Особенности и механизм развития предпринимательства на российском рынке полимерной продукции тема диссертации по экономике, полный текст автореферата
Автореферат
| Ученая степень | кандидат экономических наук |
| Автор | Потапенко, Сергей Валерьевич |
| Место защиты | Москва |
| Год | 2009 |
| Шифр ВАК РФ | 08.00.05 |
Диссертация
Автореферат диссертации по теме "Особенности и механизм развития предпринимательства на российском рынке полимерной продукции"
На правах рукописи
ПОТАПЕНКО СЕРГЕЙ ВАЛЕРЬЕВИЧ
ОСОБЕННОСТИ И МЕХАНИЗМ РАЗВИТИЯ ПРЕДПРИНИМАТЕЛЬСТВА НА РОССИЙСКОМ РЫНКЕ ПОЛИМЕРНОЙ ПРОДУКЦИИ (НА ПРИМЕРЕ НЕМЕЦКИХ КОМПАНИЙ)
Специальность 08.00.05 - Экономика и управление народным хозяйством
(предпринимательство)
АВТОРЕФЕРАТ
диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук
Москва - 2009
003471326
Работа выпонена на кафедре управления фирмой Государственного образовательного учреждения Высшего профессионального образования (ГОУ ВПО) Академия народного хозяйства при Правительстве Российской Федерации.
Научный руководитель
профессор Рудольф Курт
Официальные оппоненты:
доктор экономических наук, профессор Стародубровский Виктор Георгиевич кандидат экономических наук, доцент Черников Александр Васильевич
Ведущая организация:
Всероссийская академия внешней торговли Минэкономразвития России (ВАВТ)
Защита диссертации состоится л 22 июня 2009 г. в 14.00 часов в зале заседаний Ученого совета на заседании Диссертационного совета Д 504.001.02 по защите докторских и кандидатских диссертаций в ГОУ ВПО Академия народного хозяйства при Правительстве Российской Федерации по адресу: 119571, г.Москва, проспект Вернадского, д.82
С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке ГОУ ВПО Академия народного хозяйства при Правительстве Российской Федерации.
Автореферат диссертации разослан л 21 мая 2009 г.
Учёный секретарь
Диссертационного совета Д 504.001.02, л
кандидат экономических наук, доцет/С-^ д
ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ
Актуальность темы исследования. Экономические преобразования, начавшиеся в России, создали новые возможности для стимулирования предпринимательской деятельности и привлечения иностранных инвестиций в отечественную экономику. Достаточно высокий уровень износа основных фондов в отраслях российской экономики и отсутствие необходимой материальной базы для их обновления внутри страны повышают значимость процесса привлечения иностранных инвестиций. Активизация инвестиционного процесса в результате привлечения немецкого капитала способствует расширению использования на отечественных предприятиях прогрессивной техники и технологий, передовых методов управления, повышению уровня занятости населения, росту налоговых поступлений в бюджеты всех уровней. Особое значение имеет ценнейший опыт управления на совместных и немецких предприятиях, который получают отечественные управленческие кадры. Процесс привлечения немецких инвестиций в отечественную экономику требует формирования определенного механизма, позволяющего стимулировать приток инвестиций в приоритетные сектора российской экономики.
В работе раскрыты роль и значение инвестиций немецких компаний в российскую экономику, рассмотрены основные формы их привлечения. Особое внимание уделено оценке инвестиционного климата, как основы для принятия решения немецкими компаниями о размещении капитала. В связи с высокими темпами экономического развития ФРГ и её статуса наиболее высокоразвитого государства Центральной и Восточной Европы (ЦВЕ), а также для нахождения новых рынков сбыта, экономика государства заставляет выходить немецкие предприятия на мировые рынки. По данным ЦБ РФ объем иностранных инвестиций в 2007 году составил 30-32 мрд. доларов, в 2008 году планируются инвестиции в российскую экономику в размере 40-50 мрд.доларов. Германия стабильно занимает первое место среди стран, чьи компании вкладывают деньги в экономику России. Объем немецких инвестиций недавно превысил 12 мрд.евро. На российском рынке сейчас присутствует продукция более 6500 немецких фирм, а 4600 производителей уже работают непосредственно в нашей стране. В связи бурным развитием российской экономики и расширяющимися связями с немецкими партнерами данная работа является достаточно актуальной и востребованной.
Степень разработанности проблемы. В этой связи необходим глубокий анализ уже имеющегося опыта функционирования немецких компаний в России. В процессе написания работы автор внимательно изучил научные публикации немецких исследователей в данной области, особое внимание привлекли работы Л.Берековена, Р.Берндта, Й.Больца, Е.Дюльфера, Х.Мефферта, которые внесли немалый вклад в теоретический анализ инвестиционной и предпринимательской деятельности компаний. Особенно интересны в плане прикладных аспектов освоения внешних рынков работы немецких экономистов П.Фишера, Ч.Киндлебергера, Й.Айзеле и Х.Фангера. В России задачи инвестиционной политики непосредственно связаны с улуч-
шением рамочных условий предпринимательства, где отечественные экономисты создали развитую методологическую базу, наиболее известными из них являются: Львов Д.С., Абакин Л.И., Петраков Н.Я., Грунин A.A., Столяров И.И., Кузнецов A.B., Яковец Ю.В. и другие.
Подробно раскрыты формы реализации немецкой предпринимательской деятельности в России, обозначены пути улучшения инвестиционного климата с целью облегчения работы немецким компаниям. Тематика диссертационной работы обобщает опыт предпринимательской деятельности и инвестиций немецких предприятий на российском рынке полимерной продукции. Исходя из профессионального опыта, сложившегося благодаря многолетней работе на известном немецком концерне Хёхст АГ в России, автор обозначил в работе главные направления немецких инвестиций в указанной отрасли, описал примеры развития, проблемы и перспективы традиционной немецкой фирмы на российском рынке.
Целью исследования является разработка рекомендаций для расширения предпринимательской деятельности и создания благоприятных условий для инвестирования немецкого капитала в российскую экономику в целом и в конкретные отрасли промышленности в частности. Здесь на конкретном примере автор показал тенденцию развития и перспективы традиционной немецкой фирмы в условиях изменения рыночной экономики в России от нестабильного состояния в 90-х годах до настоящего момента.
Поставленная цель обусловила необходимость решения следующих взаимосвязанных задач:
Х Определение характерных особенностей внешнеэкономической деятельности немецких компаний, связанных с источниками финансирования, типами, формами и направлениями предпринимательства на российском рынке.
Х Определение мотивов освоения российского рынка немецкими компаниями;
Х Обоснование основных критериев для классификации стратегий выхода на внешний рынок немецких компаний;
Х Анализ препятствий, сдерживающих или осложняющих работу немецких компаний на российском рынке;
Х Разработка четких научно-практические рекомендаций российским предприятиям и иностранным инвесторам при создании совместных предприятий. Установление особенностей развития стратегий немецких компаний во времени и факторы, обусловливающие переход к новым видам и возможностям осуществления предпринимательской деятельности с учетом рисков в условиях глобального экономического кризиса;
Х Осуществление оценки тенденций и будущих сценариев развития немецкого бизнеса в России. Определение областей, где предпринимательство и ноу-хау немецких предприятий будут особенно востребованы российской экономикой.
Объектом исследования выступает процесс освоения немецкими предприятиями российского рынка, при этом, исследованию подвергалась отрасль производства полимерной продукции.
Предметом исследования является разработка экономических механизмов и системы мер по повышению эффективности немецкой предпринимательской деятельности в России, мотивы, препятствия и стратегии немецких инвесторов при выходе на российский рынок на примере Хёхст АГ.
Теоретической и методологической основой послужили концепции и разработки ведущих представителей отечественной и зарубежной экономической науки по проблемам инвестиционного развития и методологии оценки инвестиционных проектов, программ, стратегий, рынков капитала, инвестиционного климата и международного менеджмента.
В диссертации применялись методы системного анализа, структурно-функционального анализа инвестиционных процессов, а также методы статистического анализа и экспертных оценок. Кроме этого, автором был осуществлен статистический анализ временных рядов наиболее важных показателей, внешнеэкономической деятельности немецких компаний в России; опрос немецких компаний, работающих в отрасли технических полимеров, оборудования для их переработки и поставки необходимых комплектующих. Исследования охватывают период с начала девяностых годов до 2008 года. Однако в ряде случаев, когда необходимо выявить существующие догосрочные тенденции, исследования выходят за данные временные рамки.
Научная новизна работы. В ходе исследования были получены следующие результаты, отличающиеся, по мнению автора, научной новизной:
Х Систематизированы виды предпринимательской деятельности, типы инвестирования и инвестиционных проектов с учетом их форм и направлений, на примере немецких предприятий;
Х Уточнено понятие благоприятного инвестиционного климата. Сформулирована концепция моделирования инвестиционного климата, проведен анализ зарубежных и российских методик оценки инвестиционного климата по бальной системе, проведена оценка и ранжирование различных факторов, определяющих инвестиционный климат. Сформулированы методические основы оценки учета факторов риска при инвестиционной предпринимательской деятельности. Дана оценка первичному влиянию экономического кризиса на развитие предпринимательства немецких компаний;
Х Разработаны рекомендации для стимулирования немецкой предпринимательской деятельности и вхождения на российский рынок технических полимеров, оборудования для их переработки и комплектующих к ним на уровне предприятий. Выявлены основные мотивы, разработана стратегия и агоритм необходимых действий при инвестициях в данную отрасль, а также просчитана их эффективность на примере нескольких традиционных немецких предприятий, работающих в России. Указанные автором рекомендации адаптируются и для предприятий другого профиля.
Основные результаты, полученные соискателем и выносимые на защиту, заключаются в следующем:
Х Определены характерные особенности внешнеэкономической деятельности немецких компаний, в частности, связанные с источниками финансирования, типами, формами и направлениями инвестирования, описан многолетний опыт работы немецкой компании на российском рынке.
Х Выявлены основные мотивы, которыми руководствуются немецкие компании, осуществляя выход на российский рынок. В процессе исследования было установлено, что высокая емкость российского рынка является доминирующим фактором для работы немецких промышленных компаний в России;
Х Обозначены препятствия, с которыми немецкие компании стакиваются на российском рынке, среди которых наиболее существенным являются бюрократические и административные барьеры. Разработана методика и проведена оценка и ранжирование основных факторов, определяющих инвестиционный климат. По результатам практической деятельности автора, на основе изучения развития конкретной отрасли и предприятий был проведен опрос представителей немецких компаний, работающих в России и основываясь на опубликованных данных международной статистики представлены изменения, которые произошли в мотивах, выборе стратегии и основных препятствиях немецких компаний при выходе на российский рынок за последние годы;
Х Проведено обоснование процесса принятия решения о выходе на российский рынок, используя одну из трех базовых стратегий: экспортная стратегия, стратегия кооперации и стратегия прямых производственных инвестиций (ППИ);
Х Основываясь на практических знаниях и опыте автора, даны четкие научно-практические рекомендации российским и немецким компаниям при создании совместных предприятий. Установлены особенности развития стратегий иностранных компаний во времени и факторы, обусловливающие переход к новым видам и возможностям осуществления инвестиционной деятельности с учетом рисков в условиях глобального экономического кризиса;
Х Обоснована оценка тенденций и будущих сценариев развития немецкого бизнеса в России. Указаны области, где инвестиции и ноу-хау немецких предприятий особенно востребованы российскими партнерами.
К теоретической и практической значимости работы можно отнести то, что в результате исследования выявлен широкий спектр тенденций и закономерностей, характерных для поведения немецких компаний в России. Показано, что рост инвестиций, интенсификация прямого сотрудничества на региональном уровне, а также использование немецкого ноу-хау, в особенности в сферах высоких технологий, может способствовать процессу глубокой трансформации и скорейшей модернизации деятельности российских пред-
приятии. Автор обосновал преимущества привлечения немецких инвестиции перед отечественными, указывая на тот факт, что использование, именно современных импортных технологий ноу-хау в разных областях науки и техники придаст допонительный стимул развитию экономики Российской Федерации. По мнению автора привлечения на данном этапе значительных денежных средств внутренних российских инвесторов во многих отраслях не даст такого эффекта, как инвестирование в инновации и современные технологии. Наиболее перспективны и востребованы данные инвестиционные процессы в такие области промышленности, как машиностроение, химическая, пищевая и электротехническая промышленность. Полученные результаты могут быть использованы в учебном процессе, особенно в курсах международного менеджмента, инвестирования и международных экономических отношений.
Апробация работы. Основные положения и выводы проведенного автором исследования были опубликованы в четырех экономических изданиях Российской Федерации. Кроме этого, начиная с 1996 года до мая 2008 года автор являся ведущим менеджером по продажам и работе с дистрибьютором немецкой компании Тикона ГмбХ и отвечал за развитие бизнеса технических полимеров в России. В период с 1996 по 2008 год автор занимася продвижением проектов по внедрению на российский рынок высокотехнологичных конструкционных полимеров в инновационные области применения.
Публикации. По теме диссертации опубликовано шесть печатных работ в отечественных экономических журналах общим объемом 3,8 п.л, в том числе три в изданиях, рекомендованных ВАК.
Структура и объем работы: Диссертационная работа состоит из введения, трех глав, заключения, библиографического списка, приложения, 17 таблиц и 11 рисунков. Оглавление работы следующее:
ВВЕДЕНИЕ
ГЛАВА I. СУЩНОСТЬ И РОЛЬ НЕМЕЦКИХ ИНВЕСТИЦИЙ В ЭКОНОМИКЕ РОССИИ-ИХ ВЛИЯНИЕ НА РАЗВИТИЕ ПРЕДПРИНИМАТЕЛЬСТВА
1.1. Значение иностранных инвестиций в обеспечении динамичного развития российской экономики и предпринимательства
1.2. Инвестиционная среда для привлечения немецкого капитала
1.3. Отличительные черты немецкой системы кооперативного управления
ГЛАВА 2. АКТИВИЗАЦИЯ ФОРМ НЕМЕЦКОЙ ПРЕДПРИНИМАТЕЛЬСКОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ В РОССИИ, ИХ ЗНАЧЕНИЕ ДЛЯ РАСШИРЕНИЯ СОТРУДНИЧЕСТВА
2.1. Совместные предприятия (СП) с немецкими партнерами
2.1.1 Особенности функционирования совместных российско-немецких предприятий
2.2. Свободные экономические зоны в России- инструментарий для развития предпринимательства немецких
компаний
2.3. Пути улучшения инвестиционного климата для привлечения немецких инвестиций
2.3.1. Формирование благоприятного инвестиционного климата для немецких предприятий
2.3.2. Региональные аспектыулучшения инвестиционного климата 2.33. Снижение транзакционных издержек инвесторов
2.4. Учет факторов риска при инвестировании
ГЛАВА 3. СОЗДАНИЕ СТРАТЕГИЧЕСКОГО МЕХАНИЗМА ПРЕДПРИНИМАТЕЛЬСКОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
НЕМЕЦКИХ КОМПАНИЙ НА РОССИЙСКОМ РЫНКЕ
3.1. Формирование современного инструментария выхода немецких компаний на российский рынок
3.2. Повышение эффективности механизма привлечения немецких инвестиций па современном этапе развития
российской экономики
3.3. Стратегия привлечения немецких прямых инвестиций в российскую экономику, как основа развития
предпринимательской деятельности
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК ПРИЛОЖЕНИЯ
ОСНОВНОЕ СОДЕРЖАНИЕ РАБОТЫ
Во введении обосновывается актуальность темы диссертации, необходимость ее научной разработки, ставятся цель и задачи, определяется объект и предмет исследования, описывается научная новизна, теоретико-методологическая основа и эмпирическая база исследования, показывается степень проработанности проблемы, раскрывается ее практическая значимость и апробация.
В первой главе Сущность и роль иностранных инвестиций в экономике России- их влияние на развитие предпринимательства автор рассматривает инвестиции, как экономическую категорию, исследует взаимосвязь между ростом инвестиций и ростом экономики, подчеркивает необходимость привлечения иностранных инвестиций для дальнейшего развития экономики Российской Федерации. В главе раскрыты сущность, роль и значение иностранных инвестиций, рассмотрены основные формы их привлечения. Особое внимание уделено оценке инвестиционной среды, как основы для размещения немецкого капитала. Подробно раскрыты разновидности реализации немецкой предпринимательской деятельности в России, проведен анализ основных зарубежных и российских методик определения инвестиционного климата, на основе анализа методик оценки инвестиционных рейтингов осуществлена сравнительная характеристика основных российских и зарубежных методов оценки инвестиционного климата по бальной системе.
Степень активности инвестиционной деятельности неразрывно связана с понятием инвестиционного климата. Оценка инвестиционного климата является рыночным инструментом оптимизации потока вложений капитала для компании. В отечественной экономической литературе по поводу сущности данной категории пока нет широкой дискуссии. Это связано с тем, что данное понятие является относительно новым для российской науки. Автор согласен с распространенной в отечественной теории и практике в настоящее время интерпретацией инвестиционного климата, как совокупности результата сочетающего в себе инвестиционный потенциал (объективные возможности страны или региона) и инвестиционный риск (условия деятельности инвестора). В зарубежной практике сущность понятия линвестиционный климат сводится к понятию среды бизнеса - внешних условий, формирующих как степень рискованности вложения капитала, так и степень привлекатель-8
ности инвестирования в конкретный объект. Все вышеуказанное позволяет автору дать следующее собственное определение инвестиционного климата: Инвестиционный климат - это совокупность отношений, характеризующих состояние и потенциал среды вложения капитала, а также риски ведения бизнеса на определенной территории при определенных политических, нормативно-законодательных и социально-экономических условиях.
Данная автором формулировка дает возможность более четко определить понятие данной категории, что является необходимым с методической точки зрения, т.к. позволяет выбрать более точно не только систему показателей, характеризующих инвестиционный климат, но и методику их оценки. Важно подчеркнуть, что благоприятный инвестиционный климат является одним из главных условий создания в национальных предприятиях современного менеджмента и маркетинга, при наличие которых указанные предприятия окажутся желаемыми партнерами для иностранных компаний. О положительных тенденциях инвестиционного климата России свидетельствует позитивные изменения экономической активности немецких предприятий на российском рынке.
В 2007 году немецкий экспорт в Россию рос в три раза быстрее, чем немецкий экспорт вообще и составил 33,2% , таким образом, достигнув показателя 12,8 мрд. И, что стало мировым рекордом. За счет роста немецкого экспорта в Россию было практически достигнуто равновесие торгового баланса. Цифры говорят о росте доверия предпринимателей к российскому рынку, намечается тенденция к улучшению инвестиционного климата. Доверие, которое отражается, в том числе, и в виде крупных инвестиций немецких компаний. Концерн E.ON потратил 4,1 мрд. евро на приобретение 70% акций крупной энергетической компании ОГК-4. Компания Volkswagen инвестирует свыше 500 мн. евро в свой завод под Калугой. Дочернее предприятие Немецкой Почты, DHL, собирается заметно расширить свое присутствие на российском рынке за счет инвестиций объемом в 250 мн. И. Но основной груз инвестиций несет на себе средний класс. Германия является одним из крупнейших иностранных инвесторов в российскую экономику. Общий объем немецких инвестиций составляет около 13 мрд. евро, из них 3,6 мрд. евро - прямые капиталовложения. Объемы и длительные сроки инвестиций свидетельствуют о том, что компании оценивают российский рынок как весьма перспективный.
Широко распространенное в Германии мнение, что экспорт и перемещение капитала за границу несет угрозу рабочим местам в Германии, на деле оказалось неверным. Численность персонала на немецких предприятиях, ведущих активную внешнеторговую деятельность, заметно возросла по сравнению с предыдущими годами, - утверждает Аксель Нитцшке, руководитель международного направления и заместитель гендиректора Объединения торгово-промышленных палат Германии. Это же подтверждает и Федеральное статистическое ведомство, с 1995 по 2005 гг. число рабочих мест, связанных с экспортом, увеличилось на 25%. Несмотря на перенос своих произ-
водств за границу, компании-экспортеры создали множество рабочих мест и в самой Германии. Если проецировать это утверждение на экспорт в Россию, то очевидно, что чем выше становятся его объемы, тем больше рабочих мест удается сохранить немецким работодателям. Данный факт может являться одним из примеров улучшения климата российско-германских взаимоотношений, который может служить отличительным поводом для дальнейшего размещения именно немецких капиталов на российский рынок. Другими отличительными признаками улучшения инвестиционного климата применительно для Германии, в отличие от других иностранных инвесторов являются следующие факты: немецкая экономика наилучшим образом представлена в России: самое многочисленное иностранное бизнес-сообщество, сильнейший торговый партнер, высокая степень диверсификации по отраслям. Марка лMade in Germany в России, как нигде еще, считается эталоном качества, высококлассного сервиса, надежности и высокой производительности. По данным опросов DIHK, в 2008 году Россия по-прежнему останется одним из наиболее привлекательных и динамичных мировых рынков. По такому критерию, как динамичность бизнес развития, она заняла 8-е место, попав в десятку лидеров. Сотрудничество с Россией большинство компаний рассматривают как весьма позитивное. При оценке актуальной бизнес ситуации более 50% всех респондентов ставят Россию на второе место после Китая. При оценке бизнес перспектив она абсолютный лидер и находится на первом месте. Кроме этого, экономики обеих стран прекрасно сочетаются друг с другом. Импорт средств производства и потребительских товаров в Россию стремительно растет, тем самым превращая ее на десятилетия вперед в один из самых привлекательных рынков сбыта в мире. Инвестиционная активность немецкого бизнеса наглядно отражает эту тенденцию. Немецкие инвесторы все больше размещают свое производство в России и ориентируются на местные рынки. Недостаточная развитость квалифицированного среднего бизнеса в России, который и дожен был бы поставлять все необходимое для развития отечественного производства, открывает хорошие перспективы для немецких компаний из всех отраслей экономики. В перспективе Россия будет одним из сильнейших и наиболее привлекательных партнеров Германии во всех сферах внешнеэкономической деятельности.
Вторая глава диссертационной работы Формы реализации немецкой инвестиционной деятельности, их значение для углубления совместной экономической деятельности посвящена основным формам деятельности немецких предприятий на российском рынке. Согласно исследованиям модели хозяйственного поведения, решения о выходе на российский рынок означает выбор одной из трех основных стратегий: экспортной, кооперации и прямых производственных инвестиций. Оценка каждой из этих стратегий включает рассмотрение лежащей в ее основе теоретической базы, возможных форм осуществления, анализ преимуществ и недостатков и обращение к практическим примерам. В качестве первой основной стратегии освоения внешнего рынка исследуется экспортная стратегия, ю
В процессе интернационализации хозяйственной жизни все сильнее проявляются тенденции не только к межгосударственным взаимодействиям в сфере обращения и обмена, но и непосредственно сотрудничества компаний в области производства продукции и связанных с этим процессом направлений.
Можно сказать, что при подобных условиях экономические отношения перерастают традиционные марки внешнеторговых сделок и характеризуются появлением новых форм сотрудничества, дающих возможность понее использовать международное разделение труда. К ним относятся и предприятия с иностранными инвестициями, включающие в себя понятия совместного предприятия, где доли уставного капитала принадлежат разным партнерам.
Совместные предприятия, как форма экономических межгосударственных отношений закономерно развиваются в ходе эволюции мирохозяйственных связей, что объясняется их преимуществами по сравнению с другими формами промышленного сотрудничества. К основным из них относят:
возможность комплексного использования усилий партнеров по взаимодействию во всех предпроизводственных, производственных и сбытовых сферах;
обеспечение поновесного контроля со стороны партнеров за цепочкой процессов от производства, снабжения до сбыта и управления; объединение и концентрация наиболее сильных взаимодопоняющих
элементов со стороны партнеров._
Иностранные инвестиции
Прямые инвестиции (в производство)
Прочие инвестиции
Портфельные инвестиции
Создание предприятий с иностранными инвестициями
Предприятия со 100%-ным участием иностранного капитала
Совместные! предприятия (участие иностранного капитала менее 100%)
Рис 1. Место СП в притоке иностранных инвестиций
Мотивы партнеров при создании СП весьма многообразны, но в целом их можно разделить на две группы:
1. Использование своих возможностей или ожидаемых выгод на рынке, которое может быть осуществлено только в сотрудничестве с партнером; к ним относятся:
Х вступление на новые рынки,
Х доступ к новым технологиям,
Х доступ к ресурсам.
2. Возможность устранения путем кооперации слабых мест и недостатков собственного предприятия, таких, как:
Х слишком высокий уровень затрат,
Х дефицит ноу-хау,
Х неудовлетворительная структура сбыта,
Х дефицит мощностей.
На основании данных мотивов и анализа рыночной ситуации формулируются цели и планируются конкретные шаги по созданию совместного предприятия. С другой стороны, можно разделить мотивацию партнеров по принципу определения страны, как страны с рыночной развитой экономикой и недостаточно сформировавшейся экономической системой - трансформационной.
Исходя из многолетнего успешного опыта работы на совместном предприятии компании Тикона ГМБХ и компании ОАО Урахимпласт, г.Нижний Тагил, автор по результатам практической деятельности и на основе изучения развития конкретной отрасли технических полимеров и конкретных предприятий данной отрасли, сформулировал четкие рекомендации российским предприятиям и иностранным инвесторам по этапам создания совместных предприятий.
Первым этапом при создании СП является выбор стратегического партнера. Далее автор по результатам практической деятельности приводит сводную таблицу, в которой сформулированы основные этапы подбора партнера по СП (таблица №1).
Таблица№1
Этапы подбора партнера по СП_
Критерии выбора Поиск Оценка, выбор
Рынки Интенсификация имеющихся контактов Рынки
Продукты Кооперационные биржи, выставки Продукты
Ресурсы Базы данных Ресурсы
Место расположения Делегации, встречи Место расположения
Руководство Предприятия Консультации Руководство предприятием
Культура ведения дел Власти, министерства Культура ведения дел
Первостепенное значение принадлежит вопросу управления совместным предприятием. Структуру управления совместного предприятия можно представить следующим образом (рис.2).
Рис. 2 Структура управления СП
Предпринимательская деятельность на российском рынке имеет особенности, которые необходимо учитывать при разработке концептуальных подходов. Главными проблемами остаются неблагоприятные условия для развития предпринимательства в стране и подорванное доверие к российскому рынку со стороны инвесторов, как резидентов, так и нерезидентов. В этих условиях возникает необходимость анализа мирового опыта и положения на российском рынке для выбора эффективных инструментов инвестиционной политики, которая является составной частью экономической политики государства в форме установления структуры и масштабов инвестиций, направлений их использования, источников получения, с учётом необходимости обновления основных средств и повышения их технического уровня. Наиболее важным представляется определение направлений развития национального инвестиционного рынка и создания на нём благоприятного климата. Комплекс же инвестиционных инструментов, может состоять из элементов денежно-кредитной и финансово-бюджетной политики, а также современных методов менеджмента и маркетинга.
Далее в указанной главе автором описаны и доведены до фактов критерии оценки инвестиционного климата страны, региона и отрасли, а также обозначены пути улучшения инвестиционного климата с целью облегчения работы немецким предприятиям (рис.3 и 4).
1. Показ!ль уровня общеэкономического
ри*И1ИЯ
2. Покатали развития
квввСТИЦИОММОИ
имфраетр)*т>ры
3. Покаптели рудового лоимциала
Рис.3 Критерии оценки инвестиционного климата региона
На примере, Ленинградской области автор провел оценку инвестиционной привлекательности указанного региона. Анализируя критерии оценки инвестиционного климата Санкт Петербурга, из рис.3 наглядно видно, что показатели уровня общеэкономического развития, показатели развития инфраструктуры, трудового потенциала, рыночных институциональных преобразований находятся на более высоком уровне, чем в целом по стране. Одним из негативных факторов оценки инвестиционной привлекательности данного региона по показателям социально-политической стабильности является высокий уровень преступности и наличие межнациональных конфликтов в регионе. Однако, большое количество инвестиционных нормативных актов в регионе, стимулирующих деятельность нерезидентов по оценке показателей состояния законотворческого процесса, по мнению автора, значительно перевешивает все остальные негативные показатели в регионе.
Рис.4 Критерии оценки инвестиционной привлекательности отрасли
Описанные автором критерии могут быть применены для оценки инвестиционной привлекательности отрасли любого направления, которая может рассматриваться в качестве потенциальной для размещения иностранных инвестиций. В качестве практического примера можно привести факт, что полученные результаты по разработке критериев оценки инвестиционного климата страны-региона-отрасли были разработаны автором по требованию его работодателя для принятия решения о выборе стратегии выхода на российский рынок технических полимеров. Таким образом, данные результаты были получены в процессе практической деятельности автора, на основе изучения развития отрасли технических полимеров и конкретных предприятий указанной отрасли. Данный факт свидетельствует о научно-обоснованных подходах немецких инвесторов при выборе места и времени инвестиций.
Предметом рассмотрения третьей главы Стратегические аспекты предпринимательской деятельности немецких компаний на российском рынке являются результаты анализа существующих мотивов, возможностей освоения российского рынка и препятствий, с которыми немецкие инвесторы стакиваются в России. В основе проведенного автором исследования лежит письменный опрос практически всех немецких компаний, работающих в отрасли технических полимеров на российском рынке, кроме непосредственно поставщиков полимеров и исходного сырья для их производства сюда вошли фирмы и компании, поставляющие различное оборудование и комплектующие для подготовки и переработки технических полимеров, а также предприятия, изготавливающие различные виды добавок, модификаторов, пластификаторов, пигментов, красителей и всего другого, что необходимо для поного цикла производства пластмасс. В связи с тем, что рынок конструкционных полимеров в России достаточно узкий осуществить данное иссле-
дование оказалось реальным. Особое внимание уделялось вопросам выбранной стратегии предприятий для освоения рынка, а также факторам, повлиявшим на принятие данного решения. В допонение к этому, респондентам было предложено дать ответ относительно мотивов, препятствий, будущих перспектив и факторов успеха для бизнеса в России.
Таким образом, автор по результатам практической деятельности и на основе изучения развития конкретной отрасли технических полимеров и конкретных предприятий данной отрасли провел исследование учета факторов риска при выборе стратегии выхода на российский рынок немецких предприятий.
РЕЗУЛЬТАТЫ ЭМПИРИЧЕСКОГО ИССЛЕДОВАНИЯ УЧЕТА ФАКТОРОВ РИСКА ПРИ ВЫБОРЕ СТРАТЕГИИ ВЫХОДА НА РЫНОК ТЕХНИЧЕСКИХ ПОЛИМЕРОВ НА ПРИМЕРЕ НЕМЕЦКИХ ПРЕДПРИЯТИЙ (Рис.5)
Вьсоше входые барьеры Выэаоя кокурошеть на рьнй Рост ирн щ грздкцю (рост ю энергшэситаи) Бюрократ и корруп*я К^ста&гъная экскмиеская и погитжесхая в страна
Богъиюе ксмество несбсодил гщзкяснък вдав деягегьноои \*рсвы со сгсроы кснтрсг^ющ< сргансе и адтра+м Отсутствие потре&ссти в еьссюк такхик Нтаоя пгагамвспоссенсаъ гео&тя Отсупвдэ фмюовьк раздхш Опугствиэ квапфировэ+ък спа^егисгав на рыке
0123456789
-1_1_1_1_
35,5 ^3
В опросе, проведенном в период с октября 2007 года по май 2008 года с помощью электронной почты, посещения специализированных выставок (Индустрия пластмасс, ноябрь 2007 и Интерпластика, январь 2008) , а также телефонных переговоров, участвовали 147 участников, 127 из них представили свои ответы или ответили по телефону на вопросы, что составило 87% от общего числа опрошенных. При запонении анкеты контактным лицам было предложено дать оценку важности каждого из критериев с помощью десятибальной шкалы; кроме этого, у участников опроса была возможность добавить важные с их точки зрения комментарии. В качестве опрошенных выступали главы представительств немецких компаний в России, директора по продажам российских и немецких офисов, ведущие менеджеры по продажам и развитию рынка. Во время проведения опроса встречались комментарии об отсутствии в достаточном количестве складских помещений, отвечающих европейским нормам. Отмечались высокие уровни цен на недвижимость и землю, отсутствие разветвленной сети коммуникаций, плохое качество дорог и подъездных путей, особенно в районах Подмосковья и в регионах. Данное исследования состоит в основном в изучении этапов стратегий, характерных для немецких компаний при внедрении в российский ры-
нок, а также изменений в стратегиях, возможных в будущие годы. Объектом изучения является процесс освоения немецкими компаниями российского рынка, кроме того, были подробно исследованы мотивы, препятствия, стратегии и перспективы немецких инвесторов при выходе на российский рынок.
Весь спектр стратегий выхода на зарубежный рынок ограничен спецификой той сферы, где задействована компания: например, если при производстве промышленных товаров возможно осуществление экспортной стратегии, то в банковской или страховой сфере такого понятия не существует. Кроме того, у автора имеется практический опыт по выводу на российский рынок немецких фирм - производителей технических полимеров и промышленных изделий. Поэтому данная работа посвящена предпринимательской деятельности частных немецких компаний промышленного сектора. На основе комплексного исследования стратегий освоения немецкими компаниями российского рынка выявлены основные закономерности и перспективы развития немецких фирм в России.
Таким образом, одним из объектов своих изысканий, в качестве традиционной немецкой фирмы на российском рынке автор выбрал известный немецкий концерн Hoechst AG (Хёхст АГ), в котором работает с ноября 1996 года до настоящего момента, начав с низших позиций и дойдя до дожности ведущего менеджера по работе с дистрибьютором и продажам. Данный концерн прошел в России достаточно интересный и познавательный путь развития от небольшого представительства в Москве через совместное предприятие ЗАО Хёхст Урахимпласт Полимер Трейдинг с крупнейшим российским заводом по производству полиформальдегида ОАО Урахимпласт в городе Нижний Тагил до ходинга, состоящего из нескольких самостоятельных организаций, занимающихся различными направлениями и областями применения химической промышленности на территории Российской федерации, стран СНГ и стран Батии. В 1997 году ходинг Хёхст АГ поностью изменил свою структуру и преобразовася в ходинг стратегического менеджмента. В ходе этого развития из бизнес-отдела технических пластмасс возникло самостоятельное предприятие Тикона, что имело свое преимущество-возможность более гибко действовать на рынке. В 1999 году произошло выделение бизнеса промышленной химии из ходинга Хёхст АГ в отдельное акционерное общество с американским капиталом Целанизе АГ. Внутри этого нового акционерного общества важная роль отводится Тиконе - предприятию, ориентирующемуся на постоянное расширение ассортимента продукции. Таким образом, начав путь с традиционно немецкой фирмы, имеющей чисто немецкую структуру управления предприятием, Тикона на данный момент является частью американского концерна Целанизе АГ, продожая производить свою основную продукцию на базе заводов в Германии.
Предприятие Тикона с годовым оборотом в 750 милионов евро и чрезвычайно широким ассортиментом продукции относится к ведущим производителям технических пластмасс мирового уровня. Успешное применение материалов основывается в значительной степени на оптимальном техническом
сервисе. Тесное сотрудничество с потребителями, в которое Тикона вносит свои ноу хау, позволяют осуществлять инновационные решения с высоким рыночным потенциалом для своих партнеров и в России. Автор подробно описал ситуацию с предоставлением компанией технической помощи и поддержки клиентов, так как на его взгляд это один из самых действенных и эффективных методов внедрения на рынок тех или иных изделий и материалов. В данном случае Тикона производит немалые инвестиции в развитие рынка технических пластмасс в России, так как проводя политику внедрения на российских предприятиях немецких полимеров высокого качества, заставляя тем самым российских производителей не только улучшать имеющееся у них качество продукта, но и развивать технический сервис и поддержку клиентов. Безусловно, все эти действия в конечном результате развивают и укрепляют позиции российских предприятий с точки зрения глобальной конкуренции, развивают менеджмент отечественных компаний, делая его более цивилизованным.
Особое внимание при проведении исследования автором было уделено рассмотрению термина стратегия, определению основной цели стратегического планирования, анализу интернационализации, как составной части общей стратегии компании. Проводится систематизация совокупности возможных путей выхода на зарубежные рынки. В качестве критериев для классификации основных стратегий используется непосредственная активность на рынке и кооперация с местными партнерами.
Большое внимание автор уделяет мотивам и препятствиям освоения российского рынка иностранными инвесторами. Согласно используемой в работе классификации, мотивы выхода на зарубежные рынки разделяются на экономические (рост экономических показателей) и неэкономические (повышение имиджа компании, ее влияния в данном регионе), наступательные (нацеленность компании на использование своих конкурентных преимуществ) и оборонительные (необходимость преследования конкурентов), ориентированные на доступ к ресурсам, на снижение затрат и на увеличение сбыта (рыночные). Как свидетельствует результаты многочисленных исследований, рыночные мотивы играют наибольшую роль при принятии решения международных компаний об освоении новых стран.
Общая совокупность препятствий освоения внешних рынков была разделена на две основные группы: барьеры макросреды и микросреды. К первой группе относятся политико-правовые, макроэкономические, инфраструктурные барьеры, препятствия в виде коррупции и бюрократии. Факторы микросреды включают в себя элементы структуры рынка, такие как уровень конкуренции, лояльности потребителей к зарубежным товарам, квалификация персонала и др.
Оценкой перспективы, возможностей и препятствий выхода немецких компаний на российский рынок являются результаты анализа существующих мотивов освоения российского рынка и сложностей, с которыми немецкий бизнес стакивается в России. Особое внимание уделено эмпирическим ис-
следованиям, в основе которых лежат опросы немецких компаний, представленных на российском рынке. Анализ многочисленных эмпирических исследований мотивов освоения российского рынка объединяет общий результат: для немецких компаний доминирующим мотивом развития бизнеса в России является ее высокий рыночный потенциал. Абсолютное большинство немецких фирм переносит в Россию лишь в том случае, когда это становится необходимым для реализации рыночного потенциала, а не из-за низкой стоимости факторов производства.
Еще одним обстоятельством, влияющим на решение о выходе на российский рынок, является налоговое законодательство. Установленные в ходе налоговой реформы значительно более низкие по сравнению с Германией налоговые ставки превратили в последний момент налоговую систему из существенного барьера в стимул для освоения российского рынка.
Существенным препятствием ведения хозяйственной деятельности на территории России являются таможенные пошлины, механизм их взимания и нелегальные схемы таможенной очистки грузов. В этой ситуации те компании, которые не участвуют в серых схемах таможенного оформления, находятся в невыгодном положении по сравнению с конкурентами. Среди потенциальных правовых барьеров для выхода на российский рынок можно отметить существующие ограничения прав собственности на недвижимое имущество для иностранных юридических и физических лиц, а также вопросы защиты прав интелектуальной собственности (патентов и товарных марок).
Еще одной острой проблемой для работы на российском рынке является коррупция. Результаты опроса немецких компаний показывают, что около 60% считают неизбежным подкуп чиновников и утверждают, что за выпонение прямых обязанностей чиновники ожидают подарки и другие вознаграждения. По оценкам, компании вынуждены тратить около 10-12% своей прибыли на раздачу взяток. Согласно опубликованному в 2004 году международной организацией по борьбе с коррупцией Транспаренси Интернэшнл индексу коррумпированности экономик, среди 146 исследуемых стран Россия делит 90-е место с такими государствами, как Индия, Мозамбик, Танзания.
Допонительные сложности для иностранных компаний представляют проблемы инфраструктуры и сбора информации. В России ощущается нехватка автомобильных и железных дорог, недостаточная разветвленность телекоммуникационных сетей, недостаток современных складских помещений. Главным образом, проблемы нехватки информации остаются на микроуровне. Непрозрачность российского бизнеса по-прежнему остается одним из препятствий для привлечения немецкого капитала. В наиболее сложном положении оказываются малые и средние предприятия, которые по сравнению с транснациональными корпорациями не имеют достаточного количества финансовых и рабочих ресурсов.
К барьерам микросреды относится прежде всего уровень конкуренции. В целом немецкие компании в России завоевали в своих сегментах рынка
прочные позиции. Однако растущая конкуренция заставляет их привносить изменения в стратегии. В частности, для большинства немецких производителей продуктов питания, ранее экспортировавших свою продукцию на российский рынок, сегодня становится необходимым переносить производство в Россию, с тем, чтобы выдержать конкурентную борьбу с местными производителями.
Далее автор проводит комплексный анализ немецкой предпринимательской деятельности на российском рынке. За последние десятилетия Германия неизменно входит в число стран с наиболее развитой внешнеэкономической деятельностью. Германия завоевала прочные позиции по объемам прямых иностранных инвестиций, где основной объем приходится на обрабатывающую промышленность, в частности, в области машиностроения, автомобилестроения, химической и электротехнической промышленности. Заслуживает внимание тот факт, что абсолютное большинство компаний из промышленного сектора Германии, представленных на международных рынках, имеют собственное производство. Немецкие прямые инвестиции имеют широкую географию, основная их часть распространяется на Европейский союз и другие индустриальные страны. Однако стоит отметить, что основной рост инвестиций обеспечивают страны Восточной Европы. При сравнении внешнеэкономической деятельности Германии с другими странами Европы необходимо учитывать, что ее емкий внутренний рынок отвлекает большую часть ресурсов от зарубежных вложений. Как показывает эмпирические данные опроса 1800 немецких компаний, в их общем объеме инвестиций доля прямых иностранных составляет 21% (т.е. остальные 79% приходятся на внутренний рынок). Рассматривая географическую структуру, необходимо отметить, что в общем объеме накопленных Российской Федерацией иностранных инвестиций на 1 октября 2007 года лидирует Германия (18,2 мрд. доларов), КНДР (15,9 мрд. доларов), Украина (9,6 мрд. доларов), Япония (8,9 мрд. доларов), США (6,5 мрд. доларов).
Россия представляет интерес для большинства немецких компаний, прежде всего как рынок сбыта, поэтому чрезвычайно важным является также анализ российских потребителей. Одним из ограничений для работы иностранных компаний на российском рынке является низкий уровень дохода большинства населения страны. Трудно переоценить вклад бизнес сообщества в развитие двусторонних отношений между Россией и Германией - особенно, если судить по двустороннему торговому обороту между ними. В конечном счете, каждые переговоры, каждая транзакция, каждая поставка товара - это всегда еще и часть взаимного культурного обмена. В 2007 году, с января по ноябрь Германия поставила в Россию товаров, оборудования и услуг на 23,5 мрд. доларов, что составляет свыше 11% всего российского импорта. Тем самым, Германия - как и много лет подряд - по-прежнему занимает первое место среди внешнеторговых партнеров России. Особенно стоит отметить 70%-й рост импорта автомобилей и автомобильных запчастей, объем которого достиг 2,4 мрд. евро. Таким образом, производители машин и обо-20
рудования вновь возглавили список немецких экспортеров в Россию. Но немецкие экспортные поставки отличает не только большой объем, но и высокая степень диверсификации. Активность на рынке проявляют представители всех отраслей - от производителей продуктов питания, издательств, банков и страховых обществ, IT-компаний, энергетических концернов, автопроизводителей, логистических фирм, строительных компаний и поставщиков стройматериалов, а также многочисленные химические фирмы, консультанты, производители машин и оборудования. С 2000 года общий объем экспорта немецкого оборудования в Россию увеличися более чем в три раза. Все эти факты свидетельствуют об устойчивой успешной предпринимательской политике немецких компаний на российском рынке, и в конечном итоге, являются определенной гарантией снижения риска дальнейших инвестиций в российскую экономику. Кроме этого, автор предлагает активнее использовать страхование инвестиционных рисков, учитывая немецкую специфику ведения инвестиционной деятельности за рубежом, для этого необходимо воссоздать аналогичную систему немецкого страхования компании Гермес. Российские банки, получив аккредитацию немецкой государственной страховой компании "Гермес" и необходимый лимит на страхование кредитов немецких экспортеров в Россию могли бы выступать гарантами страхования от некоммерческих рисков инвестиций немецких предприятий. Гарантии "Гермеса", который уже успешно сотрудничает с рядом российских банков и банков стран СНГ, упростят процесс получения кредитов немецких банков для инвестиций в различные отрасли промышленности и сельское хозяйство.
В заключение автор, исходя из поставленных во введении целей и задач, формулирует основные выводы, полученные в результате выпоненного исследования, и дает практические рекомендации по их использованию на уровне предприятий.
ПУБЛИКАЦИИ АВТОРА ПО ТЕМЕ ДИССЕРТАЦИИ
1. Потапенко C.B. Инвестиционная деятельность немецких компаний на российском рынке // Проблемы теории и практики упр. - 2008. - № 110,6 п.л.
2. Потапенко C.B. Перспективы инвестиционной деятельности немецких компаний на российском рынке // Междунар. экономика. - 2008. - № 10.0,8 п.л.
3. Потапенко C.B. Стратегические аспекты инвестиционной деятельности немецких предприятий на российском рынке // Междунар. экономика. -2008. -№ 9,- 1,2 п.л.
4. Потапенко C.B. Формы реализации и учет факторов риска немецкой инвестиционной деятельности в России // Дипломат, служба. - 2008. - № 4. -0,9 п.л.
5. Потапенко C.B. Перспективные инвестиции компании лTicona GmbH в инновационные области применения конструкционных полимеров // Полимер, материалы - 2008. - № 1.-0,1 п.л.
6. Потапенко C.B. Преимущества применения технических пластмасс фирмы Тикона ГМБХ в функциональных деталях автомобилей // IV меж-дунар. науч. - практ. конф. Проблемы развития автомобилестроения в России: Тез. докл., 13-15 окт. 1998 г. / АО АВТОВАЗ. - Тольятти, 1998. - 0,2 п.л.
Бумага для множительных аппаратов. Печать офсетная.
Формат 60x84/16. Тираж 100 экз. Заказ N812
Типография ООО "ФЭД+", Москва, ул. Кедрова, д. 15, тел. 774-26-96
Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидат экономических наук , Потапенко, Сергей Валерьевич
ВВЕДЕНИЕ.
ГЛАВА 1. СУЩНОСТЬ И РОЛЬ НЕМЕЦКИХ ИНВЕСТИЦИЙ В ЭКОНОМИКЕ РОССИИ,
ИХ ВЛИЯНИЕ НА РАЗВИТИЕ ПРЕДПРИНИМАТЕЛЬСТВА.
1.1. Значение иностранных инвестиций в обеспечении динамичного развития российской экономики и предпринимательства.
1.2. Инвестиционная среда для привлечения немецкого капитала.
1.3. Отличительные черты немецкой системы корпоративного управления.
ГЛАВА 2. АКТИВИЗАЦИЯ ФОРМ НЕМЕЦКОЙ ПРЕДПРИНИМАТЕЛЬСКОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ В РОССИИ, ИХ ЗНАЧЕНИЕ ДЛЯ РАСШИРЕНИЯ СОТРУДНИЧЕСТВА.
2.1. Совместные предприятия (СП) с немецкими партнерами.
2.1.1 Особенности функционирования совместных российско-немецких предприятий.
2.2. Свободные экономические зоны в России- инструментарий для развития предпринимательства немецких компаний.
2.3. Пути улучшения инвестиционного климата для привлечения немецких инвестиций.
2.3.1. Формирование благоприятного инвестиционного климата для немецких предприятий.
2.3.2. Региональные аспекты улучшения инвестиционного климата.
2.3.3. Снижение транзакционных издержек инвесторов.
2.4. Учет факторов риска при инвестировании.
ГЛАВА 3. СОЗДАНИЕ СТРАТЕГИЧЕСКОГО МЕХАНИЗМА ПРЕДПРИНИМАТЕЛЬСКОЙ
ДЕЯТЕЛЬНОСТИ НЕМЕЦКИХ КОМПАНИЙ НА РОССИЙСКОМ РЫНКЕ.
3.1. Формирование современного инструментария выхода немецких компаний на российский рынок.
3.2. Повышение эффективности механизма привлечения немецких инвестиций на современном этапе развития российской экономики.
3.3. Стратегия привлечения немецких прямых инвестиций в российскую экономику как основа развития предпринимательской деятельности.
Диссертация: введение по экономике, на тему "Особенности и механизм развития предпринимательства на российском рынке полимерной продукции"
Актуальность темы исследования. Экономические преобразования, начавшиеся в России, создали новые возможности для стимулирования предпринимательской деятельности и привлечения иностранных инвестиций в отечественную экономику. Достаточно высокий уровень износа основных фондов в отраслях российской экономики и отсутствие необходимой материальной базы для их обновления внутри страны повышают значимость процесса привлечения иностранных инвестиций. Активизация инвестиционного процесса в результате привлечения немецкого капитала способствует расширению использования на отечественных предприятиях прогрессивной техники и технологий, передовых методов управления, повышению уровня занятости населения, росту налоговых поступлений в бюджеты всех уровней. Особое значение имеет ценнейший опыт управления на совместных и немецких предприятиях, который получают отечественные управленческие кадры. Процесс привлечения немецких инвестиций в отечественную экономику требует формирования определенного механизма, позволяющего стимулировать приток инвестиций в приоритетные сектора российской экономики.
В работе раскрыты роль и значение инвестиций немецких компаний в российскую экономику, рассмотрены основные формы их привлечения. Особое внимание уделено оценке инвестиционного климата, как основы для принятия решения немецкими компаниями о размещении капитала. В связи с высокими темпами экономического развития ФРГ и её статуса наиболее высокоразвитого государства Центральной и Восточной Европы (ЦВЕ), а также для нахождения новых рынков сбыта, экономика государства заставляет выходить немецкие предприятия на мировые рынки. По данным ЦБ РФ объем прямых иностранных инвестиций в 2007 году составил 30-32 мрд. доларов, в 2008 году планируются инвестиции в российскую экономику в размере 40-50 мрд.доларов. Германия стабильно занимает первое место среди стран, чьи компании вкладывают деньги в экономику России. Объем немецких инвестиций недавно превысил 12 мрд.евро. На российском рынке сейчас присутствует продукция более 6500 немецких фирм, а 4600 производителей уже работают непосредственно в нашей стране. В связи с бурным развитием российской экономики и расширяющимися связями с немецкими партнерами данная работа является достаточно актуальной и востребованной.
Степень разработанности проблемы. В этой связи необходим глубокий анализ уже имеющегося опыта функционирования немецких компаний в России. В процессе написания работы автор внимательно изучил научные публикации немецких исследователей в данной области, особое внимание привлекли работы Л.Берековена, Р.Берндта, Й.Больца, Е.Дюльфера, Х.Мефферта, которые внесли немалый вклад в теоретический анализ инвестиционной и предпринимательской деятельности компаний. Особенно интересны в плане прикладных аспектов освоения внешних рынков работы немецких экономистов П.Фишера, Ч.Киндлебергера, Й.Айзеле и Х.Фангера. В России задачи инвестиционной политики непосредственно связаны с улучшением рамочных условий предпринимательства, где отечественные экономисты создали развитую методологическую базу, наиболее известными из них являются: Львов Д.С., Абакин Л.И., Петраков Н.Я., Грунин A.A., Столяров И.И., Кузнецов A.B., Яковец Ю.В. и другие.
Подробно раскрыты формы реализации немецкой предпринимательской деятельности в России, обозначены пути улучшения инвестиционного климата с целью облегчения работы немецким компаниям. Тематика диссертационной работы обобщает опыт предпринимательской деятельности и инвестиций немецких предприятий на российском рынке полимерной продукции. Исходя из профессионального опыта, сложившегося благодаря многолетней работе на известном немецком концерне Хёхст АГ в России, автор обозначил в работе главные направления немецких инвестиций в указанной отрасли, описал примеры развития, проблемы и перспективы традиционной немецкой фирмы на российском рынке.
Целью исследования является разработка рекомендаций для расширения предпринимательской деятельности и создания благоприятных условий для инвестирования немецкого капитала в российскую экономику в целом и в конкретные отрасли промышленности в частности. Здесь на конкретном примере автор показал тенденцию развития и перспективы традиционной немецкой фирмы в условиях изменения рыночной экономики в России от нестабильного состояния в 90-х годах до настоящего момента. Поставленная цель обусловила необходимость решения следующих взаимосвязанных задач:
1. Определение характерных особенностей внешнеэкономической деятельности немецких компаний, связанных с источниками финансирования, типами, формами и направлениями предпринимательства на российском рынке.
2. Определение мотивов освоения российского рынка немецкими компаниями.
3. Обоснование основных критериев для классификации стратегий выхода на внешний рынок немецких компаний.
4. Анализ препятствий, сдерживающих или осложняющих работу немецких компаний на российском рынке.
5. Разработка четких научно-практические рекомендаций российским предприятиям и иностранным инвесторам при создании совместных предприятий. Установление особенностей развития стратегий немецких компаний во времени и факторы, обуславливающие переход к новым видам и возможностям осуществления предпринимательской деятельности с учетом рисков в условиях глобального экономического кризиса.
6. Осуществление оценки тенденций и будущих сценариев развития немецкого бизнеса в России. Определение областей, где предпринимательство и ноу-хау немецких предприятий будут особенно востребованы российской экономикой.
Объектом исследования выступает процесс освоения немецкими компаниями российского рынка, при этом, исследованию подвергалась предпринимательская деятельность предприятий полимерной продукции.
Предметом исследования является разработка экономических механизмов и системы мер по повышению эффективности немецкой предпринимательской деятельности в России, мотивы, препятствия и стратегии немецких инвесторов при выходе на российский рынок на примере Хёхст АГ.
Теоретической и методологической основой послужили концепции и разработки ведущих представителей отечественной и зарубежной экономической науки по проблемам инвестиционного развития и методологии оценки инвестиционных проектов, программ, стратегий, рынков капитала, инвестиционного климата и международного менеджмента.
В диссертации применялись методы системного анализа, структурно-функционального анализа инвестиционных процессов, а также методы статистического анализа и экспертных оценок. Кроме этого, автором был осуществлен статистический анализ временных рядов наиболее важных показателей, внешнеэкономической деятельности немецких компаний в России; опрос немецких компаний, работающих в отрасли технических полимеров, оборудования для их переработки и поставки необходимых комплектующих. Исследования охватывают период с начала девяностых годов до 2008 года. Однако, в ряде случаев, когда необходимо выявить существующие догосрочные тенденции, исследования выходят за данные временные рамки.
Научная новизна работы. В ходе исследования были получены следующие результаты, отличающиеся, по мнению автора, научной новизной. в Систематизированы виды предпринимательской деятельности, типы инвестирования и инвестиционных проектов с учетом их форм и направлений на примере немецких предприятий. Уточнено понятие благоприятного инвестиционного климата. Сформулирована концепция моделирования инвестиционного климата, проведен анализ зарубежных и российских методик оценки инвестиционного климата по бальной системе, проведена оценка и ранжирование различных факторов, определяющих инвестиционный климат. Сформулированы методические основы оценки учета факторов риска при инвестиционной предпринимательской деятельности. Дана оценка первичному влиянию глобального экономического кризиса на развитие предпринимательства немецких компаний.
Х Разработаны рекомендации для стимулирования немецкой предпринимательской деятельности и вхождения на российский рынок технических полимеров, оборудования для их переработки и комплектующих к ним на уровне предприятий. Указанные автором рекомендации адаптируются и для предприятий другого профиля.
Х Выявлены основные мотивы, разработана стратегия и агоритм необходимых действий при инвестициях в данную отрасль, а также рассчитана их эффективность на примере нескольких традиционных немецких предприятий, работающих в России.
Основные результаты, полученные соискателем и выносимые на защиту, заключаются в следующем. о Определены характерные особенности внешнеэкономической деятельности немецких компаний, в частности, связанные с источниками финансирования, типами, формами и направлениями инвестирования. Описан многолетний опыт работы немецкой компании на российском рынке. Выявлены основные мотивы, которыми руководствуются немецкие компании, осуществляя выход на российский рынок. В процессе исследования было установлено, что высокая емкость российского рынка является доминирующим фактором для работы немецких промышленных компаний в России.
Х Обозначены препятствия, с которыми немецкие компании стакиваются на российском рынке, среди которых наиболее существенным являются бюрократические и административные барьеры. Разработана методика и проведена оценка и ранжирование основных факторов, определяющих инвестиционный климат. По результатам практической деятельности автора, на основе изучения развития конкретной отрасли и предприятий был проведен опрос представителей немецких компаний, работающих в; России, и, основываясь на опубликованных данных международной статистики, представлены изменения, которые произошли в мотивах; выборе стратегии и основных препятствиях немецких компаний при выходе на российский рынок за последние годы. о Проведено обоснование процесса принятия решения о выходе на российский рынок, используя одну из трех базовых стратегий: экспортная стратегия;1 стратегия кооперации и стратегия прямых производственных инвестиций (ППИ). в Основываясь на практических знаниях и опыте автора, даны четкие научно-практические рекомендации российским и немецким компаниям при создании совместных предприятий. Установлены особенности развития стратегий иностранных компаний во времени и факторы, обуславливающие переход к новым видам и возможностям осуществления инвестиционной деятельности с учетом рисков в условиях глобального экономического кризиса.
Х Обоснована оценка тенденций и будущих сценариев развития немецкого бизнеса в России. Указаны области, где инвестиции и ноу-хау немецких предприятий особенно востребованы российскими партнерами.
К теоретической и практической значимости работы можно отнести то, что в результате исследования выявлен широкий спектр тенденций и закономерностей, характерных для поведения немецких компаний в России. Показано, что рост инвестиций; интенсификация* прямого, сотрудничества на региональном уровне, а также использование немецкого ноу-хау, в особенности в сферах высоких технологий^ может. способствовать процессу глубокой трансформации и скорейшей модернизации деятельности российских предприятий. Автор обосновал преимущества привлечения немецких инвестиции перед отечественными, указывая на тот факт, что использование именно современных импортных технологий ноу-хау в разных областях науки и-техники придаст допонительный стимул развитию экономики Российской Федерации. По мнению автора, привлечения на данном этапе значительных денежных средств внутренних российских инвесторов во многих отраслях не даст такого эффекта, как инвестирование в инновации и современные технологии. Наиболее перспективны и востребованы данные инвестиционные процессы в такие области промышленности, как машиностроение, химическая, пищевая и электротехническая промышленность. Полученные результаты могут быть использованы в учебном процессе, особенно в курсах международного менеджмента, инвестирования и международных экономических отношений.
Апробация работы. Основные положения и выводы проведенного автором исследования были опубликованы в шести научных статьях в экономических журналах Российской Федерации. Кроме этого, начиная с 1996 года до мая 2008 года,автор являся ведущим менеджером по продажам и работе с дистрибьютором немецкой компании Тикона ГмбХ и отвечал за развитие бизнеса технических полимеров в России. В период с 1996 по 2008 год автор занимася продвижением проектов по внедрению на российский рынок высокотехнологичных конструкционных полимеров в инновационные области применения.
Публикации. По теме диссертации опубликовано шесть печатных работ в отечественных экономических журналах общим объемом 3,8 п.л, в том числе, три в изданиях, рекомендованных ВАК.
Диссертация: заключение по теме "Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда", Потапенко, Сергей Валерьевич
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Согласно опубликованному в 2007 году в Нью-Йорке докладу "Перспективы мировых инвестиций до 2010: резкий подъем или падение" прямые иностранные инвестиции в Россию в 2010 г оцениваются в $38,9 мрд. В докладе также сообщается, что в России есть два привлекательных сектора - промышленный и энергетический. Именно эти два сектора делят между собой основную часть инвестиций - 45% и 32% соответственно. Остальные же 23% приходятся на банковскую и торговую сферы.
Обязательным условием роста капитальных вложений является наличие в российской экономике благоприятного инвестиционного климата. В 1995-1996 годах Правительством Российской Федерации были предприняты важные меры, направленные на улучшение инвестиционного климата для отечественных и иностранных инвесторов. В их числе снижение темпов инфляции, льготы при налогообложении прибыли коммерческих организаций с иностранными инвестициями; освобождение от налога на добавленную стоимость и спецналога на импортируемое технологическое оборудование и запасные части к нему, а также предоставление льготных кредитов в иностранной валюте, полученных от иностранных банков и кредитных учреждений. Отменено ограничение количества расчетных (текущих) и бюджетных счетов предприятий, учреждений, организаций в банках или иных кредитных учреждениях. Решен вопрос учета суммы курсовых разниц, возникающих в связи с изменением курса рубля к иностранным валютам, при определении предприятием налогооблагаемой прибыли. Принято решение об отмене с 1 января 1996 года налога на сверхнормативное превышение расходов на оплату труда. В 1996-1998 годах решающее значение приобретает улучшение макроэкономической конъюнктуры в результате подавления инфляции и, как следствие, снижение процентной ставки догосрочного кредита для инвестиционных целей. Действующие законодательные акты в области налоговой политики предоставляют ряд льгот по налогообложению прибыли для предприятий и организаций в части финансирования капитального строительства. В ближайшие годы необходимо сформировать оптимальный уровень налогов, тарифов и льгот, сопоставимый с условиями инвестирования, сложившимися в странах-конкурентах России на рынке инвестиционных капиталов. Решение проблемы стимулирования инвестиций в российскую экономику во многом зависит от становления российского рынка ценных бумаг, развитие которого будет осуществляться по мере преодоления последствий экономического кризиса, инфляционных процессов и стабилизации производства.
На инвестиционную активность в значительной мере влияет спрос на акции приватизированных предприятий. Рост курса этих акций в последнее время характерен для акционерных обществ-монополистов, функционирующих в таких отраслях^ как нефтяная промышленность, энергетика, связь.
Процесс привлечения иностранного капитала в условиях, когда значительная часть российских предприятий приватизирована, неизбежно будет идти преимущественно путем продажи иностранному инвестору акций российских акционерных обществ, владеющих предприятиями. В обеспечение благоприятного инвестиционного климата существенное значение имеет деятельность органов испонительной власти субъектов РФ по привлечению отечественных и иностранных инвестиций.
Органы государственной власти субъектов Российской Федерации формируют благоприятный инвестиционный климат регионов по средством организации выставок и участия в федеральных и международных выставках инвестиционных проектов, осуществления рекламно-информационной кампании в печатных изданиях. Так, Министерство экономики развития Российской Федерации уже разработало совместно с органами государственной власти субъектов Российской Федерации и заинтересованными органами государственной власти план мероприятий по вопросам привлечения иностранных инвестиций в экономику регионов РФ. Данный документ охватывает все направления региональной инвестиционной политики и предусматривает конкретные меры, направленные на привлечение иностранных инвестиций в экономику субъектов Российской Федерации.
Инвестиционное сотрудничество России со странами Центральной и Восточной Европы (ЦВЕ) служит одним из основных средств стабилизации и дальнейшего развития экономики каждой страны. Последнее не может осуществляться успешно без согласованной экономической политики, учитывающей специализацию, кооперацию и производство тех видов продукции, которые необходимы этим странам. Привлечение капитала из государств Центральной и Восточной Европы, в частности из Германии, дожно осуществляться путем совместного государственно-коммерческого финансирования инвестиционных проектов, международного финансового лизинга, создания договорных совместных организаций типа консорциумов для осуществления инвестиционной деятельности. Необходимо также создать условия для привлечения частных российских инвесторов в производственные объекты государств ЦВЕ, в продукции которых заинтересована Россия. В этой связи целесообразно разработать совместно со странами Центральной и Восточной Европы механизм инвестиционного сотрудничества и перехода на совместное финансовое обеспечение.
До последнего времени основной формой участия немецкого капитала в виде прямых инвестиций было создание совместных предприятий. Несмотря на значительное число зарегистрированных предприятий такого типа, размеры привлеченных им зарубежных инвестиций невелики, а их роль в экономике незначительна. В ходе проведенного исследования, а также основываясь на практическом опыте, автором даны рекомендации иностранным инвесторам и их российским партнерам по созданию совместных предприятий. Необходимо совершенствовать способы определения доли российских инвесторов в уставных капиталах совместных предприятий, разработать методики оценки зданий, сооружений, оборудования, земли, вкладываемых в качестве российской части уставных фондов коммерческих организаций с иностранными инвестициями. Следует активнее стремиться к привлечению иностранных финансовых ресурсов в форме кредитов, которые требуют погашения, но не устанавливают прямой зависимости кредитуемых предприятий от иностранных компаний. Одной из форм иностранных кредитов являются целевые банковские вклады для кредитования развития российских предприятий с условием возврата кредита поставками продукции (компенсационные соглашения).
Целесообразно стимулировать сдеки, в которых немецкие партнеры поставляют машины, оборудование, технологии, комплектные заводы в обмен на встречные поставки сырья, полуфабрикатов, производимых на поставленном оборудовании. Важным фактором притока иностранных инвестиций в российскую экономику является стимулирование возврата российского капитала, находящегося в зарубежных банках, и формирования условий для предотвращения дальнейшей утечки капиталов из России. Для привлечения иностранных инвесторов к деятельности на конкретных территориях следует использовать механизм создания свободных экономических зон. Происходят существенные изменения в структуре источников финансовых капитальных вложений, повышается доля средств негосударственного сектора экономики. Однако, в решении задач стабилизации экономического положения главная роль остается по-прежнему за государственными инвестициями. Так, по ряду важнейших направлений государство вынуждено выступать в виде инициатора инвестиционного процесса: поддерживать эффективные направления будущего развития в промышленном секторе, сохранять поддержку АПК, инвестировать в обеспечение безопасности функционирования технических систем; поддерживать и развивать социальную сферу, обеспечивая выпонение принятых решений по обустройству военнослужащих, ликвидация последствий экологических бедствий и других направлений социального развития; заканчивать строительство объектов, которые не удалось продать или приватизировать в связи с их незавершенностью.
Значительное воздействие на развитие экономики России, по мнению автора, могут оказать именно немецкие инвестиции. При достижении макроэкономической стабильности, ликвидации последствий мирового экономического кризиса и активизации международного инвестиционного сотрудничества возможно ожидать в ближайшее время увеличение притока немецких инвестиций в развитие экономики Российской Федерации. Сдерживающим фактором здесь является инвестиционный климат, который продожает оставаться не совсем благоприятным из-за ряда нерешенных экономических вопросов, высокого уровня криминогенноеЩ в предпринимательской деятельности, наличия очагов военных конфликтов, что вынуждает западных инвесторов проводить осторожную и выжидательную политику в области инвестиционного сотрудничества с Российской Федерацией.
К сожалению, названные проблемы перевешивают такие черты России, как богатые природные ресурсы, мощный, хотя технически устаревший производственный аппарат, наличие дешевой и квалифицированной рабочей силы, высокий научно-технический потенциал. Следовательно, необходимы допонительные меры по снижению воздействия негативных факторов на состояние инвестиционного климата в России, среди которых в качестве первоочередных можно выделить:
1. Достижение национального согласия между различными социальными группами, политическими партиями по поводу решения общенациональной проблемы выхода России на более высокий экономический уровень.
2. Выравнивание экономических показателей и борьба с инфляцией.
3. Внимательная разработка правовой базы инвестирования.
4. Радикализация борьбы с преступностью.
5. Создание конкретного механизма предоставления налоговых льгот банкам, отечественным и иностранным предпринимателям, идущим на догосрочные инвестиции с целью компенсации убытков по замедлению оборота капитала по сравнению с другими оборотами их деятельности.
Данные меры не абсолютны, но они могут сыграть положительную роль в развитии отечественной экономики. Иностранный капитал, а немецкий в особенности, может внести в страну достижения научно-технического прогресса и передовой опыт управления
Кроме того, по мнению автора, нельзя ожидать значительного расширения немецкой предпринимательской деятельности в Российской Федерации в ближайшее время, без создания условий для четкой мотивации иностранного инвестора по переносу или созданию нового собственного производства в России. Основными причинами, по которым иностранные инвесторы сейчас вынуждены открывать собственное производство в России, являются следующие: отсутствие или нехватка собственных мощностей для производства продукции для российского рынка и высокий уровень конкуренции на рынке, вследствие чего ведущие компании просто не могут не участвовать в данном процессе, рискуя потерять долю рынка. Безусловно привлечение иностранного капитала в материальное производство намного выгоднее Российской Федерации, чем получение товаров на условиях прямых поставок, которые лишь умножают общий государственный дог.
Приток зарубежных капиталовложений жизненно важен для достижения среднесрочных целей, таких, как выход на более высокий уровень экономики, увеличение ВВП. При этом, естественно, российские общественные интересы не совпадают с интересами иностранных инвесторов, следовательно, важно привлечь капиталы так, чтобы не лишить их владельцев собственных мотиваций, одновременно направляя действия последних на благо общественных целей. Данная задача разрешима, что и подтверждается мировым опытом (например, образование новых индустриальных стран), но для нахождения каких-либо определенных действий по ее выпонению нужно в первую очередь изучить конкретное состояние в области привлечения иностранных инвестиций в настоящих российских условиях, рассмотреть экономическую и законодательную базы, обеспечивающие инвестиционный климат в стране. Поэтому в данной работе большое внимание уделено именно последней, так как сегодня именно неопределенность в данной сфере ограничивает инвестиционный процесс, то есть наблюдается своеобразный парадокс: сильнейший инструмент по привлечению зарубежного капитала одновременно является основной причиной, удерживающей инвесторов от крупных вложений.
В работе раскрыты роль и значение немецких инвестиций, рассмотрены основные формы их привлечения. Изложены методы государственного регулирования процесса привлечения иностранных инвестиций в Россию. Особое внимание уделено оценке инвестиционного климата, как основы для размещения иностранного капитала. Учитывая отечественную и зарубежную практику определения сущности инвестиционного климата, автор в отличие от множества других определений инвестиционного климата дает собственное определение. Данная автором формулировка дает возможность более четко определить понятие данной категории, что является необходимым с методологической точки зрения, т.к. позволяет выбрать более точно не только систему показателей, характеризующих инвестиционный климат, но и методику их оценки. Благодаря уточнению понятия благоприятного инвестиционного климата автору удалось оценить и провести ранжирование различных факторов, определяющих инвестиционный климат, с учетом региональной и отраслевой корректировки посредством анализа стратегии немецких предприятий, а также сформулировать методические основы оценки учета факторов риска при осуществлении предпринимательской деятельности.
В работе подробно раскрыты формы реализации немецкой предпринимательской деятельности в России, а также обозначены пути улучшения инвестиционного климата с целью облегчения работы немецких инвесторов.
К теоретической и практической значимости работы можно отнести тот факт, что в результате исследования был выявлен широкий спектр тенденций и закономерностей характерных для поведения немецких компаний в России. Рост предпринимательства, интенсификация прямого сотрудничества на региональном уровне, а также использование немецкого ноу-хау, в особенности в сферах высоких технологий, может способствовать процессу глубокой трансформации и скорейшей модернизации российской экономики. Поэтому важно четко представлять себе суть и движущие механизмы этих тенденций, чтобы иметь возможность прогнозировать приносимые ими изменения и направлять их на повышение эффективности двухсторонних экономических отношений. В своей работе автор описал преимущества привлечения иностранных инвестиции перед отечественными инвестициями, указывая на тот факт, что использование именно современных импортных технологий ноу-хау в разных областях науки и техники придаст допонительный стимул развитию экономики Российской Федерации. По мнению автора даже привлечения на данном этапе значительных денежных средств внутренних российских инвесторов не даст такого эффекта, как инвестирование в инновации и современные технологии. Наиболее перспективны и востребованы данные инвестиционные процессы в такие области промышленности, как машиностроение, химическая, пищевая и электротехническая промышленность.
На основе проведенного исследования перспектив инвестиционной деятельности иностранных компаний на российском рынке на примере немецких предприятий автором выявлены основные особенности и тенденции развития немецких фирм в России.
Основные научные результаты, полученные соискателем и выносимые на защиту, заключаются в следующем:
1. Определены характерные особенности внешнеэкономической деятельности немецких компаний, в частности, связанные с источниками финансирования, типами, формами и направлениями инвестирования, описан многолетний опыт работы немецкой компании на российском рынке. Выявлены особенности интернационализации немецких компаний, представлена отраслевая и географическая структура немецкого экспорта и прямых инвестиций в Россию.
2. Выявлены основные мотивы, которыми руководствуются немецкие компании, осуществляя выход на российский рынок. В процессе исследования было установлено, что высокая емкость российского рынка является доминирующим фактором для работы немецких промышленных компаний в России. Приведены те характерные отличия в мотивах, которые существуют по сравнению с освоением рынка стран бывшего социалистического сообщества.
3. Обозначены препятствия, с которыми немецкие компании стакиваются на российском рынке, среди которых наиболее существенным являются бюрократические и административные барьеры. Исследована инвестиционная среда для привлечения немецкого капитала, подробно описаны методы улучшения инвестиционного климата российской экономики. На основе изучения зарубежных и российских методик оценки инвестиционного климата осуществлен сравнительный анализ лучших методик по бальной системе. Выработана схема формирования региональных целевых установок, реализуемых при участии немецкого капитала. Разработаны и доведены до фактов критерии оценки инвестиционного климата страны и региона, разработаны и доведены до фактов критерии оценки инвестиционной привлекательности отрасли. По результатам практической деятельности автора, на основе изучения развития конкретной отрасли и конкретных предприятий был проведен опрос представителей немецких компаний, работающих в России, и, основываясь на опубликованных данных международной статистики, представлены изменения, которые произошли в мотивах и основных препятствиях немецких компаний за последние годы.
4. Проведено обоснование процесса принятия решения о выходе на российский рынок, используя одну из трех базовых стратегий: экспортная стратегия, стратегия кооперации и стратегия прямых производственных инвестиций (ППИ). Описаны основные критерии для классификации стратегий выхода на внешний рынок.
5. Проанализирована каждая из стратегий освоения российского рынка, используемая в настоящее время немецкими компаниями, включающая в себя анализ преимуществ, недостатков, потенциальных шансов и возможных рисков. Основываясь на практических знаниях и опыте автора, даны четкие рекомендации российским предприятиям и немецким инвесторам при создании совместных предприятий. Подробно изучены и описаны вопросы учета факторов риска при инвестиционной деятельности. Установлены особенности развития стратегий немецких компаний во времени и факторы, обусловливающие переход к новым видам и возможностям осуществления инвестиционной деятельности. Оценено первичное влияние глобального экономического кризиса на предпринимательскую деятельность немецких компаний на российском рынке.
6. Осуществлен статистический анализ временных рядов наиболее важных показателей внешнеэкономической деятельности немецких компаний в России.
7. Дана оценка тенденций и будущих сценариев развития немецкого бизнеса в России. Указаны области, где инвестиции и ноу-хау немецких предприятий были бы особенно востребованы российской экономикой и российскими партнерами.
Полученные результаты могут быть использованы российскими государственными структурами (прежде всего законодательными органами) для развития инструментов, направленных на привлечение немецкого ноу-хау и инвестиций в российскую экономику. Отдельные разделы могут быть использованы в учебном процессе, особенно в курсе международных экономических отношений. Российские компании, имеющие планы по освоению зарубежных рынков, в частности рынков ФРГ, могут использовать рассмотренные в работе преимущества и недостатки каждой из стратегий освоения внешних рынков, опираясь на опыт, полученный немецкими фирмами в России.
В заключение, автор хотел бы отметить, что инвестиции, внутренние и внешние, представляют собой сложный многоступенчатый механизм, способный в громадной степени увеличить экономический потенциал государства, поэтому успех, достигнутый в данной сфере, во многом предопределит дальнейшее развитие национальной экономики в целом.
Диссертация: библиография по экономике, кандидат экономических наук , Потапенко, Сергей Валерьевич, Москва
1. Гражданский кодекс Российской Федерации. Часть 1-3. М.: Инфра-М, 2006. (Б-ка кодексов; Вып. 3 (99).
2. Налоговый кодекс Российской Федерации. Часть 1-2. М.: Инфра-М, 2005. -(Б-ка кодексов; Вып. 20 (93).
3. Федеральный закон Об инвестиционной деятельности в Российской Федерации, осуществляемый в форме капитальных вложений от 25 февраля 1999 г. № 39-Ф3.
4. Федеральный закон Об иностранных инвестициях в Российской Федерации от 9 июля 1999 г. № 160-ФЗ.
5. Федеральный закон О координации международных и внешнеэкономических связей субъектов Российской Федерации от 4 января 1999 г. № 4-ФЗ.
6. Федеральный закон О Мерах по защите экономических интересов Российской Федерации при осуществлении внешней торговли товарами от 14 апреля 1998 г. № 63-Ф3
7. Авдокушин Е.Ф. Международные экономические отношения. М.: ИВЦ Маркетинг, 1999.
8. Бакитжанов А. Инвестиционная привлекательность региона: метод, подходы и оценка // Инвестиции в России,- 2001. № 5,- С. 10.
9. Белов В.Б. Немецкие прямые инвестиции в России. //Современ. Европа. -М.: ИЕ РАН, 2002. С. 61-65.
10. Белогур С., Гаглоев П. Инвестиционные просторы России // Рос. инвестиц. вестн. -1997. -№3. С. 8.1..Брю С. А., Макконел К. Р. Экономикс. Т.1 -2. М.: Республика, 1992.
11. Витрянский В.В., Герасименко С.А. Налоговые органы, налогоплательщик, Гражданский кодекс. М.: Междунар. центр фин.-экон. развития, 1995. - С. 12-13.
12. Внешнеэкономическая деятельность предприятия: Учеб. /Под ред. Л. Е. Стровско-го. 2-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ, 2000.
13. Вознесенская Н. Иностранные инвестиции: Россия и мировой опыт. -М.: Юрид. фирма Контракт: ИНФРА-М, 2001.
14. Годин Д.В. Повышение эффективности инвестиций на региональном уровне. М.: Федератив. отношения и регионал. соц-экон. политика. -2004. - № 6. - С.25.
15. Гришина И., Ройзман И., Шахназаров А. Комплексная оценка инвестиционной привлекательности и инвестиционной активности российских регионов: методика определения и анализ взаимосвязей // Инвестиции в России. 2001. - № 4 - С.7.
16. Гришина И., Ройзман И., Шахназаров А. Типология инвестиционного климата регионов на новом этапе развития экономики // Инвестиции в России,- 2003. № 1. -С.З.
17. Гулькин П.Г. Венчурные и прямые частные инвестиции в России: теория и десятилетие практики. Спб.: ООО Аналитический центр Альпари Спб, 2003. -240 с.
18. Гусева К. Ранжирование субъектов Российской Федерации по степени благоприятности инвестиционного климата // Вопр. экономики. 1996. - № 6. - С. 90.
19. Деева А. И. Организация и финансирование инвестиций: Учеб. пособие. М.: МАЭП: ИИК Калита: Собрание, 1999.
20. Дэниэс Джон Д., Радеба Ли X. Международный бизнес: внешняя среда и деловые операции. М.: Дело ТД, 1994.
21. Европейские прямые инвестиции в России /Рук. авт. колектива Е. С. Хесин, Ю. И. Юданов; Отв. ред. А. В. Кузнецов. М.: ИМЭМО РАН, 2006. - 221 с.
22. Иванов И.Д. Международные корпорации в мировой экономике. М.:Мысль,1976.
23. Игонина Л. Л. Инвестиции. М.: Юристь, 2002.
24. Инвестиции / Под ред. В.В. Иванова, В. В. Ковалёва, В.А. Лялина. М.: ТК Веби, Проспект, 2005.
25. Инвестиционный климат в России: (Докл. Эксперт, ин-та под руководством Е. Г. Ясина) // Общество и экономика. 1999. - №12. - С. 175-231.
26. Институциональные аспекты формирования благоприятного инвестиционного климата / В. Г. Гребенников, Б. А. Ерзнкян, Д. С. Львов. М.: ЦЭМИ РАН, 1998. -50 с.
27. Классика маркетинга /Сост. Б.М. Энис, К.Т. Кокс, М.П. Моква: Пер. с англ.-СПб.:Питер, 2001.
28. Котынюк Б. А. Инвестиции: Учеб.- пракг. пособие. Спб.: Изд-во Михайлова, 2003.
29. Комаров В. В. Инвестиции и лизинг в СНГ. М.:Финансы и статистика, 2001.
30. Конкурентноспособность России в глобальной экономике / Отв. ред. A.A.Дынкин и Ю.В. Куренков М.:Международные отношения, 2003.
31. Котлер Ф. Маркетинг-менеджмент: анализ, планирование, внедрение, контроль. -2-е рус. изд., испр. СПб.: Питер Ком, 1999.
32. Котлер Ф., Армстронг Г., Сондерс Дж.,Вонг В. Основы маркетинга: Пер.с англ. Ч М., СПб., Киев: Изд. дом Вильяме, 1998.
33. Кувалин Д. Б. Институциональные барьеры для инвестиций в России: некоторые оценки // Зкон. наука современ. России. 2006. - №2. - С.102-107.
34. Кузнецов A.B. Интернационализация российской экономики: Инвестиц. аспект. -М.: КомКнига, 2007. 288 с.
35. Кузнецов А. В. География прямых зарубежных инвестиций в Германии и германских за рубежом // Вестн. моек, ун-та. Сер. 5.-1998. № 6,- С. 39-45.
36. Кузнецов А. В. Германия: современные особенности географии прямых зарубежных инвестиций // Вопр. экон. и полит, географии зарубеж. стран. 1999. -Вып. 14. -С.69-81.
37. Кузнецов А. В. Германский капитал за рубежом // МЗиМО. 2003. - №10. - С.32-41.
38. Кузнецов А. В., Кузнецова О. В. Системная диагностика экономики региона. М.: КомКнига, 2006. - 232с.
39. Кузнецов А. В. Мирохозяйственные связи германских компаний. М.: ИМЭМО, 2004.
40. Кузнецова О. В. Экономическое развитие регионов: теоретические и практические аспекты государственного регулирования. М.: Эдиториал УРСС, 2002.
41. Кузык Б. Н., Яковец Ю. В. Россия Германия - 2050: стратегия инновационного развития и партнерства: Науч. докл. - М.: Ин-т экон. стратегий, 2007.
42. Макроэкономика формирования благоприятного инвестиционного климата: (Подход на основе трансакц. концепции) / Б.А. Гребенников, В. Г. Ерзнкян, Д. С. Львов. М.: ЦЭМИ РАН, 1998. - 38 с.
43. Мау В. Что угрожает росту// Эксперт. 2004. - № 9 (8-14 марта). - С.54-56.
44. Маренков Н. Л. Основы управления инвестициями: Учеб. М.: Едиториал. УРСС, 2003.
45. Мировая экономика и международный бизнес: Учеб. / Под общ ред. В. В. Полякова и Р.К. Щенина. М.: КНОРУС, 2005.50.0решкин В.А. Внешнеэкономический комплекс России в условиях интеграции в мировое хозяйство. М.: ИМЭМО РАН, 2002.
46. Орлова Е. Р. Инвестиции. М.: ИКФ Омега-Л, 2003.
47. Особенности инвестиционной модели развития России / Рук. авт. колектива А. А. Дынкин, В. Б. Кондратьев. М.: ИМЭМО РАН , 2003.
48. Отраслевые и региональные проблемы привлечения иностранных инвестиций в экономику России. / Под науч. рук. И. С. Королева. М.: БИНОМ-ПРЕСС, 2004.
49. Петровски М. Общенациональные и региональные аспекты инвестиционного климата с точки зрения западноевропейских инвесторов // Инвестиции в России. -2005.-№11.-С.17.
50. Прибытков Г. Методические подходы к оценке инвестиционной привлекательности как основы разработки инвестиционной политики. // Инвестиции в России. -2005. № 3. - С.З.
51. Привлечение прямых иностранных инвестиций в Россию: 5 шагов к успеху: практ. рук. / Пауль Фишер. М.: Флинта: Наука, 2004 (ГУП ИПК Ульян. Дом печати). -324 с.
52. Рейтинг инвестиционной привлекательности регионов России // Эксперт. 1996. -№7. -С.28-51.
53. Розенберг Дж. М. Инвестиции: терминол. слов. -М.: ИНФРА-М, 1997.
54. Рокецкая Г. А. Российская и зарубежная практика инвестиционных процессов. -Спб., 2000.
55. Российский статистический ежегодник. 2005: Стат. сб. / Росстат. М., 2006.
56. Россия в глобализирующемся мире: стратегия и конкурентноспособность / Отв. ред. Д.С.Львов, Д.Е.Сорокин. М.: Наука, 2005.
57. Россия и Германия: Опыт трансформаций / Отв. ред. Н.И. Дряхлов; Ин-т соц,-эконом. проблем народонаселения. М.: Наука, 2004. - 294 с.
58. Россия и глобализация: международные аспекты / Отв. ред. М.Г. Носов. М.: Наука, 2006.
59. Россия как объект инвестиций / Конфиденциальный опрос 158 иностранных инвесторов, проведенный лPBN Company по заказу Консультативного совета по иностранным инвестициям для Министерства экономического развития и торговли РФ. М.,2005.
60. Сивакова С.Ю. Иностранные инвестиции: Учеб. пособие. Смоленск: Ин-т упр. и экон. г. Спб (Смоленский фил.), 2004.
61. Смит А. Исследование о природе и причинах богатства народов. Т.2. -Мм 1935.- 314с.
62. Теренгьев Н. Некоторые актуальные вопросы отбора инвестиционных проектов // Инвестиции в России. 2005. - № 5 - С. 27.
63. Тихонова В.Г. К вопросу об эффективности прямых иностранных инвестиций. // Вестн. Моск. ун-та. Сер. 6. 2005,- №2.- С.13-27.
64. Тулин Д.В. Филиалы иностранных банков в России: мифы и реальность // Деньги и кредит. -2006. -№5. С.16-21.
65. Уринсон Я. Инвестиционный климат в России и привлечение иностранных инвестиций // Вопр. экономики. 1994. - №8. - С. 4-9.
66. Финансовое право: Учеб. /Под ред. проф. О. Н. Горбуновой. 2-е изд., перераб. и доп. - М.: Юристь, 2000.
67. Фишер П. Прямые иностранные инвестиции для России: Стратегия возрождения промышленности. М.: Финансы и статистика, 1999. - 512 с.
68. Хайтун А.Д. Иностранный капитал в России: стратегия регулирования // Совре-мен. Европа. 2006. - №1. - С.75-91.
69. Шасгитко А., Яковлева Е. Инвестиционный имидж России // МЭиМО. 2006. - №9. С. 25-30.
70. Шин Н. Особенности регулирования инвестиционных процессов на региональном уровне // Инвестиции в России. 2005. - № 5 - С.31.
71. Шкунаев Д.С. О мотивах и препятствиях для выхода немецких компаний на российский рынок // Бюл. иностран. коммер. лит. 2004. - № 134. - С.15.
72. Шкунаев Д. С. Стратегии выхода немецких торговых сетей на российский рынок. // Деловая пресса. 2003. - № 5. - С.22.
73. Экономика внешних связей России / Под ред. A.C. Булатова. М.: Изд-во БЕК, 1995.
74. Экономическая ситуация и инвестиционный климат в России: (Докл. Эксперт, ин-та, подгот. под руководством Е. Ясина и А. Косыгиной, при участии Амер. торг. палаты России) // Общество и экономика. 2001. - №2. - С. 5-46.
75. Юданов Ю.И. Восточноевропейский регион СНГ: поиск новых концепций благоприятного инвестиционного климата // МЭиМО. 2000. - №10. - С.61-70.
76. Ясин Е., Григорьев Л., Кузнецов О., Данилов Ю., Косыгина А. Инвестиционный климат в России: (докл. к 15 съезду РСПП) / Эксперт, ин-т (сокр. версия). // Вопр. экономики. 2006. - №5. - С. 48-77.
77. Agarwal J. Determinants of Foreign Direct Investment: A Survey //Weltwirtschaftliches Archiv. 1980. - №4. - P. 739-773.
78. Agarwal J.P., Gubitz A., Nunnenkamp P. Foreign direct investment in developing countries: The case of Germany // Kieler Studien. -1991. №238.
79. Aliber R.Z. A Theory of Foreign Direct Investment // The International Corporation / Ed. by C.P.Kindleberger- Cambridge (Mass.). 1970. - P. 17-34.
80. Dunning J.H. Explaining the International Direct Investment Position of Countries: Towards a Dynamic or Developmental Approach // Weltwirtschaftliches Archiv. 1981. -Band 1.-P. 30-64.
81. Dunning J.H. The lnvesment Development Cycle Revisited //Weltwirtschaftliches Archiv. 1986. - Band 4. - P. 667-675.
82. Eli M. Deutsche Direktinvestitionen in Russland Fakten, Probleme, Problemloesungen //Vortrag, gehaltet am 8.06.1999 auf der IMEMO/IFO Konferenz in Moskau.-1999.-C.12.
83. Falk T. Deutsche Firmen in Russland. Anreizen und Hindernisse fuer untermehmerische Aktivitaeten. Marburg, 2001.
84. Graham E.M. Transatlantic Investment by Multinational Firms: A Rivalistic Phenomenon? // Journal of Post Keynesian Economics. -1978. P. 82-99.
85. Johnson H.G. The Efficiency and Welfare Implications of the International Corporation // The International Corporation: A Symposium / Ed. by C.P.Kindleberger. Cambridge (Mass.). - 1970. - P. 35-36.
86. Kindleberger C. American Business Abroad. Six Lectures on Direct Investment. Ч New Haven, London, 1969.
87. Liuhto K. Russian Direct Investment Abroad Where Does Russian Business Expansion Abroad Lead? // Ten Years of Economics Transformation / Ed. by K. Liuhto. Ч Lap-peenranta, 2001.
88. Moon H.C., Roel T.W. Unconventional Foreign Direct Investment and Imbalance Theory // International Business Review. 2001. - №10. - P. 187-215.
89. Ohlin. B. Interregional and International Trade // Revised Edition.Cambridge. (Mass.). -1967.-N 1.-C.20.
90. Rugman A.M. Inside the Multinationals: The Economics of Internal Markets. N.Y., 1981.
91. Steiger C. Internationale Direktinvestitionen und Standortkonkurrenz // ORL Bericht. -1999.-№107.-S. 120-131.
92. STBA Statistisches Jahrbuch, 2006. 2007.
93. Vahtra P., Liuhto K. Expansion or Exodus? Foreign Operations of Russias Largest Corporations // Electronic Publications of Pan-European Institute. - 2004. - №8.
94. Vernon R. International Investment and International Trade in the Product Cycle. // Quarterly Journal of Economics. 1966. - №2. - P. 190-207.
95. Wachstumsmarkt Russland. Die Zukunft hat begonnen / Jahresbericht 2007 des Verbandes der Deutschen Wirtschaft in der Russischen Foederation. Moskau, 2008.
96. Wells L. Third World Multinationals. The Rise of Foreign Investment from Developing Countries. Cambridge, 1983.
97. Word Investment Directory. Country Profiles (www.unstad.org).
98. Word Investment Report 2005. The Shift Towards Services / UNCTAD. N.Y., Geneva, 2005.
99. Word Investment Report 2006. FDI form Developing and Transition Economies: Implications for Development / UNCTAD. N.Y., Geneva, 2006.
100. Word Investment Report 2007. Transnational Corporations and the Internationalization of R&D / UNCTAD. N.Y., Geneva, 2007.
Похожие диссертации
- Экономические отношения становления и развития корпоративного сектора российской экономики
- Формирование инструментов стратегического планирования в отрасли битумно-полимерных материалов
- Особенности бизнес-планирования инвестиционной деятельности предприятий по производству непрофильной продукции
- Совершенствование методов оперативного планирования организации движения входящих международных почтовых отправлений в контексте современного этапа развития почтовой связи Российской Федерации
- Маркетинговые инструменты исследования российского рынка гидроизоляционных материалов