Инвестиционная деятельность банка
Дипломная работа - Банковское дело
Другие дипломы по предмету Банковское дело
ой имеют активную нарастающую динамику (рис.3).
Рисунок 3 Динамика объемов выданных кредитов экономическим субъектам банками России (млрд. руб.)
Анализ данных таблицы позволяет сделать вывод о том, что к началу 2008г. по сравнению с 2005г. кредитов было выдано больше на 210,4 %, что составило в абсолютном выражении 13856,4 млрд. руб. Данное увеличение произошло в результате увеличения кредитов юридическим и физическим лицам.
Динамика объемов выданных потребительских кредитов населению представлена на рис.4.
Рисунок 4 Динамика объемов потребительских кредитов, млрд. руб.
Как показал анализ, темпы прироста объемов кредитов, выданных физическим лицам, имеют высокие значения. Однако, если в период 2001-2005гг они составили 1284%, то в период 2005-2008гг. 423%, что свидетельствует о насыщении рынка потребительских кредитов и некоторое замедление его развития. Данная ситуация является нормальным явлением для развивающегося сектора рынка, т.к. после периода роста всегда начинается период стабилизации, что и наблюдается на графике.
Немаловажной является деятельность банков на рынке ценных бумаг, где банки, как правило, выступают в качестве инвесторов в долговые и долевые обязательства предприятий и организаций финансового и нефинансового секторов.
Исследования данного вида деятельности показали следующее (табл.3).
Таблица 3 Динамика объемов финансовых вложений банками России в ценные бумаги (млрд. руб.)
Показатель01.01.200501.01.200601.01.200701.01.2008Ценные бумаги приобретенные, всего1086,91539,41961,42554,7В том числе, долговые обязательства, из них
- Долговые обязательства РФ752,6
435,61036,6
492,01341,2
537,21674,0
580,3Акции, из них
- Портфель контр.участия140,9
19,6292,8
64,9391,0
79,8629,6
141,9Учтенные векселя193,4210,1229,2251,1
Анализ показал, что банки, диверсифицируя свою деятельность, выбирают различные направления вложения средств, в т.ч. в ценные бумаги с целью получения инвестиционного и спекулятивного дохода. Наибольший удельный вес во вложениях в ценные бумаги занимают вложения в долговые обязательств корпоративные и банковские облигации, их доля за рассматриваемые периоды находилась в пределах от 69,2% в 2005г. до 65,5% на начало 2008г. Обращает на себя внимание тот факт, что активными темпами растут вложения банков в акции, с целью получения контрольного участия в той или иной приобретаемой компании, так, если в 2005г. такого рода инвестирования осуществлялось в объеме 19,6 млрд. руб то к началу 2008г- 141,9 млрд. руб. Выявленный факт является следствием изменения отечественными банками своей стратегии развития. В настоящее время экономического развития России получили активное развитие процессы слияний и поглощений по конгломеративной модели интеграции, которая характеризуется вложениями банками денежных ресурсов в акции компаний иных сфер деятельности.
В целом вложения в акции также имеют положительную динамику, так, если в 2005 г. их объемы составляли 140,9 млрд. руб., то в 2007г. уже 629,7 млрд. руб., что на 346,9% больше базового периода. Активизация данного процесса объясняется стабилизацией российского фондового рынка, его более разумной регламентацией со стороны государства.
Для более объективной оценки деятельности банковской системы России необходимо рассмотреть структуру и динамику пассивов, которые являются фундаментальной основой для проведения банками своих активных кредитных и инвестиционных операций.
Ресурсная база, как микроэкономический фактор, оказывает прямое влияние на способность банка оказывать кредитные услуги. Кроме того, сами масштабы деятельности коммерческого банка, а следовательно и размеры доходов, которые он получает, жестко зависят от размеров тех ресурсов, которые банк приобретает на рынке ссудных и депозитных ресурсов.
Формирование ресурсной базы, включающее в себя не только привлечение новой клиентуры, но и постоянное изменение структуры источников привлечения ресурсов, является составной частью гибкого управления активами и пассивами коммерческого банка. Эффективное управление пассивами в результате является основой для получения положительного результата от предоставления кредитно инвестиционных услуг.
Структура пассивов российской банковской системы представлена в табл.4.
Таблица 4 Динамика статей пассивов коммерческих банков России
Статья01.01.0601.01.0701.01.08Фонды банков1015,61338,32182,2Прибыль банков304,5444,7627,0Средства, полученные от Банка России20,213,834,0Средства, полученные от др.банков1213,01887,13015,7Средства клиентов, в т.ч.
-- от физических лиц5818,9
2817,18467,3
3881,812053,1
5263,8Средства от размещения ценных бумаг749,21018,11176,1Прочие пассивы628,9876,21153,0Итого пассивов9750,314045,620241,1
Исследования показали, что объемы пассивов банков России увеличиваются, что предоставляет им возможность наращивать активные кредитно инвестиционные операции. Так, если в начале 2006г. объемы собственных и привлеченных средств составляли 9750, 3 млрд руб, то к началу 2008г. 20241,1 млрд руб, что на 107,6% больше. Причиной роста пассивов стали средства клиентов, привлекаемые банками на платной и бесплатной основах, особенно активными темпами росли средства частных клиентов- на 90% за анализируемый период 2006-2008гг. Следует отметить, что ресурсы, привлекаемые банками от размещения собственных ценных бумаг, не являются значимым источником
Важно рассматривать банковскую деятельность не только саму по себе, но и в увязке с общеэкономическими показателями. Банк, работая в сфере обмена, не отгорожен от народного хозя?/p>