Региональный рынок банковского капитала и его роль в воспроизводстве основных фондов в современных условиях тема диссертации по экономике, полный текст автореферата
Автореферат
| Ученая степень | кандидат экономических наук |
| Автор | Карпова, Светлана Борисовна |
| Место защиты | Казань |
| Год | 2008 |
| Шифр ВАК РФ | 08.00.05 |
Диссертация
Автореферат диссертации по теме "Региональный рынок банковского капитала и его роль в воспроизводстве основных фондов в современных условиях"
3452231
КАРПОВА СВЕТЛАНА БОРИСОВНА
РЕГИОНАЛЬНЫЙ РЫНОК БАНКОВСКОГО КАПИТАЛА И ЕГО РОЛЬ В ВОСПРОИЗВОДСТВЕ ОСНОВНЫХ ФОНДОВ В СОВРЕМЕННЫХ УСЛОВИЯХ (на примере Республики Татарстан)
Специальность 08.00.05 - Экономика и управление народным хозяйством (региональная экономика); 08.00.10 - Финансы, денежное обращение и кредит
АВТОРЕФЕРАТ диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук
Казань - 2008
003452231
Диссертация выпонена на кафедре экономики НОУ ВПО Академии управления ТИСБИ.
Научный руководитель: доктор экономических наук, профессор
Сабитов Наиль Харисович
Официальные оппоненты: доктор экономических наук, профессор
Аблаев Ильдар Мансурович
доктор экономических наук, профессор Елагин Владимир Иссакович
Ведущая организация: ГОУ ВПО Тамбовский государственный
университет
Защита состоится 30 октября 2008 года в 14.00 часов на заседании диссертационного совета ДМ 521.015.01 при НОУ ВПО Академия управления ТИСБИ по адресу: 420012, Республика Татарстан, г. Казань, ул. Муштари, 13, малый актовый зал.
С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке НОУ ВПО Академия управления ТИСБИ. Сведения о защите и автореферат диссертации размещен на официальном сайте НОУ ВПО Академии управления ТИСБИ Ссыка на домен более не работаетp>
Автореферат разослан 30 сентября 2008 года.
Ученый секретарь диссертационного совета,
кандидат экономических наук, доцент
Н.А. Петрухина
ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ Актуальность темы исследования. В современной российской экономике, характеризующейся неустойчивым характером развития хозяйства, износом основных фондов большинства предприятий, высокими рисками в корпоративном и финансовом секторах, остро обозначилась необходимость поиска эффективных механизмов мобилизации масштабных догосрочных ресурсов для финансирования структурной перестройки национальной экономики, модернизации производства, в том числе для расширенного воспроизводства основного капитала. В связи с этим дефицит капитала, необходимого для диверсификации экономики, обновления ее производственной базы, рассматривается как один из ключевых факторов, ограничивающих социально-экономическое развитие отдельных регионов.
В современных условиях исключительно важное значение имеет наличие устойчивой и поноценно функционирующей региональной сети кредитных организаций, способных обеспечивать региональный сегмент экономики поным спектром банковских услуг, и в особенности догосрочными кредитными ресурсами в целях воспроизводства основных фондов предприятий промышленности. Одним из наиболее приоритетных механизмов привлечения догосрочных финансовых ресурсов в экономику регионов сегодня рассматривается региональная банковская система. Успешное решение данной проблемы в значительной мере предопределяет эффективность российской экономики в целом.
Недостаточная разработанность теоретических и методических основ исследования региональной банковской системы и связанного с ней регионального рынка банковского капитала, формирования условий для активного участия регионального банковского капитала в процессе воспроизводства основных производственных фондов предприятий в регионах обусловили актуальность данного диссертационного исследования.
Степень разработанности проблемы. Большой вклад в разработку базисных теоретических и методологических положений взаимодействия
финансового и реального секторов экономики, структурной перестройки банковской системы внесли такие российские экономисты как Л.И.Абакин, И.Т.Балабанов, О.И.Боткин, В.С.Геращенко, А.Г.Грязнова, В.И.Колесников, О.ИЛаврушин, М.В.Мельник, А.Ю.Симановский, А.И.Татаркин, Э.А.Уткин, В.Н.Шенаев и др. Среди зарубежных авторов следует отметить Э.Дж.Долана, Дж.Кейнса, В.Д.Нордхауса, ' П.А.Самуэльсона, Дж.М.Фридмена и др. Теоретические и прикладные проблемы активизации роли банков в воспроизводственном процессе стали объектом изучения в работах Б.В.Губина, А.Е.Городецкого, С.А.Зубова, С.Н.Орлова, Е.Б.Ширинской и других.
Отдельные работы посвящены проблемам эффективного взаимодействия банковского и реального секторов на региональном уровне (В.В.Рудько-Селиванов, Ю.Б.Зеленский, Н.И.Парусимова), активизации участия региональных банков в инвестировании экономики (М.К.Сапунов, М.Ю.Печалова), обеспечения догосрочной устойчивости кредитных организаций, переориентации их на обслуживание реальной экономики в контексте назревших вопросов структурной перестройки экономики и модернизации производства (В.В.Янин, О.И.Печоник, В.Н.Бутенко). Исследуются вопросы государственного воздействия на кредитные мотивации банков в регионах (К.Н.Гусева, А.В.Дорждеев), уделяется внимание поискам взаимовыгодного сотрудничества местных органов власти и управления на региональном уровне с банковскими организациями с тем, чтобы получить возможность влиять на распределение кредитных ресурсов в интересах развития своих территорий (О.П.Овчинникова, Е.Н.Гришаева). Аналитиками территориальных учреждений Банка России разрабатываются и совершенствуются формы и методы кредитования, чему способствует тесное взаимодействие банков с экономикой регионов.
Вместе с тем, многие вопросы повышения эффективности функционирования банковской системы региона, связанные с функционированием регионального рынка банковского капитала в условиях воспроизводства основных производственных фондов, особенно
теоретического и методологического характера, изучены еще недостаточно. Острота названных проблем и необходимость их решения обусловили выбор направления диссертационного исследования, цели и задачи работы.
Цель н задачи исследования. Целью работы является теоретическое обоснование специфики и условий функционирования регионального рынка банковского капитала и определение основных направлений активизации его роли в воспроизводстве основных производственных фондов в современных условиях.
Решение перечисленных ниже теоретических и практических задач позволяет достигнуть поставленную цель и обусловливает научную новизну и практическую значимость исследования:
- раскрыть теоретические основы функционирования регионального рынка банковского капитала, выявить особенности его воздействия на реальный сектор региональной экономики;
- теоретически обосновать роль банковского кредитования в функционировании финансового механизма воспроизводства основных фондов в регионе;
- на основе анализа состояния и уровня использования основных производственных фондов в стране в целом, Привожском федеральном округе и Республике Татарстан выявить основные факторы и проблемы их обновления в современных условиях;
- обосновать необходимость и выявить проблемы привлечения регионального банковского капитала к финансированию воспроизводства основных фондов в Республике Татарстан;
- на основе использования эконометрических методов анализа исследовать взаимосвязь регионального банковского капитала и экономики региона;
- разработать механизм управления региональным банковским капиталом в целях его привлечения к финансированию воспроизводства основных фондов.
Объектом исследования является региональный рынок банковского
капитала.
Предмет исследования - банковский капитал региона как источник финансирования воспроизводства основных фондов.
Теоретической основой исследования послужили аналитические работы и научные труды отечественных и зарубежных ученых по проблемам воспроизводства основных фондов, а также в области изучения и анализа банковских систем, как на национальном, так и на региональном уровне. В работе использовались законодательные и нормативные акты РФ, монографическая литература, материалы периодической печати, научных конференций, электронные ресурсы.
Методологической базой исследования явились общенаучные методы -диалектический, абстрактно-логический, индуктивный и дедуктивный методы, экономического и логического анализа, группировки, статистического обобщения, аналогии, метод смыкания временных рядов, инструментарий экономико-математического моделирования и анализа, а также структурный, функциональный и системный подходы.
Информационно-эмпирическая база исследования сформирована на основе научных статей, публикаций российских и зарубежных экономистов, экономико-статистических изданий органов государственной статистики, Банка России и других источников статистической информации. Эмпирическую основу диссертации составили также официальные отчетные данные о состоянии экономики и банковского сектора Республики Татарстан, статистическая информация Татарстанстата.
Научная новизна результатов исследования заключаются в следующем:
По специальности 08.00.05 - Экономика и управление народным хозяйством (региональная экономика):
1. С учетом выявленных условий функционирования рынка банковского капитала в регионе раскрыты особенности его воздействия на реальный сектор региональной экономики, проявляющиеся в возможности влияния на структурные сдвиги в развитии экономики, необходимые для
качественной перестройки промышленного производства, для восстановления нормального воспроизводственного процесса, при том, что это воздействие обусловлено характером взаимосвязи и взаимозависимости в развитии реального и банковского секторов региона. Сила данного воздействия зависит от детерминированности уровня развития банковского сектора и состояния развития реального сектора, обусловленной функциональным единением кругооборота капитала и спецификой регулирования цикла оборота капитала в реальном и финансовом секторах.
2. Выявлено внутреннее противоречие развития регионального рынка банковского капитала, проявляющееся в возможной разнонаправленноеЩ реализации интересов его субъектов. С одной стороны, региональные банки могут оказывать стимулирующее влияние на экономику региона и, по сути, служить катализатором реализации политики обновления основных фондов. В то же время, субъекты рынка в лице филиалов инорегиональных банков, являющиеся носителями интересов, прежде всего, головного банка, в определенных условиях могут противодействовать производственно-экономическому развитию региона. Разрешение данного противоречия видится, в частности, в необходимости разработки механизма управления региональным рынком банковского капитала, предусматривающего использование определенных мер государственного регулирования этого рынка со стороны органов законодательной и испонительной власти в регионе и территориального учреждения Банка России.
3. Определена роль регионального банковского капитала в финансовом механизме воспроизводства основных фондов, состоящая: в стимулировании предприятий наращивать основные производственные фонды и обновлять производственный аппарат в условиях развития различных рынков, которые требуют самостоятельной разработки стратегии воспроизводства основных фондов; в решении проблем несоответствия размера имеющихся у предприятий средств потребностям в них на расширенное воспроизводство основного капитала в условиях децентрализации инвестиционного процесса в
стране и сокращения бюджетных капиталовложений.
4. На основе корреляционно-регрессионного анализа разработана линейная модель зависимости объема инвестиций в основной капитал и последующих изменений в экономике региона от величины догосрочных банковских кредитов. Показаны адекватность модели и возможности ее использования для анализа и прогнозирования экономического развития региона.
По специальности 08.00.10 - Финансы, денежное обращение и кредит:
1. Разработан теоретический институционально-воспроизводственный подход к определению региональной банковской системы, как взаимодействующей совокупности субъектов банковской деятельности -кредитных организаций и небанковских кредитных организаций, обособившихся на территории региона, выпоняющих, каждый в отдельности, особые функции, обеспечивающих эффективное функционирование экономических субъектов региона на основе взаимодействия региональных рынков.
2. Предложен механизм управления региональным банковским капиталом в целях его привлечения к финансированию воспроизводства основных фондов, предусматривающий использование средств Стабилизационного фонда РФ в регионах на основе оценки показателей региона (наиболее устойчивого прироста ВРП с поправкой на отраслевую структуру), региональной банковской системы (доли участия региональных банков в финансировании программ воспроизводства; доли производственных инвестиций банков, остающейся в данном регионе) и систематизацию региональных секторов хозяйства с точки зрения приоритетности и возможности использования банковского капитала Республики Татарстан. Данный механизм в диссертации рассматривается как один из способов разрешения противоречий развития регионального рынка банковского капитала.
Теоретическая и практическая значимость работы. Теоретические
выводы исследования позволяют обновить и расширить существующие научные представления о региональном рынке банковского капитала, выделяя его особую роль в формировании стратегий преодоления технологической отсталости и повышения эффективности производства. Практическая значимость работы заключается в том, что ее результаты могут быть использованы при разработке документов прогнозного и программного характера на региональном уровне, определяющих направления повышения потенциала регионального рынка банковского капитала в сфере обеспечения обновления производственного аппарата предприятий. Отдельные положения, выводы и предложения, изложенные в работе, могут быть использованы в учебном процессе для преподавания экономических дисциплин.
Апробация и внедрение результатов исследования. Основные положения и выводы диссертационного исследования изложены, обсуждены и получили одобрение на научных и научно-практических конференциях в г. Казань, Йошкар-Ола в 2006-2008 гг. По теме исследования диссертантом опубликовано 9 работ общим объемом 4,07 п.л. (авт. - 3,87), в том числе две статьи в журналах Российское предпринимательство и Финансы и кредит, входящих в реестр журналов, рекомендованных ВАК РФ для опубликования материалов по кандидатским и докторским диссертациям.
Структура работы. Логика и структура работы обусловлены содержанием диссертации, которое включает введение, три главы основного содержания, заключение, библиографический список использованной литературы и четыре приложения.
ОСНОВНОЕ СОДЕРЖАНИЕ РАБОТЫ В современных условиях в процессе формирования новых экономических отношений между центром и регионами важная роль объективно принадлежит региональным банковским системам, поскольку для местных властей реализация эффективной политики развития регионов невозможна без наличия региональных банков с достаточным финансовым потенциалом.
Всесторонний анализ различных концепций понятия региональный
банк показывает, что каждое определение характеризует тот или иной аспект данной категории. На основе обобщения различных подходов в работе обосновывается вывод о признании региональным банком кредитной организации, образованной региональными учредителями - различными субъектами права - и зарегистрированной регионе для выпонения функции содействия его социально-экономическому развитию и использования банковского капитала для воспроизводства основных производственных фондов. Предполагается, что созданный банк, в соответствии с его функциями в экономике и с целью выживания на рынке, принимает активное участие в развитии экономики своего региона, и таким образом, приобретает региональное значение.
В соответствии с территориальной спецификой в регионах региональные банки формируют региональную банковскую систему. В отличие от традиционного исследования ее посреднических функций в денежно-кредитных отношениях, подход к рассмотрению региональной банковской системы как части рыночной инфраструктуры региона исходит из положения о необходимости сбалансированного развития всех взаимосвязанных рынков различного типа в регионе, обеспечивающих нормальный ход воспроизводственных процессов, эффективное функционирование региональной экономики. Для регионального воспроизводства характерно взаимоувязанное движение финансовых и материальных ресурсов, в котором не последнюю роль играет региональная банковская система.
В аспекте вышеизложенного, в диссертации обосновывается институционально-воспроизводственный подход к определению региональной банковской системы как взаимодействующей совокупности субъектов банковской деятельности - кредитных организаций и небанковских кредитных организаций, обособившихся на территории региона, выпоняющих, каждый в отдельности, особые функции, обеспечивающих эффективное функционирование экономических субъектов региона на основе взаимодействия региональных рынков.
С развитием инновационной экономики, усилением специализации в производстве товаров и услуг, у субъектов региональной экономики возникает потребность в широком спектре общерыночных и специфических видов услуг, что вызывает объективную необходимость в формировании системы региональных рынков, обслуживающих потребности субъектов хозяйствования. В диссертационном исследовании отстаивается вывод, что одним из них является региональный рынок банковского капитала, призванный обслуживать потребности производственных предприятий в воспроизводстве основных фондов.
Региональный рынок банковского капитала представляется более широким понятием по сравнению с региональной банковской системой, поскольку субъектами рынка банковского капитала в отличие от региональной банковской системы выступают уже не только финансово-кредитные институты (региональные и инорегиональные банки), но и хозяйствующие субъекты, использующие ресурсы.
Распространенные подходы к пониманию объекта обращения на данном рынке - банковского капитала - отражают его микроаналитическую характеристику, т.е. на уровне банка. Однако, на наш взгляд, применительно к региональной банковской системе в целом банковский капитал можно рассматривать как специфический продукт - некоторую совокупность кредитных ресурсов, которую может предложить банковская система региона реальному сектору и населению. В контексте исследования, банковским капиталом следует считать догосрочную составляющую капитала региона, направляемую на воспроизводство основного капитала реального сектора экономики, дистанцируясь от той его части, которая используется для кредитования населения. Региональный рынок банковского капитала трактуется нами как территориально обособленная система экономических отношений, формирующихся по поводу купли, продажи и размещения банковского капитала, и характеризующихся свободным выбором партнеров и наличием конкуренции.
В диссертации развивается положение, что объективное усиление роли банковского капитала связано с необходимостью его воздействия на воспроизводственный процесс, и в региональном хозяйстве главная роль дожна принадлежать региональным банкам, так как именно они способствуют снижению диспропорций между сложившейся конфигурацией размещения производительных сил и концентрацией капитала в регионе.
Развитие регионального рынка банковского капитала происходит в условиях территориальной дифференциации его функционирования: в настоящее время экономический потенциал многих регионов не обеспечен соответствующим банковским капиталом. После периода бурного возникновения и развития региональных банков в середине 90-х гг. начася процесс их последующей реструктуризации, обусловленный рядом причин: конкуренцией со стороны московских банков и их региональных филиалов, недостатком профессиональных управляющих части банков, проводивших излишне рискованную депозитно-кредитную политику. Это привело к сокращению числа местных банков в регионах, и определило ряд существенных особенностей в функционировании банковской системы в территориальном разрезе. Объективными факторами, оказывающими основополагающее воздействие на формирование регионального рынка банковского капитала, являются: характер экономики региона и объемы инвестиций в основной капитал; геополитическое положение региона; региональные различия в структуре производства; интересы клиентов, от которых зависит предложение капитальных ресурсов.
Функционирование регионального рынка банковского капитала осуществляется в тесной взаимосвязи с объективной основой развития банковского сектора - реальным сектором экономики. Анализ различных точек зрения приводит к выводу, что необходимость активизации участия банков в динамичном развитии региона вытекает из взаимозависимости успешного развития банковской системы и экономики в целом. Поэтому от адекватности функциональных направлений взаимодействия банков и реального сектора
зависит и эффективность воздействия рынка банковского капитала на структурные сдвиги в развитии экономики, необходимые для качественной перестройки промышленного производства, восстановления нормального воспроизводственного процесса.
Финансовый механизм воспроизводства основных производственных фондов представляет собой систему видов, форм и методов организации, планирования и управления финансами в целях обновления основного капитала. В настоящее время ввиду того, что 90 % промышленных предприятий страны сосредоточено в регионах, наиболее развитой сферой вложения собственных средств для региональных отечественных предприятий являются реальные (прямые) инвестиции, связанные с воспроизводством своих основных фондов. Именно инвестиции в реальный сектор характеризуются целевой направленностью на расширенное воспроизводство основных фондов. Рыночная экономика характеризуется многообразием источников инвестиционных ресурсов. И если в 1997 г. преобладали собственные средства (65,6%') и значительной была доля бюджетов всех уровней (19,2%'), то в 2007 г. заметно повышение роли привлеченных средств (54,9%2).
При отсутствии механизмов ре1улирования, характерных для плановой экономики, значительная часть соответствующих функций переходит к банковской системе. По мере исчерпания возможностей имеющегося производственного аппарата путем восстановления его загрузки, зависимость экономического роста от инвестиций, а следовательно, и роль банковского капитала, способного обеспечить формирование инвестиционных ресурсов и их эффективное использование, резко возрастает. Региональная специфика функционирования финансового механизма воспроизводства основных фондов посредством банковского капитала заключается в том, что региональные банки, ресурсно связанные со своими регионами, исходят из собственных кредитных возможностей, как в объеме капитальных ресурсов, так и в сроках
' Инвестиции в России: офиц.нзд. / Росстат. - М., 2003, с. 60. 1 Россия. Экономическое и финансовое положение. Декабрь 2007. с. 10.
предоставления этих ресурсов.
Прежде всего, роль банковского кредитования в функционировании финансового механизма воспроизводства основных фондов проявляется в стимулировании предприятий наращивать основные производственные фонды и обновлять производственный аппарат в меняющихся социально-экономических условиях. Это требует самостоятельной разработки стратегии воспроизводства основных производственных фондов, и экономический риск, связанный с реализацией той или иной стратегии, ложится на предприятие. Во-вторых, в условиях децентрализации инвестиционного процесса в стране и сокращения бюджетных капиталовложений банковский догосрочный кредит призван решать проблему несоответствия размера имеющихся у предприятий средств потребностям в них на расширенное воспроизводство основного капитала.
Роль банковского капитала в воспроизводстве основных фондов выявляется на основе анализа взаимосвязи банковского капитала региона с текущим состоянием его экономики. Изучение вопроса установления этой взаимосвязи нашло отражение в проведенном в работе эконометрическом моделировании посредством изучения статистической зависимости между объемом догосрочных банковских кредитов и объемом инвестиций в основной капитал в Республике Татарстан. В качестве исходной информации были использованы показатель ВРП, характеризующий уровень экономического развития региона, объем инвестиций в основной капитал и объем догосрочных банковских кредитов за 1992-2007 гг.
На начальном этапе исследовалась функциональная зависимость объема инвестиций в основной капитал в РТ от величины догосрочных банковских кредитов. Коэффициент корреляции составил 0,934. Оценка значимости переменных с использованием -критерия Стьюдента показала надежность полученных значений коэффициента корреляции. В результате применения модели линейной взаимосвязи уравнение регрессии приняло вид:
У= 24764,44 + 1,133Х (1)
Интерпретация полученного уравнения парной регрессии позволяет сделать вывод, что рост догосрочных банковских кредитов на 1 мн. руб. приведет к увеличению инвестиций в основной капитал в среднем на 1,133 мн. руб. при прочих равных условиях. По результатам проверки всех свойств ряда остатков исследуемого многочлена модели и значимости уравнения регрессии, в целом можно сделать вывод о ее соответствии (адекватности) исследуемому процессу и возможности ее использования для анализа и прогнозирования. Следовательно, созданная модель подтверждает гипотезу о зависимости инвестиций в основной капитал от величины догосрочных банковских кредитов.
Анализ имеющихся статистических данных показал, что в среднем за последние 10 лет цепные темпы роста догосрочных банковских кредитов составляют 169,17%. При условии сохранения тенденций и зависимостей в развитии исследуемых показателей можно предположить, как изменятся результирующие показатели в будущем. В результате получен график аппроксимации, представленный на рисунке 1.
700000 -] 600000 -
500000 Н ' V' Х,:'' УуУ: ЩУУЩУ:'-: ;
400000 - _:___________ . Х Х V1 ' " 'Ту, ,".
300000 -| 7 ^ .
200000 -]
100000 -
0 Х -10000^ V - <Р Р ' ср & д о & * С? Хр ' о"4 ' ^ (Г № О Ь У ЛУ ГР
: ЧДогосрочные банковские кредиты, мн.руб. -Полиномиальная аппроксимация
Рис. 1. График прогноза роста догосрочных банковских кредитов
На следующем этапе исследования аналогично анализировалось влияние
уровня вложений в основной капитал на экономику региона в целом (ВРП), между которыми также существует: тесная взаимосвязь (0,996). Зависимость отображается формулой (2) и показывает, что вложения в основной капитал в размере 1 мн. руб. приводят в среднем к росту ВРП на 3,57 мн. руб., т.е. увеличивают ВРП в 3,57 раза.
= 18587,57 + 3.576Х, (2) Произведенное нами математическое моделирование на примере одного региона подтверждает мультипликативный эффект, заключающийся в том, что рост объемов банковского капитала в республике ведет к увеличению инвестиций в основной капитал (в нашей модели 1,133 мн. руб.), что приводит к еще большему росту ВРП (3,57 мн. руб.).
Проведенный анализ состояния основных фондов в Республике Татарстан выявил проблемы развития предприятий в современных условиях. Это, прежде всего, высокий уровень износа активной часта производственного оборудования: в 2006 г. степень износа по промышленности составил 50,1%, в сельском хозяйстве 28,2%, в строительстве - 42,9%3. Тенденция к старению основных фондов во всех отраслях сохраняется, о чем говорят невысокие показатели ввода новых основных фондов. Коэффициент обновления основных фондов в РТ согласно статистическим источникам не превышает 13%4, а выбытие основных фондов за период 2002-2007 гг. сохранилось в пределах 2,3%5. Данная тенденция изменения нормы ввода в действие основных фондов усиливает проблему износа основного капитала практически во всех отраслях и видах экономической деятельности. Кроме того, уровень загрузки производственных мощностей в обрабатывающей промышленности крайне низок, а резервы повышения использования производственных мощностей уже не того качества, которое требуется для того, чтобы развернуть современные конкурентоспособные производства.
Невысокий процент обновления основных фондов связан с
5 Статистический ежегодник Республика Татарстан, 2006, с. 246-247. 4 Основные фонды Республики Татарстан. Стат.сб.: Казань. 2006, с.31-33.
3 Россия в цифрах. / Росстат. [Электронный ресурс]. - www.gks.ru
недостаточными объемами инвестиций на технологическое и техническое оснащение предприятий, несмотря на значительный рост объема инвестиций в целом (в 2007 году объем инвестиций в основной капитал за счет всех источников финансирования составил 210064 мн. рублей6, увеличившись по сравнению с 2001 годом - в четыре раза). Но отсутствие качественных сдвигов на фоне позитивной динамики капитальных вложений требует увеличения масштабов инвестиций для обеспечения желаемых темпов воспроизводства основных фондов в регионе.
Состояние основных фондов зависит от величины инвестиций, направляемых на их обновление. Поэтому целесообразным представляется анализ динамики инвестиций в основной капитал региона, тенденций инвестиционных процессов, источников этих инвестиций.
В работе проводится анализ темпов роста инвестиций в основной капитал, доли валового накопления основного капитала в ВВП в сопоставлении с общеэкономической ситуацией в целом по стране, абсолютных объемов инвестиций в основной капитал, и отношения суммарной величины инвестиций в основной капитал к суммарной стоимости поностью изношенных основных фондов. Наиболее значимыми выводами мы считаем следующие.
Показатель доли валового накопления основного капитала в ВВП (ВРП), как в целом по стране, так и в регионе имеет тенденцию к росту, но 18-20 %7 -это достаточно низкий уровень для того, чтобы говорить о масштабной модернизации основных фондов. В этих условиях инвестиционная деятельность ограничивается функциями поддержания накопленного потенциала
Анализ такого индикатора инвестиционной активности региона как отношение суммарной величины инвестиций в основной капитал к суммарной стоимости поностью изношенных основных фондов, проведенный нами по регионам Привожского федерального округа (ПФО) за 2006 г. показал, что ни
6 Основные показатели социально-экономического развития Республики Татарстан в сравнении с Российской Федерацией. [Электронный ресурс]. - www.mert.tatar.ru
7 Инвестиции в России.2006: Стат.сб. / Росстат. - М., 2006. -с.11.
в одном из регионов анализируемый индикатор не превышает 100%. Это означает, что если бы инвестиции в основной капитал направлялись только на цели возмещения выбывших основных фондов, то в 2006 году ни один из регионов не мог обладать потенциалом мультипликативного роста капиталовложений в смежных регионах. Это свидетельствует о недостаточности обеспечения воспроизводства основных фондов источниками финансирования инвестиций в ПФО, в том числе и в Татарстане.
Анализ структуры источников инвестиций в основной капитал позволил выявить принципиально новую тенденцию экономического роста в стране, характеризующуюся, начиная с 2001-2002 гг., сдвигом от финансирования инвестиций в основной капитал за счет собственных средств предприятий и организаций к расширению использования привлеченных средств. Это явилось илюстрацией изменений механизма инвестиционного развития, ориентированного на рационализацию потоков инвестиционных ресурсов.
Анализ структуры привлеченных источников позволил выявить явный рост доли банковских кредитов за период 2001-2006 гг, как в целом по стране, так и в ПФО (рис.2).
Анализ динамики и структуры инвестиций в основной капитал в РТ, в частности, такого их источника как кредиты банков, позволил выявить позитивную направленность развития республиканского рынка банковского капитала на устойчивое увеличение догосрочных кредитов (в 1,7 раза в год). При этом темпы роста на 01.01.2008 г. по догосрочным вложениям выросли на 169,9%, что выше показателя по краткосрочным (149,9%)8.
Основу региональной банковской системы Республики Татарстан составляют самостоятельные банки, т.е. почти 80 % являются республиканскими, тогда как банковская система многих регионов в значительной степени представлена филиалами крупных банков других регионов. Рост кредитов наблюдается почти у всех кредитных организаций РТ.
' Мониторинг состояния экономики и денежно-кредитной сферы Республики Татарстан. 29 января 2008 г., № 12,с. 14.
Однако, если рассматривать структуру кредитных вложений в разрезе банков, действующих в регионе, можно отметить, что на татарстанском рынке банковского капитала существенную роль в обеспечении предприятий ресурсами инвестиционного качества играют лишь несколько банков, в числе которых и инорегиональные банки - Сбербанк и московский ВТБ.
Крупные иногородние банки с регионами, в которых они представлены своими филиалами, связывает лишь привлекательная конъюнктура местных рынков. В случае проблем с ликвидностью или глобальной нестабильностью они будут стремиться изъять из региональных филиалов свои активы, хотя в благоприятные периоды развития банковского рынка именно они являются главными поставщиками денежных средств в ресурсодефицитные регионы, стимулируя в них деловую активность.
.....л.....2001 Привлеченные Ч2006 Привлеченные
Ч*......2001 Кредиты банков Ч2006 Кредиты банков
Рис.2. Удельный вес привлеченных средств и кредитов банков в структуре привлеченных средств в РФ и макрорегионах в 2001, 2006 гг.9
В отличие от иногородних региональные банки, как правило, кровно связаны со своими территориями и заинтересованы в их эффективном
9 Составлено автором по данным: Россия в цифрах / Росстат [Электронный ресурс]. - www.gks.ni
развитии: здесь сформирован их капитал, местное население и организации обеспечивают их ресурсами и формируют их рынок. Благополучие таких банков принципиально зависит от состояния регионального бизнеса и благосостояния населения.
В данном случае следует отметить, что региональный банковский капитал выступает одним из важнейших факторов, оказывающих воздействие на разработку и реализацию региональной экономической политики. Мы считаем, что здесь выявляется определенное внутреннее противоречие в развитии регионального рынка банковского капитала, которое проявляется в возможной разнонаправленноеЩ реализации интересов его субъектов. С одной стороны, региональные банки могут оказывать стимулирующее влияние на экономику региона и, по сути, служить катализатором реализации политики обновления основных фондов. В то же время, субъекты рынка в лице филиалов инорегиональных банков, являющиеся носителями интересов, прежде всего, головного банка, в определенных условиях могут противодействовать производственно-экономическому развитию региона. Разрешение данного противоречия видится, в частности, в необходимости разработки механизма управления региональным рынком банковского капитала, предусматривающего использование определенных мер государственного регулирования этого рынка со стороны органов законодательной и испонительной власти в регионе и территориального учреждения Банка России.
В работе обосновывается целесообразность использования механизма выделения части средств Стабилизационного Фонда для целей инвестирования в основной капитал регионов при активной роли федеральных и региональных органов власти по формированию условий для расширения кредитования и финансирования воспроизводства основных фондов.
Механизм (схематично представлен на рисунке 3) предполагает передачу части средств в доверительное управление в территориальные учреждения Банка России в регионах, как агентам по распределению средств фонда. При этом учитывается необходимость дифференцированного подхода в политике
распределения средств, что выражается установлением определенных критериев:
- наиболее устойчивого прироста ВРП с поправкой на отраслевую структуру. При этом учитываются перспективы развития отраслей региона, общегосударственные стратегии их развития (Федеральные целевые программы и Федеральные адресные инвестиционные программы).
- доли участия региональных банков в финансировании программ воспроизводства. Оценка трансформирующей функции региональной банковской системы позволит получить представление о долях производственных инвестиций банков, который остаются в данном регионе и утекающих из него.
ТУ Банка России
Региональные инвестиционные программы
I. Сектор
структурообразующих предприятий
й П. Обрабатывающий
III. Предприятия I и 2 секторов, участвующие в ФПГ
Рис. 3. Механизм управления региональным банковским капиталом
Принципиально важно при этом направлять средства фонда через региональные банки, не допуская чрезмерной экспансии федеральных банков, с тем, чтобы развивать региональную банковскую систему и постепенно преодолевать резкое отставание слаборазвитых регионов от остальных регионов по развитию производственной базы, параметров хозяйственной деятельности.
Нами выделено несколько секторов регионального хозяйства, различающиеся по возможностям получения догосрочных кредитов: структурообразующий сектор, обрабатывающий сектор, сектор предприятий, включенных в различного рода интегрированные корпоративные структуры (ФПГ), сектор АПК и сектор малого бизнеса. Для каждой группы мы определили наиболее приемлемые, на наш взгляд, инвестиционные формы вложения банковского капитала, в том числе с участием средств Стабилизационного фонда, регионального бюджета, существующих каналов рефинансирования банков в рамках региона.
По нашему мнению, использование предложенного механизма позволит обеспечить концентрацию имеющихся банковских инвестиционных ресурсов региона и части средств Стабфонда в направлении их оптимизации и улучшить эффективность работы финансового механизма воспроизводства основных фондов, что породит импульс к расширению объемов производства в отраслях экономики, намного превосходящий по масштабу прямое увеличение масштабов капиталовложений. Данный механизм можно рассматривать как элемент структурно-инвестиционной политики РТ, который будет способствовать решению главных ее задач на современном этапе: последовательное свертывание устаревших производств; преодоление структурных деформаций, диспропорций между секторами и отраслями и приведение структуры производства в соответствие с платежеспособным спросом; созданию модернизированной, способной к восприятию нововведений и динамично изменяющихся потребностей производственной сферы.
По теме диссертационного исследования автором опубликованы следующие работы: Статьи в изданиях, рекомендованных ВАК РФ:
1. Сабитов, Н.Х., Карпова, С.Б. Необходимость и проблемы привлечения банковского капитала к финансированию воспроизводства основных фондов в регионе / Н.Х. Сабитов, С.Б. Карпова // Финансы и кредит. - 2007. - № 37. -С.16-21. (0,55 п.л. (в т.ч. авт. - 0,35 п.л.)
2. Карпова, С.Б. Экономические механизмы стимулирования развития производственных инвестиций банков / С.Б. Карпова // Российское предпринимательство. - 2007. - №8. - С. 83-87. (0,25 п.л.)
Прочие публикации:
3. Карпова, С.Б. Теоретические аспекты активизации инвестиционного взаимодействия банков с реальным сектором экономики / С.Б. Карпова // Вестник ТИСБИ. - 2006. - № 4. - С. 46-51. (0,37 п.л.)
4. Карпова, С.Б. Особенности формирования российской банковской системы и современные проблемы ее вовлечения в инвестиционный процесс / С.Б. Карпова // Денежно-кредитная сфера в экономике России. - Казань: Изд-во Идел-Пресс, 2007. - Гл. З.п.п.2. - С. 93-112. (1,08 п.л.)
5. Карпова, С.Б. Особенности управления финансовым механизмом воспроизводства основных производственных фондов / С.Б. Карпова // Сб. Трансформация социально-экономических отношений и их адаптация к потребностям мировой экономики. - Казань: Изд-во Казанского университета, 2008.-С. 144-149. (0,26 п.л.)
6. Карпова, С.Б. Функционирование регионального рынка банковского капитала и особенности его воздействия на реальный сектор экономики / С.Б. Карпова // Вестник ТИСБИ. - 2008. - № 1. - С. 54-59. (0,44 п.л.)
7. Карпова, С.Б. Формирование политики банков: кредитно-инвестиционный аспект / С.Б. Карпова // Региональные аспекты экономики, управления и права в современном обществе: Межвуз.рег.сб.ст. - Вып.6. Йошкар-Ола: МарГТУ, 2008. - С. 190-200. (0,54 п.л.)
8. Карпова, С.Б. Теоретические основы и условия функционирования регионального рынка банковского капитала / С.Б. Карпова // Вестник ТИСБИ. -
2008. - № 2. - С. 42-46. (0,33 п.л.)
9. Карпова, С.Б. Исследование влияния банковского капитала на экономику региона / С.Б. Карпова // Вестник ТИСБИ. - 2008. - № 2. - С. 36-42. (0,25 п.л.)
Тираж 100 экз. Бумага офсетная. Гарнитура Times New Roman. Печать ризографическая.
Отпечатано с готового оригинал-макета в типографии АртПечатьСервис ИП Мартынов М.Н. 420061, г. Казань, ул. Космонавтов, 41-10. Тел. 295-10-19 Тел./факс: 295-06-44
Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидат экономических наук , Карпова, Светлана Борисовна
Введение.
1. Теоретические аспекты функционирования банковского капитала в регионе в условиях обновления основных производственных фондов.'.
1.1. Теоретические основы функционирования регионального рынка банковского капитала.
1.2. Условия функционирования регионального рынка банковского капитала и особенности его воздействия на реальный сектор экономики.
1.3. Роль банковского кредитования в функционировании финансового механизма воспроизводства основных фондов в регионе.
2. Региональный банковский капитал как источник финансирования инвестиционных программ обновления основных фондов в РТ.
2.1. Оценка состояния и уровня использования основных 1 производственных фондов в РТ.
2.2. Необходимость и проблемы привлечения средств региональных банков к финансированию воспроизводства основных фондов в РТ.
3. Особенности активизации влияния банковского капитала на обновление основных фондов в регионе в современных условиях.
3.1. Линейная модель анализа взаимосвязи банковского капитала и экономики региона.
3.2. Привлечение ресурсов регионального рынка банковского капитала для воспроизводства основных фондов.
Диссертация: введение по экономике, на тему "Региональный рынок банковского капитала и его роль в воспроизводстве основных фондов в современных условиях"
Актуальность темы исследования. В современной российской экономике, характеризующейся неустойчивым характером развития хозяйства, износом основных фондов большинства предприятий, высокими рисками в корпоративном и финансовом секторах, остро обозначилась необходимость поиска эффективных механизмов мобилизации масштабных догосрочных ресурсов для финансирования структурной перестройки национальной экономики, модернизации производства, в том числе для расширенного воспроизводства основного капитала. В связи с этим дефицит капитала, необходимого для диверсификации экономики, обновления ее производственной базы, рассматривается как один из ключевых факторов, ограничивающих социально-экономическое развитие отдельных регионов.
В современных условиях исключительно важное значение имеет наличие устойчивой и поноценно функционирующей региональной сети кредитных организаций, способных обеспечивать региональный сегмент экономики поным спектром банковских услуг, и в особенности догосрочными кредитными ресурсами в целях воспроизводства основных фондов предприятий промышленности. Одним из наиболее приоритетных механизмов привлечения догосрочных финансовых ресурсов в экономику регионов сегодня рассматривается региональная банковская система. Успешное решение данной проблемы в значительной мере предопределяет эффективность российской экономики в целом.
Недостаточная разработанность теоретических и методических основ исследования региональной банковской системы и связанного с ней регионального рынка банковского капитала, формирования условий для активного участия регионального банковского капитала в процессе воспроизводства основных производственных фондов предприятий в регионах обусловили актуальность данного диссертационного исследования.
Степень разработанности проблемы. Большой вклад в разработку базисных теоретических и методологических положений взаимодействия финансового и реального секторов экономики, структурной перестройки банковской системы внесли такие российские экономисты как Л.И. Абакин, И.Т. Балабанов, О.И. Боткин, B.C. Геращенко, А.Г. Грязнова, В.И. Колесников, О.И. Лаврушин, М.В.Мельник, А.Ю. Симановский, А.И. Татаркин, Э.А. Уткин, В.Н. Шенаев, и др. Среди зарубежных авторов следует отметить Э.Дж. Долана, Дж.Кейнса, В.Д.Нордхауса, П.А.Самуэльсона, Дж.М.Фридмена и др. Теоретические и прикладные проблемы активизации роли банков в воспроизводственном процессе стали объектом изучения в работах Б.В.Губина, А.Е.Городецкого, С.А.Зубова, С.Н.Орлова, Е.Б.Ширинской и других.
Отдельные работы посвящены проблемам эффективного взаимодействия банковского и реального секторов на региональном уровне (В.В.Рудько-Селиванов, Ю.Б.Зеленский, Н.И.Парусимова), активизации участия региональных банков в инвестировании экономики (М.К.Сапунов, М.Ю.Печалова), обеспечения догосрочной устойчивости кредитных организаций, переориентации их на обслуживание реальной экономики в контексте назревших вопросов структурной перестройки экономики и модернизации производства (В.В.Янин, О.И.Печоник, В.Н.Бутенко). Исследуются вопросы государственного воздействия на кредитные мотивации банков в регионах (К.Н.Гусева, А.В.Дорждеев), уделяется внимание поискам взаимовыгодного сотрудничества местных органов власти и управления на региональном уровне с банковскими организациями с тем, чтобы получить возможность влиять на распределение кредитных ресурсов в интересах развития своих территорий (О.П.Овчинникова, Е.Н.Гришаева). Аналитиками территориальных учреждений Банка России разрабатываются и совершенствуются формы и методы кредитования, чему способствует тесное взаимодействие банков с экономикой регионов.
Вместе с тем, многие вопросы повышения эффективности функционирования банковской системы региона, связанные с функционированием регионального рынка банковского капитала в условиях воспроизводства основных производственных фондов, особенно теоретического и методологического характера, изучены еще недостаточно. Острота названных проблем и необходимость их решения обусловили выбор направления диссертационного исследования, цели и задачи работы.
Цель и задачи исследования. Целью работы является теоретическое обоснование специфики и условий функционирования регионального рынка банковского капитала и определение основных направлений активизации его роли в воспроизводстве основных производственных фондов в современных условиях.
Решение перечисленных ниже теоретических и практических задач позволяет достигнуть поставленную цель и обусловливает научную новизну и практическую значимость исследования:
- раскрыть теоретические основы функционирования регионального рынка банковского капитала, выявить особенности его воздействия на реальный сектор региональной экономики;
- теоретически обосновать роль банковского кредитования в функционировании финансового механизма воспроизводства основных фондов в регионе;
- на основе анализа состояния и уровня использования основных производственных фондов в стране в целом, Привожском федеральном округе и Республике Татарстан выявить основные факторы и проблемы их обновления в современных условиях; обосновать необходимость и выявить проблемы привлечения регионального банковского капитала к финансированию воспроизводства основных фондов в Республике Татарстан; на основе использования эконометрических методов анализа исследовать взаимосвязь регионального банковского капитала и экономики региона;
- разработать механизм управления региональным банковским капиталом в целях его привлечения к финансированию воспроизводства основных фондов.
Объектом исследования является региональный рынок банковского капитала.
Предмет исследования Ч банковский капитал региона как источник финансирования воспроизводства основных фондов.
Теоретической основой исследования послужили аналитические работы и научные труды отечественных и зарубежных ученых по проблемам воспроизводства основных фондов, а также в области изучения и анализа банковских систем, как на национальном, так и на региональном уровне. В работе использовались законодательные и нормативные акты РФ, монографическая литература, материалы периодической печати, научных конференций, электронные ресурсы.
Методологической базой исследования явились общенаучные методы -диалектический, абстрактно-логический, индуктивный и дедуктивный методы, экономического и логического анализа, группировки, статистического обобщения, аналогии, метод смыкания временных рядов, инструментарий экономико-математического моделирования и анализа, а также структурный, функциональный и системный подходы.
Информационно-эмпирическая база исследования сформирована на основе научных статей, публикаций российских и зарубежных экономистов, экономико-статистических изданий органов Госстатистики, Банка России и других источников статистической информации. Эмпирическую основу диссертации составили также официальные отчетные данные о состоянии экономики и банковского сектора Республики Татарстан, статистическая информация Татарстанстата.
Научная новизна результатов исследования заключаются в следующем:
По специальности 08.00.05 - Экономика и управление народным хозяйством (региональная экономика):
1. С учетом выявленных условий функционирования рынка банковского капитала в регионе раскрыты особенности его воздействия на реальный сектор региональной экономики, проявляющиеся в возможности влияния на структурные сдвиги в развитии экономики, необходимые для качественной перестройки промышленного производства, для восстановления нормального воспроизводственного процесса, при том, что это воздействие обусловлено характером взаимосвязи и взаимозависимости в развитии реального и банковского секторов региона. Сила данного воздействия зависит от детерминированности уровня развития банковского сектора и состояния развития реального сектора, обусловленной функциональным единением кругооборота капитала и спецификой регулирования цикла оборота капитала в реальном и финансовом секторах.
2. Выявлено внутреннее противоречие развития регионального рынка банковского капитала, проявляющееся в возможной разнонаправленноеЩ реализации интересов его субъектов. С одной стороны, региональные банки могут оказывать стимулирующее влияние на экономику региона и, по сути, служить катализатором реализации политики обновления основных фондов. В то же время, субъекты рынка в лице филиалов инорегиональных банков, являющиеся носителями интересов, прежде всего, головного банка, в определенных условиях могут противодействовать производственно-экономическому развитию региона. Разрешение данного противоречия видится, в частности, в необходимости разработки механизма управления региональным рынком банковского капитала, предусматривающего использование определенных мер государственного регулирования этого рынка со стороны органов законодательной и испонительной власти в регионе и территориального учреждения Банка России.
3. Определена роль регионального банковского капитала в финансовом механизме воспроизводства основных фондов, состоящая: в стимулировании предприятий наращивать основные производственные фонды и обновлять производственный аппарат в условиях развития различных рынков, которые требуют самостоятельной разработки стратегии воспроизводства основных фондов; в решении проблем несоответствия размера имеющихся у предприятий средств потребностям в них на расширенное воспроизводство основного капитала в условиях децентрализации инвестиционного процесса в стране и сокращения бюджетных капиталовложений.
4. На основе корреляционно-регрессионного анализа разработана линейная модель зависимости объема инвестиций в основной капитал и последующих изменений в экономике региона от величины догосрочных банковских кредитов. Показаны адекватность модели и возможности ее использования для анализа и прогнозирования экономического развития региона.
По специальности 08.00.10 - Финансы, денежное обращение и кредит:
1. Разработан теоретический институционально-воспроизводственный подход к определению региональной банковской системы, как взаимодействующей совокупности субъектов банковской деятельности Ч кредитных организаций и небанковских кредитных организаций, обособившихся на территории региона, выпоняющих, каждый в отдельности, особые функции, обеспечивающих эффективное функционирование экономических субъектов региона на основе взаимодействия региональных рынков.
2. Предложен механизм управления региональным банковским капиталом в целях его привлечения к финансированию воспроизводства основных фондов, предусматривающий использование средств Стабилизационного фонда РФ в регионах на основе оценки показателей региона (наиболее устойчивого прироста ВРП с поправкой на отраслевую структуру) и региональной банковской системы (доли участия региональных банков в финансировании программ воспроизводства; доли производственных инвестиций банков, остающейся в данном регионе) и систематизацию региональных секторов хозяйства с точки зрения приоритетности и возможности использования банковского капитала Республики Татарстан. Данный механизм в диссертации рассматривается как один из способов разрешения противоречий развития регионального рынка банковского капитала.
Теоретическая и практическая значимость работы. Теоретические выводы исследования позволяют обновить и расширить существующие научные представления о региональном рынке банковского капитала, выделяя его особую роль в формировании стратегий преодоления технологической отсталости и повышения эффективности производства. Практическая значимость работы заключается в том, что ее результаты могут быть использованы при разработке документов прогнозного и программного характера на региональном уровне, определяющих направления повышения потенциала регионального рынка банковского капитала в сфере обеспечения обновления производственного аппарата предприятий. Отдельные положения, выводы и предложения, изложенные в работе, могут быть использованы в учебном процессе для преподавания экономических дисциплин.
Апробация и внедрение результатов исследования. Основные положения и выводы диссертационного исследования изложены, обсуждены и получили одобрение на научных и научно-практических конференциях в г. Казань, Йошкар-Ола в 2006-2008 гг. По теме исследования диссертантом опубликовано 9 работ общим объемом 4,07 п.л. (авт. - 3,87), в том числе статьи в журналах Российское предпринимательство и Финансы и кредит, которые входят в реестр журналов, рекомендованных ВАК РФ для опубликования материалов по кандидатским и докторским диссертациям.
Структура работы. Логика и структура работы обусловлены содержанием диссертации, которое включает введение, три главы основного содержания, заключение, библиографический список использованной литературы и четыре приложения.
Диссертация: заключение по теме "Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда", Карпова, Светлана Борисовна
Заключение
В результате проведенного исследования можно сформулировать следующие итоги, выводы и практические рекомендации:
1. Необходимым условием развития регионов является активизация региональных банков, деятельность которых способствует снижению диспропорций между размещением производительных сил и концентрацией капитала в регионе. Как особый тип банковских организаций региональные банки принято определять по разным критериям. Обобщая различные мнения, предложен теоретический подход к определению, в соответствии с которым региональные банки целесообразно определять как кредитные организации, образованные региональными учредителями - различными субъектами права -и зарегистрированные в этом же регионе, принимающие активное участие в развитии экономики конкретного региона, и таким образом, приобретающие региональное значение.
2. Анализ различных точек зрения на категорию региональная банковская система позволил обосновать новый методологический подход к определению с позиции теории институционализма и воспроизводства, в соответствии с которым региональная банковская система понимается как взаимодействующая совокупность субъектов банковской деятельности -кредитных организаций и небанковских кредитных организаций, обособившихся на территории региона, выпоняющих, каждый в отдельности, особые функции, обеспечивающих эффективное функционирование экономических субъектов региона на основе взаимодействия региональных рынков.
3. Недостаточный уровень развития региональных рынков и рыночной инфраструктуры в отдельных регионах приводит к снижению деловой активности, отставанию в развитии производства, нарушению нормального воспроизводственного процесса. Поэтому объективно необходимо развитие и такого сегмента финансового рынка как рынок банковского капитала, который, с нашей точки зрения, представляет собой территориально обособленную систему экономических отношений, характеризующуюся свободным выбором партнеров и наличием конкуренции, по поводу купли, продажи и размещения банковского капитала.
4. Условия функционирования регионального рынка банковского капитала в стране непросты. Прежде всего, оно происходило и происходит в условиях экспансии крупных инорегиональных банков в регионы и объективные факторы территориальной дифференциации условий в такой стране как Россия трудноустранимы. В периоды кризисов преобладание спекулятивной мотивации региональных банков над капиталотворческой явились причиной слабости регионального рынка банковского капитала, и сегодня большинство региональных банков не способны аккумулировать необходимый реальному сектору капитал. Показатели денежной массы характеризуют наличие избыточной ликвидности национальной банковской системы и, соответственно, процесса выведения капитала из активного использования во всевозможные фонды и резервы, что мешает формированию эффективного рынка капиталов в регионах.
Функционирование регионального рынка банковского капитала осуществляется в тесной взаимосвязи с основой развития банковского сектора -реальным сектором экономики. С одной стороны, коммерческие банки заинтересованы в стабильной экономической среде, являющейся необходимым условием их деятельности, с другой - стабильность экономического развития во многом зависит от степени устойчивости и эластичности банковской системы, ее эффективного функционирования. Воздействие регионального рынка банковского капитала на реальный сектор заключается в удовлетворении потребностей в воспроизводстве основных фондов, и особенность в том, что это воздействие обусловлено характером взаимосвязи и взаимозависимости в развитии реального и банковского секторов региона.
5. В современных экономических условиях, для которых характерны интенсивные пути развития промышленных предприятий, требующие больших объемов капиталовложений, особая роль отводится формированию такого финансового механизма, который решал бы проблему несоответствия размера имеющихся у предприятий средств потребностям в них на расширенное воспроизводство основного капитала, а также стимулировал бы предприятия обновлять свои основные производственные фонды путем привлечения банковского капитала региона, представляющийся наиболее реальным источником средств для быстрого роста производственных мощностей и модернизации предприятий.
6. Анализ состояния материально-технической базы промышленности РТ выявил проблемы развития предприятий в современных условиях: высокий уровень износа активной части производственного оборудования, недостаточный уровень загрузки мощностей в обрабатывающих отраслях требуют поддержания высоких темпов инвестиционной активности на протяжении длительного периода. Анализ динамики и структуры инвестиций в основной капитал в РТ, в частности, такого их источника как кредиты банков, позволил выявить позитивную направленность развития республиканского рынка банковского капитала на устойчивое увеличение догосрочных кредитов. Однако, проблема масштабного обеспечения инвестициями в воспроизводство основного капитала в республике остается достаточно острой в силу высоких рисков.
Таким образом, через разработку и усовершенствование теоретических подходов к определению категорий региональный банк, региональная банковская система, региональный рынок банковского капитала решены задачи раскрытия теоретических основ функционирования данного рынка, условий его функционирования, выявления особенностей воздействия регионального рынка банковского капитала на реальный сектор региональной экономики, теоретического обоснования его роли в воспроизводственном процессе.
7. Анализ состояния материально-технической базы промышленности в регионах и, в частности, в Республике Татарстан выявил проблемы развития предприятий в современных условиях: высокий уровень износа активной части производственного оборудования наряду с низкими коэффициентами обновления и ликвидации, недостаточный уровень загрузки мощностей в обрабатывающих отраслях являются факторами, препятствующими экономического росту, и требуют поддержания высоких темпов инвестиционной активности на протяжении длительного периода. В развитии производительных сил практически во всех регионах наблюдаются серьезные диспропорции, которые проявляются в следующем:
- наблюдается снижение объемов чистого накопления при ограниченных резервах незагруженных мощностей, хотя и неудовлетворительного качества;
- низкий уровень средств в структуре инвестиций на приобретение новых технологических линий и комплексов по выпуску новой продукции;
- различная степень загрузки производственных мощностей в сырьевых и обрабатывающих отраслях;
- преобладание отраслевого подхода к инвестированию, что входит в противоречие с заинтересованностью регионов в наиболее эффективном развитии региональных хозяйственных комплексов.
8. Дальнейшее развитие экономики требует качественных изменений во всей системе воспроизводства, его финансовом механизме. Особое место в этой системе занимает воспроизводство основных фондов и связанные с этим инвестиции. Поэтому в работе был проведен анализ динамики и структуры инвестиций в основной капитал в РТ, в частности, такого их источника как кредиты банков, который позволил выявить позитивную направленность развития республиканского рынка банковского капитала на устойчивое увеличение догосрочных кредитов. О позитивной направленности развития республиканского кредитно-депозитного рынка свидетельствует тот факт, что уже многие годы Татарстан заметно превосходит регионы своего округа по объему привлекаемых банками средств и кредитных вложений, занимая по этим параметрам передовые позиции: по общему количеству кредитных организаций, по количеству крупных банков, по размеру собственного капитала, по совокупному кредитному портфелю банков.
Однако даже такое состояние дел в региональной банковской системе республики не позволяет поностью решить проблему обеспечения всех региональных предприятий и отраслей догосрочными ресурсами. На рынок приходят инорегиональные банки, которые в целях получения прибыли активизируются и ускоряют процессы реализации крупномасштабных и выгодных проектов в регионе. Такая ситуация имеет неоднозначную оценку. С одной стороны, сеть инорегиональных банков в регионе создает конкурентную среду; с другой, подрывает мощь региональных банков, которые теряют крупных клиентов.
Если рассматривать структуру кредитных вложений в разрезе банков, действующих в регионе, можно отметить, что на татарстанском рынке банковского капитала существенную роль в обеспечении предприятий ресурсами инвестиционного качества играют лишь несколько банков, в числе которых Сбербанк и московский ВТБ.
Острота потребностей реального сектора в банковском капитале гораздо больше того, что может предложить сегодня региональная банковская система. Наблюдается некий двусторонний процесс: с одной стороны, банки не могут найти клиентов, которым можно было бы дать кредит на финансирование воспроизводства основных фондов, с другой - предприятия не могут получить кредит в силу нестабильности работы и финансовых показателей, отсутствия залогов. Сосредоточение усилий банков по работе с реальным сектором, в том числе осуществляемый Национальным Банком мониторинг предприятий, с одной стороны, способствуют разработке экономической стратегии и повышению эффективности управления капиталом предприятий основных отраслей республики, с другой стороны отвечает интересам банков, а именно повышает роль банковского капитала в инвестиционных программах воспроизводства основных фондов.
9. Роль банковского капитала в воспроизводстве основных фондов выявляется на основе анализа взаимосвязи банковского капитала региона с текущим состоянием его экономики. Изучение вопроса установления этой взаимосвязи нашло отражение в проведенном в работе эконометрическом моделировании посредством изучения статистической зависимости между объемом догосрочных банковских кредитов и объемом инвестиций в основной капитал. В качестве исходной информации были использованы показатели ВРП, как показатель, характеризующий степень развития региона, объем инвестиций в основной капитал и догосрочные банковские кредиты за 1992-2007 гг.
Выявленная функциональная зависимость объема инвестиций в основной капитал от величины догосрочных банковских кредитов при высоком коэффициенте корреляции (0,934), проверенная на надежность и адекватность, показала, что рост догосрочных банковских кредитов на 1 мн. руб. способен привести к увеличению инвестиций в основной капитал в среднем на 1,133 мн. руб. при прочих равных условиях. Исследование в дальнейшем влияния уровня вложений в основной капитал на экономику региона в целом (в качестве показателя, характеризующего степень развития региона был взят ВРП), позволило сделать вывод о мультипликативном эффекте, заключающемся в том, что рост объемов банковского капитала ведет к увеличению инвестиций в основной капитал (в нашей модели 1,133 мн. руб.), что приводит к еще большему росту ВРП (3,57 мн. руб.).
10. Возможности региональных банков по обслуживанию крупных предприятий, расположенных на их территории, в различных регионах часто ограничены. Это связано с хронической недостаточностью капитальных ресурсов для большинства региональных банков. Поэтому необходимо предусмотреть определенные стимулирующие механизмы, содействующие их заинтересованности в размещении своих активов в производственной сфере, чему вкупе дожна способствовать и реализация известных мер экономической и денежно-кредитной политики.
С нашей точки зрения, целесообразно привлечь часть средств Стабилизационного фонда для целей инвестирования в основной капитал регионов, исходя из стратегии производственного использования средств, обсуждаемой в настоящее время наряду с другими вариантами. Принципиальным моментом этой стратегии, мы считаем, дожно стать направление этих средств именно через региональные банки, не допуская чрезмерной экспансии федеральных банков, с тем, чтобы развивать региональную банковскую систему и постепенно преодолевать резкое отставание слаборазвитых регионов от остальных регионов по развитию производственной сферы.
Механизм предполагает передачу части средств в доверительное управление в территориальные учреждения Банка России в регионах, как агентам по распределению средств фонда, по критерию наиболее устойчивого прироста ВРП с поправкой на отраслевую структуру, наибольшей доли участия региональных банков в финансировании программ воспроизводства, а также доли производственных инвестиций банков, которая остается в данном регионе. Усиление активизации банковского инвестиционного кредитования невозможно без определения и строгого соблюдения приоритетов социально-экономического развития регионов, их обязательного учета при составлении и реализации инвестиционных программ. Поэтому определение секторов регионального хозяйства, приоритетных именно с позиций привлечения банковского капитала на обновление их производственного аппарата, позволит оптимизировать работу, финансового механизма воспроизводства основных фондов, что породит импульс к расширению объемов производства в отраслях экономики, намного превосходящий по масштабу прямое увеличение масштабов капиталовложений.
В связи с проведением данного исследования, как нам видится, встают новые научные задачи: как повернуть финансовый механизм так, чтобы банковский капитал региона-донора сориентировать на внутренние потребности реального сектора, обеспечить межотраслевой и межрегиональный перелив капиталов из капиталодостаточных (сырьевых) в капиталодефицитные (перерабатывающие) отрасли промышленности, не допуская при этом чрезмерной экспансии федеральных банков.
Диссертация: библиография по экономике, кандидат экономических наук , Карпова, Светлана Борисовна, Казань
1.Официальные материалы:
2. Конституция Российской Федерации Текст. : офиц. текст. М. : Маркетинг, 2001. - 39, 1. с.
3. Федеральный Закон № 115-ФЗ от 22.06.2007 г. О признании утратившим силу Федерального закона № 190-ФЗ от 30.11.1995 г. О финансово-промышленных группах Текст. : офиц. текст. Собрание законодательства Российской Федерации от 25 июня 2007 № 26 ст. 3088.
4. Федеральный закон № 35-Ф3 от 26.03.2003 Об электроэнергетике Текст. : офиц. текст. Собрание законодательства Российской Федерации от 31 марта 2003 г, № 13, ст. 1177.
5. Указ Президента РФ № 803 от 03.06.1996 г. Основные положения региональной политики в Российской Федерации Текст. : офиц. текст. -Собрание законодательства Российской Федерации от 3 июня 1996 г, № 23, ст. 2756
6. Закон Республики Татарстан от 25.11.1998 г. № 1872 Об инвестиционной деятельности в Республике Татарстан Текст. : офиц. текст. Республика Татарстан № 4 от 11 января 1999 г.
7. Приказ ЦБР от 11.09.1997 г. № 02-394 О введении в действие Инструкции О порядке осуществления надзора за банками, имеющими филиалы Текст. : офиц. .текст. Вестник Банка России 16 сентября 1997 г. № 59.
8. Программа Национальная банковская система России 2010-2020. М.: Ассоциация российских банков, 2006. Электронный ресурс. Режим доступа: www.arb.ru/site/docs/NBSl 0-20050506.doc
9. Информация об итогах социально-экономического развития Республики Татарстан в 2006 году / Министерство промышленности и торговли РТ Электронный ресурс. Режим доступа: www.mpt.tatar.ru1.. Специальная литература:
10. И.Абчук, В.А. Экономико-математические методы Текст. / В.А. Абчук. СПб.: Союз, 1999.-210 с.
11. И.Авилова, В.В., Стрекалова, Г.Р., Андреев, Н.В. Финансово-промышленные группы как одна из движущих экономических форм в РТ Текст. / В.В. Авилова, Г.Р. Стрекалова, Н.В. Андреев // Экономический вестник РТ.2005. -№ 1.-С. 5-8.
12. Адзинова, C.B. Анализ инвестиций в реальный сектор экономики Текст. / C.B. Адзинова // Российское предпринимательство. 2006. - № 9. - С. 96-99.
13. Аитова, JI.H., Береславская, В.А. К активизации инвестиционной политики региона Текст. / JI.H. Аитова, В.А. Береславская // Финансы и кредит.2006. № 2. - С. 73-79.
14. Аленых, М.А. Банковская система как институт рыночной экономики Текст. / М.А. Алёных // Банковские услуги. 2007. - № 8. - С. 2-8.
15. Апатова, Э.С., Тимирясов, В.Г., Федулов, В.Г. Региональные банки в системе развития рыночной экономики Республики Татарстан Текст. / Э.С.
16. Апатова, В.Г. Тимирясов, В.Г. Федулов. Казань: Издательство Таглимат ИЭУиП, 2002. - 164 с.
17. Амосенок, Э.П., Бажанов, В.А. Машиностроение как доминанта в стратегиях развития отраслей экономики Текст. / Э.П. Амосенок, В.А. Бажанов // ЭКО. -2005. -№ 1.-С. 75-91.
18. Андреюк, O.J1. К вопросу стимулирования кредитных вложений в реальный сектор Текст. / O.JI. Андреюк // Деньги и кредит. 2000. - № 8. - С. 35-37.
19. Арсамаков, A.A. О взаимодействии кредитных организаций с реальным сектором Текст. / A.A. Арсамаков // Деньги и кредит. 2001. - № 11. - С. 14-16.
20. Багаутдинова, Н.Г., Мусаева, P.A. Основные закономерности и перспективы развития отношений российских предприятий и банков Текст. / Н.Г. Багаутдинова, P.A. Мусаева // Финансы и кредит. 2006. - № 12. - С. 24-29.
21. Банковский вестник Национального Банка Республики Татарстан Текст.-2006. январь-март.
22. Баринов, А.Э. Проектное финансирование на мировом рынке: мифы, проблемы, реалии Текст. / А.Э. Баринов // Финансы и кредит. 2005. - № 20.-С. 42-52.
23. Башмакова, О.Б. Анализ инвестиционной деятельности в РТ в 2000-2003 гг. Текст. / О.Б. Башмакова // Экономический вестник РТ. 2004. - № 3-4. - С. 55-59.
24. Безуглова, Н.В., Новикова, И .Я. Банковская система России Текст. / Н.В. Безуглова, И .Я. Новикова // ЭКО. 2006. - № 9. - С. 92-105.
25. Беликова, A.B. Проблемы участия банков в инвестиционном процессе Текст. / A.B. Беликова // Инвестиционный банкинг. 2006. - № 3. - С. 1220.
26. Белоглазова, Г.Н. Банковское дело Текст. / Г.Н. Белоглазова, Л.П. Кроливецкая. -М.: Финансы и статистика, 2003. 592 с.
27. Богачев, Е.Б. Экономика и банковский сектор: проблемы исследования и прогнозирования Текст. / Е.Б. Богачев // Банковская газета. 2002. - № 2408..-С. 1-2.
28. Борисов, О. Проблемы налогового стимулирования инвестиционной деятельности банков Текст. / О. Борисов // Вопросы экономики. 2005. - № 5.-С. 76-79.
29. Бочаров, В.В. Финансово-кредитные методы регулирования рынка инвестиций Текст. / В.В. Бочаров. М.Финансы и статистика, 1993. - 144 с.
30. Брагин, А. Участие коммерческих банков в финансировании инвестиций в реальный сектор экономики Текст. / А. Брагин // Инвестиции в России. -2004.-№3.-С. 17-21.
31. Бубенец, B.JI. Воспроизводственный процесс основного капитала в условиях рыночной экономики Текст. / B.JI. Бубенец // Тр. ДВГТУ. 2002. - Вып. 131.-С. 128-134.
32. Булатов, A.C. Экономика Текст.: учебник, 3-е изд. / A.C. Булатов. М.: Юрисгь, 2000. - 479 с.
33. Верников, A.B. Частные сбережения и иностранные банки Текст. / A.B. Верников // Деньги и кредит. 2005. - № 2. - С. 37-40.
34. Викулов, В. Инновации в банковской сфере: инвестиционные услуги Текст. / В. Викулов // РЦБ. 2004. - № 20. - С. 30-33.
35. Воков. В.Н. Российская экономика в 2005 году Текст. / В.Н. Воков // Деньги и кредит. -2006. № 2. - С. 3-15.
36. Вочкова, H.A. ФПГ России: Влияет ли участие в ФПГ на инвестиции предприятий в основные средства? Текст. / H.A. Вочкова. М.: РПЭИ, 2001.-28 с.
37. Воропай, Н.И., Труфанов. В.В., Шевелева, Г.И. Инвестиционное обеспечение электроэнергетики России Текст. / Н.И. Воропай, В.В. Труфанов, Г.И. Шевелева // ЭКО. 2005. - № 9. - С. 58-69.
38. Выступление Президента Ассоциации российских банков Г.А. Тосуняна. Материалы XVIII съезда АРБ Текст. // Деньги и кредит. 2007. - № 5. - С. 5-10.
39. Гамза, В.А. Российские источники инвестиционных ресурсов Текст. / В.А. Гамза // Банковское дело. 2004. - № 5. - С. 16-18.
40. Глазьев, С.Ю. Теория догосрочного технико-экономического развития Текст. / С.Ю. Глазьев. М.: ВлаДар, 1993. - 310 с.
41. Глазьев, С.Ю. Перспективы развития российской экономики в условиях глобальной конкуренции Текст. / С.Ю. Глазьев // Российский экономический журнал. 2007. - № 1-2. - С. 4-25.
42. Голованов, В. Банки и биржи. Сравнительный анализ источников, финансово-кредитных ресурсов для предприятий реального сектора экономики Текст. / В. Голованов // РЦБ. 2001. - № 21. - С. 34-36.
43. Голованов, A.A. Кредитование предприятий реального сектора экономики Текст. / A.A. Голованов // Финансы. 2006. - № 11. - С. 62-64.
44. Гранберг, А.Г. Основы региональной экономики Текст. / А.Г. Гранберг. -М.: ГУВШЭ, 2004. 495 с.
45. Григорьева, Т.М. Структурные сдвиги в отдельных отраслях экономики РТ Текст. / Т.М. Григорьева // Экономический вестник РТ. 2002. - № 2. - С. 33-39.
46. О.Гринберг, P.C. Структурная политика Ч безальтернативное средство модернизации российской экономики Текст. / P.C. Гринберг // Экономика региона. 2007. - № 3. - С. 9-18.
47. Губаев, Ш.Ш. Преемственность в формировании стратегии развития нефтегазохимического комплекса республики Татарстан Текст. / Ш.Ш. Губаев // Экономический вестник РТ. 2004. - № 1. - С. 5-8.
48. Гурвич, В. Банковская система: эффект масштаба еще не наступил Текст. / В. Гурвич // Аналитический банковский журнал. 2006. - № 10. - С. 16-19.
49. Гуревич, М.И. К вопросу о совершенствовании денежно-кредитной политики Текст. / М.И. Гуревич // Деньги и кредит. 2007. - № 5. - С. 4346.
50. Гусева, К.Н. Догосрочное кредитование как метод интеграции банковского и промышленного капиталов Текст. / К.Н. Гусева // Деньги и кредит. 2000. - № 7. - С. 16-23.
51. Давыдова, Л.В., Ильминская, С.А. Факторы экономического роста предприятий Текст. / Л.В, Давыдова, С.А. Ильминская // Финансы и кредит. -2005. -№ 12.-С. 18-22.
52. Данилина, М.В. Изменения в стратегии формирования и использования резервного фонда и фонда национального благосостояния Текст. / М.В. Данилина // Финансы и кредит. 2008. - № 10. - с. 37-53.
53. Дементьев, В. Реквием по официальным российским ФПГ (об итогах и уроках эволюции законообеспеченной формы сетевых корпораций) Текст. / В. Дементьев // Российский экономический журнал. 2007. - № 5-6. - С. 1224.
54. Демьянова, О.В., Давлетшина, Л.М. Актуальные вопросы построения модели развития РТ на период 2006-2016 гг. Текст. / О.В. Дементьев, Л.М. Давлетшина // Экономический вестник РТ. 2006. - № 1. - С. 19-23.
55. Доугерти, К. Введение в эконометрику Текст. / К. Доугерти. М.: ИНФРА-М, 2001.-243 с.
56. Дробышевский, С. Региональные банковские системы и инвестиционные процессы / С. Дробышевский и др. ; Консорциум по вопросам прикладных экономических исследований. М. : ИЭПП, 2007. - 134 с.
57. Евсеев, С.Ю. Тенденции развития региональных банков в переходный период Текст.: дисс. канд. экон. наук: 08.00.10 /Евсеев С.Ю. М., 1998. -с. 327.
58. Егорова, Н.Е., Смулов, A.M. Предприятия и банки: взаимодействие,экономический анализ, моделирование Текст.: учеб. практ. пособие / Н.Е. Егорова, A.M. Смулов. М.: Дело, 2002. - 159 с.
59. Едронова, В.Н., Елисеева, Н.П. Особенности российских региональных банков (на примере Нижегородской области) Текст. / В.Н. Едроиова, Н.П. Елисеева // Финансы и кредит. 2007. - № 24. - С. 71-75.
60. Ершов, М.В. Могут ли российские банки стать локомотивами экономики? Текст. / М.В. Ершов // Аналитический банковский журнал. 2004. - № 8. -С. 35-38.
61. Ершов, Ю.С., Мельникова, JI.B. Финансовые ресурсы: межрегиональные течения и подводные камни Текст. / Ю.С. Ершов, JI.B. Мельникова // ЭКО. 2006. - № 2. - С. 3-21.
62. Жданов, С.А. Экономические модели и методы в управлении Текст. / С.А. Жданов. -М.: Дело и сервис, 1998. 165 с.
63. Захаров, B.C. О стратегии развития банковской системы Текст. / B.C. Захаров // Деньги и кредит. 2005. - № 6. - С. 16-23.
64. Игонина, Л.Л. Инвестиции Текст.: учеб.пособие / Л.Л.' Игонина; В.А. Слепов. М.: Экономистъ, 2005. - 478 с.
65. Игонина, Л.Л. Новые тенденции в финансировании инвестиционной активности Текст. / Л.Л. Игонина // Финансы. 2001. - № 9. - С. 64-65.
66. Инвестиции в России Текст.: офиц. изд. / Росстат. М., 2003, 2005, 2006.
67. Институт комплексных стратегических исследований Текст. / [Электронный ресурс]. Режим доступа: www.opec.ru
68. Исследование спроса на рынке банковских услуг Республики Татарстан во II квартале 2005 года Текст. // Банковская газета. 2005. № 29. - С. 5.
69. Каламбет, А.П., Юдин, В.Г. К вопросу о финансировании воспроизводства основных средств Текст. / А.П. Каламбет, В.Г. Юдин //Деньги и кредит. -2006. -№ 10.-С. 64-66.
70. Кашкин, В. Локомотив производства Текст. / В. Кашкин // Банковская газета. 2004. - № 27. - С. 5.
71. Ким, И. Есть ли будущее у региональных банков? Текст. / И. Ким //
72. Континент Сибирь. -2003. № 31 (357). - 29 авг.
73. Киммельман. С., Андрюшин, С. Сырьевая составляющая региональной экономики России Текст. / С. Киммельман, С. Андрюшин // Вопросы экономики. 2007. - № 6. - С. 116-132.
74. Кистанов, В.В., Копылов, Н.В. Региональная экономика России Текст. / В.В. Кистанов, Н.В. Копылов. М.: Финансы и статистика, 2006. - 584 с.
75. Кобелев, Н.Б. Практика применения экономико-математических методов и моделей Текст. / Н.Б. Кобелев. М.: Финстатинформ, 2000. - 184 с.
76. Козлов, A.A. Укрепление позиций. О развитии ресурсной базы банков и повышении их роли в обеспечении экономического роста в России Текст. / A.A. Козлов // Банковская газета. 2003. - № 46. - С. 2.
77. Козлов, A.A. Проблемы развития банковской системы Текст. / A.A. Козлов // Деньги и кредит. 2005. - № 6. - с. 5-9.
78. Колемаев, В.А., Староверов, О.В. Теория вероятностей и математическая статистика Текст. / В.А. Колемаев, О.В. Староверов. М.: Высшая школа, 1991.-231 с.
79. Конюховский, П. Математические методы исследования операций в экономике Текст. / П. Конюховский. С-Пб.: Питер, 2000. - 198 с.
80. Коржубаев, А.Г. Инфраструктура транспорта нефти и газа в России Текст. / А.Г. Коржубаев // ЭКО. 2005. - № 4. - С. 141-152.
81. Корнеева, Т. Мы делаем ставку на инновации Текст. / Т. Корнеева // Коммерсант. 2004. - № 241. - 24 дек. С. 13,16.
82. Котико, В.В. Региональная экономическая политика: учеб. пособие / В.В. Котико. М.: Издательство РДЛ, 2001. - 272 с.
83. Краткая характеристика развития банковской системы Татарстана Текст. // Банковская газета. 2005. № 36. - С. 4.
84. Крупнов, Ю.С. О природе банковского инвестиционного кредита Текст. / Ю.С. Крупнов // Банковские услуги. 2007. - № 4. - С. 2-19.
85. Крыксин, К. Экономика региона: проблемы и перспективы развития Текст. / К. Крыксин // Деньги и кредит. 2002. - № 11. - С. 32-34.
86. Кугаев, C.B., Катырин, A.B. Противоречивый характер функционирования региональной банковской системы Текст. / C.B. Кугаев, A.B. Катырин // Бизнес и банки. -2000. № 10 (488). - С. 1-2.
87. Левашова, Е.А., Сорокин, М.Ю. Некоторые направления активизации процесса догосрочного банковского кредитования в экономике России Текст. / Е.А. Левашова, М.Ю. Сорокин // Банковское кредитование. 2006. - № 5. Ч с. 32-40.
88. Лексин, В., Любовный, В., Швецов, А. Рец. на кн.: Региональная экономика в системе устойчивого развития Текст. / В. Лексин, В. Любовный, А. Швецов // Российский экономический журнал. 2006. - № 5-6, С. 76-89.
89. Лисин, В. Инвестиционные процессы в российской экономике Текст. / В. Лисин // Вопросы экономики. 2004. - № 6. - С. 4-27.
90. Меликьян, Г.Г. Развитие банковской системы России и инвестиции: достижения и проблемы Текст. / Г.Г. Меликьян // Деньги и кредит. 2006. -№ 1. - С. 3-7.
91. Мекумов, Я.С. Организация и финансирование инвестиций Текст.: учеб. пособие /Я.С. Мекумов. М.: Инфра-М, 2001. - 247 с.
92. Мельникова, Л.В. Движение региональных инвестиций: диффузия-роста или углубление неравенства? Текст. / Л.В. Мельникова // ЭКО. 2006. - № 1. -С. 35-59.
93. Мехряков, В.Д. Стратегия развития банковского сектора: есть ли место средним и малым банкам? Текст. / В.Д: Мехряков // Банковское дело. -2004. -№ 4. -С. 8-11.
94. Мингалева,- Ж.А. Инвестирование прогрессивных структурных сдвигов в промышленности Текст. / Ж.А. Мингалева // Экономика региона. 2006.3. С.
95. Мирошниченко, О.С. Региональные банки и политика их развития Текст. / О.С. Мирошниченко // Налоги.Инвестиции.Капитал. 2005. - № 4-6. - С. 15-19.
96. Мороз, В.В. Воспроизводство основных фондов предприятий в разрезе стратегического и тактического управления Текст. / В.В. Мороз // Российское предпринимательство. 2007. - № 12. - С. 47-49.
97. Морозов, В.В. Инвестиционные основы и механизм устойчивого развития регионов Текст. / В.В. Морозов // Экономика региона. 2007. - № 2. -С.120-134.
98. Москвин, В. Участие коммерческих банков в финансировании инвестиций в реальный сектор экономики Текст. / В. Москвин // Инвестиции в России. 2004. - № 3. - С. 18-22.
99. Москвин, В.А. Кредитование инвестиционных проектов: Рекомендации для предприятий и коммерческих банков Текст. М.: Финансы и статистика, 2001. - 216 с.
100. Мурычев, A.B., Константинов, Ю.А. Интеграции СНГ новое качество развития Текст. / A.B. Мурычев, Ю.А. Константинов // Банковское дело. -2006.-№ 2.-С. 20-25.
101. Наклонов, Д.Н. Экономические предпосыки перехода к инновационному пути развития России Текст. / Д.Н. Наклонов // Российское предпринимательство. 2008. - № 6. - с. 18-22.
102. Напольнов, A.B. Капитализация банковской системы как важнейшая составляющая ее конкурентоспособности Текст. / A.B. Напольнов // Инвестиционный банкинг. 2006. - № 3,4. - С. 36-42.
103. Напольнов, A.B. Российская энергетика в эпоху перемен: инвестиционный аспект Текст. / A.B. Напольнов // Инвестиционный банкинг. 2006. - № 5. - С. 28-35.
104. Некрасов, А.Б. Роль банковского кредитования в обновлении основных фондов промышленности Текст. / А.Б. Некрасов // Банковские услуги.2003.- №2. -С. 14-18.
105. Новиков. А. Растущему бизнесу нужны инвестиции Текст. / А. Новиков // Аналитический банковский журнал. 2006. - № 10 (137). - С. 23-24.
106. Новоселов, A.C. Рыночная система региона: воспроизводственный аспект Текст. / A.C. Новоселов // Регион: экономика и социология. 2007. - № 1. -С. 28-41.
107. Новоселова, Е.Г. Оценка потребности реального сектора экономики России в банковских продуктах Текст. / Е.Г. Новоселова // ЭКО. 2006. - № 5.-С. 40-55.
108. Обзор банковского сектора Российской Федерации (Интернет-версия) № 63 январь 2008 года Электронный ресурс. Режим доступа: www.cbr.ru
109. Овчинникова, О.П., Гришаева, E.H. Согласование интересов банковского и производственного секторов для стимулирования развития экономики региона Текст. / О.П. Овчинникова, E.H. Гришаева //Финансы и кредит. -2008. -№ 7.-С. 17-25.
110. Орлов, C.JI. Использование догосрочных инвестиционных ресурсов для развития региональной экономики Текст. / C.JI. Орлов // Тез. докл. материалы международной научно-практической конференции. Казань: Академия управления ТИСБИ, 2004. - с. 21-25.
111. Орлов, С.Н. Экономика и банковская система региона Текст. / С.Н. Орлов. М.: ЗАО Издательство Экономика, 2004. - 302 с.
112. О развитии банковской системы Республики Татарстан в 2006 году Текст. // Банковская газета. 2007. - № 15 (670). - С. 4.
113. Основные фонды Республики Татарстан Текст.: офиц. изд. / Татарстанстат. М., 2002 - 2006.
114. Парусимова, Н.И., Зверьков, А.И., Фоменко, И.И. Влияние банковского сектора на развитие экономики региона Текст. / Н.И. Парусимова, А.И. Зверьков, И.И. Фоменко // Финансы и кредит. 2005. - № 20. - С. 28-32.
115. Печоник, О.И. Структурная перестройка банковской системы региона в условиях развития рыночных отношений Текст.: автореф. дис. канд. экон.наук / О.И. Печоник. Екатеринбург, 2003. - 21 с.
116. Печоник, О.И., Бутенко, В.Н. Методологические подходы к формированию перехода на устойчивое развитие кредитных организаций Текст. / О.И. Печоник, В.Н. Бутенко // Экономика региона 2006. - № 1. - С. 84-87.
117. Платонова, Ю.Ю. Развитие региональной банковской системы в рыночной экономике Текст.: автореф. дис. канд. экон. наук / Ю.Ю. Платонова. Ч Краснодар, 2007. 23 с.
118. Полетаева, Н.С. Региональная экспансия банков Текст. / Н.С. Полетаева // Банковский ритейл. 2008. - № 1. - С. 17-24.
119. Полянцев, A.M. Организация деятельности региональных коммерческих банков Текст.: автореф. дис. канд. экон. наук / A.M. Полянцев. Саратов, 2001.-21 с.
120. Провкин, И.Ю. Инвестиции в реальный сектор экономики: роль банков Текст. / И.Ю. Провкин // Деньги и кредит. 2001. - № 3. - С. 12-15.
121. Рекомендации XIV Международного банковского конгресса (МБК-2005) Банки. Регулирование. Экономика г. Санкт-Петербург, 1-4 июня 2005 Текст. // Деньги и кредит. 2005. - № 8. - с. 32-36.
122. Розинский, И. Национальная банковская система: о возможности реализации восточноевропейского сценария и об альтернативах эволюции Текст. / И. Розинский // Российский экономический журнал. 2006. - № 11-12.-С. 16-24.
123. Розов, Д.В. Глобализационные тенденции движения и эволюции основного капитала в современном мире Текст. / Д.В. Розов // Финансы и кредит. 2005. - № 11. - С. 44-59.
124. Розов, Д.В. Развитие конкурентной экономики как базис оптимизации обновления основного капитала Текст. / Д.В. Розов // Финансы и кредит. -2006. № 10.-С. 43-50.
125. Розов, Д.В. Особенности финансово-корпоративного управления обновлением основного капитала Текст. / Д.В. Розов // Финансы и кредит.2006. № 22. - С. 52-62.
126. Росновская, О. Банки и инвестиции. Проблемы взаимодействия банков и промышленных предприятий Текст. / О. Росновская // Инвестиции в России. 2005. -№ 9. - С. 13-16.
127. Россия в цифрах Текст. / Росстат. [Электронный ресурс]. Режим доступа: www.gks.ru
128. Россия. Экономическое и финансовое положение Текст. Декабрь 2006 г.
129. Роуз, Питер С. Банковский менеджмент Текст. / Питер С. Роуз. М.: Дело тд, 1995. - 445 с.
130. Рудько-Селиванов, В.В. Инвестиционное взаимодействие банков и предприятий на региональном уровне Текст. / В.В. Рудько-Селиванов // Деньги и кредит. 2005. - № 6. - С. 14-16.
131. Рудько-Селиванов, В. Финансовый и реальный сектор: поиск взаимодействия Текст. / В.В. Рудько-Селиванов // Вопросы экономики. Ч 1998.-№5.-С. 79-89.
132. Русанов, Ю.Ю. Основы банковской деятельности (Банковское дело) Текст. / Ю.Ю. Русанов. М.: Инфра-М, 2001. - 342 с.
133. Рыкова, И.Н., Фисенко, Н.В. Кредитный потенциал коммерческого банка, его роль в деятельности банка и методология оценки Текст. / И.Н. Рыкова, Н.В. Фисенко // Финансы и кредит. 2005. - № 25. - С. 10-20.
134. Рыкова, И.Н., Ремизов, Д.С. Формирование эффективного механизма синдицированного кредитования в России Текст. / И.Н. Рыкова, Д.С. Ремизов // Финансы и кредит. 2005. - № 26. - С. 2-12.
135. Савинова, В.А. Финансовые проблемы инвестиционной активности хозяйствующих субъектов Текст. / В.А. Савинова // тез. докл. Материалы международной научно-практической конференции. Ч Казань: Академия управления ТИСБИ, 2004. с. 131-136.
136. Сагитдинов, М.Ш., Марданов, Р.Х., Кощегулова, И.Р. О необходимости системного подхода к разработке концепции развития банковской системы России Текст. / М.Ш. Сагитдинов, Р.Х. Марданов, И.Р. Кощегулова //
137. Деньги и кредит. 2001. № 7. - С. 25-26.
138. Салихов, И.А., Юзлибаев, И.М., Кулагин, A.B. Развитие лизинга в Татарстане Текст. / И.А. Салихов, И.М. Юзлибаев, A.B. Кулагин // Сбор, науч. тр. докторантов. С. 160-164.
139. Саркисянц, А.Г. Банки и реальный сектор на современном этапе Текст. / А.Г. Саркисянц // Банковское дело. 2006. - № 2. - С. 6-12.
140. Сбоева, И.А. Инвестиционная привлекательность и факторы, ее определяющие Текст. / Региональные аспекты экономики, управления и права в современном обществе: Межвуз.рег.сб.ст. Вып.4.Йошкар-Ола: МарГТУ. - 2006. - с. 400.
141. Семенюта, О.Г. Основы банковского дела в РФ Текст.: учеб. пособие / О.Г. Семенюта. Ростов н/Д: Феникс, 2001. - 199 с.
142. Синки, Дж. мл. Управление финансами в коммерческих банках Текст. / Р.Л. Левита, Б.С. Пискер. М.: Catallaxy, 1994.
143. Скрипник, Ю.В. Состояние и тенденции развития активной части основных фондов химической и нефтехимической промышленности Текст. / Ю.В. Скрипник // Экономический вестник РТ. 2006. - № 1. - С. 41-43.
144. Скрынник, Е.Б. Развитие рынка лизинга в России: факторы и тенденции Текст. / Е.Б. Скрынник // Деньги и кредит. 2006. - № 1. - С. 60-63.
145. Смирнов, А.Л. Организация финансирования инвестиционных проектов. -(Международный банковский бизнес) Текст. / А.Л. Смирнов. М.: Изд-во АО Косатбанкир, 1993. - 104 с.
146. Смирнов, Е.Е. Новые возможности для привлечения инвестиций в регионы Текст. / Е.Е. Смирнов // Инвестиционный банкинг. 2006. - № 4. -с. 31-39.
147. Смирнов, Е.Е. Растущий бизнес ищет новые финансовые ресурсы Текст. / Е.Е. Смирнов // Инвестиционный банкинг. 2006. - № 5. - с. 29-36.
148. Сухарев, О.С. Координация региональной политики: инвестиционно-инновационный аспект Текст. / О.С. Сухарев // Экономика региона. 2007. - № 3. Ч С.60-71.
149. Сысоева, Е.Ф. Региональные особенности и направления воспроизводства финансовых ресурсов организаций Текст. / Е.Ф. Сысоева // Финансы и кредит. 2005. - № 4. - С. 6-14.
150. Тавасиев, А., Мазурина, Т. К оценке ситуации с банковским кредитованием реального сектора экономики Текст. / А. Тавасиев, Т. Мазурина// Российский экономический журнал. 2005. - № 2. - С. 30-38.
151. Тамарин, С. Деловой климат в России Текст. / С. Тамарин // Банковское дело. 2006. - № 2. - С. 13-16.
152. Татаркин, А.И., Романова, O.A. Промышленная политика и механизм ее реализации: системный подход Текст. / А.И. Татаркин, O.A. Романова // Экономика региона. № 3. - С. 19-31.
153. Томачев, Д. Альтернативный канал Текст. / Д. Томачев // Эксперт. -2008.-№5.-С. 25-27.
154. Тушунов, Д. Кредитная активность российских предприятий Текст. / Д. Тушунов // Вопросы экономики. 2003. - № 7. - с. 78-84.
155. Умрихина, В.А. Тенденции развития региональных банков в России Текст. / В.А. Умрихина // Сбор. науч. тр. Сев.КавГТУ. Серия Экономика. -2007. -№ 6.-С. 33-35.
156. Фетисов, Г.Г. Региональные особенности развития денежно-кредитной системы России и необходимость их учета в монетарной политике Текст. / Г.Г. Фетисов // Российский экономический журнал. 2006. - № 3. - С. 22-41.
157. Фомин, П.А., Кузнецов, Н.В. Финансовые механизмы региональной инновационно-инвестиционной стратегии Текст. / П.А. Фомин, Н.В. Кузнецов // Финансы и кредит. 2006. - № 27. - С. 33-39.
158. Халилова, М.Х. Концептуальные основы формирования банковской системы РТ Текст. / М.Х. Халилова // Экономический вестник РТ. 2001. -№ 1-2.-С. 43-45.
159. Халиков, Р.З. Формирование эффективной инвестиционной политики развития региона Текст. / Р.З. Халиков // Деньги и кредит. 2005. - № 3. -С. 41-47.
160. Хацкевич, Л.Д., Дедегкаев, В.Х., Абричкина, Г.Б. Методы анализа и оптимизации деятельности регионального банка Текст. / Л.Д. Хацкевич, В.Х. Дедегкаев, Г.Б. Абричкина // Вестник ВГУ, серия: Экономика и управление. 2005. - № 2. - С. 137-144.
161. Хейнсворт, Р. Региональный банк: проблемы и перспективы Текст. / Р. Хейнсворт // Банковская газета. 2005. - № 32 (587). - С. 4-5.
162. Царицына, Г.А., Гакин, Д.Э. К вопросу об инвестициях в промышленные предприятия Текст. / Г.А. Царицына, Д.Э. Гакин // Финансы. 2001. - № 9. -С. 21-24.
163. Черковец, В. Факторы обеспечения расширенного воспроизводства Текст. / В. Черковец // Экономист. 2001. - № 3. - С. 3-10.
164. Читая, Г.О. Анализ инвестиционных процессов в макрорегионах России Текст. / Г.О. Читая // Финансы и кредит. 2005. - № 25. - С. 37-44.
165. Черковец, В.Н. О содержании понятия реальный сектор экономики и роли материального производства (материалы к лекциям и семинарам) Текст. // Российский экономический журнал. 2001. - № 11-12. - С. 49-62.
166. Черкашенко, В., Федотов, В. Экономика, кредитный бум и устойчивость банковской системы Текст. / В. Черкашенко, В. Федотов // Банковское дело. -2006.-№2.-С. 50-57.
167. Швецов, А. Соотношение централизации и децентрализации в государственной региональной политике: о сложившейся ситуации, необходимости и путях ее изменения Текст. / А. Швецов // Российский экономический журнал. Ч 2006. № 5-6. - С. 14-35.
168. Шевченко, И.В., Малеев, П.Ю. Сравнительный анализ источников финансирования инвестиций российскими компаниями Текст. / И.В. Шевченко, П.Ю. Малеев // Финансы и кредит. 2006. - № 18. - С. 27-33.
169. Шин, Н. Особенности регулирования инвестиционных процессов на региональном уровне Текст. / Н. Шин // Инвестиции в России. 2005. - № 5. -С. 31-39.
170. Шихахмедов, Р.Г. Элементы банковской системы и их сущностнаяхарактеристика Текст. / Р.Г. Шихахмедов // Финансы и кредит. 2005. - № 31.-С. 38-47.
171. Шмачко, А.В. Анализ и специфика функционирования коммерческих банков в финансово-промышленных группах Текст. / А.В. Шмачко // Финансы и кредит. 2007. - № 26. - С. 27-30.
172. Шумпетер, Й. Теория экономического развития (Исследование предпринимательской прибыли, капитала, кредита, процента и цикла конъюнктуры) Текст. / А.Г. Милейковский. Пер. с нем. А.Г. Милейковского, В.И. Бомкина. М.: Прогресс, 1982. 388 с.
173. Янин, В.В. Основы функционирования и устойчивость регионального банка Текст.: автореф. дис. канд. экон. наук / В.В. Янин. Саратов, 2002. -21 с.
174. Barnes, W., Ledebur, L. The new regional economies Text., Thousand Oaks, 1998.
175. Количество действующих кредитных организаций* (единиц)0101.2002 01.01.2003 01.01.2004 01.01.2005 01.01.2006 01.01.2007 01.01.2008
176. Центральный федеральный округ 714 738 752 742 714 673 632
177. Северо-западный федеральный округ 91 88 86 87 84 80 81
178. Южный федеральный округ 143 142 137 130 128 124 118
179. Привожский федеральный округ 157 156 154 151 146 139 134
180. Уральский федеральный округ 82 77 76 71 67 65 63
181. Сибирский федеральный округ 86 82 80 75 71 68 68
182. Дальневосточный федеральный округ 46 46 44 43 43 40 40
183. Всего 1319 1329 1329 1299 1253 1189 1136
184. Количество филиалов кредитных организаций других регионов(единиц)0101.2002 01.01.2003 01.01.2004 01.01.2005 01.01.2006 01.01.2007 01.01.2008
185. Центральный федеральный округ 464 466 452 497 510 528 574
186. Северо-западный федеральный округ 321 308 306 308 321 338 378
187. Южный федеральный округ 306 303 302 312 321 338 369
188. Привожский федеральный округ 514 491 467 493 519 545 603
189. Уральский федеральный округ 217 215 223 229 238 226 261
190. Сибирский федеральный округ 356 359 366 381 399 371 387
191. Дальневосточный федеральный округ 139 143 145 152 159 163 163
192. Всего 2317 2285 2261 2372 2467 2509 2735
193. Источник. Бюлетень Банковской статистики. Региональное приложение. 2002-2008 гг.
Похожие диссертации
- Рынок человеческого капитала и его формирование в России
- Воспроизводство основных фондов в промышленности посредством лизинга
- Совершенствование воспроизводства основных фондов в условиях интеграции производителей птицепродуктового подкомплекса
- Инвестирование воспроизводства основных фондов в лесопромышленном комплексе региона
- Лизинг в системе инвестиционных методов финансирования воспроизводства основных фондов