Оценка текущего финансвого состояния ООО "Лика"
Курсовой проект - Экономика
Другие курсовые по предмету Экономика
азмер имеет добавочный капитал -70,6 %. Стоимость источников собственных средств в динамике за 3 года меняется незначительно. Но в 2004 году сумма этих источников выше, чем в 2003 году и 2005 годах из-за более высокого уровня нераспределенной прибыли.
На долю заемных источников в 2005 году приходится 23,1 %, а в 2003 году - 23,5 %. Таким образом, на предприятие практически не наблюдается роста привлеченных заемных средств, и структуру источников финансирования деятельности можно считать удовлетворительной.
Таким образом, общество финансируется за счет собственных источников финансовых ресурсов, заемных (кредитами общество пользовалось лишь в 2004 году) и за счет внутренней кредиторской задолженности.
Теперь познакомимся с изменениями, произошедшими с 2003 по 2005 год в структуре имущества, а также в источниках его финансирования (таблица 8).
Таблица 8 - Оценка структуры и факторов изменения стоимости активов и пассивов ООО Лика
Показатель
Тыс.руб.
В % к итогу
Увеличение активов
+15
100
Факторы (увеличивающие +, уменьшающие -):
Увеличение производственных запасов
-100
- 667,0
Увеличение платежей по налогу на добавленную стоимость
-3
-20,0
Увеличение дебиторской задолженности
-1
-6,7
Уменьшение нематериальных активов
-2
-13,3
Увеличение основных средств
+86
+573,3
Увеличение незавершенного строительства
Увеличение долгосрочных финансовых вложений
+ 1
+6,7
Увеличение пассивов
+15
100
Факторы, увеличивающие +, уменьшающие -
Уменьшение нераспределенной прибыли прошлых лет
-
-
Увеличение нераспределенной прибыли отчетного года
+236
+1573,3
Увеличение расходов при отсутствии прибыли прошлых лет
-
-
Увеличение займов и кредитов
-
-
Увеличение кредиторской задолженности
-2
-13,3
Общая стоимость активов предприятия в 2005 году увеличилась на 15 тысяч рублей по сравнению с 2003 годом. Это произошло, в основном, за счет увеличения стоимости основных средств. Пассивы также возросли, но здесь наблюдается следующее: рост пассивов произошел за счет роста нераспределенной прибыли отчетного года, с одной стороны, а с другой уменьшение кредиторской задолженности.
Для полноты анализа финансового состояния определим ликвидность баланса ООО Лика.
Ликвидность баланса выражается в степени покрытия обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в деньги соответствует сроку погашения обязательств. Ликвидность баланса достигается установлением равенства между обязательствами предприятия и его активами.
Техническая сторона анализа ликвидности баланса заключается в сопоставлении средств по активу с обязательствами по пассиву. С этой целью показатели баланса группируются. Группировка проводится в соответствии с двумя правилами:
1) активы должны быть сгруппированы по степени их ликвидности и расположены в порядке убывания ликвидности;
2) пассивы должны быть сгруппированы по срокам их погашения и расположены в порядке возрастания сроков уплаты.
Для определения ликвидности баланса надо сопоставить произведенные расчеты групп активов и групп обязательств. Баланс считается ликвидным при условии следующих соотношений групп активов и обязательств:
Сравнение первой и второй групп активов с первыми двумя группами пассивов показывают текущую ликвидность, т.е. платежеспособность или неплатежеспособность предприятия в ближайшее к моменту проведения анализа время.
Сравнение же третьей группы активов и пассивов показывает перспективную ликвидность, т.е. прогноз платежеспособности предприятия.
Рассмотрим ликвидность баланса ООО Лика за 2005 год (таблица 9).
Таблица 9 - Анализ ликвидности баланса, 2005 год в тысячах рублей
Актив
На начало года
На конец года
Пассив
На начало года
На конец года
Платежный излишек, недостаток
На начало периода
На конец периода
1. Наиболее ликвидные активы (A1)
13,0
80,3
1. Наиболее срочные обязательства (ПО
240,2
269,8
- 227,2
-189,5
2. Быстрореализуемые активы (А2)
130,2
167,4
2. Краткосрочные пассивы (П2)
11,3
-
118,9
167,4
3. Медлен-нореализуе-мые активы
(Аз)
330,0
228,0
3. Долгосрочные пассивы (Пз)
-
-
330,0
228,0
4. Труднореализуемые активы (А4)
691,8
642,3
4. Постоянные пассивы (П4)
913,5
848,2
-221,7
-205,9
Баланс
1165,0
1118,0
Баланс
1165,0
1118,0
X
X
Из данных таблицы видим, что
А4 < П4, т.е. на начало года считать баланс полностью ликвидным нельзя, так как наиболее ликвидные активы (А1) меньше наиболее срочных обязательств (П1), а должно быть наоборот.
На конец года:
А1<П1
А2>П2
А3>П3
А4<П4
Таким образом, на конец года картина у анализируемого предприятия такая же, как и на начало года, т.е. считать текущую платежеспособность абсолютной нельзя, на отчетную дату предприятие не имеет возможности покрывать кредиторскую задолженность за счет имеющихся денежных средств (краткосрочных финансовых вложений по балансу не числится).
Таблица 10 - Основные показатели оценки ликвидности
Наименование показателя
Годы
Изменение
(+>-)
20032004