Налогообложение лизинговой деятельности на современном этапе развития российской экономики

Федоров, Виталий Владимирович

Темы диссертаций по экономике » Финансы, денежное обращение и кредит

Налогообложение лизинговой деятельности на современном этапе развития российской экономики тема диссертации по экономике, полный текст автореферата

Автореферат

Ученая степень	кандидат экономических наук
Автор	Федоров, Виталий Владимирович
Место защиты	Москва
Год	2003
Шифр ВАК РФ	08.00.10

Диссертация

Автореферат диссертации по теме "Налогообложение лизинговой деятельности на современном этапе развития российской экономики"

На правах рукописи Федоров Виталий Владимирович

Налогообложение лизинговой деятельности на современном этапе развития российской экономики

Специальность 08.00.10 Финансы, денежное обращение и кредит

АВТОРЕФЕРАТ

диссертации на отекание ученой степени кандидата экономических наук

Москва 2003

Работа выпонена на кафедре Налоговая политика Российской экономической академии им. Г. В. Плеханова

Научный руководитель кандидат экономических наук, доцент

Пономарева Надежда Васильевна

Официальные оппоненты: доктор экономических наук, профессор

Ю т к и н а Татьяна Федоровна

кандидат экономических наук, доцент Чекмарев а Елена Николаевна

Ведущая организация Московский государственный университет

экономики, статистики и информатики

Защита состоится 24 сентября 2003 г. в 13 час. на заседании диссертационного совета К 212.196.02 при Российской экономической академии им. Г. В. Плеханова по адресу: 115998, Москва, Стремянный пер., д. 36

С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке Российской экономической академии имени Г. В. Плеханова

Автореферат разослан 23 августа 2003 г.

Ученый секретарь диссертационного совета доктор экономических наук, профессор

Л. Я. Маршавина

ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ

Актуальность темы исследования. Лизинговые отношения известны человеку с древнейших времен как система получения дохода, основанная на длящихся во времени договорах пользования имуществом без обязательного условия перехода права собственности на него. Преимущества лизинга формируют побудительные мотивы для поиска все новых и новых способов распоряжения имуществом на определенный срок. По мере развития арендных отношений возникает потребность всесторонней оценки различных форм их организации, позволяющей установить, какая из форм имеет наибольший эффект воздействия на результаты хозяйствования.

Современный уровень развития инвестиционных процессов в мировой экономике во многом обеспечен посредством лизинга Многостороннее воздействие лизинга на экономику проявляется в активизации инвестиционных устремлений частного капитала в сферу производства, улучшении финансового состояния непосредственных товаропроизводителей и повышении конкурентоспособности всех сфер бизнеса, особенно малого и среднего.

Для российской экономики, переживающей период структурной перестройки и ускоренной реконструкции устаревшей материально-технической базы производства^ лизинговая деятельность приобретает особое значение. Современный российский рынок лизинговых услуг находится на стадии становления, что актуализирует потребность научно-практического исследования существа лизинговых отношений, их правовой стороны, а также налоговых аспектов.

Необходимость исследования налогообложения лизинговой деятельности на современном этапе развития российской экономики предопределена следующими объективными факторами:

- неоднозначностью трактовок российскими учеными содержания системы налоговых стимулов, целей и механизма воздействия отдельных налогов на конечные результаты выпонения лизинговых контрактов;

- недостаточной методологической проработанностью принципов налоговой оптимизации и механизмов их реализации в условиях лизинговой практики;

- наличием проблемных вопросов ведения бухгатерского и налогового учета стоимостных объектов лизинговой деятельности;

- ограниченным вниманием законодательства о лизинге к вопросам оптимизации налоговых расходов всех участников лизинговых договоров: инвесторов, специализированных лизинговых компаний, организаций, пользующихся лизинговыми услугами;

- отсутствием современных методик расчета эффективности лизинговых договоров с учетом мер налоговой оптимизации на основе методов экономико-математического моделирования и операционных систем сбора и обработки данных.

Состояние изученности проблемы. В числе многих разработок, раскрывающих проблемы инвестирования посредством лизинга, особый интерес представляют исследования содержания договоров лизинга и их роли в преобразовании отношений собственности. К таким работам относятся исследования В. А. Бородина, А. М. Никитина, В. Н. Прокопьева, Н. Е. Тарасовой и др.. Существенный анализ влияния лизинговых отношений на экономику страны дается в трудах Н. А. Бандурко, В. К. Лукина, В. К. Нусратулина, Е. Б. Кабатовой, М. П. Корепанова, В. Г. Макеевой, Л. Н. Ситникова, А. Б. Тарушкина и др..

Недостаточная методологическая проработка проблем организации и развития лизинговых отношений негативно отражается на практике. Многие лизинговые компании России развиваются методом проб и ошибок, замедляющим темпы инвестирования и препятствующим совершенствованию форм лизинговых соглашений. Императивное воздействие на рынок лизинговых услуг также далеко от совершенства, особенно много проблем в сфере налогообложения результатов лизинговой деятельности. Система многостороннего стимулирования лизинговой деятельности освещена преимущественно в трудах таких зарубежных ученых, как Т. Кларк, К. Гамильтон, С. Платт и др.. В последнее время к

изучению важных проблем налогообложения лизинговой деятельности обратились отечественные ученые В. М. Джуха, В. Д. Газман, Е. Ф. Францева и др.. Однако, на наш взгляд, проблемы оптимизации налоговых обязательств участников лизинговых отношений с системных позиций до настоящего времени не рассматривались. Недостаточно только выявить негативные стороны налогообложения, необходима особая система налоговой оптимизации, сочетающая платность лизинговых услуг и преференциальное налогообложение.

Актуальность названных проблем предопределила цель и задачи диссертации, логику исследования и последовательность изложения материала.

Цель исследования состоит в том, чтобы на основе анализа и обобщения отечественных и зарубежных научных исследований, современного практического опыта разработать научно-методические рекомендации по налоговому стимулированию лизинговых операций с учетом особенностей отечественной экономики.

Задачи исследования. Сформулированная цель предполагает решение следующих задач:

- определить место и роль лизинга в системе экономических отношений, обосновать преимущества и необходимость широкого внедрения лизинга в современную практику хозяйствования;

- изучить особенности различных видов лизинговых соглашений, обосновать их типологию и преимущества в разных сферах экономической деятельности;

- раскрыть содержание системы правовой организации лизинга и порядка налогообложения его результатов;

- рассмотреть состояние экономического стимулирования российского лизинга и обосновать целесообразность применения налоговых преференций в этой сфере деятельности;

- провести сопоставительную характеристику методик расчета лизинговых платежей и оценку результатов лизинговой деятельности;

- раскрыть особенности учета налоговых обязательств основных участников лизинговых соглашений;

- обосновать основные пути налоговой оптимизации в сфере лизинговых отношений;

- провести вариационно-сравнительный анализ доходности лизинговых соглашений на основе экономико-математической модели.

Объект и предмет исследования. Объектом исследования являются процессы разработки и испонения лизинговых соглашений с учетом схем налоговой оптимизации. Предметом исследования избран механизм формирования налоговых обязательств основных участников лизинговой деятельности в России.

Методология исследования. Теоретической основой исследования явились фундаментальные труды отечественных и зарубежных ученых, раскрывающие специфику лизинговых отношений в условиях рыночной конкуренции и стратегического планирования.

Методико-правовую базу исследования составила система законодательных и нормативных актов, регулирующих сферу лизинговых и налоговых отношений. При выпонении работы проведен критический анализ обзоров деятельности лизинговых компаний Западной Европы и США, учредительных документов и отчетности ведущих лизинговых фирм России. При подготовке диссертации были использованы материалы научно-практической конференции Проблемы развития лизинга в России и СНГ, отражающие мнения руководителей компаний (банк Авангард, Авангард-Лизинг, Райффайзен-Лизинг, РТК-Лизинг, Ильюшин Финанс Ко., Московская лизинговая компания, группа по развитию лизинга в России МФК, Ernst & Young, Альфа-Лизинг, Дельта-Лизинг, КМБ-Лизинг, Промсвязьлизинг), а также наиболее актуальные сведения о содержании и динамике развития лизинговых соглашений в России за 2000-2003 гг.

При написании диссертации использованы общенаучные и специфические методы исследований: диалектический, метод анализа и синтеза, вариационно-сравнительный анализ, методы динамического ряда, рейтинговых оценок, а также экономико-математического моделирования. При изучении содержания лизинговой деятельности и налогообложения ее результатов в работе применен системный подход.

Наиболее существенные результаты, полученные лично соискателем, заключаются в следующем:

- проведен сравнительный анализ научных концепций о содержании, функциях и роли лизинга, который позволил уточнить определение лизинга как системы многосторонних экономико-финансовых отношений, формализуемых на практике в виде инвестиционных проектов реконструкции, модернизации, обновления производственных мощностей предприятиями различных отраслей экономики;

- выявлены и систематизированы факторы, негативно влияющие на развитие лизинговой деятельности и налогообложение ее результатов: неравномерное распределение лизинговых компаний по территории России, доминирование зарубежных компаний на рынке лизинговых услуг, неудовлетворенность спроса потребителей лизинговых услуг в большинстве российских регионов и отраслей, отсутствие государственной системы комплексного стимулирования участников лизинговых соглашений посредством налоговых, таможенных, страховых и других форм;

- критически оценены нормы правового регулирования лизинговой деятельности и налогообложения ее результатов до и после финансового кризиса 1998 г., что позволило определить возможности устранения выявленных недостатков за счет мер налоговой оптимизации;

- разработаны принципы системного регулирования экономических интересов участников лизинговых соглашений: сочетание государственных и корпоративных мотиваций в сфере лизинга; ориентация на достижение относительного

равновесия спроса и предложения лизинговых услуг; гибкость системы платности лизинговой услуги; прозрачность финансовых потоков в сфере лизинга; целевая ориентация на максимальный учет интересов всех участников лизингового соглашения;

- проведен сопоставительный анализ существующих методик оценки результатов лизинговой деятельности, позволивший выработать авторский вариант расчета доходов и расходов трехстороннего лизингового соглашения, реализующий принципы системного регулирования налоговых обязательств;

- предложена методология применения экономико-математической модели для расчета параметров лизинговых платежей на основе формул приведенной стоимости, способствующая регулированию совокупной налоговой нагрузки участников лизингового соглашения.

Научная новизна результатов выпоненного исследования заключается в следующем:

- в выработке нового подхода к классификации лизинговых сделок, заключающегося в создании их типологии (классификации по типам сделок) для определения стратегии развития лизинговых отношений в зависимости от воздействия налоговых факторов на каждую конкретную группу (тип) сделок;

- в новом подходе к характеристике экономико-правовых условий заключения и испонения договора лизинга, заключающегося в системном отражении лизинговых операций в бухгатерских и налоговых регистрах учета, позволяющем оптимизировать налоговые обязательства лизингодателей и лизингополучателей;

- в обосновании необходимости применения налоговых льгот к операторам рынка лизинговых услуг, раскрытии их видов и условий предоставления;

- в разработке методологии и агоритма экономико-математического обеспечения расчетов рентабельности лизинговых проектов на основе моделирования во времени показателей приведенной стоимости с вариациями фактор-параметров.

Практическая значимость результатов работы состоит в том, что результаты исследования могут быть использованы руководителями и специалистами предприятий и организаций, налоговых и таможенных органов, лизинговых компаний, коммерческих банков для выработки путей повышения результативности лизинговых соглашений за счет регулирования рисков и применения методов налоговой оптимизации. Конкретное применение в лизинговой практике могут найти следующие результаты исследования:

- разработанные и обоснованные перспективные схемы налоговой оптимизации, развивающие возможности, предоставленные налоговым законодательством при уплате налога на прибыль, налога на имуществе, налога на добавленную стоимость, а также при применении специальных налоговых режимов для субъектов малого предпринимательства;

- предложенный механизм выбора оптимального варианта лизинговой сдеки по результатам вариационно-сравнительного анализа стоимостных показателей сравниваемых проектов на основе экономико-математического моделирования величины лизинговых платежей и очередности их выплаты;

- разработанный агоритм расчета доходности различных вариантов лизинговых соглашений на основе экономико-математической модели сопоставления приведенной стоимости с учетом влияющих факторов: налоговых и кредитных ставок, норм амортизации, величины дисконта по лизинговому платежу.

Апробация и внедрение результатов исследования. Результаты исследования получили одобрение научно-консультативного совета компаний АБМ-лизинг, Лизинговая компания Родос. Концептуальные основы стимулирования лизинговой деятельности обсуждены и одобрены в 2002 г. на научно-практической конференции Лизинг в России и СНГ. По результатам исследования опубликовано 6 статей общим объемом 1,52 п. л.

Структура работы. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка литературы и приложений.

Введение

ГЛАВА 1.Теоретические аспекты лизинга

1.1. Типология лизинговых сделок, определяющая специфику налогообложения

1.2. Необходимость, особенности и тенденции развития лизинговой деятельности в России

1.3. Система правового регулирования лизинговой деятельности и налогообложения ее результатов

ГЛАВА 2. Анализ формирования стоимостных объектов налогообложения при испонении лизинговых соглашений

2.1. Характеристика предпосылок для активизации российского рынка лизинговых услуг

2.2. Сопоставительная оценка методик формирования лизинговых платежей в системе мер налоговой оптимизации

2.3. Особенности учета налоговых обязательств основных участников лизинговых соглашений

ГЛАВА 3.Моделирование вариантов лизинговых соглашений с целью налоговой оптимизации

3.1. Основные пути налоговой оптимизации в сфере лизинговых отношений

3.2. Вариационно-сравнительный анализ доходности лизинговых соглашений на основе экономико-математической модели оптимизации Заключение

Список использованной литературы Приложения

Работа содержит 26 приложений, 3 таблицы, 12 рисунков, 168 страниц.

СОДЕРЖАНИЕ И ОСНОВНЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ ИССЛЕДОВАНИЯ

Первая группа проблем, анализируемых в диссертации, предопределена недостаточно глубоко изученными вопросами методологии формирования российского лизинга, адаптирующегося к рыночным условиям управления и хозяйствования. Важнейшим вопросом в этой связи является изучение и систематизация широкого круга трактовок отечественными и зарубежными специалистами в сфере лизинга понятия лизинг, лизинговая деятельность, а также классификации видов лизинга и форм заключения лизинговых соглашений. Отсутствие устоявшейся методологической базы по отношению к лизингу, как системе продуктивного финансового обеспечения программ повышения технического и технологического уровня производства, негативно сказывается на развитии методико-правовых и организационно-экономических основ управления лизинговой деятельностью в рыночной среде российской экономики.

В то же время, несмотря на наличие целого ряда объективных и субъективных трудностей на пути развития российского рынка лизинговых услуг, он постепенно становится одним из движущих факторов экономики.

Анализ состояния российского рынка лизинговых услуг предполагает исследование влияния на него комплекса факторов в рамках общих тенденций развития. Выявлены основные негативно воздействующие факторы, такие как неустойчивая законодательная база в сфере лизинговой деятельности и налогообложения ее результатов, финансовая несостоятельность многих заказчиков лизинговых услуг, концентрация лизинговых компаний в центральной части России при рассредоточенности лизингополучателей по всей территории РФ (рис. 1), подчиненность большинства российских лизинговых компаний ведомственным интересам финансово-промышленных групп, банковским ходингам, иностранным конгломератам.

В отраслевом разрезе наибольшим лизинговым потенциалом, на наш

взгляд, обладают автомобилестроение и авиапромышленность. По состоянию

на 1.01.2003 г. основными предметами лизинга служили: грузовой авто-

транспорт - 67,4%, пассажирский автотранспорт - 56,2% и производственные виды оборудования - 53,3% от всего объема лизинга.

Рис. 1. Географическое распределение лизинговых компаний в России в 2002 г. по сравнению с 1999 г.

Специфику ориентированности лизингодателей на потребителей их услуг в 2002 г. отражает диаграмма на рис. 2.

Только с крупными компаниями

Спредприятиями любых масштабов

С малыми и средними предприятиями

Со средними и крупными предприятиями_

Рис. 2. Специализация лизинговых компаний по масштабности лизингополучателей

В рамках названных проблем в качестве основных сформулированы следующие выводы:

Во-первых, в макроэкономическом отношении лизинг служит средством научно-технического переоснащения производства, создания новых рабочих мест. Для этого необходима система эффективного государственного патронажа, которая заключается, прежде всего, в преференциальном подходе к рынку лизинговых услуг: наличии амортизационных и налоговых льгот для лизингодателя.

Во-вторых, инвестирование в форме имущественных активов, в отличие от денежного кредита, снижает риск невозврата средств, так как за лизингодателем сохраняется право собственности на предмет лизинга.

В-третьих, лизинг предполагает 100-процентное кредитование приобретения дорогостоящего оборудования для передачи лизингополучателю, от которого не требуется немедленного начала платежей. Это позволяет без резкого финансового напряжения обновлять производственные процессы. Меким и средним компаниям в ряде стран предоставляются специальные льготы при осуществлении лизинговых операций. В России данные льготы касаются, в основном, налогообложения участников лизинговой сдеки.

В-четвертых, испонение лизингового соглашения более гибкое, чем договора ссуды, так как предоставляется возможность обеим сторонам выработать удобную схему выплат. По взаимной договоренности сторон лизинговые платежи могут осуществляться после получения выручки от реализации товаров, произведенных на взятом в лизинг оборудовании. Для лизингополучателя уменьшается риск морального износа и устаревания имущества, так как имущество не приобретается в собственность, а берется во временное пользование.

В-пятых, лизинговое имущество может не числиться у лизингополучателя на его балансе, следовательно, не увеличиваются его активы и не платится налог на это имущество. Во многих странах законодательство устанавливает для предприятий обязательное соотношение собственного и заемного капитала. В тех случаях когда лизинговое имущество учитывается на балансе лизингодате-

ля, лизингополучатель может расширить свои производственные мощности, не нарушая этого соотношения.

Вторая группа проблем обусловлена отсутствием исчерпывающих научно-практических исследований в области анализа стоимостных объектов налогообложения при разработке лизинговых проектов и системного влияния отдельных налогов на результаты их испонения. В качестве методологической основы такого анализа нами приняты результаты исследований ученых и практиков, а также собственные исследования в определении системы предпосылок, способствующих активизации лизинговой деятельности в России.

Важнейшей предпосыкой для этого является создание эффективных методик расчета лизинговых платежей применительно к различным организационно-правовым формам участников лизинговых соглашений и оценки продуктивности отдельных лизинговых проектов, базирующихся на той или иной методической основе. Проведенное исследование показало, что российские ученые при разработке авторских методик руководствуются методологическими подходами официальных разработчиков - Министерства экономики РФ, Министерства финансов РФ . Анализ научной и практической состоятельности официальных методик показал, что некоторые их позиции не стимулируют развитие лизинговой деятельности, поскольку ограничивают инициативу участников лизинговых соглашений при определении составных компонентов лизингового платежа, сроков его уплаты и при других важных экономико-правовых действиях операторов российского рынка лизинговых услуг.

Фактором методического свойства, определяющим степень активизации лизинга, служит отсутствие единства взглядов ученых на агоритмы расчета лизингового платежа и оценку эффективности лизинговых соглашений. В литературе выделяются несколько подходов к классификации видов лизинга (Е. Н. Чекмарева, В. Д. Газман, В. М. Джуха, Л. Н. Прилуцкий и др.). В диссертации систематизированы основные виды лизинга, обобщен опыт разработки отечественными и зарубежными учеными его методических основ. В результате этого

составлена типология основных видов лизинга (рис. 3).

Рис. 3. Типология основных лизинговых сделок

Наиболее важным классификационным признаком, на наш взгляд, является продожительность сдеки. По этому признаку выделяются оперативный и финансовый лизинг. В данном случае продожительность лизинга взаимосвязана со сроком амортизации. К финансовому лизингу относят контракты, предусматривающие сдачу в аренду машин и оборудования на длительные сроки, достаточные, как правило, для их поной амортизации. Суммарная лизинговая плата обычно покрывает 90-95% капиталовложений арендодателя на приобретение оборудования. Характерными чертами финансового лизинга является выпонения договорного условия выкупа имущества, возможность его учета

на балансе или лизингодателя, или лизингополучателя, разработка гибкого графика лизинговых выплат и др. Эти свойства финансового лизинга выдвигают его на первый план в составе финансовых инструментов инвестирования.

Разновидностью финансового лизинга является возвратный лизинг. В этом случае собственник оборудования продает его лизинговой компании и одновременно заключает с ней договор лизинга на это оборудование в качестве пользователя.

По нашему мнению, подобная схема лизинга может быть широко распространена именно в российских экономических условиях, поскольку позволяет предприятиям, испытывающим острый недостаток собственных оборотных средств, получить возможность технического переоснащения производства за счет фактической рассрочки платежей.

Третья группа проблем, раскрываемых в диссертации, связана с необходимостью выработки мер налоговой оптимизации лизинговых проектов, основывающихся на расширении налоговых прав их участников, вписывающихся в нормы бухгатерского, налогового, банковского, таможенного и страхового законодательства.

Для выработки важных, на наш взгляд, путей решения в диссертации систематизированы несогласованности налогового законодательства с другими отраслями права. Особое место отведено анализу воздействия агоритмов исчисления главных российских налогов (на прибыль, на имущество и НДС) на темпы и уровень технического переоснащения производства. Этот анализ проведен в непосредственной связи с общими вопросами учетной политики организаций для финансовых и налоговых целей наряду с частными вопросами амортизации и признания других расходов в учете участников лизинговых соглашений.

Многие налогоплательщики, проводящие в настоящее время модернизацию старых, уже самортизированных основных средств, после вступления в силу главы 25 НК РФ, стокнулись с проблемой учета таких расходов.

Такого рода спорные ситуации складываются на практике и при продлении договора лизинга. Так, например, у лизингополучателя числящееся на балансе по состоянию на 1.01.2002 г. имущество может оказаться поностью самортизированным, а при продлении договора лизинга, например на год, вписано условие модернизации этих активов. При налоговых проверках инспекторы, как правило, не принимают в расчет расходы по модернизации имущества. Выдвигаемые при этом аргументы сводятся к тому, что самортизированные основные средства не числятся в налоговом учете.

С формальных позиций претензии налоговых контролеров справедливы: если основное средство не амортизируется, то нормы главы 25 НК РФ на него не распространяются, т. е. допонительных расходов по этому имуществу как бы не существует: нет имущества - нет и расходов. Однако с позиций чисто экономического смысла, неправомерно в налоговом учете связывать понятие лосновные средства с понятием ламортизируемое имущество. То, что основное средство поностью самортизированно, вовсе не означает, что оно куда-то исчезает, оно продожает числиться у балансодержателя, хотя и остаточная стоимость равна нулю. По такому имуществу просто не начисляется амортизация. Однако до тех пор, пока основное средство не списано с баланса, обоснованные и подтвержденные расходы по его модернизации необходимо учитывать при налогообложении прибыли.

Специалисты МНС РФ и независимые эксперты также придерживаются мнения, что расходы по модернизации поностью самортизированного имущества подлежат учету при налогообложении прибыли, хотя и предлагают разные способы такого учета. Одни предлагают учитывать затраты на модернизацию или как расходы на ремонт основных средств, или как прочие расходы, или путем начисления амортизации. На наш взгляд, последний способ представляется наиболее приемлемым по ряду причин. В п. 2 ст. 257 НК РФ указано, что в результате модернизации меняется первоначальная стоимость основных средств. Здесь термин ламортизируемое имущество не используется. Основным сред-

ством в главе 25 НК РФ признается имущество, используемое в качестве средств труда для производства и реализации продукции или для управления организацией. Из этого следует, что поностью самортизированное основное средство признается таковым в целях налогового учета. На этом основании при его модернизации налогоплательщик дожен изменить первоначальную стоимость (как правило, увеличивая ее). После этого основное средство переходит в категорию амортизируемого имущества. Следовательно, расходы на его модернизацию подлежат учету через амортизацию, поскольку они отвечают основным критериям признания, закрепленным в ст. 252 НК РФ, и дожны учитываться при налогообложении прибыли в качестве прочих расходов, связанных с производством и реализацией.

Аудиторы предлагают иной способ учета расходов на модернизацию основных средств. Их можно учесть как расходы на ремонт основных средств (в том числе и тех, по которым поностью начислена амортизация), включая их в состав расходов, связанных с производством и реализацией. В налоговом учете они могут отражаться как расходы на содержание и эксплуатацию, ремонт и техническое обслуживание основных средств и иного имущества, а также на поддержание их в исправном состоянии.

Несколько иного взгляда на разрешение данной проблемы придерживаются юристы, полагая, что расходы на модернизацию имущества не относятся к расходам, связанным с производством и реализацией. НК РФ прямо предусматривает возможность изменения первоначальной стоимости основных средств в случае их допонительного оборудования, модернизации, технического перевооружения или частичной ликвидации и т.д. При модернизации поностью самортизированного имущества необходимы следующие действия. Вначале следует откорректировать первоначальную стоимость амортизируемого имущества с учетом модернизации. Далее необходимо определить срок его полезного использования и амортизационную группу, и затем, рассчитав заново нор-

му амортизации исходя из увеличенной стоимости имущества и срока полезного использования, следует начислять суммы амортизации.

Позиция юристов, по нашему мнению, более экономически обоснована, поскольку этот способ учета позволяет отслеживать изменение стоимости самих основных средств и стоимость допонительных затрат по их модернизации. При этом начисление амортизации может осуществляться до одного из двух моментов, в зависимости от того, какой наступит раньше. Один из наступивших моментов будет означать или поное списание стоимости имущества, или окончание срока полезного использования (п. 2 ст. 259 ПК РФ).

В том случае, когда момент списания стоимости имущества наступит позже истечения срока полезного использования, налогоплательщику целесообразно издать приказ о продлении срока полезного действия имущества до поного списания его стоимости. Полагаем, что этот вопрос дожен быть официально разъяснен специалистами МНС РФ именно в плане признания для налоговых целей всех расходов, связанных с использованием самортизировэнного имущества.

Обоснование комплекса мер налоговой оптимизации в сфере лизинговой деятельности базируется на действующем налоговом законодательстве и предполагает его дальнейшее совершенствование. Нами предложены системные изменения в области налогообложения, которую совместно курируют два закона - Налоговый кодекс РФ и Таможенный кодекс РФ. Между ними имеются явные противоречия по поводу исчисления и уплаты НДС. Эти недостатки нами проанализированы и предложены экономически целесообразные способы их устранения.

Выходом из сложившегося негативного положения в сфере лизинговых услуг станет, на наш взгляд, перенос налоговой нагрузки с предмета лизинга на продукцию, выпускаемую на оборудовании, взятом в лизинг. При этом, во-первых, открываются более оптимистичные перспективы для развития лизинга, а во-вторых, будут создаваться объективные условия для расширения налого-

облагаемой базы. При этом на законодательном уровне дожно быть обеспечено беспрепятственное перемещение предметов лизинга через границы СНГ.

Решение налоговых проблем в сфере лизинговых отношений, концептуально охарактеризованное в диссертации, служит основой для создания в дальнейшем целостного подхода к управлению лизинговой деятельностью на основе экономико-математического моделирования уровня ее доходности на среднесрочную перспективу. В диссертации проведен вариационно-сравнительный анализ доходности лизинговых соглашений с использованием экономико-математической модели расчета стоимостных элементов лизингового платежа и изменений периодичности его выплаты.

Полемика относительно критериев оценки приемлемости той или иной формы организации инвестиций всегда сосредотачивается на главном показателе - ожидаемой прибыли от реализации проекта

К сожалению, как было отмечено выше, методические рекомендации по расчету лизинговых платежей, разработанные Министерства экономики РФ и предназначенные для расчетов платежей финансового лизинга, не предусматривают подхода, основанного на оценке приведенной стоимости денежных потоков. Общая сумма лизинговых платежей определяется как сумма платежей по периодам. Поэтому общеизвестная калькуляция затрат лизингодателя по организации и проведению лизинга, определяющая величину лизинговых платежей, недостаточно корректна для расчета сумм погашения задоженности по лизинговым платежам согласно утвержденному графику.

Существенно не изменили положения дел и появившиеся авторские методики оценки лизинга. В некоторых из них считается целесообразным вычитать величину налоговых льгот из общей стоимости лизинговой операции. Соответственно, при сравнении лизинга с вариантами покупок актива через альтернативные проекты, величина налоговых льгот учитывается по каждому источнику финансирования. Однако не прослеживается взаимосвязь между условиями финансирования и величиной налоговых льгот. Вычитая из общей стои-

мости лизинга общую величину возможных при его проведении налоговых льгот, получают разницу двух совершенно не связанных между собой величин. Сумма налоговых льгот представляется как некая самостоятельная (абстрактная) величина. Между тем, взаимосвязь способов финансирования капиталовложений и будущих налоговых обязательств очевидна. При этом важно не только понять такую взаимосвязь, но и управлять ею, корректно учитывая возможные изменения налоговых условий при расчете будущих поступлений и выплат по лизинговому проекту.

Любые инвестиции связаны с затратами на приобретение активов, от использования которых ожидается получение прибыли. Лизинговые платежи включаются в расходы по производству, тем самым уменьшая налоговую базу налога на прибыль. Уменьшение суммы уплачиваемого налога на прибыль через снижение налоговой базы, пожалуй, самая значительная налоговая льгота для предприятия, осуществляющего инвестиции. Для учета налоговых льгот в величине денежного потока в финансовом менеджменте вводится понятие налоговый щита. Сумма экономии на налоговых выплатах (налоговый щит) представляет собой разницу сумм уплачиваемых налогов, возникающую из-за различия налоговых баз при одной и той же ставке налога.

Уменьшение налогового бремени рассматривается лизингополучателями и лизингодателями как допонительный доход. Этот доход связан с реальным потоком денежных средств по лизинговому соглашению и возникает вследствие уменьшения налоговых обязательств. Расчет величин сумм очередных выплат кредитных и лизинговых платежей позволяет оценить прямые последствия принятия решения о лизинге. Для этого участникам лизингового соглашения достаточно сравнить начальную сумму финансирования с суммой последующих денежных потоков за весь срок действия контракта.

С использованием экономико-математической модели расчета приведенной стоимости в диссертации исследована зависимость между двумя схемами приобретения оборудования: по лизингу и используя для покупки оборудова-

ния банковский кредит, а также проанализированы договые обязательства в форме цены за услуги, возникающие и по первой схеме, и по второй. Исходной целью решения оптимизационной задачи является расчет эффекта от выбора лизингополучателем формы инвестирования, определение величины его затрат по приобретению оборудования при лизинге и кредите.

При решении данной задачи определены зависимости рентабельности реальных инвестиций для приобретения оборудования от воздействия наиболее существенных факторов в течение определенного времени. По лизинговому договору действует фактор - норма ускоренной амортизации с коэффициентом до трех. Варьируемыми факторами являются ставки налогов на прибыль и на имущество, поскольку налоговое законодательство предоставляет возможность органам региональной власти снизить базовую ставку в пределах доли налогов, зачисляемых в региональный бюджет. Решение задачи потребовало также установления влияния и других факторов на рентабельность сдеки: варьируемой цены лизингового или кредитного договора в зависимости от рассматриваемого варианта, суммы предоплаты, гибких графиков лизинговых платежей. Приведенная стоимость по каждому из этих вариантов рассчитывалась по формулам определения будущей стоимости инвестиций и сравнивалась на момент принятия решения о приобретении оборудования.

В расчет сопоставительной зависимости рентабельности инвестиционной сдеки от влияющих факторов были введены два важнейших параметра. Первый - это первоначальная стоимость оборудования, т. е. принимаемая к учету стоимость оборудования на момент приобретения за счет кредита или временно учитываемая по условиям лизингового договора стоимость оборудования у балансодержателя до момента его выкупа. Второй - это величина остаточной стоимости оборудования, зависящая от нормы амортизации.

Прямые последствия принятия решения о лизинге были определены по формуле:

РУ(К) - РУ(Ь)=Е1 + - №> (1)

ы (Д + П и + П м (,1 + Н

РУ(К) - приведенная стоимость посленалоговых платежей в случае покупки оборудования через банковский кредит;

РУ(Ь) - приведенная стоимость посленалоговых платежей в случае аренды оборудования по договору лизинга;

Я - отчисления по налогу на имущество, производимые владельцем оборудования;

Е0- начальная сумма финансирования по лизинговому договору; Е\- авансовый платеж по кредиту покупателем; г - норма дисконта;

К- периодический платеж по погашению кредита покупателем (под покупку оборудования);

Р - процентная часть периодического платежа по погашению кредита покупателем;

А - амортизационные отчисления владельцем оборудования; Г- ставка налога на прибыль;

5Т7- величина остаточной стоимости оборудования на момент окончания лизингового договора; п - количество периодов; Ь - лизинговая плата

Если результатом расчета по приведенному выражению (1) окажется отрицательное значение, то для лизингополучателя договор лизинга становится неприемлемым.

Оценка прямых последствий того же лизингового контракта для лизингодателя будет иной. Для него прямые последствия принятия решения о лизинге следует рассчитывать по формуле:

а* о+гу о+гг '

jVPF - показатель чистой приведенной стоимости потока платежей лизингодателя;

/о - первоначальная стоимость оборудования. г

Лизингодатель получит доход по сдеке, если выпоняется условие: NPV> 0.

Для экономико-математической модели, основой которой явились формулы (1) и (2) нами был разработан комплекс расчетных модулей в среде Excel (базовый модуль с описанием расчетного содержания рабочих ячеек модели, а также описанием поименованных ячеек и массивов). Апробация разработанного комплекса моделей подтвердила их применимость и высокую результативность для условий конкретной лизинговой практики.

Предложенные в диссертации экономико-математическая модель и программное обеспечение позволяют производить исследования в пространстве изменяемых фактор-параметров для сопоставления эффекта конкретных лизинговых и кредитных сделок, а также решать обратную задачу: для конкретных значений фактор-параметров подбирать лизинговые платежи таким образом, чтобы сдека была выгодна одновременно и для лизингодателя, и лизингополучателя.

В заключении работы даны основные выводы и рекомендации, позволяющие регулировать совокупные платежные обязательства участников лизинговых соглашений путем налоговой оптимизации и экономико-математического моделирования доходности и платежеспособности субъектов лизинга.

Основные публикации по теме диссертации:

1. Федоров В. В. Налоговые реформы в современном мире // Четырнадцатые Международные Плехановские чтения (17-20 апреля 2000 г.): Тезисы доклада докторантов, аспирантов и научных сотрудников. - М.: Изд-во Рос. экон. акад., 2001 (в том числе авторские 0,1 п. л.).

2. Федоров В. В., Князева О. В. Аспекты совершенствования налоговой системы России с учетом опыта зарубежных стран // Экономика и технология: Межвузовский сборник научных трудов. Вып. 12. Т. 2. - М.: Изд-во Рос. экон. акад., 2001 (в том числе авторские 0,27 п.л.).

3. Федоров В. В. Правила амортизации лизингового имущества по 25-й главе НК РФ // Современные аспекты экономики. 2002. № 14 (27) (в том числе авторские 0,22 п. л.).

4. Федоров В. В. Некоторые аспекты налогообложения лизинга до и после 1 января 2002 г. // Современные аспекты экономики. 2002. № 14 (27) (в том числе авторские 0,12 п. л.).

5. Федоров В. В. Оценка эффективности лизинговых операций на основе оптимизационной модели // Современные аспекты экономики. 2003. № 5 (33) (в том числе авторские 0,31 пл.).

6. Федоров В. В., Александровская Л. А. Особенности бухгатерского и налогового учета лизинговых операций // Налоги. 2003. № 31 (в том числе авторские 0,5 п. л.).

Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидат экономических наук , Федоров, Виталий Владимирович

ВВЕДЕНИЕ.

ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ ЛИЗИНГА

1.1. Типология лизинговых сделок, определяющая специфику налогообложения

1.2. Необходимость, особенности и тенденции развития лизинговой деятельности в России.

1.3. Система правового регулирования лизинговой деятельности и налогообложения ее результатов.

ГЛАВА 2. АНАЛИЗ ФОРМИРОВАНИЯ СТОИМОСТНЫХ ОБЪЕКТОВ НАЛОГООБЛОЖЕНИЯ ПРИ ИСПОНЕНИИ ЛИЗИНГОВЫХ СОГЛАШЕНИЙ

2.1. Характеристика предпосылок для активизации российского рынка лизинговых услуг.

2.2. Сопоставительная оценка методик формирования лизинговых платежей в системе мер налоговой оптимизации.

2.3. Особенности учета налоговых обязательств основных участников лизинговых соглашений.

ГЛАВА 3. МОДЕЛИРОВАНИЕ ВАРИАНТОВ ЛИЗИНГОВЫХ СОГЛАШЕНИЙ С ЦЕЛЬЮ НАЛОГОВОЙ ОПТИМИЗАЦИИ

3.1. Основные пути налоговой оптимизации в сфере лизинговых отношений

3.2. Вариационно-сравнительный анализ доходности лизинговых соглашений на основе экономико-математической модели оптимизации

Диссертация: введение по экономике, на тему "Налогообложение лизинговой деятельности на современном этапе развития российской экономики"

Актуальность темы исследования. Лизинговые отношения известны человеку с древнейших времен как система получения дохода, основанная на длящихся во времени договорах пользования имуществом без обязательного условия перехода права собственности на него. Понимание того, что для получения дохода не обязательно иметь в собственности какое-либо имущество, а достаточно обладать правом пользования им - формирует побудительные мотивы для поиска все новых и новых способов распоряжения имуществом на определенный срок. По мере развития арендных отношений возникает потребность всесторонней оценки различных форм их организации, позволяющая установить какая из форм имеет наибольший эффект воздействия на результаты хозяйствования.

Современный уровень развития инвестиционных процессов в мировой экономике во многом обеспечен посредством лизинга. Многостороннее воздействие лизинга на экономику проявляется в активизации инвестиционных устремлений частного капитала в сферу производства, в улучшении финансового состояния непосредственных товаропроизводителей и повышении конкурентоспособность всех сфер бизнеса, особенно малого и среднего предпринимательства.

Возникновение лизинга в странах Западной Европы и США датируется 1950-ми годами. За 2001 г. объем лизинга в США составил 280 мрд. дол. [181]. В общем объеме инвестиций США лизинг составляет 31 %, Великобритании - 24%, Швеции и Франции - 15%, Испании - 14%. [182].

Для российской экономики, переживающей период структурной перестройки и ускоренной реконструкции устаревшей материально-технической базы производства, лизинговая деятельность приобретает особое значение. Современный российский рынок лизинговых услуг находится на стадии становления с проблемами адаптации и роста, что актуализирует потребность научно-практического исследования существа лизинговых отношений, их правовую сторону, а также налоговых аспектов лизинговой деятельности.

Состояние изученности проблемы. В числе многих разработок, раскрывающих проблемы инвестирования посредством лизинга, особый интерес представляют исследования содержания договоров лизинга и их роли в преобразовании отношений собственности. К таким исследованиям относятся работы В. Н. Прокопьева, Н. Е. Тарасовой. Региональные особенности преобразования форм собственности в переходной экономике рассмотрены в работах В. А. Бородина, А. М. Никитина и др. Существенный анализ влияния арендных отношений на экономику страны был дан в трудах Н. А. Бандурко , М. П. Корепанова, В. К. Лукина, В. К. Нусратулина, JI. Н. Ситникова и других исследователей. Однако вопросы методологии финансовой аренды (лизинга) в современной России практически не освещены. Состояние лизинга оценивалось отечественными учеными в условиях переходной экономики. Так, например, Е. Б. Кабатовой были исследованы правовые аспекты лизинговых операций в законодательстве зарубежных стран и России, а также перспективы развития этого вида арендных отношений в современных условиях [58; 59]. Развернутая характеристика лизинга как одной из форм предпринимательской деятельности дана В. Г. Макеевой [89].

В диссертационной работе А. Б. Тарушкин обосновал механизм лизинга оборудования в системе арендных отношений, а также обосновал теоретические принципы использования лизинга как элемента системы арендных отношений в процессе инвестирования производственных нововведений в рамках системы инвестиционного проектирования [150].

Изучение научно-практической литературы показало, что вопросы экономического стимулирования лизинга, особенно за счет оптимизации налоговых обязательств его участников, в том числе в секторе малого бизнеса, рассмотрены недостаточно поно. Опубликованные труды российских ученых в основном раскрывают экономико-правовую сторону лизинга, а вопросы стимулирования лизинговых операций в современной экономике продожают оставаться малоизученными.

Недостаточная методологическая проработка проблем организации и развития лизинговых отношений негативно отражается на конкретной практике. Многие лизинговые компании России развиваются методом проб и ошибок, замедляющего темпы инвестирования и препятствующего совершенствованию форм лизинговых соглашений. Императивное воздействие на рынок лизинговых услуг также далеко от совершенства, особенно много проблем в сфере налогообложения результатов лизинговой деятельности.

Значительный опыт многостороннего стимулирования лизинговой деятельности представлен в зарубежной литературе. Различные аспекты лизинга и методов его стимулирования рассмотрены в работах Т. Кларка, Г. Гамильтона, С. Платта [177; 178] и др.

В последнее время к изучению важных проблем налогообложения лизинговой деятельности обратились отечественные ученые В. Д. Газмана, В. М. Джухи, Е. Ф. Францевой и др. [31 - 36; 53; 158]. Однако, на наш взгляд, проблемы оптимизации налоговых обязательств участников лизинговых отношений до настоящего времени с системных позиций не рассматривались. Недостаточно только выявить негативные стороны налогообложения, необходима особая система налоговой оптимизации, сочетающая платность лизинговых услуг и налогообложение ее результатов. Следовательно, особое место в составе стимулирующих факторов, требующих глубокого методологического исследования, занимают налоги и цена лизинговых услуг. Таким образом, необходимость исследования налогообложения лизинговой деятельности на современном этапе развития российской экономики предопределена следующими объективными факторами:

Х неоднозначностью трактовок российскими учеными содержания системы налоговых стимулов, целей и механизма воздействия отдельных налогов на конечные результаты выпонения лизинговых контрактов;

Х недостаточной методологической проработанностью принципов налоговой оптимизации и механизмов их реализации в условиях лизинговой практики;

Х наличием проблемных вопросов ведения бухгатерского и налогового учета стоимостных объектов лизинговой деятельности;

Х неоправданно ограниченным вниманием законодательства о лизинге к вопросам оптимизации налоговых расходов всех участников лизинговых договоров: инвесторов, специализированных лизинговых компаний и организаций, пользующихся лизинговыми услугами;

Х отсутствием современных методик расчета эффективности лизинговых договоров с учетом мер налоговой оптимизации на основе методов экономико-математического моделирования и операционных систем сбора и обработки данных.

Актуальность названных проблем предопределила цель и задачи диссертации, логику исследования и последовательность изложения материала.

Цель исследования состоит в том, чтобы на основе анализа и обобщения отечественных и зарубежных научных исследований, современного практического опыта разработать научно-методические и практические рекомендации по стимулированию лизинговых операций с учетом особенностей отечественной экономики. Данная цель обусловила постановку и решение следующих задач:

Х выявить место и роль лизинга в системе экономических отношений, обосновать преимущества и необходимость широкого внедрения лизинга в современную практику хозяйствования;

Х изучить особенности различных видов лизинговых соглашений, обосновать их типологию и преимущества в разных сферах экономической деятельности;

Х раскрыть содержание системы правовой организации лизинга и налогообложения его результатов;

Х рассмотреть состояние экономического стимулирования российского лизинга и обосновать целесообразность применения налоговых преференций в этой сфере деятельности;

Х провести сопоставительную характеристику методик расчета лизинговых платежей и оценки результатов лизинговой деятельности;

Х раскрыть особенности учета налоговых обязательств основных участников лизинговых соглашений;

Х обосновать основные пути налоговой оптимизации в сфере лизинговых отношений;

Х провести вариационно-сравнительный анализ доходности лизинговых соглашений на основе экономико-математической модели.

Объектом исследования являются проблемы методологии, организационно-правового и методического обеспечения эффективного функционирования института российского лизинга. В качестве предмета избран механизм формирования налоговых обязательств основных участников лизинговой деятельности в России.

Теоретической основой исследования явились фундаментальные труды отечественных и зарубежных ученых, раскрывающие специфику лизинговых отношений в условиях рыночной конкуренции и стратегического планирования. Методико-правовую базу исследования составили: Гражданский кодекс Российской Федерации, Налоговый кодекс Российской Федерации, Федеральный закон от 29.10.1998 г. № 164-ФЗ О финансовой аренде (лизинге) (с изм. от 29.01.2002 г.) [1; 2; 108] и другие законы, нормативные акты и инструкции, регламентирующие осуществление лизинговой деятельности в РФ.

При выпонении работы проведен критический анализ обзоров деятельности лизинговых компаний Западной Европы и США, учредительных документов и отчетности ведущих лизинговых фирм России, трудов отечественных и зарубежных специалистов в области лизинга. При подготовке диссертации были использованы материалы научно-практической конференции Проблемы развития лизинга в России и СНГ, отражающие мнения руководителей компаний (банк Авангард, Авангард-Лизинг, Райффайзен-Лизинг, РТК-Лизинг, Ильюшин Финанс Ко., Московская лизинговая компания, группа по развитию лизинга в России МФК, Ernst & Young, Альфа-Лизинг, Дельта-Лизинг, КМБ-Лизинг, Промсвязьлизинг), а также наиболее актуальные сведения о содержании и динамике развития лизинговых соглашений в РФ, публикуемые в журнале Технологии лизинга и инвестиций за 2000-2003 гг. Были использованы также ежегодные рейтинговые публикации агентства Экперт-РА. По их сравнительному анализу было выявлено сформировав7 шееся к 2003 г. ядро рыночных лизинговых компаний в России (прилож. 18). Характеристика их деятельности дается на протяжении всей диссертации.

При написании диссертации использованы общенаучные и специфические методы исследований; диалектический метод, анализа и синтеза, применены методы вариационно-сравнительного анализа, динамического ряда, рейтинговых оценок, а также методы экономико-математического моделирования. При изучении содержания лизинговой деятельности и налогообложения ее результатов в работе применен системный подход.

Наиболее существенные результаты, полученные лично соискателем, заключаются в следующем:

- проведен сравнительный анализ научных концепций о содержании, функциях и роли лизинга, который позволил уточнить определение лизинга как системы многосторонних экономико-финансовых отношений, формализуемых на практике в виде инвестиционных проектов реконструкции, модернизации, обновления производственных мощностей предприятиями различных отраслей экономики;

- выявлены и систематизированы факторы, негативно влияющие на развитие лизинговой деятельности и налогообложение ее результатов: неравномерное распределение лизинговых компаний по территории России, доминирование зарубежных компаний на рынке лизинговых услуг, неудовлетворенность спроса потребителей лизинговых услуг в большинстве российских регионов и отраслей, отсутствие государственной системы комплексного стимулирования участников лизинговых соглашений посредством налоговых, таможенных, страховых и других форм;

- критически оценены нормы правового регулирования лизинговой деятельности и налогообложения ее результатов до и после финансового кризиса 1998 г., что позволило определить возможности устранения выявленных недостатков за счет мер налоговой оптимизации;

- разработаны принципы системного регулирования экономических интересов участников лизинговых соглашений: сочетание государственных и корпоративных мотиваций в сфере лизинга; ориентация на достижение относитель8 ного равновесия спроса и предложения лизинговых услуг; гибкость системы платности лизинговой услуги; прозрачность финансовых потоков в сфере лизинга; целевая ориентация на максимальный учет интересов всех участников лизингового соглашения;