Особенности и проблемы учета расчетов с поставщиками и подрядчиками
Реферат - Экономика
Другие рефераты по предмету Экономика
положительно при величине, большей единицы.
Коэффициент "критической" (быстрой) ликвидности исчисляется как отношение денежных средств, краткосрочных финансовых вложений, легкореализуемых ценных бумаг, а также готовой продукции, товаров отгруженных и дебиторской задолженности к сумме текущих пассивов. Теоретически его величина считается достаточной при уровне 0,71,0. Однако это может оказаться недостаточным, если большую долю ликвидных средств составляет дебиторская задолженность, часть которой трудно своевременно взыскать. В таких случаях требуется соотношение большее. Если в составе текущих активов значительную долю занимают денежные средства и их эквиваленты (ценные бумаги), то это соотношение может быть меньшим.
Коэффициент абсолютной ликвидности (норма денежных резервов) дополняет предыдущие показатели. Он рассчитывается как отношение денежных средств, легкореализуемых ценных бумаг к текущим пассивам предприятия. Чем выше его величина, тем больше гарантия погашения долгов, так как для этой группы активов практически нет опасности потери стоимости в случае ликвидации предприятия и не существует никакого временного лага для превращения их в платежные средства. Теоретически этот показатель считается достаточным, если его величина больше 0,20,25. Если предприятие в текущий момент может на 2025% погасить все свои долги, то его платежеспособность считается нормальной.
Целесообразно определить также и долю (удельный вес) денежных средств и легкореализуемых ценных бумаг в общей сумме активов. Чем выше это отношение, тем выше ликвидность текущих активов.
Пример расчета рассмотренных выше показателей ликвидности приведен в таблице 8.
Таблица 8 Анализ показателей ликвидности баланса за 1999 год по
Кировской ТЭЦ-3
тыс. руб.
ПоказателиРасчетУровень
показателя на начало периодаРасчетУровень показателя на конец периодаИзменение
(гр.4 гр.2),
(+; )А123451. Текущие активы
(итог раздела II
актива)
Х
277611
Х
257039
205721.1. Запасы и
затраты
Х
50825
Х
62275
+ 114501.1.1. Расходы
будущих периодов
Х
125
Х
242
+ 1171.2. Денежные средства
Х
13
Х
5
81.3. Дебиторская
задолженность
Х
191386
Х
165304
260822. Текущие пассивы (итог раз-
дела III пассива)
Х
243271
Х
221118
221532.1. Краткосроч-ные кредиты и займы
Х
Х
2.2. Кредиторская
задолженность
Х
243269
Х
200904
423653. Показатели лик-
видности3.1. Чистый
оборотный капитал277611
243271
34340257039
221118
32921
+ 15613.1.1. Доля
чистого оборот-ного капитала в
текущих активах
34340:
:277611
0,12
35921:
:257039
0,14
+ 0,023.2. Коэффициент
текущей
ликвидности(277611
125):
:243271
1,14(25709
242):
:221118
1,16
+ 0,023.3. Коэффициент
"критической"
ликвидности(13+61+
+191386):
:243271
0,79(5+944+
+165304):
:221118
0,75
0,04Продолжение таблицы 8
А123453.4. Коэффициент
абсолютной
ликвидности13:
:243271
0,000055:
:221118
0,00002
0,000033.5. Доля
денежных средств и краткосрочных ценных бумаг
в текущих активах
13:
:277611
0,00005
5:
:257039
0,00002
0,00003
После проведенного финансового анализа предприятия Кировская ТЭЦ-3 ОАО "Кировэнерго”" можно сделать следующие выводы.
Вертикальный анализ статей актива баланса показал, что наибольший удельный вес в валюте баланса занимает оборотный (мобильный) капитал, который на конец 1999 года составил 52,77 % от всей стоимости имущества предприятия. Второе место занимают иммобилизованные активы (основной капитал), их удельный вес составляет 47,23 % на конец отчетного года. Если сравнивать эти две статьи баланса в динамике, то здесь ситуация следующая: иммобилизованные активы примерно на 2 % увеличились в конце года по сравнению с началом, а оборотный капитал наоборот уменьшился в том же объеме. Большую часть в общей структуре актива баланса в составе оборотного капитала занимает дебиторская задолженность, которая в начале 1999 года составляла 37,43 %, а в конце 33,94 %. На четвертом месте находятся запасы, их доля на конец года составила всего 12,78, что на 2,84 % больше в сравнении с началом года. И самое незначительное место в валюте баланса занимают денежные средства и краткосрочные ценные бумаги, доля которых на конец отчетного периода составила всего 0,001%, что на 0,002 % меньше уровня начала года.
Проведение горизонтального анализа статей актива баланса выявило, что все статьи кроме запасов на конец отчетного периода сократились по сравнению с данными на начало года в следующих размерах: имущество предприятия (валюта баланса) на 5 %, иммобилизованные активы на 2 %, оборотный капитал на 7 %, дебиторская задолженность на 14 % и резко сократилась сумма денежных средств и краткосрочных ценных бумаг на 62 %. Запасы же увеличились на 22 %.
Проведение вертикального анализа статей пассива баланса показало, что собственный капитал занимает на начало и конец года соответственно 52% и 54 % в общей сумме всех источников формирования имущества. Заемный капитал уменьшился в конце года на 2,20 % и составил 45,39 %. Основную часть заемного капитала занимает кредиторская задолженность, уровень которой в конце года т