Стратегия и механизм привлечения прямых иностранных инвестиций в российскую экономику тема диссертации по экономике, полный текст автореферата
| Ученая степень | кандидат экономических наук |
| Автор | Нгуен Ван Хиен |
| Место защиты | Москва |
| Год | 2001 |
| Шифр ВАК РФ | 08.00.05 |
Диссертация
Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидат экономических наук , Нгуен Ван Хиен
Введение.
ГЛАВА I. ПРЯМЫЕ ИНОСТРАННЫЕ ИНВЕСТИЦИИ В РОССИИ И ПРОБЛЕМЫ ИХ ПРИВЛЕЧЕНИЯ.
1.1. Сущность, масштабы и значение прямых иностранных инвестиций для российской экономики.
1.2. Законодательная база привлечения ПИИ в Россию.
1.3. Проблемы совершенствования режима соглашений о разделе продукции.
1.4. Организационная структура привлечения ПИИ в экономику
ГЛАВА II. ПОЗИЦИИ РОССИЙСКИХ КОНКУРЕНТОВ НА ' МИРОВОМ РЫНКЕ ПИИ.
2.1. Роль ТНК в глобализации инвестиционных процессов.
2.2. Развитые страны на рынке ПИИ.
2.3. Политика ПИИ в странах с крупными растущими рынками (КРР).
ГЛАВА III. ОСНОВНЫЕ ПУТИ АКТИВИЗАЦИИ ПРЯМОГО ИНОСТРАННОГО ИНВЕСТИРОВАНИЯ В РОССИИ.
3.1. Концептуальные основы разработки независимой стратегии ПИИ.
3.2. Стратегические направления политики привлечения ПИИ.
3.3 Стратегические приоритеты политики ПИИ.
3.4. Побудительные механизмы для иностранных инвесторов.
Диссертация: введение по экономике, на тему "Стратегия и механизм привлечения прямых иностранных инвестиций в российскую экономику"
Актуальность исследования определяется тем, что одним из условий стабилизации российской экономики является привлечение прямых иностранных инвестиций (ПИИ) в реальный сектор экономики России.
С началом рыночных преобразований промышленное производство России испытало ощутимый спад и потеряло, в известной мере, свою конкурентоспособность. Единственный путь вывода экономики России из кризиса - это возрождение промышленности. И для достижения этой цели реальный сектор производства в России нуждается в солидных инвестициях. Но одних лишь сбережений населения, поступающих на рынок инвестиций, и государственных субсидий явно недостаточно. Существенное влияние в догосрочном периоде могут оказать прямые иностранные инвестиции. Но привлечение их на российский рынок требует создание соответствующих условий.
Развивая производственный потенциал и снижая зависимость России от международных доноров, ПИИ могут оказать серьезное стабилизирующее влияние на экономику страны. Привлечение ПИИ поможет обеспечить стабилизацию, а затем и рост объема промышленного производства, прекратить банкротства предприятий, ликвидировать нехватку средств для приобретения нового оборудования и технологий, повысить занятость населения, обеспечит решение экологических проблем. Кроме того, здравая политика привлечения ПИИ позволит восстановить доверие инвесторов к российскому рынку. Тем самым более реальным станет возвращение в российскую экономику средств, вывезенных за рубеж, а так же тех, что хранятся вне банковской системы России. На период до 2020 года емкость инвестиционного рынка России многими источниками оценивается в 2 трн. дол. Все это делает поиск отечественных и иностранных источников инвестиций в реальную экономику чрезвычайно актуальным. Это и определило тему диссертационного исследования.
Теоретической и методологической основой диссертационного исследования явились широко известные труды, зарубежных ученых, посвященные проблеме инвестирования и отмеченные Нобелевской премией по экономике. Это, прежде всего, ставшие классическими, работы М.Фридмена, Н.М.Марковица, Уильяма Ф.Шарпа. Плодотворно разрабатывают проблему инвестирования и другие известные ученые: Гордон Дж.Александер, Джефри В.Бейли, Л.Дж.Гитман, М.Д.Джонк и др. Проблемы собственно прямых иностранных инвестиций анализируются в трудах П.Фишера, Дж.Дуннинга, Дж.Дурана, М.Дикена, Д.Львова, А.Некипелова, Л.Красавиной, С.Глазьева, М.Колонтай, А.Астаповича и др. В работе широко использованы доклады и обзоры OECD, UNCTAD, World Economic Forum, European Bank for Reconstruction and Development, UNIDO, World Bank, а также официальные сайты Министерства экономики, Госкомстата, Минфина, Госналогслужбы.
Надо заметить, что большинство материалов в российской экономической литературе так или иначе касающихся проблемы ПИИ, связаны с констатацией объемов и направлений ПИИ и их регулированием, а так же критикой деятельности ТНК в этой сфере.
В данном исследовании предпринята попытка показать реальную суть ГОШ в России, конкретные недостатки и недоработки российского законодательства, регулирующего привлечение ПИИ.
Таким образом, цель данной диссертационной работы состоит в исследовании причин слабой привлекательности России для ПИИ и выработке рекомендаций по их привлечению в российскую экономику, а также выработке концепции государственной политики привлечения ПИИ в российскую экономику.
В соответствии с поставленной целью решаются следующие задачи:
Х анализ сути, состояния и перспектив прямого иностранного инвестирования в России и выработка предложений по их укреплению и развитию;
Х анализ конкурентных позиций России на мировом рынке инвестиционного капитала;
Х анализ законодательной базы привлечения ПИИ в российскую экономику; разработка и предложение рекомендаций по ее совершенствованию;
Х разработка и предложение концептуальных подходов формирования российской независимой стратегии и политики привлечения ПИИ;
Х разработка предложений по совершенствованию тактики государственного регулирования ПИИ.
Объектом исследования явися реальный сектор российской экономики в период 1990-2000 гг.
Предметом исследования - теоретические и практические аспекты прямого иностранного инвестирования в России. Методологически исследование осуществлялось на основе элементов диалектического, структурно-функционального, фундаментального и статистического методов анализа. Научная новизна исследования заключается в :
1) разработке и предложении концепции стратегии России в отношении привлечения ПИИ;
2) выяснении конкретных причин, препятствующих притоку ПИИ в Россию;
3) выяснении современной конкурентной ситуации на мировом рынке ПИИ и моделировании динамики положения России на этом сегменте мирового рынка;
4) предложении основных путей укрепления конкурентных позиций России на мировом рынке инвестиционного капитала;
5) определении тактических шагов, направленных на привлечение ПИИ в Россию в ближайшие годы.
Практическая значимость исследования заключается в выработке конкретных рекомендаций по совершенствованию правовой базы привлечения ПИИ в Россию в ближайшую перспективу; в определении концептуальных подходов к выработке стратегической политики в отношении ПИИ. Материалы диссертации могут быть использованы в вузах при чтении курсов по Макроэкономике и Национальной экономике.
Апробация и реализация результатов работы. Диссертация выпонена на кафедре Макроэкономики Государственного университета управления в соответствии с планом научно-исследовательских работ на 1998-2000 годы и прошла апробацию на заседании и методсеминарах кафедры. Кроме того опубликована брошюра Прямые иностранные инвестиции в российской экономике: опыт 90-х годов XX столетия, объемом 3,2 п.л.
Автором разработаны методические рекомендации для государственных и частных предприятий СРВ по инвестированию в легкую и пищевую промышленность России. На основе этих рекомендаций и расчетов автора принят к осуществлению один проект прямого вьетнамского инвестирования в промышленность России.
Диссертация: заключение по теме "Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда", Нгуен Ван Хиен
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Не вызывает сомнений то, что российская политика в отношении ПИИ нуждается в коренных изменениях, вызванных прежде всего необходимостью привлекать иностранный капитал в резко нарастающих масштабах ввиду ограниченности внутренних источников инвестиционного капитала. Неудовлетворительным и поныне остается административно-правовой режим в отношении ПИИ с его закрытостью, множеством препятствий для притока и функционирования зарубежного капитала, несогласованностью в других сферах, определенным несоответствием требованиям международных организаций.
Вместо реализации провозглашенной линии на всемерное привлечение иностранного капитала на практике происходит патронирование и предоставление льгот крупным и известным в мире компаниям. Остальные инвесторы оказываются вне поля зрения правительства, без достаточной правовой защиты и помощи. Тем самым игнорируются возможности среднего и малого бизнеса.
Для российских инвестиционных правопорядков характерны отсутствие комплексного подхода к решению вопросов инвестирования, противоречивость, опора в основном на административные методы регулирования, незавершенность, половинчатость законодательных актов. Недостатки и просчеты такой политики остро ощущают иностранные инвесторы, привыкшие работать в твердом и ясном правовом пространстве, реагируя на несовершенство российского законодательства не только многочисленными жалобами, но и нежеланием идти российскую экономику.
Краеугольным камнем политики привлечения иностранного капитала в Россию дожно стать предоставление ему национального режима на практике. Тем более что этот принцип формально закреплен в российском законодательстве. Последовательное сокращение в отношении иностранных инвесторов числа изъятий из национального режима инвестирования способствовало бы улучшению инвестиционного климата в России. Вместе с тем, мировой опыт свидетельствует, что нет необходимости в поном отказе от таких изъятий, что фактически все страны (включая развитые) их практикуют. Главное для страны с точки зрения ее благоприятного имиджа - придерживаться цивилизованных методов отступления от национального режима инвестирования. Изъятия из него дожны закрепляться не инструктивными мерами властей различного уровня, а законодательно, применяться ко всем группам инвесторов подпадающим под такие изъятия, закрепляться в рамках международных договоров или документов, определяющих членство России в тех или иных международных организациях или отношения с ними.
В условиях продожающегося сокращения как внутренних, так и иностранных инвестиций в экономику России полный отказ от системы стимулов для иностранных инвесторов и поноценная унификация режимов для внутренних и зарубежных инвестиций не представляются возможными. Это - задача на перспективу. Сегодня же целесообразно сохранить существующую систему стимулов для иностранных инвесторов, изменив принципы предоставления стимулов, а в ряде случаев - и сами стимулы, которые дожны применяться на условиях национального режима, ни в коем случае не принимая индивидуального характера. Предоставляя их, государственные органы обязаны в поной мере учитывать правила международных экономических организаций, занимающихся вопросами иностранных инвестиций, особенно ВТО и ОЭСР.
При разработке системы стимулирования ПИИ важно, чтобы она соответствовала общехозяйственной стратегии России. До настоящего времени приоритетными оказывались политика, поощряющая развитие отдельных регионов и отраслей, а также меры, направленные на увеличение объема инвестиций. В дальнейшем необходим переход от отраслевых и региональных приоритетов привлечения ПИИ к стимулированию с их помощью притока новых технологий, роста производства и экспорта современной продукции.
На первый план ныне выходят задачи восстановления репутации России как страны - надежного партнера со стабильным макроэкономическим климатом, гарантирующей безопасность и возвратность вложений. С этой целью дожен быть разработан комплекс промоутерских мероприятий, направленных на формирование доверия и соответствующих мотиваций у иностранных инвесторов, и не только у представителей крупного бизнеса и ТНК, обладающих достаточными ресурсами приспособляемости к кризисным ситуациям, отношения с которым строятся практически в индивидуальном порядке. Внимание дожно быть обращено на проблемы мотивации ПИИ средним и меким бизнесом.
В проведении целенаправленной государственной ПИИ-политики следует, думается, учитывать требования и рекомендации международных организаций. Рекомендации Мирового банка, к примеру, основанные на проведенном в конце 80-х - начале 90-х годов исследовании деятельности 3600 предприятий из 69 стран, по существу ничем не отличаются от рекомендаций ВТО и ОЭСР, и сводятся к обеспечению макроэкономической стабильности в стране, ясной правовой базе, защите неимущих и окружающей среды, инвестировании в сферу экономической инфраструктуры.
В ряде стран, конкурирующих с Россией на мировом рынке ПИИ, существуют специальные пономочные органы, разрабатывающие и координирующие стратегии привлечения ПИИ. Наличие подобных структур позволяет, во-первых, координировать мероприятия, проводимые различными министерствами и ведомствами с целью привлечения ПИИ, и, во-вторых, сочетать инвестиционные ориентиры с социально-экономическими целями и национальными интересами страны. В России такие органы, к сожалению, пока отсутствуют.
Обобщая сказанное, следует отметить, что российская экономика сможет стать привлекательным адресатом ПИИ, если государственные органы власти будут способствовать восстановлению деловой репутации России и созданию у иностранных инвесторов представления о социально-экономической стабильности и перспективах ее развития. Основными же показателями стабильности и привлекательности рынка для инвесторов являются гарантии прав собственности, твердая валюта, четкое налоговое обложение и предсказуемое в своих действиях правительство, которое эффективно, но без административного диктата и произвола направляет экономику в сторону роста.
Рассмотренные в работе вопросы и анализ текущей ситуации в сфере регулирования ПИИ позволяют выделить ключевые задачи и направления, по которым рекомендуется идти российской экономике, по крайней мере, в обозримой перспективе, с целью привлечения ПИИ. Представляется целесообразным выделить ряд принципиально важных конкретных задач, от решения которых зависит успех в деле обеспечения притока ПИИ, адекватного потребностям российской экономики.
1. Российское правительство нуждается в принятии догосрочной ПИИ-политики, чтобы бороться за привлечение больших долей в растущих глобальных потоках ПИИ. Ожидается, что в ближайшие годы инновационные мультинациональные корпорации будут инвестировать примерно 500 мрд. дол. в год. С начала реформ Россия привлекала в среднем лишь 1-2 мрд.дол. в год - это меньше 1% глобальных потоков. Принимая во внимание размер российского рынка, производственные мощности и ресурсную базу, можно считать реальной увеличение притоков ПИИ в 4-5 раз в самом ближайшем будущем.
2. Необходимо принять попраки к закону Об иностранных инвестициях в Российской Федерации, предусматривающие предоставление гарантий по более широкому кругу политических рисков (включая риск пересмотра итогов приватизации), уточнение принципов оценки ПИИ и выплаты компенсации в случае реквизиции и национализации, а также распространение стабилизационной оговорки на все типы инвестиционных проектов и на все изменения в законодательстве, негативно влияющие на осуществление инвестиционных проектов, Аналогичная стабилизационная оговорка дожна быть предусмотрена для российских инвесторов путем внесения соответствующих поправок в закон Об инвестиционной деятельности в Российской Федерации, осуществляемой в форме капитальных вложений.
3. Следует ускорить принятие закона Об инвестиционных договорах государства, а также законов о внесении изменений и допонений в законы О свободных экономических зонах и О недрах с учетом принципов, максимально отвечающих задаче привлечения ПИИ в экономику России.
4. Дожно быть продожено совершенствование нормативной базы реализации законодательства о СРП. Необходимо принципиально решить судьбу 30-процентной квоты на разработку запасов природных ресурсов, законодательно определить механизмы взаимодействия федеральных и региональных органов власти. Следует также разработать продуманную систему проведения экспертизы и аудита проектов, реализуемых на базе СРП. Кроме того, целесообразно внести изменения в ранее принятые постановления правительства о перечне возмещаемых затрат и о ликвидационном фонде с целью устранения присущих им недостатков.
5. Следует учредить Агентство по ПИИ при Министерстве экономического развития и торговли РФ, на специализированные подразделения которого возлагались бы функции (1) выработки основных направлений политики привлечения ПИИ и (2) организации взаимодействия с иностранными инвесторами по принципу лодного окна с целью радикального снижения издержек осуществления проектов ПИИ на территории страны. В рамках данного агентства имеет смысл выделить специальное подразделение, ответственное за работу с проектами, осуществляемыми в режиме СРП.
6. Паралельно с этим целесообразно учредить постоянно действующую Комиссию правительства под руководством заместителя Председателя правительства, курирующего внешнеэкономическую деятельность. В состав ее членов дожны входить представители ( на уровне руководителей и их заместителей) основных министерств и ведомств, ответственных за разработку политики в отношении ПИИ, а -также представители региональных ассоциаций. Данный орган призван осуществлять координацию усилий органов федеральной и региональной власти в деле привлечения ПИИ. Наиболее важные его решения дожны оформляться постановлениями правительства.
7. Необходимо в ближайшее время учредить Российское агентство по страхованию кредитных и инвестиционных рисков. Весной 2000 г. работа по его созданию была фактически блокирована в результате разногласий между Министерством экономики и Министерством финансов по вопросам его функций и пономочий. Дальнейшее затягивание с созданием данного агентства может привести к тому, что страна не сможет оптимальным образом воспользоваться вероятным всплеском интереса иностранных инвесторов к российской экономике, связанным со стабилизацией политической ситуации после президентских выборов.
8. Следует радикально упростить процедуру регистрации предприятий и организаций с иностранными инвестициями. В 1999 г. подтвержден ранее действовавший порядок регистрации. Он предусматривает, что все предприятия и организации с иностранными инвестициями на сумму свыше 100 тыс. руб. (менее 3500 дол. по текущему курсу) дожны проходить регистрации на федеральном уровне. Сумма 100 мн. руб. (после деноминации - 100 тыс. руб.) была установлена еще в 1991 г., и с учетом девальвации рубля применение соответствующей нормы означает, что на федеральном уровне дожны регистрироваться практически все проекты, связанные с ПИИ. Следует значительно поднять нижнюю планку требований, чтобы большинство меких и средних инвесторов проходило регистрацию на региональном уровне. Целесообразно сократить перечень документов, предоставляемых инвестором для прохождения процедуры регистрации.
9. Нуждается в сокращении перечень лицензируемых видов деятельности. В настоящее время лицензированию подлежат более 200 видов деятельности и среди них - практически все, которые могут представлять интерес для иностранных инвесторов. Практически процедура лицензирования представляет собой допонительный барьер на пути притока ПИИ в Россию.
10. Настоятельно назрела необходимость реформы системы бухгатерского учета, ориентированной на приведение национальных норм учета в соответствие с международными. Это обеспечит создание единой системы координат, в которой иностранные инвесторы получат возможность более адекватно оценивать финансовые перспективы осуществления капиталовложений на территории России.
Особенность перечисленных мер заключается в том, что они могут быть реализованы на протяжении достаточно короткого промежутка времени. С их помощью в короткий срок можно радикально изменить систему привлечения ПИИ в Россию. В то же время следует предпринимать шаги к решению стратегической задачи, заключающейся в совершенствовании национального режима хозяйственной деятельности с целью создания максимально благоприятных условий как для иностранных, так и для отечественных инвесторов.
Качественно новая ситуация, сложившаяся в стране в последнее время, позволяет надеяться на преодоление проблемы в создании эффективной системы привлечения ПИИ, которые существовали на протяжении всех девяти лет существования России как государства с рыночной экономикой. Это открывает широкие возможности для качественного прорыва в деле совершенствования нормативной базы и регулирования ПИИ. В сочетании с оживлением хозяйственной конъюнктуры, повышающим стимулы к осуществлению инвестиций на территории России, данное обстоятельство в потенциале может обеспечить радикальную интенсификацию притока ПИИ в экономику страны, позволив ей достойно конкурировать, в деле привлечения ПИИ, с другими развивающимися и переходными экономиками.
Диссертация: библиография по экономике, кандидат экономических наук , Нгуен Ван Хиен, Москва
1. Андрианов В. Конкурентоспособность России в мировой экономике. - Мировая экономика и международные отношения. 2000, №3.
2. Аникин А.В. История финансовых потрясений. От Джона Ло до Сергея Кириенко. М., 2000.
3. Аносова Л. А. Анализ и оценка потенциала научно-технологической поддержки перспективных отраслей экономического развития. М., 2000.
4. Астапович А. Иностранные инвестиции в России. Отдельные факты и тенденции. М., 1996.
5. Богуславский М.М. Иностранные инвестиции: правовое регулирование. М., 1996.
6. Вольский А. Слагаемые промышленного подъема. Экономист. 2000, №4.
7. Внешние и внутренние источники финансирования экономики: мировой опыт и российская действительность. М., 1999.
8. Глазьев С. Геноцид: Россия и новый мировой порядок. М., 1997.
9. Грицына В., Курнышева И. Особенности инвестиционного процесса. Экономист. 2000, № 5.
10. Ивантер В.В. Проблемы экономического роста. Глава в монографии Перспективы развития экономики. Россия. М., 2000.
11. Идрисов А.Б. и др. Стратегическое планирование и анализ эффективности инвестиций. М., 1997.
12. Изменения в механизме госрегулирования внешнеторговой деятельности. Эксперт. 1999. 08.03.
13. Информационно-аналитические материалы. Стратегические ресурсы России. - Центр экономической конъюнктуры при правительстве РФ. М., 1996-1998.
14. Колонтай М. О неолиберальной модели глобализации. Мировая экономика и международные отношения, 1999, № 10.
15. Лопатников Л.И. Экономика двоевластия. М., 2000.
16. Львов Д.С., Некипелов А.Д. К новой парадигме хозяйственного развития России. Глава в монографии Перспективы развития экономики России. М., 2000.
17. Мовсесян А.Г. Анализ современных концепций странснациона-лизации. Вестник научной информации ИМЭПИ РАН, 2000, №4.
18. Мельников В.Н. Россия и международные валютно-финансовые институты: трудное взаимодействие. Вестник научной информации ИМЭПИ РАН. 2000, №4.
19. Матросова Е. Структурные преобразования в промышленности условие экономического роста. - Экономист, 2000, № 5.
20. Нгуен Нгок Бан. Государственное регулирование деятельности иностранного капитала во Вьетнаме. Углубление экономической реформы во Вьетнаме. М., 1999.
21. Нуреев Р. Теории развития: неоклассические модели становления рыночной экономики. Вопросы экономики, 2000, №5.
22. Об инвестициях в экономике РФ. 1995-1997. Госкомстат. М.
23. От бегства капитала к его привлечению. М., 2000.
24. Особенности регулирования иностранных инвестиций в отдельных зарубежных странах. БИКИ. 2000. 7.03. №26.
25. Перспективы развития экономики России. М., 2000.
26. Постсоветские государства в Европе XXI века. Доклады Института Европы РАН. М., 1999.
27. Перспективы развития экономики России. М., 2000.
28. Потапов М.А. Внешнеэкономическая политика Китая. Проблемы и противоречия. М., 1998.
29. Радыгин А., Сидоров И. Российская корпоративная экономика: сто лет одиночества. Вопросы экономики. 2000, №5.
30. Россия 1998 г. Экономическая конъюнктура. Центр экономической конъюнктуры при правительстве Российской Федерации. М.,1998.
31. Россия в цифрах. 1995-1998. Госкомстат. М.
32. Смирнов С.А. Актуальные проблемы промышленной политики в современной России. Глава в монографии Перспективы развития экономики России. М., 2000.
33. Статистический ежегодник. 1995-1998. Госкомстат. М.
34. Чжан Цин цзе. Мировой опыт создания СЭЗ. Санкт-Петербург.1999.
35. Экономические новости России и содружества. 1999, ноябрь, №21.
36. Economic Survey. OECD. 1997.
37. Coalitions and competition: The Globalization of Professional Business Services. N.Y. 1993.
38. Chan S. Foreign investment in a chan gins global political economy. N.Y. 1995.
39. Dunning S.H. Foreign Direct Investment and Governments. Catalysts for economic restructuring. London. 1996.
40. Dicken M. Global shift. The Internationalization of Economic Activity. N.Y. 1992.
41. Dunning J.H. Multinational enterprises and the global economy. London. 1992.
42. Industrial statistical Yearbook. 1996-1997. UNIDO. Vienna.
43. UNCTAD. World Investment Report. 1998.
44. Kryzda В. Mexico business opportunities and legal framework. Mexico. D.F. 1995.
45. Lasserru Ph. Business strategy and Management. Text and cases for managers in Asia. Singapore. 1996.
46. Mend T. Business opportunities in India. Singopore. 1996.
47. Hand book of statistics. 1996-1998. New Delhi. India.
48. Soros on Soros: Staying Ahead of the Curve. N.Y. 1995.
49. Transition report. 1995-1998. European Bank for Reconstruction and Development. London.
50. The world Competitiveness Report 1996. World Economic Forum. Geneva. 1996.
51. World Investment Reports. 1995-1998. UNCTAD. Geneva.
52. World Development Reports. 1995-1998. World Bank. Washington.
53. World Economic Outlook. 1996-1998. International Monetary Fund. Washington.152
Похожие диссертации
- Привлечение прямых иностранных инвестиций в химический и нефтехимический комплекс Республики Татарстан
- Совершенствование механизма привлечения прямых иностранных инвестиций в российские предприятия машиностроительной отрасли
- Экономические механизмы привлечения прямых иностранных инвестиций в инновационное развитие промышленности России
- Современное состояние и перспективы привлечения прямых иностранных инвестиций в экономику России и Китая
- Привлечение прямых иностранных инвестиций в российские туристско-рекреационные особые экономические зоны