Проектування економічної діяльності підприємства, аналіз цього фінансового стану та розробки шляхів поліпшення фінансових результатів його діяльності
Курсовой проект - Экономика
Другие курсовые по предмету Экономика
?нюють загальній сумі активів за винятком короткострокової заборгованості.
2. Оборотність чистих активів дорівнює відношенню виторгу до величини чистих активів.
3. Погашення довгострокового кредиту здійснюється рівними порціями наприкінці кожного кварталу.
4. Коефіцієнт дивідендних виплат являє собою частку чистого прибутку, виплачуваної акціонеру у вигляді грошових дивідендів.
5. Оборотність дебіторської заборгованості інтерпретується як середнє число днів, протягом яких дебіторська заборгованість перетворюється в гроші.
6. Оборотність кредиторської заборгованості інтерпретується як середнє число днів, протягом яких відбувається погашення кредиторської заборгованості.
7. Оборотність ТМЦ інтерпретується як середнє число днів, протягом яких відбувається продаж виготовленої продукції.
8. Виробничі накладні витрати за рік обчислюються пропорційно сумі основних засобів на початок року і розподіляються по місяцях рівномірно.
9. Адміністративні і маркетингові витрати за рік обчислюються пропорційно обсягу продажів і розподіляються по місяцях рівномірно.
10. Амортизація нараховується згідно з нормами, встановленими в Україні, у припущенні, що всі основні кошти належать до групи виробничого устаткування (група 2 з квартальною нормою амортизації 10% - у відсотках до балансової вартості кожної з груп основних фондів на початок звітного (податкового) періоду (в розрахунку на податковий квартал) [1].
11. Підприємство планує мати на грошовому рахунку не менш визначеної суми, яку виконавець проекту встановлює самостійно.
12. Підприємство має можливість розплатитися з постачальником векселем з терміном погашення не менш одного місяця, при цьому ціна товарів збільшується на u %.
13. Емісія акцій виконується таким чином, що інший сплачений капітал складає 30% від номіналу акції. Кількість акцій вибирається довільно, але так, щоб номінал однієї акції не перевищує значення 50 грн.
14. З загальної суми притягнутих фінансових ресурсів k відсотків підприємство використовує для придбання основних засобів, що є заставою при одержанні довгострокового кредиту.
15. Податок на прибуток нараховується і виплачується щоквартально по процентній ставці, установлюваної законодавством України на момент виконання роботи (25% згідно закону України „Про оподаткування прибутку підприємств” [1]).
18. Усі розрахунки проводяться без обліку податку на додаткову вартість.
Додаткові вихідні дані за станом на 01.01.2006, прийняті в курсовій роботі згідно аналізу кредитно-фінансового ринка на Україні:
1. Податок на прибуток складає 25 % від балансового прибутку, який дорівнює різниці скоректованого валового доходу підприємства і валових витрат з урахуванням нарахованої амортизації і виплачених відсотків за використання усіх видів фінансових інструментів [1]. У відповідності с Законом [1] частина суми боргу по фінансовому позиковому інструменті, що не використовується для придбання амортизуємих основних засобів, підлягає також віднесенню на валові витрати підприємства.
2. Дисконтна ставка НБУ на 01.01.2006 складає - 9 % річних.
3. Ломбардно-кредитная ставка рефінансування НБУ комерційних банків складає на 01.01.2003 року 10 % річних.
3. Кредитні ставки комерційних банків з терміном до 3 місяців для юридичних осіб у національній валюті складають 20- 25 % річних ( для розрахунку приймаємо ставку 22 % річних ).
4. Кредитні ставки комерційних банків з терміном до 1 місяців для юридичних осіб у національній валюті складають 17- 25 % річних ( для розрахункового дисконту векселя приймаємо ставку 22 % річних ).
5. Кредитні ставки комерційних банків з терміном більш 3 років для юридичних осіб у національній валюті складають 25- 35 % річних із заставою майна на суму не менш 200 % від суми кредиту ( для розрахунку приймаємо ставку 30 % річних ).
6. Депозитні ставки комерційних банків з терміном до 1 місяця для юридичних осіб у національній валюті складають 13 - 16 % річних ( для розрахунку приймаємо ставку 16 % річних ).
1.2 Складання початкового балансу підприємства № 62
1. Визначаємо початкову величину сумарних активів підприємства (у припущенні, що короткострокові активи при утворенні підприємства нульове наближення дорівнюють нулю, тобто виторг 1 місяця у вихідних даних утворений тільки за рахунок ресурсів початкового власного капіталу):
2. Визначаємо початкову величину ресурсів утворення підприємства початковий капітал (сумарні пасиви підприємства), що утворилися при підписці на акції підприємства акціонерів. При цьому, відповідно до вихідних даних, при підписці на акції був отриманий емісійний доход, тобто оплата за номінал акції надходила в розмірі на 30% більше. Таким чином, у балансі пасивів підприємства власний капітал після емісії акцій повинний виглядати як:
а) Статутний фонд підприємства ( з округленням суми, кратної 50 грн.) дорівнює: , при цьому статутний фонд розділений на 12 00 акцій по 50 грн. номіналу;
б) Емісійний доход, внесений у балансі пасивів у власний капітал у рядку інший сплачений капітал дорівнює:
ЭД = 857143,0 600000,0 = 257 143,0 грн.
3. Відповідно до вихідних даних, 89,5 % власного початкового капіталу підприємства вкладаються в основні засоби (устаткування для виробництва), 6,5% вкладаються (умовно) в закупівлю сировини для виробництва, 4,0 % залишаються на розрахунковому рахунку підприємства для оплати поточних витрат виробництва. При цьому, з урахуванням вихідного графіка надходження виторгу в