Задача 1
Предприятие должно выбрать один из двух имеющихся проектов капитальных вложений, данные которых приведены в следующей таблице (тыс. руб.)
Периоды
Проект 1
Проект 2
Затраты
Доход
Затраты
Доход
1
7000
-
2000
1000
2
-
4000
5000
4000
3
-
4000
-
3000
Итого
7000
8000
7000
8000
1. Определить чистый доход по каждому проекту, если ставка дисконта равна 8%.
2. Предприятие предполагает реализацию любого из проектов за счет кредита. Ставка процентов за кредит в каждом периоде равна 15%. Возврат кредита – после окончания трех проектных периодов. Определить чистый доход по каждому проекту в этих условиях.
3. Определить внутреннюю норму рентабельности этих проектов.
Задача 2
Фирма представила следующую информацию:
Текущие ежегодные продажи в кредит 5000 тыс. руб.
Период погашения дебиторской задолженности 3 мес.
Условия net 3
Норма прибыли 20%
Компания рассматривает предложения по скидкам 4/10 net 30. Ожидается, что период погашения уменьшится до двух месяцев. Требуется: определить, стоит ли реализовывать такую политику скидок.
Задача 3
Руководство предприятия намерено увеличить выручку от реализации на 10% (с 40 000 до 44 000 тыс. руб.), не выходя за пределы релевантного диапазона. Общие переменные издержки составляют для исходного варианта 31 000 тыс. руб. Постоянные издержки равны 3000 тыс. руб. Рассчитайте сумму прибыли, соответствующую новому уровню выручки от реализации традиционным способом и с помощью операционного рычага. Сравните результаты, сделайте предположение о степени фондовооруженности данного предприятия.
Задача 4
Годовой баланс производственного предприятия «Новые горизонты» выглядит следующим образом:
АКТИВ
ПАССИВ
Основные средства
3500
Собственные средства
2000
Запасы сырья
400
Резервы
1000
Незавершенное производство
200
Долгосрочная задолженность
2000
Запасы готовой продукции
600
Краткосрочная банковская задолженность
1000
Дебиторская задолженность
1800
Кредиторская задолженность
1200
Денежные средства
200
Краткосрочные финансовые вложения
200
Другие текущие активы
300
Баланса
7200
7200
Требуется:
1. Рассчитать собственные оборотные средства;
2. Вычислить финансово-эксплуатационные потребности;
3. Определить потенциальный излишек дефицит денежных средств;
4. Рассчитать реальный излишек дефицит денежных средств;