Особенности управления функционированием транснациональных корпораций с учетом адаптации к российским преобразованиям тема диссертации по экономике, полный текст автореферата
Автореферат
| Ученая степень | кандидат экономических наук |
| Автор | Никитинская, Юлия Валентиновна |
| Место защиты | Москва |
| Год | 2007 |
| Шифр ВАК РФ | 08.00.05 |
Диссертация
Автореферат диссертации по теме "Особенности управления функционированием транснациональных корпораций с учетом адаптации к российским преобразованиям"
На правах рукописи
Никитинская Юлия Валентиновна
ОСОБЕННОСТИ УПРАВЛЕНИЯ ФУНКЦИОНИРОВАНИЕМ ТРАНСНАЦИОНАЛЬНЫХ КОРПОРАЦИЙ С УЧЕТОМ АДАПТАЦИИ К РОССИЙСКИМ ПРЕОБРАЗОВАНИЯМ
08 00 05 - Экономика и управление народным хозяйством (экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами промышленность)
АВТОРЕФЕРАТ диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук
Москва 2007
003061950
Диссертационная работа выпонена на кафедре Бухгатерского учета, финансов и аудита Московского государственного университета приборостроения и информатики
Научный руководитель доктор экономических наук, доцент
Бондарчук Наталья Витальевна
Официальные оппоненты доктор экономических наук, профессор
Брагин Николай Иванович
кандидат экономических наук, доцент Тефанов Владимир Ильич
Ведущая организация Российская академия государственной
службы при Президенте РФ
Защита состоится 15 мая 2007 г в 14 часов на заседании Диссертационного совета Д 212 119 05 по экономическим наукам в Московском государственном университете приборостроения и информатики по адресу
107996, г Москва, ул Стромынка, д 20, зал заседаний Ученого совета
С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке Московского государственного университета приборостроения и информатики по адресу, г. Москва, ул Стромынка, д 20
Автореферат разослан 14 апреля 2007 года
Ученый секретарь Диссертационного совета,
кандидат экономических наук, доцент
СИ Абрамян
I. Общая характеристика работы Актуальность темы исследования и степень ее разработанности.
Поступательное развитие экономики России во многом зависит от конкурентоспособности предприятий отечественного машиностроения - ведущей отрасли народного хозяйства В мировой практике наиболее жизнеспособными являются бизнес-образования, которые ориентируются не только на национальный, но и на зарубежные рынки, активно участвуя в процессе транснационализации
Структурная перестройка и рыночная трансформация российской экономики обусловила необходимость в появлении новых форм организации бизнеса Процесс концентрации и интеграции финансово-промышленного капитала в стране явися предпосыкой образования и функционирования транснациональных корпораций (ТНК), необходимых для вхождения России и укрепления ее позиций на мировых рынках Транснациональные структуры (в основном в виде ТНК) за последние потора века превратились в поноправный субъект мировой экономики, который наиболее активно содействует экономической интеграции и выпоняет функцию международного регулятора производства и распределения продукции Для получения положительного результата от участия России в международных экономических отношениях, необходимо создание собственных машиностроительных ТНК, активно конкурирующих на мировых рынках
Специфичность отечественной модификации ТНК (ФПГ) как объекта управления и особенности национальной модели корпоративного управления, реализуемой на предприятиях машиностроения, требует изучения и разработки адекватных организационных и экономических инструментов, направленных на совершенствование управления Сегодня большое число российских машиностроительных предприятий, начиная от предприятий оборонно-промышленного комплекса и заканчивая сельскохозяйственным машиностроением, оформилось в ФПГ, срок существования которых 5-10 лет По этой причине научно-теоретических разработок и применяемых на практике моделей управления, учитывающих отраслевую, национальную и организационную специфику практически нет Поэтому особенности управления российскими машиностроительными ФПГ определили выбор темы диссертации, ее цель, предмет и объект исследования
Цель и задачи диссертационного исследования. Целью диссертационного исследования является научное обоснование путей адаптации управления транснациональными корпорациями (ТНК) к российским преобразованиям
Для достижения этой цели в работе поставлены следующие задачи во-первых, уточнить сущность процесса транснационализации и содержание категории ТНК в современных российских условиях,
во-вторых, систематизировать виды финансово-промышленных групп (ФПГ) с позиций видовых признаков и основных факторов формирования,
в-третьих, выявить особенности процесса управления отечественными ФПГ, в-четвертых, исследовать институциональные основы организации контроля и разработать показатели его оценки,
в-пятых, определить тенденции процессов транснационализации крупных российских машиностроительных ФПГ,
в-шестых, предложить систему индикаторов оценки целесообразности создания за рубежом производственно-сбытовых звеньев российских машиностроительных ФПГ, включающую совокупность качественных и количественных показателей, характеризующих состояние и развитие корпорации
Объектом исследования являются особенности управления транснациональными корпоративными структурами в России.
Предметом исследования являются экономические и производственные отношения, возникающие в отечественных машиностроительных ТНК и пути совершенствования организационно-экономического механизма этой деятельности.
Методология исследования. Теоретико-методологической основой исследования послужили научные разработки отечественных и зарубежных ученых, в которых освещаются проблемы функционирования ТНК, а также экономики и управления на машиностроительных предприятиях.
Обоснованность основных результатов исследования базируется на использовании современного научного инструментария - системного подхода к объекту исследования, подразумевающего декомпозицию сложных систем на подсистемы и их анализ с учетом взаимосвязи этих подсистем, диалектического метода, методов научной абстракции, сравнения, группировки и обобщения В работе применя-
лись также методы экономического анализа горизонтальный, вертикальный и факторный
В диссертационной работе сохраняется историческая преемственность в разработке теоретических и методологических проблем корпоративного управления в машиностроении В процессе исследования использовались труды современных отечественных и зарубежных ученых, внесших существенный вклад в развитие теорий транснационализации, а также экономики и управления крупными корпоративными структурами таких как Р Акофф, М Аоки, Б С Батаева, И Ю Беляева, В В Бочаров, В В Бурцев, Р Верной, Дж Гэбрейт, В В Глушенко, Г Ф Графова, В А Жуков, И А Загоруйко, В В Ивантер, А Ф Ионова, X К Ким, В Г Когденко, Р Коуз, Б Н Кузык, Е В Ленский, В Е Леонтьев, М Мескон, А Г Мовсесян, О В Нестерова, Э С Нухович, М Портер, Н Н Селезнева, Дж Стиглиц, Н С Столяров, О Харт, В А Цветков, М А Эскиндаров и др
В процессе научной работы использованы законодательные и нормативные акты, регламентирующие создание и деятельность ФПГ в России, публикации по проблематике исследования в экономических изданиях При разработке путей совершенствования управления российскими машиностроительными корпорациями был проведен анализ материалов специализированных научных конференций, публичных дискуссий, общая и специальная литература в области функционирования ТНК (ФПГ), экономики и организации управления машиностроительными предприятиями в России
В качестве фактического материала, илюстрирующего представленные, в работе выводы были использованы статистические материалы Государственного комитета по статистике РФ, данные исследований Конференции ООН по торговле и развитию (ТЖСТАБ - ЮНКТАД), публикуемые в периодической печати, результаты расчетов автора, выпоненных на основе данных крупных отечественных корпоративных структур оборонно-промышленного и сельскохозяйственного машиностроения
Научная новизна состоит в том, что в диссертационной работе решены задачи по формированию теоретических, методологических и практических основ и
особенностей функционирования российских машиностроительных корпоративных образований в форме ТНК
В работе получены и выносятся на защиту следующие научные результаты
1 Раскрыта природа взаимосвязи процесса транснационализации и существования ТНК в современных российских условиях С одной стороны отечественная модификация ТНК (ФПГ) является институциональным базисом процесса транснационализации в России С другой стороны, процесс транснационализации способствует внедрению в национальных хозяйственных комплексах международных высокомонополизированных корпоративных структур
2 Проведен анализ эволюции ТНК, современных научных точек зрения на содержание понятия ТНК, в результате чего выявлены функциональная, организационная, институциональная и правовая стороны его сущности Правовая сторона была выделена в силу отсутствия в российской правовой практике ТНК как формы организации бизнеса и замены его сходной, но не тождественной характеристикой институциональной организации бизнес процессов ФПГ
3 Определены основные тенденции развития ФПГ в России Первая - способами формирования ФПГ являются объединения нескольких крупных предприятий, банков, финансовых институтов либо образование так называемых предпринимательских групп, когда вокруг крупной формы группируется ряд меких Вторая - состав формально зарегистрированных ФПГ и тех организаций, которые могут быть отнесены к ним на основе наличия соответствующих признаков, не совпадает
4 Установлен состав основных факторов формирования ФПГ в России капитал, экономика, управление, рынок, в соответствии с которыми предложена двухуровневая систематизация существующих в современной российской практике корпоративных образований Предложен ряд конкретных мер и научно обоснованных методов их совершенствования
5 Проанализированы основные положения нормативно-правовых актов, регламентирующих создание и деятельность ФПГ в России, содержащие большое количество запретов и ограничений для функционирования ФПГ и практически пол-
ное отсутствие мер стимулирующего характера, что противоречит объективно развивающимся историческим процесса и экономическим интересам России на пути к новому высокотехнологичному укладу национальной экономики
6 В качестве методов совершенствования управления ТНК с учетом российских преобразований автором предложен методический аппарат, включающий систему оценочных индикаторов создания новых звеньев в отечественных машиностроительных ФПГ
Практическая значимость полученных результатов Основные положения, выводы и рекомендации диссертационного исследования направлены на широкое их практическое использование в процессе повышения эффективности управления российскими машиностроительными ФПГ Самостоятельное практическое значение имеют ^ правовые меры, заключающиеся в законодательном стимулировании развития отечественных машиностроительных ТНК, деятельность которых соответствует национальным интересам России,
организационные меры, состоящие в организации специализированных структур корпоративного контроля и методы оценки эффективности их функционирования,
^ экономические меры, способствующие развитию новых производственных звеньев машиностроительных ФПГ за рубежом,
^ предложен методический подход к индикативной оценке основных факторов формирования зарубежных звеньев ФПГ (ресурсных, технологических, внешней среды), а также конкретных способов их проявлений в функционировании ФПГ,
разработана и апробирована автором методика оценки целесообразности функционирования зарубежных звеньев ФПГ представлена информационной базой в виде консолидированной отчетности и совокупностью показателей абсолютного изменения трех ключевых ивдикаторов финансово-хозяйственной деятельности изменение суммы чистой (нераспределенной) прибыли (убытка) отчетного периода, изменение стоимости чистых активов в балансовой оценке, изменение суммы актива сводного баланса при первичной консолидации
Выводы и рекомендации, изложенные в диссертации, не ограничиваются рамками машиностроительных ФПГ, они применимы к корпоративным образованиям, функционирующим в любой отрасли российской экономики Внедрение и апробация результатов исследования
Материалы диссертационного исследования, раскрывающие специфику управления машиностроительными ФПГ, методы оценки создания новых производственно-сбытовых звена и механизм создания контрольного звена ФПГ использованы научно-производственным предприятием ООО Томилинский электронный завод и ООО Центр развития инновационных технологий ТЭЗ в практической деятельности и дали положительные результаты
Теоретические, методологические и практические результаты исследования докладывались на научной сессии Московского инженерно-физического института (государственного университета) в 2006 году.
Результаты выпоненного исследования апробированы в учебном процессе при подготовке специалистов в области экономики, осуществляемой в Московском государственном университете приборостроения и информатики (МГУПИ), при чтении курса Экономика организаций и Менеджмент
Цель и задачи диссертационного исследования обусловили логику и определили следующую структуру работы Введение
Глава 1 Основы функционирования ТНК в современных условиях
1 1 Взаимосвязь явления транснационализации и содержания ТНК в современных
условиях
1 2 Систематизация теоретических взглядов на формирование и развитие ТНК на основе анализа их эволюции
1 3 Определение предпосылок, свойств и видов ФПГ, как формы ТНК в России Глава 2 Особенности управления, контроля и применения критериев оценки в деятельности отечественных ФПГ
2 I Особенности управления финансово-промышленными группами 2 2 Методические основы организации контрольного звена ФПГ
2 3 Критерии оценки интеграционных процессов в управлении корпоративными структурами
Глава 3 Рекомендации по использованию экономических индикаторов в управлении машиностроительной ФПГ (отечественный вариант ТНК)
3 1 Выбор машиностроительной ФПГ - объекта структурных преобразований
3 2 Методика качественной оценки образования нового производственно-сбытового звена вне страны базирования ФПГ
3 3 Использование экономических индикаторов в управлении развитием машиностроительной ТНК
Заключение
Библиография
Публикации Основные результаты диссертационного исследования опубликованы в 5 научных статьях и тезисах докладов, в которых лично автору принадлежит 2,1 п л
Структура и объем диссертации Диссертационная работа состоит из введения, трех глав, включающих 39 таблиц и 14 рисунков, заключения и списка использованной литературы, включающего 102 наименования II. Основное содержание работы Первая глава диссертационной работы посвящена основам функционирования транснациональной корпорации (ТНК) в современных условиях В ней рассматривается теория развития ТНК, ее эволюция, взаимосвязь с явлением транснационализации и современные формы проявления в России (ФПГ)
Процесс транснационализации вовлекает российское машиностроение в участие на мировом рынке в форме ТНК Согласно статистике ЮНКТАД World Investment Report 2006 (р 18), на сегодняшний день в мире насчитывается примерно 77 тыс ТНК и около 770 тыс входящих в их состав зарубежных филиалов
ТНК - это конкретно-экономическая форма проявления и первичное хозяйственное звено процесса транснационализации, органическая часть национального хозяйственного комплекса, часть хозяйственного комплекса принимающей страны, фактор, максимально включающий экономику своей и принимающей страны в
мировую экономику и мирохозяйственные связи В процессе систематизации особенностей ТНК автор пришел к выводу, что они связаны с характером их деятельности и монопольным положением (табл 1)
Таблица 1
Факторная детализация особенностей ТНК_
Особенности ТНК, связанные с
международным характером их деятельности монопольным положением
- отрыв от национальной почвы, - глобальный характер внутрифирменного планирования, - централизованный частный контроль операций по снабжению и сбыту, - использование международного разделения труда в рамках системы технологически взаимосвязанных предприятий в разных странах мира, - между предприятиями-участниками ТНК осуществляется обмен незавершенной продукцией по некоммерческим, трансфертным ценам, - раздел рынков между зарубежными филиалами и их централизованное технологическое обеспечение, - использование трудовых и сырьевых ресурсов принимающих стран с максимальной выгодой для корпорации - ТНК активно участвуют в развитии международных экономических процессов, прежде всего процессов МРТ, - им присуща относительная независимость международного движения капиталов от процессов, происходящих внутри страны базирования головной (материнской) компании, - они объективно регулируют мирохозяйственные отношения так, чтобы обеспечить себе возможность получения максимальной прибыли, - внутри ТНК действует особый внутренний рынок (internal), регулируемый руководителями головной компании и филиалов, широко используются трансфертные цены
Рассмотрев и систематизировав современные подходы к содержанию ТНК (рис 1), автор допоняет их состав правовой точкой зрения, поскольку в законодательстве РФ вместо категории ТНК приводится близкая по содержанию, но не тождественная категория ФПГ (финансово-промышленная группа)
Современное содержание ТНК ,
точка зрения (по участию в МЭО)
Активные участники международных ? экономических про цессов
Носнкаш незнвнсн моста гдежяународ* ' кого движения ка гаггаяа от внутри* схрановых процессе
. Пользователи внут-рнкорпорапшньгс трансфертных иен Подыоъэтеш ре-\ cypctо других стран для ннгерняциона тзящт процессов производств?! ДОИ б явочной стоимости
Организационная точказрения
ТНК - это финансово г^омытштенное,
научно техническое, торгово-сервисное объединение, осуществляютл свою деятельность не менле чем в двух странах че рез систему ттерин II я-
Институциональная точказрения
Часть нащоната,-^ното чтяйсгвен ного комплекса Часть хозяйст- венного коыплек-
\ страны \ Фактор. \ ляьнога
ччения ш__________
своей и пршга шющ<й страны в мировую эконо ынку и мнрохо зяйетееккые сея
Прявевяя точке зрения
В отечественной законодательной = практике покя-, Хше ТНК при , равнено к поня ] ппо ФПГ 5
Рис 1. Точки зрения на содержание ТНК
На основании обзора взглядов современных ученых на содержание понятия ФПГ, автором были выделены три подхода (рис 2)
Рис. 2. Расширение спектра подаодов к определению сущности ФПГ
Первый Ч технократический, второй Ч экономический, третий - конкурентный (предложен автором, исходя из определения ФПГ как специфической формы предпринимательства группы самостоятельных хозяйствующих субъектов)
Систематизировав имеющиеся теории на основе факторов формирования ТНК, автор разделяет их на 2 группы Первая группа - теории, в основе которых внутренние факторы развития ТНК парадигма "летящих гусей" и теория догоняющего цикла (К Акамацу), теория жизненного цикла продукта (Р Верной), теория олигополистической защиты (ф Никкербоккер), эклектичская теория (Дж Даннинг), теория путей инвестиционного развития (Дж Даннинг, Нарула) Вторая группа - это теории, в основу которых положены внешние факторы развития ТНК" теория монополистических преимуществ (СХаймер, Ч П Киндлебергер), технократические концепции (Ф Перу, Дж К Гэбрейт), концепция интернализа-ции (Р Коуз, А Рагмен, Р Баккли, М Кассон), теория конкурентных преимуществ наций (М Портер) Все теории эволюции, транснационализации и ТНК описательны и не дают представления о направлениях и тенденциях дальнейшего развития ТНК Автор диссертации предполагает, что следующим этапом эволюционного развития ТНК в России будет создание машиностроительных ТНК, позволяющих восстановить разрушенные при распаде СССР хозяйственные связи и начать производство новых видов продукции, основным образующим ресурсом которой станет информация
В современных российских условиях ФПГ (по сути, отечественный вариант ТНК) достаточно многообразны В основе их многообразия лежат различия, которые становятся видны при детализации по факторам* капитал, экономика, управление, рынок В разрезе названных факторов нами были сформулированы, раскрывающие, важнейшие в их рамках признаки, по которым детализированы свойства современных российских ФПГ (табл 2)
Таблица 2
Двухуровневая систематизация видов ФПГ
Первый уровень Ч факторы формирования Ф11Г
Капитал
Экономика
Управление
Второй уровень Ч признаки формирования ФПГ
1 Доля участия государства в уставном капитале ФПГ формальные, неформальные, передачи части госсобственности в уставный капитал группы, передачи госсобственности в доверительное управление конкретного юридического лица
2 Размещение капитала ФПГ в секторах экономики моноотраслевые, диверсифицированные, конгломератные
3 Механизм формирования капитала ФПГ поное слияние активов, классические, распределенные или перекрестные ходинги, совместная деятельность на основе доверительного управления, договорная форма деятельности без консолидации капитала
4 Наличию экономических взаимосвязей с консолидированной отчетностью, или без нее
5 Величине группового оборота ФПГ крупные группы, средние группы, мекие группы
6 Степень экономической эффективности деятельности ФПГ* высокая степень, средняя, неэффективная
7 Степень инвестиционной и кредитной деятельности ФПГ активная, за счет средств государственной поддержки, пассивная
8 Корпоративные отношения официально зарегистрированные де-юро, все существующие де-факто_
9 Степень эффективности управления ФПГ успешные, стабильные, дискретные, растущие
10 Организационный признак, определяющий внутрикорпоративные отношения организованные путем перекрестного владения акциями, организованные на основе ходинговых концепций
11 Число участников локальные, разветвленные
12 Структура производства и реализации продукции кооперационные, экспортоориен-тированные, группы с высоким экспортом и кооперацией, группы с невыраженным экспортом и кооперацией
13 Степень концентрации рынка (по доли рынка) монополисты, олигополисты
14 Территориальный охват региональные, межрегиональные, национальные, межгосударственные, транснациональные, глобальные
15 Вид интеграции ФПГ. горизонтально интегрированные, вертикально интегрированные, конгломератные_
Автор считает, что было бы целесообразно, кроме обобщающей классификации проследить временную взаимосвязь между видами интеграции ФПГ и основными группами участников ФПГ (рис 3)
Рис. 3 Временная взаимосвязь видов интеграции и основных видов ФПГ
Как видно, из рис 3, моноотраслевые ФПГ в современных российских и мировых условиях практически нежизнеспособны На их место приходят диверсифицированные и конгломератные В этом отношении очень важна роль государства, которое дожно создавать для ФПГ необходимую правовую и экономическую среду Проведение государством политики "разумного протекционизма" в отношении ФПГ дожно быть основано на сочетании различных дифференцированных мер поддержки Первоначально ФПГ задумывались как инструмент реализации главных приоритетов государственной политики структурной перестройки, но четко продуманной политической линии правительства относительно развития крупного промышленного производства в России пока не существует Действующие нормативно-правовые акты только вводят многочисленные и жесткие ограничения, поэтому собрать крупные интегрированные структуры до сих пор довольно сложно Дальнейшее развитие и совершенствование законодательной базы России, видимо, дожно строиться не путем запретов, идущих вразрез с целями и задачами экономического развития страны, а на тесном сочетании и переплетении государственных интересов с интересами создающихся ФПГ
Во второй главе освещаются особенности управления, контроля и анализа деятельности отечественных ФПГ. Рассматриваются особенности корпоративного управления и методические основы институциональной организации контроля Формируется система критериев оценки интеграционных процессов при создании внешних звеньев ФПГ
Особенности управления отечественными ФПГ, обусловленные спецификой структур управления и многообразием интересов участников управления состоят в следующем во-первых, российская модель корпоративного управление находится на стадии становления, во-вторых, основная форма корпоративных образований -ФПГ
Сравнительный анализ национальных моделей корпоративного управления не обособлен от других теоретических исследований, выступая скорее иным срезом их углубленного развития Особенности корпоративного управления освещены в работах отечественных и зарубежных экономистов Б С Батаевой, Л Гиберт,
Ф Б Гиберта, Й Кьяна, Э М Короткова, А Маслоу, М Мескона, А Грокофьева, Ф У Тейлора, А Файоля, О Харта и других. Основываясь на работах перечисленных ученых, автор диссертации следующим образом определяет специфику системы (рис 4) корпоративного управления, исходя из особенностей корпорации как системы управления
Определяюл взаимодействием ня-епгуииональных звеньев контаче <жик преобразований и социальных -радиькй _ _
| Аигло-анерикаясжаи | | Германская | | Яя&нская
Рис. 4 Факторы, определяющие специфику корпоративного управления В результате изучения процесса становления национальной модели корпоративного управления в России автором были выявлены следующие особенности доминирование инсайдеров и незначительная доля аутсайдеров, дисперсный характер владения собственным капиталом, значительная доля и роль государства в управлении как собственника, часто дискриминирующего права других акционеров, постоянный процесс перераспределения собственности в пользу менеджеров, становящихся крупнейшими акционерами, действия мажоритарных акционеров против миноритарных через механизм действия в собственных интересах
Одним из условий эффективного корпоративного управления является наличие системы внутреннего контроля, основными целями которого в современных российских условиях, по мнению автора, являются 1) пресечение действий работников, осознанно ухудшающих имущественное положение и финансовые показатели корпорации в корыстных интересах, 2) предупреждение и профилактика не-
: Поведение ; субъектов
целесообразных действий и бездействия работников корпорации, 3) обеспечение поноты и своевременности выпонения работниками своих дожностных обязанностей и соблюдения принципов корпоративного поведения, 4) выявление случаев нарушения прав акционеров и их имущественных интересов в корпорации
Институциональная организация контрольного звена может осуществляться на основе одного из двух вариантов службой контроля, являющейся внутренним подразделением центральной (управляющей) компании ФПГ либо выделенным юридическим лицом (табл 3)
Таблица 3
Расчет стоимостного выражения ущерба по вариантам предотвращения угроз_
Наименование показателя Величина показателя по варианту организационной формы предотвращения факторов угроз, в тыс руб
Отсутствие контролирующего звена (базовый вариант) Предотвращенных угроз
службой контроля ФПГ (внутренняя в центральной компании) выделенным юридическим лицом
1 Потенциальный ущерб имуществу 1 1 от злонамеренных действий сотрудников и корыстных побуждений персонала, 1 2 от неумышленных ошибок Итого 30 ООО 10 ООО 40 ООО 30 000 10 000 40 000 30 000 10 000 40 000
2 Вероятность ущерба имуществу 2 1 от злонамеренных действий сотрудников и корыстных побуждений персонала, 2 2 от неумышленных ошибок 0,15 0,05 0,06 0,02 0,03 0,01
3 Стоимостное выражение ущерба 3 1 от злонамеренных действий сотрудников и корыстных побуждений персонала, 3 2 от неумышленных ошибок Итого 30 000*0,15=4 500 10 000*0,05= 500 4 500 + 500= 5 000 30 000 * 0,06 = 1 800 10 000*0,02= 200 1800+200 =2 000 30 000 * 0,03 = 900 10 000 * 0,01 = 100 900 +100=1000
Первый вариант - базовый, подразумевает минимальное предотвращение
угроз. Ущерб в этом случае максимален, а расходы по его предотвращению минимальны Второй вариант предусматривает существенное снижение угроз и соответственно ущерба силами службы контроля ФПГ Третий вариант позволяет максимально снизить ущерб путем создания специализированной фирмы В любом варианте организационной формы создания контрольного звена его деятельность дожна быть экономически целесообразна, а, следовательно, необходима совокупность показателей, позволяющих объективно оценить и экономически обосновать организационную форму и размер создаваемого контрольного звена Автор предлагает комплекс специальных показателей (табл 4) эффект и рентабельность от
деятельности, определяемые статически (без учета теории временной стоимости денег) и динамически
Таблица 4
Показатели оценки деятельности _ контрольного звена_
Показатели Обозначения
Эод- Ущ> ~~ з Эод - эффективность от деятельности, У^ - ущерб предотвращенный, ^ стат Д 3 - затраты, Р ЧЧЧ рентабельность от деятельности статического построения, З1 - расходы сырья, материалов и прочие на предотвращение ущерба, З2 - затраты на содержание централизованного контролирующего участника корпоративного звена, Р - рентабельность от дея- од тельность динамического построения, п - количество периодов, г -ставка дисконтирования, У1 - ущерб на момент гашения, Эд - эффектив-_ стат Д ность деятельности, РЧгЧ - рентабельность деятельность статистиче-0 ского построения
р Ч=(Упр/3)х100%
3=3,-32
р дин у У г " ^З^гГ
= З1) ЧЗг
х100о/о д о 2
Не только функционирование контрольного звена, но и весь процесс управления ТНК требует соответствующих критериев оценки, учитывающих интеграционную специфику ТНК. Эту специфику учитывает предложенная автором многофакторная модель, основу которой составляют следующие положения
1 Структура модели включает три взаимосвязанных компонента, характеризующих различные стороны проявления интеграционного эффекта внешний, внутренний и синергетический
2 Состояние этих компонентов характеризует совокупность показателей, от сочетания которых зависит вариант управленческого решения о включении нового звена в состав ФПГ При графическом изображении этой системы в поле зрения попадают результаты совокупной оценки показателей по каждому их компонентов (рис 5)
Примечание + включение эвена
однозначно целесообразно - включение звена
спорно (под вопросом) Ч - включение эвена нецелесообразно
Рис 5 Графическая интерпретация модели принятия решений о целесообразности включения нового звена в состав ФПГ
3 Внешний эффект включается в модель как сумма эффектов
ЭвНЕШ = Эпр + ЭрЕГуд + ЭкоНК; (1)
где Эвнеш - эффект внешний, Эпр - эффект от изменения правовой среды, ЭРЕГул -эффект от видов деятельности, которые ранее группой не осуществлялись, Эконк -допонительная прибыль от эффекта масштаба и более высокой конкурентоспособности Для относительной оценки целесообразности создания нового звена ФПГ рекомендуется использовать соотношение
Ксозд зв = Эвнеш/Ззв , (2)
где Ясозд зв - рентабельность по созданию звена, Ззв - затраты по созданию звена Значение (R Созд. зв) сопоставляют с величиной показателя рентабельность компании (RicoMn) до создания звена Если Ксозд зв>0, то нецелесообразно, если Ясозд зв = К-комп,, то неопределенно, если Ысозд зв > Ккомп, то целесообразно
4 Для характеристики синергетического эффекта суммируются различные виды эффектов: экономического (ЭЭк), финансового (ЭФ), конкурентного (Эк), транзакционного (Эт), делового (Эд), социально-общественного (Эсо)
Эсин совм = Ээк + Эф + Эк + Эт + Эд + Эсо (3)
При этом, если все Э, > 0, то - целесообразно создавать новое звено, если один из Э, <0 и при этом ЭСин совм > 0 - отсутствуют предпосыки в принятии однозначного решения, если Э, < 0, то - нецелесообразно создавать новое звено
5. Оценочные индикаторы финансового состояния дожны позволять выделить три области I область - финансовое состояние устойчивое, - целесообразно создавать новое звено, II область - финансовое состояние нормальное, отсутствуют предпосыки для принятия однозначного решения, III область - финансовое состояние неустойчивое, создание нового звена целесообразно
Предложенный комплекс показателей имеет следующее прикладное значение 1) может быть использован как разрешительный индикатор для создания новых звеньев в машиностроительных ФПГ, 2) позволяет оценить характер влияния нового звена ФПГ на эффективность ее функционирования и на использование капитала группы
В третьей главе представлена система качественных и количественных индикаторов, предназначенных для оценки целесообразности создания нового производственно-сбытового звена за рубежом, и результат ее реализации на базе отечественной машиностроительной ФПГ
Для выбора объекта апробации предложенных оценочных индикаторов автором были рассмотрены две крупные российские машиностроительные ФПГ ОАО Сибагромаш и ОАО Оборонительные системы, ведущие внешнеэкономическую деятельность Сравнению были подвергнуты следующие аспекты финансово-хозяйственной деятельности соотношение динамики развития со среднеотраслевой (табл 5), оптимальность структуры управления, возможности экспорта продукции, финансовое состояние
Таблица 5
Сравнение показателей развития двух машиностроительных ФПГ с отраслевыми_
Показатели ОАО "Сибагромаш"
1999 г 2000 г 2001 г 2002 г ^ 2003 г 2004 г
1 Темп роста товарооборота в текущем году по сравнению с базовым (предыдущим) годом од 0,64 0,63 0,1 -0,13 0,17
2 Темп роста производства промышленной продукции в % к предыдущему году 28,4 77,9 114,7 43 4,7 23,8
Показатели развития сельскохозя йсгвенного машиностроения РФ
3 Темпы роста с/к машиностроения в текущем году по сравнению с базовым (предыдущим) годом 0,42 0,35 -0,02 -0,21 -0,18 0,06
Показатели ОАО "Оборонительные системы"
4 Темп роста т/об в текущем году по сравнению с базовым (предыдущим) годом 571,36 -0,5 -074 -0,99 218,6 -
5 Темп роста произв промышленной продукции в % к предыдущему году 290,97 -0,05 -0,75 -0,99 516,13 Ч
Показатели развития машиностроительных предприятий О] !К в целом в РФ
б Темпы роста среднего машиностроения в текущем году по сравнению с базовым (предыдущим) годом 0,34 0,16 -0,095 0,05 0,06 -
Совокупность представленных в табл 5 характеристик позволяет сделать
следующие выводы Рассматриваемые предприятия развиваются опережающими темпами по сравнению с развитием машиностроения в целом, динамика роста нестабильна и имеет значительные колебания в показателях роста товарооборота и производства, а также необоснованно большие различия между ними, особенно у ОАО Сибагромаш Анализ структуры управления ФПГ привел к выводу о большем несоответствии современным требованиям институциональной организации
управления в ФПГ Сибагромаш Изучение основных видов производимой ОАО
Сибагромаш и ОАО Оборонительные системы продукции позволяет сделать вывод о возможности экспортной ориентации части их деятельности ФПГ Оборонительные системы осуществляет производство, поставку, ремонт и сервисное обслуживание продукции военно-технического назначения ФПГ Сибаргомаш выпускает различные ввды сельскохозяйственной техники
Анализ финансового состояния по данным опубликованной бухгатерской финансовой отчетности ФПГ Сибагромаш и ФПГ Оборонительные системы за период 2000-2005 гг был проведен на основе отечественной модификации Г Г Кадыкова и Р С Сайфулина известной пятифакторной модели американского экономиста Э Альтмана Из проведенных расчетов можно сделать вывод об относительной финансовой устойчивости ФПГ Оборонительные системы и финансовой неустойчивости ФПГ Сибагромаш, а, следовательно, необходимо срочно предложить ряд мер для выхода этой группы из кризиса
В целом можно сказать, что, несмотря на лучший потенциал развития, более широкие возможности экспортной деятельности, ФПГ Сибагромаш более проблемное с позиции организации управления и финансового положения предприятие, требующее срочных преобразований Этим и объясняется выбор ФПГ Сибагромаш в качестве объекта для дальнейшего исследования
Для российского предприятия сельскохозяйственного машиностроения, позиционирующего себя как транснациональная финансово-промышленная группа, головная компания которого расположена в г Рубцовске Атайского края, впоне логично выглядит попытка выхода на международные рынки Юго-Восточной Азии Решение о выходе на международные рынки посредством создания нового зарубежного производственно-сбытового звена нуждается в системе качественных и количественных индикаторов К качественным индикаторам, состояние которых может изменяться (ухудшаться или улучшаться) предлагаем отнести основные факторы функционирования ФПГ
вергаемых количественной оценке Их взаимосвязь с совокупностью составных частей управленческого контура ФПГ,
имеющих количественное выражение позволяют говорить о системности предложенного механизма оценки (рис 6)
Основными среди приведенных на рис 6 факторов выбраны ресурсы, среда и технологии, на основе которых автором предложены подходы к их индикативной оценке (табл 6)
Таблица 6
Подходы к индикативной оценке (0 или 1) факторов международного звена ФПГ
Ресурсных
Труд Н1з зав Исташьзоввннл квошфкшфаваиных кадров по приемлемой пеке з з Iв
Капитал 1 привлечения источников капитала под приемлемые проценты
Сырье Приобретение качественного сырья по выгодным пенам
Т еэено логических
Экспорт технологии 83 н ж Ш ё и Ло -"вспрострвтдакие отредавых элементов отвчес твеыгюИ технологах на. производственно-технологические яроиес-сы зарубежных звеньев ФПГ 1& 1|
Импорт технологии Использавахоез гаредовьи иностранных технологий в деятельности различных звеньев ФПГ
Создание новой технологии Возможное ти комплексного использования к интегрирования достижений отечественной и иностранных высокотехнологичных инновационных разработок
Внешней среды
Налог и пошлины "8 1 ё Снижение налоговой нагрузки и уменьшение совокупного обременения бизнеса со стороны госугаатэства. IIо
Стимулирование Оказание со стороны государства мер поддержки для конкретного вила осхгепьностк
Сбыт к госзаказ Реализации продукции на своОодкож вазнкурентном рынке к получение государственного заказа, йа производство
Применение указанной методики по каждому из перечисленных факторов для ФПГ Сибагромаш (табл 7) позволяет сделать вывод о целесообразности создание нового производственно-сбытового звена вне страны базирования ФПГ
Таблица 7
Комплексная оценка целесообразности образования нового производственно-сбытового звена ФПГСибагромаш_
Монголия Казахстан Китай
Ресурсы 0 0 1
Технология 0 1 1
Среда 1 0 1
Общая оценка целесообразности нецелесообразно нецелесообразно целесообразно
Предложенная качественная оценка подтвердила предположение автора о
целесообразности создания производственно-сбытового звена ФПГ Сибагромаш в Синьцзян-Уйгурском Автономном округе Китая Формирование количественных показателей оценки целесообразности создания за рубежом нового производственного звена, дожно базироваться на предлагаемой нами методике, в основу которой положены консолидированная отчетность участников в качестве информационной базы и совокупность оценочных индикаторов, использующих абсолютное отклонение показателей чистой прибыли, суммы чистых активов и суммы актива сводного баланса при консолидации, в связи с функционированием бизнеса в целом, с учетом появления в нем нового звена (табл 8)
Таблица 8
Система количественных показателей оценки целесообразности функционирования зарубежного звена ФПГ_
Оценочный показатель Обозначение и механизм расчета показателя Влияние на значение показателя фактора
Расширение бизнеса, рб зарубежное местоположение, МП
1 Изменение суммы чистой (нераспределенной) прибыли (убытка) отчетного периода ДЧП = ДЧПр6 + ДЧПмп ДЧПрб АЧПМД
2 Изменение стоимости чистых активов в балансовой оценке ДЧА = ДЧАрб+ ДЧАДП Доходы от участия в других организациях - ДЧАДб Изменение валютных активов -ДЧАЩ
3 Изменение суммы актива сводного баланса при консолидации ДБа= ДБЭрб+ДБащ, ДБарб Деловая репутация - ДБаДД
Выбор трех перечисленных показателей обусловлен следующими обстоя-
тельствами Первое, чистая прибыль является наиболее значимым показателем Второе, показатель чистых активов, с позиции собственника является ключевой характеристикой качества активов, применяемой в диагностике финансового состояния Третье, актив сводного баланса при консолидации позволяет оценить сумму имущества и капитала, функционирующего в бизнесе при появлении нового звена
Применение предложенной количественной методики оценки в отношении создания нового производственно-сбытового звена ФПГ Сибагромаш в Китае дало положительные результаты (табл 9)
Таблица 9
Оценка целесообразности функционирования зарубежного _звена ФПГ для ФПГ "Сибагромаш"__
2005 год -1-ое полугодие 2006 годное полугодие
1 Изменение суммы чистой (нераспределенной) прибыли (убытка) отчетною периода ДЧП 29364,2 -49127,3
2 Изменение стоимости чистых активов в балансовой оценке АЧА 10391 19684
3 Изменение суммы актива сводного баланса при первичной консолидации ДБа 169592 157433
Особенностью предложенной методики является возможность ее использования в том случае, когда новая бизнес-единица, входящая в состав ФПГ, создается за пределами страны базирования Это связано с тем, что в расчете не использованы показатели образованного бизнеса, а только влияние совместной деятельности на хозяйственные операции, и соответственно уровень балансовых остатков материнской компании.
Основные выводы и предложения
В результате диссертационного исследования получены следующие научные выводы
Во-первых, в современных российских условиях ТНК представляют собой первичное звено процесса транснационализации и органическую часть национального хозяйственного комплекса, обладающего особенностями международного и монопольного характера деятельности Научные точки зрения на содержание понятия ТНК рассматривают ее с функциональной, организационной и институциональной сторон По мнению автора, в связи с внедрением в российскую практику, понятие ТНК дожно получить законодательное определение в целях его использования в теории и практике современного и будущих этапов развития рыночной экономики
Во-вторых, обзор современных видов ФПГ позволил автору предложить их двухуровневую систематизацию Первый уровень систематизации представлен факторами формирования ФПГ капитал, экономика, управление и рынок В разрезе каждого из перечисленных факторов на втором уровне систематизации автором
были выделены признаки формирования и соответствующие им виды ФПГ Анализ временной взаимосвязи между основными видами ФПГ и видами интеграции, позволяет сделать вывод о том, что в современных условиях моноотраслевые ФПГ практически неконкурентоспособны и на их место приходят диверсифицированные и конгломератные Поэтому, проведение РФ политики "разумного протекционизма" в отношении ФПГ дожно быть основано на сочетании различных дифференцированных мер поддержки
В-третьих, процесс формирования системы управления отечественными ФПГ обладает рядом особенностей 1) становлением российской модели корпоративного управления, 2) основной формой корпоративных образований являются ФПГ, 3) доминированием инсайдеров и незначительной долей аутсайдеров, 4) в ряде случаев наблюдается дисперсный характер владения собственным капиталом, 5) с одной стороны имеет место значительная доля и роль государства в управлении как собственника, часто дискриминирующего права других акционеров, с другой стороны идет постоянный процесс перераспределения собственности в пользу менеджеров, становящихся крупнейшими акционерами, 6) действия мажоритарных акционеров против миноритарных через механизм действия в собственных интересах
В-четвертых, одним из условий эффективного корпоративного управления является наличие системы внутреннего контроля, институциональная организация которого может осуществляться на основе одного из двух вариантов службой контроля, являющейся внутренним подразделением центральной (управляющей) компании ФПГ либо вьщеленным юридическим лицом Для оценки эффективности функционирования контрольного звена автор предлагает комплекс специальных показателей эффект и рентабельность от деятельности, определяемые статически (без учета теории временной стоимости денег) и динамически
В-пятых, объектом применения предлагаемых автором оценочных индикаторов являются процессы транснационализации крупных российских машиностроительных ФПГ, заключающиеся в создании за рубежом новых производственно-сбытовых звеньев При рассмотрении вопроса о создании таких звеньев, по мне-
нию автора, дожны изучаться следующие аспекты финансово-хозяйственной деятельности ФПГ состояние динамики развития со среднеотраслевой, оптимальность структуры управления, возможности экспорта продукции и финансовое состояние Первичную оценку можно считать положительной, если динамика развития превышает среднеотраслевую (те предприятие конкурентоспособно) Существующая структура управления позволяет создать такие звенья (сразу или после незначительной ее модификации), имеется возможность экспорта продукции, а показатели финансового состояния нуждаются в улучшении посредством роста деловой активности
В-шестых, после положительной первичной оценки целесообразности создания зарубежных производственно-сбытовых звеньев целесообразно использовать предложенную автором систему индикаторов, включающих совокупность оценивающих различные стороны такого управленческого решения качественных и количественных показателей К качественным характеристикам автором отнесены факторы функционирования ФПГ ресурсные, технологические и внешней среды, по которым в двоичной системе сформирована логическая модель оценки их состояний Количественные оценочные индикаторы представлены исчисляемыми на базе консолидированной отчетности абсолютными отклонениями показателей чистой прибыли, суммы чистых активов и актива с функционированием бизнеса в целом с учетом появления в нем новых звеньев
В целом, можно сделать общий вывод о том, что в условиях российских преобразований ТНК (ФПГ) как объект управления имеют существенную специфику, основываясь на которой автор диссертации предложил ряд инструментов, направленных на повышение эффективности их управления
III. Основные публикации автора по теме диссертации
1 Никитинская Ю В Использование условий регионального размещения ТФПГ в развитии машиностроительного комплекса России // Региональная экономика теория и практика - М, 2007, №5 - 0,71 п л
2 Никитинская Ю В ТНК - перспектива развития современной мировой экономики // Фундаментальные и прикладные проблемы приборостроения, информатики, экономики и права сборник научных трудов VI Международной научно-практической конференции Книга "Экономика", часть II - М МГАПИ, 2003 -0,27 п л
3 Никитинская Ю В О некоторых вопросах корпоративного управления в России // Проблемы экономической теории и практики на современном этапе развития Выпуск 7 / Сборник научных трудов - М МГАПИ, 2004 - 0,64 п л
4 Никитинская Ю В Процессы транснационализации и интеграции финансово-промышленного капитала. Тезисы доклада // Научная сессия МИФИ (ГУ) - М МИФИ (ГУ), 2006 - 0,14 п л
5 Никитинская Ю В Критерии оценки интеграционных процессов в управлении корпоративными структурами // Современные проблемы экономики, информатики, образования и методы их решения сборник трудов Всероссийской научно-практической конференции - М МГУПИ, 2007 - 0,28 п л
Р № 020418 от 08 октября 1997 г
Подписано к печати 13 04 2007 г Формат 60x84 1/16 Объем 1,5 п л Тираж 100 экз Заказ № 69
Московский государственный университет приборостроения и информатики
107996, Москва, у1 Стромынка, 20
Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидат экономических наук , Никитинская, Юлия Валентиновна
Введение
Глава 1. Основы функционирования ТНК в современных условиях
1.1. Взаимосвязь явления транснационализации и содержания ТНК в современных условиях
1.2. Систематизация теоретических взглядов на формирование и развитие ТНК на основе анализа их эволюции
1.3. Определение предпосылок, свойств и видов ФПГ, как формы ТНК в России
Глава 2. Особенности управления, контроля и применения критериев оценки в деятельности отечественных ФПГ
2.1. Особенности управления финансово-промышленными группами
2.2. Методические основы организации контрольного звена ФПГ
2.3. Критерии оценки интеграционных процессов в управлении корпоративными структурами
Глава 3. Рекомендации по использованию экономических индикаторов в управлении машиностроительной ФПГ (отечественный вариант ТНК)
3.1. Выбор машиностроительной ФПГ - объекта структурных преобразований
3.2. Методика качественной оценки образования нового производственно-сбытового звена вне страны базирования ФПГ
3.3 Использование экономических индикаторов в управлении развитием машиностроительной ТНК
Диссертация: введение по экономике, на тему "Особенности управления функционированием транснациональных корпораций с учетом адаптации к российским преобразованиям"
Актуальность темы исследования и степень ее разработанности. Поступательное развитие экономики России во многом зависит от конкурентоспособности предприятий отечественного машиностроения. В мировой практике наиболее жизнеспособными являются бизнес-образования, которые ориентируются не только на национальный, но и на зарубежные рынки, активно участвуя в процессе транснационализации.
Структурная перестройка и рыночная трансформация российской экономики обусловила необходимость в появлении новых форм организации бизнеса. Процесс концентрации и интеграции финансово-промышленного капитала в стране явися предпосыкой образования и функционирования транснациональных корпораций (ТНК), необходимых для вхождения России и укрепления ее позиций на мировых рынках. Транснациональные структуры (в основном в виде ТНК) за последние потора века превратились в поноправный субъект мировой экономики, который наиболее активно содействует экономической интеграции и выпоняет функцию международного регулятора производства и распределения продукции. Для получения положительного результата от участия России в международных экономических отношениях, необходимо создавать собственные машиностроительные ТНК, активно конкурирующие на мировых рынках.
Специфичность отечественной модификации ТНК (ФПГ) как объекта управления и особенности национальной модели корпоративного управления, реализуемой на предприятиях машиностроения, требует изучения и разработки адекватных организационных и экономических инструментов, направленных на совершенствование управления. Среди российских машиностроительных предприятий различных подотраслей (начиная от среднего машиностроения и заканчивая сельскохозяйственным) уже сформировалось немало ФПГ. Однако научно-теоретических разработок и применяемых на практике моделей управления, учитывающих отраслевую, национальную и организационную специфику практически нет. Поэтому особенности управления российскими машиностроительными ФПГ определили выбор темы диссертации, ее цель, предмет и объект исследования.
Цель и задачи диссертационного исследования. Целью диссертационного исследования является научное обоснование путей адаптации управления транснациональными корпорациями (ТНК) к российским преобразованиям. Для достижения этой цели в работе поставлены следующие задачи: во-первых, уточнить сущность процесса транснационализации и содержание категории ТНК в современных российских условиях; во-вторых, систематизировать виды финансово-промышленных групп (ФПГ) с позиций видовых признаков и основных факторов формирования; в-третьих, выявить особенности процесса управления отечественными
ФПГ; в-четвертых, исследовать институциональные основы организации контроля и разработать показатели его оценки; в-пятых, определить объекты проявления процессов транснационализации в России среди крупных машиностроительных ФПГ; в-шестых, предложить систему индикаторов оценки целесообразности создания за рубежом производственно-сбытового звена российского машиностроительного ФПГ, включающую совокупность качественных и количественных показателей, характеризующих состояния и развитие корпорации.
Объектом исследования являются особенности управления транснациональными корпоративными структурами в России.
Предметом исследования являются экономические и производственные отношения, возникающие в отечественных машиностроительных ТНК и пути совершенствования организационно-экономического механизма этой деятельности.
Методология исследования. Теоретико-методологической основой исследования послужили научные разработки отечественных и зарубежных ученых, в которых освещаются проблемы функционирования ТНК, а также экономики и управления на машиностроительных предприятиях.
Обоснованность основных результатов исследования базируется на использовании современного научного инструментария - системного подхода к объекту исследования, подразумевающего декомпозицию сложных систем на подсистемы и их анализ с учетом взаимосвязи этих подсистем, диалектического метода, методов научной абстракции, сравнения, группировки и обобщения. В работе применялись также методы экономического анализа: горизонтальный, вертикальный и факторный.
В диссертационной работе сохраняется историческая преемственность в разработке теоретических и методологических проблем корпоративного управления в машиностроении. В процессе исследования использовались труды современных отечественных и зарубежных ученых, внесших существенный вклад в развитие теорий транснационализации, а также экономики и управления крупными корпоративными структурами таких как: Р.Акофф, М. Аоки, Б.С. Ба-таева, И.Ю. Беляева, В.В. Бочаров, В.В. Бурцев, Р. Верной, Дж. Гэбрейт, В.В. Глущенко, Г.Ф. Графова, В.А. Жуков, И.А. Загоруйко, В.В. Ивантер, А.Ф. Ио-нова, Х.К. Ким, В.Г. Когденко, Р. Коуз, Б.Н. Кузык, Е.В. Ленский, В.Е. Леонтьев, М. Мескон, А.Г. Мовсесян, О.В. Нестерова, Э.С. Нухович, М. Портер, H.H. Селезнева, Дж. Стиглиц, Н.С. Столяров, О. Харт, В.А.Цветков, М.А. Эскинда-ров и др.
В процессе научной работы использованы законодательные и нормативные акты по созданию и деятельности ФПГ в России, публикации по проблематике исследования в экономических изданиях. При разработке путей совершенствования управления российскими машиностроительными корпорациями были изучены различные материалы научных конференций, публичных дискуссий, общая и специальная литература в областях функционирования ТНК (ФПГ); экономики и организации управления машиностроительных предприятий в России.
В качестве фактического материала, илюстрирующего представленные, в работе выводы были использованы статистические материалы Государственного комитета по статистике РФ, данные исследований Конференции ООН по торговле и развитию (UNCTAD - ЮНКТАД), публикуемые в периодической печати, результаты расчетов автора, выпоненных на основе данных крупных отечественных корпоративных структур среднего и сельского машиностроения.
Научная новизна состоит в том, что решены задачи по разработке теоретических, методологических и практических основ и особенностей функционирования российских машиностроительных корпоративных образований в форме ТНК.
В работе получены и выносятся на защиту следующие научные результаты:
1. Раскрыта природа взаимосвязи процесса транснационализации и существования ТНК в современных российских условиях. С одной стороны отечественная модификация ТНК (ФПГ) является институциональным базисом процесса транснационализации в России. С другой стороны, процесс транснационализации способствует внедрению в национальных хозяйственных комплекс международных высокомонополизированных корпоративных структур.
2. Изучены эволюция ТНК, современные научные точки зрения на содержание понятия ТНК, в результате чего выявлены функциональная, организационная, институциональная и правовая стороны его сущности. Правовая сторона была выделена в силу отсутствия в российской правовой практики ТНК как формы организации бизнеса и замены его сходной, но не тождественной характеристикой институциональной организации бизнес процессов ФПГ.
3. Определены основные тенденции развития ФПГ в России. Первая - способами формирования ФПГ являются объединения нескольких крупных предприятий, банков, финансовых институтов либо образование так называемых предпринимательских групп, когда вокруг крупной формы группируется ряд меких. Вторая - состав формально зарегистрированных ФПГ и тех организаций, которые могут быть отнесены к ним на основе наличия соответствующих признаков, не совпадает.
4. Установлен состав основных факторов формирования ФПГ в России: капитал, экономика, управление, рынок, в соответствии с которыми предложена двухуровневая систематизация существующих в современной российской практике корпоративных образований. Предложен ряд конкретных мер и научно обоснованных методов их совершенствования.
5. Проанализированы основные положения нормативно-правовых актов в России, содержащие большое количество запретов и ограничений для функционирования ФПГ и практически поное отсутствие мер стимулирующего характера, что противоречит объективно развивающимся историческим процесса и экономическим интересам России на пути к новому высокотехнологичному укладу национальной экономики.
6. В качестве методов совершенствования управления ТНК с учетом российских преобразований автором предложен методический аппарат, включающий систему оценочных индикаторов создания новых звеньев в отечественной машиностроительной ФПГ.
Практическая значимость полученных результатов. Основные положения, выводы и рекомендации диссертационного исследования направлены на широкое их практическое использование в процессе повышения эффективности управления российскими машиностроительными ФПГ.
Самостоятельное практическое значение имеют: ^ правовые меры, заключающиеся в законодательном стимулировании развития отечественных машиностроительных ТНК, деятельность которых соответствует национальным интересам России; организационные меры, состоящие в организации специализированных структур корпоративного контроля и методы оценки эффективности их функционирования; экономические меры, способствующие развитию новых производственных звеньев машиностроительных ФПГ за рубежом; предложен методический подход к индикативной оценке основных факторов формирования зарубежного звена ФПГ (ресурсных, технологических, внешней среды), а также конкретных способов их проявлений в функционировании ФПГ; разработана и апробирована автором методика оценки целесообразности функционирования зарубежных звеньев ФПГ. Указанная методика представлена информационной базой в виде консолидированной отчетности и совокупностью показателей абсолютного изменения трех ключевых индикаторов финансово-хозяйственной деятельности: изменение суммы чистой (нераспределенной) прибыли (убытка) отчетного периода; изменение стоимости чистых активов в балансовой оценке; изменение суммы актива сводного баланса при первичной консолидации.
Выводы и рекомендации, изложенные в диссертации, не ограничиваются рамками машиностроительных ФПГ, они применимы к корпоративным образованиям, функционирующим в любой отрасли российской экономики.
Внедрение и апробация результатов исследования.
Материалы диссертационного исследования, раскрывающие специфику управления машиностроительными ФПГ, методы оценки создания нового производственно-сбытового звена и механизм создания контрольного звена ФПГ использованы научно-производственным предприятием ООО Томилинский электронный завод и ООО Центр развития инновационных технологий ТЭЗ в практической деятельности и дали положительные результаты.
Теоретические, методологические и практические результаты исследования докладывались на научной сессии Московского инженерно-физического института (государственного университета) в 2006 году.
Результаты выпоненного исследования апробированы в учебном процессе при подготовке специалистов в области экономики, осуществляемой в Московском государственном университете приборостроения и информатики (МГУПИ), при чтении курса Экономика организаций и Менеджмент.
Публикации. Основные результаты диссертационного исследования опубликованы в 5 научных статьях и тезисах докладов, в которых лично автору принадлежит 2,1 п.л.
Диссертация: заключение по теме "Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда", Никитинская, Юлия Валентиновна
Заключение
В результате диссертационного исследования получены следующие научные выводы:
Во-первых, в современных российских условиях ТНК представляют собой первичное звено процесса транснационализации и органическую часть национального хозяйственного комплекса, обладающего особенностями международного и монопольного характера деятельности. Научные точки зрения на содержание понятия ТНК рассматривают его с функциональной, организационной и институциональной сторон. В соответствии со спецификой российского законодательства, по мнению автора, дожна быть выделена правовая точка зрения, согласно которой в отечественной законодательной практике понятие ТНК приравнено к нетождественному с ним понятию ФПГ.
Во-вторых, обзор современных видов ФПГ позволил автору предложить их двухуровневую систематизацию. Первый уровень систематизации представлен факторами формирования ФПГ: капитал, экономика, управление и рынок. В разрезе каждого из перечисленных факторов на втором уровне систематизации автором были выделены признаки формирования и соответствующие им виды ФПГ. Анализ временной взаимосвязи между основными группами участников ФПГ и видами интеграции, позволяет сделать вывод о том, что в современных условиях моноотраслевые ФПГ практически неконкурентоспособны и на их место приходят диверсифицированные и конгломератные. Поэтому, проведение РФ политики "разумного протекционизма" в отношении ФПГ дожно быть основано на сочетании различных дифференцированных мер под держки.
В-третьих, процесс управления отечественными ФПГ обладает рядом особенностей: становление российской модели корпоративного управления; основной формой корпоративных образований являются ФПГ; доминирование инсайдеров и незначительная доля аутсайдеров; дисперсный характер владения собственным капиталом; значительная доля и роль государства в управлении как собственника, часто дискриминирующего права других акционеров; постоянный процесс перераспределения собственности в пользу менеджеров, становящихся крупнейшими акционерами; действия мажоритарных акционеров против миноритарных через механизм действия в собственных интересах.
В-четвертых, одним из условий эффективного корпоративного управления является наличие системы внутреннего контроля, институциональная организация которого может осуществляться на основе одного из двух вариантов: службой контроля, являющейся внутренним подразделением центральной (управляющей) компании ФПГ либо выделенным юридическим лицом. Для оценки эффективности функционирования контрольного звена автор предлагает комплекс специальных показателей: эффект и рентабельность от деятельности, определяемые статически (без учета теории временной стоимости денег) и динамически.
В-пятых, объектом применения предлагаемых автором оценочных индикаторов являются процессы транснационализации крупных российских машиностроительных ФПГ, заключающиеся в создании за рубежом новых производственно-сбытовых звеньев. При первичном рассмотрении вопроса о создании такого звена. По мнению автора, дожны изучаться следующие аспекты финансово-хозяйственной деятельности ФПГ: состояние динамики развития со среднеотраслевой, оптимальность структуры управления, возможности экспорта продукции и финансовое состояние. Первичную оценку можно считать положительной, если динамика развития превышает среднеотраслевую (т.е. предприятие конкурентоспособно). Существующая структура управления позволяет создать такое звено (сразу или после незначительной ее модификации), имеется возможность экспорта продукции, а показатели финансового состояния нуждаются в улучшении посредством роста деловой активности.
В-шестых, после положительной первичной оценки целесообразности создания зарубежного производственно-сбытового звена необходимо использовать предложенную автором систему индикаторов, включающих совокупность оценивающих различные стороны такого управленческого решения качественных и количественных показателей. К качественным характеристикам автором отнесены факторы функционирования ФПГ: ресурсные, технологические и внешней среды, по которым в двоичной системе сформирована логическая модель оценки их состояний. Количественные оценочные индикаторы представлены исчисляемыми на базе консолидированной отчетности абсолютными отклонениями показателей: чистой прибыли, суммы чистых активов и актива с функционированием бизнеса в целом с учетом появления в нем нового звена.
В целом, можно сделать общий вывод о том, что в условиях российских преобразований ТНК (ФПГ) как объект управления имеют существенную специфику, основываясь на которой автор диссертации предложил ряд инструментов, направленных на повышение эффективности управления.
Диссертация: библиография по экономике, кандидат экономических наук , Никитинская, Юлия Валентиновна, Москва
1. Акофф Р. Планирование в больших экономических системах. - М.: Мир, 1972
2. Алексеев А.А. Тенденции и перспективы транснационализации российских корпоративных структур. М.,2005
3. Алексеев C.B. Технология бюджетирования в оценке эффекта корпоративной интеграции.//Финансовый менеджмент. №4,2005, стр. 10-24.
4. Барнгольц С.Б., Мельник М.В. Методология экономического анализа деятельности хозяйствующего субъекта: Учебное пособие. М.: Финансы и статистика, 2003.
5. Батаева Б.С. Корпоративное управление в финансово-промышленных группах. Диссертационное исследование. М.: Финансовая академия при Правительстве РФ, 1999.
6. Беликов И., Вербицкий В. Аудит корпоративного управления.//ЖУК (журнал корпоративного управления) №03(58) 2006, с. 66-70.
7. Беляева И.Ю., Эскиндаров М.А. Капитал финансово-промышленных корпоративных структур: Теория и практика. М.: Ф. А., 1998.
8. Большая экономическая энциклопедия. М.: Эксмо, 2007.
9. Большой бухгатерский словарь/ под ред. А.Н. Азрилияна. М.: Институт новой экономики. 1999.
10. Ю.Большой экономический словарь / Под ред. А.Н. Азрилияна. М.: Институт новой экономики, 2004.
11. П.Бондарчук Н.В., Карпасова З.М. Финансовый анализ для целей налогового консультирования. М.: Вершина, 2006.
12. Бочаров В.В., Леонтьев В.Е. Корпоративные финансы. СПб.: Питер, 2002.
13. Бугрин Д., Кашулинский М. Минус "Ф". ФПГ лишаются своей финансовой составляющей //Компания.-1999.- №8,- С. 12-13.
14. Бурцев В.В. Государственный финансовый контроль: Методология и организация. М.: Информационно-внедренческий центр Маркетинг. 2000.
15. Бурцев В.В. Проблемы организации внутреннего контроля в коммерческой фирме./ Аудитор, №7,2006. стр. 27-34.
16. Гималетдинова А.Р. Совершенствование механизмов формирования и деятельности корпоративных структур. Диссертационное исследование на соискание ученой степени кандидата экономических наук. М., 2003.
17. Глоссарий ru экономический и финансовый словарь. EDI-Press&Web Mission, 2004 (Ссыка на домен более не работаетp>
18. Глущенко В.В. Финансы корпораций в условиях глобализации //Финансы и кредит, № 1(241) 2007, с.28-35.
19. Градобитова Л.Д., ИсаченкоТ.М. Транснациональные корпорации в современных международных экономических отношениях. М.: Анкил, 2002.
20. Гражданский кодекс Российской Федерации.
21. Графова Г.Ф. Критерии и показатели эффективности интеграционных процессов в промышленном производстве. Журнал Аудитор, №9, 2006. стр. 41-45.
22. Гэбрейт Дж. Экономические теории и цели общества. М.: 1979.23.3агоруйко И.А., Федоров В.Н. Управление корпорацией: Учебное пособие. Краснодар: Советская Кубань, 1997.
23. Ивантер В.В., Кузык Б.Н. Будущее России: инерционное развитие или инновационный прорыв? М.: Институт экономических стратегий РАН, 2005.
24. Илюстрированный атлас мира. Москва: ИПЦ "Дизайн. Информация. Картография", "Издательство Астрель", "Издательство ACT", 2000.
25. Ильин М.С., Тихонов А.Г. Финансово-промышленная интеграция и корпоративные структуры: мировой опыт и реалии России. М.: Альпина Паблишер, 2002.
26. Интегрированные Финансово-промышленные структуры: Производственные объединения, ходинги, финансово-промышленные группы/ Под ред. Турчака A.A. СПб.: Наука, 1996.
27. Келер Томас. Концепции ходинга: Организационные структуры и управление/Пер. с нем. Двухшерстновой Н.М.; Под. общ. ред. Руднева Ю.П., Гринева P.M. 2-е изд., перераб. и актуализир. к вып. в России изд. - Обнинск: ГЦИПК, 1996.
28. Китаев И. Роль и место финансово-промышленных групп в экономике России//Политика, 1996, №5.
29. Когденко В.Г. Экономический анализ: учеб. Пособие для студентов вузов, обучающихся по специальностям Финансы и кредит, Бухгатерский учет, анализ и аудит, Мировая экономика. Налоги и налогообложение. М. :ЮНИТИ-ДАНА, 2006.
30. Коротков Э.М. Концепция менеджмента: Консатинговая компания Дека, 1996.
31. Корпоративное управление в России: есть ли шанс для улучшения? Проблемы теории и практики управления. М. 2002, №6.
32. Котлер Ф. Глобализация: стратегии и реальность. Проблемы теории и практики управления.Ч М., 1992. №6.
33. Коуз Р. Фирма, рынок и право./ Пер. с англ. М.: Дело ТД при участии "Catallaxy", 1993.
34. Ленский Е.В., Цветков В.А. Финансово-промышленные группы: история создания, международный опыт, российская модель. М.: АФПИ еженедельника "Экономика и жизнь", 1997.
35. Масахико Аоки, Хьюнт Ки Ким и др. Корпоративное управление в переходных экономиках. Инсайдерский контроль и роль банков. / Пер. с англ.; Под. ред. B.C. Катькало, А.Н. Клепана. -СПб.: Лениздат, 1997.
36. Мельник М.В., Когденко В.Г. Экономический анализ в аудите: учеб. Пособие для студентов вузов, обучающихся по специальностям Бухгатерский, учет, анализ и аудит Финансы и кредит, Налоги и налогообложение. М. ЮНИТИ-ДАНА, 2007.
37. Мескон. М. и др. Основы менеджмента/ Пер. с англ. / М. Мескон, М.Альберт, Ф. Хедоури; Общ. ред. и вступит, статья А.И.Евенко. М.: "Дело ТД". 1994.
38. Международный справочник по менеджменту. Оксфорд, 1994.
39. Мировая экономика на рубеже 21 века. М.: ИНИОН РАН, 1994.
40. Мирошин С.М. Разработка методов и механизмов эффективного формирования и функционирования финансово-промышленных групп. Диссертационное исследование на соискание ученой степени кандидата экономических наук. М., 2004.
41. МовсесянА.Г. Транснационализация в мировой экономике: Учебное пособие. М.: Финансовая академия при Правительстве РФ, 2001.
42. Налоговый кодекс Российской Федерации, глава 25.
43. Научные основы управления социалистическим производством/ Под ред. Д.М. Крука Учебник для экономических ВУЗов и факультетов. М.: Экономика, 1978.
44. Нестерова О.В. Оценка системы внутреннего контроля при проведении аудиторской проверки. Журнал Аудиторские ведомости, №8,2006.
45. Нухович Э.С, Смитиенко Б.М., Эскиндаров М.А. Мировая экономика на рубеже 20-21 веков. М, 1995.47.0винников P.C. Сверхмонополии новое орудие империализма - М, 1978.
46. Положение по бухгатерскому учету 3/2000 Учет активов и обязательств, стоимость которых выражена в иностранной валюте пункт 7.
47. Положение по бухгатерскому учету 20/2003 Информация об участии в совместной деятельности
48. Положение по бухгатерскому учету 18/2002 Учет расчетов по налогу на прибыль.
49. Портер М. Международная конкуренция: Пер. с англ./ Под ред. и с предисловием В.Д. Щетинина. М.: Международные отношения, 1993.
50. Постановление Правительства РФ №48 от 16.01.1995 г. "О программе содействия формированию финансово-промышленных групп"
51. Приказ Министерства финансов РФ и ФКЦБ РФ от 29 января 2003 г № 10н/03-бпз
52. Прокофьев А.Г. Организация управление ФПГ в условиях, трансформирования российской экономики. М., 2001.
53. Распоряжение Правительства РФ "О создании финансово-промышленной группы Эксохим" от 06.07.1994 г. №858-р
54. Роз Д.В. Особенности финансово-корпоративного управления обновлением основного капитала. Ж "Финансы и кредит" №22 (226) 2006, с. 5262.57."Российский экономический барометр", Москва, 2001, №3.
55. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учеб. пособие 6-е изд., перераб. и доп. - Мн.: Новое знание, 2001.
56. Селезнева H.H., Ионова А.Ф. Финансовый анализ. Управление финансами: Учеб. Пособие для вузов. 2-е изд., перераб. И доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2006.
57. Скрипнюк Д.Ф. Методология финансово-промышленной интеграции. Диссертационное исследование на соискание ученой степени доктора экономических наук. СПб, 2003.
58. Сорокина Е.М., Анализ денежных потоков предприятия: теория и практика в условиях реформирования российской экономики, 2-е изд., пере-раб. и доп. М. Финансы и статистика, 2004.
59. Степашин C.B., Столяров Н.С., Шохин С.О., Жуков В.А. Государственный финансовый контроль: Учебник для ВУЗов. СПб.: Питер, 2004.
60. Титов В. О построении согласованной системы показателей внутрифирменного управления.// Проблемы теории и практики управления. №6, 2006, стр. 106-111.
61. Третьяков М.В. Сравнительный анализ моделей корпоративного управления. Диссертационное исследование. ИМЭИМО РАН, М., 2003.
62. Указ Президента РФ "О выработке мер государственной поддержки создания и деятельности финансово-промышленных групп на базе финансово-промышленной группы Интеррос" от 28.10.1994 г. №2023.
63. Указ Президента РФ "О создании финансово-промышленных групп с участием акционерных обществ "АвтоВАЗ" и "КамАЗ" ("Вожско-Камская ФПГ") от 02.11.1994 г. № 2057
64. Указ Президента РФ №443 от 01.01.1996 г. "О мерах по стимулированию создания и деятельности финансово-промышленных групп"
65. Указ президента РФ № 314-Ф3 от 09.03.04 в ред. от 23.12.05 О системе и структуре Федеральных органов власти
66. Управление в АПК. / Под. Ред. Ю.Б. Королева. М:Колос. 2002.
67. Управление организацией: Учебник /Под ред. А.Г. Поршнева, З.П. Румянцевой, H.A. Саломатина. -М.: Инфра-М, 2005.
68. Файоль А. Общее и промышленное управление. М.: Центральный институт труда, 1924.
69. Федеральный Закон "О финансово-промышленных группах" № 190-ФЗ от 13 ноября 1995 года.
70. Федеральный Закон Об акционерных обществах №208-ФЗ от 26.12.95 в ред. от 27.07.06
71. Федеральный Закон О защите прав и законных интересов инвесторов на рынке ценных бумаг №46-ФЗ от 05.03.96 в ред. от 27.07.06
72. Федеральный Закон О рынке ценных бумаг №39-Ф3 от 22.04.06
73. Федеральный Закон О защите прав юридических лиц и индивидуальных предпринимателей при проведении государственного контроля (надзора) №134-Ф3 от 14.07.2001.
74. Финансы. Денежное обращение. Кредит: Учебник/ Под ред. Романовского М. В., Врублевской O.B. М.: Юрайт, 2001.
75. Цветков В.А. Финансово-промышленные группы в современном ми-ре//"Промышленная политика в Российской Федерации", №6,2000.
76. Чжун М.К.Роль корейских ФПГ в экономике Республики Корея и в инвестициях в России.// Проблемы Дальнего Востока. 1996. - №5.
77. Шестая конференция Ассоциации Контрольно-счетных органов РФ. -М:Финансовый контроль, 2004.
78. Щетинин В.Д. Международные экономические отношения. Курс лекций, Дипломатическая Академия МИД РФ, вып. 1. - М.: Научная книга, 1996.
79. Экономический анализ: Учебник для вузов / Под ред. Л.Т.Гиляровской. -М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2001.
80. Hart О. Corporate Govennance: Some Theory and Implications// The Economic Journal, 1996, vol. 105, p. 678-689
81. Kanda H. Comparative Corporate Governance; Country Report: Japan// in Hopt K., Wymeerch R. Comparative Corporate Governance. Oxford, 1998.
82. Knowledge, Information, and Expectations in Modern Macroeconomics: In Honor of Edmund S. Phelps. Philippe Aghion, Roman Frydman, Joseph Stiglitz, Michael Woodford./ London, 1996.
83. LaPorta R., Lopez F. de-Silanes, Schleifer A., Vishny R. Legal Determinants of External Finance// Journal of Finance, 1997, vol. 52, p. 1131-1150.
84. Morin F. The Privatisation Process and Corporate Governance: the French Case// in Corporate Governance, Sate-Owned Enterprises and Privatisation. OECD, Paris, 1998.
85. Rugman A.M. Inside the multinationals. The economics of internal markets. Ч L., 1981.
86. Vernon R. Soveregnity at Bay. N.Y., 1971.
87. World Investment Report 2000: Cross-border Mergers and Acquisitions and Development (New York and Geneva, 2000.337 p.)
88. World Investment Report, 1994. p. 6.
89. World Investment Report, 2006. p. 312-315, p.319.
90. World Investment Report, 2006. p.312
91. World Investment Report, 2006. p.66-67
92. World Investment Report. 2006. P. 1896. www.defensys.ru97. www.fcsm.ru98. www.gks.ru99. www.oecd.org100. www.rubtsovsk.ru/~sibag101.www.un.org102. www.unctad.org
Похожие диссертации
- Методологические основы формирования и функционирования российских транснациональных корпораций
- Управление корпоративной культурой организации с учетом национальных факторов
- Условия и инструменты создания транснациональных корпораций, механизмы их адаптации к российским экономическим преобразованиям
- Управление функционированием и развитием сферы услуг региона: методологические и методические аспекты
- Роль транснациональных корпораций в экономическом развитии стран Азиатско-Тихоокеанского региона