Темы диссертаций по экономике » Финансы, денежное обращение и кредит

Теоретические и методологические основы обеспечения конкурентоспособности банковской системы Российской Федерации тема диссертации по экономике, полный текст автореферата

Автореферат

Ученая степень	доктор экономических наук
Автор	Зражевский, Владимир Владимирович
Место защиты	Санкт-Петербург
Год	2008
Шифр ВАК РФ	08.00.10

Диссертация

Автореферат диссертации по теме "Теоретические и методологические основы обеспечения конкурентоспособности банковской системы Российской Федерации"

На правах рукописи

ЗРАЖЕВСКИЙ Владимир Владимирович

ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ И МЕТОДОЛОГИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ОБЕСПЕЧЕНИЯ КОНКУРЕНТОСПОСОБНОСТИ БАНКОВСКОЙ СИСТЕМЫ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

Специальность 08 00.10 - Финансы, денежное обращение и кредит

АВТОРЕФЕРАТ

диссертации на соискание ученой степени доктора экономических наук

ООЭ166294

Санкт-Петербург 2008

Диссертационная работа выпонена в ГОУ ВПО Санкт-Петербургский государственный инженерно-экономический университет

Научный консультант доктор экономических наук, профессор

Рыбин Валерий Иванович

Официальные оппоненты доктор экономических наук, профессор

Медведев Андрей Георгиевич

доктор экономических наук, профессор Кроливецкая Людмила Павловна

доктор экономических наук, профессор Соколов Борис Иванович

Ведущая организация ГОУ ВПО Санкт-Петербургский

государственный политехнический университет

Защита состоится 16 апреля 2008 г в 11-00 часов на заседании диссертационного совета Д 212219 04 при ГОУ ВПО Санкт-Петербургский государственный инженерно-экономический университет по адресу 196084, Санкт-Петербург, Московский пр., д 103-а, ауд 419

С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке ГОУ ВПО Санкт-Петербургский государственный инженерно-экономический университет по адресу 196084, Санкт-Петербург, Московский пр , д 103-а, ауд 305

Автореферат разослан Л

2008 г

Ученый секретарь диссертационного совета кандидат экономических наук, доцент

АС Кудаков

1. ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ

Актуальность темы. Развитие национальной экономики, происходящее в последнее время на фоне благоприятной внешнеэкономической конъюнктуры, является фактором, оказывающим положительное воздействие на отечественную банковскую систему В первую очередь, это отражается в росте совокупных активов российских банков, которые в течение последних пяти лет ежегодно увеличиваются более чем на треть Так, согласно официальным статистическим данным Банка России, в 2003 г рост совокупных активов составил 35,1%, в 2004 г - 27,4%, а в 2005 г - 36,6%, в 2006 г - 44,0%, за первую половину 2007 г - 22%, что обусловило активизацию кредитной составляющей и общее усиление позиций банковского сектора России В тоже время, для него по-прежнему характерны слабость капитальной и ресурсной базы, узость ассортиментного ряда и высокие риски, что свидетельствует о недостаточной конкурентоспособности и ограниченности в адекватном удовлетворении потребностей экономики в банковских продуктах

В условиях развивающегося процесса глобализации внедрение в кредитных организациях современных принципов управления с целью повышения конкурентоспособности отечественного банковского сектора является одной из наиболее актуальных задач Ужесточение требований со стороны Банка России, ускорение бизнес-процессов и усложнение условий функционирования вызывают необходимость пересмотра стратегии позиционирования и формирования действенных механизмов деятельности российских банков

Все это обуславливает необходимость исследования и осмысления широкого круга теоретико-методологических, управленческих и организационно-методических проблем, возникающих под воздействием глобальных экономических и социальных процессов в России и в мировой финансовой системе

Разработка теоретических и методологических основ повышения конкурентоспособности отечественной банковской системы в условиях глобализации обеспечит повышение устойчивости кредитных организаций, совершенствование методов управления их ликвидностью, рост качества и расширение ассортимента предоставляемых банковских услуг, и на этой основе будет способствовать экономическому и социальному прогрессу страны на путях диверсификации отечественной экономики и ее инновационного развития

Степень разработанности проблемы. Изучение и разработка проблем, связанных с обеспечением конкурентоспособности отраслей, сфер и секторов экономики, в том числе применительно к банковской системе, входит в круг

интересов многих отечественных и зарубежных ученых и практиков

Теоретические исследования вопросов конкуренции и конкурентоспособности нашли отражение в работах таких зарубежных авторов, как Грюдберг И , Коул И, Стерн М А , Портер М, Пребиш П, Скотт Б Р , Томпсон А А , С тршсленд А Дж

Вопросы, посвященные отдельным аспектам повышения конкурентоспособности банковской системы, рассмотрены в трудах отечественных ученых Агапова Ю В , Белоглазовой Г Н, Казимагомедова А А, Кетова С В , Кричевского М А, Макаровой В Е, Пановой Г С , Савинской Н А , Сажиной М А , Ситнина А В , Соколова Б И , Трофимова Т А , Уткина Э А, Черника Д Г , Шереги Ф Э , а также зарубежных специалистов, таких как. Ахадеф Д, Бикер Д А, Брокер Д, Веленьюс Б, Вотер И, Джука В , Маркс Д П, Найн Д, Огура В , Спенс А М , Хейс С Л

Потенциал перечисленных работ отражает важность и широкий спектр различных направлений исследования конкурентоспособности банковских услуг и отдельных банков, однако не позволяет рассматривать эти труды как системную основу теории и методологии управления именно конкурентоспособностью банковской системы Необходимо отметить, что и терминологический аппарат, используемый учеными и практиками по данной проблеме, не является идентичным

В экономической литературе содержится целый ряд концепций конкурентоспособности элементов банковской системы Вместе с тем, вопросы оптимизации параметров банковской системы, использования конкурентных преимуществ с точки зрения возрастания уровня конкурентоспособности - от отдельных элементов системы к конкурентоспособности отечественной банковской системы в целом в условиях глобализации не нашли достаточно обоснованного решения, поскольку авторы, как правило, ограничиваются определением конкурентоспособности на микроуровне В то же время решение этой проблемы имеет принципиальное значение для определения приоритетов управления конкурентоспособностью банковской системы в целом Также не получили достаточной разработки вопросы, связанные с оценкой влияния глобализации на конкурентоспособность отечественной банковской системы, что определило выбор цели и задач диссертационного исследования

Цель и задачи исследования. Цель работы состоит в разработке теоретических и методологических основ обеспечения конкурентоспособности банковской системы, включая методы ее оценки, анализа и управления, определения направлений ее повышения, выработку стратегий формирования устойчивых конкурентных позиций в условиях глобализации мировой

экономики и обеспечение на этой основе стабильного функционирования национальной банковской системы

Для достижения цели были поставлены и решены следующие задачи содержательно определено понятие конкурентоспособности, и раскрыты ее фундаментальные свойства на различных уровнях управления банковской системой,

обоснованы методики определения показателей оценки и анализа состояния банковской системы, позволяющие выявить факторы, обеспечивающие надежное, эффективное и конкурентоспособное ее функционирование,

определены конкурентные преимущества банковских систем различных стран, обобщены вопросы интернационализации банковских услуг в зарубежной и российской практике,

выявлена специфика и система взаимосвязанных факторов, определяющих конкурентоспособность коммерческих банков в рыночной среде,

предложена концепция повышения конкурентоспособности банковской системы с учетом изменений рыночной конъюнктуры в российской экономике в условиях дальнейшей финансовой глобализации,

доказана обоснованность предложенных подходов и методов обеспечения конкурентоспособности банковской системы, и оптимизированы ее основные параметры на основе проведенных расчетов по разработанным моделям и методикам

Предметом диссертационного исследования является совокупность экономических отношений, возникающих в процессе функционирования банковской системы

Объектом исследования являются современные банковские системы зарубежных стран и Российской Федерации

Теоретической и методологической основой диссертационного исследования послужили фундаментальные труды отечественных и зарубежных ученых в сфере банковского и стратегического менеджмента, конкурентоспособности, энциклопедическая и справочная литература В зависимости от решаемых задач использовались общенаучные методы и приемы исследования научной абстракции, системного подхода, функционального, экономико-статистического анализа, экспертных оценок, моделирования, оптимизации динамических рядов

Информационно-эмпирическая база исследования включает в себя законодательные и нормативные акты Российской Федерации по вопросам организации и функционирования банковской системы, официальные

документы Банка России, банковских ассоциаций, федеральные и региональные законы и нормативные правовые акты по вопросам государственного управления в РФ, материалы Федеральной службы статистики, обзорные материалы СМИ, научные публикации в специализированных журналах, отчетные данные кредитных организаций

Диссертационная работа является законченным квалификационным исследованием, содержащим постановку научной проблемы, ее теоретическое обоснование и методологию реализации Работа соответствует п 9 9 Паспорта специальности ВАК 08 00 10 - Финансы, денежное обращение и кредит

Основные научные результаты, полученные лично соискателем, и их научная новизна состоят в разработке и теоретическом обосновании концепции обеспечения конкурентоспособности банковской системы РФ в условиях глобализации экономики и рекомендаций по ее практической реализации в деятельности банков Тем самым впервые научно решена крупная народнохозяйственная задача, имеющая принципиальное значение, как для банковского сектора, так и всей экономики России

К числу новых теоретических и методологических положений данного исследования, обладающих признаками научной новизны, относятся следующие

выявлено, что среди проблем, возникающих перед экономической наукой под воздействием глобальных экономических, финансовых процессов в мире и России, важное место отводится обеспечению конкурентоспособности национальной банковской системы, Данная проблема носит комплексный народнохозяйственный характер, из чего, в свою очередь, следуют важные методологические выводы, раскрываемые в диссертации,

развиты методологические аспекты, по-новому раскрывающие содержание конкурентоспособности банковской системы, представлено в авторской интерпретации понятие конкурентоспособность банковской системы как одного из базовых финансово - экономических параметров, необходимых для развития банковской системы в условиях ее глобализации,

разработана и обоснована методология оценки конкурентоспособности банковской системы, в рамках которой предложена система критериев и показателей конкурентоспособности банковской системы, отличающаяся многоступенчатой иерархической системой уровней оценки и учетом специфики основных видов деятельности кредитных организаций, позволяющая выявить конкурентные преимущества для обеспечения надежного, эффективного и конкурентоспособного функционирования банковской системы,

определены основные количественные и качественные пропорции

развития мировой и отечественной банковской системы, определяющие конкурентоспособность ее элементов, выявлены динамика и роль банковской системы в процессах глобализации Обобщение тенденций современного состояния и закономерностей развития банковской системы как носителя глобализации позволили обосновать необходимость модернизации воспроизводства банковской системы в целом и повышения конкурентоспособности ее элементов,

применен метод моделирования деятельности и выпонена оптимизация параметров банковской системы на основе модифицированной кривой Лоренца по данным 100 крупнейших банков РФ, определившая возможность повышения конкурентоспособности за счет увеличения капитализации и прибыли на основе корректировки параметров деятельности банковской системы и разработки прогноза,

расширен методический инструментарий, позволяющий на основе кластерного анализа банковской системы по 14 основным показателям выделить восемь качественно однородных по доминирующему профилю бизнеса групп банков, каждая их которых реализует свои конкурентные преимущества, смоделирован прогноз изменения структуры банковской системы на основе матричного подхода,

обоснована с позиции улучшения качества банковских услуг и сокращения издержек целесообразность создания банковских групп как перспективной конкурентоспособной единицы посредством объединения банков при контролирующей роли государства в лице Банка России,

определены приоритетные направления повышения

конкурентоспособности банковской системы, заключающиеся в диверсификации банковских продуктов, развитии контроля и риск-менеджмента, увеличении ресурсов коммерческих банков, повышении уровня прозрачности деятельности банков, оптимизации структуры банковской системы

Научная значимость полученных результатов состоит в развитии теории конкурентоспособности применительно к специфике банковского сектора

Практическая значимость работы заключается в определении важнейших направлений развития банковской системы в целом и ее отдельных элементов, реализация которых будет способствовать дальнейшему повышению ее конкурентоспособности Сформулированные положения, сделанные выводы и рекомендации могут быть непосредственно использованы для формирования механизма, обеспечивающего конкурентоспособность банковской системы

Предлагаемые концептуальные подходы и основные научные решения диссертационного исследования доведены до конкретных рекомендаций и разработок, непосредственно реализованы в ряде отечественных банков и могут быть использованы в практике управления отечественной банковской системой, что обеспечит в условиях глобализации повышение эффективности ее функционирования как основы экономического роста в России

Практическая значимость научных положений, сформулированных в диссертации, подтверждается также их апробацией в печати, в выступлениях на научных конференциях

Выводы диссертации, развивающие теорию конкурентоспособности, применены при чтении ряда учебных курсов в учреждениях высшего и среднего профессионального образования, в системе подготовки и повышения квалификации работников банковской сферы

Апробация работы Результаты исследования представлены и одобрены на международных, региональных и общероссийских научноЧпрактических конференциях Проблемы организации финансово-аналитической службы в коммерческом банке (г Москва, 2000 г), Конференция Стран СНГ и Батии (г Аматы, 2001 г), Проблемы анализа и управления рисками в деятельности кредитных организаций (г Москва, 2001 г), Международный Специализированный Форум (ИНФОБИЗНЕС, 2002 г), V Всероссийская конференция профессиональных участников рынка ценных бумаг (г Москва, 2002 г), Межбанковская конференция (г Ята, 2002 г, 2003 г), Развитие современных аналитических и управленческих технологий в условиях перехода коммерческих банков на МСФО (г Москва, 2002 г), Международный банковский конгресс (г Санкт-Петербург, 2005 г), Конференция НАУФОР (2006 г ), IX Межвузовская конференция аспирантов и докторантов (г Санкт-Петербург, 2007 г )

Положения диссертационной работы внедрены в деятельность ряда коммерческих банков, ассоциаций банков и профессиональных участников рынка ценных бумаг, рейтинговых агентств, в тч Ассоциации Банков Россия, Национальной Фондовой Ассоциации, Международной Московской Валютной Ассоциации, КБ ОАО Судостроительный, КБ Экспобанк ООО, КБ ОАО Азиатско-Тихоокеанский Банк, КБ ОАО Национальный Банк Развития, КБ ОАО Колыма банк, КБ ОАО Камчатпромбанк Внедрение результатов диссертационного исследования подтверждено соответствующими документами

Публикации результатов исследования. Основные положения диссертационного исследования опубликованы в 29 работах общим объемом 58,6 п л

Объем и структура работы. Поставленная цель, задачи и логика их решения определили структуру диссертационной работы Диссертация состоит из введения, пяти глав, заключения, списка литературы^, приложений

Во введении изложены актуальность, объект, предмет и методы исследования, сформулированы его цель и задачи, охарактеризованы теоретическая и эмпирическая базы диссертации, элементы научной новизны работы

В первой главе - Конкурентоспособность как один из базовых финансово - экономических параметров, необходимых для развития банковской системы в условиях глобализации - выявлены роль, место и функции банковской системы в современной экономике, рассмотрено управление современной банковской системой в условиях конкурентной среды (специфика, методы, требования), исследовано понятие конкурентоспособность банковской системы выделены основные факторы, предложены критерии и методики определения

Во второй главе - Трансформация мировой банковской системы в условиях усиления конкурентной борьбы и глобализации экономических процессов - выявлены основные направления и формы усиления конкурентной борьбы и трансформации банковских систем в развитых странах, странах с переходной экономикой, сформулированы принципы позиционирования транснациональных банков и банковских групп на локальных и международных финансовых рынках, выявлены специфика интеграции российской и международной банковских систем в условиях глобализации мировой экономики, направления повышения конкурентоспособности российской банковской системы и пути ее интеграции в мировое банковское сообщество

В третьей главе Ч Комплексный анализ рисков и статистических зависимостей в отечественной банковской системе как один из способов управления конкурентоспособностью - выявлены основные этапы и тенденции институционального развития банковского сектора в экономике России и ее место в мировом денежном обороте и предложении банковских услуг, определены объективные предпосыки и условия обеспечения устойчивого финансового равновесия в отечественной банковской системе в условиях конкурентного рынка, предложена комплексная система управления рисками и методы ее интеграции в оперативную деятельность банка как способ повышения уровня его конкурентоспособности.

В четвертой главе Ч Обоснование параметров развития банковской системы и повышения уровня конкурентоспособности на основе моделирования - решена задача определения параметров оптимального

равновесия в банковской системе с децентрализованной системой управления, представлена модель прогнозирования оптимальной структуры банковской системы и элементов ее нижнего уровня, выпонено моделирование структуры национальной банковской системы РФ для повышения уровня конкурентоспособности с учетом основных тенденций развития национальной экономики

В пятой главе - Способы эффективного позиционирования российской банковской системы и повышения ее конкурентоспособности Ч обобщены пути совершенствования структуры и функциональных основ деятельности банковской системы РФ, определены принципы совершенствования государственной политики РФ по повышению уровня конкурентоспособности банковской системы, обоснованы направления повышения конкурентоспособности российской банковской системы и способы ее интеграции в мировое банковское сообщество

Заключение содержит основные выводы и предложения по результатам исследования

Материалы диссертационного исследования изложены на 400 страницах, включая 15 рисунков и 40 таблиц

ОСНОВНЫЕ ПОЛОЖЕНИЯ ДИССЕРТАЦИОННОЙ РАБОТЫ, ВЫНОСИМЫЕ НА ЗАЩИТУ

Развиты методологические аспекты, по-новому раскрывающие содержание конкурентоспособности банковской системы, в рамках которых представлено в авторской интерпретации понятие конкурентоспособность банковской системы как одного из базовых финансово - экономических параметров, необходимых для развития банковской системы в условиях ее глобализации.

Новые условия развития банковской системы России, связанные с усилением конкуренции на рынке банковских услуг, определили важность обеспечения конкурентоспособности банка в целом и его продуктов и услуг в частности

В широком смысле в экономической теории конкурентоспособность означает возможность выигрыша в соревновании Применительно к экономической сфере конкурентоспособность в общем виде - обладание свойствами, создающими преимущества для субъекта экономического соревнования Эти свойства могут относиться к различным по природе объектам видам продукции, предприятиям и организациям, их группам, образующим отраслевые или конгломератные объединения и комплексы, наконец, к отдельным странам или их группировкам (региональным,

политическим, этнокультурным), выступающим в качестве субъектов конкурентной борьбы

Разделяя эту точку зрения ряда отечественных ученых, все многообразие возникающих конкурентных отношений в банковской системе в диссертации предложено рассматривать на следующих уровнях (табл 1)

Представленные в табл 1 факторы определяют конкурентоспособность в трех основных направлениях Таким образом, объектом исследования является не только конкурентоспособность как таковая, но и отчетливо различающиеся аспекты конкурентоспособности на микро-, мезо- и макроуровнях банковской системы Для каждого из этих уровней используются свои подходы, методы, показатели

Таблица 1

Уровни конкурентоспособности в банковской системе

Уровень Объект Факторы, определяющие конкурентоспособность

Микроуровень Вид банковских продуктов и услуг Качество банковского продукта, услуги, цены

Банк в целом Надежность и стабильность банка

Мезоуровень Объединения банков (ассоциации, ходинги, группы) Устойчивое улучшение показателей эффективности использования имеющихся финансовых ресурсов

Макроуровень Национальная банковская система в целом Общее состояние банковской системы, ее сбалансированность, инвестиционный климат, кредитная политика и т п

Конкурентоспособность присуща всем элементам экономической системы, в том числе и банковской В диссертации рассмотрены объекты конкурентоспособности банковской системы и факторы, определяющие его конкурентоспособность, основные из которых нормативные акты, научно-методические документы, технология оказания банковских услуг, процесс и результаты оказания банковских услуг, банковские работники, банковские специалисты и менеджеры банка, ценные бумаги, инфраструктура банка (внешняя среда), банковская информация, банк в целом

Вместе с тем, однозначного определения конкурентоспособности как экономической категории нет каждый автор стремится обобщить это понятие, чтобы его можно было применить к любой экономической сфере деятельности

Под конкурентоспособностью на микроуровне банковской системы в диссертации предложено понимать соотношение цены и качества (технических и экономических параметров) конкретных банковских продуктов и услуг, продуцируемых отдельными банками Конкурентоспособность - это свойство

объекта, характеризующееся степенью удовлетворения им конкретной потребности по сравнению с аналогичными объектами, представленными на данном рынке На микроуровне банковской системы конкурентоспособность в диссертации рассматривается в трех направлениях

функциональная - разные банковские продукты и услуги удовлетворяют одну и ту же потребность,

видовая - банковский продукт или услуга с определенными потребительскими качествами удовлетворяет потребность,

межбанковская Ч преимущество на рынке имеет тот банк, который своими услугами привлек внимание потенциальных потребителей

В диссертации показано, что конкурентоспособность следует рассматривать как динамическое понятие, которое измеряется степенью изменения перечисленных факторов, и, следовательно,

микроконкурентоспособность дожна определяться степенью изменения основных оценочных показателей для конкретного банковского продукта и услуги, рассматриваться в динамике

Существует позиция, что конкурентоспособность банка -результирующая влияния трех факторов бренда, собственников и сотрудников Бренд применительно к банку - прежде всего, имидж, деловая репутация, транспарентность банка (прозрачность, стремление к раскрытию информации, в том числе о собственниках) Важным фактором на региональном уровне является административный ресурс на связях во властных структурах порой держится значительная часть клиентов

Под конкурентоспособноегью коммерческого банка следует понимагь комплексный динамичный показатель сравнительного уровня развития критериев его деятельности, в том числе конкурентоспособности предоставляемых им услуг, отражающий, в конечном итоге, эффективность принятия управленческих решений его руководством Конкурентоспособность банковской услуги - это относительный динамичный показатель ее качественных и стоимостных характеристик, оптимальное соотношение которых обеспечивает во-первых, удовлетворение конкретной потребности клиентов, во-вторых, выгодное отличие от аналогичных услуг конкурентов

В числе важнейших целевых ориентиров внутренней работы банка, формирующих уровень его конкурентоспособности, целесообразно рассматривагь критерии качества активов и пассивов, достаточности капитала, доходности и рентабельности

Под мезоконкурентоспособиостью в банковской системе в диссертации предложено понимать эффективность работы банковских групп, оцениваемую помимо традиционных критериев по показателям, характерным для данных

групп и описывающим степень их надежности и динамичности при различных вариантах развития экономики России и мировой финансовой системы При этом банковская группа может включать и банки с низкой микроконкурентоспособностью, используя при этом их имеющиеся конкурентные преимущества по отдельным направлениям

Решение проблем макроконкурентоспособности отличается особой сложностью, обусловленной масштабностью и многосторонностью национальной банковской системы Под макроконкурентоспособностью в диссертации понимается эффективность национальной банковской системы России

Разработана и обоснована методология оценки конкурентоспособности банковской системы, в рамках которой предложена и обоснована система критериев и показателей конкурентоспособности банковской системы, отличающаяся многоступенчатой иерархической системой уровней оценки и учетом специфики основных видов деятельности кредитных организаций, позволяющая выявить конкурентные преимущества для обеспечения надежного, эффективного и конкурентоспособного функционирования банковской системы.

Используя зарубежный опыт, российские экономисты выработали основной понятийный аппарат, описывающий конкурентоспособность товара, предприятия и других уровней экономики, определили ее сла1 аемые (факторы) и механизм их действия (систему показателей, способы оценки, информационную базу для определения), разработали систему управления конкурентоспособностью, однако эти разработки выпонены применительно к отраслям промышленности, а не к банковской системе

В диссертационной работе нами рассмотрена конкурентоспособность банковской системы в порядке возрастания уровня конкурентного поля, и выпонена оценка конкурентоспособности по микро-, мезо- и макроуровням

По методологии оценки конкурентоспособности банка наши предложения заключаются в следующем

уровень конкурентоспособности банка считать средневзвешенной величиной по показателям конкурентоспособности конкурентных банковских продуктов на конкурентных рынках,

отдельно анализировать эффективность деятельности банка, исходя из конкурентоспособности и эффективности каждого банковского продукта и услуги на каждом рынке,

отдельно рассчитывать показатель устойчивости функционирования банка,

прогнозировать указанные комплексные показатели на период до 5 лет Конкурентоспособность на мезоуровне будет определяться на уровне банковских групп Создание банковских групп усиливает конкурентные преимущества отдельных банков Оценка конкурентоспособности на мезоуровне аналогична оценкам, применимым на уровне отдельного банка Конкурентные преимущества банковских групп состоят в следующем

Х создание банковских групп позволяет осуществить предоставление догосрочного кредита на инвестиционные цели и распределить риск между его участниками,

Х банки - участники групп меньше зависят от региональной конъюнктуры и изменения положения на рынке банковских услуг,

Х для того чтобы приобрести полный контроль над тем или иным банком, инвестиций требуется меньше, чем для поглощения, так как при приобретении части акций поглощаемого банка цена за одну такую акцию будет меньше, чем аналогичный показатель при покупке всех акций Это обусловлено и тем, что акции могут скупаться постепенно по заранее фиксированной цене,

Х достигается определенный эффект операционной экономии, но он меньше, чем мог бы быть достигнут при слиянии

Конкурентоспособность банковской группы рекомендуется определять по ведущим кредитным организациям, удельный вес которых составляет примерно 60% от объема услуг в банковской системе в целом

Уровень конкурентоспособности будет определяться по формуле

К бгр = 2 а .К е.

где К6гр - конкурентоспособность банковской группы, п - количество ведущих банковских групп в банковской системе, а, - удельный вес г-го банка по объему банковских услуг среди п - организаций, входящих в банковскую группу, К6 - конкурентоспособность г-й организации, входящей в банковскую группу

Основная логика повышения конкурентоспособности отечественных банков определяется тем, как банковская система будет себя позиционировать на международной арене Стратегические интересы государства и банков совпадают, поскольку государство заинтересовано в создании сильной финансово-кредитной системы, устойчивой к разного рода воздействиям как извне, так и изнутри

Применительно к банковской системе в диссертации анализируется конкурентоспособность банковской системы в следующих аспектах в философском - как движущая сила развития объекта, в экономическом - как основа существования,

в рыночном - как соперничество на рынке,

в юридическом - как подтверждающая соответствие законодательству, в социальном - как соответствующая требованиям социального развития организации страны,

в психологическом - как подтверждающая соответствие ожиданиям потребителей банковских услуг

Для оценки конкурентоспособности банковской системы в диссертации предложено использовать методы оценки асимметрии, которые позволяют определить различия между отдельными банками России и, тем самым, более поно проявить конкурентные преимущества, имеющиеся в отрасли

Оценка асимметрии дожна полагаться на определение степени дифференциации банков по показателям, характеризующим состояние банковской системы

В настоящее время для оценки асимметрии наиболее часто используется сравнение максимального и минимального значения показателя, зафиксированного для банков России По важнейшим показателям различия между банками достигают 10, 100 и более раз Такие данные являются, с одной стороны, доказательством асимметрии, но с другой стороны, они не содержат данных о дифференциации внутри интервала, ограниченного минимальными и максимальными значениями Между тем, возможны случаи, когда у банков будут наблюдаться близкие значения какого-либо показателя, а существенные расхождения максимума и минимума определятся одним-двумя банками, резко отличающимися в ту или другую сторону

Математическая статистика оперирует целым набором показателей, характеризующих ряды данных по размаху, рассеиванию, асимметрии Подобные показатели с учетом особенностей исследуемого объекта могут быть использованы для решения поставленной задачи

Конкурентоспособность банковской системы - это возможность сохранять свои рыночные позиции в условиях активного воздействия на выбранный сегмент со стороны конкурентов. Глобальная задача сохранения конкурентоспособности отечественной банковской системы находится на макроуровне

Определены основные количественные и качественные пропорции развития мировой и отечественной банковской системы, определяющие конкурентоспособность ее элементов, выявлены динамика и роль банковской системы в процессах глобализации. Обобщение тенденций современного состояния и закономерностей развития банковской системы как носителя глобализации позволили обосновать необходимость модернизации воспроизводства банковской системы в целом и повышения

конкурентоспособности ее элементов

Для обеспечения конкурентоспособности российской банковской системы необходимо соответствие ее качественных параметров развития соответствующим мировым стандартам, что определило необходимость обобщения опыта развития банковских систем ведущих зарубежных стран В диссертации обобщены выработанные мировой практикой (США, Швейцария, Великобритания, Германия, Франция, Италия, Португалия) принципы построения региональных банковских систем, особенности правового и функционального характера, методы осуществления банковских операций Каждая из банковских систем Европы характеризуется собственным путем развития, сохранением в себе множества традиций, выражающихся в структурном устройстве, системе взаимоотношений банков и государства, месте и роли Центрального Банка в иерархии государственной власти и в банковской системе Как правило, причинами банковских кризисов являются политические просчеты государственных властей в выборе экономических моделей, ошибки в области финансового регулирования и банковского надзора Выпоненный в диссертации анализ трансформации банковских систем в странах с переходной экономикой, развития банковских систем стран СНГ с учетом характера существующих экономических связей, позволил сделать вывод о перспективности укрепления взаимосвязей между финансово-банковскими сис темами и углублении интеграции финансовых институтов

Для российской банковской системы в диссертации выделены основные тенденции, проявляющиеся в ближайшей перспективе

Первая тенденция связана с временным усилением роли госбанков и дочерних банков с участием иностранного капитала

Вторая тенденция, принимающая все более широкие масштабы, - это тенденция консолидации российского банковского бизнеса на основе образования банковских групп через процедуры присоединения и поглощения

Третья тенденция связана с расширением и диверсификацией спроса на банковские услуги Малые и средние банки за счет эффективного позиционирования, а также микрофинансовые посредники будут обеспечивать финансовыми ресурсами и финансовыми инструментами представителей узкоспециализированных сегментов, которые могут быть выделены как на уровне отдельного региона, так и отдельной услуги Тем самым, в условиях конкуренции будет складываться конфигурация банковской системы, основанная на многообразии форм и институтов финансового посредничества

Такой эволюционный и рыночно ориентированный вариант развития банковской системы обеспечит укрепление доверия к ней со стороны инвесторов, кредиторов, клиентов и вкладчиков

Развитие банковской системы и рост ее конкурентоспособности во многом связаны с воздействием нескольких основных факторов К ним относятся политическая стабильность, устойчивость института прав собственности, прогнозируемость экономической политики государства, стабильность макроэкономических показателей, оптимальный уровень инфляционных ожиданий, создание развитой информационной среды и, в частности, информационная открытость и построение адекватной системы обмена информацией между участниками банковской системы

В диссертации показано, что структура отечественной банковской системы изменяется в течение последних лет достаточно быстрыми темпами Процесс концентрации и централизации капитала, сопровождающийся созданием формализованных и неформализованных банковских групп приводит к ухудшению позиций ряда меких и средних банков В течение последнего года число банков, обладающих капиталом менее 0,15 мрд рублей, уменьшилась более чем на 10% Согласно информации, представленной в отчете Банка России за 2005 год, самой динамично растущей группой российских банков по показателю прироста активов являются крупные диверсифицированные банки, не принадлежащие одной группе собственников или государству Средний прирост по данной группе составил 53,6% За ними следует группа банков, принадлежащая иностранным финансовым институтам и инвесторам, прирост активов по которой достиг по итогам 2005 года 46,4% Наименьший уровень прироста в 33,5% продемонстрировали средние и малые банки Тенденция сокращения темпа роста малых и средних банков сопровождается снижением рентабельности бизнеса В большей степени данная тенденция проявляется в группе небольших банков, расположенных в московском регионе Рентабельность активов данной группы банков, приведенная в отчете ЦБ РФ, сократилась за 2005 год с 2,3% до 2,1% при среднем уровне аналогичного показателя по банковской системе в 3,2% Малые банки в условиях ужесточения конкуренции вынуждены активизировать поиск своих рыночных ниш, таких как микрокредитование, валютообменные операции и операции с ценными бумагами Эти виды банковского бизнеса сопряжены с достаточно высокими кредитными, ценовыми и операционными рисками, что в итоге вынудит владельцев данной группы банков либо искать пути слияния, либо уходить с рынка банковских услуг

В качестве основного качественного показателя оценки

функционирования банковской системы мы предлагаем учитывать показатель финансовой стабильности (табл 2)

Таблица 2

Индикаторы финансовой стабильности банковской системы

Группа базовых индикаторов финансовой стабильности

Достаточность капитала

Отношение капитала к активам, взвешенным по уровню риска (показатель достаточности капитала) Отношение капитала 1-го уровня к активам, взвешенным по уровню риска

Качество активов банковских организаций

Отраслевая структура кредитного портфеля Отношение объема крупных активов к капиталу

Отношение просроченной задоженности к величине совокупных активов Отношение просроченной задоженности, скорректированной на сумму провизии к совокупным активам

Рентабельность и конкурентоспособность

Рентабельность активов (ROA) Рентабельность капитала (ROE)

отношение чистого процентного дохода к прибыли отношение операционных издержек к чистому процентному доходу

Индикаторы ликвидности

Доля ликвидной составляющей в активах Отношение ликвидных активов к краткосрочным обязательствам

Восприимчивость к рыночному риску

Дюрация активов Дюрация обязательств

Отношение открытой валютной позиции к капиталу

Допонительные факторы финансовой стабильности

Характеристики банковского сектора

Показатель финансового рычага Спрэд между кредитными и депозитными ставками

Отношение средств клиентов к кредитам, предоставленным нефинансовому сектору Спрэд между ставками привлечения и размещения межбанковских кредитов на 3-хмесячный срок

Отношение требований по операциям с производными финансовыми инструментами к капиталу Отношение обязательств по операциям с производными финансовыми инструментами к капиталу

Географическая структура кредитных вложений Отношение чистой позиции по акциям к капиталу

Отношение чистых доходов по валютным операциям к прибыли Отношение затрат на содержание персонала к операционным издержкам

Рыночная ликвидность

Средний дневной оборот рынка государственных договых ценных бумаг Средний спрэд между ценами покупки и предложения на рынке госдога

Сектор нефинансовых предприятий

Рентабельность капитала Подверженность валютному риску

Отношение расходов по обслуживанию дога к доходам компании Количество обращений с просьбой предоставить защиту от кредиторов

Отношение задоженности к собственным средствам

Домохозяйства

Дог домашних хозяйств по отношению к ВВП |

Рынок недвижимости

Ссуды, предоставленные на покупку коммерческой недвижимости Ссуды, предоставленные резидентам на покупку недвижимости

В диссертации в качестве основы для управления финансовой стабильностью банка определены четыре принципа

условия финансовой стабильности дожны исключать негативное влияние на экономику в целом,

финансовая стабильность рассматривается в диапазоне состояний, а не в точке оптимума,

стабильность банковской системы не идентична финансовой устойчивости отдельных коммерческих банков,

финансовая стабильность может быть достигнута только при согласованной работе регулирующих органов и внутренних балансирующих механизмов самой банковской системы

В практике работы регулирующих органов на данный момент известны несколько подходов к оценке стабильности финансового сектора анализ показателей финансовой устойчивости, разработка индикаторов раннего предупреждения, применение различных методик стресс-тестирования, а также прогнозирование ситуации в финансовой сфере на основе сложных моделей, использующих макроэкономические данные

Оценка индикаторов финансовой стабильности на регулярной основе дожна рассматриваться только как один из элементов системы мониторинга финансового сектора Для проведения макропруденциального анализа базовый набор данных дожен быть допонен прогнозами развития макроэкономической ситуации, подробной информацией о динамике различных сегментов финансовых рынков, структурными данными (преобладающая форма собственности, институциональные характеристики финансового сектора), а также качественными характеристиками регулятивной и правовой среды

Применен метод моделирования деятельности и выпонена оптимизация параметров банковской системы на основе модифицированной кривой Лоренца по данным 100 крупнейших банков РФ, определившая возможность повышения конкурентоспособности за счет увеличения капитализации и прибыли на основе корректировки параметров деятельности банковской системы и разработки прогноза.

Для оценки оптимальности параметров, характеризующих российские банки, в диссертации использованы рейтинги 100 крупнейших банков России и моделирование на основе кривых Лоренца, которые широко используются в макроэкономическом анализе для сравнения основных экономических показателей, оценки структурных показателей, их распределений и пропорциональности, степени неравномерности доходов населения, а также при решении различных управленческих задач на уровне стран, регионов, предприятий

Результаты оптимизационных расчетов для банков показали, что у каждого из банков есть возможность увеличения капитализации и прибыли на основе корректировки параметров их деятельности Так, например, в Сбербанке России параметры наиболее оптимизированы, но на 21% нужно увеличить выдачу кредитов, у МДМ - банка, напротив, выдача кредитов оптимальна, но целесообразно увеличить привлечение вкладов граждан на 7%, на 37% -вложения в ценные бумаги, на 36% - чистые активы, что позволит банку повысить капитализацию на 41% и прибыль - на 10%

Корректировка параметров до оптимальных, как показали результаты проведенного в диссертации моделирования, позволит увеличить капитализацию и прибыль банков в целом для всех банков при оптимизации параметров необходимо увеличение чистых активов на 17%, суммарных обязательств - на 12,93%, выданных кредитов - на 12,79%, вложений в ценные бумаги - на 14,55%, вкладов граждан - на 10,7%, что позволит за счет оптимизации повысить капитализацию на 21,62%, обеспечить рост прибыли на 30,88% по отношению к фактическому значению

Расширен методический инструментарий, позволяющий на основе кластерного анализа банковской системы по 14 основным показателям выделить восемь качественно однородных по доминирующему профилю бизнеса групп банков, каждая их которых реализует свои конкурентные преимущества; смоделирован прогноз изменения структуры банковской системы на основе матричного подхода.

Отечественная банковская система не только выросла количественно (активы за последние четыре с половиной года увеличились более чем в четверо с 4145 мрд рублей по состоянию на 01 01 03, до 17030 мрд рублей -на 1 июня 2007 года, кредиты экономике и населению за аналогичный период -впятеро с 2148 мрд. рублей до 10827 мрд рублей), но и преобразилась качественно Банковский сектор, наконец, стал выпонять функцию финансового посредника между капиталоизбыточными и капиталонедостаточными секторами хозяйства Вместе с тем, в развитии банковской системы РФ наблюдаются проблемы и диспропорции, основные из которых следующие

Во-первых, на фоне бурного посткризисного роста всей экономики динамика банковского сектора незначительна, с 2000 года отношение его суммарных активов к ВВП увеличилось всего на 8 процентных пунктов, с 32% до 40%

Во-вторых, наблюдаемый в 2005-2006 гг кредитный бум является относительным по сравнению с потребностью предприятий в кредитных ресурсах, особенно в догосрочных инвестиционных кредитах, четверть рынка

которых обеспечено прямыми трансграничными кредитами иностранных банков Большинство средних и меких предприятий испытывают в привлечении кредитных ресурсов серьезные затруднения

В-третьих, банковская система продожает нести серьезные системные риски Это, прежде всего, риск ликвидности, порождаемый недостаточным развитием системы рефинансирования Банка России

В диссертационной работе реализован подход, согласно которому банки рассматриваются не как абсолютно однородные объекты, а как качественно различные финансовые институты, регулируемыми, однако, одним типом лицензий и одним набором нормативов Ключевое отличие предлагаемого подхода от большинства известных проектов анализа банковской системы состоит в том, что главными факторами сегментации выступали не размер банков и не риск и надежность, а совокупность услуг, оказываемых банками

В диссертации методами факторного анализа протестированы 100 переменных, характеризующих разные стороны банковской деятельности, выделены из них 14 ключевых индикаторов, и затем на основе кластерного анализа определены восемь качественно однородных по доминирующему профилю бизнеса групп банков Группы банков рассмотрены в динамике При этом в диссертации выделены следующие кластеры 1 Клиентские банки (подразделяются на три субкластера - расчетные, розничные и диверсифицированные банки) 2 Кредитные банки (подразделяются на два субкластера банков, специализирующихся на корпоративном кредитовании и розничном кредитовании) 3 Клиринговые банки ("банки для банков") 4 Капитализированные монобанки 5 Ресурсозависимые дочерние иностранные банки 6 Банки для финансирования внешнеэкономической деятельности 7 Универсальные банки В Малые псевдоуниверсальные банки 9 Инвестиционные банки

На основе выпоненного анализа был сделан вывод, что структура российского банковского сектора является переходной С одной стороны, есть кластеры, специализация которых не имеет серьезной перспективы (клиринговые банки, ресурсозависимые иностранные "дочки", капитализированные монобанки) С другой стороны, в ряде перспективных кластеров спрос на банковские услуги со стороны экономики явно не покрывается текущим предложением (корпоративные и розничные кредитные банки) Кроме того, есть кластер, включающий значительное число банков, малослециализированных по активам и пассивам, логика развития бизнеса которых, включая попытки поглощения со стороны более крупных и стратегически определенных банков, будет подтакивать их к более четкой специализации

В диссертации определена перспективная функциональная структура банковской системы, основой которой станут кредитные банки При этом часть розничных банков и банков - розничных кредиторов сможет перестроить свой бизнес, превратившись в розничные банки "поного цикла" Дальнейшее развитие получит перспективный кластер ипотечных банков со сверхдлинными розничными активами (ипотечные кредиты) Кроме того, в ближайшие три-пять лет наметится еще большая концентрация банковского бизнеса вокруг крупнейших банковских структур, в качестве которых чаще будут выступать не отдельные банки, а банковские группы, связанные участием в капитале и едиными брендом, корпоративными, менеджерскими и ГГ-технологиями специализированных банков и финансовых компаний разного профиля Ближе всего к такой модели подошли финансовые группы "Урасиб " и "Альфа" По этому же пути идут группа "Росбанк" и группа ВТБ Банку России потребуется вносить допонения в существующую практику и выстраивать эффективное регулирование и надзор за диверсифицированными финансовыми группами (ходингами) Все эти процессы будут происходить на фоне усиления рыночных позиций дочерних иностранных банков Особенно сильны их конкурентные позиции в кластере розничных кредиторов за счет накопленного опыта и технологий работы с частными лицами, а также в сегменте работы с крупными корпоративными клиентами и обслуживания внешнеэкономической деятельности

Таким образом, универсальные лицензии и стандартные пруденциальные нормативы дожны распространяться на банки, которые в среднесрочной перспективе будут концентрировать лишь чуть более половины суммарных активов Все же остальные банки требуют специального регулирования и надзора

В диссертации предложена методика оценки банковской системы в динамике, позволяющая не только статически ранжировать банки, но и рассматривать динамику банковской системы за прошлый период и на перспективу При этом выделение лидеров и аутсайдеров осуществляется с учетом динамики всей банковской системы в целом, что позволяет учесть общее влияние внешних факторов на банковскую систему

Предлагаемая методика оценки и прогнозирования состояния банковской системы включает в себя выбор критериев лидерства, выделение групп банков по доле на рынке по каждому критерию и темпам изменения этой доли, позиционирование и построение карт преимуществ по выбранным критериям лидерства, определение вероятности перехода банков из одной группы в другую; позиционирование и построение карт преимуществ по выбранным критериям лидерства на перспективу с учетом вероятности перехода банков в другие группы, определение перспективной структуры банковской системы по группам в соответствии с выбранными критериями, разработку рекомендаций

для отдельных банков и банковской системы в целом

Для определения перспектив развития банковской системы в диссертации выпонено позиционирование по основным видам деятельности 88 банков, лидирующих по капитализации и входящих в первую сотню банков Позиционирование выпонено в виде матрицы, в которой по стобцам размещаются банки, в зависимости от занимаемой ими доли по исследуемому показателю среди банков-лидеров в России, а по строкам - по темпам прироста доли банка в общем показателе по России

Результаты позиционирования банков по объемам предоставленных коммерческих кредитов представлены в табл 3, аналогично выпонено позиционирование по привлеченным средствам клиентов, по размерам депозитов физических лиц, по активам

Таблица 3

Позиционирование по коммерческим кредитам

Классификация по темпутюста рыночной доли на рынке коммерческих кредитов Классификация по рыночной дойе предприятия на рынке коммерческих кредитов

1 Аутсайдер 2 Слабая позиция 3 Сильная позиция 4 Лидер

1 Быстрое ухудшение позиции АБН AMPO БАНК А О, БАНК КРЕДИТ СВИСС ФЕРСТ БОСТОН АО, БАНК СОСЬЕТЕ ЖЕНБРАЛЬ ВОСТОК ГАЗБАНК ДОЙЧЕ БАНК, EBPOTPACT, ИНКАСБАНК, КОНВЕРСБАНК, КРЕДИ ЛИОНЭ РУСБАНК, МЕТАЛИНВЕСТБАНК МЕТАЛУРГИЧЕСКИЙ КОММЕРЧЕСКИЙ БАНК МИБ НИЖЕГОРОДПРОМСТРОЙБАНК, ОМСКИЙ ПРОМСТРОЙБАНК ПРОБИЗНЕСБАНК СОВФИНТРЕЙД СОЛИДАРНОСТЬ УРАПРОМСТРОЙБАНК ЭЙЧ-ЭС-БИ СИ БАНК (РР), ВОЗРОЖДЕНИЕ, ГЛОБЭКС ГУТА-БАНК ЕВРОФИНАНС ИНГ БАНК (ЕВРАЗИЯ), МЕНАТЕП САНКТ-ПЕТЕРБУРГ МОСКОВСКИЙ ИНДУСТРИАЛЬНЫЙ БАНК НАЦИОНАЛЬНЫЙ РЕЗЕРВНЫЙ ЕАНК СОБИНБАНК ГАЗПРОМБАНК, МЕЖДУНАРОДНЫЙ МОСКОВСКИЙ БАНК МЕЖДУНАРОДНЫЙ ПРОМЫШЛЕННЫЙ БАНК, СИТИБАНК Т/0

1 Ухудшение позиции АБСОЛЮТ БАНК, ЕАНК "САНКТ-ПЕТЕРБУРГ ДАЛЬКОМБАНК ЗАПСИБКОМБАНК, ИНТЕРПРОМБАНК КЕДР КРЕДИТ УРАЛ БАНК МЕЖТОПЭНЕРГОБАНК, ПЕРВОЕ ОБЩЕСТВО ВЗАИМНОГО КРЕДИТА СЕВЕРНАЯ КАЗНА СЕВЕРО-ВОСТОЧНЫЙ АЛЬЯНС СИБАКАДЕМБАНК, УРАТРАНСБАНК, УРАЛЬСКИЙ БАНК РЕКОНСТРУКЦИИ И РАЗВИТИЯ, ЧЕЛЯБИНВЕСТБАНК ЭКСПОБАНК, ЮГБАНК АВАНГАРД АКБАРС БАНК ЗЕНИТ БИН НОМОС-БАНК ПРОМСВЯЗЬБАНК ПРОМТОРГБАНК АЛЬФА-БАНК БАНК МОСКВЫ ВНЕШТОРГБАНК, ПРОМЫШЛЕННО- СТРОИТЕЛЬНЫЙ БАНК РАЙФФАЙЗЕНБАНК АВСТРИЯ, РОСБАНК СБЕРБАНК РОССИИ

3 Улучшение позиции ДЕРЖАВА, МЕЖДУНАРОДНЫЙ БАНК CAHKT - ПЕТЕРБУРГА, МОСКОВСКИЙ КРЕДИТНЫЙ ЕАНК, РОССИЙСКИЙ КАПИТАЛ СОЛИДАРНОСТЬ, СУРГУТНЕФТЕГАЗБАНК, ТРАИСКАПИТАБАНК ХАНТЫ-МАНСИЙСКИЙ БАНК ИМПЭКСБАНК ПЕТРОКОММЕРЦ МДМ-БАНК

4 Быстрое улучшение позиции ВИЗАВИ, ДЕВОН-КРЕДИТ ЧЕЛИНДБАЯК, МАСТЕР-БАНК КОММЕРЦБАНК (ЕВРАЗИЯ), МОСКОВСКИЙ БАНК РЕКОНСТРУКЦИИ И РАЗВИТИЯ УРАСИБ, ТРАНСКРЕДИТБАНК

В диссертации также определена возможность снижения банковского неравенства в России в догосрочной перспективе с учетом текущих тенденций развития банков Это позволяет в определенной степени оценить итоги проводимой в настоящее время банковской реформы, а также возможности саморазвития банковской системы

В догосрочном периоде выявлена тенденция усиления позиций банков в области коммерческого кредитования, так как переход из 2 группы в 3 группу количественно превышает переход в 1 (табл 4)

Таблица 4

Результирующая матрица перспективного перехода банков из одной

группы в другую по доле коммерческого кредита

Классификация по темпу роста рыночной доли коммерческого кредита Классификация по рыночной доле банка на рынке коммерческих кредитов

Аутсайдер Слабая позиция Сильная позиция Лидер

1 Быстрое ухудшение позиции 20 6 7 0

2 Ухудшение позиции 21 4 10 1

3 Улучшение позиции 10 1 1 0

4 Быстрое улучшение позиции 5 2 0 0

Итого 56 13 18 1

В догосрочном периоде по средствам клиентов банков не изменится число аутсайдеров, возрастет на 9 банков группа банков со слабой позицией, банков с сильной позицией не будет вообще, число лидеров увеличится на 1 банк Данный прогноз свидетельствует об увеличении поляризации между лидерами и аутсайдерами и слабыми банками, так как в 3 группе банков нет

По депозитам физических лиц число аутсайдеров с быстрым ухудшением позиций сократится на один банк, который перейдет во 2 группу с ухудшением позиций, в число лидеров также добавится один банк В целом в перспективе изменения по данному направлению незначительны

Таблица 5

Перспективная структура банковской системы по основным группам, %

Аутсайдер Слабая позиция Сильная позиция Лидер

Удельный вес групп по коммерческим кредитам 63,64 14,77 20,45 1,14

Удельный вес групп по средствам клиентов 59,09 38,64 0,00 2,27

Удельный вес групп по депозитам физических лиц 55,06 37,08 5,62 2,25

Таким образом, число аутсайдеров составляет от 55,06% до 63,64%, слабых банков Ч от 14,77% до 38,64%, лидеров Ч от 1,14% до 2,27% общего числа банков, что свидетельствует о слабости банковской системы в целом

В догосрочной перспективе с высокой степенью вероятности следует ожидать

сокращения числа аутсайдеров и увеличения числа банков со слабой позицией При этом аутсайдеры не смогут достичь уровня развития лидеров, поскольку темпы прироста доли последних значительно опережают темпы прироста доли слаборазвитых банков,

увеличения разрыва между банками, входящими в группу аутсайдеров по отдельным показателям,

полученные результаты будут иметь место только при сохранении наметившихся тенденций развития банковской системы

Обоснована с позиции улучшения качества банковских услуг и сокращения издержек необходимость создания банковских групп как перспективной конкурентоспособной единицы посредством объединения банков при контролирующей роли государства в лице Банка России.

В России в рассматриваемый период (2001-2007 гг) паралельно с процессом научного поиска и разработки концепции функционирования и развития отечественной банковской системы наблюдается процесс построения новой банковской системы Развитие элементов новой банковской системы происходит одновременно с деятельностью существующей К элементам новой банковской системы можно отнести

Х крупные государственные и отраслевые, тяготеющие к универсальности, банки,

Х дочерние банки и филиалы иностранных банков,

Х региональные банки (многие из которых имеют в капитале долю, принадлежащую ЕБРР и другим международным институтам, и, таким образом, имеющие допуск к иностранным ресурсам и технологиям), призванные временно закрывать нишу обеспечения местных рынков банковскими услугами

Эти три группы банков играют все большую роль на рынке банковских услуг Так, население и организации предпочитают хранить свободные средства в государственных или иностранных банках, кредиты выгоднее получать в этих же банках, подавляющее большинство компаний, представляющих крупный бизнес, как правило, поддерживают кредитные отношения с иностранными финансовыми институтами и крупнейшими

российскими банками, рынок потребительского кредитования физических лиц, осуществляемого в рамках различных программ, также сформирован ограниченным кругом тех же крупных иностранных или отечественных банков

Преимущества банковских групп состоят в следующем

Х создание банковских групп позволяет осуществить предоставление догосрочного кредита на инвестиционные цели и распределить риск между его участниками,

Х банки - участники группы в меньшей степени зависят от региональной конъюнктуры и изменения положения на рынке банковских услуг,

Х для того, чтобы приобрести полный контроль над тем или иным банком, инвестиций требуется меньше, чем в случае с поглощением Так как приобретается часть акций поглощаемого банка, цена за одну такую акцию будет меньше, чем аналогичный показатель при покупке всех акций Это обусловлено и тем, что акции могут скупаться постепенно на заранее определенных условиях,

Х достигается определенный эффект операционной экономии

Делая свой банковский сектор активным субъектом глобализации, Россия не может проигнорировать такой основополагающий элемент регулирования банковского бизнеса, как Базель-2

Как и в случае с ВТО и действующим валютным законодательством, главным критерием оценки Базеля-2 является его влияние на конкурентоспособность отечественного банковского сектора Базель-2 существенно расширяет перечень рисков, которые анализируются для расчета достаточности капитала, что требует ускорения капитализации банковской системы России

По мнению экспертов, в развитых странах затраты на внедрение Базеля-2 и на его дальнейшее соблюдение и применение могут составить от 0,1% до 1% от размера активов кредитных организаций Введение операционного риска в формулу расчета капитала может сказаться на эффективности устоявшихся направлений банковского бизнеса, поскольку учет р-факторов, описывающих значение риска по восьми основным видам банковской деятельности от корпоративного финансирования до брокерских услуг, приведут к перераспределению денежных потоков в экономике Кроме того, с одной стороны увеличивается возможность расширения клиентской базы российских банков за счет массовых российских компаний, для которых усложнится внешнее финансирование С другой стороны, невозможность для российских банков снижать оценку кредитного риска с учетом рейтингов высококлассных заемщиков еще более снизит их конкурентоспособность по сравнению с иностранными банками

Определены приоритетные направления повышения

конкурентоспособности банковской системы, заключающиеся в диверсификации банковского продукта, развитии контроля и риск-менеджмента, увеличении ресурсов коммерческих банков, повышении уровня прозрачности деятельности банков, оптимизации структуры банковской системы.

Разработанная в диссертации стратегия повышения конкурентоспособности банковской системы России состоит из четырех основных блоков увеличение капитализации банков и повышение рентабельности банковской деятельности, расширение объема догосрочных ресурсов, усиление юридической защиты прав кредиторов, укрепление стабильности банковской системы, расширение рефинансирования, снижение затрат банков и себестоимости банковских услуг

Наиболее важной из них является задача увеличения капитализации банковского сектора и решение проблемы недостаточности капитала Объективными причинами ограниченности капитальной базы банков являются относительно невысокая рентабельность банковского сектора по сравнению с другими отраслями и общая недокапитализация отечественной экономики Решение данной проблемы может быть осуществлено как за счет специальных законодательных инициатив, к которым можно отнести формирование льготного режима налогообложения прибыли финансовых институтов, направляемой на увеличение капитала, так1 и за счет традиционных инструментов Привлечение сторонних портфельных и стратегических инвесторов относится к числу наиболее широко распространенных в мировой практике способов привлечения допонительного капитала Инфраструктура отечественного рынка ценных бумаг позволяет использовать для улучшения сложившегося положения один из традиционных инструментов, а именно, организация публичного размещения акций банка Упрощение процедуры выхода банков на финансовый рынок с целью организации IPO позволит не только увеличить уровень капитализации банковской системы, но и постепенно расширит круг инвесторов Таким образом, решение задачи увеличения капитальной базы банков может быть достигнуто за счет повышения транспарентности бизнеса самих финансовых институтов и последовательных действий регуляторов

Российские банки, впервые выходящие на международные финансовые рынки, стакиваются с целой системой базовых требований и стандартов, существенно отличающихся от предъявляемых к ним на отечественном рынке Это касается, в первую очередь, наличия стратегии развития, адекватной стадии роста и состоянию конъюнктуры местного рынка, достаточного для

дальнейшего роста капитала, существования эффективного риск-менеджмента, качественных процедур, принципов корпоративного управления и агоритмов работы

К числу системных задач, стоящих перед отечественными банками, относится также формирование инфраструктурных решений по созданию эффективного механизма финансирования инвестиционных проектов в области малого, среднего и крупного бизнеса, организация процессов стимулирования экспорта Решение данных задач может быть осуществлено, в частности, при помощи создания и усиления роли классических банков развития Традиционно к числу наиболее значимых целей их деятельности относится аккумулирование средств из различных бюджетных и внебюджетных источников и организация финансирования перспективных отраслей и секторов экономики

В настоящее время в России действует целый ряд финансовых институтов, к основным задачам деятельности которых относится финансирование инвестиционных проектов и поддержка перспективных отраслей экономики В первую очередь, к таким финансовым институтам относятся Россельхозбанк, Российский Банк Развития, АИЖК Государственная поддержка банков развития позволит привлечь в данную сферу страховые компании и пенсионные фонды

По мере развития экономики и изменения потребностей клиентов в число приоритетных входит задача по формированию догосрочной ресурсной базы для банков Развитие бизнеса в большинстве секторов экономики начинает требовать более длинных и дешевых средств Банки в силу многих причин не в состоянии обеспечить все возрастающий спрос на ресурсы Вследствие этого, общая неразвитость инфраструктуры финансового рынка начинает тормозить развитие экономики Слабость капитальной и ресурсной базы банков и узость сегмента субъектов парабанковской системы оставляет для использования лишь два источника государственные финансы и средства, привлекаемые на международных рынках В этих условиях, банки, ориентирующиеся на соответствие международным стандартам и требованиям, предъявляемым к участникам глобальных финансовых рынков, получают конкурентные преимущества и доступ к новым группам клиентов

Проблемы финансово-кредитной системы не ограничиваются микроуровнем К числу наиболее актуальных задач относится наличие существенного недостатка инвестиций, сопровождающегося увеличением профицита государственного бюджета В этих условиях, развитие института финансового посредничества, реализующего брокерские функции по осуществлению кредитных операций и расширение круга консатинговых компаний, может постепенно улучшить ситуацию

Анализ объемов предложения банковских продуктов, особенно в регионах, показывает, что развитие финансового рынка во многом тормозится проблемой слабости и ограниченности банковской инфраструктуры Во многих регионах количество филиалов и головных офисов банков очень мало В этих условиях повышается актуальность задачи развития удобной и доступной банковской инфраструктуры Стратегические потребности экономики во многом выражаются в необходимости получения качественных и доступных банковских продуктов Постоянно обостряется проблема нехватки банковских точек продаж Так, в России по сравнению с США число банков меньше в 8 раз, а количество филиалов почти в 25 раз Соотношение количества банков на 100 тыс чел населения в России в 1,5 раза меньше, чем в странах ЕС, в России на 100 тыс жителей приходится 2 филиала банков, в то же время в ЕС данный уровень достигает 46

Формирование предложения банковских услуг возможно, в гом числе, и за счет развития института финансового посредничества Одной из перспективных форм развития института финансового посредничества является усиление позиций кредитных кооперативов Данный вид парабанковских учреждений может способствовать решению проблемы кредитования конечных сельхозпроизводителей, являющихся типичными представителями малого бизнеса и работающих в секторе экономики, подверженном высокому риску

Кредитные кооперативы являются достаточно распространенным видом института, выпоняющего функции финансового посредника Основной задачей их деятельности является формирование удобной и понятной потребителю, в первую очередь мекому сельхозпроизводителю, системы доступа к кредитным ресурсам В России функционирует всего около 600 кредитных кооперативов, и они сосредоточены в основном на юге страны Стимулирование создания и упрощение процедуры регистрации обществ взаимного кредитования и касс взаимопомощи будет стимулировать процесс формирования цивилизованного рынка финансирования меких сельхозпроизводителей

Конкурентоспособность определяется возможностью не только следовать за рынком, но и во многом предсказывать направления его развития Одними из потенциально важных направлений в настоящее время являются prvate bankmg (банковское обслуживание состоятельных частных клиентов) и asset management (управление активами) По мере стабильного развития экономики в обществе возрастает интерес к финансовым вложениям, и на первый план выходит потребность в извлечении повышенного дохода К вложениям в более рискованные финансовые инструменты, как показывает практика, готова незначительная часть клиентуры

Конкурентоспособность банковской системы заключается не только в возможности удовлетворения постоянно возрастающих потребностей экономики, но и в стимулировании спроса на высокотехнологичные услуги, предлагаемые банками, такие как организация синдицированного финансирования В отечественной финансовой практике синдицированное финансирование при всех его осязаемых преимуществах, связанных с минимизацией рисков участников синдиката, не имеет в настоящее время широкого распространения из-за опасений участников рынка, что вовлечение большого числа операторов рынка для финансирования их крупных клиентов приведет к установлению сепаратных отношений между заемщиком и участниками синдиката Вместе с тем, по мере развития информационной среды и унификации стандартов деятельности рынок кредитных ресурсов становится более открытым, в связи с чем финансовые институты вынуждены начинать активное формирование кредитных пулов Пионерами в этой деятельности являются представители крупнейших отечественных финансовых институтов, таких как ВТБ и Международный Московский Банк Постепенно накапливает опыт и ряд небольших по размеру банков

Наилучшие перспективы бизнеса существуют у небольших региональных финансовых институтов Они обладают, как правило, достаточно сильными позициями на региональном рынке и имеют устойчивую поддержку со стороны местных администраций и бизнес-элит. Это отражается в более устойчивых финансовых показателях Одной из перспективных форм повышения конкурентоспособности банков является сочетание инвестиционных продуктов с другими банковскими программами Развитие инвестиционной составляющей может предоставить возможность извлечения допонительного дохода от традиционных банковских продуктов Так, одной из наиболее перспективных форм инвестиционного финансирования, которая уже используется ведущими отечественными банками, является мезонин финанс - сочетание кредитов, выдаваемых компаниям-клиентам банка с приобретением долей в данных бизнесах и предоставлением возможности обратного опционного выкупа, что позволяет не только улучшить контроль деятельности заемщика, но и повысить общую доходность вложений

Дочерние банки иностранных финансовых институтов в целом обладают рядом преимуществ по сравнению с российскими банками на целом ряде сегментов рынка (крупный и малый бизнес, потребительское кредитование) не только из-за более привлекательной стоимости финансовых ресурсов, находящихся в их распоряжении, но и наличия отработанных технологий по работе с данными группами клиентов Вместе с тем, сложная структура управления и наличие длительной процедуры согласования с головными

иностранными банками приводит к затруднениям в процессе принятия решений и временным потерям, что позволяет российским банкам в целом быть конкурентоспособными по этим параметрам

Многие участники российской банковской системы в настоящее время достаточно активно развивают потребительское кредитование Развитие рынка потребительского кредитования выражается не только в увеличении объемов и росте количества операторов, но и в расширении продуктового ряда и изменении функционала Нецелевое кредитование предоставляет более широкие возможности по обслуживанию клиентов, по удовлетворению их потребностей в кредитных ресурсах Банки получают в этом случае не только более полный доступ к клиенту, но и существенно расширяют реализуемый продуктовый ряд Данный вид кредитования обладает сопоставимым с финансированием целевых покупок уровнем риска, но позволяет строить более устойчивые и длительные отношения с клиентами, что весьма интересно для банков в условиях активизации борьбы за клиента

Перед органами надзора в настоящее время стоит непростая задача -соблюдение баланса между регулированием доступа зарубежных финансовых институтов на отечественный рынок, являющимся фактором стимулирования конкуренции и защитой суверенной банковской системы В этих условиях, приобретает важное значение деятельность Центрального банка РФ по повышению общего уровня конкурентоспособности и устойчивости банковской системы

Сочетание передовых банковских технологий со знанием специфики местных рынков и клиентуры, высокая скорость принятия решений, усиление нишевой специализации и капитализация бизнеса в сочетании с применением передовых технологий риск-менеджмента позволит отечественной банковской системе соответствовать требованиям времени и максимально поно удовлетворять потребности экономики

Одним из важнейших составляющих успеха бизнеса банка в современной экономике является комплексное развитие системы финансового менеджмента и, в частности, совершенствование модулей, связанных с управлением риском Возможность для банка применять более продвинутые подходы к оценке кредитного риска становится существенным фактором обеспечения его конкурентоспособности

Отечественная и зарубежная прикладная экономическая наука предлагает банковским специалистам целый набор управленческих технологий, дающих возможность осуществлять построение системы риск-менеджмента, обеспечивающей оценку уровня риска как в оперативно-тактическом плане, так и в стратегической перспективе, а также управление уровнем риска

В диссертации предложена следующая система оценки риска банка оценка совокупного риска (анализ технологического и операционного рисков, анализ рыночного, ценового, процентного и кредитного рисков, риска ликвидности, анализ риска совершения стратегических ошибок), оценка кредитного риска, оценка ценового, фондового и валютного рисков, оценка процентного риска, оценка риска потери ликвидности, оценка риска неоптимального управления портфелем ценных бумаг

Взвешивание отдельных рисков с учетом оценки возможности одновременного наступления различных событий позволяет пересчитать совокупный риск и сократить размер создаваемых резервов

Выводы и предложения, содержащиеся в диссертации, носят как теоретико-методический, так и практический характер

ПЕРЕЧЕНЬ ОСНОВНЫХ ОПУБЛИКОВАННЫХ РАБОТ ПО ТЕМЕ ДИССЕРТАЦИОННОГО ИССЛЕДОВАНИЯ

Монографии

1 Зражевский В В Трансформация банковской системы Монография -М Изд-воРГАЗУ -2005 - 16,5пл

2 Зражевский В В Теоретические и методологические основы конкурентоспособности банковской системы Российской Федерации Монография -М Изд-воРАКО -2007 - 20,0пл

3 Zrazhewski V Interbank competition pro & cons Design and artistic supervision by en tipis Voula Kokkmou Ltd - Red Elephant printing house Ltd -2007 - 106p

Статьи в изданиях, рекомендуемых ВАК РФ

4 Зражевский В В, Сонцев ОГ, Четвериков В Н Банковская система в 2000-2001 годах тренды и перспективы // Банковское дело - 2001 - № 5 - 0,4/0,2 п л

5 Зражевский В В Пути совершенствования механизма управления финансами современной кредитной организации // Банковское дело - 2001 -№1 - 0,4 п л

6 Зражевский В В Принципы оптимизации управления финансовыми потоками в коммерческом банке//Банковское дело -2001 -№7 -0,4пл

7 Зражевский В В Основные направления совершенствования системы управления рисками // Банковское дело - 2002 - № 2 - 0,4 п л

8 Зражевский В В Методические рекомендации по оценке и прогнозированию состояния банковской системы - М Изд-во РГАЗУ, 2005 -1,5 п л

9 Зражевский В В Что делать9 Или сегодня и завтра банковской системы // Вопросы экономики - 2006 - № 10 - 0,5 п л

10 Зражевский В В Стабильность, стабильность и еще раз стабильность // Труды Вольного экономического общества - 2006 - Т 84 - 0,6 п л

11 Зражевский В В Индивидуальное банковское обслуживание в России // Банковское дело - 2007 - № 1 - 0,5 п л

12 Зражевский В В Индивидуальное банковское обслуживание - Private Banking // Деньги и Кредит - 2007 - № 11 - 0,4 п л

13 Зражевский В В О стабильности банковской системы // Деньги и Кредит - 2007 - № 2 - 0,5 п л

Статьи в других изданиях

14 Згшарин К А , Зражевский В В, Островский В И, Стародубцева Е Ю Реформы в странах СНГ общие тенденции и специфические черты // Аналитическое обозрение агентства Прайм - 1996 - № 22 - 0,6/0,2 п л

15 Зражевский В В Принципы оптимизации инвестиционной политики предприятий отрасли связи - М Диалог-МГУ - 1997 - 1,75 п л

16 Зражевский В В Принципы построения комплексной системы финансового менеджмента в банке // Проблемы организации финансово -аналитической службы в коммерческом банке - М ООО МАКС Пресс, 2000

- 0,4 п л

17 Зражевский В В Принципы управления рыночными рисками в коммерческом банке // Проблемы анализа и управления рисками в деятельности кредитных организаций - М ООО МАКС Пресс, 2001 - 0,3 п л

18 Зражевский ВВ, Дорофеева ИВ Теория и практика индивидуального управленческого консультирования в финансовых организациях -М Прометей -2001 - 6,7/3,4 п л

19 Зражевский В В Основные направления совершенствования системы управления активами и пассивами и минимизации рисков // Развитие современных аналитических и управленческих технологий в условиях перехода коммерческих банков на МСФО - М ООО МАКС Пресс, 2002 - 0,3 п л

20 Зражевский В В Минимизация рисков Основные принципы построения эффективной системы управления финансовыми потоками в банке // Аналитический Банковский Журнал - 2002 - № 4 (83) - 0,4 п л

21 Зражевский В В Принципы управления рыночными рисками в коммерческом банке // Вестник Ассоциации Российских Банков - 2002 -№110,3 п л

22 Зражевский В В Оценивать перспективы бизнеса банков -несвойственная Центробанку функция //Аналитический Банковский Журнал -

2002 - № 7 (86) - 0,3 п л

23 Зражевский В В Принципы эффективного позиционирования коммерческого банка на рынке внешних заимствований // Расчеты и операционная работа в коммерческом банке - 2003 - № 1 - 0,4 п л

24 Зражевский В В Принципы повышения конкурентоспособности отечественной банковской системы // Банковский Бизнес - 2006 - № 3 -0,5 п л

25 Зражевский В В Бизнес планирование как эффективный инструмент системы финансового менеджмента // Банки Казахстана - 2007 - № 3 - 0,2 п л

26 Зражевский В В Конкурентоспособность российских банков // Аналитический Банковский Журнал -2007 -№7(146) -0,5пл

27 Зражевский В В Способы совершенствования системы контроля и управления финансами в банковской группе // Финансовый менеджмент - ядро управления банком - М ООО МАКС Пресс, 2005 - 0,4 п л

28 Зражевский В В Катализаторы экономического роста // Актуальные проблемы экономики, финансов и управления Сб науч тр Вып 10 - СПб СПбГИЭУ, 2007 - 0,4 п л

29 Зражевский В В Факторы экономического подъема в условиях глобализации // Актуальные проблемы экономики, финансов и управления Сб науч тр Вып 10 - СПб СПбГИЭУ, 2007 - 0,4 п л

Подписано в печать СЛ Формат 60x84 'б Печ. л Р Тираж 6>Р экз Заказ

ИзПК СПбГИЭУ 191002, Санкт-Петербург, ул Марата, 31

Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: доктор экономических наук , Зражевский, Владимир Владимирович

ВВЕДЕНИЕ.

ГЛАВА 1. КОНКУРЕНТОСПОСОБНОСТЬ, КАК ОДИН ИЗ БАЗОВЫХ ФИНАНСОВО - ЭКОНОМИЧЕСКИХ ПАРАМЕТРОВ, НЕОБХОДИМЫХ ДЛЯ РАЗВИТИЯ

БАНКОВСКОЙ СИСТЕМЫ В УСЛОВИЯХ ГЛОБА

ЛИЗАЦИИ.

1.1. Роль, место и функции банковской системы в современной экономике.

1.2. Управление современной банковской системой в условиях конкурентной среды: специфика, методы, требования

1.3. Определение базовых финансово-экономических параметров, необходимых для развития банковской системы в условиях глобализации.

1.4. Конкурентоспособность банковской системы в условиях глобализации: факторы, критерии и методики определения

ГЛАВА 2. ТРАНСФОРМАЦИЯ МИРОВОЙ БАНКОВСКОЙ СИСТЕМЫ В УСЛОВИЯХ УСИЛЕНИЯ КОНКУРЕНТНОЙ БОРЬБЫ И ГЛОБАЛИЗАЦИИ ЭКОНОМИЧЕСКИХ ПРОЦЕССОВ.

2.1. Основные направления и формы усиления конкурентной борьбы и трансформации банковских систем в развитых странах.

2.2. Трансформации банковских систем в странах с переходной экономикой и роль транснациональных банков.

2.3. Специфика интеграции российской и международной банковских систем в условиях глобализации мировой экономики.

ГЛАВА 3. КОМПЛЕКСНЫЙ АНАЛИЗ РИСКОВ И СТАТИСТИЧЕСКИХ ЗАВИСИМОСТЕЙ В ОТЕЧЕСТВЕННОЙ БАНКОВСКОЙ СИСТЕМЕ, КАК ОДИН ИЗ СПОСОБОВ УПРАВЛЕНИЯ КОНКУРЕНТОСПОСОБНОСТЬЮ

3.1. Основные этапы и тенденции институционального развития банковского сектора в экономике России и ее место в мировом денежном обороте и предложении банковских услуг.

3.2. Объективные предпосыки и возможности обеспечения устойчивого финансового равновесия в отечественной банковской системе в условиях конкурентного рынка.

3.3. Комплексная система управления рисками и методы ее интеграции в оперативную деятельность банка, как способ повышения уровня его конкурентоспособности.

ГЛАВА 4. ОБОСНОВАНИЕ ПАРАМЕТРОВ РАЗВИТИЯ БАНКОВСКОЙ СИСТЕМЫ И ПОВЫШЕНИЯ УРОВНЯ КОНКУРЕНТОСПОСОБНОСТИ НА ОСНОВЕ МОДЕЛИРОВАНИЯ

4.1. Решение задачи оптимального равновесия в банковской системе с децентрализованной системой управления.

4.2. Модель прогнозирования оптимальной структуры банковской системы и элементов ее нижнего уровня.

4.3. Моделирование структуры национальной банковской системы РФ и повышения уровня конкурентоспособности с учетом основных тенденций развития национальной экономики.

ГЛАВА 5. СПОСОБЫ ЭФФЕКТИВНОГО ПОЗИЦИОНИРОВАНИЯ РОССИЙСКОЙ БАНКОВСКОЙ СИСТЕМЫ И ПОВЫШЕНИЯ ЕЕ КОНКУРЕНТОСПОСОБНОСТИ

5.1. Пути совершенствования структуры и функциональных основ деятельности банковской системы РФ.

5.2. Принципы совершенствования государственной политики РФ в направлении повышения общего уровня конкурентоспособности банковской системы.

5.3. Направления повышения конкурентоспособности российской банковской системы и способы ее интеграции в мировое банковское сообщество.

Диссертация: введение по экономике, на тему "Теоретические и методологические основы обеспечения конкурентоспособности банковской системы Российской Федерации"

Развитие национальной экономики, происходящее в последнее время на фоне благоприятной внешнеэкономической конъюнктуры, является фактором, оказывающим положительное воздействие на отечественную банковскую систему. В первую очередь, это отражается в росте совокупных активов российских банков, которые в течение последних пяти лет ежегодно увеличиваются более чем на треть. Так, согласно официальным статистическим данным Банка России, в 2003 г. рост совокупных активов составил 35,1%, в 2004 г. - 27,4%, а в 2005 г. - 36,6%, в 2006 г. - 44,0%, за первую половину 2007 г. - 22%., что обусловило активизацию кредитной составляющей и общее усиление позиций банковского сектора России. В тоже время, для него по-прежнему характерны слабость капитальной и ресурсной базы, узость ассортиментного ряда и высокие риски, что свидетельствует о недостаточной конкурентоспособности и ограниченности в адекватном удовлетворении потребностей экономики в банковских продуктах.

Отечественная банковская система не только выросла количественно, но и преобразилась качественно. Банковский сектор, наконец, стал выпонять функцию финансового посредника между капитало - избыточными и капитало - недостаточными секторами хозяйства. Этапы инфляционного роста (1992-1994) и финансового арбитража на рынке ГКО (1996-1998) ушли далеко в прошлое.

Представители отечественной банковской системы отличаются размерами, темпами роста и значениями полутора десятков пруденциальных нормативов деятельности, предельные планки которых - единые для всех банков - назначает ЦБ.

Рассматривая банки, мы имеем дело не с однородными объектами, а с качественно различными финансовыми институтами, регулируемыми, однако одним типом лицензий и одним набором нормативов.

Банки на развивающихся рынках стоят перед лицом беспрецедентных проблем и возможностей. Политические, экономические и стратегические изменения драматически изменили обстановку для банковского дела.

Переход Восточной Европы и бывшего СССР к рыночной экономике, финансовая либерализация в странах Азии, Латинской Америки и Африки -все это требует значительного укрепления банковских структур.

Банковское дело находится в процессе перемен. Стремясь повысить экономическую эффективность и улучшить механизм распределения ресурсов, государство способствует созданию в экономике атмосферы открытости, конкуренции и рыночной дисциплины. Получая все большую самостоятельность, чтобы выжить и добиться процветания, банкиры превращаются в предпринимателей, реагирующих и приспосабливающихся к рыночной экономике.

Для надежного банковского дела государство поступательно создает правовую, регулятивную и политическую среду, что включает усиление разумного контроля над качеством банковских активов, доходов, процедур учета и управленческого контроля.

Финансовые услуги приобрели международный размах. Этому способствовали географическая экспансия крупных банков, кредитование, невзирая на границы и инвестиции и инструменты рынка капиталов. Этому также способствовало принятие основными финансовыми центрами определенных общих норм банковского регулирования на основе Базельских соглашений. Глобальная передача банковских технологий затрагивает банки Латинской Америки, Восточной Европы, бывшего СССР. Этим банкам все больше приходиться бороться не только за жизнеспособность, но и за совершенствование и конкурентоспособность.

В условиях развивающегося процесса глобализации внедрение в кредитных организациях современных принципов управления с целью повышения конкурентоспособности отечественного банковского сектора является одной из наиболее актуальных задач. Ужесточение требований со стороны Банка России, ускорение бизнес-процессов и усложнение условий функционирования вызывают необходимость пересмотра стратегии позиционирования и формирования действенных механизмов деятельности российских банков.

Все это обуславливает необходимость исследования и осмысления широкого круга теоретико-методологических, управленческих и организационно-методических проблем, возникающих под воздействием глобальных экономических и социальных процессов в России и в мировой финансовой системе.

Разработка теоретических и методологических основ повышения конкурентоспособности отечественной банковской системы в условиях глобализации обеспечит повышение устойчивости кредитных организаций, совершенствование методов управления их ликвидностью, рост качества и расширение ассортимента предоставляемых банковских услуг, и на этой основе будет способствовать экономическому и социальному прогрессу страны на путях диверсификации отечественной экономики и ее инновационного развития.

Степень разработанности проблемы. Изучение и разработка проблем, связанных с обеспечением конкурентоспособности отраслей, сфер и секторов экономики, в том числе применительно к банковской системе, входит в круг интересов многих отечественных и зарубежных ученых и практиков.

Теоретические исследования вопросов конкуренции и конкурентоспособности нашли отражение в работах таких зарубежных авторов, как Грюд-берг И., Коул И., Стерн М.А., Портер М., Пребиш П., Скотт Б.Р., Томпсон A.A., Стрикленд А.Дж.

Вопросы, посвященные отдельным аспектам повышения конкурентоспособности банковской системы, рассмотрены в трудах отечественных ученых: Агапова Ю.В., Белоглазовой Г.Н., Казимагомедова A.A., Кетова C.B., Кричевского М.А., Макаровой В.Е., Пановой Г.С., Савинской H.A., Сажиной М.А., Ситнина A.B., Соколова Б.И., Трофимова Т.А., Уткина Э.А., Черника

Д.Г., Шереги Ф.Э., а также зарубежных специалистов, таких как: Ахадеф Д., Бикер Д.А., Брокер Д., Веленьюс Б., Вотер И., Джука В., Маркс Д.П., Найн Д., Огура В., Спенс A.M., Хейс С.Л.

Потенциал перечисленных работ отражает важность и широкий спектр различных направлений исследования конкурентоспособности банковских услуг и отдельных банков, однако не позволяет рассматривать эти труды как системную основу теории и методологии управления именно конкурентоспособностью банковской системы. Необходимо отметить, что и терминологический аппарат, используемый учеными и практиками по данной проблеме, не является идентичным.

В экономической литературе содержится целый ряд концепций конкурентоспособности элементов банковской системы. Вместе с тем, вопросы оптимизации параметров банковской системы, использования конкурентных преимуществ с точки зрения возрастания уровня конкурентоспособности - от отдельных элементов системы к конкурентоспособности отечественной банковской системы в целом в условиях глобализации не нашли достаточно обоснованного решения, поскольку авторы, как правило, ограничиваются определением конкурентоспособности на микроуровне. В то же время решение этой проблемы имеет принципиальное значение для определения приоритетов управления конкурентоспособностью банковской системы в целом. Также не получили достаточной разработки вопросы, связанные с оценкой влияния глобализации на конкурентоспособность отечественной банковской системы, что определило выбор цели и задач диссертационного исследования.

Цель и задачи исследования. Цель работы состоит в разработке теоретических и методологических основ обеспечения конкурентоспособности банковской системы, включая методы ее оценки, анализа и управления, определения направлений ее повышения, выработку стратегий формирования устойчивых конкурентных позиций в условиях глобализации мировой экономики и обеспечение на этой основе стабильного функционирования национальной банковской системы.

Для достижения цели были поставлены и решены следующие задачи: содержательно определено понятие конкурентоспособности, и раскрыты ее фундаментальные свойства на различных уровнях управления банковской системой; обоснованы методики определения показателей оценки и анализа состояния банковской системы, позволяющие выявить факторы, обеспечивающие надежное, эффективное и конкурентоспособное ее функционирование; определены конкурентные преимущества банковских систем различных стран, обобщены вопросы интернационализации банковских услуг в зарубежной и российской практике; выявлена специфика и система взаимосвязанных факторов, определяющих конкурентоспособность коммерческих банков в рыночной среде; предложена концепция повышения конкурентоспособности банковской системы с учетом изменений рыночной конъюнктуры в российской экономике в условиях дальнейшей финансовой глобализации; доказана обоснованность предложенных подходов и методов обеспечения конкурентоспособности банковской системы, и оптимизированы ее основные параметры на основе проведенных расчетов по разработанным моделям и методикам.

Предметом диссертационного исследования является совокупность экономических отношений, возникающих в процессе функционирования банковской системы.

Объектом исследования являются современные банковские системы зарубежных стран и Российской Федерации.

Теоретической и методологической основой диссертационного исследования послужили фундаментальные труды отечественных и зарубежных ученых в сфере банковского и стратегического менеджмента, конкурентоспособности, энциклопедическая и справочная литература. В зависимости от решаемых задач использовались общенаучные методы и приемы исследования: научной абстракции, системного подхода, функционального, экономико-статистического анализа, экспертных оценок, моделирования, оптимизации динамических рядов.

Информационно-эмпирическая база исследования включает в себя законодательные и нормативные акты Российской Федерации по вопросам организации и функционирования банковской системы, официальные документы Банка России, банковских ассоциаций, федеральные и региональные законы и нормативные правовые акты по вопросам государственного управления в РФ, материалы Федеральной службы статистики, обзорные материалы СМИ, научные публикации в специализированных журналах, отчетные данные кредитных организаций.

Диссертационная работа является законченным квалификационным исследованием, содержащим постановку научной проблемы, ее теоретическое обоснование и методологию реализации. Работа соответствует п. 9.9 Паспорта специальности ВАК 08.00.10 - Финансы, денежное обращение и кредит.

Основные научные результаты, полученные лично соискателем, и их научная новизна состоят в разработке и теоретическом обосновании концепции обеспечения конкурентоспособности банковской системы РФ в условиях глобализации экономики и рекомендаций по ее практической реализации в деятельности банков. Тем самым впервые научно решена крупная народнохозяйственная задача, имеющая принципиальное значение, как для банковского сектора, так и всей экономики России.

К числу новых теоретических и методологических положений данного исследования, обладающих признаками научной новизны, относятся следующие: выявлено, что среди проблем, возникающих перед экономической наукой под воздействием глобальных экономических, финансовых процессов в мире и России, важное место отводится обеспечению конкурентоспособности национальной банковской системы. Данная проблема носит комплексный народнохозяйственный характер, из чего, в свою очередь, следуют важные методологические выводы, раскрываемые в диссертации; развиты методологические аспекты, по-новому раскрывающие содержание конкурентоспособности банковской системы, представлено в авторской интерпретации понятие конкурентоспособность банковской системы как одного из базовых финансово - экономических параметров, необходимых для развития банковской системы в условиях ее глобализации; разработана и обоснована методология оценки конкурентоспособности банковской системы, в рамках которой предложена система критериев и показателей конкурентоспособности банковской системы, отличающаяся многоступенчатой иерархической системой уровней оценки и учетом специфики основных видов деятельности кредитных организаций, позволяющая выявить конкурентные преимущества для обеспечения надежного, эффективного и конкурентоспособного функционирования банковашрвдеиешиьцсновные количественные и качественные пропорции развития мировой и отечественной банковской системы, определяющие конкурентоспособность ее элементов, выявлены динамика и роль банковской системы в процессах глобализации. Обобщение тенденций современного состояния и закономерностей развития банковской системы как носителя глобализации позволили обосновать необходимость модернизации воспроизводства банковской системы в целом и повышения конкурентоспособности ее элементов; применен метод моделирования деятельности и выпонена оптимизация параметров банковской системы на основе модифицированной кривой Лоренца по данным 100 крупнейших банков РФ, определившая возможность повышения конкурентоспособности за счет увеличения капитализации и прибыли на основе корректировки параметров деятельности банковской системы и разработки прогноза; расширен методический инструментарий, позволяющий на основе кластерного анализа банковской системы по 14 основным показателям выделить восемь качественно однородных по доминирующему профилю бизнеса групп банков, каждая их которых реализует свои конкурентные преимущества; смоделирован прогноз изменения структуры банковской системы на основе матричного подхода; обоснована с позиции улучшения качества банковских услуг и сокращения издержек целесообразность создания банковских групп как перспективной конкурентоспособной единицы посредством объединения банков при контролирующей роли государства в лице Банка России; определены приоритетные направления повышения конкурентоспособности банковской системы, заключающиеся в диверсификации банковских продуктов, развитии контроля и риск-менеджмента, увеличении ресурсов коммерческих банков, повышении уровня прозрачности деятельности банков, оптимизации структуры банковской системы.

Научная значимость полученных результатов состоит в развитии теории конкурентоспособности применительно к специфике банковского сектора.

Практическая значимость работы заключается в определении важнейших направлений развития банковской системы в целом и ее отдельных элементов, реализация которых будет способствовать дальнейшему повышению ее конкурентоспособности. Сформулированные положения, сделанные выводы и рекомендации могут быть непосредственно использованы для формирования механизма, обеспечивающего конкурентоспособность банковской системы.

Предлагаемые концептуальные подходы и основные научные решения диссертационного исследования доведены до конкретных рекомендаций и разработок, непосредственно реализованы в ряде отечественных банков и могут быть использованы в практике управления отечественной банковской системой, что обеспечит в условиях глобализации повышение эффективности ее функционирования как основы экономического роста в России.

Практическая значимость научных положений, сформулированных в диссертации, подтверждается также их апробацией в печати, в выступлениях на научных конференциях.

Выводы диссертации, развивающие теорию конкурентоспособности, применены при чтении ряда учебных курсов в учреждениях высшего и среднего профессионального образования, в системе подготовки и повышения квалификации работников банковской сферы.

Апробация работы. Результаты исследования представлены и одобрены на международных, региональных и общероссийских научно-практических конференциях: Проблемы организации финансово-аналитической службы в коммерческом банке (г. Москва, 2000 г.), Конференция Стран СНГ и Батии (г. Аматы, 2001 г.), Проблемы анализа и управления рисками в деятельности кредитных организаций (г. Москва, 2001 г.), Международный Специализированный Форум (ИНФОБИЗНЕС, 2002 г.), V Всероссийская конференция профессиональных участников рынка ценных бумаг (г. Москва, 2002 г.), Межбанковская конференция (г. Ята, 2002 г., 2003 г.), Развитие современных аналитических и управленческих технологий в условиях перехода коммерческих банков на МСФО (г. Москва, 2002 г.), Международный банковский конгресс (г. Санкт-Петербург, 2005 г.), Конференция НАУФОР (2006 г.), IX Межвузовская конференция аспирантов и докторантов (г. Санкт-Петербург, 2007 г.).

Положения диссертационной работы внедрены в деятельность ряда коммерческих банков, ассоциаций банков и профессиональных участников рынка ценных бумаг, рейтинговых агентств, в т.ч.: Ассоциации Банков Россия, Национальной Фондовой Ассоциации, Международной Московской Валютной Ассоциации, КБ ОАО Судостроительный, КБ Экспобанк ООО, КБ ОАО Азиатско-Тихоокеанский Банк, КБ ОАО Национальный Банк Развития, КБ ОАО Колыма банк, КБ ОАО Камчатпромбанк. Внедрение результатов диссертационного исследования подтверждено соответствующими документами.

Публикации результатов исследования. Основные положения диссертационного исследования опубликованы в 36 работах, общим объемом 67,75 авт. пл., из них 5 монографий (1 в соавт.), 2 брошюры и методические разработки, 10 статей, опубликованных в изданиях, рекомендованных ВАК РФ, 19 статей и докладов на международных, региональных и общероссийских научно - практических конференциях.

Диссертация: заключение по теме "Финансы, денежное обращение и кредит", Зражевский, Владимир Владимирович

Выводы (1-2) говорят в пользу гипотезы о возможности анализа российской экономики в 1996Ч1998 гг. при помощи модели малой открытой экономики с несовершенной мобильностью капитала и фиксированным валютным курсом.

Таким образом, мы видим, что экономика может по-разному реагировать на кредитно-денежное и бюджетно-налоговое воздействие государства. Это значит, что эффективное использование этих инструментов в макроэкономическом регулировании требует не только высокой компетентности властей, но и постоянного анализа макроэкономической ситуации в стране, обобщения мирового и отечественного опыта. Ошибки в этой области могут приводить (и уже приводили) к неправильным практическим выводам и тяжелым социально-экономическим последствиям.

С учетом различных точек зрения на кредитно-денежную политику считаем, что ключевым моментом в стратегии развития финансово-денежной системы дожно стать изменение сложившихся ориентиров денежно-кредитной политики, использование всех ее инструментов для создания условий устойчивого экономического роста.

Это возможно, если показатели инфляции перестанут играть роль главных критериев при выработке и проведении денежной политики. До сих пор инфляция оценивалась односторонне Ч с точки зрения влияния динамики объема денежной массы на цены и курс национальной валюты Ч при игнорировании влияния расширенного спроса на денежную массу и кредит. Это привело к потере способности денежно-кредитной политики влиять на экономический рост.

В качестве базовой установки денежно-кредитной политики на перспективу дожно быть принято расширение кредитования, прежде всего реального сектора при обеспечении сбалансированности спроса и предложения денег.

Важным направлением денежно - кредитной политики дожно стать изменение сложившейся структуры денежной массы. На фоне снижения уровня кредитных ресурсов банков высокий уровень наличности (с учетом наличных средств в иностранной валюте) создает основу для расширения теневого денежного оборота и выводит из управления и контроля большую часть всего оборота. Доля наличных денежных средств составляет около 35-40% в составе денежной массы М2.

В обеспечении устойчивости банковского сектора важное направление -проведение выверенной политики обязательного резервирования - целесообразно дифференцировать нормативы обязательных резервов кредитных организаций, депонируемых в Центральном банке РФ, в зависимости от доли кредитов реальному сектору в общем объеме активов.

Существенное повышение уровня кредитной эмиссии в среднем до 20 -30% в год для ограничения оттока банковских ресурсов на валютный рынок делает необходимыми в ближайшие 5-7 лет следующие меры:

- ограничение безналичного межбанковского валютного оборота системой корреспондентских счетов Центрального банка РФ для обеспечения прозрачности валютных операций банков;

- таргетирование Центральным банком РФ процентных ставок на межбанковском рынке по ссудам в иностранной валюте;

- запрещение выдачи ссуд в иностранной валюте всем банкам, действующим на территории России, для ограничения спекулятивной составляющей внутреннего валютного оборота; сосредоточение всех безналичных валютных операций на валютной бирже;

- установление для банков, действующих на территории России, повышенных резервных требований по полученным ими ссудам в иностранной валюте для ограничения доходов от спекулятивных операций банков на валютном рынке и повышения привлекательности вложений в реальный сектор;

- установление повышенных резервных требований по открытым валютным позициям по кассовым и форвардным сдекам;

- установление для депозитов в иностранной валюте расчетно-платежной функции как исключительной, проведение политики начисления процентного дохода по валютным вкладам в России для усиления роли национальной валюты на рынке сбережений и инвестиций.

Основные положения стратегии развития кредитно-банковской системы:

- соответствие основных ориентиров банковской деятельности целевым задачам стратегии развития российской экономики;

- динамическая устойчивость кредитно-банковской системы;

- способность этой системы влиять на экономический рост;

- синхронность процессов развития банковского и других секторов экономики.

Перспективы развития кредитно-банковской системы связаны с общемировыми тенденциями, но определяются, прежде всего, ее функционированием в качестве органичного звена национальной экономики.

Реструктуризацию банковского сектора осуществлять с выделением жизнеспособных банков в зависимости от их потенциальной возможности способствовать экономическому росту как экономики в целом, так и конкретной отрасли, в регионе или на предприятии, использовать показатели доли кредитов реальному сектору в общем объеме активов, структуры клиентской базы, степени насыщенности банковскими услугами и др.

Повышение доверия к банковской системе России связано, прежде всего, с системой гарантий, как государства, так и конкретного банка.

Управляемость банковской системой в значительной мере зависит от эффективности банковского надзора и наличия действенного механизма ответственности по принятым обязательствам.

Институциональная база банковской системы дожна формироваться на пакете законов, предусматривающих:

- повышение требований к системе страхования рисков по различным видам деятельности кредитных учреждений и по степени взаимной согласованности этих систем внутри отдельного банка;

- выделение специализированных кредитных организаций, четкое формальное описание их функций и критериев деятельности и выработка жестких требований по совместимости различных ее видов;

- постепенное увеличение роли саморегулируемых организаций банковского сообщества (типа Ассоциации российских банков), создание их по видам банковской деятельности с последующей передачей таким организациям части регулирующих функций от Центрального банка РФ;

- приоритетность развития национальных банков, включая государственную поддержку в информационном, технологическом, методическом обеспечении, а в исключительных случаях прямую протекционистскую защиту (непер-сонифицированную) или финансовую поддержку всей системы;

- законодательное регулирование вопросов проведения банковского аудита;

- последовательное введение форм учета и отчетности, банковских технологий, систем безопасности (в широком смысле), принятых в мировом банковском сообществе.

Для обеспечения ориентации кредитной политики банков на реальный сектор экономики необходимо установить порядок дифференцированного применения регулирующих механизмов денежно-кредитной политики (резервные требования, ставки рефинансирования и др.) к конкретным кредитным учреждениям в зависимости от приоритетных направлений деятельности, причем не только при осуществлении оперативных антикризисных мер, но и при реализации догосрочной стратегии.

Следует ограничить деятельность банков в качестве финансовых спекулянтов; на первом этапе это следует сделать в законодательном порядке с одновременным введением ограничений на операции с государственными бумагами небанковских организаций и нерезидентов, в дальнейшем использовать методы экономического стимулирования. В качестве временной меры, рассчитанной на первые два года, кредитную деятельность банков следует ограничить исключительно операциями с национальной валютой, что будет означать прекращение выдачи ссуд в иностранной валюте; депозитную деятельность банков с иностранной валютой нужно свести к расчетной функции, исключив функцию сбережения; создать условия для снижения риска вложений в реальный сектор на основе повышения кредитоспособности заемщиков, системы гарантий этих кредитов, увеличения привлекательности вложений для банков.

Доминанта подавления инфляции кредитно-денежной политики ограничением денежной массы в течение всего десятилетия переходного периода породила: а) устойчивую динамику неуклонного (деструктивного) завышения процентных ставок (во всем их многообразии) относительно уровня активности развития экономики - спроса на деньги и кредит; б) синдром запредельных колебаний процентных ставок рефинансирования (до 200% в отдельные периоды), уровень которых исходно блокировал регулятивные способности ставки рефинансирования и политики Центрального банка РФ относительно обеспечения устойчивости и активного влияния кредитного рынка на развитие экономики; в) феномен линфляционного эффекта проводимой политики завышения процентной ставки на кредит, возникновение которого обусловлено: с одной стороны, завышенной ценой денег (определяемой монополией Центрального банка РФ на денежном рынке), с другой - диктатом цен на продукты и услуги монополистов сырьевого рынка, а также необходимостью покрытия затрат за счет цен (в отсутствие кредита).

Нестабильность уровня процентных ставок по всему спектру банковских инструментов с перепадами уровня на 10% и более создает для банков ситуацию повышенного кредитного риска и сдерживания кредитования деловой активности. Необходимость кардинального изменения ситуации в этой сфере требует создания системы управления процентными ставками и снижения процентных рисков.

Переход к рыночным условиям формирования процентной ставки на кредитном рынке - к понижению процентной ставки рефинансирования для обеспечения активности спроса экономики на деньги (капитал) или к повышению ее (сигнал об удорожании денег) в условиях доминирования внутреннего валютного рынка в денежно-кредитной сфере не имеет перспективы.

Перспектива создания института активной процентной политики связана с изменениями сопряженных с этим процессом сфер перераспределительной системы в целом, в частности расширением конвертируемости рубля за пределы внутреннего валютного рынка, активностью введения современных инструментов финансового рынка в систему банковской деятельности и многими другими направлениями.

Деятельность Банка России дожна быть реорганизована на следующих принципах:

- жесткая регламентация границ деятельности Банка России и, прежде всего, безусловное исключение его коммерческой деятельности;

- независимый статус Банка России в системе государственного управления дожен из декларативного, демонстрирующего, скорее, независимость по отношению к нижнему уровню системы коммерческих банков, превратиться в статус банка, реально обеспечивающего выпонение своей консолидирующей роли в защите интересов всех кредитных структур (а не только крупных), в обеспечении устойчивости банковской системы в целом;

- существенная несогласованность и автономное функционирование двух уровней банковской системы верхнего (Банк России) и нижнего (сеть коммерческих банков) определила нестабильность отношений между этими уровнями; поэтому в политике Банка России нужно сделать упор на укрепление системообразующих элементов банковской системы и оптимизацию ее структуры.

Практика реформирования национальных экономик последней четверти XX и начала XXI века демонстрирует наличие четырех основных моделей развития экономик переходного типа. К ним относятся либеральная модель, используемая в основном странами Восточной Европы. Сырьевая модель является основой развития стран, обладающих существенными запасами природных ископаемых. Наиболее типичными представителями данного пути являются Венесуэла и Саудовская Аравия. Так называема модель догоняющего развития, используемая Китаем и Индией, основывается на возможностях дешевой многочисленной рабочей силы. Четвертой модель развития - мобилизационная. Она используется на Кубе и Северной Корее. Из существующих путей развития Россия может следовать либеральной модели, которая по духу и экономическим возможностям является наиболее близкой специфике функционирования отечественной экономики. Россия обладает населением, слишком многочисленным для использования сырьевой модели и недостаточно бедном для следования по пути догоняющего развития. Мобилизационная экономика, образца середины 30-х годов не может быть построена в современном российском обществе. Таким образом, либеральная модель является единственно возможным и успешным путем развития российской национальной экономики. В связи с этим, важным условием развития становится интенсификация процесса интеграции в мировое хозяйство, свойственное данной модели и повышение конкурентоспособности отечественных компаний на международном рынке товаров и услуг. Повышение уровня конкурентоспобности и адаптивности субъектов превращается, в этой связи, в одну из важнейших народнохозяйственных задач. В настоящее время, уровень конкурентоспобности отечественных компаний достаточно невысок. Согласно исследованию, проведенному Всемирным Банком, только 28% российских предприятий производят продукцию, в целом, конкурентоспособную. Остальная часть российского бизнеса находится в проблемной зоне. 29% отечественных компаний, обладают относительно конкурентоспособным продуктовым рядом и 43% российских предприятий относятся к сохранившимся фрагментам советской экономики. В этих условиях перед государством встает необходимость ускоренного повышения уровня благоприятствования экономической среды и дальнейшее совершенствование налоговой и банковской системы, повышения уровня прогнозируемости развития и стабильности, сокращение уровня коррупции.

В этой связи возникает впоне обоснованная необходимость формирования гибкой и эффективной государственной политики в области управления и стимулирования развития отечественной банковской системы. Развитие отечественной экономики в последние годы сопровождается серьезной трансформацией, происходящей в банковской системе. Изменения касаются численного и структурного состава банковской системы, специфике предоставляемых услуг, уровню конкуренции, позиции регулирующих органов. Банковская система развивается вместе с экономикой, а по ряду параметров, относящихся в первую очередь к уровню используемых технологий и развитости продуктового ряда, опережает большинство секторов экономики.

Однако, до сих пор, отношение ряда аналитиков к отечественной банковской системе достаточно скептично. Оно базируется во многом на анализе числовых характеристик. Действительно, по большинству базовых показателей банковская система не является ведущим сектором отечественной экономики. Это относится как к доле, производимого внутри ее ВВП, так и к числу занятых в этой сфере экономики. Однако, вместе с тем, необходимо отметить, что банковская система постепенно превращается в самостоятельный и достаточно весомый фактор развития национального хозяйства. Развитие банковской системы вызывается целым рядом причин. В первую очередь это связано с тем, что банковская система не отягощена, в отличие от большинства секторов экономики, устаревшими технологиями и производственными фондами. В силу этого она является более подвижной и открытой к изменениям сферой экономики. Как и любое развитие, изменения, происходящие внутри сложного хозяйственного механизма банковской системы, нуждаются в серьезных корректировках и контроле со стороны государственных органов. В связи с этим, разработка стратегии развития банковской системы является актуальной задачей теоретиков, практиков, общественных организаций. Разработка стратегии банковской системы базируется на следующих предпосыках и ключевых факторах:

-необходимость политического и экономического суверенитета России требует высокого уровня национальной банковской системы;

-способность банковской системы обеспечить развитие промышленности, обновить устаревшие фонды;

-зависимость благосостояния граждан от уровня банковской системы, развития потребительского и ипотечного кредитования;

- повышение уровня культуры ведения бизнеса, вовлечение средств в легальный оборот;

-защита национальных интересов в финансовой сфере и обеспечение экономической безопасности России при вступлении в ВТО на основе ускоренного развития банковской системы;

- несоответствие масштабов банковской системы экономическим потребностям страны.

Впоне очевидно, что стратегия развития банковской системы является динамичной и изменяющейся моделью. В связи с этим, дальнейшее развитие банковской системы требует от Правительства РФ и Банка России выработки новых решений для дальнейшего повышения роли банковского сектора как основного финансового посредника в процессах трансформации накоплений в кредиты и инвестиции. Формирование современного конкурентоспособного банковского сектора соответствует стратегическим целям развития национальной экономики.

Одной из основных причин, сужающей возможность развития банковской системы является ограниченная капитальная база банков. Невысокая рентабельность банковского бизнеса, явно уступающая большинству секторов экономики по аналогичному показателю, отрицательно сказывается на интересе инвесторов к вхождению в капитал. В этой ситуации одного желания и доброй воли владельцев банков, направляющих допонительные средства на увеличение капитала будет недостаточно для повышения капитализации и расширения банковского бизнеса. Реальный эффект могут принести изменения в законодательной базе и политике регуляторов, направленной на смягчение налоговой нагрузки, приходящейся на финансовые институты. Так, действенным инструментом повышения привлекательности банков для допонительных инвестиций и капиталовложений может послужить снижение налога на прибыль, направляемой на капитализацию. Принятие регулирующими органами соответствующих законодательных актов, позволит стимулировать процесс увеличения доли реального капитала.

Сложность капитализации банков вызвана несколькими причинами: низким уровнем раскрытия информации и непрозрачностью структуры собственности; неэффективностью бизнес - моделей и серьезными недостатками корпоративного управления; слабостью фондового рынка и отсутствием простых механизмов привлечения ресурсов.

Наличие выраженной отраслевой или продуктовой специализации постепенно становится отличительной чертой крупных банков. Конкурентное преимущество, определяемое банковским продуктом, требует серьезных затрат на его разработку и продвижение. Продуктовая специализация эффективна только в условиях значительных объемов операций и реализуемых банковских продуктов. Стратегия позиционирования средних и меких банков строится во многом на универсальном характере проводимых операций, предполагающем индивидуальность и персонификацию подхода. Данный подход к выбору стратегии обладает существенным недостатком. Платой за универсальность становится высокая себестоимость предлагаемых продуктов и услуг. Таким образом, компромисс между выбором универсальной и специализированной стратегией для малого и среднего банка лежит на путях повышения уровня индивидуальности обслуживания при снижении издержек. Крупные банки, в настоящее время, работают на всех секторах отечественного рынка. Они обладают диверсифицированным продуктовым рядом, низкой стоимостью ресурсов и большими возможности продвижения продуктов. Комплекс этих факторов делает практически бессмысленной для меких и средних банков попытку конкурирования с ними в форме предложения стандартного продукта. Ключевым фактором успеха в этом случае может стать сокращение времени принятия решений при работе с клиентурой. Стандартизация процедур, ряд ограничений в формировании портрета клиента порождает для крупного банка и его филиалов определенную сложность индивидуального обслуживания многих категорий клиентуры. Гибкость тарифной политики и возможность настройки условий обслуживания позволяет малым и средним банкам находить достаточно интересную клиентуру на, казалось бы, уже лотработанных крупными игроками сегментах рынка.

Государству и представителям контрольных органов не следует пытаться различными способами ограничивать деятельность малых и средних банков. Напротив, стоит бороться с деятельностью неэффективных и непрозрачных финансовых институтов. Устойчивость средних и малых банков была проверена рядом финансовых кризисов, как в России, так и в других странах. Размер финансового института далеко не всегда является синонимом неэффективности. Индивидуальность обслуживания в сочетании с возможностями получения широкого круга банковских продуктов и услуг на условиях аутсорсинга позволяют поддерживать уровень необходимой конкурентоспособности.

Предложение банковских услуг на отечественном рынке носит еще достаточно ограниченный характер. Существует определенный перекос в предложении банковских услуг в различных регионах страны, так в Центральном федеральном округе на 10 тыс. км приходится 22 финансовых института, в Южном - 10, в Повожском - 8, в Северо-Западном -3, в Уральском - 2, в Сибирском - 1, в Дальневосточном - 0,4.

Вступление страны в ВТО во многом усилит процесс дальнейшего насыщения банками и их филиалами сырьевых и экономически благополучных регионов. Иностранные инвесторы, обладающие высоким уровнем прагматичности, заинтересованы в первую очередь в извлечении дохода и занятии ниши на развивающихся и растущих рынках. В связи с этим, разрыв в предложении банковских услуг между благополучными и дотационными регионами увеличится. Россия существенно уступает развитым странам по пропорции отношения количества финансовых институтов к населению. Количество банков в странах ЕС, приходящееся на 100 тыс. жителей составляет 1,6. Аналогичный показатель в России находится на уровне 0,92. Еще больший разрыв относится к предложению услуг филиалами банков. В ЕС на аналогичное число жителей приходится 46 филиалов банков. В России 100 тыс. жителей обслуживаются 2 филиалами. По количеству банков, включая филиалы, Россия уступает в 10 раз США, в 14 - Франции, в 18 - Германии и в 20 - Австрии.

Оценка экономической конъюнктуры и тенденций развития отечественного банковской системы позволяет сделать ряд предположений, касающихся потенциальных направлений развития бизнеса банков.

Х Развитие экономики стимулирует активные изменения в банковской сфере. Что, в свою очередь, ужесточает конкурентную борьбу и вынуждает участников рынка искать новые источники доходов и пути повышения рентабельности бизнеса.

Х Совершенствование принципов корпоративного управления стимулирует развитие процедур риск-менеджмента, целью действия которых является достижение стабильности и устойчивого роста бизнеса банков.

Х Концентрация и централизация банковского капитала стимулирует у крупных банков с одной стороны и у средних и меких банков две противоположные тенденции. Так, крупные банки усиливают функцию универсальности, а средние и мекие углубляют специализацию. Углубление продуктовой и/или клиентской специализации позволяет воспользоваться эффектом частичного монопольного положения и компенсирует потерю части доходов, получаемых ранее от реализации универсального продуктового ряда широкому кругу клиентуры.

Х При сравнении перспективности выбора между специализацией в предложении эксклюзивных продуктов и работой в ограниченном круге клиентских сегментов более разумным представляется второй путь. Выбор данного принципа эффективного позиционирования позволяет получить допонительные конкурентные преимущества без внесения существенных изменений в организационную структуру и радикальной реструктуризации.

Х Отраслевая сегментация потенциальной клиентуры - ключевой фактор в определении наиболее интересных для Банка сегментов. Выбор перспективных клиентов функционирующих на растущих или потенциально интересных рынках является в современных условиях одним из главных направлений клиентской политики.

Х Эффективное позиционирование финансового института на рынке дожно базироваться на разработке специализированных бизнес-портфелей, ориентированных на удовлетворение потребностей целевой клиентуры. При разработке структуры и продуктового состава бизнес портфеля целесообразно базироваться на комплексном маркетинговом исследовании, позволяющем выявить не только потребности клиентуры, но и определить слабые и проблемные точки в бизнесе банка.

Х В качестве базовых продуктов, входящих в различные бизнес портфели и позволяющих получать ощутимые конкурентные преимущества в ближайшие годы будут: для сегмента корпоративной клиентуры: - факторинг, экспресс- кредитование, доступный и упрощенный лизинг, торговое финансирование и проектное финансирование, комплексное предложение по банковскому обслуживанию персонала, андеррайтинг, помощь в структурировании бизнеса и подготовка к IPO; для сегмента частной клиентуры: - ипотека, доверительное управление, банковско-страховые продукты, потребительское кредитование.

Анализ базовых показателей крупных и средних российских банков показывает, что позитивной динамикой развития обладают банки, использующие либо эффективную универсальную политику, либо выбравшие удачные нише-вые специализации. При этом, основной целью для большинства данных банков является повышение стоимости бизнеса, через рост его прибыльности, устойчивости, развитие клиентской базы и технологий.

Одной из основных задач, стоящих перед Центральным Банком и другими государственными ведомствами является разработка и внедрение действенных механизмов стимулирование развития различных секторов экономики. В первую очередь это: совершенствование законодательства в области кредитования, оптимизация процедур обращения взыскания на предмет залога и вычленение его из конкурсной массы; повышение эффективности деятельности кредитных бюро; расширение возможностей рефинансирования банков со стороны центрального бланка и специализированных агентств; развитие законодательной базы, касающейся взаимоотношения вкладчиков и финансовых.институтов; проведение ряда законодательных инициатив, касающихся ипотеки.

Рост экономических показателей, среди которых на первом месте находится величина ВВП, во многом зависит от доступности кредитных ресурсов и совокупных объемов кредитования банковской системой нефинансового сектора. В России соотношение консолидированного кредитного портфеля к ВВП составляет 30%. Отставание России от ведущих мировых держав по данному показателю находится в пределах 4-5 раз. В Германии и Великобритании выданные кредиты составляют, соответственно, 140 и 150% от ВВП. Субъекты отечественной экономики активно используют кредитные ресурсы, предоставляемые иностранными финансовыми институтами. Размер внешних заимствований составил в прошлом году 26% от ВВП или 3,6 трн. рублей. Таким образом, ниша кредитора национальной экономики запоняется иностранными банками. Кредитные ресурсы иностранных и отечественных финансовых институтов, предоставленные российской экономике в совокупности составляют 56% от ВВП. Скорректированная величина данного показателя позволяет России встать на один уровень с Турцией и такими странами Восточной Европы, как Венгрия и Чехия. Но отставание перед ведущими странами сохраняется, а, следовательно, остается возможность активизация процесса финансирования отечественной экономики. В этих условиях российская банковская система для сохранения своей индивидуальности вынуждена не только поддерживать темпы финансирования отечественной экономики, но и существенно их увеличивать.

Ограниченность объемов, сложность доступа и высокая стоимость ресурсов на внутреннем рынке поощряют банки к проведению активной политики заимствований на международном финансовом рынке. В этих условиях, в течение последних нескольких лет существенно усилилась роль заимствований на международных финансовых рынках в процессе формирования ресурсной базы отечественных банков. Вместе с общим увеличением привлекательности Российской экономики растет и интерес иностранных инвесторов к размещению ресурсов среди отечественных банков. Размер совокупной задоженности российских финансовых институтов перед банками-нерезидентами составил в 2005 году 27 мрд. дол. США, что более чем в 1,5 превышает аналогичный показатель 2004 года. Доля кредитов, полученных от иностранных финансовых институтов, составляет 8% от совокупных пассивов отечественных кредитных организаций. Рост объемов заимствований помимо прямой экономической выгоды для отечественных банков и заемщиков несет сопутствующий эффект, заключающийся в получении вместе с кредитами технологий оценки риска и методов его контроля.

Анализ, проведенный журналом Финанс показывает, что на представителей новой экономики, т.е. на компании, возникшие после 1991 года, приходится 20 суммарной выручки Финанс-500. Стоимость представителей новой экономики составляет лишь 13%. В число двадцати лидеров списка входят лишь три компании созданные в течение последних пятнадцати лет. Это МТС, АФК Система и Вымпеком. Ограниченные возможности экстенсивного увеличения суммарной капитализации отечественного фондового рынка, т.е. вывода на биржу бумаг новых эмитентов, подтверждаются тем, что в топ-20 ходингов осталось четыре непубличных компании. Это РЖД, ТНК-ВР, Русский алюминий и ВТБ. В этой связи особое значение приобретает процесс дальнейшего развития отечественной экономики, который во многом зависит от возможностей финансирования как уже существующих, так и развивающихся бизнесов. Помимо наличия достаточного количества привлекательных по цене и условиям предоставления ресурсов, финансовая система дожна обладать развитой региональной инфраструктурой. Таким образом, качественный кредитный потенциал в сочетание с эффективными бизнес- и инфраструктурными решениями может позволить придать новый импульс развитию национальной экономики.

Процесс развития отечественной экономики во многом тормозится определенной дезинтегрированностью и неслаженностью действий различных макроэкономических элементов, таких, как банковская и налоговая система, фондовый рынок и бюджетно-финансовая система. Отсутствие решения данной проблемы не только снижает инвестиционную привлекательность национальной экономики, но и сокращает потенциал развития.

Задачи, тактического и стратегического характера, стоящие перед отечественной финансовой системой можно условно разделить на несколько этапов. В первую очередь необходимо формирования благоприятного инвестиционного климата, способствующего повышению капитализации банковской системы. В настоящее время впоне очевидным становится факт, что одними заклинаниями о необходимости капитализации, к сожалению, не обойтись. Решение данной задачи лежит на путях стимулирования притока отечественных и иностранных капиталов, создания законодательных предпосылок, повышающих надежность инвестиций и способствующих привлечению ресурсов. Введение возможных льгот по увеличению капитала за счет собственной прибыли банков во многом может способствовать процессу капитализации. Текущий этап экономического развития нуждается в создание инфраструктурных и законодательных решений, способствующих формированию эффективной системы перетока денежных ресурсов и кредитования нефинансового сектора, снижению инфляции, развитию фондового рынка. На следующем этапе, переход к которому может состояться через 4-5 лет, основными задачами, стоящими перед банковской системой станут необходимость поноценной интеграции в мировую финансовую систему и формирование поноценной кредитной и инфраструктурной политики, способствующих ускоренному росту экономики. Решение данных задач требует создания благоприятных экономических и политических условий, препятствующих оттоку капитала, поощрению формирования транснациональных банков с российским капиталом, расширению рублевой платежной зоны на большинство стран Ближнего зарубежья и достижение конвертируемости национальной валюты.

Рост национальной экономики и улучшение ее инвестиционного потенциала во многом зависит от инфраструктурных и кредитных решений, предлагаемых банковской системой. Последовательное решение задач, связанных с капитализацией банковской системы, снижением инфляции, повышением транспарентности и надежности кредитных процессов позволит вплотную приблизиться к достижению поставленных целей.

Правительством Российской Федерации и Банком России разработана Стратегия развития банковского сектора Российской Федерации на 2004 год и на период до 2008 года, которая определяет стратегию развития банковского сектора страны на ближайшую перспективу при стабильных макроэкономических условиях, эффективном проведении структурных реформ во всех, отраслях экономики, принятии необходимых законодательных актов и мер по обеспечению их испонения для достижения целей развития банковского сектора.

Важнейшим приоритетом государственной социально-экономической политики является ускоренное экономическое развитие страны. Одним из ключевых условий реализации имеющегося потенциала экономического развития является расширение банковского кредитования. Развитие банковского кредитования и в целом повышение роли банковского сектора в экономике входит в число стратегических задач государства. Динамика решения задач по развитию банковского сектора будет в значительной степени зависеть от состояния правовой среды, инвестиционного и делового климата, налоговых условий, качества регулирования банковской деятельности и системы банковского надзора, эффективности функционирования системы страхования вкладов.

Правительство Российской Федерации и Банк России рассматривают продожение процессов реформирования банковского сектора в качестве важного компонента развития и укрепления рыночных основ функционирования экономики страны.

Под реформированием понимается комплекс мер, последовательно осуществляемых органами государственной власти, Банком России, самими кредитными организациями, их учредителями (участниками), иными заинтересованными лицами с целью формирования развитого и эффективного банковского сектора, ориентированного на реальную экономику и на удовлетворение потребностей клиентов в качественных банковских услугах, соответствующего международным представлениям о современном банковском бизнесе.

Основная задача очередного этапа развития банковского сектора (20042008 гг.) состоит в накоплении его созидательного потенциала, существенном повышении значения банковского сектора как фактора экономического роста и реализации программных задач социально-экономического развития. Характер реформирования банковского сектора дожен способствовать достижению целей, намеченных в Программе социально - экономического развития Российской Федерации на среднесрочную перспективу, прежде всего преодолению сырьевой направленности российской экономики за счет ее ускоренной диверсификации и реализации конкурентных преимуществ.

Основными целями дальнейшего развития банковского сектора являются: повышение общеэкономической эффективности осуществляемых банковским сектором функций по аккумулированию денежных средств населения, предприятий и их трансформации в кредиты и инвестиции; укрепление функциональной роли в экономике, повышение конкурентоспособности российских кредитных организаций на внутреннем рынке по сравнению с зарубежными финансовыми организациями; дальнейшее укрепление устойчивости банковского сектора, усиление защиты интересов вкладчиков и других кредиторов банков; предотвращение использования кредитных организаций в недобросовестной коммерческой деятельности и противоправных целях, в первую очередь для легализации преступных доходов и финансирования терроризма; развитие конкурентной среды, рыночной дисциплины и транспарентности в деятельности кредитных организаций; укрепление доверия к российскому банковскому сектору со стороны инвесторов, кредиторов и вкладчиков, в первую очередь населения.

Достижение целей развития банковского сектора, динамика количественных параметров зависят во многом от темпов и характера развития российской экономики, включая такие ключевые для финансовой сферы показатели, как реальный объем и структура ВВП, динамика торгового и платежного баланса, уровень инфляции, валютного курса и рыночных процентных ставок, доля бартерных сделок, неденежных и наличных форм расчетов.

Рост показателей деятельности банковского сектора дожен явиться результатом совершенствования, как условий банковского дела, так и практики банковской деятельности, прежде всего в сфере корпоративного управления банками и внутреннего контроля, управления принимаемыми рисками, транспарентности и рыночной дисциплины.

Основными результатами развития банковского сектора дожны явиться существенное повышение его функциональной роли в экономике Российской Федерации, рост финансовой устойчивости и транспарентности. При этом параметры российского банковского сектора будут постепенно приближаться к показателям банковских систем ряда стран с переходной экономикой, наиболее преуспевших в построении современных рыночных отношений. Прогнозируется, что при успешном осуществлении мероприятий, предусмотренных данной стратегией, к 1 января 2009 года роль банковского сектора в экономике будет характеризоваться следующими параметрами: активы / ВВП - 56-60%; капитал / ВВП - 7,0-8,0%; кредиты / ВВП - 26-28%.

Реальные темпы прироста основных показателей банковского сектора (активов, капитала, кредитов и депозитов) будут и впредь опережать темпы прироста ВВП, хотя различия в соотношениях темпов прироста будут постепенно сокращаться. Банки сохранят и укрепят свою роль ведущих финансовых посредников.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

По результатам проведенного исследования можно сделать следующие выводы и рекомендации.

1. Роль, место и функции банковской системы в современной экономике обусловлена многообразием их деятельности (организация денежного оборота и кредитных отношений; финансирование народного хозяйства, страховые операции, купля-продажа ценных бумаг, посреднические сдеки и управление имуществом; консультационная и аналитическая деятельность); большой ответственностью перед обществом как регуляторов денежного оборота, центров аккумуляции денежных ресурсов и их перераспределения; необходимостью особого внимания, контроля со стороны органов государственного управления; социальной значимостью, так как затрагивают кардинальные интересы широких общественных слоев. Общество не дожно иметь повода, ставить под сомнение устойчивость банковской системы, а партнеры, вкладчики и инвесторы дожны иметь поную уверенность в устойчивости и надежности любого коммерческого банка.

На основе анализа эволюции и принципов функционирования банковской системы в современной экономике нами выявлены следующие тенденции в развитии мировой банковской системы: специализация и универсализация банковской деятельности, проявляющиеся в дальнейшей рационализации банковской системы, изменении банковской структуры, усилении тенденции к секьютеризации; развитии инвестиционной деятельности, переходе к электронному ведению дел; дерегулирование, приватизация и консолидация участников денежно-кредитного рынка и способствующие интеграционным процессам в мировой экономике, глобализации финансовых рынков.

В категории луправлении банковской деятельностью выделены две взаимосвязанные части: управление банковской системой в целом и отдельными ее элементами со стороны Центрального банка и других упономоченных государственных органов; управление коммерческими банками (и иными кредитными организациями) собой, сформулированы их основные цели принципы, методы, содержание, обоснована необходимость качественного корпоративного управления банковской системой.

2. Понятие конкурентоспособность банковской системы представлено в авторской интерпретации как одно из базовых финансово - экономических параметров, необходимых для развития банковской системы в условиях ее глобализации, систематизированы показатели оценки конкурентоспособности элементов банковской системы в порядке возрастания уровня конкурентного поля на микро -, мезо- и макроуровне.

Под микроконкурентоспособностъю следует понимать соотношение цены и качества (технических и экономических параметров) конкретных банковских продуктов и услуг, производимых отдельными банками. Конкурентоспособность на мезоуровне будет определяться на уровне объединений банков, ходингов, имеющих ряд конкурентных преимуществ в области развития акционерного капитала, привлечения клиентов, диверсификации услуг, улучшения качества обслуживания клиентов в инвестиционной деятельности и кредитовании, сотрудничестве в сфере межбанковских отношений и на рынке ценных бумаг. Макроуровень характеризует конкурентоспособности национальной банковской системы - это возможность, как минимум, сохранять свои рыночные позиции и суверенитет в условиях активного воздействия на выбранный сегмент со стороны конкурентов. Глобальная задача сохранения конкурентоспособности отечественной банковской системы находится на макроуровне.

По каждому из уровней конкурентоспособности банковской системы нами обоснованы методики ее определения, позволяющие выявить конкурентные преимущества для надежного, эффективного и конкурентоспособного банковского дела.

3. Многие качественные параметры развития банковской системы России еще не соответствуют мировым стандартам: не хватает многопрофильных банков, недостаточно разнообразны банковские продукты, не восстановлено доверие мирового рынка к ведущим российским банкам. Это требует системного подхода к изучению банковских структур развитых стран Запада и учета исторического опыта России.

Организация деятельности финансово-кредитных институтов на территории различных стран имеет свои особенности. Автором изучены выработанные мировой практикой (США, Швейцария, Великобритания, Германия, Франция, Италия, Португалия) принципы построения региональных банковских систем, особенности правового и функционального характера, методы осуществления банковских операций. Каждая из банковских систем Европы совершала свой собственный путь развития, сохранила в себе множество традиций, выражающихся в структурном устройстве, систем взаимоотношений банков и государства, месте и роли центрального банка в иерархии государственной власти. Как правило, причинами банковских кризисов являются политические просчеты государственных властей в выборе экономических моделей, ошибки в области финансового регулирования и банковского надзора.

Интеграционные процессы, наблюдаемые в Западной Европе, нашли отражение в сближении банковских систем отдельных стран и тенденции к унификации банковского законодательства. Обусловленная требованиями современного рынка интеграции стакивается со стремлением собственных производителей и финансовых институтов сохранить национальную принадлежность, что обусловлено желанием защитить национальную безопасность, боязнью сравнительно слабых институтов быть поглощенными в ходе конкурентной борьбы более сильными иностранными, негативное общественное мнение, провоцируемое националистами и др. Появление евро существенно усиливает процессы экономической (а в перспективе и политической) консолидации в Европе. Европейские банки усилили свою конкурентоспособность в мире, а по целому ряду видов услуг, прежде всего в сфере розничных банковских услуг, опережают банки США.

Выпоненный анализ трансформации банковских систем в странах с переходной экономикой развития банковских систем стран СНГ, характер существующих экономических связей, позволил сделать вывод о перспективности укрепления взаимосвязей между финансово-банковскими системами и увеличении интеграции финансовых институтов.

Анализ мирового опыта и разумное преломление его на российскую действительность в период становления принципиально новой для нашей страны банковской системы могут оказать существенную помощь на пути стабилизации экономики и создания суверенной банковской системы.

4. На основе выявленных тенденций выявлены направления повышения конкурентоспособности российской банковской системы и способы ее интеграции в мировое банковское сообщество.

Развитие банковского сектора и рост объемов его деятельности сдерживается рядом обстоятельств, имеющих по отношению к банковскому сектору как внутреннюю, так и внешнюю природу.

К внутренним препятствиям относятся неразвитые системы управления, слабый уровень бизнес - планирования, неудовлетворительный уровень руководства некоторых банков, их ориентация на оказание сомнительных услуг и (или) ведение недобросовестной коммерческой практики, фиктивный характер значительной части капитала отдельных банков.

К внешним сдерживающим факторам можно отнести высокие риски кредитования, обусловленные неэффективной структурой экономики, дефектами управления и низкой транспарентностью многих предприятий; нерешенность ряда ключевых проблем залогового законодательства; ограниченные ресурсные возможности банков, прежде всего дефицит средне- и догосрочных пассивов; недостаточно высокий пока еще уровень доверия к финансовым посредникам, в том числе к банкам, со стороны населения; сохранение преимуществ банков, контролируемых государством, в виде гарантий по привлеченным вкладам в поном объеме.

Для банковской системы России характерно следующее:

- множественность универсальных по закрепленным за ними функциям, но существенно недокапитализированнх банков, которые принимают на себя неоправданно высокие риски. Не получили развития финансовые посредники в виде небанковских кредитных организаций и институтов микрофинансирования, сдерживается развитие системы мекого кредита;

- резкий разрыв между регионами по обеспеченности банковскими услугами при общем отставании этого показателя от общемировых стандартов. Более половины действующих кредитных организаций приходится на Москву и Московскую область. BIO субъектах Российской Федерации число действующих местных кредитных организаций не превышает 2-х, а в трех они вообще отсутствуют;

- недостаточный уровень конкурентной среды, в рамках которой государственные банки все еще получают определенные преимущества, что негативно отражается на эффективности и устойчивости банковского сектора.

Модернизация Российской банковской системы дожна проводиться в следующих формах: планирование объема и структуры банковской деятельности в форме альтернативных вариантов в зависимости от рыночной конъюнктуры; расширение ассортимента и повышения качества и надежности банковских операций, индивидуальный подход к клиентам; развитие банковской инфраструктуры; совершенствование банковского законодательства и его соблюдение; проведение огромной трудоемкой работы по внедрению международных стандартов финансовой отчетности, приближению национальных стандартов к международным; организация внешнего и внутреннего банковского аудита, основанного на анализе не только количественных, но и качественных показателей деятельности банков; формирование доверия клиентов к банку.

5. Во втором разделе Комплексный анализ рисков и статистических зависимостей в отечественной банковской системе нами обоснована методология централизованного и дег(ентрализованного управления банковской системой с использованием индикативных принципов на основе решения задачи оптимального равновесия в банковской системе с децентрализованной системой управления; систематизации принципов установления связей между элементами банковской системы при условии стабильности цен на ресурсы и фиксированных издержках по рискам и обеспечения экономического равновесия банковской системы варьированием цен на ресурсы.

В настоящий момент экономико - математическое моделирование деятельности банков остается научной областью с размытыми границами. Она характеризуется наличием большого количества методологических подходов, различных по своей природе, а иногда и противоречащих друг другу.

Системный подход рассматривает банковскую систему как систему взаимосвязанных элементов, имеющих общую цель - обеспечить свое существование и развитие. Взаимосвязанность элементов системы - уровень силы, с которой изменение одного фактора воздействует на другие факторы. Главный вопрос, связанный с банковской системой - это вопрос о ее качестве, т.е. вопрос о ее жизнестойкости и эффективности функционирования в интересах экономики страны.

К принципам формирования и функционирование здоровой и эффективной банковской системы относим: управляемость (развитие на основе прогнозирования планирования и программирования); эволюционность (постепенность и основательность развития); адекватность (реальному сектору экономики и элементов банковской системы друг другу, т. е. их совместимость, согласованность действий, взаимодопоняемость, единство принципов и способов работы); функциональная понота (наличие всех необходимых элементов системы в нужных пропорциях); саморазвитие (способность совершенствоваться); открытость (свобода входа в банковскую систему и выхода из нее, цивилизованные отношения между элементами системы, информационная прозрачность их действий); эффективность (в том числе для клиентов и экономики страны в целом); адекватность правового сопровождения.

Практически каждое из этих требований в большей или меньшей мере не выпоняется отечественными банками и всей их совокупностью. Совокупность действующих в России кредитных организаций не обрела обязательных признаков органичной системы. Формирование такой системы остается актуальной задачей на перспективу.

6. На основе математического моделирования экономических показателей банковской системы представлена модель прогнозирования оптимальной структуры банковской системы и элементов ее нижнего уровня. Прогнозирование оптимальной структуры банковской системы связано с определением оптимального количества банков. На основе модели Салопа показано, что свободная конкуренция приводит к избыточному количеству банков, а банковская отрасль с точки зрения количества банков представляет собой потенциальный объект для внешнего (государственного) регулирования. Однако в этом случае возникает допонительный вопрос о приемлемых формах такого регулирования. Такая мера, как увеличение резервных требований эквивалента, ведет к уменьшению нормы отдачи от банковских активов. Это не влияет на равновесное количество действующих банков. Наоборот, любая мера, ведущая прямо (законодательные ограничения на создание новых банков) или косвенно (налогообложение, вступительные взносы, минимальные требования к стартовому капиталу) к уменьшению числа действующих банков, будет способствовать улучшению (приближать количество банков к оптимальному).

7. Рассматривая конкретные свойства интегрированного понятия экономической устойчивости, автор выделяет целый ряд его составляющих (финансовая устойчивость; качество, конкурентоспособность продукции; конкурентоспособность технологических укладов; эффективность производственной и коммерческой деятельности; инновационность хозяйствования, гибкость конструкции предприятия, ассоциации; способность к диверсификации производства и продукции; воспроизводственная комплексность) и отмечает некоторые признаки, критерии и показатели этих составляющих.

В нашем исследовании в качестве основной концепции избран принцип комплексного подхода к анализу теоретических и практических аспектов устойчивости функционирования коммерческих банков - с учетом как внешних, так и внутрибанковских факторов, влияния нормативно-правовой основы и мер по государственному регулированию банковской деятельности, состояния и динамики общеэкономических показателей, зависящих от финансового сектора экономики и оказывающих на него обратное воздействие.

Необходимость конкретизации факторов, определяющих устойчивость функционирования банков в рыночной среде, обусловлена потребностями выработки стратегии и тактики их поведения, а сложность Ч меньшей сложностью системы микроуровня, чем макросистема, что позволяет, хотя и с некоторой долей условности, определить взаимовлияние разных факторов на устойчивость системы в целом. Исходя из комплексного подхода к анализу факторов, обеспечивающих устойчивое функционирование коммерческих банков, предлагается их следующая группировка: 1) государственно-правовые; 2) по источникам поступления средств в банковскую систему; 3) по размещению банковских ресурсов; 4) внутрибанковские факторы; 5) общеэкономические факторы, оказывающие непосредственное влияние на деятельность банков.

К внутрибанковским факторам, оказывающим влияние на устойчивость коммерческих банков, можно отнести: стратегию коммерческого банка; уровень текущего, оперативного планирования; структуру отделов и подразделений банка; систему подготовки специалистов, стиль и методы их работы; применение современных форм менеджмента; техническую оснащенность банков; маркетинговую деятельность; мониторинг финансового рынка; степень перехода на международные стандарты работы.

К числу общеэкономических факторов, влияющих на устойчивость коммерческих банков, можно отнести факторы, возникающие при выведении экономической системы из динамического равновесия. Они подразделяются на три группы: а) динамика развития экономики (темпы роста или спада, степень инфляции, государственный дог, доля теневой экономики, утечка капитала за границу, курсы валют, развитие внешнеэкомических связей и др.); б) политические (смена представителей власти, стабильность и квалификация руководящих работников, величина госсектора в экономике, защищенность предпринимательских структур и др.; в) психологические (доверие к финансовым структурам, отложенный спрос, инфляционные ожидания). Для стабильной и эффективной работы коммерческих банков нужна стабильная экономика (равно как и для обеспечения стабильности экономики нужны стабильные банковские системы).

Устойчивость коммерческого банка Ч это способность банка в динамичных условиях рыночной среды четко и оперативно выпонять свои функции, пользоваться доверием клиентов, обеспечивать надежность вкладов юридических и физических лиц и своих обязательств по краткосрочному и догосрочному кредитному обслуживанию клиентов, постоянно совершенствовать технологию и организацию внутрибанковской и межбанковской деятельности, обеспечивая, в конечном счете, необходимую эффективность результатов работы как в интересах своих акционеров, кредиторов и клиентов, так и в целях развития российской экономики в целом.

8. Одним из важнейших составляющих успеха бизнеса банка в современной экономике является комплексное развитие системы финансового менеджмента и, в частности, совершенствование модулей, связанных с управлением риском. Отечественная и зарубежная прикладная экономическая наука предлагает банковским специалистам целый набор управленческих технологий, дающих возможность не только осуществлять построение системы риск-менеджмента, позволяющей не только производить оценку уровня риска как в оперативно-тактическом плане, так и в стратегической перспективе, но и управлять уровнем риска.

Предложена следующая структура система оценки риска банка: оценка совокупного риска {анализ технологического и операционного риска; анализ рыночного, г}енового, процентного и кредитного рисков риска ликвидности', анализ риска совершения стратегических ошибок); оценка кредитного риска; оценка ценового, фондового и валютного риска; оценка процентного риска; оценка риска потери ликвидности; оценка риска неоптимального управления портфелем ценных бумаг.

Взвешивание отдельных рисков с учетом оценки возможности одновременного наступления различных событий позволяет пересчитать совокупный риск и сократить размер создаваемых резервов.

Анализ показал, что не всегда у аналитической службы банка существует доступ к технологическому инструментарию и набору программных средств, позволяющим реализовать на практике теоретические методы оценки риска. В этой ситуации дальнейшее совершенствование системы риск-менеджмента банка непосредственно связано с востребованностью результатов исследований собственниками и топ-менеджерами банков. Необходимое финансирование исследований и появление удобных и относительно дешевых программных средств анализа будут теми недостающими звеньями в системе отечественного банковского риск-менеджмента.

9. Для повышения конкурентоспособности банковской системы России в работе обоснована модель структуры национальной банковской системы РФ с учетом основных тенденций развития национальной экономики.

Для оптимизации параметров банковской "системы нами были построены модифицированные кривые Лоренца по данным 100 крупнейших банков. Результаты оптимизационных расчетов для банков показали, что, у каждого из банков есть возможность увеличения капитализации и прибыли на основе корректировки параметров их деятельности.

Например, в Сбербанке России параметры наиболее оптимизированы, на 21% нужно увеличить выдачу кредитов. У МДМ - банка напротив выдача кредитов оптимальна, но целесообразно увеличить привлечение вкладов граждан на 7%, на 37% вложения в ценные бумаги, на 36% увеличить чистые активы, что позволит банку повысить капитализацию на 41 % и на 10% прибыль.

Корректировка параметров до оптимальных позволит увеличить капитализацию и прибыль банков. В целом для всех банков при оптимизации параметров необходимо увеличение чистых активов на 17% , суммарных обязательств на 12,93%, выданных кредитов на 12,79%, вложений в ценные бумаги на 14,55%, вкладов граждан на 10,7%, что позволит за счет оптимизации повысить капитализацию на 21,62%, обеспечить рост прибыли на 30,88% по отношению к фактическому значению.

10. На основе кластерного анализа проанализирована структура банковской системы России по 14 основным показателям. Ключевое отличие авторского методического подхода от большинства известных проектов анализа банковской системы состоит в том, что главными факторами сегментации выступали не размер банков и даже не риск и надежность, а те услуги, которые банки оказывают экономике.

Методами факторного анализа протестированы 100 переменных, характеризующих разные стороны банковской деятельности, выделены из них 14 ключевых индикаторов и затем на основе кластерного анализа определены восемь качественно однородных по доминирующему профилю бизнеса групп банков (классифицирующие критерии кластеров и их ключевые характеристики (табл. 1). Группы банков рассмотрены в динамике на 01.01.2003-2008 гг.

Были выделены восемь качественно однородных по доминирующему профилю бизнеса групп банков следующих кластеров: Клиентские банки (подразделяется на три субкластера Ч расчетные, розничные и диверсифицированные банки); кредитные банки (подразделяется на два субкластера банков, специализирующихся на корпоративном кредитовании и розничном кредитовании); клиринговые банки (банки для банков); капитализированные монобанки; ресурсозависимые дочерние иностранные банки; банки для финансирования внешнеэкономической деятельности; универсальные банки; малые псевдоуниверсальные банки; инвестиционные банки.

Из анализа становится ясно, что нынешняя структура российского банковского сектора Ч переходная. С одной стороны, есть кластеры явно маргинальной специализации, базовая модель бизнеса которых не имеет серьезной перспективы (клиринговые банки, ресурсозависимые иностранные дочки, капитализированные монобанки). С другой стороны, налицо ряд перспективных кластеров, спрос на услуги которых со стороны экономики явно не покрывается нынешним предложением. Это, прежде всего кластеры кредитных банков Ч как корпоративных, так и розничных. Наконец, есть довольно многочисленное болото. Это малоспециализированные по активам и пассивам банки, сама логика развития бизнеса которых, включая попытки поглощения со стороны более крупных и стратегически определенных банков, будет подтакивать их к более четкой специализации. Считаем, что кластер универсальных банков в своем нынешнем виде имеет несколько избыточный вес: его составляют не только банки, поставившие себе задачу стать настоящими финансовыми супермаркетами, но и значительное число просто неопределившихся со стратегией развития. Именно из таких банков, а также кластера диверсифицированных клиентских банков будет рекрутироваться попонение для растущих перспективных кластеров.

Перспективная функциональная структура банковской системы сложится из нынешней структуры сектора и тех тенденций его развития, которые сейчас прослеживаются. Особенно если тенденции эти будут поддержаны сознательными нормативно-регулирующими усилиями ЦБ по стимулированию развития прогрессивных функциональных кластеров.

Ядром будущей структуры банковской системы станут кредитные банки. Банки Ч корпоративные кредиторы могут удвоить свою сегодняшнюю долю в совокупных активах, доведя ее до 25%.

В ближайшие три-пять лет, наметится еще большая концентрация банковского бизнеса вокруг крупнейших банковских структур. Однако лединицей кристализации, впоне в духе новейших мировых тенденций, все чаще будут выступать не отдельные банки, а финансовые ходинги Ч группы связанных участием в капитале и едиными брендом, корпоративными, менеджерскими и 1Т-технологиями специализированных банков и финансовых компаний разного профиля.

Такой перспективный финансовый ходинг будет включать в себя банк Ч корпоративный кредитор, розничный банк поного цикла (возможно также присутствие собственного ипотечного банка), инвестиционный банк или компанию, а также целый ряд компаний, оказывающих небанковские финансовые услуги (страхование, лизинг, управление активами, НПФ, про-цессинг пластиковых карт, депозитарные и расчетные услуги и др.). Ближе всего к такой ходинговой модели подошли группы УрасибЧАвтобанкЧ НИКойл и Альфа. По этому же пути идут группа Росбанк и группа Внешторгбанка. ЦБ придется выстраивать эффективное регулирование и надзор за диверсифицированными финансовыми группами (ходингами).

Все эти процессы будут происходить на фоне усиления рыночных позиций дочерних иностранных банков. Особенно сильны их позиции в кластере розничных кредиторов за счет богатого опыта и технологий бизнеса с частными лицами, а также в сегменте работы с крупными корпоративными клиентами и обслуживания ВЭД.

Целевые направления активных и пассивных операций ипотечных банков дожны быть жестко ограничены специальной лицензией. Ипотечным банкам дожно быть запрещено принимать обычные, ненакопительные вклады населения, а также выступать в роли дилеров на рынке ценных бумаг.

Необходимы специальные нормативы деятельности розничных банков перекрестного фондирования, учитывающие специфические риски их деятельности, связанные, прежде всего с несоответствием их активов (корпоративных кредитов) и пассивов (частных депозитов) по срокам. Ужесточение надзора за такими банками будет подтакивать банки, активно привлекающие частные депозиты, к кредитованию физиков, к превращению их в розничные банки поного цикла.

Таким образом, универсальные лицензии и стандартные пруденциальные нормативы дожны распространяться на банки, которые в недалекой перспективе будут концентрировать лишь чуть более половины суммарных активов. Все же остальные банки требуют специального регулирования и надзора. Без активной структурной политики вырастить эффективную банковскую систему с контролируемыми системными рисками не представляется возможным.

11. Дальнейшее развитие банковской системы требует от Правительства РФ и Банка России выработки новых решений для дальнейшего повышения роли банковского сектора как основного финансового посредника в процессах трансформации накоплений в кредиты и инвестиции. Формирование современного конкурентоспособного банковского сектора соответствует стратегическим целям развития национальной экономки.

В основу анализа направлений стратегического развития крупнейших российских банков легли краткий ретроспективный обзор тенденций развития крупнейших российских банков, а также результаты анализа воздействия различных конкурентных факторов на определение перспективных целевых установок банков.

В число анализируемых банков включены: МДМ-Банк, Альфа-Банк, Внешторгбанк, Сбербанк, Госбанк, Газпромбанк, Международный Промышленный Банк, Международный Московский Банк. Отбор исследуемой группы банков осуществляся на основе количественных показателей (величина активов, собственных средств, отдельных статей активов и пассивов банков) и качественных критериев (устойчивые конкурентные позиции на отдельных сегментах банковских услуг и пр.).

Все ведущие российские банки, попавшие в выборку, формируют свою корпоративную стратегию на основе следующих принципов: универсализация деятельности; повышение качества и увеличение спектра предоставляемых продуктов и услуг; диверсификация деятельности; жесткий контроль и реструктурирование базовых активов; расширение высокоприбыльных направлений деятельности и увеличение отдачи от малоприбыльных; минимизация издержек.

Анализ существующих организационных структур показал, что с точки зрения современного понимания оптимальной организации зрелого банковского учреждения, у ведущих российских банков наблюдаются следующие принципиальные несоответствия: многочисленные конфликты интересов, заложенные при формировании организационной структуры и корпоративной культуры; отсутствие независимых централизованных информационно-аналитических и управления рисками служб; отсутствие системы стратегического планирования; излишне централизованная структура управления, отсутствие колегиальности в принятии решений; отсутствие разделения отношений собственности и управления. Доминирующим фактором при выборе организационной структуры является размер банка и уровень его диверсификации.

12. Основными целями дальнейшего развития банковского сектора являются: повышение общеэкономической эффективности осуществляемых банковским сектором функций по аккумулированию денежных средств населения, предприятий и их трансформации в кредиты и инвестиции; укрепление функциональной роли в экономике, повышение конкурентоспособности российских кредитных организаций на внутреннем рынке по сравнению с зарубежными финансовыми организациями; дальнейшее укрепление устойчивости банковского сектора, усиление защиты интересов вкладчиков и ) других кредиторов банков; предотвращение использования кредитных организаций в недобросовестной коммерческой деятельности и противоправных целях, в первую очередь для легализации преступных доходов и финансирования терроризма; развитие конкурентной среды, рыночной дисциплины и транспарентности в деятельности кредитных организаций; укрепление доверия к российскому банковскому сектору со стороны инвесторов, кредиторов и вкладчиков, в первую очередь населения.

13. Предложена авторская методика оценки банковской системы в динамике, позволяющая не только статически ранжировать банки, но и рассматривать динамику банковской системы за прошлый период и на перспективу. При этом выделение лидеров и аутсайдеров осуществляется с учетом динамики всей банковской системы в целом, что позволяет учесть общее влияние внешних факторов на банковскую систему.

Методика оценки и прогнозирования состояния банковской системы включает: выбор критериев лидерства; выделение групп банков по доле на рынке по каждому критерию и темпам изменения этой доли; позиционирование и построение карт преимуществ по выбранным критериям лидерства; определение вероятности перехода банков из одной группы в другую; позиционирование и построение карт преимуществ по выбранным критериям лидерства на перспективу с учетом вероятности перехода банков в другие группы; определение перспективной структуры банковской системы по группам по выбранным критериям; разработку рекомендаций для отдельных банков и банковской системы в целом.

Апробация данной методики выпонена позиционированием 88 банков лидирующих по капитализации и входящих в первую сотню банков в 2001 и 2004 Гг. по объемам предоставленных коммерческих кредитов, по привлеченным средствам клиентов, по размерам депозитов физических лиц. При позиционировании преобладают банки-аутсайдеры, а колонка лидеров представлена только Сбербанком России, позиции которого ухудшаются. Сильную позицию занимают по всем трем параметрам Альфа-банк, Внешторгбанк, Банк Москвы, Газпромбанк, Росбанк. На основе выпоненного позиционирования выявлены вероятности переходов банков из одной группы в другую с учетом теории равновесия системы, что позволило в некоторой степени оценить итоги проводимой в настоящее время банковской реформы, а также возможности саморазвития банковской системы.

В догосрочной перспективе можно ожидать сокращения числа аутсайдеров и увеличения числа банков со слабой позицией. Однако аутсайдеры уже не смогут достичь уровня развития лидеров, поскольку темпы прироста доли последних значительно опережают темпы прироста доли слаборазвитых банков. В догосрочной перспективе также вероятнее всего еще больше увеличится разрыв между банками, входящими в группу аутсайдеров по показателям. Следует отметить, что полученные результаты будут иметь место только при сохранении наметившихся тенденций развития банковской системы.

В зависимости от позиции банка рекомендованы основные стратегические подходы для каждой из групп. Для большинства аутсайдеров выход на траекторию устойчивого роста экономики может быть обеспечен собственными силами путем осуществления диверсификации, модернизации, стимулирования развития малого бизнеса, улучшения местного инвестиционного климата, поиска новых рынков и т. д. .

14. Оценка экономической конъюнктуры и тенденций развития отечественного банковской системы позволяет сделать ряд предположений, касающихся потенциальных направлений развития бизнеса банков.

Развитие экономики стимулирует активные изменения в банковской сфере. Что, в свою очередь, ужесточает конкурентную борьбу и вынуждает участников рынка искать новые источники доходов и пути повышения рентабельности бизнеса.

Совершенствование принципов корпоративного управления стимулирует развитие процедур риск-менеджмента, целью действия которых является достижение стабильности и устойчивого роста бизнеса банков.

Концентрация и централизация банковского капитала стимулирует у крупных банков с одной стороны и у средних и меких банков две противоположные тенденции. Так, крупные банки усиливают функцию универсальности, а средние и мекие углубляют специализацию. Углубление продуктовой и/или клиентской специализации позволяет воспользоваться эффектом частичного монопольного положения и компенсирует потерю части доходов, получаемых ранее от реализации универсального продуктового ряда широкому кругу клиентуры.

При сравнении перспективности выбора между специализацией в предложении эксклюзивных продуктов и работой в ограниченном круге клиентских сегментов более разумным представляется второй путь. Выбор данного принципа эффективного позиционирования позволяет получить допонительные конкурентные преимущества без внесения существенных изменений в организационную структуру и радикальной реструктуризации.

Отраслевая сегментация потенциальной клиентуры - ключевой фактор в определении наиболее интересных для Банка сегментов. Выбор перспективных клиентов функционирующих на растущих или потенциально интересных рынках является в современных условиях одним из главных направлений клиентской политики.

Эффективное позиционирование финансового института на рынке дожно базироваться на разработке специализированных бизнес-портфелей, ориентированных на удовлетворение потребностей целевой клиентуры. При разработке структуры и продуктового состава бизнес портфеля целесообразно базироваться на комплексном маркетинговом исследовании, позволяющем выявить не только "потребности клиентуры, но и определить слабые и проблемные точки в бизнесе банка.

В качестве базовых продуктов, входящих в различные бизнес портфели и позволяющих получать ощутимые конкурентные преимущества в ближайшие годы будут:

- для сегмента корпоративной клиентуры: - факторинг, экспресс- кредитование, доступный и упрощенный лизинг, торговое финансирование и проектное финансирование, комплексное предложение по банковскому обслуживанию персонала, андеррайтинг, помощь в структурировании бизнеса и подготовка к IPO;

- для сегмента частной клиентуры: - ипотека, доверительное управление, банковско-страховые продукты, потребительское кредитование.

Проведенное исследование, основывающиеся на анализе базовых показателей крупных и средних российских банков показывает, что позитивной динамикой развития обладают финансовые институты, использующие либо эффективную универсальную политику, либо выбравшие удачные нише-вые специализации. При этом основной целью для большинства данных финансовых институтов является повышение стоимости бизнеса, через рост его прибыльности, устойчивости, развитие клиентской базы и технологий.

Таким образом, в заключение необходимо отметить, что результаты деятельности современного банка во многом зависят от правильного выявления бизнес-ниши, эффективного построения системы оценки перспективности сегментов и разработки комплексного поэтапного плана мероприятий по продвижению бизнеса Банка на целевых сегментах.

Диссертация: библиография по экономике, доктор экономических наук , Зражевский, Владимир Владимирович, Санкт-Петербург

1. Федеральный закон О Центральном банке Российской Федерации (Банке России) № 86 ФЗ от 10.07.2002 г. // СЗ РФ. -1995. - № 18.

2. Федеральный закон О банках и банковской деятельности (в редакции, введенной в действие с 10 февраля 1996 года Федеральным законом от 3 февраля 1996 года ) № 17-ФЗ.

3. Федеральный закон О банке развития № 82-ФЗ от 17 мая 2007 г. // Собр. законодательства РФ: офиц. изд.- 2007.- № 22. С. 5481 - 5493.

4. Аверьянова Л.В., Шевелева С.А. Международные банковские расчеты. М.: Филоматис, 2007. - 160 с.

5. Азоев Г.Л. Анализ деятельности конкурентов. М.: ГАУ, 1995.- 80 с.

6. Азоев Г.Л. Конкуренция: анализ, стратегия и практика. М.: ЦЭИМ, 1996.-76 с.

7. Азоев Г.Л., Челенков А.П. Конкурентные преимущества фирмы М., 2000.-с. 61.

8. Алескеров С.И., Землин А.И., Ольховская Н.П. Банковское право. М.: Экономика, 2003. - 400 с.

9. Анчалова Л. Особенности банковской системы ФРГ / Л. Анчалова // Экономист.- 2007.- № 5,- С.70 76.

10. Аристобуло де Жуан. От хороших банкиров к плохим банкирам. Неэффективный банковский надзор и ухудшение качества управления как главные элементы банковских кризисов. Вашингтон: Институт экономического развития Мирового банка, 1992.

11. Арт Я., Паперная И. Капитальный дефицит // Профиль. 2007 .- 23 апреля.

12. Бабешко Л.О. Колокационные модели прогнозирования в финансовой сфере. М.: Экзамен, 2001.- 288 с.

13. Бабичев М.Ю., Бабичева Ю.А., Бурова М.Е. и др. Банковское дело: Справочное пособие / Под ред. Бабичевой Ю.А. М.: Экономика, 1993.

14. Бабичева Ю.А., Мостовая Е.В. Российские банки. Проблема роста и регулирования. М.: Экономика, 2006.

15. Баев И.А., Кожин C.B., Инвестиционная привлекательность коммерческих банков (зарубежный опыт), Деньги и Кредит , 2002, №2

16. Бажанов C.B., Лапидус М.Х., Львов Ю.И., Тарасевич Л.С. Российские банки. Прошлое и настоящее. М.: Культ-информ-пресс, 2004. - 592 с.

17. Банковский надзор: каким ему быть // Деньги и кредит. 2007. - № 4. -С. 7-19.

18. Банковский потртфель. Кн.1-3. - М.: Соминтэк, 1994-1995 гг.

19. Банковское дело. М.: Юнити-Дана, 2007. - 576 с.

20. Банковское дело. Управление и технологии. М.: Юнити-Дана, 2005. -672 с.

21. Банковское дело. Учебник. М.: Финансы и статистика.- 2006, 592 с.

22. Банковское дело: управление и технологии / Под. ред. Тавасиева A.M., M.: ЮНИТИ, 2001.

23. Бартроп К.Дж., МакНотон и др. Банки на развивающихся рынках: в 2-х т.: Пер. с англ.: т.1: Управление руководства и повышение чувствительности к переменам. М.: Финансы и статистика, 1994.

24. Бартроп К.Дж., МакНотон и др. Банки на развивающихся рынках: в 2-х т.: Пер. с англ.: т.2: Интерпретирование финансовой отчетности. -М.: Финансы и статистика, 1994.

25. Бачалов А.Г., Самойлов Г.О. Банковская конкуренция. М.: Экзамен. -2002, 256 с.

26. Белостоцкая Н.Д., Валенцева Н.И., Ершова Т.А. и др. Банковское дело / Под ред. О.И. Лаврушина.- М.: Финансы и статистика , 1999.

27. Белотелова Н.П. Обеспечение сбалансированности банковской политики по оптимизации финансовой устойчивости и ликвидности. М. ИТК Дашков и К0, 2006. 480 с.

28. Белых Л.П. Устойчивость коммерческих банков. Как банкам избежать банкротства? М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1996.

29. Беляков A.B. Банковские риски: проблемы учета, управления и регулирования. М.: БДЦ - пресс. - 2004, - 256 с.

30. Беннинга Ш. Финансовое моделирование с использованием Excel (пер. с англ.; под ред. Бродового В.Л.) Изд. 2-е + CD-Rom.-Изд-во Вильяме, 2007.

31. Бережная Е.В., Бережной В.И. Математические методы моделирования экономических систем. М.: Финансы и статистика. Ч 2005, 432 с.

32. Бернштам Е.С., Лузанов А. Н. Региональные аспекты организации и государственного регулирования банковской сферы. Зарубежный и российский подходы. М.: Едиториал УРСС, 2001.

33. Бовыкин В.И. Формирование финансового капитала в России. М., 1994

34. Буевич С.Ю. Экономический анализ деятельности коммерческого банка. М.: Экономисть, 2006.

35. Буянов В.П., Алексеева Д.Г. Анализ нормативного обеспечения банковских расчетов. М.: Экзамен, 2003. - 416 с.

36. Бэр X. П. Секьюритизация активов.- Вотерс Клувер, 2006.

37. Василенко Н.К. Организация деятельности коммерческих банков.-Мн.: Издательство: БГЭУ, 2007.

38. Вешкин Ю.Г., Авагян Г.Л. Банковские системы зарубежных стран. -М.: Экономисть. 2006.

39. Витрянский В.В. Договоры банковского вклада, банковского счета и банковские расчеты. М.: Статут, 2006. Ч 556 с.

40. Вишняков И.В. Экономико-математические модели оценки деятельности коммерческих банков. СПб, 1999.

41. Владиславлев Д.Н. Как организовать клиентскую службу банка. -М.: Ось-89, 2005.

42. Владислав лев Д.Н. Энциклопедия банковского маркетинга. М.: Ось-89,2006.-256 с.

43. Вяткин В., Гамза В. Базельский процесс. Базель-2 управление банковскими рисками. - М.: Финансы и статистика, 2007.

44. Гамза В.А., Ткачук И.Б. Безопасность банковской деятельности. М.: Маркет ДС Корпорейшн, 2006. - 424 с.

45. Гельвановский М., Жуковская В., Трофимова И. Конкурентоспособность в микро-, мезо- и макроуровневом измерениях / РЭЖ.-1998. № З.-С. 67-77.

46. Герасимова Е.Б. Феноменология анализа финансовой устойчивости кредитной организации. М.: Финансы и статистика, 2006.

47. Герчикова И.Н. Маркетинг: методические рекомендации и система показателей: Учебное пособие. М.: МГИМО. - 106 с.

48. Гордеев В.А. Конкуренция и ее развитие: системный анализ: Монография. -Ярославль: Изд-во Яр. гос. тех. ун-т, 2006. 240 с.

49. Грачева М., Электронные банковские услуги: особенности управления рисками. // Мировая экономика и международные отношения. 2002. -№11.

50. Гугнин В. К., Исаева Н. А. Межбанковский кредитный рынок России. -М.: Финансы и статистика, 2005. 288 с.

51. Гурвич В. Переходный период не может длиться вечно. // Аналитический Банковский Журнал. 2006. - № 8.

52. Гусев А., Куликов А. и др. Private Banking в России. Опыт элитного банковского обслуживания, 2003.

53. Гусев А.И., Куликов A.B., Парамонов Д.В., Ионова М.К. Управление капиталом: состояние и перспективы российского private banking. М.: Альпина Бизнес Букс, 2005. - 196 с.

54. Деднев М.А., Дыльнов Д.В., Иванов М.А. Защита информации в банковском деле и электронном бизнесе. М.: КУДИЦ-Образ, 2004.

55. Демидова Е. Враждебные поглощения и защита от них в условиях корпоративного рынка России. // Вопросы экономики. 2007. - № 4.-С. 70 -84.

56. Деньги, кредит, банки. М.: КноРус, 2006.- 560 с.

57. Деньги, кредит, банки. Под редакцией Г.Н. Белоглазовой. М.: Юрайт-Издат. - 2007, 624 с.

58. Деятельность банков на финансовом рынке. Российская практика и мировой опыт. Научный альманах фундаментальных и прикладных исследований. М.: Финансы и статистика, 2007. Ч 336 с.

59. Диксон Питер Р. Управление маркетингом. М.: Бином, 1998.

60. Димитриади Г.Г. О повышении эффективности работы коммерческого банка на основе системы трансфертного ценообразования. М.: Ком-Книга. - 2006.

61. Доклад РСПП О состоянии делового климата в России. М ., 2007.

62. Долан Э.Дж., Кэмпбел К.Д., Кэмпбел Р.Дж. Деньги, банковское дело и денежно-кредитная политика. Пер. с англ. / Под общ. ред. В.В. Лукашевича. - М.: Профико, 1991.

63. Ефремов B.C. Стратегическое планирование в бизнес-системах, М.: Финпресс, 2001.

64. Жарковская Е.П., Аренде И.О. Банковское дело.- М.: Омега-Л.-2007.

65. Захаров B.C. Очерки банковской реформы 1988-1991 годов. М.: Статистика, 2005. - 192 с.

66. Золотова Е.А. Учет и операционная деятельность в коммерческих банках. М.: Финансы и статистика, 2007.- 208 с.

67. Зражевский В.В. Методические рекомендации по оценке и прогнозированию состояния банковской системы /В.В. Зражевский. М.: Изд-во РГАЗУ, 2005. - 1,5 п.л.

68. Зражевский В.В. Теоретические и методологические основы конкурентоспособности банковской системы Российской Федерации. Монография /В.В. Зражевский. М.: Изд-во РАКО, 2007. - 20 п.л.

69. Зражевский В.В. Трансформация банковской системы. Монография / В.В. Зражевский. М.: Изд-во РГАЗУ, 2005. - 16,5 п.л.

70. Иванов А.И. Банковские услуги , 2002.

71. Иванов Н.В. Управление карточным бизнесом в коммерческом банке. -М.: БДЦ-пресс, 2006. 272 с.

72. Ивантер А. Кто соберет паззл? // Эксперт. 2005. - № 33.

73. Информационно-аналитические материалы VI Всероссийской банковской конференции Развитие розничного банковского бизнеса в регионах России. М., 2004. - 94 с.

74. Информационно-аналитические материалы Международного банковского форума Банки России -XXI век конференции Развитие корпоративного управления в кредитных организациях: международная практика и России. М., 2004. - 100 с.

75. Информационно-аналитические материалы Международного банковского форума Банки России -XXI век конференции Российский банковский сектор и мировая финансовая система: перспективы взаимодействия и сотрудничества. М., 2003. - 68 с.

76. Информационное обеспечение управления конкурентоспособностью / Под ред. Светунькова С.К.

77. К BASEL II пока не готовы // Национальный Банковский Журнал. -2006. № 6.

78. Кабушкин С.Н. Управление банковским кредитным риском. Учебное пособие. 3-е изд. М.: Новое знание, 2006. Ч 336 с.

79. Калистратов Н.В., Кузнецов В.А., Пухов А.В. Банковский розничный бизнес. М.: БДЦ-пресс, 2006. - 424 с.

80. Киселева И.А. Коммерческие банки: модели и информационные технологии в процедурах принятия решений. М.: Едиториал УРСС, 2002. -400 с.

81. Кожевникова И.Н. Взаимоотношения страховых организаций и банков. -М.: Анкил, 2005.- 112 с.

82. Конюховский П., Математические методы исследования операций в экономике. Питер, 2000.

83. Конюховский П.В. Микроэкономическое моделирование банковской деятельности / П.В. Конюховский. СПб: Питер, 2001. - 224 с.

84. Королев О.Г. Организация управленческого учета в коммерческом банке.-М.: Экономические науки, 2006.

85. Костюченко A.C., Корнев B.C. Автоматизация банковских бизнес-процессов. -М.: Спутник, 2007.

86. Котлер Ф. Основы маркетинга: Пер. с англ. / Общ. ред. Е.М.Пеньковой М.: Прогресс, 1991. - 736 с.

87. Котлер Ф. Управление маркетингом, М.: Экономика, 1980.

88. Коуз Р. Фирма, рынок и право. М.: Дело ТД, 1993.

89. Красавина Деятельность банков на финансовом рынке: российская практика и мировой опыт. М.: Статистика, 2007.

90. Кроксфорд X., Абрамсон Ф., Яблоновски А. Искусство розничного банкинга. Факты, аналитика, прогнозы. Гревцов Паблишер, 2007.

91. Крюков С.П. российский банк развития: поддержка малого предпринимательства / С.П. Крюков // Деньги и кредит. 2007. - № 4. -С. 24-25.

92. Лаврушина О.И. Банковские риски.-М.: КНОРУС, 2007.

93. Лаврушина О.И., Афанасьева О.Н., Корниенко С.Л. Банковское дело: современная система кредитования. М.: КноРус, 2007.

94. Липсиц И.В. Ценообразование и маркетинг в коммерческом банке. -М.: Экономисту 2004. 124 с.

95. Макроэкономическая теория и анализ конкретных ситуаций / Под ред. Н.Л. Шагас, Е. А. Тумановой. С. 178 - 186.

96. Максимов С.Н. Девелопмент. Развитие недвижимости: Организация. Управление. Финансирование / С.Н. Максимов.- СПб: Питер, 2003. -256 с.

97. Максютов A.A. Банковский менеджмент. М.: Альфа-Пресс, 2005.

98. Маренков H.JI. Антикризисное управление: контроль и риски коммерческих банков и фирм в России. М.: Едиториал УРСС, 2002.

99. Голованов В.Н. Развитие операций коммерческих банков на фондовом рынке России. М.: Антидор, 2002.

100. Маркова В.Д. Маркетинг услуг М.: 1996, С. 39.

101. Маркова О.М. Банковские операции.- М.:Форум, 2007.

102. Мартыненко В. Неизвестная политика банка России. М.: ИСПИ РАН, 2004.

103. Мартынова Т. На что нынче ловят в регионах // Банковское обозрение. 2006. - № 6.

104. Масленников В.В. Зарубежные банковские системы. М.: Элит, 2001.

105. Масленченков Ю.С. Технология и организация работы банка.- М.: Дека, 1997.

106. Масленченков Ю.С. Финансовый менеджмент в коммерческом банке. М., 1997.

107. Матук Ж. Финансовые системы Франции и других стран. М.: АО Финстатинформ, 1994.

108. Международные валютно-кредитные и финансовые отношения / Под. ред. Красавиной Л.Н.-М.: Финансы и статистика, 2002.

109. Методика оценки конкурентоспособности промышленной продукции. М., 1984.

110. Милер Р.Л., Ван-Хуз Д., Современные деньги и банковское дело,1. М.: Инфра-М, 2000.

111. Мирошниченко А. Откроемся и поборемся // Банковское обозрение.- 2006. № 5.

112. Михайлов Д.М., Международные расчеты и гарантии, М.: ФБК1. ПРЕСС, 1998.

113. Молотников А. Слияния и поглощения. Российский опыт. 2-е издание, переработанное и допоненное.-М.: Вершина, 2007.

114. Морозан В.В. История банковского дела в России (вторая половина

115. XVIII первая половина XIX в.). - М.: Книга, 2004. - 400 с. 115. Мурычев A.B. Инновационное развитие корпоративного управления в банках России. - М.: РАГС, 2006. - 367 с.

116. Научный альманах фундаментальных и прикладных исследований: Формирование интеграционных объединений стран СНГ: финансовый, валютный, банковский аспекты / Под. ред. JI.H. Кра-савкиной.-М.: Финансы и статистика, 2006.

117. Никитина Т.В. Банковский надзор в контексте глобализированных финансовых рынков. Научное издание. СПб.: СПбГУЭФ, 2004.

118. Никитина Т.В. Влияние финансовой глобализации на развитие банковского дела и банковского надзора. Научная монография. -СПб.: СПбГУЭФ, 2007.

119. Никонова И., Шамгунов Р.Н. Стратегия и стоимость коммерческого банка (3-е издание). М.: Букс, 2007.

120. Новашина Т.С., Карасева Т.В. Управление затратами банка. М.: БДЦ-пресс, 2005. - 152 с.

121. Новиков А. Из всех возможностей роста надо выбирать все. // Аналитический Банковский Журнал. 2006. - № 8.

122. Новиков В.М. Правовые акты о деятельности отечественной банковской системы (1860-1996гг.) // Информационно-аналитические материалы. Вып. 7 (20). М.: НИИ ЦБ РФ, 1997.

123. Новиков В.М. Иностранные банки в новой России: проблемы и перспективы // Информационно-аналитические материалы. Вып. 1 (21).-М.: НИИ ЦБ РФ, 1998.

124. Одегов Ю. Г., Никонова Т. В., Безделов Д. А. Банковский менеджмент. Управление персоналом. М.: Экзамен, 2005. - 448 с.

125. Организация деятельности Центрального банка / Фетисов Г.Г., Лаврушин О.И., Мамонова И.Д. М.: КНОРУС, 2007.

126. Отчет о развитии банковского сектора и банковского надзора в 2006 году. М.: ОАО Полиграфбанксервис, 2007. - 117 с.

127. Паррамоу К., Уотшем Т.Дж, Количественные методы в финансах. -М.: ЮНИТИ, 1999.

128. Перар Ж. Управление финансами. М.: Финансы и статистика, 1999.

129. Петров А.Ю., Петрова В.И. Комплексный анализ финансовой деятельности банка.- М.: Статистика, 2007.

130. Петров А.Ю., Петрова В.И. Комплексный анализ финансовой деятельности банка. М.: Финансы и статистика, 2007. - 560 с.

131. Пирошка М.Нагь. Базель-2 для управляющих банками: основные характеристики и последствия внедрения для Центральной и Восточной Европы. // Банковское Дело. 2006. - № 4.

132. Полищук А.И. Кредитная система: опыт, новые явления, прогнозы и перспективы. М.: Статистика, 2005.

133. Полард A.M., Пассейк Ж.Г., Элис К.Х., Дейли Ж.П. Банковское право США. М.: Прогресс, 1992.

134. Попков В.В. Банки на переходе. М.: ДеКА, 2001. - 432 с.

135. Портер М. Международная конкуренция. М.: Международные отношения, 1993. - С. 33, С. 88.

136. Проблемы анализа и управления рисками в деятельности кредитных организаций. М., 2001.

137. Проблемы организации финансово-аналитической службы в коммерческом банке. М., 2000.

138. Программа банкизации России (Национальная банковская система России 2010-2020) (с изменениями, одобренными XVIII Съездом АРБ 6 апреля 2007 г.).

139. Пыхтин C.B. Лицензирование банковской деятельности в Российской Федерации. М.: Юриспруденция, 2005. - 160 с.

140. Радковская Н.П. Маркетинг в коммерческих банках. Учебное пособие. М.: Знание, ИВЭСЭП, 2004.- 96 с.

141. Развитие современных аналитических и управленческих технологий в условиях перехода коммерческих банков на МСФО. М., 2002.

142. Реструктурирование кредитных организаций в зарубежных странах: Учебник / Под ред. А.Г. Грязновой, М.А. Федотовой, В.М. Новикова. М,: Финансы и статистика, 2000. - 416 с.

143. Ривуар Ж. Техника банковского дела. М., 1993.

144. Розинский И.О. О разумной политике в отношении дятельности в стране иностранных банков. // Рос. экон. журн. 2007.- № 1-2. - С. 56-65.

145. Российская банковская энциклопедия. М.: Энциклопедическая творческая ассоциация, 1995.146147148149150151152153154155156157158159160161

146. Ротбард Мюррей. История денежного обращения и банковского дела в США. От колониального периода до Второй мировой войны. М.: Социум, 2005.

147. Садков В.Г., Овчинникова О.П. Банковские системы развитых стран. М.: Прогресс, 2001.

148. Сазыкин Б.В. Управление операционным риском в коммерческом банке.- М.: Вершина, 2008.

149. Саперов С.А. Банковское право. Теория и практика. М.: Экономика, 2003.- 640 с.

150. Светуньков С.Г., Литвинов A.A. Конкуренция и предпринимательские решения. -Ульяновск, 2000. С. 107. Семибратова О.И. Банковское дело. - М.: Академия.- 2003. - 224с. Сибиряков А.И. Банковский бизнес сегодня. - М.: Консатбанкир, 2006.- 176 с.

151. Симановский А.Ю. Базельские принципы эффективного банковского надзора, издание второе. // Деньги и кредит. 2007. - № 1. -С. 20-30.

152. Симановский А.Ю. Финансово-банковский сектор российской экономики: Вопросы формирования и функционирования. М.: Соминтэк, 1995.

153. Синки Д. Финансовый менеджмент в коммерческом банке и в индустрии финансовых услуг. М.: Букс, 2007.

154. Синки Дж. (мл.) Управление финансами коммерческих банков. -М.: Catalaxi, 1994.

155. Скобелева М.П. Финансы организаций (предприятий): учеб. пособие / И.П. Скобелева, Е.В. Бунакова, В.А. Макарова. СПб, 2007. -299 с.

156. Смит В. Происхождение центральных банков. М.: Институт национальной модели экономики, 1996.

157. Современные банковские технологии: теоретические основы и практика. М.: Финансы и статистика, 2005.- 288 с.

158. Справочник-путеводитель по Всемирному банку. М.: Весь Мир,2004.- 262 с.

159. Статистика рынка товаров и услуг: Учебник / И.К. Беляевский, Г.Д. Кулагина, A.B. Коротков и др. М.: Финансы и статистика, 1995.-432 с.

160. Сурков М.С., Яремчук Н.В. Институты и инструменты бюджетно-налогового и денежно-кредитного регулирования экономики. -Городец, 2004.

161. Суэтин A.A. Международные валютно-финансовые отношения.-М.: КНОРУС, 2006.

162. Суэтин A.A. Международный финансовый рынок. М.: КНОРУС, 2007.

163. Тавасиев A.M. Основы банковского дела. Учебное пособие для вузов. М.: ДС, 2006.

164. Тавасиев A.M. Специальные антикризисные меры в механизмах банковского управления. // Банковское Дело, 2006.- № 4.

165. Тарасов В.И. Деньги, кредит, банки. М.: Книжный дом, Мисанта,2005.

166. Тедеев A.A. Банковское право. М.: Эксмо, 2005. - 288 с.

167. Тенденции развития банковской деятельности, Завгородняя М., МЭИМО, 2003. № 10.

168. Терентьев И. Самые дорогие компании. // Финанс. 2006. - № 6.

169. Тимофеева З.А. Системы надзора за деятельностью коммерческих банков. // Деньги и кредит. 2002. - № 4.

170. Тосунян Г.А. Банковское саморегулирование. М.: Спец-Адрес,2006.

171. Тосунян Г.А., Викулин А.Ю. Деньги и власть. Разделение властей в современных условиях и реструктуризация банковской системы. М.: Вагриус, 1999.

172. Трохов М.Е. использование кредитными организациями показателей, ориентированных на риск. // Деньги и кредит. 2007. - № 4. -С. 52- 57.

173. Улюкаев А. Проблемы денежно-кредитной политики в условиях притока капитала в Россию. // Вопросы экономики. 2007. - № 7. -С. 4-19.

174. Уткин Э.А., Морозова Н.И., Морозова Г.И. Инновационный менеджмент М.: Акалис, 1996 - С. 159.

175. Фатхутдинов В.А. Конкурентоспособность: экономика, стратегия, управление М.: ИНФРА, 2000. - С. 23.

176. Фетисов Г. Г., Лаврушин О. И., Мамонова И. Д. Организация деятельности Центрального банка. М.: КноРус., 2006.

177. Фетисов Г.Г. Устойчивость коммерческого банка и рейтинговые системы ее оценки. М.: Финансы и статистика, 1999. -168 с.

178. Филиппов Т.Е. Зарубежный опыт маркетинга, 2001.

179. Финансы и банки в России. М.: Обозреватель, 1995.

180. Фоломьев А.Н. Устойчивость предприятий в рыночной системе хозяйствования.

181. Фрост С.М. Настольная книга банковского аналитика: Деньги, риски и профессиональные приемы: Перевод с английского. М.: Букс, 2006.

182. Харрис Л., Денежная теория. М.: Прогресс, 1990.

183. Хенни ван Грюнинг, Братанович С.Б. Анализ банковских рисков. Система оценки корпоративного управления и управления финансовым риском. М.: Весь Мир, 2007.

184. Хмыз О. Финансовые посредники в США. // Мировая экономика и международные отношения. 2003. - № 3.

185. Хованов H.B. Математические модели риска и неопределенности. Спб., 1998.

186. Ченоков В.А. Банки и банковские операции. М.: Высшая школа, 2004.

187. Ченоков В.А. Эволюция денег, кредита и банков. М.: Финансы и статистика, 2008.

188. Черкасов В.Е. Финансовый анализ в коммерческом банке. М.: Консатбанкир, 2005. - 320 с.

189. Чижов H.A. Управление клиентской базой банка: практическое пособие. М.: Альфа-Пресс, 2007.

190. Щегорцов В.А., Таран В.А. Деньги, кредит, банки. Учебник для вузов. М.: Юнити-Дана, 2005. - 416 с.

191. Щелов О. Превратности денег. // Национальный банковский журнал. 2006. - № 6.

192. Щербакова Г. Анализ и оценка банковской деятельности. На основе отчетности, составленной по российским и международным стандартам. М.: Вершина, 2006. - 464 с.

193. Щербакова Т.Н. Банковские системы развитых стран. М.: Экзамен, 2001.

194. Экономический анализ деятельности банка. Учеб. пособие. М.: Инфра-М, 1996.

195. Энциклопедия. Экспертиза банковского рынка. М.: Экперт РА, 2007.-Вып. 1.-255 с.

196. Эрнандо де Сото. Загадка капитала. Почему капитализм торжествует на западе и терпит поражение во всем остальном мире. М.: Олимп-Бизнес, 2001.

197. Юданов А.Ю. Конкуренция: теория и практика. М., 2001. - С. 37 -38

198. Якимкин В. Сегментация финансового рынка. -М.: Омега-JI, 2006.

199. Яковец Ю.В. Экономика России: перемены и перспективы.

200. Яковлев А.А., Данилов Ю.А. Российская корпорация на 20 -летнем горизонте: структура собственности, роль государства и корпоративное финансирование. // Российский журнал менеджмента, 2007. № 1.

201. Ярочкин В. И. Безопасность банковских систем. М.: Ось-89, 2004.-416 с.

202. Ярыгина И.З. Банковские системы и банки в условиях развития геоэкономики.- М.: Финансовая академия при правительстве РФ, 2006.

203. Ярыгина И.З. Иностранные банки. М.: Просвещение, 2003.

204. Becker G.M. Kreditmanagement in Emerging Markets // Bank -Koln. 1998.-№3.-S. 154-157.

205. Charles Collyns, Alternatives to the Central Bank in the Developing World, International Monetary Fund, Occasion Paper № 20 (Washington, D.C.: IMF, 1983), p. 22.

206. Expansion strategies of banks: does size matter?, Luiz Fernando Rodrigues de Paula. Nova Economia. 2002. - № 2. - Vol.12.

207. Explaining international production, J. Dunning, London, 1988.214. Forbes // Russia. 2005.

208. Freixas, X., J.-C. Rochet. Microeconomics of Banking. Cambridge (MIT Press), 1998.

209. Merrill Lynch World Wealth Report, 2004.

210. Schuller S. Der Finanzshop -neue impulse fur das Filialsystem. // Bank -Koln. 1998. - № 1. - S. 4 - 7.

211. The Monetary Policy of the ECB. European Central Bank F. M., 2002.

212. World Bank Wealth Report, 2004.

Похожие диссертации

• Влияние общественного производства на банковскую систему Российской Федерации
• Теоретические и методологические основы управления конкурентоспособностью предпринимательских структур в рыбной промышленности
• Обеспечение надежности банковской системы Российской Федерации
• Развитие конкурентных отношений в условиях консолидации банковской системы Российской Федерации