Методология финансового обеспечения развития системы потребительской кооперации
| Вид материала | Автореферат |
- Экономическое обеспечение конкурентоспособности потребительской кооперации на рынке, 655.8kb.
- К. И. История потребительской кооперации России. Учебное пособие М., 1998. Часть, 1364.83kb.
- Туркеня Евгения Викторовна, 66.46kb.
- Статистика социальной деятельности потребительской кооперации как инструмент оценки, 256.45kb.
- Организационно-экономические основы развития потребительской кооперации республики, 577.28kb.
- Концепция развития потребительской кооперации Российской Федерации до 2015 года Общие, 1732.77kb.
- Кредитные потребительские кооперативы: оценка состояния, роль и место в экономическом, 290.44kb.
- Совет ректоров вузов потребительской кооперации стран СНГ сибирский университет потребительской, 59.46kb.
- Концепция развития потребительской кооперации Белгородской области до 2015 года, 1411.25kb.
- О праздновании 180-летия потребительской кооперации России, 36.41kb.
2. ОСНОВНЫЕ ПОЛОЖЕНИЯ РАБОТЫ
1. Научные концепции особенностей финансов потребительской кооперации
В современных условиях глобализации экономики исследование финансов потребительской кооперации должно основываться на раскрытии современной специфики воздействия на денежные потоки трёх основных факторов: соотношения форм собственности на каждом историческом этапе развития экономических субъектов и правовых основ их защиты, влияния отраслевых и территориальных особенностей формирования системы финансовых отношений, а также степени зависимости финансового потенциала отрасли от состояния мирового финансового рынка.
В трудах большинства экономистов, занимающихся научными исследованиями финансовых проблем отрасли, понятие «финансы потребительской кооперации» не определяется. В этих исследованиях развиваются имеющиеся трактовки сути финансов организаций, содержание большинства которых неоднозначно. Неоднозначность трактовок в том, что некоторые из них основываются на фондовом признаке финансовых отношений и целевом характере денежных потоков, в другие на принадлежности к стадии распределения и перераспределения средств.
Исследования автора показали, что разное толкование финансов хозяйствующего субъекта обусловлено тем, что большинством российских экономистов рассмотрение категории «финансы» осуществляется не с позиций сущностного начала, а с прикладных позиций, то есть уже как сформированную на поверхности экономической действительности форму движения денежных средств с заранее заданным направлением, интенсивностью (скоростью оборота) и величиной целеориентированного денежного потока. Однако глубинная суть категории «финансы» реализацией данных принципов не исчерпывается. Следовательно, сущность категории «финансы» - это умозрительное представление её как объективно необходимого движения денежных средств, и содержание финансовых отношений, под которыми подразумевается совокупность конкретных форм правовой организации разных по назначению, величине и интенсивности денежных потоков, далеко не идентичны. По нашему мнению, максимально полная реализация глубинной сути категории «финансы» применительно к конкретным условиям хозяйствования требует выбора таких организационно-функциональных форм управления денежными потоками, которые бы максимально полно учитывали интересы собственника и не искажались бы субъективными решениями исполнительной (финансовой) власти.
Результаты проведенного нами исследования свидетельствуют, что не существует однозначного мнения ученых относительно экономического содержания собственности потребительской кооперации и объективно необходимой, органичной взаимосвязи финансовых отношений с различными формами собственности, что приводит к превалированию субъективного начала в финансах над объективным. Именно такое превалирование обусловило перераспределение имущества потребительской кооперации в пользу коммерческих и других структур. Как следствие, система потребительской кооперации стала постепенно утрачивать собственную финансовую базу. Утрата кооперативной формой собственности надёжной финансовой базы и правовой защиты со стороны государства привели к замедлению всех воспроизводственных циклов данной отрасли (заготовки, производство, обмен и т.д.).
Понятие «финансы организаций потребительской кооперации» необходимо исследовать под разными углами зрения. Во-первых, это экономическая категория, следовательно, организация движения денежных потоков в практике потребительской кооперации не должна ущемлять финансовых интересов кооперативных собственников. Во-вторых, формализация категориальной сути финансов должна отражать отраслевые и территориальные особенности хозяйствования кооперативных собственников.
Следовательно, с учетом рыночных преобразований, а также с учетом специфики отрасли - сочетания в ней двойственного характера деятельности (коммерческой и некоммерческой) - финансы организаций потребительской кооперации представляют собой совокупность экономических отношений, возникающих в процессе движения денежных потоков при управлении кооперативной собственностью и связанных с формированием, распределением и использованием финансовых ресурсов в процессе коммерческой деятельности.
Заинтересованность органов государственной власти и управления в развитии всех форм собственности и видов хозяйственной деятельности отражается, как правило, в принятии на законодательном уровне внутреннего правопорядка функционирования финансового механизма в рамках той или иной отрасли и организации взаимосвязей его структурных элементов с субъектами внешней экономической среды. В современном научном сообществе ещё не сформировалось четкого представления о содержании, составе и структуре принципов правовой организации элементов финансового механизма.
С учетом исторически наработанной методологии финансовых отношений в состав принципов организации финансового механизма потребительской кооперации для субъектов этой сферы, осуществляющих коммерческую деятельность, нами включены: финансовая независимость, экономическое участие, самоокупаемость, материальная заинтересованность и экономическая ответственность. При построении финансового механизма в потребительской кооперации следует принимать в расчёт не только названные выше принципы, но и кооперативные ценности такие, как: учет различных мнений, позиций пайщиков и принятие решений большинством голосов; взаимное сотрудничество; персональная ответственность; справедливость.
Динамичное развитие системы потребительской кооперации в условиях рыночных отношений сдерживается недостаточной финансовой устойчивостью организаций потребительской кооперации. Как показало исследование, в системе потребительской кооперации РФ доля убыточных организаций составляет 15,5%, в Северо-Западном регионе – 19,7%.
Изменение концептуальных подходов к развитию потребительской кооперации, по мнению автора, должно предусматривать формирование единых подходов к методологии финансового обеспечения в системе потребительской кооперации. Общее представление о содержании понятия «методология финансового обеспечения» применительно к системе потребительской кооперации даёт блок-схема на рисунке 1.
Методика управления заемным капиталом
Методика привлечения внешних источников
Методика кооперативных выплат пайщикам
Методика управления собственным капиталом
Рисунок 1 - Совокупность теоретических и практических методов реализации концепции обеспечения финансовой устойчивости потребительской
кооперации
Основу разработки любой концепции, претендующей на улучшение исследуемых процессов, составляет методология. На основе научной методологии в диссертации разработана Концепция повышения финансовой устойчивости потребительской кооперации. Для претворения Концепции в хозяйственную практику требуется научно обоснованная финансовая стратегия, предполагающая создание финансового потенциала, адекватного потребностям системы в рыночных условиях хозяйствования. Для оценки ранее созданной финансовой базы и ее наращивания в будущем автором предлагается модель управления финансовыми потенциалом потребительской кооперации. Данная модель дает возможность определять показатель достаточности финансового обеспечения организаций потребительской кооперации, а именно оптимальную структуру собственных и привлеченных средств. Структура собственных и привлеченных средств может считаться оптимальной при опережающем темпе роста собственных средств над темпом роста заемных средств.
2. Разработка концепции финансового обеспечения устойчивого развития организаций потребительской кооперации
Изменение методологии формирования системы финансового обеспечения потребительской кооперации предполагает разработку концепции укрепления финансовой устойчивости ее организаций и определение финансовой стратегии на практике. Для этого необходимо обосновать финансовые потребности перспективного развития организаций потребительской кооперации в условиях рынка с учетом действия северного фактора и провести реорганизационные мероприятия во внутренней структуре управления при параллельном совершенствовании нормативно-правового регулирования взаимоотношений кооперативных собственников.
Выработка финансовой стратегии организации должна базироваться на комплексе методологических принципов и методов их реализации в реальной практике, учитывающих отраслевые особенности финансово-хозяйственной деятельности организаций системы потребительской кооперации.
Выбор стратегических целей должен быть ориентирован на увеличение темпов роста прибыли, приращение собственного капитала, минимизацию уровня финансового риска. Для достижения поставленных целей должны использоваться концепции и методический инструментарий учета фактора времени, доходности и риска. Приращение финансового потенциала организаций потребительской кооперации возможно за счет эффективного управления собственным и заемным капиталом и оптимизации их соотношения, а также путем расширения доступа к внешним источникам финансирования. Финансовые потребности для стратегического развития организаций потребительской кооперации в условиях рынка были обоснованы автором на основе оценки инвестиций в основной капитал, что дало возможность выявить возможности их дальнейшего роста.
Оценка технологической структуры инвестиций в основной капитал в потребительской кооперации показала, что по сравнению со средне-российским уровнем она характеризуется меньшей долей строительно-монтажных работ и большей долей оборудования. Доля строительно-монтажных работ в структуре инвестиций в 1985-2006 гг. в потребительской кооперации снижалась более высокими темпами по сравнению с другими отраслями РФ. Это обусловлено тем, что в системе потребительской кооперации темпы роста инвестиций явно недостаточны и большая доля средств вкладывается в приобретение активов, тогда как ранее в этой системе собственными силами создавались крупные производственные мощности.
Приведенные выше выводы подтверждаются анализом структуры и динамики инвестиций и источников их финансирования на примере организаций потребительской кооперации Республики Коми. Инвестиции в основной капитал составляют в среднем за период исследования 11 млн. руб. Оценка воспроизводственной структуры инвестиций свидетельствует, что наибольшая их доля - 77,8,% направляется на приобретение основных средств, 12% вкладывается в строительство объектов, 10,2%, - в модернизацию и реконструкцию. Незначительной является доля инвестиций в развитие бытового обслуживания (1,2%). Как свидетельствуют результаты исследования, практически весь объем инвестиций осуществляется за счет собственных средств (99,6%), из них на долю амортизации приходилось 17,2%, прибыли – 82%, прочих привлеченных бюджетных средств в форме лизинга – 0,4%.
Вместе с тем, выявленная автором за 1996-2006 гг. тенденция сокращения объектов материально-технической базы по всем отраслям деятельности объясняется недостаточными темпами расширенного воспроизводства в системе потребительской кооперации Северо-Западного региона. Из-за недостаточности финансовых ресурсов темпы роста совокупного объема деятельности и оборота розничной торговли опережают темпы роста инвестиций. Приведенные в диссертации результаты выполненного автором формализованного анализа, дополненные оценкой данных финансовой отчетности организаций потребительской кооперации Коми региона, позволили рассчитать уровень среднегодовой потребности в финансовых ресурсах.
Согласно расчетам, величина средств, необходимых для расширения деятельности, развития материально-технической базы, создания новых рабочих мест, закупок сельскохозяйственной продукции, увеличения числа пайщиков, а также для покрытия убытков предприятий розничной торговли в расчете на год составляет 26,3 млн. руб. Для покрытия данной расчетной потребности в ресурсах необходима особая финансовая политика, направленная на увеличение собственных финансовых ресурсов, как за счет внутренних, так и внешних источников. Для этого автором предлагается охарактеризованная ниже модель финансового обеспечения организаций потребительской кооперации.
Исследование показало, что величина показателей финансовой устойчивость в системе потребительской кооперации зависит от соотношения долей разных учредителей в уставном капитале обществ с ограниченной ответственностью, созданных на базе организаций потребительской кооперации. Так, общества с ограниченной ответственностью со 100 и более 50-ти процентной долей уставного капитала потребительской кооперации имеют определенные финансовые преимущества. По части средств, направляемых ими на непредпринимательскую деятельность, ранее принятый к вычету налог на добавленную стоимость (НДС) можно не восстанавливать. Эти средства не облагаются также налогом на прибыль на основании ст. 251 НК РФ. При доле участия потребительской кооперации в соучредительстве менее 50 % налоговые послабления касаются только НДС. Это означает, что при формировании организационной структуры можно учитывать налоговый фактор. С позиций оптимизации внутренней структуры управления организацией потребительской кооперации более рациональной функционально-правовой формой будет общества с ограниченной ответственностью со 100 % уставным капиталом потребительской кооперации, а при соучредительстве – от 51 до 100 %.
Укрупнение (объединение) организаций потребительской кооперации позволит более эффективно управлять их финансовыми ресурсами за счет использования разных разрешенных законодательством режимов налогообложения (общей системы, УСНО, ЕНВД), организации оплаты маркетинговых, консультационных, информационных услуг на основе софинансирования.
3. Разработка модели финансового обеспечения развития системы потребительской кооперации
В рамках предлагаемой автором финансовой стратегии усиления конкурентной состязательности потребительской обществ и субъектов малого и среднего бизнеса, а также для привлечения инвестиций диссертантом разработана модель финансового обеспечения системы потребительской кооперации, включающая методики расчета различных видов финансовых ресурсов.
Главная цель финансовой модели - прогнозировать состояние денежного потока в зависимости от влияния эндогенных и экзогенных факторов. Финансовая модель дает возможность более точной оценки финансово-экономических показателей при пороговых значениях задаваемых факторов. Общее представление о составе элементов модели финансового обеспечения потребительской кооперации (совокупность методик) даёт блок-схема на рисунке 1.
При недостаточности финансовых ресурсов для текущего и перспективного развития использование этой модели предполагает разработку методик прироста собственного (паевого) капитала, привлечения заемного капитала и вариантов альтернативного финансирования.
4. Методики управления собственным капиталом
Существенные колебания показателей финансового состояния потребительских обществ объясняются особенностями формирования доходов, расходов, товарных запасов и чистой прибыли. Несмотря на рост объемов продаж, уровень расходов в потребительской кооперации снижается (в среднем на 0,4% за год). В потребительских союзах Северо-Западного региона прослеживается тенденция замедления оборачиваемости оборотных средств, вложенных в товарные запасы в розничной торговле по причине замедления темпов роста объемов продаж.
Как свидетельствуют результаты исследования, доля чистой прибыли организаций потребительской кооперации Северо-Западного региона в величине чистой прибыли Центросоюза РФ увеличилась за период 2006-2006 гг. с 9,1 до 12,5%. В 2006 г. показатель рентабельности продаж оставался низким -1,52%, что на 0,56 пункта ниже аналогичного показателя по Центросоюзу РФ. Рентабельность продаж снизилась в четырех потребительских союзах, три из которых расположены в зоне Севера и приравненных к ним территориях.
Для преодоления негативной динамики необходимо внедрять в практику современные методы финансового менеджмента и инструменты управления доходами, расходами и финансовыми результатами (оптимизация издержек обращения, запасов, анализ безубыточности, бюджетирование), а также более широко использовать вариационные возможности при выборе методов учетной политики. Кроме того, преодолению убыточности организаций потребительской кооперации при реализации долговременных финансовых стратегий будет способствовать использование программно-целевых методов финансового планирования, прогнозирования прибыли на основе концепции добавленной стоимости.
Обоснованные автором возможности максимизации прибыли с учетом влияния переменных и постоянных затрат, силы воздействия операционного рычага, порога рентабельности, выполненного на примере Союза потребительских обществ Республики Коми и его организаций, позволяет увеличить размер плановой прибыли, а тем самым, обеспечить постепенное наращивание финансового потенциала. Так, рассчитанная традиционными методами плановая величина прибыли от продаж в 2007 г. составила 19,2 млн. руб. при заданной величине роста выручки от продаж на 9,9% и снижения себестоимости продаж на 9,0%, т.е. ее прирост составил 11,1 %.
При использовании в этом же расчете плановой величины прибыли от продаж показателя переменных затрат при том же росте выручки от продаж её сумма составила бы около 30,0 млн. руб., а в последующие годы прирост прибыли будет ежегодно возрастать при снижении силы воздействия операционного рычага и увеличении запаса финансовой прочности.
Внедрение системы бюджетирования в организациях потребительской кооперации как результативного инструмента управления доходами, расходами и прибылью предполагает разработку модели реализации стратегии развития потребительской кооперации на основе показателей оперативных бюджетов, отражающих специфику кооперативной деятельности. Для достижения бюджетных параметров должен осуществляться постоянный мониторинг наиболее важных финансовых показателей, распределенных по соответствующим уровням. В диссертации рассмотрена градация контролируемых объектов по уровням приоритетов формирования фондов потребительской кооперации. В конкретных условиях хозяйствования перечень уровней приоритетности объектов контроля может быть расширен. Достижение бюджетного параметра на каждом из этих уровней зависит от результатов контроля на последующих уровнях.
Стандартизированная система контролируемых показателей должна включать нормативы, устанавливаемые государством на ряд лет по налоговым обязательствам, нормативные величины базовых показателей финансово-хозяйственной деятельности, устанавливаемых Центросоюзом РФ в целевых программах развития потребительской кооперации, а также нормативы, разрабатываемые самостоятельно организациями потребительской кооперации по разным видам активов. Они могут устанавливаться в абсолютных или относительных показателях, корректироваться в зависимости от изменений внешних условий, например, размера учетной ставки, уровня инфляции и т.д.
Важным внешним источником увеличения собственного капитала в целях финансирования необходимых объемов расходов и обеспечения достаточного уровня доходов в потребительской кооперации является увеличение величины паевого фонда, привлекаемого за счет дополнительных паев. Проблема обостряется уменьшением количества пайщиков в системе потребительской кооперации. Так, по Центросоюзу РФ число пайщиков в 2006 г. по сравнению с 2002 г. сократилось на 26%, Северо-Западному региону - на 17%. Отмеченная тенденция приводит к снижению доли паевого фонда в величине собственного капитала потребительских обществ и их союзов, не способствует укреплению их независимости, снижает возможности их инвестиционного развития.
Механизм управления паевым фондом в целях прироста собственного капитала должен предусматривать:
- проведение факторного анализа состояния паевого фонда;
- проведение сравнительной оценки стоимости паевого капитала, привлекаемого за счет дополнительного кооперирования населения и цены заемного капитала;
- разработки действенной системы льгот и стимулов для привлечения пайщиков в систему потребительской кооперации.
Сравнительная оценка стоимости привлечения дополнительного паевого и заемного капитала свидетельствуют о предпочтительности использования паевого капитала, стоимость которого составляет 8,2%, заемного - 11,4%. Механизм привлечения дополнительного паевого капитала в рамках предлагаемой Методики прироста собственного капитала должен включать различные приемы и способы, к которым следует отнести:
1) применение дифференцированного вступительного и паевого взносов пайщиков в зависимости от прожиточного минимума;
2) использование прогрессивной шкалы кооперативных выплат в зависимости от вклада пайщика в формирование паевого фонда.
В диссертации проанализированы и обоснованы возможные формы дополнительного привлечения сельских жителей в члены-пайщики. Как показали результаты исследования, результативность механизма материального стимулирования и льготирования снижается из-за недостатка в организациях потребительской кооперации финансовых ресурсов на эти цели. Из общего числа организаций 15,5% являются убыточными, а большинство из них не имеет необходимой прибыли для формирования фондов потребительской кооперации и осуществления кооперативных выплат. Это обусловливает поиск и мобилизацию внутренних резервов за счет повышения результатов деятельности самих потребительских обществ и привлечения внешних источников финансирования.
Необходимость установления дифференцированного вступительного и паевого взносов для пайщиков диктуется тем, что в настоящее время размер этих взносов (максимального и минимального) не определен, и устанавливается общим собранием пайщиков. Как показывает практика деятельности потребительских обществ, величина взносов пайщиков составляет незначительную величину. Так, размер вступительного взноса составляет от 10 руб. (для пенсионеров) до 50 руб., паевого взноса – от 100 до 1000 руб.
Принимая во внимание низкий темп роста паевого фонда в потребительских обществах, следует, на наш взгляд, увязать размер вступительного и паевого взносов с прожиточным минимумом по регионам. Это, при прочих равных условиях, продиктовано необходимостью применения современного научно-обоснованного подхода к установлению его величины для удовлетворения растущих финансовых интересов потребностей пайщиков. Учитывая, что величина прожиточного минимума по потребительским союзам Северо-Западного региона колеблется от 2540 руб. в Псковской области - до 4630 руб. в Мурманской области автором предлагается дифференциация размеров вступительного и паевого взносов пайщиков в зависимости от прожиточного минимума.
Для привлечения дополнительного паевого капитала и усиления заинтересованности сельских жителей вступать в ряды пайщиков необходимо осуществлять кооперативные выплаты на паевые взносы. На наш взгляд, целесообразно установить прогрессивную шкалу кооперативных выплат в зависимости от вклада пайщика в формирование паевого фонда.