Движение Денежных Средств и отчетом об Изменениях в Капитале ( кейс ). «Подводные камни» иограничения фин отчет

Вид материала

Отчет

Содержание 2. Процедуры контроля сохранности и эффективности использования ДС. 3. Прогнозирование и планирование движения ДС. 4. Управление денежными средствами в холдинге (группе компаний). 5. Налоговое планирование в системе финансового менеджмента. 1. Управленческий учет в системе управления компанией. 2. Управление затратами. 3. Учет и контроль по центрам ответственности. 4. Использование данных управленческого учета для принятия управленческих решений. 5. Система управленческой отчетности. 6. Управление запасами, дебиторской и кредиторской задолженностью.

Подобный материал:

• Неаудированный консолидированный промежуточный отчет об изменениях в капитале 9 Примечания, 1924.95kb.
• Отчет о прибылях и убытках Отчет о движении денежных средств, 1474.96kb.
• Отчет о прибылях и убытках Отчет о движении денежных средств, 1519.25kb.
• Отчет о движении денежных средств за январь декабрь 2005 года, 82.86kb.
• Консолидированный отчет о финансовом положении 6 Консолидированный отчет о совокупном, 1867.99kb.
• Отчет о прибылях и убытках за год, закончившийся 31 декабря 2008 г. 5 Отчет о движении, 4240.53kb.
• Приказом Минфина России от 02. 07. 2010 n 66н о формах бухгалтерской отчет, 89.08kb.
• Отчет об изменениях в капитале за период, 67.52kb.
• Консолидированный отчет об изменениях в собственном капитале за год, закончившийся, 2341.29kb.
• Столичный Торговый Банк Финансовая отчет, 1361.49kb.

Директор по финансам.

Модуль 1. Финансовое планирование и анализ.




Программа:

1-й день. Финансовая диагностика предприятия.

1. Принятие решений на основе финансовой диагностики предприятия. Кто и с какой целью использует финансовый анализ. Выбор оптимального набора инструментов финансового анализа.
   
2. Презентация предприятия в наиболее выгодном свете. Фин. анализ как часть кредитного анализа предприятия.
   
3. Финансовая отчетность - основной источник информации для финансового анализа:
   

• Финансовый учет и финансовая отчетность глазами аналитика.
  
• Различия и взаимосвязь между Балансом, Отчетом о Прибыли и Убытках, Отчетом о Движение Денежных Средств и Отчетом об Изменениях в Капитале (КЕЙС).
  
• «Подводные камни» и ограничения фин. отчетности, необходимость составления аналитических отчетов.
  

5. Инструменты финансового анализа (КЕЙС):
   

• Горизонтальный, вертикальный, индексный анализ, серия трендов.
  
• Оценка структуры активов и пассивов, отраслевые особенности баланса. Состав и соотношение доходов и расходов в зависимости от специфики деятельности компании.
  
• Оценка денежных поступлений и денежных потоков, прогноз денежных потоков.
  
• Анализ кредитных рисков.
  
• Анализ ключевых финансовых коэффициентов:
  

• ликвидность (рабочий капитал; ликвидность; оборачиваемость; операционный и финансовый циклы);
  
• прибыльность и эффективность деятельности (прибыль, маржа прибыли; рентабельность продаж; ROA; ROE; оборачиваемость; модель Дю Понт).
  
• финансовая устойчивость;
  
• коэффициенты покрытия;
  
• оценка качества необоротных активов.
  

• Факторный анализ прибыли, чувствительность бизнеса к изменениям внутренних и внешних факторов.
  
• Маржинальный анализ и операционный рычаг.
  

5. Ключевые фин. риски или преимущества предприятия, диагностируемые с помощью фин. анализа.
   
6. Разработка системы оценки последствий принимаемых решений на основе финансовых индикаторов до момента принятия решения.
   
7. Прогнозирование фин. состояния предприятия в будущем, составление прогнозных форм отчетности.
   
8. КЕЙС (Взаимосвязь и взаимное дополнение фин. показателей предпр-й, и их отраслевая зависимость).
   

День 2. Управление денежными средствами предприятия и налоговое планирование.
1. Организация процессов управления ДС.

• Определение денежных средств (ДС) – чем мы собираемся управлять.
  
• Политика управления денежными средствами как реализация выбранной стратегии управления капиталом и ликвидностью.
  
• Управление сроками и условиями дебиторской и кредиторской задолженности.
  
• Определение и распределение функций, полномочий и ответственности в сфере управления ДС.
  

2. Процедуры контроля сохранности и эффективности использования ДС.

• Объекты контроля – что мы собираемся контролировать.
  
• Задачи финансовой службы в сфере контроля ДС.
  
• Способы и процедуры контроля ДС.
  
• Инструменты контроля ДС.
  
• Задачи информационной системы предприятия по управлению ДС.
  

3. Прогнозирование и планирование движения ДС.

• Краткосрочное и долгосрочное прогнозирование ДС – принципы и подходы.
  
• Содержание и качество информации для планирования ДС – какая нужна информация и источники ее получения.
  
• Платежные календари, защищенные статьи, лимиты, закрытие кассовых разрывов.
  

4. Управление денежными средствами в холдинге (группе компаний).

• Специфика управления ДС в группе компаний.
  
• Вертикаль управление ДС.
  
• Функции и задачи централизованного казначейства.
  

5. Налоговое планирование в системе финансового менеджмента.

• Цели и стратегии налогового планирования.
  
•  Роль и задачи финансового менеджмента при формировании налоговой политики предприятия: анализ структуры налоговых нагрузок с учетом специфики деятельности предприятия; управление налоговыми рисками на уровне финансового менеджмента предприятия; альтернативные методы оптимизации налогообложения и пути их адаптации к специфике деятельности предприятия; использование положений учетной политики предприятия для целей налогового планирования.
  
• Бюджетирование налоговых платежей, как метод прогнозирования налоговых нагрузок предприятия.
  
• Оценка эффективности принятой налоговой политики - пути и методы ее коррекции.
  
• Кейс по налоговому планированию.
  

День 3. Управление оборотным капиталом.

1. Что подразумевают под оборотным капиталом (состав, понятия, определения).
   
2. Оптимальный уровень инвестиций в оборотный капитал.
   
3. Выбор стратегии поддержания определенного уровня оборотного капитала.
   
4. Политика финансирования рабочего капитала – выбор между риском и доходностью (КЕЙС).
   
5. Источники краткосрочного финансирования рабочего капитала (обязательства, политика в отношении кредиторов, скидки, коммерческие ссуды, банковские кредиты и др.)
   
6. Пути сокращения финансового цикла предприятия – меры по борьбе с безденежьем.
   
7. Расчет потребности в финансировании оборотного капитала (КЕЙС).
   
8. Рычаг рабочего капитала (КЕЙС)
   
9. Управление запасами:
   

• Зачем и когда предприятию необходим запас ТМЗ;
  
• Риски, связанные с избытком или нехваткой ТМЗ;
  
• Способы определения потребности в запасах (оптимальный размер заказа, нормирование запасов, Just-in-Time и др);
  
• Взаимосвязь себестоимости проданных товаров и остатков ТМЗ для производственных компаний, влияние на финансовую прибыль и налогообложение;
  
• Учетные ловушки – способы списания ТМЗ.
  

10. Управление Дебиторской задолженностью:
    

• Создание «Положения об управлении дебиторской задолженностью на предприятии»;
  
• Элементы кредитной политики в отношении дебиторов компании и их влияние на результаты деятельности компании (КЕЙС);
  
• Мониторинг дебиторской задолженности, оценка безнадежных долгов, создание резервов (ПРИМЕР);
  
• Инструменты предварительного анализа платежеспособности клиентов компании, которым предоставляется отсрочка платежей;
  
• Факторинг.
  

11. Обоснование оптимального остатка денежных средств на расчетном счете.
    

4-й – 5 день. Управленческий учет: методы управления затратами и бюджетирование, как основа для принятия управленческих решений.

1. Управленческий учет в системе управления компанией.

Управленческий учет – понятие и предназначение. Финансовый и управленческий учет. Стратегия компании и управленческий учет. Цели предприятия и их отображение в показателях деятельности. Система сбалансированных показателей. 

2. Управление затратами.

Классификация затрат. Системы калькулирования себестоимости - полных затрат (absorption costing) и переменных затрат (direct costing). Распределение накладных расходов – методы, преимущества и недостатки.

3. Учет и контроль по центрам ответственности. Построение финансовой структуры. Выделение Центров Финансовой Ответственности и присвоение им соответствующих видов. Учет и оценка деятельности центров ответственности. Контролируемые показатели ЦФО.

4. Использование данных управленческого учета для принятия управленческих решений.

Анализ взаимосвязи затрат, объема деятельности и прибыли (CVP- анализ), маржинальный поход, определение точки безубыточности, запаса прочности, операционного рычага.

5. Система управленческой отчетности. 

Принципы построения системы управленческой отчетности. Структура и форматы управленческих отчетов. Методики составления управленческой отчетности.

6. Управление запасами, дебиторской и кредиторской задолженностью.

7. Организация управленческого учета на предприятии.

Регламенты управленческого учета. Основные организационные этапы постановки и внедрения системы управленческого учета и отчетности на предприятии. Содержание основных организационно-распорядительных документов. Положения по управленческому учету, о финансовой структуре предприятия, об учетной политике, и отчетности, о структурных подразделениях, должностные инструкции.

Подробная информация о программе по тел.: (044) 221 67 01, 331 44 83,; info@nikland.com.ua;

www.nikland.com.ua