- сделки на валютном рынке, осуществляемые при помощи выделения гарантированного залога из средств клиента (маржи) и предоставляемого дилингового рычага.
Смысл ее заключается в том, что клиент, внося определенную минимальную сумму, получает возможность оперировать суммами неизмеримо большими, чем его собственными средствами. Такую возможность ему предоставляют брокерские компании, которые кроме предоставления различных информационных услуг о рынке, торгах и т.д., предоставляют также и кредитные линии - крупные суммы, достаточные для выхода на рынки, и которыми инвестор может свободно оперировать, внеся определенный залог. Систему предоставления кредита под фиксированную залоговую сумму называют - дилинговое плечо или дилинговый рычаг; а фиксированную залоговую сумму - маржей; саму же систему такого выхода на мировой
валютный рынок называют маржевой торговлей. Margin (маржа) - сумма гарантийного залога, под которую предоставляется дилинговый рычаг.
|
- 24.2. Фьючерсные контракты
маржевом счете владельца контракта с учетом возможных его убытков не должна опускаться. Размер поддерживающей маржи обычно составляет 70Ч80% от начальной, хотя может и равняться ей. Срочная купля-продажа валюты осуществляется на основе подписа ния фьючерсного контракта, или фьючерса. Валютный фьючерсный конт ракт по форме мало отличается от форвардного контракта, но, по суще ству, между ними
- 8.2. Характеристика основных рынков ссудного капитала
маржевой) торговли, когда для заключения сделки вовсе не обязательно внесение денег в размере полной стоимости контракта; достаточно лишь депозита. Маржевая торговля дает возможность инвесторам спекулировать валютой в больших объемах с помощью дилерского обслуживания (в Британии большинство валютных операций проводится при залоге в 5% и выше). Возможности получения прибыли на основе изменения
- 14.1. РАЗЛИЧИЯ МЕЖДУ ФОРВАРДНЫМИ И ФЬЮЧЕРСНЫМИ КОНТРАКТАМИ
margin requirement) и необходим Яяя покрытия потерь, возможных в ходе биржевых операций. Размер средств на сче-т"ах всех участников торгов корректируется в конце каждого торгового дня по расчетным ценам этого дня (marked to market). Воспользуемся табл. 14.1 для иллюстрации механизма заключения и исполнения фьючерсных контрактов. Вы отдаете приказ брокеру 4 августа 1991 года на открытие длинной
- БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК
торговли и расчётов на бирже электроэнергии / В.В. Хлебников // Промышленная энергетика. 2003. - № 12. - С. 9-15. Хумал А. Разделение прироста произведения // Учёные записки по статистике. - М.: АН СССР, 1964. - С. 206-212. Чеботарёв С.В. Актуальные аспекты применения математических методов в современном экономическом факторном анализе // Международный форум по проблемам науки, техники и
- Словарь
marginal cost pricing), метод прямых затрат (direct cost pricing), метод определения цен на базе стандартных (нормальных) издержек производства (standart cost pricing), метод целевой нормы прибыли (target return pricing). Административные методы ценообразования включают: 1) нормативный, основанный на нормативах себестоимости и плановой прибыли, преимущественно устанавливаемых централизованно (за
- 2.1. Верно/Неверно
маржевой торговлей. Сторидж - плата за перенос позиции через ночь. Леверидж это соотношение между суммой залога, и выделяемым под нее заемным капиталом. Курс покупки базовой валюты является величиной, обратной курсу продажи котируемой валюты. Курс продажи базовой валюты является величиной, обратной курсу покупки котируемой валюты. Покупка валюты базы котировки осуществляется по курсу обратному
- 2.2. Укажите все правильные ответы
маржевой торговле, называется: а) леверидж; б) сторидж; в) маржа; г) кредитное плечо; д) дилинговое плечо. Соотношение между суммой залога, и выделяемым под нее заемным капиталом называется: а) леверидж; б) сторидж; в) маржа; г) кредитное плечо; д) дилинговое плечо. Увеличение количества иностранной валюты, необходимое для приобретения единицы национальной валюты называется: а) снижение курса
- ТЕХНИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ И ГИПОТЕЗА ЭФФЕКТИВНОГО РЫНКА
trading-range break) и правило скользящего среднего (MA = moving-average), могут дать прибыльную стратегию тор-говли. Правило TRB говорит, что следует заключать сделки на покупку, когда цена превысит свое предыдущее наивысшее значение, и на продажу, когда цена упадет ниже последнего минимума, а правила MA основаны на том соображении, что следует делать покупки, когда краткосрочные скользящие
- СБОР ДАННЫХ И ОПРЕДЕЛЕНИЕ ПРАВИЛ
торговли пропагандируют Брок и др. [56]. Правило очень простое в том отношении, что в вычислении индикатора не участвуют числа Фибоначчи. Здесь важно, что технический анализ стремится предсказать, главным образом, направление изменения цены (вниз, вверх, на том же уровне), а не величину этого изменения. По правилу СМА вычисляется совершенно определенная функция /СМА: К"->И.0,1} Л /-1 j L-l Л /СМА
- участники валютного рынка
margin or target zone) Возможны колебания валютного курса в установленных пределах; в случае отклонения от предусмотренного диапазона колебаний центральный банк вмешивается на рынке, чтобы вернуть валютный курс обратно Корректируемая фиксация (Fixed but adjustable) Директивными или рыночными методами валютный курс фиксируется на продолжительный период времени (возможно с узкими пределами
|
Экономика