Банковское дело / Доходы и расходы / Лизинг / Финансовая статистика / Финансовый анализ / Финансовый менеджмент / Финансы / Финансы и кредит / Финансы предприятий / Шпаргалки Главная
Финансы
Банковское дело
| Глушкова Н.Б.. Банковское дело: Учебное пособие. - М.- Академический Проект; Альма Матер,2005. - 432 с., 2005 | |
Межбанковский клиринг |
|
|
Основная задача денежно-кредитной политики, проводившейся в России в течение ряда лет, состояла в том, чтобы с помощью ограничения объема денежной массы преодолеть инфляцию, уменьшить платежеспособный спрос и тем самым предотвратить рост цен. Однако применение мер по ограничению денежной массы привело к широкому использованию в обороте различных способов безналичных расчетов, в том числе с помощью бартера, зачетов и векселей, на долю которых в последние годы приходилась большая часть расчетов. При проведении подобных сделок существенно снижается роль денег и ослабляется действие рычагов, присущих рыночной экономике. Для преодоления платежного кризиса необходимо совершенствование организации расчетов, и поиск иных способов расчетов. Одной из мер в этом направлении служит образование негосударственных,.небанковских расчетных и клиринговых кредитных организаций, осуществляющих клиринговые операции. Клиринг - система регулярных безналичных расчетов, основанная на зачете взаимных встречных обязательств и требований участников расчетов. Впервые клиринг стал применяться английскими банками в середине XVIII в., когда развитие производства и торговли привело к росту объема расчетов и нехватке металлических денег. Первая расчетная палата основана в Лондоне в 1775 г. (в Нью-Йорке - в 1852 г., в Париже и Вене - в 1872 г., в Берлине - в 1883 г.). Расчетные палаты обычно находятся под контролем крупнейших коммерческих банков. В ряде стран функции расчетных палат выполняют центральные банки. Клиринг - система экономических отношений, при которых денежные претензии (дебиторская задолженность) участников погашаются их же денежными обязательствами (кредиторская задолженность) без использования реальных денег или с их минимальным использованием. Следовательно, клиринг можно рассматривать как одну из форм проведения безналичных расчетов юридических и физических лиц за товары (услуги) или ценные бумаги, основанную на зачете их взаимных требований и обязательств. Взаимные требования кредиторов и обязательства должников погашаются, а платежи осуществляются лишь на разницу Концентрация платежей при клиринге позволяет значительно уменьшить баланс платежей и общую сумму обращающихся платежных средств, расширяет сферу безналичного оборота и облегчает расчеты. Посредством клиринга упрощаются, удешевляются и ускоряются расчеты, сохраняется имеющаяся денежная наличность, что, в конечном счете, способствует повышению уровня стабильности и ликвидности участников расчетов. Существует так называемый локальный (хозяйственный) клиринг - осуществление взаиморасчетов между конкретными организациями (субъектами хозяйствования) посредством использования собственных схем зачета на основе тех или иных платежных инструментов и институтов. Хозяйственный клиринг обычно строится на основе использования квазиденежных инструментов, таких, как разнообразные формы векселей. Другая разновидность клиринга - межбанковский клиринг, право на осуществление которого предоставляется по специальной лицензии, выдаваемой Банком России небанковской кредитной организации. Межбанковский клиринг - это расчеты между банками путем зачета взаимных денежных требований юридических лиц данной страны. Клиринг в банковской сфере может проводиться как внутри страны, так и между странами (международный валютный клиринг). Организация межбанковского клиринга в каждой стране зависит от исторических особенностей развития банковской системы, модели ее построения, степени концентрации и централизации банковского дела, а также политики центрального банка в области денежно-кредитного регулирования экономики. Клиринговые операции классифицируются по двум признакам: по периодичности их проведения; по составу участников. По периодичности проведения взаимозачетов клиринг может быть разовым или постоянно действующим. Разовый клиринг проводится эпизодически по мере накопления дебиторско- кредиторекой задолженности. Постоянно действующий клиринг осуществляется периодически независимо от состояния денежных обязательств и денежных претензий участников. По составу участников клиринг осуществляется либо между двумя юридическими (физическими) лицами, либо между их группами, объединенными по отраслевому или территориальному признаку. Организация клиринга варьируется в зависимости оттого, являются ли банки - участники взаимозачетов самостоятельными юридическими лицами или они входят в состав одного и того же банка. В первом случае банки обычно обмениваются между собой чеками, векселями и другими долговыми обязательствами клиентов, доплачивая лишь разницу в специально создаваемых для расчетов организациях. При внутрибанковском клиринге все расчеты, связанные с необходимостью перевода денег клиентом одного филиала клиенту другого филиала одного банка на основании различных расчетных документов, осуществляются путем отнесения этих сумм в адрес головного офиса, клиринговый отдел которого и производит зачет по филиалам собственной системы. В зависимости от сферы применения межбанковский клиринг может быть локальным, что означает проведение взаимозачетов между банками одного региона, либо между банками определенной группы, либо между филиалами одного банка; и общегосударственным, предполагающим зачет взаимных требований банковских клиентов в пределах одной страны. Наиболее эффективным является многосторонний клиринг, когда его участники имеют денежные обязательства и требования во взаимоотношениях со многими другими участниками. Предположим, что между участниками клиринга проведено множество операций, документы по которым предъявлены в клиринговый центр для зачета и отражены по неденежным лицевым счетам. В зарубежной практике такие счета носят название лтранзитный счет-позиция и представляют собой отношение суммы предъявленных к зачету долгов к сумме взаимно погашенных. Таким образом, при организации клиринга деньги как средство обращения не участвуют, а присутствуют идеально как мера стоимости, которая проявляется в ценах товаров, работ и услуг, зафиксированных обслуживанием сферы обращения, что, в свою очередь, сокращает общую потребность предприятия в собственных оборотных средствах и обеспечивает экономию кредитных ресурсов банков. В последние десятилетия объем финансовых потоков между кредитными организациями существенно возрос. При этом вырос не только общий объем платежей, в гораздо большей степени увеличилось количество платежей, подлежащих обработке. В мире уже накоплен опыт по обработке возросших финансовых потоков: это внедрение электронных расчетных систем и замена валовых расчетов расчетами на клиринговой основе. В отличие от валовых расчетов, "ри которых все проходящие платежи плательщика получателю последовательно отражаются через 4ета расчетной системы, клиринг осуществляет мно-эсторонний зачет взаимных встречных платежей участников, причем оплате подлежит только разница между суммами взаимных обязательств. При этом молено добиться существенного снижения потребности банков в оборотных средствах и ускорения проведения платежей. Взаимные расчеты могут осуществляться посредством четырех механизмов: Х при помощи корреспондентских счетов Лоро и Ностро; Х через расчетную сеть Банка России; Х через внутрибанковскую расчетную систему; Х при помощи небанковских кредитных организаций, осуществляющих расчетные операции (расчетные и клиринговые палаты). Расчеты через корреспондентские счел ta Лоро u Ностра удобны для тсспо сотрудничающих Сыпко при наличии между ними постоянных финансовых потоков. Недостаток, этого способа - необходимость постоянно поддерживать ликвидность коррестгопдпп- ского счета. Иногда jb договоре па открытие корреспондентского счета может быть указана но'можгчст превышения остатка на счете, ни только счет ныда- чи кредита [ овердрафт a ). Другой недостаток -ггпгп способа расчетов - ограниченность лго применения: невозможно открыть корреспондентские счета се H семи банками, поскольку это повлечет ма собой слп псом большие расходы. Расчеты через расчетную ссп, Банка Рпсаш - самый распространенный и универсальный спосоП приведения платежей. Универсальность ттого способа расчет следует из того, что каждый коммерческий банк, должен иметь корреспондентский счет в каком-либо PKI {. 1а ким образом, становятся возможными расчеты ли )Сннч> Па т кас любым РКЦ в роли: посредника. К недостаткам можно отнести необходимость, для банков постоянно J юддержп- штьликв^ц гость своего кар респогдепского счета в 1'KI {, При этом ко р ре спондс итскио отношния с ЦБ РФ стр< >ят- ся на более жесткой осново, чем коррос одоптскио <тк шепия с обычным банком. Расчеты через внутрибанкопехуло расчетную систему осуществляются в пределах одного банка, имеющего филиалы в разных регионах, Достоинствами являются ускоренное прохождение платежей и сиижотш потребности в оборотных средствах, а недостатком яв-ляется ограниченность в применении этой схомы расчетов (не во всяком регионе существует банк с развитой сетью филиалов) Расчеты при помощи, небанковских раечотпьх организаций (расчетных и клиринговых палат] проводятся на принципах межбанковского клиринга. Как правило, применяется клиринг на чистой осново - оплате подлежит только итоговая разница между кредиторской и дебиторской задолженностями. Эта разница называется позицией по результатам клиринга. Позиции - то ИЛИ иное соотношение требований [прав, которые еще надо реализовать) и обязательств ' = = = 315 (долгов, которые еще предстоит отдать) участника, сделки Закрытая позиция - равенство требований и обязательств, открытая позиция - их неравенство. Рассмотрим условный пример осуществления клиринга между четырьмя его участниками. Таблица 12.1 Матрица расчетов (усл.ед.) Б днищ-о тпр а в итйл я платежа Ба нки -т олу чатели платежа Сумна о бяза - тельств А Б В Г Л - ео 40 80 210 Б 70 - 0 0 70 Б 0 50 - 20 70 Г 10 30 Ы) - ОО Сумма требований 80 170 100 100 450 Сумма, обязательств 210 70 70 100 450 Сальдо (чистые позиции) -130 100 30 0 О Проиллюстрируем потоки платежей на следующей схема Валовые расчеты Рис. 12.1 В данном примере при валовой системе расчетов нужно прошнести 9 операций и для исполнения обязательств всем учаепшкам платежей необходимы ликвидные средства в размере 450 усл. ед. При не поль зовании двусторонних взаиморасчетов схема будем иметь следующий вид. 1 ж < . н Е Рис 12Л Как видно из схемы, при двусторонних взаимозачетах количество расчетов сокращается до шесги, а потребность в ликвидных средствах уменьшается до 250 уел ед. Многосторонние расчеты |
|
| << Предыдушая | Следующая >> |
| = К содержанию = | |
Похожие документы: "Межбанковский клиринг" |
|
|