Финансовый анализ
Контрольная работа - Экономика
Другие контрольные работы по предмету Экономика
вов;
?ДЗ - изменение суммы дебиторской задолженности;
?ЗТМЦ - изменение суммы запасов и НДС по приобретенным ценностям, входящих в состав оборотных активов;
?КЗ - изменение суммы кредиторской задолженности;
?ДБП - изменение суммы доходов будущих периодов;
?Р - изменение суммы резерва предстоящих расходов и платежей;
?ПАВ - изменение суммы полученных авансов;
?ВАВ - изменение суммы выданных авансов.
Косвенный метод наглядно показывает различие между чистым финансовым результатом и чистым денежным потоком предприятия.
В таблице 2 проанализируем движение денежных средств косвенным методом за 2010 год.
Таблица 2 Анализ движения денежных средств косвенным методом
Приток денежных средствЗначенияОтток денежных средствЗначенияТекущая деятельностьНераспределенная прибыль отчетного года (ф.2, стр.190)467Непокрытый убыток отчетного года (ф.2, стр.190)Начисленная амортизация (прирост)861Списана амортизация (списание износа)Снижение стоимости запасов (ф.1, стр.210)Увеличение стоимости запасов (ф.1, стр.210)475Снижение НДС (ф.1, стр.220)Увеличение НДС (ф.1, стр.220)3Снижение долгосрочной дебиторской задолженности (ф.1, стр.230)Увеличение долгосрочной дебиторской задолженности (ф.1, стр.230)Снижение краткосрочной дебиторской задолженности (ф.1, стр.240)44Увеличение краткосрочной дебиторской задолженности (ф.1, стр.240)Снижение краткосрочных финансовых вложений (ф.1, стр.250)Увеличение краткосрочных финансовых вложений (ф.1, стр.250)Снижение прочих оборотных активов (ф.1, стр. 270)Увеличение прочих оборотных активов (ф.1, стр. 270)Увеличение кредиторской задолженности (ф.1, стр.620)58Снижение кредиторской задолженности (ф.1, стр.620)Итого приток денежных средств по текущей деятельности1 430Итого отток денежных средств по текущей деятельности478Итого денежный поток по текущей деятельности (приток/отток)+ 952Инвестиционная деятельностьВыбытие (реализация) ОС (ф.1, стр.120)Поступление (приобретение) ОС (ф.1, стр.120)474Выбытие НМА (ф.1, стр.110)Поступление НМА (ф.1, стр.110)Снижение незавершенного строительства (ф.1, стр.130)Увеличение незавершенного строительства (ф.1, стр.130)52Снижение доходных вложений в МЦ (ф.1., стр.135)Увеличение доходных вложений в МЦ (ф.1., стр.135)Снижение отложенных налоговых активов (ф.1, стр.145)Увеличение отложенных налоговых активов (ф.1, стр.145)Снижение долгосрочных финансовых вложений (ф.1, стр.140)Увеличение долгосрочных финансовых вложений (ф.1, стр.140)Снижение прочих внеоборотных активов (ф.1, стр.150)Увеличение прочих внеоборотных активов (ф.1, стр.150)Итого приток денежных средств по инвестиционной деятельностиИтого отток денежных средств по инвестиционной деятельности526Итого денежный поток по инвестиционной деятельности (приток/отток)- 526Финансовая деятельностьСнижение краткосрочных финансовых вложений (ф.1, стр.250)Увеличение краткосрочных финансовых вложений (ф.1, стр.250)Увеличение УК (ф.1, стр.410)Снижение УК (ф.1, стр.410)Увеличение ДК (ф.1, стр.420)Снижение ДК (ф.1, стр.420)Увеличение РК (ф.1, стр.430)Снижение РК (ф.1, стр.430)Увеличение нераспределенной прибыли (ф.1, стр.470)467Снижение нераспределенной прибыли (ф.1, стр.470)Увеличение долгосрочных обязательств (ф.1, стр.590)Снижение долгосрочных обязательств (ф.1, стр.590)Увеличение краткосрочных кредитов и займов (ф.1, стр.610)19Снижение краткосрочных кредитов и займов (ф.1, стр.610)Увеличение задолженности участникам по выплате доходов (ф.1, стр.630)Снижение задолженности участникам по выплате доходов (ф.1, стр.630)Увеличение доходов будущих периодов (ф.1, стр.640)Снижение доходов будущих периодов (ф.1, стр.640)Увеличение резерва предстоящих расходов и платежей (ф.1, стр.650)Снижение резерва предстоящих расходов и платежей (ф.1, стр.650)Увеличение прочих краткосрочных обязательств (ф.1, стр.660)Снижение прочих краткосрочных обязательств (ф.1, стр.660)Итого приток денежных средств по финансовой деятельности486Итого отток денежных средств по финансовой деятельностиИтого денежный поток по финансовой деятельности (приток/отток)+ 486ИТОГО чистый денежный поток (ДП тек + ДП инв + ДП фин)+ 912Справочно:Изменение денежных средств за период (изменение по ф.1, с.260)- 16
Как видно из таблицы 2, чистый денежный поток, рассчитанный косвенным методом, составил 912 тыс. рублей, в том числе по операционной деятельности 952 тыс. руб., по инвестиционной деятельности - 526 тыс. руб., по финансовой деятельности 486 тыс. рублей.
Отток денежных средств наблюдается по текущей и инвестиционной деятельности - 478 и - 526 тыс. руб. соответственно.
Наблюдается избыточный денежный поток, при котором возможна потеря реальной стоимости временно свободных денежных средств в результате инфляции, замедляется оборачиваемость капитала по причине простоя денежных средств, теряется часть потенциального дохода в связи с упущенной выгодой от прибыльного размещения денежных средств в операционном или инвестиционном процессе.
Преимуществом косвенного метода является то, что он позволяет показать взаимосвязь между разными видами деятельности предприятия, а также устанавливает взаимосвязь между чистой прибылью (убытком и) и изменениями в активах и пассивах предприятия.
Анализ движения потока денежных средств можно провести и с использованием финансовых коэффициентов (таблица 3).
Таблица 3 Анализ движения потока денежных средств с применением финансовых коэффициентов
КоэффициентФормула расчетаКомментарии1. Коэффициент общей платежеспособностиПоказывает возможность предприятия обеспечить отток денежных средств их поступлением, т. с. достаточность денежных средств для оплаты обязател?/p>