Ежеквартальный отчет открытое акционерное общество "Детский мир" Код эмитента
| Вид материала | Отчет |
СодержаниеЧлены совета директоров (наблюдательного совета) эмитента Акб “мбрр” (оао) 1.3. Сведения об аудиторе (аудиторах) эмитента. Порядок выбора аудитора эмитента 1.4. Сведения об оценщике. 1.5. Сведения о консультантах эмитента. II. Основная информация о финансово – экономическом состоянии эмитента 2.2. Рыночная капитализация эмитента Рыночная капитализация, тыс. руб. 2.3. Обязательства эмитента Наименование обязательства Размер процент-ной ставки Оао акб “мбрр” Оао акб “мбрр” Оао акб “мбрр” Оао акб “мбрр” Оао акб “мбрр” Оао акб “мбрр” Оао акб “мбрр” Оао акб “мбрр” ... 3 4 5 6 7 8 Члены совета директоров (наблюдательного совета) эмитента:Дроздов Сергей Алексеевич, 1970 г.р. - Председатель Бирюков Юрий Николаевич, 1961 г.р. Виллевальд Евгений Рудольфович, 1971 г.р. Евтушенков Феликс Владимирович, 1978 г.р. Зубов Дмитрий Львович, 1954 г.р. Кауров Алексей Юрьевич, 1971 г.р. Климович Мечислав Викторович, 1946 г.р. Кушаков Сергей Николаевич, 1962 г.р. Мешкова Елена Вениаминовна, 1953 г.р. Оганесян Гарник Смбатович, 1928 г.р. Петрова Галина Андреевна, 1943 г.р. Коллегиальный исполнительный орган эмитента - Правление: Бирюков Юрий Николаевич, 1961 г.р. – Председатель Правления Горохова Тамара Николаевна, 1956 г.р. Егоров Юрий Иванович, 1946 г.р. Кибальчич Ирина Витальевна, 1955 г.р. Оганесян Гарник Смбатович, 1928 г.р. Пиварчук Петр Аркадьевич, 1956 г.р. Тимошкин Алексей Васильевич, 1961 г.р. Федоров Дмитрий Анатольевич, 1968 г.р. Хомяков Михаил Юрьевич, 1956 г.р. Единоличный исполнительный орган – Генеральный директор: Бирюков Юрий Николаевич, 1961 г.р. 1.2. Сведения о банковских счетах эмитента. Полное наименование банка: Открытое акционерное общество Акционерный Коммерческий Банк “Московский Банк Реконструкции и Развития” Сокращенное наименование банка: АКБ “МБРР” (ОАО) Место нахождения: 119034 Москва, Еропкинский пер., д. 5, стр. 1 ИНН: 7702045051 БИК: 044525232 Номер корреспондентского счета кредитной организации: 30101810600000000232, ОПЕРУ Московского ГТУ Банка России
Полное наименование банка: филиал Акционерного Коммерческого Сберегательного Банка Российской Федерации (Открытого акционерного общества) Мещанское отделение №7811 Сокращенное наименование банка: Мещанское отделение №7811 Место нахождения: 107045, г. Москва, ул. Сретенка, д. 17. Стр. 1-2 ИНН: 7707083893 БИК: 044525225 Номер корреспондентского счета кредитной организации: 30301 810 8 3800 0603809 в Сбербанке России
1.3. Сведения об аудиторе (аудиторах) эмитента. Полное фирменное наименование: Закрытое акционерное общество “Аудит-Гарантия-М” Сокращенное фирменное наименование: ЗАО “Аудит-Гарантия-М” Место нахождения аудиторской организации: 123100, г. Москва, ул. Анны Северьяновой, д. 3, стр. 3 Телефон: (095) 916-75-68 Факс: (095) 916-75-67 Адрес электронной почты: garantia@aha.ru Номер лицензии: Е-000230 Дата выдачи лицензии: 20.05.2002 Срок действия лицензии: до 20.05.2007 Орган, выдавший лицензию: Министерство финансов РФ Финансовый год, за который проводилась аудиторская проверка: 2003 г. Факторы, которые могут оказать влияние на независимость аудитора от эмитента: такие факторы отсутствуют Порядок выбора аудитора эмитента: Наличие процедуры тендера: проведение открытого конкурса для выбора аудитора эмитента в соответствии с законодательством РФ (п. 2 ст. 7 федерального закона “Об аудиторской деятельности” №119-ФЗ от 07.08.2001 г.) не требуется. Процедура выдвижения кандидатуры аудитора, для утверждения собранием акционеров, в том числе орган управления, принимающий соответствующее решение: Общество ежегодно привлекает профессионального аудитора, не связанного имущественными отношениями с Обществом или его участниками, для проверки и подтверждения правильности годовой финансовой отчетности. Вопрос об утверждении аудитора Общества относится к компетенции общего собрания акционеров. Работы, проводимые аудитором в рамках специальных аудиторских заданий: не проводились Существенные интересы, связывающие аудитора (должностных лиц аудитора) с эмитентом:
Порядок определения размера вознаграждения аудитора: определение размера оплаты услуг аудитора относится к компетенции Совета директоров эмитента, вознаграждение выплачивается на основании заключенного с аудитором договора Наличие отсроченных и просроченных платежей за оказанные аудитором услуги: указанные платежи отсутствуют 1.4. Сведения об оценщике. Оценщик привлекался в октябре 2000 г. для определения рыночной стоимости акций эмитента в целях размещения дополнительного выпуска акций. Полное фирменное наименование: Некоммерческое партнерство “Национальная палата оценки и экспертизы собственности” Сокращенное фирменное наименование: - Место нахождения оценщика: 123557, Москва, ул. Малая Грузинская, д. 25, корп.1, комн. правления Телефон: - Факс: - Адрес электронной почты: - Номер лицензии: серия ЦЛСС №000030 Код ОЦ Дата выдачи лицензии: 26.07.2000 Срок действия лицензии: 26.07.2003 Орган, выдавший лицензию: Московская лицензионная палата Услуги по оценке, оказываемые оценщиком: определение рыночной стоимости ценных бумаг (акций акционерного общества). 1.5. Сведения о консультантах эмитента. Компании, оказывающие услуги финансового консультанта, не привлекались. 1.6. Сведения об иных лицах, подписавших ежеквартальный отчет. Главный бухгалтер – Горохова Тамара Николаевна Телефон: (095) 781-08-17 Факс: (095) 781-08-03 II. Основная информация о финансово – экономическом состоянии эмитента 2.1. Показатели финансово – экономической деятельности эмитента В отчетном квартале информация не указывается. 2.2. Рыночная капитализация эмитента Информация о рыночной капитализации эмитента за 1999, 2000, 2001, 2002, 2003 годы (показатели рассчитываются на дату завершения каждого финансового года):
Акции эмитента не были допущены к обращению организатором торговли на рынке ценных бумаг. Методика определения рыночной капитализации эмитента: рыночная капитализация рассчитана путем оценки по балансовой стоимости активов Рыночная стоимость=Балансовая стоимость активов (валюта баланса) – сумма краткосрочной и долгосрочной задолженности предприятия. Так как методика расчета рыночной капитализации эмитента предполагает наличие данных, содержащихся в бухгалтерской отчетности за соответствующий отчетный период, то в данном квартале расчитать показатель рыночной капитализации не представляется возможным. 2.3. Обязательства эмитента 2.3.1. Кредиторская задолженность В отчетном квартале информация не указывается. 2.3.2. Кредитная история эмитента Исполнение эмитентом обязательств по действовавшим ранее и действующим на дату окончания отчетного квартала кредитным договорам и/или договорам займа, сумма основного долга по которым составляет 10 и более процентов стоимости чистых активов эмитента на дату последнего завершенного отчетного квартала, предшествующего заключению соответствующего договора.
2.3.3. Обязательства эмитента из обеспечения, предоставленного третьим лицам Указанные обязательства в отчетном квартале не имели места. 2.3.4. Прочие обязательства эмитента. 08.10.03. между Правительством г. Москвы и ОАО “Детский мир” заключены инвестиционные контракты №№ 118-ИК, 119-ИК, предметом которых является реализация инвестиционных проектов нового строительства магазинов торговой марки “Детский мир” в г. Москве для осуществления социально – ориентированной розничной торговли товарами широкого детского ассортимента: 1. по адресу: Строгинский бульвар (Северо - Западный административный округ) с ориентировочным объемом инвестиций 144 млн. руб., год ввода в эксплуатацию – 2005 г.; 2. по адресу: улица Новокосинская (Восточный административный округ) с ориентировочным объемом инвестиций 144 млн. руб., год ввода в эксплуатацию – 2005 г. (Основанием является Постановление Правительства Москвы № 1402 – РП от 5 августа 2003 г. “О развитии социально – ориентированной розничной торговой сети магазинов по реализации товаров широкого детского ассортимента”) Согласно контрактам (договорам), ОАО “Детский мир” обязуется обеспечить за счет собственных или привлеченных (заемных) средств финансирование в объеме 60 % от общего объема инвестиций и реализацию инвестиционных проектов в соответствии с условиями контрактов. 08.12.03.заключены генеральные договоры на выполнение функций заказчика между Департаментом инвестиционных программ строительства г. Москвы, ОАО “Детский мир” и ЗАО “Система – Галс”, согласно которому инвесторы поручают заказчику (ЗАО “Система – Галс”) осуществить проектирование, строительство и ввод в эксплуатацию зданий магазинов торговой марки “Детский мир” в Северо - Западном и Восточном административных округах. Рассматривается возможность выпуска рублевых облигаций под проект строительства сети ТДЦ в г. Москве. 2.4. Цели эмиссии и направления использования средств, полученных в результате размещения эмиссионных ценных бумаг. С момента государственной регистрации общество проводило эмиссию путем закрытой подписки в 2001 г. – выпуск зарегистрирован 22.05.2001 г. РО ФКЦБ России в Центральном федеральном округе, государственный регистрационный номер 1-02-01502-А. В процессе эмиссии размещено 7330000 обыкновенных именных бездокументарных акций номинальной стоимостью 1 рубль. Цели эмиссии и направления использования средств, полученных в результате размещения ценных бумаг: средства от размещения ценных бумаг направлены на развитие и расширение основных видов деятельности Общества. 2.5. Риски, связанные с приобретением размещаемых (размещенных) эмиссионных ценных бумаг. 2.5.1. Отраслевые риски. Отраслевые риски – риски, связанные с влиянием на эмитента общеотраслевых факторов. С позиции этого вида риска отрасль, в которой осуществляет свою деятельность эмитент – сдача в наем собственного недвижимого имущества, в частности, торговых и складских площадей, в настоящее время можно отнести к стабильно работающим, не подверженным цикличным колебаниям. Тем более что географически эмитент расположен в г. Москва. Москва является регионом с самыми высокими доходами населения, с устойчивой тенденцией к их росту. Стабилизация политической и экономической ситуации привели к увеличению расходов москвичей на товары и услуги, о чем свидетельствует рост розничного товарооборота в Москве. В связи с этим, на московском рынке появляются новые торговые операторы, получают развитие торговые сети, что приводит к увеличению спроса на торговые и складские площади, особенно, качественные и удачно расположенные по отношению к городским магистралям, притом, что коммерческое строительство в центре города начинает ограничиваться. Существует потребность в цивилизованных площадках, рассчитанных на массового потребителя со средним и ниже среднего достатком. Здание универмага “Детский мир” соответствует этим требованиям. В 2003 году бизнес-процесс ОАО “Детский мир” реструктуризирован в сторону управления торговыми площадями и инфраструктурой здания универмага “Детский мир” и других объектов недвижимости. С октября 2003г. главным направлением деятельности является сдача в аренду торговых и складских площадей, собственных объектов недвижимости. Наиболее значимыми, по мнению эмитента, изменениями в отрасли, которые возможно приведут к ухудшению его положения в ней, могут быть: - выход на рынок торговой недвижимости новых участников и усиление конкуренции; - снижение в связи с этим спроса на услуги, оказываемые эмитентом. Уровень конкуренции на рынке торговой недвижимости г. Москвы растет. Появление крупных инвесторов привело к бурному строительству торговых центров, многопрофильных, оснащенных современными технологиями, которые существенно изменили стиль отечественной торговли. Это усиливает риск конкуренции для эмитента на рынке услуг по сдаче в аренду торговых площадей. Существует риск уменьшения доходов, связанный с возможным снижением ставок арендной платы по мере насыщения рынка. Приоритетным направлением деятельности эмитента в сложившихся условиях конкуренции является улучшение потребительских качеств сдаваемых в аренду торговых площадей, создание конкурентоспособных условий для потребителей услуг. В целом, влияние отраслевых рисков на деятельность Эмитента оценивается как минимальное, так как он занимает свою нишу – сдает площади в аренду операторам розничной торговли товарами детского ассортимента. В универмаге “Детский мир” предоставлен полный набор детских товаров. Это - одно из преимуществ компании, поскольку конкуренты, как правило, специализируются на одной из групп товаров (игрушках или одежде). Для управления рисками данной группы эмитент проводит мониторинг ситуации в отрасли, осуществляет стратегическое планирование деятельности. Предполагаемые действия эмитента в случае возможных изменений в отрасли заключаются в осуществлении комплекса мероприятий, направленных на снижение затрат в составе себестоимости услуг с тем, чтобы проводить более гибкую ценовую политику. Отрицательное влияние, вызванное изменением ситуации в отрасли, на деятельность эмитента и исполнение обязательств по ценным бумагам в среднесрочной перспективе маловероятно. 2.5.2. Страновые и региональные риски. Страновой риск - это многофакторное явление, характеризующееся тесным переплетением множества финансово-экономических и социально-политических переменных. Поскольку эмитент зарегистрирован в качестве налогоплательщика и осуществляет свою деятельность в г. Москва (Российская Федерация), его риски связаны с изменением политической и экономической ситуации в стране и данном регионе. Основные страновые риски в России: 1) Политические риски
2) Экономические риски, связанные с государственным регулированием экономики, включающие изменения в проводимой налоговой и денежно-кредитной политике государства, инфляционный риск, колебание валютных курсов источником которых во многом является “ нефтяная” зависимость России 3) Экологические риски – стихийные бедствия, ужесточение требований к охране окружающей среды и т.д. Несмотря на повышающиеся кредитные рейтинги и положительные перспективы развития экономики в стране, тенденции снижения странового риска в России неустойчивы. Социально-политическая стабильность и динамичное развитие региона (г. Москва и Московская область) в настоящее время дают основание делать положительный прогноз в отношении развития предприятия. Риски, связанные с возможными военными конфликтами, введением чрезвычайного положения и забастовками в данном регионе минимальны. Для территории Центрального округа не характерны природно-климатические бедствия связанные с географическими особенностями региона. Поэтому риски влияния стихийных бедствий на инфраструктуру предприятия и его деятельность также минимальны. Кроме того, эмитентом используется такой механизм снижения рисков как страхование. Все объекты недвижимости эмитента застрахованы от гибели или повреждения в результате наступления таких событий, как стихийное бедствие (землетрясение, ливень, наводнение, вихрь, ураган, смерч), удар молнии, пожар, др. Это позволит компенсировать ущерб от ожидаемого проявления рисков. В случае неблагоприятного развития ситуации в стране и в регионе руководство ОАО “Детский мир” будет проводить риск-менеджментные мероприятия, направленность которых будут зависеть от обстоятельств возникновения риска и возможностей его локализации. 2.5.3. Финансовые риски.
Финансовые риски эмитента связаны в основном с изменением курса обмена иностранных валют и процентных ставок в связи с наличием в структуре обязательств Эмитента обязательств по кредитному договору, номинированному в долларах США. В случае неблагоприятного изменения курса иностранной валюты (повышения) по отношению к национальной, увеличиваются расходы эмитента по погашению кредита и его обслуживанию. Кроме того, неблагоприятное влияние на деятельность эмитента может оказывать изменение процентной ставки, которую банк вправе повысить в случае повышения ставки рефинансирования или изменения конъюнктуры рынка денежных ресурсов. В условиях снижения курса доллара по отношению к рублю, возможно временное ( до пересмотра условий и/или валюты договоров аренды) уменьшение объема денежных поступлений от сдачи площадей в аренду, т.к. валюта договоров аренды в настоящее время – доллар США. Предполагаемые действия эмитента на случай отрицательного влияния изменения валютного курса и процентных ставок заключаются в осуществлении комплекса мероприятий, направленных на регулирование ставок арендной платы и оптимизацию затрат в составе себестоимости услуг с тем, чтобы проводить более гибкую ценовую политику. Инфляционные процессы могут привести к росту затрат эмитента (за счет роста цен на энергоресурсы, коммунальные и др. услуги, закупочных цен на материалы), и стать причиной уменьшения прибыли. Анализ динамики инфляции в Российской Федерации по годам показывает, что ее темпы снижаются. Так, в 2000 году она составляла 20,2% в год, в 2001 году -18,6%, в 2002 году - 15,1%, в 2003 году - 12% . Темпы инфляции в 2004 году составляют 11,7%. Эмитент считает такие уровни инфляции не критичными для своей финансово-хозяйственной деятельности. Основная опасность инфляции, по мнению эмитента, заключается не столько в ее величине, сколько в ее непредсказуемости. При условии предсказуемости и определенности даже самую большую инфляцию можно учесть, индексируя величину денежных потоков, сведя тем самым элемент неопределенности, а значит и риск, к минимуму. В целом влияние инфляционных факторов на финансовую устойчивость Эмитента в перспективе не представляется значительным и прогнозируется при составлении финансовых планов компании. Наиболее подвержены изменению в результате влияния указанных финансовых рисков следующие показатели финансовой отчетности эмитента: Краткосрочные обязательства – увеличение (в случае роста курса доллара) Денежные средства – уменьшение свободных денежных средств Прибыль от основной деятельности – сокращение или увеличение в зависимости от сальдо курсовой разницы. 2.5.4. Правовые риски. Правовые риски эмитента связаны с изменением налогового законодательства и валютного регулирования:
ОАО “Детский мир” не осуществляет импортно-экспортных операций, не занимается лицензированной деятельностью, поэтому изменение правил таможенного контроля и пошлин, изменение требований по лицензированию не могут отразиться на деятельности Общества. Эмитент в настоящее время не участвует в судебных процессах, следовательно, изменение судебной практики не может оказать влияние на результаты судебных процессов. 2.5.5. Риски, связанные с деятельностью эмитента. Управление Эмитентом собственными объектами недвижимости осуществляется в следующих направлениях: - экономическом — управление доходами и затратами, формирующимися в процессе реализации услуг по сдаче в аренду торговых и складских площадей, а также объектов недвижимости; - техническом - содержание объектов недвижимости в соответствии с его функциональным назначением. Риски эмитента, возможные при управлении собственными объектами недвижимости : 1). Внешние риски: организационно-правовой риск, риск порчи деловой репутации, риск экономических изменений (в частности изменение ставок арендной платы за землю под объектами недвижимости, рост тарифов на коммунальные услуги, услуги связи, др.), усиление конкуренции, потеря позиций на рынке; изменение валютных курсов; инфляция; увеличение налогообложения. 2). Внутренние технические риски – риски, связанные с содержанием объекта недвижимости в соответствии с его функциональным назначением, среди источников которых: износ оборудования и инженерных систем, риск технических аварий, др. 3). Внутренние нетехнические риски – риск не эффективного маркетинга, текучести и некомпетентности кадров; возможные ошибки и/или просчеты при формировании ставок арендной платы на сдаваемые помещения и структуры затрат на содержание объекта недвижимости, т. к. их величина влияет на эффективный доход не только впрямую, но и косвенно через привлекательность объекта недвижимости. Деятельность эмитента не требует лицензирования. Эмитент не участвует в судебных процессах. Риск, связанный с ответственностью эмитента по долгам третьих лиц, минимален. III. Подробная информация об эмитенте 3.1. История создания и развития эмитента. 3.1.1. Данные о фирменном наименовании эмитента Полное фирменное наименование эмитента: Открытое акционерное общество "Детский мир" Полное фирменное наименование Общества на английском языке: Joint Stock Company “Detski mir” Сокращенное наименование: ОАО “Детский мир” Сокращенное фирменное наименование Общества на английском языке: “Detski mir” Товарный знак (знак обслуживания) №221925. Регистрация товарного знака действует на всей территории РФ в течение 10 лет с 12 октября 1999 г. Зарегистрировано в государственной реестре товарных знаков и знаков обслуживания РФ 20 сентября 2002 г. Сведения об изменениях наименования эмитента: Полное фирменное наименование: Акционерное общество открытого типа "Детский мир" Сокращенное фирменное наименование: АООТ “Детский мир” Дата введения наименования: 23.11.1994 Дата введения текущего наименования: 30.06.1997 3.1.2. Сведения о государственной регистрации эмитента Номер государственной регистрации: 034.950 Дата регистрации: 23.11.1994 Наименование регистрирующего органа: Московская регистрационная палата Основной государственный регистрационный номер: 1027739445513 Дата регистрации: 23.11.2002 Наименование регистрирующего органа: Межрайонная инспекция МНС России №39 по г. Москве 3.1.3. Сведения о создании и развитии эмитента Срок существования эмитента c даты государственной регистрации: 10 лет Срок, на который эмитент создан: срок деятельности Общества не ограничен Описание истории создания и развития эмитента: Универмаг "Детский мир" на протяжении всех лет своего существования остается одним из крупнейших магазинов, осуществляющих торговлю товарами детского ассортимента. Здание универмага построено в 1957 году. В 1964 году, в целях дальнейшего расширения ассортимента и улучшения организации торговли детскими товарами, на основании Решения Исполкома Моссовета, создана Торговая фирма" Детский мир". С 1 октября 1990 года торговая фирма "Детский мир" в целом переведена на аренду. В 1992 году на базе основного универмага создано акционерное общество закрытого типа "Детский мир", а магазины - филиалы приобрели полную самостоятельность. С целью привлечения внебюджетных средств для проведения поэтапной реконструкции здания универмага и в соответствии с Распоряжением Мэра г. Москвы № 463-РМ от 23.09.94 г. "О реконструкции здания универмага "Детский мир" было учреждено новое акционерное общество открытого типа "Детский мир". Цель создания эмитента: Общество имеет своей целью объединение экономических интересов, материальных, трудовых и финансовых ресурсов его участников (акционеров) для удовлетворения потребностей в услугах Общества и извлечения прибыли. 3.1.4. Контактная информация Место нахождения эмитента: 109012, г. Москва, Театральный проезд, дом 5, стр.1 Место нахождения постоянно действующего исполнительного органа: 109012 , г. Москва, Театральный проезд, дом 5, стр.1 Телефон: (8-095) 781-09-50 Факс: (8-095) 781-09-50 Адрес электронной почты: Mbrusenina@detmir.ru Адрес в сети “Интернет”: r.ru Специальное подразделение эмитента по работе с акционерами и инвесторами эмитента отсутствует. 3.1.5. Идентификационный номер налогоплательщика 7702048253 3.1.6. Филиалы и представительства эмитента Филиалов и представительств не имеет. 3.2. Основная хозяйственная деятельность эмитента 3.2.1. Отраслевая принадлежность эмитента Коды основных отраслевых направлений деятельности эмитента согласно ОКВЭД:
70.32 Управление недвижимым имуществом 3.2.2. Основная хозяйственная деятельность эмитента В отчетном квартале информация не указывается. 3.2.3. Основные виды продукции (работ, услуг) В отчетном квартале информация не указывается. 3.2.4. Поставщики эмитента, на долю которых приходится 10 и более процентов всех поставок товарно-материальных ценностей, с указанием их доли в общем объеме поставок В 2003 году в структуре бизнеса ОАО “Детский мир” произошли существенные изменения: начиная с апреля месяца, собственная торговля в универмаге поэтапно передана якорным арендаторам, которые занимаются реализацией товаров детского ассортимента на площадях универмага. С октября 2003 г. ОАО “Детский мир” позиционируется на рынке торговой недвижимости в качестве управляющей компании, главным направлением деятельности которой является сдача в аренду торговых и складских площадей собственных объектов недвижимости. Деятельность эмитента не предполагает наличия поставщиков товарно-материальных ценностей. 3.2.5. Рынки сбыта продукции (работ, услуг) эмитента ОАО “Детский мир” в течение 4 квартала 2004 г. осуществлял свою деятельность на рынке торговой недвижимости г. Москвы, сдавая в аренду торговые и подсобные помещения универмага, а также собственные объекты недвижимости: складской комплекс на Карачаровской ул., здание магазина на проспекте Вернадского. Потребители, на оборот с которыми приходится не менее чем 10 процентов общей выручки от реализации услуг эмитента и их доля в общем объеме реализации:
|