Управление кредитным риском коммерческих банков и инвестиционный климат региона тема диссертации по экономике, полный текст автореферата
Автореферат
| Ученая степень | кандидат экономических наук |
| Автор | Панарина, Ольга Владимировна |
| Место защиты | Самара |
| Год | 2007 |
| Шифр ВАК РФ | 08.00.10 |
Диссертация
Автореферат диссертации по теме "Управление кредитным риском коммерческих банков и инвестиционный климат региона"
На правах рукописи
ПАНАРИНА ОЛЬГА ВЛАДИМИРОВНА
УПРАВЛЕНИЕ КРЕДИТНЫМ РИСКОМ КОММЕРЧЕСКИХ БАНКОВ И ИНВЕСТИЦИОННЫЙ КЛИМАТ РЕГИОНА
Специальность 08 00 10 - Финансы, денежное
обращение и кредит
АВТОРЕФЕРАТ диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук
х Г г 4Б1
Самара 2007
003177461
Работа выпонена в Самарском государственном экономическом университете
Научный руководитель - доктор экономических наук, доцент
Шутяк Елизавета Николаевна
Официальные оппоненты доктор экономических наук доцент
Вагапова Дания Завцатовна,
кандидат экономических наук, доцент Нишатов Николай Петрович
Ведущая организация - Вожский университет им В Н Татищева
Защита состоится 26 декабря 2007 г в 15 часов на заседании диссертационного совета при Самарском государственном экономическом университете по адресу ул Советской Армии, д 141, ауд 325, г Самара, 443090
С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке Самарского государственного экономического университета
Автореферат разослан^-^ ноября 2007 г
Ученый секретарь диссертационного совета
Капитонов А А
ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ
Актуальность темы исследования. Банковский бизнес, являясь одной из важнейших высокотехнологичных отраслей экономики, в наибольшей степени подвергается происходящим изменениям на макро- и микроуровне Эти изменения, связанные с совершенствованием банковского законодательства и компьютерных технологий, с появлением на финансовых рынках новых банковских продуктов и услуг, при неэффективной организации банковской деятельности могут привести к возникновению рисков 8 этой связи приобретают первостепенное значение вопросы управления банковскими рисками От своевременного решения указанных вопросов зависят эффективность деятельности отдельных банков и стабильное гь функционирования банковской системы страны
В экономической литературе вопросам изучения банковских рисков и способам управления ими уделяется большое внимание Из всего многообразия банковских рисков особо выделяется кредитный риск как наибо-пее значимый в банковской деятельности, поскольку он оказывает существенное влияние на стабильность отдельного коммерческого банка или организации, а также банковской и других экономических сфер в целом
Коммерческие банки в рамках разработанной кредитной политики определяют методы оценки кредитных рисков и способы управления ими Управление кредитным риском зачастую осуществляется лишь по формальным признакам, основанным на инструктивных и методических указаниях Банка России или на западных методиках, не адаптированных к условиям российской экономики, что в конечном итоге ведет к ослаблению позиций банка в повседневной конкурентной борьбе (или при наступлении критических событий) и свидетельствует о недостаточной эффективности системы управления риском
Коммерческие банки прямым или косвенным образом участвуют в реализации региональной инвестиционной политики Посредством кредитного механизма они способствуют укреплению финансового состояния предприятий, что улучшает инвестиционный климат регионов В то же время инвестиционный климат оказывает определенное влияние на кредитный риск коммерческих банков и тем самым приводит к необходимости корректировки кредитной политики с учетом инвестиционных особенностей регионов От оптимального сочетания инвестиционной политики регионов и кредитной политики коммерческих банков зависит эффективность функционирования российской экономики
Степень разработанности проблемы Вопросам, рассматриваемым в данном диссертационном исследовании, в экономической литературе уделяется значительное внимание
Теоретико-методологическим аспектам исследования природы банковских рисков, их классификации посвящены труды зарубежных и оте-
чественных ученых Г Асхауера, Ю Бабичевой, А Белякова, Д Вахру-шева, И Виниченко, А Ивасенко, В Кузнецова, И Лаврушина, А Лобанова, О Осипенко, В Севрук, Д Синки, Н Соколинской, В Тена, Л Тепман, Т У Кох, С Филина, А. Чугунова, У. Шенкира
Существенный вклад в изучение процессов управления банковскими рисками внесли М Бухтин, П Герасимова, Н Ермасова, В Иванов, С Кабушкин, И. Клочков, В. Максимова, Ю Русанов, Е Супрунович, М. Тершукова, Э. Уткина, Н Хохлов, М Холодова
Методы управления рисками, используемые зарубежными коммерческими банками, исследуются В Битковым, Н Гусаковой, С. Кабушки-ным, Е Ломакиной, С. Насибяном, П С. Роуз, Т Струченковой, Е Ширинской
Изучению инвестиционного процесса в России и его регионах посвящены исследования Н. Абыкаева, В Адрианова, С Айвазяна, В Бутова, С Глазьева, С Губанова, К Гусевой, Я Друбецкого, Е Заровой, А Зетынь, Н Климовой, В Ковалева, А Кривцова, В Рябцева, О Чистик
Вместе с тем многие аспекты управления банковскими рисками остаются недостаточно изученными Так, например в процессе анализа банковского кредитного риска недостаточное внимание уделяется качеству кредитного портфеля банков, в частности анализу пролонгированной задоженности как одной из важнейших его характеристик, в более глубоком изучении нуждается процесс управления банковским кредитным риском с учетом инвестиционного климата регионов
Актуальность и многогранность поставленной проблемы, ее недостаточная научная разработанность и практическая значимость явились основанием для выбора темы данного исследования, определения его цели и задач
Цель и задачи исследования. Цель диссертационного исследования - разработка научно-методических и практических рекомендаций по повышению эффективности кредитного процесса в коммерческом банке за Счет минимизации кредитных рисков и расширения круга потенциальных заемщиков
Поставленная цель потребовала постановки и решения следующих задач
Х раскрыть экономическую природу риска, провести классификацию банковских рисков,
Х определить сущность процесса управления банковскими рисками,
Х исследовать отечественный опыт управления банковским кредитным риском и определить основные направления развития способов минимизации кредитного риска;
Х проанализировать зарубежный опыт оценки и управления банковским кредитным риском и оценить возможность его применения в России,
Х выявить факторы, определяющие инвестиционный климат региона,
Х проанализировать влияние инвестиционного климата региона на уровень кредитных рисков коммерческих банков
Область исследования. Диссертационное исследование проведено по специальности 08 00 10 - Финансы, денежное обращение и кредит Паспорта специальностей ВАК (экономические науки) в рамках раздела 9 17 "Совершенствование системы управления рисками российских банков"
Объект и предмет исследования. Объектом диссертационного исследования является кредитная деятельность коммерческих банков в условиях расширения инвестиционной деятельности в регионах
Предметом диссертационного исследования выступают методы и механизмы управления кредитным риском, складывающиеся в процессе заключения коммерческими банками краткосрочных и догосрочных кредитных сделок
Теоретико-методологической основой настоящего исследования послужили концепции и гипотезы отечественных и зарубежных ученых в области финансов, менеджмента, банковской деятельности и управления различного рода рисками, а также монографии и статьи современных авторов, посвященные проблемам управления банками и банковскими рисками, регулирования банковской деятельности Исследование проводилось с использованием статистических данных и экспертных оценок специалистов Центрального банка Российской Федерации (Банка России), специалистов коммерческих банков
Инструментарно-мет одический аппарат исследования представляет собой сочетание базовых принципов научного познания (структурно-функционального и институционально-эволюционного анализа) и общенаучных методов (единство анализа и синтеза, индукции и дедукции, взаимосвязи количественных и качественных изменений). В процессе обоснования теоретических положений, выводов и рекомендаций использовались экономико-статистические методы наблюдения, группировок, динамического анализа, вариационного анализа и методы математического моделирования (корреляционно-регрессионный, кластерный) В работе применены методы графической и табличной интерпретации экономических процессов
Информационно-эмпирическую базу исследования составили официальные данные Федеральной службы государственной статистики Российской Федерации, справочные и аналитические материалы Центрального банка Российской Федерации (Банка России), рейтинговых агентств, информационные материалы, содержащиеся в научных публикациях и в периодической печати
Нормативно-правовой базой настоящей диссертации явились Гражданский кодекс, Российской Федерации, Бюджетный кодекс Рос-
сийской Федерации, Налоговый кодекс Российской Федерации, федеральные законы и подзаконные акты, регулирующие банковскую дея тельность, Постановления Правительства РФ, инструктивные материалы Центрального банка Российской Федерации
Рабочая гипотеза диссертации представлена следующими концептуальными положениями 1) в условиях стремительного развития сферы банковских услуг стабильность национальной банковской системы зависит от эффективной организации системы управления банковскими рисками, 2) возрастающая активность банковского сектора в области инвестиционного кредитования приводит к необходимости защиты финансовых интересов коммерческих банков и требует существенного повышения качества управления их кредитным портфелем, а также совершенствования имеющихся методов управления кредитным риском; 3) состояние инвестиционного климата в регионе дожно оказывать влияние на степень кредитного риска, которую необходимо количественно оценить
Основные положения диссертации, выносимые на защиту:
1) классификация банковских рисков позволяет выделить как внешние, так и внутренние финансовые риски, выявить взаимосвязь внутреннего кредитного риска и внешнего инвестиционного риска,
2) процесс управления банковскими рисками определяется как совокупность приемов и методов воздействия на банковские операции, разрабатываемых персоналом банка в рамках существующего законодательства, а также внутренних нормативов, направленных на уменьшение степени вероятности финансовых потерь и сокращение их размера в процессе мобилизации и размещения капитала,
3) методика анализа пролонгированной ссудной задоженности является частью процесса управления банковским кредитным риском в разрезе групп разработанной классификации,
4) система управления кредитным риском коммерческого банка взаимоувязывает этапы процесса управления банковским кредитным риском, стадии кредитного процесса, мероприятия, обеспечивающие минимизацию банковского кредитного риска и ответственные подразделения коммерческого банка;
5) предложенная диссертантом корреляционно-регрессионная модель позволяет количественно оценить влияние инвестиционного климата в регионе на кредитный риск коммерческих банков
Научная новизна диссертационного исследования заключается в следующем
Х получила развитие теория банковских рисков по предложенным критериям разработана классификация банковских рисков, сформулировано определение процесса управления ими,
Х предложена и апробирована в процессе анализа финансовой деятельности коммерческих банков Привожского федерального округа система показателей, позволяющая оценить кредитный риск и построить эффективную систему управления риском,
Х разработана методика анализа пролонгированной ссудной задоженности,
Х сформулирована организационно-функциональная структура системы управления кредитным риском коммерческого банка,
Х на основе корреляционно-регрессионного анализа разработана модель, отражающая зависимость просроченной ссудной задоженности как показателя, характеризующего кредитный риск, от факторов инвестиционного климата регионов
Теоретическая значимость работы заключается в том, что полученные автором в результате проведения исследования выводы и предложения развивают методологию оценки банковских рисков и способов управления ими с учетом особенностей инвестиционного климата регионов
Практическая значимость работы состоит в том, что предложенные рекомендации могут быть использованы коммерческими банками при разработке кредитной политики Использование разработанных методик и агоритмов способствует повышению качества кредитного портфеля коммерческого банка, минимизации кредитного риска, повышению эффективности работы служб банка, участвующих в кредитном процессе
Полученные автором научные результаты могут также найти применение в процессе преподавания ряда экономических дисциплин и спецкурсов. "Риск-менеджмент", "Банковское дело", "Деньги, кредит, банки", "Организация деятельности коммерческих банков", "Банковский менеджмент", "Управление банковскими рисками", а также при проведении научно-практических конференций и семинаров, тематика которых связана с актуальными проблемами банковской деятельности
Апробация работы. Основные положения и выводы диссертации проходили апробацию на международных и межвузовских научно-практических конференциях: на III Российской научно-методической конференции "Учебный, воспитательный и научный процессы в вузе" (Самара, апрель 2005 г), научной конференции профессорско-преподавательского состава по итогам научно-исследовательской работы за 2005 г., организованной Самарским государственным экономическим университетом (Самара, апрель 2006 г), международной научно-практической конференции "Роль высших учебных заведений в инновационном развитии экономики регионов" (Самара, октябрь 2006 г); V международной научно-практической конференции "Современный финансовый рынок РФ" (Пермь, май 2007 г ), 6-й Международной научно-
практической конференции "Проблемы развития предприятий теория и практика" (Самара, октябрь 2007 г )
Публикации. По материалам диссертационного исследования автором опубликованы 4 научные работы общим объемом 2,1 печ л
Структура диссертации. Диссертация состоит из введения, трех разделов, объединяющих семь параграфов, заключения, библиографического списка в количестве 238 источников и 16 приложений Текст илюстрирован 6 рисунками, информационная база обеспечивается 25 таблицами
ОСНОВНОЕ СОДЕРЖАНИЕ ДИССЕРТ АЦИИ Во введении диссертационной работы обоснована актуальность проблемы управления банковским кредитным риском в контексте инвестиционного климата регионов, показана степень ее научной разработанности, определены цели, задачи, рабочая гипотеза, а также объект и предмет исследования, изложены теоретико-методологические основы, инструментарно-методический аппарат, нормативно-правовая и информационно-эмпирическая базы исследования, представлены защищаемые положения, научная новизна, теоретическая и практическая значимость работы, отражены апробация результатов разработки проблемы, область исследования и структура диссертации
В первом разделе диссертации "Банковские риски и методы управления ими" рассматриваются теоретические подходы к определению банковских рисков и их классификации, обосновывается необходимость осуществления управления и контроля за банковскими рисками Исследована возможность использования зарубежного опыта по регулированию кредитного риска в практике ведения российского банковского бизнеса
Банковская деятельность предполагает возникновение системы банковских рисков, которая имеет тенденцию к расширению по мере возникновения новых банковских продуктов, совершенствования систем обработки данных, выхода банковской системы на международную банковскую арену
В диссертации представлена новая классификация банковских рисков по сфере их возникновения (рис. 1). Выбор в качестве критерия классификации сферы возникновения рисков позволяет разделить риски на внешние и внутренние Такая группировка рисков, на наш взгляд, способствует совершенствованию методов анализа кредитной деятель ности коммерческих банков и, следовательно, повышению ее эффектов ности Классификация рисков позволяет банкам при определении рис ко вой политики учитывать объективно существующие внешние риски, оценивать степень их влияния на внутренние финансовые риски и разрабатывать адекватные мероприятия по регулированию их уровня
Банковские риски
Рис 1 Классификация банковских рисков
Следует отметить, что любая классификация рисков весьма условна, так как границы между отдельными видами рисков можно провести лишь приблизительно Многие риски взаимосвязаны, и изменения в одном из них вызывают изменения в другом, но все они в итоге влияют на результаты деятельности банка и требуют оценки и управления В диссертации предлагается авторское определение процесса управления банковскими рисками, которое объединило основные элементы управления рисками (объект и субъект управления, нормагавно-правовую базу) "Управление банковскими рисками - это совокупность приемов и методов воздействия на банковские операции, разрабатываемая персоналом банка в рамках существующего законодательства и внутренних нормативов, направленная на уменыпе-
ние степени вероятности и сокращение размера финансовых потерь в процессе мобилизации и размещения капитала"
Из всего многообразия банковских рисков своей значимостью выделяется кредитный риск Особое отношение к кредитному риску объясняется тем, что кредиты являются одним из основных видов банковских активов и при грамотном управлении кредитными операциями приносят банку значительный доход
Российские банки активно осваивают новые виды услуг и операций, выходят на международные рынки, внедряют прогрессивные информационные технологии Это привело не только к существенному расширению границ деятельности коммерческих банков, но и к концентрации рисков в банковской деятельности Поэтому вопросы управления кредитным риском, анализа кредитоспособности заемщиков, прогнозирования сомнительных кредитов приобретают особую значимость Недостаточная степень разработки данных вопросов в российских банках объясняет необходимость изучения зарубежного опыта и применения его в Российской Федерации
Результаты проведенного анализа различных существующих в зарубежной практике способов оценки кредитного риска с видетельствуют об использовании широкого спектра приемов и методов регулирования риска (системы дистанционного мониторинга, рейтинговой оценки, раннего реагирования, комплексные системы оценки рисков банковской деятельности). По мнению автора, копирование моделей оценки банковских рисков, успешно применяемых за рубежом, не приемлемо для российского банковского бизнеса Внедрение и апробация зарубежного опыта невозможны без учета особенностей отечественного рынка
На наш взгляд, в российских условиях целесообразно проведение перспективной оценки финансового состояния клиента на период возможного срока кредитования, основанной на прогнозе ликвидности его баланса с помощью корреляционно-регрессионных и имитационных моделей Такой метод прогнозирования индивидуального кредитного риска нашел широкое применение за рубежом и доказал свою эффективность Факторы, включаемые в модель, дожны учитывать специфику российской экономики и рынка ссудных капиталов
Нельзя однозначно судить о значении рисков и о том влиянии, которое они оказывают на финансовую деятельность коммерческих банков На первый взгляд, их влияние исключительно негативное, так как последствиями реализованных рисков могут быть убытки, финансовые потери, упущенные доходы, затраты на восстановление финансовой стабильности, затраты, связанные с реализацией новых программ по выявлению, оценке и управлению рисками, компенсация потерь вследствие наступления рисков, отказ от проектов Вместе с тем риски служат стимулом для развития банковского дела, так как они являются условием получения прибыли и обеспечивают приемлемый уровень рентабельности Наличие рисков обязывает банки более ка-
чественно организовать процесс их выявления и идентификации, что в конечном итоге через механизмы управления рисками отражается на качестве банковских услуг, диверсификации банковской деятельности, а также на росте доходов и получении допонительной прибыли Наличие рисков способствует появлению новых банковских продуктов, отвечающих реальным потребностям внешней среды, при условии, что формирование этих банковских продуктов происходит с учетом факторов риска
Во втором разделе диссертации "Анализ системы управления кредитным риском коммерческих банков" исследуются цели управления банковским кредитным риском, проведен анализ качества кредитных портфелей ряда коммерческих банков Привожского федерального округа, в рамках предложенной системы показателей дана характеристика инфраструктуры кредитного процесса, определены мероприятия, обеспечивающие минимизацию кредитных рисков коммерческих банков.
Коммерческим банкам следует организовать свою деятельность таким образом, чтобы процесс кредитования, осуществляемый в рамках действующей нормативно-правовой базы, приносил доход и одновременно не был бы необоснованно рискованным, что в конечном итоге может отразиться на финансовом состоянии самого коммерческого банка и его потенциальных кредиторов юридически* лиц различных форм собственности и физических лиц - вкладчиков, т е кредитный риск необходимо регулировать
Автором сформулирована основная цель управления банковским кредитным риском, которая заключается в обеспечении эффективного использования кредитных ресурсов на основе принципов срочности, возвратности, целевой направленности, обеспеченности, платности с минимальными финансовыми потерями и максимально возможными доходами. Практика показывает, что до сих пор коммерческими банками уделяется недостаточное внимание вопросам построения системы управления кредитным риском, которая, прежде всего, предполагает управление кредитными ресурсами банка и его кредитным портфелем Управление им позволяет регулировать риски всего портфеля в соответствии с конъюнктурой рынка, что стало особенно актуальным в связи с диверсификацией банками своих операций и тесно связано с процессом стратегического планирования банка. Говоря об управлении кредитным портфелем коммерческого банка, мы имеем дело с совокупным кредитным риском
В рамках диссертационного исследования проведен анализ кредитных портфелей 13 коммерческих банков Привожского федерального округа за период с 2003 по 2005 г В ходе проведения анализа получены следующие результаты
Наблюдается стабильная тенденция роста объемов кредитования физических лиц Причем темпы роста объемов кредитования физических лиц (184% за 2005 г) опережают темпы роста объемов кредитования от-
раслей промышленности (168% за 2005 г) По мнению автора, потребительское кредитование не дожно являться приоритетным направлением развития банковского бизнеса, поскольку банк при этом подвергается повышенному кредитному риску Это объясняется следующим Кредиты, направленные в реальный сектор экономики, используются для расширения производства, модернизации оборудования, технического перевооружения или направляются в оборотные средства Таким образом, банки способствуют получению предприятиями прибыли, которая гарантирует погашение кредитов Кредиты, выдаваемые физическим лицам, не способствуют формированию источника средств для погашения кредита, а лишь создают для конечного потребителя комфортные условия жизни
На отраслевую диверсификацию кредитных ресурсов коммерческих банков прежде всего оказывают влияние внешние факторы уровень экономического развития страны в целом, а также отдельно взятых регионов, поддержка приоритетных отраслей экономики со стороны государства и местных органов власти, региональная экономическая политика, наличие установленных законодательством систем льготного налогообложения при кредитовании коммерческими банками определенных видов деятельности
Диверсификационная политика коммерческих банков напрямую зависит от инвестиционного климата регионов Возможными условиями создания благоприятного инвестиционного климата территории могут быть названы следующие поддержка отечественных производителей товаров и услуг, пересмотр системы приоритетов инвестиционной деятельности, разработка программы государственных гарантий инвестиций в основной капитал, особенно наукоемкие отрасли, государственные гарантии целевых инвестиционных вкладов населения в банках или инвестиционных фондах для модернизации приоритетных производственных и инновационных предприятий, введение дифференцированного налогообложения финансовых инвестиций (льготное - для прямых, повышенное - для портфельных), совершенствование механизма льготного налогообложения прибыли
Анализ качества кредитных портфелей коммерческих банков, которое характеризуется наличием просроченной задоженности по выданным кредитам, показал, что доля просроченной задоженности в кредитных портфелях банков по состоянию на 1 января 2006 г колеблется от 0,21 до 3,53 % За 2005 г произошло резкое увеличение доли просроченной задоженности по кредитам, предоставленным физическим лицам Этот факт свидетельствует о низком качестве организации кредитного процесса коммерческих банков и о необъективной оценке кредитоспособности заемщиков
Результаты анализа структуры просроченной задоженности по срокам возникновения свидетельствуют об увеличении ее длительности По состоянию на 1 января 2006 г доля просроченной ссудной задоженности свыше 30 дн практически во всех коммерческих банках составля-
ет более 70 % Увеличение длительности просроченной задоженности может быть следствием либо нестабильной экономической ситуации в стране или регионе, либо недостаточно продуманной кредитной политики отдельных коммерческих банков Независимо от причин образования длительная просроченная задоженность является характеристикой повышенного кредитного риска коммерческих банков
Практика работы банков с проблемными активами показала, что банки и заемщики находят компромисс в пролонгации кредитов, которая может носить краткосрочный характер, и тогда для банка сложится незначительная рисковая ситуация и кредитный риск окажется ничтожным (степень риска низкая) Если же пролонгация задоженности является неоднократной и длительной, то велика вероятность того, что обязательство не будет испонено заемщиком в поной мере (степень риска высокая) В конечном итоге ссуда будет переведена в разряд просроченных Таким образом, наличие пролонгированной задоженности, а особенно длительной, усугубляет кредитный риск коммерческих банков.
В диссертации представлена авторская классификация пролонгированной ссудной задоженности по степени риска (табл 1)
Таблица 1
Классификация пролонгированной задоженности по степени риска
Степень риска Вид пролонгации Количество пролонгаций ссуды ! Длительность пролонгированной задоженности, ДН Темпы роста пролонгированной задоженности, коэффициент
Низкая Текущая 1 До 30 1-1,5
Средняя Умеренная 2-3 30-180 1,5-2
Высокая Гиперпролонгация Больше 3 Свыше 180 Свыше 2
Вместе с тем о значении пролонгации ссудной задоженности нельзя судить однозначно С одной стороны, политика пролонгации задоженности имеет позитивное значение, так как коммерческие банки способствуют поддержанию и оздоровлению финансового состояния юридических и физических лиц С другой стороны, значение политики пролонгации можно охарактеризовать как негативное, поскольку под определением пролонгированной задоженности скрываются потенциальные убытки заемщиков и кредиторов Очевидно, что именно гиперпролонгированная задоженность существенно увеличивает кредитный риск банка, поскольку такая задоженность потенциально является просроченной
Стандартный перечень способов минимизации кредитных рисков коммерческих банков в ходе диссертационного исследования автором допонен следующими мероприятиями
1) прогнозирование возникновения кризисных ситуаций в деятельности заемщика,
2) профилактика возникновения проблемных активов,
3) мониторинг состояния экономики, макроэкономических процессов, тенденций и особенностей развития банковского сектора,
4) развитие инфраструктуры кредитного процесса (бюро кредитных историй, оценочные компании, колекторские агентства, поставщики программных продуктов и т д.)
Общий перечень мероприятий, обеспечивающих минимизацию кредитных рисков коммерческих банков, представлен на рис 2
/ Структури-( рование N4 кредитов
Диверсификация кредитных ресурсов
Контроль качества ссудной задоженности
Создание резервов ^ч на покрытие )
банковских рисков/
Мероприятия, обеспечивающие минимизацию банковских кредитных рисков
Прогнозирование
возникновения кризисных ситуаций в деятельности заемщика
Попонение и использование информационной базы созданных бюро кредитных историй, мониторинг клиентской базы
Профилактика возникновения проблемных активов
Развитие инфраструктуры кредитного процесса
(бюро кредитных историй, оценочные компании, колекторские агентства, поставщики программных продуктов и т д)
Мониторинг состояния экономики, макроэкономических процессов, тенденций
и особенностей развития банковского сектора
Рис 2 Схема мероприятий, обеспечивающих минимизацию банковских кредитных рисков
Таблица 2
Система управления кредитным риском коммерческого банка
Этапы процесса управления банковским кредитным риском Стадии кредитного процесса Мероприятия, обеспечивающие минимизацию банковского кредитного риска Ответственное подразделение коммерческого банка
Анализ риска Рассмотрение заявки Оценка кредитоспособности клиента Изучение обеспечения кредита Мониторинг состояния экономики, макроэкономических процессов, тенденций и особенностей развития банковского сектора Использование информационной базы бюро кредитных историй Мониторинг клиентской базы Прогнозирование ликвидности и возникновения кризисных ситуаций в деятельности заемщика Принятие решения или отказ от риска Юридическая служба Служба безопасности Кредитное подразделение Подразделение по работе с проблемными активами
Выбор стратегии управления риском Структурирование кредита Заключение кредитного договора Предоставление кредита Классификация ссуды Создание резерва на покрытие кредитного риска Юридическое оформление обеспечения кредита Юридическая служба Кредитное подразделение
Регулирование риска Обслуживание кредита Оценка возможных последствий принятия решений для банка Разработка схем возврата активов Принятие стратегических решений относительно работы с дожником Контроль качества обеспечения и эффективности использования ссудной задоженности Попонение информационной базы кредитного бюро Страхование банковского кредитного риска Профилактика возникновения проблемных активов Диверсификация кредитных ресурсов Структурирование кредитов Кредитное подразделение Подразделение по работе с проблемными активами Управление активно-пассивных операций
Контроль (анализ) результатов Погашение кредитов и процентов по нему Пролонгация ссудной задоженности Списание задоженности на убытки Анализ доходности кредитной сдеки и рентабельности банка Мониторинг финансового состояния заемщика Разработка совместно с заемщиком мероприятий по улучшению его финансового положения Продажа обеспечения Списание резерва на возможные потери по ссудам Руководство Кредитное подразделение Подразделение по работе с проблемными активами Служба безопасности
В своей деятельности коммерческие банки не дожны ограничиваться только одним инструментом минимизации кредитного риска Банки самостоятельно определяют политику управления кредитным риском, выбирают приемлемые и наиболее эффективные инструменты снижения риска, обеспечивающие качественное управление кредитным портфелем
Автором разработана организационно-функциональная структура системы управления банковским кредитным риском, которая позволит банку поддерживать риск на минимально возможном уровне (табл 2)
В третьем разделе диссертации "Кредитный риск коммерческих банков в контексте инвестиционного климата регионов" исследовано состояние инвестиционного процесса в регионах Привожского федерального округа, выявлены основные направления повышения инвестиционной привлекательности и инвестиционной активности регионов, исследовано влияние инвестиционного климата в регионе на уровень кредитных рисков коммерческих банков
В процессе диссертационного исследования установлено, что коммерческим банкам для обеспечения минимизации кредитного риска по операциям догосрочного кредитования, в том числе инвестиционного и ипотечного, наряду с анализом кредитоспособности заемщика следует проводить анализ внешних условий, те необходимо оценить инвестиционную привлекательность территории, на которой клиентом осуществляется инвестирование. Благоприятный инвестиционный климат региона является фактором, сдерживающим кредитный риск коммерческих банков
Из всего многообразия показателей, характеризующих инвестиционный климат региона, автором выделен ряд показателей, на которые коммерческим банкам рекомендуется обратить первостепенное внимание. доля убыточных предприятий, налоговая задоженность юридических и физических лиц, длительность налоговой задоженности, темпы роста реальной заработной платы населения (при догосрочном кредитовании физических лиц), доля бюджетных источников финансирования инвестиционных проектов. Инвестиционный климат региона, по мнению автора, оказывает существенное влияние на кредитный риск коммерческих банков Обоснованность данного суждения доказана в диссертации на основании результатов построения уравнения регрессии, описывающего зависимость уровня кредитного риска коммерческих банков от состояния инвестиционного климата региона Для проведения анализа автором построена система результативного и факторных показателей, отражающих влияние на кредитный риск коммерческих банков инвестиционного климата регионов В качестве результативного показателя, определяющего банковский кредитный риск, принят "удельный вес просроченной задоженности в общем объеме кредитных вложений" (У)
Факторными показателями являются
Х сальдированный финансовый результат деятельности организаций на душу населения (ХО, тыс руб ,
Х удельный вес прибыльных организаций в общей численности организаций (Х2), %,
Х среднедушевой размер инвестиций (Х3), руб /чел ,
Х инвестиции в основной капитал (Х4), мн руб ,
Х доля инвестиций в основной капитал за счет собственных средств (Х5), %,
Х доля инвестиций в основной капитал за счет привлеченных средств (Х6), %,
Х доля инвестиций в основной капитал за счет бюджетных средств (Х7), %,
Х плотность размещения инвестиций (Х8), тыс руб /км2,
Х рейтинг регионов в экономической системе ПФО по индексу промышленного производства (Х9),
Х рейтинг регионов по обслуживанию иностранных инвестиций (Х10),
Х среднедушевые доходы населения (Хц), руб ,
Х удельный вес численности населения в трудоспособном возрасте в общей численности населения (Х^), %,
Х удельный вес лиц с высшим образованием в численности занятых в экономике (Х!3), %,
Х индекс промышленного производства к 2004 г (Х14), %,
Х темпы роста валового регионального продукта на душу населения (Х15), %,
Х доходность кредитных вложений (без учета просроченных процентов) (Х16), %,
Х индекс физического объема инвестиций в основной капитал (Х17), %,
Х темпы роста просроченной задоженности (Х^), %,
Х количество действующих кредитных организаций (Х19)
По результатам статистического исследования построена линейная модель множественной регрессии, которая включает в себя четыре фактора "удельный вес численности населения в трудоспособном возрасте в общей численности населения (Х12), %", "темпы роста валового регионального продукта на душу населения" (Хн), %, "индекс промышленного производства к 2004 г (Хм), %", "удельный вес прибыльных организаций в общей численности организаций, (Х2), %"
У = Ч 1,297 Х12-0,0396-Х15-0,0787 Хн-0,13 Х2+ 107,26.
Формальная интерпретация полученной модели позволяет сделать следующие выводы Улучшение инвестиционного климата региона способствует снижению удельного веса просроченной задоженности, которая характеризует кредитный риск банка. Наибольшее влияние на кредитный
риск оказывает удельный вес численности населения в трудоспособном возрасте в общей численности населения При росте этого показателя на 1 % кредитный риск снижается на 1,3 % Влияние изменения остальных показателей благоприятно, но незначительно (менее 1 %). В то же время незначительная степень воздействия данных показателей свидетельствует о том, что роль коммерческих банков в инвестиционном процессе пока невелика Тем не менее, анализ эмпирических данных позволяет утверждать, что доля догосрочных кредитов, используемых для финансирования инвестиций в основной капитал, имеет положительную динамику
Результаты проведенного статистического исследования доказывают наличие определенной степени влияния инвестиционного климата региона на уровень кредитного риска коммерческих банков
В заключении диссертации приведены наиболее значимые теоретические выводы, полученные в результате проведения исследования, а также сформулированы рекомендации, позволяющие коммерческим банкам повысить эффективность процесса управления кредитным риском
ОСНОВНЫЕ ПУБЛИКАЦИИ АВТОРА ПО ТЕМЕ ДИССЕРТАЦИИ
Статьи в периодических научных изданиях, рекомендованных ВАК
1 Шутяк, ЕН Современные подходы к оценке кредитных рисков коммерческих банков [Текст] / Е H Шутяк, О В Панарина // Вестн Самар гос экон ун-та - Самара, 2007 -№4(30) - С 185-188 - 0,4 печ л
2 Панарина, О В Организационные методы управления кредитными рисками в коммерческих банках [Текст] / О В Панарина // Экон науки - 2007 -№6(31) - С 115-118 -0,6 печ л
3 Панарина, OB Управление кредитным процессом с учетом инвестиционной привлекательности регионов [Текст] / О В Панарина // Вестн Самар гос экон ун-та - Самара, 2007 - № 6 (32) - 0,6 печ л
Статьи в других изданиях
4 Панарина, О В Современные подходы к классификации и управлению банковскими рисками [Текст] / О В Панарина // Вестн молодых ученых Самар гос экон ун-та - Самара, 2006 -№1(13) - С 107-112 -0,5 печ л
Формат 60x84/16 Бум писч бел Печать офсетная rapHnirypa"Times New Roman" Объем 1 печ л Тираж 120 экз Заказ № 25 Отпечатано в типографии СГЭУ Самара, ул Советской Армии, 141
Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидат экономических наук , Панарина, Ольга Владимировна
ВВЕДЕНИЕ.
Глава 1. Банковские риски и методы управления ими.
1.1 .Понятие банковских рисков, их классификация.
1.2.Управление кредитным риском в современных условиях.
1.3. Международный опыт регулирования банковских рисков и возможности его использования в России.
Глава 2. Анализ системы управления кредитным риском коммерческих банков.
2.1.Экономическая оценка системы управления банковским кредитным риском (на примере коммерческих банков
Привожского Федерального округа).
2.2. Основные направления развития анализа и способов минимизации кредитного риска.
Глава 3. Кредитный риск коммерческих банков в контексте инвестиционного климата регионов.
3.1. Инвестиционный климат региона: составляющие и оценка.
3.2.Анализ влияния инвестиционного климата региона на уровень кредитного риска коммерческих банков.
Диссертация: введение по экономике, на тему "Управление кредитным риском коммерческих банков и инвестиционный климат региона"
Актуальность темы исследования. Банковский бизнес, как одна из важнейших высокотехнологичных отраслей экономики, в наибольшей степени подвергается происходящим изменениям на макро- и микроуровне. Эти изменения связаны с совершенствованием банковского законодательства, компьютерных технологий, появлением на финансовых рынках новых банковских продуктов и услуг, и, при неэффективной организации банковской деятельности, могут привести к возникновению рисков. В этой связи вопросы управления банковскими рисками, от своевременного решения которых зависит эффективность деятельности отдельных банков и стабильность функционирования банковской системы страны, приобретают первостепенное значение.
В экономической литературе вопросам изучения банковских рисков и способам управления ими уделяется большое внимание. Из всего многообразия банковских рисков особо выделяется кредитный риск, как наиболее значимый в банковской деятельности, поскольку он оказывает существенное влияние на стабильность отдельного коммерческого банка или организации, а так же банковской и других экономических сфер в целом.
Коммерческие банки в рамках разработанной кредитной политики определяют методы оценки кредитных рисков и способы управления ими. Управление кредитным риском зачастую осуществляется лишь по формальным признакам, основанным на инструктивных и методических указаниях Банка России, или на западных методиках, не адаптированных к условиям российской экономики, что в конечном итоге ведет к ослаблению позиций банка в повседневной конкурентной борьбе (или при наступлении критических событий), и свидетельствует о недостаточной эффективности системы управления риском.
Коммерческие банки прямым или косвенным образом участвуют в реализации региональной инвестиционной политики. Посредством кредитного механизма они способствуют укреплению финансового состояния предприятий, это улучшает инвестиционный климат регионов. В тоже время, инвестиционный климат оказывает определенное влияние на кредитный риск коммерческих банков, тем самым приводит к необходимости корректировки кредитной политики с учетом инвестиционных особенностей регионов. От оптимального сочетания инвестиционной политики регионов и кредитной политики коммерческих банков зависит эффективность функционирования российской экономики.
Степень разработанности проблемы. Вопросам, рассматриваемым в данном диссертационном исследовании, в экономической литературе уделяется значительное внимание.
Теоретико-методологическим аспектам исследования природы банковских рисков, их классификации посвящены труды зарубежных и отечественных ученых Асхауера Г., Бабичевой Ю., Белякова А., Вахрушева Д., Вини-ченко И., Ивасенко А., Кузнецова В., Лаврушина И., Лобанова А., Осипенко О., Севрук В., Синки Д., Соколинской Н., Тена В., Тепман Л., Тимоти У. Кох, Филина С., Чугунова А., Шенкира У.
Существенный вклад в изучение процессов управления банковскими рисками внесли Бухтин М., Герасимова П., Ермасова Н., Иванов В., Кабуш-кин С., Клочков И., Максимова В., Русанов Ю., Супрунович Е., Тершукова М., Уткина Э., Хохлов Н., Холодова М.
Методы управления рисками, используемые зарубежными коммерческими банками, исследуются Битковым В., Гусакова Н., Кабушкиным С., Ломакиной Е., Насибяном С., Питера С. Роуз, Струченковой Т., Ширинской Е.
Изучению инвестиционного процесса в России и его регионах посвящены исследования Абыкаева Н., Адрианова В., Айвазяна С., Бутова В., Глазьева С., Губанова С., Гусевой К., Друбецкого Я., Заровой Е., Зетынь А., Климовой Н., Ковалева В., Кривцова А., Рябцева В., Чистик О.
Вместе с тем, ряд аспектов управления банковскими рисками остаются недостаточно изученными. Так, например, в процессе анализа банковского кредитного риска недостаточное внимание уделяется качеству кредитного портфеля банков, в частности, анализу пролонгированной задоженности, как одной из важнейших его характеристик, в более глубоком изучении нуждается процесс управления банковским кредитным риском с учетом инвестиционного климата регионов.
Актуальность и многогранность поставленной проблемы, ее недостаточная научная разработанность и практическая значимость явились основанием для выбора темы данного исследования, определения его цели и значимости.
Цель и задачи исследования. Целью диссертационной работы является разработка научно-методических и практических рекомендаций по повышению эффективности кредитного процесса в коммерческом банке за счет минимизации кредитных рисков и расширения круга потенциальных заемщиков. Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие задачи:
S раскрыть экономическую природу риска, провести классификацию банковских рисков;
S определить сущность процесса управления банковскими рисками;
S исследовать отечественный опыт управления банковским кредитным риском и определить основные направления развития способов минимизации кредитного риска;
S проанализировать зарубежный опыт оценки и управления банковским кредитным риском и оценить возможность его применения в России;
S выявить факторы, определяющие инвестиционный климат региона;
S проанализировать влияние инвестиционного климата региона на уровень кредитных рисков коммерческих банков.
Область исследования. Диссертационное исследование проведено по специальности 08.00.10- Финансы, денежное обращение и кредит Паспорта специальностей ВАК (экономические науки) в рамках раздела 9.17 Совершенствование системы управления рисками российских банков.
Объект и предмет исследования. Объектом диссертационного исследования является кредитная деятельность коммерческих банков в условиях расширения инвестиционной деятельности в регионах.
Предметом диссертационного исследования выступают методы и механизмы управления кредитным риском, складывающиеся в процессе заключения коммерческими банками краткосрочных и догосрочных кредитных сделок.
Теоретико-методологической основой настоящего исследования послужили концепции и гипотезы отечественных и зарубежных ученых в области финансов, менеджмента, банковской деятельности и управления различного рода рисками, а также монографии и статьи современных авторов, посвященные проблемам управления банками и банковскими рисками, регулирования банковской деятельности. Исследование проводилось с использованием статистических данных и экспертных оценок специалистов Центрального Банка Российской Федерации (Банка России), специалистов коммерческих банков.
Инструментарно-методический аппарат исследования представляет собой сочетание базовых принципов научного познания (структурно-функционального и институционально- эволюционного анализа) и общенаучных методов (единство анализа и синтеза, индукции и дедукции, взаимосвязи количественных и качественных изменений). В процессе обоснования теоретических положений, выводов и рекомендаций использовались экономико- статистические методы наблюдения, группировок, динамического анализа, вариационного анализа и методы математического моделирования (корреляционно-регрессионный, кластерный). В работе применены методы графической и табличной интерпретации экономических процессов.
Информационно-эмпирическую базу исследования составили официальные данные Федеральной службы государственной статистики Российской Федерации, справочные и аналитические материалы Центрального банка Российской Федерации (Банка России), рейтинговых агентств, информационные материалы, содержащиеся в научных публикациях и в периодической печати.
Нормативно-правовой базой настоящей диссертации явились Гражданский кодекс Российской Федерации, Бюджетный кодекс Российской Федерации, Налоговый кодекс Российской Федерации, Федеральные законы и подзаконные акты, регулирующие банковскую деятельность, Постановления Правительства Российской Федерации, инструктивные материалы Центрального банка Российской Федерации.
Рабочая гипотеза диссертации представлена следующими концептуальными положениями: 1) в условиях стремительного развития сферы банковских услуг стабильность национальной банковской системы зависит от эффективной организованной системы управления банковскими рисками; 2) возрастающая активность банковского сектора в области инвестиционного кредитования приводит к необходимости защиты финансовых интересов коммерческих банков и требует существенного повышения качества управления их кредитным портфелем, а также совершенствования имеющихся методов управления кредитным риском; 3) состояние инвестиционного климата в регионе дожно оказывать влияние на степень кредитного риска, которое необходимо количественно оценить.
Основные положения диссертации, выносимые на защиту:
1. Классификация банковских рисков, позволяет выделить как внешние, так и внутренние финансовые риски, выявить взаимосвязь внутреннего кредитного риска и внешнего инвестиционного риска.
2. Процесс управления банковскими рисками представляет собой совокупность приемов и методов воздействия на банковские операции, разрабатываемых персоналом банка, в рамках существующего законодательства и внутренних нормативов, направленных на уменьшение степени вероятности и сокращение размера финансовых потерь в процессе мобилизации и размещения капитала.
3. Методика анализа пролонгированной ссудной задоженности является частью процесса управления банковским кредитным риском в разрезе групп разработанной классификации.
4. Система управления кредитным риском коммерческого банка, взаимоувязывает этапы процесса управления банковским кредитным риском, стадии кредитного процесса, мероприятия, обеспечивающие минимизацию банковского кредитного риска и ответственные подразделения коммерческого банка.
5. Предложенная диссертантом корреляционно-регрессионная модель позволяет количественно оценить влияние инвестиционного климата в регионе на кредитный риск коммерческих банков.
Научная новизна диссертационной работы состоит в развитии теоретических и методологических подходов к анализу банковского кредитного риска и организации кредитной деятельности коммерческих банков в условиях расширения инвестиционной деятельности в регионах.
В диссертации получены следующие результаты, имеющие научную новизну:
S получила развитие теория банковских рисков: предложены критерии и разработана классификация банковских рисков, сформулировано определение процесса управления банковскими рисками;
S предложена и апробирована в процессе анализа финансовой деятельности коммерческих банков Привожского федерального округа система показателей, позволяющая оценить кредитный риск и построить эффективную систему управления риском;
S разработана методика анализа пролонгированной ссудной задоженности;
S предложена организационно-функциональная структура системы управления кредитным риском коммерческого банка;
S на основе корреляционно-регрессионного анализа разработана модель, отражающая зависимость просроченной ссудной задоженности, как показателя, характеризующего кредитный риск, от факторов инвестиционного климата регионов.
Теоретическая значимость работы заключается в том, что полученные автором в результате проведения исследования, выводы и предложения развивают методологию оценки банковских рисков и способов управления ими с учетом особенностей инвестиционного климата регионов.
Практическая значимость работы состоит в том, что предложенные рекомендации могут быть использованы коммерческими банками при разработке кредитной политики. Использование разработанных методик и агоритмов способствует повышению качества кредитного портфеля коммерческого банка, минимизации кредитного риска, повышению эффективности работы служб банка, участвующих в кредитном процессе.
Полученные автором научные результаты могут также найти применение в процессе преподавания ряда экономических дисциплин и спецкурсов: Риск-менеджмент, Банковское дело, Деньги, кредит, банки, Организация деятельности коммерческих банков, Банковский менеджмент, Управление банковскими рисками, а также при проведении научно-практических конференций и семинаров, тематика которых связана с актуальными проблемами банковской деятельности.
Апробация работы. Основные положения и выводы диссертации проходили апробацию на международных и межвузовских научно-практических конференциях: на III Российской научно-методической конференции "Учебный, воспитательный и научный процессы в вузе" (г. Самара, апрель 2005 г.); научной конференции профессорско-преподавательского состава по итогам научно-исследовательской работы за 2005 г. (г. Самара, апрель 2006 г.); международной научно-практической конференции "Роль высших учебных заведений в инновационном развитии экономики регионов" (г. Самара, октябрь 2006 г.); V международной научно-практической конференции "Современный финансовый рынок Российской Федерации" (г. Пермь, май 2007 г.); 6-й Международной научно-практической конференции "Проблемы развития предприятий: теория и практика" (г. Самара, октябрь 2007 г.).
Публикации. По материалам диссертационного исследования опубликовано 4 научные работы общим объемом 2,1 печ. л.
Структура диссертации. Диссертация состоит из введения, трех разделов, объединяющих семь параграфов, заключения, библиографического списка в количестве 238 источников и 16 приложений. Текст илюстрирован 6 рисунками, информационная база обеспечивается 25 таблицами.
Диссертация: заключение по теме "Финансы, денежное обращение и кредит", Панарина, Ольга Владимировна
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
На основе проведенного исследования были получены следующие выводы.
В современной экономической литературе кредитный риск рассматривается как вероятность неиспонения, либо ненадлежащего испонения заемщиком обязательств по ссудной задоженности перед банком в соответствии с условиями договора, либо осуществление реальной угрозы такого неиспонения (ненадлежащего испонения), что, в свою очередь, может привести к проблемам в движении денежных средств и неблагоприятно отразиться на ликвидности банка. В целях обеспечения надежности, рентабельности, ликвидности функционирования, коммерческим банкам необходимо организовать деятельность в области управления риском.
Система банковских рисков постоянно расширяется по мере возникновения новых банковских продуктов, совершенствования систем обработки данных, выхода банковской системы на международную банковскую арену. Рискованность банковского бизнеса является объективным фактором, который не может быть поностью устранен в процессе совершенствования банковских технологий. В условиях современности именно кредитная деятельность банков выделяется своей актуальностью и значимостью. Поэтому кредитный риск признан одним из наиболее важных банковских рисков и существенно влияющим на финансовое состояние банка.
Управление кредитным риском, как одно из главных направлений банковской деятельности, представляет собой совокупность приемов и методов воздействия на банковские операции, разрабатываемые персоналом банка, в рамках существующего законодательства и внутренних нормативов, направленная на уменьшение степени вероятности и сокращение размера финансовых потерь в процессе мобилизации и размещения капитала.
Система управления кредитным риском, прежде всего, предполагает управление кредитными ресурсами банка, его кредитным портфелем. Управление кредитным портфелем позволяет регулировать риски всего портфеля в соответствии с конъюнктурой рынка. Основными характеристиками кредитного портфеля коммерческого банка являются диверсифицированность, качество и доходность. Особое внимание следует уделить такому экономическому явлению, как пролонгация ссудной задоженности. Методика анализа пролонгированной ссудной задоженности, предложенная автором, является частью процесса управления банковским кредитным риском в разрезе групп разработанной классификации. Применение разработанной методики позволит коммерческим банкам существенно повысить качество кредитного портфеля.
Коммерческие банки не дожны ограничиваться только одним инструментом минимизации кредитного риска. Они вправе самостоятельно определять политику управления кредитными рисками, выбирают приемлемые и наиболее эффективные инструменты снижения рисков, обеспечивающие качественное управление кредитным портфелем. Рациональная совокупность методов управления банковским кредитным риском позволит банку поддерживать риск на минимально возможном уровне. В диссертационном исследовании автором разработана система управления кредитным риском коммерческого банка, которая взаимоувязывает этапы процесса управления банковским кредитным риском, стадии кредитного процесса, мероприятия, обеспечивающие минимизацию банковского кредитного риска и ответственные подразделения коммерческого банка. Кроме предложенных методов управления кредитным риском коммерческим банкам следует проводить анализ внешних условий. Подобный анализ предполагает всестороннее изучение инвестиционного климата территории, на которой осуществляется кредитование, или инвестирование. В процессе реализации инвестиционной политики необходимым является формирование благоприятного инвестиционного климата региона, который существенно влияет на кредитный риск коммерческих банков. Основными характеристиками инвестиционного климата региона, максимально снижающими кредитный риск коммерческих банков являются: рост численность населения в трудоспособном возрасте, увеличение объема промышленного производства, увеличение доли прибыльных предприятий. Улучшение инвестиционного климата региона способствует снижению удельного веса просроченной задоженности, которая характеризует кредитный риск банка. Наибольшее влияние на кредитный риск оказывает удельный вес численности населения в трудоспособном возрасте в общей численности населения. При росте этого показателя на 1%, кредитный риск снижается на 1,3%. Влияние изменения остальных показателей благоприятно, но незначительно (менее одного процента). В то же время незначительная степень воздействия данных показателей свидетельствует о том, что роль коммерческих банков в инвестиционном процессе пока невелика. Тем не менее, анализ эмпирических данных позволяет утверждать, что доля догосрочных кредитов, используемых для финансирования инвестиций в основной капитал, имеет положительную динамику.
Результаты проведенного статистического исследования доказывают наличие определенной степени влияния инвестиционного климата региона на уровень кредитного риска коммерческих банков.
Диссертация: библиография по экономике, кандидат экономических наук , Панарина, Ольга Владимировна, Самара
1. Абакин, JI. Роль государства и борьба с экономическими догмами Текст. / JI. Абакин // Экономист. 1998. - № 9. - С. 3-7.
2. Абыкаев, Н. Инвестиционный потенциал и экономический рост Текст. / Н. Абыкаев // Экономист. 2000. - № 6. - С. 58-66.
3. Аганбегян, Г. Россия на пути к равновесной рыночной экономике: при наших возможностях это впоне осуществимо Текст. / Г. Аганбегян // ЭКО. 1999. - № 6. - С. 22-34.
4. Адрианов, В. Государство и рынок: механизм взаимодействия Текст. / В. Адрианов // Маркетинг. 1999. - № 5. - С. 3-20.
5. Адрианов, В.Д. Россия: экономический и инвестиционный потенциал Текст. / В.Д. Адрианов. М. : Экономика, 1999. - 661 с.
6. Айвозян, С.А. Прикладная статистика и основы эконометрики Текст. / С.А. Айвозян, B.C. Мхитарян. М. : ЮНИТИ, 1998. - 1022 с.
7. Алаев, Э.Н. Энциклопедия СНГ. Регионы России. Экономика, хозяйство, история, финансы, страхование, экология Текст. / Э.Н. Алаев, Т.С. Грачева, Е.Ш. Кочанова. М. : Финансы и страхование, 2000. - 219 с.
8. Арцишевский, JI. Проблемы структурной перестройки экономики Текст. / JI. Арцишевский // Экономист. 2000. - № 1. - С. 47-52.
9. Аушев, Б.Б. Особенности управления региональными экономическими системами России Текст. / Б.Б. Аушев // Вопр. экономики. 2000. -№ 11. - С. 12-17.
10. Афанасьев, А.А. Коммерческие банки на рынке производных финансовых инструментов: методология, риски, регулирование Текст. /А.А. Афанасьев. Владивосток : Изд-во ДВГАЭУ, 2002. - 308 с.
11. И. Банки и банковские операции Текст. / под ред. Е.Ф. Жукова. М. : ЮНИТИ, 1997. - 297 с.
12. Банковское дело Текст. / под ред. О.И. Лаврушина. М. : Банк, и биржевой науч.-консультац. центр, 2002. - 475 с.
13. Банковское дело Текст. : справ, пособие / под ред. Ю.А. Бабичевой. -М. : Экономика, 1994. 397 с.
14. Банковское дело: управление и технологии Текст. : учеб. пособие для вузов / под ред. A.M. Тавасиева. М. : ЮНИТИ-ДАНА, 2001. - 863 с.
15. Баринов, А.Э. Снижение рисков при кредитовании и инвестировании проектов в России Текст. / А.Э. Баринов // Банк. дело. 2005. - № 6. -С. 64-72.
16. Басовский, JI.E. Прогноз и планирование в условиях рынка Текст. / Л.Е. Басовский. М. : ИНФРА-М, 1999. - 260 с.
17. Башкатов, И. Метод прогнозирования развития систем, основанный на закономерностях теории перемен Текст. / И. Башкатов // Управление риском. 2002. - № 1. С. 30-34.
18. Беляев, А.В. Банковские риски : проблемы учета, управления и регулирования Текст. / А.В. Беляев. М. : БЦД-пресс, 2003. - 256 с.
19. Беляев, М.К. Специфические риски потребительского кредитования Текст. / М.К. Беляев // Банк. дело. 2006. - № 5. - С. 54-56.
20. Беляков, А.В. Банковские риски: проблемы учета, управления и регулирования Текст. / А.В. Беляков. М. : БДЦ-пресс, 2003. - 296 с.
21. Беляков, А.В. Кредитный риск: оценка, анализ, управление Текст. / А.В. Беляков, Е.В. Ломакина // Финансы и кредит. 2000. - № 9. - С. 1925.
22. Бернанке, Б.Ш. Банковское регулирование и надзор: как уравновесить выгоды и издержки Текст. / Б.Ш. Бернанке ; реф. Г.В. Семеко // Банки: мировой опыт. 2006. - № 6. - С. 11-16.
23. Битков, В.Н. Формы проявления кредитного риска Текст. / В.Н. Битков, С.С. Насибян // Банк, услуги. 2001. - № 2. - С. 23-28.
24. Большой экономический словарь Текст. М. : Кн. мир, 2002. - 895 с.
25. Бригхем, Ю. Финансовый менеджмент. полный курс Текст. : пер. с англ. / Ю. Бригхем, Л. Гапенски ; под ред. В.В. Ковалева. СПб. : Экон. шк., 1998.-497 с.
26. Брянский, В. Проблемы экономического развития: историко-философский аспект Текст. / В. Брянский. М. : ТЕИС, 2000. - 174 с.
27. Бугаков, Ю.В. Выбор варианта рискового портфеля Текст. / Ю.В. Бугаков // Менеджмент в России и за рубежом. 2000. - № 4. -С. 7-10.
28. Буренин, А.Н. Рынок ценных бумаг и производных финансовых инструментов Текст. / А.Н. Буренин. М. : 1-я Федер. книготорговая компания, 1998. - 352 с.
29. Бутов, В.И. Основы региональной экономики Текст. / В.И. Бутов, Г.В. Игнатов, Н.П. Кетова. М. ; Ростов н/Д, 2000. - 448 с.
30. Бухтин, М. Практические вопросы построения системы управления рисками в коммерческом банке Текст. / М. Бухтин // Банки и технологии. -2002. -№ 1.-С. 18-23.
31. Быкова, Е.В. Показатель денежного потока в оценке финансовой устойчивости предприятия Текст. / Е.В. Быкова // Финансы. 2000. -№ 2. - С. 27-34.
32. Бюджетный кодекс Российской Федерации Электронный ресурс. : федер. закон от 31 июля 1998 г. № 145-ФЗ. Режим доступа: Ссыка на домен более не работаетp>
33. Василишин, Э.Н. Механизм регулирования деятельности коммерческих банков в России на макро- и микроуровне Текст. / Э.Н. Василишин, Л .Я. Маршавина. М. : Экономика, 1999. - 271 с.
34. Вахрушев, Д.С. Риск-менеджмент в коммерческом банке: теоретические основы и проблемы организации в России Текст. : монография / Д.С. Вахрушев, С.А. Леонтьев. М. : Граница, 2004. - 317 с.
35. Бахрушина, Э. Оценка эффективности бизнеса Текст. / Э. Бахрушина // Экономика и жизнь. 2000. - № 11. - С. 45-51.
36. Введение в банковское дело Текст. : пер. с нем. / под ред. Г. Асхауера. -М.: Мир и культура, 1997. 486 с.
37. Веденевский, O.K. Финансовые риски в банковской системе Текст. : учеб. пособие / O.K. Веденевский, В.М. Курапов, В.Н. Степанов. СПб. : Изд-во СПбТЭИ, 1998. - 139 с.
38. Вертакова, Ю.В. Упреждающее управление на основе новых информационных технологий Текст. / Ю.В. Вертакова, Э.Н. Кузьбожев. Курск : Изд-во КГТУ, 2002.-214 с.
39. Вопросы государственной регистрации прав на недвижимое имущество, находящееся в федеральной собственности Электронный ресурс. : постановление Правительства РФ от 31 авг. 2000 г. № 648. Режим доступа: Ссыка на домен более не работаетp>
40. Восков, Я.В. Превентивный комплексный анализ финансовой деятельности кредитных организаций Текст. / Я.В. Восков, В.В. Евсюков, С.Ю. Медведев // Банк. дело. 2005. - № 1. - С. 32-36.
41. Гаджиев, Ф.Р. Международная диверсификация и снижение рисков Текст. / Ф.Р. Гаджиев // Финансы и кредит. 1999. - № 12. - С. 149-151.
42. Гамза, В.А. Безопасность коммерческого банка Текст. : учеб.-практ. пособие / В.А. Гамза, К.Б. Ткачук. М. : Шумилова И.И., 2000. - 216 с.
43. Гамза, В.А. Рисковый сектор коммерческих организаций Текст. / В.А. Гамза. М. : Экономика, 2002. - 119 с.
44. Герасимова, П.А. Управление рисками и обеспечение безопасности как составные части менеджмента Текст. / П.А. Герасимова // Финансы, деньги, инвестиции. 2006. - № 1. - С. 23-28.
45. Геращенко, В.В. О состоянии и перспективах развития банковской системы России Текст. / В.В. Геращенко // Деньги и кредит. 2000. - № 7. -С. 3-7.
46. Геронина, Н.Р. Управление банковскими рисками Текст. : учеб. пособие / Н.Р. Геронина, Ю.Ю. Русанов. М. : МБИ, 2004. - 131 с.
47. Гиляровская, JI.T. Комплексный анализ фмнансово-экономических результатов деятельности банка и его филиалов Текст. / J1.T. Гиляровская, С.Н. Павенина. СПб.:Питер, 2003,- 271 с.
48. Гитман, Л.Дж. Основы инвестирования Текст. / Л.Дж. Гитман, М.Д. Джонк. М. : Дело, 1999. - 752 с.
49. Гладышевский, А.И. Инвестиционная политика переходного периода в России Текст. / А.И. Гладышевский // Экономика строительства. -2001.-№8.-С. 15-27.
50. Глазьев, С. Пути преодоления инвестиционного кризиса Текст. / С. Глазьев // Вопр. экономики. 2000. - № 11. - С. 23-27.
51. Голик, Л.В. Управление активами коммерческих банков Текст. : монография / Л.В. Голик. Шахты : ЮРГУЭС, 2004. - 82 с.
52. Горских, И.И. Управление банковскими активами и рисками Текст. : учеб. пособие / И.И. Горских. Обнинск : Обн. ин-т атом, энергетики, 1998. - 116 с.
53. Гражданский кодекс Российской Федерации. Часть 1 Электронный ресурс. : федер. закон от 30 нояб. 1994 г. № 51-ФЗ. Режим доступа: Ссыка на домен более не работаетp>
54. Гражданский кодекс Российской Федерации. Часть 2 Электронный ресурс. : федер. закон от 26 янв. 1996 г. № 14-ФЗ. Режим доступа: Ссыка на домен более не работаетp>
55. Гражданский кодекс Российской Федерации. Часть 3 Электронный ресурс. : федер. закон от 26 нояб. 2001 г. № 146-ФЗ. Режим доступа: Ссыка на домен более не работаетp>
56. Гранберг, А.Г. Основы региональной экономики Текст. / А.Г. Гранберг. М. : ГУ ВШЭ, 2000. - 495 с.
57. Гранберг, А.Г. Стратегия территориального социально-экономического развития Текст. / А.Г. Гранберг // Вопр. экономики. 2000. - № 9. -С. 15-27.
58. Грум, Дж. Банковские риски это реальность Текст. / Дж. Грум // Банки и технологии. - 2002. - № 1. - С. 6-11.
59. Грюнинг, X. Ван. Анализ банковских рисков. Система оценки корпоративного управления и управления финансовым риском Текст. : пер. сангл. / X. Ван Грюнинг, С. Брайович Братанович.- М. : Весь Мир, 2004. -304 с.
60. Губанов, С. Глубинные проблемы инвестиционных процессов в регионе Текст. / С. Губанов // Экономист. 2001. - № 8. - С. 22-27.
61. Гусаков, Н.П. Управление рисками в банковской деятельности: зарубежный опыт Текст. / Н.П. Гусаков. М. : ИНИОН РАН, 1999. - 68 с.
62. Гусева, К.Е. Методика оценки инвестиционной привлекательности региона Текст. / К.Е. Гусева // РЭЖ. 2003. - № 8. - С. 23-37.
63. Гутман, Г.В. Управление региональной экономикой Текст. / Г.В. Гутман, А.А. Мироедов, С.В. Федин ; под ред. Г.В. Гутмана. М. : Финансы и статистика, 2001. - 176 с.
64. Данилин, В.А. Станет ли банковский сектор реальной экономической силой Текст. / В.А. Данилин // Самара и Губерния. 2004. - № 3. - С. 2021.
65. Данилов, А. Оптимизация государственного управления в переходном обществе Текст. / А. Данилов // Проблемы теории и практики управления. 2002. - № 4. - С. 60-69.
66. Денисов, Б.А. Современный взгляд на экономическую роль государства Текст. / Б.А. Денисов // Маркетинг. 2000. - № 4. - С. 16-25.
67. Донцова, Л.В. Вопросы государственного регулирования экономики: основные направления и формы Текст. / Л.В. Донцова // Менеджмент в России и за рубежом. 2000. - № 4. - С. 34-39.
68. Друбецкий, Я.Н. Разработка методов управления инвестиционными проектами Текст. / Я.Н. Друбецкий // Экономист. 2002. - № 4. - С. 42-71.
69. Дубова, С.Е. Развитие рискориентированных подходов в банковском надзоре Текст. / С.Е. Дубова // Финансы и кредит. 2006. - № 5. - С. 1620.
70. Дьяконова, М.Л. Банковский надзор в России и пути его совершенствования Текст. / М.Л. Дьяконова, Н.А. Вехаева // Финансово-кредитные методы развития рыночных отношений. Самара, 2001.- С. 67-74.
71. Елаховский, В. Альтернативные прогнозы развития экономики России в 2003 г. Текст. / В. Елаховский // Вопр. экономики. 2004. - № 1. - С. 4345.
72. Елизаветин, М.Е. О месте России в мировых потоках капитала Текст. / М.Е. Елизаветин // Банк. дело. 2005. - № 1. - С. 28.
73. Елисеева И.И. Статистика Текст.: учеб. пособие/И.И. Елисеева [и др.]. -М.: ТК Веби, Изд-во Проспект, 2006,- 448 с.
74. Ермасова, Н.Б. Управление кредитными рисками в банковской сфере Текст. / Н.Б. Ермасова // Финансы и кредит. 2004. - № 4. - С. 59-67.
75. Жованников, В.Н. Менеджмент кредитных рисков: теоретические аспекты и практические решения Текст. / В.Н. Жованников // Финансы и кредит. 2003. - № 10. - С. 0-0.
76. Замковой, С.В. Анализ динамики и рисков банковской системы России Текст. / С.В. Замковой. М. : МАКС Пресс, 2004. - 124 с.
77. Зетынь, А.С. Инвестиционный процесс и структурная политика Текст. / А.С. Зетынь // ЭКО. 2000. - № 6. - С. 10-29.
78. Земельный кодекс Российской Федерации Электронный ресурс. : федер. закон от 25 окт. 2001 г. № 136-ФЭ. Режим доступа: Ссыка на домен более не работаетp>
79. Иванов, А. Предварительная экспертиза прямых инвестиций в промышленность Текст. / А. Иванов // Проблемы теории и практики управления. 2000. - № 2. - С. 63-66.
80. Иванов, В.В. Новые подходы к решению проблем, связанных с расчетом лимитов межбанковского страхования Текст. /В.В. Иванов // Бухгатерия и банки. 2000. - № 10. - С.25-32.
81. Игнатьева, А.В. Исследование систем управления Текст. / А.В. Игнатьева, М.М. Максимцов. М. : ЮНИТИ-ДАНА, 2000. - 157 с.
82. Инвестиции в России, 2003 Текст. : стат. сб. М. : Госкомстат России, 2003.-252 с.
83. Инвестиционная деятельность в России: условия, результаты инвестиционной привлекательности отдельных отраслей промышленности Текст. //Вопр. статистики. 2000. - № 1. - С. 69-76.
84. Инвестиционный рейтинг российских регионов, 2002-2003 годы Текст. // Эксперт. 2003. - № 41. - С. 69-94.
85. Информационно-аналитический бюлетень ГУ ЦБ РФ по Самарской области за 1 полугодие 2006 г. Электронный ресурс. Режим доступа: Ссыка на домен более не работаетp>
86. Кабушкин, С.Н. Управление банковским кредитным риском Текст. : учеб. пособие / С.Н. Кабушкин. М. : Новое знание, 2004. - 336 с.
87. Кац, И. роль и задачи государственного регулирования экономики Текст. / И. Кац // Экономист. 2003. - № 9. - С. 74-79.
88. Качаев, С.В. Ситуационный анализ социально-экономического развития региона Текст. / С.В. Качаев // РЭЖ. 2002. - № 4. - С. 14-19.
89. Киселев, В.В. Управление банковским капиталом (теория и практика) Текст. / В.В. Киселев. М. : Экономика, 1997. - 118 с.
90. Климова, Н.И. Методика оценки инвестиционной активности Текст. / Н.И. Климова // Вопр. экономики. 2002. - № 9. - С. 34-42.
91. Клочков, И.А. Управленческий учет в коммерческом банке Текст. : практ. пособие / И.А. Клочков, А.Г. Терехов, Ю.Н. Юденков ; под ред. С.М. Шапигузова. М. : ФБК-Пресс, 2002. - 192 с.
92. Ковалев, В.В. Методы оценки инвестиционных проектов Текст. / В.В. Ковалев. М. : Финансы и статистика, 2000. - 144 с.
93. Ковзанадзе, И.К. Вопросы создания эффективной системы управления банковскими рисками Текст. / И.К. Ковзанадзе // Деньги и кредит. -2001.-№3.-С. 8-12.
94. Коган, А. Оценка возможной неоплатности договых обязательств заемщика Текст. / А. Коган // Финансы и кредит. 2003. - № 7. - С. 24-29.
95. Конвенция о межгосударственном лизинге (Москва, 25 ноября 1998 г.) Электронный ресурс. Режим доступа: Ссыка на домен более не работаетp>
96. Короткое, Э.М. Антикризисное управление Текст. / Э.М. Короткое. -М.: ИНФРА-М, 2003. 103 с.
97. Корчагин, Ю.А. Инвестиционная стратегия Текст. / Ю.А. Корчагин. -Ростов н/Д : Феникс, 2006. 316 с.
98. Кох, Т.У. Управление банком Текст. : пер. с англ. : в 6 ч. / Т.У. Кох. -Уфа : Спектр, 1993. 6 ч.
99. Кравченко, Д.С. Проблемы и задачи социально-экономического развития Самарской области Текст. / Д.С. Кравченко // Проблемы финансово-кредитной системы / под ред. Т.М. Ковалевой. Самара, 1999. - С. 93104.
100. Кравченко, П.П. Государственные инвестиции в промышленность России Текст. / П.П. Кравченко // Финансовый менеджмент. 2001. - № 2. -С. 87-94.
101. Красильников, О.Ю. Структурные сдвиги в экономике современной России Текст. / О.Ю. Красильников. Саратов : Изд-во Сарат. гос. ун-та, 2000. - 183 с.
102. Кулаков, А.Е. Управление активами и пассивами банка Текст. : практ. пособие / А.Е. Кулаков. М : БЦД-пресс, 2004. - 256 с.
103. Курманова, Л.Р. Управление банковскими рисками Текст. : учеб. пособие / Л.Р. Курманова. Уфа : РИО УФЭК, 2004. - 119 с.
104. Лазин, А.В. Кредитный рейтинг инвестиционного уровня Текст. / А.В. Лазин // Финансы. 2005. - № 2. - С. 10-11.
105. Лапуста, М.Г. Проблемы кредитования малого бизнеса в России Текст. / М.Г. Лапуста, Т.Ю. Мазурина // Финансы. 2005. - № 4. - С. 7-13.
106. Ларичев, В.Д. Злоупотребления в сфере банковского кредитования. Методика их предупреждения Текст. / В.Д. Ларичев. М. : ЮрИнфоР, 1997. - 224 с.
107. Лексик, В. Распределение социальных обязательств государства между федеральным, региональным и местным уровнями Текст. / В. Лексик // Рос. экон. журн. 2001. - № 2. - С. 36-52.
108. Летягин, О. Надлежащее корпоративное управление и внутренний контроль как основа управления рисками в кредитных организациях Текст. / О. Летягин // Банк, услуги. 2006. - № 1. - С. 8-15.
109. Логовинский, Е. Агоритм управления риском Текст. / Е. Логовинский // Ведомости. 2001. - 2 апр.
110. Ш.Львов, Д.С. Развитие экономики России и задачи экономической науки Текст. / Д.С. Львов. М. : Экономика, 2001. - 79 с.
111. Львов, Д.С. Региональная политика как фактор экономического роста Текст. / Д.С. Львов // Проблемы теории и практики управления. 2000. -№ 1. - С. 21-24.
112. Макроэкономическая статистика Текст. / В.Н. Салин [и др.]. М. : Дело, 2001.- 336 с.
113. Максимова, В.Л. Риски в системе управления деятельностью банка Текст. : учеб. пособие / В.Л. Максимова. Новосибирск : СИФБД, 2003.-213 с.
114. Мамаева, Д.С. К вопросу повышения эффективности использования кредитных ресурсов в реальном секторе экономики Текст. / Д.С. Мамаева// Деньги и кредит. 2006. - № 7. - С. 20-27.
115. Меликьян, Г.Г. Развитие банковской системы России и инвестиции: достижения и проблемы Текст. / Г.Г. Меликьян // Деньги и кредит. 2006. -№ 1.-С.4-9.
116. Меркулов, Я.С. Экономическая оценка эффективности инвестиций Текст. / Я.С. Меркулов. М. : ДИС, 1997. - 119 с.
117. Мехряков, В. Диспропорция в размещении банковского капитала по территории страны сдерживает экономическое развитие регионов Текст. / В. Мехряков // Вестн. банк. дела. 2006. - № 8. - С. 33-34.
118. Мовсесян, А. О стратегии государственного регулирования экономики Текст. / А. Мовсесян // Экономист. 2003. - № 10. - С. 18-29.
119. Мурычев, А.В. Инфраструктура кредитования в России: возможности повышения эффективности кредитного процесса Текст. / А.В. Мурычев // Деньги и кредит. 2006. - № 3. - С. 12-19.
120. Никитина, Т.В. Банковский менеджмент Текст. / Т.В. Никитина. СПб. : Питер, 2001.- 160 с.
121. Никитина, Т.В. Страхование коммерческих финансовых рисков Текст. / Т.В. Никитина. СПб. : Питер, 2002. - 234 с.
122. Николаев, A.M. Выбор стратегии регионального экономического развития Текст. / A.M. Николаев // Экономист. 2003. - № 3. - С. 21-27.
123. Новиков, А.В. Инвестиционная привлекательность региона Текст. : учеб. пособие / А.В. Новиков ; отв. ред. Ю.В. Гусев. Новосибирск : НГАЭиУ, 2001.- 141 с.
124. Об акционерных обществах Электронный ресурс. : федер. закон от 26 дек. 1995 г. № 208-ФЗ. Режим доступа: Ссыка на домен более не работаетp>
125. Об инвестиционной деятельности в Российской Федерации, осуществляемой в форме капитальных вложений Электронный ресурс. : федер. закон от 25 февр. 1999 г. № 39-Ф3. Режим доступа: Ссыка на домен более не работаетp>
126. Об обществах с ограниченной ответственностью Электронный ресурс. : федер. закон от 8 февр. 1998 г. № 14-ФЗ. Режим доступа: Ссыка на домен более не работаетp>
127. Об обязательных нормативах банков Электронный ресурс. : инструкция Банка России от 16 янв. 2004 г. № 110-И. Режим доступа: Ссыка на домен более не работаетp>
128. Об организации внутреннего контроля в кредитных организациях и банковских группах Электронный ресурс. : положение Банка России от 16 дек. 2003 г. № 242-П. Режим доступа: Ссыка на домен более не работаетp>
129. Об организации инспекционной деятельности Центрального банка Российской Федерации (Банка России) Электронный ресурс. : инструкция Банка России от 1 дек. 2003 г. № 108-И. Режим доступа: Ссыка на домен более не работаетp>
130. Об оценочной деятельности в Российской Федерации Электронный ресурс. : федер. закон от 29 июля 1998 г. № 1Э5-ФЗ. Режим доступа: Ссыка на домен более не работаетp>
131. Олынаный, А.И. Банковское кредитование: российский и зарубежный опыт Текст. / А.И. Олыпаный ; под ред. Е.Г. Ищенко, В.И. Алексеева. -М. : Рус. деловая лит., 1997. 352 с.
132. Опрышко, И.Г. Управление кредитными рисками как объект изучения экономической социологии Текст. / И.Г. Опрышко. М. : МГАПИ, 1999.-73 с.
133. Организация деятельности коммерческих банков Текст. / под ред. Г.И. Кравцовой. Минск : Изд-во БГЭУ, 2001. - 197в с.
134. Орешин, В.П. Государственное регулирование национальной экономики Текст. / В.П. Орешин. М. : Юристъ, 2001. - 272 с.
135. Орлова, Е.Р. Инвестиции Текст. : учеб. пособие / Е.Р. Орлова. 4-е изд., испр. и доп. - М. : Омега-Л, 2007. - 235 с.
136. Осипенко, Т.В. Некоторые вопросы повышения качества управления рисками банковской деятельности Текст. / Т.В. Осипенко // Деньги и кредит. 2003. - № 5. - С. 42-45.
137. Осипенко, Т.В. Построение комплексной системы управления банковскими рисками Текст. / Т.В. Осипенко // Деньги и кредит. 2003. - № 12.-С. 49-60.
138. Осипенко, Т.В. Построение комплексной системы управления банковскими рисками Текст. / Т.В. Осипенко // Деньги и кредит. 2003. - № 12. - С. 49-60.
139. Основные направления единой государственной денежно-кредитной политики на 2005 год Текст. // Бухгат. учет в кредит, организациях. -2004. -№ 12.-С. 2-8.
140. Основы банковской деятельности (Банковское дело) Текст. / под ред. К.Р. Тагирбекова. М. : ИНФРА-М : Весь Мир, 2001. - 720 с.
141. Партер, М. Конкуренция Текст. / М. Партер. СПб. ; М. : Вильяме, 2000. - 257 с.
142. Печалова, М.Ю. Организация риск-менеджмента в коммерческом банке Текст. / М.Ю. Печалова // Менеджмент в России и за рубежом. 2001. -№ 10.-С. 21-28.
143. Пещанская, К.В. Организация деятельности коммерческого банка Текст. : учеб. пособие / К.В. Пещанская. М. : ИНФРА-М, 2001. - 320 с.
144. Помазанов, М.В. Капитал под риском в совершенной модели банковской системы Текст. / М.В. Помазанов, В.В. Гундарь // Финансы и кредит. -2003. -№24. С. 14-17.
145. Попов, А. Моделирование взаимосвязи уровня кредитного риска заемщика с показателем доходности его обязательств Текст. / А. Попов // Финансы и кредит. 2003. - № 10. - С. 18-25.
146. Попов, А. Управление внутренним кредитным риском в российских банках Текст. / А. Попов // Финансы и кредит. 2003. - № 9. - С. 17-23.
147. Попов, Г.Ф. Оценка уровня и качества жизни населения Текст. / Г.Ф. Попов // Экономист. 2001. - № 11. - С. 61-69.
148. Порох, А. Банковские технологии в области управления рисками Текст. / А. Порох // Банк, технологии. 2002. - № 3. - С. 29-34.
149. Потехин, Н.А. Пути совершенствования банковского надзора посредством оптимизации банковских рисков Текст. / Н.А. Потехин, Р.В. Гонча-рук. Екатеринбург : УрО РАН, 2004. - 44 с.
150. Потехин, Н.А. Теория разработки проблемы банковского надзора на современном этапе Текст. / Н.А. Потехин, Р.В. Гончарук. Екатеринбург : Ин-т экономики УрО РАН, 2004. - 63 с.
151. Потехин, Н.А. Экономико-правовые основы управления Текст. : учеб. пособие / Н.А. Потехин. Екатеринбург : Изд-во Урал. гос. экон. ун-та, 2003. - 152 с.
152. Потоцкая, Е.Г. Организация системы управления рисками в банке Текст. / Е.Г. Потоцкая // Бухгатерия и банки. 2001. - № 3. - С. 17-25.
153. Предпринимательские риски и хеджирование в отечественной и зарубежной экономике Текст. / В.В. Боков [и др.]. М. : Приор, 2000. -183 с.
154. Проблемы трансформации и перехода к регулируемой рыночной экономике Текст. / X. Альбах [и др.]. М. : ТЕИС, 1999. - 77 с.
155. Прогнозирование и планирование социально-экономического развития России и ее регионов Текст. / под ред. Э.Н. Кузьбожева, Ю.В. Вертаковой. Курск : Изд-во КГТУ, 2003. - 316 с.
156. Продолятченко, П.А. Трансформация сбережений населения в инвестиции Текст. / П.А. Продолятченко // Деньги и кредит. 2007. - № 2. - С. 65-68.
157. Региональная статистика Текст. : учебник / под. ред. В.М. Рябцева. -Самара : Изд-во Самар. гос. экон. акад., 1999. 301 с.
158. Регионы России Текст. : сб. ст. : в 2 т. М. : Госкомстат России, 2000. -2 т.
159. Регионы России. Основные характеристики субъектов РФ, 2003 Текст. : стат. сб. М. : Госкомстат России, 2003. - 807 с.
160. Реструктурирование кредитных организаций в зарубежных странах Текст. : учебник / под ред. А.Г. Грязновой, М.А. Федотовой, В.М. Новикова. М. : Финансы и статистика, 2000. - 416 с.
161. Риски в предпринимательской деятельности Текст. / М.Г. Лапуста [и др.]. М. : ИНФРА-М, 1998. - 164 с.
162. Рогов, М.А. Риск-менеджмент Текст. / М.А. Рогов. М. : Финансы и статистика, 2001. - 120 с.
163. Ройзман, П.К. Комплексная оценка и анализ инвестиционной активности в субъектах РФ Текст. / П.К. Ройзман // Экономика строительства. -2000. -№ 10.-С. 35-37.
164. Романов, М.Н. Основные подходы к оценке кредитного риска банков РФ Текст. / М.Н. Романов // Банк. дело. 2000. - № 7. - С. 12-19.
165. Российский статистический ежегодник Текст. : сб. ст. М. : Госкомстат России, 2000. - 713 с.
166. Российский статистический ежегодник, 2004 Текст. : стат. сб. М. : Росстат, 2004. - 725 с.
167. Россия в цифрах, 2005 Текст. : крат. стат. сб. М. : Росстат, 2005. -477 с.
168. Роуз, П.С. Банковский менеджмент Текст. : пер. с англ. / П.С. Роуз. 2-е изд. - М. : Дело ТД, 1995. - 743 с.
169. Русанов, Ю.Ю. Роль и значение рисков в банковском и финансовом менеджменте Текст. / Ю.Ю. Русанов // Финансы и кредит. 2004. - № 5. -С. 52-57.
170. Рустамьян, В.Л. Мониторинг клиентской базы банка как элемент системы оценки кредитных рисков Текст. / В.Л. Рустамьян // Вестн. АБР. -2007. -№3. С. 13-17.
171. Рыночные риски: модели и методы Текст. / К.С. Меньшиков [и др.]. -М. : ВЦ РАН, 2000. 105 с.
172. Рябцев, В.М. Региональный анализ эффективности общественного производства Текст. / В.М. Рябцев. М.: Статистика, 1977. - 178 с.
173. Салихов, X. Чем Татарстан привлекает инвесторов Текст. / X. Салихов // Вога-Бизнес. 2005. - № 5. - С. 42-44.
174. Самарский статистический ежегодник, 2006 Текст. : стат. сб. Самара, 2006. - 403 с.
175. Саркисянц, А.Г. Банки и реальный сектор на современном этапе Текст. / А.Г. Саркисянц // Банк. дело. 2006. - № 2. - С. 6-12.
176. Севрук, В.Т. Риски финансового сектора РФ Текст. / В.Т. Севрук. М. : Дело ТД, 2002. - 72 с.
177. Сиднев, С. Новые подходы к оценке кредитного риска Текст. / С. Сиднев // Бухгатерия и банки. 2006. - № 6. - С. 46-51.
178. Синки, Д.Ф. Управление финансами в коммерческом банке Текст. / Д.Ф. Синки. М. : Catallaxy, 1994. - 957 с.
179. Система управления ресурсами банков Текст. / В.А. Купчинский [и др.]. М. : Экзамен, 2000. - 224 с.
180. Смирнов, С. Оценка социально-экономической ситуации в регионах для принятия хозяйственных и управленческих решений Текст. / С. Смирнов // Общество и экономика. 2004. - № 2. - С. 27-34.
181. Смулов, A.M. Анализ и моделирование процесса формирования сбережений населения как источника кредитно-инвестиционных ресурсов российских банков Текст. / A.M. Смулов. М. : РЭА, 2002. - 83 с.
182. Смулов, A.M. Работа коммерческого банка с проблемными и просроченными активами (кредитами) Текст. / A.M. Смулов. М. : РЭА, 2001. - 71 с.
183. Соколов, Ю.А. К вопросу о банковском страховании в Российской Федерации Текст. / Ю.А. Соколов, Н.А. Амосова // Оценка финансовых и банковских рисков : сб. ст. Ч. 2. - М., 2003. - С. 235.
184. Соколов, Ю.А. Система страхования банковских рисков Текст. / Ю.А. Соколов, Н.А. Амосова. М. : Элит-2000, 2003. - 288 с.
185. Струченкова, Т.В. Использование методики VAR для оценки банковских рисков Текст. / Т.В. Струченкова // Банк. дело. 2000. - № 5. - С. 21-28.
186. Супрунович, Е.Б. Планирование рисков Текст. / Е.Б. Супрунович // Банк. дело. 2001. - № 3. - С. 23-29.
187. Супрунович, Е.Б. Управление рыночным риском Текст. / Е.Б. Супрунович, И.А. Киселева // Банк. дело. 2003. - № 1. - С. 13-16.
188. Сырбу, Т.Г. Особенности правового регулирования банковской деятельности в России Текст. / Т.Г. Сырбу // Финансы. 1998. - № 12. - С. 1425.
189. Тарачев, В.А. Кредитные риски и развитие банковской системы Текст. / В.А. Тарачев // Деньги и кредит. 2003. - № 6. - С. 25-27.
190. Тен, В.В. Управление рисками банковской деятельности Текст. : монография / В.В. Тен, Б.И. Герасимов, А.В. Тен ; науч. ред. Б.И. Герасимов. -М. : Машиностроение-1, 2003. 213 с.
191. Тепман, J1.H. Риски в экономике Текст. : учеб. пособие для вузов /Л.Н.Тепман ; под ред. В.А. Швандера. М. : ЮНИТИ-ДАНА, 2002. -456 с.
192. Тершукова, М.Б. Кредитный риск коммерческого банка и его регулирование Текст. / М.Б. Тершукова, Е.В. Быстрова // Проблемы финансово-кредитной системы. Самара, 1999. - С. 34-39.
193. Тершукова, М.Б. Проблемы и перспективы развития рыночных методов рефинансирования коммерческих банков Центральным банком РФ Текст. / М.Б. Тершукова // Финансово-кредитные методы развития рыночных отношений. Самара, 2001. - С. 74-78.
194. Трушин, Ю.В. Повышать роль кредитных организаций в развитии инвестиционных процессов в сфере АПК Текст. / Ю.В. Трушин //Деньги и кредит. 2006. - № 6. - С. 43-54.
195. Турбанов, А.В. АРКО: система обеспечения возврата вкладов в реструктурируемых банках Текст. / А.В. Турбанов // Деньги и кредит. 2003. -№9.-С. 32-41.
196. Ульянов, И.С. Регрессивный анализ показателей инвестиционной деятельности Текст. / И.С. Ульянов // Вопр. статистики. 1999. - № 6. - С. 86-94.
197. Уткин, Э.А. Риск-менеджмент Текст. / Э.А. Уткин. М. : ТАНДЕМ : ЭМОС, 1998. - 288 с.
198. Филин, С.А. Основные направления государственного регулирования кредитных рисков банковской системы при инвестировании реального сектора экономики в России Текст. / С.А. Филин // Финансы и кредит. -2000. № 4. - С. 28-35.
199. Финансово-кредитный энциклопедический словарь Текст. / под ред. А.Г. Грязновой. М. : Финансы и статистика, 2002. - 1168 с.
200. Холодова, М.А. Риски коммерческих банков Текст. : учеб. пособие / М.А. Холодова, М.Д. Георгиев. Курск : Изд-во КГТУ, 2004. - 103 с.
201. Хохлов Н.В. Управление риском Текст. :учеб. пособие / Н.В Хохлов. -М. : ЮНИТИ-ДАНА, 1999. 239 с.
202. Чепалыга, А.Л. Регионы России Текст. : справочник / А.Л. Чепалыга, Г.И. Чепалыга. 2-е изд., испр. и доп. - М. : Дашков и К, 2004. - 100 с.
203. Чернов, В.А. Анализ коммерческого риска Текст. / В.А. Чернов ; под ред. М.И. Баканова. М. : Финансы и статистика, 1998. - 128 с.
204. Чистик, О.Ф. Инвестиционная привлекательность регионов: методология исследования Текст. / О.Ф. Чистик, А.И. Кривцов. Самара : Изд-во Самар. гос. экон. акад., 2005. - 152 с.
205. Шахов, В.В. Риск. Теоретический аспект Текст. / В.В. Шахов // Финансы. 2000. - № 7. - С. 29-34.
206. Ширинская, Е.Б. Операции коммерческих банков и зарубежный опыт Текст. / Е.Б. Ширинская. М. : Финансы и статистика, 1993. - 187 с.
207. Ясин, Е.В. Экономическая ситуация и инвестиционный климат в России Текст. / Е.В. Ясин // Проблемы теории и практики управления. 2001. -№4.-С. 10-16.
Похожие диссертации
- Оценка внутрирегионального инвестиционного климата: теоретические и методические основы
- Совершенствование методов управления кредитным риском в российских коммерческих банках
- Управление ликвидностью многофилиального коммерческого банка в условиях ресурсных ограничений
- Рыночные риски коммерческого банка: методы оценки и управления
- Развитие системы управления кредитными рисками банков с использованием Базельских Соглашений