Формирование механизма управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса тема диссертации по экономике, полный текст автореферата
Автореферат
| Ученая степень | кандидат экономических наук |
| Автор | Учинина, Татьяна Владимировна |
| Место защиты | Пенза |
| Год | 2007 |
| Шифр ВАК РФ | 08.00.05 |
Диссертация
Автореферат диссертации по теме "Формирование механизма управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса"
На правах рукописи
Учинина Татьяна Владимировна
ФОРМИРОВАНИЕ МЕХАНИЗМА УПРАВЛЕНИЯ ЛИЗИНГОВЫМИ ОПЕРАЦИЯМИ НА ПРЕДПРИЯТИЯХ СТРОИТЕЛЬНОГО КОМПЛЕКСА
Специальность 08 00 05 - Экономика и управление народным хозяйством (экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами (строительство))
АВТОРЕФЕРАТ диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук
Пенза 2007
03173380
003173380
Работа выпонена в государственном образовательном учреждении высшего профессионального образования Пензенский государственный университет архитектуры и строительства на кафедре Экономика, организация и инвестиции.
Научный руководитель-Официальные оппоненты
Ведущая организация
доктор экономических наук, профессор Хрусталев Борис Борисович доктор экономических наук, профессор Плотников Анатолий Николаевич; кандидат экономических наук, доцент Артамонова Юлия Сергеевна государственное образовательное учреждение высшего профессионального образования Воронежский государственный архитектурно-строительный университет
Защита состоится л.{6 ноября 2007 года в $ часов в ауд 3308 на заседании Регионального диссертационного совета КМ 212.184 02 при государственном образовательном учреждении высшего профессионального образования Пензенский государственный университет архитектуры и строительства по адресу 440028, г Пенза, ул Г Титова, 28, корп 3
С диссертацией можно ознакомиться в научно-технической библиотеке государственного образовательного учреждения высшего профессионального образования Пензенский государственный университет архитектуры и строительства
Автореферат разослан л15 октября 2007 г
Ученый секретарь
регионального диссертационного совета КМ 212 184 02
кандидат экономических наук, доцент
СШ Левина
ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ
Актуальность темы исследования. Глубокие изменения экономических условий хозяйствования всех секторов экономики России, одним из которых является строительный комплекс, актуализируют необходимость поиска и внедрения нетрадиционных для хозяйства Пензенской области и страны в целом методов повышения эффективности управления предприятиями строительного комплекса (СК). Нестабильное финансовое состояние предприятий строительного комплекса, трудности с получением догосрочных заемных средств, а также сокращение государственного бюджетного финансирования отрасли определяют необходимость поиска альтернативных источников формирования инвестиционных ресурсов в сфере обновления строительных машин и оборудования Одним из таких источников является лизинг При этом перспектива использования лизинга как эффективного метода инвестирования в основные фонды предприятий зависит не только от сложившихся в стране социально-экономических условий, проводимой властями и предприятиями инвестиционной политики, но и от профессиональной организации управления лизинговыми операциями
Актуальность, социально-экономическая значимость и вместе с тем недостаточная теоретическая обоснованность комплексных подходов к управлению лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса определили тему исследования
Состояние изученности проблемы. Анализ литературы по теме исследования показал, что к настоящему времени данная проблема в строительном комплексе мало изучена Основные вопросы, связанные с лизинговыми операциями в различных отраслях народного хозяйства, в том числе и в строительстве, были рассмотрены в работах российских ученых М А Аса-ула, В Д Газмана, ВА Горемыкина, А Ю Егорова, Б Г Еремихина, М В Карпа, А В Кошкина, Э И Крылова, М И Лещенко, Д В Лелеикого, М С Оси-пова, Е А Федуловой, В А. Шабашева и др
Значительный вклад в исследование проблем, связанных с управлением инвестиционной деятельностью, внесли работы таких зарубежных и отечественных ученых, как Г Дж Александер, С Б Баренс, Дж В Бейли, В Д Шапиро, У Ф Шарп и др
Существенный вклад в решение ряда проблем, связанных с развитием экономических отношений в инвестиционно-строительной сфере, внесли ученые-экономисты А Н Асаул, С А Баркалов, П Г Грабовый, Л В Донцова, Г М Загидулина, А Н Плотников, В П Савчук, Б Б Хрусталев, Б А Чуб, В В Шеремет, А Д Шеремет и др
Исследованию систем управления отводилось достаточное место в трудах ряда отечественных авторов Э П Панибратова, А А Беляева, С Д Резника, В М Васильева, В А Хитрова и других
Анализ диссертационных исследований в данной области показал, что за последнее время изыскания проводились, в основном, по следующим направлениям общие теоретические и методологические основы применения лизинга в России, исследование и анализ управления лизинговыми операциями в агропромышленном комплексе, поэтому проблема эффективного уп-
равления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса остается открытой Таким образом, необходимы дальнейшие исследования в области формирования механизма управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса
Цель исследования состоит в разработке и развитии теоретических и методических подходов, практических рекомендаций по формированию механизма управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса
Для достижения поставленной цели в работе поставлены и решены следующие задачи:
1) определены особенности современного состояния и управления лизинговыми операциями на предприятиях СК,
2) сформированы основные организационно-экономические ситуации управления лизинговыми операциями на предприятиях СК в зависимости от степени влияния внешней и внутренней среды и определена система управления лизингом на предприятиях СК,
3) определено и количественно оценено факторное пространство, оказывающее влияние на эффективность управления лизинговыми операциями на предприятиях СК;
4) разработана модель формирования механизма управления лизинговыми операциями на предприятиях СК,
5) разработаны методические рекомендации по формированию механизма управления лизинговыми операциями на предприятиях СК
Объектом исследования в диссертационной работе являются предприятия строительного комплекса Пензенской области
Предметом исследования является процесс формирования механизма управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса.
Теоретической н методологической основой исследования являются объективные экономические законы, методология системного анализа, труды отечественных и зарубежных ученых и практиков в области экономики, организации и управления в строительстве
При проведении исследований использованы законодательные и нормативные акты Правительства Российской Федерации, администрации и Правительства Пензенской области, материалы всероссийских и международных научно-практических конференций, энциклопедическая литература, данные Госкомстата РФ и обкомстата Пензенской области, результаты специальных мониторингов социально-экономического развития области и предприятий
В ходе исследования использовались методы экономических исследований абстрактно-логический, системный, экономико-статистический, метод экспертных оценок
Научная новизна работы заключается в разработке и обосновании теоретических и методических подходов к формированию механизма управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса с учетом особенностей отрасли и требований рыночной экономики
Основные научные результаты исследований заключаются в следующем 1) выявлены особенности управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса, а именно нестабильное финансовое со-
стояние предприятий строительного комплекса, необходимость повышения механизации строительства и совершенствования технологий, высокий моральный и физический износ активной части основных производственных фондов, что говорит о неэффективном использовании инвестиций, направленных на развитие технической базы Устранение данной проблемы с помощью лизинга как основного механизма привлечения заемных средств позволит снизить уровень износа технических ресурсов предприятий строительного комплекса,
2) разработана система управления и основные подсистемы управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса на основе классификации факторов, влияющих на эффективность формирования механизма управления, позволяющая повысить эффективность управления за счет регулирования экономических отношений лизингодателя и лизингополучателя, мониторинга состояния технических ресурсов, управления инвестиционной привлекательностью предприятий;
3) предложена методика оценки уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса, которая позволяет определять тип экономической ситуации, в которой функционируют предприятия строительного комплекса, и выявлять резервы повышения эффективности управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса,
4) разработана экономико-математическая модель формирования механизма повышения уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса, отличительной особенностью которой является определение зон эффективности управления на предприятии Использование данной модели позволяет определить рациональные варианты управления в условиях конкретных ситуаций и разработать мероприятия по повышению эффективности использования заемных средств,
5) предложены методические и практические рекомендации по формированию механизма и выбору варианта повышения уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса, основывающиеся на определении и прогнозировании уровня управления лизингом, определении зоны эффективности управления и выборе варианта повышения уровня управления лизинговыми операциями на предприятии в пределах конкретных ситуаций, что способствует снижению затрат на приобретение объектов по лизингу
Практическая значимость диссертационной работы состоит в разработке выдвинутых автором теоретических и методических подходов и экспериментальных расчетов (графики, модели, таблицы), позволяющих обеспечивать эффективное формирование механизма управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса Эти рекомендации могут быть использованы как предприятиями строительного комплекса Пензенской области, так и других регионов с учетом их территориальной специфики
Достоверность результатов исследования основывается на репрезентативной статистической и бухгатерской отчетности строительных предприя-
тий Пензенской области, компаний, предоставляющих лизинговые услуги, с учетом динамики их развития за последние годы
Реализация и апробация результатов исследования. Основные теоретические и практические положения диссертации докладывались и получили одобрение на международных и всероссийских научно-практических конференциях Проблемы устойчивого функционирования, экспортирования и развития региональных производственных систем (2006, 2007 гг), Проблемы и перспективы российской экономики (2007г), Резервы экономического роста предприятий и организаций (2007 г ), Строительство и недвижимость экспертиза и оценка (2005, 2006, 2007 гг), Актуальные проблемы современного строительства (2007 г ), Проблемы энергосбережения и экологии в промышленном и жилищно-коммунальном комплексах (2007 г ) Материалы диссертационного исследования используются при подготовке и проведении практических занятий по курсу Управление проектами в строительстве, а также при учебно-методическом обеспечении курсового и дипломного проектирования для студентов экономических специальностей
Теоретические положения и методические рекомендации прошли апробацию и реализованы на отдельных предприятиях строительного комплекса Пензенской области
На защиту выносятся:
1) особенности управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса,
2) состав системы управления лизингом и основные подсистемы управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса, их цели,
3) методика оценки уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса,
4) экономико-математическая модель формирования механизма повышения уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса,
5) методические рекомендации по формированию механизма и выбору варианта повышения уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса
Публикации. По теме диссертационного исследования автором опубликовано И печатных работ Общий объем публикаций составил 3,12 п.л (из них лично автором - 2,29 п л )
Структура работы и ее основные разделы. Диссертация состоит из введения, трех глав, выводов, библиографии и приложений Общий объем диссертации составляет 149 страниц, из них 36 таблиц, 18 рисунков, библиография, содержащая 179 наименования трудов отечественных и зарубежных авторов, 19 приложений
Во введении обоснована актуальность темы исследования, сформулированы его цель и задачи, определены предмет, объект исследования, теоретическая основа и научная новизна
ОБЪЕКТ ИССЛЕДОВАНИЯ
Предприятия строительного комплекса Пензенской области
ПРЕДМЕТ ИССЛЕДОВАНИЯ Процесс формирования механизма управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса
ЦЕЛЬ Разработка и развитие теоретических и методических подходов, практических рекомендаций по формированию механизма управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса
ЗАДАЧИ |
1 Опреде- 2 Сформировать основные 3 Определил, и 4 Разработать 5 Разработать
лить особен- организационно-экономи- количественно модель методические
ности со вре ческие ситуации управле- оценить фактор- формирова- рекомендации
меиного со- ния лизинговыми опера- ное пространство. ния меха- по формирова-
стояния луп- циями нз предприятиях оказывающее низма управ- нию механизма
равления строительного комплекса в влияние на эффек- ления управления
лизинговыми зависимости от степени тивность управ- лизинговыми лизинговыми
операциями влияния внешней и внут- ления лизинго- операциями операциями на
на предприя- ренней среды и определить выми операциями на предприя- предприятиях
тиях строи- систему управления лизин- на предприятиях тиях строи- строительного
тельного ком- гом на предприятиях строи- строительного тельного комплекса
плекса тельного комплекса комплекса комплекса
1 |
методы исследования В ходе исследования использук>тся методы экономических исследований абстрактно-логический, системный, экономико-статистический, метод экспертных оценок
- РЕЗУЛЬТАТЫ ИССЛЕДОВАНИЯ
+ г + ' 4
1 Выявлены особенности управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса 2 Определена система управления лизингом и выделены основные подсистемы управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса 3 Предложена методика оценки уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса 4 Разработана эко-номико-математи-ческая модель формирования механизма повышения уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса 5 Разработаны методические рекомендации по формированию механизма и выбору варианта повышения уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса
Рис 1 Методическая схема диссертационного исследования
В первой главе Теоретические и методические подходы к управлению лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса проведен анализ особенностей деятельности и основных направлений развития предприятий строительного комплекса в России и Пензенской области, обобщены разработки ученых в области управления лизинговыми операциями, обоснована необходимость формирования механизма управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса
Во второй главе Особенности формирования механизма управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса определены особенности управления лизинговой деятельностью на
предприятиях строительного комплекса, определена система управления лизингом и выделены основные подсистемы управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса, количественно оценено факторное пространство, влияющее на эффективность управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса, разработана модель формирования механизма повышения уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса
В третьей главе Оценка эффективности управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса Пензенской области определен уровень управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса Пензенской области, разработаны методические рекомендации по формированию механизма и выбору варианта повышения уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса; определен экономический эффект от внедрения методических разработок в деятельность предприятий.
В заключении сформулированы основные выводы и предложения.
ОСНОВНЫЕ НАУЧНЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ И ПОЛОЖЕНИЯ, ВЫНОСИМЫЕ НА ЗАЩИТУ
1. Особенности управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса
Основные производственные фонды строительства характеризуют экономические и производственные возможности отрасли, определяют темпы и масштабы ее развития Наибольший удельный вес в составе основных фондов строительных предприятий на сегодняшний день имеет строительная техника Проблема износа основных фондов имеет отношение к подавляющему большинству предприятий строительного комплекса На конец 2006 г. удельный вес основных строительных машин с истекшим сроком службы в крупных и средних строительных организациях составил для одноковшовых экскаваторов - 44,7 %, для башенных кранов - 69 %, для гусеничных кранов Ч 73,8 %, для скреперов - 71,7 %, для тракторов - 52,1 %, для бульдозеров - 56,5 %, для автомобильных кранов - 47,8 %
В Пензенской области, как и в большинстве регионов, проблема обновления основных фондов остается нерешенной. Степень износа основных фондов в строительстве по Пензенской области в 2006 г составила 51,5 % против 50,2 % в 2005 г. (рис 2). 70 вв 60 66 60 46 40
Рис 2 Степень износа основных фондов крупных и средних строительных организаций Пензенской области за период Г994-2006 гг
Анализ состояния основных производственных фондов предприятий строительного комплекса показал, что руководство организаций не уделяет дожного внимания эффективному использованию и воспроизводству основных фондов Данная ситуация усугубляется тем, что финансовое положение у многих организаций строительного комплекса продожает оставаться напряженным, более трети из них являются убыточными (рис 3) %
60 50 40
Ч Чл-ЗМ **
зг ЗМ 33,7 33,6 ^в
2001 2002 2003 2004 2005
Годы 2006
О Удельный вес убыточных строительных организаций в РФ (в % к общему числу организаций) ЧОЧ Удельный вес убыточных строительных организаций в Пензенской области (в % к общему числу организаций)
Рис 3 Удельный вес убыточных строительных организаций в РФ и Пензенской области за период 2001-2006 гг
Сокращение государственного целевого финансирования побуждает строительные предприятия более активно использовать различные финансовые инструменты для привлечения заемных средств В условиях формирования рыночных отношений широкие возможности для обновления машинного парка и строительного оборудования организаций строительного комплекса открывает лизинг Лизинговые схемы широко применяются в практике предпринимательской деятельности в России Об этом свидетельствуют статистические данные, показывающие, что к концу 2006 г объем российского рынка достиг 4,3 мрд дол На организации строительства приходилось 11,4% от общей стоимости договоров лизинга машин, оборудования и транспортных средств, заключенных в 2006 г
Лизинг как деятельность, подчиненная достижению определенной цели, нуждается в формировании эффективного механизма управления с учетом специфичности инвестиционной среды предприятий строительного комплекса при осуществлении лизинговых операций
Для определения инвестиционной среды лизинг определен как многофакторная сложная система предпринимательской деятельности, объединяющая совокупность арендных, кредитных, инвестиционных и торговых организационно-экономических отношений Исходя из обозначенной системы отношений, а также опираясь на то, что инвестиционная среда характеризуется типами активов, определенных для инвестирования, определяющих специфику и предметное содержание лизинговой деятельности, обозначим инвестиционную среду и субъекты лизинга.
-под инвестиционной средой предприятий строительного комплекса при осуществлении лизинговых операций понимается сфера воспроизводства активной части основных производственных фондов (АЧ ОПФ),
-основными субъектами лизинга в рамках обозначенной инвестиционной среды являются предприятия строительного комплекса (предприятия СК), государственные учреждения, продавцы, лизинговые компании, посредники, поставщики, кредиторы) (рис 4).
[Лизинговые компании [ | Посредники
Субъекты лизинговой
Продавцы -щ'Ч-_
Государственные учреждения
деятельности
Лизинговая деятельность
Предприятия СК,[
Сфера воспроизводства АЧ ОПФ с помощ ью лизинга
Рис 4 Определение инвестиционной среды при лизинговой деятельности на предприятиях строительного комплекса
В связи с тем, что в настоящее время производство строительно-монтажных работ осуществляется устаревшими методами, требуется осуществить техническое перевооружение строительных организаций, приобрести новые средства малой механизации на стройплощадки, иметь более разнообразный парк грузоподъемной и транспортной техники, а также технологическое оборудование для применения передовых технологий строительства Таким образом, главными объектами лизинговой деятельности на предприятиях строительного комплекса дожны являться, средства малой механизации, грузоподъемная и транспортная техника, технологии строительства
Учитывая специфичность инвестиционной среды автором обозначены следующие особенности управления лизинговыми операциями на строительном предприятии
1 Нестабильное финансовое состояние предприятий строительного комплекса
2 Дефицит догосрочных заемных средств
3. Высокий износ активной части основных производственных фондов
4 Необходимость механизации строительства и совершенствования технологий интенсивным путем, предполагающим качественное улучшение технических ресурсов предприятия Наличие новейшей высокопроизводительной техники и оборудования позволяет сократить расходы на ремонт, увеличить прирост количества строительной продукции
При формировании механизма управления лизинговыми операциями на предприятиях СК автором применен системный подход к управлению, так как лизинговая деятельность имеет все признаки системы Управляемая система (объект управления) - сфера воспроизводства АЧ ОПФ с помощью лизинга. Управляющая система (субъекты управления) - предприятия СК, кредиторы, поставщики, посредники, лизинговые компании, продавцы, государственные учреждения.
2. Система управления и основные подсистемы управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса
Предприятия СК могут находиться в четырех основных организационно-экономических ситуациях по степени эффективности управления воспроизводством АЧ ОПФ с использованием лизинга.
Ситуация в1. Неэффективное управление лизингом Значительное влияние факторов внешней и внутренней среды на управление лизингом приводит к увеличению совокупного износа АЧ ОПФ до критического уровня, когда в условиях нестабильного состояния предприятий строительного комплекса затраты на приобретение техники дожны быть значительными Ситуация характеризуется большим количеством сбоев и отказов техники, приводит к невозможности обеспечения стабильных параметров деятельности предприятий СК, резкому росту затрат на ремонт, которые уже не уравновешиваются величиной полученной прибыли от реализации конечной продукции и, как итог, приводят к отсутствию прибыли и наличию больших экономических убытков
Ситуация в2. Низкоэффективное управление лизингом Существенное влияние негативных факторов внешней и внутренней среды приводит к нестабильному воспроизводству АЧ ОПФ с использованием лизинговых операций, высоким уровнем износа, высоким уровнем инвестиционных издержек и значительными затратами на текущий ремонт парка машин и оборудования
Ситуация БЗ. Среднеэффективное управление лизингом Создаются предпосыки для наращивания уровня совокупного износа АЧ ОПФ.
Ситуация 84. Высокоэффективное управление лизингом Характеризуется низким уровнем совокупного износа АЧ ОПФ, низким уровнем лизинговых платежей, низкими затратами на содержание парка строительных машин и оборудования, низким показателем затрат на ремонт парка машин и оборудования, незначительными сбоями и отказами технических ресурсов при создании конечной продукции строительства, незначительным влиянием факторов внешней и внутренней среды
Автором разработана классификация факторов, влияющих на эффективность формирования механизма управления лизинговыми операциями, которая определяет принадлежность факторов к одной из групп- 1 группа факторы, влияющие на эффективность управления финансовыми отношениями лизингодателя и лизингополучателя, 2 группа факторы, влияющие на эффективность мониторинга состояния технических ресурсов предприятий строительного комплекса с позиции величины накопленного износа, 3 группа факторы, влияющие на эффективность управления инвестиционной привлекательностью строительных организаций
В связи с негативным влиянием факторов внешней и внутренней среды необходима разработка механизма управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса. В данной работе под механизмом управления лизинговыми операциями понимается совокупность форм и способов регулирования лизинговых отношений, оказывающая целенаправленное воздействие на воспроизводство АЧ ОПФ с помощью лизинга, обеспечивающая минимальные затраты на приобретение объекта лизинга по сравнению с альтернативными источниками финансирования и максимальное снижение уровня совокупного износа технических ресурсов предприятия
Реализация такого механизма может осуществляться через формирование системы управления лизинговыми операциями на предприятиях СК С позиции системного подхода эффективное формирование и функционирование общей системы управления зависит от эффективного формирования и функционирования ее подсистем Главным интегрирующим средством в управлении служит цель В соответствии с целями системы и классификацией факторов автором выделено три основных подсистемы управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса (рис 5)
Система упршшиа лизинговыми операциями п предприятия СК
< Подсистема управлении финансовыми отяо-те-ниямя лизингодателя я лизингополучателя
Подсистема мониторинга сол' тояния технических ресурсов предприятий СК с иозиции величавы иахоплещюго износа
Функции подсистем
Цел* ащюиаеыи
Определить оптимальную величину выплат лизингодателю в сравнении с альтернативными источниками
Определять технические ресурсы (ресурс) под-лежащие(ий) замене
Обеспечить инвестиционную привлекательность предприятия с цепью призлечения лизинговых компаний для сотрудничества на взаимовыгодных условиях
Рис 5 Система управления лизинговыми операциями на предприятиях СК
Результаты анализа мнений экспертов показали, что на эффективность формирования механизма управления лизинговыми операциями на строительных предприятиях влияет совокупность факторов, из шторой выделено семь наиболее значимых, влияние факторов риска и неопределенности, мониторинг состояния технических ресурсов предприятия, финансовая устойчивость и платежеспособность предприятия-лизингополучателя, стоимостные аспекты формирования лизинговых платежей, возможность использования альтернативных источников финансирования проектов обновления технических ресурсов, форма организации лизинговой сдеки
На следующем этапе автором проведена количественная оценка влияния факторов внешней и внутренней среды на эффективность формирования механизма управления через интегральный показатель (уровень управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса), который определяется системой локальных показателей, характеризующих влияние групп факторов и тип ситуации
3. Методика оценки уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса
При разработке методики оценки уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях СК эффективность управления определяется интегральным уровнем управления, зависящим от уровней функционирования трех подсистем Необходимо оценить уровни функционирования подсистемы управления финансовыми отношениями лизингодателя и лизингополучателя, подсистемы управления возрастной структурой технических ресурсов предприятий СК с позиции величины накопленного износа, подсистемы управления инвестиционной привлекательностью предприятий СК Показатели, характеризующие уровень управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса, представлены в табл 1
Таблица 1
Оценка уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса
Уровень функционирования подсистемы управление финансовыми отношениями лизингодателя и лизингополучателя
Наименование показателя Расчетная формула Условные обозначения
1 2 3 4
1 Уровень функционирования П1 (подсистемы управления финансовыми отношенннми лизингодателя и лизингополучателя) Уудор - уровень удорожания приобретения объекта на условиях лизинга по сравнению с приобретением за счет собственных средств, УжД - уровень экономии средств при приобретении объекта на условиях лизинга по сравнению с приобретением за счет кредита, У Ди. под, - уровень индивидуального подхода к организации лизинговой сдеки, Ур^, -уровень риска повышения величины лизинговых платежей
1 1 Уровень удорожания приобретения объекта на условиях лизинга по сравнению с приобретением за счет собственных средств VЩ - объем затрат на приобретение объекта по лизингу, руб, КЩ - объем затрат на приобретение объекта при помощи собственных средств, руб
12 Уровень экономии средств при приобретении объекта на условиях лизинга по сравнению с приобретением за счет кредита у*Щ =1-(У"
1 3 Уровень индивидуального подхода к организации лизинговой сдеки V - объем лизинговых платежей при индивидуальной схеме организации лизинговой сдеки, руб, кло,мл - объем лизинговых платежей при стандартной схеме организации лизинговой сдеки, руб (стандартная схема предполагает следующие условия форма выплат - денежная, метод начисления лизинговых платежей платежи в процентах от стоимости сданного в лизинг оборудования, способ уплаты - линейный, платежи периодические, лизинг финансовый, расчет лизинговых платежей проводится согласно Методические рекомендациям к расчету лизинговых платежей Утверждены Министерством экономики и Министерством финансов РФ в апреле 1996 года, где сделано следующее допущение денежная сумма имеет одинаковую ценность в любой момент времени, те расчеты ведутся без учета дисконтирования денежных потоков
Продожение табл 1
1 2 г 4
14 Уровень риска повышения величины лизинговых платежей у рис уая 1 п VЩ - планируемый объем лизинговых платежей, руб, АУШ - повышение объема лизинговых платежей, руб, может быть связано изменением налоговой политики государства (ликвидация или сокращение налоговых льгот)
Примечание Показатели Уэюн< Уши.Дод*, теоретически могут принимать отрицательные значения, поэтому введем допущение если значение показателя < 0, в формуле УЩ учитывается значение = 0,01 Показатель Уудор теоретически может принимать любые положительные, поэтому введем допущение если значение показателя > 1, в формуле УЩ учитывается значение = 0,99 Показатель Урис, теоретически может принимать любые положительные и отрицательные значения, поэтому введем допущение, если значение показателя >1, в формуле УЩ учитывается значение = 1, если значение показателя <0, в формуле УЩ учитывается значение = 0,01 Для показателя УЩ значения ограничены пределами от 0 до 1
Уровень фувкцноннрсвапия П2 (подсистемы мониторинга состояния технических ресурсов предприятий СК с позиции величины накопленного взноса)
2 Уровень функционирования П2 (подсистемы мониторинга сосгояивя тепга-ческих раурсов предприятий СК с позиция величины накошияисго взноса) у"2 = /у Л - у 1 ф у ыонит V рнсккедоф/ УЫ011ИТ - уровень мониторинга технических ресурсов предприятия, УрИСК иедоф - уровень риска недофинансирования работ по мониторингу технических ресурсов
2 1 Уровень мониторинга технических ресурсов предприятия ^ионит " '"ойл/'^общ а ~ количество обследованных технических ресурсов с позиции накопленного износа, ед, - общее количество технических ресурсов предприятия, ед
22 Уровень риска недофинансирования работ по мониторингу технических ресурсов т/пл _ у -1 Ч * рискледоф Ч 1 г/пл ср УЦ - планируемый объем денежных средств, выделяемых на работы по мониторингу технических ресурсов, руб , ДКдср - понижение объема финансирования работ по мониторингу, руб
Примечание Показатель Урис*л^ может принимать как положительное, так и отрицательное значение При этом, если значение показателя < 0, в формуле УЩ учитывается значение=0, если значение показателя > 1, в формуле учитывается значение ~ 0,99 Показатель УДонит находится строго пределах от 0 до 1 Дня показателя УЩ значения ограничены пределами от 0 до 1
Продожение табл. 1
1 | 2 | 3 | 4
Уровень функционирования ПЗ (подсистемы управления инвестиционной привлекательностью предприятий СЮ
3 Уровень функционирования ПЗ (подсистемы управлении инвестиционной привлекательностью предприятий СК) Уг11гпя[ - уровень платежеспособности предприятия, У^^ - уровень финансовой устойчивосп' предприятия, К^ - уровень риска вероятного банкротства.
3 1 Уровень платежеспособности предприятия ^ щите ~ ^обшлюш ^"тислии А"абс.ли* - коэффициент абсолютной ЛИКВИДНОСТИ, Кобщнкт - коэффициент общей ликвидности, Л^Щ - коэффициент текущей ликвидности
311 Коэффициент абсолютной ликвидности Кпвсти =А1/(П1 +П2) Для упрощения задачи введем условные обозначения Х наиболее ликвидные активы (А1) - денежные средства предприятия и краткосрочные финансовые вложения (ценные бумаги), Х быстро реализуемые активы (А2) - дебиторская задоженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев посте отчетной даты, Х медленно реализуемые активы (АЗ) - запасы, НДС, дебиторская задоженность, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты, и прочие оборотные активы, Х трудно реализуемые активы (А4) - внеоборотные активы Х Пассив баланса группируется по степени срочности оплаты Х наибо1пеесрстаьюобяза1т>стда(П1)-кредшорскаязадсженно^ Х краткосрочные пассивы (П2) - краткосрочные заемные средства и прочие краткосрочные пассивы, Х догосрочные пассивы (ПЗ) - догосрочные кредиты и заемные средства, а также доходы будущих периодов, резервы предстоящих платежей, Х постоянные пассивы (П4) - статьи 3 раздела баланса Капитал и резервы
312 Коэффициент общей ликвидности А,+0,5Аг+0,ЗА, о6шЩк* П, +0,5П2 +0.3П,
313 Коэффициент текущей ликвидности КДкпт, = ГА1+А2+АЗУ(П1+П2)
Примечание При этом следует учитывать, что показатели К,беЩ, Кобщга, Ктоим*. могут принимать положительные значения >1, в этом случае в формулу Упткж подставляем значение 1 Для показателя УП1т!Ж значения ограничены пределами от 0 до 1
Окончание табл 1
1 2 3 4
32 Уровень финансовой устойчивости предприятия Уфииуст = ^/^фииуст ^шт 0 С Капуст- коэффициент финансовой усгойчивосш, Ко,-коэффициент автономии, - коэффициент соотношения заемных и собственных средств, коэффициент соотношения кредиторской и дебиторской задоженности
321 Коэффициент финансовой устойчивости _ ск+дзс "фин. уст Ч ИБ СК - собственный капитал, ДЗС - догосрочные заемные средства, ИБ - итого баланса
3 22 Коэффициент автономии к -СК """ив СК - собственный капитал, ИБ - итого баланса
3 23 Коэффициент соотношения заемных и собственных средств ЗС - заемные средства, СС - собственные средства
324 Коэффициенг соотношения кредиторской и дебиторской задоженности ю"
Примечание При этом следует учитывать, что теоретически показатели А',/о, могут принимать значения >], поэтому при подстановке в формулу Уфииуст в этом случае их следует принять равными значению 0,99 Для показателя Уф,, уст значения ограничены пределами от 0 до 1
33 Уровень риска вероятного банкротства (определяется коэффициентом прогноза банкротства) ос-кп б*"№ ИБ ОС - оборотные средства, КП - краткосрочные пассивы, ИБ - итого баланса.
Примечание При этом следует учитывать, что теоретически показатель может принимать значения >1, поэтому при подстановке в формулу УЩ в этом случае его следует принять равным значению 1
Уровень управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса
4 Уровень управлении лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса v" - 1vо vЩ 'ф 'ф Уф' Ч уровень функционирования подсистемы управления финансовыми отношениями лизингодателя и лизингополучателя, УЩ - уровень функционирования подсистемы мониторинга состояния технических ресурсов предприятий СК с позиции величины накопленного износа, УЩ -уровень функционирования подсистемы управления инвестиционной привлекательностью предприятий СК
Таким образом, сформирована система показателей, характеризующих уровень управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса
Локальные показатели
1 Уровень функционирования подсистемы управления финансовыми отношениями лизингодателя и лизингополучателя в пределах конкретной ситуации Ч> тах__
Уф'=^0-Уудор) У,кон УД (1-УрДск) 6(0-1), (1)
где Уудор, Узкою Укнд пода. Уриск - показатели, подробно рассмотренные в табл 1 (п п 1 1,12, 13,14 соответственно)
2 Уровень функционирования подсистемы мониторинга состояния технических ресурсов предприятий СК с позиции величины накопленного износа в пределах конкретной ситуации Ч>тах_
Уфт = 4Утт 0-УрДф) 6 (0-1), (2)
где Умонит, Уриск недоф - показатели рассмотрены в табл 1 (п п 2 1,2 2, соответственно)
3 Уровень функционирования подсистемы управления инвестиционной привлекательностью предприятий СК в пределах конкретной ситуации Ч* шах
= УфМ1уст к~->1е(0-1), (3)
где У платеж У фин уст К6мкр - показатели, рассмотренные в табл 1 (п п 3 1, 3 2, 3 3 соответственно)
Интегральный показатель
Уровень управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса в пределах конкретных ситуаций Ч шах
у = \/Уф' Уф2 УфШ е (0-1) (4)
Следующим этапом формирования механизма управления лизинговыми операциями является разработка экономико-математической модели, позволяющей повышать уровень управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса.
4. Экономико-математическая модель формирования механизма повышения уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса
Необходимым условием разработки механизма управления лизинговыми операциями на строительном предприятии является знание возможных пределов, в которых может изменяться уровень управления лизинговыми операциями УЩ Для этого необходимо провести диагностику деятельности системы управления лизинговыми операциями с целью выявления характерных зон эффективности управления Данные зоны определяются через уровни функционирования подсистем системы управления лизинговыми операциями, а также через уровень управчения лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса
Проведенный экспертный опрос, количественный анализ влияния факторного пространства и анализ ситуаций, в которых может осуществляться управление лизинговыми операциями на предприятии, позволили определить интервал, равный 0,25, в пределах которого ситуация носит стабильный и устойчивый характер и УЩ" меняется незначительно (табл 2)
Таблица 2
Основные зоны эффективности управления лизинговыми операциями __на строительном предприятии_
Количественная характеристика эффективности управления лизинговыми операциями Уровень эффективности
минимальный низкий средний высокий
Уровень управления лизинговыми операциями УЩ 0-0,25 0,25-0,5 0,5-0,75 0,75-1
В зависимости от принадлежности к определенной зоне представляется возможным проследить степень отклонения уровня управления лизинговыми операциями от оптимального варианта. Перемещение в менее благоприятную зону обусловлено снижением эффективности уровня функционирования подсистем. В связи с этим необходимо определить возможные пути выхода из зоны более низкого уровня с целью перехода в зону более высокого уровня.
Механизм повышения уровня эффективности управления лизинговыми операциями на строительном предприятии, разработанный автором, осуществляется по нескольким вариантам (рис.6).
} 31 - зона минимальной эффективности управления | лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса | 82 - зона низкой эффективности управления лизин-I говымя операциями на предприятиях строительного | комплекса
1 83 - зона средней эффективности управления лизкн-! говыми операциями на предприятиях строительного . | комплекса
| 84 - зона высокой эффективности управления ли-V | зинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса
Группа Ь Лояалыаые варианты повышения уровня управления лизинговыми операциями; \ А, В, С '
Грутва П. Национальные аркаятыж повы-I шения уровня управления лизинговыми операциями: О, Е, Р | Груиая Ш. ^фтсяыИ вариант повышения V уровня управления лизинговыми операциями: С
Рис. 6. Экономико-математическая модель формирования механизма повышения уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях СК
Данные варианты объединяются в следующие группы Группа L Легальные варианты повышения уровня управления лизинговыми операциями Варианты, находящиеся в этой группе, соответствуют ситуациям, когда предприятия СК находятся в зоне высокой эффективности управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса. Требуется изменение уровня функционирования одной из подсистем
1 Вариант А =_Д УЩ - var, У г - согы; УЩ = const) opt Предполагает изменение v ровня функционирования подсистемы управления лизинговыми отношениями лизингодателя и лизингополучателя У"1 при остающихся неизменными урои'ых функционирования подсистемы мониторинга состояния технических ресурсов предприятий СК с позиции величины накопленного износа УЩ и подсистемы управления инвестиционной привлекательностью предприятий СК УЩ
2 Вариант ff=J[ У^1 = const, Уо = var, УЩ = const) Ч opt Предполагает изменение уровня функционирования подсистемы мониторинга состояния технических ресурсов предприятий СК с позиции величины накопленного износа Уф2 при остающихся неизменными уровнях функционирования подсистемы управления лизинговыми отношениями лизингодателя и лизингополучателя УЩ и подсистемы управления инвестиционной привлекательностью предприятий СК УЩ
3 Вариант С = Д У"1 = const, Уф2 = const, УЩ = var) opt Предполагает изменение уровня функционирования подсистемы управления инвестиционной привлекательностью предприятий СК УЩ при остающихся неизменными уровнях функционирования подсистемы управления лизинговыми отношениями лизингодателя и лизингополучателя У"1 и подсистемы мониторинга состояния технических ресурсов предприятий СК с позиции величины накопленного износа У"2
Группа П. Рациональные варианты повышения уровня управления лизинговыми операциями Варианты, находящиеся в этой группе, соответствуют ситуациям, когда предприятия строительного комплекса находятся зоне средней эффективности управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса. Требуется изменение уровня функционирования двух подсистем
4 Вариант D =ХУ' = var, Yf - var, УЩ = const) -> opt Предполагает изменение уровня функционирования подсистемы управления лизинговыми отношениями лизингодателя и лизингополучателя УЩ и уровня функционирования подсистемы мониторинга состояния технических ресурсов предприятий СК с позиции величины накопленного износа УЩ при остающемся неизменным уровне функционирования подсистемы управления инвестиционной привлекательностью предприятий СК У?3
5 Вариант Е =7(УЩ = const; УЩ = var, УЩ = var) -> opt
Предполагает изменение уровня функционирования подсистемы мониторинга состояния технических ресурсов предприятий СК с позиции величины накопленного износа УЩ и уровня функционирования подсистемы управления инвестиционной привлекательностью предприятий СК УЩ при остающемся неизменным уровне функционирования подсистемы управления лизинговыми отношениями лизингодателя и лизингополучателя УЩ
6 Вариант F=f{ У"1 = var, У"2 = const, У J3 = var) opt
Предполагает изменение уровня функционирования подсистемы управления лизинговыми отношениями лизингодателя и лизингополучателя УЩ и уровня функционирования подсистемы управления инвестиционной привлекательностью предприятий СК УЩ при остающемся неизменным уровне функционирования подсистемы мониторинга состояния технических ресурсов предприятий СК с позиции вечичины накопленного износа УЩ
Группа Ш. Кризисный вариант повышения уровня управления лизинговыми операциями. Вариаш, находящийся в этой группе, соответствует ситуациям, когда предприятия строительного комплекса находятся зонах минимальной и низкой эффективности управления лизинговыми операциями на предприятиях СК. Управление лизингом осуществляется в экономически сложных условиях и требуется изменение уровня функционирования трех подсистем
7 Вариант G =ДУЩ = var, УЩ = var, УЩ = var) opt
5. Методические рекомендации по формированию механизма и выбору варианта повышения уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса
Методические рекомендации по формированию механизма управления лизинговыми операциями на предприятиях СК, разработанные автором работами, включают следующие этапы
1 Определение уровней функционирования подсистем системы управления лизинговыми операциями и уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комппекса.
2 Определение и анализ зоны эффективности управления лизинговыми операциями на предприятии в настоящий момент
3. Выбор варианта повышения уровня управления лизинговыми операциями на предприятии в пределах конкретных ситуаций
Х если расчетное значение уровня управления лизинговыми операциями находится в пределах зоны S1 (зона минимальной эффективности управления лизинговыми операциями на предприятиях СК) и зоны S2 (зона низкой эффективности управления лизинговыми операциями на предприятиях СК), следует выбрать вариант, относящийся к группе Кризисный вариант (вариант G), предусматривающий повышение уровней функционирования сразу трех подсистем, что является основанием для перехода в зону S3 (зона средней эффективности управления лизинговыми операциями на предприятиях СК),
Х в случае, если расчетное значение уровня управления лизинговыми операциями находится в пределах зоны S3 (зона средней эффективности
управления лизинговыми операциями на предприятиях СК), следует выбрать варианты, относящиеся к группе Рациональные варианты (варианты Д Е, /), предусматривающие повышение уровней функционирования двух подсистем), что является основанием для перехода в зону Б4 (зона высокой эффективности управления лизинговыми операциями на предприятиях СК);
Х если расчетное значение уровня управления лизинговыми операциями находится в пределах зоны 84 (зона высокой эффективности управления лизинговыми операциями на предприятиях СК), следует выбрать варианты, относящиеся к группе Локальные варианты (А, В, С), предусматривающие повышение уровней функционирования одной из подсистем, что является основанием для достижения максимального уровня эффективности управления лизинговыми операциями в пределах зоны 84
4 Определение экономической эффективности от формирования механизма управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса.
Для осуществления выбора варианта повышения уровня управления лизинговыми операциями авторами разработан агоритм, представленный на рис 7
7 Агоритм выбора варианта повышения уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса
Так как управление лизинговыми операциями на предприятиях СК Пензенской области осуществляется в зоне минимальной эффективности (рис.8), повышение эффективности управления дожно осуществляться посредством кризисного варианта (<7), предполагающего изменение уровней функционирования трех подсистем.
Хе- ч &
Зона высокой эффективности управления Х лизинговыми операциями (S4)
Зона средней эффективности управления ^ лизинговыми операциями (S3) 0,57
она низкой э
ЛИЗИН10ВЫ!
Зона минил управл
жтивностиупр; вления операциями (
>ной эффекп в: овыми опер;
ми (S1)
О ? о 5 о
Предприятия строительного комплекса Пензенской область
а УфП1 УфГ12 а УфПЗ Я Уупр та
Рис. 8. Определение зон эффективности управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса Пензенской области
Экономический эффект от внедрения методических рекомендаций и разработок за период с 2007 по 2011 гг. можег быть достигнут за счет: повышения количества обследуемой техники на предмет ее износа; снижения объема затрат на приобретение объекта по лизингу путем применения различных вариантов выплат лизинговых платежей; снижения объема лизинговых платежей за счет индивидуального подхода к организации лизинговой сдеки.
В результате уровень управления лизинговыми операциями на предприятии ООО Пензенская строительная компания повысися с 0,03 до 0,32; экономический эффект от внедрения методических рекомендаций на предприятии ООО Пензенская строительная компания за период с 2007-2011 гт. составит 1 774 074 руб.
Ожидаемый экономический эффект от реализации методических рекомендаций на предприятиях ЗАО Стройдизайн-консатинг, ЗАО СМП-507, ООО Новотех, ООО Стройсервис за период с 2007Ч2011 гг составит 7 100 000 руб.
ОСНОВНЫЕ ВЫВОДЫ И ПРЕДЛОЖЕНИЯ
В работе обобщены научные результаты, полученные автором Она представляет собой комплексное исследование, которое включает в себя все этапы решения поставленных задач Ч от разработки теоретических и методических основ до практических рекомендаций
Это позволило сформировать меха^зм управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса, разработать соответствующие мероприятия и рекомендации по выбору варианта повышения уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса, которые позволили сделать следующие выводы
1 Определены особенности современного состояния и управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса, определяющие необходимость использования лизинговых операций для сокращения износа технических ресурсов предприятий, а именно нестабильное финансовое состояние предприятий строительного комплекса, дефицит догосрочных заемных средств, высокий износ активной части основных производственных фондов, необходимость механизации строительства и совершенствования технологий интенсивным путем, предполагающим качественное улучшение технических ресурсов предприятия
2 В зависимости от условий внешней и внутренней среды формирование механизма управления лизинговыми операциями осуществляется в рамках одной из четырех основных организационно-экономических ситуаций (81 -ситуация неэффективного управления лизингом, Б2 - ситуация низкоэффективного управления лизингом, 83 - ситуация среднеэффективного управления лизингом, Б4 - ситуация высокоэффективного управления лизингом)
3 Разработана классификация факторов, влияющих на эффективность формирования механизма управления лизинговыми операциями, которая определяет принадлежность факторов к одной из групп (факторы, влияющие на эффективность управления финансовыми отношениями лизингодателя и лизингополучателя, факторы, влияющие на эффективность мониторинга состояния технических ресурсов предприятий строительного комплекса с позиции величины накопленного износа, факторы, влияющие на эффективность управления инвестиционной привлекательностью строительных организаций)
4 На основании цели системы управления лизингом и классификации факторов внешней и внутренней среды выделено три основных подсистемы управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса подсистема управления финансовыми отношениями лизингодателя и лизингополучателя (П1), подсистема мониторинга состояния технических ресурсов предприятий строительного комплекса с позиции величины накопленного износа (П2), подсистема управления инвестиционной привлекательностью предприятий строительного комплекса (ПЗ), которые позволяют
повысить эффективность управления за счет регулирования экономических отношений лизингодателя и лизингополучателя определения технических ресурсов, подлежащих замене и обеспечения инвестиционной привлекательности предприятия с целью привлечения лизинговых компаний для сотрудничества на взаимовыгодных условиях
5 На основании анализа мнений экспертов выявлено, что на эффективность формирования механизма управления лизинговыми операциями влияют следующие значимые факторы влияние факторов риска и неопределенности, мониторинг состояния технических ресурсов предприятия, финансовая устойчивость предприятия-лизингополучателя, платежеспособность предприятия-лизингополучателя, стоимостные аспекты формирования лизинговых платежей, возможность использования альтернативных источников финансирования проектов обновления технических ресурсов, форма организации лизинговой сдеки
6 Эффективность управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса дожна определяться уровнем управления лизинговыми операциями УЩ, который определяется системой локальных показателей, характеризующих влияние групп факторов и тип ситуации
7 Механизм повышения уровня эффективности управления лизинговыми операциями на строительном предприятии осуществляется по различным вариантам, каждый из которых формирует направления повышения эффективности управления В зависимости от количества изменяемых уровней функционирования данные варианты классифицируются по следующим группам груггга I локальные варианты (изменение уровня функционирования одной из подсистем), группа II рациональные варианты (изменение уровней функционирования двух подсистем), группа III кризисный вариант (изменение уровня функционирования трех подсистем)
8 Проведенный анализ показал, что управление лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса Пензенской области осуществляется в зоне минимальной эффективности (81) уровень управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса составляет ЗАО Строй-дизайн-консатинг 0,07, ЗАО СМП-507 0,12, ООО Новотех 0,06, ООО Стройсервис 0,05, ООО Пензенская строительная компания 0,03
9 Повышение эффективности управления дожно осуществляться путем перехода из зоны минимальной эффективности в зону более высокого уровня посредством кризисного варианта (О) на основе повышения количества обследуемой техники, снижения затрат на приобретение объекта по лизингу путем применения различных вариантов выплат лизинговых платежей, снижения объема лизинговых платежей за счет индивидуального подхода к организации лизинговой сдеки
10 Разработанные методические рекомендации по формированию механизма управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса могут быть использованы и в деятельности предприятий других отраслей экономики, как Пензенской области, так и за ее пределами с учетом корректировки, учитывающей их региональную и отраслевую специфику
Основные положения диссертационного исследования изложены в следующих работах:
1 Учинина Т.В. Выявление зон эффективности и неэффективности функционирования системы управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса / Б.Б. Хрусталев, Т.В. Учинина, И.В. Акифьев // Экономические науки, Ч 2007. Ч №34. Ч 0Д5 пл. (лично авторомЧ0,13 пл.) (перечень ВАК).
2 Учинина Т.В. Формирование системы управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса / Б.Б. Хрусталев, Т.В. Учинина // Вестник Университета. - 2007. - №3 (21). - 0,31 пл. (лично автором - 0,16 пл.) (перечень ВАК).
3 Учинина Т В Становление и перспективы развития лизинга недвижимого имущества / Б Б Хрусталев, Н Я Кузин, Т В Учинина // Строительство и недвижимость судебная экспертиза и оценка Материалы 2-й международной конференции -Прага-Пенза ПГУАС, 2005 - 0,41 пл (лично автором-0,14 пл)
4 Учинина ТВ Повышение эффективности управления лизинговыми операциями в строительстве (на примере Пензенской области) / Б Б Хрусталев, Н Я Кузин, Т В Учинина // Строительство и недвижимость судебная экспертиза и оценка Материалы 3-й международной конференции - Прага-М ООО Академстройнаука, 2006 -0,44пл (лично автором-0,15 п л)
5 Учинина Т В Обновление материально-технической базы строительных предприятий путем применения механизма оперативного и финансового лизинга / Н В Гребенщикова, Т В Учинина // Проблемы устойчивого функционирования и развития региональных производственных систем Материалы международной экономической конференции - Пенза ПГУАС, 2006 - 0,31 п л (лично автором - 0,16 п л )
6 Учинина ТВ Повышение производственного потенциала предприятий инвестиционно-строительного комплекса с помощью лизинга /ТВ Учинина // Проблемы и перспективы российской экономики Сборник статей VI Международной научно-практической конференции - Пенза ПДЗ, 2007 -0,19 п л (лично автором - 0,19 п л)
7 Учинина Т В Применение лизинга при воспроизводстве активной части основных фондов на предприятиях инвестиционно-строительного комплекса / Р И. Аксененко, Т В Учинина // Актуальные проблемы современного строительства Ч 2 Фундаментальные и прикладные исследования в области социально-экономических и гуманитарных наук Материалы международной научно-технической конференция - Пенза ПГУАС, 2007 - 0,31 п л (лично автором - 0,16 п л )
8 Учинина ТВ Анализ зарубежного опыта обновления материально-технической базы предприятий с помощью лизинга /ТВ Учинина // Актуальные проблемы современного строительства Ч 2 Фундаментальные и прикладные исследования в области социально-экономических и гуманитарных наук Материалы международной научно-технической конференции -Пенза ПГУАС, 2007 -0,31 п л (лично автором - 0,31 пл)
9 Учинина Т В Лизинговое финансирование проектов энергосбережения в сфере ЖКХ / Т.В Учинина // Проблемы энергосбережения и экологии в промышленном и жилищно-коммунальном комплексах Сборник статей
VIII Международной научно-практической конференции - Пенза, ПДЗ, 2007 - 0,22 п ч (лично автором - 0,22 п л)
10 Учинина Т В Формирозание инвестиционной политики предприятий строительного комплекса в области воспроизводства активной части основных производственных фондов /ТВ Учинина // Проблемы развития предприятий теория и практика Сборник статей Всероссийской научно-практической конференции - Пенза РИО ПГСХА, 2007 - 0,19 п л (лично автором -0,19 п л )
11 Учинина Т В Формирование рациональных вариантов взаимодействия участников лизингового процесса в строительной сфере / Б Б Хрусталев, ТВ Учинина // Строительство и недвижимость судебная экспертиза и оценка Материалы 4-ой международной конференции - Прага-М ООО Академстройнаука, 2007 - 0,59 п л (лично автором - 0,3 п л )
Учинина Татьяна Владимировна
ФОРМИРОВАНИЕ МЕХАНИЗМА УПРАВЛЕНИЯ ЛИЗИНГОВЫМИ ОПЕРАЦИЯМИ НА ПРЕДПРИЯТИЯХ СТРОИТЕЛЬНОГО КОМПЛЕКСА
Специальность 08 00 05 Ч Экономика и управление народным хозяйством (экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами (строительство))
АВТОРЕФЕРАТ диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук
Подписано в печать 10 10 2007 Формат 60x84/16 Бумага офсетная Печать на ризографе Уч-изд л 1,0 Тираж 100 экз Заказ № 161
Издательство ПГУАС Отпечатано в полиграфическом центре ПГУАС 440028 г Пенза, ул Г Титова, 28 E-mail postmaster@pgasa penza com ru
Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидат экономических наук , Учинина, Татьяна Владимировна
ВВЕДЕНИЕ.
ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ И МЕТОДИЧЕСКИЕ ПОДХОДЫ К УПРАВЛЕНИЮ ЛИЗИНГОВЫМИ ОПЕРАЦИЯМИ НА ПРЕДПРИЯТИЯХ СТРОИТЕЛЬНОГО КОМПЛЕКСА.
1.1. Особенности деятельности и основные направления развития предприятий строительного комплекса в России и Пензенской области.
1.2. Сущность и формы организации лизинговых операций в строительном комплексе.
1.3. Анализ зарубежного и отечественного опыта управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса.
1.4 Постановка задачи и логическая схема исследования.
ВЫВОДЫ ПО ГЛАВЕ 1.
ГЛАВА 2. ОСОБЕННОСТИ ФОРМИРОВАНИЯ МЕХАНИЗМА УПРАВЛЕНИЯ ЛИЗИНГОВЫМИ ОПЕРАЦИЯМИ НА ПРЕДПРИЯТИЯХ СТРОИТЕЛЬНОГО КОМПЛЕКСА.
2.1. Особенности управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса.
2.2. Определение и количественная оценка факторного пространства, влияющего на эффективность управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса.
2.3. Разработка механизма повышения уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса.
ВЫВОДЫ ПО ГЛАВЕ 2.
ГЛАВА 3. ОЦЕНКА ЭФФЕКТИВНОСТИ УПРАВЛЕНИЯ ЛИЗИНГОВЫМИ ОПЕРАЦИЯМИ НА ПРЕДПРИЯТИЯХ СТРОИТЕЛЬНОГО КОМПЛЕКСА ПЕНЗЕНСКОЙ ОБЛАСТИ.
3.1. Определение уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса Пензенской области.
3.2. Методические рекомендации по формированию механизма и выбору варианта повышения уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса.
3.3. Определение эффективности внедрения методических рекомендаций и разработок.
ВЫВОДЫ ПО ГЛАВЕ 3.
Диссертация: введение по экономике, на тему "Формирование механизма управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса"
Актуальность темы исследования. Глубокие изменения экономических условий хозяйствования всех секторов экономики России, одним из которых является строительный комплекс, актуализируют необходимость поиска и внедрения нетрадиционных для хозяйства Пензенской области и страны в целом методов повышения эффективности управления предприятиями строительного комплекса (CK). Нестабильное финансовое состояние предприятий строительного комплекса, трудности с получением догосрочных заемных средств, а также сокращение государственного бюджетного финансирования отрасли определяют необходимость поиска альтернативных источников формирования инвестиционных ресурсов в сфере обновления строительных машин и оборудования. Одним из таких источников является лизинг. При этом перспектива использования лизинга как эффективного метода инвестирования в основные фонды предприятий зависит не только от сложившихся в стране социально-экономических условий, проводимой властями и предприятиями инвестиционной политики, но и от профессиональной организации управления лизинговыми операциями.
Актуальность, социально-экономическая значимость и вместе с тем недостаточная теоретическая обоснованность комплексных подходов к управлению лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса определили тему исследования.
Состояние изученности проблемы. Анализ литературы по теме исследования показал, что к настоящему времени данная проблема в строительном комплексе мало изучена. Основные вопросы, связанные с лизинговыми операциями в различных отраслях народного хозяйства, в том числе и в строительстве, были рассмотрены в работах российских ученых: М.А. Асаула, В.Д. Газмана, В.А. Горемыкина, А.Ю. Егорова, Б.Г. Еремихина, М.В. Карпа, A.B. Кошкина, Э.И. Крылова, М.И. Лещенко, Д.В. Лелецкого, М.С. Осипова, Е.А. Федуловой, В.А. Шабашева и др.
Значительный вклад в исследование проблем, связанных с управлением инвестиционной деятельностью, внесли работы таких зарубежных и 3 отечественных ученых, как Г.Дж. Александер, С.Б. Баренс, Дж.В. Бейли, В.Д. Шапиро, У.Ф. Шарп и др.
Существенный вклад в решение ряда проблем, связанных с развитием экономических отношений в инвестиционно-строительной сфере, внесли ученые-экономисты: А.Н. Асаул, С.А. Баркалов, П.Г. Грабовый, Л.В. Донцова, Г.М. Загидулина, А.Н. Плотников, В.П. Савчук, Б.Б. Хрусталев, Б.А. Чуб, В.В. Шеремет, А.Д. Шеремет и др.
Исследованию систем управления отводилось достаточное место в трудах ряда отечественных авторов: Э.П. Панибратова, А.А. Беляева, С.Д. Резника, В.М. Васильева, В.А. Хитрова и других.
Анализ диссертационных исследований в данной области показал, что за последнее время изыскания проводились, в основном, по следующим направлениям: общие теоретические и методологические основы применения лизинга в России, исследование и анализ управления лизинговыми операциями в агропромышленном комплексе, поэтому проблема эффективного управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса остается открытой. Таким образом, необходимы дальнейшие исследования в области формирования механизма управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса.
Цель исследования состоит в разработке и развитии теоретических и методических подходов, практических рекомендаций по формированию механизма управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса.
Для достижения поставленной цели в работе поставлены и решены следующие задачи:
1) определены особенности современного состояния и управления лизинговыми операциями на предприятиях СК;
2) сформированы основные организационно-экономические ситуации управления лизинговыми операциями на предприятиях СК в зависимости от степени влияния внешней и внутренней среды и определена система управления лизингом на предприятиях СК;
3) определено и количественно оценено факторное пространство, оказывающее влияние на эффективность управления лизинговыми операциями на предприятиях СК;
4) разработана модель формирования механизма управления лизинговыми операциями на предприятиях СК;
5) разработаны методические рекомендации по формированию механизма управления лизинговыми операциями на предприятиях СК.
Объектом исследования в диссертационной работе являются предприятия строительного комплекса Пензенской области.
Предметом исследования является процесс формирования механизма управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса.
Теоретической и методологической основой исследования являются объективные экономические законы, методология системного анализа, труды отечественных и зарубежных ученых и практиков в области экономики, организации и управления в строительстве.
При проведении исследований использованы законодательные и нормативные акты Правительства Российской Федерации, администрации и Правительства Пензенской области, материалы всероссийских и международных научно-практических конференций, энциклопедическая литература, данные Госкомстата РФ и обкомстата Пензенской области, результаты специальных мониторингов социально-экономического развития области и предприятий.
В ходе исследования использовались методы экономических исследований: абстрактно-логический, системный, экономико-статистический, метод экспертных оценок.
Научная новизна работы заключается в разработке и обосновании теоретических и методических подходов к формированию механизма управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса с учетом особенностей отрасли и требований рыночной экономики.
Основные научные результаты исследований заключаются в следующем:
1) выявлены особенности управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса, а именно: нестабильное финансовое состояние предприятий строительного комплекса, необходимость повышения механизации строительства и совершенствования технологий, высокий моральный и физический износ активной части основных производственных фондов, что говорит о неэффективном использовании инвестиций, направленных на развитие технической базы. Устранение данной проблемы с помощью лизинга как основного механизма привлечения заемных средств позволит снизить уровень износа технических ресурсов предприятий строительного комплекса;
2) разработана система управления и основные подсистемы управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса на основе классификации факторов, влияющих на эффективность формирования механизма управления, позволяющая повысить эффективность управления за счет регулирования экономических отношений лизингодателя и лизингополучателя, мониторинга состояния технических ресурсов, управления инвестиционной привлекательностью предприятий;
3) предложена методика оценки уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса, которая позволяет определять тип экономической ситуации, в которой функционируют предприятия строительного комплекса, и выявлять резервы повышения эффективности управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса;
4) разработана экономико-математическая модель формирования механизма повышения уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса, отличительной особенностью которой является определение зон эффективности управления на предприятии. Использование данной модели позволяет определить рациональные варианты управления в условиях конкретных ситуаций и разработать мероприятия по повышению эффективности использования заемных средств;
5) предложены методические и практические рекомендации по формированию механизма и выбору варианта повышения уровня управления 6 лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса, основывающиеся на определении и прогнозировании уровня управления лизингом, определении зоны эффективности управления и выборе варианта повышения уровня управления лизинговыми операциями на предприятии в пределах конкретных ситуаций, что способствует снижению затрат на приобретение объектов по лизингу.
Реализация и апробация результатов исследования. Основные теоретические и практические положения диссертации докладывались и получили одобрение на международных и всероссийских научно-практических конференциях: Проблемы устойчивого функционирования, экспертирования и развития региональных производственных систем (2006, 2007 гг.); Проблемы и перспективы российской экономики (2007г.); Резервы экономического роста предприятий и организаций (2007 г.); Строительство и недвижимость: экспертиза и оценка (2005, 2006, 2007 гг.); Актуальные проблемы современного строительства (2007 г.); Проблемы энергосбережения и экологии в промышленном и жилищно-коммунальном комплексах (2007 г.). Материалы диссертационного исследования используются при подготовке и проведении практических занятий по курсу Управление проектами в строительстве, а также при учебно-методическом обеспечении курсового и дипломного проектирования для студентов экономических специальностей.
Теоретические положения и методические рекомендации прошли апробацию и реализованы на отдельных предприятиях строительного комплекса Пензенской области.
На защиту выносятся:
1) особенности управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса;
2) состав системы управления лизингом и основные подсистемы управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса, их цели;
3) методика оценки уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса;
Рис. 2.1. Методическая схема исследования
4) экономико-математическая модель формирования механизма повышения уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса;
5) методические рекомендации по формированию механизма и выбору варианта повышения уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса.
Публикации. По теме диссертационного исследования автором опубликовано 11 печатных работ. Общий объем публикаций составил 3,12 п.л. (из них лично автором - 2,29 п.л.).
Структура работы и ее основные разделы. Диссертация состоит из введения, трех глав, выводов, библиографии и приложений. Общий объем диссертации составляет 149 страниц, из них 36 таблиц, 18 рисунков, библиография, содержащая 179 наименования трудов отечественных и зарубежных авторов, 19 приложений.
Диссертация: заключение по теме "Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда", Учинина, Татьяна Владимировна
ОБЩИЕ ВЫВОДЫ
В работе обобщены научные результаты, полученные автором. Она представляет собой комплексное исследование, которое включает в себя все этапы решения поставленных задач - от разработки теоретических и методических основ до практических рекомендаций.
Это позволило сформировать механизм управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса, разработать соответствующие мероприятия и рекомендации по выбору варианта повышения уровня управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса, которые позволили сделать следующие выводы:
1. Определены особенности современного состояния и управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса, определяющие необходимость использования лизинговых операций для сокращения износа технических ресурсов предприятий, а именно: нестабильное финансовое состояние предприятий строительного комплекса, дефицит догосрочных заемных средств, высокий износ активной части основных производственных фондов, необходимость механизации строительства и совершенствования технологий интенсивным путем, предполагающим качественное улучшение технических ресурсов предприятия.
2. В зависимости от условий внешней и внутренней среды формирование механизма управления лизинговыми операциями осуществляется в рамках одной из четырех основных организационно-экономических ситуаций (Б! - ситуация неэффективного управления лизингом, Б2 - ситуация низкоэффективного управления лизингом, БЗ - ситуация среднеэффективного управления лизингом, 84 - ситуация высокоэффективного управления лизингом).
3. Разработана классификация факторов, влияющих на эффективность формирования механизма управления лизинговыми операциями, которая определяет принадлежность факторов к одной из групп (факторы, влияющие на эффективность управления финансовыми отношениями лизингодателя и лизингополучателя; факторы, влияющие на эффективность мониторинга
130 состояния технических ресурсов предприятий строительного комплекса с позиции величины накопленного износа; факторы, влияющие на эффективность управления инвестиционной привлекательностью строительных организаций).
4. На основании цели системы управления лизингом и классификации факторов внешней и внутренней среды выделено три основных подсистемы управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса: подсистема управления финансовыми отношениями лизингодателя и лизингополучателя (П1), подсистема мониторинга состояния технических ресурсов предприятий строительного комплекса с позиции величины накопленного износа (П2), подсистема управления инвестиционной привлекательностью предприятий строительного комплекса (ПЗ), которые позволяют повысить эффективность управления за счет регулирования экономических отношений лизингодателя и лизингополучателя, определения технических ресурсов, подлежащих замене и обеспечения инвестиционной привлекательности предприятия с целью привлечения лизинговых компаний для сотрудничества на взаимовыгодных условиях.
5. На основании анализа мнений экспертов выявлено, что на эффективность формирования механизма управления лизинговыми операциями влияют следующие значимые факторы: влияние факторов риска и неопределенности, мониторинг состояния технических ресурсов предприятия, финансовая устойчивость предприятия-лизингополучателя, платежеспособность предприятия-лизингополучателя, стоимостные аспекты формирования лизинговых платежей, возможность использования альтернативных источников финансирования проектов обновления технических ресурсов, форма организации лизинговой сдеки.
6. Эффективность управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса дожна определяться уровнем управления лизинговыми
УЛИЧ ^ V ^ у"р , который определяется системой локальных показателей, характеризующих влияние групп факторов и тип ситуации.
7. Механизм повышения уровня эффективности управления лизинговыми операциями на строительном предприятии осуществляется по различным вариантам, каждый из которых формирует направления повышения эффективности управления. В зависимости от количества изменяемых уровней функционирования данные варианты классифицируются по следующим группам: группа I локальные варианты (изменение уровня функционирования одной из подсистем), группа II рациональные варианты (изменение уровней функционирования двух подсистем), группа III кризисный вариант (изменение уровня функционирования трех подсистем).
8. Проведенный анализ показал, что управление лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса Пензенской области осуществляется в зоне минимальной эффективности (81): уровень управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса составляет: ЗАО Стройдизайн-консатинг 0,07; ЗАО СМП-507 0,12; ООО Новотех 0,06; ООО Стройсервис 0,05; ООО Пензенская строительная компания 0,03.
9. Повышение эффективности управления дожно осуществляться путем перехода из зоны минимальной эффективности в зону более высокого уровня посредством кризисного варианта (в) на основе повышения количества обследуемой техники, снижения затрат на приобретение объекта по лизингу путем применения различных вариантов выплат лизинговых платежей, снижения объема лизинговых платежей за счет индивидуального подхода к организации лизинговой сдеки.
10. Разработанные методические рекомендации по формированию механизма управления лизинговыми операциями на предприятиях строительного комплекса могут быть использованы и в деятельности предприятий других отраслей экономики, как Пензенской области, так и за ее пределами с учетом корректировки, учитывающей их региональную и отраслевую специфику.
Диссертация: библиография по экономике, кандидат экономических наук , Учинина, Татьяна Владимировна, Пенза
1. Гражданский кодекс Российской Федерации (части первая, вторая и третья).
2. Закон Пензенской области от 20 сентября 2005 г. № 834-ЭПО О программе стимулирования роста объемов промышленного производства, внедрения инноваций и технического перевооружения промышленности Пензенской области на 2005-2008 годы.
3. Закон Пензенской области от 28 июня 2004 г. № 642-ЗПО О программе экономического и социального развития Пензенской области на 2003-2008 годы.
4. Закон Пензенской области от 11 января 1999 г. № 125-ЗПО О промышленной политике.
5. Конвенция УНИДРУА О международном финансовом лизинге Оттава, 1988.
6. Методические рекомендации к расчету лизинговых платежей. Утверждены Министерством экономики и Министерством финансов РФ в апреле 1996 года.
7. Методические рекомендации Организация работы управляющего проектом (ГИПа, ГАПа) в условиях рынка. МДС 11-11.2000.
8. Налоговый кодекс Российской Федерации (часть вторая).
9. Направления, основные мероприятия и параметры приоритетного национального проекта Образование. Утверждены президиумом Совета при
10. Президенте РФ по реализации приоритетных национальных проектов (протокол № 2 от 21 декабря 2005 г.).
11. Направления, основные мероприятия и параметры приоритетного национального проекта Здоровье. Утверждены президиумом Совета при Президенте РФ по реализации приоритетных национальных проектов (протокол № 2 от 21 декабря 2005 г.).
12. Постановление Правительства РФ от 26 июня 1995 № 633 О развитии лизинга в инвестиционной деятельности.
13. Постановление Правительства РФ от 27.06.1996 № 752 О государственной поддержке развития лизинговой деятельности в Российской Федерации.
14. Постановление Правительства РФ от 21 января 1997 № 915 О мероприятиях по развитию лизинга в Российской Федерации на 1997-2000 годы.
15. Постановление Правительства РФ от 29 октября 1997 г. № 1367 О совершенствовании лизинговой деятельности в агропромышленном комплексе Российской Федерации.
16. Постановление Правительства РФ № 167 от 26 февраля 1996 г. О лицензировании лизинговой деятельности в Российской Федерации
17. Постановление Правительства РФ № 80 от 1 февраля 2001 года О лицензировании финансовой аренды (лизинга) в Российской Федерации.
18. Постановление Правительства РФ от 3 сентября 1998 г. № 1020. О порядке предоставления государственных гарантий на осуществление лизинговых операций.
19. Постановление Правительства РФ от 17 сентября 2001 г. №675 "О федеральной целевой программе "Жилище" на 2002-2010 годы". Федеральная целевая программа "Жилище" на 2002-2010 годы.
20. Постановление Правительства РФ от 31 декабря 2005 г. № 865. О допонительных мерах по реализации федеральной целевой программы "Жилище" на 2002 2010 годы.
21. Приказ Министерства финансов РФ от 17 февраля 1997 г. № 15 Об отражении в бухгатерском учете операций по договору лизинга.
22. Указ Президента Российской Федерации от 17 сентября 1994 г. № 1929 О развитии финансового лизинга в инвестиционной деятельности.
23. Федеральный закон от 29 октября 1998 г. № 164-ФЗ О финансовой аренде (лизинге).
24. Федеральный закон РФ от 8 февраля 1998 г. № 16-ФЗ О присоединении Российской Федерации к Конвенции УНИДРУА О международном финансовом лизинге.
25. Федеральный закон № 128-ФЗ от 8 августа 2001 г. О лицензировании отдельных видов деятельности.
26. Федеральный закон от 29 января 2002 г. №10-ФЗ. О внесении изменений и допонений в Федеральный закон О лизинге.
27. Федеральный закон от 25 февраля 1999 №39-Ф3. Об инвестиционной деятельности в РФ, осуществляемой в форме капитальных вложений.
28. Автоматизированные информационные технологии в экономике: Учебник / М.И. Семенов, И.Т. Трубилин, В.И. Лойко, Т.П. Барановская; Под общ. ред. И.Т. Трубилина. М.: Финансы и статистика, 2003. - 416 с.
29. Агафонова М.М. Аренда, лизинг, безвозмездное пользование. Правовые основы. Бухгатерский учет. Налогообложение. Практические рекомендации. М.: Юстициформ, 2005. - 160 с.
30. Аникин Б.А., Тяпухин А.П. Коммерческая логистика: учеб. М.: ТК Веби, Изд-во Проспект, 2006. - 432 с.
31. Артамонова Ю.С. Основные направления стратегического управления инвестиционно-отраслевыми комплексами / Ю.С. Артамонова, A.A. Еремкин, Б.Б. Хрусталев. Пенза: ПГУАС, 2006. - 188 с.
32. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа: Учебник. 3-е изд., перераб. - М.: Финансы и статистика, 1996. - 288 с.
33. Баронин С.А., Белянская Н.М., Сафьянов А.Н., Пронькин С.Ф. Управление процессом воспроизводства основных фондов в строительстве / С.А.
34. Баронин, Н.М. Белянская, А.Н.Сафьянов, С.Ф. Пронькин Пенза: ПГУАС, 2006.- 155 с.
35. Бережная Е.В., Бережной В.И. Математические методы моделирования экономических систем: Учеб. пособие. М.: Финансы и статистика, 2003. -368 с.
36. Бызеев В.В. Общие положения статистики для строительных организаций: Учебное пособие. Пенза, ПГУАС, 2003. - 110 с.
37. Васильев Н.М., Катырин С.Н., Лепе Л.Н. Лизинг как механизм развития инвестиций и предпринимательства. М.: Торгово-промышленная палата РФ, ИКК "ДеКА",1999.-280с.
38. Васюков В.П. Повышение экономической устойчивости предприятий на основе гибких структур управления: Монография / В.П. Васюков, Б.Б. Хрусталев, Ю.С. Артамонова. Пенза: ПГУАС, 2007. - 172 с.
39. Воропаев В.И. Управление проектами в России. М.: Алане, 1995. - 226 с.
40. Воков И.М., Грачева М.В. Проектный анализ: Продвинутый курс: Учеб. пособие. М.: ИНФРА-М, 2004. - 495 с.
41. Газман В.Д. Финансовый лизинг. М.: ГУ ВШЭ, 2003. - 392 с.
42. Горемыкин В.А. Лизинг. Учебник. Изд. 2-е, исправленное и допоненное. -М.: Информационно-издательский дом Филинъ: Информцентр XXI века, 2006.-944 с.
43. Горемыкин В.А. Лизинг: Практическое учебно-справочное пособие. М.: ИНФРА, 1997.-379 с.
44. Горемыкин В.А. Основы технологии лизинговых операций. М.: Ось-89, 2000.-263 с.
45. Грузинов В.П. Экономика предприятия (предпринимательская): Учебник для вузов. 2-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003. - 795 с.
46. Егоров А.Ю., Крючкова А.Н. Лизинг в инвестиционной деятельности предприятий: Учебное пособие. М.: Палеотип, 2004. - 204 с.
47. Игошин Н.В. Инвестиции. Организация управления и финансирования: Учебник для вузов. М.: Финансы, ЮНИТИ, 1999. - 413 с.
48. Идрисов А.Б., Картышев C.B., Постников A.B. Стратегическое планирование и анализ эффективности инвестиций. М.: Информационно-издательский дом Филинъ, 1996.- 185 с.
49. Кабатова Е. В. Лизинг: правовое регулирование, практика. М.: ИНФРА-М., 1996.-204 с.
50. Канторер С.А. Методы обоснования эффективности применения машин в строительстве.-М.: Госстройиздат, 1961.-341 с.
51. Карп М.В., Махмутов P.A., Шабалин Е.М. Финансовый лизинг на предприятии. М.: Финансы, ЮНТИ, 1998. - 119 с.
52. Коммерческая деятельность предприятия: стратегия, организация, управление: Учеб. пособие / В.К. Козлов, С.А. Уваров, Н.В. Яковлева и др.; Под ред. В.К. Козлова, С.А. Уварова. СПб.: Политехника, 2000. - 322 с.
53. Красева Т.А. Основы лизинга. Ростов н/Д: Феникс, 2003. - 224 с.
54. Крылов Э.И., Власова В.М., Журавкова И.В. Анализ эффективности инвестиционной и инновационной деятельности предприятия: Учеб. пособие. 2-е изд., перераб. и доп. - М.: Финансы и статистика, 2003. - 608 е.: ил.
55. Лапыгин Ю.Н., Сокольских Е.В. Лизинг: Учебное пособие для вузов. М.: Альма матер, 2005. - 432 с.
56. Лещенко М.И. Основы лизинга: Учеб. пособие. М.: финансы и статистика, 2000. - 336 е.: ил.
57. Лизинг в строительстве. Учебное пособие / Под ред. М.И. Лещенко. М.: МГИУ, 2003. - 368 с.
58. Лизинг: экономические, правовые и организационные основы: Учеб. пособие для вузов / Под. ред. A.M. Тавасиева, проф. Н.М. Коршунова. 3-е изд., перераб. и доп. - М.:ЮНИТИ-ДАНА, 2004. - 320 с.
59. Малявина A.B., Попов С.А., Пашина Н.Б. Лизинг и антикризисное управление. М.: Изд-во Экзамен, 2002. - 256 с.
60. Модели и механизмы в управлении организационными системами: том 1 Основы управления организационными системами: Учебное пособие / Под общ. ред. В.Н. Буркова. Воронеж, Москва, Тула: Издательство тульский полиграфист, 2003 - 380 с.
61. Моделирование производственно-инвестиционной деятельности фирмы: Учеб. пособие для вузов / Под ред. проф. Г.В. Виноградова. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2002.-319 с.
62. Организация строительного производства / Учебник для строительных вузов / Л. Г. Дикман -М.: Издательство АСВ, 2002. 512 с.
63. Практика оценки стоимости машин и оборудования: Учебник / А.П. Ковалев, A.A. Кушель, И.В. Королев, П.В. Фадеев; Под ред. М.А. Федотовой. М.: Финансы и статистика, 2005. - 272 с.
64. Розен B.B. математические модели принятия решений в экономике. Учебное пособие. М.: Книжный дом Университет, Высшая школа, 2002. 288 с.
65. Региональная экономика: Учебник для вузов / Т.Г. Морозова, М.П. Победина, Г. Б. Поляк и др.; Под ред. проф. Т.Г. Морозовой. 2-е изд., перераб. и доп. -М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1998 г. - 472 с.
66. Сергеев В.И. Логистика в бизнесе: Учебник. М.: ИНФРА-М, 2001. - 608 с. -(Серия высшее образование).
67. Теория статистики: Учебник / Под ред. проф. P.A. Шмойловой. 3-е изд., перераб. - М.: Финансы и статистика, 2002. - 560 с.
68. Управление проектами: Учебник / Под общ. ред. В. Д. Шапиро. СПб.; Два-ТрИ, 1996.-610 с.
69. Управление строительной организацией (включая АСУС): Учеб. пособие для студ. / А.И. Абрамов, В.В. Поздняков, С.Н. Петров, Б.Ф. Ширшиков. М.: Высшая школа, 1990. - 143 с.
70. Управление строительными инвестиционными проектами: Учеб. пособие / Под общ. ред. В.М. Васильева, Ю.П. Панибратова. М. - СПб., 1997. - 307 с.
71. Финансы. Денежное обращение. Кредит: Учебник для вузов / Под ред. проф. Г.Б. Поляка. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2-е изд. 2003. - 512 с.
72. Финансы и кредит: Учебник / Под ред. проф. М.В. Романовского, проф. Г.Н. Белоглазовой. М.: Юрайт-Издат, 2003. - 575 с.
73. Хрусталев Б.Б, Белянская Н.М., Абрамова В.Н., Бызеев В.В. Экономическая оценка проекта: Учебно-методическое пособие. Пенза: ПГАСА, 1998. - 89 с.
74. Хрусталев Б.Б., Лежикова H.A., Клячман В.Б., Горбунов В.Н. Основные направления стратегии развития экономических систем в строительстве. -Пенза: ПГУАС, 2004. 11,4 п.л.
75. Хрусталев Б.Б., Мебадури З.А. Региональный инвестиционно-строительный комплекс: вопросы формирования рациональных параметров деятельности строительных предприятий. Пенза: ПГАСА, 2001. - 186 с.
76. Хрусталев Б.Б. Основные направления становления и эффективного развития рационального инвестиционно-строительного комплекса. Пенза: ПГАСА, 2001.-222 с.
77. Хрусталев Б.Б. Стратегия развития строительного комплекса Пензенской области на 2006-2010 годы и на период до 2015 года. Отчет от 20.12.2006 / Руководители подразделов темы П.Г. Грабовый, Г.М. Загидулина, С.М. Саденко. Пенза: ПГУАС, 2006.
78. Хрусталев Б.Б., Попрядухина И.В. Основные направления развития и управления предприятиями инвестиционно-строительного комплекса: Монография. Пенза: ПГУАС, 2004 - 196 с.
79. Цай Т.Н., Грабовый П.Г., Марашда Б.С. Конкуренция и управление рисками на предприятиях в условиях рынка. М.: Алане, 1997. - 288 с.
80. Четыркин Е.М. Финансовый анализ производственных инвестиций. 2-е изд, испр. и доп. - М.: Дело, 2001. - 256 с.
81. Шабашев В.А., Федулова Е.А., Кошкин A.B. Лизинг: Основы теории и практики: Учебное пособие / Под ред. проф. Г.Н. Подшиваленко. М.: КНОРУС, 2004. - 192 с.
82. Шарп У., Александер Г., Бэйли Дж. Инвестиции: Пер. с англ. М.: ИНФРА-М, 2003.- 1028 с.
83. Щербакова Л.В. Формирование системы оценки эффективности деятельности строительных предприятий / Л.В. Щербакова, Б.Б. Хрусталев. Пенза: ПГУАС, 2003.-143 с.
84. Шуляк П.Н., Белотелова Н.П. Финансы: Учебное пособие (с применением структурно-логических схем). 3-е изд., испр. и доп. - М.: Издательско-торговая корпорация Дашков и К;, 2002. - 456 с.
85. Экономика строительства / Под ред. И.С. Степанова. М.: Юрайт, 1997. - 416 с.
86. Аксененко Р.И. Совершенствование лизингового процесса в АПК (на примере Пензенской области): Автореф. дис. . канд. экон. наук: 08.00.05. М., 2003.
87. Асаул М.А. Формирование методических основ управления лизинговыми операциями. Дис. канд. экон. наук: 08.00.05. СПб, 2002.
88. Горбунов В.Н. Формирование и развитее эффективных зон деятельности предприятий строительного комплекса: Автореф. дис. . канд. экон. наук: 08.00.05.-Пенза, 2006.
89. Духанина Е.В. Разработка вариантов повышения эффективности управления инвестиционным процессом в дорожно-строительном комплексе: Дис. канд. экон. наук: 08.00.05. Пенза, 2007.
90. Кузьминова A.JI. Оценка и управление эффективностью лизинга как инструмента производственных инвестиций: Дис. . канд. экон. наук: 08.00.05. Ч Челябинск, 2000.
91. Красева Т.А. Лизинг как инвестиционный ресурс обновления технического строя сельскохозяйственного производства: Дис. канд. экон. наук: 08.00.05. -М., 2003.
92. Кулагин А.Е. Организационно-экономический механизм лизинга сельскохозяйственной техники: Дис. канд. экон. наук: 08.00.05. -М., 2002.
93. Лелецкий Д.В. Экономическая эффективность лизингового финансирования капиталовложений: Дис. канд. экон. наук: 08.00.05. -М., 2002.
94. Осипов A.C. Методические аспекты управления эффективностью лизинга недвижимости на предприятиях строительного комплекса: Дис. канд. экон. наук: 08.00.05.-М., 2005.
95. Пахалина З.В. Развитие строительного комплекса на основе повышения уровня мобильности предприятий: Дис. . канд. экон. наук:08.00.05. Пенза, 2007.
96. Попова И.В. Управление инвестиционными жилищными программами при формировании рынка доступного жилья: Дис. . канд. экон. наук:08.00.05. -Пенза, 2005.
97. Сокольских Е.В. Методика инвестирования в основной капитал предприятий региона на базе лизинга: Дис. канд. экон. наук: 08.00.05. Владимир, 2003.
98. Таранов A.A. Лизинговое проектирование как инструмент внутрифирменного и стратегического планирования на промышленном предприятии: Дис. канд. экон. наук: 08.00.05. Новосибирск, 2003.
99. Хрусталев Б.Б. Организация работы специализированных строительных подразделений в условиях сквозного потока (на примере возведения РО АЭС ВВЭР-1000): Автореф. дис. канд. техн. наук. М.: МИСИ, 1989. - 22 с.
100. Азаев М.Г., Мелехин В.Б., Эрцалов М.О. Формирование системы управления ассоциацией малых строительных предприятий // Экономика строительства. -2006.- №5.
101. Бобрицкий Ф.Г. Лизинг недвижимого имущества на стадии строительства // Юридическая работа в кредитной организации. 2005. - № 4.
102. Боос Г.В. Формирование рынка доступного жилья: существующие проблемы и новые законодательные инициативы // Недвижимость и инвестиции. -2004. № 4.
103. Бродский И.Б. Структурные сдвиги в привлечении иностранных инвестиций и вывозе российского капитала // Экономика строительства. 2006. - № 4.
104. Величкин И.С. К вопросу строительной базы России // Строительные и дорожные машины. 2006. - № 9.
105. Воронин А. Техника на грани // Прямые инвестиции. 2006. - № 04(48).
106. Гойко А.Ф., Михельс В.А., Вахович И.В., Бондарь В.П., Коринько Н.Д. Оценка экономической эффективности инвестиций на основе одного критерия // Экономика строительства. 2006. - № 2.
107. Город Пенза в 1992-2005 гг. Ежегодный статистический сборник. Официальное издание. Территориальный орган Федеральной службы государственной статистики по Пензенской области.
108. Гудков В.А. Инвестирование в строительство: колизии законодательства // Налоговая политика и практика. 2006. - № 7.
109. Деловая активность в строительстве в IV квартале 2005 г. // Экономика строительства. 2006. - № 4.
110. Джантуханова Э.В. Налоговое стимулирование инструмент государственного регулирования инвестиций // Экономика строительства. -2006.-№2.
111. Дидковский В.М. Новый этап развития методов экономической оптимизации стоимости строительства // Экономика строительства. 2006. - № 3, № 4.
112. Евсеева А.Ю. Значение инвестиционных решений для укрепления конкурентоспособности российских предприятий // Современный бухучет.2006. -№ п.
113. Инвестиционная активность организаций // Экономика строительства. 2006. -№ 6.
114. Калугин В.А. Ранжирование инвестиционных проектов по совокупности критериев // Экономика строительства. 2006. - № 2.
115. Каменецкий М.И. Строительный комплексю Анализ и оценка условий и возможностей развития // Экономика строительства. 2001. - № 4.
116. Костромин В. Подходы к оценке финансового состояния лизингополучателя // Технологии лизинга и инвестиций. 2000 - №1-2 (3-4).
117. Лужанский Б.Е. Оценка стоимости объектов лизинговых отношений // Имущественные отношения в Российской Федерации. 2004. - № 9.
118. Лукасевич И. Я. Анализ эффективности лизинговых операций // Финансы. -1997.-№ 10.
119. Мерданов Ш.М., Решетников Л.Л. Повышение эффективности эксплуатации машин с использованием корпоративных информационных систем // Строительные и дорожные машины. 2006. - № 6.
120. Михайлец. В.Б., Артеменков А.И. К вопросу об оценке прав аренды // Российское общество оценщиков. 2006. - № 3.
121. Михеев И. Об оценке эффективности использования собственности // Лизинг-ревю. 1999. - №7/8.
122. Москвин А. Лизинг лучший путь обновить основные фонды // Основные фонды. - 2006. - №6.
123. Николаева С.А. Лизинговые операции // Экономика и жизнь 1995.-№ 50.
124. Об иностранных инвестициях в экономику России в 2005 г. // Экономика строительства. 2006. - № 3.
125. Овсейко C.B. Сохранение права собственности на проданные товары за продавцом как способ обеспечения испонения обязательств // Управление собственностью: теория и практика. 2006. - № 2.
126. О наличии, структуре и обновлении основных фондов крупных и средних коммерческих и некоммерческих организаций // Экономика строительства. -2006. № 2.
127. Определяющая роль науки в развитии строительного и дорожного машиностроения. К 60-летию строительного и дорожного машиностроения // Строительные и дорожные машины. 2006. - № 4.
128. Орлова Е.Р. Особенности оценки эффективности инвестиционных программ // Экономика строительства. 2006. - № 1.
129. Павлодский Е. А. Правовое регулирование лизинга // Дело и право. 1995. -№9.
130. Пензенская область в 2005 году. Ежегодный статистический сборник. Официальное издание. Территориальный орган Федеральной службы государственной статистики по Пензенской области.
131. Петрова H.H. Лизинг строительных машин // Главбух: приложение Учет в строительстве. 2005. - № 2.
132. Полякова И.С. Лизинг как источник финансирования деятельности строительных предприятий // Экономика строительства. 2006. - № 4.
133. Прилуцкий Л. Н. Виды лизинга и их особенности // Деловой партнер. 1996. - № 5.
134. Прилуцкий Л. Н. Лизинг как одна из форм активизации инвестиционной деятельности // Деловой партнер. 1996. - № 2.
135. Резниченко B.C., Ленинцев H.H., Мизюн В.А. Организационно-экономические проблемы и механизмы снижения стоимости строительной продукции // Экономика строительства. 2006. - № 1.
136. Репин C.B. Оптимизация возрастной структуры парка строительных машин // Строительные и дорожные машины. 2006. -№ 9.
137. Репин C.B. Оптимизация показателей надежности строительных машин в эксплуатации // Строительные и дорожные машины. 2006. - № 5.
138. Рикошинский А. Российское машиностроение за три квартала 2006 года // Основные средства. 2006. - № 12.
139. Рикошинский А. Производство дорожной и строительной техники в России в I квартале 2006 года // Основные средства. 2006. - № 6.
140. Рикошинский А. Три кита коммунального машиностроения в России // Основные средства. 2006. - №12.
141. Скачков Ю.П. Строить надо и в Пензе и в районах области // Строитель. -2007.-№8(2063).
142. Стратегия использования машин. Соотношение оперативного, механического и финансового аспектов // Строительные и дорожные машины. 2006. - № 6.
143. Строительный комплекс России в 2004 г. // Экономика строительства. 2006. - № 1.
144. Струк М.В. Строительно-дорожному машиностроению 60 лет // Строительные и дорожные машины. 2006. - № 3.
145. Учинина Т.В., Тостых Ю.О., Мышовская Л.П. Привлечение инвестиций в сферу ЖКХ с использованием лизинговых операций // Развитие экономических систем в условиях региональных отраслевых комплексов:
146. Материалы международной научно-практической конференции / Под общ. ред. д-ра экон. наук, проф. Б.Б. Хрусталева. Пенза: ПГУАС, 2007.
Похожие диссертации
- Совершенствование механизма управления лизинговым процессом в аграрно-промышленном регионе
- Методические аспекты управления эффективностью лизинга недвижимости на предприятиях строительного комплекса
- Формирование системы управления и поддержки малых предприятий
- Управление лизинговыми операциями на предприятиях лесопромышленного комплекса
- Методологические и организационные основы страхования в строительном комплексе