3.3 Применение эффективной методики управления процентным риском на примере КБ "Уралвнешторгбанк"
В периоды, когда банк чувствителен по активам, при снижении процентной ставки наблюдается снижение прибыли. Это можно объяснить следующим образом: снижение процентной ставки вызывает большее снижение доходов от активов, нежели экономию при обслуживании пассивов. Однако в периоды, когда банк чувствителен по пассивам, в результате снижения процентных ставок происходит рост прибыли вследствие большей экономии на обслуживании пассивов, чем снижении доходов по активам. Обратное происходит в случае роста процентных ставок. Какие меры можно предпринять, чтобы избежать этого? Банк может застраховать свой портфель активов и пассивов в страховой компании от снижения процентных ставок. Можно также с целью минимизации риска использовать разработанную схему управления процентным риском. А именно, в качестве стратегического управления применить управление процентным риском при помощи показателя дюрации, а в текущем периоде использовать данные ГЭП-менеджемента. Таким образом, пользуясь таблицей гэп менеджмента, видно, что банку надо увеличить сумму пассивов, чувствительных к процентной ставке и снизить сумму активов, чувствительных к процентной ставке.Кроме того, банку следует стремиться к тому, чтобы в дальнейшем дисбаланс средневзвешенных сроков максимально был приближен к нулю. Каким образом можно достичь этого? Ознакомимся с этими мероприятиями более подробно.
3.3.1 Мероприятия по оздоровлению ситуации и минимизации процентного риска
Используя данные оценки процентного риска при помощи показателей: Гэп- менеджемент, дюрация, а также анализируя значение ЧПМ, предлагается осуществить следующие мероприятия.
Мероприятия:
1. увеличить ставки по краткосрочным кредитам (до 3 месяцев) и снизить ставки по более продолжительным. В этом случае можно ожидать снижение краткосрочных кредитов и рост среднесрочных и долгосрочных, что повлечет за собой увеличение среднего срока погашения;
2. дать распоряжение кредитным отделам о необходимости увеличения объемов средне- и долгосрочного кредитования;
3. сделать приоритетным направлением - кредитование на срок более 9 месяцев и разработать систему льгот для такого кредитования (льготные процентные ставки, выгодные условия обеспечения для клиентов);
4. продать некоторую часть краткосрочных вложений в ценные бумаги;
5. снизить частоту выплат процентов по кредитам и др.
Для снижения среднего срока погашения пассивов:
6. повысить ставки привлечения по краткосрочным депозитам и понизить по долгосрочным;
7. выпустить собственные ценные бумаги на срок до 1 месяца (векселя);
8. выкупить собственные долгосрочные ценные бумаги;
9. не выпускать собственные долгосрочные ценные бумаги;
Вначале следует проводить мероприятия по снижению процентного риска в текущем периоде, то есть, используя данные ГЭП-менеджемента.
3.3.2 Изменение структуры активов на основании результатов ГЭП-менеджемента
Анализируя таблицу гэп менеджмента, видно, что банку надо увеличить сумму пассивов, чувствительных к процентной ставке и снизить сумму активов, чувствительных к процентной ставке. Каким образом можно достичь этого?
Например: можно предложить банку продать активы на сумму 150000 тыс. руб. со сроком погашения 1 мес. Рассчитаем изменение ГЭП и прибыли при данном варианте. Данные для расчетов представлены в приложении 8
Таблица 3.6
Расчет ГЭП после изменения структуры активов
ГЭП(Дисбаланс)тыс.руб.
189094,1
-23918,98
-286976
134046
180592
185351
Накопленный дисбаланс(ГЭП) тыс. руб.
-23918,98
-310895
-176849
3743,02
189094,02
Соотношение чувствительных к изменению процентных ставок активов и пассивов
120,69
85,29
54,07
230,50
1521,17
1743,29
Характеристика состояния банка(чувствительность)
по пассивам
По пассивам
по активам
по активам
по активам
Чистый процентный доход банка будет сокращаться если
% ставки растут
% ставки растут
% ставки падают
% ставки падают
% ставки падают