Geum.ru
Темы диссертаций по экономике » Бухгатерский учет, статистика

Анализ методологии бухгатерского баланса тема диссертации по экономике, полный текст автореферата



Автореферат



Ученая степень кандидат экономических наук
Автор Романова, Светлана Александровна
Место защиты Санкт-Петербург
Год 2005
Шифр ВАК РФ 08.00.12
Диссертация

Автореферат диссертации по теме "Анализ методологии бухгатерского баланса"

Санкт-Петербургский государственный университет

На правах рукописи

Романова Светлана Александровна Анализ методологии бухгатерского баланса

Специальность 08.00.12 - Бухгатерский учет, статистика

Автореферат диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук

Санкт-Петербург - 2005

Диссертация выпонена на кафедре бухгатерского учета учеттю-экономического факультета Государственного образовательного учреждения высшего профессионального образования Санкт-Петербургский торгово-экономический институт.

Научный руководитель

доктор экономических наук, профессор, Соколов Ярослав Вячеславович

Официальные оппонента

доктор экономических наук, профессор, Ларионов Александр Дмитриевич кандидат экономических наук, доцент, Бочкарева Ирина Ивановна

Ведущая организация

Санкт-Петербургский государственный

инженерно-экономический университет

Защита состоится л28 июня 2005 года, в часов на заседании диссертационного совета Д212.232.36 по защите диссертаций на соискание ученой степени доктора экономических наук при Санкт-Петербургское государственном университете по адресу: 191123, Санкт-Петербург, ул. Чайковского, д. 62, ауд. 415.

С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке Санкт-Петербургского государственного университета им. А. М. Горького по адресу: 199034, Санкт-Петербург, Университетская наб., д. 7/9

Автореферат разослан л _2005 года

Ученый секретарь Диссертационного совета

L С. Воронова

Общая характеристика работы

Актуальность темы исследования. Существующая методология анализа финансовой отчетности предполагает, что значения показателей самой отчетности - это объективная данность, однако эти значения являются следствием выбранной методологии учета. Поэтому в диссертации бухгатерская отчетность рассматривается как бухгатерский инструмент анализа финансовой деятельности организации как внутренними (собственники, менеджеры, планово-экономические службы предприятия), так и внешними (банки, биржи, инвестиционные институты, аудиторы, консатинговые фирмы) пользователями. Отсюда следует, что финансовый анализ дожен начинаться не с изучения показателей отчетности, а с анализа самой методологии, положенной в ее основу, и представленной, прежде всего, - бухгатерским балансом. При этом решающее значение имеет выбор концепции, которая кладется в основу баланса. У бухгатера есть возможность выбора между концепциями ликвидности и перманентности (непрерывности). Это приводит к построению двух моделей баланса, причем обе модели предполагают стохастическую природу баланса, что с неизбежностью приводит к некоторой неопределенности его данных. Эта неопределенность в существенной степени зависит от взаимосвязей внутри баланса, которые предполагают приоритет анализа по счетам Главной книги. Сказанное определило выбор темы настоящего исследования, определив его цель и задачи.

Цель и задачи диссертационного исследования. Цель диссертационного исследования заключается в анализе методологии бухгатерского баланса, необходимой для пользователей данных о финансово-хозяйственной деятельности хозяйствующего субъекта.

Достижение поставленной цели потребовало решения следующих задач:

анализ категории бухгатерского баланса и ее места в системе

финансовой отчетности;

показ стохастической природы баланса и обоснование методов снижения энтропии (неопределенности) его данных; раскрытие роли принципа достоверного и добросовестного взгляда при формировании отчетности и ее анализе; изучение принципов статического и динамического баланса применительно к существующим нормам составления баланса в Российской Федерации;

выявление потенциальных возможностей анализа показателей бухгатерского баланса.

Предметом исследования выступает методология бухгатерского баланса, объектом - сама деятельность предприятия как хозяйствующего субъекта.

Теоретической и методологической основой проведенного исследования служили труды отечественных и зарубежных авторов по бухгатерскому учету, анализу финансово-хозяйственной деятельности, статистике; нормативные документы, регламентирующие вопросы организации бухгатерского учета и составления отчетности.

Наиболее существенное влияние на содержание выпоненного исследования оказали работы Н. А. Блатова, И. Р. Николаева, А. М. Галагана, А. П. Рудановского, Я. М. Гальперина, В. Д. Новодворской), А. Д. Ларионова, В. Ф. Палий, В. В. Патрова, Н. А. Камарджановой, В. В. Ковалева; а также труды зарубежных ученых: Ф. Беста, Д. Дзаппа, Ж. Б. Дюмарше, И. Ивата, А. Мокстера, Г. Ншслиша, Э. С. Хендриксена, И. Ф. Шера, Э. Шмаленбаха

' В ходе исследования применялись такие методы научного познания как наблюдение и сравнение, анализ и синтез, приемы статистики, методы системно-логического, финансового и экономико-математического, корреляционно-регрессионного анализа, сравнительная динамика.

Научная новизна результатов исследования сводится к показу потенциальных возможностей бухгатерского баланса как инструмента анализа хозяйственной деятельности предприятия.

В развитие этого положения получены следующие результаты:

выявлена неоднородность данных бухгатерского баланса, в результате чего достаточно часто пользователи получают искаженное представление о финансовом положении организации;

раскрыты практические последствия парадокса двух основополагающих концепций бухгатерского баланса (ликвидности и перманентности);

предложена возможность использования корреляционного метода при анализе оборотов по счетам Главной книги; введены статистические методы расчета ожидаемой ежедневной прибыли.

Практическая значимость результатов исследования состоит в том, что разработаны конкретные рекомендации по решению актуальных проблем, связанных с анализом бухгатерского баланса. В ходе исследования использовались данные бухгатерской отчетности ООО Крона. Предложенные в настоящей работе методические подходы могут быть использованы при осуществлении анализа финансово-хозяйственной деятельности, в частности, для:

проведения анализа финансовых показателей отчетности; планирования аудита при проверке отчетности хозяйствующих субъектов;

подготовки методических Материалов для обучения специалистов экономического профиля.

Основные положения диссертации нашли отражение в трех опубликованных работах общим объемом 2,06 п. л.

Объем и структура диссертации. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка литературы и 37 приложений. Работа содержит 9 таблиц, 9 рисунков, список литературы, состоящий из 121 наименования.

Основное содержание работы

История развития бухгатерского баланса явным образом отражает тот факт, что сначала люди научились его составлять, и только потом поняли, какую пользу может принести его изучение. Отход от натуральной формы учета, произошедший в связи с развитием товарно-денежных отношений, привел к возникновению двойной записи, которая позволяла учитывать одновременно деньги в кассе, товары, оборудование, кредиторскую задоженность, и обойтись без инвентаризации имущества для исчисления финансовых результатов фирмы. И тут очень значима реплика, приписываемая Я. Фуггеру (1459 - 1525),: Теперь можно не отвлекаться на мелочи - на сантименты, соображения нравственности, на личность и прочее. Видны только деньги1.

Изначальная роль баланса как средства проверки правильности разноски хозяйственных операций по счетам со временем трансформировалась в отчетный документ фирмы. Но не стоит забывать, что именно единая денежная оценка объектов учета, видны только деньги - является одновременно и главным недостатком баланса (например, невозможно оценить качественную структуру объектов), и главным его достоинством (например, из баланса можно увидеть взаимосвязь между товарным остатком и кредиторской задоженностью). Однако необходимость денежной оценки объектов учета сразу же стала камнем преткновения счетоведения. Существует множество методов оценки, каждый из которых обладает своими преимуществами и недостатками. А взаимосвязь проблем оценки и исчисления финансовых результатов выдвинула на первый план вопрос о концепции баланса. Еще в 1912 г. X. Циммерманн сформулировал основные

' Ф Дитер Мартин Лютер и Томас Мюнцер, юга начало бухгатерии. -М., 1976, с. 41

цели составления баланса: 1) выявление финансового результата и 2) оценка имущества. Считалось, что использование двойной записи позволяет совместить в системе учета обе эти задачи. Однако очень скоро бухгатеры пришли к выводу, что это невозможно. Поэтому в процессе эволюции были выдвинуты две основополагающие концепции: ликвидности на отчетную дату (Шер, Никлиш, Лунский) и непрерывно действующего предприятия (Леоте, Гильбо, Шмаленбах, Дзаппа, Рудановский). Если в бухгатерском учете организации применяется концепция ликвидности, то предполагается переоценка имущества до текущих цен (с учетом принципа наименьшей оценки) и далее рассчитывается прибыль отчетного периода. То есть каждое составление баланса имеет целью определение реальной текущей стоимости имущества предприятия, а финансовый результат находится как прирост чистых активов. Если отчетность составляется в соответствии с концепцией перманентности (непрерывно действующего предприятия), то предполагается, что любой доход может возникнуть только в результате реализации, а все расходы дожны учитываться по исторической стоимости, то есть по себестоимости (по данным первичных документов). Поэтому имущество в балансе отражается по себестоимости, а при исчислении финансовых результатов переоценка не допускается. Таким образом, вопрос выбора концепции является решающим при построении бухгатерского баланса. Из концепции баланса вытекают его цели, задачи и интерпретация (Рис. 1).

Анализ методологии бухгатерского баланса. Таким образом, приступая к анализу хозяйственной деятельности бухгатер дожен, прежде всего, выбрать ту концепцию, которая отражала бы в поной мере интересы участников хозяйственного процесса. А они в достаточной степени разные: кредиторов интересует обеспеченность предоставленных займов, а, следовательно, реальная оценка имущества, устойчивость финансового положения, в то время как администрацию фирмы интересуют финансовые результаты их работы. В первом случае говорят о теории статического, во

втором - динамического баланса. Однако основная сложность заключается в том, что в обоих случаях поставленные цели поностью не достигаются.

Рис. 1. Две концепции бухгатерского баланса

В статическом балансе (концепция ликвидности) искажается истинное финансовое положение фирмы, так как предполагается фиктивная ликвидация фирмы, в динамическом (концепция перманентности (постоянно действующего предприятия)) осложняется соотнесение расходов, понесенных в определенные отчетные периоды с доходами, полученными благодаря этим расходам (Таблица 1).

Таблица 1.

Расходы, по которым затруднено соотнесение с доходами

Расход Проблема распределения по периодам

Амортизация основных средств и нематериальных активов Неоднозначность любого способа амортизации, необходимость оценки срока полезного использования

Период списания гудвила Существование концепции непрерывно действующего предприятия, в связи с чем период списания гудвила равен бесконечности

Расходы на ремонт основных средств Сомнения относительно вопроса, когда же возникает расход: когда имущество эксплуатировалось до ремонта (так как оно изнашивалось), или когда предприятие пользуется оборудованием после ремонта

Расходы на оплату отпусков работникам Кто, когда и на какой срок пойдет в отпуск неизвестно, а резерв надо создавать равномерно

Расходы на рекламу Как дого предприятие будет пользоваться выгодами от рекламы, и получены ли выгоды от рекламы, узнать невозможно

Представительские расходы Вероятностный характер заключения договоров о сотрудничестве, а также трудности оценки периода сотрудничества

Расходы на аудиторские услуги Отчетность составляется для широкого круга пользователей, которые могут принести выгоды организации в неопределенный момент времени

Пени, штрафы и санкции в бюджет и контрагентам Причина расхода возникает в один момент, а необходимость уплаты в другой

Расходы на подбор, подготовку и переподготовку кадров Когда будет получена выгода, будет ли она получена или как дого фирма будет ею пользоваться неизвестно

Расходы на юридические и консультационные услуги Администрация предприятия может использовать полученные выгоды от такого рода услуг неопределенный период времени

Расходы на изучение конъюнктуры рынка Когда будут использоваться результаты подобной услуги неизвестно

Резервы по сомнительным догам Стохастический характер задоженности

Расходы на НИОКР Неизвестно, будут ли положительные результаты от подобного рода работ, и как дого фирма будет ими пользоваться

Статическая интерпретация оттакивается от необходимости расчета стоимости имущества, отраженного в балансе. Исчисление финансовых результатов является здесь вторичным. Замечательный американский бухгатер В. Патон (1889 - 1991) отмечал в качестве основного недостатка статической прибыли то, что чистый доход, или прибыль, возникает внезапно, порывом ветра, благодаря особому случаю, свершающемуся в основном в сфере продаж2, то есть оценка финансового положения и

2 Э С Хеняриксен, М. Ф. Ван Бреда Теория бухгатерского учета. -М.. Финансы и статистика, 2000, с. 66

финансовых результатов - это в значительной степени следствие конъюнктуры.

Прибыль по концепции ликвидности заработана в тот момент, когда объект был куплен. Именно оценка по текущей стоимости является гарантом того, что в балансе собственники видят сумму прибыли, которую они заработали. Эта трактовка прибыли удобна собственникам, ибо позволяет распределять на дивиденды доходы, которые еще не реализованы, но она нервирует кредиторов.

Динамический баланс также не лишен недостатков. Необходимо отметить два ограничения, которые с ним связаны:

1) необоснованность и ошибочность оценок, допущенных в

прошлом периоде, которые проявляются в более поздних периодах;

2) необходимость периодизации затрат в зависимости от выручки, которая во многих случаях невозможна, ибо увязать по периодам соответствие затрат доходам более чем трудно.

Следовательно, две концепции баланса обладают как преимуществами, так и недостатками, которые нельзя исключить, но нужно учитывать при анализе отчетности. При проведении анализа необходимо было интерпретировать обе концепции с точки зрения соотношения формы (юридический аспект) и содержания (экономический аспект). В результате на основе данных счетов Главной книги было составлено пять комплектов отчетности: статический экономический баланс, статический юридический баланс, динамический экономический баланс, динамический юридический баланс, а также традиционный баланс, запоненный в соответствии с действующими отечественными стандартами: Основные показатели бухгатерской отчетности в разных концепциях, представлены в таблице (Таблица 2). В результате анализа полученной отчетности были сделаны следующие выводы:

1. Важнейшее достоинство статического баланса - это то, что он может быть составлен без записей в Главной книге, Х а только по результатам инвентаризации имущества и расчетов.

Показатель Традиционная отчетность Динамический баланс Статический баланс

Юр. Эк. Юр. Эк.

Баланс 1803497 1784873 1498189 1976647 5582814

Внеоборотные активы 627098 627098 627098 603605 4219772

Оборотные активы 1176399 1157775 871091 1373042 1363042

Товары 906096 906096 616552 1199638 1199638

Капитали резервы 1382604 1363980 1498189 1555754 1555754

Догосрочные и краткосрочные обязательства 420893 420893 0 420893 4027060

Выручка 5909355 5909355 5909355 5909355 5909355

Себестоимость 4527587 4527587 4423839 - -

Валовая прибыль 1381768 1381768 1485516 1415645 1415645

Коммерческие расходы 944004 948736 1058330 - -

Прибыль от продаж 437764 433032 427186 - -

Чистая прибыль 343509 338777 327200 131980 131980

Если не принимать во внимание сомнения относительно точности оценки, то лэтот баланс дает такое же правильное представление о хозяйстве, как и представление, получаемое нами о предметах окружающего мира3. Поэтому, какие бы принципы не применялись при составлении отчетности, бухгатер, с большими или меньшими трудозатратами, может представить заинтересованным пользователям и статический' баланс. Однако записи в Главной книге дожны вестись в соответствии с динамической трактовкой, так как статический баланс можно восстановить.

2. Если в статическом балансе сначала меняется стоимость имущества, а потом финансовые результаты и только в конце - собственный капитал, то в динамическом изменения касаются сначала прибыли, а потом собственного

5 А. И Гуляев К вопросу о счетоведении и балансоведении // Вестник ИГБЭ, 1929. -№1. -с 69.

капитала. Это объясняет невозможность составления отчета о прибылях и убытках в традиционной статической трактовке баланса.

3. В изучаемом предприятии, исходя из полученных данных, традиционный баланс наиболее приближен к динамической юридической интерпретации отчетности. Например, основные показатели динамического юридического баланса совпали со значениями традиционной отчетности в среднем на 99%, показатели чистой прибыли - также на 99%. Такое предположение касается исключительно изученной организации, и без допонительных статистических исследований не может быть распространено на российский баланс вообще.

4. В традиционной отечественной трактовке баланса присутствует наиболее оптимистичная оценка финансового состояния предприятия (например, чистая прибыль традиционной отчетности превысила статическую в среднем на 33%), так как велико влияние налогового законодательства. А законодатель всегда стремится завысить прибыль и занизить затраты, чтобы получить больше налогов. Поэтому пока бухгатеры при составлении баланса будут исходить из приоритета исчисления налогов, отчетность будет существенно искажена. Это связано с моментом признания затрат и методами амортизации.

5. Прибыль в статической трактовке баланса величина более случайная (коэффициент вариации составил 1,68), чем в динамической (из отчетов о прибылях и убытках видны колебания финансовых результатов в статической трактовке). Следовательно, в статическом учете сложнее выпоняются функции планирования. В цепочке предполагаемая выручка -предполагаемый выпуск продукции - планируемые затраты на каждом этапе необходимо учесть факторы инфляции и изменения покупательной способности денег.

6. Статический баланс в изучаемом предприятии получися более пессимистичным, тогда как самым стабильным оказася традиционный. Так, чистая прибыль статического отчета о прибылях и убытках существенно

колебалась в диапазоне от -339840,64 руб. до +891959,33 руб., в четырех кварталах из одиннадцати изученных был получен убыток, в традиционном отчете диапазон колебаний составил от +107462,49 руб. до 544278,13 руб. Убыток не был получен ни разу.

7. В статическом балансе можно оценить только общую рентабельность фирмы, причем это не будет рентабельность в поном смысле этого слова, необходимо сравнивать то, что получено, с тем, что вложено. А в статическом балансе информация о том, что вложено, отсутствует, и, поэтому то, что получено, сравнивается с разницей оценок.

8. При анализе рентабельности самый стабильный баланс -традиционный. Например, рентабельность основной деятельности в традиционной отчетности 7,97% (в прочих балансах - 7,84 - 7,89%), рентабельность собственного капитала 23,63% против 10,24 - 23,55% в других балансах. То есть в глазах широкого круга пользователей предприятие будет рассматриваться более доходным, чем среди внутренних пользователей, которые имеют возможность получить допонительную информацию.

9. Динамическая экономическая трактовка баланса не интересна кредиторам и квалифицированным менеджерам, так как в ней вообще отсутствует информация о заемном капитале. Следовательно, такой баланс может быть представлен исключительно собственникам предприятия топ-менеджером, для трго, чтобы оправдать свою зарплату. Так, при анализе такой отчетности менеджер наилучшим образом обрисует позитивную сторону своей работы и наглядно покажет, сколько собственники вложили в предприятие и сколько они сейчас имеют.

Стохастическая природа баланса. В той или иной степени на полученные результаты оказали влияние стохастические факторы, их два: оценка факта хозяйственной жизни и момент его признания в бухгатерском учете. Исходя из того, что существует множество оценок одного и того же

факта хозяйственной жизни, а также из различия критериев их отражения в балансе, возникает понимание баланса как набора случайных величин.

В результате исследования был сделан вывод о том, что репрезентативность бухгатерского баланса зависит не только от выбранных методов учета, но и от природы учитываемых объектов. Также была изучена взаимосвязь между оборачиваемостью счетов бухгатерского учета и их репрезентативностью в бухгатерской отчетности. Для изучения степени репрезентативности баланса были рассчитаны коэффициенты репрезентативности отдельных статей баланса, а также балансов за отдельные периоды. Например, коэффициенты репрезентативности баланса исследованного предприятия составили от 1,56 до 11,03, причем за изученный период они снизились более чем в три раза. Общая динамика изменения репрезентативности статей баланса представлена в виде графика (Рис. 2).

______ Отчетна гед_____

-Коэффициент репрезентативности от средней оборачиваемоеЩ

_Коэффициент репрезентативности от средней оборачиваемости средних j

Рис. 2. Динамика репрезентативности бухгатерского баланса

В работе сделана попытка классифицировать основные группы статей баланса в зависимости от степени их стохастичности. Было выделено пять основных групп статей баланса. К группам с наименьшей стохастичностью были отнесены статьи, отражающие денежные, средства и дебиторскую (кредиторскую) задоженность. Самой же высокой степенью стохастичности

обладают статьи баланса, отражающие оценочные или расчетные величины: резервы, незавершенное производство, себестоимость, финансовый результат.

Можно отметить основные инструменты, с помощью которых стохастичность баланса может быть минимизирована: 1) высокая квалификация и профессиональная этика бухгатера, применение концепций достоверного и добросовестного взгляда (true and fair view); 2) страх профессиональной, трудовой, налоговой, административной и уголовной ответственности лиц, которые Moiyr повлиять на данные отчетности; 3) аудит, как деятельность по независимой проверке бухгатерского учета и финансовой (бухгатерской) отчетности организаций и индивидуальных предпринимателей.

Далее в работе Предложены методы корреляционного анализа баланса. Это возможно по трем причинам: 1) каждый факт хозяйственной жизни отражается одновременно на двух счетах бухгатерского учета, следовательно, в момент регистрации факта между этими счетами по данной записи существует функциональная взаимосвязь с коэффициентом корреляции, равным единице; 2) между некоторыми счетами бухгатерского учета присутствует постоянная взаимосвязь по конкретным операциям, если не меняется учетная политика; 3) статьи бухгатерского баланса, поскольку он вытекает из двойной записи, также взаимосвязаны между собой. Отсюда баланс представляет собой совокупность стохастически детерминированных взаимосвязей. Следовательно, при анализе баланса к нему может быть применен корреляционный анализ, который представляет собой метод установления связи и измерения ее тесноты между наблюдениями, которые можно считать случайными и выбранными из совокупности, распределенной по многомерному нормальному закону4.

4 В В Ковалев, О Н Вокова Анаго хозяйственной деятельности предприятия -М Х ПБОЮЛ Гриженко Е М., 2000, с. 98.

Проведенный корреляционный анализ взаимосвязей показателей отчетности с помощью расчета коэффициентов корреляции Пирсона позволил сделать следующие выводы:

1. Большинство гипотез на наличие взаимосвязей между статьями баланса и счетами бухгатерского учета частично подтверждаются. Например, подтвердилось наличие взаимосвязи между счетами 01 Основные средства и 99 Прибыли и убытки (коэффициент корреляции 0,64), то есть вложения в материально-техническую базу влияют на увеличение рентабельности деятельности фирмы; счета 01 Основные средства и 02 Амортизация основных средств при линейном методе амортизации также взаимосвязаны (коэффициент корреляции 0,87). Таким образом, те взаимосвязи, которые изучаются при анализе хозяйственной деятельности: материально-техническая база - прибыль; основные средства - амортизация основных средств; товары - торговая наценка; товары - задоженность поставщикам; товары - расходы на продажу, были подтверждены результатами корреляционного анализа.

2. Если какие-то гипотезы не подтверждаются, то это может быть связано не с отсутствием взаимосвязи между счетами, а с влиянием других факторов. Например, хотя амортизация основных средств отражается по дебету счета 44 Расходы на продажу и кредиту счета 02 Амортизация основных средств, в ходе корреляционного анализа она не подтвердилась. Те же процессы наблюдались при изучении взаимосвязей счетов 44 Расходы на продажу и 97 Расходы будущих периодов; 50 Касса и 60 Расчеты с поставщиками и подрядчиками.

3. Наличие взаимосвязей более наглядно при анализе оборотов по счетам бухгатерского учета, а не сальдо по этим счетам. Это связано с тем, что счета анализируются состояние только на одну дату, а некоторые счета закрываются на отчетную дату.

4. Некоторые взаимосвязи невозможно проследить, так как обороты и сальдо по разным счетам очень непропорциональны. Математическая

формула предполагает расчет конкретной величины, а ее результат будет зависеть и от величины числителя и знаменателя.

Следовательно, метод анализа взаимосвязей между счетами бухгатерского учета имеет под собой разумную основу (применение двойной записи, паритет актива и пассива, наличие методологии бухгатерского учета), но требует разработки допонительного математического аппарата, подкрепленного обширным статистическим исследованием. Подтверждение взаимосвязей между счетами бухгатерского баланса по некоторым операциям может прямо классифицироваться как метод снижения' стохастичности баланса. В том случае, если по определенному виду операций проводки сделаны правильно, то это подтвердится результатами корреляционного анализа, а значит, пользователь получит допонительные возможности по снижению стохастичности отчетности. Например, при изучении взаимосвязей счетов 50 Касса и 90 Продажи коэффициенты корреляции составили 0,78 - 1,00. Это подтверждает, что вся денежная выручка была оприходована в кассу, и никаких платежей не наличными денежными средствами за изучаемый период не проводилось.

Статистические расчеты прибыли. Изучение взаимосвязей показателей баланса может помочь и при планировании деятельности. По результатам анализа была составлена формула ежедневной прибыли. В анализируемом бухгатерском балансе можно применить формулу ежедневной прибыли следующего вида (1):

Рл = 0,0627 * 0*90.1 (I),

Где Рсж ~ вероятная чистая прибыль за изучаемый период;

0К90 - товарооборот за изучаемый период, оборот по кредиту счета 90.1 Выручка.

Следовательно, на основании данных о ежедневной выручке фирмы (которую бухгатер может узнать из ежедневного отчета кассира), можно рассчитать планируемую сумму прибыли за этот день, а также нарастающим

итогом сумму прибыли с начала месяца. Это связано с тем, что финансовые результаты деятельности организации по общему правилу рассчитываются по окончании каждого месяца. Но при этом, первого числа месяца, следующего за отчетным, в изучаемом предприятии распределяются премии по итогам работы за месяц. Таким образом, пока нет данных о фактической сумме прибыли, руководитель пользуется данными, полученными на основании формулы ежедневной прибыли. Если сравнить фактическую прибыль, отраженную в бухгатерской отчетности ООО Крона и предполагаемую прибыль, найденную по формуле ежедневной прибыли (Таблица 3, Рис. 3), то видно, что общий тренд в изменении финансовых результатов достаточно стабилен, хотя в некоторые периоды их суммы существенно различаются. Это в первую очередь связано с влиянием сезонности, а также с присутствием некоторой доли непланируемых расходов, которые снижают общую сумму прибыли.

Таблица 2

Анализ чистой прибыли

Показатель 1-й кв. 2001 2-й кв. 2001 3-й кв. 2001 4-й кв. 2001 1-й кв. 2002 2-й кв. 2002 3-й кв. 2002 4-й кв. 2002 1-й кв. 2003 2-й кв. 2003 3-й кв. 2003 4-й кв. 2003 1-й кв. 2004 2-й кв. 2004 3-й кв. 2004 4-й кв. 2004

Фактическая прибыль 107462 134486 172909 224809 353431 420915 486066 476712 544278 539782 317751 471632 422596 415263 378256 515257

Прибыль, рассчитанная по формуле ежедневной прибыли 208948 248464 272551 342759 331425 379155 400605 461873 458735 492933 478234 551296 510696 515589 477894 512334

| 500000 I 406000 >5 300000 | 200000 100000 й о

^ ^ ^ ^ ^ ^ у У^ у*- у* ^ ^ ^ ^ ^ у* у*

ЧЧФактическая прибыль

- Прибыль, рассчитанная по формуле ежедневной прибыли

Рис. 5. Динамика фактической и плановой прибыли

Итоги. Подытоживая сказанное, важно отметить, что самым главным аргументом в защиту корреляционного метода анализа отчетности является тот факт, что бухгатерский учет - это процесс моделирования фактов хозяйственной жизни. Если рассматривать бухгатерский учет в духе Л. Пачоли как математическое отражение экономических процессов, а двойную запись по счетам бухгатерского учета - как воспроизведение взаимосвязей между явлениями, то именно корреляционный анализ позволяет проверить правильность и адекватность такой модели. Если возможно читать отчетность, оценивать на основе ее финансовое положение предприятия и принимать управленческие решения, то необходимо и проверять ее экономико-математическими методами.

Таким образом, бухгатерский баланс содержит то, что не может дать пользователю ни один отчет самой квалифицированной службы организации: бухгатерский баланс отражает взаимосвязи между счетами бухгатерского учета и между отчетными периодами. Например, информация о том, какая стоимость товарных запасов есть у фирмы, не имеет значения, если не известен ее товарооборот. Сумма фонда оплаты труда ничего не скажет аналитику, если он не знает численность работников, выручку и сумму прибыли организации. Величина издержек обращения за любой месяц не будет интересна руководителю, если он не знает, каковы были издержки в прошлом месяце или год назад. Изменение стоимости основных средств будет связываться с рентабельностью деятельности и т. д.

Именно на важности взаимосвязей, содержащихся в отчетности, построен финансовый анализ. Банк, рассчитывая коэффициенты ликвидности и рентабельности, изучает взаимосвязи между счетами бухгатерского учета, а также изменение этих взаимосвязей во времени. Итог бухгатерского баланса никого не будут интересовать, ибо важна совокупность и взаимосвязь показателей отчетности.

Если смешивать в одном балансе разные методы оценки и моменты регистрации фактов хозяйственной жизни, то в результате каждая его статья

будет по-своему адекватно отражать существующие объекты (с поправкой на стохастическую природу отчетности), но в целом баланс будет фикцией, так как не будет отражать ничего. Это выражается в том, что на основании баланса в целом нельзя составить никакого мнения о предприятия, проводить анализ и принимать управленческие решения, но из баланса будут вытекать счета, каждый из которых адекватно и достоверно (но по-своему) отражает отдельные объекты учета. Таким образом, любому человеку, влияющему на учетную политику организации, необходимо сделать выбор, что важнее, общее - баланс, или частное - счета Главной книги. Если выбор делается в пользу общего, то всегда есть возможность модифицировать баланс в пользу той или иной трактовки. Если в пользу частного, то баланса как такого не будет, а пользователям представляется только синтез незакрывшихся счетов (Леоте и Гильбо). И все-таки многие авторитетные бухгатеры все еще верят в баланс: внешние пользователи отчетности, так же как и ее составитель, - пишет видный немецкий балансовед У. Леффсон, -получают настолько поное, ясное и релевантное представление о хозяйственной деятельности организации, что могут составить собственное суждение об управляемом имуществе и полученном с его помощью результате5.

Исходя из анализа элементов трактовки бухгатерского баланса, можно сделать несколько выводов.

1. - Чем выше уровень компетенции пользователя финансовой отчетности, тем понятнее ему динамическая трактовка баланса;

- чем ниже уровень компетенции пользователя финансовой отчетности, тем больше он стремится к пониманию статической трактовки баланса.

Действительно, пользователю легче понять, что в активе баланса представлены средства предприятия, а в пассиве - источники образования этих средств. Для осознания баланса в качестве кругооборота капитала

5и. Ьейкт \Уе|>еп ош1 АшаавеЙЫгкеН ея 1аЬтаЬ8сЫ1В8л // 2>, 1966. -№18, Б. 64.

необходим качественно другой уровень подготовки пользователя. Ведь он дожен понимать опасность субъективной статической оценки имущества в балансе и знать, что финансовый результат - это всего лишь разность двух следующих друг за другом балансов. И, поэтому опасность неоправданных ожиданий от оценки имущества может быть выше, чем неизвестность в вопросе такой оценки. Динамический баланс предлагает качественно другой подход к балансу. Это своего рода новое мышление, для осознания которого нужны определенные знания и опыт. Причем данный вывод касается только понимания пользователем природы баланса.

Также можно выделить важное следствие' - при изучении теории баланса статический баланс более понятен, следовательно, студентов изначально надо знакомить именно с ним. Действительно, если объяснить, что актив - это средства, а пассив - источники, студент быстро разнесет представленные сальдо в два стобика и получит баланс. Но, если, например, в качестве примера дать определить место в балансе статье Расходы на продажу, студенты, скорее всего, просто не смогут отнести эту сумму в актив.

2. - Чем стабильнее экономит страны, тем больше в ее балансе динамических элементов;

- чем более кризисное положение в народном хозяйстве, тем более надо стремиться к составлению статического баланса.

Этот вывод можно объяснить тем, что в стабильной экономике большинство фирм не стремится и не ожидает банкротства, следовательно, они всегда, или почти всегда нацелены на продожение своей деятельности, согласно принципу постоянно действующего предприятия. Это значит, что пользователей будет больше интересовать капитализация прибыли и рост котировок рентабельных компаний, чем оценка их имущества.

В связи с этим можно не согласиться с утверждением японского бухгатера И. Ивата (1905 - 1955) о том, что аудитор в целях защиты кредиторов и потенциальных инвесторов дожен подтверждать статический

баланс. Если учесть, что основная часть внешних пользователей отчетности все-таки стремится вернуть вложенные в предприятие средства после банкротства, то их дожен интересовать динамический баланс. Чем предприятие более рентабельно и эффективно работает, тем с большей вероятностью оно вернет доги кредиторам. С другой стороны, инвесторов тоже интересуют скорее прибыли (из них выплачиваются дивиденды), а не ликвидационная стоимость имущественной массы. Отсюда следует, что когда МСФО подчеркивают статические принципы отчетности - они требуют составления самого консервативного баланса, на основе которого нельзя принимать действенные управленческие решения в стремительно меняющемся мире.

3. - В тех вопросах, где с достаточной степенью объективности можно использовать статическую трактовку баланса, Закон выбирает статические элементы;

- если степень стохастичности данных повышается, Закон стремится в сторону динамической трактовки.

То есть, если можно оценить или отразить какие-либо факты хозяйственной жизни в соответствии со статической трактовкой, но при этом влияние заинтересованных групп пользователей на данный процесс будет минимальным, Закон будет требовать применения статических методов. Если случайность при отражении какого-либо факта хозяйственной жизни может быть оценена как высокая, то требуете* применение динамических принципов. Этот вывод подтверждают и МСФО. То есть в данном случае предполагается взаимосвязь: самая лучшая и объективная отчетность - это самая консервативная и пессимистическая отчетность.

Можно отметить, что в теории бухгатерского учета, а также для анализа хозяйственной деятельности наиболее предпочтительным было бы составление двух балансов - динамического и статического, так как в этом случае решаются важнейшие задачи анализа: оценка рентабельности и оценка имущественного потенциала организации с целью наиболее

эффективного прогнозирования и планирования деятельности экономического субъекта изнутри, а также для рационального инвестирования средств в организацию из вне.

Таким образом, данные бухгатерского баланса отражают не только стадии кругооборота капитала или производственный потенциал организации, но и принятую администрацией учетную политику. Следовательно, при анализе бухгатерского баланса нельзя преследовать цель составления законченного мнения о предприятии. Как невозможно придумать универсальную формулу существования вселенной, так нельзя и увидеть в стройной системе бухгатерского баланса интересы всех окружающих его лиц. Ведь, в конце концов, бухгатер в своей работе пытается на бумаге отразить действия людей, работающих на предприятии или с предприятием. Аналитик дожеп на основании данных учета разгадать те цели, которые стояли перед людьми, и баланс может помочь ему в этом нелепсом деле. В конце XIX в. замечательный русский бухгатер В. А. Белов сказал, что сосредотачивая в себе всю отчетность, баланс потому органически связан со Всем счетоводством, от него, как по ариадниным нитям, можно пройти путем строго логического анализа по всему лабиринту подлежащего учету дела до всех самых мельчайших его подробностей, до всех сокровенных угоков записи6. В этом вся сущность бухгатерского баланса.

' Цит' Соколов Я В Бухгатерский учет от истоков до наших дней: Учебное пособие для вузов. -М.. Аудит, ЮНИТИ, 1996. -с. 576.

I Основные положения диссертации и результаты исследования

нашли отражение в следующих публикациях

1. Романова С. А. О природе бухгатерского баланса. Послесловие к кн.: Обербринкманн Ф. Современное понимание бухгатерского баланса: Пер. с нем. С. А. Романовой. -М.: Финансы и статистика, 2003. -с. 334. -диссертанту принадлежит 1,5 п. л.

2. Романова С. А. Современная теория бухгатерского баланса //

Современные аспекты экономики, 2005. -№2. -с. 202. -0,31 п. л.

3. Романова С. А. Выбор концепции баланса и его последствия II Современные аспекты экономики, 2005. -№3. -с.206. -0,25 п. л.

Подписано в печать 19.05.2005 Формат 60x84/16 Печать ризографическая Заказ № 591. Объем 1,51 п.л. Тираж 120 экз.

Издательский центр экономического факультета СПбГУ 193123, Санкт-Петербург ул. Чайковского, д. 62.

РНБ Русский фонд

2006-4 25616

Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидат экономических наук , Романова, Светлана Александровна

Введение.

1. Природа бухгатерского баланса.

1.1. Критика современной теории бухгатерского баланса.

1. 2. Стохастическая природа бухгатерского баланса.

1.3. Место баланса в системе бухгатерской отчетности.

2. Две концепции бухгатерского баланса.

2. 1. Выбор концепции и его последствия.

2. 2. Статическая трактовка баланса.

2. 3. Динамическая трактовка баланса.

2. 4. Сравнение концепций баланса.

3. Отражение теории баланса в системе бухгатерского учета.

3.1. Составление бухгатерского баланса в современной

России..

3. 2. Анализ бухгатерского баланса.

3. 2. 1. Сравнительный анализ статического и динамического баланса.

3. 2. 2. Корреляционный анализ баланса.

Диссертация: введение по экономике, на тему "Анализ методологии бухгатерского баланса"

Актуальность темы исследования. Существующая методология анализа финансовой отчетности предполагает, что значения показателей самой отчетности - это объективная данность, однако эти значения являются следствием выбранной методологии учета. Поэтому в диссертации бухгатерская отчетность рассматривается как бухгатерский инструмент анализа финансовой деятельности организации как внутренними (собственники, менеджеры, планово-экономические службы предприятия), так и внешними (банки, биржи, инвестиционные институты, аудиторы, консатинговые фирмы) пользователями. Отсюда следует, что финансовый анализ дожен начинаться не с изучения показателей отчетности, а с анализа самой методологии, положенной в ее основу, и представленной, прежде всего, Ч бухгатерским балансом. При этом решающее значение имеет выбор концепции, которая кладется в основу баланса. У бухгатера есть возможность выбора между концепциями ликвидности и перманентности (непрерывности). Это приводит к построению двух моделей баланса, причем обе модели предполагают стохастическую природу баланса, что с неизбежностью приводит к некоторой неопределенности его данных. Эта неопределенность в существенной степени зависит от взаимосвязей внутри баланса, которые предполагают приоритет анализа по счетам Главной книги. Сказанное определило выбор темы настоящего исследования, определив его цель и задачи.

Цель и задачи диссертационного исследования. Цель диссертационного исследования заключается в анализе методологии бухгатерского баланса, необходимой для пользователей данных о финансово-хозяйственной деятельности хозяйствующего субъекта.

Достижение поставленной цели потребовало решения следующих задач: анализ категории бухгатерского баланса и ее места в системе финансовой отчетности; показ стохастической природы баланса и обоснование методов снижения энтропии (неопределенности) его данных; раскрытие роли принципа достоверного и добросовестного взгляда при формировании отчетности и ее анализе; изучение принципов статического и динамического баланса применительно к существующим нормам составления баланса в Российской Федерации; выявление потенциальных возможностей анализа показателей бухгатерского баланса.

Предметом исследования выступает методология бухгатерского баланса, объектом - сама деятельность предприятия как хозяйствующего субъекта.

Теоретической и методологической основой проведенного исследования служили труды отечественных и зарубежных авторов по бухгатерскому учету, анализу финансово-хозяйственной деятельности, статистике; нормативные документы, регламентирующие вопросы организации бухгатерского учета и составления отчетности.

Наиболее существенное влияние на содержание выпоненного исследования оказали работы Н. А. Блатова, И. Р. Николаева, А. М. Галагана, А. П. Рудановского, Я. М. Гальперина, В. Д. Новодворского, А. Д. Ларионова, В. Ф. Палий, В. В. Патрова, Н. А. Камарджановой, В. В. Ковалева; а также труды зарубежных ученых: Ф. Беста, Д. Дзаппа, Ж. Б. Дюмарше, И. Ивата, А. Мокстера, Г. Никлиша, Э. С. Хендриксена, И. Ф. Шера, Э. Шмаленбаха

В ходе исследования применялись такие методы научного познания как наблюдение и сравнение, анализ и синтез, приемы статистики, методы системно-логического, финансового и экономико-математического, корреляционно-регрессионного анализа, сравнительная динамика.

Научная новизна результатов исследования сводится к показу потенциальных возможностей бухгатерского баланса как инструмента анализа хозяйственной деятельности предприятия.

В развитие этого положения получены следующие результаты: выявлена неоднородность данных бухгатерского баланса, в результате чего достаточно часто пользователи получают искаженное представление о финансовом положении организации; раскрыты практические последствия парадокса двух основополагающих концепций бухгатерского баланса (ликвидности и перманентности); предложена возможность использования корреляционного метода при анализе оборотов по счетам Главной книги; введены статистические методы расчета ожидаемой ежедневной прибыли.

Практическая значимость результатов исследования состоит в том, что разработаны конкретные рекомендации по решению актуальных проблем, связанных с анализом бухгатерского баланса. В ходе исследования использовались данные Приказа об учетной политике (Приложение 1) и бухгатерской отчетности ООО' Крона (Приложения 2 и 3). Предложенные в настоящей работе методические подходы могут быть использованы при осуществлении анализа финансово-хозяйственной деятельности, в частности, для: проведения анализа финансовых показателей отчетности; планирования аудита при проверке отчетности хозяйствующих субъектов; подготовки методических материалов для обучения специалистов экономического профиля.

Основные положения диссертации нашли отражение в трех опубликованных работах общим объемом 2,06 п. л.

Объем и структура диссертации. Диссертация состоит из введения, трех глав, заключения, списка литературы и 37 приложений. Работа содержит 9 таблиц, 9 рисунков, список литературы, состоящий из 121 наименования.

Диссертация: заключение по теме "Бухгатерский учет, статистика", Романова, Светлана Александровна

Заключение

Исходя из стохастической природы баланса, можно сказать что всегда существует вероятность того, что баланс неадекватно отражает действительную хозяйственную жизнь предприятия. Отчетность Ч это только инструмент, и с ее помощью вольно или невольно можно вуалировать существующее положение. Система нормативного или профессионального регулирования бухгатерского учета только задает поле для работы бухгатера. В этом весь смысл нормативных документов и МСФО. В стандартах бухгатерского учета, положениях, приказах нельзя разъяснить или указать всегда универсальный метод учета, нельзя предложить инструкцию на все случаи жизни. Поэтому, составляя отчетность, бухгатер, опираясь на свое профессиональное суждение, выбирает возможные методы решения учетных задач. А с учетом того, что природа практически существующего в России (да и в мире) баланса достаточно запутана, можно сказать, что для анализа хозяйственной деятельности необходима как статическая, так и динамическая трактовка.

Все сомнения относительно адекватности отчетности связаны с тем, что нельзя определить конкретного пользователя баланса, а необходимо учесть интересы различных заинтересованных групп. Поэтому во главу угла в бухгатерском учете необходимо ставить не сами по себе принципы бухгатерского баланса, а концепцию достоверного и добросовестного взгляда. Хотя предполагается, что бухгатер составляет баланс для собственника предприятия, совсем не обязательно, что он (собственник) вообще туда посмотрит. В то же время существует множество лиц, которые с высокой долей вероятности будут пользоваться данными баланса. Следовательно, бухгатер, опираясь на true and fair view (достоверный и добросовестный взгляд), сам дожен определить, как он решит проблему конфликта пользователей в своей системе бухгатерского учета.

Отсюда, единственно возможный способ контроля объективности (или стремления к объективности) баланса Ч это контроль за деятельностью бухгатера. То есть та профессиональная (или государственная) организация, которая оценила квалификацию бухгатера как достаточную для составления баланса, дожна аттестатом или дипломом гарантировать правильность отчетности. И еще важно отметить, что не существует истинной отчетности, достаточно того, что она дожна быть понятна и приемлема для принятия управленческих решений. Если выпоняются эти условия, баланс будет удобен для каждого заинтересованного пользователя, так как он сможет его понять в соответствии со своими запросами. Э. С. Хендриксен и М. Ф. Ван Бреда в связи с этим отмечают: Ключ к объективности учета, как в разработке стандартов, так и в практике их применения лежит там же, где он всегда и лежал: в честности и ответственности тех, кто занимается учетом. В этих условиях учет имеет все, что ему необходимо для достижения максимальной объективности. В противном случае объективность остается недостижимой. Сейчас, когда учет занимает активную позицию, он дожен опираться не на понятия, а на эти ценности; его гарантии зиждятся не на интелектуальной структуре, а на профессиональном ведении дел. Иначе, необходимо сосредоточить внимание не на книге по бухгатерскому учету, а на профессиональном поведении бухгатеров [Хендриксен, с. 78].

Бухгатер дожен составлять баланс по абстрактным правилам не для кого-то вообще, а в соответствии со своим достоверным и добросовестным взглядом. Эта субъективность бухгатера при составлении баланса выльется в объективность баланса для всех пользователей, так как, составляя отчетность, бухгатер четко определит'использованные методы и сделает ее подвижной. В таком случае баланс принимает форму конструктора, который каждый пользователь сможет изменять так, как ему нужно.

Как уже было показано, бухгатерский баланс, составляемый на практике, будет располагаться между двумя границами, очерченными с помощью применения принципов статического и динамического баланса (Рис. 1). Третьего варианта в данном случае не дано. То есть, если составитель отчетности последовательно использует систему принципов статического баланса - получается один пограничный баланс, если совокупность динамических принципов - другой. Таким образом, если при подготовке отчетности путать принципы баланса, то результат просто окажется где-то между данными границами. В таком случае пользователь получает не недостоверный или неадекватный баланс, а просто баланс, чтение которого будет затруднено. Если смешивать в одном балансе разные методы оценки и моменты регистрации фактов хозяйственной жизни, то в результате каждая его статья будет по-своему адекватно отражать существующие объекты (с поправкой на стохастическую природу отчетности), но в целом баланс будет фикцией, так как не будет отражать ничего.

Рис. 1. Роль концепции баланса в теории учета

Исходя из этого, можно сделать главный вывод, а именно, если при составлении баланса применяется совокупность методов или статического, или динамического баланса, то счета являются причиной, а баланс -следствием. То есть из счетов вытекает баланс, отражающий либо текущую стоимость фирмы (возможно достаточно сомнительную), либо расходы будущих периодов, понесенные собственниками до отчетной даты, но еще не лучаствовавшие в получении доходов. Если же при ведении бухгатерского учета применяются отдельные принципы для

СТАТИЧЕСКИЙ БАЛАНС

ОБЩЕПРИНЯТЫЕ

ПРИНЦИПЫ БУХГАТЕРСКОГО УЧЕТА

ДИНАМИЧЕСКИЙ БАЛАНС каждого объекта, то баланс является причиной, а счета - следствием. Это выражается в том, что на основании баланса в целом нельзя составить никакого мнения о предприятия, проводить' анализ и принимать управленческие решения, но из баланса будут вытекать счета, каждый из которых адекватно и достоверно (но по-своему) отражает отдельные объекты учета. Таким образом, любому человеку, влияющему на учетную политику организации, необходимо сделать выбор, что важнее, общее -баланс, или частное - счета. Если выбор делается в пользу общего, то всегда есть возможность модифицировать баланс в пользу той или иной трактовки. Если в пользу частного, то баланса как такого не будет, а пользователям представляется только синтез незакрывшихся счетов (Леоте, Гильбо).

Главную цель отчетности сформулировал Леффсон, сказав, что отчетность есть лотражение использования вверенного капитала в том смысле, что внешние пользователи отчетности, так же как и ее составитель получают настолько поное, ясное и релевантное представление о хозяйственной деятельности организации, что могут составить собственное суждение об управляемом имуществе и полученном с его помощью результате [Leffson, 1966, S. 64].

Исходя из анализа элементов трактовки бухгатерского баланса, можно сделать несколько выводов.

1. - Чем выше уровень компетенции пользователя финансовой отчетности, тем понятнее ему динамическая трактовка баланса;

- чем ниже уровень компетенции пользователя финансовой отчетности, тем больше он стремится к пониманию статической трактовки баланса.

Действительно, пользователю легче понять, что в активе баланса представлены средства предприятия, а в пассиве - источники образования этих средств. Для осознания баланса в качестве кругооборота капитала необходим качественно другой уровень подготовки пользователя. Ведь он дожен понимать опасность субъективной статической оценки имущества в балансе и знать, что финансовый результат - это всего лишь разность двух следующих друг за другом балансов. И, поэтому опасность неоправданных ожиданий от оценки имущества может быть выше, чем неизвестность в вопросе такой оценки.

Динамический баланс предлагает качественно другой подход к балансу. Это своего рода новое мышление, для осознания которого нужны определенные знания и опыт. Причем данный вывод касается только понимания пользователем природы баланса. Ведь, например, современные методы, предлагаемые МСФО (которые имеют статическую природу), требуют от бухгатера очень высокой квалификации, что неоспоримо.

Также можно выделить важное следствие - при изучении теории баланса статический баланс более понятен, следовательно, студентов изначально надо знакомить именно с ним. Действительно, если объяснить, что актив - это средства, а пассив - источники, студент быстро разнесет представленные сальдо в два стобика и получит баланс. Но, если, например, в качестве примера дать определить место в балансе статье Расходы на продажу, студенты, скорее всего, просто не смогут отнести эту сумму в актив.

2. - Чем стабильнее экономика страны, тем больше в ее балансе динамических элементов;

- чем более кризисное положение в народном хозяйстве, тем более надо стремиться к составлению статического баланса.

Этот вывод можно объяснить тем, что в стабильной экономике большинство фирм не стремится и не ожидает банкротства, следовательно, они всегда, или почти всегда нацелены на продожение своей деятельности, согласно принципу постоянно действующего предприятия. Это значит, что пользователей будет больше интересовать капитализация прибыли и рост котировок рентабельных компаний, чем оценка их имущества.

В связи с этим можно не согласиться с утверждением японского бухгатера И. Ивата (1905 - 1955) о том, что аудитор в целях защиты кредиторов и потенциальных инвесторов дожен подтверждать статический баланс. Если учесть, что основная часть внешних пользователей отчетности все-таки стремится вернуть вложенные в предприятие средства после банкротства, то их дожен интересовать динамический баланс. Чем предприятие более рентабельно и эффективно работает, тем с большей вероятностью оно вернет доги кредиторам. С другой стороны, инвесторов тоже интересуют скорее прибыли (из них выплачиваются дивиденды), а не ликвидационная стоимость имущественной массы. Отсюда следует, что когда МСФО подчеркивают статические принципы отчетности - они требуют составления самого консервативного баланса, на основе которого нельзя принимать действенные управленческие решения в стремительно меняющемся мире.

3. - В тех вопросах, где с достаточной степенью объективности можно использовать статическую трактовку баланса, Закон выбирает статические элементы;

- если степень стохастичности данных повышается, Закон стремится в сторону динамической трактовки.

То есть, если можно оценить или отразить какие-либо факты хозяйственной жизни в соответствии со статической трактовкой, но при этом влияние заинтересованных групп пользователей на данный процесс будет минимальным, Закон будет требовать применения статических методов. Если случайность при отражении какого-либо факта хозяйственной жизни может быть оценена как высокая, то требуется применение динамических принципов. Этот вывод подтверждают и МСФО. То есть в данном случае предполагается взаимосвязь: самая лучшая и объективная отчетность - это самая консервативная и пессимистическая отчетность.

Можно отметить, что в теории бухгатерского учета, а также для анализа хозяйственной деятельности наиболее предпочтительным было бы составление двух балансов - динамического и статического, так как в этом случае решаются важнейшие задачи анализа: оценка рентабельности и оценка имущественного потенциала организации с целью наиболее эффективного прогнозирования и планирования деятельности экономического субъекта изнутри, а также для рационального инвестирования средств в организацию из вне.

Вместе с несомненными достоинствами бухгатерского баланса, как единообразного метода фиксации имущественного и финансового положения организации для всех экономических субъектов, использующих метод двойной записи в бухгатерии, необходимо выделить также и некоторые недостатки баланса, которые могут в какой то мере помешать использовать его в целях управления:

1. Бухгатерская отчетность, и ее составной элемент - баланс, отражает только те факты хозяйственной жизни, которые могут быть представлены в денежном выражении. Она не содержит информации о качественной структуре принадлежащего предприятию активов (например, в балансе отражена стоимость основных средств, но невозможно оценить, за какую сумму они могут быть проданы в данной ситуации), об опыте и сплоченности персонала, об общей репутации фирмы в среде партнеров по бизнесу. J1. А. Бернстайн отмечает: Первое и наиболее очевидное ограничение состоит в том, что финансовые отчеты могут представлять только ту информацию, которая пригодна для денежного измерения, в то время как некоторые существующие характеристики хозяйственной деятельности не могут быть выражены в деньгах [Бернстайн, с. 29].

2. В балансе отражаются события, которые уже произошли, а ценность информации в управлении заключается в возможности предвидеть события, которые случатся в будущем. Хотя проблема условных фактов хозяйственной жизни уже достаточно изучена, эта трудность все еще сохраняется.

3. В бухгатерском балансе не показывается рыночная стоимость большинства средств, но при составлении баланса в России применяется много элементов статической трактовки. Даже самая ликвидная статья -Расчетный счет, совсем не отражает суммы денежных средств на расчетном счете организации, а, скорее, показывает дебиторскую задоженность, то есть, сколько денег предприятие сможет получить, если с банком ничего не произойдет. Тут важно отметить, что реальную стоимость имущества фирмы можно оценить только тогда, когда оно действительно продано, а все другие оценки носят достаточно условный характер. Причем, чем менее ликвидный характер у объекта, тем вероятнее, что его оценка в балансе не соответствует реальной цене при продаже.

4. Амортизация представляет собой процесс списания первоначальной стоимости объекта, и отражает скорее, какую сумму прибыли организация хочет занизить в результате применения учетной политики, а не реальную сумму износа объекта. Следовательно, относительный характер носит не только оценка объектов в балансе, но и сумма затрат и прибыли организации. Причем, чем более точно оценен объект в бухгатерском балансе, тем менее точно сумма финансового результата в отчете о прибылях и убытках отражает реальное положение дел. Поэтому каждый пользователь данных бухгатерского учета дожен, прежде всего, понимать относительность показателей, отраженных бухгатером.

5. Даже если бы и была возможность точно оценить стоимость имущества предприятия и его финансовые результаты, общая цена фирмы никогда не будет ей соответствовать, ибо нельзя определить общую цену предприятия как имущественного комплекса до момента его продажи.

Если рассматривать бухгатерскую отчетность не только как отражение хозяйственной жизни предприятия, но и как следствие применения бухгатерских процедур, то необходимо отметить, что разнообразие применяемых методик учета позволяет составить не один баланс, а несколько, в зависимости от принятой концепции бухгатерского баланса. Причем при анализе таких балансов пользователь может прийти к разным выводам относительно финансового положения организации. И показатели имущественного положения, и коэффициенты рентабельности и ликвидности будут различными в концепциях ликвидности и перманентности. Поэтому, прежде чем анализировать финансовое положение с помощью отчетности, надо изучить методы ее составления.

Сама бухгатерская отчетность - это результат применяемых методик учета. На ее содержание влияет не только финансовое положение организации, но и та концепция, которая лежит в основе баланса. Существует две концепции баланса: концепция ликвидности и концепция перманентности (непрерывно действующего предприятия). Концепция ликвидности предполагает отражение в балансе истинной стоимости имущества, а прибыль в этом случае рассматривается как разница в стоимости чистых активов. Поэтому такой баланс будет нацелен на отражение имущественного положения на отчетную дату и пользователи могут получить из него представление о тех суммах, на которые они смогут претендовать в случае банкротства фирмы. Данная концепция обладает двумя основными недостатками. Во-первых, методы исчисления реальной стоимости имущества сомнительны и целиком зависят от сложившейся конъюнктуры на дату составления баланса; во-вторых, финансовые результаты, отраженные в таком балансе, включают некоторую долю нереализованной прибыли, образованной дооценкой имущества.

Концепция перманентности, напротив, отвергает переоценку имущества, в основе ее лежит принцип себестоимости. А финансовые результаты исчисляются как разница между доходами, полученными к отчетной дате, и расходами, относящимися к данным доходам. В этом случае в балансе отражаются еще не списанные расходы будущих периодов, которые принесут доходы в последующих периодах. Такая трактовка баланса позволяет более реально оценить финансовое положение организации и исчислить показатели рентабельности. Но и этот подход не лишен недостатков, которые связаны с трудностью соотнесения доходов и расходов.

Следовательно, необходимо использовать бухгатерский баланс как инструмент анализа хозяйственной жизни предприятия, так как, выбирая разные методы учета и оценки, можно получить разные результаты. Если учитывать эти моменты при изучении отчетности хозяйствующего субъекта, можно избежать неправильной интерпретации результатов анализа. Баланс, составленный по принципам статического баланса, не дает пользователю информации о реальном финансовом результате, который собственники могли бы распределить на дивиденды. Динамический баланс, напротив, не предназначен для изучения имущественного положения, так как в банном случае пользователю представляется не стоимость имущества, а еще не списанные расходы будущих периодов.

Таким образом, данные бухгатерского баланса отражают не только стадии кругооборота капитала или производственный потенциал организации, но и принятую администрацией учетную политику. Следовательно, при анализе бухгатерского баланса нельзя преследовать цель составления законченного мнения о предприятии. Как невозможно придумать универсальную формулу существования вселенной, так нельзя и увидеть в стройной системе бухгатерского баланса интересы всех окружающих его лиц. Ведь, в конце концов, бухгатер в своей работе пытается на бумаге отразить действия людей, работающих на предприятии или с предприятием. Аналитик дожен на основании данных учета разгадать те цели, которые стояли перед людьми, и баланс может помочь ему в этом нелегком деле. В конце XIX в. замечательный русский бухгатер В. А. Белов сказал, что сосредотачивая в себе всю отчетность, баланс потому органически связан со всем счетоводством, от него, как по ариадниным нитям, можно пройти путем строго логического анализа по всему лабиринту подлежащего учету дела до всех самых мельчайших его подробностей, до всех сокровенных угоков записи [Цит.: Соколов, 1996, с. 576]. В этом вся сущность бухгатерского баланса.

Диссертация: библиография по экономике, кандидат экономических наук , Романова, Светлана Александровна, Санкт-Петербург

1. Федеральный закон О бухгатерском учете от 21.11.1996 г. № 129 -ФЗ.

2. Федеральный закон О государственной поддержке малого предпринимательства в Российской Федерации от 14.06.1995 г. № 88 -ФЗ.

3. Приказ Министерства Финансов Российской Федерации Об утверждении Плана счетов бухгатерского учета финансово-хозяйственной деятельности организации и инструкции по его применению от 31.10.2000 г. № 94 Н.

4. Приказ Министерства Финансов Российской Федерации Об утверждении Положения по бухгатерскому учету Бухгатерская отчетность организации ПБУ 4/99 от 06.07.1999 N 43н.

5. Приказ Министерства Финансов Российской Федерации Об утверждении Положения по бухгатерскому учету Доходы организации ПБУ 9/99 от 06.05.1999 N 32н.

6. Приказ Министерства Финансов Российской Федерации Об утверждении Положения по бухгатерскому учету Информация об аффилированных лицах ПБУ 11/2000 от 13.01.2000 N 5н.

7. Приказ Министерства Финансов Российской Федерации Об утверждении Положения по бухгатерскому учету Информация об участии в совместной деятельности ПБУ 20/03 от 24.11.2003 № 105Н.

8. Приказ Министерства Финансов Российской Федерации Об утверждении Положения по бухгатерскому учету Информация по прекращаемой деятельности ПБУ 16/02 от 02.07.2002 N 66н.

9. И. Приказ Министерства Финансов Российской Федерации Об утверждении Положения по бухгатерскому учету Информация по сегментам ПБУ 12/2000 от 27.01.2000 N 11н.

10. Приказ Министерства Финансов Российской Федерации Об утверждении Положения по бухгатерскому учету Расходы организации ПБУ 10/99 от 06.05.1999 N ЗЗн.

11. Приказ Министерства Финансов Российской Федерации Об утверждении Положения по бухгатерскому учету События после отчетной даты ПБУ 7/98 от 25.11.1998 N 56н.

12. Приказ Министерства Финансов Российской Федерации Об утверждении Положения по бухгатерскому учету Условные факты хозяйственные деятельности ПБУ 8/01 от 28.11.2001 N 96н.

13. Приказ Министерства Финансов Российской Федерации Об утверждении Положения по бухгатерскому учету Учет активов и обязательств, стоимость которых выражена в иностранной валюте ПБУ 3/2000от 10.01.2000 №2Н.

14. Приказ Министерства Финансов Российской Федерации Об утверждении Положения по бухгатерскому учету Учет государственной помощи ПБУ 13/2000 от 16.10.2000 N 92н.

15. Приказ Министерства Финансов Российской Федерации Об утверждении Положения по бухгатерскому учету Учет договоров (контрактов) на капитальное строительство ПБУ 2/94 от 20.12.1994 N 167.

16. Приказ Министерства Финансов Российской Федерации Об утверждении Положения по бухгатерскому учету Учет займов и кредитов и затрат по их обслуживанию ПБУ 15/0.1 от 02.08.2001 №60Н.

17. Приказ Министерства Финансов Российской Федерации Об утверждении Положения по бухгатерскому учету Учет материально-производственных запасов ПБУ 5/01 от 09.06.2001 N 44н.

18. Приказ Министерства Финансов Российской Федерации Об утверждении Положения по бухгатерскому учету Учет нематериальных активов ПБУ 14/2000 от 16.10.2000 N 91н.

19. Приказ Министерства Финансов Российской Федерации Об утверждении Положения по бухгатерскому учету Учет основных средств ПБУ 6/01 от 18.05.2002 N 45н.

20. Приказ Министерства Финансов Российской Федерации Об утверждении Положения по бухгатерскому учету Учет расходов на научно-исследовательские, опытно-конструкторркие и технологические работы ПБУ 17/02 от 19.11.2002 N 115н.

21. Приказ Министерства Финансов Российской Федерации Об утверждении Положения по бухгатерскому учету Учет расчетов по налогу на прибыль ПБУ 18/02 от 19.11.2002 N 114н.

22. Приказ Министерства Финансов Российской Федерации Об утверждении Положения по бухгатерскому учету Учет финансовых вложений ПБУ 19/02 от 10.12.2002 N 126н.

23. Приказ Министерства Финансов Российской Федерации Об утверждении Положения по бухгатерскому учету Учетная политика организации ПБУ 1/98 от 09.12.1998 N 60н.

24. Приказ Министерства Финансов Российской Федерации Об утверждении Положения по ведению бухгатерского учета и бухгатерской отчетности в Российской Федерации от 29.07.1998 г. № 34 -Н.

25. Приказ Министерства Финансов Российской Федерации О типовых рекомендациях по организации бухгатерского учета для субъектов малого предпринимательства от 21.12.1998 г. № 64-Н.

26. Приказ Министерства Финансов Российской Федерации О формах бухгатерской отчетности от 22.07.2003 г. № 67Н.

27. Антони Р. Н. Основы бухгатерского учета / пер. Херсонский Б., Шнейдерман Н. -М.: Триада НТТ, 1993. -320 с.

28. Бахчисарайцев Г. А. Этюды по счетоводству // Коммерческий мир, 1907. -№ 10. -с. 32.

29. Белов В. Д. Бухгатерия в ряду других знаний // Счетоводство, 1888. -№22.-с. 35.

30. Бернстайн JI. А. Анализ финансовой отчетности. -М.: Финансы и статистика, 1996. 524 с.

31. Бетге Й. Балансоведение. -М.: Бухгатерский учет, 2000. -454с.

32. Богородский Н. Основные вопросы развития промышленного счетоводства // Вестник ИГБЭ, 1928. -№ 1. -с. 41.

33. Бухгатерский учет. Учебник / под ред. А. Д. Ларионова. -М.: Проспект, 1999.-392 с.

34. Бычкова С. М., Соколов Я. В. Принцип осмотрительности (консерватизма) в бухгатерском учете // Бухгатерский учет, 1999. -№ 5. -с. 54.37. Вестник ИГБЭ, 1928.

35. Воков Н. Г. Оценка показателей бухгатерской отчетности // Бухгатерский учет, 1999. -№ 6. -с. 42.

36. Газарян А. В. Значение анализа финансового состояния предприятия для выводов в аудиторском заключении // Бухгатерский учет, 2001.-№ 7.-с. 62.

37. Гальперин Я. М. Очерки о теории баланса. -Тифлис: Практический счетоводный институт, 1930.Ч371 с.

38. Гальперин Я. М. Учебник балансоведения (методы учета на основе баланса). -Тифлис: Практический счетоводный институт, 1926. -288 с.

39. Гуляев А. И. К вопросу о счетоведении и балансоведении // Вестник ИГБЭ, 1929. -№1. -с. 69.

40. Дитер. Ф. Мартин Лютер и Томас Мюнцер, или начало бухгатерии и искусства, 1976.

41. Елисеева И. И., Юзбашев М. М. Общая теория статистики: Учебник / Под ред. И. И. Елисеевой. -М.: Финансы и статистика, 2004. -656 с.

42. Ефимова О. В. О прозрачности и аналитичности бухгатерской отчетности // Бухгатерский учет, 1998. -№ 7. -с. 21.

43. Зонова А. В., Ворончихин В. В. Бухгатерский баланс: порядок построения и анализ. -Киров, 1998. -244 с.

44. Кирьянова 3. В. Теория бухгатерского учета: Учебник. -М.: Финансы и статистика, 1996. -192 с.

45. Ковалев В. В., Вокова О. Н. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. -М.: ПБОЮЛ Гриженко Е. М., 2000. -424 с.

46. Ковалев В. В. О критериях определения неплатежеспособности предприятия // Бухгатерский учет, 1994. -№10. -с. 42.

47. Ковалев В. В., Петров В. В. Как читать баланс. -М.: Финансы и статистика, 2003. -520 с.

48. Ковалев В. В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. М.: Финансы и статистика, 1995. -432 с.

49. Костюк Г. И., Ширкина Е. И., Василевич И. П. Практический аудит: Учебное пособие / Под ред. Я. В. Соколова. -СПб.: Издательство Юридический центр Пресс, 2004. -864 с.

50. Кошкин И. А. Построение бухгатерского баланса (теория баланса). -Л.:МУК, 1940. -119с.

51. Красильников Ф. С. Балансоведение. -М., 1928. 254 с.

52. Ломовисский А. Ф. Экономические основы сельскохозяйственного счетоводства. -М., 1917. 211 с.

53. Макаревич М. Э. Некоторые вопросы трансформации финансовой отчетности в соответствии с МСФО // Бухгатерский учет, 2000. -№ 2. -с. 45.

54. Мидцтон Д. Бухгатерский учет и принятие финансовых решений / под ред. И. И. Елисеевой. -М.: Аудит, ЮНИТИ, 1997. -408 с.

55. Мнюх В. К. К вопросу о философском обосновании баланса // Счетоводство, 1926. -№6. -с. 704.

56. Моргенштерн О. О точности экономико-статистических наблюдений / Пер. с англ. Под ред. Е. М. Четыркиной. -М.: Статистика, 1968,-295 с.

57. Мэтьюс М. Р., Перера М. X. Б. Теория бухгатерского учета: Учебник / Пер. с англ. Под ред. Я. В. Соколова, И. А. Смирновой. -М.: Аудит, ЮНИТИ, 1999. -663с.

58. Наумова Н. А., Василевич И. П., Нуридинова JI. В. Основы бухгатерского учета: Учебное пособие / Под ред. Я. В. Соколова. -М.: Аудит: ЮНИТИ, 1998. -304с.

59. Николаев И. Р. Проблема реальности баланса. ЧJI.: Экономическое образование, 1926:-112с.

60. Ниппа А. Р. О сельскохозяйственном счетоводстве. -СПб., с. 15.

61. Новодворский В. Д. Бухгатерский баланс Ч прошлое и настоящее, 1994.-№ 8.-с. 39.

62. Новодворский В. Д., Клинов Н. Н. Требование достоверности при формировании бухгатерской отчетности // Бухгатерский учет, 2000. -№13,14.

63. Новодворский В. Д., Хорин А. Н. Балансовое обобщение как метод бухгатерского учета // Бухгатерский учет, 1995. -№ 3. -с. 19.

64. Обербринкманн Ф. Современное понимание бухгатерского баланса: Пер. с нем./ Под ред. Проф. Я. В. Соколова. -М.: Финансы и статистика, 2003. -416 с.

65. Ожегов С. И., Шведова И. Ю. Токовый словарь русского языка. -М.: Азбуковик, 1999.-944 с.

66. Октябрьский П. Я. Статистика: Учебник. ЧМ.: ТК Веби, Изд-во Проспект, 2003. -328 с.

67. Палий В. Ф. Бухгатерский учет: субъективные суждения и объективные реалии // Бухгатерский учет, 2004. -№9. -с. 5.

68. Патров В. В. Эволюция бухгатерского учета в торговле // Бухгатерский учет, 1994. -№ 7. -с. 23.

69. Патров В. В., Ковалев В. В. Как читать баланс. М.: Финансы и статистика, 1993. -256 с.

70. Патров В. В., Пятов М. JI. Бухгатерский учет товарных операций. -М.: Бухгатерский учет, 1999. -240 с.

71. Пачоли Л. Трактат о счетах и записях. -М.: Финансы и статистика, 2001.-368 с.

72. Пенндорф Б. Фабричная бухгатерия в связи с калькуляцией и статистикой. -JL: Наука и школа, 1928. -124с.

73. Помазков Н. С. Счетные теории. ЧЛ.: Экономическое образование, 1929.-327 с.

74. Пятаков Г. JI. Речь на Всесоюзном съезде бухгатеров государственной промышленности // Счетоводство, 1924. -№10. -с. 919.

75. Пятов М. Д., Быков В. А., Бычкова С. М. и др. Бухгатерский учет для руководителя. -М: ПБОЮЛ Гриженко Е. М., 2000. -288 с.

76. Ришар Ж. Бухгатерский учет: Теория и практика. -М.: Финансы и статистика, 2000. -160 с.

77. Рудановский А. П. О необходимости оценки товаров своих и покупных на товарных складах и в магазинах по продажной оценке, а не по себестоимости // Вестник ИГБЭ, 1929. -№5. -с. 461.

78. Рудановский А. П. Позитивная теория счетоведения // Известия Общества разработки и распространения счетоводных знаний, 1914. -№ 5. -с. 457.

79. Сатубадин С. С. Учет затрат на производство в промышленности США. -М.: Финансы, 1980. -268 с.

80. Скачко А. Американские балансоведы агентура империалистической реакции // Бухгатерский учет, 1949. -№ 4. -с. 41.

81. Слово о счетах и записях. Сборник цитат и афоризмов о бухгатерском учете / Под ред. Медведева М. Ю. М.: Техинпресс, 2002. -546 с.

82. Соколов Я. В. Бухгатерский учет от истоков до наших дней: Учебное пособие для вузов. -М.: Аудит, ЮНИТИ, 1996. -638 с.

83. Соколов Я. В. Два понимания бухгатерского баланса // Бухгатерский учет, 1998. -№ 1. -с. 38.

84. Соколов Я. В. Основы теории бухгатерского учета. -М.: Финансы и статистика, 2000. -496 с.

85. Соколов Я. В. Особенности и задачи учета в торговле // Бухгатерский учет, 1995. -№11. -с. 25.

86. Соколов Я. В., Бычкова С.М. Достоверность и доброкачественность составления бухгатерской отчетности // Бухгатерский учет, 1999. -№ 12. -с. 87.

87. Соколов Я. В., Ковалев В. В. Отчетность в России конца XIX -начала XX веков // Бухгатерский учет, 1993. -№ 9. -с. 40.

88. Соколов Я. В., Пятов М. JI. Бухгатерская отчетность: степень возможной реальности // Бухгатерский учет, 1997. -№1. -с. 54.

89. Статистический словарь / Гл. ред. М. А. Королев. -М.: Финансы и статистика, 1989.-623 с.

90. Усачев А. Я. Баланс в горизонтальном сечении // Счетная мысль, 1925.-№7.-с. 15.

91. Хендриксен Э. С., Ван Бреда М. Ф. Теория бухгатерского учета. -М.: Финансы и статистика, 2000. 576 с.

92. Хорин А. Н. Публичная отчетность и интересы ее пользователей, 1995. -№ 4. -с. 16.

93. Шерр И. Ф. Бухгатерия и баланс: пер. с нем. С. И. Цедербаума. -М.: Экономическая жизнь, 1925. -524с.

94. Энтони Р., Рис Дж. Учет: ситуации и примеры. -М.: Финансы и статистика, 1993. 579 с.

95. Auerbach W. Das Gesellschaftswesen in juristischen und volkswirtschaftlicher Hinsicht unter Beriicksichtigung des ADHGB. -Frankfurt am Main, 1861.- 187 S.

96. Biener H. AG-KgaA-GmbH-Konzerne. -Koln, 1979. -527 S.

97. Briiggemann D. Handelsgesetzbuch, Grosskommentar. -Berlin, 1967. -567 S.

98. Findeisen F. Unternehmung und Steuern. -Berlin, 1923. -471 S.

99. Konigshofer J. Das Problem der Bilanzwahrheit und die deutsche Bilanzliteratur. -Leipzig, 1931. 498 S.

100. Kowero I. Die Bewertung der Vermogensgegnstande in den Jaresbilanzen der privaten Unternehmungen. -Berlin,11912. -269 S.

101. Le Coutre W. Zeitgemape Bilanzierung Die statische Bilanzauffassung und ihre praktische Anwendung. Wien, 1934. -349 S.

102. Leffson U. Grundsatze ordnungsmassiger Buchfuhrung. -Dusseldorf, 1964.-427 S.

103. Leffson U. Wesen und Aussagefahigkeit des Jahresabschlusses // ZfbF, 1966. -№18.-375 S.

104. Lehmann W. Die dynamische Bilanz Schmalenbachs. -Wiesbaden, 1963. -252 S.

105. Moxter A. Bilanzlehre. -Wiesbaden, 1976. -473 S.

106. Moxter A. Bilanztheorien. -Stuttgart, 1977. -621 S.

107. Moxter A. Das System der handelsrechrlichen Grundsatze ordnungsmassiger Bilanzierung. Dusseldorf, 1985.-245 S.

108. Moxter A. Periodengerechte Gewinnermittlung und Bilanz in Rechtsinne. Dusseldorf, 1988. - 685 c.

109. Moxter A. Wirtschaftliche Gewinnermittlung und Bilanzsteuerrecht. -Leipzig, 1983. -521 S.

110. Munstermann H. Dynamische Bilanz: Grundlagen. -Leipzig, 1966. -685 S.

111. Miinstermann H. Schmalenbachs Bilanzauffassung. -Leipzig, 1948.87 S.

112. Osbahr W. Die Bilanz vom Standpunkt der Unternehmung. -Leipzig, 1923.-254 S.

113. Previts G. J., Merino B. D. A History of Accounting in America. -N. Y., 1979.

114. Schmalenbach E. Dynamische Bilanz, 4. Aufl. -Leipzig, 1926. -5821. S.

115. Schmalenbach E. Grundlagen der dynamischen Bilanzlehre. -Leipzig, 1919.-671 S.

116. Schmalenbach E. Uber das allgemeine Bilanzrecht. -Leipzig, 1916.87 S.

117. Schmalenbach E. Uber den Zweck der Bilanz. Leipzig, 1910. -5731. S.

118. Von Wilmowski B. Kommentar zum Preussischen Einkommensteuergesetz. -Breslau, 1896. -217 S.

Похожие диссертации