Темы диссертаций по экономике » Финансы, денежное обращение и кредит

Бюджетирование в системе управления финансами организации тема диссертации по экономике, полный текст автореферата

Автореферат

Ученая степень	кандидат экономических наук
Автор	Молокова, Елена Игоревна
Место защиты	Ставрополь
Год	2006
Шифр ВАК РФ	08.00.10

Диссертация

Автореферат диссертации по теме "Бюджетирование в системе управления финансами организации"

МОЛОКОВА ЕЛЕНА ИГОРЕВНА

БЮДЖЕТИРОВАНИЕ В СИСТЕМЕ УПРАВЛЕНИЯ ФИНАНСАМИ ОРГАНИЗАЦИИ

Специальность 08.00.10 - финансы, денежное обращение и кредит

АВТОРЕФЕРАТ диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук

МОЛОКОВА ЕЛЕНА ИГОРЕВНА

БЮДЖЕТИРОВАНИЕ В СИСТЕМЕ УПРАВЛЕНИЯ ФИНАНСАМИ ОРГАНИЗАЦИИ

Специальность 08.00.10 Ч финансы, денежное обращение и кредит

АВТОРЕФЕРАТ диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук

Работа выпонена в НОУ ВПО Северо-Кавказский гуманитарно-технический институт

Научный руководитель:

доктор экономических наук, профессор Томачев Алексей Васильевич

Официальные оппоненты:

доктор экономических наук, профессор Липчиу Нина Владимировна

кандидат экономических наук, доцент Савцова Анна Валерьевна

Ведущая организация

ГОУ ВПО Северо-Осетинский государственный университет им. К.Л. Хетагурова

Защита состоится л февраля 2006 г. в 'уу часов на заседании регионального диссертационного совета ДМ 212.245 07 по экономическим наукам при ГОУ ВПО Северо-Кавказский государственный технический университет по адресу: 355029, г. Ставрополь, пр. Кулакова, 2.

С диссертацией можно ознакомиться в библиотеке ГОУ ВПО СевероКавказский государственный технический университет.

Автореферат разослан л

Ж января 2006 г.

Ученый секретарь диссертационного совета доктор экономических наук, доцент

Г(*С НАЦИОНАЛЬНА I БИБЛИОТЕКА ^{ С. Петербург и
*

- 08 Т "Т-7-/>

Н.Н. Куницына

ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ

Актуальность темы исследования. Современные российские организации переживают сложный этап своего развития, вызванный изменением технологии производства, выходом на новые рынки, расширением объемов выпуска продукции, которые основываются на глубоких финансовых расчетах, стратегии привлечения, распределения, перераспределения и инвестирования финансовых ресурсов. Тенденции эволюции локальной и глобальной общерыночной ситуации лежат в основе возрастающей роли специфических финансовых вопросов управления. В связи с этим, в деятельность организации требуется внедрение новой, наиболее эффективной, системы управления финансами -бюджетирования, которое является важнейшей составляющей успешного функционирования, так как предоставляет возможность определять будущие потребности в финансовых, материальных, трудовых ресурсах, источники их получения, рассчитывать эффект от использования.

Попытки внедрить западную технологию бюджетирования в деятельность отечественных организаций не принесли желаемых результатов. Поэтому основной задачей при ее исследовании становится возможность построения эффективного механизма, сочетющего западный опыт бюджетирования и российскую методику финансового планирования. Решение проблемы повышения эффективности управления финансовыми ресурсами организаций на основе применения бюджетирования является важным этапом в процессе их экономического развития.

Данные аспекты характеризуют особую актуальность и практическую значимость исследования процедуры бюджетирования в системе управления финансами организаций.

Степень разработанности проблемы. Основоположниками разработки теории бюджетирования в мировой практике принято считать Р. Брейли, Б. Коласса, С. Майерса, Дж. Сигела, Д. Шима, Д. Хана, Дж. В. Хорна и других.

В последнее время появились работы, рассматривающие вопросы бюджетирования применительно к особенностям российских организаций.

Наиболее известными из них являются теоретические и методические исследования таких отечественных ученых, как: И.Т. Балабанов, И. А. Бланк, В.В. Гамаюнов, Т.В. Карпова, В.В. Ковалев, Н.П. Кондраков, В.Н. Самочкин, Т.В. Сизова, Е.С. Стоянова, А.Д. Шеремет, К.В. Щиборщ, В.Е. Хруцкий, P.A. Фатхутдинов и другие.

Однако, в российской экономической литературе недостаточно исследованы и охарактеризованы концептуальные подходы и методический инструментарий, которые раскрывают функции, методы, содержание бюджетирования. Применение зарубежной методологии этого процесса затруднено национальными особенностями построения системы бухгатерскою и финансового учета.

Недостаточное теоретическое обоснование проблем реализации и адаптации бюджетирования к деятельности отечественных организаций послужили стимулом к детальной разработке элементов этого процесса в системе управления финансами, предопределили выбор темы, постановку цели и задач диссертационного исследования.

Исследование выпонено в рамках специальности 08.00.10 - финансы, денежное обращение и кредит, п. 3.5 - Управление финансами корпораций: методология, теория; трансформация корпоративного контроля; п. 3.14 Финансовый менеджмент в управлении финансовыми потоками и финансовыми оборотами Паспорта специальностей ВАК (экономические науки).

Цель и задачи исследования. Целью диссертации является теоретическое обоснование роли бюджетирования и разработка на его основе методических рекомендаций по формированию эффективной системы управления финансами организаций.

Реализация поставленной цели потребовала решения следующих задач:

- раскрыть содержание понятия система финансового управления, рассмотреть его функции и механизм осуществления;

- обосновать содержание бюджетирования в качестве основного инструмента финансового планирования, оценить его роль в обеспечении эффективности управления финансами;

уточнить и систематизировать принципы построения системы бюджетирования на предмет обеспечения адаптации к условиям российской производственной деятельности;

- провести диагностику состояния бюджетирования в организациях Ставропольского края, исследовагь факторы, влияющие на построение эффективной финансовой деятельности;

- предложить механизм контроля испонения финансовых бюджетов и анализа бюджетных показателей.

Предметом исследования является экономико-организационный механизм бюджетирования, складывающийся в процессе управления финансами организаций в современных условиях.

Объектом исследования выступают финансы организаций отраслей химической и элекгроэнергетической промышленности Ставропольского края.

Методология и методы проведения исследований. Теоретической и методологической основой послужили труды отечественных и зарубежных специалистов, посвященные проблемам управления финансами и бюджетирования, законодательные акты и постановления Правительства РФ и Ставропольского края.

Диссертационное исследование проводилось па основе применения следующих методов: системного анализа, анкетирования, экспертной оценки, экономико-статистического, метода экономических сравнений и других.

Информационно-аналитическую базу диссертации составили материалы Федеральной службы государственной статистики РФ и Ставропольского края, Министерства финансов Ставропольского края, данные бухгатерской и финансовой отчетности организаций, материалы научно-практических конференций и периодической печаги, монографии отечественных и зарубежных ученых по вопросам совершенствования бюджетирования, творческие разработки научных колективов, данные авторских исследований, отвечающие потребностям изучаемого направления исследования.

Рабочая гипотеза диссертации базируется па системе методических положений и научной позиции автора, согласно которой основу управления

финансами составляет бюджетирование и контроль испонения бюджетных показателей, предоставляющих возможность эффективного функционирования и развития организации, повышения качества менеджмента, своевременной оценки текущего положения дел, финансового состояния и изменений во внешнем окружении.

Положения, выносимые на защиту:

1. Эффективное управление финансами - одна из главных задач в деятельности организации, основополагающим аспектом при этом является финансовое планирование, которое заключается в определении общих направлений финансовой деятельности, главных целей и основных способов их достижения. В диссертации предложены этапы формирования системы финансового управления: диагностика положения дел организации; определение требований и разработка путей ее реорганизации; создание центров финансового управления, обеспечивающих принятие финансовых решений и отвечающих за их результаты.

2. В настоящее время, методология и содержание финансового планирования, его подходы и оценки меняются, при этом одним из ключевых направлений совершенствования финансово о планирования в организациях России является внедрение бюджетирования, которое позвоне! качественно изменить финансовое планирование и задействовать все резервы повышения эффективности деятельности организации.

3. Успешное внедрение и эффективное построение бюджетного процесса, предполагает следующие этапы формирования и испонения бюджетов: подготовительный; разработка бюджетной политики и обоснование плановых показателей; организация, учет, испонение бюджетов; мониторинг, анализ и выявление причин отклонения от плана; регулирование, корректировка плановых показателей и ликвидация выявленных отклонений.

4. При исследовании процесса бюджетирования выявлено, что реализация финансовых функций происходит в рамках определенной организационной структуры, тесно взаимодействующей с общей системой управления. Прогрессивной формой управления финансами является концепция выделения

центров ответственности, которые позволяют предусмотреть проработку основных аспектов бюджетного процесса.

5. Контроль испонения финансовых бюджетов является одним из основных элементов системы бюджетирования, сопровождает процесс реализации сформированных плановых документов и позволяег оценить эффективность деятельности. В работе предложены три подхода к контролю испонения бюджетов: на основе анализа отклонений, ориентированного на корректировку последующих бюджетов; факторного анализа денежного потока, направленного на детализацию результатов, полученных на предыдущем уровне; на оценке отклонений в условиях неопределенности, способе I вующей оперативному управлению финансовыми показателями.

Научная новизна диссертационного исследования состоит в обосновании основных элементов и возможности внедрения бюджетирования в систему управления финансами организации. Полученные результаты характеризуются следующим приращением научных знаний:

- обобщены принципы бюджетирования: скольжение, детализация расходов, целесогласование, приоритетность, причинность, ответственность, прозрачнос1ь информации, на основе которых сформирована эффективная система управления финансами;

- разработан агоритм и методика бюджетного процесса с учетом основных функций и принципов управления финансами в промышленной отрасли: сбор информации; формирование бюджетов, на основе прямого или косвенного методов; анализ и контроль испонения финансовых показателей;

- формат бюджета движения денежных средств совершенствован путем введения допонительной статьи Резерв, определяемой по формуле расчета потребной величины резерва бюджетных средств;

- сформулированы подходы к реализации системы контроля испонения бюджетов: на основе анализа отклонений, факторного анализа денежного потока и оценки изменений в условиях неопределенности, позволяющие осуществлять достижение бюджетных показателей и в оперативном режиме координировать деятельность организации;

- разработаны методические рекомендации по внедрению и реализации механизма бюджетирования, базирующиеся на комплексе мероприятий по обеспечению оптимальной организации и автоматизации бюджетного процесса.

Практическая значимость проведенного исследования заключается в разработке конкретных рекомендаций и возможности их использования в процессе организации и совершенствования бюджетирования в системе управления финансами организаций.

Непосредственное практическое значение имеют представленные в диссертации- агоритм формирования бюджетов; усовершенствованный формат бюджета движения денежных средств; методика определения величины резерва бюджетных средств; система контроля, формирования и испонения бюджетов.

Методика составления бюджетов принята к внедрению ОАО Арнест. Теоретические положения и практические результаты исследования мо1ут быть использованы как учебно-методический материал в преподавании курсов Экономика opi анииции, Финансы организации и Планирование деятельности организации.

Апробация и внедрение результатов исследования. Основные положения работы докладывались и обсуждались на научной конференции профессорско-преподава1ельского состава и студентов филиала Северо-Кавказского гуманитарно-технического института (Невинномысск, 2003), II Всероссийской научно-практической конференции Корпоративное управление в условиях переходной экономики: теория и практика (Кисловодск, 2004), III Всероссийской научно-практической конференции Модернизация системы профессионального образования на основе регулируемого эволюционирования (Челябинск, 2004), IV Всероссийской научно-практической конференции Интеграция научно-методической работы и системы повышения квалификации кадров (Челябинск, 2005), Всероссийской научно-практической конференции студентов, аспирантов и молодых ученых Роль научного студенческого сообщес t ва в условиях трансформируемой экономики России (Пятигорск, 2005), XIII Международной научно-практической конференции Управление в социальных и экономических системах (Минск, 2005), а также обсуждались на научных семинарах кафедры

экономики и управления на предприятии Северо-Кавказского гуманитарно-технического института в 2003-2005 гг.

По результатам исследования автором опубликовано 8 работ общим объемом 4,7 п.л.

Структура и основное содержание работы. Диссертационная рабо1а состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы л (145 наименований) и 25 приложений. Основной текст диссертации изложен на 160 страницах машинописного текста, включает 17 таблиц и 15 рисунков.

Во введении показана актуальность темы исследования; степень разработанности проблемы; определены цель, задачи, предмет и объект исследования; обоснована научная новизна и практическая значимость диссертационной работы.

В первой главе Теоретические аспекты бюджетирования в системе управления финансами раскрыто содержание понятия система финансового управления, обоснована роль финансового планирования, рассмотрены этапы, процесс и виды финансового планирования. Выявлена необходимость внедрения бюджетирорания в систему управления финансами, оценена возможность его применения в целях повышения эффективное!и финансово-экономической деятельности организации. Изучены преимущества, систематизированы и допонены функции и принципы бюджетирования.

Во второй главе Особенности организации бюджетирования на промышленных предприятиях проведен системный анализ состояния и перспектив развития планирования и бюджетирования на примере крупных организаций Ставропольского края, выявлены их недостатки и раскрыты проблемы, связанные с организацией финансового планирования. Разработаны требования к процессу бюджетирования и условия, способствующие повышению его эффективности. Предложен целостный и действенный механизм, включающий комплекс организационных и технических процедур по разработке финансовых бюджетов, а также построению системы обеспечения и контроля бюджетного процесса.

В третьей главе Совершенствование системы управления финансами предприятия на основе бюджетирования предложены пути совершенствования организации бюджетирования, заключающиеся в разработке документации, регламентирующей бюджетный процесс; формализации финансовой структуры; организации целостного информационного обеспечения финансового управления; построении эффективной системы контроля и регулирования испонения финансовых бюджетов; формировании техники догосрочного финансового планирования.

В заключении сформулированы основные выводы и предложения по результатам проведенного исследования.

ОСНОВНОЕ СОДЕРЖАНИЕ РАБОТЫ

Эффективное становление и развитие рыночных отношений в России во многом определяются формированием современных управленческих отношений, повышением координируемости экономики. На первый план выдвигаются проблемы разработки новых концепций управления, регулирования, планирования, решение которых требует гибкого функционирования организации. В связи с этим ак1уальным является исследование теоретических аспектов формирования оптимальной системы управления финансами, проведенное в диссертации.

В работе предложено трансформировать финансовое планирование в направлении использования его современной формы - бюджетирования, как специфической функции управления, предназначенной для организации системы анализа и планирования финансовых ресурсов, которая позволит установить детальный текущий и оперативный контроль за поступлением и расходованием ресурсов, создать реальные условия для выработки эффективной финансовой стратегии.

Систему финансового управления мы определяем как совокупность целенаправленных действий по регулированию финансовых процессов, направленных на достижение поставленных целей организации. Функциональные

элементы (организация, планирование и контроль) которой образуют целостное единство, а их органичная взаимосвязь обеспечивает эффективное и результативное управление финансовыми ресурсами.

Поскольку вопросы управления финансами остаются недостаточно проработанными, значительное внимание в диссертационной работе уделено изучению сущности и роли бюджетирования, преимуществ его внедрения в деятельность организации. Под бюджетированием мы понимаем технологию управления финансово-экономической деятельностью организации, позволяющую эффективно распределять и использовать финансовые ресурсы, определять реальную потребность в финансировании деятельности, основанную на процессе разработки финансовых планов и бюджетов.

Роль бюджетирования в повышении эффективности управления финансами характеризуется рядом преимуществ: рост уровня финансовой устойчивоеги; рациональное распределение денежных средств; определение реальной потребности в финансировании деятельности; увеличение годового денежного потока; обеспечение экономии денежных ресурсов и прозрачности денежных потоков; снижение дебиторской задоженности; разработка эффективных мероприятий, направленных на улучшение финансового состояния.

Необходимо отметить, что в деятельности организаций отсутствуют базовые элементы сквозного планирования. Наиболее остро проблема внедрения эффективного механизма бюджетного планирования стоит перед промышленностью, которая является одной из структурообразующих отраслей народного хозяйства.

Проведенное анкетирование о состоянии планирования и бюджетирования в среде специалистов крупных организаций С гавропольского края позволило сделать следующие выводы (табл 1): около 42% общего числа предприятий испытывают определенные затруднения при организации и рациональном использовании системы планирования, так как осуществляют только текущее планирование своей деятельности, плановая работа в организациях, скорее, ориентирована на выживание, а не на развитие.

Система бюджетирования используется лишь 33% организаций, около 17%

опрошенных на данный момент внедряют ее, а 50% респондентов по ряду причин не применяют ее в своей финансово-хозяйственной деятельности.

Все рассматриваемые организации осуществляют планирование своей деятельности. Однако, анализ их плановой работы позволил выявить следующие недостатки, связанные с отсутствием: системы документов, формализующих процесс планирования и бюджетирования; информационной базы и адекватной структуры управления, взаимосвязи между структурными подразделениями организации; эффективной методики планирования; единых форматов бюджетов; взаимосвязи между затратами и расходованием финансовых средств; процедуры контроля и анализа испонения бюджетов.

Таблица 1 - Данные анкетирования специалистов промышленных организаций Ставропольского края о состоянии сис1емы планирования и

Наименование исследуемого организации Состояние планирования Состояние бюджетирования

Применяя- ется текущее планирование _ Система плани-рования затрагивает управление финансами Бюдже-шрование не применяется Бюдже- 1 Бюджетирование тирование находится нахо, ится в стадии в стадии внедрения | развшия

ОЛО Арнест -- + ^ 1 + 1

ОАО Невинномысский А-ЮТ + ------

ОАО Невинномысский В не штрейди н вест + 1 1 +

ОАОНевинномысская ГРЭС + 1 +

ОАО ЗИП Энергомера + +

ОАО Сгавропольпром-знергоремонт + _ + ! - j

ОАО Маслоэкстракционныи завод Невинномысский + +

ОАО Электромехэавод + +

ООО Невинномысский шиномонтажный завод + 1

ЗАО Невинномысский электродный завод + +

ОАО Невинномыс-сктехмонтаж + +

ОАО Невинномысский комбинат хлебопродуктов + +

итого- Вед. Уд вес. % 5 41,6 7 58.3 6 50 2 16,7 4 33,3

В связи с этим, следующим шагом исследования стала разработка агоритма

бюджетирования и предложение методики формирования бюджетов с учетом основных функций и принципов управления финансами. Изучение и анализ совокупности методологических подходов к бюджетированию позволил построить агоритм бюджетного процесса в системе финансов (рис.1), включающий следующие этапы:

сбор и обобщение информации, определение прогнозных макроэкономических показателей - требует изучения индексов изменения цен по основным бюджетным статьям, темпов инфляции и курсов валют, используемых организацией;

- формирование операционных бюджетов - базируется на определении потенциальных потребителей и поставщиков, расчете величины запасов и затрат и анализе производственных мощностей;

- определение метода формирования финансовых бюджетов - позволяет отразит ь последовательность их разработки;

- прогнозирование себестоимости продукции - необходимо для обоснования величины прибыли и рентабельности реализованной продукции;

- составление бюджета прибылей и убытков, который обобщает результаты финансово-хозяйственной деятельности за бюджетный период и показывает финансовую эффективность принятых управленческих решений:

- формирование бюджета движения денежных средств, содержащем информацию о величине и структуре поступлений и расходов денежных средств организации за бюджетный период;

- разработка бюджетного баланса, который характеризует изменения в финансовом и имущественном положении организации при условии запланированных в предыдущих бюджетах хозяйственных и финансовых операций;

- анализ и контроль испонения бюджетов.

В рамках диссертационного исследования проилюстрирована методика формирования системы финансовых бюджетов, которая внедрена и апробирована на исследуемых организациях - ОАО Невинномысский АЗОТ, ОАО Арнест, ОАО Невинномысская ГРЭС.

Рисунок 1 - Агоритм бюджетирования в системе \ правления финансами

Главными инструментами технологии бюджетирования финансами являются следующие:

1. Бюджет прибылей и убытков следует составляв так, чтобы финансовый результат рассчитывася по отдельным направлениям бизнеса. Показатели по этому бюджету определяются источниками поступления средств, затратами и расходами по финансово-хозяйственной деятельности.

2. Бюджет движения денежных средств призван планировать их достаточность на предстоящий год, при этом необходим учет- приюка денежных средств, с учетом остатка кассы на начало бюджетного

периода и поступлений от потребителей;

- оттока средств по выпонению обязательств;

- дефицита или профицита денежных средств;

- допонительных источников финансирования (кредиты, займы, лизиш).

В зависимости от того, каким образом осуществляется формирование бюджета движения денежных средств (прямым или косвенным методом), финансовое планирование целесообразно организовать по одной из следующих схем (рис. 2).

Рисунок 2 - Схема формирования бюджета движения денежных средств (при использовании прямого или косвенного метода)

3. Бюджетный баланс, формирование которою позволяет наиболее эффективно воздействовать на систему финансов и является конечным продуктом

всего процесса бюджетирования. В диссертации предлагается разрабатывать бюджетный баланс на конец планового периода методом корректировки баланса за отчетный период. Необходимо учитывать, что степень детализации статей этого документа непосредственно зависит от состава показателей, выбираемых для оценки деятельности организации.

Взаимосвязь бюджетов продемонстрирована на примере ОАО Невинномысская ГРЭС (рис. 3).

В связи с тем, что основной целью бюджетирования являе1ся рациональное распределение, использование и конгроль за денежными потоками, в работе предложен усовершенствованный формат бюджета движения денежных средств, опшчисм которого являе1Ся введение допони 1 ельной сштьи Резерв.

Ьюжет движения денежных средств

Статья С умма

Ткущая !-',] 1ЫЮС,Ь 250

Инвестиционная деятельность -174

Финансовая деятельность -90

Чистый денежный поток 36

Бюджетный баланс

И14 ьл гол Активы Пассивы Изм за I од

60 Основные фонды Уставный капитал П

-150 Запасы Добавочный капитал 16

<;о Дебиторы Накопленная прибыль 107

-25 Финансовые вложения Кредиты банков -72

36 Денежные средства Кредиторы -80

Бюджет прибылей и убытков

Статья Сумма

Выручка и другие доходы 6270

Себестоимоть и дру! ие расходы 6020

Прибыль отчетного года 250

Налог на прибыль 60

Чистая прибы 1ь 140

Дивиденды 33

Реинвес тированная прибыль 107

Рисунок 3 - Взаимосвязь между бюджетом движения денежных средств, бюджетным балансом и бюджетом прибылей и убытков

Основным назначением формирования данной статьи является финансирование незапланированных расходов, связанных с изменением фактической величины бюджетных показателей. Резерв дожен быть

сформирован в объеме, позволяющем выпонить договорные обязательства по статьям, по которым устанавливаются контрольные показатели. В работе предлагается использовать следующую формулу для определения величины резерва бюджетных средств:

*Ь = -Ул*к, (1)

где Шэ - потребная величина резерва бюджетных средств, руб.; УВ - общий объем выручки от продаж основного и допонительного вида продукции, руб.;

к Ч коэффициент обеспеченности бюджетных средств.

Статью Резерв следует формировать в пределах 3% общего обьеада выручки от продаж основного и допонительного вида продукции.

Необходимо отметить, что внедрение этой статьи не создает предпосылок к намеренному отклонению от бюджетных показателей, а позволяет предупредить и обеспечить возможность эффективного управления денежными потоками организации, позволяет решать ряд проблем, возникающих под влиянием воздействия неблагоприятных внешних факторов и прочих незапланированных отклонений. Фрагмент предложенного формата бюджета движения денежных средств ОАО Арнест представлен в табл. 2.

Таблица 2 - Бюджег движения денежных средств ОАО Арнест, тыс.руб.

Показатель Месяцы 2005 года 3 квартал 4 квартал Всего за год

1 2 3 4 5 6

Остаток денежных средств на начало периода 3413 3006 4670 6204 3555 10808 7813 9858 5028

Ожидаемые поступления денежных средств, в гом числе 121807 121600 119450 120880 131250 121605 467280 472402 1676274

Ожидаемое расходование денежных средств, в том числе: 122214 119936 1179'6 123529 123997 124600 465235 477232 1674659

Кассовый прирост -407 1664 1534 -2649 7253 -2995 2045 -4830 1615

Резерв 3612 3612 3540 3540 3585 3585 13800 13200 48474

Прогнозируемый остаток денежных средств на конец периода 3006 4670 6204 3555 10808 7813 9858 5028 6643

В работе отмечено, что управление носит цикличный характер и замыкающей стадией выступает контроль испонения бюджетов, который сопровождает процесс реализации сформированных плановых документов и позволяет оценить эффективность деятельности организации. В диссертации предлагаются следующие подходы к реализации системы контроля.

1. Анализ отклонений, ориентированный на корректировку последующих бюджетов, состоит в том, что выпонение бюджета контролируется путем сопоставления бюджетных показателей и их фактических значений и предполагает выявление благоприятных и неблагоприятных отклонений и оценку причин их возникновения.

Результаты контроля испонения бюджета движения денежных средств на примере ОАО Арнест за IV квартал 2005 года представлены в габл. 3. Таблица 3 - Анализ испонения бюджета движения денежных средств на примере

ОАО Арнест за IV квартал 2005 года, тыс.руб.

Показатели Бюджет Факт Отклонение

Приток денежных средств 144360 143230 -1130

1. Выручка от продаж, в том чисс: 135100 113934 -21166

2. Средства кредита 8339 11431 3092

3. Прочие поступления 21 17809 17788

От ток денежных средств 144360 143137 -1223

4. Производственные затраты 26814 22162 -4652

5. Расчеты с бюджетом 14283 25660 11377

6. Расчеты с персоналом 8147 8302 155

7. Прочие расходы 95116 87013 -8103

Денежный поток 0 ! 93 93

По итогам проведенного контроля испонения бюджета за IV квартал 2005 года на ОАО Арнест можно сделать следующие выводы: наблюдаемое отклонение выручки от продаж характеризует качество работы отдела ебьпа. В связи с этим, было предложено скорректировать планы будущего, I квартала 2006 года, что позволит компенсировать существенные отклонения, выявленные в IV квартале.

Возможности более детального исследования деятельности организации

данный этап не предоставляет, эти задачи решаются на следующем уровне анализа.

2. Анализ отклонений, ориентированный на последующие управленческие решения, предполагаег более детальный факторный анализ влияния различных отклонений параметров бизнеса на денежный поток. Проведение данного анализа основано на использовании показателей гибкого бюджета и их сравнении с данными статического бюджета и фактическими результатами.

В табл. 4 приведены результаты контроля испонения бюджета движения денежных средств на ОАО Арнест по итогам работы в IV кваргале 2005 года, с элементами факторного анализа отклонений.

Таблица 4 - Факторный анализ испонения бюджета движения денежных средств __на примере ОАО Арнест за IV квартал 2005 года, тыс.руб.__

Показатели 1 Бюджет (статический) Бюджет (гибкий) Факт Отклонение гибкого бюджета от статического Отклонение фактических показателей O 1ибкого бюджета

Приток денежных 1 средств 144360 126000 143230 -18360 17230

| 1. Выручка от продаж, в 1 том числе: 135100 126000 113934 -9100 -12066

I 2. Средства кредита 8339 I - 11431 -8339 11431

1 3. Прочие поступления 21 ^ - 17809 -21 17809

' Отток денежных средств 144360 160927 143137 16567 -17790

4. Производственные 1 затраты 26814 28710 22162 1896 -6548

5. Расчеты с бюджетом 14283 15610 25660 1327 10050

6. Расчеты с персоналом 8147 8147 8302 0 155

7. Прочие расходы 95116 108460 87013 13344 -21447

Денежный поток 0 -34927 93 -34927 35020

Результаты проведенного анализа позволяют установить приоритеты отклонений. В данном случае отклонение объема продаж играет наиболее существенную роль, так как его фактическое отклонение от гибкого бюджета создает неблагоприятное отклонение на уровне 12066 тыс.руб. Таким образом, благоприятное отклонение фактического денежного потока от его значения по гибкому бюджету (35020 тыс.руб.) и неблагоприятное отклонение денежного

потока по гибкому бюджету от ею значения по статическому бюджету (-34927 тыс.руб.) в сумме образуют благоприятное отклонение денежного потока (93 тыс.руб.).

Выводы, сделанные в отношении приоритетов влияния факторов, предопределяют управленческие решения, которые могут быть рекомендованы соответствующим функциональным подразделениям организации. Основным центром ответственности за невыпонение бюджета на ОЛО Арнест является маркетинговый отдел. Целесообразно усилить контроль выпонения текущих заказов потребителей, улучшить систему прогнозирования объемов продаж, проводить более сдержанную политику ценовых скидок и т.д.

В рамках второго этапа остается необходимость корректировать объемы и, возможно, цены продаж будущих периодов. Однако, в отличие от первого подхода, это перепланирование делается на фоне новых управленческих решений.

В ходе проведения контроля испонения бюджета недопустим упрощенный подход к анализу отклонений, ко!да все благоприятные отклонения однозначно расцениваются как успех организации, а неблагоприятные - как следствие допущенных недостатков в работе.

3. Согласно третьему подходу все параметры бизнеса (цены, объемы, расходные коэффициенты и т.д.) задаются в виде интервалов неопределенности, которые порождают неопределенность результирующего денежного потока и прибыли. Их оценку можно провести с помощью имитационного моделирования, основанного на использовании датчиков случайных чисел.

Согласно предложенной модели, Р - теоретическое распределение, для которого необходимо генерировать последовательность случайных чисел. Для любого отрезка [а, Ь] по определению Р{[а.б]} равно вероятности того, что случайная величина, подчиняющаяся данному распределению, попадет в отрезок [а, Ь]. N - количество чисел в последовательности, полученной с помощью датчика случайных чисел. PN - соответствующее эмпирическое распределение.

Если последовательность случайных чисел распределена в соответствии с теоретическим распределением Р, то для любого отрезка [а, Ь] при достаточно

большом количестве N чисел в последовательности имеет место приблизительное равенство Ры - {[а.й]} ~ /'{[яЛ]}.

Зная теоретические распределения входных параметров модели, можно построить эмпирическое распределение выходного параметра.

Если модель задана в виде Y=f(Xh X2....,Xm), на основании известных теоретических распределений входных параметров X,, Х2,...,Хт (а также с учетом зависимостей этих распределений между собой), для каждого входного параметра Хк с помощью датчика случайных чисел строится последовательность чисел Хк(", Хк<2'..., XklN), подчиняющаяся соответствующему теоретическому распределению. Затем с помощью Xk(l), Xk(2>..., Xk(N), k = \.m, строится последовательность чисел Y1", Y<2)...., Y(N) для выходного параметра Y по формуле:

= f(X\'),X\'\...X[''),j = \Ji (2)

Полученная последовательность Y (|), Y (2)..., Y (N) естественным образом задает эмпирическое распределение выходного параметра Y.

Отметим, что для имитационного моделирования необходимо использовать специализированные программные продукты. С этой целью, на ОАО Невинномысский АЗОТ было предложено внедрение Crystal Ball, с помощью которого проведено статистическое моделирование бюджета.

В табл. 5 представлены интервалы значений тех параметров бизнеса, которые подвержены неопределенности.

Таблица 5 - Интервалы неопределенности параметров бизнеса ОАО Невинномысский АЗОТ

Параметры бизнеса Нижняя Базовое Верхняя

граница значение граница

Цена, руб. 19,00 20,00 21,00

Объем продаж 1 квартала, шт. 8000 10000 12000

Объем продаж 2 квартала, шт. 26000 30000 34000

Обьем продаж 3 квартала, шт. 35000 40000 45000

Объем продаж 4 квартала, шт. 18000 20000 22000

Переменные накладные издержки, руб. 1,80 2,00 2,20

Постоянные накладные издержки, руб. 58600 60600 62600

Переменные общие издержки, руб. 1,60 1,80 2,00

За тэты на рекламу в квартал, руб. 35000 40000 45000

Программа Crystal Ball моделирует 1 ООО значений параметров бизнеса, соответствующих заданным в табл. 5 интервалам. Каждый из смоделированных наборов значений подставляется в модель бюджета и рассчитывается величина результирующего параметра - чистой прибыли или годового чистого денежного потока. Результаты расчета представлены на рис. 4.

Forecast Чистая прибыль

Cetteirtfyis 84 25% torn SOpO010 200,000

А, Чистая прибыль ОАО Невинномысский АЗОТ

Рисунок 4 - Гистограмма результатов имитационного моделирования

Интервалы значений годового денежного потока и чистой прибыли содержат достаточно большое количество фактических (на самом деле, имитированных) значений результирующих параметров. В нашем случае это интервал [25000 -

150000] руб. для годового денежного потока и [50000 - 200000] руб. для чистой прибыли. Интервальный метод контроля бюджета достаточно прост, поскольку работает в рамках дуальной схемы: если результирующий параметр попал в интервал, то это хорошо, если нет - бюджет считается не выпоненным. В этом случае необходимо произвесш допонительный анализ, направленный на уменьшение неопределенности параметров бизнеса, что вызовет необходимость принятия соответствующих управленческих решений.

В диссертации предложены мероприятия, которые обеспечивают организацию более эффективного процесса бюджетирования, руководствуясь следующими блоками.

A. Совершенствование системы регламента бюджетирования и документооборота между структурными подразделениями позволяет координировать работу по всем видам деятельности, что обеспечивает получение своевременной информации и повышение уровня ее достоверности до 99%, улучшает контроль испонения бюджетов различных видов и уровней управления.

Б. Формализация структуры организации в соответствии с требованиями финансового управления осуществляется образованием центров финансовой ответственности, их типизацией. Финансовую структуру следует строить по принципам, обеспечивающим установление поной ответственности отдельных структурных подразделений, их руководителей за финансовое положение, движение денежных средств, обеспечение инвестиционной привлекательности.

B. Организация целостного информационною обеспечения финансового управления позволяет систематизировать нормативно-плановые показатели; ввести разработку и внедрение Положения о бюджетном управлении и единых форматов операционных бюджетов структурных подразделений, совместимых с действующей системой бухгатерской отчетности.

Г. Автоматизация бюджетирования на ОАО Невинномысский АЗОТ осуществлялась на основе кооперации с корпорацией Oracle E-Business Suite по договору, предусматривающему формирование понофункционального

управления и рекомендованной интегрированной информационной системы. Ее построение обеспечивает повышение эффективности использования внутренних ресурсов на 45%, гарантию поставок и других обязательств по контрактам, а также прозрачность бизнес-процессов для инвесторов. Комплекс Oracle Е-Business Suite позволяет повысить качество управления предприятием в соответствии со стандартами серии ИСО.

Результаты апробации разработанных методических рекомендаций по постановке и организации бюджетирования в системе финансов организаций С гавропольско! о края подтвердили, что их использование на практике позволяет повысить качество управления финансово-хозяйственной деятельностью и снизить ущерб от рисков прямого и непрямого действия. Рекомендуемая система бюджешрования устраняет серьезные недос!атки в сфере финансового планирования деятельности, повышая его информационную точность и ценность.

Основные положения диссертации опубликованы в следующих научных

работах

1. Молокова Е.И. Бюджетирование в управлении финансами промышленного предприятия // Материалы научной конференции профессорско-преподавательского состава и студентов филиала Северо-Кавказского I умани 1арьо-1ехническо1 о института в г. Невинномысске. - Невинномысск, 2003. - 0,1 п.л.

2. Молокова Е.И. Бюджетирование в системе корпоративного управления // Корпоративное управление в условиях переходной экономики: теория и практика: Материалы II всероссийской научно-практической конференции. - Кисловодск: Изд-во филиала СевКавГТУ в г. Кисловодске, 2004. - 0,1 п.л.

3. Молокова Е.И. Роль бюджетирования в дея1ельности предприятия // Модернизация системы профессионального образования на основе регулируемого эволюционирования: Материалы III всероссийской научно-практической конференции: в 6 ч. 4.6 - Челябинск: Изд-во Образование, 2004. - 0,3 п.л.

4. Молокова Е.И. Влияние бюджетирования на уровень квалификации кадров // Интеграция методической (научно-методической) работы и системы повышения квалификации кадров: Материалы IV всероссийской научно-пракгической конференции: в 5 ч. Ч.З - Челябинск: Изд-во Образование, 2005. - 0,3 пл.

5. Молокова Е.И. Бюджетирование как новая управленческая технология в деятельности предприятия // Роль научного студенческого сообщества в условиях трансформируемой экономики России: Материалы всероссийской научно-практической конференции студентов, аспирантов и молодых ученых. Пятигорск: ИЭиУ г. Пятигорска, 2005.-0,2 п.л.

6. Молокова Е.И. Бюджетирование - инструмент эффективного управления промышленным предприятием // Управление в социальных и экономических системах: М-лы XIII международной научно-практической конференции (12 июня 2005г., i. Минск) / Редкол.: II.B Суша и др.; Минский ин-т управления. - Ми.: Изд-во МИУ, 2005. - 0,1 п.л.

7. Молокова Е.И. Бюджетирование в системе управления финансами // Экономические исследования: анализ состояния и перспективы развития: Монография / Под ред. О.И. Кирикова. - Воронеж: Воронежский госпедуниверсшет, 2005. - 1,6 п.л.

8. Молокова Е.И. Совершенствование системы управления финансами предприятия на основе бюджетирования // Экономические исследования: анализ состояния и перспективы развития: Монография / Зобова J1.JT-, Поварич И.П., Поварич М.Д. и др.; Под ред. проф. О.И. Кирикова. - Книга 7. - Воронеж: Воронежский госпедуниверситет, 2005. - 2 п.л.

Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидат экономических наук , Молокова, Елена Игоревна

ВВЕДЕНИЕ.

1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ БЮДЖЕТИРОВАНИЯ В СИСТЕМЕ УПРАВЛЕНИЯ ФИНАНСАМИ.

1.1 Система финансового управления и финансовое планирование в деятельности организации.

1.2 Бюджетирование как эффективный инструмент управления финансами организации.

1.3 Методологические аспекты построения системы бюджетов.

2. ОСОБЕННОСТИ ОРГАНИЗАЦИИ БЮДЖЕТИРОВАНИЯ НА ПРОМЫШЛЕННЫХ ПРЕДПРИЯТИЯХ.

2.1 Состояние и перспективы развития бюджетирования в организациях.

2.2 Методика формирования бюджетов организации.

2.3 Формирование финансовой структуры организации и управление бюджетированием.

3. СОВЕРШЕНСТВОВАНИЕ СИСТЕМЫ УПРАВЛЕНИЯ ФИНАНСАМИ ОРГАНИЗАЦИИ НА ОСНОВЕ БЮДЖЕТИРОВАНИЯ.

3.1 Внедрение бюджетирования в систему управления финансами.

3.2 Совершенствование системы контроля и регулирования испонения финансовых бюджетов организации.

3.3 Оценка повышения эффективности финансовой деятельности на основе бюджетирования.

Диссертация: введение по экономике, на тему "Бюджетирование в системе управления финансами организации"

Актуальность темы исследования. Современные российские организации переживают сложный этап своего развития, вызванный изменением технологии производства, выходом на новые рынки, расширением объемов выпуска продукции, которые основываются на глубоких финансовых расчетах, стратегии привлечения, распределения, перераспределения и инвестирования финансовых ресурсов. Тенденции эволюции локальной и глобальной общерыночной ситуации лежат в основе возрастающей роли специфических финансовых вопросов управления. В связи с этим, в деятельность организации требуется внедрение новой, наиболее эффективной, системы управления финансами - бюджетирования, которое является важнейшей составляющей успешного функционирования, так как предоставляет возможность определять будущие потребности в финансовых, материальных, трудовых ресурсах, источники их получения, рассчитывать эффект от использования.

Попытки внедрить западную технологию бюджетирования в деятельность отечественных организаций не принесли желаемых результатов. Поэтому основной задачей при ее исследовании становится возможность построения эффективного механизма, сочетающего западный опыт бюджетирования и российскую методику финансового планирования. Решение проблемы повышения эффективности управления финансовыми ресурсами организаций на основе применения бюджетирования является важным этапом в процессе их экономического развития.

Данные аспекты характеризуют особую актуальность и практическую значимость исследования процедуры бюджетирования в системе управления финансами организаций.

Степень разработанности проблемы. Основоположниками разработки теории бюджетирования в мировой практике принято считать Р. Брейли, Б. Коласса, С. Майерса, Дж. Сигела, Д. Шима, Д. Хана, Дж. В. Хорна и других.

В последнее время появились работы, рассматривающие вопросы бюджетирования применительно к особенностям российских организаций. Наиболее известными из них являются теоретические и методические исследования таких отечественных ученых, как: И.Т. Балабанов, И.А. Бланк, В.В. Гамаюнов, Т.В. Карпова, В.В. Ковалев, Н.П. Кондраков, В.Н. Самочкин, Т.В. Сизова, Е.С. Стоянова, А.Д. Шеремет, К.В. Щиборщ, В.Е. Хруцкий, Р.А. Фатхутдинов и другие.

Однако, в российской экономической литературе недостаточно исследованы и охарактеризованы концептуальные подходы и методический инструментарий, которые раскрывают функции, методы, содержание бюджетирования. Применение зарубежной методологии этого процесса затруднено национальными особенностями построения системы бухгатерского и финансового учета.

Недостаточное теоретическое обоснование проблем реализации и адаптации бюджетирования к деятельности отечественных организаций послужили стимулом к детальной разработке элементов этого процесса в системе управления финансами, предопределили выбор темы, постановку цели и задач диссертационного исследования.

Исследование выпонено в рамках специальности 08.00.10 - финансы, денежное обращение и кредит, п. 3.5 - Управление финансами корпораций: методология, теория; трансформация корпоративного контроля; п. 3.14 Ч Финансовый менеджмент в управлении финансовыми потоками и финансовыми оборотами Паспорта специальностей ВАК (экономические науки).

Цель и задачи исследования. Целью диссертации является теоретическое обоснование роли бюджетирования и разработка на его основе методических рекомендаций по формированию эффективной системы управления финансами организаций.

Реализация поставленной цели потребовала решения следующих задач:

- раскрыть содержание понятия система финансового управления, рассмотреть его функции и механизм осуществления;

- обосновать содержание бюджетирования в качестве основного инструмента финансового планирования, оценить его роль в обеспечении эффективности управления финансами;

- уточнить и систематизировать принципы построения системы бюджетирования на предмет обеспечения адаптации к условиям российской производственной деятельности;

- провести диагностику состояния бюджетирования в организациях Ставропольского края, исследовать факторы, влияющие на построение эффективной финансовой деятельности;

- предложить механизм контроля испонения финансовых бюджетов и анализа бюджетных показателей.

Предметом исследования является экономико-организационный механизм бюджетирования, складывающийся в процессе управления финансами организаций в современных условиях.

Объектом исследования выступают финансы организаций отраслей химической и электроэнергетической промышленности Ставропольского края.

Методология и методы проведения исследований. Теоретической и методологической основой послужили труды отечественных и зарубежных специалистов, посвященные проблемам управления финансами и бюджетирования, законодательные акты и постановления Правительства РФ и Ставропольского края.

Диссертационное исследование проводилось на основе применения следующих методов: системного анализа, анкетирования, экспертной оценки, экономико-статистического, метода экономических сравнений и других.

Информационно-аналитическую базу диссертации составили материалы Федеральной службы государственной статистики РФ и Ставропольского края, Министерства финансов Ставропольского края, данные бухгатерской и финансовой отчетности организаций, материалы научно-практических конференций и периодической печати, монографии отечественных и зарубежных ученых по вопросам совершенствования бюджетирования, творческие разработки научных колективов, данные авторских исследований, отвечающие потребностям изучаемого направления исследования.

Рабочая гипотеза диссертации базируется на системе методических положений и научной позиции автора, согласно которой основу управления финансами составляет бюджетирование и контроль испонения бюджетных показателей, предоставляющих возможность эффективного функционирования и развития организации, повышения качества менеджмента, своевременной оценки текущего положения дел, финансового состояния и изменений во внешнем окружении.

Положения, выносимые на защиту:

1. Эффективное управление финансами Ч одна из главных задач в деятельности организации, основополагающим аспектом при этом является финансовое планирование, которое заключается в определении общих направлений финансовой деятельности, главных целей и основных способов их достижения. В диссертации предложены этапы формирования системы финансового управления: диагностика положения дел организации; определение требований и разработка путей ее реорганизации; создание центров финансового управления, обеспечивающих принятие финансовых решений и отвечающих за их результаты.

2. В настоящее время, методология и содержание финансового планирования, его подходы и оценки меняются, при этом одним из ключевых направлений совершенствования финансового планирования в организациях России является внедрение бюджетирования, которое позволяет качественно изменить финансовое планирование и задействовать все резервы повышения эффективности деятельности организации.

3. Успешное внедрение и эффективное построение бюджетного процесса, предполагает следующие этапы формирования и испонения бюджетов: подготовительный; разработка бюджетной политики и обоснование плановых показателей; организация, учет, испонение бюджетов; мониторинг, анализ и выявление причин отклонения от плана; регулирование, корректировка плановых показателей и ликвидация выявленных отклонений.

4. При исследовании процесса бюджетирования выявлено, что реализация финансовых функций происходит в рамках определенной организационной структуры, тесно взаимодействующей с общей системой управления. Прогрессивной формой управления финансами является концепция выделения центров ответственности, которые позволяют предусмотреть проработку основных аспектов бюджетного процесса.

5. Контроль испонения финансовых бюджетов является одним из основных элементов системы бюджетирования, сопровождает процесс реализации сформированных плановых документов и позволяет оценить эффективность деятельности. В работе предложены три подхода к контролю испонения бюджетов: на основе анализа отклонений, ориентированного на корректировку последующих бюджетов; факторного анализа денежного потока, направленного на детализацию результатов, полученных на предыдущем уровне; на оценке отклонений в условиях неопределенности, способствующей оперативному управлению финансовыми показателями.

Научная новизна диссертационного исследования состоит в обосновании основных элементов и возможности внедрения бюджетирования в систему управления финансами организации. Полученные результаты характеризуются следующим приращением научных знаний:

- обобщены принципы бюджетирования: скольжение, детализация расходов, целесогласование, приоритетность, причинность, ответственность, прозрачность информации, на основе которых сформирована эффективная система управления финансами;

- разработан агоритм и методика бюджетного процесса с учетом основных функций и принципов управления финансами в промышленной отрасли: сбор информации; формирование бюджетов, на основе прямого или косвенного методов; анализ и контроль испонения финансовых показателей;

- формат бюджета движения денежных средств совершенствован путем введения допонительной статьи Резерв, определяемой по формуле расчета потребной величины резерва бюджетных средств;

- сформулированы подходы к реализации системы контроля испонения бюджетов: на основе анализа отклонений, факторного анализа денежного потока и оценки изменений в условиях неопределенности, позволяющие осуществлять достижение бюджетных показателей и в оперативном режиме координировать деятельность организации;

- разработаны методические рекомендации по внедрению и реализации механизма бюджетирования, базирующиеся на комплексе мероприятий по обеспечению оптимальной организации и автоматизации бюджетного процесса.

Практическая значимость проведенного исследования заключается в разработке конкретных рекомендаций и возможности их использования в процессе организации и совершенствования бюджетирования в системе управления финансами организаций.

Непосредственное практическое значение имеют представленные в диссертации: агоритм формирования бюджетов; усовершенствованный формат бюджета движения денежных средств; методика определения величины резерва бюджетных средств; система контроля, формирования и испонения бюджетов.

Методика составления бюджетов принята к внедрению ОАО Арнест. Теоретические положения и практические результаты исследования могут быть использованы как учебно-методический материал в преподавании курсов Экономика организации, Финансы организации и Планирование деятельности организации.

Апробация и внедрение результатов исследования. Основные положения работы докладывались и обсуждались на научной конференции профессорско-преподавательского состава и студентов филиала СевероКавказского гуманитарно-технического института (Невинномысск, 2003), II Всероссийской научно-практической конференции Корпоративное управление в условиях переходной экономики: теория и практика (Кисловодск, 2004), III Всероссийской научно-практической конференции Модернизация системы профессионального образования на основе регулируемого эволюционирования (Челябинск, 2004), IV Всероссийской научно-практической конференции Интеграция научно-методической работы и системы повышения квалификации кадров (Челябинск, 2005), Всероссийской научно-практической конференции студентов, аспирантов и молодых ученых Роль научного студенческого сообщества в условиях трансформируемой экономики России (Пятигорск, 2005), XIII Международной научно-практической конференции Управление в социальных и экономических системах (Минск, 2005), а также обсуждались на научных семинарах кафедры экономики и управления на предприятии Северо-Кавказского гуманитарно-технического института в 2003-2005 гг.

Диссертация: заключение по теме "Финансы, денежное обращение и кредит", Молокова, Елена Игоревна

Выводы, сделанные в отношении приоритетов влияния факторов, предопределяют управленческие решения, которые могут быть рекомендованы соответствующим функциональным подразделениям организации. Основным центром ответственности за невыпонение бюджета на ОАО Арнест, является маркетинговое подразделение. При этом, было рекомендовано обратить особое внимание на низкую эффективность работы этого подразделения, усилить контроль выпонения текущих заказов потребителей, улучшить систему прогнозирования объемов продаж, проводить более сдержанную политику ценовых скидок и т.д.

В рамках второго этапа остается необходимость корректировать объемы и, возможно, цены продаж будущих периодов. Однако в отличие от первого подхода это перепланирование делается на фоне новых управленческих решений.

В ходе проведения контроля испонения бюджета недопустим упрощенный подход к анализу отклонений, когда все благоприятные отклонения однозначно расцениваются как успех организации, а неблагоприятные - как следствие допущенных недостатков в работе. Сам факт появления отклонений дожен явиться побудительным мотивом к проведению диагностики причин возникновения изменений.

3. Третий подход рассматривает несколько другую схему принятия решений в отношении существенности отклонений. Согласно этой схеме все параметры бизнеса (цены, объемы, расходные коэффициенты и т.д.) признаются по своей сути неопределенными значениями и задаются не в виде отдельных чисел, а в виде интервалов неопределенности, которые порождают неопределенность результирующего денежного потока и прибыли, их оценку можно провести с помощью имитационного моделирования, основанного на использовании датчиков случайных чисел Ч это компьютерная программа, генерирующая последовательность случайных чисел в соответствии с некоторым распределением.

Согласно предложенной модели Р - теоретическое распределение, для которого хотим генерировать последовательность случайных чисел. Для любого отрезка [а, Ь] по определению Pзct.bз равно вероятности того, что случайная величина, подчиняющаяся данному распределению, попадет в отрезок [а, Ь].

Пусть N Ч количество чисел в последовательности, полученной с помощью датчика случайных чисел. Обозначим PN соответствующее эмпирическое распределение. (По определению PN {[ai?]} s М^] ^ где ^ ^ N количество чисел последовательности, попавших в отрезок [а, Ь]). Если последовательность случайных чисел распределена в соответствии с теоретическим распределением Р, то для любого отрезка [а, Ь] при достаточно большом количестве N чисел в последовательности имеет место приблизительное равенство PN = {[ai>]}л/>{[а.б]} (в пределе дожно выпонятся

Km PN{[a,b)} = строгое равенство: ).

Зная теоретические распределения входных параметров модели, можно построить эмпирическое распределение выходного параметра.

Пусть модель задана в виде Y=f(Xj, X2,.,Xm). На основании известных теоретических распределений входных параметров Хь Х2,.,Хт (а также с учетом зависимостей этих распределений между собой), для каждого входного параметра Хк с помощью датчика случайных чисел строится последовательность чисел Xk(1), Х^2*,., Xk(N), подчиняющаяся соответствующему теоретическому распределению (причем так, чтобы взаимосвязи между эмпирическими распределениями отражали взаимосвязи между соответствующими теоретическими распределениями). Затем с помощью последовательностей Х|<(1), Хк(2),., Xk(N), к = 1 ,т, строится последовательность чтисел Y(l), Y(2),., Y (N) для выходного параметра Y по формуле: (2)

Полученная последовательность Y(1), Y(2),., Y(N) естественным образом задает эмпирическое распределение выходного параметра Y.

Отметим, что для имитационного моделирования необходимо использовать специализированные программные продукты. С этой целью, на ОАО Невинномысский АЗОТ было предложено внедрение Crystal Ball. Данная программа позволяет производить многократное статистическое моделирование всего множества неопределенных параметров бизнеса и построить интервал неопределенности для годового денежного потока или прибыли.

Так, на ОАО Невинномысский АЗОТ было проведено статистическое моделирование бюджета. В табл. 13 представлены интервалы значений тех параметров бизнеса, которые подвержены неопределенности.

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Вопросы методологии финансового планирования обсуждаются в отечественной экономической науке с момента перехода России к рынку. Однако внутрифирменное планирование в силу специфики российской действительности стокнулось с серьезными трудностями из-за имеющегося разрыва в иерархии управления, поскольку широкое распространение получила точка зрения, что в условиях экономической нестабильности планирование не имеет смысла. Тогда как обосновать различные варианты хозяйствования, адекватные соответствующим прогнозным сценариям развития, невозможно без планирования своевременных решений. Планирование своевременных решений - это процесс, затрагивающий все уровни организации и, прежде всего, финансового планирования. В ходе проведенного исследования предложено трансформировать финансовое планирование в направлении использования его современной формы -бюджетирования, как специфической функции управления, предназначенной для организации системы анализа и планирования финансовых ресурсов, которая позволит установить детальный текущий и оперативный контроль за поступлением и расходованием ресурсов, создать реальные условия для выработки эффективной финансовой стратегии.

При написании диссертационной работы изучены и обобщены теоретические положения и разработаны методические рекомендации по внедрению и организации бюджетирования в систему управления финансами современного организации, учитывающего динамику изменения внутренних и внешних условий хозяйствования предприятий, и направленной на достижение стратегических целей. Основные результаты работы могут быть сведены к следующим выводам:

1. Управление финансами Ч одна из главных задач в деятельности организации, основополагающим аспектом при этом является финансовое планирование. Назначение и сущность финансового планирования на уровне хозяйствующего субъекта заключается в определении общих направлений финансовой деятельности, главных целей и основных способов их достижения. В работе определено понятие системы финансового управления, как совокупность целенаправленных действий по поводу регулирования финансовых процессов, направленных на достижение поставленных целей организации, а поскольку цель управления формируется в рамках функции планирование, необходимо отметить, что данная функция в системе управления финансами является центральной.

2. В настоящее время, в период значительных перемен и нововведений, методология и содержание финансового планирования, его подходы и оценки меняются, при этом одним из ключевых направлений совершенствования финансового планирования в организациях России является внедрение бюджетирования, которое позволяет качественно изменить финансовое планирование и задействовать все резервы повышения эффективности деятельности организации.

3. Анализ мнений ряда известных экономистов позволил сформулировать определение бюджетирования - это технология управления финансово-экономической деятельностью организации, позволяющая эффективно распределять и использовать финансовые ресурсы, определять реальную потребность в финансировании деятельности, основанная на процессе разработки финансовых планов и бюджетов. Роль бюджетирования в повышении эффективности управления финансами, характеризуется теми преимуществами, которые оно обеспечивает в практике хозяйствования, а именно: снижение уровня неопределенности деятельности; рациональное распределение денежных средств; увеличение годового денежного потока; обеспечение экономии денежных ресурсов и прозрачности денежных потоков, снижение дебиторской задоженности, разработка эффективных мероприятий, направленных на улучшение финансового состояния и повышение финансовой устойчивости организации.

4. Успешное внедрение и эффективное использование бюджетирования в деятельности организации возможно только в том случае, когда оно соответствует научным требованиям и определено практической значимостью. Помимо общенаучных функций и принципов бюджетирование дожно соответствовать следующим условиям: обоснованное планирование финансово-хозяйственной деятельности организации; оперативное отслеживание отклонений фактических результатов деятельности от поставленных целей, выявление и анализ причин этих отклонений, а также своевременное принятие решений о проведении регулирующих мероприятий; эффективный контроль за расходованием материальных и финансовых ресурсов; прогнозирование возможных финансовых последствий конкретных управленческих решений и выбор наиболее выгодных условий их реализации. Указанные аспекты позволят обеспечить реализацию главной цели существования и развития организации, а именно получение максимального финансового результата и поддержание финансовой устойчивости в догосрочном периоде.

5. При исследовании процесса управления бюджетированием выявлено, что реализация всех финансовых функций организации происходит в рамках определенной организационной структуры, которая тесно взаимодействует с общей системой управления. Формы организационных структур многообразны. Так, для промышленных организаций, учитывая специфику их деятельности и размеры, целесообразно делегирование принятия финансовых решений и иерархия по структурным подразделениям. Наиболее прогрессивной формой управления финансами является концепция выделения центров финансовой ответственности, которая получает все большее распространение в российских организациях различных форм собственности.

6. Предложена и апробирована система контроля и регулирования испонения финансовых бюджетов. Контроль испонения финансовых бюджетов является одним из основных элементов системы бюджетирования, сопровождает процесс реализации сформированных плановых документов и позволяет оценить эффективность деятельности. Без четко налаженной системы бюджетного контроля невозможно отслеживать ход выпонения бюджетов, достижение поставленных перед ним целей и задач. Эта система позволяет своевременно выявлять проблемы, реагировать на нежелательный ход событий и вносить соответствующие коррективы в управленческие решения, выявлять положительные аспекты и сильные стороны деятельности организации. Так, в работе предложены подходы к контролю испонения бюджетов. Первый подход предполагает анализ отклонений, ориентированный на корректировку последующих бюджетов. Второй подход подразумевает факторный анализ денежного потока, ориентированный на принятие управленческих решений. Эти подходы взаимосвязаны, каждый последующий этап анализа детализирует результаты, полученные на предыдущем уровне, что обеспечивает эффективный контроль испонения бюджета. Третий подход основан на оценке отклонений в условиях неопределенности.

Результаты внедрения и апробации бюджетирования в организациях Ставропольского края подтвердили, что использование данного инструмента позволяет вывести систему управления организацией на качественно новый уровень, характеризуемый достижением прозрачности принимаемых управленческих решений с точки зрения финансовых последствий, наличием реальной возможности управления финансовыми результатами и денежными потоками структурных единиц и организации как единого целого.

Проведенное диссертационное исследование позволило разработать следующие предложения, направленные на повышение эффективности бюджетирования:

1. Совершенствовать систему регламента процесса бюджетирования и документооборота между структурными подразделениями организации, что позволяет координировать работу по всем видам деятельности.

2. Формализировать структуру организации в соответствии с требованиями финансового управления.

3. Организовать целостное информационное обеспечение финансового управления, которое позволит обеспечить бюджетирование необходимыми источниками информации.

4. Наладить систему контроля и регулирования испонения финансовых бюджетов. А также, совершенствовать формат бюджета движения денежных средств, путем формирования допонительной статьи Резерв, что в результате позволит добиться более сбалансированного распределения денежных средств по бюджетным периодам.

Итак, проведенное исследование дает возможность констатировать тот факт, что рекомендуемая система бюджетирования устраняет все недостатки ранее существующей системы планирования на предприятии, поэтому способна повысить точность и информационную ценность финансового планирования, повысить эффективность и качество управления финансами организации, позволяет своевременно принимать грамотные управленческие решения, планировать все стоимостные потоки функциональных подразделений и организации в целом, контролировать испонение оперативных и финансовых бюджетов, обеспечивает эффективность финансовых расчетов, оптимизацию привлечения и использования денежных средств и повышение финансовых результатов. Это снизит риск и увеличит денежные потоки и прибыльность организации. В свою очередь, предложенная система бюджетирования и контроля испонения бюджетов будет работать эффективнее существующих систем планирования, потому что отечественные системы подобного рода не распространены, а зарубежные системы не учитывают законодательства Российской Федерации и особенностей организации.

Диссертация: библиография по экономике, кандидат экономических наук , Молокова, Елена Игоревна, Ставрополь

1. Гражданский кодекс РФ: Части первая, вторая и третья: (по состоянию на 26 марта 2003 г.). М.: Юрайт-Издат, 2003. - 461 с.

2. Налоговый кодекс Российской Федерации: Часть первая от 31 июля 1998 г. №146-ФЗ. Часть вторая от 5 августа 2000 г. №117-ФЗ (с изменениями и допонениями по состоянию на 23 декабря 2003 г.) / Электронно-информационная база данных Консультант-Плюс.

3. Послание Губернатора СК от 21.02.2004г. Об основных направлениях экономической, социальной и бюджетной политики на 2004 год.

4. Федеральная целевая программа социально-экономического развития Юг России до 2006 года (справочные материалы) / Под ред. В.Г. Казанцева. Ростов н/Д.: АНО Изд. Южная столица, 2001.

5. Федеральный Закон от 26 декабря 1995 г. N 208-ФЗ Об акционерных обществах.

6. Агапцов С.А., Мордвинцев А.И., Фомин П.А., Шаховская JI.C. Индикативное планирование как основа стратегического развития промышленного организации. М.: Высшая школа, 2002. - 301 с.

7. Антикризисное управление организациями и банками: Учебно-практическое пособие. М.: Дело, 2001. - 840 с.

8. Армстронг Майкл. Основы менеджмента. Как стать лучшим руководителем. Серия Учебники и учебные пособия. Ростов-на-Дону: Феникс, 1998.-512 с.

9. Афитов Э.А. Планирование на предприятии: учеб.пособие. Ч Мн.: Высшая школа, 2001. Ч 285 с.

10. Бадокина Е.А., Ружанская Н.В. Бюджетирование. Сыктывкар: Изд-во Сыктывкарского ун-та. 2002. 170 с.

11. Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента. Учеб.пособие. М.: Финансы и статистика, 2000. 304 с.

12. Балабанов И.Т. Финансовый анализ и планирование хозяйствующего субъекта. М.: Финансы и статистика, 2002. - 208 с.

13. Басовский J1.E. Прогнозирование и планирование в условиях рынка. Учебное пособие. М.: ИНФРА-М, 2002. - 260 с.

14. Басовский JI.E. Финансовый менеджмент: Учебник М.: ИНФРА-М, 2002. - 240 с.

15. Батрин Ю.Д. Бюджетное планирование деятельности промышленных предприятий. М.: Высшая школа, 2001.

16. Батрин Ю.Д., Фомин П.А. Особенности управления финансовыми ресурсами промышленных предприятий. М.: Высшая школа, 2001. - 261 с.

17. Белолипецкий В.Г. Финансы организации: Курс лекций / Под ред. И.П. Мерзлякова. М.: ИНФРА-М, 1999. - 298 с.

18. Беляев А., Игнатушенко Н. Аудиторский услуги по рационализации финансовых потоков организации // Аудитор. 1999. №4. с.12-19.

19. Бесшапошников А., Ивлов В., Попова Т. Система управления организацией как фактор успеха информационной системы // Аудитор. 1998. №5. с.42-47.

20. Бженникова Д.Г. Совершенствование механизма управления финансами корпораций в современных условиях.: Дис. . канд. экон. наук. 08.00.10. Ставрополь: 2005. - 170 с.

21. Бланк И.А. Основы финансового менеджмента. Т.1. К.: Ника-Центр, 1999. - 592 с.

22. Боровков Е.В. Организация системы планирования деятельности промышленного организации в условиях рыночных отношений.: Автореф. дис. . канд. экон. наук. Нижний Новгород: 2003. -21с.

23. Бородин И.А., Бородина Е.И., Иванова М.И. Теоретические основы финансов предприятий. Рост.гос.эконом.университет (РИНХ). Ростов-на-Дону, 2002. 150 с.

24. Бочаров В.В. Внутрифирменное финансовое планирование и контроль. СПб.: Изд-во СПбГУЭФ, 1999. - 339 с.

25. Бочаров В.В. Управление денежным оборотом предприятий и корпораций. М.: Финансы и статистика, 2001. 342 с.

26. Брейли Р., Майерс С. Принципы корпоративных финансов: Пер. с англ. / М.: ЗАО Олимп-Бизнес, 1997. Ч 1020 с.

27. Бригхем Ю., Гапенски Л. Финансовый менеджмент / Т.1. Пер. с англ. Спб.: Экономическая школа, 1997

28. Бурцев В. Характеристика системы внутреннего контроля. // Финансовый бизнес. 2000. - № 8.

29. Бухаков М.И. Внутрифирменное планирование: Учебник. М.: ИНФРА-М, 2001.-400 с.

30. Ван Хорн Дж. Основы управления финансами / Пер. с англ. М.: Финансы и статистика, 2000. 799 с.

31. Васильев А.А. Бюджетирование деятельности промышленных предприятий.: Дис. канд. экон. наук. Владикавказ, 2002. 143 с.

32. Васильев А.А. Модели управления процессом бюджетного планирования на промышленных организациях. Межвузовский сборник трудов молодых ученых по итогам работы межвузовского аспирантского семинара / ВогГТУ. Вогоград, 2001. - 0,16 п.л.

33. Воробьев П., Ф. Земеров Ф. Бюджетирование производственных предприятий (опыт разработки и внедрения) // Проблемы теории и практики управления. 2001. - №6. - с. 112-117.

34. Гибкое развитие организации: Эффективность и бюджетирование / Самочкин В.Н., Пронин Ю.Б., Логачева Е.Н. и др. М.: Дело, 2000. - 352 с.

35. Голышева Ю.В. Формирование системы бюджетного планирования на строительном предприятии в современных условиях.: Автореф. дис. . канд. экон. наук. СПб.: 2003. 18 с.

36. Горемыкин В.А. Планирование на предприятии. Учебник. М.: Информационно-издательский дом Филинъ, 2004. - 250 с.

37. Гревцов Д.Е. Повышение эффективности корпоративного управления промышленными организациями.: Автореф. дис. . канд. экон.наук. М.: 2002.-23 с.

38. Грузинов В.П., Грибов В.Д. Экономика организации. М.: Финансы и статистика, 2001. - 208с.

39. Гурков И.Б. Стратегический менеджмент организации. Учебное пособие. М.: ЗАО Бизнес-школа Интел Синтез, 2001. - 208 с.

40. Джай К. Шим, Джойл Г. Сигел. Основы коммерческого бюджетирования / Пер. с англ. СПб,: Азбука, 2001. - 496 с.

41. Драчева EJ1. Менеджмент: Учеб.пособие / E.J1. Драчева, Л.И. Юликова. Ч М.: Академия: Мастерство, 2002. 288 с.

42. Дамари Р. Финансы и предпринимательство. Ярославль: Периодика, 1993.-223 с.

43. Дронченко О.Б. Финансовая структура: первый шаг к бюджетированию // Финансовый директор. 2002. - №6.

44. Дронченко О.Б. Принципы эффективного бюджетирования // Финансовый директор. 2002. - №5 - с.56-65.

45. Дружинин А.И. Фирма в условиях рынка: организация, планирование, мотивирование. Ульяновск.: Ульян. Дом печати, 1998. -104с.

46. Егоров Ю.Н., Варакута С.А. Планирование на предприятии. М.: ИНФРА-М, 2001.-176 с.

47. Закарян И. Составление бюджета и бюджетный контроль на предприятии//Консультант директора. Ч 1997. № 21. - с. 18-29.

48. Земитан Г. Методы составления бюджетов. http: // www.iteam.ru

49. Ильин А.И. Планирование на предприятии: Учебник / А.И. Ильин. -Мн.: Новое знание, 2002. 635 с.

50. Ирвин Д. Финансовый контроль: Пер. с англ. Ч М.: Финансы и статистика, 1998. 530 с.

51. Ириков В.А., Ириков И.В. Технология финансово-экономического планирования на фирме. М.: Финансы и статистика, 1997. - 248с.

52. Карпова Т.П. Управленческий учет: Учебник для вузов. М.: Аудит,1. ЮНИТИ, 2002. 350 с.

53. Керимов В.Э. Управленческий учет: Учебник. М.: Издательско-торговая корпорация Дашков и К, 2003. - 416 с.

54. Ковалев А.И., Привалов В.П. Анализ финансового состояния организации. 2-е изд., перераб. и доп. - М.: Центр экономики и маркетинга,1997.-187 с.

55. Ковалев В.В. Введение в финансовый менеджмент. М.: Финансы и статистика, 1999. 768 с.

56. Ковалев В.В., Ковалев Вит.В. Финансы предприятий: Учеб. Ч М.: ТК Веби, 2003. 352 с.

57. Ковалева A.M., Лапуста М.Г., Скамай Л.Г. Финансы организации: Учебник. М.: ИНФРА-М, 2002. - 493 с.

58. Коласс Б. Управление финансовой деятельностью организации. Проблемы, концепции и методы: Учеб. пособие для вузов / Пер. с франц. Под ред. Я.В. Соколова. М.: Финансы, ЮНИТИ, 1997. - 576 с.

59. Коммерческое бюджетирование / Бочаров В.В. Ч СПб.: Питер, 2003. -368 с.

60. Кондраков Н.П., Иванова М.А. Бухгатерский управленческий учет: Учебное пособие. М.: ИНФРА-М, 2003. - 368 с.

61. Контролинг в бизнесе. Методологические и практические основы построения контролинга в организациях / A.M. Карминский, Н.И. Оленев, А.Г. Примак, С.Г. Фалько. М.: Финансы и статистика, 2002. - 256 с.

62. Контролинг как инструмент управления организацией / Е.А. Ананькина, С.В. Данилочкин, Н.Г. Данилочкина и др.; Под ред. Н.Г. Данилочкиной. М.: Аудит, ЮНИТИ, 2001. - 279 с.

63. Контролинг как инструмент управления хозяйствующим субъектом / Под ред. Н.Г. Данилочкиной. М.: Издательство ЮНИТИ,1998.-380с.

64. Кочнев А. Как поставить бюджетное управление // FORUM. 2003. -№1(2) январь.

65. Крейнина М.Н. Финансовый менеджмент / Учебное пособие. М.: Издательство Дело и сервис, 1998. - 304 с.

66. Кудинов А. Финансовое планирование деятельности организации. -http: // www.iteam.ru

67. Кузнецова Н. В. Контроль деятельности организации как важная составляющая управленческого процесса. http: // publish.cis2000.ru/ pbudget/books/book23/index.shtml

68. Куксов А. Планирование деятельности организации // Экономист -1996. №6. -С.61-67.

69. Ли Ч.Ф., Финнерти Дж. И. Финансы корпораций: теория, методы и практика. М.: ИНФРА-М, 2000. - 686 с.

70. Лихачева О.Н. Финансовое планирование на предприятии: Учебно-практическое пособие. М.: Изд-во Проспект, 2003. Ч 264с.

71. Максютов А.А. Бизнес-план организации: финансовый бюджет. Учебно-практическое пособие. М.: Приор-издат, 2003. - 96 с.

72. Малинин А.С., Мухин В.И. Исследование систем управления: Учебник для вузов. М.: ГУ ВШЭ, 2002. - 400 с.

73. Малышев С. Я начал постановку бюджетирования с того, что расписал, кто за какие процедуры отвечает // Финансовый директор. 2003. -№3 (март).

74. Маркетинг / Под ред. А.Н. Романова. М.: Банки и биржи, ЮНИТИ, 1996.-560 с.

75. Мезенцева Т.М., Саенко К.С., Поляков А.В. Финансовая стратегия развития организации: бюджетирование и трансфертные цены // Аудиторские ведомости. 2001. № 1

76. Мельник А. Трансформация системы планирования на организациях России // Проблемы теории и практикум управления. 1998. №4. с. 15-19.

77. Менеджмент: Учебник для вузов / Под ред. Проф. М.М. Максимцова, проф. М.А. Комарова. М.: ЮНИТИ-ДАНА, Единство, 2002. -359 с.

78. Методические рекомендации по реформе предприятий (организаций) утвержденные приказом Министерства экономики РФ от 01.10.1997 г. № 118

79. Модульная программа для менеджеров. Реструктуризация управления компанией / Под ред. В.В. Кондратьева. М.: Инфра-М, 1999. -248 с.

80. Нехотин Д.В. Управление финансовыми потоками ходинга. Дисс. на соискание ученой степени к.э.н. . 08.00.10. - Вогоград, 2004.

81. Новиков В. Илюзии эффективного управления, или поностью ли вы используете все преимущества управленческого учета и бюджетирования? http: // www.iteam.ru

82. Осипова JT.B., Синяева И.М. Основы коммерческой деятельности: Учебник для вузов. 2-е изд., доп. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2000. - 623 с.

83. Основы менеджмента: Учеб.для вузов / Д.Д. Вачугов, Т.Е. Березкина, Н.А. Кислякова и др.; Под ред. Д.Д. Вачугова. М.: Высш.школа, 2001.-367 с.

84. Панагушин В.П., Лапенков В.И., Даникин В.Н., Чернобровкина Е.В. Реструктуризация хозяйствующего субъекта и бюджетирование его подразделений. Конспект лекций. М.: ИВАКО Аналитик, 2000. - 71 с.

85. Патеев Б.А. Эффективность развития промышленного предприятий в системе инноваций.: Автореф. дис. . канд. экон. наук. Тамбов: 2002. Ч 25 с.

86. Пермякова Н.С. Совершенствование финансового механизма в крупных корпорациях. Дисс. на соискание ученой степени к.э.н. . 08.00.10. - Иркутск, 2000.

87. Половинкин С.А. Управление финансами организации: Учебно-практическое пособие. М.: ИД ФБК-ПРЕСС, 2001. - 376 с.

88. Попов В.М. Деловое планирование. М.: Финансы и статистка, 1997.-368с.

89. Поукок М.А., Тейлор А.Х. Финансовое планирование и контроль.

90. Пер с англ. М.: ИНФРА-М, 1996. - 438с.

91. Принципы постановки бюджетной системы управления финансами.http: // www.big.spb.ru/ consulting/ consultingprojects/ finance/planingjnetod.shtml

92. Пыжов В.В. Оптимизация в планировании деятельности организации в условиях рынка.: Автореф. дис. . канд. экон. наук. Нижний Новгород: 2000. 25 с.

93. Реформа организации и управление финансами: Учебно-методич. пособие для рос. бизнеса./ Авт. кол.: Ильдеменов С.В., Дранко О.И. М.: ИСАРП, 1999.- 156 с.

94. Ружанская Н.В. Бюджетирование как система планирования в хозяйственных образованиях.: Автореф. дис. . канд. экон. наук. Сыктывкар: 2002.-21 с.

95. Рузаков Д.В. Совершенствование методов планирования производства и реализации продукции на лесопромышленных организациих.: Дис. . канд. экон. наук. М.: 2002. 132 с.

96. Рукина С.В. Финансы коммерческих предприятий и организаций: Учебное пособие. М.: Экспертное бюро - М, 1997. - 176 с.

97. Сабанти Б.М. Теория финансов: Учебное пособие. М.: Менеджер, 1998.- 168 с.

98. Савчук В.П. Финансовое планирование и разработка бюджета организации. http: //cfin.ru/management/budgeting/savchuk-6.shtml

99. Савчук В.П. Финансовый менеджмент предприятий: практические вопросы с анализом деловых ситуаций. Ч Киев: Издательский дом Максимум, 2001.

100. Сатыкова Г.А. Финансовое планирование и анализ движения денежных потоков. Учеб.пособие. СПб.: Изд-во СПбГУЭФ, 1999. 423 с.

101. ЮО.Самочкин В.Н., Калюкин А.А., Тимофеева О.А. Бюджетирование как инструмент управления промышленным организацией (на примере АК Туламашзавод) // Менеджмент в России и за рубежом. 2000. №2. с.З-16.

102. Самочкин В.Н., Пронин Ю.Б., Логачева Е.Н. Гибкое развитие организации: эффективность и бюджетирование. М.: Дело, 2000. - 549с.

103. Селезнева Н.Н., Ионова А.Ф. Финансовый анализ: Учеб.пособие. -М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2002. 479 с.

104. Семь нот менеджмента: пособие для менеджеров. М.: Дедал Арт, 1998.-453 с.

105. Сергеев И.В., Шипицин А.В. Оперативное финансовое планирование на предприятии. Ч Финансы и статистика, 2002. Ч 288 с.

106. Сонцев И.В. Общая схема постановки бюджетирования на предприятии // Финансовый менеджмент. 2003. - №3. - с.23-42.

107. Ставропольский край: Статистический сборник. Ставрополь: Краевой комитет государственной статистики, 2000.

108. Ставропольский край: Статистический сборник. Ч Ставрополь: Краевой комитет государственной статистики, 2001.

109. Ставропольский край: Статистический сборник. Ставрополь: Краевой комитет государственной статистики, 2002.

110. Ставропольский край: Статистический сборник. Ч Ставрополь: Краевой комитет государственной статистики, 2003.

111. Ставропольский край: Статистический сборник. Ставрополь: Краевой комитет государственной статистики, 2004.

112. Стародумов А.А. Формирование эффективной системы управления промышленным организацией в корпоративной финансовой среде.: Автореф. дис. . канд. экон. наук. Ижевск: 2001. 27 с.

113. Терещенко И.Ю. Управление финансовым развитием корпорации. -Дисс. на соискание ученой степени к.э.н. . 08.00.10. Краснодар, 2003.

114. Ткачев М.И. Управление финансами корпорации (на примере энергетического машиностроения). Дисс. на соискание ученой степени к.э.н. 08.00.10.-СПб, 2000.

115. Управленческий учет: Учеб.пособие / А.Д. Шеремет, И.М. Воков, С.М. Шапигузов и др. / Под ред. А.Д. Шеремета. М.: ФБК-ПРЕСС, 1999.512 с.

116. Уткин Э.А. Курс менеджмента. Учебник для вузов. М.: Издательство Зерцало, 2000. - 448 с.

117. Уткин Э.А. Управление фирмой. М.: Акалис, 1996. 516 с.

118. Уткин Э.А. Финансовый менеджмент. Учебник для вузов. М.: Издательство Зерцало, 1998. - 272 с.

119. Финансово-кредитный словарь / Под ред. В.Ф. Гарбузова. В 3-х тт. -М.: Финансы и статистика, 1984 1986.

120. Финансовый менеджмент: теория и практика: Учебник / Под ред. Е.С. Стояновой. М.: Изд. Перспектива, 1998. - 656 с.

121. Финансовый менеджмент: учебник / Под ред. д.э.н., проф. A.M. Ковалевой. М.: ИНФРА-М, 2002. - 284 с.

122. Финансовый менеджмент: Учебник для вузов / Г.Б. Поляк, И.А. Акодис, Т.А. Краева и др.; Под ред.проф. Г.Б. Поляка. М.: Финансы, ЮНИТИ, 1997.-518 с.

123. Финансовый менеджмент: учебник для вузов / Н.Ф. Самсонов, Н.П. Баранникова, А.А. Володин и др.; Под ред.проф. Н.Ф. Самсонова. М.: Финансы, ЮНИТИ, 1999.-495 с.

124. Финансы предприятий: Учебник для вузов / Н.В. Кочина, Г.Б. Поляк, Л.П. Павлова и др.; Под ред.проф. Н.В. Кочиной. М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2002. - 447 с.

125. Финансы, денежное обращение и кредит: Учебник / Под ред.д.э.н.,проф. Н.Ф. Самсонова. М.: ИНФРА-М, 2004. - 302 с.

126. Фомин П.А. Бюджетирование теория и практика производственно-финансового планирования и анализа // Финансы и кредит. 2003. - №1 (115)

127. Хан Д. Планирование и контроль: концепция контролинга. М.: Финансы и статистика, 1998.-285 с.

128. Харитонова Е.Н. Бюджетирование как инструмент оперативного управления организацией.: Автореф. дис. . канд. экон. наук. М.: 2002. 18

129. Харитонова Е.Н. Бюджетирование как инструмент оперативного управления организацией.: Дис. . канд. экон. наук. М.: 2002. -95 с.

130. Хизрич Р., Питере М. Предпринимательство, или как завести собственное дело и добиться успеха: Пер. с англ. М.: Прогресс, 1992. Ч 256 с.

131. Хорн Дж. К. Ван. Основы управления финансами: Пер. с англ. М.: Финансы и статистика, 1999. - 799 с.

132. Хруцкий В.Е., Сизова Т.В., Гамаюнов В.В. Внутрифирменное бюджетирование: Настольная книга по постановке планирования. Ч М.: Финансы и статистика, 2002. -400 с.

133. Хэй Д., Моррис Д. Теория организации промышленности: В 2т./ Пер. с англ. Под ред. А.Г. Слуцкого. СПб.: Экономическая школа, 1999. Т.2. 592с.

134. Цупко Е.В. Внутрифирменное финансовое планирование и контроль в корпоративных структурах. Дисс. на соискание ученой степени к.э.н. . 08.00.10.-СПб, 2000.

135. Чижов М., Чижова Е. Новое в бюджетировании: отечественные разработки для отечественных компаний // Финансы. 2003. №1. с.20-23.

136. Шанк Дж., Говиндараджан В. Стратегическое управление затратами. Новые методы увеличения конкурентоспособности: Пер с англ. / Под ред. Е.Н. Бондаревской. СПб: ЗАО Бизнес Микро, 1999. - 278 с.

137. Шмален Г. Основы и проблемы экономики организации: Пер. с нем./ Под ред. проф. А.Г. Поршнева. М.: Финансы и статистика, 1996. - 512 с.

138. Щиборщ К.В. Бюджетирование деятельности промышленных предприятий России. Ч М.: Издательство Дело и сервис, 2001. Ч 544 с.

139. Экономика организации (организации): Учебник / Под ред. Н.А. Сафронова. М.: Экономистъ, 2004. - 618 с.

140. Экономика организации. / Под ред. В.М. Семенова. М.: Центр экономики и маркетинга, 2000.Ч 312 с.

141. Экономическая энциклопедия / Под ред. Л.И. Абакина. М.:1. Экономика, 1999.

142. Anthony R.N., Reece J.S. "Accounting: Text and Cases" 8thed. Illinois: Homewood, 1989. - 1030 p.

143. Brealy R.A., Myers St.C., Marcus A.J. Fundamentals of Corporate Finance. N.Y.: McGRAW-HILL. INC. 1995. - 655 p.

144. Brigham Eugene F. Fundamentals of Financial Management. Sixth Edition. N.Y.: The Dryden Press, 1992. - 950 p.

145. Jones Charles P. Financial Management. Boston: IRWIN, 1992. -704 p.

146. Needles B.E., Powers M., Mills S.K., Anderson H.R. "Managerial Accounting" 5thed. Boston, N.-Y.: Houghton Mifflin Company, 1999. - 603 p.

147. Процесс формирования системы финансового управления

148. Схема классификационной группировки бюджетов организации1. J*

Похожие диссертации

• Бюджетирование как система управления финансами предприятий
• Финансовое планирование и бюджетирование в системе управления экономикой предприятия оптовой торговли
• Бюджетирование как система управления финансами вертикально-интегрированной корпорации
• Управление финансами организации на основе системы ключевых показателей эффективности
• Финансово-экономическое планирование в системе управления финансами предприятий среднего бизнеса