Разработка рекомендаций по улучшению финансового состояния коммерческой организации (на примере ООО "ЭДЕМ")
Дипломная работа - Экономика
Другие дипломы по предмету Экономика
°тья агрегированного баланса предприятия, руб.;
ВБ валюта агрегированного баланса, руб.
Результаты вертикального анализа представлены в таблице 2.3 (см. таблица А.8 "Структура баланса" Приложение А).
Таблица 2.3 Вертикальный анализ агрегированного баланса ООО "ЭДЕМ"
Наименования позиций Отчетные даты 01.01.200901.04.200901.07.200901.10.200901.01.2010СТРУКТУРА ВНЕОБОРОТНЫХ АКТИВОВНематериальные активы 0,0%0,0%0,0%0,0%0,0%Основные средства0,0%0,0%0,0%0,0%0,0%Незавершенное строительство0,0%0,0%0,0%0,0%0,0%Долгосрочные финансовые вложения0,0%0,0%0,0%0,0%0,0%Прочие внеоборотные активы0,0%0,0%0,0%0,0%0,0%Итого внеоборотные активы0,0%0,0%0,0%0,0%0,0% Доля в общих активах0,0%0,0%0,0%0,0%0,0%Коэффициент износа основных средств0%0%0%0%0%Коэффициент износа нематериальных активов0%0%0%0%0%СТРУКТУРА ОБОРОТНЫХ АКТИВОВПроизводственные запасы и МБП0,0%0,0%0,0%0,0%0,0%Незавершенное производство0,0%0,0%0,0%0,0%0,0%Готовая продукция и товары37,9,5,3,8,0%Дебиторская задолженность 32,7,5,5,0,8%Авансы поставщикам0,0%0,0%0,0%0,0%0,0%Денежные средства0,2%0,0%0,2%0,2%0,2%Прочие текущие активы29,2%0,0%0,0%0,0%0,0%Итого оборотные активы100,00,00,00,00,0% Доля в общих активах100,00,00,00,00,0%СТРУКТУРА ИНВЕСТИРОВАННОГО КАПИТАЛАУставный капитал79,8,2,1,6,4%Добавочный капитал0,0%0,0%0,0%0,0%0,0%Накопленный капитал20,2,8,9,4,6%Долгосрочные обязательства0,0%0,0%0,0%0,0%0,0%Итого инвестированный капитал100,00,00,00,00,0% Доля в общих пассивах41,0,6,1,0,7%СТРУКТУРА КРАТКОСРОЧНЫХ ОБЯЗАТЕЛЬСТВ (ТЕКУЩИХ ПАССИВОВ)Краткосрочные кредиты0,0%0,0%0,0%0,0%0,0%Кредиторская задолженность 100,00,00,00,00,0%Авансы покупателей0,0%0,0%0,0%0,0%0,0%Расчеты с бюджетом0,0%0,0%0,0%0,0%0,0%Расчеты с персоналом0,0%0,0%0,0%0,0%0,0%Прочие краткосрочные обязательства0,0%0,0%0,0%0,0%0,0%Итого краткосрочные обязательства100,00,00,00,00,0% Доля в общих пассивах 59,0,4,9,0,3%Уровень чистого оборотного капитала в общих активах (фактический) (ЧОК/Всего активов) 41,0,6,1,0,7%Достаточный уровень чистого оборотного капитала в общих активах0,0%1,6,3,4,1%Уровень собственного капитала в общих пассивах 41,0,6,1,0,7%Достаточный уровень собственного капитала в общих пассивах 0,0%0,0%0,0%0,0%0,0%
Проведя вертикальный анализ агрегированного баланса, приведем следующие выводы.
Проанализируем оборотные активы. Можно смело утверждать, что это наиболее значимая часть активов. Во всех кварталах она равна 100%.
Значительную часть оборотных активов занимает дебиторская задолженность. Во всех периодах этот показатель принимает значение от 32,7% в первом квартале до максимального 86,0% в четвертом квартале. Высокая дебиторская задолженность связана с падением спроса платежеспособности населения, т.е. падения выручки. Денежные средства во всех кварталах занимают 0,2% кроме второго квартала во время, которого этот показатель равен 0%. Готовая продукция на складах в первом квартале занимает 37,9% однако с последующих кварталов она начинает постепенно снижаться до 13,8%. К началу следующего года показатель значительно изменился до 38%. Скачкообразное изменение готовой продукции говорит о сезонном спросе. Прочие текущие активы значительную долю занимают в 1 квартале (29,2%), в последующих кварталах этот показатель равен 0%.
Рисунок 2.2 Структура оборотных активов ООО "ЭДЕМ"
Проанализируем инвестиционный капитал. Основную долю инвестиционного капитала занимает уставный капитал, с первого квартала по четвертый он снижается от 79,8% до 31,6%. Однако на начало следующего года он повышается до 56,4%.
Накопленный капитал принимает значение 20,2% с первого квартала до максимального - 68,4% в третьем квартале. На начало следующего года накопленный капитал снизился до 43,6% .
Рисунок 2.3 Структура инвестиционного капитала ООО "ЭДЕМ"
Общая доля инвестиционного капитала в пассивах высока. Максимум приходиться на 4 квартал 82%. Минимум на 1 квартал 41%.
Проанализировав текущие пассивы, видно, что основной элемент текущих пассивов кредиторская задолженность. Ее величина постоянна. Из этого мы можем сделать вывод, что помимо кредитов в кредитных организациях, предприятие работает с поставщиками, предоставляющими свой товар в кредит, причем учитывая неизменность долевого процента, величина кредита постоянна и предприятие стабильно ее погашает.
Предприятие не имеет - задолженности перед бюджетом (налоги и сборы) и персоналом (заработная плата). Отметим, что доля кредиторской задолженности в текущих пассивах составляет, максимум первый квартал 59%, минимум четвертый квартал 18%.
Итак, представим наглядно долю инвестиционного капитала и долю краткосрочных обязательств в общих пассивах.
Рисунок 2.4 Структура пассивов ООО "ЭДЕМ"
В целом можно сказать, что финансовое состояние предприятие целиком зависит от его деятельности и не взаимосвязано с сезонными колебаниями.
Можно отметить, что валюта баланса резко возрастает только во втором квартале. Резкое возрастание валюты баланса со второго периода связано с значительным увеличением кредиторской задолженности. К третьему и четвертому периоду предприятие рассчитывается с частью долгов.
2.4 Анализ ликвидности ООО "ЭДЕМ"
Ликвидность характеризует способность предприятия погашать краткосрочные обязательства в срок и в полном объеме. [15]
Коэффициент текущей ликвидности характеризует общую обеспеченность предприятия оборотными средствами для ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения краткосрочных обязательств. Коэффициент текущей ликвидности показывает, сколько рублей текущих активов п?/p>