Ежеквартальныйотче т эмитента эмиссионных ценных бумаг за: ш квартал 2003 г
| Вид материала | Документы |
- Ежеквартальныйотче т эмитента эмиссионных ценных бумаг за: II квартал 2003, 10931.27kb.
- Ежеквартальныйотче т эмитента эмиссионных ценных бумаг за: I квартал 2003, 8882.96kb.
- Ежеквартальныйотче т эмитента эмиссионных ценных бумаг за: II квартал 2003, 5830.6kb.
- Ежеквартальныйотче т эмитента эмиссионных ценных бумаг за: I квартал 2003, 10817.7kb.
- Ежеквартальныйотче т эмитента эмиссионных ценных бумаг код эмитента: 03-30860-е за:, 1259.03kb.
- Ежеквартальныйотче т эмитента эмиссионных ценных бумаг за: IV квартал 2002, 8327.04kb.
- Ежеквартальныйотче т эмитента эмиссионных ценных бумаг за: I квартал 2005, 4823.34kb.
- Ежеквартальныйотче т эмитента эмиссионных ценных бумаг за: 1 квартал 2008г, 492.53kb.
- Ежеквартальныйотче т эмитента эмиссионных ценных бумаг за I квартал 2009, 2262.07kb.
- Ежеквартальныйотче т эмитента эмиссионных ценных бумаг за: 3 квартал 2007г, 5442.63kb.
Б. Способность Группы продолжать свою деятельность в обозримом будущем
Как и некоторые другие крупные промышленные предприятия России, Группа столкнулась с финансовыми трудностями во время перехода на рыночные условия хозяйствования. В предыдущие периоды это привело к убыткам и накоплению непогашенной задолженности перед бюджетом, ссудодателями и поставщиками. В связи с этими обстоятельствами, по состоянию на 31 декабря 2002 г. текущие обязательства Группы превышают ее текущие активы на 6 764 млн. руб. (на 31 декабря 2001 г.: 6 009 млн. руб.).
С целью улучшения финансового положения Группы руководство планирует провести следующие мероприятия:
- Закончить реструктуризацию своих обязательств перед Внешэкономбанком;
- Продолжить развитие стратегического альянса с General Motors Corporation (GM) и Европейским банком реконструкции и развития (ЕБРР) через рассмотрение возможностей осуществления дальнейших совместных проектов;
- Создать «Индустриальный промышленный парк» с целью привлечения к сотрудничеству международных компаний-производителей комплектующих;
- Вести поиск долгосрочных финансовых ресурсов.
С учетом мероприятий, названных выше, и продолжающейся поддержки российского автомобилестроения со стороны Правительства, руководство уверено в том, что Группа продолжит деятельность в обозримом будущем. В связи с этим, в настоящей консолидированной финансовой отчетности не отражены какие-либо поправки для возможности возмещения и классификации учтенной стоимости активов и обязательств, которые было бы необходимо сделать в том случае, если Группа была бы не способна продолжать свою деятельность в рамках обозримого будущего.
3. Основные подходы к составлению консолидированной финансовой отчетности
Настоящая консолидированная финансовая отчетность была подготовлена в соответствии с Международными стандартами финансовой отчетности, включая все принятые ранее стандарты МСФО и интерпретации Комитета по МСФО, и полностью соответствует им.
ОАО «АВТОВАЗ» и его дочерние общества, являющиеся резидентами Российской Федерации, составляющие приблизительно 95% активов и пассивов Группы, ведут учет в российских рублях (далее – рубли) и составляют бухгалтерскую отчетность в соответствии с Положением о бухгалтерском учете и отчетности в Российской Федерации. Настоящая финансовая отчетность была подготовлена на основе данных этой бухгалтерской отчетности с поправками для достоверного представления информации в соответствии с требованиями МСФО. Такие же поправки включаются в финансовую отчетность обществ, не являющихся резидентами Российской Федерации, в целях приведения отчетности в соответствие с МСФО, где это необходимо.
3. Основные подходы к составлению консолидированной финансовой отчетности (продолжение)
Консолидированная финансовая отчетность была подготовлена исходя из принципа оценки по фактическим затратам, за исключением отмеченного в разделе «Основные положения учетной политики». Например, имеющиеся в наличии для продажи инвестиции признаются по справедливой стоимости. Подготовка консолидированной финансовой отчетности в соответствии с МСФО требует от руководства обоснованных оценок и предположений, которые влияют на отраженные в отчетности суммы активов и обязательств на отчетную дату, а также на отраженные в отчетности суммы доходов и расходов за период. Оценка, главным образом, производилась в отношении справедливой стоимости финансовых инструментов, износа основных средств, резерва под обесценение, величины отложенного налога на прибыль, резерва сомнительной задолженности и прочей кредиторской задолженности. Фактические результаты могут отличаться от данных оценок.
А. Учет влияния инфляции
Поправки и изменения классификации, внесенные в бухгалтерскую отчетность с целью подготовки отчетности в соответствии с МСФО, включают пересчет остатков и операций с учетом изменения общей покупательной способности рубля в соответствии со Стандартом 29 МСФО «Финансовая отчетность в условиях гиперинфляционной экономики». Согласно Стандарту 29 МСФО, финансовые отчеты, подготавливаемые в валюте страны с гиперинфляционной экономикой, должны быть составлены на основе текущих цен на дату составления бухгалтерского баланса. Соответствующие показатели на 31 декабря 2001 г., были также пересчитаны с учетом изменений общей покупательной способности рубля по состоянию на 31 декабря 2002 г.
Изменение показателей статей консолидированной финансовой отчетности определялось на основе использованных в расчете коэффициентов, полученных из Индекса потребительских цен (ИПЦ), опубликованного Государственным комитетом по статистике Российской Федерации («Госкомстат»), а также из индексов, полученных из других источников в отношении периодов, предшествовавших 1992 г. Далее приводятся индексы пересчета показателей финансовой отчетности, основанные на ценах 1988 г. (1988=100), за последние пять лет до 31 декабря 2002 г., и соответствующие коэффициенты пересчета цен:
| Дата | Индексы | Коэффициент пересчета |
| 1998 г. | 1 216 400 | 2,24 |
| 1999 г. | 1 661 481 | 1,64 |
| 2000 г. | 1 995 937 | 1,37 |
| 2001 г. | 2 371 572 | 1,15 |
| 2002 г. | 2 730 154 | 1,00 |
Для пересчета показателей настоящей финансовой отчетности за основу были взяты следующие принципы:
- Все суммы, включая сравнительные данные, отражают масштаб цен на 31 декабря 2002 г.;
- Денежные активы и обязательства, имеющиеся в наличии на 31 декабря 2002 г., не подвергаются переоценке, поскольку сами они уже выражены в масштабе цен на 31 декабря 2002 г.;
- Неденежные активы и обязательства (статьи баланса, которые не отражены с учетом покупательной способности денежной единицы на 31 декабря 2002 г.), а также статьи акционерного капитала пересчитываются с использованием соответствующих переводных коэффициентов с момента признания их в отчетности до отчетной даты;
- Все статьи в отчете о прибылях и убытках и отчете о движении денежных средств пересчитываются с использованием соответствующего переводного коэффициента с даты операции до отчетной даты;
- Прибыль или убыток, возникающий вследствие существования денежных активов и обязательств в течение отчетного периода, отражается в отчете о прибылях и убытках как прибыль или убыток по денежной позиции.
Поскольку экономическая ситуация в Российской Федерации свидетельствует об окончании гиперинфляции, начиная с 1 января 2003 г. Группа прекратила применение порядка учета, определенного МСФО 29.
Б. Пересчет в доллары США
Показатели прилагаемой консолидированной финансовой отчетности, выраженные в рублях, пересчитывались в доллары США исключительно арифметически по официальному курсу Центрального банка Российской Федерации на 31 декабря 2002 г., составлявшему 31,78 руб. за 1 доллар США. Это было сделано исключительно для удобства изучения прилагаемой финансовой отчетности и не должно рассматриваться как существовавшее намерение или возможность перевода показателей отчетности, выраженных в рублях, в доллары по этому курсу. Это также не означает, что суммы в долларовом выражении достоверно представляют финансовое положение, результаты деятельности и движение денежных средств Группы в соответствии с МСФО.
4. Основные положения учетной политики
A. Порядок составления консолидированной финансовой отчетности
Дочерние общества
Данные отчетности дочерних обществ, т.е. компаний, более половины голосующих акций которых принадлежит Группе или контроль над деятельностью которых Группа осуществляет иным образом, были включены в консолидированную отчетность. Их включение в консолидированную отчетность осуществляется с даты приобретения Группой контроля и прекращается с даты потери контроля над их деятельностью. Все операции между обществами Группы и нереализованная прибыль по этим операциям, а также сальдо по расчетам внутри Группы исключаются. Нереализованные убытки также исключаются, кроме случаев, когда имеются признаки снижения стоимости переданного актива. В случае необходимости в учетную политику дочерних обществ были внесены изменения для обеспечения соответствия с учетной политикой Группы.
Доля меньшинства на отчетную дату включает в себя долю миноритарных акционеров в справедливой стоимости идентифицируемых активов и обязательств дочерних обществ на дату приобретения, и долю меньшинства в изменении акционерного капитала этих дочерних обществ с момента приобретения. Доля меньшинства также включает в себя часть чистых активов Группы, приходящуюся на миноритарных акционеров дочерних обществ, которые владеют долей в капитале ОАО «АВТОВАЗ» (подробнее см. Примечание 5В).
Доля меньшинства показывается отдельно от обязательств и акционерного капитала.
Зависимые общества
Инвестиции в зависимые общества учитываются методом долевого участия. Зависимыми являются общества, в которых Группа имеет от 20% до 50% голосующих акций или на которые Группа иначе оказывает значительное влияние, но не имеет контроля над ними. Нереализованная прибыль по операциям между Группой и зависимыми обществами исключается в размере, соответствующем доле Группы в зависимых обществах; нереализованные убытки также исключаются, кроме случаев, когда имеются признаки снижения стоимости переданного актива. Сумма инвестиций в зависимые общества включает сумму деловой репутации (за вычетом накопленной амортизации), возникающей при приобретении.
Использование метода долевого участия прекращается с того момента, когда балансовая стоимость инвестиций в зависимое общество становится равной нулю, за исключением тех случаев, когда Группа отвечает по обязательствам зависимого общества, или она выдавала гарантии в отношении обязательств зависимого общества.
Б. Инвестиции
Инвестиции, которые предполагается держать неопределенное время, и которые могут быть проданы, исходя из потребностей ликвидности или изменения процентной ставки, классифицируются как инвестиции, имеющиеся в наличии для продажи. Данные инвестиции отражаются в составе долгосрочных активов, если только руководство не имеет однозначно выраженного намерения держать данные инвестиции в течение периода менее 12 месяцев после отчетной даты или они не будут проданы для пополнения оборотного капитала, в этом случае данные инвестиции отражаются в составе текущих активов. В момент приобретения инвестиций руководство принимает решение о соответствующей классификации инвестиций.
Все операции по приобретению и продаже инвестиций отражаются на дату совершения расчетов, за которую принята дата получения или передачи инвестиций Группой. Затраты по приобретению инвестиций включают в себя затраты на проведение операции. Инвестиции, имеющиеся в наличии для продажи, впоследствии отражаются в отчетности по справедливой стоимости, в то время как инвестиции, удерживаемые до погашения, следует оценивать в сумме амортизированных затрат с использованием метода эффективной ставки процента. Реализованные и нереализованные прибыли или убытки, возникающие в связи с изменением справедливой стоимости инвестиций, предназначенных для торговли, и инвестиций, имеющихся в наличии для продажи, отражаются в консолидированном отчете о прибылях и убытках за отчетный период, в течение которого они возникли.
В. Принцип учета выручки
Выручка от реализации автомобилей, запасных частей и другой продукции на внутреннем рынке учитывается на дату отгрузки товаров покупателям, так как именно на эту дату происходит переход покупателю всех выгод и рисков, связанных с правом собственности.
НДС и акцизы вычитаются для определения суммы выручки.
4. Основные положения учетной политики (продолжение)
Г. Дебиторская задолженность покупателей и заказчиков
Дебиторская задолженность отражается в сумме выставленного счета за минусом резерва под снижение стоимости дебиторской задолженности и включает сумму налога на добавленную стоимость. Резерв под снижение стоимости дебиторской задолженности признается при наличии свидетельств того, что Группа не сможет получить причитающуюся ей сумму в установленный договором срок. Величина резерва рассчитывается как разница между балансовой стоимостью и возмещаемой суммой, равной текущей стоимости ожидаемых денежных потоков, дисконтированных с использованием рыночной ставки процента для сходных инструментов.
Д. Налог на добавленную стоимость
Налог на добавленную стоимость с суммы выручки от реализации подлежит уплате в бюджет в момент погашения дебиторской задолженности. НДС по приобретенным материальным ценностям подлежит зачету против суммы НДС, исчисляемой с суммы выручки от реализации, при оплате материалов, работ, услуг. Налоговые органы допускают, что уплата НДС может быть произведена путем взаимозачета. Обязательства по НДС с суммы выручки от реализации и НДС по приобретенным материальным ценностям, которые не были погашены на отчетную дату (отложенный НДС), признаются в бухгалтерском балансе в развернутом виде отдельно в составе текущих активов и краткосрочных обязательств. При создании резерва под снижение стоимости дебиторской задолженности резервируется вся сумма сомнительной задолженности, включая НДС. Соответствующее отложенное обязательство по НДС отражается в отчетности до момента списания дебиторской задолженности для целей налогообложения.
Е. Товарно-материальные запасы
Запасы учитываются по наименьшей из стоимости приобретения и чистой цены продажи. Стоимость запасов определяется на основе средневзвешенной оценки, и включает стоимость материалов, трудовые затраты и соответствующие косвенные производственные затраты (исходя из нормальной загрузки производственных мощностей). При этом стоимость устаревших запасов и запасов с длительным периодом обращения уменьшается, принимая во внимание предполагаемый срок их использования, до их возможной стоимости реализации.
Ж. Денежные средства и их эквиваленты
Денежные средства состоят из денежных средств, имеющихся в наличии, и средств, находящихся на депозитах до востребования. Эквиваленты денежных средств представлены краткосрочными инвестициями, которые могут быть беспрепятственно переведены в денежные средства. Они не подвержены значительному риску изменения стоимости и подлежат погашению в течение трех месяцев с даты составления бухгалтерского баланса.
З. Основные средства
Основные средства учитываются по стоимости приобретения или строительства, пересчитанной с учетом изменения эквивалентной покупательной способности рубля по состоянию на 31 декабря 2002 г. На конец каждого отчетного периода руководство проводит оценку основных средств на предмет уменьшения их стоимости. Если признаки уменьшения стоимости существуют, руководство проводит расчет возмещаемой величины, которая определяется как большее из двух значений: чистой продажной цены актива или его ценности использования. Балансовая стоимость актива уменьшается до его возмещаемой величины, и разница отражается как расходы (убыток от уменьшения стоимости) в консолидированном отчете о прибылях и убытках. В случае изменения расчетных значений возмещаемой величины активов, резерв под уменьшение стоимости актива, отраженный в отчетности за предыдущие годы, подлежит восстановлению.
Износ рассчитан прямым методом, исходя из пересчитанной стоимости основных средств. Ниже приводятся периоды амортизационных отчислений, которые приближенно отражают срок полезного использования соответствующих активов:
| | | Количество лет |
| Здания и сооружения | | от 40 до 50 |
| Металлургическое оборудование | | 25 |
| Основные производственные средства, машины и оборудование | | от 10 до 20 |
| Прочие | | от 5 до 10 |
Издержки на ремонт, содержание и эксплуатацию оборудования относятся на расходы по мере возникновения. Улучшения капитального характера и реконструкция капитализируются, а замененные активы списываются. Прибыль или убыток от выбытия основного средства относится на консолидированный финансовый результат по мере возникновения.
4. Основные положения учетной политики (продолжение)
И. Отложенные налоги на прибыль
Отложенные налоговые требования и обязательства рассчитываются в отношении временных разниц в соответствии с методом обязательств по балансу в целях составления финансовой отчетности и учета отложенных налогов на прибыль. Резерв по отложенным налогам на прибыль создается по всем временным разницам, возникающим между налоговой базой активов и обязательств и их балансовой стоимостью в целях составления финансовой отчетности. Отложенные налоговые требования признаются тогда, когда существует вероятность того, что будет получена налогооблагаемая прибыль, за счет которой могут быть реализованы вычитаемые временные разницы. Отложенные налоговые требования и обязательства рассчитываются по налоговым ставкам, применение которых ожидается в период реализации требования или погашения обязательства на основе налоговых ставок, введенных или предполагаемых к введению на отчетную дату.
Отложенный налог на прибыль рассчитывается в отношении временных разниц, возникающих по инвестициям в дочерние и зависимые общества. Исключение составляют случаи, когда время восстановления временных разниц может контролироваться, и существует достаточно высокая вероятность, что временная разница не будет восстановлена в обозримом будущем.
К. Заемные средства и реструктуризированные налоги
Заемные средства принимаются к учету в сумме фактически полученных средств, что является справедливой стоимостью полученных средств (определяется с использованием превалирующей рыночной ставки процента по аналогичному финансовому инструменту, если она существенно отличается от цены операции) за вычетом затрат на осуществление сделки. В последующие периоды заемные средства оцениваются по амортизированной стоимости по методу эффективной процентной ставки. При этом разница между справедливой стоимостью полученных средств (за вычетом затрат на осуществление сделки) и суммой погашения отражается как расходы на выплату процентов в течение срока, на который привлекаются заемные средства. Все затраты по привлечению заемных средств списываются на себестоимость. Текущие обязательства по выплате процентов отражаются в составе прочей кредиторской задолженности, а проценты, которые начисляются на реструктуризированные обязательства, отражаются в составе реструктуризированной задолженности.
Л. Операции в иностранной валюте и перевод в рубли
Существуют ограничения и процедуры контроля в отношении перевода рубля в другие валюты. Рубль не является свободно конвертируемой валютой в большинстве стран за пределами Российской Федерации.
Денежные активы и обязательства Группы по состоянию на 31 декабря 2002 г., выраженные в иностранной валюте, были пересчитаны в рубли по курсу на эту дату. Операции в иностранной валюте отражаются в отчетности по курсу на дату совершения операций. Курсовые разницы, которые возникают при расчетах по этим операциям, а также при пересчете стоимости денежных активов и обязательств, выраженных в иностранной валюте, в рубли отражаются в консолидированном отчете о прибылях и убытках.
Показатели бухгалтерских балансов и отчетов о прибылях и убытках зарубежных дочерних обществ были пересчитаны в рубли по курсу рубля на 31 декабря 2002 г. и среднему курсу рубля за год, соответственно. Различия, возникающие при пересчете показателей финансовой отчетности зарубежных дочерних предприятий в рубли, включаются в собственный капитал в качестве поправок на валютный курс.
М. Расходы на гарантийное обслуживание реализованной продукции
В момент реализации продукции создается резерв на все планируемые расходы по гарантийному обслуживанию продукции в будущем.
Н. Расходы на научно-исследовательские и опытно-конструкторские разработки
Расходы на научно-исследовательские работы относятся на расходы по мере их осуществления. Расходы на проекты усовершенствования признаются нематериальным активом, только если вероятно, что будущие экономические выгоды, относящиеся к этому активу, будут поступать в Группу, и стоимость актива может быть надежно оценена.
О. Расходы на социальную сферу
Группа несет расходы на содержание социальной сферы, преимущественно в г. Тольятти. Группа предоставляет медицинские услуги и содержит детские сады. Эти суммы представляют собой «подразумеваемую» стоимость содержания, в основной своей части, производственных рабочих, и соответственно, в целях составления отчетности Группы согласно МСФО были списаны на себестоимость реализации в консолидированном отчете о прибылях и убытках.
П. Расходы на выплату процентов и доходы по процентам
Доходы и расходы по процентам учитываются по методу начисления, по мере их возникновения.
4. Основные положения учетной политики (продолжение)
Р. Прибыль (убыток) на акцию
Привилегированные акции участвуют в расчете, так как относящиеся к ним дивиденды не могут быть меньше, чем дивиденды по обыкновенным акциям. Прибыль на акцию определяется путем деления чистой прибыли, приходящейся на держателей обыкновенных и привилегированных акций, на средневзвешенное количество участвующих в распределении прибыли акций, находящихся в обращении в течение отчетного периода. Убытки распределяются на привилегированные акции в этом расчете.
С. Затраты на пенсионное обеспечение
Обязательные взносы Группы в Пенсионный фонд Российской Федерации относятся на расходы по мере их возникновения.
Т. Собственные акции, изъятые из обращения
Собственные акции, изъятые из обращения, отражаются по номинальной стоимости, пересчитанной с учетом эквивалента покупательной способности рубля на 31 декабря 2002 г. Разница между стоимостью приобретения и номинальной стоимостью собственных акций при выкупе относится напрямую на нераспределенную прибыль. Прибыли или убытки от продажи собственных акций, изъятых из обращения, отражаются непосредственно в консолидированном отчете об изменениях собственного капитала.
У. Резервы
Резервы отражаются в тех случаях, когда у Группы имеется текущее юридическое или предполагаемое обязательство, возникшее в результате каких-либо событий в прошлом, и когда существует вероятность того, что для выполнения этого обязательства потребуются значительные ресурсы из экономической прибыли Группы, при условии, что сумма такого обязательства может быть оценена с достаточной степенью точности.