Анализ ликвидности и платежеспособности предприятия ООО "Прогресс"
Курсовой проект - Экономика
Другие курсовые по предмету Экономика
?е материально-производственных запасов.
3.3 Анализ ликвидности и платежеспособности организации ООО Прогресс
Проведем анализ степени ликвидности активов предприятия:
. Наиболее ликвидные активы А1:
А1 = стр.260 + стр.250; (3.8)
А1 на нач.2008г. = 160+40=200 тыс. руб.;
А1 на нач.2009г. = 200+30 =230 тыс. руб.;
А1 на нач.2010г. = 270+40 = 310 тыс. руб.
. Быстрореализуемые активы А2
А2 = стр.240 + стр.270; (3.9)
А2 на нач.2008г. = 110+0 = 110 тыс. руб.;
А2 на нач.2009г. = 120+0 = 120 тыс. руб.;
А2 на нач.2010г. = 135+0 = 135 тыс. руб.
. Медленнореализуемые активы А3
А3 = строки 210 + 220 + 230 - 216; (3.10)
А3 на нач.2008г. = 833+17+0-30 = 820 тыс. руб.;
А3 на нач.2009г. = 900+20+15-45 = 890 тыс. руб.;
А3 на нач.2010г. = 940+25+30-48 = 947 тыс. руб.
. Труднореализуемые активы А4.
А4 = стр.190; (3.11)
А4 на нач.2008г. = 1320 тыс. руб.;
А4 на нач.2009г. = 1385 тыс. руб.;
А4 на нач.2010г. = 1510 тыс. руб.
Проведем анализ пассивов организации по степени срочности оплаты:
.Наиболее срочные обязательства П1
П1 = строки 620+630+660; (3.12)
П1 на нач. 2008г. = 190+0+0 = 190 тыс. руб.;
П1 на нач.2009г. = 220+0+0 = 220 тыс. руб.;
П1 на нач.2010г. = 250+0+0 = 250 тыс. руб.
.Краткосрочные пассивы П2
П2 = стр.610; (3.13)
П2 на нач.2008г. = 350 тыс. руб.;
П2 на нач.2009г. = 310 тыс. руб.;
П2 на нач.2010г. = 400 тыс. руб.
.Долгосрочные пассивы П3
П3 = стр. 590; (3.14)
П3 на нач.2008г. = 0;
П3 на нач.2009г. = 0;
П3 на нач.2010г. = 0.
. Постоянные пассивы П4
П4 = строки 490+640+650-216; (3.15)
П4 на нач.2008г. = 1980+25+15-30 = 1990 тыс. руб.;
П4 на нач.2009г. = 2100+15+25-45 = 2095 тыс. руб.;
П4 на нач.2010г. = 2250+20+30-48 = 2252 тыс. руб.
Баланс считается ликвидным при условии следующих соотношений групп активов и обязательств:
А1 ? П1;
А2 ? П2;
А3 ? П3;
А4 ? П4.
Для предприятия соблюдены не все неравенства, а именно - А2 П4 подтверждает наличие у организации собственных оборотных средств.
Рассчитаем коэффициенты ликвидности предприятия:
.Коэффициента абсолютной (мгновенной) ликвидности (Каб.л.):
Каб.л=; (3.16)
Каб.л на нач.2008г. = = 0,37;
Каб.л на нач.2009г. = 0,43;
Каб.л на нач.2010г. = 0,45.
2.Коэффициент критической ликвидности, или промежуточный коэффициент покрытия (Ккл ):
Ккл =; (3.17)
Ккл на нач.2008г. = ;
Ккл на нач.2009г. = = ;
Ккл на нач.2010г. = = 0,68.
.Коэффициент текущей ликвидности, или коэффициент покрытия (К тл):
Ктл = ; (3.18)
Ктл на нач.2008г. =
Ктл на нач.2009г. =
Ктл на нач.2010г. =
Таблица 3.3
Показатели ликвидности
№ п/пНаименование показателяЗначение показателяРекомендуемое значениеНа нач. 2008 г.На нач. 2009 г.На нач. 2010 г.1.Коэффициент абсолютной ликвидности0,370,430,450,2…..0,52.Уточненный коэффициент ликвидности0,570,660,68>13.Коэффициент текущей ликвидности2,092,312,12……3
Как видно из таблицы, организация на достаточно высоком уровне обеспечена ликвидными активами в мгновенной степени готовности для покрытия краткосрочных долгов. Уровень коэффициента абсолютной ликвидности на конец 2009 г. составляет 0,45 при увеличении в анализируемом периоде на 0,02. Рассчитанные значения данного показателя означают, что предприятие сможет погасить свои краткосрочные обязательства в срочном порядке. Если в начале 2008 года предприятие смогло оплатить только 37% своих краткосрочных обязательств, то уже в конце 2009 года - 45%.
Коэффициент критической ликвидности составил на конец периода 0,68 по сравнению с 0,66 в начале 2009 года при положительной динамике в размере 0,02. Однако это не позволило предприятию достичь даже порогового значения зоны оптимальных значений. Несмотря на очевидный рост, коэффициент критической ликвидности так и не достиг нормативного значения, что свидетельствует о неустойчивом финансовом состоянии, денежные средства и предстоящие поступления от текущей деятельности не смогут покрыть текущие долги.
Для повышения уровня коэффициента критической ликвидности необходимо способствовать росту обеспеченности долгосрочными кредитами и займами, для чего следует привлекать долгосрочные кредиты и займы и обоснованно снижать уровень запасов. Коэффициент критической ликвидности наиболее точно отражает текущую финансовую устойчивость предприятия.
Наряду с этим наблюдается тенденция снижения коэффициента текущей ликвидности. Коэффициент текущей ликвидности снизился за 2009 год на 0,21, и на конец периода на 1 руб. краткосрочных обязательств приходилось 2,1 руб. текущих активов, что соответствует оптимальным значениям.
Анализ рассчитанных показателей ликвидности показывает, что:
предприятие располагает денежными средствами, достаточными для оплаты краткосрочных обязательств;
предприятие располагает значительным объемом свободных ресурсов, формируемых за счет собственных источников;
неустойчивое финансовое состояние предприятия, денежные средства и предстоящие поступления от текущей деятельности не смогут покрыть текущие долги;
необходимо привлечение долгосрочных кредитов и займов и обоснованное снижение уровня запасов.
Проведем анализ платежеспособности предприятия:
.Коэффициент общей платежеспособности Кобщ. пл.
Кобщ. пл. = (3.19)
Кобщ. пл. на нач.2008г. = 4,59;
Кобщ. пл.на на.2009г. = 5,04
Кобщ. пл.на на.2010г. = 4,54
Коэффициент общей платежеспособности организации снизился в анализируемом п