Развитие материально-технической базы регионального АПК на основе совершенствования лизинга

Поздняков, Вячеслав Юрьевич

Темы диссертаций по экономике » Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда

Развитие материально-технической базы регионального АПК на основе совершенствования лизинга тема диссертации по экономике, полный текст автореферата

Автореферат

Ученая степень	кандидат экономических наук
Автор	Поздняков, Вячеслав Юрьевич
Место защиты	Ставрополь
Год	2011
Шифр ВАК РФ	08.00.05

Диссертация

Автореферат диссертации по теме "Развитие материально-технической базы регионального АПК на основе совершенствования лизинга"

На правах рукописи

Поздняков Вячеслав Юрьевич

Развитие материально-технической базы регионального АПК на основе совершенствования лизинга (на материалах Ставропольского края)

Специальность: 08.00.05 - Экономика и управление народным хозяйством: экономика, организация и управление предприятиями, отраслями и комплексами - АПК и сельское хозяйство

АВТОРЕФЕРАТ

диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук

2 8 АПР 2011

Владикавказ - 2011

4844866

Диссертация выпонена в ГНУ Ставропольского научно-исследовательский институт сельского хозяйства Россельхозакадемии

Научный руководитель: кандидат экономических наук, доцент

Удовыдченко Валентина Ивановна

Официальные оппоненты: доктор экономических наук,

доктор политических наук, профессор Дзанайты Хадзымат Георгиевич

доктор экономических наук, профессор Попов Виктор Николаевич

Ведущая организация: Государственное научное учреждение

Северо-Кавказский научно-исследовательский институт механизации и электрификации сельского хозяйства Россельхозакадемии

Защита состоится л12 мая 2011 года в 14 22 часов на заседании диссертационного Совета ДМ 220.023.03 при ФГОУ ВПО Горский государственный аграрный университет по адресу: 362040, г.Владикавказ, ул. Кирова, 37, корпус экономического факультета.

С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке ФГОУ ВПО Горский государственный аграрный университет и на сайте www.gorskigau.ru

Автореферат разослан л 7 апреля 2011 г.

Ученый секретарь диссертационного совета, кандидат экономических наук, доцент

Хосиев Б.Н.

ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ

Актуальность темы исследования. Интеграция России в мировое сельскохозяйственное производство и обеспечение ее продовольственной безопасности требуют устойчивого развития аграрного сектора страны. Решение этой проблемы невозможно без технологической модернизации сельского хозяйства с привлечением значительного объема инвестиций. В качестве основных механизмов усиления инвестиционной активности и осуществления воспроизводства материально-технической базы АПК на современном этапе выступают банковский кредит и финансовый лизинг. Однако, предлагаемый сегодня банковский кредит труднодоступен большинству сельхозтоваропроизводителей из-за высокой процентной ставки, сложных требований по предоставлению гарантий и жестких условий по выплате дога. Альтернативой кредиту выступает лизинг с более низким удорожанием, меньшим авансовым платежом и лояльными условиями предоставления техники. Эти позиции в современных условиях дефицита финансовых средств дожны обеспечивать повышение уровня его востребованности сельхозпроизводителями и способствует укреплению на этой основе материально-технической базы сельского хозяйства.

Однако развитию лизинговых отношений в АПК региона препятствует множество факторов как юридического, так и организационно-экономического характера. К таким проблемам можно отнести неразвитость инфраструктуры лизингового рынка, порядок определения выкупной стоимости, рост задоженности по лизинговым платежам, задержку возмещения НДС, прекращение выделения средств по краевому лизингу, применение лизинга только в коммерческих целях, немногочисленность форм гарантийного обеспечения и другие.

В этой связи именно системное решение проблемы совершенствования экономического механизма лизинговых отношений выступает в качестве приоритетного направления развития материально-технической базы АПК в современных условиях.

Степень разработанности проблемы. Различные аспекты исследования лизинговых процессов, проходящих в России, нашли отражение в работах A.M. Абашиной, Н. Адамова, Н.М. Васильева, В.Д. Газман, В.А. Горемыкина, Ю.Б. Догушиной, В.М. Джуха, М.В. Карп, А.О. Левковича, E.H. Лещенко, М.И. Масловой, В. Сахарчука, Т.С. Селевановой, А. Тилова, Т.Г. Философовой и др. Общие вопросы и рекомендации по осуществлению международного лизинга представлены в работах В.А. Кувшинова, М.И. Лещенко, А. Николаенко. Бухгатерскому учету и методикам расчетов лизинговых платежей посвящены исследования С.М. Александрова, О.З. Губашиева, Л.Г. Кисурина, Д. Лелецкого, Н.В. Морозова, Л.Б. Сидельникова и др.

Однако, в выпоненных ранее исследованиях недостаточно проработаны в научно-методическом и прикладном плане некоторые важные вопросы лизинга сельскохозяйственной техники. Требуется уточнение экономической

сущности лизинга и содержания финансово-экономического механизма лизинговых отношений, факторов, сдерживающих эффективное его функционирование в современных рыночных условиях. Нуждаются в углубленной разработке подходов и оценке эффективности различных схем воспроизводства материально-технической базы, включая лизинг, прямую закупку, банковский кредит, обеспечивающие получение объективной информации для принятия управленческих решений потенциальными лизингополучателями. Необходимы научно-обоснованные рекомендации по совершенствованию лизинговых отношений для развития материально-технической базы конкретных регионов России. Острота данной проблемы, недостаток теоретических разработок и практических рекомендаций, определили актуальность и выбор темы диссертационной работы.

Соответствие темы диссертации требованиям паспорта специальности ВАК (по экономическим наукам). Проведенное исследование выпонено в рамках специальности 08.00.05 - Экономика и управление народным хозяйством: АПК и сельское хозяйство, п. 1.2.34 Особенности развития материально-технической базы АПК и его отраслей Паспорта специальностей ВАК Министерства образования РФ (экономические науки).

Цель и задачи исследования. Целью исследовательской работы диссертации является обоснование научно-методических подходов, а также разработка практических предложений, направленных на развитие материально-технической базы АПК на основе совершенствования лизинга в условиях экономики конкретных регионов. Для достижения поставленной цели были сформулированы следующие задачи:

- исследовать теоретические аспекты экономической сущности и содержания лизинга, уточнить методические положения оценки его эффективности;

- провести анализ современного состояния материально-технической базы и рынка лизинговых услуг, выявить особенности и тенденции их развития в региональном АПК;

- определить факторы, сдерживающие развитие лизинговых отношений и обосновать направления их совершенствования в АПК региона;

- обосновать предложения по экономическому и правовому регулированию лизинговой деятельности на современном этапе развития рыночных отношений;

- разработать региональную модель предприятия для осуществления лизинга за счет краевых бюджетных средств;

- обосновать возможность развития и параметры эффективности использования международного лизинга сельскохозяйственными предприятиями региона.

Объектом исследований выступают: сельскохозяйственные предприятия, крестьянские (фермерские) хозяйства Ставропольского края, лизинговые компании и коммерческие банки, участвующие в обновлении материально-технической базы АПК региона.

Предметом исследования являются экономические процессы, взаимоотношения и закономерности лизинговой деятельности, осуществляемой в процессе обновления материально-технической базы АПК.

Научную и методологическую основу составляют теоретические исследования и разработки отечественных и зарубежных экономистов-аграрников по проблемам лизинга и лизинговых отношений, а также нормативные и законодательные акты, федеральные законы и постановления. Информационную базу диссертационного исследования составили официальные материалы Министерства сельского хозяйства Ставропольского края, данные территориального органа Федеральной службы государственной статистики по Ставропольскому краю, а также инвестиционные предложения и финансовая отчетность лизинговых компаний и сельскохозяйственных предприятий Ставропольского края.

В диссертационном исследовании применены экономико-статистический, монографический, абстрактно-логический, расчетно-конструктивный методы с их разнообразными приемами. Использование этих методов исследований позволило провести всесторонний анализ имеющихся данных, определить тенденции и закономерности исследуемых явлений и процессов.

Рабочая гипотеза диссертационного исследования основывается на системе теоретических положений и научной позиции автора по вопросам совершенствования финансово-экономического механизма лизинговых отношений в регионе.

Научная новизна исследования заключается в системном подходе к обоснованию научно-методических положений и разработке практических предложений по совершенствованию и развитию организационного и экономического механизма лизинговых отношений в региональном АПК в современных условиях. К основным элементам, характеризующим научную новизну исследования, отнесены следующие:

- в теоретическом аспекте уточнены экономическая сущность и раскрыто содержание лизинга как совокупности экономико-правовых отношений по устойчивому воспроизводству основных фондов в условиях современной экономики;

- предложена авторская классификация видов лизинга по ряду признаков, включающих форму организации, сферу рынка, финансовый источник, кратность сдеки. В отличие от существующих положений выделено пять этапов прохождения лизинговой сдеки, дана оценка степени их значимости для совершенствования и развития лизинговых отношений;

- составлены прогнозы комплексного изменения машинно-тракторного парка в аграрном секторе региона для определения потребности в инвестициях, в том числе за счет развития финансового лизинга;

- разработан и реализован агоритм методики оценки эффективности различных форм воспроизводства основных фондов, основанный на расчете платежей исходя из объемов выпускаемой продукции, обеспечивающей

получение объективной и своевременной информации, необходимой для принятия управленческих решений потенциальными лизингополучателями;

предложены научно-обоснованные подходы и меры по совершенствованию лизинговых отношений, создающих оптимальные условия для устойчивого развития материально-технической базы АПК и включающие оптимизацию налоговой базы, формирование регионального лизингового предприятия, внесение поправок в правовую базу, развитие колекторских услуг и брокерских агентств и др.;

обоснована модель регионального лизингового предприятия, деятельность которого будет способствовать формированию более дешевых источников инвестиций для обновления материально-технической базы сельхозтоваропроизводителей, а также развития лизингового рынка региона.

Практическая значимость диссертационного исследования состоит в том, что реализация разработанных в нем предложений создаст методическую и практическую основу для развития и модернизации на этой основе материально-технической базы аграрного сектора региона. Непосредственное практическое значение имеют рекомендации по созданию государственного предприятия для осуществления лизинговой деятельности за счет краевых бюджетных средств, а также по развитию международного лизинга, обеспечивающие повышение эффективности используемых финансовых средств.

Разработанная в диссертации методика позволяет оценить эффективность всех возможных форм обновления, учитывая соответствующие налоговые льготы и государственные формы поддержки, в результате чего может быть определен их рейтинг по экономической эффективности применения.

Результаты методических предложений, основанных на научных исследованиях по совершенствованию рынка лизинговых услуг, могут быть использованы различными субъектами и органами управления АПК региона при разработке нормативных документов, направленных на удовлетворение потребностей сельского хозяйства в материально-технической продукции.

Изложенные в диссертации основные положения, выводы и предложения носят универсальный научно-практический характер и могут быть применены в других регионах страны.

Апробация результатов исследования. Результаты исследований, подтвержденные справками о внедрении, использованы в деятельности таких компаний как Югпром и ЛБР-АгроМаркет.

Основные положения диссертационной работы докладывались и получили положительные отзывы на XXXVII научно-технической конференции по итогам работы профессорско-преподавательского состава СевКавГТУ за 2007 год Экономика (Ставрополь, 2008); VII международной научно-практической конференции Стабилизация экономического развития Российской Федерации (Пенза, 2008); V международной научно-практической конференции Прогрессивные технологии развития (Тамбов, 2008); научной конференции Россия в современном мире (Москва ИНИОН РАН, 2010);

научной конференции Труды молодых ученых ГНУ Ставропольский НИИСХ (Ставрополь, 2010); V Международной научной конференции Научный потенциал XXI века (Ставрополь СевКавГТУ, 2011); в теоретическом и научно-практическом журнале, рекомендованным ВАК Вестник ОреГАУ (Орел,2010); в международном научно-теоретическом журнале, рекомендованным ВАК Вестник Бегородского университета потребительской кооперации (Бегород, 2010); в международном научно-теоретическом журнале, рекомендованным ВАК Вестник Бегородского университета потребительской кооперации (Бегород, 2011); ежегодных отчетных сессиях аспирантов Ставропольского научно-исследовательского института сельского хозяйства.

Диссертационное исследование является частью научно-исследовательской работы ГНУ Ставропольского научно-исследовательский институт сельского хозяйства Россельхозакадемии по направлению 03 Разработка научно обоснованной концепции и модели устойчивого развития агропромышленного производства Ставропольского края (№ регистрации 01.200.1.15207).

Публикации. По теме диссертации опубликовано 9 научных печатных работ, общим объемом 2,73 пл., в т.ч. авторский вклад - 2,42 пл., из них 3 - в журналах, входящих в перечень ведущих рецензируемых журналов и изданий, рекомендованных ВАК Министерства образования и науки РФ, в которых дожны быть опубликованы основные научные результаты диссертаций на соискание ученных степеней кандидата наук.

Объем и структура работы. Диссертация состоит из ведения, трех глав, выводов и предложений, списка литературы из 154 наименований и приложения. Общий объем диссертации составляет 193 страниц машинописного текста. Работа содержит 41 таблицу, 16 рисунков, 26 формул, 8 приложений.

Во введении обосновывается актуальность выбранной темы диссертации, рассматривается разработанность научной проблемы, формулируются цели исследования и необходимые для их решения задачи, определяются теоретико-методические основы, излагается научная новизна исследований и практическая значимость полученных результатов.

В первой главе Научно-теоретические аспекты обновления материально-технической базы АПК на основе лизинга раскрыты экономическая сущность лизинга, его роль и место в АПК; рассмотрены методические положения оценки его эффективности.

Во второй главе Анализ современного состояния лизинга в региональном АПК дана оценка состояния и обоснованы прогнозные параметры развития материально-технической базы АПК региона; исследован рынок лизинговых услуг и выявлена наиболее востребованная форма лизинга; определены факторы, сдерживающие развитие лизинговых отношений в аграрном секторе.

В третьей главе Направления совершенствования и развития лизинга для ускорения модернизации АПК региона обоснованы предложения и даны

рекомендации по совершенствованию организационно-экономических, налоговых и правовых аспектов лизинговой деятельности; определена возможность привлечения иностранных инвестиций в форме международного финансового лизинга; разработана региональная модель государственного лизингового предприятия в целях формирования дешевых источников инвестиций для сельхозпроизводителей региона.

В выводах и предложениях сформулированы главные результаты диссертационной работы и обоснованы рекомендации по развитию рынка лизинговых услуг в крае.

ОСНОВНЫЕ ЗАЩИЩАЕМЫЕ ПОЛОЖЕНИЯ

Первое положение - на современном этапе развития АПК регионов сохраняется низкий уровень материально-технической оснащенности отрасли, сопровождающийся увеличением нагрузки на технику, нарушениями в технологии проведения важнейших работ и неустойчивостью производства продукции, что свидетельствует о недостаточности осуществляемых мер по воспроизводству материально-технической базы и необходимости разработки практических предложений по его улучшению.

Анализ динамики изменения технических средств, являющихся основными составляющими материально-технической базы АПК, показал, что только за последние 7 лет (2003-2009гг.) количество тракторов в сельском хозяйстве Ставропольского края сократилось на 30%, зерноуборочных комбайнов на 16, кормоуборочных комбайнов на 50, машин для внесения удобрений на 43%. Ввиду недостаточной обеспеченности техникой фактические нагрузки превышают нормативные. Так, по тракторам показатели превышения составляют 18,3-20,5%, комбайнам 2,0-2,5 раза.

Определено, чтобы сохранить существующий уровень производства в крае, каждое сельскохозяйственное предприятие дожно приобрести не менее двух-трех тракторов и шлейф машин к ним, а также по одному зерно- и кормоуборочному комбайну. В действительности приобретается ежегодно по одному трактору в расчете на три хозяйства.

Невысокий уровень технического оснащения не способствует сглаживанию отрицательного влияния неблагоприятных внешних воздействий на стабильность производства продукции. Вместе с тем, для своевременного и качественного выпонения работ, в крае необходимо иметь 38,7 тыс. тракторов, 9 тыс. зерноуборочных и 2,5 тыс. кормоуборочных комбайнов, 12,4 тыс. плугов, 19,6 тыс. сеялок, 14,1 тыс. культиваторов. По расчетам, для доведения парка сельскохозяйственной техники до нормативного уровня необходимы инвестиции в размере более 150 милиардов рублей.

Тяжелое финансовое положение многих сельскохозяйственных предприятий региона не позволяет приобрести новую дорогостоящую

энергосберегающую технику. Отсутствует также возможность воспользоваться кредитом, так как большинство предприятий имеют низкую рентабельность и платежеспособность, а банки, ссылаясь на высокий уровень риска, с такими хозяйствами договора не заключают. Неблагоприятным фактором для кредита стал мировой кризис, ужесточивший и без того сложные условия предоставления кредита. В результате практически единственным источником попонения парка АПК региона стал лизинг. Однако тенденция ухудшения материально-технической оснащенности отрасли свидетельствует о недостаточности мер, осуществляемых лизинговыми компаниями по ее улучшению, что связано с рядом негативных факторов, препятствующих развитию лизинговых отношений.

Второе защищаемое положение - лизинговые отношения это комплекс экономико-правовых отношений по приобретению в собственность имущества и последующей сдаче его в аренду на определенный период, в конце которого имущество становится собственностью арендатора.

Участниками лизинговых отношений являются лизингодатель, лизингополучатель, продавец, заемщик, страховая компания, которые осуществляют между собой различные организационные, экономические и правовые взаимоотношения, образующие единый комплекс. Целью этих взаимоотношений становится приобретение и последующая сдача в аренду на определенный срок необходимого имущества, по истечении которого оно становится собственностью лизингополучателя.

В авторском понимании лизинговые отношения это сложноорганизованная инвестиционная деятельность, которая включает, в отличие от традиционных трактовок, пять последовательных этапов.

Первый этап является основой для начала всех взаимоотношений между участниками лизинговой сдеки, по которому потенциальный лизингополучатель предоставляет лизинговой фирме необходимый пакет документов и заявку с указанием требуемого объекта лизинговых отношений.

После этого наступает второй этап, который заключается в действиях лизингодателя, рассматривающего заявку, определяющую целесообразность реализуемой схемы, источники ее финансирования, платежеспособность лизингополучателя и эффективность проекта с учетом рисков. По результатом работы на данном этапе выставляется предварительная оферта.

В случае приемлемости условий для потенциального лизингополучателя, начинается третий этап лизинговой сдеки, содержащий подготовку пакета документов и юридическое оформление взаимоотношений субъектов лизинга. На этом этапе заключаются договора с инвесторами, производителями, лизингополучателем и страховой компанией. Осуществляется первый платеж, представляющий собой авансовую часть и поставку с последующей передачей имущества по акту приема-передачи лизингополучателю.

С момента получения имущества в право пользования наступает четвертый этап сдеки, содержанием которого является испонение договорных обязательств: отражение лизинговых операций в бухгатерском

учете; действия лизингополучателя, связанные с эксплуатацией имущества; выплата лизингодателю лизинговых платежей; выплата лизингодателем дога организации, кредитовавшей приобретение имущества; извещение лизинговой компании о наступлении страхового случая в отношении имущества - предмета лизинга; реализация права лизингодателя на инспекцию выпонения договора лизинга и других сопутствующих договоров, а также на финансовый контроль за деятельностью лизингополучателя в той ее части, которая относится к предмету лизинга.

После окончательного расчета по лизинговым платежам наступает последний этап лизинговой схемы, который отражает заключительные действия во взаимоотношениях лизингодателя с лизингополучателем. На этом этапе оплачивается остаточная стоимость лизингодателю, после чего имущество передается в собственность лизингополучателю.

Третье защищаемое положение - развитие лизинговых отношений, осуществляемых за счет бюджетных средств, является главным условием модернизации материально-технической базы АПК региона.

Сравнительная оценка нескольких альтернативных вариантов - лизинга, прямой закупки и банковского кредита позволяют выявить наиболее приоритетные направления модернизации материально-технической базы АПК в настоящее время и обозримой перспективе. Каждая из схем индивидуальна и имеет свои особенности, в том числе в налогообложении и оказании государственной поддержки, что обуславливает разницу в эффективности их использования. Простой анализ затрат на реализацию проекта не позволяет выявить наиболее эффективную схему. Следовательно, необходимо более детальное исследование, по методу позволяющему оценивать необходимое количество реализованной продукции или услуг для осуществления схемы реализации проекта. В этой связи осуществлены расчеты на примере условного сельскохозяйственного предприятия с формой образования в виде общества с ограниченной ответственностью, не перешедшего на единый сельскохозяйственный налог. Предполагается, что как и в большинстве сельскохозяйственных предприятий края, здесь наблюдается недостаток сельскохозяйственной техники и ощущается потребность в его обновлении. Так, например в 2009 г. предприятие планировало приобретение отечественного комбайна марки ДОН 1500 общей стоимостью 5 мн. руб.

Первый вариант расчетов предполагает поставку техники на условиях прямой закупки, которая подразумевает приобретение техники с привлечением собственных средств, формируемых из амортизационных отчислений и нераспределенной прибыли в конце года. Амортизационные отчисления включаются в себестоимость создаваемой продукции, работ или услуг. Размер отчислений определяется расчетным методом и используются как инвестиции. Анализ показал, что машино-тракторный парк сельхозпроизводителей Ставропольского края изношен более чем на 80%, с практически поностью истекшим сроком полезного использования, в результате чего сумма начисляемых амортизационных отчислений незначительна. Следовательно, единственным источником собственных средств у сельхозпроизводителей

Ставропольского края является нераспределенная или чистая прибыль (формула 1).

ПН = (ЧП / (100% - НП)) * 100% , (1)

где ЧП - нераспределенная прибыль отчетного периода, ПН - прибыль до налогообложения, НП - налог на прибыль.

В соответствии с федеральным законом от 6 августа 2001 года № 110-ФЗ О внесении изменений и допонений в часть вторую Налогового кодекса Российской Федерации о налогах и сборах, с 2004 по 2012 г. налог на прибыль для сельхозпроизводителей составляет 0 %, а с 2013 по 2015 г. - 18%. Таким образом, модельным сельскохозяйственным предприятием, предполагалось приобрести комбайн стоимостью 5,0 мн. руб., для этого необходимо обеспечить получение дохода в 2009 г. в размере ПН1 = 5,0 мн. руб. и в 2013 г. ПН2 = ( 5 / (100-18))* 100 = 6,09 мн. руб. По статистическим данным, рентабельность продаж зерна в 2008 г. в целом по краю составила 36,6%. В соответствии с формулой 2 возможно рассчитать необходимое количество реализованного зерна для приобретения комбайна:

В = ПН/РЗ, (2)

где В - торговая выручка от реализации зерна, РЗ - коэффициент рентабельности продаж зерна.

Следовательно, для покупки комбайна ДОН 1500 общей стоимостью 5,0 мн. руб., предприятию необходимо было реализовать зерно в 2009 г. на сумму В1 = = 5 / 0,366 = 13,6612 мн. руб. и в 2013 г. В2 = 6,09 / 0,366 = 16,64 мн. руб.

По второму варианту расчетов, комбайн ДОН 1500 приобретается предприятием по банковскому кредиту с изначальной стоимостью, как и в случае с прямой закупкой, 5 мн. руб. В основу расчетов положены следующие среднестатистические условия предоставления кредита банками: обязательное его обеспечение залогом имущества; внесение аванса в размере 31%; размер процентной ставки - 20,4% в год; срочность до 8 -10 лет (таблица 1).

Таблица 1-Условия выдаваемых Ставропольскими банками кредитов

Наименование банка Вид обеспечения Аванс, % Процентная ставка, % Срок кредита, лет Сумма кредита, мн. руб.

Россельхозбанк Залог 10-30 16-25 от 8 до 10 0,1-10,0

МДМ Залог 20-40 17-23 до 7 3,0-60,0

ВТБ Залог 15-45 17-24 от 2 до 7 1,0-10,0

Сбербанк Залог 30-40 16-22 от 1 до 8 0,5-7,0

Промстройбанк Залог 30-50 19-25 от 1 до 5 0,1-5,0

В соответствии с Государственной программой развития сельского хозяйства и регулирования рынков сельскохозяйственной продукции, сырья и продовольствия на 2008 - 2012 годы в целях осуществления развития сельского хозяйства, предусмотрено возмещение части затрат на уплату процентов по инвестиционным кредитам, полученным сельхозпроизводителями в российских кредитных организациях. В период 2008 - 2010 гг. программой предусмотрено возмещение этих затрат в размере двух третьих ставки рефинансирования Центрального банка РФ, а с 1 января 2010 г. не менее половины ставки рефинансирования. По данным официального сайта Центрального банка Российской Федерации, ставка рефинансирования на 25 января 2009 г. составила 13 %. Следовательно, на эту дату уровень компенсации равен 8,67%. В связи с возможностью предоставления кредита с компенсацией и без компенсации части процентной ставки бюджетом государства, нами рассмотрены два варианта кредита, различающихся размером процентной ставки, соответственно, 20,4 и 11,8% в год.

По правилам бухгатерского учета авансовая часть инвестиционного кредита оплачивается кредитополучателем за счет средств, находящихся в обороте предприятия и относится к расходам. Расходы организации по уплате процентов банковского кредита, используемого при формировании инвестиционных активов (основных средств, нематериальных активов), относится на счет 08 Вложение во внеоборотные активы. При этом проценты, уплаченные после ввода в действие объектов, подлежат отнесению на счет 91 Прочие доходы и расходы.

Проведенные расчеты, в том числе с использованием кредитного калькулятора, показали, что при оказании государственной поддержки, то есть компенсации части процентной ставки, требуемый объем реализации зерна для оплаты инвестиционного кредита, в сравнении с другим вариантом, меньше на 15%.

Следующим вариантом обновления материально-технической базы является лизинг в четырех видах: коммерческом, федеральном, краевом и международном. Для определения степени выгодности этого варианта, нами были взяты условия предоставления в лизинг сроком на 8 лет комбайна марки ДОН 1500 такими компаниями как: Югпром, ЛБР-Интертрайд, Ставрополь-Агролизинг (таблица 2).

Таблица 2 - Условия предоставления техники в финансовый лизинг

Коммерческий Федеральный Краевой Междунар.

лизинг лизинг лизинг лизинг

Сумма сдеки, тыс. руб. 5000 5000 5000 5000

Авансовый платеж, % 30 7 15 15

Авансовый платеж, тыс. руб. 1500 350 750 750

Процентная ставка в год, % 16 3,5 6 5

Страховой взнос, % 5 3 о 4

Страховой взнос, тыс. руб. 250 150 150 200

Осуществляемый по лизингу авансовый платеж в бухгатерском учете отражается как прочие расходы и налог на прибыль с него не уплачивается. В целях налогообложения прибыли лизинговые платежи относятся в соответствии с законодательством о налогах и сборах к расходам, связанным с производством и реализацией. Как уже отмечалось, уровень рентабельности реализуемого зерна в 2008 году составил 36,6 %, следовательно, как и в случае с кредитом, нами рассмотрена прибыльная часть торговой выручки как платеж по лизингу.

Расчеты показали, что для получения авансовой части сельхозпроизводителю необходимо реализовать зерна на сумму: по коммерческому лизингу 4098,36 тыс. руб., по федеральному 956,28 тыс. руб., по краевому и международному 750 / 0,366 = 2049,18 тыс. руб.

Основной частью лизингового договора являются лизинговые платежи, расчеты которых показали, что при осуществлении всех условий предоставления техники в финансовый лизинг минимальное итоговое удорожание кредита обеспечивает федеральный лизинг - 15,5% против 20,2% по международному, 24,3% по краевому и 53,6% по коммерческому. Федеральный лизинг является наиболее выгодной и эффективной схемой приобретения техники сельхозпроизводителями края (таблица 3).

Таблица 3 - Эффективность п рименения финансового лизинга

Показатели Коммерческий лизинг Федеральный лизинг Краевой лизинг Международный лизинг

Первоначальная стоимость имущества, тыс. руб. 5000 5000 5000 5000

Итоговая стоимость имущества с страховым взносом, тыс. руб. 8032,8 5926,9 6367,5 6214,6

Удорожание техники в год, % 7,58 2,31 3,42 3,03

Итоговое удорожание за весь срок лизинга, % 60,65 18,53 27,35 24,29

Итоговый объем реал, зерна для приобретения техники в лизинг, тыс. руб. 21947,54 16193,71 17397,50 16979,78

Потребность в наличии собственных средств на внесение предоплаты по федеральному лизингу, в сравнении с коммерческим, меньше на 1150 тыс. руб., с краевым и международным - на 400 тыс. руб. Итоговая стоимость имущества определена с учетом лизинговых платежей и страхового взноса. Экономия приобретения техники по федеральному лизингу в сравнении с коммерческим лизингом составляет более 2,1 мн. руб., с краевым 440 тыс. руб. и международным 287,7 тыс. руб. Удорожание техники за весь срок договора по коммерческому лизингу в сравнении с федеральным больше на 42,12%, краевому на 8,82%, международному на 5,76%.

В результате оценки рассмотренных вариантов приобретения техники составлена таблица рейтинга их эффективности, где первоначальная стоимость одинакова и составляет 13661 тыс. руб. (таблица 4).

Таблица 4Ч Рейтинг эффективности схем приобретения техники, тыс. руб.

Схема приобретения Сумма торговой выручки, необходимая для предоплаты, тыс. руб. Сумма торговой выручки, необходимая ДЛЯ приобретения техники, тыс. руб. Коэффициент удорожания, % Сумма удорожания, тыс. руб.

Прямая закупка в 2009 г. 13661 0 0 0

Федеральный лизинг 956 16193 18 2532

Прямая закупка в 2013 г. 16639 0 21 2978

Международный лизинг 2049 16979 24 3318

Краевой лизинг 2049 17397 27 3736

Кредит с компенсацией 4235 18156 32 4495

Кредит без компенсации 4235 21432 57 7771

Коммерческий лизинг 4098 21947 60 8286

Установлено, что наиболее эффективным вариантом обновления материально-технической базы до конца 2012 г. является прямая закупка. Однако в связи с изменением налоговой ставки по налогу на прибыль с 2013 г., более эффективной формой обновления в перспективе может стать федеральный лизинг, который в сравнении с прямой закупкой позволит уменьшить затраты более чем на 445 тыс. руб. и на 1962,71 тыс. руб. по сравнению с банковским кредитом с частичной компенсацией государством.

Прогнозируемое наименьшее удорожание техники за весь срок по федеральному лизингу допоняется минимальной суммой предоплаты, подтверждая наибольшую эффективность применения федерального лизинга, подчеркивая тем самым его важность для сельхозпроизводителей.

Четвертое защищаемое положение Ч развитию материально-технической базы регионального ПК будет способствовать улучшение условий обеспечения техническими средствами за счет совершенствования лизинга.

Развитие рынка лизинговых услуг сдерживается рядом преград и препятствий, одной из которых является слабая информационная освещенность лизинга перед потенциальными клиентами. Исследование спроса сельхозпредприятий на такие инвестиции, как кредиты и лизинг, показало, что приоритет отдается кредиту (таблица 5).

Таблица 5 - Динамика спроса лизинга сельскохозяйственными предприятиями Ставропольского края_

Показатели Года 2009 г. в%к 2004 г.

2004 2005 2006 2007 2008 2009

Численность работающих с.-х. предприятий 357 343 329 316 303 279 78,1

в том числе прибыльных 285 267 280 293 291 234 82,1

Уд. вес прибыльных предприятий, % 79,8 77,8 85,1 92,7 96,0 83,8 -

Численность с.-х. предприятий, закупающих технику:

- по лизингу 68 65 59 94 162 192 282,3

- по кредиту 157 162 148 175 183 135 86,0

Причиной такой тенденции является недопонимание и незнание преимуществ и выгод лизинговых сделок потенциальными лизингополучателями. Выходом из сложившейся ситуации может стать создание единого информационного центра. Учитывая инвестиционный характер лизинговой деятельности, наиболее действенным информационным центром может стать структурное подразделение в государственных органах с различными функциями.

Первостепенной задачей такого отдела является совершенствование инфраструктуры лизинга и повышение уровня его информационной обеспеченности в регионе. Объектом деятельности отдела является лизинговая деятельность, а в качестве субъектов выступают лизингодатели, потенциальные и действующие лизингополучатели, посредники и страховые компании.

Проведенные исследования показали, что на информационную освещенность лизинга также оказывают влияние лизинговые брокеры, которые поностью отсутствуют в Ставропольском крае.

Лизинговый посредник (брокер) - испоняет роль связующего звена между лизингополучателем и лизингодателем. Результатом его работы является экономия времени потенциального лизингополучателя, а также возможное снижение ставки удорожания техники. В период финансового кризиса, сопровождающегося изменением и ужесточением условий доступа к инвестиционным ресурсам, были сформированы предпосыки для развития брокерских компаний. Однако нежелание лизинговых компаний сотрудничать с брокерами сдерживает этот процесс. Полагаем, что отправной точкой для развития брокериджа в Ставропольском крае и других регионах, может стать создание специальных партнерских программ, разработанных непосредственно лизинговыми компаниями. Обязательным положением такого договора дожно стать предоставление льготных условий на все сдеки (меньший процент удорожания на 2 - 5%, и более низкое требование по обеспечению платежей), заключаемые брокером, а также получение комиссии в размере не менее 1% от заключенной сдеки.

Предлагается осуществление этого проекта компанией Ставрополь-Агролизинг (являющегося филиалом акционерного общества Росагролизинг, с контрольным пакетом акций у государству), на долю которой приходится наибольший объем лизинговых сделок в АПК региона. В результате чего другие лизинговые компании, в целях повышения своей конкурентоспособности, будут вынуждены создавать партнерские программы. Такая тенденция приведет к снижению лизинговых ставок, экономии финансовых средств сельхозтоваропроизводителями и улучшению условий материально-технического обеспечения аграрного сектора региона.

Кроме того, на удешевление стоимости лизинговых услуг могут повлиять предложения, направленные на снижение рисков по невыплатам лизинговых платежей, возврату имущества и досрочному расторжению договора.

Задоженность по лизинговым платежам является наиболее острой, широко распространенной и усиливающейся проблемой. Ежегодное увеличение задоженности требует принятия серьезных мер, среди которых наиболее существенной является развитие колекторских услуг.

Современные колекторские услуги представляют собой комплекс цивилизованных и эффективных мер, разнообразие которых систематизировано и представлено на рисунке 1. Привлечение колекторских услуг способно снизить уровень задоженности по лизинговым платежам. По расчетам, с использованием фактических показателей задоженности лизингополучателей на 01 апреля 2009 года, при прогнозируемых значениях возврата дога - 65% и стоимости колекторских услуг - 10%, лизинговые компании Ставропольского края смо1ут вернуть догов: по федеральному лизингу - более 11 мн. руб., краевому - около 31 мн. руб. догов. Еще одним положительным моментом привлечения лизинговой компанией колекторского агентства является сокращение штата юристов и экономистов, что приведет к снижению затрат по фонду заработной платы.

Рисунок 1 - Система колекторских услуг

Однако, как показал анализ, преградой для развития этих структур является желание лизинговых компаний самостоятельно решать вопросы догов, а значит отсутствие партнерских программ для колекторских агентств. Представляется, что значительная роль в их формировании дожна быть отведена государственной компании Росагролизинг, тем самым создавая мощный точок для развития колекторских услуг в регионах России.

Высоким риском деятельности лизинговой компании остается вопрос возврата имущества в случае преждевременного расторжения договора между лизингополучателем и лизингодателем. Выходом из сложившейся ситуации может стать: создание законного порядка изъятия имущества с помощью испонительной надписи нотариуса, внедрение практики обеспечительных мер в отношении лизингового имущества в процессе арбитражного производства и закрепление ответственности за незаконное удержание лизингового имущества.

Исследование лизинговой деятельности компаний Ставропольского края показало наличие риска досрочного расторжения договора со стороны лизингополучателя, связанное в большинстве случаев с моральным старением оборудования. Выходом из сложившейся ситуации может стать установление безотзывного периода договора.

На снижение стоимости лизинговых услуг повлияют поправки в налоговое законодательство, по которым процедура возмещения НДС ускорится. В настоящее время вопрос возмещения НДС остается проблемным. На 2007 год в бюджете налоговых органов РФ зависло около 27 мрд. рублей, а на 2009 год эта сумма составила более одного мрд. доларов США. По оценкам экспертов Рослизинг, каждый рубль выручки лизинговой

компании позволяет привлечь в три раза больше инвестиций, а значит создать в три раза больше нового бизнеса. Следовательно, налоговыми органами Ставропольского края были заморожены значительные суммы кредитных средств, которые могли быть использованы лизинговыми компаниями для развития АПК (таблица 6).

Таблица 6 - Невозмещенные заемные средства на развитие АПК, мн. ЩЁ:_______

Показатели 2004 2005 2006 2007 2008 2009

ООО л Югпром :

- сумма налогового вычета по НДС 25,6 19,2 5,8 26,3 27,8 28,9

- сумма неиспользованных средств 76,8 57,6 17,5 78,9 83,4 86,7

ООО л Ставрополь-Агролизинг :

- сумма налогового вычета по НДС 0 0 8,7 29,3 32,5 47,3

- сумма неиспользованных средств 0 0 26,2 87,9 97,5 141,9

Так, компаниями Югпром и Ставрополь-Агролизинг в 2007 г. было утеряно новых заказов на сумму более 166, а в 2009 - около 230 мн. руб. Полагаем, что вопрос возмещения НДС в современных условиях приобретает особую остроту в свете поставленных Правительством РФ задач по модернизации и повышению эффективности экономики, осуществляемых за счет усиления ресурсного потенциала отрасли.

Решение данной проблемы возможно за счет внесения предлагаемой поправки в налоговый кодекс, по которой лизингодатель будет иметь право осуществлять вычет после отражения имущества на счете 08 Вложение во внеоборотные активы.

Допонительной мерой по развитию материально-технического обеспечения АПК региона может стать усиление лояльности получения техники в лизинг за счет внедрения новых форм обеспечения. К ним относится:

- заключение договора лизингополучателя на обслуживание в банке, с которым работает лизингодатель;

- гарантии фондов в покрытии лизинговых платежей;

- заключение договора обратного выкупа оборудования поставщиком или вторичным рынком;

- предоставление поручительства крупной, надежной компании;

- залог ликвидного товара в обороте;

- залог недвижимости;

- форвардные контракты на поставку продукции по общей стоимости не меньшей стоимости контракта на момент заключения с подтверждением от обслуживающих банков;

- выручка от экспорта по контрактам с подтверждением в банке;

- залог в виде прочего имущества и иных активов;

- открытие целевых счетов в специализированных банках, позволяющих оплачивать в кредит лизинговые платежи.

Пятое защищаемое положение - расширению рынка материально-технического обеспечения АПК региона будет способствовать создание регионального и привлечение международного лизинга.

Ранее действовавший региональный лизинг был приостановлен , внесением изменений в Бюджетный кодекс РФ, по которому запретили использование бюджетных средств, тем самым сократив обновляемость основных фондов.

Проведенное в работе исследование динамики закупленной техники в краевой лизинг в период 2000-2007 гг. свидетельствует о стабильном ее увеличении. Расчеты с использованием метода линейного тренда и поправкой на доверительный уровень равный 96% по верхнему и нижнему значению, позволили спрогнозировать дальнейшую тенденцию краевого лизинга, в случае его деятельности в период до 2020 года (рисунок 2).

Затраты = -52900 + 26.470 * Год г= 0.94831: р<0.001

2000 2002 2004 2006 2008 2010 2012 2014 2016 2018 2020

Рисунок 2 - Прогноз возможного развития краевого лизинга

Таким образом, в случае возобновления деятельности краевого лизинга объем поступлений новой техники в период 2010-2015 гг. может составить не менее 1735 мн. руб., что равносильно приобретению сельхозтоваропроизводителями края около 300 тракторов и 100 комбайнов. Это позволит снизить нагрузку на один трактор с 230 в 2009 г. до 225 га пашни в 2015 г., и на один комбайн с 373 в 2009 г. до 365 га посевных площадей в 2015 году.

Восстановить деятельность краевого лизинга возможно путем создания предприятия по примеру Росагролизинг на региональном уровне.

Разработанная автором модель представляется как государственное предприятие Ставропольский сельхозлизинг, которое имеет гражданские права и несет обязательства по выпоняемой деятельности. В связи с постоянной потребностью в технике такое предприятие дожно быть создано без ограничения срока деятельности, с запретом на передачу техники в сублизинг.

Имущество ГП Ставропольский сельхозлизинг, дожно быть сформировано и закреплено за счет бюджетных средств региона. Дальнейшее формирование имущества возможно за счет прибыли, полученной от деятельности ГП, а также иных, не противоречащих законодательству источников.

На основе оценки прогнозируемых результатов деятельности модельного предприятия ГП Ставропольский сельхозлизинг в работе выделены следующие положительные аспекты его функционирования:

- формирование рынка дешевых инвестиции для сельхозпроизводителей. При заключении договора на 2 года с размером авансового платежа, равного 30%, удорожание техники составит всего 2,9 или 1,45% в год. Аналогично низкое удорожание, равное 2,7% в год, наблюдается по договорам сроком на 8 лет с авансовым платежом в 30%. Привлечение дешевых инвестиций позволит сельхозпроизводителям улучшить техническую вооруженность, внедрить современные энергосберегающие технологии, уменьшить нагрузку повысить устойчивость производства и улучшить качество продукции;

- развитие инфраструктуры лизинга;

- совершенствование механизма воздействия на рынок лизинговых услуг с участием властных структур;

- формирование прибыли, перечисляемой в бюджет края как допонительный доход;

- расширение канала сбыта сельскохозяйственного оборудования, техники и животных.

Немаловажным фактором усиления лизинговой деятельности является активизация международного лизинга. Проведенные исследования показали, что из 21 крупного сельхозпредприятия Ставропольского края 19 могут воспользоваться международным лизингом, который отличается высокой эффективностью и дешевыми заемными средствами.

Однако при привлечении международного лизинга острым остается вопрос выбора валюты, по которой будут осуществляться платежи. Наиболее распространенные платежи осуществляются в доларах США. Анализ изменения курса долара США к рублю с 1999 по 2010 год (рисунок 3), показал неустойчивую тенденцию.

Используя технический анализ изменения курса валюты по методу линий поддержки и сопротивления, в работе сделан вывод о том, что в ближайшие пять лет курс долара к рублю будет непременно расти. При этом значения курса долара к рублю будет варьировать между линией сопротивления и линией поддержки и, по нашим прогнозам, в 2011 году он

будет не ниже 27 рублей, в 2012 - 29 руб., в 2013 - 31 руб. и в 2015 году - 34 руб. за долар США.

_ Д

..... -- - _ - - - Ч

-Я о

/ -- / п V 1

Линия поддержки

1 1

-н 1 Чн Ч Ч

СП о ГЧ см со ю со г- со от о тЧ см со ю

СП о о о о о о о о о о

СП о о о о о о о о о о о о о о о о

СМ см см см см см см см см см см см см см см

^Ч тЧ тЧ тЧ тЧ ^Ч Т- ,Ч ТЧ ^Ч тЧ 1Ч Т- 1Ч *Ч

о р о С) о о о р о о о о о о о о р

чЧ Т- Т- тЧ тЧ 7Ч т- чЧ тЧ гЧ тЧ тЧ тЧ ТЧ

о о о о о о о о о о о о о о о о о

Рисунок 3 - Динамика курса долара США к рублю

Рост курса долара США к Российскому рублю негативно отразится на эффективности лизингового договора для лизингополучателя. Расчеты показали, что при осуществлении платежей в доларах США, удорожание техники за весь срок договора составит 14,15%, а при расчетах в Российской валюте с последующим обменом на долар США - 31,15% за весь срок лизингового договора.

Следовательно, при заключении договора международного лизинга следует заключать контракт на поставку и лизинговые услуги в российской валюте, что позволит избежать риска изменения курса.

ВЫВОДЫ И ПРЕДЛОЖЕНИЯ

1. Обеспечение устойчивого и эффективного развития агропромышленного производства России в значительной мере определяется состоянием материально-технической базы сельского хозяйства. Между тем, прошедшие годы аграрных и рыночных преобразований не привели к существенному ее улучшению: около 65-80% имеющейся в хозяйствах всех категорий техники физически и морально устарело, усиливается диспаритет

цен. В условиях кризисного состояния, нестабильности российской экономики и дефицита финансовых средств решить задачу модернизации материально-технической базы сельхозтоваропроизводителям только за счет собственных средств невозможно. Важным направлением в преодолении сложившейся ситуации может стать развитие лизинговых отношений, которые способствуют решению ряда крупных задач: обновлению основных фондов, внедрению новейших технологий, расширению производства, активизации бюджетных платежей. Вместе с тем, такая разносторонность лизинговых отношений делает лизинг перспективным видом сотрудничества предприятий, кредитных организаций, инвестиционных компаний, выступая при этом как фактор прогресса и средство экономии затрат.

2. Обобщение отечественного опыта свидетельствует об обострении проблем воспроизводства основных фондов, а следовательно и о перспективах усиления лизинговых процессов в крупных аграрных регионах России. По расчетам, для обновления материально-технической базы сельского хозяйства Ставропольского края необходимы инвестиции в размере более 150 мрд. руб., значительную долю которых могут взять на себя функционирующие в регионе шесть лизинговых компаний. Однако сохраняющаяся тенденция уменьшения обеспеченности сельхозпроизводителей техникой говорит о несовершенстве лизинга и недостаточности мер, осуществляемых лизинговыми компаниями. Так, только за период 2003-2009 гг. количество тракторов в сельском хозяйстве края снизилось на 29,7%, зерноуборочных комбайнов на 16, сеялок на 9%.

3. Проведенная в работе оценка эффективности лизинга по разработанной и предложенной автором методике доказывает его преимущество в сравнении с другими видами приобретения техники сельхозтоваропроизводителями: кредитом и прямой закупкой. В основу методики положен расчет и сравнение ряда показателей в зависимости от стоимости производимой продукции. К их числу относятся показатели авансового платежа, лизинговых платежей, выкупной стоимости, налоговых льгот и рентабельности производства зерна. Преимущество предложенного метода заключается в отсутствии ограничений по количеству применяемых льгот и субсидий, всестороннем учете всех видов налогов, применяемых к сельхозпроизводителям, а также гибкости агоритма вычислений. Прогнозные расчеты с использованием этой методики показали, что начиная с 2013 года наименьшего удорожания техники следует ожидать по федеральному лизингу, а именно 18,53% за весь срок договора или 2,31% в год. В случае прямой закупки техника удорожает на 21,79, по кредиту на 32,9% за весь срок договора. Допонительным преимуществом федерального лизинга является наименьший авансовый платеж равный 7%, тогда как по кредиту - 31%, а в случае прямой закупки 100%. В работе доказано, что низкое удорожание, невысокий авансовый платеж и лояльные условие предоставления техники делают федеральный лизинг эффективным инструментов обновления основных фондов, удачно вписывающимся в тяжелое финансовое положение многих сельхозпроизводителей региона.

4. В результате исследования механизмов лизингового процесса, осуществляемого в Ставропольском крае, выявлен ряд факторов, препятствующих его развитию. Одним из таких факторов является рост задоженности по лизинговым платежам. Проведенный анализ свидетельствует о ежегодном его увеличении. Так, по федеральному лизингу за период с 2006 по 2009 г. задоженность увеличилась с 9,2 до 11,9 мн. руб., аналогичная ситуация наблюдается и по краевому лизингу: с 2005 по 2009 г. задоженность выросла в 2,1 раза и составила 40 мн. рублей. Для выхода из сложившейся ситуации в работе обосновано и предложено развитие колекторских услуг в регионе. Начальным этапом их развития может стать партнерская программа с участием крупных лизинговых компаний таких как Росагролизинг. Привлечение колекторских услуг позволит даже в самых сложных ситуациях вернуть не менее 65% задоженности.

5. Острым остается вопрос вычета налога на добавленную стоимость, уплачиваемого лизинговой компанией в момент приобретения объекта лизинга и возмещаемого только после выплаты всех лизинговых платежей. Такой порядок делает возмещение затяжным, замораживает крупные финансовые средства и затормаживает развитие лизинговых отношений. Анализ выплат НДС по федеральному и краевому лизингу в Ставропольском крае показал, что в 2008 г. возмещению по НДС подлежала сумма более 60 мн. рублей, в 2009 г. - 76 мн. руб. Для решения этой задачи в работе предложено внесение поправок в налоговое законодательство, в соответствии с которым лизингодатель будет иметь право осуществлять вычет после отражения на счете 08 Вложения во внеоборотные активы имущества, предназначенного для финансовой аренды (лизинга). По расчетам, изменение налогового законодательства позволит лизинговым компаниям сформировать за счет суммы возмещенного налога в три раза больше новых договоров, в сравнении с существующим положением.

6. Ограничивает рынок лизинговых услуг статья Гражданского кодекса, по которой лизинговый объект может использоваться только в коммерческих целях, что делает его недоступным для некоммерческих организаций и физических лиц. Поэтому в работе предложено внесение поправки в статью 665 ГК РФ, позволяющей использовать объект в некоммерческих целях, что соответствует федеральному закону о финансовой аренде.

7.В работе на основе обобщения практических результатов определено, что допонительным источником иностранных инвестиций в АПК региона может стать международный лизинг. Анализ предложений по поставке техники на условиях международного финансового лизинга выявил следующие его отличительные черты: рентабельность предприятия дожна быть более 19%; минимальная сумма лизингового договора 500 тыс. доларов США. При таких условиях международным лизингом могут воспользоваться лишь 19 крупных сельхозпроизводителей региона. Отличительной особенность международного лизинга является низкое удорожание техники, которое варьирует от 2,05 до 2,84% в год, тогда как по коммерческому лизингу удорожание составляет 6,95%

в год. В работе проведены обоснования и расчеты, доказывающие необходимость заключения договора в российской валюте, что позволит избежать убытков в случае роста курса валюты по отношению к рублю.

8. Повышению обеспеченности техникой сельхозпроизводителей региона будет способствовать создание государственного унитарного предприятия, основной деятельностью которого является лизинг. Предложено осуществление лизинга таким предприятием за счет краевых бюджетных средств, на выгодных условиях, по которым процентная ставка будет от 3 до 7,6% в год. В работе разработан организационный порядок создания предприятия, его штат, основные фонды, необходимые для деятельности, а также условия предоставления техники в лизинг и в рассрочку. Расчеты показали, что за счет деятельности обоснованного унитарного предприятия сельхозтоваропроизвоители региона в течение ближайших пяти лет могут допонительно получить техники на сумму свыше 1,5 мрд. руб., а ежегодное попонение в бюджет региона составит более 50 мн. руб.

СПИСОК ОПУБЛИКОВАННЫХ РАБОТ ПО ТЕМЕ ДИССЕРТАЦИИ:

Статьи в изданиях, рекомендованных ВАК:

1. Поздняков, В.Ю., Удовыдченко, В.И. Проблемы и пути активизации лизинговой деятельности в АПК регионов на примере Ставропольского края / В.Ю. Поздняков, В.И. Удовыдченко // ВЕСТНИК Бегородского университета потребительской кооперации: Фундаментальные и прикладные исследования. -Бегород: БУПК, 2010. - №3 (35). - 0,43 пл. (0,32 пл.).

2. Поздняков, В.Ю. Эффективность различных вариантов обновления материально-технической базы АПК / В.Ю. Поздняков П Вестник ОреГАУ: Теоретический и научно-практический журнал. - Орел: Орел ГАУ, 2010. - №5 (26). - 0,58 пл.

3. Поздняков, В.Ю., Удовыдченко, В.И. Экономическое обоснование инвестиций, привлекаемых на условиях лизинга / В.Ю. Поздняков, В.И. Удовыдченко // ВЕСТНИК Бегородского университета потребительской кооперации: Фундаментальные и прикладные исследования. - Бегород: БУПК, 2011,- №1 (37).-0,39 пл. (0,29 п.л.).

Публикации в других изданиях:

4. Поздняков, В.Ю., Удовыдченко, В.И. Значение и сущность лизинга в современных условиях / В.Ю. Поздняков, В.И. Удовыдченко // Экономика и финансы: сб. материалов XXXVII научно-технической конференции по итогам

работы профессорско-преподавательского состава СевКавГТУ за 2007 год. Том третий.Экономика. - Ставрополь: СевКавГТУ, 2008. - 0,18 п.л. (0,13 пл.).

5. Поздняков, В.Ю. Расчет лизинговых платежей в современных условиях / В.Ю. Поздняков // Стабилизация экономического развития Российской Федерации: сб. материалов VII Международной научно-практической конференции. - Пенза: РИО ПГСХА, 2008. - 0,25 пл.

6. Поздняков, В.Ю. Этапы реализации финансового лизинга в современных условиях / В.Ю. Поздняков // Прогрессивные технологии развития: сб. материалов 5-й международной научно-практической конференции: 23-24 ноября 2008. - Тамбов: Издательство Першина Р.В., 2009. - 0,12 п.л.

7. Поздняков, В.Ю. Значимость федерального и регионального лизинга для агропромышленного комплекса / В.Ю. Поздняков // Депонированный сборник Россия в современном мире. Т.6. - М.: ИНИОН РАН, 2009. - 0,25 п.л.

8. Поздняков, В.Ю. Факторы, сдерживающие развитие лизинга в АПК региона / В.Ю. Поздняков // Сборник трудов молодых ученых. - Ставрополь: АГРУС, 2010. - 0,34 пл.

9. Поздняков, В.Ю., Удовыдченко, В.И.. Механизм возобновления регионального лизинга / В.Ю. Поздняков, В.И. Удовыдченко // сборник материалов V Международной научной конференции Научный потенциал XXI века. - Ставрополь: СевКавГТУ, 2011. - 0,19 п.л. (0,14 пл.).

Поздняков Вячеслав Юрьевич

Развитие материально-технической базы регионального АПК на основе совершенствования лизинга (на материалах Ставропольского края)

Подп. в печать 06.04.2011 г. Бумага офсетная. Формат 60x84 1/16. Зак.№ Ю4.Усл. печ. лист 1,0. Тираж 100 экз.

Цех оперативной полиграфии СНИИЖК г. Ставрополь, пер. Зоотехнический 15.

Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидат экономических наук , Поздняков, Вячеслав Юрьевич

Введение

1 Научно-теоретические аспекты обновления материально-технической базы

АПК на основе лизинга

1.1 Сущность и место лизинга в развитии материально-технической базы АПК

1.2 Классификация лизинговых операций

1.3 Содержание финансово-экономического механизма лизинга

1.4 Организационно-правовые аспекты лизинговых отношений

2 Анализ современного состояния лизинга в региональном АПК

2.1 Экономическая оценка состояния материально-технической базы и рынка лизинговых услуг

2.2 Экономическая эффективность применения финансового лизинга

2.3 Факторы, сдерживающие развитие лизинга в аграрной сфере

3 Направления совершенствования и развития лизинга для ускорения модернизации АПК региона

3.1 Предложения по экономическому и правовому регулированию лизинговой деятельности

3.2 Моделирование регионального лизингового предприятия

3.3 Обоснование возможности развития международного финансового лизинга 145 Выводы и предложения 154 Список использованных источников 158 Приложения

Диссертация: введение по экономике, на тему "Развитие материально-технической базы регионального АПК на основе совершенствования лизинга"

Актуальность темы исследования. Интеграция России в мировое сельскохозяйственное производство и обеспечение ее продовольственной безопасности требуют устойчивого развития аграрного сектора страны. Решение этой проблемы невозможно без технологической модернизации сельского хозяйства с привлечением значительного объема инвестиций. В качестве основных механизмов усиления инвестиционной активности и осуществления воспроизводства материально-технической базы АПК на современном этапе выступают банковский кредит и финансовый лизинг. Однако, предлагаемый сегодня банковский кредит труднодоступен большинству сельхозтоваропроизводителей из-за высокой процентной ставки, сложных требований по предоставлению гарантий и жестких условий по выплате дога. Альтернативой кредиту выступает лизинг с более низким удорожанием, меньшим авансовым платежом и лояльными условиями предоставления техники. Эти позиции в современных условиях дефицита финансовых средств дожны обеспечивать повышение уровня его востребованности сельхозпроизводителями и способствует укреплению на этой основе материально-технической базы сельского хозяйства.

Однако развитию лизинговых отношений в АПК региона препятствует множество факторов как юридического, так и организационно-экономического характера. К таким проблемам можно отнести неразвитость инфраструктуры лизингового рынка, порядок определения выкупной стоимости, рост задоженности по лизинговым платежам, задержку возмещения НДС, прекращение выделения средств по краевому лизингу, применение лизинга только в коммерческих целях, немногочисленность форм гарантийного обеспечения и другие.

В этой связи именно системное решение проблемы совершенствования экономического механизма лизинговых отношений выступает в качестве приоритетного направления развития материально-технической базы АПК в современных условиях.

Степень разработанности проблемы. Различные аспекты исследования лизинговых процессов, проходящих в России, нашли отражение в работах A.M. Абашиной, Н. Адамова, Н.М. Васильева, В.Д. Газман, В.А. Горемыкина, Ю.Б. Догушиной, В.М. Джуха, М.В. Карп, А.О. Левковича, E.H. Лещенко, М.И. Масловой, В. Сахарчука, Т.С. Селевановой, А. Тилова, Т.Г. Философовой и др. Общие вопросы и рекомендации по осуществлению международного лизинга представлены в работах В.А. Кувшинова, М.И. Лещенко, А. Николаенко. Бухгатерскому учету и методикам расчетов лизинговых платежей посвящены исследования С.М. Александрова, О.З. Губашиева, Л.Г. Кисурина, Д. Лелецкого, Н.В. Морозова, Л.Б. Сидельникова и др.

Однако, в выпоненных ранее исследованиях недостаточно проработаны в научно-методическом и прикладном плане некоторые важные вопросы лизинга сельскохозяйственной техники. Требуется уточнение экономической сущности лизинга и содержания финансово-экономического механизма лизинговых отношений, факторов, сдерживающих эффективное его функционирование в современных рыночных условиях. Нуждаются в углубленной разработке подходов и оценке эффективности различных схем воспроизводства материально-технической базы, включая лизинг, прямую закупку, банковский кредит, обеспечивающие получение объективной информации для принятия управленческих решений потенциальными лизингополучателями. Необходимы научно-обоснованные рекомендации по совершенствованию лизинговых отношений для развития материально-технической базы конкретных регионов России. Острота данной проблемы, недостаток теоретических разработок и практических рекомендаций, определили актуальность и выбор темы диссертационной работы.

Соответствие темы диссертации требованиям паспорта специальности ВАК (по экономическим наукам). Проведенное исследование выпонено в рамках специальности 08.00.05 - Экономика и управление народным хозяйством: АПК и сельское хозяйство, п. 1.2.34 Особенности развития материально-технической базы АПК и его отраслей Паспорта специальностей ВАК Министерства образования РФ (экономические науки).

Цель и задачи исследования. Целью исследовательской работы диссертации является обоснование научно-методических подходов, а также разработка практических предложений, направленных на развитие материально-технической базы АПК на основе совершенствования лизинга в условиях экономики конкретных регионов. Для достижения поставленной цели были сформулированы следующие задачи:

- исследовать теоретические аспекты экономической сущности и содержания лизинга, уточнить методические положения оценки его эффективности;

- провести анализ современного состояния материально-технической базы и рынка лизинговых услуг, выявить особенности и тенденции их развития в региональном АПК;

- определить факторы, сдерживающие развитие лизинговых отношений и обосновать направления их совершенствования в АПК региона;

- обосновать предложения по экономическому и правовому регулированию лизинговой деятельности на современном этапе развития рыночных отношений;

- разработать региональную модель предприятия для осуществления лизинга за 1 счет краевых бюджетных средств;