Кредитно-финансовая поддержка функционирования и развития предприятий малого и среднего бизнеса тема диссертации по экономике, полный текст автореферата
Автореферат
| Ученая степень | кандидат экономических наук |
| Автор | Мицкий, Александр Игоревич |
| Место защиты | Ставрополь |
| Год | 2007 |
| Шифр ВАК РФ | 08.00.10 |
Диссертация
Автореферат диссертации по теме "Кредитно-финансовая поддержка функционирования и развития предприятий малого и среднего бизнеса"
На правах рукописи
МИЦКИЙ Александр Игоревич
КРЕДИТНО-ФИНАНСОВАЯ ПОДДЕРЖКА ФУНКЦИОНИРОВАНИЯ И РАЗВИТИЯ ПРЕДПРИЯТИЙ МАЛОГО И СРЕДНЕГО БИЗНЕСА
Специальность 08 00 10 Ч Финансы, денежное обращение и кредит
АВТОРЕФЕРАТ
диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук
003159062
Ставрополь, 2007
003159062
Работа выпонена в ГОУ ВПО Северо-Кавказский государственный технический университет
Научный руководитель доктор экономических наук, профессор
Парахина Валентина Николаевна
Официальные оппоненты доктор экономических наук, профессор
Ламанов Петр Иванович
кандидат экономических наук, доцент Симкова Наталья Викторовна
Ведущая организация ГОУ ВПО Саратовский государственный со-
циально-экономический университет
Защита диссертации состоится 19 октября 2007 года в 16 Ч часов на заседании регионального диссертационного совета ДМ 212 245 07 по экономическим наукам при ГОУ ВПО Северо-Кавказский государственный технический университет по адресу 355029, г Ставрополь, пр Кулакова, 2
С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке ГОУ ВПО СевероКавказский государственный технический университет, с авторефератом Ч на сайте университета www ncstu ru
Автореферат разослан л_.. сентября 2007 года
Ученый секретарь диссертационного совета, кандидат экономических наук, доцент
НК Васильева
ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ Актуальность темы исследования Одним из важных условий углубления в России экономических реформ, способных вывести страну на новый уровень развития, является формирование комплексной разносторонней системы кредитно-финансовой поддержки малых и средних организаций, позволяющей эффективно использовать их предпринимательский потенциал За последние два-три года банки успешно наращивают кредитные портфели в этом секторе экономики, однако для решения задачи обеспечения малого и среднего бизнеса денежными ресурсами не менее важными являются финансовые услуги кредитных кооперативов и иных организаций, деятельность которых может стать наиболее результативной при продуманной государственной политике, осуществляемой на федеральном, региональном и муниципальном уровнях
Необходимо построить сбалансированную инфраструктуру кредитно-финансовой поддержки малых и средних организаций В настоящее время эта сфера имеет большое число проблем, нерешенность которых тормозит развитие отечественного бизнеса и не позволяет кредитным отношениям занять значимые позиции в совокупности факторов экономического роста К их числу относятся несовершенная законодательная и налоговая база, ограниченность средств федеральных и региональных бюджетов, кредитов международных финансовых организаций, которые необоснованно рассматриваются в качестве главного источника реализации программ кредитования малого бизнеса, отсутствие устойчивых финансовых отношений между банками, кредитными кооперативами, лизинговыми компаниями, венчурными фондами и т д
Для преодоления этих недостатков принят новый закон О развитии малого и среднего предпринимательства в РФ, вводимый в действие в 2008 году, в котором определены принципы, формы и инфраструктура поддержки малого и среднего бизнеса1 Однако трудно решаемой даже с помощью новых законодательных инициатив остается проблема финансового обеспечения функционирования и развития малых и средних предприятий в силу их существенной
' ФЗ О развитии малого и среднего предпринимательства в РФ от 24 июля 2007 г, № 209-ФЗ
зависимости от заемных средств и небольших возможностях догосрочного планирования движения денежных потоков Все это делает исключительно важной и актуальной разработку и реализацию предложений, нацеленных на радикальное улучшение практики кредитно-финансовой поддержки малого и среднего бизнеса в России
Степень разработанности проблемы. В отечественной управленческой науке, несмотря на внимание ученых к государственной поддержке малого предпринимательства, наблюдается недостаток разработок, посвященных ее кредитно-финансовым аспектам в современных условиях, характеризующихся нестабильностью и ростом конкуренции на российском рынке
Проблемы кредитования малого бизнеса и его финансовой поддержки раскрываются в работах таких ученых, как Антипина И, Бажан А, Бабанов А, Биктяков Ю , Бланк И, Блинов А, Богачев В , Бухвальд Е Васильев В , Вороновская О , Гаврилов Р , Гамза В , Дадашев А , Дуборкин В , Егорова Н , Зайцев А, Иванов В , Каганов В , Казьмин А, Каменская Т, Кириченко Е , Климов А, Ларина С , Лебедева С , Малькова С , Маслова И, Мигун И, Ми-хальченков А , Молотков А , Мишин А , Новиков В , Паламарчук Е Петров В , Плисецкий Д Подъячева С , Прокопенко Е , Сиганьков А , Слуцкий Л, Суская Е, Титов Е, Тоцкий М, Хачатрян С. Черненко В , Чичмели И, Шапиро Е, Шмырева А, Шереги Ф, Попов Е, Семенцева Г, Шулус А и др
Новые подходы кредитно-финансовой поддержки организаций малого и среднего бизнеса, особенно банковские технологии, требуют исследования, оценки и методического обобщения для более широкого использования в реальной практике российского предпринимательства, что обусловливает актуальность темы диссертационного исследования, ее цель и задачи
Соответствие темы диссертации требованиям паспорта специальностей ВАК. Исследование выпонено в рамках специальности 08 00 10 Ч Финансы, денежное обращение и кредит, п 9 3 - Эволюция кредитных отношений, закономерности и современные тенденции их развития, взаимодействие кредита с денежным оборотом, финансами, финансовым рынком, усиление влияния
кредита на производство и реализацию общественного продукта Паспорта специальностей ВАК Министерства образования и науки РФ (экономические науки)
Цель и задачи исследования Целью диссертационного исследования является разработка организационно-методических положений по совершенствованию системы кредитно-финансовой поддержки малых и средних предприятий на основе улучшения взаимодействия их с банками и другими финансовыми структурами в современных нестабильных российских условиях
Для достижения поставленной цели в ходе исследования сформулированы и решены следующие задачи
- исследовать теоретические основы формирования системы кредитно-финансовой поддержки малого и среднего бизнеса,
- проанализировать исторические и структурно-институциональные ас-пекгы кредитно-финансовой поддержки малого и среднего бизнеса в России и за рубежом, выделив роль банковской системы в ее развитии,
- оценить современное состояние и тенденции развития банковского кредитования малых и средних предприятий в России,
- вьивить особенности кредитно-финансового взаимодействия малого и среднего бизнеса с банками и другими экономическими подсистемами,
- предложить меры по совершенствованию кредитно-финансовой поддержки малого и среднего бизнеса в направлении объединения векторов государственного и банковского влияния,
- разработать модель эффективного взаимодействия банков с малыми и средними коммерческими структурами в процессе их кредитования,
- сформулировать предложения по развитию механизма кредитных гарантий организациям малого и среднего бизнеса
Объект исследования Объектом диссертационного исследования является система кредитно-финансовой поддержки малого и среднего бизнеса в России
Предмет исследования. Закономерности и проблемы регулирования кредитно-финансовых отношений малых и средних предприятий с банками и другими организациями
Методологическая база исследования. Методологической базой диссертационного исследования послужили труды ведущих российских и зарубежных ученых - экономистов по проблемам управления финансами организаций, экономики малого и среднего бизнеса и другим взаимосвязанным аспектам В ходе работы использовались следующие методы исследования системного анализа, графического и экономико-математического моделирования, абстрактно-логический, сравнительный и экономико-статистический методы Сочетание различных научных методов позволило получить разностороннюю картину кредитно-финансовой поддержки малого и среднего бизнеса в стране и регионах
Информационно-эмпирическую базу исследования составили данные Федеральной службы государственной статистики РФ и Ставропольского края, финансовая отчетность малых предприятий и банков, фактические данные, опубликованные в отечественных и зарубежных периодических изданиях по проблемам малого и среднего предпринимательства, информация, представленная на Интернет-сайтах Центров поддержки малого и среднего бизнеса
Рабочая гипотеза исследования заключается в том, что коренные изменения в положении кредитного механизма как фактора экономического роста в России, способствующие усилению влияния кредита на производство и реализацию общественного продукта, связаны с улучшением системы кредитно-финансовой поддержки малых и средних предприятий, включая их взаимодействие с банками и другими финансовыми институтами, регулируемое приоритетами государственной экономической политики и целевыми программами развития малого и среднего бизнеса
Основные положения диссертации, выносимые на защиту 1 Обоснована точка зрения, согласно которой малые и средние предприятия представляют значительный коммерческий интерес для кредитных ор-
ганизаций, поскольку имеют следующие преимущества относительно короткие сроки окупаемости инвестиционных ссуд, гибкость и быструю приспособляемость к конъюнктуре рынка, способность быстро развиваться с использованием высвобождаемой с крупных предприятий рабочей силы и оперативно внедрять результаты научно-технического прогресса. При этом их реализация серьезно осложняется отсутствием доступных источников кредитного финансирования
2 Показано, что основной преградой успешного взаимодействия коммерческих банков с малыми и средними предприятиями выступает более высокий риск их банковских операций, обусловленный особенностями организации хозяйственной деятельности в небольших масштабах ограниченными размерами собственных реальных активов и залогового обеспечения кредита, сложностью отражения работающих денежных потоков, отсутствием репутации на кредитном рынке, ростом операционных издержек банка при кредитовании, слабой устойчивостью к возможным изменениям внешней среды, низкой квалификацией сотрудников в финансово-экономической области
3 Определены основные причины, обусловливающие большую, чем у крупных хозяйствующих субъектов, зависимость малого и среднего бизнеса от заемных средств и кредитов банка объективная ограниченность свободных финансовых ресурсов и возможностей маневрирования ими, большее влияние факторов нестабильной внешней среды, меньшие возможности для догосрочного предвидения и планирования движения денежных потоков
4 Выделены наиболее востребованные направления кредитно-финансовой поддержки субъектов малого и среднего бизнеса налоговые льготы, финансовая помощь, микрофинансирование (через коммерческие банки, кредитные союзы и кооперативы, общественные банки, региональные фонды поддержки), предоставление кредитных гарантий Механизм возмещения разницы в процентных ставках по кредитам, полученнымг субъектами малого и среднего предпринимательства, оценивается не высоко, считается слабо доступным, поэтому требует корректировки и активизации
5 Установлены региональные особенности кредитно-финансовой под-
держки малого и среднего бизнеса бюрократизация чиновничьего аппарата, недостаточность ресурсов для реализации перспективных проектов и программ, диверсификация малых организаций в отраслях сферы услуг; дальнейшее накопление насущных финансовых проблем, что обусловливает необходимость создания малыми и средними организациями собственной инфраструктуры кредитно-финансовой поддержки, и нашло отражение в практике их деятельности
6 Выявлены недостатки существующих методик оценки кредитоспособности малых организаций, к которым относятся большое число разноплановых показателей, объединение которых может привести к неверным выводам, значительный объем информации, необходимый для проведения расчетов и оценки, и длительные сроки рассмотрения кредитной заявки, низкие возможности согласования требуемых упрощенных вариантов оценки меких кредитов и малых предприятий с особенностями существующих методических подходов к анализу и оценке кредитоспособности заемщиков, для преодоления которых предложена пошаговая модель оценки кредитоспособности
7 Доказано, что основным направлением интегрирования интересов банковского сектора и предприятий малого и среднего бизнеса является установление стратегического партнерства между ними, условием становления и развития которого является согласование потребностей малых и средних организаций с набором финансовых возможностей и услуг, предоставляемых коммерческими банками
Научная новизна исследования состоит в разработке подходов к научно-методическому обоснованию мер по улучшению кредитно-финансовой поддержки малого и среднего бизнеса, помогающих решению проблемы его развития на базе усиления влияния кредитных отношений на производство и реализацию продукции Элементами научного вклада являются следующие результаты проведенных исследований
- выпонена систематизация элементов инфраструктуры поддержки субъектов малого и среднего предпринимательства по критерию источник содержания и выпонения своих функций выделены бюджетные, небюджетные и
смешанные организации, по отношению к прибыли - коммерческие, некоммерческие государственные и некоммерческие негосударственные организации, по форме поддержки - организации, осуществляющие финансовую, имущественную, информационную, образовательную и внешнеэкономическую поддержку, что позволило структурировать систему кредитно-финансовой поддержки и выделить недостающие элементы,
- разработана методика оценки условий кредитно-финансовой поддержки малого предпринимательства о использованием пар индексов роста числа малых организаций и уровня инвестиций на одно предприятие, использование которой позволило получить позиционную картину развития малого бизнеса в Южном федеральном округе (ЮФО), разбитую на четыре условных квадранта лориентация на рост числа малых предприятий, их сбалансированное развитие, лукрупнение малого бизнеса и лотсутствие адаптивной системы поддержки малых организаций,
- сформирована пошаговая модель определения кредитоспособности малой и средней организации, согласно которой весь процесс анализа распадается на шесть блоков оценки (характеристика кредита, его обеспечение, кредитная история заемщика, его финансовое, рыночное и организационное положение), после каждого из которых возможно принятие решения о кредитовании субъекта или об отказе в выдаче кредита,
- предложены меры по расширению залоговых возможностей малых и средних организаций при получении банковского кредита, базирующиеся на объединении усилий предпринимателей в общества взаимных гарантий, для которых определены главная и второстепенные цели, целесообразная организационно-правовая форма и правила функционирования,
- раскрыты направления стратегического партнерства банков и предприятий малого и среднего бизнеса, перспективное планирование деятельности на рынке, формирование эффективной маркетинговой политики, оперативное управление финансовыми ресурсами организации, активизация инвестиционной деятельности, развитие системы внутрифирменного менеджмента, реали-
зация которых позволит, с одной стороны, способствовать снижению риска кредитных операций банка, а с другой - обеспечить рост финансовой устойчивости малых и средних предприятий
Практическая значимость работы заключается в возможности применения результатов исследования для совершенствования кредитно-финансовой поддержки малого и среднего бизнеса в современных условиях Разработанные в диссертации положения создают методическую основу для перевода теоретических знаний об особенностях финансовых условий деятельности малых и средних организаций в практическую плоскость выбора инструментов их кредитной-финансовой поддержки Непосредственное практическое значение имеют пошаговая модель оценки кредитоспособности субъекта малого и среднего бизнеса, методы организации стратегического партнерства банков с малыми и средними предприятиями, предложения по созданию обществ взаимных гарантий, реализация которых будет способствовать развитию кредитно-финансового механизма поддержки малого и среднего предпринимательства
Изложенные в диссертации выводы и рекомендации носят универсальный характер и могут быть применены в различных регионах РФ
Апробация работы. Основные положения и результаты диссертационного исследования доложены на IV Всероссийской научно-практической конференции Совершенствование системы управления организацией в современных условиях (г Пенза, 2007 г), II Всероссийской научно-практической конференции Проблемы и перспективы развития экономического и управленческого потенциала России в XXI веке (г Пенза, 2004 г ), ежегодных региональных научно-технических конференциях Вузовская наука - СевероКавказскому региону СевКавГТУ, а также на ежегодных внутривузовских научно-практических конференциях СевКавГТУ в 2004-2007 гг
Публикации. По теме исследования опубликовано 7 работ общим объемом 11,03 п л (авт Ч 11,00 п л ), в том числе 1 статья Ч в изданиях, рекомендованных ВАК Министерства образования и науки РФ
Структура работы Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы (235 наименований) И приложений
Во введении изложены актуальность и научная новизна выбранной темы, сформулированы цель и задачи исследования, раскрыта теоретическая и методологическая основа диссертации, ее практическая значимость
В первой главе Теоретические основы формирования и развития кредитно-финансовой поддержки предприятий малого и среднего бизнеса раскрыты особенности малого и среднего бизнеса как объекта кредитования, проанализированы исторические и структурно-институциональные аспекты его кредитно-финансовой поддержки в России и за рубежом
Во второй главе Современное состояние кредитно-финансовой поддержки малого и среднего бизнеса в России и регионе проведено исследование особенностей организации и функционирования малого и среднего бизнеса в российских условиях, дана оценка его финансового взаимодействия с банками и другими экономическими подсистемами, охарактеризовано современное положение в области кредитования малых и средних предприятий в России, ЮФО и Ставропольском крае
В третьей главе Совершенствование Механизма кредитно-финансовой поддержки малого и среднего бизнеса обоснованы мероприятия по совершенствованию банковского кредитования малых и средних коммерческих структур, разработаны положения по укреплению залоговых способностей малых и средних организаций, предложены рекомендации по созданию системы стратегического партнерства банков и предприятий малого и среднего бизнеса
В заключении содержатся основные выводы и предложения проведенного диссертационного исследования
ОСНОВНОЕ СОДЕРЖАНИЕ РАБОТЫ
Для формирования сбалансированной системы кредитно-финансовой поддержки малого и среднего бизнеса необходимо объективное определение понятия малого и среднего предприятия Как показало исследование, оно может
меняться в зависимости от характера деятельности, целей и уровня развития За рубежом к малому бизнесу относят фирмы, которые имеют независимую собственность, обладают хозяйственной самостоятельностью и не доминируют в своей сфере деятельности В качестве специальных критериев выделения малого и среднего предприятия обычно используют добавленную стоимость, стоимость активов, годовой объем продаж, число работников Это нашло отражение в Новом Законе РФ О развитии малого и среднего предпринимательства в РФ, в котором устанавливаются новые типоразмеры организаций микропредприятия с численностью занятых не более 15 человек, малые предприятия - от 16 до 100 человек, средние - от 101 до 250 человек Установлены и 2 допонительных критерия размер выручки и стоимость активов, для обоснованного установления величина которых, по нашему мнению, пока нет достаточных оснований
Результаты проведенных исследований показали, что развитию малых и средних предприятий способствуют положительные моменты их деятельности способность быстро реагировать на изменения во внешней и внутренней среде организации, пробуждать в экономике предпринимательскую активность, поглощать незанятую рабочую силу, снижать социальную напряженность, возникающую в условиях экономических кризисов, что связано с его возможностями оперативно внедрять нововведения в различных областях производства
В работе выделено несколько групп факторов, влияющих на организацию малого и среднего бизнеса в целом состояние экономики и рыночной конъюнктуры, наличие инфраструктуры поддержки малого и среднего предпринимательства, политика государства и местных властей в отношении малого и среднего бизнеса, включая налоговое законодательство, влияние социальной среды, развитие инноваций в отрасли, природные и естественно-географические факторы При этом самыми проблемными являются кредитно-финансовые факторы, особенно для предприятий с численностью работающих менее 15 человек (рисунок 1)
Рисунок I - Доля предпринимателей, указавших, что отдельные проблемы функционирования и элементы окружающей среды являются большими или непреодолимыми, % от числа ответивших3
В результате анализа функционирование маных и средник организаций сделан вывод, что одним из основных факторов их недостаточного развития в России является ограниченность доступных источников финансирования, хотя отличительной особенностью малого и среднего бизнеса необходимо считать большую, чем у крупных хозяйствующих субъектов, зависимость от зземпых средств, вследствие практического отсутствия свободных финансовых ресурсов, меньших возможностях предвидения движения денежных потоков, большей зависимости от изменений факторов нестабильной внешней среды.
Зарубежная пракгика свидетельствует о существенной кредитно-финансовой поддержке малого и среднего бизнеса со стороны государства не только в развитых, но и в развивающихся странах (таблица I). П России такая помощь незначительна.
: Даяние ФИАС. Цнт. ш> нсспедсваняю, аыпоненному по заказу ТПП РФ ^Разра&откя критериев отнесен* су&ьектръхизяйсти<ш*ич к категории малых и срс;угиу предприятии в?они.- М., 2Ш5.
Таблица 1 - Основные показатели креди'шо-финансовой поддержки малого и среднего предпринимательства в развитых
и развивающихся странах мира3
Показатель Страна
США | Канада [ Японии | Германия | Франции | Италия | Великобритания | Индия
Объемы ежегодной финансовой помощи малым и средним предприятиял, мн дол.
на инфраструктуру ПОДДерЖКИ 0,8 0,45 164 1 8 1 5 5,05 137 035
кредиты 216 22,8 39,9+2480 619 9,2 152 63 н/д
гарантии 1 67 3,36 н/я. н/д 4,7 н/д 6,3 013
Доля расходов на инфраструктуру поддержки в госбюджете, % 0,04 (1,23 0,21 0,22 0,40 0.40 0,25 0 38
Наличие упономоченных кредитно-финансовых организаций (УКФО)
Количество, ед 7384 Н/Д 420 н/д 4S0 н/д ад 755
Виды Упономоченные частные банки и инвестиционные компании Банки (66%) кредитные сок>-3bi(20%j, государственные фонды (8%) и ДР (6%) Кредитные отделения, отделения по гарантированию кредитов, венчурные фовды, инвестиционные компании Банк содействия: МСП, Общество инвестиций и развития, имеют отделения по всей территории страны Банк развития МСП и его филиалы, креднг- ю-фитансовые организации Фонды, кредитные центры и банки, инвестиционные н страховые компании размещены по всей стране Кредитно-финансовые организации размещены по во всех регионах, крупных городах, промышленных и сельскохозяйственных центрах УКФО размещены по всей стране
Доля МСП в ВВП страны, % з: 43 51,6 57 49,8 45 52 6,9
Доля МСП в общей занятости. % 411 47 695 693 56.6 71 55,5 4,5
3 Сформировано по матергалам Пятой всероссийской конференции представителей малых предприятии Основные характеристики систем государственно-общественной псщдержки и развития .малого и среднего пред прдаимател ьства зарубежных стран М, 2004 h www g>ac ru
В целом сектор малого бизнеса, проявляющий высокие динамические возможности (рисунок 2), и инвестиционные проекты малых и средних предприятий привлекательны для банков и других кредитных организаций, поскольку, как правило, они имеют относительно короткие сроки окупаемости, отражают реальные потребности изменяющейся рыночной конъюнктуры и разработаны с использованием достижений научно-технического прогресса
1999 2000 200 ! 2002 2003 2004 2005
гуд Число малых
предприятий (на конец года), тыс
- Среднесписочная численность работников, (без внешних совместителей), тыс человек
-Линейный (Среднесписочная численность работников; (без внешних совместителей), тыс человек)
-Полиномиальный (Числе малых предприятий (на конец года) тыс)
Рисунок 2 - Динамика количества малых предприятий и числа занятых на них в
Российской Федерации
Как показали результаты исследования, потенциальная потребность малого бизнеса в кредитах на нынешнем этапе его развития оценивается в 20-25 мрд.дол При этом финансовые организации в настоящее время обеспечива-
ют эту потребность в размере не более 30% от этой суммы В сфере активных операций характерным для российских банков является предоставление основной массы кредитов на краткосрочной основе Несмотря на то, лto в последние годы во многих регионах России существенно возросло количество кредитных ресурсов, предоставляемых в распоряжение малым предприятиям, анализ показывает их краткосрочность (более 70% кредитов - выдаются на срок не более 1 года) и высокую стоимость (от 21% до 28% по кредитам в рублях) В то же время доля кредитования малых организаций в общем объеме банковского кредитования составляет 5-10%3
Слабый интерес банков к этому сектору бизнеса объясняется относительно высокими рисками, связанными с кредитованием вновь создаваемых или существующих непродожительное время организаций, отсутствием четкой юридической базы и стимулирующего налогового режима, большими операционными издержками, приводящими к низкой рентабельности подобных операций При этом, тезис о некредитоспособности малого и среднего бизнеса опровергается банковской практикой среди кредитов, выданных малому бизнесу, уровень просрочки составляет не более 1% Не случайно, в Стратегии развития банковского сектора Российской Федерации на период до 2008 года малый и средний бизнес указан в качестве одного из приоритетов роста банковского капитала4 Поэтому необходимы современные механизмы, методики, инструменты, стимулы, позволяющие обеспечить устойчивое взаимодействие банков с малыми и средними предприятиями, что выгодно обеим взаимодействующим сторонам
Отраслевое разнообразие субъектов малого и среднего бизнеса, стохастич-ность внешней среды, необходимость си рационного подхода делают обязательным создание адаптивной системы кредитно-финансовой поддержки малого и среднего бизнеса, предполагающей мультивариантность ее структуры и
' Кредитование малого бизнеса в России и Германии / под общей редакцией Э Маркварта и И Путинцевой -
М, 2005 с 37-38
4 Стратегия развития банковского сектора Российской Федерации на период до 2008 года Приложение к заявлению Правительства Российской Федерации и Центрального банка Российской Федерации от 5 апреля 2005 г, п 40
ресурсных источников В Новом Законе РФ О развитии малого и среднего предпринимательства в РФ приведен несистематизированный перечень различных видов организаций, работающих в этой области Приняв за основу классификации присущие им характеристики, нами установлены соответствующие критерии и выпонена систематизация элементов инфраструктуры поддержки малого и среднего бизнеса (таблица 2)
Таблица 2 - Систематизация элементов инфраструктуры поддержки субъектов малого и среднего предпринимательства
Виды организаций по критерию систематизации Ч форма поддержки Виды организаций по критерию систематизации - источник содержания и выпонения своих функций
Бюджетные Смешанные Небюджетные
Государственные Муниципальные
Финансовая Фонды поддержки предпринимательства Фонды поддержки предпринимательства - Лизинговые компании
Имущественная - - -
Центры по развитию предпринимательства Агентства по развитию предпринимательства, палаты и центры ремесел Технопарки, научные парки, инновационно-технологические центры, бизнес-инкубаторы -
Информационная -
Центры субконтрактации Центры субконтрактации Маркетинговые, деловые центры, центры субконтрактации Бизнесцентры
Консультационные центры Консультационные центры - Консультационные компании
Образовательная Учебные центры
Внешнеэкономическая Центры по поддержке экспорта Агентства по поддержке экспорта - -
Такая классификация необходима для создания поноценной, сбалансированной инфраструктуры поддержки малого и среднего предпринимательства, в которой имеются и государственные, и общественные организации, оказы-
вающИЙ помощь в самых различных сферах жизнедеятельности предприятий малого и среднего бизнеса.
Малое и среднее предпринимательство, как важнейшая составляющая единой интегрированной системы предприятий, играет все более важную роль в социально-экономической развитии России, как с точки зрения увеличения Производства, обеспечения занятости населения, развития сферы торговли и услуг, так и как фактор повышения гибкости экономики. В РФ стала устой чиной тенденция роста объемов товаров и услуг, производимых субъектами малого предпринимательства, а также сальдированного финансового результата их деятельности, что свидетельствует о расширении возможностей самофинансирования и взаимного кредитования малых организаций {рисунок 3).
700000 6110000 500000 400000 300000 200000 100000 о
Сльдировонны й
результат работа МП, мн.р^'6
- Поликшюльный (Сальд|фоваиный ф| ПОПСОВЫЙ
результат работы МП, мн р><3.)
1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005
рисунок 3 Ч Динамика сальдированного финансового результата деятельности малых предприятий РФ, (999-2005 гг.
С использованием инструментов кредитно-финансовой поддержки наращивается производственный потенциал малого и среднего бизнеса Однако, как показывает динамика инвестиций, представленная на рисунке 4, Ставропольский край в последние годы существенно отстает от среднероссийских показателей по сумме инвестиций в малое предпринимательство, а также от результатов ЮФО и его основных субъектов, что свидетельствует о недостаточной инвестиционной и кредитно-финансовой активности субъектов малого бизнеса в крае
т
/ / * Дга'
/ , яГ' к " .. " * -
-кг-- --А
- л- РФ
- -И- - ЮФО
Ч*ЧС|шропольсхиИ крлй --х- - Краснодарский край
- ж ~ Ростовская область
2000 2001
Рисунок 4 - Темпы роста инвестиций в основные фонды малых предприятий, в процентах к 1999 году
При этом государственная власть в регионе осуществляет меры по активизации инвестиционной деятельности и улучшению предпринимательского климата путем субсидирования на безвозвратной основе 3/4 процентных ставок по кредитам, привлекаемым предприятиями на реконструкцию и обновление производственных мощностей Вместе с тем, большинство банков ориентируются на обслуживание финансовых потоков кр> пных предприятий, а не на кропотливую работу с малым и средним бизнесом Можно сделать вывод, что
такой механизм поддержки стимулирует высокие банковские проценты по кредиту, создавая в предпринимательской среде атмосферу признания процентных ставок, превышающих рентабельность вложений в экономику
В Ставропольском крае темп роста дебиторской задоженности малых организаций выше, чем кредиторской, что говорит об ухудшении финансового положения малого бизнеса Выявлено снижение платежеспособности и финансовой устойчивости малых организаций в течение 2006 года, что свидетельствует о нарастании финансовых проблем в малом бизнесе региона
Результаты проведенных исследований позволяют сделать следующие выводы относительно региональных особенностей кредитно-финансовой поддержки малого бизнеса
Во-первых, современная структурно-функциональная система поддержки малого бизнеса в Ставропольском крае разнопланова, но при этом характеризуется бюрократизацией государственного аппарата и недостаточностью финансовых средств для реализации принятых программ поддержки малого бизнеса
Во-вторых, положительным моментом является то, что в крае в секторе малого бизнеса стали развиваться не только предприятия торгового и посреднического предпринимательства, но и сфера услуг во всем ее многообразии
В-третьих, к основным проблемам кредитно-финансовой поддержки малого и среднего предпринимательства, требующим решения для его развития относятся I) благоприятные налоги, 2) доступные кредиты, 3) разветвленная инфраструктура поддержки малого и среднего предпринимательства, включая консультирование, обучение, информационное обеспечение в области финансов и кредита
В-четвертых, малый бизнес в рамках существующего законодательства стал организовывать собственную инфраструктуру финансовой поддержки в форме краевой ассоциации кредитных кооперативов
Для преодоления недостатков существующих разноплановых методик оценки кредитоспособности малых и средних предприятий и повышения качества банковского обслуживания организаций малого и среднего бизнеса пред-
лагается пошаговая модель оценки, согласно которой весь процесс анализа распадается на шесть блоков, после каждого из которых возможно принятие решения о кредитовании или об отказе в выдаче кредита, по наиболее важным параметрам (рисунок 5)
Анализ необходимости и возможности кредитования малых и средних предприятий
Отсутствует
Предбанкротное
Ухудшающееся
Не выгоден [|"
Отрицательная ||
Рисунок 5 - Агоритм пошаговой оценки кредитоспособности предприятия
При анализе кредитоспособности клиента дожны быть рассмотрены такие аспекты, как цель кредитования, источники погашения кредита, условия обеспечения, параметры кредитной сдеки, кредитная история, финансовое состояние, а также организационные и рыночные характеристики заемщика Их
объективное и качественное поэтапное исследование позволяет снизить риск кредитной операции, а также повысить оперативность и качество обслуживания малых и средних предприятий По нашему мнению, наиболее значимой составляющей оценки кредитоспособности заемщика необходимо считать определение рейтинга кредита по качеству, который является важным инструментом системной оценки степени риска кредитной операции
Важная причина отказа банков от работы с субъектами малого и среднего предпринимательства - это залоговое обеспечение кредита Малый и средний бизнес имеет возможность самофинансирования, поскольку даже по статистическим данным сумма сальдированного финансового результата, полученного малыми предприятиями, значительно больше общей суммы инвестиций в основные фонды этого сектора экономики РФ Главное Ч объединить усилия малых и средних организаций в общества взаимного кредитования и взаимных гарантий (ОВГ)
Основная цель ОВГ состоит в предоставлении гарантий своим собственным членам, прочие виды деятельности, связанные с поддержкой малых и средних организаций, носят вторичный характер При формировании ОВГ могут применяться следующие правила не менее 50% прибыли после уплаты налогов обязаны направляться в резервный фонд, ОВГ не имеют права выдавать ссуды своим членам, совокупная величина облигаций, выпускаемых ОВГ, не может превышать величины их собственных ресурсов, собственные ресурсы ОВГ подчиняются тем же правилам, что и ресурсы других финансовых структур, минимум 75% собственных ресурсов ОВГ дожны быть вложены в государственные облигации, корпоративные ценные бумаги, обращающиеся на вторичных рынках, и положены на банковские счета
Улучшению взаимодействия банков и организаций малого и среднего бизнеса будет способствовать установление догосрочных двухсторонних отношений между банком и предприятием в рамках концепции стратегического партнерства, модель которого представлена на рисунке 6
Формирование системы стратегического партнерства банков н милы и и средних предприятий
ПрС.ЩрНЯТПЯ "'. "U>l I' El CpejlKCI'O б И -HCCft
% i ' s ь ! J = S лV
я f w S- a. W Cg
Коммерческие бднки
Создание благоприятных условий функции ннровагскя на рынке за счет наличия постоянной финансовой н консультационной |к>дяержки
Постоянное увеличение спроса на свои услуги со стороны предприятий а сочетании с минимизацией рисков за счет косвенного участил в управлении их деятельностью,
Стратегическое планирование развития предприятия на рынке
Формирование эффективной маркетинговой политики предприятия
Оперативное управление финансовыми ресурсами предприятия
Формирование собственной инвестиционной деятельности на основе поддержки банка
Создание собственной системы внутрифирменного менеджмента
Оптимизация финансовых потоков и системы пало roo бложення
Предприятие сохраняет юридическую и хозяйственную самостоятельность и добровольно передаст банку, те управленческие функции, которые тот может реализовать более эффективно
Банк не пытается превратить предприятие в свою дочернюю структуру и строит свои финансовые отношения с ним на условиях рентабельного вложения средств иди оказания услуг
Взаимная заинтересованность в сотрудничестве, развитии глобальной организации в пело.м |
Кооперация структур на основе взаимной информационной поддержки, создание общей информационной сети
1. Предприятие не вправе открывать счета в других кредитных организациях, обращаться к ним за любыми услугами, если это несогласованно с банком!
2. Предприятие предоставляет банку свободным доступ к своей фи нэпе о ВОН и коммерческой документации;
3. Любые хозяйственные договора, предприятия нд оговоренную сумыу перед подписанием дожны проходить экспертизу в банке;
4. Предприятии дожно своевременно уведомлять Заик об угрозах своей экономической безопасности.
1. Обеспечивает предприятию весь комплекс у с дуг по расчетно-кассовому об* служив анию
2. Обеспечивает кредитование предприятия
Содействует предприятию в размещении временно свободных денежных средств и создании финансовых резервов
4. Осуществляет комплексное консультационное обслуживание
5. Обеспечивает содействие предприятию в защите от угроз его безопасности, ащн-зе его интересов
Рисунок 6 - Основные аспекты стратегического партнерства банков и предприятий малого и среднего бизнеса
Условием становления и развития отношений стратегического партнерства коммерческих банков и организаций малого и среднего бизнеса является совмещение их потребностей в финансовых технологиях с набором возможностей, предоставляемых коммерческим банком Таким образом, реализация целей и принципов стратегического партнерства позволит малому и среднему бизнесу использовать сильные стороны коммерческого банка
Анализ зарубежного опыта показывает необходимость активного использования для финансовой поддержки малого и среднего бизнеса возможностей крупного бизнеса, стратегического сотрудничество с которым осуществляется в форме лизинга, франчайзинга, венчурного финансирования крупными предприятиями инновационных проектов, реализуемых малыми предприятиями Основными препятствиями в этом направлении выступают отсутствие законодательной базы франчайзинга и венчурного бизнеса, а также ее недостаточность в области регулирования коммерческого использования авторских прав и интелектуальной собственности
В результате реализации всех предложений по улучшению кредитно-финансовой поддержки малых и средних предприятий возможно построение эффективной модели кредитной инфраструктуры малого и среднего бизнеса, основанной на преимущественном использовании механизмов самофинансирования и привлечении частного капитала при снижении бюджетных затрат Активизация ее элементов позволит обеспечить доступ к заемным ресурсам для большинства малых и средних предприятий, при этом, по нашему мнению, применение того или иного инструмента кредитно-финансовой поддержки зависит от размера предприятия
Осуществление предложенных в работе мероприятий и положений будет способствовать обеспечению нормального финансирования малого и среднего предпринимательства, формированию устойчивого и адаптивного сегмента кредитной подсистемы банков, ориентированной на работу с малым бизнесом
ОСНОВНЫЕ ПОЛОЖЕНИЯ ДИССЕРТАЦИИ ОПУБЛИКОВАНЫ В СЛЕДУЮЩИХ НАУЧНЫХ РАБОТАХ Статьи в научных изданиях, рекомендованных ВАК
1 Мицкий А И Формирование и развитие института финансово-кредитной поддержки малого бизнеса в России и за рубежом / Мицкий А И // Экономический вестник Ростовского государственного университета 2007 № 2 Часть 2 -Ростов-на-Дону РГУ, 2007 (0,4 пл)
Другие публикации
2 Мицкий А И Взаимодействие банков и малого бизнеса в России / Мицкий А И // Совершенствование системы управления организацией в современных условиях Сборник статей IV Всероссийской научно-практической конференции Ч Пенза, 2007 (0,2пл)
3 Мицкий А И Региональный механизм финансово-кредитной поддержки малого бизнеса I Мицкий А И Монография Ч Ставрополь ЗАО Диамант, 2007 (10,23 п л)
4 Мицкий А И Финансово-кредитная поддержка малого бизнеса за рубежом / Мицкий А И // Материалы XXXV научно-технической конференции по результатам работы профессорско-преподавательского состава, аспирантов и студентов СевКавГТУ за 2005 год Том второй Общественные науки Экономика -Ставрополь СевКавГТУ, 2006 (0,05пл)
5 Мицкий А И Лизинг Ч один из инструментов развития малого бизнеса в России / Мицкий А И // Вузовская наука Ч Северо-Кавказскому региону материалы X региональной конференции - Ставрополь СевКавГТУ, 2006 (0,05 п л )
6 Мицкий А И Развитие малого бизнеса в России / Мицкий А И // Материалы XXXIV научно-технической конференции по результатам работы профессорско-преподавательского состава, аспирантов и студентов СевКавГТУ за 2004 год Т 2 Общественные науки Экономика - Ставрополь СевКавГТУ, 2005 (0,05 пл)
7 Мицкий А И Стратегическое партнерство банка и малого предприятия Ч путь развития кредитных отношений / Мицкий А И , Додонова И В, // Материалы XXXIII научно-технической конференции по результатам работы профессорско-преподавательского состава, аспирантов и студентов СевКавГТУ за 2003 год Т2 Общественные науки Экономика - Ставрополь СевКавГТУ, 2004 (0,05/0,02 п л)
Подписано в печать 17 09 2007г Формат 60x84 1/16 Уел печ л - 1,75 Уч - изд л -1,16 Бумага офсетная Печать офсетная Заказ 1157 Тираж 100 экз. ГОУ ВПО Северо-Кавказский государственный технический университет 355029, г Ставрополь, пр Кулакова, 2
Издательство Северо-Кавказского государственного технического университета Отпечатано в типографии СевКавГТУ
Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидат экономических наук , Мицкий, Александр Игоревич
Введение.
Глава 1. Теоретические основы формирования и развития кредитно-финансовой поддержки предприятий малого и среднего бизнеса.
1.1. Малые и средние предприятия как объекты кредитно-финансовой поддержки.
1.2. Факторы, определяющие необходимость кредитно-финансовой поддержки малого и среднего бизнеса.
1.3. Роль банков и крупных предприятий в системе финансово-кредитной поддержки малых и средних организаций.
1.4. Исторические и структурно-институциональные аспекты кредитно-финансовой поддержки малого и среднего бизнеса в России и за рубежом.
Глава 2. Современное состояние кредитно-финансовой поддержки малого и среднего бизнеса в России и регионе.
2.1. Анализ развития и инвестиционной активности малого бизнеса в РФ и регионе.
2.2. Кредитно-финансовые проблемы малого и среднего бизнеса.
2.3. Анализ кредитно-финансовой поддержки малого и среднего бизнеса.
2.4. Анализ кредитоспособности малых организаций: методические аспекты
Глава 3.
Совершенствование механизма кредитно-финансовой поддержки малого и среднего бизнеса.
3.1. Модель оценки малых и средних предприятий для целей кредитования.
3.2. Развитие механизма гарантий по кредитам малому и среднему бизнесу.
3.3. Формирование системы стратегического партнерства банка и предприятий малого и среднего бизнеса.
3.4. Разработка комплекса мер по улучшению кредитно-финансовой поддержки предприятий малого и среднего бизнеса.
Диссертация: введение по экономике, на тему "Кредитно-финансовая поддержка функционирования и развития предприятий малого и среднего бизнеса"
Актуальность темы исследования. Одним из важных условий углубления в России экономических реформ, способных вывести страну на новый уровень развития, является формирование комплексной разносторонней системы кредитно-финансовой поддержки малых и средних организаций, позволяющей эффективно использовать их предпринимательский потенциал. За последние два-три года банки успешно наращивают кредитные портфели в этом секторе экономики, однако для решения задачи обеспечения малого и среднего бизнеса денежными ресурсами не менее важными являются финансовые услуги кредитных кооперативов и иных организаций, деятельность которых может стать наиболее результативной при продуманной государственной политике, осуществляемой на федеральном, региональном и муниципальном уровнях.
Необходимо. построить сбалансированную инфраструктуру кредитно-финансовой поддержки малых и средних организаций. В настоящее время эта сфера имеет большое число проблем, нерешенность которых тормозит развитие отечественного бизнеса и не позволяет кредитным отношениям занять значимые позиции в совокупности факторов экономического роста. К их числу относятся: несовершенная законодательная и налоговая база; ограниченность средств федеральных и региональных бюджетов, кредитов международных финансовых организаций, которые необоснованно рассматриваются в качестве главного источника реализации программ кредитования малого бизнеса; отсутствие устойчивых финансовых отношений между банками, кредитными кооперативами, лизинговыми компаниями, венчурными фондами и т.д.
Для преодоления этих недостатков принят новый закон О развитии малого и среднего предпринимательства в РФ, вводимый в действие в 2008 году, в котором определены принципы, формы и инфраструктура поддержки малого и среднего бизнеса1. Однако трудно решаемой даже с помощью новых законодательных инициатив остается проблема финансового обеспечения функционирования и развития малых и средних предприятий в силу их существенной зависимости от заемных средств и небольших возможностях догосрочного планирования движения денежных потоков. Все это делает исключительно важной и актуальной разработку и реализацию предложений, нацеленных на радикальное улучшение практики кредитно-финансовой поддержки малого и среднего бизнеса в России.
Степень разработанности проблемы. В отечественной управленческой науке, несмотря на внимание ученых к государственной поддержке малого предпринимательства, наблюдается недостаток разработок, посвященных ее кредитно-финансовым аспектам в современных условиях, характеризующихся нестабильностью и ростом конкуренции на российском рынке.
Проблемы кредитования малого бизнеса и его финансовой поддержки раскрываются в работах таких ученых, как: Антипина И., Бажан А., Баба-нов А., Биктяков Ю., Бланк И., Блинов А., Богачев В., Бухвальд Е., Васильев В., Вороновская О., Гаврилов Р., Гамза В., Дадашев А., Дуборкин В., Егорова Н., Зайцев А., Иванов В., Каганов В., Казьмин А., Каменская Т., Кириченко Е., Климов А., Ларина С., Лебедева С., Малькова С., Маслова И., Мигун И., Михальченков А., Молотков А., Мишин А., Новиков В., Паламарчук Е., Петров В., Плисецкий Д., Подъячева С., Прокопенко Е., Сиганьков А., Слуцкий Л., Суская Е., Титов Е., Тоцкий М., Хачатрян С., Черненко В., Чич-мели И., Шапиро Е., Шмырева А., Шереги Ф., Попов Е., Семенцева Г., Шу-лус А. и др.
Новые подходы кредитно-финансовой поддержки организаций малого и среднего бизнеса, особенно банковские технологии, требуют исследования, оценки и методического обобщения для более широкого использования в реальной практике российского предпринимательства, что обусловливает актуальность темы диссертационного исследования, ее цель и задачи.
1 Ф3 О развитии малого и среднего предпринимательства в РФ от 24 июля 2007 г., № 209-ФЗ
Соответствие темы диссертации требованиям паспорта специальностей ВАК. Исследование выпонено в рамках специальности 08.00.10 -Финансы, денежное обращение и кредит, п. 9.3. - Эволюция кредитных отношений; закономерности и современные тенденции их развития, взаимодействие кредита с денежным оборотом, финансами, финансовым рынком; усиление влияния кредита на производство и реализацию общественного продукта Паспорта специальностей ВАК Министерства образования и науки РФ (экономические науки).
Цель и задачи исследования. Целью диссертационного исследования является разработка организационно-методических положений по совершенствованию системы кредитно-финансовой поддержки малых и средних предприятий на основе улучшения взаимодействия их с банками и другими финансовыми структурами в современных нестабильных российских условиях.
Для достижения поставленной цели в ходе исследования сформулированы и решены следующие задачи:
- исследовать теоретические основы формирования системы кредитно-финансовой поддержки малого и среднего бизнеса;
- проанализировать исторические и структурно-институциональные аспекты кредитно-финансовой поддержки малого и среднего бизнеса в России и за рубежом, выделив роль банковской системы в ее развитии;
- оценить современное состояние и тенденции развития банковского кредитования малых и средних предприятий в России;
- выявить особенности кредитно-финансового взаимодействия малого и среднего бизнеса с банками и другими экономическими подсистемами;
- предложить меры по совершенствованию кредитно-финансовой поддержки малого и среднего бизнеса в направлении объединения векторов государственного и банковского влияния;
- разработать модель эффективного взаимодействия банков с малыми и средними коммерческими структурами в процессе их кредитования;
- сформулировать предложения по развитию механизма кредитных гарантий организациям малого и среднего бизнеса.
Объект исследования. Объектом диссертационного исследования является система кредитно-финансовой поддержки малого и среднего бизнеса в России.
Предмет исследования. Закономерности и проблемы регулирования кредитно-финансовых отношений малых и средних предприятий с банками и другими организациями.
Методологическая база исследования. Методологической базой диссертационного исследования послужили труды ведущих российских и зарубежных ученых - экономистов по проблемам управления финансами организаций, экономики малого и среднего бизнеса и другим взаимосвязанным аспектам. В ходе работы использовались следующие методы исследования: системного анализа, графического и экономико-математического моделирования, абстрактно-логический, сравнительный и экономико-статистический методы. Сочетание различных научных методов позволило получить разностороннюю картину кредитно-финансовой поддержки малого и среднего бизнеса в стране и регионах.
Информационно-эмпирическую базу исследования составили данные Федеральной службы государственной статистики РФ и Ставропольского края, финансовая отчетность малых предприятий и банков, фактические данные, опубликованные в отечественных и зарубежных периодических изданиях по проблемам малого и среднего предпринимательства, информация, представленная на Интернет-сайтах Центров поддержки малого и среднего бизнеса.
Рабочая гипотеза исследования заключается в том, что коренные изменения в положении кредитного механизма как фактора экономического роста в России, способствующие усилению влияния кредита на производство и реализацию общественного продукта, связаны с улучшением системы кредитно-финансовой поддержки малых и средних предприятий, включая их взаимодействие с банками и другими финансовыми институтами, регулируемое приоритетами государственной экономической политики и целевыми программами развития малого и среднего бизнеса.
Основные положения диссертации, выносимые на защиту: 1. Обоснована точка зрения, согласно которой малые и средние предприятия представляют значительный коммерческий интерес для кредитных организаций, поскольку имеют следующие преимущества: относительно короткие сроки окупаемости инвестиционных ссуд; гибкость и быструю приспособляемость к конъюнктуре рынка; способность быстро развиваться с использованием высвобождаемой с крупных предприятий рабочей силы и оперативно внедрять результаты научно-технического прогресса. При этом их реализация серьезно осложняется отсутствием доступных источников кредитного финансирования.
2. Показано, что основной преградой успешного взаимодействия коммерческих банков с малыми и средними предприятиями выступает более высокий риск их банковских операций, обусловленный особенностями организации хозяйственной деятельности в небольших масштабах: ограниченными размерами собственных реальных активов и залогового обеспечения кредита; сложностью отражения работающих денежных потоков; отсутствием репутации на кредитном рынке; ростом операционных издержек банка при кредитовании; слабой устойчивостью к возможным изменениям внешней среды; низкой квалификацией сотрудников в финансово-экономической области.
3. Определены основные причины, обусловливающие большую, чем у крупных хозяйствующих субъектов, зависимость малого и среднего бизнеса от заемных средств и кредитов банка: объективная ограниченность свободных финансовых ресурсов и возможностей маневрирования ими, большее влияние факторов нестабильной внешней среды, меньшие возможности для догосрочного предвидения и планирования движения денежных потоков.
4. Выделены наиболее востребованные направления кредитно-финансовой поддержки субъектов малого и среднего бизнеса: налоговые льготы, финансовая помощь, микрофинансирование (через коммерческие банки, кредитные союзы и кооперативы, общественные банки, региональные фонды поддержки), предоставление кредитных гарантий. Механизм возмещения разницы в процентных ставках по кредитам, полученным субъектами малого и среднего предпринимательства, оценивается не высоко, считается слабо доступным, поэтому требует корректировки и активизации.
5. Установлены региональные особенности кредитно-финансовой поддержки малого и среднего бизнеса: бюрократизация чиновничьего аппарата; недостаточность ресурсов для реализации перспективных проектов и программ; диверсификация малых организаций в отраслях сферы услуг; дальнейшее накопление насущных финансовых проблем, что обусловливает необходимость создания малыми и средними организациями собственной инфраструктуры кредитно-финансовой поддержки, и нашло отражение в практике их деятельности.
6. Выявлены недостатки существующих методик оценки кредитоспособности малых организаций, к которым относятся: большое число разноплановых показателей, объединение которых может привести к неверным выводам; значительный объем информации, необходимый для проведения расчетов и оценки, и длительные сроки рассмотрения кредитной заявки; низкие возможности согласования требуемых упрощенных вариантов оценки меких кредитов и малых предприятий с особенностями существующих методических подходов к анализу и оценке кредитоспособности заемщиков, для преодоления которых предложена пошаговая модель оценки кредитоспособности.
7. Доказано, что основным направлением интегрирования интересов банковского сектора и предприятий малого и среднего бизнеса является установление стратегического партнерства между ними, условием становления и развития которого является согласование потребностей малых и средних организаций с набором финансовых возможностей и услуг, предоставляемых коммерческими банками.
Научная новизна исследования состоит в разработке подходов к научно-методическому обоснованию мер по улучшению кредитно-финансовой поддержки малого и среднего бизнеса, помогающих решению проблемы его развития на базе усиления влияния кредитных отношений на производство и реализацию продукции. Элементами научного вклада являются следующие результаты проведенных исследований:
- выпонена систематизация элементов инфраструктуры поддержки субъектов малого и среднего предпринимательства: по критерию источник содержания и выпонения своих функций выделены бюджетные, небюджетные и смешанные организации; по отношению к прибыли - коммерческие, некоммерческие государственные и некоммерческие негосударственные организации; по форме поддержки - организации, осуществляющие финансовую, имущественную, информационную, образовательную и внешнеэкономическую поддержку, что позволило структурировать систему кредитно-финансовой поддержки и выделить недостающие элементы;
- разработана методика оценки условий кредитно-финансовой поддержки малого предпринимательства с использованием пар индексов: роста числа малых организаций и уровня инвестиций на одно предприятие, использование которой позволило получить позиционную картину развития малого бизнеса в Южном федеральном округе (ЮФО), разбитую на четыре условных квадранта: лориентация на рост числа малых предприятий, их сбалансированное развитие, лукрупнение малого бизнеса и лотсутствие адаптивной системы поддержки малых организаций;
- сформирована пошаговая модель определения кредитоспособности малой и средней организации, согласно которой весь процесс анализа распадается на шесть блоков оценки (характеристика кредита, его обеспечение, кредитная история заемщика, его финансовое, рыночное и организационное положение), после каждого из которых возможно принятие решения о кредитовании субъекта или об отказе в выдаче кредита;
- предложены меры по расширению залоговых возможностей малых и средних организаций при получении банковского кредита, базирующиеся на объединении усилий предпринимателей в общества взаимных гарантий, для которых определены главная и второстепенные цели, целесообразная организационно-правовая форма и правила функционирования;
- раскрыты направления стратегического партнерства банков и предприятий малого и среднего бизнеса: перспективное планирование деятельности на рынке; формирование эффективной маркетинговой политики; оперативное управление финансовыми ресурсами организации; активизация инвестиционной деятельности; развитие системы внутрифирменного менеджмента, реализация которых позволит, с одной стороны, способствовать снижению риска кредитных операций банка, а с другой - обеспечить рост финансовой устойчивости малых и средних предприятий.
Практическая значимость работы заключается в возможности применения результатов исследования для совершенствования кредитно-финансовой поддержки малого и среднего бизнеса в современных условиях. Разработанные в диссертации положения создают методическую основу для перевода теоретических знаний об особенностях финансовых условий деятельности малых и средних организаций в практическую плоскость выбора инструментов их кредитно-финансовой поддержки. Непосредственное практическое значение имеют пошаговая модель оценки кредитоспособности субъекта малого и среднего бизнеса, методы организации стратегического партнерства банков с малыми и средними предприятиями, предложения по созданию обществ взаимных гарантий, реализация которых будет способствовать развитию кредитно-финансового механизма поддержки малого и среднего предпринимательства.
Изложенные в диссертации выводы и рекомендации носят универсальный характер и могут быть применены в различных регионах РФ.
Апробация работы. Основные положения и результаты диссертационного исследования доложены на: IV Всероссийской научно-практической конференции Совершенствование системы управления организацией в современных условиях (г. Пенза, 2007 г.), ежегодных региональных научно-технических конференциях Вузовская наука - Северо-Кавказскому региону (г.Ставрополь, 2004-2006 гг.), а также на ежегодных научно-технических конференциях по результатам работы профессорско-преподавательского состава, аспирантов и студентов СевКавГТУ в 2004-2007 гг.
Публикации. По теме исследования опубликовано 7 работ общим объемом 11,03 п.л. (авт. - 11,00 п.л.), в том числе 1 статья - в изданиях, рекомендованных ВАК Министерства образования и науки РФ.
Структура работы. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы (235 наименований) и приложений.
Диссертация: заключение по теме "Финансы, денежное обращение и кредит", Мицкий, Александр Игоревич
Выводы по 3 главе
Для совершенствования взаимоотношений банков и предприятий малого и среднего бизнеса предлагается пошаговая модель оценки, согласно которой весь процесс анализа распадается на шесть блоков, после каждого из которых возможно принятие решения о кредитовании или об отказе в выдаче кредита, по наиболее важным параметрам. При анализе кредитоспособности клиента дожны быть рассмотрены такие аспекты, как: цель кредитования; источники погашения кредита; анализ обеспечения; параметры кредитной сдеки; кредитная история, финансовое состояние, а также организационные и рыночные характеристики заемщика. Их объективное и качественное поэтапное исследование позволяет снизить риск кредитной операции, а также повысить оперативность и качество обслуживания малых и средних предприятий.
Решение задачи оценки кредитоспособности заемщика серьезно затруднено отсутствием необходимой системы сбора информации для оценки рисков при предоставлении кредитов. Поэтому важно развитие сети кредитных бюро в России. Цель кредитного бюро - это создание инструмента, при помощи которого можно оценить способность какого-либо лица платить по своим обязательствам, уже имеющимся и на которые он претендует, и выяснить его платежную дисциплину. Для получения наиболее поной количественной картины поведения заемщика результаты вероятностного и финансового анализов надо использовать комплексно.
По нашему мнению, наиболее значимой составляющей, которая дожна стать исходной в оценке кредитоспособности заемщика, является система рейтинга кредита по качеству, являющаяся важным инструментом системной оценки степени риска, связанного с кредитами. Такая система, будучи правильно созданной, является одновременно сжатой и всеобъемлющей (агрегированной). Она широко применяется банками в их системах оценки качества кредитов и мониторинга активов.
Важная причина отказа банков от работы с субъектами малого и среднего предпринимательства - это залоговое обеспечение кредита. Малый бизнес имеет возможность самофинансирования, поскольку даже по официальным данным сумма полученного сальдированного финансового результата (прибыль минус убыток), полученного малыми предприятиями значительно больше общей суммы инвестиций в основные фонды этого сектора экономики РФ. Главное - объединить усилия в общества взаимного кредитования и общества взаимных гарантий. Главная цель ОВГ состоит в предоставлении гарантий своим собственным членам; прочие виды деятельности, связанные с поддержкой малых и средних организаций, носят вторичный характер
При формировании ОВГ могут применяться следующие правила: не менее 50% прибыли после уплаты налогов обязаны направляться в резервный фонд; ОВГ не имеют права выдавать ссуды своим членам; совокупная величина облигаций, выпускаемых ОВГ, не может превышать величины их собственных ресурсов; собственные ресурсы ОВГ подчиняются тем же правилам, что и ресурсы других финансовых структур; минимум 75% собственных ресурсов ОВГ дожны быть вложены в государственные облигации, корпоративные ценные бумаги, обращающиеся на вторичных рынках, и положены на банковские счета.
Для облегчения доступа малых и средних предприятий к источникам финансирования используются Программы кредитных гарантий. В этих целях создается Государственный фонд поддержки малого предпринимательства совместно со Сбербанком России. С помощью механизма кредитных гарантий могут быть профинансированы проекты как инвестиционного характера, так и направленные на попонение оборотных средств. Приоритетными являются проекты по развитию производства конкурентоспособных и импортозамещающих товаров, производству и переработке сельскохозяйственной продукции, проекты в научно-технической сфере, связанные с разработкой новых изделий и новых технологий, услуги ЖКХ и бытовое обслуживание населения.
Улучшению взаимодействия банков и организаций малого и среднего бизнеса будет способствовать установление догосрочных двухсторонних отношений между банком и предприятием в рамках концепции стратегического партнерства, принципами которого являются: обеспечение относительного баланса хозяйственных интересов банков и субъектов малого и среднего предпринимательства; сохранение поной юридической и хозяйственной самостоятельности предприятия и добровольная передача банку, тех управленческих функций, которые тот может реализовать более эффективно; невмешательство во внутренние дела входящих в сеть банка организаций; взаимная заинтересованность в сотрудничестве, развитии глобальной организации (банка и его сети) в целом; кооперация структур на основе взаимной информационной поддержки, создание общей информационной сети, через которую происходит своевременное оповещение сторон о предпринимаемых бизнес-инициативах.
Направления стратегического партнерства: стратегическое планирование развития предприятия на рынке с использованием банковских информационных ресурсов; формирование эффективной маркетинговой политики предприятия на основе общего поля маркетинговых исследований; оперативное управление финансовыми ресурсами предприятия с использованием ресурсов банка; оптимизация финансовых потоков и системы налогообложения и др.
Реализация целей и принципов стратегического партнерства позволит малому бизнесу использовать возможности коммерческого банка. Условием становления и развития отношений стратегического партнерства коммерческих банков и бизнеса является совмещение потребностей малых и средних предприятий в финансовых технологиях с набором финансовых технологий, предоставляемых коммерческим банком.
Еще одна форма стратегического сотрудничества - это венчурное финансирование крупными предприятиями инновационных проектов, реализуемых малыми предприятиями. Основными препятствиями выступают отсутствие законодательной базы по венчурному бизнесу и ее недостаточность в области регулирования коммерческого использования авторских прав и интелектуальной собственности
В результате использования всех предложений по улучшению кредитно-финансовой поддержки малых и средних предприятий возможно построение эффективной модели кредитной инфраструктуры малого и среднего бизнеса. Предложенная модель основана на преимущественном использовании механизмов самофинансировании и привлечении частного капитала при снижении бюджетных затрат. Активизация ее элементов позволит обеспечить доступ к заемным ресурсам для большинства малых и средних предприятий, при этом использование того или иного инструмента кредитно-финансовой поддержки зависит от размера предприятия.
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Одним из решающих условий углубления в России экономических реформ, способных вывести страну из социально-экономического кризиса, обеспечить ослабление монополизма, добиться эффективного функционирования производства и сферы услуг, является развитие малого и среднего бизнеса. Этот сектор экономики создает необходимую атмосферу конкуренции, способен быстро реагировать на любые изменения рыночной конъюнктуры, запонять места, является основным источником формирования среднего класса, то есть расширяет социальную базу проводимых реформ.
По уровню развития малого предпринимательства специалисты судят о способности страны приспосабливаться к меняющейся экономической обстановке. В России, несмотря на трудности и некоторые неудачи, роль малого бизнеса постоянно возрастает. В Российской Федерации на 1 января 2006 г. функционировало около 979,3 тыс. малых предприятий с численностью постоянно занятых 8045,2 тыс. человек, причем показатель числа предприятий возрос за последние пять лет на 100 тыс.ед. Сальдированный финансовый результат деятельности малых предприятий РФ увеличися за последние три года с 362,6 мрд.руб. в 2003 году до 591,2 мрд.руб. в 2005 г. или на 63%, сократилось общее число убыточных предприятий на 5600 единиц или на 15,8 %, сумма убытка уменьшилась на 5,5 %.
Для формирования программ поддержки малого и среднего бизнеса необходимо объективное определение малого предприятия. В Новом Законе РФ О развитии малого и среднего предпринимательства в РФ устанавливаются новые типы предприятий: микропредприятия с численностью занятых не более 15 человек, малые предприятия - от 16 до 100 человек, средние предприятия - от 101 до 250 человек. Кроме этого, установлены 2 допонительных критерия: размер выручки и стоимость активов.
Одним из основных факторов недостаточного развития малого бизнеса в России является отсутствие доступных источников кредитного финансирования. Финансовая поддержка малого предпринимательства в период реформ была явно мала по сравнению с развитыми странами. Проведенный анализ инфраструктуры и результатов кредитно-финансовой поддержки показвает их невысокий уровень. Основной механизм поддержки - возмещение победившим в конкурсе малым предприятиям % ставки по кредитам банка скорее поддерживает высокие ставки по кредитам банков, чем оказывает реальную помощь субъкатам малого бизнеса.
Отличительной особенностью малого и среднего бизнеса является большая, чем у крупных хозяйствующих субъектов, зависимость от заемных средств, вследствие объективной ограниченности свободных финансовых ресурсов, ускоренной оборачиваемости оборотных средств, меньших возможностях для догосрочного планирования движения денежных потоков.
Малый и средний бизнес представляет значительный коммерческий интерес для кредитных организаций, поскольку малые и средние предприятия имеют относительно короткие сроки окупаемости инвестиционных ссуд, способность быстро реагировать на изменяющуюся рыночную конъюнктуру, оперативно внедрять результаты научно-технического прогресса.
Проблемы малого предпринимательства и недостатки государственной системы его поддержки проявляются как на федеральном, так и соответственно на региональном (муниципальном) уровнях. Основная часть трудностей и препятствий на пути становления и развития малого предпринимательства лежит за рамками самой сферы малого предпринимательства.
Основными причинами неудовлетворительной динамики в данном секторе являются: неблагоприятная для частного бизнеса внешняя среда; неразвитость инфраструктуры поддержки малого бизнеса; трудности доступа к кредитно-финансовым ресурсам.
Неблагоприятность внешней среды связана с недостаточной эффективностью государственной поддержки малого бизнеса, несовершенством действующего законодательства, чрезмерными административными барьерами, налоговым прессом, сложностью, трудоемкостью процедур ведения учета, получения разрешений и согласований.
Неразвитость инфраструктуры поддержки малого бизнеса, призванной оказывать малым предприятиям доступные и качественные услуги в сфере обучения, консатинга, предоставления информации, не позволяет в поной мере компенсировать МП их невозможность иметь в штате специалистов различных профилей с необходимой квалификацией.
Недоступность кредитных ресурсов для малых предприятий, сдерживает их развитие. Исследования показали, что не более 10% МП имеют доступ к кредитным ресурсам. Причинами такого положения являются: отсутствие интереса финансовых посредников, в первую очередь банков, к кредитованию малого бизнеса, в связи с высокими рисками, большими издержками, и недостаточной квалификацией персонала банков; недостаточная капитализации региональных банков, краткосрочность и нестабильность депозитных ресурсов, и отсутствие дешевых межбанковских кредитов, слабость ресурсной базы и неотработанность методики оценки рисков кредитования малого бизнеса; недостаточная квалификация самих предпринимателей.
Важнейшей проблемой организаций малого бизнеса в Ставропольском крае является слабость инвестиционных процессов. В крае темп роста дебиторской задоженности выше, чем кредиторской, что говорит об ухудшении финансового положения малого бизнеса в крае. Можно отметить ухудшение платежеспособности и финансовой устойчивости малых организаций Ставропольского края в течение 2006 года, что свидетельствует о нарастании, а не о решении финансовых проблем в малом бизнесе края.
Сложности в работе банков с предприятиями малого бизнеса определяются различными факторами, включая недостатки в методиках по оценке кредитоспособности; необеспеченности этих методик необходимыми данными; отсутствием опыта взаимодействия с представителями малого бизнеса у специалистов, работающих в соответствующих подразделениях банков.
Для совершенствования взаимоотношений банков и малых и средних организаций предлагается пошаговая модель оценки, согласно которой весь процесс анализа распадается на шесть блоков, после каждого из которых возможно принятие решения о кредитовании или об отказе в выдаче кредита, по наиболее важным параметрам. При анализе кредитоспособности клиента дожны быть рассмотрены такие аспекты, как: цель кредитования; источники погашения кредита; анализ обеспечения; параметры кредитной сдеки; кредитная история, финансовое состояние, а также организационные и рыночные характеристики заемщика. Их объективное и качественное поэтапное исследование позволяет снизить риск кредитной операции, а также \ повысить оперативность и качество обслуживания малых и средних предприятий.
Важная причина отказа банков от работы с субъектами малого предпринимательства - это залоговое обеспечение кредита. Малый бизнес имеет возможность самофинансирования, поскольку даже по официальным данным сумма полученного сальдированного финансового результата (прибыль минус убыток), полученного малыми предприятиями значительно больше общей суммы инвестиций в основные фонды этого сектора экономики РФ. Главное - объединить усилия в общества взаимного кредитования и общества взаимных гарантий. Основная цель таких обществ состоит в предоставлении гарантий своим собственным членам; прочие виды деятельности, связанные с поддержкой малых организаций, носят вторичный характер.
При формировании ОВГ могут применяться следующие правила: не менее 50% прибыли после уплаты налогов обязаны направляться в резервный фонд; ОВГ не имеют права выдавать ссуды своим членам; совокупная величина облигаций, выпускаемых ОВГ, не может превышать величины их собственных ресурсов; собственные ресурсы ОВГ подчиняются тем же правилам, что и ресурсы других финансовых структур; минимум 75% собственных ресурсов ОВГ дожны быть вложены в государственные облигации, корпоративные ценные бумаги, обращающиеся на вторичных рынках, и положены на банковские счета.
Улучшению взаимодействия банков и организаций малого и среднего бизнеса будет способствовать установление догосрочных двухсторонних отношений между банком и предприятием в рамках концепции стратегического партнерства, принципами которого являются: обеспечение относительного баланса хозяйственных интересов банков и субъектов малого и среднего предпринимательства; добровольная передача банку управленческих функций, которые тот может реализовать более эффективно; невмешательство во внутренние дела входящих в сеть банка организаций; взаимная заинтересованность в сотрудничестве; создание общей информационной сети, через которую происходит своевременное оповещение сторон о предпринимаемых бизнес-инициативах.
В результате использования всех предложений по улучшению кредитно-финансовой поддержки малых и среднего предприятий возможно построение эффективной модели кредитной инфраструктуры малого и среднего бизнеса. Предложенная модель основана на преимущественном использовании механизмов самофинансировании и привлечении частного капитала при снижении бюджетных затрат. Активизация ее элементов позволит обеспечить доступ к заемным ресурсам для большинства малых и средних предприятий.
Диссертация: библиография по экономике, кандидат экономических наук , Мицкий, Александр Игоревич, Ставрополь
1. Гражданский кодекс Российской Федерации. Ч. 1,2. // Информационно-правовая система "Гарант".
2. Закон Ставропольского края от 27.09.1996 года № 36-кз О поддержке малого предпринимательства в Ставропольском крае (ред. Зак. СК от 07.12.98. № 40-кз) // Информационно-правовая система "Гарант".
3. Закон Ставропольского края от 12.02.2001 г. № 14-кз О государственной поддержке организаций, реализующих инвестиционные проекты с привлечением кредитов банков на территории Ставропольского края
4. Инструкция ЦБ РФ от 16 января 2004г. № 110-И "Об обязательных нормативах банков" // Информационно-правовая система "Гарант".
5. Конституция Российской Федерации// Информационно-правовая система "Гарант".
6. Краевая целевая программа Развитие малого предпринимательства в Ставропольском крае на 2003 2005 годы от 13 ноября 2002 года №568.
7. Налоговый кодекс Российской Федерации// Информационно-правовая система "Гарант".
8. Постановление Главы г. Ставрополя от 25.03.05 № 1019 О создании общественного экспертно-консультативного совета по поддержке малого предпринимательства при главе г. Ставрополя // Информационно-правовая система "Гарант".
9. Порядок кредитования субъектов малого предпринимательства Сбербанком России и его филиалами. Утвержден Комитетом по предоставлению кредитов и инвестиций Сбербанка России от 16 января 2004 г. №328,
10. Федеральный закон О банках и банковской деятельности №395-1 от 02.12.1990 г. // Информационно-правовая система "Гарант".
11. Федеральный закон от 29 декабря 1995г. № 222-ФЗ Об упрощенной системе налогообложения, учета и отчетности для субъектов малого предпринимательства. // Информационно-правовая система "Гарант".
12. Федеральный закон от 25 февраля 1999г. №40-ФЗ О несостоятельности (банкротстве) кредитных организаций. // Информационно-правовая система "Гарант".
13. Федеральный закон от 10 июля 2002г. №86-ФЗ О Центральном банке Российской Федерации (Банке России). // Информационно-правовая система "Гарант".
14. Федеральный закон от 14 июня 1995г. №88-ФЗ "О государственной поддержке малого предпринимательства в Российской Федерации". // Информационно-правовая система Тарант".
15. Федеральный закон от 29 октября 1998г. №164-ФЗ "О лизинге", с изм. и доп. // Информационно-правовая система "Гарант".
16. Федеральный закон от 30 декабря 2004г. №218-ФЗ "О кредитных историях". // Информационно-правовая система "Гарант".
17. Федеральный закон от 24 июля 2007 г., № 209-ФЗ О развитии малого и среднего предпринимательства в РФ // Российская газета, июль, 2007 г.
18. Аганбегян А.Г. Экономика, банки, инвестиции настала пора действовать // Деньги и кредит. - 2004. - №12. - С.З.
19. Акимов О.Ю. Малый и средний бизнес: эволюция понятий, рыночная среда, проблемы развития. М.: Финансы и статистика, 2003.
20. Акинин П.В., Гаевский В.В., Рязанцев C.B. Экономика Ставропольского края. Ставрополь: Кн. изд-во, 2000.
21. Алимова Т. Диверсификация деятельности малых предприятий // Вопросы экономики. 1997.-№ 6.-С. 130 г- 137.
22. Алимова Т., Афанасьева Т., Пуденко Т., Сапсай Б. Инновационные процессы в малом предпринимательстве. Вопросы статистики. - 1999. - № 8.-С. 8-42.
23. Алисов А.И., Грищенко СЕ. Управление развитием малого предпринимательства в регионах России. М.: МАКС Пресс, 2003.
24. Аметистова Л. М., Полищук А. И. Роль банковской системы в экономике / Учебное пособие. МЭИ, 1999.
25. Анализ роли и места малых и средних предприятий России. Статистическая справка. М., 2004 // htpp://www.rscme.ru/libArt.asp?id=457
26. Андреев В. К. Взаимодействие малого и крупного бизнеса по обеспечению прав собственности для развития предпринимательства // \vww.smb-support.org.ru
27. Анискин Ю.П. Организация и управление малым бизнесом: Учебное пособие. М.: Финансы и статистика, 2003.
28. Ансофф И. Стратегическое управление. М.: Экономика, 1989.
29. Антипина И.Р. Проблемы кредитования малого бизнеса. // Финансист. 20.02.2003.
30. Арсамаков А.А. О взаимодействии кредитных организаций с реальным сектором //Деньги и кредит. -2001. -№11 -С. 14.
31. Архипов А., Баткилина Г., Калинина В. Государство и малый бизнес: Финансирование, кредитование и налогообложение // Вопросы экономики. -1997.-№4.-С. 147.
32. Аукуционек С. Предприятия и кредиты // ЭКО. 1997. - № 6. - С. 63 -73.
33. Аутсорсинг: создание высокоэффективных и конкурентоспособных организаций: учебное пособие / под ред. проф. Б.А. Аникина. М.: ИНФРА-М, 2003.
34. Афанасьев В. Анатомия отечественного малого бизнеса // РЭЖ, №2, 1998.
35. Бабанов А. Б. Малое предпринимательство: стратегии развития и венчурный потенциал. Дис. канд. эконом, наук. Ростов-на-Дону, 2000.
36. Бабич A.M. Государственные и муниципальные финансы / A.M. Бабич, Л.Н. Павлова. -М. Фининсы. 1999.
37. Бажан А.И. Реструктуризация в сфере кредитования малого бизнеса // Деньги и кредит. 2000. - №4. - С.22-28.
38. Баканов М. И., Шеремет А. Д. Теория экономического анализа. М.: Финансы и статистика. 1994.
39. Балацкий Е. Проблемы управления кредитными рисками. // Проблемы теории и практики управления. -1998. №4.
40. Бандурин В.В., Ларицкий В.Е. Проблемы управления несостоятельными предприятиями в условиях переходной экономики. М.: Наука и экономика, 1999.-164 с.
41. Банк C.B. Классификация и назначение финансовых инструментов/ C.B. Банк// Аудитор. 2005. - №8. - с.39-46.
42. Банки и банковские операции: Учебник / Под ред. Е.Ф. Жукова. М: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1997.
43. Банковская система России. Настольная книга банкира. / Ред. Колегия А.Г. Грязнова, О.И. Лаврушин, Г.С. Панова, T.I. М: Дека, 1995.
44. Банковские операции: Учеб. пособие / Под общ. ред. д-ра экон. наук, проф.О.И. Лаврушина. М.: ИНФРА- М, 1995.
45. Банковское дело: Учебник / Под ред. д-ра экон. наук, проф. Г.Г. Коробовой.- М: Юристъ, 2002.
46. Банковское дело: Учебник / Под ред. д-ра экон. наук, проф. О.И. Лаврушина. М.: Финансы и статистика, 2003.
47. Баринов А. Кредитование инвестиционных проектов: макроэкономический аспект снижения рисков. // Финансовый бизнес.- 2002,- №1. -С. 12-15.
48. Безделов Д.А., Никонова Т.В., Одегов ЮТ. Банковский менеджмент. Управление персоналом. Учебное пособие. / Экзамен, 2004.
49. Береснева А. Роль малого бизнеса в развитии экономики // ЭКО. 2000. -№ 8. - С. 25-32.
50. Берников А. Стратегия иностранных банков в России.// Вопросы экономики.-2002.-№12.- С. 68-84.
51. Берсенадзе Б. В., Богданов А. И., Панфилов Л. В. Основы малого бизнеса.-СПб.: ИТТП, 1998.
52. Биктяков Ю.Р. Малое предпринимательство в регионе и меры его государственной поддержки // Регионология. 2002. - №2. - С. 60-69.
53. Бланк И.А. Управление финансовой стабилизацией предприятия: Энциклопедия финансового менеджмента/И.А. Бланк. Киев, 2003. - 567с.
54. Блинов А. О. Государственная политика малого предпринимательства в США и Японии // Маркетинг. 1995. - № 2.
55. Блинов А. Условия регулирования малого бизнеса // Вопросы экономики, 1999.-№2 .- С. 75-78.
56. Блинов А., Никитов А. Немалые трудности малого бизнеса // Российский экономический журнал. 2000. - №2. - С.49.
57. Блинов А.О., Шапкин И.И. Малое предпринимательство: Теория и практика: Учебник. М.: Издательско-торговая корпорация "Дашков и К", 2003.
58. Блумфилъд А. Как взять кредит в банке. М.: Инфра-М, 1996.
59. Богачев В. Ф. Поддержка малого бизнеса фондами и консультационными агентствами // Материалы международной конференции Малый бизнес в России. СПб., 1994.
60. Бор 3., Пятенко В.В. Менеджмент банков: организация, стратегия, планирование. М.: Дело и Сервис, 1997. С. 288.
61. Бородин А.Ф. О роли банковского сектора в обеспечении устойчивого роста экономики. // Деньги и кредит. 2003. - №6. - С. 15-16.
62. Боумэн К. Основы стратегического менеджмента. М.: ЮНИТИ, 1997.
63. Бочкарев А. Опыт венчурного предпринимательства в Великобритании // Инвестиции в России. 1999. - № 3. - С. 20 - 27.
64. Брагина Е. Малое предпринимательство в переходной экономике Юга // Мировая экономика и международные отношения. 2001. - № 1.-е. 8796.
65. Бригхем Ю., Гаспенски JI. Финансовый менеджмент. СПб.: Экономическая школа, 1998.
66. Брук Р. и др. Малый бизнес: выход из экстремальных ситуаций. М.: Экономика, 2001.
67. Брциева И. Малое предпринимательство как экономическая категория // Общество и экономика. 1999. - № 9. - С. 148 - 159.
68. Брычкин A.A. Кредитный риск как объект управления на предприятии. // Финансы и кредит. 2002. - №14.-С. 10-21., №15. - С. 66-72.
69. Брюммер К. Система поддержки предприятий малого и среднего бизнеса в Германии // Проблемы теории и практики управления. 2002. - № 2. -С. 58-63.
70. Бусек Ю. Малые и средние предприятия: политика и управление // Проблемы теории и практики управления. 2002. - № 2. - С. 64-70.
71. Бухвальд Е., Виленский А. Российская модель взаимодействия малого и крупного предпринимательства//Вопросы экономики.- 1999. -№12. С.66.
72. Бухвальд Е., Виленский А. Кредитование малого предпринимательства // Вопросы экономики. 2001. - №4. - С.92.
73. Бухвальд Е., Виленский А. Развитие и поддержка малого бизнеса (опыт Венгрии и уроки для России)//Вопросы экономики. -2002. -№7. -С. 109.
74. Буянов В.П. Малый бизнес, средний класс и большие ожидания. // Закон. 2003.-№9.-С. 72-78.
75. В стратегии развития банковского сектора РФ не отражено ряд важных проблем, касающихся малого и среднего предпринимательства // Национальный институт системных исследований проблем предпринимательства, НА Альянс-Медиа, 21.01.2003.
76. Васильев В.Н. Кредитная политика банка в среде малого бизнеса: авто-реф. дис. канд. экон. наук: 08.00. Ю.-СПб., 2000. 19с.
77. Взаимодействие малых предприятий с крупным производством на региональном уровне. Аналитические справочники для российского бизнеса. -М.: БИЗНЕС-ТЕЗАУРУС,2006.
78. Власов А. Венчурный капитал и малое предпринимательство // Общество и экономика. 2002. - №12. - С.93.
79. Воков В. Д. Франчайзинг как метод ведения бизнеса // http: // dit.perm.ru/articles/marketing/data/01160.htm.
80. Вороновская O.E., Молотков А.Б., Паламарчук С.С. О развитии гарантийных механизмов кредитно-инвестиционной поддержки малого предпринимательства в регионах // Проблемы прогнозирования. 2001. -№ 1. С.77.
81. Гаврилов Р.Б. Развитие отношений банков и малого бизнеса // Бизнес и банки. -2003.-№7.- СЛ.
82. Гамза В.А. О системе финансирования среднего и малого предпринимательства. // Финансы и кредит. 2004. - №3(141).
83. Годин А.М., Подпорина И.В. Бюджет и бюджетная система Российской Федерации,- М.: НТК Дашков и Ко 2002.
84. Головнин М.Ю. О создании кредитных бюро в России // Финансы. -2003. № 3.-С.74.
85. Готовчиков И.Ф. Математические методы обработки кредитных историй // Финансы и кредит. 2003 г. - № 18. - с. 39-45.
86. Грачев И. Развитие малого предпринимательства // Деньги и кредит, 2000.-№1.
87. Грибов В.Д. Менеджмент в малом бизнесе: Учебник. М.: Финансы и статистика, 2000.
88. Грузицкий ЮЛ. Общества взаимного кредита в Российской империи (история появления и этапы развития) // Финансы и кредит. 2002. -№13. С. 66.
89. Гуров Г.П. Тенденции развития малого предпринимательства в современной России и его государственная поддержка: Автореф. дис. . канд. экон. наук. Ростов-па Дону, 1998. - 22с.
90. ДадашевА., Гловацкая Н., Лазуренко С, Нешитой А. Эффективность поддержки малого предпринимательства // Вопросы экономики. 2002.7.-С. 127-140.
91. Данилова Т.Н. Проблемы неопределенности, информации и риска кредитования коммерческими банками. // Финансы и кредит. 2004. №2(140).
92. Де Латр А. и др. Мекие и средние предприятия. Характеристика и финансирование меких и средних предприятий во Франции, Европе и др. промышленно развитых странах. М. - 1990.
93. Диалог бизнеса и власти. // Ставропольский бизнес. 2003. - №25. - С. 6
94. Дракер Г.Ф. Управление, нацеленное на результат (пер. с англ.).- М.: Тех-нол. шк. бизнеса, 1996.- 191с.
95. Дуборкин В.И., Кириченко Е.Г. Малый и средний бизнес важнейший партнер и клиент региональных банков // Финансы и кредит. - 2004. - №9. С.29.
96. Думова И. И. IV Всероссийская конференция представителей малых предприятий Взаимодействиемалого и крупного бизнеса. 2003 год. // www.admirk.ru
97. Еваленко М. Потенциал малого предпринимательства и экономика российских регионов //Российский экономический журнал. 2003. - №3. -С.30-52.
98. Егорова Н.Е. Моделирование деятельности малого предприятия, функционирующего в экономическом симбиозе с крупным промышленным объектом. Экономика и математические методы, 1999, вып. 2. Ссыка на домен более не работаетp>
99. Егорова Н.Е. Формы и экономические механизмы взаимодействия малых и крупных предприятий // М.: ЦЭМИ РАН, ИСЭПП РАН, 2003. Ссыка на домен более не работаетp>
100. Егорова Н.Е., Мати Е.Р. Малый бизнес в России: экономический анализ и моделирование. М.: ЦЭМИ РАН, ИСЭПП РАН, 1997. Ссыка на домен более не работаетp>
101. Егорова Н.Е., Хачатрян С.Р., Вороновская O.E. Моделирование кредитно-нвестиционной политики развития малого бизнеса с учетом рисков. -М.: Препринт ЦЭМИ РАН. 1999.
102. Егорова Н.Е., Хачатрян С.Р. Динамические модели развития малых предприятий, использующих кредитно-инвестиционные ресурсы. М.: ЦЭМИ РАН, 2001. Ссыка на домен более не работаетp>
103. Егорова Н.Е., Хачатрян С.Р. и др. Методы измерения взаимодействий малого и крупного бизнеса в ходе реструктуризации предприятий. М.: ЦЭМИ РАН, 2001. Ссыка на домен более не работаетp>
104. Егорушков А.П. Проблемы развития малого предпринимательства в России. // Финансы. 1999. - №12. - С. 9-11.
105. Емельянова И. Н. Организационно-правовые формы взаимодействия малого и крупного предпринимательства// www.itc.mstu.edu.ru
106. Ермилова Г.А., Симачев Ю.В., Широнин В.М. Финансы малых и средних предприятий. М.: 2002.
107. Ефремов В. С Организации, бизнес-системы и стратегическое планирование. // Менеджмент в России и за рубежом. 2001. - №2.
108. Ю9.Жоваников В.Н., Маслова И.Б. Кредитование малого бизнеса по программе Европейского банка реконструкции и развития // Деньги и кредит. 2003. - №7.-С.74.
109. ПО.Журкина Н.Г. Обеспечение возвратности кредитов в малом бизнесе//Финансы. -2001. №5. -С.26.
110. Ш.Зайцев А.Н. Система государственной финансовой поддержки малого бизнеса в Российской Федерации: Автореф. дис. канд. экон. наук: 08.00.10. -М., 2000. -22с.
111. Зайцев А.Н. Государственная кредитная поддержка малого бизнеса: зарубежный опыт // Банковские услуги. 1999 г. - № 11-12. - с. 23-26.
112. Зубакин В. Вторая экономика. Вопросы экономики, 1994 - №11.114.3убченко J1.A. Тенденции во взаимоотношениях французских банков с малыми и средними предприятиями // Экономика. 2000. - Х4. -С.85-90.
113. Иваницкий А.Ю., Ежкин Л.В. Совершенствование управления в регионах России на основе создания бизнес инкубаторов //Менеджмент в России и за рубежом.- 2001.- №5.
114. Иванов В.В., Михальченков А.И, Система управления развитием малого бизнеса территории // Менеджмент в России и за рубежом. 2004. - №2. -с.128-140.
115. Изучение состояния и перспектив развития сферы банковских финансовых услуг малому бизнесу. / Рабочий центр экономических реформ. М: Либеральная альтернатива, 2002.
116. Каганов В.Ш., Чичмели И.В. Развитие кредитования предприятий малого и среднего бизнеса в регионах Российской Федерации // Институт предпринимательства и инвестиций. 30.04.2004.
117. Казьмин А.М. В планах Сбербанка Ч все более активное кредитование малого бизнеса // Национальный институт системных исследований проблем предпринимательства, ИА Альянс-Медиа, 06.04.2004.
118. Каменская Т.В. Кредитная инфраструктура малого бизнеса: Автореф. дис. канд. экон. наук: 08.00.10. Вогоград, 2001. - 22с.
119. Кашин В. Управление рисками при банковском кредитовании субъектов малого предпринимательства. // Банковские технологии. -2000. №9.
120. Киселев А.Н. Субконтрактация: эффективный путь развития предпринимательства в промышленности // www.subcontract.ru
121. Киселева И.А. Коммерческие банки: модели и информационные технологии в процедурах принятия решений. / Эдиториал УРСС. 2002.
122. Клейнер Г., Качалов Р., Данилина Я. Управление малыми многопрофильными корпорациями // Ссыка на домен более не работаетissues/5 99/20
123. Князева И. Малый бизнес большие перспективы // Сбережения. - 2002. - №4.-С.17.
124. Колесников А., Колесникова Л. Малый и средний бизнес: эволюция понятий и проблема определения // Вопросы экономики. 1996. - №7. - С.46.58.
125. Кочановский M.B. Развитие институциональной среды малого бизнеса: Автореф. дис. канд. экой, наук: 08.00.01. Нижний Новгород, 2000. -22с.
126. Кредитные кооперативы как альтернатива коммерческим банкам в малом бизнесе. Ссыка на домен более не работаетp>
127. Кредитование малого бизнеса: Учебное пособие В.А. Черненко, С.А. Малькова, Е.Б. Подъячева / СПб.: Изд-во С.-Петерб. гос. ун-та экономики и финансов, 2001.
128. Кредитование малого бизнеса в России и Германии / под общей редакцией Э. Маркварта и И. Путинцевой. М., 2005.
129. Ксенофонтова H.A. Некоммерческие источники финансирования: Федеральный фонд поддержки малого предпринимательства // Малое предприятие.- 1997. № 11. - С. 14.
130. Куницына H.H. Бизнес-планирование в коммерческом банке. М.: Финансы и статистика, 2002.
131. Лапуста М. Г., Старостин А. Л. Малое предпринимательство. М.: ИНФРА-М, 2002.
132. Лапуста М.Г., Шаршукова Л.Г. Риски в предпринимательской деятельности: Учеб. пособие. М.: ИНФРА - М, 1998.
133. Ларина С.Е. Кредит как фактор развития предпринимательства: Дис. канд. экон. наук: 08.00.10. М., 1998.
134. Лебедева С.Ю. Регулирование и поддержка малого и среднего предпринимательства в ЕС и России // Менеджмент в России и за рубежом, 2001. № 1. С. 90-97.
135. Лизинг большая надежда малого бизнеса // Лизинг-курьер. - 2000. -№3-4. - С.20.
136. Малое предпринимательство в России. 2004: Стат.сб./ Росстат. М., 2004.
137. Малое предпринимательство в России. 2006: Стат.сб./ Росстат. М.,
138. Малое предпринимательство в России: прошлое, настоящее и будущее. / Исследования Фонда "Либеральная миссия". М.: Новое издательство, 2004. С. 268.
139. Мариничев С. Создание цивилизованного рынка ссудного капитала в российской экономике // Бизнес. 2000. - №1-2. - С.35.
140. Мескон М., Альберт М., Хедоури Ф. Основы менеджмента. М.: Дело,1992.
141. НЗ.Мигун И.В. О кредитовании ЕБРР малого и среднего бизнеса в странах Центральной и Восточной Европы // Деньги и кредит. 2004. - №7. - С.24.
142. Митякова О.И. Механизмы устойчивого развития малых предприятий. Н.Новгород, 2004.
143. Мицкий А.И. Взаимодействие банков и малого бизнеса в России / Миц-кий А.И. // Совершенствование системы управления организацией в современных условиях: Сборник статей IV Всероссийской научно-практической конференции. Пенза, 2007.
144. Мицкий А.И. Региональный механизм финансово-кредитной поддержки малого бизнеса. / Мицкий А.И. Монография Ставрополь: ЗАО Диамант, 2007.
145. Мицкий А.И. Формирование и развитие института финансово-кредитной поддержки малого бизнеса в России и за рубежом / Мицкий А.И. // Экономический вестник Ростовского государственного университета. 2007.№ 2. Часть 2. Т.5 - Ростов- на- Дону: РГУ, 2007.
146. Мишин А.И. Инвестиционная поддержка малого бизнеса //РЭЖ, 2001. №5.
147. Морсман Э.М. Процесс одобрения кредитов. // Кредитный департамент банка: организация эффективной работы. М.: Альпина, 2003.
148. Москвин В.А.Управление рисками при реализации инвестиционных проектов. Рекомендации для предприятий и коммерческих банков. М.: Финансы и статистика, 2004.
149. Муравьев А.И., Игнатьев А.М., Крутик А.Б. Малый бизнес: экономика, организация, финансы: Учеб. пособие для вузов. Ч 2-е изд., перераб. и доп. СПб.: "Издательский дом "Бизнес-пресса", 1999.
150. Мэнсон Т., Цыганов А. Страхование лизинговых сделок в сфере малого бизнеса // Финансы. 2001. - №5. - С.50.
151. Новиков А.Н. Мекий кредит в России: (страницы истории) // Деньги и кредит. 1994.-№4.-С.74.
152. Новиков В., Шереги Ф. Малое предпринимательство и банки: пути расходятся? // Российский экономический журнал. 1999. - № 9 - 10. - С. 51 -59.
153. Оздемиров У. Как подружить малый бизнес и банки? / Общественный Фонд Деловая перспектива. 28.09.2001.
154. Орлов А. Малое предпринимательство в России: развитие или стагнация (1992-2001 годы) // Вопросы экономики. 2001 .-№10.- С.70.
155. Орлов А. Перспективы развития малого предпринимательства в России // Вопросы экономики. 2002. - №7. - С.119.
156. Орлов А. Предпринимательство в России (истоки и этапы до 1992г.) // Вопросы экономики. -1999. -№12. -С.79.
157. Осипов Ю. М. Теория хозяйства. Учебник в 3-х т. T. III. М., 1998. С. 157.
158. Основные направления социально-экономического развития Российской Федерации на догосрочную перспективу. / Официальный сайт Минэкономразвития России: Ссыка на домен более не работаетp>
159. Основные характеристики систем государственно-общественной поддержки и развития малого и среднего предпринимательства зарубежных стран / Материалы Пятой всероссийской конференции представителей малых предприятий. М., 2004. // www.giac.ru
160. Павлова JI.H. Финансы предприятий: Учебник для вузов. М,- Финансы, ЮНИТИ, 1998.-639с.
161. Панова О.Н. Перспективы развития и кредитования малого бизнеса в Южном Федеральном округе // Современное гуманитарное знание о проблемах социального развития. М.: Илекса, 2003.
162. Паперная И. Банки пошли в малый бизнес. // Финансы. 2003. - №27. -с. 26-27.
163. Перспективы развития малого предпринимательства в России. / Под ред. Орлова А. // Вопросы экономики. 2002. - №7. - С. 119 - 127
164. Петров В.А. Управление рисками в банковском кредитовании малого предпринимательства. М.: Институт экономики РАН, 2001.
165. Плисецкий Д. Российские банки и кредитование малого бизнеса //Мировая экономика и международные отношения. -2003. -№10.
166. Повышение качества решений в сфере государственного регулирования предпринимательской деятельности. Оценка регулирующего воздействия. // ЕШОРЕАГО/114008/С/8 У/Ш- М., 2005.
167. Подкозин Б.И. Кооперативный кредит в России: концептуальные истоки// Кооперация. Страницы истории: Сборник научных статей. Вып.З / Под ред. Н.К. Фигуровской. М.: ИНИОН РАН, 1993. - С.131.
168. Попов Е.Н. Совершенствование финансового механизма регулирования деятельности малого бизнеса. Астрахань.: Институт мировой экономики и финансов, 2001.
169. Предпринимательство. Под ред. М. Г. Лапусты. 3-е изд., испр. и доп. -М.: ИНФРА-М, 2003. - 534 с.
170. Проблемы и перспективы развития малого предпринимательства в Ставропольском крае: Материалы краевой научно-практической конференции / Под ред. Г. М. Подгорного. Ставрополь, 2004. - 200 с.
171. Прокопенко Е.В. Коммерческие банки и развитие малого бизнеса: Дис. канд. экон. наук: 08.00.10. М., 1999.
172. Разработка критериев отнесения субъектов хозяйствования к категории малых и средних предприятий в России. М.: ТПП РФ, 2005.
173. Регионы России. Социально-экономические показатели. 2003: Стат.сб. /
174. Госкомстат России. M., 2003
175. Результаты исследований статистических определений малого предпринимательства учебно-научно-внедренческого некоммерческого партнерства Управленческий консатинг//Ьир://геГега1.centre.ru/refer/referats/34/ VDV-0726.ZIP
176. Российские банки становятся реальным конкурентом серому кредитному рынку в борьбе за мекого заемщика. // Новости малого бизнеса. 23.02.2001.-№8(98).
177. Российский статистический ежегодник. Изд. Госкомстата России. М,2002.-783с.
178. Российский статистический ежегодник. Изд. Госкомстата России. М,2003.-705с.
179. Российский статистический ежегодник. Изд. Госкомстата России. М,2004.-817с.
180. Российское обозрение малых и средних предприятий, 2001. М, 2002 // htpp://www.rscme.ru
181. Ростовская область: банкиры в 2003 г. готовы кредитовать малый бизнес //ИА "Альянс Медиа" по материалам "Регион-Информ". 17.12.2002.
182. Ростовская область: в области на поддержку малого бизнеса потрачено в четыре раза больше, чем планировалось. // ИА "Альянс Медиа" по материалам "Регион-Информ". 10.12.2002.
183. Рубе В. А. Институциональные аспекты организации малого бизнеса в развитых странах и в России: Учеб. пособие. М.: ИНФРА-М, 2004.
184. Рубэ В. А. Малый бизнес: история, теория, практика. -М., 2000.
185. Рыбников A.A. Мекая промышленность и ее роль в восстановлении русского народного хозяйства. М., 1922.
186. Рязанцев C.B. Мигранты и феномен этнического предпринимтаельства: региональный аспект. Ставрополь: СГУ, 1999.
187. Сабо А. Особенности развития предпринимательства и малых и средних предприятий в странах с переходной экономикой. М.: ECONOMIC
188. OOMMIS ON FOR EUROPE, 1999.
189. Савельев B.M. Факторинг форма обслуживания малого и среднего биз-неса//Финансы. -2004. -№2. -С.48.
190. Сайфулин P.C., Кадыков Г.Г. Методика финансового анализа. М.: ИНФРА-М, 2002 г.
191. Семенов А., Агеев Д. Социальные приоритеты поддержки малого предпринимательства // Экономист. 2000. - №10. - С. 75-82.
192. Семенцева Г. Формы финансирования малого инновационного бизнеса в США и Западной Европе // РЭЖ 1999. - №5-6.
193. Сиганьков А. Кредитование малого бизнеса. // Новости малого бизнеса. -2000.-№3.
194. Симоновский А.Ю. Причины, сдерживающие кредитование реального сектора экономики. // Аналитический банковский журнал. 1999. -№11(54)-С.15-17.
195. Синько Ю.В. Кредитные кооперативы Германии: история и современность//Финансы. -2003. -№9. -С.68.
196. Система колективных инвестиций: кредитные союзы (кредит-но- потребительские кооперативы): Сборник нормативных документов / Сост. В.В. Тараканов, М.Ю. Шевяков, Ж.О. Ляпунова. Вогоград: Изд-во ВоГУ, 1998.
197. Сковорода В.А. Участие отечественного малого предпринимательства во внешнеэкономической деятельности России. // Внешняя торговля. 2002. №2-3.
198. Слуцкий Л.Э. Развитие малого предпринимательства в современной российской экономике. Дис. док. эконом, наук. -М., 2001. -240 с.
199. Слуцкий Л.Э. Банк и малое предприятие: проблемы взаимодействия. // Деньги и кредит. 2000. - № 10. - С. 12-16.
200. Смирнов С. Поддержка российского предпринимательства // Вопросы экономики. 2002. - №12. - С.29.
201. Ставропольский край в цифрах. Стат. Сб. Ставропольского крайкомстата. Ставрополь, 2006.
202. Ставропольский край: выявлены причины, мешающие развитию малого бизнеса // www.opora.ru
203. Ставропольский край: планируется формирование кластеров как инструмента развития малого бизнеса // www.subcontract.ru
204. Ставропольский край: созданы все условия для развития малого и среднего инновационного бизнеса // www.innovbusiness.ru
205. Ставропольский край: Статистический сборник. Ставрополь: Краевой комитет государственной статистики, 2004.
206. Статистика малого и среднего бизнеса России 2004 г. М., SIORA -Российское Агентство поддержки малого и среднего бизнеса -Ссыка на домен более не работаетp>
207. Стратегия развития банковского сектора Российской Федерации на период до 2008 года. Приложение к заявлению Правительства Российской Федерации и Центрального банка Российской Федерации от 5 апреля 2005 г.// Информационно-правовая система "Гарант".
208. Суская Е.П. Оценка рисков банков при кредитовании юридических лиц. //Банковское дело. 1998. - №2.
209. Титов Е. ЕБРР будет кредитовать малый бизнес // Малое предприятие. -1999.-№7.-С.15.
210. Титов Е. Кто правит на рынке кредитования малого бизнеса? // Малое предприятие. 1999. - №3. - С. 14.
211. Томпсон A.A., Стрикленд А. Д. Стратегический менеджмент: тенденции и ситуации.- М.: Инфра-М, 2000.- 186с.
212. Тофанюк Е. Российские банки заинтересовались кредитованием бизнеса. // РИА РосБизнесКонсатинг. 27.03.2003.
213. Тоцкий М.Н. Устойчивое партнерство коммерческого банка и предприятия-заемщика как способ снижения кредитного риска банка: Автореф. дис. канд. экон. наук: 08.00.10. Ростов-на-Дону, 2002. -23с.
214. Условия и факторы развития малого предпринимательства в регионах России. Отчет по результатам общероссийского исследования. ОПОРА РОССИИ-ВЦИОМ. М, 2006 // Ссыка на домен более не работаетp>
215. Финансовые инструменты поддержки малого бизнеса: Учеб. пособие /Отв. ред. Е.А. Бадокина. Сыктывкар, 2000.
216. Фонд поддержки малого бизнеса Европейского банка реконструкции и развития Ссыка на домен более не работаетresults/history
217. Хаит А. М. Взаимодействие крупного и малого бизнеса: анализ зарубежного опыта и применение его в России: Автореферат дис. на соиск. уч. ст. к.э.н. -М, 2000.
218. Хизрич Р., Питер М. Предпринимательство. М.: Вып.1, 1991.
219. Царегородцева М.А. Банк кредитования малого бизнеса // Деньги и кредит. 2002. - №12. - С.58.
220. Чепуренко А. Проблема финансирования в малом бизнесе (но материалам выборочных социологических обследования) // Вопросы экономики. -1996. -№7.-С.59.
221. Черненко В.А., Малькова С.А., Подъячева Е.Б. Кредитование малого бизнеса. СПб.: С-Петербургский государственный университет экономики и финансов, 2001.
222. Черноморова Т.В. Малый бизнес в США: проблемы финансирования // Малый бизнес и региональное развитие в индустриальных странах: Сборник обзоров / Под ред. B.C. Ажаевой. М.: ИНИОН РАН, 1998.
223. Чуньюн Ф. Государственная поддержка малых и средних предприятий в Китае // Вопросы экономики. 2002. - №7. - С. 140.
224. Шапиро И.Е. Особенности формирования стратегии кредитования субъектов малого бизнеса коммерческим банком: Автореф. дис. канд. экон. наук: 08.00.10. Ростов-на-Дону, 2004.
225. Шестоперов О.М. Современные тенденции развития малого предпринимательства в России // Вопросы экономики. -2001. -№4. -С.65.
226. Шестоперов О.М. Динамика развития малого предпринимательства в регионах России в 2003г. М.: НИСИПЛ, 2003.
227. Шеховцов А. Законодательство и развитие малого бизнеса в регионах // Вопросы экономики. Ч2001. №4. - С.84.
228. Шмырева А.И., Черненко В.А., Климов А.Ю. Теория и практика кредитования малого бизнеса. Новосибирск.: Новосиб. гос. акад. экономики и упр., 2002.
229. Шор К.Б. Банки и бизнес: пути сотрудничества//Деньги и кредит. 2001.-II.-C.3.
230. Шулус А. Становление системы поддержки малого предпринимательства в России // РЭЖ, №№5, 6, 7. 1999.
231. Шулятьева И.А. Малый бизнес в условиях рынка. // Деньги и кредит. -1992. -№1.
232. Шуткин А.С. Инвестирование в малое предпринимательство // Малое предприятие. 1999. - №2. - С. 13.
233. Small business management in the New Europe. / ed. by Gibb A. A., Rebernik M. Maribor: Ekon. inst., 1994.
234. Storey D.J. Understanding the small business sector. London, Routledge, 1994.
235. Thompson A.A. Jr., Strickland III, A.J. Strategic Management: Concepts and Cases. Ч 3rd edition Piano, Tex: Business publications, 1984.
236. ОСНОВНЫЕ ПОКАЗАТЕЛИ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ МАЛЫХ ПРЕДПРИЯТИЙ
Похожие диссертации
- Совершенствование организации и управления инновационной деятельностью на предприятиях малого и среднего бизнеса
- Совершенствование организационно-экономического механизма взаимодействия промышленных предприятий малого и среднего бизнеса с банками
- Развитие инновационной деятельности предприятий малого и среднего бизнеса
- Совершенствование государственного регулирования хозяйственной деятельности строительных предприятий муниципальных образований
- Роль и место малого и среднего бизнеса в экономике стран Европейского Союза