Темы диссертаций по экономике » Экономическая теория

Социальная компонента рынка банковских услуг тема диссертации по экономике, полный текст автореферата

Автореферат

Ученая степень	кандидат экономических наук
Автор	Гусев, Илья Игоревич
Место защиты	Москва
Год	2006
Шифр ВАК РФ	08.00.01

Диссертация

Автореферат диссертации по теме "Социальная компонента рынка банковских услуг"

На правах рукописи

ГУСЕВ ИЛЬЯ ИГОРЕВИЧ

СОЦИАЛЬНАЯ КОМПОНЕНТА РЫНКА БАНКОВСКИХ УСЛУГ

Специальность 08.00.01 (1) - Общая экономическая теория

Автореферат диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук

Москва-2006

Работа выпонена на кафедре экономической теории факультета государственного управления Московского государственного университета им. МВ.Ломоносова

Научный руководитель: д.э.н., профессор Мысляева И.Н.

Официальные оппоненты: д.э.н., профессор Миженская Э.Ф.

к.э.н., доцент Фролов Б.И.

Ведущая организация; Научно-исследовательский

институт труда и социального страхования

Защита состоится ^Опса^ 2006 г. в на заседании

Диссертационного совета Д 501.001.f2 при Московском государственном университете им. М.В. Ломоносова по адресу; 119992, ГСП-2, г. Москва, Ленинские горы, МГУ, 1-й корпус гуманитарных факультетов, аудитория

С диссертацией можно ознакомиться в научной библиотеке 1-го корпуса гуманитарных факультетов МГУ им. МЗ. Ломоносова.

Автореферат разослан л _ л 2006

Ученый секретарь Диссертационного совета Д 501.001.12, профессор

Ф.М. Воков

I. ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ

Актуальность темы исследования. В свете высоких темпов развития и роста российской банковской системы актуализируется вопрос о социальной компоненте банковской системы. Успешное становление этой сферы деятельности банков наряду со становлением инфраструктуры банковского рынка имеет огромное значение для судеб рыночной экономики в России. От социально Ч ориентированной деятельности банков, направленной на решение социальных вопросов развития общества, выигрывают не только руководство и акционеры, но также их контрагенты и заемщики, жители и предприятия региона, где функционируют банки, их частные и корпоративные клиенты, а в итоге - все общество в целом.

На современном этапе, когда стремительно развиваются товарный и финансовый рынки, структура банковской системы расширяется функционально. Появились новые виды финансовых учреждений и методы обслуживания клиентов. Идет процесс поиска оптимальных норм институционального устройства денежно Ч кредитной системы, эффективной банковской инфраструктуры, как следствие экономических реформ в России.

Интерес к деятельности российских банков в свете решения значимых социально-экономических вопросов связан с тем, что успешное развитие социальной составляющей деятельности банков наряду с ростом и оздоровлением инфраструктуры банковского рынка имеет огромное значение для роста и укрепления рыночной экономики. Банки объективно выпоняют важную роль регуляторов и перераспределителей поступающих на финансовые рывки основных инвестиционных ресурсов, способствуя размещению последних в наиболее эффективные и перспективные отрасли промышленности и сферы услуг.

Однако роль банков имеет не только чисто финансово-экономическую, но и социальную составляющую. Как раз этот аспект деятельности банков в научной литературе разработан недостаточно поно.

Игнорирование социального аспекта деятельности банков может иметь негативные последствия не только в теоретическом, но и в практически-политическом плане. Например, при проведении региональной политики важно уметь привлекать солидные банки в свой регион, в то же время банкам следует учитывать интересы региона. Усилия в разработке социального аспекта деятельности банков будут способствовать повышению общественного интереса к данной проблеме и, в конечном счете, помогут общему оздоровлению экономической ситуации, как в финансовой, так и в социальной сфере, а также окажут определенное позитивное влияние на нормализацию хозяйственной жизни и развитие социальной инфраструктуры в регионах.

Степень разработанности проблемы. При разработке темы диссертационного исследования автор опирася на труда отечественных и зарубежных специалистов в области банковского дела, а также работы современных экономистов, социологов, политологов и социальных психологов по проблеме социальной составляющей деятельности банков.

В разное время изучению социальной деятельности банков были посвящены работы: Усоскина В.М., Воеводской Н.П., Осиповой O.A., Стояновой Е.К., Роуза П.С., Буасье К, Севрука В.Т., Уткина Э.А., ШиринскоЗ Е., монографии колективов авторов.

В процессе исследования социальной составляющей рынка банковских услуг использовались работы: Ема Е.С; Страйка Р., Косаревой Н.Б., Равица М., Михайлова БД., Копейкина A.A.; Кудрявцева В.А. и Кудрявцевой Е.В.

В.М.Усоскин, бывший в 80-е годы известным специалистом по теории и практике монетаризма, в 90-е годы посвящает свое внимание различным аспектам функционирования современных российских коммерческих банков, в том числе и социальной деятельности банков.

Н.П.Воеводская одной из первых начала исследовать маркетинг банковских услуг в России, что нашло свое отражение как в ряде статей в финансовой периодике, так и в отдельной диссертация. Перспективы и возможности банковского маркетинга в России она связывает с образованием банковско-промышленных ходингов с участием крупнейших баков. Именно ходинга, по мнению Н.П. Воеводской, создают оптимальные условия для теоретической и практической исследовательской деятельности.

Из зарубежных исследователей можно выделить, в частности, П.С.Роуз а, автора капитального труда по банковскому менеджменту, в котором подробно рассмотрены все основные стороны и аспекты деятельности современного коммерческого банка в США. Работа Роуза позволяет лучше уяснить моменты сходства и различия социальной деятельности коммерческих банков в США и России.

К.Буасье занимается в основном институциональными аспектами социальной деятельности банков, в частности, вопросами роли банков в современном обществе, перспектив развития банковской системы в России.

Анализ работ вышеперечисленных и некоторых других авторов дает основание констатировать, что в настоящее время преобладает широкий подход к анализу деятельности банков. Однако при этом лишь в незначительной степени проанализирована социальная составляющая рынка банковских услуг. Данное обстоятельство и предопределило цель и задачи диссертационного исследования.

Целью диссертации является раскрытие содержания социальной составляющей рынка банковских услуг, разработка предложений и практических рекомендаций, направленных на повышение роли банковского сектора в решении социальных задач.

Цель исследования предполагает решение следующих задач: Х/ раскрыть социальные функции банковской системы;

выделить социальную компоненту рынка банковских услуг,

^ уточнить круг социальных вопросов, которые могут быть эффективно решены при активном участии банков;

V сформулировать общие принципы социальной политики коммерческих банков в современной России;

определить роль рынка банковских услуг в решении жилищной проблемы и реализации пенсионной системы;

У разработать предложения по совершенствованию механизма участия банков в реализации приоритетных национальных проектов. Объектом исследования является рынок банковских услуг в Российской Федерации.

Предметом исследования является совокупность социально-экономических отношений, возникающих у банков с хозяйствующими субъектами и населением по поводу решения социальных задач.

Теоретической и методологической основой диссертационного исследования являются основные положения теории денежно-кредитной системы в ее классическом варианте, а именно развитие банковской системы, как одной из важнейших и неотъемлемых структур рыночной экономики. В работе использовались преимущества методологических подходов различных направлений применительно к исследованию формирования и социально-экономического развития денежно Ч кредитной системы в рыночной экономике. Кроме того, применен сравнительный анализ, структурно-функциональный подход в изучении банковского рынка. Автор руководствовася диалектическим методом, использовал такие приемы, как системный подход, анализ, синтез и обобщение, включающие теоретическую и эмпирическую составляющую, применялись методы группировки, пространственного и динамического сравнения, что способствовало достоверности полученных результатов.

Научная новизна диссертационного исследования состоит в следующем:

1. Выявлены объективные основы трансформации кредитных организаций в социальные институты, выпоняющие широкий круг социально-экономических функций. Показано, что расширение социальных функций банков во второй половине XX столетия был вызван усилением роли социальных факторов в экономическом развитии, необходимостью аккумуляции сбережений населения и расширения потребительского спроса, как основы устойчивого и динамичного развития национальной экономики, формированием государственной системы социального страхования и социального обеспечения.

2. Уточнен круг социальных вопросов, который в настоящее время в России может быть эффективно решен только при активном участи банков: расширение платежеспособного спроса населения через развитие системы потребительского кредитования; создание основ для развития малого бизнеса, как средство увеличения занятости и борьбы с бедностью; реформа пенсионной системы; создание рынка доступного жилья для большинства населения.

3. Раскрыты причины, сдерживающие развитие российского розничного рынка банковских услуг: значительная поляризация доходов и низкий уровень доходов основной массы населения; низкая капитализация российских банков, сдерживающая развитие дистрибьюторской сети для покрытия операционных издержек и снижения процентов; концентрация банковского капитала на ограниченной территории, не позволяющая при отсутствии развитой банковской инфраструктуры оказывать услуги населению, проживающему на различных территориях; несовершенство государственного регулирования банковской сферы, сдерживающего развитие конкуренции между крупными и мекими банками, столичными и региональными, специализированными и универсальными; отсутствие

необходимой нормативно-правовой базы, в частности, залогового законодательства.

4. Раскрыта роль системы страхования частных вкладов как важного источника расширения ресурсной базы банковской системы для развития бизнеса, кредитования экономики и решения на этой основе социальных вопросов. Показано, что эффективное формирование этой системы в России дожно идти по пути: усиления защиты интересов частных вкладчиков и гарантий сохранения сбережений со стороны государства; увеличения размера государственных гарантий и повышения ответственности банков перед вкладчиками; обеспечения прозрачности деятельности Агентства по страхованию вкладов; привлечения страховых компаний в систему страхования вкладов и предоставления права гражданам выбора формы страхования.

5. Выявлены недостатки существующей в России системы ипотечного кредитования, и на згой основе определена роль банков в формировании в России рынка доступного жилья для большинства населения. Доказано, что решению жилищной проблемы в России могут способствовать: развитие региональной инфраструктуры ипотечного кредитования; ориентированность ипотечного кредитования, в первую очередь, на те категории населения, которые нуждаются в небольшом кредите, что позволяет при ограниченных ресурсах обеспечить кредитами максимальное число заёмщиков; использование дифференцированных условий ипотечного кредитования различных категорий населения с учётом их доходов и платёжеспособности; применение при формировании системы ипотечного кредитования мер, направленных на поддержку заёмщика (организация накопительных программ, зачёт стоимости имеющегося жилья в допонение к собственным средствам граждан, а также использование с этой целью жилищных субсидий и жилищных сертификатов, предоставляемых гражданам в установленном порядке в соответствии с действующим

законодательством); повышение производительности системы рефинансирования.

6. Разработаны предложения по совершенствованию механизма участия банков в реализации приоритетных национальных проектов. Показано, что привлечение коммерческих банков к реализации приоритетных национальных проектов позволяет минимизировать неэффективное расходование средств, связанное с коррупцией, обеспечить прозрачность денежных потоков и банковской системы в делом.

Теоретическая я практическая значимость исследовании работы заключается в том, что основные положения диссертационного исследования могут использоваться в качестве теоретической и методологической основы при изучении социальной составляющей деятельности банков. Полученные выводы и сформулированные рекомендации могут быть использованы при реформировании рынка банковских услуг в направлении усиления их роли в решении социальных задач. Кроме того, представленная работа может быть использована в учебных целях для чтения общих и обязательных учебных курсов.

Апробация работы. Основные положения диссертации, полученные теоретические и практические рекомендации докладывались на научно-практических конференциях, круглых столах, совещаниях по проблемам развития банковской системы. Теоретические положения и вывода диссертационного исследования докладывались автором на межвузовских научно-практических конференциях, в том числе на международных научных конференциях студентов и аспирантов Ломоносов 2003, Ломоносов 2004.

По теме диссертации опубликовано 6 работ объемом 3,0 п.л.

Структура работы. Работа состоит из введения, трех глав, восьми параграфов, заключения, списка библиографии (206 источников).

Содержание работы.

Введение.

Глава I. Социальные функции банковской системы.

1.1. Трансформация кредитных организаций в социальные институты.

1.2. Роль рынка банковских услуг в решении социально значимых вопросов.

Глава 1Г. Банковские услуги как инструмент реализации социальной политики государства.

2.1. Роль потребительского кредитования и микрофинансирования в повышении платежеспособного спроса населения.

2.2. Ипотечное кредитование как особый вид социального кредитования.

2.3. Рынок банковских услуг в системе институтов пенсионной реформы.

2.4. Роль рынка банковских услуг в создании рабочих мест и расширения занятости. Глава III. Совершенствование механизмов реализации социальной функции рынка банковских услуг.

3.1. Совершенствование системы ипотечного кредитования как инструмента формирования ринка доступного жилья,

3.2. Основные направления развития системы страхования частных вкладов.

3.3. Совершенствование банковских услуг в управлении и реализации приоритетных национальных проектов.

Заключение. Библиография.

II. ОСНОВНОЕ СОДЕРЖАНИЕ РАБОТЫ.

1. Трансформация кредитных организаций в социальные институты, необходимые для решения широкого крута социально-экономических

В работе показано, что развитие представлений о банках прошло значительный путь Ч от интерпретации их как обычных посредников в платежах и кредитах до обоснования во второй половине XX столетия их ведущей роли в обеспечении функционирования рыночной экономики, решении широкого круга социальных задач. Во многом это было обусловлено возрастанием роли кредитной системы как фактора устойчивого развития, усилением роли социальных факторов в экономическом развитии, необходимостью формирования финансовой основы для реализации государственной политики занятости, обеспеченности большинства населения жильем, расширения платежеспособного спроса граждан, формирования системы социального страхования и социального обеспечения.

В диссертации раскрыты особенности рынка банковских услуг и на этой основе выделена его социальная составляющая. Показано, что рынок банковских услуг, в отличие от всех других типов рынка, имеет свои особенности. Банковские услуги: 1) абстрактны (в момент их получения потребитель не видит их материальной субстанции); 2) приобретают конкретный характер на основе заключенного договора между банком и потребителем услуг; 3) связаны с использованием денег в различных формах и качествах; 4) пролонгированы (купля-продажа большинства банковских услуг связана с протяженностью во времени, когда потребитель услуг вступает в более или менее продожительные отношения с банком). Тем самым банковские услуги отличаются от услуг, которые предоставляются другими участниками социальной сферы.

Одновременно с рассмотрением особенностей рынка банковских услуг в работе выделена социальная составляющая этого рынка. Социальная компонента рынка банковских услуг рассматривается в широком и в узком смысле слова. В широком смысле социальная функция рынка банковских услуг проявляется в том, что банковская деятельность связана с производством услуг особого рода, важнейшей из которых является обеспечение хозяйственного оборота платежными средствами. Банки, осуществляя кредитование и расчеты, оказывают свои услуги практически всему обществу. Это ставит банки в особое положение, когда банковская услуга носит общественный характер, а сами банки можно рассматривать как социальные институты. Обеспечивая денежными ресурсами различные отрасли и фирмы, банки, с одной стороны, могут способствовать экономическому росту и социальной стабильности государства. Однако, с другой стороны, они могут спровоцировать 1физисные явления, экономическое обнищание и, как следствие, социальную нестабильность.

В узком смысле слова, социальная компонента рынка банковского услуг реализуется посредством его участия в удовлетворении социальных потребностей граждан, а также реализации социальной политики государства. В работе отмечается, что целью социальной политики государства является создание необходимой базы для динамичного развития экономики с тем, чтобы трудоспособные граждане имели возможность поддерживать и улучшать свое благосостояние собственным трудом и предприимчивостью, а нетрудоспособным, социально уязвимым слоям населения была гарантирована социальная защита и поддержка.

Социальная политика государства реализуется благодаря функционированию социальной сферы, которая представляет собой совокупность отраслей и различных институтов, выпоняющих общую целевую функцию - удовлетворение различных социальных потребностей населения. Однако функционирование социальной сферы требует значительных затрат ресурсов, первоначально выступающих в виде денег,

которые являются в рыночной экономике доминирующим ресурсом. Этот ресурс создается банками, и он легко превращается в другие вида ресурсов при условии правильной организации денежного обращения и нормального функционирования рынка банковских услуг. Через банки деньги изымаются из тех секторов экономики, где они временно не нужны или не могут быть эффективно использованы ввиду их незначительного количества и направляются туда, где они могут быть эффективно использованы. Благодаря этому появляются новые рабочие места, сокращается безработица, растут доходы бюджетов, увеличиваются возможности государства в проведении социальной политики.

Развивающийся в России с начала 90-х гг. рынок банковских услуг подтверждает вывод не только об экономической природе рынка банковских услуг, но и о социальном его происхождении. Рынок банковских услуг в РФ вносит существенный вклад в создание валового внутреннего продукта, обеспечивая удовлетворение разнообразных потребностей населения, повышая качество жизни населения и способствуя социальному прогрессу в целом. В настоящее время трудно себе представить решение целого ряда социальных вопросов без активного участия рынка банковских услуг. К их числу относятся: банковские услуги на потребительском рынке; ми рефинансирование; кредитование малого бизнеса как средство увеличения занятости и борьбы с бедностью; создание рынка доступного жилья; участие российских банков в реализации приоритетных национальных проектов (образование, здравоохранение, развита е агропромышленного комплекса, жилье).

2. Условия развития розничного рынка банковских услуг и м и рефинансирования.

В работе показано, что роль рынка банковских услуг в решении социально значимых вопросов неразрывно связана с развитием банковских услуг на потребительском рынке. Именно потребительский кредит

стимулирует расширение рынка сбыта товаров, а значит способствует повышению уровня жизни населения. Одновременно розничный рынок банковских услуг обеспечивает ускорение оборачиваемости денежных средств, стимулируя тем самым развитие производства и банковско-финансовой сферы.

Анализ, проведенный в работе этого сегмента рынка показал, что, несмотря на некоторое оживление потребительского спроса населения на банковские услуги, связанные с ростом реально располагаемых доходов, по сравнению с другими странами, российский розничный рынок банковских услуг остается одним из самых неразвитых сегментов. Так, если в Богарии доля потребительского кредитования в ВВП составляет 4%, Венгрии Ч 6%, в Эстонии -10%, Чехии -12%, то в России всего 1,3% ВВП.

Во многом такая ситуация обусловлена следующими причинами: значительная поляризация доходов и низкий уровень доходов основной массы населения; низкая капитализация российских банков, сдерживающая развитие дистрибьюторской сети для покрытия операционных издержек и снижения процентов; концентрация банковского капитала на ограниченной территории, не позволяющая, при отсутствии развитой банковской инфраструктуры, оказывать услуги населению, проживающему на различных территориях; несовершенство государственного регулирования банковской сферы, сдерживающее развитие конкуренции между крупными и мекими банками, столичными и региональными, специализированными и универсальными; отсутствие необходимой нормативно-правовой базы, в частности, залогового законодательства.

Вместе с тем, в работе показано, что в настоящее время действует целый ряд факторов, способствующих развитию потребительского кредитования: благоприятная экономическая среда; низкие темпы инфляции; контролируемая денежная масса; конвертируемость и устойчивый курс национальной валюты; поэтапный рост заработной платы в доходов

населения; ускоренная модернизации части предприятий, позволяющая насытить потребительский рынок качественной продукцией.

Однако, для того, чтобы зги положительные факторы сыграли положительную роль в развитии розничного рынка банковских услуг необходимо при его реформировании заложить следующие принципы: обязательная ориентация и реагирование на запросы конкретных категорий граждан; учет уровня инфляции и ставок банковского кредита; использование государственной поддержки только по отношению к социально не защищенным гражданам; создание нормативно-правовой базы, позволяющей клиенту заранее знать все затраты на обслуживание кредита; более широкое использование при получении кредитов кредитных карт.

В диссертации раскрыта роль микрофинансирования в расширении платежеспособного спроса населения, а также решения проблемы бедности. Если раньше доступ к микрофинансовым услугам считася малозначимым на фоне общей политики, то сегодня он выходит на первый план. Это обусловлено тем, что во многих странах основу бизнеса составляют микропредприятия Ч небольшие, зачастую неформально организованные коммерческие структуры, которыми владеют и управляют в основном люди с невысокими доходами. Эти предприятия в развивающихся странах обеспечивают значительную долю рабочих мест и ВВП, во многом способствуют смягчению бедности. В странах с переходной экономикой их актуальность обусловлена адаптационной ролью для населения, которое не имеет необходимых доходов, а также навыков ведения бизнеса в условиях рыночной экономики.

Назначение системы микрйфинансирования Ч обеспечение доступа к ликвидным денежным средствам и другим финансовым услугам для тех групп населения, которые не могут получить их в традиционных финансовых институтах, В большинстве стран микрокредиты для малоимущих предоставляют следующие учреждения: коммерческие банки; кредитные кооперативы; государственные, региональные, муниципальные

фонды, которые функционируют под эгидой соответствующих органов управления и поностью или частично финансируются из бюджетов этих органов; различные некоммерческие негосударственные организации (некоммерческие партнерства, автономные некоммерческие организации), работающие в рамках программ иностранной технической или спонсорской помощи.

В работе показано, что для России, где микрокредитование еще не получило широкого развития, особое значение могли бы иметь два типа организаций: негосударственные организации, поностью или частично финансируемые из внешних источников, кредитные союзы и кредитные кооперативы. Однако при этом дожны существовать достаточно жесткие правила резервирования, регулирование процентной ставки, а также регулярный режим отчетности и прозрачность деятельности микрофинансовых институтов.

Для России формирование микрофинансовых институтов дожно также идти по пути их включения в финансовый сектор. Это является общей тенденцией развития институтов микрофинансирования в других странах и проявлением так называемого синдрома лусталости доноров, когда стало ясно, что микрофинансовые услуги дожны быть рентабельными, а микрофинансовые организации (МФО) Ч устойчивыми. В результате происходит коммерциализация микрофинансового сектора при сохранении ориентации на прежнюю клиентскую базу. При этом МФО продожают использовать применявшиеся ими технологии обслуживания клиентов. Сохраняя доступность финансовых услуг для низкодоходных групп населения, коммерческие МФО дожны отказываться от деятельности, не связанной с микрофинансированием. Это позволит им стать более конкурентоспособными на финансовом рынке. Именно по этому пути дожно идти развитие системы микрофинансирования в России.

3. Роль банковской системы в формировании рынка доступного жилья.

В большинстве стран рынок банковских услуг играет важную рань в обеспеченности населения .жильем через систему ипотечного кредитования. В России, несмотря на высокую динамику развития рынка ипотечного кредитования, абсолютные его объёмы еще очень малы в (равнении с западными странами. Среди основных факторов, сдерживающих развитие ипотечного жилищного кредитования, в работе выделены следующие:

Х отсутствие у большинства региональных банков доступа к догосрочным кредитным ресурсам;

Х краткосрочность рынка договых финансовых инструментов;

Х высокая стоимость заимствования па финансовом рынке;

Х низкий уровень доходов большей части населения, особенно по сравнению со стоимостью недвижимости;

Х отсутствие достаточной нормативной и законодательной базы;

Х высокий уровень налогообложения физических и юридических лиц;

Х высокая стоимость накладных расходов при работе с недвижимостью;

Х недостаточная помощь государства в финансовых, организационных и законодательных вопросах;

Х неразвитость рыика ипотечных финансовых инструментов.

Важную роль в успешном развитии рынка ипотечного жилищного кредитования играет государство, которое призвано обеспечивать доступность приобретения жилья с помощью жилищных кредитов. Очевидно, что сегодня требуется создание благоприятных условий для догосрочных жилищных накоплений граждан. Необходимо установление государственного контроля за различными формами привлечения средств населения доя финансирования жилищного строительства и приобретения жилья (строительно-сберегательные кассы, кредитные союзы, товарищества и другие организации, не имеющие лицензий кредитных организаций, но выпоняющие их функции).

6 диссертации выделены приоритетные направления развития системы ипотечного кредитования в России:

Х Развитие региональной инфраструктуры ипотечного кредитования.

Х Повышение доступности ипотечных кредитов дня широких слоёв населения, для чего необходимо:

У ориентировать ипотечное кредитование, в первую очередь, на те категории населения, которые нуждаются в небольшом кредите, что позволяет при ограниченных ресурсах обеспечить кредитами максимальное число заёмщиков;

У использовать дифференцированные условия ипотечного кредитования различных категорий населения с учётом их доходов и платёжеспособности;

V применять при формировании системы ипотечного кредитования меры, направленные на поддержау заёмщика (организация накопительных программ, зачй: стоимости имеющегося жилья в допонение к собственным средствам граждан, а также использование с этой целью жилищных субсидий и жилищных сертификатов, предоставляемых траяданам в установленном порядке в соответствии с действующим законодательством).

Х Повышение производительности системы рефинансирования.

Х Развитие региональных рынков жилья и систем ипотечного жилищного кредитования.

4. Роль рынка банковских услуг в реализации приоритетных национальных проектов в осуществлении пенсионной реформы.

В работе показана роль банков в реализации приоритетных национальных проектов. Эта роль связана, прежде всего, с самой функцией банков, которые трансформируют сбережения в инвестиции в экономике и обеспечивают переток финансового капитала между отраслями.

Использование банков при осуществлении национальных проектов позволяет минимизировать неэффективное расходование средств, связанное с коррупцией. Многие инструменты экономической политики, используемые государством для поддержки приоритетных отраслей, напрямую связаны с деятельностью банков. В их числе, например, субсидирование процентных ставок по кредитам. Речь идет об ипотеке, о кредитовании сельскохозяйственных производителей, об образовательных кредитах и кредитах на развитие приоритетных отраслей экономики.

В настоящее время крупнейшие российские банки принимают активное участие в реализации приоритетных национальных проектов. Например, Внешторгбанком запущены и успешно реализуются программы развития ипотеки, кредитования жилищного строительства и аграрно-промышленного комплекса. Кроме того, Внешторгбанк осуществляет ряд крупных финансовых проектов в области здравоохранения и образования.

При этом важно, что решение о предоставлении средств остается за банками, чем обеспечивается более высокая эффективность их использования, а субсидирование повышает доступность финансовых ресурсов для более широкого круга заемщиков. Участие российских банков в реализации приоритетных национальных проектов позволяет, с одной стороны, минимизировать неэффективное использование средств, связанное с коррупцией, а с другой, обеспечить прозрачность денежных потоков и банковской системы в целом.

В работе раскрыта также роль рынка бапковских услуг в реализации пенсионной реформы в России, суть которой состоит в переходе от распределительной к накопительной системе пенсионного обеспечения граждан. Немаловажную роль в осуществлении этого процесса играет банковская система и, соответственно, рынок банковских услуг, поскольку пенсионная реформа предполагает формирование накопительной части пенсий и их последующее инвестирование.

Вопросами инвестирования накопительной части пенсий дожны заниматься негосударственные пенсионные фонды (НПФ), которые в России создаются либо при крупных финансово-промышленных группах, либо при банках. НПФ, созданные при банках (например, НПФ Сбербанка, НПФ Промстройбанка СПб и другие) имеют целый ряд преимуществ. Прежде всего, за счет диверсификации пакета банковских услуг, они являются достаточно мобильной частью негосударственного пенсионного обеспечения. Она могут также пользоваться услугами филиальной сети банков для расширения количества привлекаемых вкладчиков и для выбора наиболее эффективного направления инвестиций. Догосрочный характер пенсионных активов, передаваемых в управление банком, стимулирует их выступать в качестве управляющих компаний.

Роль коммерческих банков не ограничивается только расчетным обслуживанием НПФ и Пенсионного фонда РФ, региональные отделения которого выпоняют функции самостоятельных финансово-кредитных учреждений. Их основная задача заключается в том, чтобы деньги от плательщиков и с помощью банков распределять между пенсионерами и другими гражданами, имеющими право на различные пособия. Но чтобы банки и, соответственно, НПФ могли более эффективно выпонять свою роль в осуществлении пенсионной реформы, для этого необходимо усилить государственное регулирование их деятельности. Каждый вкладчик дожен быть уверен, что сохранность внесенных им денег гарантируется государством. Будущему пенсионеру дожна быть предоставлена возможность выбора направлений инвестирования его вклада через предоставление права переноса своих пенсионных накоплений из одного фонда в другой. НПФ дожны быть прозрачными. Дожна быть также сформирована система страхования вкладов в НПФ.

Немаловажную роль при этом могла бы сыграть система страхования частных вкладов. Принятый на сегодняшний день Федеральный закон О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации

определяет порядок страхования вкладов и случаи, при которых возникают обязательства по выплатам. Если банк по каким-то причинам не сможет вернуть вкладчикам их деньги, за него это сделает специально созданное Агентство по страхованию вкладов (АСВ), При этом сумма вклада, которую государство обещает компенсировать Ч это 190 тыс. рублей в одном банке.

В работе показано, что согласно социологическим опросам, после вступления в силу закона о страховании вкладов, доверие к банкам возросло у каждого четвертого вкладчика. Однако, в целом, ситуацию в этой сфере вряд ли можно назвать благоприятной в силу целого ряда обстоятельств. Прежде всего, Фонд страхования вкладов частично финансируется государством, частично Ч за счет отчислений банков, что уже привело к снижению ставки по депозитам. Закон защищает только интересы физических лиц, тогда как интересы юридических лиц по-прежнему не защищены. В системе страхования вкладов не задействованы страховые компании, страхование вкладов имеет обязательную форму, а государственный статус Агентства по страхованию вкладов не способствует прозрачности его работы. Не ясной остается также процедура подтверждения третьим лицом прав на получение возмещения. Низким остается и размер компенсаций.

Для того чтобы повысить доверие российских гражданам к банкам, необходимо: существенно увеличить сумму компенсации; ужесточить меры ответственности банков перед вкладчиками; обеспечить прозрачность деятельности АСВ; привлечь страховые компании в систему страхования вкладов и предоставить гражданам право выбора формы страхования.

По теме диссертации опубликованы следующие работы:

1. Гусе НИ. Денежно - кредитная система как инструмент социально - экономического регулирования. - В сб.: Информационные системы в организационном управлении. Ч М.: Академия труда и социальных отношений. 2003 г., 0,5 пл.

2. Гусев И.И. Совершенствование системы ипотечного кредитования и становление рынка доступного жилья. В сб.: Теория и практика управления: новые подходы. - М. 2004,0,5 п.л.

3. Гусев И.И. Роль кредитования и микрофинансирования в решении социальных вопросов - В сб.: Право и экономика: Сборник научных трудов по материалам межвузовской конференции. Вып. 4 / Под ред. С.С-Илыша, Н.Н. Косаренко. - М, 2005,0,6 п.л.

4. Гусев И.И. Основные направления реализации социальной функции кредитных организаций. - М,: Материалы конференции Ломоносов -2003, 2003,0,2 п.л.

5. Гусев И.И. Современная денежная политика регулирования инфляции. В сб.: Теория и практика управления: новые подходы. Выпуск четвертый. Ч М., 2006,0,6 п.л.

6. Гусев И.И. Трансформация кредитных организаций в социально значимые институты // Российский экономический интернет-журнал [Электронный ресурс]: Интернет-журнал АТиСО / Акад. труда и социальных отношений Ч Электрон, журн. Ч М.: АТиСО, 2002 Ч Режим доступа: Ссыка на домен более не работаетAiticles/2006/Giisev.pdf, свободный Ч Загл. с экрана., 0,6 п.л.

Напечатаао с готового сригивм-шисета

Издательство ООО "МАКС Пресс" Лицензия ИДИ 00510 wr01.I2.99 г. Подписано к печати 23,11.2006 г. Формат 60x90 1/16. Усл.печл. 1,5.Тирж 100 ж. 3мй 840. Тел. 939-3890. ТеТФше 939-3891. 119992, ГСП-2, Москва, Ленинские горы, МГУ им. МВ. Ломоносов, 2-й учебный корпус, 627 к.

Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидат экономических наук , Гусев, Илья Игоревич

Введение.

Глава I. Социальные функции рынка банковских услуг .,.

1.1. Трансформация кредитных организаций в социатьиые институты.

12. Роль рынка банковских услуг в решении социально значимых вопросов.

Глава If. Банковские услуги, как инструмент реализации социальной политики государства.

2.1. Роль потребительского кредитования и микрофинансировання в повышении платежеспособного спроса населения Ч.

2.2. Ипотечное кредитование, как особый вид социального кредитования.

2.3. Рынок банковских услуг в системе институтов пенсионной реформы.

2.4. Роль рынка банковских услуг в создании рабочих мест и расширении занятости. .л* Д . , S

Глава III. Совершенствование механизмов реализации социальной функции рынка банковских услуг.

3.1. Развитие и совершенствование системы ипотечного кредитования как инструмент формирования рынка доступного жилья.

3.2. Оснанныс направления развития системы страхования частных вкладов.

3.3. Совершенствование банковских услуг в управлении и реализации приоритетных национальных проектов .Д.!

Диссертация: введение по экономике, на тему "Социальная компонента рынка банковских услуг"

A tc I ~v и л 1> н ость темы исследования. В свете высоких темпов развития и роста российской банковской системы актуализируется вопрос о социальной компоненте банковской системы. Успешное становление этой сферы деятельности банков наряду со становлением инфраструктуры банковского рынка имеет огромное значение для судеб рыночной экономики в России. Or социально - ориентированной деятельности банков, направленной на решение социальных вопросов развития общества, выигрывают не только руководство н акционеры, но также их контрагенты и заемщики, жители и предприятия региона, где функционируют банки, нх частные и корпоративные клиенты, а в итоге -все общество в целом.

На сонременном этапе, когда стремительно развиваются товарный и финансовый рынки, структура банковской системы расширяется функционально. Появились новые виды финансовых учреждений и методы обслуживания клиентов, Идет процесс поиска оптимальных норм институционального устройства денежно Ч кредитной системы, эффективной банковской инфраструктуры, как следствие экономических реформ в России.

Интерес к деятельности российских банков в свете решения значимых социально-экономических вопросов связан с тем, что успешное развитие социальной состаатяющей деятельности банков наряду с ростом н оздоровлением инфраструктуры банковского рынка имеет огромное значение для роста и укрепления рыночной экономики. Банки объективно выпоняют важную роль регуляторов и иерсраспредентелей поступающих на финансовые рынки основных инвестиционных ресурсов, способствуя размещению последних в наиболее эффективные и перспективные отрасли промышленности и сферы услуг

Однако роль банкой нмсет не только чисто финансово-экономическую, но н социальную составляющую Как раз этот аспект деятельности банков н научной литературе разработан недостаточно поно.

Игнорирование социального Аспекта деятельности банков может иметь негативные последствия не только в теоретическом, но и и практиче-скн-понтическом плане. Например, при проведении региональной политики важно уметь привлекать солидные банки в свой регион, в то же время банкам следует учитывать интересы региона. Усилия в разработке социального аспекта деятельности банков будут способствовать повышению общественного интереса к данной проблеме Ht в конечном счете, помогут общему оздоровлению экономической ситуации, как в финансовой, так н в социальной сфере, а также окажут определенное позитивное влияние на нормализацию хозяйственной жизни и развитие социальной инфраструктуры в регионах,

Степень разработанности проблемы. При разработке темы диссертационного исследования автор опирася на труды отечественных и зарубежных специалистов в области банковского дела, а также работы современных экономистов, социологов, политологов и социальных психологов по проблеме социальной составляющей деятельности банков,

В разное время изучению социальной деятельности банков были посвящены работы: Усоскнна В.М., Воеводской ПЛ., Осиновой О,А,, Стояновой Е.К., Роуза Л.С., Буасье К., Севрука ВТ., Уткина Э.А., Ширинской E.t монографии колективов авторов.

В процессе исследования социальной составляющей рынка банковских услуг использовались работы: Ема Е.С; Страйка Р., Косаревой Н.Б,, Равнца М., Михайлова Е.Д., Копейкина А,А.; Кудрявцева В.А. и Кудрявцевой Е,В,

В.МУсоскнн, бывший в 80-е годы известным специалистом по теории и практике монетаризма, в 90-е годы посвящает свое внимание различным аспектам функционирования современных российских коммерческих банкой, а том числе и социальной деятельности банков.

НИ.Воеводская одной из первых начала исследовать маркетинг банковских услуг в России, что нашло свое отражение как в ряде статей в финансовой периодике, так и а отдельной диссертации. Перспективы и возможности банковского маркетинга в России она связывает с образованием банкоиско-ггромышленных ходингов с участием крупнейших банков. Именно ходинги, по мнению Н.П. Воеводской, создают оптимальные условия для теоретической и практической исследовательской деятельности.

Из зарубежных исследователей можно выделить, в частности, П.С.Роуза, автора капитального труда по банковскому менеджменту, и котором подробно рассмотрены все основные стороны и аспекты деятельности современного коммерческого банка в США. Работа Роуэа позволяет лучше уяснить моменты сходства и различия социальной деятельности коммерческих банков в США и России,

К.Бузсье занимается и основном институциональными аспектами социальной деятельности банков, в частности, вопросами роли банков в современном обществе, перспектив развития банковской системы в России.

Анализ работ вышеперечисленных и некоторых других авторов дает основание констатировать, что в настоящее время преобладает широкий подход к анализу деятельности банков. Однако при этом лишь в незначительной степени проанализирована социальная составляющая рынка банковских услуг Данное обстоятельство и предопределило цель и задачи диссертационного исследования.

Целью диссертации является раскрытие содержания социальной составляющей рынка банковских услуг, разработка предложений и практических рекомендаций, направленных на повышение роли банковского сектора в решении социальных задач.

Цель исследования предполагает решение следующих далач:

Х раскрыть социальные функции банковской системы;

Х выделить социальную компоненту рынка банковских услуг,

Х уточнить круг социальных вопросов, которые могут быть эффективно решены при актином участии банков:

Х сформулировать обшне принципы социальной политики коммерческих банков в современной России;

Х определить роль рынка банковских услуг в решении жилищной проблемы н реализации пенсионной системы;

Х разработать предложения по совершенствованию механизма участия банков в реализации приоритетных национальных проектов.

Объектом исследования является рынок банковских услуг в Российской Федерации.

Предметом исследовании является совокупность социально-экономических отношений, возникающих у банков с хозяйствующими субъектами и населением по поводу решения социальных задач.

Теоретической и методологической основой диссертационного исследования являются основные положения теории денежно-кредитной системы в ее классическом варианте, а именно развитие банковской системы, как одной из важнейших и неотъемлемых структур рыночной экономики, В работе использовались преимущества методологических подходов различных направлений применительно к исследованию формирования н социально-экономического развития денежно - кредитной системы в рыночной экономике. Кроме того, применен сравнительный анализ, структурно-функциональный подход а изучении банковского рынка. Автор руководствовася диалектическим методом, использовал такие приемы, как системный подход, анализ, синтез н обобщение, включающие теоретическую и эмпирическую состваояющую, применялись методы группировки, пространственного и динамического сравнения, что способствовало достоверности полученных результатов.

Научная новизна диссертационного исследования состоит в следующем:

I. Выявлены объективные основы трансформации кредитных организаций в социальные институты, выпоняющие широкий круг социально-экономических функций. Показано, что расширение социальных функций банков во второй половине XX столетня был вызван усилением роли социальных факторов в экономическом развитии, необходимостью аккумуляции сбережений населения и расширения потребительского спроса, как основы устойчивого и динамичного развития национальной экономики, формированием государственной системы социального страхования и социального обеспечения,

2- Уточнен круг социальных вопросов, который а настоящее время в России может быть эффективно решен только при активном участии банков: расширение платежеспособного спроса населения через развитие системы потребительского кредитования; создание основ для развития малого бизнеса, как средство увеличения занятости и борьбы с бедностью; реформа пенсионной системы; создание рынка доступного жилья для большинства населения.

3, Раскрыты причины, сдерживающие развитие российского розничного рынка банковских услуг: значительная поляризация доходов и низкий уровень доходов основной массы населения; низкая капитализация российских банков, сдерживающая развитие дистрибьюторской сети для покрытия операционных издержек и снижения процентов; концентрация банковского капитала на ограниченной территории, не позволяющая при отсутствии развитой банковской инфраструктуры оказывать услуги населению, проживающему на различных территориях; несовершенство государственного регулирования банковской сферы, сдерживающего развитие конкуренции между крупными и мекими банками, столичными и региональными, специализированными и универсальными; отсутствие необходимой нормативно-правовой базы, в частности, залогового законодательства.

4. Раскрыта роль системы страхования частных вкладов как важного источника расширения ресурсной базы банковской системы для развития бизнеса, кредитования экономики и решения на этой основе социальных вопросов. Показано, что эффективное формирование этой системы в России дожно идти по пути: усиления защиты интересов частных вкладчиков и гарантий сохранения сбережений со стороны государства; увеличения размера государственных гарантий и повышения ответственности банков перед вкладчиками; обеспечения прозрачности деятельности Агентства по страхованию вкладов; привлечения страховых компаний в систему' страхования вкладов и предоставления права гражданам выбора формы страхования.

5, Выявлены недостатки существующей в России системы ипотечного кредитования, н на этой основе определена роль банков в формирований в России рынка доступного жилья для большинства населения. Доказано, что решению жилищной проблемы в России могут способствовать: развитие региональной инфраструктуры ипотечного кредитования; ориентированность ипотечного кредитования, в первую очередь, на те категории населения, которые нуждаются в небольшом кредите, что позволяет при ограниченных ресурсах обеспечить кредитами максимальное число заемщиков; использование дифференцированных условий ипотечного кредитования различных категорий населения с учетом нх доходов и платежеспособности; применение при формировании системы ипотечного кредитования мер, направленных на поддержку заёмщика (организация накопительных программ, зачт стоимости имеющегося жилья в допонение к собственным средствам граждан, а также использование с этой целью жилищных субсидий и жилищных сертификатов, предоставляемых гражданам в установленном порядке в соответствии с действующим законодательством); повышение производительности системы рефинансирования, б. Разработаны предложения по совершенствованию механизма участия банков в реализации приоритетных национальных проектов. Показано, что привлечение коммерческих банков к реализации приоритетных национальных проектов позволяет минимизировать неэффективное расходование средств, связанное с коррупцией, обеспечить прозрачность денежных потоков и банковской системы в целом.

Теоретическая и практическая значимость исследования работы заключается в том, что основные положения диссертационного исследования могут использоваться в качестве теоретической и методологической основы при изучении социальной составляющей деятельности банков. Полученные выводы н сформулированные рекомендации могут быть использованы при реформировании рынка банковских услуг в направлении усиления их роли в решении социальных задач. Кроме того, представленная работа может быть использована в учебных целях для чтения общих и обязательных учебных курсов,

Аипобаиин работы. Основные положения диссертации, полученные теоретические и практические рекомендации докладывались на научно-практических конференциях, круглых столах, совещаниях по проблемам развития банковской системы, Теоретические положения и выводы диссертационного исследования докладывались автором на межвузовских научно-практических конференциях, в том числе на международных научных конференциях студентов и аспирантов Ломоносов 2003, Ломоносов 2004.

По теме диссертации опубликовано 6 работ объемом 3,0 пл. Струкдри работы. Работа состоит из введения, трех глав, восьми

Диссертация: заключение по теме "Экономическая теория", Гусев, Илья Игоревич

Заключение.

В работе покачано, что развитие представлений о банках прошло значительный путь - от интерпретации их как обычных посредников в платежах и кредитах до обоснования во второй половине XX столетия их ведущей роли в обеспечении функционирования рыночной экономики, решении широкого круга социальных задач. Во многом это было обусловлено возрастанием роли кредитной системы как фактора устойчивого развития, усилением роли социальных факторов в экономическом развитии, необходимостью формирования финансовой основы для реализации государственной политики занятости, обеспеченности большинства населения жильем, расширения платежеспособного спроса граждан, формирования системы социального страхования и социального обеспечения.

В диссертации раскрыты особенности рынка банковских услуг и на этой основе выделена его социальная составляющая. Показано, что рынок банковских услуг, в отличие от всех других типов рынка, имеет свои особенности. Банковские услуги: 1) абстрактны (в момент их получения потребитель не видит их материальной субстанции); 2) приобретают конкретный характер на основе заключенного договора между банком и потребителем услуг; 3) связаны с использованием денег в различных формах и качествах; 4) пролонгированы (купля-продажа большинства банковских услуг связана с протяженностью во времени, когда потребитель услуг вступает в более или менее продожительные отношения с банком). Тем самым банковские услуги отличаются от услуг, которые предоставляются другими участниками социальной сферы.

Одновременно с рассмотрением особенностей рынка банковских услуг в работе выделена социальная составляющая этого рынка. Социальная компонента рынка банковских услуг рассматривается в широком и в узком смысле слова, В широком смысле социальная функция рынка банковских услуг проявляется в том, что банковская деятельность связана с производством услуг особого рода, важнейшей из которых является обеспечение хозяйственного оборота платежными средствами. Банки, осуществляя кредитование и расчеты, оказывают свои услуги практически всему обществу. Это ставит банки в особое положение, когда банковская услуга носит общественный характер, а сами банки можно рассматривать как социальные институты. Обеспечивая денежными ресурсами различные отрасли н фирмы, банки, с одной стороны, могут способствовать экономическому росту н социальной стабильности государства. Однако, с другой стороны, они могут спровоцировать кризисные явления, экономическое обнищание и, как следствие, социальную нестабильность.

В узком смысле слова, социальная компонента рынка банковского услуг реализуется посредством его участия в удовлетворении социальных потребностей граждан, а также реализации социальной политики государства В работе отмечается, что целью социальной политики государства является создание необходимой базы для динамичного развития экономики с тем, чтобы трудоспособные граждане имели возможность поддерживать и улучшать свое благосостояние собственным трудом и предприимчивостью, а нетрудоспособным, социально уязвимым слоям населения была гарантирована социальная зашнта и поддержка.

Социальная политика государства реализуется благодаря функционированию социальной сферы, которая представляет собой совокупность отраслей и различных институтов, выпоняющих общую целевую функцию - удовлетворение различных социальных потребностей населения. Однако функционирование социальной сферы требует значительных затрат ресурсов, первоначально выступающих в виле денег, которые являются в рыночной экономике доминирующим ресурсом. Этот ресурс создается банками, и он легко превращается в другие вилы ресурсов при условии правильной организации денежного обращения и нормального функционирования рынка банковских услуг. Через банки деньги изымаются из тех секторов экономики, где они временно не нужны или не могут быть эффективно использованы ввиду их незначительного количества н направляются туда, где онн могут быть эффективно использованы. Благодаря этому появляются новые рабочие места, сокращается безработица, растут доходы бюджетов, увеличиваются возможности государства в проведении социальной политики.

Развивающийся в России с начала 90-х гг. рынок банковских услуг подтверждает вывод не только об экономической природе рынка банковских услуг, но и о социальном его происхождении. Рынок банковских услуг в РФ вносит существенный вклад в создание валового внутреннею продукта, обеспечивая удовлетворение разнообразных потребностей населения, повышая качество жизни населения и способствуя социальному npoipeccy в целом. В настоящее время трудно себе представить решение целою ряда социальных вопросов без активною участия рынка банковских услуг, К их числу относятся: банковские услуги на потребительском рынке; микрофинансирование; кредитование малою бизнеса как средство увеличения занятости и борьбы с бедностью; создание рынка доступного жилья; участие российских банков в реализации приоритетных национальных проектов (образование, здравоохранение, развитие агропромышленного комплекса, жилье),

В работе показано, что роль рынка банковских услуг В решении социально значимых вопросов неразрывно связана с развитием банковских услуг на потребительском рынке. Именно потребительский кредит стимулирует расширение рынка сбыта товаров, а значит способствует повышению уровня жизни населения. Одновременно розничный рынок банковских услуг обеспечивает ускорение оборачиваемости денежных средств, стимулируя тем самым развитие производства и банковско-фннансовой сферы.

Анализ, проведенный в работе этого сегмента рынка показал, что, несмотря на некоторое оживление потребтгтельского спроса населения на банковские услуги, связанные с ростом реально располагаемых доходов, по сравнению с другими странами, российский розничный рынок банковских услуг остается одним из самых неразвитых сегментов, "Гак, если в Богарии доля потребительского кредитования н ВВП составляет 4%, Венгрии - 6%, в Эстонии -10%, Чехия -12%, то в России всего 1,3% ВВП,

Во многом такая ситуация обусловлена следующими причинами значительная поляризация доходов и низкий уровень доходов основной массы населения; низкая капитализация российских банков, сдерживающая развитие дистрибьюторской сети для покрытия операционных издержек и снижения процентов; концентрация банковского капитала на ограниченной территории, не позволяющая, при отсутствии развитой банковской инфраструктуры, оказывать услуги населению, проживающему на различных территориях; несовершенство государственного регулирования банковской сферы, сдерживающее развитие конкуренции между крупными и мекими банками, столичными и региональными, специализированными н универсальными; отсутствие необходимой нормативно-правовой базы, в частности, залогового законодательства,

Вместе с тем, в работе показано, что в настоящее время действует целый ряд факторов, способствующих развитию потребительского кредитования: благоприятная экономическая среда; низкие темпы инфляции; контролируемая денежная масса; конвертируемость и устойчивый курс национальной валюты; поэтапный рост заработной платы и доходов населения; ускоренная модернизации части предприятий. позволяющая насытить потребительский рынок качественной продукцией.

Однако, для того, чтобы эти положительные факторы сыграли положительную роль в развитии розничного рынка банковских услуг необходимо прн его реформировании заложить следующие принципы; обязательная ориентация и реагирование на запросы конкретных категорий граждан; учет уровня инфляции и ставок банковского кредита; использование государственной поддержки только по отношению к социально не защищенным гражданам, создание нормативно-правовой базы, позволяющей клиенту заранее знать все затраты на обслуживание кредита; более широкое использование прн получении кредитов кредитных карт.

В диссертации раскрыта роль ми профинансирования в расширении платежеспособного спроса населения, а также решения проблемы бедности. Если раньше доступ к мнкрофинаисовым услугам считася малозначимым на фоне обшей политики, то сегодня он выходит на первый план. Это обусловлено тем, что во многих странах основу бизнеса составляют микропредпрнятия - небольшие, зачастую неформально организованные коммерческие структуры, которыми владеют и управляют в основном люди с невысокими доходами. Эти предприятия в развивающихся странах обеспечивают значительную долю рабочих мест и ВВП, во многом способствуют смятению бедности В странах с переходной экономикой их актуальность обусловлена адаптационной ролью для населения, которое не имеет необходимых доходов, а также навыков ведения бизнеса в условиях рыночной экономики.

Назначение системы мнкрофнианенровання - обеспечение доступа к ликвидным денежным средствам и другим финансовым услугам для тех групп населения, которые не могут получить их в традиционных финансовых институтах. В большинстве стран мнкрокредиты для малоимущих предоставляют следующие учреждения: коммерческие банки; кредитные кооперативы; государственные, региональные, муниципальные фонды, которые функционируют под эгидой соответствующих органов управления и поностью или частично финансируются из бюджетов этих органов; различные некоммерческие негосударственные организации (некоммерческие партнерства, автономные некоммерческие организации), работающие в рамках программ иностранной технической или спонсорской помощи.

В работе показано, что для России, где мнкрокредитоваине еще не получило широкого развития, особое значение могли бы иметь два типа организаций: негосударственные организации, поностью или частично финансируемые из внешних источников, кредитные союзы н кредитные кооперативы. Однако при этом дожны существовать достаточно жесткие правила резервирования, регулирование процентной ставки, а также регулярный режим отчетности и прозрачность деятельности микрофннансовых институтов

Для России формирование микрофннансовых институтов дожно также идти по пути нх включения в финансовый сектор. Это является общей тенденцией развития институтов микрофннвненрования в других странах и проявлением так называемого синдрома лусталости доноров, когда стало ясно, что микрофннансовые услуги дожны быть рентабельными, а микрофннансовые организации (МФО)-устойчивыми, В результате происходит коммерциализация мнкрофннансового сектора при сохранении ориентации на прежнюю клиентскую базу. При этом МФО продожают использовать применявшиеся ими технологии обслуживания клиентов. Сохраняя доступность финансовых услуг для ннзкодоходных групп населения, коммерческие МФО дожны отказываться от деятельности, не связанной с мнкрофинаненроваиием. Это позволит им стать более конкурентоспособными на финансовом рынке. Именно но этому пути дожно идти развитие системы микрофннаненрования в России.

В большинстве стран рынок банковских услуг играет важную роль в обеспеченности населения жильем через систему ипотечного кредитования В России, несмотря на высокую динамику развития рынка ипотечного кредитования, абсолютные его объемы еще очень малы в сравнении с западными странами.

Среди основных факторов, сдерживающих развитие ипотечного жилищного кредитования, в работе выделены следующие:

Х отсутствие у большинства региональных банков доступа к догосрочным кредитным ресурсам;

Х краткосрочность рынка договых финансовых инструментов;

Х высокая стоимость заимствования на финансовом рынке;

Х низкий уровень доходов большей части населения, особенно по сравнению со стоимостью недвижимости;

Х отсутствие достаточной нормативной и законодательной базы;

Х высокий уровень налогообложения физических н юридических нц;

Х высокая стоимость накладных расходов при работе с недвижимостью;

Х недостаточная помощь государства в финансовых, организационных и законодательных вопросах;

Х неразвитость рынка ипотечных финансовых инструментов.

Важную роль в успешном развитии рынка ипотечного жилищного кредитования играет государство, которое призвано обеспечивать доступность приобретения жилья с помощью жилищных кредитов. Очевидно, что сегодня требуется создание благоприятных условий для догосрочных жилищных накоплений граждан. Необходимо установление государственного контроля за различными формами привлечения средств населения для финансирования жилищного строительства и приобретения жилья (строительно-сберегательные кассы, кредитные союзы, товарищества и другие организации, не имеющие лицензий кредитных организаций, но выпоняющие их функции).

В диссертации выделены приоритетные направления развития системы ипотечного кредитования а России:

Х Развитие региональной инфраструктуры ипотечного кредитования.

Х Повышение доступности ипотечных кредитов для широких слоев населения, для чего необходимо:

S ориентировать ипотечное кредитование, в первую очередь, на те категории населения, которые нуждаются в небольшом кредите, что позволяет при ограниченных ресурсах обеспечить кредитами максимальное число заёмщиков;

S использовать дифференцированные условия ипотечного кредитования различных категорий населения с учётом их доходов и платёжеспособности;

S применять при формировании еистемы ипотечного кредитования меры, направленные на поддержку заёмщика (организация накопительных программ, зачёт стоимости имеющегося жилья в допонение к собственным средствам граждан, а также использование с этой целью жилищных субсидий и жилищных сертификатов, предоставляемых гражданам в установленном порядке в соответствии с действующим законодательством).

Х Повышение производительности системы рефинансирования.

Х Развитие региональных рынков жилья и систем ипотечного жилищного кредитования.

В работе показана роль банков в реализации приоритетных национальных проектов. Эта роль связана, прежде всего, с самой функцией банков, которые трансформируют сбережения в инвестиции в экономике и обеспечивают переток финансового капитала между отраслями.

Использование банков при осуществлении национальных проектов позволяет минимизировать неэффективное расходование средств, связанное с коррупцией. Многое инструменты экономической политики, используемые государством для поддержки приоритетных отраслей. напрямую связаны с деятельностью банков. В их числе, например, субсидирование процентных ставок по кредитам. Речь идет об ипотеке, о кредитовании сельскохозяйственных производителей, об образовательных кредитах и кредитах на развитие приоритетных отраслей экономики.

В настоящее время крупнейшие российские банки принимают активное участие в реализации приоритетных национальных проектов. Например, Внешторгбанком запущены н успешно реализуются программы развития ипотеки, кредитования жилищного строительства и аграрно-промышленного комплекса. Кроме того, Внешторгбанк осуществляет ряд крупных финансовых проектов в области здравоохранения и образования.

При этом важно, по решение о предоставлении средств остается за банками, чем обеспечивается более высокая эффективность их использования, а субсидирование повышает доступность финансовых ресурсов для более широкого круга заемщиков. Участие российских банков в реализации приоритетных национальных проектов позволяет, с одной стороны, минимизировать неэффективное использование средств, связанное с коррупцией, а с другой, обеспечить прозрачность денежных потоков и банковской системы в целом.

В работе раскрыта также роль рынка банковских услуг а реализации пенсионной реформы в России, суть которой состоит в переходе от распределительной к накопительной системе пенсионного обеспечения граждан Немаловажную роль в осуществлении этого процесса играет банковская система и, соответственно, рынок банковских услуг, поскольку' пенсионная реформа предполагает формирование накопительной части пенсий и нх последующее инвестирование

Вопросами инвестирования накопительной части пенсий дожны заниматься негосударственные пенсионные фонды (НПФ), которые в России создаются либо при крупных финансово-промышленных группах, либо ггрн банках, НПФ, созданные при банках (например, НПФ

Сбербанка, НПФ Промстройбанка СПб и другие) имеют целый ряд преимуществ. Прежде всего, за счет диверсификации пакета банковских услуг, они являются достаточно мобильной частью негосударственного пенсионного обеспечения. Они могут также пользоваться услугами филиальной сети банков для расширения количества привлекаемых вкладчиков и для выбора наиболее эффектннного направления инвестиций. Догосрочный характер пенсионных акгнвов, передаваемых в управление банком, стимулирует нх выступать в качестве управляющих компаний.

Роль коммерческих банков не ограничивается только расчетным обслуживанием НПФ н Пенсионного фонда РФ, региональные отделения которого выпоняют функции самостоятельных финансово-кредитных учреждений. Их основная задача заключается в том, чтобы деньги от плательщиков и с помощью банков распределять между пенсионерами и другими фажданамн, имеющими право на различные пособия. Но чтобы банки и, соответственно, НПФ могли более эффективно выпонять свою роль в осуществлении пенсионной реформы, для этого необходимо усилить государственное регулирование нх деятельности. Каждый вкладчик дожен быть уверен, что сохранность внесенных им денег гарантируется государством. Будущему пенсионеру дожна быть предоставлена возможность выбора направлений инвестирования его вклада через предоставление права переноса своих пенсионных накоплений из одного фонда в другой. НПФ дожны быть прозрачными. Дожна быть также сформирована система страхования вкладов в НПФ.

Немаловажную роль при этом могла бы сыграть система страхования частных вкладов. Принятый на сегодняшний день Федеральный закон О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации определяет порядок страхования вкладов и случаи, при которых возникают' обязательства по выплатам. Если банк по каким-то причинам не сможет вернуть вкладчикам нх деньги, за него это сделает специально созданное

Агентстве по страхованию вкладов (АСВ). При этом сумма вклада, которую государство обещает компенсировать - это 190 тыс. рублей в одном банке.

В работе показано, что согласно социологическим опросам, после вступления в силу закона о страховании вкладов, доверие к банкам возросло у каждого четвертого вкладчика. Однако, в целом, ситуацию в этой сфере вряд н можно назвать благоприятной в силу целого ряда обстоятельств. Прежде всего, Фонд страхования вкладов частично финансируется государством, частично - за счет отчислений банков, что уже привело к снижению ставки по депозитам. Закон защищает только интересы физических нц, тогда как интересы юридических лиц по-прежнему не защищены- В системе страхования вкладов не задействованы страховые компании, страхование вкладов имеет обязательную форму, а государственный статус Агентства по страхованию вкладов не способствует прозрачности его работы. Не ясной остается также процедура подтверждения третьим лицом прав на получение возмещения. Низким остается и размер компенсаций.

Для того чтобы повысить доверие российских гражданам к банкам, необходимо: существенно увеличить сумму компенсации; ужесточить меры ответственности банков перед вкладчиками; обеспечить прозрачность деятельности АСВ; привлечь страховые компании в систему страхования вкладов и предоставить гражданам право выбора формы страхования.

Диссертация: библиография по экономике, кандидат экономических наук , Гусев, Илья Игоревич, Москва

1. Закон РФ от 29,05,92г. JVs 2872-1 О залоге.

2. Закон РФ Об ипотеке (залоге недвижимости) / Собр.

3. Законодательства РФ, 1998. 293. Закон РФ Об основах федеральной жилищной политики от 22. 12, 92 г. №4218.

4. Закон РФ от 27. 11. 92 № 4015-1 (ред. от 31. 12. 97) Об организации страхового дела в Российской Федерации.

5. Закон РФ л О приватизации жннчного фонда в РФ от 4. 07. 91 г. № 1541-1.

6. Постановление губернатора Нижегородской области л О мерах по созданию товариществ домовладельцев (кондоминиумов) в Нижегородской области от 18.11. 1994 185.

7. Постановление Правительства Москвы от 11.08.98г. J& 625 О концепции развития ипотечного жилищного кредитования в г.Москве.

8. Постановление Правительства РФ от П.01.2000г. № 28 О концепции развития ипотечного жилищного кредитования в Российской Федерации.

9. Постановление Правительства РФ от 27.06.96г. № 753 О федеральной целевой программе Свой дом

10. Постановление Совета Министров Правительства РФ Об утерждении положения о предоставлении гражданам РФ, нуждающимся ъ улучшении жилищных условиях, безвозмездных субсидий на строительство или приобретение жилья от 10, 12, 1993 г., № 1278.

11. Андрее Э. Основы теории денег социалистического общества. М.; Мысль, 1975.

12. Аникин А.В. Золото. М.: Международные отношения, 2004.

13. Антикризисная стратегия банков, Под редакцией Белоглазовой Г.Н, н Мелещенко В.И. Спб.: издательство СПБГУЭиФ, 2005.

14. Антонов НХ., Песссль М.А. Денежное обращение, кредит и банки. М.:Фннстатннформ, 2005.

15. Атлас М.С. Кредитная реформа в СССР. М. : Госфиниздат. 1952.

16. Балабанов И .Т. основы фннасового менеджмента. Как управлять ка питалом. М,; Финансы и статистика, 2004,

17. Балакнрева В. Страхование жизни. Перспективы развития. Страховое дело, №4,2003,

18. Банки и банковские операции, Учебник для ВУЗов, Пол редакцией Жукова Е.Ф, М.: Банки ибнржн.Юнити, 2003,2(.Банковское дело. Пол редакцией В.И.Колесннкова, Л.П.Кролевецкой. М.-.Финансы и статистика, 2004.

19. Банковская система России в трех книгах. М.: ДеКА, 2005.

20. Банковское дело и финансирование инвестиций. Под редакцией Н Брука Всемирный банк реконструкции, 2005.

21. Банковскне операции, ч.2. Учстно-ссудные операции и агентские ус дуги. Учебное пособие под редакцией О,И, Лаврушнна, М,: ИНФРА, 2003,

22. Банковское дело. Учебник под редакцией О.И. Лаврушнна. М.: Фи нансы и статистика. 2003,

23. Бслоглазова Г.Н. Коммерческие банки а условиях формирования рынка. ЛФЭИ, 1991

24. А батина A.M., Симонова М.Н, Кредиты и -займы: оформление, бух,учет, налогообложение.- М, 1997.

25. Алехин Б. И. Рынок ценных бумаг. Самара, Иэд-во Самвен, 1992,

26. Антонов М. В. Залог и кредитный риск// Банк. Дело. 1995.

27. Балабанов И,Т. Операции с недвижимостью в России. М-: Финансы и статистика, 1996.

28. Балабанов И. Т. Риск менеджмент. - М: Финансы и статистика, 1996.

29. Барашки М.М. Правовая организация сельскохозяйственного ипотечного кредитования в Германии в 20-90 годы XX века // Государство и право 1996,- № 10.

30. Баталин Ю. П. По пути решения жилищной проблемы М; Стройнздат-1989

31. Басин Е.В., Гон гало Б,М. Залоговые отношения в России, М,, 1994. 35- Белинский В. Ипотека: проблемы и решения И Фин. бизнес. - 1994.т.

32. Беленький В. Ипотека: проблемы и решения // Финансовый бизнес.-1994,- №8.

33. Белюкин Г, И. Ипотечный Сгандартбанк // Банки н страхован не1994.-J&I.

34. Белых Л, П. Основы финансового рынка, М., Финансы, J 999 г.

35. Бендиг М. Ипотечная банковская система Н Газовая промышленность.-1993.-№11

36. Бережная О. Без ипотеки российской экономики нет 6yjiyiHero//RRE,1995. №5 -6.41 .Бланк Г.Б. Мысли об устройстве ипотечного порядка в России СПб,, 1863.

37. Бланк Г.Б. О введении ипотеки в России.- СПб., 1873.

38. Бннчевский И.Л. Ипотечный кредит за рубежом и в дореволюционной России,-М-, 1991,

39. Брагинский М Залог и Закон о залоге // Хозяйство и право.-1993

40. Бригхем ЮД Гапенски Л- Финансовый менсжмснг.полный курс: в 2-х т. / Пер, с англ. Под ред. В. В, Ковалева, СПб,: Экономическая откола, 1997. Т. 1.

41. Брызганн А. В, И др. Векселя и взмнозачеты: Налогообложение и бухгатерский учет, 5-е изд., перераб. и доп,- М,г Аналитика -Пресс, 1999.

42. Бубнова К, Страхование рисков при кредитовании И Риэтер -М.,1998,№3,№4

43. Бубнова К. Страхование права собственности на недвижимость // Риэтер -№.1998. №2,49. Ёудаков Д Ю. Проблемы ипотечного кредитования // Деньги н кредит. 2002 г. № 9,

44. Бусов В, Ипотека как бизнес // Банкир России,- (996.- № 5/6.

45. Бусов Е. и. Проблемы организации ипотечного бизнеса в России //Деньги и кредит-1996.

46. Бушев А. Залог квартиры: правовые проблемы И Хозяйство и право,-1995- №2.

47. Бюлетень банковской статистики, ЦБ РФ № 7 (86), 2000 г

48. Ван Хори Дж.К, Основы упраалення финансами,- МД 1997

49. Васильчук Е- Строительство утрачивает роль одиночного локомотива экономики // Финансовые известия,- 1999.- № 41.

50. Видгоф С. Ответ на квартирный вопрос в дешевых кредитах // RRE. 1995. №5 -6.

51. Виленский П.Л., Лившиц В.Н. Оценка эффективностиинвестиционных проектов.- М., 1998.

52. Вишневский А, А, Залоговое право. Учебное и практическое пособие. М: Издательство БЕК, 1995

53. Воеводское Н. П. Жилищное кредитование // Деньги и кредит-1996.-№11.

54. Володин А, А. Основные элементы ипотечного кредитования N Экономика- Предпринимательство. 1993.-№2,

55. Волочков Н.Г. Справочник по недвижимости. М: ИНФРА-М, 1996.

56. Воробьев Ю., Караваева И., Скробов А. Залоговое кредитование; зарубежный опыт и российская действительность // Вопросы экономики,- 1995.-№ 11.

57. Галагуэа Н. Ф. Страховые посредники. М.: Учебно-консультационный центр ^ЮрИнфоР", 1998,

58. Гафурова П.Ф. Формирование рыночного механизма банковского кредитования сельского хозяйства.- СПб., 1994.

59. Герчнкова И, Н. Менеджмент Учебник,- 2-е изд., перераб. и доп.-М.: Банки и биржи, ЮНИТИ. 1995.

60. Г'лущенко И. Управление инновациями И Консультант директора.-1998-№17.

61. Голубовский А, Е, Клад, зарытый в землю // Финансы и креднты-1998-№1.

62. Горемыкнн В.А., Бугулов Э.Р. Недвижимость; регистрация прав н сделок, ипотечное кредитование, М., 1999.

63. Горемыкнн В. А., Бугулов Э. Р. Экономика недвижимости. Учебник. М,: Информационно-издательский дом Филин, 199970, Рубина И., Рубченко М. Зземные метры И Эксперт, 1999 г., № 42.

64. Гумба Х-М. Участие строительных организаций в ходингах и финансово-промышленных группах // Строительная газета 1999- № 5.

65. Дето В, Русские ценные бумаги.- СПб., 188573. Демушкнна Е. Положение о выпуске и обращении жилищных сертификатов //Жил, Строительство. 1996. №8.

66. Дестресс № Ипотека и ипотечный кредит Н Деньги н кредит-1995J6 8.

67. Дин даров И, Мэрия ищет, находит, рационально использует инвестиции // Строительная газета,-1999,- № 45.

68. Долан Э.Д. Деньги, банковское дело и денежно-кредитная политика.-М., 1996.

69. Доничсв 0>АД Воков Г.К, Формирование эффективной системы регулирования инвестиций в регионе it Строительная газета.- 1999.-№7,

70. Дубович Е. Создание внутрифирменного климата // Риэтер. М., 1998, №5, №6.

71. Ерденев М., Антонова О, Квартира в кредит / Деньги. . 995, Xо 45,

72. Жилищный рынок в России и мировой опыт // БИКИ-- 1996.- №123,

73. Жилищная программа: проблемы н решение. М.: Строийнздат 1990 г,

74. Жилищная экономика- Пер. с англ. М: Дело, 1996.

75. Жилищное законодательство России Н Сборник нормативных документов. М.: Агентство бизнес-информ, 1996,

76. Жуков Е,Ф, Менеджмент и маркетинг в банках,- М., 1997.

77. Жуков Е. Ф. Ценные бумаги и фондовые рынки; Учебное пособие доя вузов. М : Банки и биржи, ЮНИТИ, 1995.

78. Журкнна Н. Г. Современная ипотека: состояние, проблемы, решения it Финансы, 2002 г. № 6.

79. Завидов Б.Д. Комментарий к Федеральному закону Российской Федерации "Об ипотеке* (залоге недвижимости)" М,: "Издательство ПРИОР". 1998,

80. Законодательство о государственной регистрации прав на недвижимое имущество н сделок с ним, М,; Спарк. 1998,

81. Залог в банковском кредитовании И Бизнес и банки.- 1995.- №21.

82. Залог и закон о залоге И Хозяйство и право 1993 - №1,2.

83. Залоговое законодательство и интересы банков И Хозяйство н право.- 1995,-№ 1.

84. Захарова И. В Подмосковье пришла ипотека // Строительная гвзетв,-1999-№52.93.3еленкова Н. М, Ипотека // Деньги и кредит. 1992. №11.94,3енец Н. Возможности ипотечного кредитования // Экономист-1997.4.

85. Иванов А., Бусов В. Правовое обеспечение финансовых схем операций с недвижимостью в России ft Вестник Ассоциации российских банков,- 1997.-№9.

86. Иванов А. Зачем нам нужно Федеральное Агентство по ипотечному кредитованию/Строительная газета/, 1996, № 14.

87. Иванов А, Без нпотеки проблему не решить / Строительная газета. 1995. №51.

88. Иванов А. П. Ипотека празднует свой день // Жилищное н коммунальное хозяйство, 1996. №6,

89. Иванов А,, Рогожина И. Формирование финансовой базы ипотечного кредитования // Журнал для акционеров.- 1995,- № 4,

90. Иванов А.П., Казакова В.А., Учаева MB. Свой дом американца // Экономика строительства.- 1993.- № 1.

91. Иванов В. Открыт важный источник финансирования / Строительная газета- 1995. № 10.

92. Ипотека в России на рубеже столети й // Бизнес и банки.- 1997.-№26,27,28.

93. Ипотека и некоторые другие способы финансированияторговли жилья в США //ВИКИ,- 1997.- № 36.

94. Ипотека: когда же она станет доступной? Н Строительная газета.- 1997.- № 22.

95. Ипотека под залог финансовой пирамиды // Коммерсант. 3 марта 2003 г.

96. Ипотечные облигацин Н Рынок ценных бумаг.- 1996,- № 23.

97. Калашникова 3. В. Зарубежный опыт жилищного кредитования и его применение в России /I "ФМ'\ 2002 г. № 1.

98. Кали некая Е,И. Ипотека в зарубежном праве: обзор законодательства Германии, Испании, Италии, Франции, Швейцарии, Великобритании, США, Венгрии, Польши, Хорватии, Чехии, Югославии // Российское право,-1997.- Jfe 12.

99. Катянина Л. Хаты с краю дорожают // Эксперт.- 1998,- № S.

100. Каноков А. К развитию залогового кредитования /I Российский экономический журнал.- 1996.- № 5,6.

101. Картолюкова Е, Прохождение регистрации зависит от поноты и качества документов / Риэтер, М,, 1998, № 3, 4,

102. Кауфман И.И, Кредит, банки и денежное обращение.- СПб., 1873.

103. ИЗ, Кауфман И И, Основания расчетов по публичным займам,-СПб., 1891.

104. Киселев В.В. Управление банковским капиталом. Теория и практика -М., 1997.

105. Кнсилев В. В. "Кредитная система России: проблемы и пути нх решения. М., ЗАО " Финстатннформ", 1999 г

106. Клеман Н.М Жилищная проблема в современной Великобритании,- М., 1994.

107. Клещев Н.Т, Рынок ценных бумаг. Шаг России в информационное общество,- М., 1997.

108. Клименко В., Рогова E. принятие закона новый этап разлитияипотечного кредитования // Риэтер М., 1998 № 5.

109. Клименко В. Это ниша для будущего // Финансы в Сибири. 1998. № 5,

110. Клюкнн Б.Д. Банки и ипотека// Законодательство и экономика -1994. №5.

111. Клюкнн В.Д., Ганновская В. Д. Банки и ипотека // Законодательство н экономика,- 1994.- № 5/6.

112. Козменко&а С. В. Роль ипотечного кредитования в развитии рынка земельных ресурсов ( исторический опыт н проблемы современности) // Деньги и кредит, 2002 г. Si 2.

113. Козырь О- Понятие недвижимого имущества в российском гражданском праве // Закон. 199. Хч 4.

114. Концепция международной программы по ипотечному кредитованию жилищного строительства в России "Дом для Вашей семьи". -М.; Российская ипотечная ассоциация, 1998.

115. Концепция развития системы жилищного ипотечного кредитования в Российской Федерации { проект по редакцией В. М. Агапкина)

116. Концепция развития системы жилищного ипотечного кредитования в Российской Федерации ( проект под редакцией Н. Б. Косаревой)

117. Копейкин А. Развитие ипотечного кредитования в России // Рынок ценных бумаг. 1999. № 8.

118. Коплус С, Оценка активов при кредитовании под залог имущества // Риэтер М., 1998. № 4.

119. Крашенинников П-В. Российское жилищное законодательство; учебное и практическое пособие,- МД 1996.

120. Крутик А. Б., Горенбургов М, А., Горенбургов 10. М.

121. Экономика недвижимости. СПб., "Лань", 2000 г.

122. Кудрявцев В. А., Кудрявцева Е.В. Основы организации ипотечного кредитования, МД 1998.

123. Кукушкин В.М. Ипотечное кредитование и лизинг: проблемы и перспективы // Ремнннсцентный анализ: экономика, политика, право.- 1998,-№ 3.

124. Куликов А.Д, Понятие, краткая история происхождения и развития института залога // Юридический мир.- 1998,- Х?9-10.

125. Ласхо А. Указ об нпотеке: благие пожелания для банков и инвесторов//Экономика и жизнь,- 1996.-№ 15,

126. Латкнн А.А, Внедрение и развитие ипотечного кредитования // Промышленное и гражданское строительство 1998. № 4.

127. Леонов Е- Дешевый кредит для дорогих квартир // Деньги. № 5 (208). Ю февраля 1999 г.

128. Ли М, Равни М Расчет ставки процента по ипотечным кредитам в России. М. 1994.

129. нмаренко В. И. Ипотека: стратегия развития. Теория и практика внедрения системы ипотечного кредитования в условиях кризисной экономики России. Монография, М; Диалог-МГУ, 2000 г.

130. Лимитовскнй М.А. Основы оценки инвестиционных и финансовых решений.-М., 1997.

131. Ли псиц И. В., Коссов В. В. Инвестиционный проект: методы подготовки и анализа,- M.f 1996,

132. Логинов М. П. Система ипотечного жилищного кредитования а России: проблемы и пути решения // Деньги н кредит. 2002 г., № 4.

133. Логинов М. П. Андеррайтинг ипотечных кредитов // Финансы и кредит. 1998 г., № 8.

134. Логинов М, П, Развитие системы ипотечного жилищногокредитован ил в условиях муниципальных образований Н Финансы. 2002 г., № I.

135. Лоуренс Дж.Гнтман, Майкл Д.Джонк. Основы инвестирования,- МД 1997.

136. Лукина 3. Механизм жилищных сбережений граждан Н Риэтер -М-, 1998, Я3,Хв4

137. Лукина 3 Риэтеры намерены помогать военным // Риэтер. -М.т 1998. №5.

138. Макарович Л, Н. О проблемах ипотечного кредитования И Деньги и кредит. .998, № 6.

139. Медведева 10. Живи и помни // Профиль, № 26.8 июля 2202 г,

140. Международная Практическая Конференция " Ипотека в России": сборник материалов, доклады. 30 ноября 2 декабря 1999 г,, г. Москва,

141. Мескон М. X,, Альберт МД Хедоури Ф. Основы менеджмента. Пер. с англ. М. "Дело ТД", 1994.

142. Минц В. В ожидании третьего пути И Эксперт. 1999 г. № 16.

143. Мнтроинша К. Использование секьюритизаини в развитии ипотечного кредитования // Рынок ценных бумаг. 1999, № 4,

144. Михайлов Е.Д- Ипотечное финансирование в США U США: экономика, политика,' 1993,- Jfe I.

145. Модель вторичного рынка ипотечных кредитов: опыт США, Сборник материалов, М. Фонд Институт экономики города, 1995 г.

146. Никифорова В Д. Формирование механизма догосрочных инвестиций в народное хозяйство СПб.+ 1997.

147. Общий курс менеджмента в таблицах и графиках; Учебник для вузов / под ред. Проф. Б. В. Прыкнна. М.( Банки и биржи, ЮНИТИ, 1998.

148. Овчинников В. Банковские гарантии н снижение рисков инвесторов (на основе ипотечных механизмов взаимодействия коммерческих банков, депозитариев) И Маркетинг.- 1996.- № 5,

149. Омшанова Э.А. Рынок ценных бумаг в системе ипотечного кредитования.- Элиста, 1997.

150. Орлов В,ВД Клименко В.А. Ипотека в России возродится // Деньги и кредит.- 1995.- № 8.

151. Орлова М, Недвижимое имущество и ипотека // Российская юстиция 1999 - Згг 5.

152. Орлова М. Ипотека: правда аренды / Российская юстиция- 1999 -Х?5

153. Основы бизнеса на рынке недвижимости I Составитель С. И. Максимов.-СПб., ДЕАН+АДИА-М, 1997.

154. Останеико В. В. Источники финансирования жилищного строительства // Экономика строительства. 1997. № 6.

155. Павлов П. США: система ипотечного кредитования в жилищной сфере И Закон.-1995.- № I.

156. Павлова И. Ипотечное жилищное кредитование в России И Банковское дело. 2000 г. № 10.

157. ПавлодскиЙ Е, Залог н ипотека И Хозяйство и право.- 1997.- .V? 2,

158. Парламентские слушания на тему: " О подготовке и реализации совместной программы Государственной Думы Федерального Собрания и Конгресса США по жилищному строительству в России

159. Дом для Вашей семьи" и международный семинар на тему. "Развитие рынка ипотечного жилищного крсдгпования а России". -М.: Изд. дом "Парус". 1998.

160. Пастухова Н,СД Рогожина Н.Н., Гасок В.М. Методические рекомендации по организаштк н порядку осуществления программ ипотечного жилищного кредитования,- МД 1999.

161. Пстерсон Б. Брейкам С.т Одриг. Управление портфелем недвижимости. Перевод под рсд, Беляева. М., "Закон и право", Изд-ос объединение "ЮИИТИ", 1998 г.

162. Петров И. Ипотека: пока один надежды // Юридический вестннк,- 1997,- №7.

163. Пнскуиова М. Купля-продажа недвижимости и государственная регистрация Н Риэтер М,, 1998, № 4, Кг 5.

164. Плешакова О. Объекты ипотеки // Хозяйство и право. 1999. № 4,

165. Полонский A.M., Курченков В., Марковский А. К, Кредитование жилищного строительства в условиях перехода к рынку: проблемы и пути решения //Экономик строительства 1999,-№ 10.

166. Поляков В,П. Московкнна Л.А, Основы денежного обращения и кредита,- МД 1997.

167. Поляков В. Финансовые технологии инвестирования строительства жилья // Финансы в Снбирн, 1998. № 2,

168. Полякоаскнй Г, Жилищная экономика,- М., 1998.

169. Правовые проблемы организации рынка ипотечного кредитования в России /Под ред. B.C. Ема, М-, Статут, 1999 г.

170. Пучкнна Е. Ориентир саморегулируемые организации риэтеров // Риэтер. -М., 1998, № 2,

171. Розепберг М. Руководство по предоставлению жилищногоипотечного кредита М. 1994,

172. Романов О, Государственная регистрация нрав на недвижимость // Хозяйство и право. 1998. № 7.

173. Роуз ГГС- Банковский менеджмент,- М,, 1997,

174. Рошск Ю. А теперь ипотека Н Профиль. № 28.23 июля 2001 г.

175. Рэй Кристина И. Рынок облигаций. Торговля н управление рисками: Пер. с англ., (серия Зарубежный экономический учебник). - М.: Дело. 1999.

176. Садвакасов К., Саглисв А. Догосрочные инвестиции банков: анализ, структура, практика. M.t 1998.

177. Свириденко О. Правовые регулирования залога // Хозяйство и право. 1998. №7.

178. Семенкова Е-В. Операции с ценными бумагами: российская практика.- М., 1997,188, Сннькоа В., Черноусое А, Ипотека в сфере промышленности // Экономист,- 1998-JA 8.

179. Сиротина ИЛ. Получение кредита под залог. М-, 1996.

180. Смирнов В, В, Рынок недвижимости: состояние и возможности будущего // Риэтер. М., 1998. № б.

181. Смирнов В. В, Стандарты в деятельности участников рынка недвижимости // Риэтер М., 1998. № 3, № 4,

182. Смирнов В. В, Залог и страхование К., "Ярославня", 1995.

183. Смирнов В.В., Лукина 3-П. Ипотечное жилищное кредитование. М., 1999.

184. Смирнов В В., Лукина 3. Л- Аренда недвижимости (зданий, сооружений, нежилых помещений) М,; Издательство Ось-89, 1998.

185. Смирнов В. В., Лукина 3, П. Менеджер по операциям с недвижимостью М., Издательский дом Аудитор, 1999.1%, Смолянин ков А. Ипотека; теория скозь призму законотворчества // Вопросы экономики.- 1997,- № 7.

186. Материалы Заключительного отчета Департамента инфраструктуры и энсрпетнхн Всемирного банка. Регион Европы и Цетгтральной Азии Развитие рынков ипотечного жилищного кредитования в РФ)>. М,; 2003.

187. Недвижимость. Практическая энциклопедия / (А.В. Быстрое и др.); под ред. И.С. Радченко. М.: ГросеМедиа, 2005. - 416 с, - С. 152

188. Путин В.В, Послание Федеральному Собранию Российской Федерации. 26 мая 2004 года Москва, Кремль. (Источник -официальный сайт Президента России www.kremlin.ro),

189. Россия в цифрах. 2005: Крат-стат.сб,/Росетат-М., 2005 477 с.

190. Сошгально-экономнческое положение Центрального Федерального округа в 2005 году: Сборник.- М.,2006, 77с.

191. Фасрман Е.Ю., Хачатрян СР., Федорова НЛ, Современные аспекты анализа и модельного обоснования региональной жилищной политики на базе ипотеки (на примере г. Москвы) И Аудит и финансовый анализ. 2000.-№4. С. 112-135.

192. Щетиннн Я.В, Анализ доступности жилья в Московском регионе // Финансовый Менеджмент. 2005. X? 6. - С. 98-108.

193. Гусаков В. Еропкин Д, Применение секьюрнтнзацин прн реструктуризации банков. Опыт реструктуризации банка

194. Российский кредит //РЦБ, 2001. № 4, С. 8Ч10. 206, Мамай П. Облигации ООО Русский Стандарт-Финанс -российский дебют обеспечения активами // Там же, 2002. № 17, С, 3640.

Похожие диссертации

• Оценка деятельности коммерческого банка, как элемента инфраструктуры региональной экономики
• Почтово-банковские услуги как перспективное направление развития розничного бизнеса в Российской Федерации
• Реализация социальной политики государства через развитие рынка банковских услуг
• Социальные регуляторы рынка банковских услуг
• ПЛАНИРОВАНИЕ РАЗВИТИЯ РИСОВОДЧЕСКИХ ХОЗЯЙСТВ НА ОСНОВЕ СИСТЕМЫ ДИНАМИЧЕСКИХ СТОХАСТИЧЕСКИХ МОДЕЛЕЙ