Бухгалтерский баланс и анализ фининсового состояния и кредитоспособности на примере ТУП Белтехносерв...
Дипломная работа - Бухгалтерский учет и аудит
Другие дипломы по предмету Бухгалтерский учет и аудит
°к дисциплинарного заемщика, который не осуществляет замораживание заемных средств, а направляет их на развитие деятельности, что также положительно влияет на его финансовую устойчивость.
На 01.01.2006г. у предприятия имелась долгосрочная задолженность по кредитам в сумме 277 млн.руб., полученным на пополнение основных средств.
Доля кредиторской задолженности в валюте баланса имеет следующий вид:
На 01.01.2004г.2005г.2006г.
44,6,6,1%
Снижение доли кредиторской задолженности в валюте баланса и отсутствие просроченной кредиторской задолженности показывает, что предприятие предпринимает меры для осуществления своевременных расчетов с кредиторами.
Проведем анализ показателей, характеризующих рыночную устойчивость организации (табл. 3.1).
Показатели рыночной устойчивости
Таблица 3.1
Показатели рыночной устойчивости, буквенное обозначениеНа 01.01.2004г.На 01.01.2005г.На 01.01.2006г.Коэффициент финансовой автономии К Ф.НЗ. 0,530,330,49Коэффициент концентрации собственного капитала КК0,530,330,49Коэффициент финансового риска К Ф.Р.0,92,01,1
Коэффициент финансовой автономии отражает долю собственного капитала в общем объеме капитала. Таким образом, значение данного коэффициента снизилось с 0,53 до 0,49. В то же время оптимальным является значение 0,5. Поскольку произошло снижение доли собственного капитала, то финансовая устойчивость предприятия снизилась и соответственно возрос риск финансовых затруднений в будущем. Однако по сравнению с коэффициентом на 01.01.2005г. его значение улучшилось и приблизилось к оптимальному. Это показывает на то, что за 2005г. предприятие улучшило свои показатели и стало работать стабильнее. В целом, приближение данного коэффициента к оптимальному показывает, что предприятие способно стабильно работать в условиях рынка.
Коэффициент концентрации собственного капитала отражает долю собственников предприятия в общей сумме средств, авансированных в его деятельность. Так как оптимальным является значение 0,2-0,3, то превышение означает улучшение рыночной устойчивости предприятия и рост его независимости от внешних кредитов. В данном случае предприятие располагает достаточными денежными средствами для осуществления хозяйственной деятельности и для своего развития.
Плечо финансового рычага показывает зависимость предприятия от привлеченного капитала. Таким образом, предприятие имеет большую зависимость от заемного капитала, поскольку, критическим является значение равное 1. В то же время заемный капитал помогает предприятию в приобретении основных фондов, которые участвуют в хозяйственном обороте и приносят ему прибыль.
3.2.2. Оценка ликвидности бухгалтерского баланса и финансовой устойчивости ТУП БелТехноСервис
Показатели, характеризующие ликвидность бухгалтерского баланса и финансовую устойчивость предприятия имеют следующие значения (табл. 3.2).
Показатели ликвидности бухгалтерского баланса
и финансовой устойчивости
Таблица 3.2
№ п/пНаименование показателя, буквенное обозначениеНормативна 01.01.2004г.на 01.01.2005г.на 01.01.2006г.1234551Коэффициент текущей ликвидности КТ.Л.1,150,80,30,52Коэффициент абсолютной ликвидности КА.Л..не 0,850,470,670,517Коэффициент финансовой устойчивости КФ.У.не < 0,850,50,30,78Коэффициент обеспеченности запасов и затрат собственными оборотными средствами КЗ.СОС х-2,1-10,4-11,89Коэффициент обеспеченности просроченных финансовых обязательств активами КПФА.х00010Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств КПЗСх000,26
Оптимальное значение для предприятий, занимающихся подобными ТУП БелТехноСервис видами деятельности в соответствии с Постановлением Министерства финансов Республики Беларусь, Министерства экономики Республики Беларусь, Министерства статистики и анализа Республики Беларусь от 14.05.2004г. № 81/128/65 является 1,15. Так как этот коэффициент не соответствует нормативу, можно сделать вывод, что предприятие недостаточно обеспечено собственными оборотными средствами для ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения срочных обязательств.
Коэффициент абсолютной ликвидности не соответствуют норме. В нашем случае мы видим, что за счет высоколиквидных активов предприятие может погасить в ближайшее время около 10% краткосрочных заемных обязательств, что является низким значением.
Коэффициент срочной ликвидности также не соответствует оптимальному. Это означает, что предприятие неспособно рассчитаться наиболее ликвидными активами по обязательствам перед кредиторами. В нашем случае на этот коэффициент влияет недостаточность дебиторской задолженности и денежных средств.
Так как показатель размера собственных оборотных средств имеет отрицательное значение, то можно сделать вывод, что предприятие испытывает недостаток собственных оборотных средств для ведения хозяйственной деятельности. Поскольку запасы и затраты, готовая продукция и товары отгруженные для специфики деятельности анализируемого предприятия практически нехарактерны, то недостаточность вытекает также из дебиторской задолженности и денежных средств.
Учитывая, что коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами имеет отрицательное значение, то можно сделат?/p>