Темы диссертаций по экономике » Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда

УПРАВЛЕНИЕ РАЗВИТИЕМ РЕГИОНОВ НА ОСНОВЕ МОДЕРНИЗАЦИИ ДЕНЕЖНО-КРЕДИТНОЙ ПОЛИТИКИ тема диссертации по экономике, полный текст автореферата

Автореферат

Ученая степень	доктор экономических наук
Автор	Овчинникова, Оксана Петровна
Место защиты	Орел
Год	2003
Шифр ВАК РФ	08.00.05

Автореферат диссертации по теме "УПРАВЛЕНИЕ РАЗВИТИЕМ РЕГИОНОВ НА ОСНОВЕ МОДЕРНИЗАЦИИ ДЕНЕЖНО-КРЕДИТНОЙ ПОЛИТИКИ"

На правах рукописи

ОВЧИННИКОВА ОКСАНА ПЕТРОВНА

УПРАВЛЕНИЕ РАЗВИТИЕМ РЕГИОНОВ НА ОСНОВЕ МОДЕРНИЗАЦИИ ДЕНЕЖНО-КРЕДИТНОЙ ПОЛИТИКИ

08.00.05 - Экономика и управление народным хозяйством (региональная экономика) 08,00.10 - Финансы, денежное обращение и кредит

Автореферат диссертации на соискание ученой степени доктора экономических наук

Орел - 2003

Работа выпонена в Орловском государственном техническом университете

Научный консультант - доктор экономических наук,

Ведущая организация

- Всероссийский заочный финансово-экономический институт (г. Москва)

Защита состоится 23 мая 2003 г. в 10.00 часов на заседании диссертационного совета Д 502.004,03 по экономическим наукам в Орловской региональной академии государственной

службы по адресу: 302028, г. Орел, бульвар Победы, 5а

С диссертацией можно ознакомиться в читальном зале библиотеки Орловской региональной академии государственной службы

профессор

Садков Виктор Георгиевич

Официальные оппоненты:

- доктор экономических наук, профессор

Яковлев Владимир Михайлович

- доктор экономических наук, профессор

Пешехонов Юрий Владимирович

- доктор экономических наук, Андрюшин Сергей Анатольевич

Автореферат разослан 22 апреля 2003 г.

Ученый секретарь диссертационного совета, кандидат экономических наук, доцент

ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ

Актуальность темы диссертационной работы обуславливается необходимостью совершенствования системы управления развитием регионов России в условиях согласования интересов Центра и субъектов Федерации и поиска эффективного инструментария сглаживания пространственной поляризации регионального развития. Путь к эффективному управлению лежит через создание новых экономических и, особенно, финансово-кредитных механизмов развития территорий. Таким образом, с точки зрения целей и задач, стоящих перед региональными органами управления, остро встает проблема ресурсного обеспечения развития субъектов Федерации. Как известно, в "Основных положениях региональной политики в Российской Федерации" определены важнейшие пункты региональной политики, включающие "...оценку финансовых и других ресурсных возможностей регионов, выявление путей и средств активизации собственного потенциала регионов для решения важнейших социально-экономических проблем их развития"'.

В настоящее время данный вопрос решается в основном в плоскости обеспечения бюджетного финансирования территориального развития. Однако подобная постановка проблемы и используемые методы и механизмы ее решения не привели к ожидаемым результатам комплексного и гармоничного развития субъектов Федерации, а также к появлению эффективных форм управления экономическими отношениями. К числу важнейших составляющих системы управления процессами территориального развития относится денежно-кредитная политика государства. Однако в настоящее время регноны практически не имеют инструментов нормативного воздействия на оптимизацию финансово-экономических пропорций.

Одной из причин данного положения является отсутствие фундаментальных исследований в сфере поиска эффективных механизмов

' Основные положения региональной политики в Российской Федерации, Указ Президента Российской Федерации от "" "" ' - -

И июня 1996.

денежно-кредитного регулирования территориального развития. Кроме того, уровень региональных исследований по проблемам денежно-кредитной политики носит фрагментарный характер и недостаточен для научного обеспечения подобной работы. Указанные проблемы отражены в явных противоречиях процесса становления федеративных отношений, заключения договоров между Центром и регионами, когда аксиома "сильные регионы - сильная Россия" подвергалась сомнению как в научном понимании, так и з практической её реализации.

Экономическая наука, пытаясь найти объяснение издержкам в управлении социально-экономическими процессами и дать достоверный прогноз развитию управленческой парадигмы, всё более выявляет необходимость использования методов денежно-кредитной политики для их оптимизации, особенно на региональном уровне. Данное диссертационное исследование продожает поиск в этом направлении, что и определяет его актуальность.

Состояние научной разработанности указанных проблем можно оценить по многоплановым трудам специалистов экономической и управленческой науки. Особое значение представляют работы, основанные на воспроизводственном и проблемном подходах к региональному развитию. Теория и методология региональных исследований данного направления получила развитие в трудах П. Бакланова, В. Бутова, А. Гранберга, В. Кушлина, В. Лексина, А. Швецова и др.

Теоретические и практические аспекты государственного регулирования и ресурсного обеспечения на макро- и мезоуровне нашли отражение в трудах Л. Абакина, С. Алексашенко, С. Глазьева, В. Евстигнеева, С. Егорова, В. Захарова, В. Ивантера, А. Иларионова, Ю. Любимцева, В, Маевского, Б. Мильнера, В. Мехрякова, Б. Пенькова, В, Перламутрова, Н Петракова, В. Садкова, В. Сенчагова, А. Сима-новского, Е. Строева, А. Хандруева и др.

Общие вопросы монетарного регулирования экономики широко рассмотрены в фундаментальных трудах зарубежных авторов, таких как У. Баумоль, Э, Долан, Дж. Кейнс, К. и Р. Кэмпбел, Р. Лукас, К. Маркс, Л. Мизес, М. Роуботам, А.Смит, Дж. Тобин, М. Фридман, Ф. Хайек и др. Деятельность центральных банков проанализирована в работах К. Брайота, У. Бэскома, Б, Саммерса, М. Роккаса, Ф. Сассо, Д. Уайтинга, Г. Хоггарта и проч. В работах отдельных авторов рассмотрены проблемы функционирования банковской системы на макро- и микроуровнях, а также выбора оптимальной стратегии ее развития (Х-У. Дёриг, Ф. Мишкин, П. Роуз и др.).

В отечественной литературе в советский период выходили отдельные публикации, посвященные особенностям развития банковского дела в СССР. К ним можно отнести работы 3. Атласа, М. Атлас, В. Геращенко, В. Шера. В более поздний период следует отметить работы С. Андрюшина, Е, Жукова, Л. Красавиной, О. Лае-рушина, О. Роговой, В. Усоскина и др.

Региональный срез указанных проблем рассмотрен в работах А. Бездольного, Л. Вотинцевой, К. Гусевой, С. Евсеева, Г. Козьмина, Н. Медведева, В. Мехрякова, Ю. Росляка, В. Рудько-Силиванова, М. Сагитдинова,

Отдавая дожное вкладу вышеперечисленных авторов в разработку теории и обобщение практики управления социально-экономическими процессами в рыночной и переходной экономике, следует отметить отсутствие сопряженности теоретико-методических положений управленческой деятельности на всех уровнях и денежно-кредитных механизмов, в особенности на региональном уровне. Именно поэтому на первый план выходит необходимость выявления роли и обоснования содержания денежно-кредитной политики, адекватной современным требованиям развития России с учетом региональной специфики. Это и обусловило выбор темы диссертации, предмет, объект и содержание данного исследования.

Объектом исследования являются процессы социально-экономического развития регионов России и механизмы их регулирования.

Предметом исследования выступает исследование содержания процессов управления развитием субъектов Федерации с использованием инструментария денежно-кредитной политики.

Цель диссертационного исследования состоит в разработке концепции управления целенаправленным и устойчивым развитием регионов России на основе обоснования содержания и повышения эффективности денежно-кредитной политики в условиях становления наряду с бюджетным федерализмом и денежно-кредитного федерализма.

Для достижения поставленной цели в диссертационной работе основное внимание было уделено решению следующих задач: Ч раскрытию объективной необходимости формирования действенной системы управления целенаправленным, эффективным и устойчивым социально-экономическим развитием Федерации в целом и ее субъектов и определению источников денежно-кредитного обеспечения расширенного воспроизводства;

- обоснованию стратегии и механизмов реализации структурной перестройки региональной экономики и выявлению основных факторов, препятствующих формированию цивилизованных кредитных отношений между реальным и финансовым секторами российской экономики;

- исследованию современных тенденций интеграции промышленного и финансового капитала на федеральном и региональном уровне и разработке рекомендаций по формированию и реализации стратегических антикризисных программ развития региона;

- анализу особенностей и обобщению проблем формирования денежно-кредитной политики в рамках единой государственной экономической политики на современном этапе;

- формулированию содержания эффективной денежно-кредитной политики на федеральном и региональном уровне;

- выработке методических подходов к определению степени денежной насыщенности региональной экономики и обоснованию перспектив развития платежной системы на федеральном и региональном уровне;

- выявлению основных тенденций развития российской банковской системы и формированию методологических основ функционирования региональных банковских систем;

- изучению сущности и определению основных параметров устойчивости региональных сегментов банковского сектора;

- разработке функционально-структурной модели эффективного кредитного института, а также рассмотрению особенностей введения объектов интелектуальной собственности в банковский оборот.

Методологическую и теоретическую основу исследования составляют фундаментальные труды отечественных и зарубежных авторов по вопросам управления региональным развитием, а также основные положения современной теории денег и кредита.

Исследование опирается на положения Конституции Российской Федерации н ряда других законов России. В работе использованы нормативные и исследовательские материалы Центрального банка России и центральных банков промышленно развитых стран, исследовательские работы Института экономики РАН, материалы центральных, региональных, местных законодательных и испонительных органов власти. Информационной базой послужили статистические материалы по развитию экономики регионов России,

сводные данные о состоянии денежного обращения субъектов Федерации, аналитические записки по деятельности ряда коммерческих банков, полученные автором в органах государственной статистики, территориальных учреждениях ЦБР, в периодической печати. Кроме того, автором использовались архивные материалы, касающиеся развития кредитной системы России.

В процессе диссертационного исследования использовались обусловленные конкретными целями и задачами экономические, статистические, логические и иные методы изучения, обработки и обобщения информации,

В целом тема диссертации отражает важный аспект научных исследований кафедры "Государственное управление и финансы" Орловского государственного технического университета, проводимых совместно с кафедрой "Менеджмент финансов и кредита" Орловской региональной академии государственной службы, по разработке эффективных механизмов денежно-кредитного регулирования региональной экономики в современных условиях.

Научная новизна исследования заключается в разработке теоретических и прикладных основ решения проблемы обеспечения целенаправленного и устойчивого социально-экономического развития регионов России на основе выявления роли, обоснования содержания эффективной денежно-кредитной политики и особенностей ее реализации на региональном уровне.

Наиболее существенные научные результаты, полученные лично соискателем и определяющие новизну диссертационного исследований, составляют положения, выносимые на защиту.

1. На основе теоретического обобщения тенденций развития экономики России выявлено, что догосрочными ограничителями экономического роста являются недостаточная глубина и эффективность структурных реформ, в связи с чем в работе выделены приоритеты структурных преобразований, учитывающие внутренние и внешние факторы развития страны {высокоэффективные экспортные производства, развитие инфраструктуры и т.п.); разработаны конкретные предложения по совершенствованию системы управления региональным социально-экономическим развитием (четкое разграничение функций управления между ветвями власти, содействие формированию эффективных горизонтальных связей между хозяйствующими субъектами на уровне региона и т.п.), позволяющих ослабить неблагоприятные последствия ранее проводившихся

экономических реформ и направить курс регионального развития в русло подъема производства и улучшения состояния социальной сферы.

Определены универсальные ("инвариантные") приоритеты развития регионов России, не зависящие от их специфики {развитие производства рынконасыщающих высококачественных товаров; развитие производств, позволяющих получить мультипликативный эффект и т.д.). В зависимости от специфики регионов конкретный состав отраслей и производств будет различным и дожен обосновываться для каждого региона в отдельности.

2. В ходе исследования определены методологические основы стратегического развития региона и обоснована необходимость повышения роли денежно-кредитных механизмов в данном процессе. Выявлено, что в методологии формирования государственной денежно-кредитной политики основной акцент в настоящее время сделан на поддержании валютного курса национальной денежной единицы в ущерб остальным составляющим монетарного регулирования. На основе выявленных недостатков существующей денежно-кредитной политики России сделан вывод о необходимости ее модернизации на федеральном и региональном уровне. С позиции целенаправленного воздействия на развитие Федерации в целом и территорий в частности раскрыто содержание денежно-кредитной политики и определены ее составляющие (эмиссионная деятельность, курсовая политика, депозитная политика и т.д.), разработаны концептуальные положения ее реализации.

Обосновано выделение самостоятельной категории "региональная денежно-кредитная политика" в рамках введенного понятия "денежно-кредитный федерализм", определены ее цель, структура и пономочия региональных денежных властей в системе управления социально-экономическим развитием субъекта Федерации. Вскрыты ошибки и упущения банковского законодательства, в связи с чем даны рекомендации по корректировке отдельных положений закона "О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)" (в редакции от 27,06.02 г.) и Положения "О территориальных учреждениях Банка России".

3. Сформулирован ряд положений об активизации управления развития регионом на основе следующих механизмов денежно-кредитного регулирования: а) в рамках обеспечения денежными ресурсами региональной экономики предложена авторская интерпретация агрегатов денежного предложения, а также разработаны подходы к определению регионального спроса на деньги, адекватного потребностям

социально-экономического развития субъектов Федерации, и определена функция спроса на деньги для общефедерального уровня; б) с позиции повышения эффективности платежно-расчетных отношений дано уточнение термина "платежная система" и введено понятие "региональная платежная система"; обоснована оптимальная модель национальной платежной системы на основе интеграции почтовых и расчетных сетей.

4. Выявленные в работе негативные моменты процесса взаимодействия банковской системы и реального сектора позволили выделить специфические черты инвестиционного процесса на федеральном и региональном уровне н определить макроэкономические, организа-шюнно-правовые и социально-психологические факторы, обуславливающие данные тенденции. Разработаны предложения по активизации деятельности банковской системы в рамках осуществления структурной политики, предполагающие согласованные действия государства, кредитных учреждений и реального сектора.

Показана целесообразность организации процесса индустриализации банковской деятельности как совокупности всего спектра финансовых услуг промышленным предприятиям региона и интеграционных связей между финансовыми и промышленными структурами, Определено, что региональные ФПГ являются по большей части промышленно-кредитными группами, в связи с чем разработаны рекомендации по формированию оптимальной структуры группы, включающей производственный, торговый, финансово-кредитный (Губернский банк) и научный блоки. Предложен агоритм выбора оптимальной инвестиционной стратегии предприятия и банка, включающий бизнес-диагностику клиента как процесс мягкого влияния со стороны кредитной организации на предприятие в рамках кредитных пономочий,

5. Конкретизированы этапы эволюции российской банковской системы и определено, что в России не сформировалась система цивилизованных кредитных отношений. Выявленные особенности становления и развития региональных сегментов банковской системы позволили сформулировать понятие "региональная банковская система" как совокупность взаимодействующих банков региона, реализующих определенные функции; определить ключевые принципы построения банковской системы региона; предложить базовую модель банковской системы России, соответствующую современным требованиям экономического развития страны.

6. В рамках активизации управленческой функции денежных властей предложен комплекс методических подходов к анализу устойчивости банковской системы на региональном и федеральном уровне, включающий: 1) содержательное раскрытие понятия "устойчивость региональной банковской системы"; 2) определение функциональной зависимости финансовой устойчивости и неустойчивости отдельного банка, а также функции оценки состояния устойчивости региональной и национальной банковской системы; 3) выработку предложений по организации комплексного мониторинга кредитных организаций; 4) создание системы информационно- аналитического обеспечения процессов управления и планирования банковской деятельностью на федеральном и региональном уровнях.

7, Разработана функционально-структурная модель банка как субъекта регулирования воспроизводства региональной экономики; рассмотрены перспективы развития различных видов кредитных учреждений, сформулированы варианты стратегии их развития; для каждого вида кредитных учреждений сформулирован вариант брэнда; предложена формула расчета допустимой величины капитала регионального банка, отражающая специфику развития региона; определены требования к банковским продуктам и персоналу банка.

Сформулированы предложения по введению в хозяйственный оборот объектов интелектуальной собственности путем создания специализированного интелектуально-инвестиционного банка.

Практическая значимость исследования состоит в том, что ее основные положения и выводы позволяют сформулировать системное преставление о механизме взаимодействия экономического развития региона и денежно-кредитной политики на макро- и мезо-уровне в целях принятия эффективных управленческих решений.

Диссертационная работа формирует прикладные основы управления воспроизводственным процессом на мезоуровне с использованием механизма денежно-кредитной политики, расширяя тем самым понятийный и инструментальный аппарат исследования регионального развития.

Предложенный метод оценки деятельности банковской системы региона на основе паспортизации коммерческих банков расширяет инструментарий исследования устойчивости региональных банковских систем, укрепляя тем самым методическое обеспечение текущего мониторинга за состоянием денежно-кредитных процессов в регионе.

В рамках концептуальных основ развития региональных банковских систем даны рекомендации по совершенствованию

институциональных форм и механизмов функционирования кредитных организаций в целях обеспечения равномерного экономического развития субъектов Федерации.

Рекомендации и предложения, сформулированные в диссертации, могут быть использованы на уровне федеральных и региональных органов власти для выработки управленческих решений; на уровне Центрального банка РФ и его территориальных учреждений - для выработки мер по повышению устойчивости банковской системы и активизации ее взаимодействия с реальным сектором российской экономики, а также могут быть предложены для использования профильным комитетам Государственной Думы Российской Федерации.

Апробация и реализация результатов исследования. Основные положения и результаты исследований докладывались и были одобрены на следующих научно-практических конференциях: научно-технических конференциях профессорско-преподавательского состава ОреГТУ (г. Орел, 1995 - 2002 гг.); межвузовских научно-практических конференциях ОКИ (г. Орел, 1995 - 2000 гг.); Международной научной конференции "Центральная Россия на рубеже XXI века" (г. Орел, 1996 г.); межвузовских конференциях молодых ученых ОРАГС (г. Орел, 1997 - 2001 гг.); на пятнадцатом заседании Орловской областной Думы (г. Орел, 1996 г.); международной научно-практической конференции "Управление-98" (г. Москва, ГАУ, 1998 г.); 3-4-ой международных научно-практических конференциях "Экономические реформы в России" {г. Санкт-Петербург, 2000-2001 гг.); региональной банковской конференции "Банковская система Орловщины: опыт, проблемы, пути развития" {г. Орел, 2000 г.);

II международной научно-практической конференции "Финансовые проблемы РФ и пути их решения: теория и практика" (г, Санкт-Петербург, 2001 г.); международном форуме по проблемам науки, техники и образования "Канун III тысячелетия - время итогов" (г. Москва, 2000 г.);

III Всероссийской научно-практической конференции "Проблемы совершенствования механизма хозяйствования в современных условиях" (г. Пенза. 2001 г.); международном форуме "Региональные проблемы и национальные достижения" (г, Москва, 2001 г.) и др.

Теоретические и методические положения, разработанные в диссертации, вошли в состав следующих научно-исследовательских работ: 1) по Государственному контракту Министерства образования РФ: "Разработка методических основ создания и функционирования научно-промышленно-финансовых групп" (№41 /3-98 (1), 1998 г.); "Разработка системы оценки качества высшего образования" (№3531,2000 г.); "Разработка региональной системы управления качеством высшего

образования" (№ 2.4.3.(00,0) 264.038, 2001 г.); 2) по заказу Государственного университета Ч Высшей школы экономики: "Разработка образовательных программ по теоретическим основам структурной перестройки экономики регионов России и развитию региональных банковских систем" (Ф.1.602.98., 1999г.).

Ряд положений диссертации в виде аналитических записок и рекомендательных материалов по различным аспектам дднежно-кре-дитного регулирования регионального развития направлен в федеральные органы, управленческие структуры субъектов Федерации, территориальные учреждения Центрального банка и кредитные учреждения. Кроме того, в настоящее время проект создания отраслевого интелектуально-инвестиционного банка проходит согласование в.Министерстве сельского хозяйства РФ, Ассоциации "Теплицы России" и в Центральном банке Российской Федерации.

Исследования в части анализа исторического и зарубежного опыта построения и функционирования банковских систем, а также основные методические положения, выделенные в работе, широко использовались в учебном процессе по специальности 060400 - "Финансы и кредит" в раде вузов г. Орла, в учебном процессе ИПК работников государственной службы ОРАГС, а также в рамках Президентской программы переподготовки управленческих кадров.

Публикации. По теме диссертации опубликовано 66 научных работ, общим объемом 93,5 п.л., из которых авторских 64,3 п.л., в том числе 3 монографии, 59 статей в журналах и сборниках, 4 учебных и учеб но-методических пособия.

Структура и объем диссертации. Диссертационная работа состоит из введения, пяти глав, заключения, списка литературы, включающего 398 наименований, и приложений. Основной текст изложен на 338 страницах, содержит 19 таблиц и 20 рисунков.

Содержание диссертации.

Введение

! Теоретические основы формирования системы управления региональным развитием и финансово-кредитные механизмы ее обеспечения

1.1 Экономическая политика в современных условиях: оценка тенденций и обоснование приоритетов

1.2 Основные направления формирования системы управления региональным воспроизводством и его финансово-кредитное обеспечение

1.3 Системный анализ причин отрыва финансового капитала от реального сектора экономики

2 Структурная перестройка экономики регионов на основе совершенствования механизмов и инструментов денежно-кредитной политики

2.1 Стратегия и механизмы реализации структурной перестройки экономики регионов

2.2 Особенности формирования и функционирования региональных промышленно-финансовых структур

2.3 Взаимодействие предприятий и коммерческих банков в формировании и реализации стратегических антикризисных программ развития региона

3 Особенности формирования денежно-кредитной политики и ее реализации на региональном уровне

3.1 Денежно-кредитная политика и ее влияние на воспроизводственный потенциал российской экономики

3.2 Сущность, содержание и проблемы региональной денежно-кредитной политики

3.3 Региональная денежно-кредитная политика: система задач, институциональные основы и механизмы реализации

3.4 Денежная насыщенность региональной экономики и возможности восстановления баланса денежного спроса и предложения

3.5 Перспективы развития платежной системы России и особенности ее функционирования на региональном уровне

4 Концептуальные основы развития региональных банковских систем

4.1 Основные тенденции развития банковской системы России

4.2 Формирование региональных банковских систем в современных условиях

4.3 Концепция развития и функционирования региональной банковской системы

5 Управление состоянием банковского сектора с позиции обеспечения комплексного развития региона

5.1 Основы устойчивости региональной банковской системы и комплексный мониторинг кредитных организаций

5.2 Функционально-структурная модель регионального банка

5.3 Особенности создания коммерческого банка на основе объективной оценки и вовлечения в хозяйственный оборот объектов интелектуальной собственности

Заключение

Список литературы

Приложения

ОСНОВНЫЕ ПОЛОЖЕНИЯ И РЕЗУЛЬТАТЫ ИССЛЕДОВАНИЯ

Основные научные результаты работы связаны со следующими направлениями: исследованием теоретико-методологических основ формирования системы управления региональным развитием и его ресурсного обеспечения; определением стратегии и финансово-кредитных механизмов реализации структурной перестройки региональной экономики; выявлением особенностей формирования и реализации денежно-кредитной политики на федеральном и региональном уровне; выработкой эффективных решений в области денежно-кредитного регулирования на региональном уровне; систематизацией тенденций развития российской банковской системы; обоснованием методологических подходов к обеспечению устойчивого функционирования национальной банковской системы.

I. Теоретические основы формирования системы управления региональным развитием и финансово-кредитные механизмы ее обеспечения

Глубокие преобразования, осуществляемые в Российской Федерации, отразились на социально-экономических процессах в ее регионах, вызвали необходимость формирования новой системы управления, обусловили изменения региональной экономической политики, которая, в свою очередь, дожна основываться на взаимодействии интеграции и самостоятельности регионов в рамках единого экономического пространства и на координации экономических и социальных реформ, проводимых на региональном уровне. Таким образом, в регионах продожает оставаться острой проблема формирования и практического осуществления региональных программ реформирования управления экономикой.

Очевидно, что без наличия ресурсной базы ни федеральное, ни региональное управление эффективно реализоваться не может, однако в данном случае акцент необходимо сделать не столько на финансовом, сколько на кредитном обеспечении, то есть предоставлении

ресурсов на возвратной основе. Поэтому важнейшим приоритетом государственной экономической политики на федеральном и региональном уровне является, на взгляд автора, оздоровление финансово-кредитной системы в целях обеспечения эффективности использования капитала на всех уровнях передаточного процесса,

В диссертационном исследовании необходимость совершенствования денежно-кредитной политики государства обосновывается посредством определения приоритетов в структурной политике, так как анализ программ реформирования экономики показал отсутствие зримой связи между направлениями развития реального и финансового секторов. Не вызывает сомнения, что проблема выбора ориентиров денежно-кредитной политики не может решаться изолированно от стратегического подхода к развитию реального сектора и текущих установок реформирования экономики,

В связи с вышеизложенным в работе выделены ключевые приоритеты в рамках структурной политики российского государства в целом.

1. Высокоэффективные экспортные производства: а) ракетно-космическая и авиационная промышленность, в том числе обновление парка гражданской авиации на основе организации массового выпуска отечественных самолетов новых поколений; б) поддержка наукоемких технологий, в т.ч. новых микроэлектронных технологий, позволяющих поднять конкурентоспособность и эффективность отечественного машиностроения; в) развитие биотехнологий и генной инженерии, резко повышающих эффективность агропромышленного комплекса, медицинской промышленности и здравоохранения; г) ядерная энергетика и разработка новейших видов топлива (водород, сонечная энергия и т.п.); д) производство современных средств гибкой автоматизации, программного обеспечения, электронно-вычислительной техники. В данной связи необходимо говорить о создании целого сектора экономики - инновационного бизнеса.

2. Развитие инфраструктуры, в том числе модернизация транспортных узлов, нацеленная на увеличение скорости и надежности комбинированных перевозок, на внедрение работающих по принципу "точно вовремя" систем управления снабжения. А также развертывание информационной инфраструктуры на основе современных систем спутниковой и оптико-волоконной связи, сотовой связи в городах и районных центрах.

3. Образование и гуманитарные услуги. В данной связи следует отметить, что сколь ни хороши были технологии, но при низком

качестве образования у работников эффект от их внедрения будет минимальным. Кроме того, последние исследования показали, что зачастую оценка привлекательности региона определяется инвесторами по критерию профессиональной подготовки кадров.

4. Природоохранная деятельность, так как экономическая политика дожна быть ориентирована, в первую очередь, на договременные цели поддержания экологической безопасности и оздоровления окружающей среды.

5. Наращивание жилищного строительства, диверсификация строящегося жилья (в т.ч. жилья для малообеспеченных слоев населения, активное внедрение ипотечного кредитования строящегося жилья и т.п.).

6. Развитие сферы услуг (в том числе и малого бизнеса), что позволит создать допонительные рабочие места и будет (при проведении соответствующей целенаправленной политики) стимулировать миграцию населения и содействовать сокращению структурной безработицы.

Учитывая политические тенденции в Российской Федерации, в диссертационном исследовании выделены следующие ключевые направления в регулировании социально-экономическим развитием: обеспечение благоприятных макроэкономических условий для расширенного воспроизводства социально-экономического развития; структурная перестройка экономики на основе резкого повышения научно-технической и инновационно-инвестиционной активности; увеличение доли оплаты труда в валовом внутреннем продукте для повышения уровня жизни и обеспечения платежеспособного спроса на отечественную продукцию; государственное регулирование тарифов естественных монополий; обоснование и установление оптимальных пропорций форм собственности; уменьшение налоговых нагрузок на производство с поным освобождением от налогов доходов предприятий, направляемых на инновации и инвестиции; формирование общественно-направленной бюджетно-налоговой и денежно-кредитной политики; формирование региональной структурно-инвестиционной, бюджетно-налоговой и денежно-кредитной политики; постепенное выравнивание условий развития регионов России и т.п.

Суть изменения системы государственного управления, в том числе и на уровне региона, заключается в следующем: 1) снижение степени прямого воздействия федерального центра на управление регионами, т.е. деятельность федерального центра дожна ограничиваться установлением "формальных правил и неформальных ограничений"

для регионов и обеспечением действенной институциональной среды; 2) расширение пономочий региональных органов власти в области решения стоящих перед ними экономических, экологических, социальных и прочих проблем, В данном случае речь идет об оптимальном соотношении между частями единого государственного управления экономикой страны.

Исходя из вышесказанного, управление региональным развитием можно определить как содействие в формировании и функционировании горизонтальных связей и взаимоотношений {региональных кластеров) путем эффективного использования имеющихся ресурсов.

Данные рассуждения позволяют обобщить основные направления формирования региональной экономической политики. Целью региональной экономической политики является формирование институциональной среды для перехода экономики субъекта РФ на траекторию устойчивого роста путем обеспечения динамического равновесия социально-экономических, экологических и демографических индикаторов. Исходя из данной целевой установки, можно определить, что региональная экономическая политика представляет собой действия органов государственной власти по обеспечению целенаправленного социально-экономического развития региона на основе имеющегося потенциала {природного, денежно-кредитного, научно-технического, трудового, промышленного и т.п.).

Таким образом, основные направления обновления системы управления региональным развитием следующие: 1) четкое разграничение функций управления между федеральными, региональными и местными органами власти при обеспечении как целостности российского государства, так и относительной самостоятельности субъектов Федерации и органов местного самоуправления; 2) разделение и сочетание функций государственного управления и внутрикорпоративного менеджмента с учетом изменения структуры собственности и образования новых организационно-хозяйственных форм; 3) содействие формированию эффективных горизонтальных связей между хозяйствующими субъектами на уровне региона; 4) обеспечение тесного взаимодействия органов испонительной власти с организациями, представляющими интересы отдельных социальных групп, хозяйствующих субъектов и финансовой сферы; 5) реорганизация системы управления государственной собственностью на основе передачи части

функций управления собственностью, долями и пакетами акций трастовым компаниям; 6) сочетание в системе органов государственного управления структур, работающих на постоянной и временной основе; 7) использование методов программ но-целевого управления, В работе сформулированы инвариантные приоритеты развития регионов России, не зависящие от их специфики: 1) развитие рынконасыщающих высококачественных товаров; 2) развитие бюджетоформирующих производств; 3) развитие производств, обеспечивающих рабочие места и занятость; 4) развитие экологически безопасных производств; 5) развитие производств, позволяющих получить мультипликативный эффект ("точки роста").

В зависимости от специфики регионов конкретный состав отраслей к производств (в рамках сформулированных приоритетов) будет различным и дожен обосновываться для каждого региона в отдельности.

Системный анализ причин отрыва финансового капитала от реального сектора экономики показал, что недостаточная инвестиционная активность российской банковской системы объясняется не столько низкой рентабельностью отечественной промышленности, сколько отсутствием четких приоритетов структурной политики на федеральном и региональном уровне, а также слабым уровнем менеджмента в кредитной сфере.

В целях повышения инвестиционной активности коммерческих банков и активизации их деятельности в осуществлении структурной перестройки экономики страны в части государственного регулирования предлагаются следующие меры.

а) На федеральном уровне необходимо: 1) введение разделения процентных ставок на догосрочные и краткосрочные, что позволит управлять объемом инвестиционных вложений; 2) целевое представление средств бюджета только под конкретные высокоэффективные проекты, а также в приоритетные отрасли и регионы, и осуществление дожного контроля за их использованием; 3) введение налоговых льгот коммерческим банкам, кредитующим приоритетные направления экономики страны; 4) изменение порядка резервирования привлеченных средств в ЦБ РФ в зависимости от характера проводимой коммерческими банками кредитной политики; 5) предоставление государственных гарантий и содействие организации банковских объединений, кредитующих приоритетные направления развития экономики страны.

б) на региональном уровне необходимо: 1) создание органов, координирующих региональные инвестиционные программы из числа представителей банков и местных органов власти, а также предоставление через них гарантий по инвестициям; 2) выработка приоритетных направлений развития региона и предоставление налоговых льгот и гарантий банкам, кредитующим данные направления; 3) организация эффективного размещения инвестиционных ресурсов и дожного контроля за их целевым использованием; 4) налоговое стимулирование финансирования банками инвестиционных проектов в приоритетные с точки зрения структурных преобразований отрасли промышленного производства,

в) в части активизации инновационной деятельности хозяйствующих субъектов: 1) освободить (хотя бы частично) от налогообложения доходы банков, полученные от инновационно-инвестиционного кредитования; 2) обеспечить государственное страхование и соответствующие гарантии инновационных кредитов по стратегическим направлениям инновационной деятельности; 3)разработать четкий механизм реализации залогового права.

Направления участия "нижнего звена" банковской системы страны в инвестиционном процессе могут быть следующими: проведение операций, связанных с государственными инвестиционными ресурсами; осуществление инвестиций за счет собственных и привлеченных средств; в целях увеличения доли последних необходимо расширить филиальную сеть коммерческих банков и стимулировать формирование догосрочных пассивов; участие в инвестициях в составе ФПГ; трастовое управление ресурсами; разработка эффективной оценки предлагаемых инвестиционных проектов с точки зрения их доходности.

2. Структурная перестройка экономики регионов на основе совершенствования механизмов и инструментов денежно-кредитной политики

Российская практика перехода к рыночной экономике наглядно продемонстрировала несостоятельность провозглашаемых целей в отрыве от базовых факторов и особенностей национального воспроизводства. Зачастую за стратегию часто принимают реализуемую политику региональных властей, однако стратегия - это правила принятия решений, которые формируются в момент начала их реализации. Таким образом, стратегия развития региона представляет собой направления поиска новых возможностей, новые

правила принятия решений, определяющих процесс развития региона. Структурно данная категория включает такие компоненты как: стратегический замысел, проектировки стратегических мер, догосрочная политика региональных властей, мониторинг реализации стратегии и корректировка первоначально поставленных целей и задач.

Однако в целом стратегия развития региона складывается из стратегий развития отдельных хозяйствующих субъектов, функционирующих на его территории. Поэтому генеральная задача региональной стратегии - определение путей и регулирование действий при обосновании и достижении целей развития региона в целом и всех субъектов, действующих на его территории в частности.

В рамках данного исследования механизм реализации стратегического развития производственного потенциала региона рассмотрен с позиции интеграции банковского и промышленного капитала. Причем процесс формирования устойчивой связи "банк - клиент" для предприятий реального сектора экономики определен как процесс индустриализации банковской деятельности, включающий как весь спектр финансовых услуг промышленным предприятиям, так и интеграционные связи между финансовыми и промышленными структурами.

В работе отмечено, что ФПГ, особенно на региональном уровне, таковыми не являются, так как по сути они Ч промышленное кредитные группы, осуществляющие прямое кредитование промышленных структур, В диссертации предложено формирование на территории региона промышленно-финансово-кредитных групп (ПФКГ), в своей деятельности использующих помимо примитивного кредитования и финансовые инструменты (акции, облигации, финансовые инновации) для привлечения капитала, осуществления инвестиционных проектов и текущей деятельности.

Подобная структура в наиболее поном виде дожна включать четыре блока: производственный, торговый, финансовый и научный, Финансовый блок, представленный губернским банком, является генератором средств для инвестиционного процесса в рамках ПФКГ. Наличие в составе группы губернского банка позволяет привлечь синдицированный кредит в новые разработки, требующие больших затрат и имеющих значительные риски.

Организационные принципы деятельности в рамках предложенной модели могут быть следующими: свободный выбор методов регулирования деятельности; равные правовые условия владения

собственностью; возможность синдицированного кредитования; предприимчивость и креативность; соединение производственных, инновационных, инвестиционных, финансовых и социальных механизмов в рамках крупных интеграционных систем; практическая реализация мультипликативных эффектов.

Реализация данных принципов возможна только при эффективном взаимодействии корпоративных принципов с нормальными условиями для их реализации в рамках предложенных контуров экономической политики государства.

Организационно-структурное развитие ПФКГ возможно с превалированием двух ключевых идей: 1) реализация схемы взаимодействия отдельных подразделений группы с преобладанием интеграцнонноси не рги чески х тенденций, когда во главу угла ставится повышение эффективности работы за счет четкого взаимодействия и совместной работы различных подразделений; 2) реализация подхода, когда отдельным подразделениям предоставляется свобода действий, то есть когда эффект достигается в результате максимально удачного использования подразделений в рамках общей стратегии ПФКГ.

В данном случае возникает двойной синергический эффект, обусловленный, во-первых, эффектом, связанным с получением эффекта от слияния капиталов в рамках губернского банка, и. во-вторых, эффектом, реально полученным в результате соединений организационных структур и их элементов.

Помимо этого можно выделить ряд ключевых мотивов организационного укрупнения: привлечение допонительного капитала; появление больших возможностей для делового маневра, мобильности капиталов при использовании более масштабных ресурсов; мультипликативный эффект, возникающий в результате совместной работы ранее разобщенных финансовых, производственных и торговых сегментов организационных образований.

В рамках рассматриваемой проблемы в работе выделено такое важное направление взаимодействия промышленных и финансовых структур как участие кредитной организации в антикризисном управлении предприятием. Под участием банка в антикризисном управлении предприятием следует понимать процесс поноценного банковского обслуживания предприятия, подразумевающего мониторинг, выявление и по возможности устранение негативных тенденций в ведении бизнеса клиента. Фактически Ч это процесс мягкого влияния со стороны банка на предприятие в рамках кредитных пономочий.

В диссертации как одно из направлений участия банка в антикризисном управлении предприятием рассмотрена бизнес - диагностика клиента, которая может повысить рыночную стоимость компании и помочь инвестору в определении истинной цены бизнеса. Бизнес-диагностика клиента позволяет выявить степень рациональности деятельности клиента. Кредитная организация может опираться на следующие признаки рациональности деятельности клиента: I) рыночный Ч действия клиента рациональны, если направлены на повышение конкурентоспособности товаров, формирование устойчивого брэнда предприятия; 2) инновационный - Ч действия клиента рациональны. если предприятие стремится к разработке и внедрению новых проектов и технологий; 3) экономический - Ч действия клиента рациональны, если направлены не только на повышение капитализации компании, но и на повышение транспарентности бизнеса и акционерного капитала; 4) экологический - действия клиента рациональны, если направлены на сохранение окружающей среды; 5) социальный - действия клиента рациональны, если направлены на сохранение благоприятного социального климата на предприятии (рост заработной платы, социальный пакет, возможность постоянного обучения для сотрудников, карьерный рост и т.п.); 6) благотворительный - - действия клиента рациональны, если предприятие участвует в благотворительных и социальных проектах. Очевидно, что данная бизнес-диагностика важна как для банка, так и для формирования положительного имиджа самого предприятия.

Для обеспечения устойчивой связи "банк - клиент" в работе предложено создание общерегионального, межведомственного эк-спертно-кредитного агентства (ЭКА), концентрирующего информацию о заемщиках - юридических лицах. Деятельность экспертно-кредитного агентства основана на принципе взаимного обмена информацией, который устанавливается соглашением, заключенным между агентством и кредиторами.

Экспертно-кредитные агентства обеспечат достижение трех основных результатов: I) увеличение объема сведений о потенциальных заемщиках; 2) сокращение издержек, связанных с поиском информации о клиенте; 3) формирование своего рода дисциплинирующего механизма для заемщиков, так как в случае невыпонения обязательств репутация заемщика может пострадать в глазах потенциальных кредиторов.

Можно рекомендовать ЦБР для стимулирования инвестиционного процесса усовершенствовать текущую и прогнозную информационную

базу о состоянии различных отраслей экономики с дальнейшим формированием базы данных для кредитных учреждений, имеющих инвестиционные намерения, однако доступ к подобной информации дожен быть строго регламентирован.

3 Особенности формирования денежно-кредитной политики и ее реализации на региональном уровне

Сложность и противоречивость экономической ситуации, в которой оказалась Россия, выдвигают необходимость системного подхода к определению содержания денежно-кредитной политики, а также эффективной ее реализации в рамках единой общегосударственной экономического политики.

В работе рассмотрена эволюция основных положений государственной денежно-кредитной политики за последнее десятилетие XX века и проведен терминологический обзор, позволившие утверждать, что денежно-кредитная политика рассматривается ЦБ России как монетарная, включающая соответствующий инструментарий и определяющая в качестве основной цели снижение инфляции путем регулирования валютного курса рубля, что не противоречит действующему законодательству и рекомендациям МВФ,

Проведенный анализ позволил выделить следующие недостатки существующей денежно-кредитной политики России:

- реструктуризация промышленности за годы реформ так и не была проведена, более того, до сих пор нет четких, ясных и постоянных приоритетов в структурной политике, что предопределило практическую автономию денежно-кредитной и структурной политики;

- концентрация усилий ЦБ РФ на валютной политике в ущерб всем остальным составляющим денежно-кредитного регулирования не только не способствует укреплению покупательной способности национальной денежной единицы, но и в значительной степени провоцирует тотальную доларизацию экономики России;

- отсутствует четкая формулировка термина "денежно-кредитная политика", определяющая цели, задачи и приоритеты в деятельности денежных властей;

- информация о деятельности Центрального банка либо гипертрофированно засекречена, либо носит столь расплывчатый характер, что даже специалисту не всегда понятны возможные дальнейшие шаги по регулированию денежно-кредитных отношений;

- неразвитость трансмиссионного механизма, связанная, прежде всего, со стагнацией банковской системы РФ в послекризнсный

период, то есть импульсы денежной политики практически блокируются на уровне финансовых рынков;

- ориентация осуществляемой денежно-кредитной политики исключительно на макропоказатели, и конкретно Х на объемы денежной массы, в условиях нестабильной экономики не дает адекватного представления о происходящих экономических процессах, в особенности на региональном уровне и др.

Проведенное исследование позволило представить авторское определение генеральной цели денежно-кредитной политики Центрального банка РФ.

Цель денежно-кредитной политики Ч обеспечение целенаправленного и эффективного социально-экономического развития Федерации в целом и каждого региона в отдельности на основе эффективного формирования и использования денежных и кредитных ресурсов. Имеется в виду развитие экономики не только с точки зрения ее экстенсивного развития (количественные характеристики), но и интенсивного развития Ч повышения эффективности функционирования отдельных секторов национального хозяйства (качественные характеристики).

Тогда, денежно-кредитная политика Ч это совокупность мероприятий государства в лице Центрального банка России, направленных на разработку и реализацию стратегии целенаправленного, устойчивого развития и функционирования социальной, экономической и экологической сферы страны на основе эффективного формирования и использования денежных и кредитных ресурсов.

Исходя из данного определения, составляющие политики в области денежно-кредитного регулирования видятся следующими (рисунок I): эмиссионная деятельность в целях обеспечения необходимого и достаточного объема денежной массы (монетарная составляющая); курсовая политика, направленная на поддержание устойчивости национальной денежной единицы; кредитная политика, включающая как составной элемент процентную политику, направленная на обеспечение доступности кредита агентам реальной экономики; депозитная политика, направленная на создание условий для привлечения сбережений граждан как основного источника инвестиционного потенциала страны; обеспечение эффективной платежной системы России на федеральном и региональном уровнях; обеспечение устойчивости кредитной системы страны и ее региональных сегментов, создание условий по предотвращению избыточной и недопущению отрицательной ликвидности банковской системы; развитие системы банковского надзора.

Эмиссионная деятельность

Курсовая политика

Кредитная политика

Депозитка* политика

рыьитне системы банковского иадкрь

Определение н эынссм* ыетбхокмого н достаточного объема денежных срелетъ (в наличной и Безналичной формах)

Обеспечение óонемпческ обосмюамяоА динамит курси национальной валюты

Определение обашк^проднл игры на валютном рынке

Меры валютного регулировать м каталя

Содаян стнуло* дя кредитовЩ ршикосо секорт к

Соъаанне предпосылок дм ртиггн* ноеыч форм кредитования

Развитие нкесгнционной .деятельность т

формирование нкабсткинмжч резервов предприятий на Счетам кочмерчеоск* банках

Создание предпосылок ч работы коммерческих банков с клиекТйчн по привлечению средств

Стимулирование развитии новьк видол услуг > коммерческих бшисак

Рдэработна нормативных материалов по созданию системы кредитных агентств

Обеспечение эффективного ф^нга

Интеграция почтовых я расчеткы* сетей

Актмипация межбанковских, отношений

Стямунроеаняе колы5 форм расчетов

Обеспечение устойчивости кредитной системы

Определение критериев устойчивое?* кредитных организаций

Определение оптимальной структуры банковской системы

Регламентация деятельности кредкэдых орган пщмй

Стимулирование создание специализированных кредиток органи ними

Создание снетемы стаидарппвцян к сертификации банкоккой деятельности

Совершенствование процедура прудемедялы*** идоор

Регулирование н контроль м детелыюстыо кредимых организаций м рынке ценны* Су лаг

Рисунок 1 - Схема денежно-кредитной политики ЦБ РФ (авторский вариант) Каждая из указанных подцелей имеет систему конкретных задач, которые дожен выпонять Центральный банк России, а также его территориальные подразделения (рисунок 1). В целом данная структура представляет собой "декомпозицию" генеральной цели, то есть, по сути, "дерево целей и задач" общенациональной денежно-кредитной политики.

В качестве основного критерия формирования эффективной денежно-кредитной политики автором выбрано утверждение "сильные регионы - сильный Центр", так как развитие экономики России на современном этапе во многом связано с изменением роли регионов в новых хозяйственных условиях, формируемых под воздействием определенного прогресса в регулировании важнейших макроэкономических пропорций преимущественно рыночными методами с активным использованием инструментов денежно-кредитной политики.

При этом если основные элементы структурной и бюджетно-налоговой политики государства оказывают непосредственное воздействие на региональные экономическое процессы, то денежно-кредитное регулирование создает общую среду, в которой появляется практическая возможность достижения устойчивости стабилизационных процессов и в перспективе на этой основе - фазы экономического роста, В этой связи следует отметить, что немалая роль в достижении финансовой стабилизации и укреплении экономического положения регионов дожна принадлежать главным территориальным управлениям Банка России (ГУ ЦБ России).

При исследовании существующих проблем денежно-кредитного регулирования выявлено, что до настоящего времени не существует единого подхода к определению эффективности денежно-кредитной политики в свете влияния на региональную экономику. Кроме того, сам термин "региональная денежно-кредитная политика" отсутствует в экономической литературе и нормативной документации. Таким образом, речь идет о своеобразном "денежно-кредитном федерализме", т.е. многоаспектном и сложносоставном механизме установления и регулирования федеративных отношений на базе специально организованных денежно-кредитных отношений.

В связи с этим автором определяется цель региональной денежно-кредитной политики как обеспечение целенаправленного и эффективного социально-экономического развития региона в соответствии с приоритетами структурной политики путем управления денежно-кредитными потоками и механизмами. Исходя из заявленной цели, можно представить авторское определение региональной денежно-кредитной политики, как системной деятельности органов государственной власти, обеспечивающей целенаправленное, комплексное развитие и эффективное функционирование регионов на основе управления денежно-кредитными потоками и механизмами, адекватного потребностям регионального расширенного воспроизводства.

С методологической точки зрения при оценке путей совершенствования системы управления денежно-кредитной сферой РФ следует перейти к динамической, обращенной в будущее и учитывающей действие объективных экономических законов, отраженных в устойчивых тенденциях развития экономики. Такому подходу больше соответствует многообразие форм и институтов на первом уровне управления денежно-кредитной системой, в который входит ЦБ РФ,

В этой связи представляется, что Центарльный банк Российской Федерации дожен представлять собой "популяцию денежно-кредитных структур": центральный аппарат; самостоятельные в правовом отношении территориальные учреждения, осуществляющие под свою ответственность операции и административное управление в регионе; расчетно-клиринговые центры в регионах и Федеральный расчетный центр в столице; учебные заведения и информационные центры и т.п.

При условии возможности совершенствования нормативно-правовой базы и расширения пономочий территориальных подразделений ЦБ России, главным управлениям следует разрешить: 1) проведение процедуры пруденциального надзора за деятельностью филиалов инорегиональных банков на подведомственной территории; 2) формировать фонд обязательного резервирования по месту нахождения банка (самостоятельного или филиала). В качестве стимулирования вложений банков в реальный сектор экономики было бы целесообразно ЦБР разрешить своим территориальным учреждениям дифференцировать нормативы обязательного резервирования, предоставив льготы банкам, активно вкладывающим средства в экономику региона на период этих вложений.

Представляется целесообразным передача ОПЕРУ-2 в ведение центрального аппарата Банка России, то есть фактически передать контроль за крупнейшими банками или банками федерального значения непосредственно под ответственность руководства ЦБР. Однако филиалы таких банков в регионах будут контролироваться территориальными подразделениями. Очевидно, что в данной связи дожны быть кардинально проработаны каналы эффективного взаимодействия как по вертикали "центральный аппарат - территориальное управление", так и по горизонтали "территориальное управление - территориальное управление", что обеспечит наиболее полный контроль над деятельностью крупнейших банков с целью предотвращения их банкротства.

Обобщая выдвинутые предложения, автором разработана концептуальная схема денежно-кредитной политики в РФ (рисунок 2).

Уровни государственного регулирования денежно-кредитной системой Российской Федерации Генеральная цель - обеспечение целенаправленного и эффективного социально-экономического развития Федерации и регионов

Эмиссионная деятельность Курсовая политика Кредитная политика Депозитная политика

Определение и эмиссия необходимого и достаточного объема наличных денежных средств Определение и эмиссия необходимого и достаточного объема безналичных денежных средств 0 с 1 Ш  Ос; В Й & з а Р й> о с.5 <з1 1  *   * к 3 е 

Федеральный (ЦБ РФ) + + + + + + + + + + + + + + + + + + + +

Региональный (ГУ ЦБ РФ) + + + + + + + +

Рисунок 2 - Нормативная модель денежно-кредитной политики

* В данном случае речь идет о выпуске наличных денег в обращение в рамках пономочий территориальных подразделений ЦБ РФ

" Имеются в виду действия территориальных учреждений по сокращению налично-денежного оборота и содействие в развитии безналичных форм денежного обращения (фактически речь идет о расчете кредитного потенциала региона) "В рамках создания региональной системы страхования депозитов

X й С! г* Р. а Генеральная цель Ч обеспечение целенаправленного и эффективного социальнс-зко

Уровни государственного per рования денежно-кредиткой с( мой Российской Федерации Обеспечение эффективной платежной системы Обеспечение устойчивости кредитной системы Развитие системы банковского надзора

Создание расчет-но- клирин- ГОЕЫХ палат Активизация межбанковских отношений Интеграция почтовых и расчетных сетей Стимулирование новых форм расчетов Опр-е критериев устойчивости кред. орг-ций и 2 Я и s л s 1 t) ж till 1 с с I з II в 2 р u ! ёл u х & 11 V з >=t g h б a 1 li  (в й в и S в Ё а с а Is 2 й. Регулярная публикация ин- J фор. о сост-н банк, е-мы Создание с-мы стандартизации и сертиф-шш Рег-е и контроль за деят-тью кр. орг-Й на РЦБ

Федеральный (ЦБ РФ) + + + + + + + + + + + + +

Региональный (ГУ ЦБ РФ) + + + + + + + + + +

Рисунок 2 (продожение) - Нормативная модель денежно-кредитной политики

Представляется, что предложенная система, основанная на принципах эволюционной экономики и денежно-кредитного федерализма, будет воздействовать на развитие регионов и Федерации более эффективно, как отвечающая национальным особенностям России.

Развитие экономических процессов в последнее время вновь вызвало интерес к проблеме денежной насыщенности экономики, ее природе и оценке. Одним из самых актуальных вопросов является снабжение оборота платежными средствами в размере, соответствующем действительной потребности в них. Решение данной задачи требует надежных критериев определения потребности оборота в платежных средствах, иначе возможны прямо противоположные оценки обеспеченности ими платежного оборота.

Кроме того, следует учитывать еще один важный аспект проблемы денежной эмиссии и ее распределения Ч региональный. Так, в настоящее время основная часть денежной массы сосредоточена в московском регионе, население которого составляет 6% от общей численности населения России. Поэтому проблема оценки потребности в денежных средствах рассматривается в работе в плоскости более равномерного распределения денежной массы между регионами, направлению эмиссионных денежных ресурсов в те сектора и территории, где в них ощущается наибольшая потребность.

В начале 90-х годов XX века Центральным банком Российской Федерации были введены понятия денежных агрегатов, степень насыщенности экономики деньгами стала оцениваться коэффициентом монетизации, определяемым как отношение М2 к ВВП. Для оценки достаточности денежной массы используется сопоставление этих показателей в России и развитых странах.

В работе обосновано, что само сопоставление не совсем корректно в силу различия, главным образом, оценки агрегатов денежного предложения в различных странах. Кроме того, сумма наличных денег в обращении в Российской Федерации значительно больше, чем в развитых странах (при общей заниженной монетизации экономики). Политика "дефицита денег" наряду с мерами по сдерживанию инфляции, подавлением платежеспособного спроса и склонности к рублевым сбережениям, породила синдром повышенной ценности наличных денет как более мобильного и привлекательного в современных условиях по сравнению с безналичными деньгами платежного средства. Очевидно, что данный процесс особенно характерен для небольших аграрко-депрессивных регионов. Так, доля наличных денег в регионах Центра России (например, в

Орловской, Курской, Брянской областях) составляет от 60 до 70% от общего объема денежной массы. С учетом вышесказанного, в диссертации представлена интерпретация агрегатов денежного предложения в РФ, которая включает наличную доларовую массу вне банковского оборота (в пересчете по курсу ЦБР) и средства на "пластиковых" счетах кредитных организаций.

Исследование отечественных и зарубежных методик оценки степени достаточности денежной массы позволили представить авторскую интерпретацию функции спроса на деньги. Предлагаемый подход допускает, что объем денежной массы не только обслуживает ВРП (и, конечно, ВВП), но используется также в целях накопления на инвестиционные цели, отложенный спрос, а также наличные деньги могут изыматься из обращения в сферу тезаврации. Таким образом, уравнение можно представить в следующем виде:

мр = /{оп р + ОРТ р + Ипр + инр + и^ ) (1)

где Мр - функция спроса на деньги в регионе;

ОП Ч прогнозируемые объемы производства в регионе;

ОРТг - прогнозируемые объемы розничного товарооборота в регионе;

Ипр - инвестиционные потребности предприятий региона;

Инр Ч инвестиционные потребности населения региона (например, потребности в денежных ресурсах на строительство жилья, на покупку предметов длительного пользования, на образование и т.п.);

И' - инвестиционные потребности региональных органов власти (например, на строительство объектов социально-культурного назначения и т.п.)1.

Предложенная функция спроса на деньги будет учитывать как текущие, так и договременные потребности хозяйства в денежных средствах. Функция спроса на деньги для общефедерального уровня будет представлять собой сумму всех региональных функций спроса на деньги:

Мф=мрП (2)

где Мф Ч функция спроса на деньги для Федерации в целом,

Мр1 - функция спроса на деньги 1-го региона,

п Ч число регионов.

1 Указанное показатели, скорее всего, окажутся сложными в исчислении, однако возможны приблизительные оценки.

Основываясь на принципах федерализма, повышения роли и ответственности субъектов Федерации, для обеспечения единства денежно-кредитной массы на всей территории страны необходимо расширить и укрепить функции территориальных управлений Банка России, упономочив их определять спрос на деньги в региональном разрезе с учетом имеющихся экономических активов. Кроме того, в обязанности главных управлений ЦБР на местах дожно входить укрепление не на словах, а на деле региональных банковских систем как основного звена трансмиссионной системы.

В качестве следующего актуального направления совершенствования денежно-кредитного регулирования в работе рассмотрены проблемы и перспективы развития платежной системы России в целом и ее региональных сегментов в частности. Проведенное исследование позволяет утверждать, что легального определения термин "платежная система" в отечественной экономической литературе не имеет.

В диссертации определено, что платежная система - это система, обеспечивающая перевод денег, осуществление расчетов и урегулирование договых обязательств между участниками платежного оборота, основанная на связанных с данным процессом экономических отношениях и включающая методы, технологические инструменты, институты, необходимую правовую базу, применяемые в национальном хозяйстве.

Вышесказанное позволяет утверждать, что национальная платежная система дожна включать в себя ряд элементов, таких как: учреждения, предоставляющие услуги по осуществлению денежных переводов и погашению договых обязательств; финансовые инструменты и коммуникационные системы, обеспечивающие перевод денежных средств между экономическими агентами; контрактные соглашения, регулирующие порядок безналичных расчетов. В число основных участников платежной системы входят: центральный банк, коммерческие банки, небанковские кредитные институты, почтовые учреждения.

Региональная платежная система как экономическая категория не сформировалась пока ни в экономической теории, ни в практике управления экономическими объектами и процессами на региональном уровне. Принимая во внимание, что платежно-расчетная система на уровне региона представляет собой подсистему национальной платежной системы, имеющую определенные особенности в зависимости от степени экономического развития административного

образования, можно представить следующее определение региональной платежной системы. Региональная платежная система - это составная часть федеральной платежной системы, обеспечивающая бесперебойное осуществление платежей и расчетов физических и юридических лиц. региона, основанная на связанных с данным процессом экономических отношениях; включающая методы, технологические инструменты, институциональную структуру, необходимую нормативно-правовую базу, применяемые в национальном хозяйстве; в допонение к общефедеральным функциям реализующая клиринговые и розничные внутрирегиональные платежи и расчеты.

Уместно отметить, что региональная платежная система, как и национальная, представляет собой матричную структуру, эффективность которой определяется степенью взаимодействия между участниками платежно-расчетного процесса как по горизонтали, так и по вертикали.

Одним из существенных недостатков существующей модели платежной системы является, на взгляд автора, отсутствие в России интеграции банковской и почтовой сетей. Особую актуальность данный вопрос принимает в связи с тем, что в регионах основной способ "денежного общения" между физическими лицами Ч это почтовый перевод. Однако система почтовых переводов между физическими лицами несовершенна; скорость прохождения платежей крайне низка; кроме того, банковские инструменты не используются в почтовых отделениях.

Исходя из проведенного анализа, в работе обоснована оптимальная модель национальной платежной системы на основе интеграции почтовых и расчетных систем.

4, Концептуальные основы развития региональных банковских систем

Исследование этапов эволюции кредитной сферы России позволил сделать вывод, что банковская система не могла эффективно работать в силу отсутствия базиса, складывавшегося в развитых странах столетиями; цивилизованных кредитных отношений, приемлемой организационной структуры кредитной системы, профессионализма банковских служащих, партнерских отношений с клиентом и т.п. К сожалению, потрясения, сопровождавшие развитие России на протяжении всей ее истории, не способствовали становлению устойчивых, партнерских отношений по линии "клиент-банк". Более того, подмена в советский период понятия "кредитование" понятием

"финансирование", а также возможность для предприятий использовать так называемые "безвозвратные ссуды" привели к тому, что в начале 90-х годов XX века банки, "фундаментом" которых явились бывшие государственные банки, перенесли подобную практику работы с предприятиями в новую среду хозяйствования.

В диссертации обосновано, что новая система банков строилась "по образу и подобию" кредитных систем развитых стран при практическом отсутствии стройной концепции их становления и развития. Кроме того, банковская система РФ на протяжении последнего десятилетия, вне зависимости от потрясавших ее кризисов, состояла, в основном, из меких кредитных учреждений. Данный процесс особенно отчетливо проявляется на региональном уровне. Так, по произведенным на основе статистических данных Банка России расчетам, доля банков с уставным капиталом до 10 мн, руб. по состоянию на 01.02. 2001 г. составляла: в Москве и Московской области - 22%, тогда как этот же показатель в Новосибирской области был равен 30%, в Ивановской области - 80%, а в Костромской, Владимирской и Орловской областях Ч 100%.

Анализ существующих недостатков развития банковской системы на уровне региона позволил сделать следующие выводы и предложения.

1. Существующая нормативно-правовая база делает наиболее доступным создание в регионах филиалов крупных столичных банков, что определяет неравномерное территориальное размещение банков и обусловленное этим постоянное перемещение капиталов из регионов в Центр, в связи с чем возникает естественный территориальный дисбаланс рынка капитала, сдерживающий его поноправное функционирование во всех без исключения субъектах Федерации.

2, Для нормализации работы региональной банковской системы необходимо ранжирование минимально допустимого капитала вновь создаваемого банка в зависимости от степени социально-экономического развития региона, а также от возможности банка участвовать в региональных программах развития территории, что позволило предложить формулу для расчета допустимой величины капитала регионального банка:

Д^Н^-1,, (3)

где Д Ч допустимый уставный капитал регионального банка;

Нпб - нормативный показатель достаточности капитала эталонного банка;

/ - индекс региона, рассчитываемый по методике ЦБР.

Однако основной вопрос, как представляется, состоит не в величине банка, а в возможности ЦБР и его территориальных управлений отслеживать деятельность банков региона и своевременно принимать меры по предотвращению негативных последствий.

3. Необходима разработка концепции развития банковской системы на региональном уровне. Концептуальная модель как общенациональной, так и региональной банковской системы может быть синтезирована с использованием системного подхода, предполагающего выделение системы функций и реализующих их структур, В свою очередь, система функций банковской системы может быть представлена в виде матричной модели "сферы целевой деятельности - стадии делового цикла", В самом общем виде структура банковской системы может соответствовать матричной модели, представленной на рисунке 3. _

Функциональная специализация банков Функционально-целевая направленность использования кредитных ресурсов

п X V Е: э -4 О 44 о и 4 2 * 5 5 1 - 5 ?1 Л < л и а. о. ь Э и И И < и з- X а * я т * Д и к * || о п в 2* и Население

Инновационные + - + + + + -

Инвестиционные + -н + + -

Ипотечные + - + - + + +

Универсальные коммерческие банки, ориентированные преимущественно на краткосрочное кредитование + + + + + +

Небанковские финансово-кредитные учреждения + + + - - + +

Рисунок 3 - Матричная модель банковской системы

Под региональной банковской системой следует понимать совокупность взаимодействующих банков региона, реализующих следующие основные функции: обеспечение социально-экономического развития региона наличными и безналичными денежными ресурсами; бесперебойное ведение безналичных расчетов и платежей; кредитная поддержка социально-экономического комплекса региона; стимулирование привлечения средств населения и меких предпринимателей, а также эффективное их размещение; кредитование инновационно-инвестиционных проектов и социально значимых программ, развитие консатинговых услуг и нетрадиционных банковских операций.

В работе сформулирован ряд ключевых принципов построения банковской системы региона: 1) принцип сочетания функционально-целевой и воспроизводственной деятельности банка: 2) принцип оптимального сочетания крупных, средних и малых банков; 3) принцип диверсификации деятельности банков; 4) принцип сочетания разных форм собственностн в банковской сфере; 5) принцип обеспечения максимальной доступности клиентов к банковским учреждениям (это особенно актуально для сельской местности); 6) принцип поддержки региональными органами банковских учреждений, реализующих социально-экономические программы региональных и муниципальных властей; 7) принцип ориентации на привлечение в регионы внешних ресурсов; 8) принцип качественного обновления состава работников банковских учреждений.

В работе предложена трехуровневая модель банковской системы России (рисунок 4). Первый уровень может быть представлен общенациональными банками с государственным участием (Российский промышленный банк, Российский социальный банк, Российский сельскохозяйственный банк, Российский инновационно-инвестиционный банк, Всероссийский экологический банк, Внешторбанк и Внешэкономбанк, Всероссийский сберегательный банк).

Второй уровень характеризует банковскую систему на уровне региона и может быть представлен многофункциональным губернским банком. Оптимальным решением является создание на базе многофилиального банка многофункциональных структур на качественно новой основе (в виде банковского ходинга). Особенностью предлагаемой структуры является то, что банки, входящие в него, могут работать на рынке самостоятельно. Таким образом, в состав ходинга могут входить мекие и средние банки, а также филиалы ннорегнональных банков при условии расширения их самостоятельности.

Третий уровень - муниципальные банки, кредитные союзы и иные небанковские кредитные организации (страховые компании, инвестиционные и благотворительные фонды и т.п.).

4. Необходимо совершенствование процедуры банковского надзора на региональном уровне и связанное с этим расширение пономочий территориальных управлений Банка России. Мониторинг деятельности кредитных организаций дожен проводиться на регулярной основе.

ЦЕНТРАЛЬНЫЙ БАНК РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

Система базовых банков с государственным участием

Губернский банк {в форме банковского ходинга)

 3 Отдел мкноьаинокного кредктомння Огаса нкоь&циемшогй кредитования ос 3 с Й

5 X 9 Отдел инмсткцноннол Отдел ннкепптонного кредитования

* п ! ОТДСЛ КЛОТСЧНОГО *реКГОМНИ4 Отд&а шотечдего кредитованы*

Отдел краткосрочного еред клюшки Отдел краткосрочного ршгшны К *

Тиманпииинй

Муниципальный банк N1'!

Типовые подразделения

Отдел догосрочного кредитованй

Отдел краткосрочного кредитования

Муниципальный банк № п

Типовые ооярвдделення

Отдел догосрочного кредитования

Отдел краткосрочного кредитовании

Рисунок 4 -Модель банковской системы РФ

5 Управление состоянием банковского сектора с позиции обеспечения комплексного развития региона

Очевидно, что со стороны Банка России дожны быть разработаны четкие параметры устойчивости банковской системы в целом, ее региональных сегментов и отдельных банков. В работе предложено авторское определение устойчивости банковской системы как предполагающей способность системы выпонять базовые и появляющиеся новые функции независимо от характера внешних воздействий, в том числе на основе качественного изменения своей структуры.

В качестве мер, направленных на обеспечение устойчвос-ти региональных банковских систем, в диссертационной работе предложена система сертификации и стандартизации банковских услуг, а также структура органа, который будет заниматься данными вопросами (Комитета по мониторингу, стандартизации и сертификации банковской деятельности), а также разработан проект по внедрению "Мониторинга банковской системы региона" на основе паспортизации деятельности кредитных организаций.

Очевидно, что подобная деятельность потребует специалистов качественно нового уровня, поэтому можно предложить в рамках обучения студентов специальности 060400 - "Финансы и кредит" введение допонительных курсов "Метрология и стандартизация банковской деятельности", "Финансовый анализ деятельности коммерческих банков региона".

Таким образом, основной целью комплексного анализа банковской системы на региональном уровне является поддержание доверия населения к кредитным институтам посредством систематического отслеживания процессов в банковской сфере; своевременное выявление негативных явлений и предотвращение кризисов; разработка стратегии развития банковской системы, исходя из задач комплексного социально-экономического развития административного образования любого уровня управления.

В целях обеспечения формирования в России цивилизованных кредитных отношений в диссертационной работе рассмотрены принципы деятельности банка в новом столетии, определены его миссия и генеральная цель, а также факторы, оказывающие существенное влияние на имидж банка. В диссертации представлены направления современной банковской стратегии и брэндинга.

Кроме того, предложены требования к банку будущего, в частности: операционное превосходство, контакт с клиентом, лидерство в работе с продуктом; "прозрачность" затрат и прибыли по сегментам рынка, продуктам и клиентам; быстрые и самостоятельные решения, не подверженные давлению конкурентов; способность к инновациям, развитие "продуктового ряда"; высокий уровень квалификации персонала и менеджмента; определены требования к банковскому продукту и персоналу банка, соответствующие потребностям креативной экономики.

В целях комплексного развития региона необходимым в настоящий момент видится введение в хозяйственный оборот объектов интелектуальной собственности. Однако если данный вопрос в рамках функционирования предприятий еще рассматривается, то введение объектов интелектуальной собственности в хозяйственный оборот через создание специализированного интелектуально-инвестиционного банка не имеет аналогов. Результаты исследования, касающиеся разработок в области введения в банковский оборот объектов интелектуальной собственности, внедрены в практику исследований при разработке схем финансирования инвестиционных проектов агропромышленного комплекса в рамках ФГУП Тип-ронисельпром".

В целом, в ходе проведенного исследования получены следующие результаты.

В теоретическом аспекте -разработаны концептуальные подходы к управлению развитием регионов России на основе обоснования содержания и механизмов эффективной денежно-кредитной политики, позволяющие обеспечить укрепление ресурсной базы субъектов Федерации для их целенаправленного и устойчивого развития в режиме расширенного воспроизводства.

В прикладном аспекте Ч внедрение авторских разработок позволит повысить эффективность управления региональным развитием, расширит инструментарий денежно-кредитного регулирования, а также будет способствовать обеспечению кредитными ресурсами все уровни управления и активизации инновационной и инвестиционной деятельности как субъектов хозяйствования, так и кредитных организаций.

СПИСОК ОСНОВНЫХ РАБОТ,

ОПУБЛИКОВАННЫХ ПО ТЕМЕ ДИССЕРТАЦИИ

а) монографии, брошюры

1. Садков В,Г., Овчинникова О.П. Системные основы совершенствования денежно-кредитной политики и перспективная модель банковской системы России. - М.: Компания Спутник +, 2001.

Ч 42 с. (2,63 п.л., авторских Ч 1,5 п.л.).

2. Садков В.Г., Овчинникова О,П. Банковские системы развитых стран: история, современность, перспективы. Ч М.: Издательская группа "Прогресс", 2001. - 273 с. (18,5 п.л., авторских - 9,5 п.л.)

3. Овчинникова О.П. Денежно-кредитная политика и ее влияние на воспроизводственный потенциал региональной экономики.

- Орел: Изд-во ОреГТУ, 2002. - 250 с. (15,5 п.л.)

б) учебно-методические издания

4. Садков В.Г., Овчинникова О.П, История банковского дела (Учебное пособие). - Орел: ОреГТУ, 1999.- 80 с. (5,0 п.л., авторских - 3,0 п.л.)

5. Овчинникова О.П, Курс лекций "Налоговые системы зарубежных государств" (Учебное пособие). - Орел: ОреГТУ, 1998. - 56 с. (3,5 п.л.)

6. Овчинникова О.П,, Измакова CA. Кредитование и расчеты предприятий и организаций. (Методическое пособие). Ч Орел: ОреГТУ, 1998. Ч 40 с, (2,5 п.л,, авторские - 1,5 п.л.).

7. Садков В.Г., Овчинникова О.П, Проблемы и перспективы развития банковских систем (история, зарубежный опыт, стратегия развития) (Учебное пособие), - Орел: Изд-во ОРАГС, 2000. -271 с. {17 п.л., авторских Ч 9 п.л.)

в) статьи в периодических журналах и сборниках

8. Овчинникова О.П,, Фарафонов A.A. Формирование инвестиционных потоков в Российской Федерации //Рыночная экономика в современных условиях: достижения и проблемы: Тезисы межвузовской научно-практической конференции: - Орел, 995. -С. 102-104. (0,2 п.л., авторских - 0,1 п.л.),

9. Садков В.Г., Овчинникова О.П. Роль региональной банковской системы в местном самоуправлении //Центральная Россия на рубеже XXI века: Материалы международной научной конференции. - Орел, 1996. - С. 154-162, (0,5 п.л., авторских - 0,25 п.л,).

10. Садков В.Г., Овчинникова О.П. Комплексное развитие регионов и совершенствование региональной банковской системы

//Исследования в области гуманитарных наук: Научные труды Оред-ГТУ. Том 9. - Орел, 1996, - С. 108-111. (0,4 пл., авторских - 0,2 пл.).

11. Овчинникова О.П. Формирование региональных банковских систем / / Региональное научно-техническое развитие и сотрудничество: Мат-лы международной научно-практической конференции. - Наб. Чены, 1996. - С,202-203. (0.1 пл.)

12. Овчинникова О.П. Повышение инвестиционной активности хозяйствующих субъектов //Формирование рыночных отношений: опыт и проблемы: Мат-лы межвузовской научно-практической конференции. - Орел, 1996. - С. 94-97. (0,3 пл.)

13. Овчинникова О.П. Построение российской банковской системы с позиций использования мирового опыта //Формирование рыночных отношений: опыт и проблемы: Мат-лы межвузовской научно-практической конференции. - Орел, 1996. - С. 92-94. (0,2 пл.)

14. Овчинникова О.П. Проблемы вексельного обращения в современной России //Реформирование региональной экономики: опыт, проблемы, перспективы: Мат-лы научно-практической конференции. - Орел, 1997. - С.! 19. (0,1 п.л.)

15. Овчинникова О.П, Денежно-кредитная политика Центрального банка Российской Федерации и ее перспективы //Реформирование региональной экономики: опыт, проблемы, перспективы: Мат-лы научно-практической конференции. - Орел, 1997. Ч С. 120-121. (0,2 пл.)

16. Овчинникова О.П, Обеспечение взаимодействия представительных и испонительных органов в совершенствовании региональных банковских систем //Исследования в области гуманитарных наук: Научные труды ОреГТУ. Том 11 Ч Орел, 1997. - С. 208-211. (0,4 п.л.)

17. Овчинникова О.П. Некоторые вопросы активизации инвестиционно - инновационной деятельности региональных банков //Качественные преобразования социально-ориентированной рыночной экономики: Мат-лы научно-практической межвузовской конференции, - Орел, 1998. - С. 140-143. (0,3 п.л.).

18. Овчинникова О.П. Региональные проблемы денежного оборота и банковской системы //Качественные преобразования социально-ориентированной рыночной экономики: Мат-лы научно-практической межвузовской конференции. - Орел, 1998. Ч С. 143-146. (0,3 пл.).

19. Овчинникова О.П. О региональных проблемах в банковской сфере //Качественные преобразования социально-ориентированной

рыночной экономики: Мат-лы научно-практической межвузовской конференции. - Орел, 1998. - С. 146-147. (0,1 п л.).

20. Овчинникова О.П. Финансовый мониторинг в промышленности регионов //Качественные преобразования социально-ориентированной рыночной экономики: Мат-лы научно-практической межвузовской конференции. - Орел, 1998. -С.158-160. (0,3 пл.).

21. Овчинникова О,П. Проблемы денежно-кредитного регулирования и возможные пути их решения на региональном уровне / /Исследования в области гуманитарных наук: Научные труды ОреГТУ. Том 12 - Орел, 1998. - С.257-261. (0,4 п.л.)

22. Овчинникова О.П., Воробьева Ю.А, Создание муниципальных банков: региональный аспект //Весенние семинары молодых ученых-экономистов-98: Мат-лы межвузовской конференции. Том II. - Санкт-Петербург, 1998. - С.118-120. (0,2 п.л., авторских -0,15 п.л.).

23. Овчинникова О.П. Система государственного регулирования развития промышленности на региональном уровне //Качественные преобразования социально-ориентированной рыночной экономики: Мат-лы научно-практической межвузовской конференции. - Орел, 1998. - С.173-174. (0,1 пл.).

24. Садков В.Г., Овчинникова О.П., Поздняков М.С. Становление и перспективы развития региональных банковских систем //Деньги и кредит. Ч 1998. - №5. - 39-43. (1,0 пл., авторских Ч 0,5 п.л.).

25. Садков В.Г., Овчинникова О.П. Государственное регулирование развития банковской системы региона: проблемы и пути решения // Управление-98 (Управление реструктуризацией экономики): Мат-лы международной научно-практич. конфер.: Вып. 1/ГУУ. - Москва, 1998. - С.240-243. (0,4 п.л., авторских 0,2 п.л.).

26. Овчинникова О.П. Финансовый кризис в России: экономический я социальный аспект //Известия Орловского государственного технического университета: Научные труды. № 1. - Орел, 1999,-С.172-176. (0,4 п.л,)

27. Овчинникова О.П., Родионова Е.М. Стабилизация финансовой системы России с учетом особенностей менталитета нации //Менталитет: региональная специфика модернизационных процессов и проблемы выхода из духовного кризиса: Мат-лы международного научного симпозиума: - Орел, 1999. - С.124-127. (0,3 п.л., авторских 0,2 п.л.)

28. Овчинникова О.П., Максимова Т.Н. К вопросу финансирования региональной программы качества и безопасности продуктов питания //Качественные преобразования социально-ориентированной рыночной экономики: Мат-лы научно-практической межвузовской конференции. - Орел, 1998. - С.112-114. (0,2 пл.; авторских 0,1 п л.).

29. Овчинникова О.П. Перспективные инструменты регионального финансового рынка //Социально-экономические и политические проблемы: региональный аспект в условиях корректировки курса реформ: Мат-лы научно-практической межвузовской конференции - Орел, 1999. - С. 102-104. (0,2 пл.).

30. Овчинникова О.П. Концептуальные основы построения региональных банковских систем //Социально-экономические и политические проблемы: региональный аспект в условиях корректировки курса реформ: Мат-лы научно-практической межвузовской конференции - Орел, 1999. - С.104-106. (0,2 пл.).

31. Овчинникова О.П., Родионова Е,М. Совершенствование комплексного анализа финансово-кредитных учреждений / /Сб. научных трудов ученых Орловской области. Вестник науки. Выпуск 5. В 2-х томах. Т.2. - Орел: ОреГТУ, 1999 г, - С.81-84. (0,3 п.л., авторских - 0,25 пл.)

32. Овчинникова О.П., Родионова Е.М. Финансовое состояние реального сектора российской экономики / /Сб. научных трудов ученых Орловской области. Вестник науки. Выпуск 5, В 2-х томах. Т.2. -Орел: ОреГТУ, 1999 г. - С, 124-129. (0,5 пл., авторских - 0,4 п.л.)

33. Овчинникова О.П., Родионова Е.М. Экономические реформы и промышленная политика; экологический аспект //Экология, техника, жизнь: принципы взаимовлияния и развития: Материалы российской научной конференции. - Орел, 1999. - С.84-87,(0,4 пл., авторских - 0,2 п.л.)

34. Овчинникова О.П, Финансовые основы структурной перестройки промышленности регионов / / Социально-экономические и политические процессы в условиях корректировки курса реформ в регионах Центра России (в оценках и проблемах молодежи): Мат-лы межвузовской конференции молодых ученых - Орел,: ОРАГС, 2000. -С.128-130. (0,4 п.л.)

35. Садков В.Г., Овчинникова О.П. Концептуальные основы построения региональных банковских систем /Россия на рубеже веков (Под ред. д.э.н., проф. В.Г. Садкова), - М.: Издательская группа "Прогресс", 2000. - С.91-101, (1,2 пл., авторских - 0,6 пл.)

36. Садков В.Г., Овчинникова О.П., Молоканов В.Д, н др. Многоцелевая интегрированная система мониторинга и моделирования развития регионов (постановки проблемы и ключевые направления решения) // Вопросы статистики. - 2000.- №2.-с,48-54, (1,2 п.л., авторских - 0,3 п.л.)

37. Овчинникова О.П,, Родионова Е,М. Региональная промышленная политика; цели, задачи, инструменты и методы решения / / Известия Орловского государственного технического университета: Научные труды, № 2. - Орел,: ОреГТУ, 2000. - С.136-140, (0,4 п.л., авторских -0,2 п.л.)

38. Овчинникова О.П., Родионова Е,М. Пропорции движения финансовых ресурсов в производственном секторе региона / / Экономические реформы в России: Мат-лы III международной научно-практической конференции. - СПб: Нестор, 2000. - С.357-359. (0,3 п.л., авторских - 0,2 п.л.)

39. Овчинникова О.П,, Родионова Е,М. Актуальные вопросы развития платежной системы //Известия Орловского государственного технического университета: Научные труды. № 2. - Орел,: ОреГТУ, 2000. - С.140-144. (0,4 п.л., авторских - 0,30 п.л.)

40. Овчинникова О.П., Родионова Е.М. Банковское кредитование промышленности как фактор стабилизации экономики России / / Правовые и экономические проблемы стабилизации экономики в России. Мат-лы международной научно-практической конференции. - Орел, 2000, - С.288-295. (1 п.л., авторских - 0,85 п.л.)

41. Овчинникова О.П. Денежно-кредитная политика ЦБ РФ: проблемы реализации и перспективы развития // Экономика, общество, личность на рубеже XXI века: Мат-лы межвузовской конференции. - Орел, 2000. - С.192-195. (0,4 пл.)

42. Садков В.Г,, Овчинникова О.П. Комплексный мониторинг финансово-кредитных учреждений и совершенствование банковской статистики // Финансовые основы местного самоуправления: материалы круглого стола. Орел, I июля 1999 г. - Орел: Изд-во ОРАГС, 2000, -С.171-193. (1,5 п.л., авторских - 0,8 п.л.)

43. Овчинникова О.П., Садков В.Г. Концептуальные основы развития региональной банковской системы / / Банковская система Орловщины: опыт, проблемы, пути развития: Мат-лы научно-практ. конференции. - Орел: ЦБ РФ, 2000. - С.14-17. (0,4 п.л., авторских Ч 0,2 п.л.)

44. Овчинникова О.П,, Родионова Е.М., Степанова Е.Ю. Реальный сектор экономики региона: финансовое положение и спрос на

кредитные ресурсы / / Труды международного Форума по проблемам науки, техники и образования. Том 1. Ч М.: Академия наук о Земле,2000. - С.23-25. (0,4 п,л., авторских - 0,3 п.л.)

45. Овчинникова О.П,, Родионова Е.М. Стратегия устойчивого развития региона //Современные проблемы промышленной экологии: Мат-лы Международной научно-практической конференции, - Орел, 2000. - С, 153-155. (0,3 п.л,, авторских - 0,2 пл.)

46. Овчинникова О.П., Родионова Е.М. Региональные инвестиционные программы (формирование и реализация) //Проблемы совершенствования механизма хозяйствования в современных условиях: Сборник мат-лов III Всероссийской научно-практич. конференции. 4,11 - Пенза, 2001. - С.82-84. (0,3 п.л., авторских - 0,2 пл.)

47. Овчинникова О,П., Родионова Е.М. Маркетинг банковских услуг на региональном уровне / /Проблемы практического маркетинга в сфере сервиса: Мат-лы второй Всерос. научно-практич. конференции. -М: МГУС, 2001. - С. 122-129.(1 пл., авторских - 0,8 пл.)

48. Овчинникова О.П., Родионова Е.М. Концепция третьего пути /Экономика природопользования и природоохраны: Сб. мат-лов IV междунар. научно-практич, конференции. Ч Пенза, 2001, - С.42-43. (0,3 пл., авторских -0,2 п.л.)

49. Овчинникова О.П., Родионова Е.М. Инновационная экономика XXI века: основные положения и приоритеты развития / / Реформирование системы управления на современном предприятии: Сб. мат-лов Международной научно-практической конференции. - Пенза, 2001. - С.126-128. (0,3 пл., авторских - 0,2 пл.)

50. Овчинникова О.П., Родионова Е.М. Использование инструментария маркетинговых исследований для обеспечения финансовой привлекательности реального сектора экономики //Опыт и проблемы маркетинговой деятельности в российском предпринимательстве: Сб. мат-лов II Всероссийской научно-практической конференции. - Пенза, 2001. - С.49-51. (0,3 пл., авторских - 0,2 п.л.)

51. Овчинникова О.П., Родионова Е.М. Инвестиционный процесс в реальном секторе: оценка возможностей //Стратегическое управление предприятием: Сб. мат-лов Всероссийской научно-практической конференции. Ч.Н. Ч Пенза, 2001. Ч С,79-81, (0,4 пл.. авторских Ч 0,3 пл.)

52. Овчинникова О.П., Родионова Е.М. Формы и методы государственного регулирования развития промышленности регионов //Новые химические технологии: производство и применение:

Сб. мат-лов Ш Всероссийской научно-технической конференции.

- Пенза, 2001. - С.112-114. (0,3 п.л., авторских - 0,1 п.л.)

53. Овчинникова О.П., Родионова Е.М. Теория игр в оценке деятельности промышленного предприятия: методологический аспект /Экономические реформы в России: Мат-лы IV междунар. научно-практич. конференции, - СПб: Нестор, 2001. - С.355-359. (0,4 п.л., авторских - 0,3 п.л.)

54. Садков В,Г., Овчинникова О.П. Проблема структуры денежной насыщенности экономики /Финансовые проблемы РФ и пути их решения: теория и практика. Труды II Международной научно-практической конференции. Ч СПб.: Нестор, 2001. Ч С.91-92. (0,2 п.л., авторских - 0,1 п л.),

55. Овчинникова О.П, Методологические основы формирования денежно-кредитной политики: региональный аспект /Стратегия развития региона: социально-экономические инновации. Мат-лы межрегиональной конференции молодых ученых. Ч Орел: Изд-во ОРАГС, 2001. - С.95-98. (0,5 п.л.).

56. Овчинникова О.П., Родионова Е.М. Промышленность региона: проблемы и пути их решения в современных условиях / Экология и жизнь. Сб. материалов IV Международной научно-практической конференции. 4.1. - Пенза, 2001. - С.36-39. (0,4 п.л., авторских Х 0,2 п.л.)

57. Овчинникова О.П., Родионова Е.М., Степанова Е.Ю. К вопросу о проблемах развития промышленного комплекса России / Инновации в машиностроении - 2001: Сб. статей Всероссийской научно-практической конференции. Ч.Н. - Пенза, 2001. - С,39-41. (0,4 п.л., авторских - 0,1 п.л.)

58. Овчинникова О.П., Родионова Е.М. Проблемы активизации кредитования инновационной деятельности /Инновационное развитие регионов: механизмы формирования технологической политики: Сб. мат-лов Всероссийской научно-практической конференции.

- Пенза, 2001. - С.118-121. (0,4 пл., авторских-0,3 п л.)

59. Овчинникова О.П., Родионова Е.М., Степанова Е.Ю. Система критериев оценки приоритетных направлений развития регионального предприятия /Организационно-экономические проблемы развития предприятия: Сб. мат-лов Всероссийской научно-практической конференции. Ч Пенза, 2001, Ч С. 54-56. (0,3 пл., авторских Ч 0,1 п.л.)

60. Овчинникова О.П., Родионова Е.М., Степанова Е.Ю. Решение проблем промышленного комплекса Ч одно из условий реализации социально-экономической устойчивости региона //Проблемы

социально-экономической устойчивости региона: Сб. мат-лов Всероссийской научно-практической конференции. Ч.Н. - Пенза, 2002. - С. 7-10. (0,3 п.л,, авторских - 0,1 п.л,)

61. Овчинникова О,П., Родионова Е.М. К вопросу о совершенствовании банковской статистики //Математические методы и информационные технологии в экономике, социологии и образовании*. Сб. мат-лов международной научно-технической конференции. 4.1. - Пенза, 2001. - С. 179-181. (0,3 п.л., авторских - 0,2 п.л.).

62. Овчинникова О.П,, Родионова Е.М, Стратегия и механизмы структурной перестройки экономики регионов на основе интеграции промышленных и финансовых структур //Труды международного форума по проблемам науки, техники, образования. - М.: АНЗ, 2001. - С. 27-29. (0,4 п.л., авторских - 0,3 п.л.).

63. Овчинникова О.П., Родионова Е.М. Трансформация финансовых потоков: региональный аспект /Сб. научных трудов ученых Орловской области. Вестник науки. Выпуск 6. В 2 томах. Т.2. -Орел: ОреГТУ, 2001. - С. 144-150. (0,8 п.л., авторских - 0,6 п.л.).

64. Овчинникова О.П., Садков В.Г. О содержании денежно-кредитной политики России //Финансы. - 2002. - №3. - С.66-69. {1,2 п.л,, авторских - 0,6 гт.л.).

65. Овчинникова О.П., Родионова Е.М. Экономическая политика России: проблемы и перспективы /Финансовые проблемы РФ и пути их решения: теория и практика. Труды III Международной научно-практической конференции. - СПб: Нестор, 2002. - С,41-45. (0,8 п.л,, авторских - 0,6 п.л.).

66. Овчинникова О.П. Формирование и реализация эффективной денежно-кредитной политики. - Трансформация хозяйственных связей /Сб. научных трудов. Под ред. д.э.н., проф., академика РАЕН Сенчагова В.К. - М.: Институт экономики РАН, 2002. -С.308-326. (1,2 п.л.)

льство Орловской региональной академии государственной службы Заказ №145. Тираж 100 экз. Объем 2,0 п.л. 60x84 1/16 Подписано в печать 4,04.2003 г.

Похожие диссертации

• Эволюция функциональной действенности инструментария денежно-кредитной политики в изменяющихся экономических условиях
• Управление развитием регионов на основе модернизации денежно-кредитной политики
• Обеспечение устойчивого развития региона на основе совершенствования платежной системы
• Денежно-кредитная политика в системе государственного регулирования экономики
• Денежно-кредитная политика в системе инфляционного таргетирования экономики