Развитие системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных предприятий тема диссертации по экономике, полный текст автореферата
Автореферат
| Ученая степень | кандидат экономических наук |
| Автор | Бутяйкин, Михаил Владимирович |
| Место защиты | Саранск |
| Год | 2005 |
| Шифр ВАК РФ | 08.00.05 |
Диссертация
Автореферат диссертации по теме "Развитие системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных предприятий"
развитие системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных предприятий
Специальность 08.00.05 Ч Экономика и управление народным хозяйством (15. Экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами: АПК и сельское хозяйство)
автореферат диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук
Саранск 2005
Работа выпонена на кафедре экономики и управления аграрным производством ГОУ ВПО Мордовский государственный университет имени Н.П. Огарева
Научный руководитель:
доктор экономических наук, профессор Ананьев Михаил Александрович
Официальные оппоненты:
доктор экономических наук, профессор Володин Виктор Михайлович
кандидат экономических наук, доцент Голышев Михаил Евгеньевич
Ведущая организация:
Нижегородская государственная сельскохозяйственная академия
Защита диссертации состоится л./О (/ЩЧ1*9( 2005 г.. на
заседании диссертационного совета Д 212. 117. 05 при ГОУ ВПО Мордовский государственный университет имени Н.П. Огарева по адресу: 430000, г. Саранск, ул. Большевистская, 68, конференц-зал.
С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке Мордовского государственного университета имени Н. П. Огарева.
Автореферат разослан
л6 {Л&Ж
2005 г.
Ученый секретарь диссертационного совета _ доктор экономических наук, профессор
Н. А. Филиппова
I. ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ
Актуальность темы исследования. Оценка современных условий хозяйствования и состояния сельского хозяйства четко обозначили проблемы в сфере управления процессом формирования, распределения и использования финансовых ресурсов в сельскохозяйственных предприятиях.
Наблюдается неудовлетворительное финансовое состояние большинства сельхозпредприятий и вследствие этого их неспособность обеспечить самоокупаемость и самофинансирование не только расширенного, но и простого воспроизводства, а также инвестиционная непривлекательность для инвесторов.
Кроме того, у большинства сельскохозяйственных предприятий ограничены возможности привлечения заемных ресурсов, наряду со сложным механизмом их предоставления, в сложившихся финансово-экономических условиях не способствуют удовлетворению потребности в финансовых ресурсах;
Недостаточна государственная поддержка сельскохозяйственных товаропроизводителей, которая, по сути, не влияет на результаты производства, несмотря на наличие большого количества государственных программ.
Поэтому в современных условиях требуются адекватные современным условиям подходы к управлению финансовыми ресурсами сельскохозяйственных предприятий. Для этого необходимо осуществление комплексного исследования на уровне предприятий, с целью поиска новых способов повышения финансово-экономической устойчивости сельского хозяйства. Актуальность и острота данной проблемы обусловили выбор темы диссертационной работы и основные направления исследования.
Состояние изученности проблемы. Отдельным вопросам развития системы управления финансовыми ресурсами сельхозпроизводства в отечественной литературе уделяется достаточное внимание. Основополагающие теоретические вопросы управления самоокупаемостью и самофинансированием как важнейшими принципами управления финансовыми ресурсами изложены в научных трудах В. Бенедиктова, Н. Загвязинского, Л. Павловой, В. Чернышева, Е. Шо-рохина. Проблемам финансирования сельского хозяйства посвящены работы П. Андреева, И. Калашникова, М. Коробейникова, М. Лещевой, М. Лишанского, И. Масловой, В. Новичкова, А. Попова, Н. Резникова, Л. Рымановой. Вопросам государственного регулирования и финансовой поддержки сельскохозяйственных товаропроизводителей посвящены труды Г. Беспахотного, Н. Коваленко, В. Кузнецова, В. Кушлина, Е. Роговского, И. Хицкова.
Однако проблемы управления финансовыми ресурсами сельхозпредприятий в условиях необходимости становления эффективных форм хозяйствования в аграрной сфере представляют недостаточно изученную сферу экономической науки. В частности требуют уточнения теоретические положения современной системы управления финансовыми ресурсами, а также методические подходы по организации управленческого воздействия и вопросы стратегии развития системы финансового обеспечения. Таким образом, недостаточная степень проработанности указанных вопросов подтверждают необходимость их решения, что и предопределило цель, задачи и структуру работы.
Целью диссертационного исследования является разработка практических и методических рекомендаций по совершенствованию механизма управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных предприятий.
Для осуществления поставленной цели в процессе исследования предусматривалось решить следующие задачи:
- исследовать теоретические и методологические аспекты формирования и развития системы управления финансовыми ресурсами сельхозпроизводства;
- изучить процессы, выявить проблемы и обосновать тенденций при формировании, распределении и использовании финансовых ресурсов на предприятиях сельского хозяйства;
-определить современный уровень развития и параметры эффективности функционирования системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных предприятий;
- разработать основные принципы и практические подходы к формированию и организации системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственного производства;
-обосновать стратегию развития системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственного производства на основе управления производственными затратами;
- провести системное исследование и определить потребность в финансовых ресурсах сельскохозяйственного предприятия;
- разработать перспективу развития системы управления финансовыми ресурсами сельхозпроизводства, с учетом ресурсных возможностей предприятия.
Объект исследования. Объектом исследования является совокупность организационно-экономических отношений в системе управления финансовыми ресурсами предприятий сельского хозяйства.
Предмет исследования. Предметом исследования являются процессы, связанные с управлением финансовыми ресурсами сельхозпредприятий региона.
Теоретической и методологической основой послужили труды отечественных и зарубежных ученых и специалистов, материалы научно-практических конференций по проблемам развития системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственного производства, публикации в периодических изданиях, законодательные и нормативные акты Российской Федерации.
Источниками информации послужили данные Федеральной службы государственной статистики, Территориального органа Федеральной службы государственной статистики по Республики Мордовия, материалы Министерства сельского хозяйства и продовольствия Российской Федерации по Республике Мордовия, годовые отчеты, бизнес-планы, финансовые планы сельхозпредприятий Республики Мордовия.
Обработка информации осуществлялась с использованием монографического, абстрактно-логического метода, метода системного анализа и синтеза, статистического и экономико-математического метода.
Основные положения диссертации выносимые на защиту:
- уточнен категориально-понятийный аппарат, раскрывающий содержание системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных предпри-
ятий применительно к современным условиям хозяйствования в сельском хозяйстве (С. 10-37);
- разработаны направления развития системы управления финансовыми ресурсами сельхозтоваропроизводителей на основе поэтапного управленческого воздействия и с учетом их ресурсного обеспечения (С. 128-142);
- предложены практические рекомендации по формированию системы организационно-экономических мероприятий с целью определения эффективной модели управления финансовыми ресурсами на принципах самоокупаемости и самофинансирования (С. 143-153);
- обоснована организационно-экономическая структура формирования эффективной системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственного производства, предусматривающая последовательную её реализацию на уровне конкретного предприятия и региональном уровне (С. 154-161).
Научная новизна диссертационного исследования заключается в разработке условий и обосновании мероприятий по формированию системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных товаропроизводителей, основанной на системном подходе.
Основные научные результаты проведенного исследования состоят в следующем:
- уточнены отдельные элементы категориально-понятийного аппарата системы управления финансовыми ресурсами с учетом отраслевых особенностей её функционирования в современных условиях, допоняющие понятия система управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственного производства, структура функционирования системы (С. 10-37);
- обоснованы тенденции развития системы управления финансовыми ресурсами сельхозтоваропроизводителей учитывающие темпы снижения их производственного потенциала и оборотных средств (С. 38-53);
- определен уровень и параметры эффективности функционирования системы управления финансовыми ресурсами с учетом хозяйственно-экономических и ресурсных условий развития сельхозпроизводства (С. 54-127);
- обоснованы принципы и практические подходы к формированию организационных схем поэтапного управления системой финансового обеспечения сельскохозяйственного производства (С. 128-130; 133-142);
- предложен практический подход к управлению финансовыми ресурсами на основе стратегического управления производственными затратами сельхозпредприятий с целью определения потребности в финансовых ресурсах сельскохозяйственного предприятия с учетом типа воспроизводства (С. 131-133; 143-153);
- разработаны мероприятия по формированию перспективной системы управления финансовыми ресурсами сельхозтоваропроизводителей с учетом оценки ресурсных возможностей конкретного предприятия (С. 154-161).
Практическая значимость работы определяется возможностью использования результатов исследования в области совершенствования системы управления финансовыми ресурсами сельхозпредприятий. Полученные результаты могут послужить предпосыкой для дальнейшего изучения проблем развития
системы управления финансовыми ресурсами АПК. Теоретические и практические разработки диссертации используются в преподавании учебного курса Управление АПК и Разработка производственных управленческих решений для студентов экономического факультета Мордовского государственного университета имени Н.П. Огарева.
Основные положения и методические рекомендации, изложенные в диссертационной работе, применялись в практической деятельности функциональных отделов СХПК Аловский Атяшевского района Республики Мордовия, при проведении следующих работ:
- анализе и оценке современного состояния системы управления финансовыми ресурсами предприятия;
- определении перспектив развития системы управления финансовыми ресурсами предприятия;
- составлении плана повышения финансовой устойчивости предприятия на год и перспективу;
Эксперимент по внедрению проводися с 2002-2004 гг. Полученные результаты показали, что выдвинутые предположения позволяют повысить финансовую устойчивость предприятия и перейти на инновационный путь развития.
Апробация результатов исследования. Основные положения и результаты диссертационного исследования опубликованы в открытой печати в виде статей, депонированных рукописей, а также отражены в докладах автора на республиканских научно-практических конференциях Формирование инновационной модели развития региона (г. Саранск, 2003 г.), Современное состояние и проблемы экономики и управления агропромышленным комплексом (г. Саранск, 2003 г.), всероссийской научно-практической конференции Управление человеческими ресурсами (г. Саранск, 2004 г.).
Публикации результатов исследования. По теме диссертации опубликовано 6 научных работ, общим объемом 2,4 п. л., в том числе 2,1 п. л. лично автором.
Объем и структура работы. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, содержит 212 страниц машинописного текста, 45 таблиц, 7 рисунков, 14 формул, 21 приложение. Список использованных источников состоит из 176 наименований.
И. ОСНОВНЫЕ ИДЕИ И ВЫВОДЫ ДИССЕРТАЦИИ
В современных условиях хозяйствования для устойчивой работы предприятий сельского хозяйства любой организационно-правовой формы необходим постоянный приток финансовых ресурсов, то есть эффективная система управления финансовыми ресурсами их предпринимательской активности. Поэтому в последнее время значительно возросло внимание к вопросам эффективного управления финансовыми ресурсами.
Как показали исследования, в экономической науке появились различные трактовки определения системы управления финансовыми ресурсами. По нашему мнению, система управления финансовыми ресурсами сельхозпредприя-
тий - это процесс воздействия на совокупность организационно-экономических отношений связанных с привлечением, размещением и использованием финансовых ресурсов сельхозпредприятий на основе принципов самоокупаемости и самофинансирования, через источники, формы и методы финансирования, учитывая условия функционирования, с целью эффективного их использования.
Система управления финансовыми ресурсами находится в тесной связи с рынком капиталов, представляющего собой механизм управления потоками денежных ресурсов и платежных средств, приносящих доход, зависимый от спроса и предложения капиталов, платежеспособности продавцов и покупателей.
В основе управления финансовыми ресурсами сельхозпроизводства лежат два основных принципа - самоокупаемость и самофинансирование.
Считаем, что для организации системы управления финансовыми ресурсами сельхозтоваропроизводителей необходимо провести классификацию источников, форм и методов финансирования. В РФ все источники формирования финансовых ресурсов сельхозпроизводства делятся на четыре группы: собственные средства; заёмные; привлеченные; средства государственного бюджета.
Под формами финансирования понимается внешние проявления сущности источника финансирования. Например, при использовании заемного источника финансовых ресурсов, конкретной формой финансирования может быть краткосрочный кредит коммерческого банка, выданный на срок - 1 год, под 15 % годовых и при прочих условиях характеризующих данную форму.
Таблица 1 - Источники, формы и методы финансирования
Источник Форма Метод
Собственный Амортизационные отчисления Самофинансирование
Заёмный Догосрочный кредит коммерческого банка на покупку сельскохозяйственной техники Кредитное финансирование
Привлечённый Средства выделенные вышестоящим акционерным обществом на ремонт коровника Акционерное финансирование
Государственный Средства регионального бюджета, выделяемые на продукцию животноводства Государственное финансирование
При всем многообразии источников и форм финансирования, к основным методам финансирования, мы считаем, можно отнести: самофинансирование; акционерное финансирование; бюджетное финансирование; кредитное финансирование; лизинговое финансирование; комбинированное финансирование.
Все факторы, влияющие на развитие системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственного производства, предлагаем разделить на три группы: отраслевые особенности; внешние факторы; внутренние факторы.
На основе обобщенных и систематизированных методологических аспектов изученных в ходе исследования предлагаем представить систему управления финансовыми ресурсами сельхозпредприятий в виде схемы (рисунок 1 ).
Диссертационное исследование сложившейся в Республике Мордовия системы управления финансовыми ресурсами сельхозтоваропроизводителей выявило множество проблем, которые не позволяют проводить структурные преобразования и вести не только расширенное, но и простое воспроизводство:
- отсутствие стратегии развития и эффективной системы управления не только на уровне предприятий, но и на уровне района, региона и страны в целом;
- значительное количество сельхозпредприятий не являются самоокупаемыми, а, следовательно, их развитие за счет собственных финансовых ресурсов невозможно. В подтверждении этого отметим, что по итогам 2003 года в республике только 58,21 % сельхозпредприятий закончили год с прибылью;
I Рынок тапиталов |
1 Система управления Финансовыми ресурсами сельскохозяйственных предприятий!Ч
Самоокупаемость}*ЧI Принципы функционирования 1ЧН Самофинансирование I
I Источники финансовых ресурсов | Формы привлечения капитала 1 | Методы финансирования |
Условия функционирования
Отраслевые особенности
Внешние факторы
Внутренние факторы
Рисунок 1 - Структура функционирования системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных предприятий
- использование в большинстве предприятий сельского хозяйства морально и физически устаревшей техники и технологий, снижает производительность труда и увеличивает затраты на её содержание и ремонт, что выражается в увеличении себестоимости продукции и снижении объема прибыли;
- необходимость поддержания производственной деятельности вынуждает предприятия задерживать оплату за товары, работы, услуги своим поставщикам, уплату налоговых и иных обязательных платежей, то есть использовать собственные неплатежи, в результате значительно снижается финансовая устойчивость и ликвидность предприятий;
- несвоевременная оплата оптовыми покупателями за отгруженную продукцию влечет за собой образование крупных сумм дебиторской задоженности. Отсюда - дефицит денежных средств у предприятий для расчетов с кредиторами за поставленное сырье, материалы, выпоненные работы и оказанные услуги, а также образование кредиторской задоженности бюджету;
- из-за невозможности производить расчеты по обязательным и другим платежам многие сельхозпредприятия не могли претендовать на реструктуризацию просроченной кредиторской задоженности в бюджет и внебюджетные фонды;
- отсутствие у большинства хозяйств доступа к заёмному капиталу, так как существующий уровень процентных ставок остается достаточно высоким, а сроки его предоставления не способствуют осуществлению инвестиционных мероприятий, которые позволили бы получить экономический эффект. С дру-
гой стороны увеличение кредитных вложений для банков является рискованным из-за неудовлетворительного финансового состояния самих товаропроизводителей, отсутствия у них ликвидного залога, неспособности представить качественное технико-экономическое обоснование кредитных заявок и т.д.;
- отсутствие возможности у сельскохозяйственных товаропроизводителей проводить свою ценовую политику, так как они находятся в условиях совершенной конкуренции в окружении монополистов первой и третьей сфер АПК, что привело к значительному диспаритету цен не только между сельским хозяйством и звеньями АПК, но и между другими отраслями экономики;
- улучшить финансовое состояние хозяйств не позволяет действующая система льготного налогообложения. Взимание налоговых и других обязательных платежей, не обеспеченных реальными источниками для их уплаты, дестабилизирует финансовое состояние предприятий, влечет за собой рост их кредиторской задоженности, ограничивает инвестиционную деятельность;
- преобладание в структуре заёмных источников дорогостоящего коммерческого (товарного) кредита для попонения оборотных и основных средств. Структуры, осуществляющие эти услуги по своей сути коммерческие и их посредническая деятельность направлена, прежде всего, не на помощь сельхозпредприятиям, а на получение прибыли;
- низкий уровень государственного регулировании и поддержки привели к тому, что сельское хозяйство оказалось отброшенным по своему развитию на несколько десятков лет назад, несмотря на постоянное увеличение общей суммы выделяемых средств из бюджетов всех уровней. Среди недостатков в действующей системе государственного финансирования следует выделить: недостаточные объемы финансирования; неэффективная работа системы доведения средств до предприятий; несвоевременность предоставления финансовых ресурсов; несоответствие существующей системы бюджетной поддержки современным требованиям экономического развития; слабая поддержка страхования урожая сельскохозяйственных культур.
Проведённое в диссертационной работе исследование выявило следующие тенденции развития сельхозпредприятий Республики Мордовия, влияющие на развитие системы управления финансовыми ресурсами:
- происходит снижение производственного потенциала сельхозпредприятий. В частности за период 1999-2003 гг. площадь сельхозугодий сократилась на 7,23 %, численность работников занятых в сельхозпроизводстве на 27,90 %, количество энергетических мощностей на 20,02 %.
- снижаются объемы производства сельскохозяйственной продукции, из-за недостатка основных и оборотных средств на предприятиях;
- наблюдается снижение общей суммы и удельного веса собственных источников финансовых ресурсов в общей структуре финансирования сельхозпредприятий, из-за снижения их самоокупаемости;
- повышается объем и доля заемных финансовых ресурсов, особенно товарного кредитования, из-за неспособности предприятий к самофинансированию;
- возрастает сумма и доля привлеченных источников, за счет роста просроченной кредиторской задоженности;
- увеличивается сумма бюджетных средств выделенных на развитие сельскохозяйственных товаропроизводителей, что не приводит к повышению доли данного источника финансовых ресурсов в общей структуре финансирования.
Таблица 2 - Динамика состава и структуры источников финансирования сельскохозяйственных предприятий Республики Мордовия_
Источники капитала
мн. р.
Изменение, + -
Собственные
Заемные
+2852,3
Привлеченные
Государственные
+ 186,2
10320,8
11027,1
11979,9
12382,1
Влияние заёмных и государственных источников финансирования на процесс воспроизводства сельхозпредприятий республики можно наблюдать по данным исследования, которые подтверждают, что за исследуемый период произошел рост удельного веса догосрочных кредитов и займов в затратах основного производства на 2,26 % или почти на треть, краткосрочных кредитов и займов на 2,54 %, более чем в 1,5 раза соответственно.
Таблица 3 - Влияние государственных дотаций на процесс воспроизводства сельскохозяйственных предприятий Республики Мордовия, %__
Показатели 1999 2000 2001 2002 2003 Изменение,+-
Рентабельность продукции без дотаций:
растениеводства 18,73 41,98 41,53 29,61 32,59 +13,86
животноводства: 2,95 -3,21 11,06 3,12 0,32 -2,63
мяса -28,16 -32,93 -11,87 -16,99 -24,44 +3,71
молока 22,37 15,19 23,72 11,10 15,57 -6,80
Рентабельность продукции с дотациями:
растениеводства 26.46 48,59 51,83 38,04 39,99 + 13,53
животноводства: 6,99 -1,15 14,35 5,28 4,28 -2,71
мяса -25,48 - -9,93 -15,71 -21,85 +3,63
молока 31,66 - 29,45 15,76 21,61 -10,05
Отрицательным моментом является снижение удельного веса государственных средств, в затратах основного производства сельхозпредприятий республики на 0,87 %, в выручке основного производства на 3,96 %. Слабо влияют государственные дотации на рентабельность производства и продукции, а рентабельность мяса с учетом дотаций не выходит даже на точку безубыточности. Выделяемые средства распыляются между предприятиями и не приносят дожного эффекта.
Основным источников финансовых ресурсов по-прежнему остается собственный капитал, который не покрывает всей потребности в инвестициях. Поэтому предприятия вынуждены привлекать на невыгодных для себя условиях заемные финансовые ресурсы, а особенно самого дорогого заемного источника - товарного кредита, именно он составляет основную долю в заемных источниках, так как выдается под будущий урожай и не требует от товаропроизводите-
лей возврата в денежной форме, кроме того, он прост в получении. Стоимость данной формы финансовых ресурсов составляет от 18 до 30 % годовых.
Банковский кредит имеют возможность использовать только финансово устойчивые хозяйства, обладающие высокой платежеспособностью, стоимость которого ниже и составляет 15-20 %. А в республике в 2003 году 41,8 % сельскохозяйственных товаропроизводителей закончили год с убытком. На основе рентабельности сельхозпредприятий (9,3 %) можно сказать, что данные процентные ставки слишком высокие для отрасли, которая может использовать только средства лизингового фонда, стоимость услуг которого всего 3 %.
Весьма проблематичным является использование привлеченных источников. Несмотря на то, что их доля в общей структуре финансирования увеличилась почти на треть, основу данного источника составляет просроченная кредиторская задоженность. Она позволяет предприятиям использовать заемные средства более догий срок по своему усмотрению, но с другой стороны снижает их финансовую устойчивость и инвестиционную привлекательность.
Считаем, что в данных условиях необходима сильная государственная поддержка и регулирование отрасли. Однако, несмотря на наличие множества государственных программ по развитию аграрного сектора экономики, объем бюджетных средств на эти цели незначителен. А в 2000-2002 гг. наблюдася процесс регионализации бюджетных средств, что сильно ограничивало уровень финансовой поддержки сельхозпредприятий (диаграмма 1).
Диаграмма 1 - Динамика структуры средств государственного бюджета в источниках финансирования сельхозпредприятий Республики Мордовия
Исследования эффективности развития системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных предприятий республики свидетельствуют о снижении их финансовой устойчивости за исследуемый период (таблица 4).
Считаем необходимым предложить в качестве основного направления развития системы управления финансовыми ресурсами сельхозтоваропроизводителей - стратегию, в основе которой находится принцип дифференциации. Согласно этому принципу предприятия и регионы, имеющие высокую маневренность и склонность к обучению дожны стремиться к своеобразию и уходу от стандартов поведения. Кроме того, общая стратегия развития данной системы дожна исходить из принципа эффективного сочетания механизма саморегулирования рыночных отношений и регулирующих государственных экономиче-
ских рычагов воздействия. В условиях рыночных отношений, основанных на экономической самостоятельности и свободе хозяйствующих субъектов, государство не обязано их поддерживать и финансировать. Однако, учитывая важность и стратегическое значение для страны отрасли сельского хозяйства, обеспечивающего продовольственную безопасность и независимость, оно дожно регулировать и поддерживать данную сферу, если та не может, самостоятельно обеспечить процесс расширенного воспроизводства и устойчивое экономическое развитие.
Таблица 4 - Динамика самофинансирования, финансовой устойчивости и
ликвидности сельскохозяйственных предприятий Республики Мордовия
Показатель 1999 2000 2001 2002 2003 Изменение, + -
Коэффициент самофинансирования 0,41 0,23 0,45 0,41 0,30 -0,11
Самофинансируемый доход на одного работника, тыс. р. 6,03 4,34 10,71 10,21 12,65 +6,62
Самофинансируемый доход на рубль добавлен, стоим., р. 2,64 1,23 2,26 1,28 1,26 -1,38
Коэффициент финансовой автономии 0,778 0,723 0,703 0,640 0,538 -0/240
Коэффициент финансовой зависимости 0,110 0,125 0,158 0,227 0,309 +0,199
Коэффициент текущей задоженности 0,178 0,208 0,230 0,256 0,291 +0,113
Коэффициент финансовой устойчивости 0,801 0,753 0,750 0,730 0,678 -0,123
Коэффициент платежеспособности 7,090 5,780 4,459 2,820 1,740 -5,350
Коэффициент финансового левериджа 0,141 0,173 0,224 0,355 0,575 +0,434
Коэффициент абсолютной ликвидности 0,011 0,011 0,014 0,044 0,048 +0,037
Коэффициент быстрой ликвидности 0,121 0,129 0,167 0,200 0,222 +0,101
Коэффициент текущей ликвидности 0,921 0.919 1,080 1,099 1,092 +0,171
Развитие системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных предприятий дожно обеспечивать стимулирующее влияние источников финансирования на товаропроизводителей, а не формировать у них потребительские настроения. Основной конечной целью развития системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственного производства дожно стать создание системы организационно-экономических отношений направленных на обеспечение необходимыми, максимально дешёвыми финансовыми ресурсами процесс воспроизводства в отрасли и контроль за их правильным и рациональным использованием.
В ходе диссертационного исследования выработаны этапы формирования системы управления финансовыми ресурсами, в соответствии с которой поиск и выбор источников финансирования дожен включать(таблица 5):
- анализ привлечения и использования основных источников финансирования в предшествующем периоде;
- определение конкретных целей привлечения и использования финансовых ресурсов в предстоящем периоде;
- расчет предельного объема необходимых финансовых ресурсов;
- оценка стоимости используемого капитала из различных источников;
- определение соотношения между источниками капитала;
- выбор форм и методов привлечения финансовых ресурсов.
Определение необходимых для простого и расширенного воспроизводства
объемов финансовых ресурсов дожно выражать нормативную потребность, величина которой определяется базовыми нормативами себестоимости и рен-
табельности. Результаты исследования показали, что норматив совокупной рентабельности целесообразно устанавливать исходя из уровня, необходимого для простого воспроизводства при средней эффективности использования производственного потенциала, при этом, уровень рентабельности для обеспечения простого воспроизводства дожен составлять 30 %, а каждый процент прибыли на авансированный капитал, обеспечивает рентабельность по отношению к издержкам производства примерно 5,0 - 5,5 %. Базовый норматив рентабельности необходимо дифференцировать по двум критериям: эффективности использования производственного потенциала и прогнозируемым темпам роста товарного производства.
Таблица 5 - Этапы формирования системы управления финансовыми ресурсами
Этапы Содержание этапа
Определение цели организационной структуры управления финансами Обеспечение эффективного контроля за поступлением, распределением и использованием финансовых ресурсов, эффективностью производимых издержек на каждом этапе производственного цикла
Определение задач управления финансовыми ресурсами 1) Разработка стратегии развития предприятия: - планирование финансово-хозяйственной деятельности на определенный период; - оптимизация затрат и прибыли; - согласование деятельности хозрасчетных подразделений предприятия; 2) Обеспечение эффективного взаимодействия - доведение планов до сведения руководителей разных уровней и конкретных испонителей. Привлечение к управлению предприятием всех хозрасчетных подразделений и координация их действий для достижения стратегических целей предприятия; 3) Мотивация руководителей подразделений и работников предприятия на достижение поставленных целей; 4) Контроль и оценка эффеетивности работы руководителей хозрасчетных подразделений путем сравнения достигнутых показателей с плановыми; 5) Выявление потребностей в ресурсах и оптимизация финансовых потоков.
Определение принципов управления финансовыми ресурсами Точность. План развития системы финансового обеспечения дожен быть реальным и достижимым. Незначительное отклонение в показателях производства продукции оказывает влияние на все последующие плановые и фактические показатели выручки, издержек и финансовый результат предприятия в целом. Оперативность. Финансово-экономические показатели деятельности предприятия используются в управленческом учете, поэтому скорость поступления информации дожна позволять своевременно принимать необходимые управленческие решения. Кроме того, нет необходимости анализировать ситуацию, если данные уже устарели и объективно уже не отражают действительность. Цостоверпость. Неверные показатели отчета затрудняют принятие правильного управленческого решения. Рентабельность. Затраты на получение информации не дожны превышать эффект от ее использования.
Определение требований к системе управления финансовыми ресурсами Система управления дожна: - обладать эффективными каналами движения информации, распределения пономочий и ответственности; - содержать подробную, точную и своевременную информацию; * иметь возможность сравнения и сопоставления; - поддерживаться всеми заинтересованными лицами внутри предприятия; - иметь согласованность действий и показателей
В процессе исследования было выявлено, что при прочих равных условиях товаропроизводителям, обеспечивающим более высокий уровень использования накопленного производственного потенциала, объективно требуется и
больше средств для получения одинакового прироста производства. Схема расчета нормативной потребности в финансовых ресурсах на основе фактических данных СХПК Аловский представлена в таблице 6.
Предложенная схема предполагает расчет потребности в финансовых ресурсах по трем вариантам, предусматривающим развитие предприятия на основе простого воспроизводства и расширенного.
Таблица 6 - Схема расчета нормативной потребности в финансовых ресурсах
в СХПК Аловский
№ Показатели Варианты развития производства
I 11 И
1 Годовой темп прироста объемов товарной продукции, % - 2 5
2 Индекс эффективности использования ресурсного потенциала 1,015 1,015 1,015
3 Нормативная себестоимость товарной продукции, тыс р. 26387 26915 27706
4 Норматив рентабельности, % 22 30 40
5 Нормативная потребность в финансовых ресурсах, тыс. р. (стр 3 х (100 + стр 4): 100) 32192 34989 38788
6 в том числе: прибыль (стр 5 - стр 3) 5805 8074 11082
7 из нее: для прироста производства - 2269 5277
Исследование процесса самофинансирования, выявило, что важнейшими формами собственных источников финансовых ресурсов сельскохозяйственных предприятий является прибыль и амортизационные отчисления. Увеличение нормы амортизационных отчислений приводит к уменьшению налогооблагаемой базы для уплаты налога на прибыль, следовательно, амортизационные отчисления дают возможность усилить предприятию собственный приток финансовых ресурсов. В настоящее время установлены следующие способы начисления и учета амортизации по объектам основных средств: линейный; способ уменьшаемого остатка; способ списания стоимости по сумме чисел лет срока полезного использования (кумулятивный); способ списания стоимости пропорционально объему продукции.
Установлено, что в большинстве сельхозпредприятий применяется линейный способ начисления. Нелинейные способы начисления амортизации более точно отражают характер физического и морального износа средств труда, их использование позволяет активизировать формирование источников обновления основных средств в первые годы эксплуатации машин, а также оптимизировать налоговые платежи, сместив их на более поздние периоды службы.
Результаты исследования позволяют выделить среди собственных источников такую форму как налоговый доход, возможность использования которого напрямую зависит от уровня квалификации руководителей предприятий, а также от различных подходов к развитию хозяйств. Например, в случае превышения в налоговом периоде уплаченного НДС над полученным результатом будет разница между налогами, подлежащими зачету или возмещению из бюджета. Экономическая выгода предприятий от предъявления НДС к зачету может достигать по нашим расчетам 8 % от их суммы финансового оборота и формируется только в том случае, когда сумма НДС, предъявленная к зачету в счет пред-
стоящих платежей, превышает другие начисленные к уплате налоги в течение года. Налоговый доход увеличивает экономические выгоды предприятий в связи с неуплатой в будущем на эту сумму начисленных обязательств перед федеральным бюджетом. Право налогоплательщика заключается в поноте использования налоговых льгот и формировании налогового дохода.
Выявленные в процессе исследования проблемы, связанные с использованием заемных источников финансовых ресурсов сельхозпроизводства вызывают необходимость совершенствования методологических подходов и методики оценки инвестиционной кредитоспособности заемщика. Считаем, что оценка кредитоспособности заемщика может быть сведена к единому показателю -рейтинг заемщика. Рейтинг определяется в балах. Первому классу заемщика, с суммой балов 300 и более, кредит может быть дан под минимальный процент. Предприятиям второго класса, с суммой балов 200 и более, кредит может быть дан на условиях высоких рыночных ставок или под определенное обеспечение, гарантию. Для предприятий третьего класса получить кредит весьма проблематично. Если он и будет выдан, то под максимальный процент.
Для устойчивого финансирования сельхозпредприятий Республики Мордовия предлагаем создать в рамках регионального Министерства сельского хозяйства и продовольствия РФ по РМ относительно независимый информационно-консультативный отдел с целью выпонения такой важнейшей функции как организация методического и нормативно-информационного обеспечения. Работа данного отдела дожна быть направлена на предоставление:
- услуг по составлению комплексных проектов инновационного развития района, предприятия или внутрихозяйственного подразделения;
- информационно-консультативных услуг по имеющимся источникам финансового обеспечения данных проектов, условиям предоставления финансовых ресурсов в каждом их них, и всесторонней оценке каждого из них для конкретного обратившегося субъекта хозяйствования;
- предоставление прочей информации и услуг, интересующих клиента, на основе взаимовыгодной договоренности.
В настоящее время одной из нерешенных проблем системы управления финансированием сельхозпроизводства, является высокая себестоимость продукции. В отношении управления производственными затратами существует множество различных концепций, некоторые из которых получили свое развитие еще в дореформенный период. С нашей точки зрения необходимо взять за основу управления затратами сельхозпредприятий в условиях рыночных отношений концепцию стратегического позиционирования. Основой данной концепции является включение в сферу управленческого учета и анализа затрат подробной информации о стратегическом развитии предприятия. Данный подход рассматривает затраты как объект управления не столько в учетном, сколько в экономическом плане.
Считаем необходимым дифференцировать сельхозпредприятия по уровню финансового обеспечения с ориентацией на реализацию конкретного вида стратегии. Исследование показало, что предприятие в условиях рыночных отношений может конкурировать только в двух случаях:
1) поддерживая низкие затраты при производстве и реализации продукции;
2) предлагая превосходящую конкурентов сельхозпродукцию или услуги по качественным или иным критериям, не включающим затраты.
Реализация первой стратегии развития обосновывается следующими причинами. Во-первых, проблема снижения затрат производства актуальна для большинства сельхозпредприятий. Во-вторых, платежеспособный спрос основной доли покупателей, из-за низких доходов, ориентирован на потребление дешевой сельхозпродукции. В-третьих, это позволит повысить рентабельность продукции и объемы её выпуска, что в свою очередь приведёт к увеличению собственных источников финансовых ресурсов и позволит расширить возможности использования заёмного капитала.
Второе направление развития стратегии предлагается предприятиям, производственный потенциал которых находится на дожном уровне для производства сельхозпродукции или предоставления услуг, отличных от специализации большинства предприятий. Необходимость данной стратегии объясняется наличием ограниченного платежеспособного спроса на продукцию и услуги такого рода, причем их цена для покупателей данной группы не имеет решающего значения, который необходимо удовлетворять, дабы не пустить на рынок конкурентов из других регионов.
Данные принципиально различающиеся стратегии, предполагают различные направления учёта, анализа и управления затратами (таблица 8).
Таблица 8 - Подходы к управлению затратами
Акценты в управлении затратами Основные сп ратегии
Лидерство на основе затрат Лидерство на основе дифференциации продукции и услуг
Значение спланированных затрат при оценке показателей работы Очень важное Не очень важное
Значение гибкой системы финансового обеспечения для управления издержками От высокого до очень высокого От умеренного до низкого
Важность выпонения финансового плана развития От высокой до очень высокой От умеренной до низкой
Анализ издержек сбыта Формально не выпоняется Критично для успеха
Значение себестоимости в ценообразовании Высокое Низкое
Значение анализа цен конкурентов Низкое Высокое
После рассмотрения концепции развития системы управления производственными затратами, предлагаем собственную систему управления затратами на сельхозпредприятиях республики, которая основана на концепции стратегического позиционирования (рисунок 2).
Первый путь развития является наиболее дешевым и простым, для его осуществления имеется необходимый объем финансовых ресурсов. Второй путь является достаточно дорогостоящим и при существующем уровне управления финансированием, средств, для его осуществления нет. Для осуществления данного развития необходимо, чтобы рентабельность предприятия была не ниже 30 %.
В связи в вышесказанным предлагаем процесс снижения издержек разделить на два этапа. На первом этапе предлагаем идти первым путем развития, а при достижении сельскохозяйственным предприятием необходимого уровня рентабельности переходить на второй путь развития.
Для увеличения объемов производства на первом этапе необходимо выявить существующие резервы увеличения производства продукции, а затем определить пути использования выявленных резервов. После выявления существующих резервов, необходимо определить основные рычаги управления ими и направления их развития. Основная роль в регулировании объемов производства и установлении гарантированных цен и объемов закупок принадлежит государству. В связи с этим предлагаем модель управления организацией закупок и поставок сельхозпродукции в регионе, которая позволит повысить объемы производства за счет размещения гарантированного государственного заказа, с установлением гарантированного уровня закупочных цен. При этом дожен быть законодательно утвержден порядок авансирования производства продукции растениеводства в размере не менее 50 % от стоимости поставок равными долями после заключения договора.
Гарантированный уровень закупочных цен на сельхозпродукцию дожен устанавливаться исходя из паритета цен между сельхозпродукцией и потребляемыми данной сферой промышленными товарами. Для этого устанавливаекя сводный базовый ценовой индекс-дефлятор, согласно которому с изменением
индекса цен на промышленные товары, необходимо менять цены на сельхозпродукцию. Необходимые расчеты выпоняются по следующей формуле:
ИСбЦ=(Ип| -Ип0) х ИсхЬ
где Исбц - сводный индекс цены на сельхозпродукцию в текущем периоде;
- индекс цен на промышленные товары на конец периода изменения
ИДо - индекс цен на промышленные товары в базовом периоде; ИСХ| - сводный индекс цен на сельхозпродукцию на конец периода изменения цен.
III. ПУБЛИКАЦИИ ПО ТЕМЕ ДИССЕРТАЦИИ
1 Бутяйкин М.В. Управление издержками производства в системе финансового обеспечения агропромышленного производства // Проблемы современного состояния социально-экономической системы России: Межвузовский сборник научных трудов. - Вып. III. - Часть I. - Саранск, 2002. - С. 207 - 210.
2 Бутяйкин М.В., Ананьев М.А. Проблемы развития системы финансового обеспечения агропромышленного производства Республики Мордовия // Мор-довск. ун-т. - Саранск, 2003. - 7 с. - Библиогр: 3 назв. Рус. - Деп. В ИНИОН РАН (Приказ № 57874 от 27.03.03).
3 Бутяйкин М.В., Ананьев М.А. Государственное регулирование и поддержка системы финансового обеспечения агропромышленного производства // Мор-довск. ун-т. - Саранск, 2003. - 7 с. - Библиогр: 5 назв. Рус. - Деп. В ИНИОН РАН (Приказ № 57875 от 27.03.03).
4 Бутяйкин М.В. Основные направления развития системы финансового обеспечения агропромышленного производства // Формирование инновационной модели развития региона: В 2 ч. Ч. 1. Материалы Республиканской науч.-практ. конф. 16-17 мая 2003 г. / Н.П.Макаркин (отв. ред.), Н.Д. Гуськова (зам. отв. ред.), П.П. Кузнецов (зам. отв. ред.), В.В. Митрохин (отв. секретарь) и др. -Саранск, 2003. - С. 94 - 98.
5 Бутяйкин М.В. Управление затратами и формирование финансовых ресурсов на предприятиях агропромышленного производства // Экономическое развитие современной России: проблемы и перспективы (Межвуз. сборник науч. трудов). - Вып. III. - Саранск, 2003. - С. 186 -188.
6 Бутяйкин М.В. Влияние структуры активов отрасли сельского хозяйства Республики Мордовия на её финансовое состояние // Проблемы современного состояния социально-экономической системы России: Межвуз. сборник науч. трудов. - Вып. IV. - Саранск, 2004. - С. 155 - 158.
Подписано в печать 04.05.05. Объем 1,0 п. л. Тираж 100 экз. Заказ № 940. Типография Издательства Мордовского университета 430000, г. Саранск, ул. Советская, 24
Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидат экономических наук , Бутяйкин, Михаил Владимирович
Введение
1 Теоретические аспекты формирования и развития системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных предприятий
1.1 Методологические основы формирования системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственного производства
1.2 Современные проблемы системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных предприятий
2 Современное состояние системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных предприятий Республики Мордовия
2.1 Социально-экономическая характеристика сельскохозяйственного производства
2.2 Уровень развития системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных предприятий
2.3 Эффективность системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных предприятий
3 Перспективы развития системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных предприятий Республики Мордовия
3.1 Развитие системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных предприятий
3.2 Формирование системы управления производственными затратами
3.3 Совершенствование механизма стимулирования производства продукции
Диссертация: введение по экономике, на тему "Развитие системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных предприятий"
Актуальность темы исследования. Оценка современных условий хозяйствования и состояния сельского хозяйства четко обозначили проблемы в сфере управления процессом формирования, распределения и использования финансовых ресурсов в сельскохозяйственных предприятиях.
Наблюдается неудовлетворительное финансовое состояние большинства сельскохозяйственных предприятий и вследствие этого их неспособность обеспечить самоокупаемость и самофинансирование не только расширенного, но и простого воспроизводства, а также инвестиционная непривлекательность для инвесторов.
Кроме того, у большинства сельскохозяйственных предприятий ограничены возможности привлечения заемных ресурсов, наряду со сложным механизмом их предоставления, в сложившихся финансово-экономических условиях не способствуют удовлетворению потребности в финансовых ресурсах.
Недостаточна государственная поддержка сельскохозяйственных товаропроизводителей, которая, по сути, не влияет на результаты производства, несмотря на наличие большого количества государственных программ.
Вместе с тем сельское хозяйство является отраслью, которая не может самостоятельно существовать и развиваться без государственного регулирования и поддержки, даже при экономически благоприятных условиях хозяйствования. Обусловлено это объективными особенностями, которые выражаются в высокой капиталоемкости производства, замедленном обороте средств, низкой норме доходности, сезонности и высокой зависимости результатов производства от природно-климатических условий. Этими параметрами наряду с осознанием роли аграрной экономики в системе продовольственной безопасности страны определяется особая роль государства как регулятора продовольственного рынка и аграрной экономики.
Поэтому в современных условиях требуются адекватные им подходы к управлению финансовыми ресурсами сельскохозяйственных предприятий. Для этого необходимо осуществление комплексного исследования на уровне предприятий, с целью поиска новых способов повышения финансово-экономической устойчивости сельского хозяйства. Актуальность и острота данной проблемы обусловили выбор темы диссертационной работы и основные направления исследования.
Состояние изученности проблемы. Отдельным вопросам развития системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственного производства в отечественной литературе уделяется достаточное внимание. Основополагающие теоретические вопросы управления самоокупаемостью и самофинансированием как важнейшими принципами управления финансовыми ресурсами изложены в научных трудах В. Бенедиктова В., Загвязинского Н., Павловой JL, Чернышева В., Шорохина Е. Проблемам финансирования сельскохозяйственного производства посвящены работы Андреева П., Калашникова И., Коробей-никова М., Лещевой М., Лишанского М., Масловой И., Новичкова В., Попова А., Резникова Н., Рымановой Л. Вопросам государственного управления и финансовой поддержке сельскохозяйственных товаропроизводителей посвящены труды Беспахотного Г., Коваленко Н., Кузнецова В., Кушлина В., Роговского Е., ХицковаИ.
Однако проблемы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных предприятий в условиях необходимости становления эффективных форм хозяйствования в аграрной сфере представляют недостаточно изученную сферу экономической науки. В частности требуют уточнения теоретические положения современной системы управления финансовыми ресурсами, а также методические подходы по организации управленческого воздействия и вопросы стратегии развития системы финансового обеспечения. Таким образом, недостаточная степень проработанности указанных вопросов подтверждают необходимость их решения, что и предопределило цель, задачи и структуру работы.
Целью диссертационного исследования является разработка практических и методических рекомендаций по совершенствованию механизма управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных предприятий.
Для осуществления поставленной цели в процессе исследования предусматривалось решить следующие задачи:
- исследовать теоретические и методологические аспекты формирования и развития системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственного производства;
- изучить процессы, выявить проблемы и обосновать тенденции при формировании, распределении и использовании финансовых ресурсов на предприятиях сельского хозяйства;
- определить современный уровень развития и параметры эффективности функционирования системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных предприятий;
- разработать основные принципы и практические подходы к формированию и организации системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственного производства;
- обосновать стратегию развития системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственного производства на основе управления производственными затратами;
- провести системное исследование и определить потребность в финансовых ресурсах сельскохозяйственного предприятия;
- разработать перспективу развития системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственного производства, с учетом ресурсных возможностей предприятия.
Объект исследования. Объектом исследования является совокупность организационно-экономических отношений в системе управления финансовыми ресурсами предприятий сельского хозяйства.
Предмет исследования. Предметом исследования являются процессы, связанные с управлением финансовыми ресурсами сельскохозяйственных предприятий региона.
Теоретической и методологической основой послужили труды отечественных и зарубежных ученых и специалистов, материалы научно-практических конференций по проблемам развития системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственного производства, публикации в периодических изданиях, законодательные и нормативные акты Российской Федерации.
Источниками информации послужили данные Федеральной службы государственной статистики, Территориального органа Федеральной службы государственной статистики по Республики Мордовия, материалы Министерства сельского хозяйства и продовольствия Российской Федерации по Республике Мордовия, годовые отчеты, бизнес-планы, финансовые планы сельскохозяйственных предприятий Республики Мордовия.
Обработка информации осуществлялась с использованием монографического, абстрактно-логического метода, метода системного анализа и синтеза, статистического и экономико-математического метода.
Основные положения диссертации выносимые на защиту:
- уточнен категориально-понятийный аппарат, раскрывающий содержание системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных предприятий применительно к современным условиям хозяйствования в сельском хозяйстве;
- разработаны направления развития системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных товаропроизводителей на основе поэтапного управленческого воздействия и с учетом их ресурсного обеспечения;
- предложены практические рекомендации по формированию системы организационно-экономических мероприятий с целью определения эффективной модели управления финансовыми ресурсами на принципах самоокупаемости и самофинансирования;
- обоснована организационно-экономическая структура формирования эффективной системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственного производства, предусматривающая последовательную её реализацию на уровне конкретного предприятия и региональном уровне.
Научная новизна диссертационного исследования заключается в разработке условий и обосновании мероприятий по формированию системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных товаропроизводителей, основанной на системном подходе.
Основные научные результаты проведенного исследования состоят в следующем:
- уточнены отдельные элементы категориально-понятийного аппарата системы управления финансовыми ресурсами с учетом отраслевых особенностей её функционирования в современных условиях, допоняющие понятия система управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственного производства, структура функционирования системы;
- обоснованы тенденции развития системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных товаропроизводителей учитывающие темпы снижения их производственного потенциала и оборотных средств;
- определен уровень и параметры эффективности функционирования системы управления финансовыми ресурсами с учетом хозяйственно-экономических и ресурсных условий развития сельскохозяйственного производства;
- обоснованы принципы и практические подходы к формированию организационных схем поэтапного управления системой финансового обеспечения сельскохозяйственного производства;
- предложен практический подход к управлению финансовыми ресурсами на основе стратегического управления производственными затратами сельскохозяйственных предприятий с целью определения потребности в финансовых ресурсах сельскохозяйственного предприятия с учетом типа воспроизводства;
- разработаны мероприятия по формированию перспективной системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных товаропроизводителей с учетом оценки ресурсных возможностей конкретного предприятия.
Практическая значимость работы определяется возможностью использования результатов исследования в области совершенствования системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных предприятий. Полученные результаты могут послужить предпосыкой для дальнейшего изучения проблем развития системы управления финансовыми ресурсами АПК. Теоретические и практические разработки диссертации используются в преподавании учебного курса Управление АПК и Разработка производственных управленческих решений для студентов экономического факультета Мордовского государственного университета имени Н.П. Огарева.
Основные положения и практические рекомендации, изложенные в диссертационной работе применялись в практической деятельности функциональных отделов СХПК Аловский Атяшевского района Республики Мордовия при проведении следующих работ:
- анализе и оценке современного состояния системы управления финансовыми ресурсами предприятия;
- определении перспектив развития системы управления финансовыми ресурсами предприятия;
- составлении плана повышения финансовой устойчивости предприятия на год и перспективу;
Эксперимент по внедрению проводися с 2002-2004 гг. Полученные результаты показали, что выдвинутые предположения позволяют повысить финансовую устойчивость предприятия и перейти на инновационный путь развития.
Апробация результатов исследования. Основные положения и результаты диссертационного исследования опубликованы в открытой печати в виде статей, депонированных рукописей, а также отражены в докладах автора на: республиканских научно-практических конференциях Формирование инновационной модели развития региона (г. Саранск 2003 г.), Современное состояние и проблемы экономики и управления агропромышленным комплексом (г. Саранск 2003 г.), всероссийской научно-практической конференции Управление человеческими ресурсами (г. Саранск 2004 г.).
Публикации результатов исследования. По теме диссертации опубликовано 6 научных работ, общим объемом 2,4 п. л., в том числе - 2,1 п. л. лично автора.
Объем и структура работы. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, содержит 212 страниц машинописного текста, 45 таблиц, 7 рисун
Диссертация: заключение по теме "Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда", Бутяйкин, Михаил Владимирович
договоров на закупки и поставки продукции ; Установление порядка расчетов продукцию Разработка порядка стимулирования закупок и поставок продукции Установление механизма ответственности за нарушение договоров Рисунок 7 - Система управления организацией закупок и поставок сельскохозяйственной продукции в РМ Представленная на рисунке 7 система управления организацией закупок и поставок сельскохозяйственной продукции в РМ позволит повысить объемы производства сельскохозяйственной продукции за счет размещения гарантиро ванного государственного заказа, с установлением гарантированного уровня закупочных цен, позволяющих возмещать полученные затраты и получать до ход для расширенного воспроизводства. При этом дожен быть законодательно утвержден порядок авансирования производства продукции растениеводства в размере не менее 50 % от стоимости поставок равными долями после заключе ния договора.Гарантированный уровень закупочных цен на сельскохозяйственную про дукцию дожен устанавливаться исходя из паритета цен между продукцией аг рарного производства и потребляемыми данной сферой промышленными това рами. Для этого устанавливается сводный базовый ценовой индекс-дефлятор, согласно которому с изменением индекса цен на промышленные товары, необ ходимо менять цены на сельскохозяйственную продукцию. Необходимые рас четы выпоняются по следующей формуле: Исбц = (Ип1 - Ипо) X PIcxl, ( 1 4 ) где Исбц - сводный индекс цены на сельскохозяйственную продукцию в теку щем периоде; Ип1 - индекс цен на промышленные товары на конец периода изменения Ипо - индекс цен на промышленные товары в базовом периоде; Исх1 - сводный индекс цен на сельскохозяйственную продукцию на конец периода изменения цен.В качестве сельскохозяйственной продукции для установления паритета цен может быть: Х зерно; Х сахарная свекла; Х картофель; Х мясо крупного рогатого скота; Х мясо свиней; Х молоко.В качестве промышленной продукции потребляемой сельскохозяйственны ми предприятиями могут выступать следующие виды: Х дизтопливо; Х бензин; Х электроэнергия; Х тракторы; Х комбайны; Х сельскохозяйственные машины и агрегаты; В аграрном производстве основными видами продукции для расчета Одной из основных проблем связанной со снижением объемов производст ва это заниженные цены на сельскохозяйственное сырье, которые устанавли вают предприятия монополисты третьей сферы АПК. По расчетам специали стов, необходимо, чтобы рентабельность производства во второй сфере АПК составляла 30 Ч 40 %, в третьей сфере АПК - 12 Ч 25 %, в торговле 7 Ч 12 %.Для того чтобы добиться данных пропорций, и тем самым стимулировать про изводство, необходимо обеспечить свободный доступ на рынок республики, предприятий переработки не только республиканских, но и с других регионов.Это позволит использовать рыночный механизм саморегулирования ценообра зования на сельскохозяйственную продукцию, на основе спроса и предложения.Местные предприятия переработки вынуждены будут повышать закупочные цены и вовремя расплачиваться за сырье, чтобы оно не ушло в другой район, или регион. Многие сельскохозяйственные предприятия смогут значительно увеличить объемы производства, прежде всего рентабельных видов продукции и тем самым повысить уровень самообеспеченности финансовыми ресурсами.Производство убыточных видов продукции в рыночных условиях хозяйствую 160 щий субъект на основе законов рынка, без вмешательства государства, вынуж ^^ , ден будет свернуть.Поэтому, значительная роль в использовании имеющихся резервов повы шения производства нерентабельной сельскохозяйственной продукции принад лежит государству. В связи с этим, по нашему мнению, необходимо менять сис тему государственного управления в части стимулирования расширенного воспроизводства сельского хозяйства через субсидирование и дотирование. Го сударственная поддержка дожна осуществляться только в отношении тех ви дов продукции, производство которых не является самоокупаемым, а от под держки рентабельных видов продукции следует отказаться. Это позволит ра ционально использовать скудные бюджетные средства на поддержку производ ства нерентабельных видов продукции, которое имеет огромное экономиче ское, социальное и политическое значение для страны. Причем дотирование и субсидирование данных видов продукции следует осуществлять не до уровня нулевой рентабельности, а до рентабельности, равной прогнозируемой инфля ции за год.Льготные государственные кредиты также следует вьщелять только на не рентабельные виды продукции. Льготные процентные ставки за кредиты дож ны изменяться в зависимости от достижения средне районных производствен ^ ных показателей по данным видам продукции. Если показатели предприятия равны средне районным показателям, то ставка устанавливается в размере 50 % от льготной, если выше среднерайонных, то выдаются беспроцентные кредиты, а если ниже, то ставка остается на уровне льготной.Заключение 1 Оценка сложившейся системы управления сельскохозяйственных пред приятий четко обозначили проблемы в сфере управления процессом формиро вания, распределения и использования финансовых ресурсов, к которым отно сятся: Х одной из основных проблем является отсутствие эффективной системы управления и стратегии развития не только на уровне предприятий, но и на уровне района, региона и страны в целом; Х исследованиями установлено, что значительно количество сельскохозяйст венных предприятий не являются самоокупаемыми, а, следовательно, их разви тие за счет собственных финансовых ресурсов невозможно. К этой категории следует отнести предприятия с незначительной величиной прибыли, финансо вые ресурсы которых крайне ограничены и недостаточны для ведения расши ренного воспроизводства. В подтверждении этого отметим, что по итогам 2003 года в Республике Мордовия только 58,21 % сельскохозяйственных предпри ятий закончили год с прибылью; Х использование в большинстве предприятий аграрного производства мо рально и физически устаревшей техники и технологий, снижает производи тельность труда и увеличивает затраты на её содержание и ремонт, что выража ется в увеличении себестоимости продукции и снижении объема прибыли. Это значительно снижает самоокупаемость и возможности самофинансирования; Х необходимость поддержания производственной деятельности вынуждает предприятия задерживать оплату за товары, работы, услуги своим поставщи кам, уплату налоговых и иных обязательных платежей, то есть использовать собственные неплатежи, в результате нарушается естественный процесс вос производства и значительно снижается финансовая устойчивость и ликвид ность предприятий; Х отрицательное влияние на финансовое положение предприятий отрасли оказывает несвоевременная оплата оптовыми покупателями за отгруженную продукцию, что влечет за собой образование крупных сумм дебиторской за доженности. Отсюда - дефицит денежных средств у предприятий для расчетов с кредиторами за поставленное сырье, материалы, выпоненные работы и ока занные услуги, а также образование кредиторской задоженности бюджету; Х из-за невозможности производить расчеты по обязательным и другим пла тежам многие сельскохозяйственные предприятия не могли претендовать на реструктуризацию просроченной кредиторской задоженности в бюджет и вне бюджетные фонды; Х предприятия, имеющие неудовлетворительное финансовое состояние не могут из-за этого прибегнуть к помощи заемного капитала, так как сущест вующий уровень процентных ставок остается для таких субъектов хозяйство вания достаточно высоким, а сроки его предоставления не способствуют осу ществлению инвестиционных мероприятий, которые позволили бы получить экономический эффект. С другой стороны увеличение кредитных вложений для банков является рискованным из-за неудовлетворительного финансового со стояния самих товаропроизводителей, отсутствия у них ликвидного залога, не способности представить качественное технико-экономическое обоснование кредитных заявок и т.д.; Х ситуация усугубляется с финансовым обеспечением еще и тем, что пред приятия второй сферы АПК находятся в условиях совершенной конкуренции в окружении монополистов первой и третьей сфер, которые диктуют свои усло вия. Тем самым возможность проводить свою ценовую политику у сельскохо зяйственных предприятий практически отсутствует, на деле это выразилось в значительном диспаритете цен не только между сельским хозяйством и звенья ми АПК, но и между другими отраслями национальной экономики; Х существенно улучшить финансово-экономическое состояние предприятий второй сферы АПК не позволяет действующая система льготного налогообло жения. Взимание налоговых и других обязательных платежей, не обеспеченных реальными источниками для их уплаты, дестабилизирует финансовое состояние предприятий, влечет за собой рост их кредиторской задоженности, ограничи 163 вает инвестиционную деятельность и другие негативные результаты. Уплата косвенных налогов приводит к повышению цен, затрудняет сбыт продукции, отвлекает оборотные средства предприятий, что порождает новую цепочку не платежей; Х необходимость поддержания процесса воспроизводства вынуждает все сельскохозяйственные предприятия использовать заемный капитал в виде до рогостоящего коммерческого (товарного) кредита для попонения оборотного капитала и основных средств через лизинговые фонды. Структуры, осуществ ляющие эти услуги, по своей сути коммерческие и их посредническая деятель ность направлена, прежде всего, не на помощь сельскому хозяйству, а на по лучение прибыли; Х в период рыночных преобразований вторая сфера АПК ущла из под управ ления государства. В итоге сельское хозяйство оказалось отброшенным по сво ему развитию на несколько десятков лет назад, а влияние и поддержка государ ства сводятся к минимуму, несмотря на увеличение общей суммы выделенных средств из бюджетов всех уровней. Среди недостатков в действующей системе государственного финансирования следует выделить:
1) недостаточные объемы финансирования;
2) неэффективная работа системы доведения средств до предприятий;
3) несвоевременность предоставления финансовых ресурсов;
4) несоответствие существующей системы бюджетной поддержки совре менным требованиям экономического развития;
5) слабой остается государственная поддержка страхования урожая сельско хозяйственных культур.2 В процессе исследования было установлено, что многие проблемы финан сирования сельскохозяйственных предприятий вытекают из основных специ фических особенностей отрасли: Х высокая капиталоемкость отрасли, снижающая её маневренность; Х низкая рентабельность производства; Х сезонность и высокая рискованность; Х невозможность само перелива капитала из других отраслей; Х относительно стабильный спрос на продукты питания при колебаниях до ходов населения; Х тесная взаимозависимость всех сфер АПК в осуществлении их финансиро вания с учётом функционально-отраслевой зависимости.3 Проведённое в диссертационной работе исследование выявило следующие тенденции развития второй сферы АПК Республики Мордовия: Х происходит снижение производственного потенциала сельскохозяйствен ных предприятий. В частности за период 1999-2003 гг. площадь сельскохозяй ственных угодий сократилась на 7,23 %, численность работников занятых в сельскохозяйственном производстве на 27,90 %, количество энергетических мощностей на 20,02 %. Кроме того, из 23 административных районов респуб лики, только в 14 сельскохозяйственные предприятия используют производст венный потенциал свыше нормативного уровня; Х снижаются объемы производства сельскохозяйственной продукции, из-за недостатка основных и оборотных средств на предприятиях; Х наблюдается снижение общей суммы и удельного веса собственных ис точников финансовых ресурсов в общей структуре, из-за снижения самооку паемости сельскохозяйственных предприятий; Х увеличивается объем и доля заемных финансовых ресурсов, особенно то варного кредитования, так как предприятия не способны осуществлять самофи нансирование воспроизводственных процессов, и вынуждены использовать за ёмный капитал; Х возрастает сумма и удельный вес привлеченных источников, за счет роста просроченной кредиторской задоженности предприятий сельского хозяйства, так как дефицит финансовых ресурсов не позволяет своевременно расплачи ваться за используемые ресурсы и услуги; Х увеличение суммы бюджетных средств выделенных на развитие сельскохо зяйственных товаропроизводителей не приводит к повышению доли данного источника финансовых ресурсов в общей структуре финансового обеспечения.4 Основным источников финансовых ресурсов для сельскохозяйственных предприятий республики по-прежнему остается собственный капитал, который не покрывает всей потребности в инвестициях. Поэтому предприятия вынуж дены привлекать на невыгодных для себя условиях заемные финансовые ресур сы, что снижает их финансовую устойчивость. В результате в структуре финан совых ресурсов сельскохозяйственных предприятий республики произошло почти трехкратное увеличение доли заемных источников, а особенно самого дорогого заемного источника в республике - товарного кредита, именно он со ставляет основной удельный вес в заемных источниках сельскохозяйственных предприятий, так как выдается под будущий урожай и не требует от товаропро изводителей возврата в денежной форме, кроме того, он прост в получении.Стоимость данной формы финансовых ресурсов составляет от 18 до 30 %.5 Банковский кредит имеют возможность использовать только финансово устойчивые хозяйства, обладающие высокой платежеспособностью, так как его стоимость составляет 15-20 %. А в Республике Мордовия в 2003 году 41,8 % сельскохозяйственных товаропроизводителей закончили год с убытком. На ос нове рентабельности аграрного производства (9,3 %) можно сказать, что дан ные процентные ставки слишком высокие для отрасли, которая может исполь зовать только средства лизингового фонда, стоимость услуг которого всего 3 %.6 Весьма проблематичным является использование привлеченных источни ков. Несмотря на то, что их доля в общей структуре финансирования сельско хозяйственных предприятий Республики Мордовия увеличилась почти на треть, основу данного источника составляет просроченная кредиторская задол женность. Она позволяет предприятиям использовать заемные средства более догий срок по своему усмотрению, но с другой стороны снижает их финансо вую устойчивость и инвестиционную привлекательность для кредиторов. Ос тальные источники остаются пока недоступными.7 Несмотря на наличие множества государственных программ по развитию аграрного сектора экономики, объем бюджетных средств на эти цели незначи телен. А в 2000-2002 гг. наблюдася процесс регионализации бюджетных средств. Отрицательным моментом является снижение удельного веса государ ственных средств, в затратах основного производства сельскохозяйственных предприятий республики на 0,87 %, в выручке основного производства на 3,96 %. Государственные дотации на продукцию в закупочной цене мяса снизились на 0,30 %, молока на 2,37 %. Вьщеляемые средства государственного бюджета просто распыляются между сельскохозяйственными предприятиями и не при носят дожного эффекта.8 Исследования эффективности развития системы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйственных предприятий республики свидетельствуют о снижении их финансовой устойчивости за исследуемый период. Результаты расчетов свидетельствуют о снижении доли собственного капитала предпри ятий отрасли республики за исследуемый период на 24,0 %. При этом вырос удельный вес заемного капитала на 19,9 % и величина текущей задоженности на 11,4 %. Снизилась на 12,3 % финансовая устойчивость, а платежеспособ ность в 5,3 раза. Таким образом, наблюдается увеличение финансовой зависи мости отрасли республики от внешних инвесторов. Данные о ликвидности сельскохозяйственных предприятий Республики Мордовия по относительным показателям, свидетельствуют о небольшом увеличении их ликвидности. Одна ко, несмотря на это все фактические показатели ликвидности не дотягивают до нормативных величин, что говорит о низкой платежеспособности отрасли.9 Считаем необходимым, предложить в качестве основного направления развития парадигмы управления финансовыми ресурсами сельскохозяйствен ных предприятий, стратегию в основе, которой находится принцип дифферен циации. Поэтому предприятия и регионы, имеющие высокую маневренность и склонность к обучению дожны стремиться к своеобразию и уходу от стандар тов поведения. Кроме того, общая стратегия управления дожна исходить из принципа эффективного сочетания механизма саморегулирования рыночных отношений и регулирующих государственных экономических рычагов воздей ствия.10 в ходе диссертационного исследования выработана поэтапная система формирования системы управления финансовым обеспечением, в соответствии с которой поиск и выбор источников финансовых ресурсов предприятия дол жен включать: Х анализ привлечения и использования основных источников финансового обеспечения в предшествующем периоде; Х определение конкретных целей привлечения и использования финансо вых ресурсов в предстоящем периоде; Х расчет предельного объема необходимых финансовых ресурсов; Х оценка стоимости используемого капитала из различных источников; Х определение соотношения между источниками капитала; выбор форм и методов привлечения финансовых ресурсов.11 Предложена методика определения необходимых для простого и расши ренного воспроизводства объемов финансовых ресурсов дожна выражать нормативную потребность, величина которой определяется базовыми норма тивами себестоимости и рентабельности. Результаты исследования показали, что норматив совокупной рентабельности целесообразно устанавливать исходя из уровня, необходимого для простого воспроизводства при средней эффектив ности использования производственного потенциала, при этом, уровень рента бельности для обеспечения простого воспроизводства дожен составлять 30 %, а каждый процент прибыли на авансированный капитал, обеспечивает рента бельность по отношению к издержкам производства примерно 5,0 Ч 5,5 %. Ба зовый норматив рентабельности необходимо дифференцировать по двум кри териям: эффективности использования производственного потенциала и про гнозируемым темпам роста товарного производства.12 Исследование процесса самофинансирования, выявило, что важнейшими формами собственных источников финансовых ресурсов сельскохозяйственных предприятий является прибыль и амортизационные отчисления. Увеличение нормы амортизационных отчислений приводит к уменьшению налогооблагае мой базы для уплаты налога на прибыль, следовательно, амортизационные от 168 числения дают возможность усилить предприятию собственный приток финан совых ресурсов. Суммарный поток финансовых ресурсов прямо пропорцио нально зависит от размера амортизационных отчислений, которые, в свою оче редь, определяются применяемым способом начисления.Установлено, что в большинстве сельскохозяйственных предприятий при меняется линейный способ начисления амортизации. Нелинейные способы на числения амортизации более точно отражают характер физического и мораль ного износа средств труда. Использование данных методов позволяет сельско хозяйственным предприятиям активизировать формирование источников об новления основных средств в первые годы эксплуатации машин, а также опти мизировать налоговые платежи, сместив их на более поздние периоды срока службы.Результаты исследования позволяют выделить среди собственных источни ков такую форму как налоговый доход, возможность использования которого напрямую зависит от уровня квалификации руководителей предприятий, а так же от различных подходов к развитию хозяйств. Например, в случае превыше ния в налоговом периоде уплаченного НДС над полученным результатом будет разница между налогами, подлежащими зачету или возмещению из бюджета.Экономическая выгода предприятий от предъявления НДС к зачету может дос тигать по нашим расчетам 8 % от их суммы финансового оборота.13 Выявленные в процессе диссертационного исследования проблемы, свя занные с использованием заемных источников вызывают необходимость со вершенствования методологических и методических подходов к оценке инве стиционной кредитоспособности заемщика.Считаем, что оценка кредитоспособности заемщика может быть сведена к единому показателю Ч рейтинг заемщика. Рейтинг определяется в балах. Пер вому классу заемщика, с суммой балов 300 и более, кредит может быть дан под минимальный процент. Предприятиям второго класса, с суммой балов 200 и более, кредит может быть дан на условиях высоких рыночных ставок или под определенное обеспечение, гарантию. Для предприятий третьего класса полу 169 чить кредит весьма проблематично. Если он и будет выдан, то под максималь ный процент.14 Для устойчивого развития сельскохозяйственных предприятий Респуб лики Мордовия предлагаем создать в рамках регионального Министерства сельского хозяйства и продовольствия РФ по РМ относительно независимый информационно-консультативный отдел с целью выпонения такой важнейшей функции как организация методического и нормативно-информационного обеспечения. Работа данного отдела дожна быть направлена на предоставле ние: Х услуг по составлению комплексных проектов инновационного развития района, предприятия или внутрихозяйственного подразделения; Х информационно-консультативных услуг по имеющимся источникам фи нансового обеспечения данных проектов, условиям предоставления финансо вых ресурсов в каждом их них, и всесторонней оценке каждого из них для кон кретного обратившегося субъекта хозяйствования; Х предоставление прочей информации и услуг, интересующих клиента, на основе взаимовыгодной договоренности.15 В настоящее время одной из основных причин недостаточного развития отрасли, является высокая себестоимость продукции. Данное обстоятельство не позволяет в поной мере использовать собственные источники финансовых ре сурсов и привлекать заемный капитал.В отношении управления производственными затратами существует множе ство различных концепций, некоторые из которых получили свое развитие еще в дореформенный период. С нашей точки зрения необходимо взять за основу управления затратами предприятий аграрного производства в условиях рыноч ных отношений концепцию стратегического позиционирования. Основой дан ной концепции является включение в сферу управленческого учета и анализа затрат подробной информации о стратегическом развитии предприятия, отрас ли и экономики в целом.16 Объёмы финансовых ресурсов любого предприятия зависят от объемов выпускаемой продукции, в связи с этим для повышения возможностей финан /^ сирования сельскохозяйственных предприятий, необходимо увеличивать объе мы производства сельскохозяйственной продукции. Для увеличения объемов производства на первом этапе необходимо выявить существующие резервы увеличения производства продукции, а затем определить пути использования выявленных резервов. После выявления существующих резервов, необходимо определить основные рычаги управления ими и направления их развития. Ос новная роль в регулировании объемов производства и установлении гарантиро ванных цен и объемов закупок принадлежит государству. В связи с этим пред ложена модель управления организацией закупок и поставок сельскохозяйст венной продукции в регионе на базе Министерства сельского хозяйства и про довольствия РФ по РМ. 17 Гарантированный уровень закупочных цен на сельскохозяйственную про дукцию дожен устанавливаться исходя из паритета цен между продукцией аграрного производства и потребляемыми данной сферой промышленными товарами. Для этого устанавливается сводный базовый ценовой индекс дефлятор, согласно которому с изменением индекса цен на промышленные товары, необходимо менять цены на сельскохозяйственную продукцию.
Диссертация: библиография по экономике, кандидат экономических наук , Бутяйкин, Михаил Владимирович, Саранск
1. Закон РФ "Об инвестиционной деятельности в РФ, осуществляемой в форме капитальных вложений" от 25 февраля 1999 г. № 39 Ч ФЗ // Собрание законодательства РФ. - 1999. - № 9. - Ст. 1069 (изм. и доп. от 2 января 2000 г.).
2. Закон РФ "Об иностранных инвестициях в РФ" от 9 июля 1999 г. № 160 Ч ФЗ // Собрание законодательства РФ. - 1999. - № 28. - Ст. 3493.
3. Постановление Правительства РФ от 30 января 2003 г. № 52 О реализации ФЗ О финансовом оздоровлении сельскохозяйственных товаропроизводителейû // Экономика сельскохозяйственных и перерабатывающих предприятий. - 2003. - № 3. - 33-36.
4. Постановление Правительства РФ от 28 июня 2004 г. № 315 Об утверждении положения о Министерстве сельского хозяйства и продовольствия РФ // Экономика сельского хозяйства России. Ч 2004. - № 8. Ч 33-35.
5. Постановление Правительства РФ от 30 июня 2004 г. № 328 Об утверждении положения о федеральном агентстве по сельскому хозяйству // Экономика сельского хозяйства России. - 2004. - № 8. - 35-37.
6. Агарбеков СИ., Астапов К.А. Возможные темпы роста российской экономики // ЭКО. - 2002. - № 6. - 7.
7. Аграрная экономика: Учеб. 2-е изд., перераб. и доп. / Под ред. М.Н. Малыша. Ч СПб.: Лань, 2002. Ч 688 с.
8. Аграрное право: Учеб. для вузов. / Под ред. Г.Е. Быстрова, М.И. Козыря. - 2-е изд., испр. и доп. - М.: Юрист, 1999. - 534 с.
9. Адумукас СИ., Иванова Е.В., Керимов В.Э. Управленческий учет и проблемы классификации затрат // Менеджмент в России и за рубежом. Ч 2002. - № 1 . - С 125-134.
10. Аликаева М.В. Источники финансирования инвестиционного процесса // Финансы. - 2003. - № 5. - С 12-14.
11. Ананьев М.А. Совершенствование механизма хозяйствования в инвестиционной сфере АПК. Ч Саранск: Изд-во Мордов. ун-та, 1996. Ч 134 с.
12. Андреев П. Обеспечение финансовой устойчивости сельскохозяйственных предприятий // АПК: экономика, управление. - 2002. - № 9. Ч С 70-73.
13. Астапов К.М. Федеральный бюджет на 2004 год как инструмент ускоренного развития экономики России // Финансы и статистика. Ч 2003. - № 22 (136). - С . 15-19.
14. Афанасьев В.Н., Маркова А.И. Статистика сельского хозяйства: Учеб. пособие. - М.: Финансы и статистика, 2003. - 272 с.
15. Баранский Н.Н. Учет природной среды в экономической географии // Становление советской экономической географии: Избр. тр. М.: - 1980. Ч С 73.
16. Батадеев В.А. России нужна собственная модель сельскохозяйственного страхования // Финансы. Ч 2003. - № 2. - 53-55.
17. Баутин В. Совершенствовать инновационную деятельность в АПК // АПК: экономика, управление. - 2003. - № 1. - С 21-22.
18. Бережной А. Основы государственного регулирования АПК в условиях рынка // Международный сельскохозяйственный журнал. Ч 2004. - № 3. Ч 3-11. /^ <
19. Беспахотный Г.В. Изменение направлений бюджетного финансирования сельского хозяйства // АПК: экономика, управление. - 2003. - № 1. Ч 49-52.
20. Беспахотный Г.В. Обеспечить устойчивое развитие аграрной сферы // Экономика сельского хозяйства России. Ч 2001. - № 12. - 14.
21. Бёме К., Шпаар Д. Реформа Общей аграрной политики в Евросоюзе и её последствия для ФРГ // АПК: экономика, управление. - 2004. - № 7. - 67-75.
22. Бондаренко В., Семенов А. Повышение эффективности агропроизводства в рыночных условиях // АПК: экономика, управление. - 2002. - № 12. Ч 31-32.
23. Бондина Н.Н., Бондин И.А. Финансовая устойчивость предприятия Ч основа повышения эффективности производства // Экономика сельскохозяйственных и перерабатывающих предприятий. - 2004. - № 9. - 44-46.
24. Борисоглебская Л.Н. Стратегия управления предприятиями АПК по их финансово-экономическому оздоровлению // Международный сельскохозяйственный журнал. - 2004. - № 1. - 43-45.
25. Борисоглебская Л.Н., Михилев А.В. Комплексная оценка финансово- экономического состояния АПК Курской области // Экономика сельскохозяйственных и перерабатывающих предприятий. - 2003. - № 5. - 19-23.
26. Бородич А. Эконометрика: Учеб. пособие / Мн.: Новое знание, 2001. Ч 408 с.
27. Бочаров В.В. Финансовое моделирование: Учеб. пособие / СПб.: Питер, 2000.-208 с.
28. Бояльская Л.Л. Способы оценки собственных финансовых возможностей сельхозтоваропроизводителей // Экономика сельскохозяйственных и перерабатывающих предприятий. Ч 2004. - № 6. - 44-46.
29. Булатецкий Г. Хрипливый Ф. Рейтинговая оценка деятельности сельхозпредприятий // АПК: экономика, управление. Ч 2004. - № 5. Ч 27-30.
30. Бутырин В. Управление аграрным производством в зарубежных странах // Международный сельскохозяйственный журнал. - 2004. - № 4. - 15-16.
31. Быков А.А. Проблема активизации инвестиционного процесса в сельскохозяйственных предприятиях // Экономика сельскохозяйственных и перерабатывающих предприятий. Ч 2003. - № 9. - 35-37.
32. Бюджетная система РФ: Учеб. для студ. вузов, обуч. по экон. спец.: Рек. М-вом общ. и профес. образов. РФ. / СПб. гос. ун-т экономики и финансов; Под ред. М.В. Романовского, О.В. Врублевской. - 2-е изд., испр. и перераб. - М.: Юрайт,2000.-615с.
33. Венедиктов В.В. Правовая природа государственных предприятий. Ч Л., 1928.-С.З.
34. Винничек Л., Терехина Т. Организация информационно-консультационной службы на базе высшего аграрного учебного заведения // АПК: экономика, управление. - 2004. - № 1. - 73-77.
35. Вокова Н. Некоторые особенности рейтинговой оценки кредитоспособности предприятий агропромышленного комплекса // Международный сельскохозяйственный журнал. - 2003. - № 1. Ч 34-36.
36. Глущенко В.В., Глущенко И.И. Финансы: Финансовая политика. Финансовый маркетинг. Финансовый менеджмент. Финансовый риск Ч менеджмент. Ценные бумаги. Страхование. - Железнодорожный, Моск. обл.: Крылья, 1998. Ч 416 с.
37. Годовые отчеты Министерства сельского хозяйства и продовольствия РФ по РМ за 1999 - 2003 гг.
38. Годовые отчеты СХПК Аловский Атяшевского района, РМ за 1999 Ч 2003 гг.
39. Горбунов Г.А. Наш гость // Экономика сельского хозяйства России. Ч 2004. -№9.-С. 19.
40. Государственное регулирование рыночной экономики: Учебник / Изд. 2 Ч е, перераб. и доп. Кушлин В.И. - общ. ред. - М.: Изд-во РАГС, 2002. - 550-568.
41. Гусманов И., Гусманов Р. Окупаемость затрат в сельхозпредприятиях // АПК: экономика, управление. - 2002. - № 10. - 39-42. :>t:
42. Гуськова Н.Д. Инвестиционная деятельность: федеральный и региональный аспекты. Ч Саранск: Изд-во Мордов. ун-та, 2000. - 120 с.
43. Гуськова Н.Д., Домнина Ю.Ю. Инвестиционный рейтинг региона / Науч. Ред. Н.П. Макаркин. - Саранск: Изд-во Мордов. ун-та, 2000. - 120 с.
44. Давыдова В.В., Лушенкова Н.И., Шаева Т.И. Финансовый анализ. Учебное пособие. - Саранск: Изд-во МИИИСХ, 1998. - 44 с.
45. Дайджест: Структурная региональная политика Европейского союза в отношении сельских территорий // Экономика сельского хозяйства России. Ч 2004. -№9.-С. 39.
46. Дворецкая А.Е. Современные приоритеты денежно-кредитной политики России//ЭКО.-2000.-№11.-С. 21-22.
47. Деловой ЭКО - клуб: Стратегия предприятия в переходной экономике / /ЭКО.-2001. -№2.-С. 5-12.
48. Денисов В.И. Как стимулировать экономический рост производства АПК //ЭКО.-2001.- № 4 . - С . 121-127.
49. Дискуссионный клуб: Обеспечить техническое перевооружение агропро- изводства // Экономика сельского хозяйства России. Ч 2002. - № 4. Ч 10-12.
50. Дойков В.В., Кайшев В.Г. Молочная индустрия России: проблемы и перспективы // Экономика сельскохозяйственных и перерабатывающих предприятий. - 2003. - № 5. - 10.
51. Дурицкая Л.А., Дусаева Е.М. Управление издержками аграрного производства // Экономика сельскохозяйственных и перерабатывающих предприятий. - 2004.-№ 8 - 13-15.
52. Елисеева И.И., Юзбашев М.М. Общая теория статистики: Учебник / Под ред. И.И. Елисеевой. - 5-е изд., перераб. и доп. Ч М.: Финансы и статистика, 2004. - 656 с.
53. Емцов Р.Г., Лукин М.Ю. Микроэкономика: Учебник. Ч М.: МГУ им. М.В. Ломоносова, Издательство ДИС, 1997. - 320 с.
54. Есть ли в России стратегия вывода сельского хозяйства из кризиса?: С годичного заседания Отделения экономики и земельных отношений Россельхоза-кадемии // Экономика сельскохозяйственных и перерабатывающих предприятий. - 2003. - № 3. - 56-58.
55. Загвязинский И.Н. Хозрасчет советского магазина. Ч М.: Госфиниздат, 1935.-C.15.
56. Захаров В.П. Эффективность сельскохозяйственного производства: факторы, резервы и пути повышения. Ч Казань: КСХИ, 1994. Ч 295
57. Захаров Ю.М., Кошокина Л.А. Укрепление финансово-экономического состояния сельскохозяйственных организаций: проблемы и пути решения // Экономика сельскохозяйственных и перерабатывающих предприятий. Ч 2003. -№ 1.-С. 18-19.
58. Р1гошин Н.В. Инвестиции: Организация, управление и финансирование: Учеб. для студ. вузов, обуч. по экон. спец.: Рек. М-вом образов. РФ. / Игошин Н.В. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНРГГИ, 2001. - 542 с.
59. Ильин А.И. Планирование на предприятии: Учебник / А.И. Ильин. - Мн.: Новое знание, 2004. Ч 5-е изд., стереотип. Ч 635 с.
60. Инвестиции в агропромышленный комплекс России в 2003 году Ч Статистический обзор // Экономика сельского хозяйства России. Ч 2004. - № 6. Ч 17.
61. Информация // Экономика сельскохозяйственных и перерабатывающих предприятий. Ч 2003. - № 5. - 36.
62. Калашников И.Б., Новичков В.И., Новичкова В.И. Аграрная политика: Учебное пособие. -М. : Издательско-книготорговый центр Маркетинг, 2001. -288 с.
63. Карпова Г.Н. Налоговое планирование в предприятиях АПК // Экономика сельскохозяйственных и перерабатывающих предприятий. Ч 2003. - № 10. Ч 41-43.
64. Катаев В. Налоговые доходы сельских товаропроизводителей // Экономика сельского хозяйства России. - 2003. - № 6. - 29.
65. Ковалев В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. Ч 2-е изд., перераб. и доп. Ч М.: Финансы и статистика, 2000. - 512 с.
66. Коваленко Н.Я. Экономика сельского хозяйства. С основами аграрных рынков. Курс лекций. - М.: Ассоциация авторов и издателей - ТАНДЕМ: Издательство Экмос, 1998. - 448 с.
67. Компьютеризация сельскохозяйственного производства / В.Т. Сергован- цев, Е.А. Воронин, Т.И. Воловник, Н.Л. Катасонова. - М.: КолоС, 2003. Ч 272 с.
68. Коновалов М.В. Развитие сельской кредитной кооперации в России // Экономика сельскохозяйственных и перерабатывающих предприятий. - 2003. -№ 1 1 . - С . 55.
69. Корнюхина Н,Б. Источники инвестиционных ресурсов в России // ЭКО. Ч 2001. -№1.-С. 76-85.
70. Коробейников М.М. Пути совершенствования инвестирования сельского хозяйства//ЭКО.-2001.-№ 12.-С. 106-113.
71. Коробейников М.М. Финансово-кредитный механизм агропромышленного комплекса. Ч М.: МАКС Пресс, 2000. Ч 252 с.
72. Корчуганова Г. Финансово-экономическое состояние сельскохозяйственных предприятий Томской области и пути их оздоровления // АПК: экономика, управление. - 2004. - № 5. - 31-39.
73. Костусенко И. Качество товаров продовольственного рынка России // Экономика сельского хозяйства России. Ч 2002. - № 6. - 31.
74. Котляров А. Управление затратами. - СПб.: Питер., 2001. - 160 с.
75. Кочович Е. Финансовая математика: Теория и практика финансово- банковских расчетов. Ч М.: Финансы и статистика, 1994. - 268 с.
76. Кошокина Л.А. Финансовое оздоровление сельскохозяйственных организаций // Экономика сельскохозяйственных и перерабатывающих предприятий.-2003.-№ 9.-С. 12-14.
77. Крейнина М.Н. Финансовый менеджмент: Учеб. пособие / М.Н. Крейни- на. - 2-е изд.; перераб. и доп. - М.: Дело и Сервис, 2001. - 400 с.
78. Крушвиц, Лутц Инвестиционные расчеты: Учеб. для вузов / Пер. с нем. под общ. ред. В.В. Ковалева, З.А. Сабова. - СПб.: Питер, 2001. - 412 с.
79. Крылов В. Бюджетные средства и контроль за их использованием в аграрной сфере // АПК: экономика, управление. - 2003. - № 7. Ч 34-38
80. Кудров В. Государство и экономика: меняющееся равновесие // Проблемы теории и практики управления. Ч 2002. - № 8. - 8.
81. Кузнецов В. Государственная финансовая поддержка регионального АПК нуждается в совершенствовании // АПК: экономика, управление. - 2002. - № 3. - С . 36-41.
82. Кузьменко В.В., Кузьменко И.П. Внутрихозяйственный источник финансирования инвестиций // Экономика сельскохозяйственных и перерабатывающих предприятий. - 2003. - № 3. Ч 50-51.
83. Куликов А.Г. Стратегия инвестиционного прорыва и развитие лизинга в России // Деньги и кредит. - 2001. - № 3. - 25-30.
84. Кундиус В. Необходимые условия для вывода из кризиса регионального АПК // АПК: экономика, управление. - 2002. - № 1. - 61-68.
85. Кцоев А.Б., Мазлоев В.З. Планирование эффективной государственной поддержки сельхозпредприятий // Экономика сельскохозяйственных и перерабатывающих предприятий. Ч 2003. - № 4. Ч 6-8.
86. Левчаев П.А. Финансовые ресурсы предприятия: теория и методология системного подхода / Левчаев П.А. Ч Саранск: Изд-во Мордов. ун-та, 2002. Ч 104 с.
87. Лещева М. Частный капитал в афарной отрасли // Экономика сельского хозяйства России. - 2002. - № 7. Ч 16.
88. Литвинцева Г.П. Парадокс российской экономики: избыгок денег и кризис инвестиций // ЭКО. - 2002. - № 5. - 23-37.
89. Лишанский М.Л., Маслова И.Б. Финансы в сельском хозяйстве: Учеб. пособие для вузов. - М.: Финансы, ЮНИТИ, 1999. - 430 с.
90. Локтев А., Межов И.С., Урман Л.И. Система управления предприятием, адекватная реалиям России // ЭКО. - 2001. - № 5. - 164 - 172.
91. Лукина Е. Оценка финансовых результатов обычной деятельности сельхозпредприятий // Экономика сельского хозяйства России. Ч 2002. - № 4. - 28.
92. Львов Д.С. Развитие экономики России и задачи экономической науки. Ч М.: Экономика, 2001. - 79 с.
93. Лященко В.П. Государственное регулирование деятельности коммерческих организаций. -М.: Новый Век, 2001.-208 с.
94. Мазурина Т.Ю. Оценка инвестиционной кредитоспособности заемщиков // Финансы. - 2003. - № 4. - 16-17.
95. Макарец Л.И., Макарец М.Н. Экономика производства сельскохозяйственной продукции: Учебное пособие. - СПб.: Лань, 2002. Ч 2247 с.
96. Манеля А.И. Сельское хозяйство России в 2002 году // Экономика сельскохозяйственных и перерабатывающих предприятий. Ч 2003. - № 3. Ч 53.
97. Мардас А.Н. Эконометрика: Учеб. пособие / Мардас А.Н. Ч СПб.: Питер, 2001.-138 с.
98. Маслова В. Финансово-кредитные отношения в аграрной сфере экономики // Экономика сельского хозяйства России. - 2003. - № 8. - 16.
99. МекумовЯ.С. Организация и финансирование инвестиций: Учеб. пособие / Меркумов Я.С. - М.: ИНФРА - М, 2001. - 248 с.
100. Менеджмент в АПК: Учеб. пособие для вузов по агроэкон. спец.: Рек. М-вом с.-х. и продовольствия РФ / Ю.Б. Королев, В.Д. Коротнев, Г.Н. Кочето-ва, Е.Н. Никифорова; Под ред. Ю.Б. Королева. - М.: КолоС, 2000. - 304 с.
101. Мордовия: Статистический ежегодник / Комитет государственной статистики Республики Мордовия. - Саранск: Тип. "Красный Октябрь", 2003. -300 с.
102. Мордовия: Статистический ежегодник / Федеральная служба государственной статистики. Комитет государственной статистики РМ. - Саранск.: Тип. Крас. Окг., 2004. - 304 с.
103. Морозова Н.И., Мусаев Ф.А., Шашкова И.Г. Стратегическое партнерство Ч путь к стабилизации АПК // Экономика сельскохозяйственных и перерабатывающих предприятий. - 2003. - № 4. - 41-45.
104. Морозова Т.Г. Государственное регулирование экономики: Учеб. пособие для студ. вузов обуч. по экон. спец.: Доп. Мин-вом образов. РФ / Под ред. Т.Г. Морозовой. -М.: ЮНИТИ, 2002. - 255 с.
105. Нешитой А.С., Вахрин П.И. Финансы: Учеб. для студ. вузов обуч. по экон. спец.: Рек. М-вом образов. РФ /Вахрин П.И., Нешитой А.С. Ч 2-е изд. пе-рераб. и доп. Ч М.: Маркетинг, 2002. - 520 с.
106. Никитин А.В. Финансово-экономическое оздоровление сельскохозяйственных предприятий. М.: Энциклопедия российских деревень, 2002. - 206 с.
107. О состоянии сельского хозяйства Российской Федерации в 1998-2002 гг. (экономический обзор) // АПК: экономика, управление. - 2003. - № 11. - 10-21.
108. Огарков Основные фондообразующие показатели сельского хозяйства // АПК: экономика, управление. - 2003. - № 8. - 70-72.
109. Опенышев Зарубежный опыт государственного аграрного протекционизма // Международный сельскохозяйственный журнал. Ч 2004. - № 1. - 3-7.
110. Организация сельскохозяйственного производства / Ф.К. Шакиров, В.А. Удалов, СИ. Грядов и др.; Под ред. Ф.К. Шакирова. - М.: КолоС, 2004. - 504 с.
111. Организация производства на предприятиях АПК / Ф.К. Шакиров, СИ. Грядов, А.К. Пастухов и др.; Под ред. Ф.К. Шакирова. - М.: КолоС, 2003. Ч 224 с.
112. Орлова 3. Управление затратами на основе развития моделей хозяйственного расчета в сельском хозяйстве Сибири // АПК: экономика, управление. Ч 2004.-№1._ с . 42-49.
113. Основы финансового менеджмента: Учеб. пособие / Мин-во образов. РФ, Чуваш, гос. ун-т им. И.Н. Ульянова; Авт. - сост.: Л.П. Кураков и др. - Чебоксары: Изд-во Чуваш, ун-та, 2002. Ч 192 с.
114. Павлов А.А., Павлова Н.А. Комплексная рейтинговая оценка эффективности производства сельскохозяйственных предприятий // Экономика сельскохозяйственных и перерабатывающих предприятий. Ч 2004. - № 6. - 23-25.
115. Павлова Л.Н. Финансовый менеджмент: Учебник для вузов. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ - ДАНА, 2001. - 269 с.
116. Петриков А. Государственная поддержка малого предпринимательства в АПК и сельского развития // АПК: экономика, управление. - 2003. - № 1. Ч 13.
117. Пикуза В., Гаращенко А. Экономические и финансовые расчеты в Excel. Самоучитель. Ч СПб.: Питер; К.: Издательская группа BHV, 2002. - 400 с.
118. Пиличев Н.А. Управление агропромышленным производством: Учеб. пособие для студ. вузов по агроэкон. спец.: Рек. М-вом с.-х. РФ. Ч М.: КолоС, 2001.-296 с.
119. Пирожкова А.В. От банковского кредита к открытому рынку капитала // ЭКО. - 2003. - № 2. - С 133-140.
120. Поблицин Инновационное развитие агропромышленных систем // АПК: экономика, управление. - 2003. - № 7. - 39-44.
121. Поддержка сельхозтоваропроизводителей в странах ОЭСР: лAgra Europe // Экономика сельского хозяйства. - 2003. - № 8. - 36.
122. Попов А. Об инвестировании АПК // Российский экономический журнал. - 1998.-№ 4. - 76.
123. Попов Н.А., Федоренко В.Ф. Основы менеджмента в аграрном производстве. Учебник. М.: Издательство "Экмос". Ч 2001 г. - 208 с.
124. Попова О., Садков В. Проблема диспаритета цен и направления её конструктивного решения // АПК: экономика, управление. Ч 2003. - № 8. Ч 49-53.
125. Пресняков В.Н., Логинова Н.Н. Социально-экономическая география Республики Мордовия: Учеб. пособие. - Саранск: Изд - во Мордов. ун - та, 1996.-96 с.
126. Рабинович Л.М. Анализ влияния различных факторов на уровень экономической эффективности кохозного производства с помощью математической статистики. Труды КСХИ, вып.60, - Казань, 1972.
127. Раевский СВ. Управление стабилизацией и развитием экономики региона / Дальневост. акад. гос. службы. Ч Владивосток: Дальнаука, 2000. Ч 214 с.
129. Рассказов А.Н. Развитие кредитной кооперации в России // Экономика сельскохозяйственных и перерабатывающих предприятий. Ч 2003. - № 7. Ч 39-41.
130. Резников Н. Совершенствование финансово-кредитных взаимоотношений на селе // АПК: экономика, управление. - 2001. - № 10. Ч 57-60.
131. Роговский Е. Государственная поддержка воспроизводственного процесса в АПК // АПК: экономика, управление. Ч 2002. - № 1. - 40-46.
132. Романов А.Е. Теория и практика управления АПК / РАСЫ, ВНИИ экон. с.-х. - М; Минск.: Армита Ч Маркетинг, Менеджмент, 1998. Ч 224 с.
133. Российская Федерация. Налоговый кодекс Российской Федерации. Ч М.: ООО Вершина. - 2004. 480 с.
134. Рунков В.В. Развитие производственных хозрасчетных отношений в сельскохозяйственных предприятиях / Методическое пособие. Ч Саранск: Изд-во Мордов. ун-та, 1997. - 101 с.
135. Рыманова Л. Междисциплинарные методологические аспекты регулирования финансовой устойчивости сельхозпредприятий // АПК: экономика, управление. - 2003. - № 6. - 34-42.
136. Рыманова Л. Теоретические аспекты обеспечения финансовой устойчивости сельскохозяйственных предприятий // АПК: экономика, управление. Ч 2002. -№9.-С. 45-48.
137. Савицкая Г.В. Анализ производственно-хозяйственной деятельности сельскохозяйственных предприятий: Учебник. Ч М.: ИНФРА Ч М, 2003. Ч 368 с.
138. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятий АПК: Учебник. - 3-е изд., испр. Ч Мн.: Новое знание, 2003. - 696 с.
139. Савочка В. Финансовые возможности и экономическая эффективность менеджмента // АПК: экономика, управление. - 2004. - № 8. - 23-27.
140. Семин А.Н. Финансовая государственная поддержка предприятий АПК Свердловской области // Экономика сельскохозяйственных и перерабатывающих предприятий. - 2004. - № 7. - 13-17.
141. Семин А.Н., Шарапова В.М. Варианты расчета лизинговых платежей // Экономика сельскохозяйственных и перерабатывающих предприятий. Ч 2003. -№ 5 . - С . 41-43.
142. Сергиенко Я.В. Формирование финансовой системы в рыночной и переходной экономике / Я.В. Сергиенко, - М.: Финстатинформ, 2002. - 168 с.
143. Слепов В.А. Финансовая политика компании // Финансы. Ч 2003. - № 9. - С . 56-59.
144. Статистический обзор: инвестиции в агропромышленный комплекс России в 2001 году // Экономика сельского хозяйства России. - 2002. - № 7. Ч 17.
145. Статистический обзор: Материально-техническая база сельского хозяйства России в 2003 году // Экономика сельского хозяйства России. Ч 2004. - № 9 . -С . 17.
146. Статистический обзор: Технический уровень агропредприятий России // Экономика сельского хозяйства России. - 2002. - № 4. Ч 17.
147. Телетайп: Поддержка агропроизводства // Экономика сельского хозяйства России. - 2004. - № 3. - 7.
148. Тишкин В.В., Третьяков А.В., Фролов А.Н. Кадастровая оценка сельскохозяйственных угодий Республики Мордовия. - Саранск.: Тип. Крас. Окт., 2001.-168 с.
149. Ткачев А. Механизм инвестиционного управления афопроизводством // Экономика сельского хозяйства России. Ч 2002. - № 6. Ч 14-15.
150. Ткаченко В.Н. Развитие аграрного лизинга за счет бюджетных средств // Экономика сельскохозяйственных и перерабатывающих предприятий. Ч 2003. -№ 9 . - С . 34-35.
151. Тренев Н.Н. Управление финансами: Учеб. пособие для студ. вузов, обуч по экон. спец.: Рек. М-вом общ. и проф. образов. РФ. - М.: Финансы и статистика, 1999.-495 с.
152. Трушин Ю. Совершенствование системы сельскохозяйственного кредитования // АПК: экономика, управление. Ч 2003. - № 1. - 41-48.
153. Турапина Л. Планирование развития АПК на региональном уровне // Экономика сельского хозяйства России. Ч 2002. - № 7. Ч 14.
154. Укрепить финансово-экономическое состояние сельхозорганизаций. (В Минсельхозе России) // Экономика сельского хозяйства России. Ч 2003. - № 3. -С. 9.
155. Узун В Л. Политика финансового оздоровления неплатежеспособных хозяйств // Аграрная экономическая наука на рубеже веков: методология, традиции, перспективы развития. М.: ЭРД, 1999. - 326 с.
156. Ушачев И. Внутрихозяйственные экономические отношения в сельскохозяйственных предприятиях // АПК: экономика, управление. Ч 2004. - № 5. Ч 3-12.
157. Федотов А. Рынок материально-технических ресурсов аграрного сектора // АПК: экономика, управление. - 2003. - № 6. - 29-30.
158. Финансы сельскохозяйственных предприятий / М.Л. Лишанский, З.А. ^^ Круш, И.Б. Маслова, Л.С. Шохина; Под. ред. М.Л. Лишанского. - М.: КолоС, 2003.-376 с.
159. Фролова О.А. Без кредитов работать сложно // Деньги и кредит. - 2001. - №10 . -С . 26-27.
160. Хицков А. Кредитные кооперативы в афарной экономике // Экономика сельского хозяйства России. Ч 2004. - № 4. - 15.
161. Хицков И.Ф. Программа развития АПК области // Экономика сельского хозяйства России. - 2002. - № 2. Ч 10.
162. Хорнгрен Ч.Т., Фостер Дж. Бухгатерский учет: управленческий аспект: Пер. с англ./ Под ред. Я.В. Соколова. Ч М.: Финансы и статистика, 1995. Ч 416 с.
163. Хотинская Г.И. Концептуальные основы управления затратами // Менеджмент в России и за рубежом. Ч 2002. - № 4. Ч 23-30.
164. Четвертакова В. Перспективы развития сельского хозяйства региона // АПК: экономика, управление. Ч 2003. - № 10. - 57-59.
165. Четыркин Е.М. Финансовый анализ производственных инвестиций. Ч М.: Дело, 1998.-256 с.
166. Четыркин Е.М. Финансовая математика: Учебник. - 3-е изд. - М.: Дело, 2003.-400 с. ,, 171 Шорохин Е.И. Финансовый менеджмент: Учебное пособие. Ч М.: ИД ФБК - ПРЕСС. - 2002. - 408 с.
167. Шутьков А, Региональная аграрная политика: проблемы и пути совершенствования // АПК: экономика, управление. - 2002. - № 2. Ч 7-9.
168. Экономика и управление в сельском хозяйстве: Учебник для студ. сред, проф. заведений / Г.А. Петранева, А.В. Мефед, М.П. Тушканов и др.; Под ред. Г.А. Петраневой . -М.: Изд. центр "Академия", - 2003. - 143 - 184.
169. Экономика сельского хозяйства: Учеб. для студ. вузов, обуч. по агро- экон. спец.: Рек. МСХ РФ. / Под ред. И.А. Минакова. - М.: КолоС, 2000. - 327 с.
170. Эпштейн Д.Б. Эволюционный подход к институциональным реформам в сельском хозяйстве // Международный сельскохозяйственный журнал. - 2004. -№ 5 . - С . 28-32.
171. Эпштейн Д.Б., Сиротина М.А., Мониторинг финансового состояния предприятий // Методические рекомендации комитета по сельскому хозяйству Ленинградской области. СЗНИЭСХ. - 2000. - 8-20. IV (
Похожие диссертации
- Организационно-экономическое обоснование процесса бюджетирования в системе управления производственными ресурсами перерабатывающего предприятия АПК
- Управление воспроизводством ресурсов сельскохозяйственных предприятий в условиях доступности заемного капитала
- Механизм использования финансовых ресурсов сельскохозяйственного предприятия
- Управление финансовыми ресурсами многофилиального коммерческого банка
- Развитие методики анализа финансового состояния сельскохозяйственных предприятий в условиях антикризисного управления