В ажность планирования или
| Вид материала | Закон |
- Вопросы по курсу "Механизмы планирования", 70.04kb.
- Понятие внутрифирменного планирования. Планирование как экономическая категория, 35.27kb.
- 1. Сущность и функции планирования Планирование на предприятии, 5261.71kb.
- Вопросы к зачету по дисциплине «Корпоративное планирование», 48.25kb.
- Лекция: Планирование процессов, 482.91kb.
- 3. 10. Методология планирования доходов Федерального бюджета, 30.25kb.
- И в срок Содержание введение 3 теоретические и методологические аспекты бизнес планирования, 81.32kb.
- Семинар-тренинг методы оптимизации планирования, управления запасами и прогноза спроса, 64.37kb.
- Налоговое планирование управленческий процесс; как любая управленческая деятельность, 51.07kb.
- Курс лекций тема Предмет, метод и задачи бизнес- планирования, 23.47kb.
Правило точности Рея
Измеряй микрометром. Отмечай мелом. Отрубай топором.
Основными видами отчетности в бизнес-плане являются: отчет прибылей и убытков, прогноз движения денежных средств и баланс.
Стандартный отчет прибылей и убытков приведен таблице.
Таблица
Стандартный отчет прибылей и убытков
| Продажи | А |
| Переменные затраты | |
| сырье и материалы зарплата и налоги прочие переменные затраты | |
| Итого переменные затраты В | B |
| Валовая прибыль | С=А-В |
| Постоянные затраты | |
| амортизация персонал аренда страховка реклама коммунальные услуги прочие налоги (за исключением налога на прибыль) прочие | |
| Итого постоянные затраты | D |
| Прибыль до уплаты налогов | G=С- D |
| Налог на прибыль (ЕНВД, ЕСХН, УСН, НДФЛ) | H |
| Чистая прибыль после уплаты налогов | I=G-H |
Балансовый отчет
Стандартный балансовый отчет приведен в таблице
Таблица
Стандартный балансовый отчет
| Активы | Пассивы |
| Основные средства | Долгосрочные обязательства и собственный капитал |
| земля и здания станки и оборудование средства транспорта другие | долгосрочные займы ценные бумаги нераспределенная прибыль уставный капитал |
| Итого основные средства | Итого долгосрочные обязательства |
| Оборотные средства | Текущие обязательства |
| сырье продукция незавершенного производства готовая продукция дебиторская задолженность остаток на банковском счете наличные прочие оборотные активы | краткосрочные займы накопившиеся задолженности по выплате налогов, заработной платы, расчетам с контрагентами и прочая задолженность |
| Итого оборотные средства | Итого: текущие обязательства |
| Итого активы | Итого: пассивы |
Прогноз потока наличности (прогноз движения денежных средств)
Прогноз потока наличности достаточно прост. Он состоит из перечисления всех оттоков наличных средств (платежей) и всех притоков наличности с разноской по месяцам и служит для расчета баланса. Отрицательный баланс означает недостаток оборотного капитала и необходимость привлечения дополнительного финансирования.
Прогнозный отчет о движении денежных средств может выглядеть следующим образом:
| № | Наименование статьи | январь | февраль | март | … | … | … | … | итого: |
| | Остаток на начало месяца | | | | | | | | |
| 1.1. | Доходы от основной дея-тельности, всего | | | | | | | | |
| | В том числе: | | | | | | | | |
| | … | | | | | | | | |
| | … | | | | | | | | |
| 1.2. | Расходы по основной дея-тельности, всего | | | | | | | | |
| | В том числе: | | | | | | | | |
| | … | | | | | | | | |
| | … | | | | | | | | |
| 1.3. | Сальдо по основной деятельности | | | | | | | | |
| 2.1. | Доходы от финансовой дея-тельности, всего | | | | | | | | |
| | В том числе: | | | | | | | | |
| | … | | | | | | | | |
| | … | | | | | | | | |
| 2.2. | Расходы от финансовой дея-тельности всего | | | | | | | | |
| | В том числе: | | | | | | | | |
| | … | | | | | | | | |
| | … | | | | | | | | |
| 2.3. | Сальдо по финансовой деятельности | | | | | | | | |
| 3.1. | Доходы от инвестиционной деятельности, всего | | | | | | | | |
| | В том числе | | | | | | | | |
| | … | | | | | | | | |
| | … | | | | | | | | |
| 3.2. | Расходы от инвестиционной деятельности всего | | | | | | | | |
| | В том числе | | | | | | | | |
| | … | | | | | | | | |
| | … | | | | | | | | |
| 3.3. | Сальдо по инвестиционной деятельности | | | | | | | | |
| | Остаток на конец месяца | | | | | | | | |
| | Чистый денежный поток | | | | | | | | |
Возможность выполнения проекта
После того, как составлена вся отчетность, ее необходимо прокомментировать. Вы не можете давать необработанные результаты для их оценки потенциальными инвесторами или банками, которые могут предоставить займы. Комментарии могут быть сделаны на основе следующих расчетов: специфических подсчетов с использованием некоторых показателей отчетности, подсчета общей прибыльности проекта.
И самое главное, лучше рассчитать показатели отчетов по трем вариантам: оптимистичному, пессимистичному и усредненному. В этом случае будет более точная картина финансовых результатов и можно будет рассчитать риски с большей долей вероятностью.
Особые комментарии
Они составляются на основе рассчитываемых коэффициентов. Это самые общие коэффициенты, дающие представление о финансовой структуре бизнеса и о его прибыльности. Некоторые из них приведены в приложении 1.
Общая прибыльность
Этот показатель применяется для того, чтобы:
- показать общую прибыльность проекта
- сравнить прибыльность данного проекта с другими альтернативами проектами, требующими инвестиций.
Для оценки общей прибыльности какого-либо проекта используются следующие три метода:
- расчет внутренней нормы рентабельности
- расчет чистой дисконтированной стоимости
- период окупаемости. Он определяет необходимое число лет работы для возмещения сделанных инвестиций (хотя данный метод до сих пор широко применяется, он имеет некоторые ограничения, например, не может быть использован для объективного сравнения двух возможных инвестиций).
Данные расчеты основаны на прогнозе потока наличности. Для расчетов по первым двум методам рекомендуется использовать компьютер. Они не будут рассматриваться в данной книге, поскольку это является отдельным вопросом изучения.
Все современные рабочие листы программного обеспечения позволяют проводить автоматический расчет внутренней нормы рентабельности и чистой дисконтированной стоимости.
Факторы риска