Особенности налогообложения прибыли и формирования налоговой базы по операциям РЕПО
Курсовой проект - Банковское дело
Другие курсовые по предмету Банковское дело
описывает подобных сделок.
Действующий Налоговый кодекс Российской Федерации (часть вторая) от 05.08.2000 N 117-ФЗ (в ред. от 01.07.2011) в ст. 282 дает следующее определение: " операцией РЕПО признается договор, отвечающий требованиям, предъявляемым к договорам репо Федеральным законом О рынке ценных бумаг. Отметим, что в указанном документе употребляется термин "операция", а не сделка. На наш взгляд, употребление термина "операция" более уместно, так как в действующем ГК РФ (ст. 153 части первой) определено, что "сделками признаются действия граждан и юридическихлиц, направленные на установление, изменение или прекращение гражданских прав и обязанностей".
РЕПО в самом простом варианте состоит из нескольких сделок - купли и продажи. Основными признаки РЕПО являются:
¦неизменность ставки, установленной договором. При этом количество ценных бумаг и цена их реализации могут быть изменены до даты исполнения второй части РЕПО;
¦проведение операции РЕПО как непосредственно между сторонами операции РЕПО, так и через организатора торговли;
¦определение "первой" и "второй" частей РЕПО в зависимости от времени заключения сделки. Первая по времени исполнения сделка признается первой частью РЕПО, а вторая сделка - второй частью РЕПО;
¦условие возникновения обязательств у участников по второй части РЕПО - исполнение первой части РЕПО;
¦ограниченный срок РЕПО. Срок между датами исполнения первой и второй частей РЕПО, установленный договором, не должен превышать один год;
¦определение "взаимосвязанности" сделок, составляющих вместе РЕПО.
Таким образом, мы имеем перечень признаков, при соответствии которым сделки с ценными бумагами определенного качества (эмиссионные) могут быть классифицированы как операция РЕПО в части выявления финансового результата по этим сделкам в целях налогообложения.
Экономическая сущность операций РЕПО - операции РЕПО представляют собой компиляцию нескольких сделок, причем не только купли-продажи ценных бумаг. Одновременно участники сделок принимают на себя обязательства кредитного характера, хотя относительно объектов сделок (ценных бумаг) происходит переход права собственности от одного участника сделки к другому. Также необходимо помнить, что в силу специфичности объекта сделок обязательства возникают не только у их непосредственных участников - продавца ценных бумаг и их покупателей/заемщиков и кредитора соответственно, если речь идет о кредитовании ценными бумагами, и наоборот, но и у депозитариев, ведущих учет прав собственности на участвующие в сделках активы, а также у организатора торговли в случае биржевого РЕПО.
Многолетняя практика применения РЕПО в повседневной деятельности финансовых институтов показала, что одними из основных рисков, сопутствующих проведению операций РЕПО, являются риски правовые, связанные с потенциальной возможностью реквалификации сделки налоговыми органами с соответствующим изменением финансового результата. Масштаб этой проблемы и последствия имеют значение для всех участников рынка, так как объем операций РЕПО только на ММВБ составляет ежедневно миллиарды рублей, а по состоянию на 01.04.2010 задолженность коммерческих банков перед Банком России по операциям прямого РЕПО составила 288 млрд. руб.
Список использованных источников
1.Гражданский кодекс Российской Федерации (ГК РФ) от 30.11.1994 N 51-ФЗ
2.Налоговый кодекс Российской Федерации (НК РФ) от 05.08.2000 N 117 ФЗ
.Федеральный закон от 22.04.96 № 39-ФЗ О рынке ценных бумаг.
.Порядок определения рыночной цены ценных бумаг, расчетной цены ценных бумаг, а также предельной границы колебаний рыночной цены ценных бумаг в целях 23 главы НК РФ", утвержденный приказом ФСФР РФ от 09.11.2010 N 10-65/пз-н.
.Сделки РЕПО в налоговом учете // Главбух", 2011, № 3
.Сделки РЕПО помогают управлять финансами // Консультант, 2012, № 2
7.">Первая Московская Налоговая консультация:
.">Бухгалтерский учет, налогообложение, аудит в Российской Федерации:
.Митин Б.М. Ценные бумаги: учет, налоги, право. М.: Издательско консультационная компания Статус-Кво 97, 2009
.Налогообложение доходов от операций с ценными бумагами // Финансы, 2011, № 6