Оценка эффективности страховой защиты предприятия (на примере ОАО "Волгамост")
Дипломная работа - Банковское дело
Другие дипломы по предмету Банковское дело
?ия рыночной стоимости объекта.
В том случае, когда страховая сумма ниже страховой стоимости объектов (имущества), размер страховой выплаты сокращается пропорционально отношению страховой суммы к страховой стоимости имущества, если условиями договора страхования не предусмотрено иное.
В том случае, когда страхователь заключил договоры страхования имущества с несколькими страховщиками на сумму, превышающую в общей сложности страховую стоимость имущества (двойное страхование), то страховая выплата, получаемая им от всех страховщиков по страхованию этого имущества, не может превышать его страховой стоимости. При этом каждый из страховщиков выплачивает страховую выплату в размере, пропорциональном отношению страховой суммы по заключенному им договору к общей сумме по всем заключенным этим страхователем договорам страхования указанного имущества.
Пример:
Требуется оценить массив земли общей площадью 120 соток, который ОАО Волгамост планирует разделить на 10 участков, площадью 12 соток каждый. Предполагаемая цена одного участка 5 000 $. При этом имеются следующие издержки, приведены в таблице 30:
Таблица 30
№Наименование издержек$USDПериод расходов1Планировка, раiистка, инженерные сети, проектирование8 300Первый год2Управление, охрана, контроль600Ежегодно3Накладные расходы и прибыль подрядчика1000Первый год4Маркетинг500Ежегодно5Текущие расходы (налоги, страхование)800Ежегодно6Прибыль предпринимателя2 000Ежегодно
Схема застройки участков:
В течение 1 года - 5 участков, в течение 2 года - 3 участка, в течение 3 года - 2 участка. Ставка дисконтирования для данного типа инвестиций определена в 12%.
Таблица 31. Определим текущую стоимость денежного потока доходов:
Кол-во проданных земельных участков, шт.532Годовой доход, $ 25 00015 00010 000Фактор дисконтирования на середину года0,9449110,8436710,753277Текущая стоимость потока доходов, $23 62312 6557 533Суммарная стоимость доходов, $43 811
Таблица 32. Определим текущую стоимость денежного потока расходов
Расходы, $13 2003 9003 900Фактор дисконтирования на середину года0,9449110,8436710,753277Текущая стоимость потока расходов, $ 12 4733 2902 938Суммарная стоимость расходов, $18 701--
Текущая стоимость земельного участка (Сзем) :
Сзем = ТСдох - ТСрас = 43 811 - 18 701 = 25 110 $
ТСдох - суммарная стоимость доходов от продажи участков;
ТСрасх - текущая стоимость всех издержек на улучшения и устройство участков.
СЛЕДАВАТЕЛЬНО: Фактическая сумма затрат - страховая премия на данный вид страховых услуг, с учетом особенностей регионального рынка страхования.
3.4 Оценка эффективности страховой защиты предприятия
Экономическую эффективность страхования рисков оценивается по следующим показателям:
вероятность наступления страхового события по данному виду риска;
уровень возможных потерь;
размер страхового тарифа. Сопоставляется с его средним размером на страховом рынке по данному виду страхования и типу объектов;
размер страховой премии. Определяется на основе предусмотренных договором страховой суммы, срока страхования и размера страхового тарифа, а также порядка ее уплаты в течение срока страхования (единовременно или в рассрочку; с позиций предприятия более выгодной представляется уплата страховой премии в порядке текущих платежей);
экономичность нейтрализации рисков. Расiитывается как частное от деления страховой премии на размер возможных потерь. Затраты предприятия по нейтрализации соответствующего риска не должны превышать возможных финансовых потерь по нему даже при самой высокой вероятности риска;
размер и вид франшизы. Франшиза предполагает освобождение страховщика от возмещения убытков, не превышающих определенных размеров, т.е. наличие невозмещаемой части ущерба. Она может быть условной (в случае если убыток не превышает размера франшизы, он не возмещается страховщиком; если же убыток оказывается больше, чем размер франшизы, страховщик возмещает его в полном размере) и безусловной (если часть убытка в размере франшизы не возмещается независимо от размера самого убытка);
система страхования (система страхового обеспечения).
соотношение страхового возмещения и величины потерь. Определяется как частное от деления страхового возмещения на потери, понесенные предприятием, и показывает, какая доля ущерба покрывается на предприятии за iет средств страховых организаций;
абсолютный показатель эффекта страхования - размер полученного страхового возмещения за минусом величины уплаченного взноса.
Сравнительная оценка экономической эффективности страхования риска и его сохранения основывается на методе, суть которого заключается в анализе влияния различных способов управления риском на стоимость предприятия, которую можно определить через стоимость его свободных (чистых) активов.
Сравнение значений стоимости предприятия в конце финансового периода при страховании (Vi) и его стоимости при полностью сохраненном риске (Vr) позволяет судить о сравнительной экономической эффективности страхования и принятия риска. Математически условие экономической эффективности страхования выглядит следующим образом: Vi >Vr.
На примере рассматривается система возмещения по фактическим результатам от простоев в производстве при сроке страхования 3 месяца. Имеются следующие данные:
Таблица 33. Данные
Параметры страхованияПоказатели за предыдущие годыФонд оплаты труда работник?/p>