Анализ финансового состояния страховой компании на примере ОАО "Российское страховое народное общество"
Курсовой проект - Банковское дело
Другие курсовые по предмету Банковское дело
ь.
Рассчитаем и проанализируем коэффициенты характеризующие деловую активность страховой организации:
1) коэффициент оборачиваемости активов:
Коа.н=ПСП/А=Стр.(10+80)/активы=(5275+6257583)/26114083=0,24
Коа.к=ПСП/А=Стр.(10+80)/активы=(1312+5338695)/27601114=0,19
где ПСП- страховые премии- нетто перестрахование.
Понижение показателя говорит об ухудшении эффективности оборачиваемости активов.
2) коэффициент оборачиваемости собственного капитала
Кск.н=ПСП/СК=Стр.(10+80)/СК==(5275+6257583)/5783010=1,08
Кск.к=ПСП/СК=Стр.(10+80)/СК=(1312+5338695)/8958757=0,6
Уменьшение показателя говорит о снижении эффективности оборачиваемости собственного капитала.
3). оборачиваемость инвестируемых активов
Киа.н=ДИ/(И+ФВ)=стр.(20+180)/стр.б.(120+130)
=(233+341033)/ (17044827+8292348)=0,01
Киа.к=ДИ/(И+ФВ)= стр.(20+180)/стр.б.(120+130)
= (97+449846)/ (16588792+9343224)=0,02
где ДИ- доходы по инвестициям,
И инвестиции,
ФВ- финансовые вложения.
Оборачиваемость инвестируемых активов в динамике увеличивается, соответственно увеличивается и деловая активность.
Выводы
Финансовое состояние предприятия не может быть выражено каким-либо одним показателем. Оно характеризуется рядом показателей, каждый из которых отражает лишь конкретную сторону финансовой деятельности, и цельное суждение об этом можно получить, только оценивая всю совокупность частных показателей.
В распоряжении аналитика имеется множество специальных инструментов, основанных на специфической финансовой отчетности или ее составляющих. Целью анализа бухгалтерской отчетности является определение финансовой состоятельности предприятия и его финансовых результатов, а также выявление путей повышения эффективности бизнеса.
Такие специфические инструменты анализа включают анализ движения денежных средств, информацию отчетности о колебаниях валового дохода и т. д. Так как решить все проблемы сразу нельзя, комплексный анализ представляет собой не единичный акт, а сложный многофазовый процесс, совокупность исследовательских шагов в поисках оптимального результата.
Анализ финансового состояния охватывает различные виды анализа, с тем чтобы достоверно оценить сложившееся финансовое положение хозяйствующего субъекта и выявить причины, вызвавшие его, а также указать на имеющиеся возможности и резервы улучшения финансового состояния.
Анализируя данное предприятие, можно говорить о многих недостатках в стратегии развития компании. Положительно можно отметить увеличение свободных денежных средств и собственного капитала. Также наблюдается повышение финансовой устойчивости и рост резервного потенциала страховой компании. В отрицательных моментах необходимо отметить снижение рентабельности и доходности от инвестиций. Недостаточно эффективная перестраховочная защита и чрезмерная зависимость от надежности перестраховщиков свидетельствуют о неправильной политике в отношении деятельности и развития перестрахования.
В целом, компанию можно считать рентабельной, имеющей перспективы развития, и на данный период времени - платежеспособной, что является ключевым показателем деятельности предприятия. Но нельзя забывать о необходимости вовремя исправлять ошибки.
Для повышения финансовой устойчивости необходимо направлять часть прибыли на увеличение собственного капитала.
Уменьшению потребности в заемном капитале способствует и ускорение оборачиваемости капитала.
При анализе финансового состояния исследуемой компании следует обратить внимание на факторы, характеризующие ее финансовую устойчивость и нормальное финансовое состояние, обеспечивающее достижение цели деятельности предприятия, при этом особо тщательно проверить наличие признаков банкротства, которыми, в частности, являются следующие моменты:
1) невозможность своевременно погасить долги по причинам:
- повторяющихся операционных убытков;
- финансирования за счет просроченной кредиторской задолженности;
- долгосрочного финансирования за счет краткосрочных средств;
- недостатка собственных оборотных средств;
- низких показателей ликвидности;
- увеличения отношения кредиторской задолженности к собственному капиталу;
- ухудшения отношений с банками;
2) невозможность продолжать коммерческую деятельность;
- из-за потери ключевого персонала;
- из-за снижения уровня материальных запасов и др.;
3) отсутствие средств для выплаты заработной платы персоналу;
4) превышение обязательств исследуемых предприятий над его имуществом
в связи с неудовлетворительной структурой баланса, т. е. по причине низкой степени ликвидности и т. д.
Для снижения потребности в краткосрочном кредите необходимо:
- увеличить собственные оборотные средства;
- снизить текущие финансовые потребности.
В свою очередь, для увеличения собственных оборотных средств необходимо:
- нарастить собственный капитал (увеличив уставный капитал, нераспределенную прибыль и резервы, повысив рентабельность с помощью контроля затрат и агрессивной коммерческой политики);
- внедрить долгосрочные заимствования. Долгосрочный кредит имеет
свои преимущества: проценты ниже, чем по краткосрочному кредиту, возмещение растянуто во времени.
Соответственно для уменьшения текущих финансовых потребностей
необходимо:
- снизить дебиторскую задолженность. Сокращая длительность отсрочек платежей, однако, надо стараться не подве