Институциональные условия повышения эффективности банковской системы России тема диссертации по экономике, полный текст автореферата
Автореферат
| Ученая степень | кандидат экономических наук |
| Автор | Захаров, Алексей Ольгертович |
| Место защиты | Вогоград |
| Год | 2011 |
| Шифр ВАК РФ | 08.00.01 |
Диссертация
Автореферат диссертации по теме "Институциональные условия повышения эффективности банковской системы России"
На правах рукописи
4ВОО юс-
ЗАХАРОВ АЛЕКСЕЙ ОЛЬГЕРТОВИЧ
ИНСТИТУЦИОНАЛЬНЫЕ УСЛОВИЯ ПОВЫШЕНИЯ ЭФФЕКТИВНОСТИ БАНКОВСКОЙ СИСТЕМЫ РОССИИ
08.00.01 - экономическая теория
АВТОРЕФЕРАТ
диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук
2 2 СЕН 2011
Вогоград-2011
4853182
Работа выпонена в Вогоградском государственном университете
Научный руководитель доктор экономических наук, профессор
Буянова Марина Эдуардовна Официальные оппоненты: доктор экономических наук, профессор
Коробов Юрий Иванович
кандидат экономических наук Вуйменков Семен Алексеевич
Ведущая организация
Южный Федеральный университет
Защита диссертации состоится 30 сентября 2011 г. в 13.00 на заседании диссертационного совета Д 212.029.01 по экономическим наукам при ФГБОУ ВПО Вогоградский государственный университет по адресу: 400062, г. Вогоград, пр. Университетский, 100, ауд. 2-05 В.
С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке Вогоградского государственного университета.
Автореферат разослан и размещен на официальном сайте ФГБОУ ВПО Вогоградский государственный университет Ссыка на домен более не работаетp>
Ученый секретарь диссертационного совета
доктор экономических наук, профессор
Тимофеева Г. В.
ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ
Актуальность темы исследования. Устойчивое и эффективное функционирование банковской системы предполагает наличие необходимого комплекса институциональных условий. Их реализация способствует образованию новых структур, дифференциации институциональных связей и механизмов на макроуровне, что обеспечивает саморазвитие банковской системы и ее самоорганизацию. Формирование необходимых институциональных условий активизирует появление различных механизмов взаимодействия экономических агентов и банковских институтов.
Сложившиеся в настоящее время диспропорции развития банковской системы, связанные с несбалансированностью спроса и предложения на кредитные ресурсы, сопровождаются поддержанием на низком уровне доверия экономических субъектов к банкам, а в некоторых случаях подрывают его. Совокупность отмеченных факторов приводит также к блокировке возможностей банков по аккумуляции капитала как основы для осуществления инвестиций.
Необходимость устранения накопленных структурных диспропорций в развитии банковской системы России, преодоления внутренних противоречий ее функционирования делает актуальным исследование институциональных основ и условий повышения ее эффективности, которые являются важными факторами формирования института доверия к банковской системе в целом.
Степень разработанности проблемы. Проблемам институционального развития экономики и процессам ее институциональных изменений посвящены работы отечественных ученых: С. Глазьева, О. Иншакова, Г. Клейнера, Б. Кузнецова, Д. Львова, В. Маевского, Ю. Осипова, В. Потеровича, И. Пригожина Ч и зарубежных исследователей: К. Маркса, Р. Нельсона, Д. Норта, Р. Рихтера, С. Уинтера, Э. Фуруботна, Г. Хакена, Й. Шумпетера и др.
Вопросам оценки эффективности функционирования банковских систем и различным аспектам и проблемам функционирования банковских учреждений посвящены труды Ф. Алескерова, А.Бергера, А.Гана,
Р. Гильфердинга, Е. Жукова, Ю. Львова, Г. Маклеода, И. Мамоновой, С. Моисеева, В. Солодкова, Д. Хамфри и др.
Теоретические и прикладные основы анализа условий функционирования банковской системы, в т.ч. институциональных, получили развитие в работах отечественных ученых: И. Бойко, А. Братко, С. Вуйменкова, И. Гиндина, В. Дмитриева-Мамонова, Е. Жукова, В. Зверева, Ю. Коробова, Л. Красавиной, О. Лаврушина, М. Пессель, А. Петрова, О. Роговой Ч и зарубежных исследователей: Э. Брегеля, Л. Иохансена, Р. Коуза, В. Лексиса, А. Маршала, X. де Сото, Т. Эггертсона.
В экономической литературе большое внимание уделяется различным аспектам функционирования отдельных коммерческих банков. Однако развитие реальной экономики и, как следствие, усиление роли банковской системы указывает на необходимость ее комплексного рассмотрения в институциональном аспекте, а также поиска путей стабильного и устойчивого функционирования на основе институциональных преобразований.
Непоная изученность институциональных основ функционирования банковской системы России, влияния институциональных условий на ее эффективность, а также недостаточная степень разработанности проблемы ее институционального развития, тенденций и перспектив предопределили выбор темы диссертации, цель и задачи исследования.
Целью диссертационного исследования является теоретико-методическое обоснование институциональных условий повышения эффективности отечественной банковской системы на основе выявления ее устойчивых институциональных связей с государством и другими экономическими субъектами.
Указанная цель предполагает постановку и решение следующих задач: Ч проанализировать трансформацию функциональных и структурных характеристик банков и банковских систем в процессе их эволюции;
Ч исследовать институциональные условия функционирования банковской системы и выявить ее положительные и отрицательные обратные связи с внешней средой;
Ч раскрыть сущностные характеристики банка как организации и банка как института;
Ч обосновать систему критериев для оценки эффективности банковской системы;
Ч разработать и применить методику оценки эффективности банковской системы России;
Ч аргументировать институциональные условия повышения эффективности банковской системы России.
Объект исследования Ч институциональные условия функционирования банковской системы в процессе эволюционных изменений в экономике России.
Предмет исследования Ч совокупность экономических отношений, противоречий, тенденций, определяющих формирование и реализацию институциональных условий функционирования банковской системы России и повышения ее эффективности.
Теоретико-методологической основой диссертационного исследования являются фундаментальные труды отечественных и зарубежных ученых по экономической теории, институциональной экономике, теории систем, экономической синергетике, теории финансов, банковскому делу. При реализации цели и задач исследования автор использовал как общенаучные методы: синергетический, институциональный, диалектический, конкретно-исторический, так и специальные экономико-статистические методы, методы информационно-логического моделирования.
Информационно-эмпирической базой исследования послужили законы, законодательные и другие нормативные акты Президента и Правительства РФ; материалы периодической печати, отчеты Центрального банка РФ, официальные данные Федеральной службы государственной
статистики; данные официальных сайтов банков в информационной сети Интернет; программные документы Правительства РФ; материалы ассоциаций, рейтинговых агентств, научных конференций, семинаров, межбанковских конгрессов, научные доклады и отчеты.
Основные положения диссертационного исследования, выносимые на защиту:
1. Такие процессы и явления, как развитие городов, ремесел, ограниченность государственных денежных ресурсов, требовавшая привлечения в различные секторы экономики частных вложений, явились стимулами к эволюции банковских учреждений, процесс которой целесообразно разделять на этапы в соответствии с периодами доминирования того или иного технологического уклада. Анализ эволюции банковских систем показал, что на каждом этапе их развития происходит трансформация сущностных, структурных и функциональных характеристик: выпонение базовых функций перераспределения финансов; предоставление кредитов не только из собственных и привлеченных средств, но и путем занесения кредитов на счета клиентов; усиление концентрации банковского капитала; возникновение банковских монополий; постепенная переориентация с краткосрочных кредитов на все виды и формы предоставления кредитных ресурсов, прежде всего на догосрочные инвестиции в основной капитал; возникновение специализированных банков; возрастание степени международного сотрудничества под влиянием объективной тенденции глобализации; расширение международной банковской деятельности, слияние банков как в международном масштабе, так и в пределах отдельных стран; унификация и стандартизация национальных законов о банковской деятельности в соответствии с международными стандартами; миниатюризация банков.
2. Институциональные условия функционирования банковской системы представляют собой совокупность экономических, политических и этических правил и норм (правил игры), формирующих нормативно-
правовую (институциональную) среду, в которой осуществляется банковская деятельность. Институциональная среда включает в себя множество институтов и институциональных структур, регулирующих деятельность банковской системы в различных аспектах: хозяйственном, социальном, правовом, общегражданском.
Процесс функционирования банковской системы, как самоорганизующейся, осуществляется в определенных институциональных условиях, реализация которых проявляется через установление положительных и отрицательных обратных связей банковской системы с внешней средой, обусловливает ее эволюцию с периодами спадов и подъемов. Обратные связи представляют собой реакцию банковской системы на внешние воздействия со стороны государства и других экономических субъектов; эти связи прямо или косвенно оказывают на нее влияние (изменения в налоговом законодательстве, антиинфляционная политика, политика в сфере занятости, колебания спроса на банковские продукты и услуги и т.п.). Отрицательная обратная связь (рост процентной ставки по кредитам при снижении объемов кредитования, снижение процентных ставок по депозитам в связи с ростом объемов привлеченных вкладов и т.п.) имеет следствием консервацию системы, удержание ее в стационарном состоянии. Положительная обратная связь (банковские инновации, новые стандарты отчетности и т.п.) способствует прогрессивному развитию системы, приобретению новых качеств, формирующих потенциал позитивной трансформации. Соотношение положительных и отрицательных обратных связей, их скорость и масштабы определяют темп и вектор развития банковской системы.
3. Банк как организация (учреждение) представляет собой субъект экономической системы, основу которого образует единство содержания (предприятие) и формы (фирма), обеспечивающий производство и предложение на рынке банковских продуктов и услуг. Фирма как рыночная оболочка предприятия может содержать в себе несколько последних (например, филиалы отдельно взятого банка). Банк как институт представляет собой
функциональную модель всех банковских организаций Ч совокупность формальных и неформальных правил, норм и механизмов обеспечения их выпонения, которые связаны с установленной формой бизнес-поведения.
4. Оценка эффективности функционирования банка как организации предполагает его исследование с применением инструментария теории фирмы Ч расчета показателей рентабельности активов, рентабельности капитала, прибыли, доли рынка, соотношения активов и пассивов и др. Оценка эффективности деятельности банка как института предполагает анализ реализации им системы институциональных функций, которые являются исторически сложившимися и общими для всех банковских организаций. Институциональные функции банков заключаются в упорядочении, организации, регламентации процессов, связанных со следующими операциями банковских учреждений на микроуровне: аккумуляцией капитала, созданием нового капитала, созданием условий для осуществления платежей между экономическими агентами. Процесс организации движения денежных потоков направлен на рост привлекательности банковских продуктов и услуг для экономических субъектов. Возможность измерения результатов осуществления процесса упорядочения движения свободных денежных потоков в масштабах национальной экономики позволяет рассматривать реализацию институциональных функций банков в качестве критериев оценки эффективности банковской системы. Данные критерии характеризуют то, как соблюдается система формальных и неформальных правил в масштабах национальной экономики.
5. Разработанная методика оценки эффективности банковской системы России по критериям реализации банками институциональных функций направлена на выявление возможных функциональных нарушений (дисфункции) в деятельности банка как института. Ее применение позволило установить, что высокая эффективность функционирования отдельных банковских учреждений России в настоящее время (за исключением некоторых случаев членства банка в финансово-промышленной группе и / или при
активной поддержке государства в виде финансовой помощи) сочетается с неэффективностью банковской системы в целом, что снижает ее роль в развитии национальной экономики.
6. Эффективность банковской системы в целом обусловлена наличием и развитостью институциональных связей между государством и банками, а также между банками и другими хозяйствующими субъектами. Создание и закрепление указанных институциональных связей, направленных на реализацию банками системы институциональных функций, обеспечивает саморазвитие банковской системы и повышение ее эффективности. Это возможно посредством формирования и реализации необходимых для этого институциональных условий, структурированных по уровням хозяйствования (микроэкономический и макроэкономический). Институциональные условия повышения эффективности банковской системы России на микроэкономическом уровне включают: стимулирование и поддержку конкуренции, свободы принятия решений в рамках достижения целей экономической деятельности конкретными банками. Институциональные условия на макроэкономическом уровне включают: повышение суммы страхового возмещения по вкладам; введение системы безотзывных вкладов; формирование государством залогового фонда как инструмента обеспечения обязательств по кредитам банков; создание допонительной защиты для владельцев банковских карт; повышение ответственности аудиторских компаний за результаты проверок потенциальных клиентов банков; изменения в судебном делопроизводстве в целях упрощения процедуры истребования догов.
Научная новизна диссертационного исследования состоит в следующем:
Ч на основе анализа эволюции банков и банковских систем выявлена трансформация их структурных и функциональных характеристик в аспекте экономических циклов (от выпонения базовых функций перераспределения финансов до концентрации банковского капитала; от распространения универсальных банков в различных странах до возникновения
специализированных банков, создания международных банковских организаций, расширения международной банковской деятельности);
Ч выявлены положительные (банковские инновации, новые стандарты предоставления отчетности) и отрицательные (снижение процентных ставок по депозитам в связи с ростом объемов привлеченных вкладов, рост процентной ставки по кредитам при снижении объемов кредитования и т.п.) обратные связи банковской системы с внешней средой, соотношение которых определяет институциональные условия ее функционирования и оказывает влияние на вектор ее развития;
Ч раскрыта сущностная характеристика банка как организации (субъект экономической системы, основанный на единстве предприятия и фирмы для производства и предложения банковских продуктов и услуг) и банка как института (совокупность формальных и неформальных правил, а также механизмов их выпонения, которые связаны с установленной формой бизнес-поведения), что позволило выработать критерии повышения эффективности банковской системы;
Ч обоснована система институциональных функций банка по упорядочению, организации и регламентации процессов движения свободных денежных потоков в масштабах национальной экономики, связанных с аккумуляцией капитала, формированием нового капитала, созданием условий для осуществления платежей между экономическими агентами, реализацию / нереализацию которых предложено рассматривать в качестве критериев оценки эффективности банковской системы;
Ч разработана методика оценки эффективности банковской системы России, отличительной особенностью которой является компаративный и дескриптивный анализ реализации банками системы институциональных функций; апробация методики позволила определить совокупность и последовательность реализации институциональных условий повышения эффективности банковской системы России;
Ч систематизированы и допонительно аргументированы необходимостью создания и развития положительных обратных связей банковской системы с внешней средой институциональные условия повышения эффективности банковской системы России, реализация которых позволит устранить противоречие между эффективностью отдельных банковских организаций и неэффективностью банковской системы в целом, а также будет способствовать выпонению банками системы институциональных функций.
Теоретическая и практическая значимость работы состоит в возможности использования теоретических выводов для развития институциональной экономической теории, теоретического обоснования стратегии развития банковской системы России, а также применения практических рекомендаций органами законодательной и испонительной власти страны при разработке программ безопасного и устойчивого функционирования банковской системы, при корректировке направлений стратегии ее развития, при осуществлении институциональных преобразований в целях повышения ее эффективности, роста доверия в целом к банковской системе.
Соответствие диссертации паспорту научной специальности.
Отраженные в работе научные положения, выводы и результаты соответствуют области исследований специальности 08.00.01 Ч экономическая теория:
пункту 1.4. Институциональная и эволюционная экономическая теория: социально-экономические альтернативы Ч выявление трансформации структурных и функциональных характеристик банков и банковских систем; определение обратных связей банковской системы с внешней средой; уточнение сущностных характеристик банка как организации и как института; обоснование институциональных функций банка; разработка методики оценки эффективности банковской системы; обоснование институциональных условий повышения эффективности банковской системы России на современном этапе.
Апробация результатов исследования. Полученные на различных этапах исследования выводы и результаты представлялись научной общественности в выступлениях, обсуждались на международных, всероссийских конференциях, научных сессиях в 2009Ч2011 гг. в Вогограде, Москве, Одессе, Пензе, Перми, Ростове-на-Дону, Саратове.
Основные положения работы используются в процессе преподавания дисциплин Экономическая теория, Институциональная экономика, Макроэкономика в Вогоградском государственном университете.
Публикации. Наиболее существенные положения и результаты исследования нашли отражение в шести публикациях автора, в том числе в двух статьях, опубликованных в журналах и изданиях, рекомендованных ВАК РФ. Общий объем публикаций Ч 2,1 п.л., в том числе авторских 1,8 п.л.
Структура и объем работы. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы из 191 наименования и 20 приложений. Объем работы 196 страниц. Работа содержит табличный и графический материал (15 таблиц и 30 рисунков).
ОСНОВНОЕ СОДЕРЖАНИЕ РАБОТЫ
Во введении обоснована актуальность темы диссертации, проанализирована степень ее научной разработанности, сформулированы цель и задачи, объект и предмет исследования, выделены основные положения, выносимые на защиту, дана характеристика научной новизны, теоретической и практической значимости работы.
В первой главе Институциональные основы функционирования банков в экономической системе представлены основные этапы эволюции банковских систем, проанализирована историческая трансформация структурных и функциональных характеристик развития банковских систем в аспекте экономических циклов, определены институциональные условия функционирования банковских систем.
Исследование эволюции банков и банковских систем свидетельствует о том, что с XVIII в. экономики различных стран мира стали опираться на впоне сформированную банковскую систему, в которой банки, с одной стороны, проявляли себя как линститут, закрепляющий нормы и правила хозяйственной жизнедеятельности, а с другой стороны, функционировали в соответствии со сложившимися институциональными условиями. Именно с этого периода, на наш взгляд, можно говорить о самоорганизующейся банковской системе, в функционировании которой можно обнаружить смену циклов деловой конъюнктуры подъем-спад в рамках колебательного режима.
Под институциональными условиями функционирования банковской системы в диссертации понимается совокупность экономических, политических и этических правил и норм, формирующих нормативно-правовую (институциональную) среду, в которой осуществляется банковская деятельность. Институциональная среда включает в себя совокупность взаимоувязанных институтов и институциональных структур, регулирующих деятельность банковской системы. Институты направляют деятельность экономических субъектов, устанавливая пределы, координируя взаимодействия, мраничивая и принуждая к определенному экономическому поведению.
Таким образом, обеспечение взаимодопоняющих, непротиворечивых институциональных условий осуществления банковской деятельности является целью функционирования институциональной среды.
Анализ эволюции банковской системы в аспекте экономических циклов Н. Кондратьева, который заключася в сопоставлении периодов доминирования технологических укладов и этапов развития банковских систем, позволил установить, что смена технологических укладов с некоторыми временными погрешностями соответствует переходу банковских систем на новый качественный уровень, этап развития. В рамках первого этапа (1770Ч1830 гг.) банки стали выпонять базовые функции перераспределения финансов, а также аккумулирования денежных средств. На втором этапе (1830Ч1880 гг.)
важнейшей функцией банков становится посредничество в кредитных платежах. Банки начинают предоставлять кредиты не только из собственного и привлеченного капитала, но и путем занесения кредитов на счета клиентов. Третий этап (1880Ч1930 гг.) характеризовася усилением концентрации банковского капитала и возникновением банковских монополий. От функции посредничества в платежах и кредитах банки переходят к постоянному кредитованию отраслей и предприятий. При этом происходит их переориентация с краткосрочных кредитов на все виды и формы предоставления кредитных средств, прежде всего на догосрочные инвестиции в основной капитал. Четвертый этап (1930Ч1980 гг.) характеризуется возрастающей степенью международного сотрудничества банков под влиянием процесса глобализации. В рамках пятого этапа (1980 г. Ч настоящее время) происходит расширение международной банковской деятельности, слияние банков как в международном масштабе, так и в пределах отдельных стран. Прослеживается тенденция унификации и стандартизации национальных законов о банковской деятельности в соответствии с международными стандартами. Важной мировой тенденцией, относящейся к пятому этапу и имеющей место в начале XXI века, можно назвать миниатюризацию банков.
Сопоставление временных рамок длинных вон Н. Кондратьева с этапами развития банковских систем позволило также выявить положительные и отрицательные обратные связи банковской системы с внешней средой. Данные связи способствуют эволюции банковской системы с периодами подъемов и спадов, приобретению новых качественных свойств и в целом характеризуют банковскую систему как самоорганизующуюся. Воздействие внешней по отношению к банковской системе среды может заключаться в изменении курса валют, изменении учетной ставки и др. Отрицательная обратная связь выражается в росте процентной ставки по кредитам при снижении объемов кредитования, снижении процентных ставок по депозитам в связи с ростом объемов привлеченных вкладов и т.п. Она имеет следствием консервацию системы, удержание ее в стационарном состоянии, препятствует
ее развитию, переходу в новое качественное состояние. Положительная обратная связь (инновации, новые стандарты предоставления отчетности, институциональные связи и отношения, решающие задачу инфраструктурного обеспечения экономического развития и т.п.) способствует развитию системы, приобретению новых качеств, формирующих потенциал трансформации. Установлено, что соотношение положительных и отрицательных обратных связей определяет вектор и темп экономического развития. В настоящее время действие положительной обратной связи банковской системы, формирующее потенциал позитивной трансформации, заключается в проявлении тенденции миниатюризации банков, в унификации и стандартизации национальных законов о банковской деятельности в соответствии с международными требованиями, в усилении роли международных финансовых институтов, влияющих на развитие национальных банковских систем.
Во второй главе Институциональный и синергетический подходы к исследованию банковской системы показано, как применение институционального и синергетического подходов позволило исследовать сущностные характеристики банка как организации и банка как института в экономической системе, а также обосновать критерии оценки эффективности банковской системы, которыми являются реализация / нереализация институциональных функций банков.
Банк в экономической системе целесообразно рассматривать с позиций двух уровней анализа. Первый уровень базируется на применении инструментария теории фирмы и предполагает исследование с точки зрения микроэкономики. С этих позиций возможно определить банк как организацию, которая решает ряд прикладных задач, определяемых приоритетами своей политики, стремится удовлетворить свои собственные (корпоративные) интересы: получение прибыли, формирование клиентской базы, поддержание определенного уровня рентабельности, достижение других экономических целей, зависящих от условий конкурентной среды. Банковская деятельность имеет экономический характер, ей присущ риск. Банк является субъектом,
обладающим экономической и юридической самостоятельностью, банковские операции осуществляются с учетом личной ответственности его сотрудников. В этом смысле деятельность банка отличается от деятельности других организаций лишь своей спецификой. Отдельные банки не ставят целью своей деятельности обеспечение устойчивости банковской системы в целом.
Рассмотрение в диссертационной работе банка в качестве института позволило определить его как совокупность формальных и неформальных правил, норм и механизмов обеспечения их выпонения (нормы, определяющие права и ответственность банка и клиента; устанавливающие сроки выпонения операций по счету; предусматривающие платность услуг банка и др.), которые связаны с установленной формой бизнес-поведения. Поэтому мы можем говорить об институте банка в США, институте банка в Японии, институте банка в России и т.д. В каждом из этих примеров банк как институт будет отличаться своими характеристиками, условиями функционирования, формирующими ту или иную форму бизнес-поведения. Исследование банка как института позволило выявить общие черты, тенденции развития, качественные характеристики, присущие совокупности банков в экономике.
Оценка функционирования банков с позиций их эффективности по уровням анализа проведена следующим образом: 1) банк как институт и как организация работают эффективно; 2) банк как организация эффективен, как институт Ч нет; 3) банк как организация неэффективен, как институт эффективен; 4) банк как организация и как институт неэффективен. Третий и четвертый варианты могут иметь место при активной поддержке государства в виде финансовой помощи, а также в случаях когда банк является членом ФПГ.
Являясь элементом экономической системы и работая на рынке, отдельные банковские организации могут функционировать эффективно. Однако это не означает, что деятельность банка как института (с точки зрения влияния его на организацию функционирования и развитие банковской системы и экономической системы в целом) будет также эффективной.
В работе обосновано, что эффективность банковской системы определяется посредством реализации институциональных функций банками на макроуровне. Функции, исторически закрепленные за банками, общие для всех банковских организаций и определяющие принадлежность банка к институту, являются институциональными. Они представляют собой комплекс экономических отношений, обеспечивающих организацию, регламентацию, упорядочение процессов, связанных со следующими операциями банков на микроуровне: аккумуляцией капитала, созданием нового капитала, созданием условий для осуществления платежей между экономическими агентами. Процесс упорядочения осуществляется через реализацию механизма принуждения, основанного на совокупности формальных и неформальных правил (процентные ставки по банковским продуктам, условия выдачи кредитов, развитость филиальной сети, режим работы отделения банка, уровень доверия и др.). Организация и регламентация как процессы направлены на достижение результата: рост привлекательности банковских продуктов и услуг для экономических субъектов. Поэтому оценивать эффективность банковской системы России необходимо по критериям, в качестве которых следует принимать реализацию институциональных функций банков. Данные критерии показывают, как функционирует система формальных и неформальных правил, регламентирующих выпонение микроэкономических функций банков.
Следствием реализации указанных институциональных функций банков, определяющих эффективность механизма межотраслевого перелива капитала, является достижение стратегической цели Ч экономического развития страны. Наличие дисфункций в работе института банка означает дезорганизацию, слабую регламентацию процесса упорядочения движения денежных средств в масштабах национальной экономики, влекущих за собой уменьшение роли банка как института в экономической системе.
В третьей главе Формирование институциональных условий повышения эффективности банковской системы России разработана и апробирована на примере России методика оценки эффективности банковской
системы, что позволило предложить основные направления институциональных преобразований на современном этапе в целях ее повышения.
При наличии у экономического субъекта временно свободных денежных средств имеется ряд альтернатив их вложения. Эффективность банковской системы в целом означает, что значительная доля временно свободных денежных средств экономических субъектов в масштабах экономики будет аккумулироваться именно в банковском секторе. Иначе отдельные банковские организации, работая прибыльно с точки зрения микроэкономики, не обеспечивают привлекательных условий сбережения для организаций и физических лиц, что свидетельствует о неэффективности банковской системы.
При заимствовании денежных средств у экономического субъекта также имеется ряд альтернатив: кредитование в банке, заем у небанковского предприятия, заем у государства. Эффективность банковской системы будет означать, что значительная роль в заимствовании денежных средств принадлежит именно банковскому сектору. Неэффективность означает низкую привлекательность условий кредитования, что будет способствовать снижению степени реализации институтом банка функции, направленной на организацию движения свободных денежных потоков в целях создания нового капитала банками на микроуровне.
Для выявления мер оперативного воздействия на банковскую систему в целях повышения ее устойчивости и стабильности предлагается методика многофакторной оценки эффективности банковской системы России, обеспечивающая анализ, мониторинг и прогнозирование ее развития с учетом реально сложившихся экономических тенденций. Данная методика направлена на оценку реализации банками системы институциональных функций, обеспечивающих организацию, регламентацию, упорядочение процессов, связанных с реализацией банками своих операций на микроуровне. Методика апробирована проведением многофакторной оценки уровня развития банковской системы России за период с 2000 по 2009 гг.
Первый этап оценки включает дескриптивный и компаративный анализ статистических и аналитических материалов в динамике, характеризующий эффективность функционирования банковской системы. На данном этапе вся совокупность исследуемых показателей была сгруппирована в соответствии с оценкой реализации той или иной институциональной функции банка. Первый блок предполагает оценку реализации институциональной функции организации процесса аккумуляции капитала и включает следующие показатели: вклады банковского сектора; доля вкладов в структуре пассивов банковской системы; уровень сберегательной квоты; размер вклада на душу населения; структурированный показатель денежной массы; средневзвешенные сроки банковских вкладов; показатель реальной доходности по банковским вкладам (физических лиц и нефинансовых организаций). Второй блок позволяет оценить реализацию институциональной функции организации процесса создания нового капитала и включает следующие показатели: реальная стоимость банковских кредитов (физических лиц и нефинансовых организаций); совокупные активы банковского сектора; структурированный показатель инвестиций; кредиты банковского сектора; доля кредитов в структуре активов банковской системы; средневзвешенные сроки банковского кредита. Третий блок предполагает оценку реализации институциональной функции создания условий для осуществления платежей между экономическими агентами и включает следующие показатели: развитость банковской инфраструктуры, банковских продуктов и услуг; доля безналичных операций в розничном товарообороте. Четвертый блок позволяет оценить реализацию всех институциональных функций банков одновременно и включает следующие показатели: количество банков на 100 ООО населения; концентрация активов банковского сектора; степень удовлетворения потребности в банковских институтах.
Для выявления и обоснования положительных и отрицательных тенденций развития банковского сектора России на современном этапе производится расчет среднегодовых темпов прироста используемых в методике
показателей (табл.1), осуществляется оценка их динамики, а также сравнение с показателями развития банковских систем ведущих зарубежных стран.
Таблица I
Система показателей оценки эффективности банковской системы России
за период с 2000 по 2009 гг.
Динамика показателей Среднегодовой темп прироста, %
Положительное влияние
Рост вкладов (физ. лиц и нефинансовых организаций) банковского сектора, мрд. руб. (Х0 34,7
Увеличение реальной доходности по банковским вкладам (физ. лица), %(Х2) 19,9
Увеличение реальной доходности по банковским вкладам (нефинансовые организации), % (Хз) 33,6
Увеличение доли безналичных операций в розничном товарообороте, % №) 17,3
Увеличение доли вкладов в структуре пассивов, % (Х5) 1,7
Повышение размера вклада на душу населения, руб. 37,3
Рост совокупных активов банковского сектора, мрд. руб. (Хб) 32,3
Увеличение объемов кредитования, включая просроченную задоженность, мрд. руб. (Х7) 38,7
Увеличение средневзвешенных сроков банковских вкладов (Хв) 12,1
Увеличение средневзвешенных сроков банковского кредита (Х9) 3,3
Повышение уровня сберегательной квоты, % (Хю) 4,6
Отрицательное влияние
Относительно низкое значение степени удовлетворения потребности в банковских институтах (эталон Ч 75%) (Ъ\) 2,3
Снижение количества банков на 100 ООО населения, ед. -1,9
Неразвитость банковской инфраструктуры, банковских продуктов и услуг не рассчитывася
Высокая доля наличных денежных средств в обращении (структурированный показатель денежной массы) (приведены данные по наличной денежной массе), % (Хг) -2,9
Рост реальной стоимости банковских кредитов (домашние хозяйства), % (23) 36,0
Снижение доли кредитов в структуре активов, % (Ъв) 4,8
Рост концентрации активов банковского сектора, % ^5) 0,5
Уменьшение доли кредитов банков в структуре инвестиций в основной капитал (структурированный показатель инвестиций), % 13,9
Рост реальной стоимости банковских кредитов (фирмы), % (т) 74,5
На втором этапе с целью количественного описания взаимосвязи показателей эффективности функционирования банковской системы России и
динамики развития национальной экономики проведен корреляционно-регрессионный анализ и построены регрессионные модели.
Результатом данного этапа является построение регрессионной модели, устанавливающей значимость (меру линейной зависимости) влияния групп положительных и отрицательных тенденций на показатель ВВП на душу населения посредством выявления линейно-аналитической зависимости по показателям, позволяющим оценить реализацию институциональных функций банков.
Многофакторные регрессионные модели были построены для показателей, динамика которых характеризует положительное влияние, и отдельно для показателей, динамика которых илюстрирует отрицательное влияние и негативные явления в банковской системе России, представляющие собой соответственно линейные множественные регрессионные модели от представленных факторов:
Упол=20045-ЗХ,+1127,2Х2-155Х3-928Х4-564Х5+4Х6-ЗХ7--124Х8+165Х9+1306Хю;
УОТр=-53582-1162,+1222+48гз-10424+62925+100226-30927.
Значения коэффициентов Фишера для построенных моделей (Р|=18,32 и Р2=14,25 соответственно) показывают статистическую значимость используемых показателей.
Значения коэффициентов множественной детерминации для групп показателей, характеризующих отрицательное и положительное влияние (112=0,998 и Я2=0,994 соответственно), свидетельствуют о том, что: 99,8% и 99,4% общей вариации результативного признака объясняется вариацией факторных признаков; между динамикой показателя ВВП на душу населения и общими тенденциями развития банковской системы России наблюдается весьма высокая сила связи согласно шкале Чеддока; наблюдается преобладание совокупности влияния отрицательных тенденций над совокупностью влияния положительных тенденций.
Исследование, проведенное на основе разработанной методики, показало наличие взаимосвязи между качественными показателями функционирования банковской системы и уровнем ВВП на душу населения и позволило сделать вывод о преобладании в настоящее время негативных тенденций в развитии банковского сектора России, что свидетельствует о неэффективности банка как института.
Кроме того, в диссертации проведен анализ количественных параметров деятельности российских банковских организаций (рентабельности капитала, рентабельности активов, их сравнение с рентабельностью активов других видов экономической деятельности, а также агрегированного показателя эффективности банковских систем России и стран ЦВЕ), который позволил сделать вывод об их эффективности с позиций микроэкономики.
Таким образом, текущее состояние банковских учреждений в России характеризуется противоречием, которое заключается в эффективности функционирования отдельных банковских организаций и неэффективности банковской системы в целом.
Эффективность работы отдельных банковских организаций в сочетании с неэффективностью банковской системы приводит к возникновению риска ее разрушения. В свою очередь, эффективность всей системы обусловлена институциональными связями между государством и банками, с одной стороны, и между банками и хозяйствующими субъектами, с другой стороны. От развитости указанных институциональных связей будет зависеть направленность деятельности каждой отдельной банковской организации на успешное и эффективное функционирование банковской системы в целом. Образование и закрепление новых институциональных связей и механизмов на макроуровне обеспечивает саморазвитие банковской системы и ее самоорганизацию. Осуществление данного процесса возможно посредством формирования и реализации институциональных условий.
Предлагаемая в работе система институциональных условий повышения эффективности банковской системы направлена на актуализацию и
стимулирование выпонения банками институциональных функций, повышение результативности процесса упорядочения движения свободных денежных потоков, организации, регламентации процедур, связанных с выпонением банками своих операций на микроуровне. Институциональные условия целесообразно структурировать по уровням хозяйствования: мегауровень, макроуровень, микроуровень (табл. 2). В основе создания институциональных условий для повышения эффективности банковской системы России лежат развитие законодательных инициатив, формирование института доверия к банковской системе, направленные на стимулирование как банков к реализации ими институциональных функций, так и хозяйствующих субъектов для построения эффективных экономических отношений с банковской системой в целом.
На микроэкономическом уровне хозяйствования применение жестких, централизованных, регламентирующих процедур, определяющих функционирование банков, не является приоритетным. Институциональные условия на макроуровне хозяйствования направлены на развитие институциональных связей между банковской системой, государством и хозяйствующими субъектами. Это предполагает создание специализированных институтов, в том числе банковских, применение законодательных инструментов, направленных на эффективное функционирование банковских институтов.
Объединение институциональных условий в систему обусловлено тем, что они связаны друг с другом, направлены на снижение банковских рисков, повышение уровня доверия к банковской системе, упрощение процедур взаимодействия российских банков с международными кредитно-финансовыми институтами, формирование пассивов банковского сектора. Положительный эффект от их осуществления может быть достигнут только в случае реализации всех мер одновременно.
Таблица 2
Институциональные условия повышения эффективности
банковской системы России
Уровень хозяйствования Институциональные условия Институциональные функции, на которые осуществляется преимущественное воздействие
F, Fi F3
Микро Стимулирование конкуренции; выработка новейших единых российских нормативов и стандартов ведения бухгатерской отчетности V V V
Микро Создание региональных, межрегиональных ассоциаций, этических кодексов, разъяснительных информационных ресурсов V V V
Микро Соглашение о взаимном использовании банкоматов, реализация проекта создания консолидированной инфраструктуры V
Макро Повышение суммы страхового возмещения по вкладам V
Макро Введение безотзывных вкладов V
Макро Формирование залогового фонда V
Макро Создание допонительной защиты владельцев пластиковых счетов, развитие рынка платежных карт V
Макро Повышение ответственности аудиторских компаний за результаты проверок, изменение механизма по снижению/перераспределению риска V
Макро Изменения в судебном делопроизводстве в целях упрощения процедуры истребования догов V
Макро Законодательные ограничения на осуществление лицами предпринимательской деятельности в случае банкротства, невозврата кредита V
Макро Повышение роли БКИ, формирование независимого источника получения информации V
Макро Формирование независимых рейтинговых агентств, наблюдательных советов V V V
Mera Переход на международные стандарты банковской деятельности, создание специализированных институтов V V V
Mera Взаимодействие с международными кредитно-финансовыми институтами V
Примечание: Б) Ч институциональная функция организации аккумуляции капитала; ?г Ч институциональная функция организации создания нового капитала; Из Ч институциональная функция создания условий для осуществления платежей между экономическими агентами.
В заключении сформулированы основные выводы исследования, в которых отражена эволюция функциональных, сущностных и структурных характеристик банка как организации и банка как института в экономической системе на основе анализа институциональных условий его функционирования и обратных связей с внешней средой, представлена и апробирована методика оценки эффективности банковской системы России, что позволило предложить институциональные условия повышения эффективности банковской системы России на современном этапе.
ОСНОВНЫЕ ПУБЛИКАЦИИ ПО ТЕМЕ ДИССЕРТАЦИИ
1. Захаров, А.О. Система институциональных ролей банков в экономике / А.О. Захаров II Terra Economicus (Пространство экономики). Ч2010.ЧТ. 8.Ч№ 2 (часть третья). ЧС. 13Ч18 (0,45 п.л.).
2. Захаров, А.О. Мотивационный механизм повышения эффективности функционирования банковских институтов в России / А.О. Захаров // Национальные интересы: приоритеты и безопасность. Ч 2011. Ч№ 15 (108). ЧС. 1Ч10 (0,56 п.л.).
3. Захаров, А.О. Синергетический подход к исследованию эффективности банковской системы России / А.О. Захаров // VII Ежегодная научная конференция студентов и аспирантов базовых кафедр Южного научного центра РАН : тезисы докладов (11Ч25 апреля 2011 г., г. Ростов-на-Дону).ЧРостов н/Д.: Изд-во ЮНЦ РАН, 2011.ЧС. 299Ч300 (0,1 п.л.).
4. Захаров, А.О. Мотивационный механизм как фактор роста эффективности института банка в России / А.О. Захаров // Управление современным инновационным обществом в посткризисный период (экономические, социальные, философские, правовые аспекты) : материалы международной научно-практической конференции (27 декабря 2010 г.): В 5Чти частях. Ч Ч. 2. Ч Саратов: Изд-во КУБиК, 2010. Ч С. 185Ч187 (0,18 п.л.).
5. Захаров, А.О. Банковские инновации как фактор развития кредитно-финансовых институтов / А.О. Захаров // Мировая экономика и финансы : материалы научной сессии. Выпуск 4. Вогоград, 26Ч30 апреля 2010. Ч Вогоград: Изд-во ВоГУ, 2010.ЧС. 488Ч493 (0,3 пл.).
6. Захаров, А.О. Этапы развития банковских институтов и экономические циклы: сопоставление и взаимосвязь / А.О. Захаров // Материалы Всеукраинской научно-практической конференции молодых ученых и студентов, 26Ч27 ноября 2009 г.: В 4 т . Ч Т. 4. ЧДнепропетровск, 2009.ЧС. 53Ч58 (0,51 пл.).
Подписано в печать 29.08 2011 г. Формат 60x84/16. Бумага офсетная. Гарнитура Тайме. Усл. печ. л. 1,25. Тираж 130 экз. Заказ 273.
Издательство Вогоградского государственного университета. 400062 Вогоград, просп. Университетский, 100. E-mail: izvolgu@volsu.ru
Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидат экономических наук , Захаров, Алексей Ольгертович
Введение.
Глава 1 Институциональные основы функционирования банков в экономической системе.
1.1 Предпосыки возникновения и основные этапы эволюции банковских систем.
1.2 Эволюция банковской системы в аспекте экономических циклов
Н.Д. Кондратьева.
Глава 2 Институциональный и синергетический анализ банковской системы России.
2.1 Сущностные характеристики банка как организации и банка как института.
2.2 Институциональные функции банков в экономической системе.
Глава 3 Формирование институциональных условий повышения эффективности банковской системы России.
3.1 Методика оценки эффективности банковской системы России на современном этапе.
3.2 Основные направления институциональных преобразований в целях повышения эффективности банковской системы России.
Диссертация: введение по экономике, на тему "Институциональные условия повышения эффективности банковской системы России"
Актуальность темы исследования. Устойчивое и эффективное функционирование банковской системы предполагает наличие необходимого комплекса институциональных условий. Их реализация способствует образованию новых структур, дифференциации институциональных связей и механизмов на макроуровне, что обеспечивает саморазвитие банковской системы и ее самоорганизацию. Формирование необходимых институциональных условий активизирует появление различных механизмов взаимодействия экономических агентов и банковских институтов.
Сложившиеся в настоящее время диспропорции развития банковской системы, связанные с несбалансированностью спроса и предложения на кредитные ресурсы, сопровождаются поддержанием на низком уровне доверия экономических субъектов к банкам, а в некоторых случаях подрывают его. Совокупность отмеченных факторов приводит также к блокировке возможностей банков по аккумуляции капитала как основы для осуществления инвестиций.
Необходимость устранения накопленных структурных диспропорций в развитии банковской системы России, преодоления внутренних противоречий ее функционирования делает актуальным исследование институциональных основ и условий повышения ее эффективности, которые являются важными факторами формирования института доверия к банковской системе в целом.
Степень разработанности проблемы. Проблемам институционального развития экономики и процессам ее институциональных изменений посвящены работы отечественных ученых: С. Глазьева, О. Иншакова, Г. Клейнера, Б. Кузнецова, Д. Львова, В. Маевского, Ю. Осипова, В. Потеровича, И. Пригожина Ч и зарубежных исследователей: К. Маркса, Р. Нельсона, Д. Норта, Р. Рихтера, С. Уинтера, Э. Фуруботна, Г. Хакена, Й. Шумпетера и др.
Вопросам оценки эффективности функционирования банковских систем и различным аспектам и проблемам функционирования банковских учреждений посвящены труды Ф. Алескерова, А. Бергера, А. Гана, Р. Гильфердинга, Е. Жукова, Ю. Львова, Г. Маклеода, И. Мамоновой, С. Моисеева, В. Солодкова, Д. Хамфри и др.
Теоретические и прикладные основы анализа условий функционирования банковской системы, в т.ч. институциональных, получили развитие в работах отечественных ученых: И. Бойко, А. Братко, С. Вуйменкова, И. Гиндина, В. Дмитриева-Мамонова, Е. Жукова, В. Зверева, Ю. Коробова, Л. Красавиной, О. Лаврушина, М. Пессель, А. Петрова, О. Роговой Ч и зарубежных исследователей: Э. Брегеля, Л. Иохансена, Р. Коуза, В. Лексиса, А. Маршала, X. де Сото, Т. Эггертсона.
В экономической литературе большое внимание уделяется различным аспектам' функционирования отдельных коммерческих банков. Однако развитие реальной экономики и, как следствие, усиление роли банковской системы указывает на необходимость ее комплексного рассмотрения в институциональном аспекте, а также поиска путей стабильного и устойчивого функционирования на основе институциональных преобразований.
Непоная изученность институциональных основ функционирования банковской системы России, влияния институциональных условий на ее эффективность, а также недостаточная степень разработанности проблемы ее институционального развития, тенденций и перспектив предопределили выбор темы диссертации, цель и задачи исследования.
Целью диссертационного исследования является теоретико-методическое обоснование институциональных условий повышения эффективности отечественной банковской системы на основе выявления ее устойчивых институциональных связей с государством и другими экономическими субъектами.
Указанная цель предполагает постановку и решение следующих задач: проанализировать трансформацию функциональных и структурных характеристик банков и банковских систем в процессе их эволюции; исследовать институциональные условия функционирования банковской системы и выявить ее положительные и отрицательные обратные связи с внешней средой; раскрыть сущностные характеристики банка как организации и банка как института; обосновать систему критериев для оценки эффективности банковской системы; разработать и применить методику оценки эффективности банковской системы России; аргументировать институциональные условия повышения эффективности банковской системы России.
Объект исследования Ч институциональные условия функционирования банковской системы в процессе эволюционных изменений в экономике России.
Предмет исследования Ч совокупность экономических отношений, противоречий, тенденций, определяющих формирование и реализацию институциональных условий функционирования банковской системы России и повышения ее эффективности.
Теоретико-методологической основой диссертационного исследования являются фундаментальные труды отечественных и зарубежных ученых по экономической теории, институциональной экономике, теории систем, экономической синергетике, теории финансов, банковскому делу. При реализации цели и задач исследования автор использовал как общенаучные методы: синергетический, институциональный, диалектический, конкретно-исторический, так и специальные экономико-статистические методы, методы информационно-логического моделирования.
Информационно-эмпирической базой исследования послужили законы, законодательные и другие нормативные акты Президента и Правительства РФ; материалы периодической печати, отчеты Центрального банка РФ, официальные данные Федеральной службы государственной статистики; данные официальных сайтов банков в информационной сети Интернет; программные документы Правительства РФ; материалы ассоциаций, рейтинговых агентств, научных конференций, семинаров, межбанковских конгрессов, научные доклады и отчеты.
Основные положения диссертационного исследования, выносимые на защиту:
1. Такие процессы и явления, как развитие городов, ремесел, ограниченность государственных денежных ресурсов, требовавшая привлечения в различные секторы экономики частных вложений, явились стимулами к эволюции банковских учреждений, процесс которой целесообразно разделять на этапы в соответствии с периодами доминирования того или иного технологического уклада. Анализ эволюции банковских систем показал, что на каждом этапе их развития происходит трансформация сущностных, структурных и функциональных характеристик: выпонение базовых функций перераспределения финансов; предоставление кредитов не только из собственных и привлеченных средств, но и путем занесения кредитов на счета клиентов; усиление концентрации банковского капитала; возникновение банковских монополий; постепенная переориентация с краткосрочных кредитов на все виды и формы предоставления кредитных ресурсов, прежде всего на догосрочные инвестиции в основной капитал; возникновение специализированных банков; возрастание степени международного сотрудничества под влиянием объективной тенденции глобализации; расширение международной банковской деятельности, слияние банков как в международном масштабе, так и в пределах отдельных стран; унификация и стандартизация национальных законов о банковской деятельности в соответствии с международными стандартами; миниатюризация банков.
2. Институциональные условия функционирования банковской системы представляют собой совокупность экономических, политических и этических правил и норм (правил игры), формирующих нормативно-правовую (институциональную) среду, в которой осуществляется банковская деятельность. Институциональная среда включает в себя множество институтов и институциональных структур, регулирующих деятельность банковской системы в различных аспектах: хозяйственном, социальном, правовом, общегражданском.
Процесс функционирования банковской системы, как самоорганизующейся, осуществляется в определенных институциональных условиях, реализация которых проявляется через установление положительных и отрицательных обратных связей банковской системы с внешней средой, обусловливает ее эволюцию с периодами спадов и подъемов-. Обратные связи представляют собой реакцию банковской системы на внешние воздействия со стороны государства и других экономических субъектов; эти связи прямо или косвенно оказывают на нее влияние (изменения в налоговом законодательстве, антиинфляционная политика, политика в сфере занятости, колебания спроса на банковские продукты и услуги и т.п.). Отрицательная обратная связь (рост процентной ставки по кредитам при снижении объемов кредитования, снижение процентных ставок по депозитам в связи с ростом объемов привлеченных вкладов и т.п.) имеет следствием консервацию системы, удержание ее в стационарном состоянии. Положительная обратная связь (банковские инновации, новые стандарты отчетности и т.п.) способствует прогрессивному развитию системы, приобретению новых качеств, формирующих потенциал позитивной трансформации. Соотношение положительных и отрицательных обратных связей, их скорость и масштабы определяют темп и вектор развития банковской системы.
3. Банк как организация (учреждение) представляет собой субъект экономической системы, основу которого образует единство содержания (предприятие) и формы (фирма), обеспечивающий производство и предложение на рынке банковских продуктов и услуг. Фирма как рыночная оболочка предприятия может содержать в себе несколько последних (например, филиалы отдельно взятого банка). Банк как институт представляет собой функциональную модель всех банковских организаций Ч совокупность формальных и неформальных правил, норм и механизмов обеспечения их выпонения, которые связаны с установленной формой бизнес-поведения.
4. Оценка эффективности функционирования банка как организации предполагает его исследование с применением инструментария теории фирмы Ч расчета показателей рентабельности активов, рентабельности капитала, прибыли, доли рынка, соотношения активов и пассивов и др. Оценка эффективности деятельности банка как института предполагает анализ реализации им системы институциональных функций, которые являются исторически сложившимися и общими для всех банковских организаций. Институциональные функции банков заключаются в упорядочении, организации, регламентации процессов, связанных со следующими операциями банковских учреждений на микроуровне: аккумуляцией капитала, созданием нового капитала, созданием условий для осуществления платежей между экономическими агентами. Процесс организации движения денежных потоков направлен на рост привлекательности банковских продуктов и услуг для экономических субъектов. Возможность измерения результатов осуществления процесса упорядочения движения свободных денежных потоков в масштабах национальной экономики позволяет рассматривать реализацию институциональных функций банков в качестве критериев оценки эффективности банковской системы. Данные критерии характеризуют то, как соблюдается система формальных и неформальных правил в масштабах национальной экономики.
5. Разработанная методика оценки эффективности банковской системы России по критериям реализации банками институциональных функций направлена на выявление возможных функциональных нарушений (дисфункции) в деятельности банка как института. Ее применение позволило установить, что высокая эффективность функционирования отдельных банковских учреждений России в настоящее время (за исключением некоторых случаев членства банка в финансово-промышленной группе и / или при активной поддержке государства в виде финансовой помощи) сочетается с неэффективностью банковской системы в целом, что снижает ее роль в развитии национальной экономики.
6. Эффективность банковской системы в целом обусловлена наличием и развитостью институциональных связей между государством и банками, а также между банками и другими хозяйствующими субъектами. Создание и закрепление указанных институциональных связей, направленных на реализацию банками системы институциональных функций, обеспечивает саморазвитие банковской системы и повышение ее эффективности. Это возможно посредством формирования и реализации необходимых для этого институциональных условий, структурированных по уровням хозяйствования (микроэкономический и макроэкономический). Институциональные условия повышения эффективности банковской системы России на микроэкономическом уровне включают: стимулирование и поддержку конкуренции, свободы принятия решений в рамках достижения целей экономической деятельности конкретными банками.
Институциональные условия на макроэкономическом уровне включают: повышение суммы страхового возмещения по вкладам; введение системы безотзывных вкладов; формирование государством залогового фонда как инструмента обеспечения обязательств по кредитам банков; создание допонительной защиты для владельцев банковских карт; повышение ответственности аудиторских компаний за результаты проверок потенциальных клиентов банков; изменения в судебном делопроизводстве в целях упрощения процедуры истребования догов.
Научная новизна диссертационного исследования состоит в следующем: на основе анализа эволюции банков и банковских систем выявлена трансформация их структурных и функциональных характеристик в аспекте экономических циклов (от выпонения базовых функций перераспределения финансов до концентрации банковского капитала; от распространения универсальных банков в различных странах до возникновения специализированных банков, создания международных банковских организаций, расширения международной банковской деятельности); выявлены положительные (банковские инновации, новые стандарты предоставления отчетности) и отрицательные (снижение процентных ставок по депозитам в связи с ростом объемов привлеченных вкладов, рос г процентной ставки по кредитам при снижении объемов кредитования и т.п.) обратные связи банковской системы с внешней средой, соотношение которых определяет институциональные условия ее функционирования и оказывает влияние на вектор ее развития; раскрыта сущностная характеристика банка как организации (субъект экономической системы, основанный на единстве предприятия и фирмы для производства и предложения банковских продуктов и услуг) и банка как института (совокупность формальных и неформальных правил, а также механизмов их выпонения, которые связаны с установленной формой бизнес-поведения), что позволило выработать критерии повышения эффективности банковской системы; обоснована система институциональных функций банка по упорядочению, организации и регламентации процессов движения свободных денежных потоков в масштабах национальной экономики, связанных с аккумуляцией капитала, формированием нового капитала, созданием условий для осуществления платежей между экономическими агентами, реализацию / нереализацию которых предложено рассматривать в качестве критериев оценки эффективности банковской системы; разработана методика оценки эффективности банковской системы России, отличительной особенностью которой является компаративный и дескриптивный анализ реализации банками системы институциональных функций; апробация методики позволила определить совокупность и последовательность реализации институциональных условий повышения эффективности банковской системы России; систематизированы и допонительно аргументированы необходимостью создания и развития положительных обратных связей банковской системы с внешней средой институциональные условия повышения эффективности банковской системы России, реализация которых позволит устранить противоречие между эффективностью отдельных банковских организаций и неэффективностью банковской системы в целом, а также будет способствовать выпонению банками системы институциональных функций.
Теоретическая и практическая значимость работы состоит в возможности использования теоретических выводов для развития институциональной экономической теории, теоретического обоснования стратегии развития банковской системы России, а также применения практических рекомендаций органами законодательной и испонительной власти страны при разработке программ безопасного и устойчивого функционирования банковской системы, при корректировке направлений стратегии ее развития, при осуществлении институциональных преобразований в целях повышения ее эффективности, роста доверия в целом к банковской системе.
Соответствие диссертации паспорту научной специальности. Отраженные в работе научные положения, выводы и результаты соответствуют области исследований специальности 08.00.01 Ч экономическая теория: пункту 1.4. Институциональная и эволюционная экономическая теория: социально-экономические альтернативы Ч выявление трансформации структурных и функциональных характеристик банков и банковских систем; определение обратных связей банковской системы с внешней средой; уточнение сущностных характеристик банка как организации и как института; обоснование институциональных функций банка; разработка методики оценки эффективности банковской системы; обоснование институциональных условий повышения эффективности банковской системы России на современном этапе.
Апробация результатов исследования. Полученные на различных этапах исследования выводы и результаты представлялись научной общественности в выступлениях, обсуждались на международных, всероссийских конференциях, научных сессиях в 2009Ч2011 гг. в Вогограде, Москве, Одессе, Пензе, Перми, Ростове-на-Дону, Саратове.
Основные положения работы используются в процессе преподавания дисциплин Экономическая теория, Институциональная экономика, Макроэкономика в Вогоградском государственном университете.
Публикации. Наиболее существенные положения и результаты исследования нашли отражение в шести публикациях автора, в том числе в двух статьях, опубликованных в журналах и изданиях, рекомендованных ВАК РФ. Общий объем публикаций Ч 2,1 п.л., в том числе авторских 1,8 п.л.
Структура и объем работы. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы из 191 наименования и 20 приложений. Объем работы 196 страниц. Работа содержит табличный и графический материал (15 таблиц и 30 рисунков).
Диссертация: заключение по теме "Экономическая теория", Захаров, Алексей Ольгертович
Результаты исследования в работе позволяют нам утверждать, что система (в нашем случае банковская) только тогда не будет разрушаться, когда эффективность на микроуровне будет сочетаться с эффективностью макроструктуры функционирования института банка в целом.
Дальнейшая задача заключается в необходимости определения наличия либо отсутствия риска разрушения банковской системы, который будет обусловлен эффективностью или неэффективностью макроструктуры.
Таким образом, перед нами ставится задача определения и разработки методики оценки эффективности функционирования банковской системы в настоящее время в российской экономике.
Глава 3 Формирование институциональных условий повышения* эффективности банковской системы России.
3.1 Методика оценки эффективности банковской системы-России на современном этапе
В реальной экономической действительности эффективность банка с токи зрения теории фирмы (уровень микроэкономики) не обуславливает его эффективность как института, банковской системы в целом (уровень макроэкономики). Применительно к функционирующему в экономике банку может быть применено две рыночные ситуации: банк как институт и как предприятие функционирует эффективно, либо банк как предприятие эффективен, как институт, общественный агент Ч нет. Ситуации, в которых банк как предприятие работает неэффективно, существуют в реальности (в частности, когда осуществляется поддержка государства), но остаются за рамками нашего исследования.
Для оценки эффективности функционирования банка в настоящее время в зарубежной и отечественной экономической литературе, посвященной теории и практике ведения банковского дела, применяется ряд методик, которые различаются составом и количеством используемых
10' показателей. Так, в работе А. Бергера и Д. Хамфри приводится результаты 130 исследований различных аспектов эффективности банковской деятельности, которые охватывают более 20 стран мира.
Чаще всего оценку эффективности банковской деятельности осуществляют в соответствии с положением, согласно которому эффективность банка или банковской системы рассчитывается исходя из близости значений показателей деятельности каждого банка (например, издержек, прибыли, рентабельности активов, рентабельности собственного
123 Berder A.N., Humphrey D.B. (1997) Efficiency of financial institutions: Intenational survey and Directions for Future Research, European Journal of Operational rescarch, Vol. 98. ЧP 175Ч-212 капитала, показателей операционной деятельности и т.п.) к некой заранее определенной/границе эффективности;124 В рамках данного положения; существуют параметрические и непараметрические методы оценки/ эффективности деятельности банков: В отечественной литературе описание данных методов можж^стретитБ в работе^
Оценка эффективности российских, банков в работе с позиций микроэкономики обусловила применение; инструментария теории фирмы, включающего5; анализ показателя? рентабельности: активов? банковского' сектора; (ROA) в динамике (и его сравнение- с рентабельностью1 активов-других видов экономической- деятельности), показателя рентабельности капитала (ROE), его сравнение с показателями зарубежных стран, а также агрегированного показателя-эффективности банковской системы.
ЕГрш анализе эффективности деятельности банков с точки; зрения микроэкономического уровня хозяйствования необходимо оценить, в какой мере она соответствует, эффективности других отраслей экономики. Данный анализ позволит более четко выявить, каковы позиции российских банков во внутренней экономике. Динамика рентабельности активов (ROA) по видам экономической; деятельности* в России и рентабельности активов банковского сектора России за период с 2003 но 2009 гг. представлена в приложении I . Из таблицы 1.1 видно, что по показателю рентабельности активов- позиции банковской системы России находятся науровне, сопоставимом (несмотря на относительность такого сопоставления); со средними значениями; этого показателя для ряда других видов экономической деятельности. Кроме того, вплоть до 2008 года наблюдалась тенденция к увеличению показателя-1 рентабельности активов: банковского сектора, что явилось положительной тенденцией.
124 Berger A.N., Hunter W.C., Timme S.G. (1993) The Efficiency of financial institutions: Л review and Preview of Research Past, Present, and Future, Journal of Banking and Finance, Vol. 17. Ч Issues 2Ч3. ЧP.221Ч249
125 Алексеров Ф.Т. Солодков B.M. Анализ неоднородности развития и функционирования банковских систем// Доклад на XV Международном банковском конгрессе Базельские рекомендации: подходы и . реализация. Ч СПб, 2006: Ч Июнь.
До 2003 года официальная статистика по рентабельности приводится по отраслям экономики, а не видам экономической деятельности .
Заключение
Изучение банковских учреждений в контексте достижения: ими эффективности привело к необходимости их исследования с точки зрения двух уровней. Данный аспект проблемы предопределил в настоящем исследовании актуальность ; применения синергетического и институционального подходов. Их использование позволило выявить систему институциональных функций банков, ставших критериями эффективности функционирования банка как института, выявить особенности развития банковской системы как саморазвивающейся, условия перехода Х от разрозненных целей конкретных банков на микроуровне отношений (хаос) к упорядоченности системы как макроструктуры (уровень порядка)
В настоящее время в условиях рыночной экономики деятельность отдельных банковских организаций на рынке не вызывает сомнения в их эффективности с точки зрения теории фирмы (микроэкономический уровень исследования). Исследованию различных аспектов, деятельности банков как . предприятий посвящено множество работ. Тем не менее, мы полагаем, что, в -, настоящее время эффективность функционирования банков как класса организаций, формирующих макроструктуру, нарушена. Подтверждением корректности данного положения является нарушение работы механизма аккумуляции и создания капитала банковскими институтами, создания нового капитала, создания условий для осуществления платежей между хозяйствующими субъектами; то есть тех неотъемлемых номинальных (лэталонных) функций, которые позволяются нам охарактеризовать институт банка как общественного агента. Применение институционального подхода в работе позволило нам предложить систему институциональных условий повышения эффективности банковской системы России, реализация которых Х позволит устранить противоречие между эффективностью отдельных банковских организаций на микроуровне и неэффективностью банковской системы в целом. В целом в предложенной работе были получены.научные результаты:
1. . Согласно^ синергетическому подходу банк вД экономической системе можно рассматривать с точки зрения двух уровней анализа: банк;как организацию^ и. банк как, институт; .На* микроуровне экономики^ цели, конкретных банков не соотносятся между собой; где:каждый участник рынка стремится; к реализации- своих: задач; и их деятельность не направлена на достижение общей упорядоченности системы в целом (уровень хаоса)! На данном уровне отношения между банками складываются? спонтанно. На уровне микроэкономики банк целесообразно определять как специфическую организацию и проводить, его исследование: с применением теории фирмы. С точки зрения макроэкономического уровня: исследования, следует рассматривать институт банка; как класс, множество организаций: определенного качества (уровень порядка). Банк как институт в диссертационной/ работе определяется, как совокупность формальных и неформальных правил, / норм и механизмов; обеспечения? их выпонения (нормы, /определяющие права и ответственность банка и клиента, устанавливающие сроки выпонения операций . по счету; .предусматривающие платность услуг банка, и др.), которые, связаны с установленной формой? бизнес-поведения. На данном уровне исследования функционирования банк целесообразно рассматривать с точки . зрения институциональной экономики. Общий; порядок в системе в рамках макроструктуры обуславливается эффективным функционированием институциональных; связей. Это зависит не столько от элементов системы (конкретных банков), сколько от структуры экономики, экономической политики, характера экономических макропроцессов.
2.:.//"' Анализ эволюции/банковской системы в аспекте экономических циклов И. Кондратьева, заключающийся в сопоставлении периодов доминирования технологических укладов и этапов развития банковских систем,Х позволил установить, что смена технологических, укладов с некоторыми временными погрешностями соответствует переходу банковских систем в новое качественное; состояние, на новый этап развития. Сопоставление временных рамок длинных вон И.Кондратьева с этапами развития банковских систем также позволило выявить положительные и отрицательные обратные связи банковской системы с внешней средой; Они способствуют ее эволюции по- восходящей линии с периодами подъемов и спадов, приобретению новых качественных свойств и в целом характеризуют её как самоорганизующуюся;систему. Воздействие внешней по отношению к банковской системе среды может заключаться в изменении курса валют, изменении учетной ставки и др. Отрицательная обратная связь выражается в росте процентной ставки по кредитам при снижении объемов, кредитования, снижении процентных ставок по депозитам в связи с ростом объемов привлеченных вкладов и т.п. Она имеет следствием консервацию системы, удержание ее в стационарном состоянии, препятствуют ее развитию, переходу в новое качественное состояние. Положительная обратная связь (банковские инновации, новые стандарты предоставления отчетности, институциональные связи и отношения, решающие задачу инфраструктурного1 обеспечения экономического развития и т.п.) способствует развитию системы, приобретению новых качеств, формирующих потенциал трансформации. Установлено, что соотношение действия положительной и отрицательной обратных связей определяют вектор, траекторию и темп экономического развития. Действие положительной обратной связи банковской системы в настоящее время, формирующее потенциал позитивной трансформации, заключается в проявлении тенденции миниатюризации банков, унификации и стандартизации национальных законов о банковской деятельности в соответствии с международными требованиями, усилении , роли международных финансовых институтов, влияющих на развитие национальных банковских систем.
3. Эффективность банковской системы определяется; посредством реализации институциональных функций банками: на макроуровне. Данные функции представляют собой комплекс экономических отношений, обеспечивающих организацию; регламентацию, упорядочение' процессов; связанных: со; следующими; операциями; банков*/ на, микроуровне: аккумуляцией капитала; созданием; нового капитала, созданием условий; для осуществления: платежей- между экономическими-. . агентами: Институциональные функции являются-исторически закрепленными за всеми: банковскими' организациями; являются' общими для них и определяют принадлежность всех банков к понятию института. Процесс упорядочения осуществляется, посредством реализации механизма принуждения; основанного; на совокупности формальных и неформальных правил (процентные- ставки; по банковским продуктам, условия выдачи кредитов, развитость филиальной сети; режим работы отделения банка,, уровень доверия и. др.). Организация и регламентация, как процессы, всегда предполагают наличие. определенной цели и направлены на достижение результата:: рост привлекательности банковских продуктов' и услуг для хозяйствующих \ субъектов. Возможность. измерения результатов осуществления процесса упорядочивания движения свободных денежных потоков (т.е. институциональных функций банков) . в масштабах национальной экономики позволяет обозначить инст! ггуционал ы I ые функций банков' в? качестве критериев оценки эффективности банковской системы. . Данные критерии показывают, как функционирует система, формальных и неформальных правил, порядок, регламентирующий реализацию микроэкономических функций банков. Следствием эффективного выпонения указанных институциональных функций банков, определяющих эффективность механизма межотраслевого ' перелива, капитала, является: приближение к достижению стратегической цели Чг-экономическому развитию страны. Снижение степени реализации институциональных функций банками означает дезорганизацию, слабую регламентацию процесса упорядочивания движения денежных средств в масштабах национальной экономики, влекущего за собой уменьшение роли банка как-института в экономической системе.
4. Автором была предложена методика многофакторной оценки эффективности банковской системы России, обеспечивающая оперативный анализ, мониторинг и прогнозирование ее развития с учетом реально сложившихся экономических тенденций. Предлагаемая методика включает два этапа анализа. Первый этап - дескриптивный и компаративный анализ статистических и аналитических материалов за определенный период времени, характеризующий эффективность функционирования банковской системы России. На основе присущей каждому банку системы институциональных функций вся совокупность показателей была сгруппирован в соответствии с оценкой степени реализации той или иной функции. Кроме того, автором используются показатели (количество банков на 100 ООО населения, степень удовлетворения потребности в банковских институтах), позволяющие оценить в целом степень реализации всех институциональных функций банков. Далее проводится выявление и обоснование положительных и отрицательных тенденций развития банковского сектора на современном этапе и расчет среднегодовых темпов роста используемых для оценки институциональных функций банков показателей. На втором этапе методики производится построение регрессионной модели влияния показателей эффективности функционирования банковской системы на уровень развития национальной экономики. В целом полученные результаты анализа с помощью разработанной методики позволяют говорить о неэффективности банковской системы России на современном этапе.
5. Согласно синергетическому подходу эффективность макроструктуры определяется развитостью институциональных связей между государством и банковской системой, между хозяйствующими субъектами и банковской системой. Банковская система будет эффективна в
Х том случае, если задачи в рамках достижения прибыли конкретными банками формулируются таким образом, чтобы они могли согласоваться и не противоречить интересам общества. Эффективность конкретных банков на микроуровне хозяйствования в сочетании с неэффективностью банковской системы в целом приводит к возникновению риска ее разрушения. В свою очередь эффективность системы в целом обусловлена институциональными связями между государством и банками, с одной стороны, и между банками и хозяйствующими субъектами, с другой стороны. От развитости указанных институциональных связей будет зависеть направленность деятельности каждого банка в отдельности на успешное и эффективное функционирование банковской системы в целом.
Образование и закрепление новых институциональных связей и механизмов в рамках макроструктуры обеспечивает саморазвитие банковской системы и ее самоорганизацию. Осуществление данного процесса возможно посредством формирования и реализации институциональных условий. Система институциональных условий в целях повышения эффективности банковской системы дожна быть структурирована по уровням хозяйствования экономики: мегауровень, макроуровень, микроуровень. Данные условия включают в себя развитие законодательных инициатив, формирование института доверия к банковской системе, меры по стимулированию как банков к реализации ими институциональных функций, так и хозяйствующих субъектов для построения экономических отношений с банковской системой в целом.
Реализация институциональных условий будет способствовать снижению банковских рисков, повышению уровня доверия к банковской системе, росту пассивной базы банковских учреждений, формированию эффективной макроструктуры, т.е. той системы, которая, организуя и управляя, обеспечивает свободу экономической деятельности на микроуровне. Под управлением мы понимаем выбор такого пути направления развития, такой политики, которая направлена на выгоду общества в целом, которая является выражением его интересов. Это подразумевает эффективное функционирование института банка как общественного агента, реализацию его неотъемлемых, лэталонных институциональных функций, снижение уровня оппортунистического поведения, основанного на подмене функций.
Диссертация: библиография по экономике, кандидат экономических наук , Захаров, Алексей Ольгертович, Вогоград
1. Нормативные правовые акты
2. Кодекс США о банкротстве: сайт. URL: Ссыка на домен более не работаетuscode/usc see l 1 00000101Ч ОООЧ.html
3. Федеральный закон О банках и банковской деятельности от 02.12.1990 №395Ч1 ФЗ (действующая редакция): сайт. URL: Ссыка на домен более не работаетpopular/bank/
4. Федеральный закон О залоге от 29.05.1992 № 2872Ч1 ФЗ (действующая редакция) сайт. URL: Ссыка на домен более не работаетcons/cgi/online.cgi?req=doc;base=LAW;n=83339;div^:LA W;content=FBD394688D0EB8012F9AB2C834102DEC
5. Федеральный закон О несостоятельности (банкротстве) от 26.10.2002 №127ЧФЗ (действующая редакция): сайт. URL: Ссыка на домен более не работаетpopular/bankrupt/
6. Федеральный закон О несостоятельности (банкротстве) кредитных организаций от 25.02.1999 №40ЧФЗ (действующая редакция) сайт. URL: Ссыка на домен более не работаетcons/cgi/online.cgi?req=doc:base^LAW;n=71044;div=LA W;content=2EEDC84A56AC10CF135A08B730725674
7. Федеральный закон О предприятиях и предпринимательской деятельности от 25.12.1990 № 445Ч1 (действующая редакция) сайт. URL: Ссыка на домен более не работаетcons/cg;i/online.cg:i?req:=doc:base=LAW:n=29304:div=LA W:content=4AF5AlDEF5D09B3AC69C9107D3036BD4
8. Федеральный закон О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации от 23.12.2003 №177ЧФЗ (действующая редакция) сайт. URL: Ссыка на домен более не работаетpopular/strahov/
9. Федеральный закон Об аудиторской деятельности от 02.12.1990 №307Ч ФЗ (действующая редакция) сайт. URL: Ссыка на домен более не работаетpopular/auditor/
10. Научная н учебная литература
11. Авдошин, С. Синергетические организации в экономике XXГ-Чго века/ Сергей Авдошин, Валерий Тарасов/УИзвестия: ЛИН им; A.M. Прохорова.,
12. Бизнес-Чинформатика.Ч2006.Т.17.ЧС.155Ч163.
13. Аникин, А.В. Юность науки: Жизнь и идеи мыслителейЧэкономистов до Маркса. Ч М.: ДирёктЧМедиа, 2007.Ч 341 с.
14. П.Люров, Д; Синергетика экономики/Д. Аюров. Ч М:: Издательство
15. Банковское дело: Учебник/О.И. Лаврушин и др.. ЧМ.: КНОРУС, 2006.Ч 768 с. ' , ;
16. Новосибирск: Наука, 2006. Ч 117 с.
17. Бланк, И.А. Управление формированием капитала/ И.А. Бланк.Ч М.: Омега Л, 2008.Ч510 с.
18. Блауг, М. Экономическая мысль в ретроспективе / М. Блауг. Ч 4Че изд. Ч М.: Дело тд., 1994. Ч 720 с.
19. Богомолов, С.М. Процент за кредит. М.: Финансы и статистика, 1990.Ч 110 с.25!Боровой, С.Я. Кредит и банки России (середина XVII в.Ч1861 г.)/ С.Я. Боровой. Ч М.: Госфиниздат,1958. Ч 288 с.
20. Брегель, Э.Я. Кредит и кредитная система капитализма / Э.Я. Брегель. Ч М.: Госфиниздат, 1948.Ч276 с.
21. Бреславцев, С. ТеоретикоЧметодологические основы формирования банковского капитала/ С. Бреславцев//Аудит и финансовый анализ.Ч 2008.Ч №6.Ч С.27Ч38 (взять еще раз номер 50 , списать в конце список)
22. Бум, крах и будущее: Анализ австрийской школы / Ф. Шостак и др.. Ч М.; Челябинск: Социум, 2002. Ч 220 с.
23. Бунин, И. Политические риски для российского бизнеса/И. Бунин// Общество и экономика. 2005. Ч №6. Ч С. 5Ч11.
24. Бухгатерский учет/ под ред. Я.В. Соколова. Ч М.: ТК Веби, ИздЧво Проспект, 2005.Ч 776 с.
25. Веблен, Т. Б. Теория праздного класса / Т. Б. Веблен. Ч М.: Прогресс, 1984. Ч 367 с.
26. Верников, А. Частные сбережения и иностранные банки/ А. Берников// Деньги и кредит.Ч 2005.Ч №2.Ч С.37Ч47
27. Галаган, A.A.; История- предпринимательства, российского. От купца, до банкира/А.А. Галаган Ч М.: ОсьЧ89, 1997.Ч 160 с. Х';'ХХ';.
28. Галеева, Е.И. Синергетический подход в теории управления социальноЧ . экономическими системами/ Е.И. Галеева. Казань: Таглимат, 2006. Ч 123. с.
29. Ган, А. Основные принципы монетарной^ теории конъюнктуры // Кредит иконъюнктура. Статьи.ЧМ.: гос. фин. издЧво Союза ССР, 1929.-Ч С. 9 Ч26
30. Гильфердинг, Р. Финансовый капитал. Новейшая фаза в развитии капитализма/Р. Гильфердинг. Ч М.ЧJL: Госиздат. 1931. -Ч-460 с.
31. Г'иляровЧПлатонов, H.H. Основные начала экономии/Н.П. Гиляров-Ч Платонов.ЧМ.: ТипоЧЛитография Техник, 1889.Ч 212 с.
32. Гиндин, И. Ф. Банки и экономическая политика в России (XIXЧначало XX в.). Избранное. Очерки истории и типологии русских банков/ И. Ф.Гиндин.Ч М.: Наука, 1997. Ч 624с.
33. Глазьев, С. Ю. Теория догосрочного техникоЧэкономического развития /
34. С. Ю. Глазьев. Ч М.: ВлаДор, 1993. Ч 310 с.
35. Грииберг, P.C. Банковские системы в реформирующихся экономиках. Россия в, контексте зарубежного опыта/ P.C. Гринберг, А .Я. Рубинштейн. СПб.: ДБ, 2001. Ч746 с. Х .
36. ДмитриевЧМамонов, В. А. Теория и практика коммерческого банка / В. А., ДмитриевЧМамонов, 3. П. Евзлин. Ч Пг.: Б-Чка Казан.унЧта, 1916. Ч 360 с.
37. Долан, Э. Дж. Деньги, банковское дело и денежноЧкредитная политика/Долан Э. Дж., К. Д. Кэмпбел, Р. Дж. Кэмпбел. Ч М.ЧJI.: Автокомп, 1991. Ч 448 с.
38. Дружинин, А. Виды вложения заемного капитала/А. Дружинин// Предпринимательство 2004.-Ч№4.ЧС.ЗЗЧ62
39. Евстигнеева, Л.П. Экономическая синергетика/Л.П. Евстигнеева, Р.Н. Евстигнеев. М.: Институт экономики РАН, 2007.Ч 228 с.
40. Егоров, Д. ИнформационноЧсинергетическая экономика: Введение/Д. . Егоров. Ч Апатиты, 2005. Ч 82 с.
41. Егоров, Д. Самоорганизация, энтропия, развитие: порядок из хаоса или порядок из автономности? / Д. Егоров // Философия науки. Ч2003. Ч№1. С.З- -17.
42. Егоров, Д.Г. Возможности приложения синергетики и теории информации к исследованию экономических систем/Д.Г. Егоров. Бегород: Издательство БеГУ, 2005. Ч 141 с.
43. Зотов, В.В. Институциональные проблемы функционирования и преобразования экономики России / В.В. Зотов, В.Ф. Пресняков, В.О. Розенталь// Экономическая наука современной России. Ч 1999. Ч №1.Ч С. 7Ч21
44. Ивашиненко, H.H. Эволюция взаимодействия финансовых структур и населения России (198Ч2002)/Н.Н. Ивашиненко.Ч Нижний Новгород: ИздЧво НГГУ им. Н.И. Лобачевского, 2002.Ч 335 с.
45. Иншаков, О. В. Институты и институции в современной экономической теории/О.В.Иншаков//Вестник Вогоградского государственного университета. Сер. 3, Экономика. Экология. Ч 2007. Ч Вып. 11. Ч С. 6Ч21.
46. Иншаков, О. В. Механизм социальноЧрыночной трансформации и устойчивого развития АПК России / О. В. Иншаков. Ч Вогоград : ИздЧво ВоГУ, 1995.-450 с.
47. Иншаков, О. В. Эволюция институционализма в российской экономической мысли (IX Ч XXI вв.): в 4 т. Т. 1 / О. В. Иншаков, Д. П. Фролов. Ч М.: Экономистъ, 2007. Ч 512 с.
48. Киров, А. Специфика управления структурой источников финансирования капитала российских предприятий/А. Киров// Вестник Вогоградскогогосударственного университета. Сер. 3, Экономика. Экология. Ч 2009. Ч №1 (14). ЧС. 138Ч142
49. Клейнер, Г.Б. Эволюция институциональных систем / Г.Б. Клейнер, ЦЭМИ РАН. Ч М.: Наука, 2004. Ч 240 с.
50. Князева, Е. Основания синергетики: Синергетическое мировидение/Е.Н. Князева, С.П. Курдюмов. М.: КомКнига, 2005. Ч 238 с.
51. Кондратьев, Н. Д. Проблемы экономической динамики/Н. Д. Кондратьев. Ч М.: Экономика, 1989. Ч 526 с.
52. Кондратьев, Н.Д. Избранные сочинения/Н.Д. Кондратьев. Ч М.: Экономика, 1993. Ч543 с.
53. Коробов, Ю.И. Теория банковской конкуренции/ Ю.И. Коробов. ЧСаратов: Издат. Центр Сарат. Гос. Экон. акад., 1996. Ч 147 с.
54. Коробов, Ю.И. Тенденции развития конкуренции в банковском секторе российской экономики/ Ю.И. Коробов // Институциональные и структурные преобразования экономики: тезисы докладов. Ч СПб: Изд-во СПбУЭФ, 1995. Ч246 с.
55. Котельников, Г. А. Теоретические основы синергетики: учеб. пособие/Г.А. Котельников. ЧБегород: БегГТАСМ, 1998. Ч 127 с.
56. Кузнецов, Б.Л. Введение в экономическую синергетику/ Б.Л. Кузнецов. Ч Наб.Чены: КамПИ,1998.Ч 304 с.
57. Куссерг, С. Новые подходы к теории финансового посредничества и банковская стратегия. // Вестник финансовой академии. 2001. Ч №.1(17). Ч С. 15-27
58. Лаврушин, О. Повышение роли банков в обеспечении экономической безопасности / О. Лаврушин// Банковское дело. Ч 2004. Ч № 9. Ч С. 11Ч15
59. Лаврушин, О.И. Деньги, кредит, банки: учеб. для студ. вузов/ О.И. Лаврушин.Ч изд. 7Че, стер. Ч М.: КноРус, 2008. 560 с.
60. Лебедев, К. Трактовка фактора Капитал в экономической теории и логика курса/К. Лебедев//Вестник финансовой академии, 2005.Ч С.26Ч35.79Лебедева, Н. Н. Институциональная экономика: материалы к спецкурсу / Ы.
61. И. Лебедева. Ч Вогоград: Изд-Чво ВоГУ, 1999.Ч75 с. 8.0Щексис,.В; Кредити. банки:-М1:.Перспектива;. 1-994--Ч141с.
62. Львов, Ю.И. Банки и- финансовый рынок/Ю.И. Львов.Ч М.: КультИнформПресс,1995.Ч528 с.
63. Маевский, В. И. Эволюционная экономическая теория и некоторые проблемы современной российской экономики / В. И. Маевский// Вестник молодых ученых. Серия: Экономические науки. Ч 2001. Ч № 2.Ч С. 3Ч8:
64. Маклеод, Г. Д. Основания политической экономии / Г. Д. Маклеод .-Х-.- СПб.: Изд. II. Тиблена, 1865.Ч706 с.
65. Макина, М. Анализ особенностей развития банковской системы России в современной институциональной среде/ Марина Макина, Анна Иванова//Финансы и кредит.Ч 2007.Ч №28.Ч С. 16Ч24
66. Мамонова, И.Д. Роль кредита в стимулировании экономии материальных ресурсов. М.: Финансы и статистика, 1984.-Ч112 с.88:Мамонова, И.Д. Банк и платежная дисциплина/ И.Д. Мамонова, П/Д. Субботин, О.И. Блинкова.ЧМ;: Финансы и статистика, 1990: Ч 157 с.
67. Маркс, К. Капитал: Критика политической экономии: в 3 т./Карл Маркс.Ч М.: Политиздат, 1978. Ч 3 т.90;Маркс, К. Сочинения: в 45 Т/К. Маркс и Ф. Энгельс. Ч Издание второе. Ч М.: Политиздат, 1960. Ч Т. 13.Ч 908 с.
68. Милованов, В.11. Синергетика и самоорганизация: Экономика. Биофизика/В .П. Милованов. М.: КомКнига, 2005 . Ч 168 с.
69. Моисеев, С. От страхования вкладов в политике разрешения банковских кризисов/С. Моисеев// Экономическое развитие России.Ч Т. 17.Ч №7, июльЧавгуст 2010.Ч С.38Ч44
70. Мотылева, JI.C. Концепция современного естествознания: учебник/ JI.C. Мотылева, В.А. Скоробогатов, A.M. Судариков. Ч СПб.: Союз, 2000. Ч 320i
71. Никитенко, П. Синергетический подход к оценке конкурентоспособности экономической системы/ П. Никитенко, JI. Платонова // Общество и экономика. 2007. Ч №4. Ч С. 5Ч25.
72. Норт, Д. Институты, институциональные изменения и функционирование экономики / Д. Норт. Ч М.: Фонд экономической книги Начала, 1997. Ч 190 с.
73. Осипов, Ю. М. Основы теории хозяйственного механизма/Ю. М. Осипов. Ч М.: ИздЧво МГУ, 1994. Ч 367 с.
74. Панкратова, А. О роли товарного производства при переходе от феодализма к капитализму/ А.Панкратова//Вопросы истории.Ч 1953.Ч №9.ЧС. 59Ч77
75. Пессель, М. А. ФинансовоЧкредитный механизм интенсификации . общественного производства. М.: Финансы, 1977.Ч 224 с.
76. Пессель, М. Заем, кредит, ссуда/М. Пессель// Деньги и кредит.Ч 1999 Ч №4.ЧG .27Ч29
77. Петров, А.Ю. Комплексный анализ финансовой деятельности банка //А.Ю. Петров, В.И. Петрова. Ч М.: Финансы и статистика., 2007.Ч 560с.
78. Потерович, В.М. Трансплантация экономических институтов В.М. Потерович// Экономическая наука, современной России. Ч 200. Ч №3.Ч С.24Ч49. :
79. Потерович, В. Стратегии модернизации, институты и коалиции/В. Потерович//Вопросы экономики. 2008. Ч №4; Ч С. 424.
80. Потерович, В; Эволюционная теория экономической политики/В. Потерович, В. Попов//Вопросы экономики. 2006. Ч №7.Ч С. 4Ч23.
81. Пригожин, И. Порядок из хаоса: новый диалог человека с природой / И. , Пригожин, И. Стенгерс. М.: ИздЧво КИ, 2008. Ч 296 с.109; Проблемы рынка банковских вкладов РФ: психологическая и
82. Т юридическая/ИА Альянс-Медиа//Аудит.Ч 2008.Ч №12 С.ЗОЧ31 110. Радаев, В. Понятие капитала, формы капиталов и их конвертация /В.
83. Радаев / ОНС. Ч 2003. ~ №. 2. Ч С. 5Ч16. lil i. Рикардо, Д. Начала политической экономии и податного обложения / Давид Рикардо.Ч М.: Эксмо, 2007. 368 с.
84. Розанова, Н. Эволюция взглядов на природу фирмы в западной экономической науке/ Н. Розанова//Вопросы экономики. Ч 2001. Ч №1. Ч1. С.50Ч67.
85. Сапецкий, А.О. Социосинергетика. Труды семинара Естественнонаучные, социальные и гуманитарные аспекты/ А.О. Сапецкий. Ч М.: ИздЧво МГУ, 1999. Ч 236 с.
86. Селигмен. А. Проблема доверия/ А. Селигмен.Ч М.: Идея;ЧПресс, 2002.Ч 272 с.
87. Смит, А. Исследование о природе и причинах богатства народов. Т.1/ Адам Смит. Ч М.ЧЛ.: Соцэкгиз, 1931. Ч 436с
88. Ссуда //Большая советская энциклопедия. В 30Чти т. Ч 3Че изд. /гл. ред. A.M. Прохоров. Ч М.: Сов. Энциклопедия. Т. 24. Собаки Ч Струна. 1976.
89. Сыроежкин, И.М. Планомерность, планирование, план/ И.М. Сыроежкин. Ч М.: Экономика, 1986. Ч 248 с.
90. Талицкий, С. Ш. Бумажный рубль: (Его теория и практика) / Талицкий С. Ш. Ч СПб.: Тип. Высочайше утвержд. Товарищ. Общественная Польза, 1895. Ч 156 с.
91. Терентьева, Н. Актуализация роли банковской системы в модернизации экономики / Н. Терентьева// Деньги и кредит. Ч 2010. Ч №3. Ч С. 34Ч36
92. Тиникашвили, Т. Ш. Роль денежного хозяйства в воспроизводственном процессе/Т. Ш. Тиникашвили // Финансы и кредит. Ч 2007. Ч № 13. Ч С. 17Ч21.
93. Точин, К. Об оценке эффективности деятельности банков/ К. Точин// Деньги и кредит.Ч2007 Ч№9.Ч С.58Ч62
94. Трубицына, Т. Синергетические эффекты макроэкономики/Т. Трубицына//Современные макроэкономические процессы: тенденции и противоречия. Материалы научноЧпрактической конференции. Ч Саратов, 2002. С. 3Ч14.
95. Турбанов, А. Формирование ресурсной базы банковского сектора/А. Турбанов//Банковское дело 2007.Ч №10.Ч С.56Ч57
96. Федорусенко, А. Совершенствование платежной системы банка/А. Федорусенко//Банковское дело. Ч 2006. Ч № 8. Ч С. 60Ч63
97. Фетисов, Г. Региональная дифференциация доходов населения и задачи социальноЧэкономической политики / Г.Г. Фетисов // Вестник МГУ. Серия 6. Экономика. 2006. Ч №6. Ч С. 35Ч55.
98. Фишер, И. Покупательная сила денег / И. Фишер. Ч М.: Дело, 2001. Ч 319 с.
99. Хансен; Э; Экономические циклы и национальный доход/Э.:Хансен // Классики гкейнсианства:. в 2 т. M: Э кономика; 1997. ЧТ. 2. Ч 429 с.
100. Харрис, J1. Денежная теория / пер. с англ. М.: Прогресс, 1990;Ч750 с.
101. Хесус Уэрта де Сото Деньги, банковский кредит и экономические циклы/ Хесус Уэрта де Сото.Ч Челябинск: Социум, 2008.Ч 663 с.
102. Ходжсон, Дж. Институты и индивиды: взаимодействие и эволюция/ Джеффри Ходжсон // Вопросы экономики. -Ч2008. Ч № 8: Ч С. 45Ч61. .
103. ХЬджсон, Дж. Что такое институты?/ Джеффри Ходжсон7/ Вопросы экономики. Ч 2007. Ч № 8. Ч С. 28Ч48.
104. Шумпетер, Й;А. История экономического анализа: в 3 т. Т.З/ Й.А.
105. Шустер, Г. Детерминированный хаос: Введение/Г. Шустер. М.: Мир; 1988. Ч240 с.
106. Экономическая синергетика (теория и практика): сборник научных трудов.-ЧНабережные Чены: ИздЧво КамПИ, 2004. Ч 260 с.
107. Экономическая теория : учеб. для студ. вузов/под ред. В: Д.Камаева. Ч М.: Владос, 2000. Ч 640 с.1. Справочные издания
108. Анализ неоднородности развития и; функционирования банковских систем// Доклад на XV Международном банковском конгрессе Базельские рекомендации: подходы и реализация; Ф.Т. Алескеров, В.М. Солодков. Ч СПб., 2006 ЧИюнь.
109. Большая Советская Энциклопедия. Т. 18: ГородЧГрац / гл. ред. О. Ю. Шмидт. Ч М.: Акц. об-Чво Сов. Энциклопедия, 1930.Ч: 864 с.
110. Борисов, А.Б. Большой экономический словарь/А.Б. Борисов. Ч М.:Институт новой экономики, 2004.Ч 1376 с.150: Брокгауз, Ф. А.Энциклопедический словарь. Современная версия/Ф.А.
111. Брокгауз, И. А. Ефрон. Ч М.: Эксмо, 2003. Ч 672 с. 151. Бюлетень банковской статистики. Ч 2009. №1 (118). Ч176 с.
112. Годовой отчет ЦБ РФ (2000-1009) сайт. URL: www.cbr.ru
113. Даль, В. Токовый словарь живого великорусского языка: В 4 т. Т.4.Ч М.: Русский язык, 1980. Ч 688 с.
114. Обзор банковского сектора Российской Федерации (интернет-версия) сайт. URL: www.cbr.ru
115. Райзберг, Б.А. Современный экономический словарь. / Райзберг Б.А.,Лозовский Л.Ш., Стародубцева Е.Б. Ч 2Че изд., испр. М.: ИНФРАЧМ, 2006.Ч 479с.
116. Российский статистический ежегодник. 2007: Статистический сборник.1. М.: Росстат, 2007. 825 с.
117. Российский статистический ежегодник. 2008: Статистический сборник.
118. М.: Росстат, 2008. Ч 847 с.
119. Россия в цифрах. 2008: Краткий статистический сборник. Ч М.: Росстат, 2008. 510 с.
120. Словарь современной экономической теории Макмилана. Ч М.: ИнфраЧМ, 2003. Ч 608с.
121. ФинансовоЧкредитный словарь: В 3Чх т. Т. 2 / Гл. ред. В.Ф.Гарбузов.
122. М.: Финансы и статистика, 1986 г.
123. ФинансовоЧкредитный энциклопедический словарь. Кол. авторов: под общ. ред. А.Г. Грязновой. Ч М.: Финансы и статистика, 2004. Ч 1168 с.
124. Финансы России сайт. URL: www.gks.ru
125. Литература на иностранных языках
126. Arthur, В. OutЧofЧEquilibrium Economics and AgentЧBased Modeling Электронный ресурс. */ В. Arthur. сайт. URL: Ссыка на домен более не работаетwbarthur/documents/OutoffiquilPaperЧSFI.pdf.
127. Badie, В., Birnbaum P. Sociologie de l'Etat., P., Grasset, 1982
128. Barnett, W. Stability Analysis of ContinuousЧTime Macroeconomie Systems / W. Barnett, H. Yijun // Studies in Nonlinear Dynamics and Econometrics. 1999. Ч Vol. 3. Ч P. 169Ч188.
129. Baudan R. La logique du social: introduction a l'analyze sociologique, Paris: Hachette, 1979. Ч 157 p.
130. Berger, A.N. The Efficiency of Financial Institutions: A Review and Preview of Research Past, Present and Future/ A.N. Berger, W.C. Hunter, S.G Timme// Journal of Banking and Finance.Ч1993.Ч №17, nos. 2Ч3.Ч P.221Ч 249.
131. Britannika Online Encyclopedia сайт. URL: Ссыка на домен более не работаетEBchecked/topic/51892/bank
132. Douglas W. Diamond Bank Runs, deposit insurance and Liquidity/ Douglas W. Diamond, Philip H. Dybvig// The journal of Political Economy, Vol. 91, N. 3 (Jun., 1983), pp. 401Ч419
133. Dynamics of banking Text. / ed. Т. M. Havrilesky, ed. R. L. Schweitzer, ed. J. T. Boorman. Ч Arlington Heights, IL : Harlan Davidson, 1985. Ч X, 447 p. : il., tabl. Ч Includes bibliography
134. Fama, F. E. Banking in the theory of finance/ Eugene F. Fama// Journal of Monetary Economics Vol. 6, Issue 1 (Jan., 1980).Чpp. 39Ч57 сайт. URL: Ссыка на домен более не работаетscience?ob=Article
135. George, J. Benston A Transactions Cost Approach to the Theory of Financial Intermediation/ George J.Benston, Clifford W. Smith, Jr.// Journal of Finance, Vol.31, N.2 (May, 1976), pp. 215Ч231 сайт. URL: Ссыка на домен более не работаетpss/2326596
136. Hahn, A. Volkswirtschapth che Theorie des Bankkredits/ A. Hahn.:Ч Tubingen, 1920. 186 s.
137. Hartmann -Ч Wendels, T. Bankbetriebslehre/ T. Hartmann Ч Wendels, A. Pfingsten URL: Ссыка на домен более не работает
138. Hayek, F Profits, Interest and Investment and Other Essays on the Theory of Industrial Fluctuations/ Friedrich Hayek.Ч London: Routledge & Kegan Paul,v 1939,Ч266 pp.
139. Macleod, H. D. The theory and practice of banking. New impression/ H.D. Macleod/Ч London: Longmans Green And Co London New York Bombay, 1923. vol. 1.420 p.
140. Miller, M.S. The theory of banking firm/ Stephen M. Miller// Journal of Monetary Economics, Vol. 1, Issue 1 (Jan.,1975).Ч pp.123Ч128 сайт. URL:Ссыка на домен более не работаетscience?ob=Article
141. Mistri, M. Local SelfЧOrganizing Economic Processes: Industrial Districts and Liquidity Preference/ M. Mistri, S. Solari // Santa Fe Institute Working Papers, 2003.34 р.
142. ЕЦБ: рейтинговые агентства потеряли доверие: сайт.: URL: Ссыка на домен более не работаетnews/229427/
143. Каурова Н. Банки на розничном рынке: тенденции и перспективы развития/ Н. Каурова// Банковское дело.Ч 2006.Ч №140 (август). URL: Ссыка на домен более не работаетcfin/tmplЧart oo/id artЧ1088456
144. Пользователи банковских услуг: удовлетворенность & лояльность: сайт. URL: Ссыка на домен более не работаетmain/research/4112/print article/
145. Полякова, Ю. АльбаЧБанк и ВТБ 24 объединяются, чтобы создать в Москве крупнейшую сеть банкоматов/ Ю. Полякова// Деловая газета Маркер.Ч 6 декабря 2010 года сайт. URL: Ссыка на домен более не работаетnews/2862
146. Российские банки в розничном бизнесе. До и после кризиса. Октябрь 2008 г.: сайт. URL: Ссыка на домен более не работаетcontent/view/1305/53/
147. Россияне стали выше оценивать качество банковских услуг: сайт. URL: Ссыка на домен более не работаетbanking/2009/03/l0/123742.htmlч
148. Соколов, Б., Топровер И. Теории кредита в Древнем мире//Борис Соколов, Игорь Топровер/Проблемы современной экономики. Евразийский международный научноЧаналитический журнал, 2006. №1/2 (17/18).: URL: Ссыка на домен более не работаетart.php3 7articN21378
149. Эволюция деятельности банковского сектора в российской экономике JI.B. Давыдова, C.B. Кулькова сайт. URL: Ссыка на домен более не работаетumc/arhiv/2005/2/DavidovaKulkova.pdf
Похожие диссертации
- Развитие банковской системы России и Китая на современном этапе
- Управление эффективностью корпоративной системы России
- Модель динамической устойчивости банковской системы России и ее региональных сегментов
- Повышение эффективности банковской системы России
- Прогнозирование нестабильности и механизм обеспечения устойчивости банковской системы России