Процесс кредитования предприятий
Курсовой проект - Экономика
Другие курсовые по предмету Экономика
ства, юридического или физического лица своевременно и полностью выполнять свой платежные обязательства, вытекающие из торговых, кредитных или иных операций денежного характера.
Нельзя не отметить, что понятия кредитоспособности и платежеспособности могут характеризовать различные события. Если исходить из того, что платежеспособность относится не только к юридическому лицу, но к государству и физическому лицу, а кредитоспособность используется лишь кредитной организацией при оценке выдачи кредита, то можно расценивать эти два понятия как идентичные, равноправные, но относящиеся к различным финансовым ситуациям.
Далее понятие кредитоспособности будет использоваться как наиболее емкая характеристика заемщика при анализе выдачи кредита.
Оценка кредитоспособности заемщика - достаточно разработанная тема, и существует множество методик оценки кредитоспособности как в России, так и за рубежом. Каждая методика имеет свою особенность и может быть использована в конкретном случае. Множественность методик определяется и национальными особенностями, и конкретными ситуациями, и просто субъективными особенностями, образованностью лиц, проводящих оценку. Понятие и оценка кредитоспособности заемщика пришли в нашу практику не так давно, а именно в конце 1980-х годов, и, конечно, мы в своих оценках опираемся прежде всего на зарубежный опыт, где этот вопрос более полно изучен и разработан.
Среди всего многообразия методик оценки кредитоспособности существуют наиболее известные - это PARSER, CAMPARI, правило шести С. Состав этих методик изложен ниже на рис.16.1 Там же, как четвертая, представлена методика, изложенная в работе "Банковское дело" под ред.О.И. Лаврушина, автором которой является Н.И. Валенцева. Данная методика рассматривается здесь потому, что обладает оригинальностью и использует денежный поток как один из критериев оценки кредитоспособности заемщика. Это позволяет сделать финансово обоснованный прогноз о перспективах заемщика и использовать эту методику для предоставления кредитов на длительный срок. Последней на рис.16.1 представлена методика, разработанная специалистами Ассоциации российских банков (АРБ), которая получила определенное распространение в последние годы. Ниже приводятся основные показатели некоторых методик оценки кредитоспособности заемщика.
Анализ зарубежных методик показывает, что в основе их лежат пять принципов кредитования: целенаправленность, материальная обеспеченность, платность, срочность и возвратность кредита, которые очень явно просматриваются через пункты методик. Характеристики методики Н.И. Валенцевой так явно не указывают на эти пять признаков и хотя бы в этом имеют уже формальные отличия от представленных зарубежных методик. Однако автор не ставит своей целью анализ различных методик оценки кредитоспособности заемщика, тем более что методик этих множество и каждая из них имеет свои особенности и положительные моменты. Целью является определение места понятия кредитоспособности в ряду платежеспособности и ликвидности, представление различных, наиболее оригинальных, методов оценки кредитоспособности заемщика и предложение не методики, а некоторой последовательности к определению кредитоспособности заемщика.
Приступая к анализу кредитоспособности, в первую очередь выясняют дееспособность, репутацию заемщика среди его контрагентов, наличие капитала (владение активами), обеспечение ссуды, состояние экономической конъюнктуры.
. Дееспособность заемщика - это не только его способность погасить ссуду, но прежде всего подтверждение правомочности получения им кредита.
Поэтому при решении вопроса о выдаче кредита банк должен ознакомиться с уставом фирмы, положениями, паспортами, подтверждающими правомочность тех или иных лиц на получение кредита. Банки требуют документы, подтверждающие право юридического лица брать ссуду, т.е. подтверждающие финансовую самостоятельность заемщика и отсутствие у него ранее взятой и просроченной задолженности.
- Репутация заемщика - это желание вернуть ссуду. Критерием оценки репутации может быть фактор управления, т.е. способность набирать людей, управлять ими, организовывать их. При анализе рассматривают историю компании (период нахождения и вес ее на рынке); семейное положение лиц возглавляющих компанию (наличие семьи и детей является дополнительным фактором в пользу фирмы); может приниматься во внимание даже такой факт, как сторона улицы расположения торговой точки. Так, в жарких странах предпочтение при выдаче кредита отдадут се верной стороне улицы, а в холодных - южной. Наличие капитала - владение активами и способность обеспечить ссуду.
4. Состояние конъюнктуры - внешняя экономическая среда, . в которой работает заемщик, количество контрагентов поставщиков и потребителей продукции, их география и т.п.
Все эти факторы важны и составляют априорный, предварительный анализ, но более подробно рассматриваются следующие финансовые оценки фирмы, основанные на расчетах и финансовом анализе отчетности фирмы. К таким оценочным факторам относятся:
- обеспечение кредита;
- определение кредитоспособности заемщика;
- определение конкурентоспособности заемщика.
- Обеспечение кредита. Под обеспечением возврата кредита по ГК
- КР могут пониматься следующие инструменты: поручительство, залог, гарантия, переуступка требований и счетов, закладная на недвижимость.