Учет и анализ движения денежных средств на предприятии
Дипломная работа - Экономика
Другие дипломы по предмету Экономика
к денежных средств в основном был обеспечен за счет роста выручки от реализации продукции, товаров и услуг. В среднем в процентах от всего притока она составляла 98 - 99%. Что касается инвестиционной и финансовой деятельности, то у организации по ним нет притока, а только отток денежных средств. Все поступления и большая часть расходования денежных средств происходят только по текущей деятельности. Как видно из таблицы 2.9, величина чистой прибыли, скорректированная с учетом движения денежных потоков исследуемого предприятия отличается от бухгалтерской чистой прибыли, при этом в 2009 и 2010 гг. эти различия достаточно существенны.
Таблица 2.10 - Движение денежных средств (косвенный метод) ООО Транспортная компания Планета Авто, 2008-2010 гг., тыс. руб.
Показатели2008 г.2009 г.2010 г.Чистая прибыль304615745573Операции по корректировкеИзнос-88-31-45Изменение материально-производственных запасов-91782344Изменение НДС-400Изменение незавершенного производства-150900Изменение дебиторской задолженности-24-14285Изменение задолженности бюджету89-31200Изменение задолженности поставщикам36-190283Изменение задолженности по зарплате-823628Изменение задолженности перед внебюджетными фондам462020Изменение задолженности прочим кредиторам-12-8169ИТОГО290121387757
Величины чистой прибыли и денежных средств приведены в табл. 2.9 Хотя по данным финансовой отчетности (форма №2) исследуемая организация получила чистую прибыль в размерах представленных в табл. 2.10, однако, реально она располагала ежегодно денежными средствами в размерах, приведенных в той же таблице. Именно косвенный метод позволяет сделать такое сравнение.
Из таблицы 2.10 видно, что в основном имело реально денежных средств больше, чем показатель чистой прибыли. Причины этого заключаются в следующем.
Величина износа основных производственных фондов (в среднем 5% от чистой прибыли) уменьшили чистую прибыль, но не повлияли на движение денежных средств, так как реально деньги за эти активы были выплачены ранее при их покупке, а суммы износа списывались на уменьшение прибыли.
Таблица 2.11 - Чистая прибыль и размер денежных средств по текущей деятельности, ООО Транспортная компания Планета Авто, 2008-2010 гг., тыс. руб.
Показатель2008 г.2009 г.2010 г.Чистая прибыль304615745573Денежные средства309223304ЧП в % от ДС985,76705,831833,22
Так как для расчета финансовых результатов применяется метод реализации продукции по методу отгрузки, то величина дебиторской задолженности является частью прибыли, однако реально деньги поступят позже, что приведет к увеличению реального притока денежных средств.
Важным моментом анализа денежных потоков является оценка их сбалансированности во времени, т.е. отклонений разнонаправленных денежных потоков в отдельные временные промежутки. В данном случае надо исходить из критерия минимизации возможных отклонений (колебаний) значений притока и оттока денежных средств. Для установления степени синхронности (сбалансированности) денежных потоков за анализируемый период используется коэффициент корреляции положительных и отрицательных денежных потоков, который определяется по формуле:
(2.1)
где r - коэффициент корреляции положительных и отрицательных денежных потоков в анализируемом периоде;
хi - сумма положительного денежного потока за i-й временной интервал;
yi - сумма отрицательного денежного потока за i-й временной интервал;
х - средняя величина притока денежных средств за временной интервал;
у - средняя величина оттока денежных средств за временной интервал;
n - количество временных интервалов в анализируемом периоде.
Чем ближе значение коэффициента корреляции денежных потоков к единице, тем меньше разброс колебаний между значениями положительных и отрицательных денежных потоков, следовательно, меньше риск возникновения ситуации неплатежеспособности, с одной стороны (в периоды превышения величин отрицательных денежных потоков над положительными), и избыточностью денежной массы - с другой стороны, свидетельствующей об упущенной выгоде размещения излишних денежных средств и о финансовых потерях организации от обесценения денежных средств в условиях инфляции (в периоды значительного превышения величин положительных денежных потоков над отрицательными).
Важным моментом анализа денежных потоков является оценка их сбалансированности во времени, т.е. отклонений разнонаправленных денежных потоков в отдельные временные промежутки. В данном случае надо исходить из критерия минимизации возможных отклонений (колебаний) значений притока и оттока денежных средств. Исходные данные положительных и отрицательных денежных потоков сведены в таблице 12.
Значение коэффициента корреляции положительных и отрицательных денежных потоков ООО Транспортная компания Планета Авто, 2008-2010 гг., тыс. руб. составил 0,89362, 0,86708 и 0,88737 соответственно. Общий коэффициент корреляции составил 0,85629, что свидетельствует о незначительных ежегодных отклонениях между величинами положительных и отрицательных денежных потоков, так как значение коэффициента достаточно близко к единице, меньше разброс колебаний между значениями положительных и отрицательных денежных потоков, меньше риск возникновения ситуации неплатежеспособности. Организации необходимо скорректировать управление денежными потоками для сглаживания колебаний. Это позволит более эффективно использовать денежные средства, не допуская ни их излишнего накопления, ни дефицита в отдельные временные п