3. Применение в практике работы предприятий оценки стоимости имущества, проблемы и пути их решения

Вопрос оценки в широком смысле слова в экономике нашей страны поднялся сравнительно недавно. Это произошло в связи с переходом к рыночным отношениям и, как следствие, проявлением всех присущих им процессов. К ним можно отнести свободные цены, инфляцию, появление понятия рыночной стоимости.

Решение теоретических проблем оценки капитала и имущества предприятия является актуальным не только для сугубо научных целей, но и для практики, поскольку от степени обоснованности суждений по этим вопросам во многом зависит полнота и объективность реализации материальных интересов отдельных субъектов имущественных отношений.

Так для чего же нужна оценка? Какую цель преследуют участники рыночного процесса, прибегая к такого рода инструментарию? Определяя природу возникновения у предприятия потребности в оценке стоимости его имущества, в целом можно сказать, что оценка, как результат обоснованного решения компетентного лица (организации), необходима в тех случаях, когда имеют место возможность возникновения спора или его явное присутствие между двумя и более лицами.

Таким образом, практическое применение предприятиями оценки стоимости их имущества в отдельности и в целом, как имущественного комплекса, реализуется в рамках выполнения определённых задач, стоящих перед ним во взаимосвязи с соответствующими целями и задачами других субъектов экономического процесса, заинтересованных в установлении независимой оценки того или иного объекта собственности.

Ясно, что оценка не является самоцелью. Основная цель оценки стоимости имущества предприятий – определение реальной стоимости конкретного имущества, объекта собственности. Конкретные цели зависят от определённых причин, вызывающих необходимость её проведения.

Виды стоимости, используемые при оценке имущества предприятия, взаимосвязаны. В процессе практического применения различных видов оценки стоимости имущества предприятия крайне важно определить цель и задачи оценки, выбрать её критерии, используемый вид оценки и вид стоимости. В зависимости от выбранного вида оценки стоимость оцениваемого имущества предприятия может оказаться различной. Например, если целью оценки является определение реальной возможной цены продажи объекта собственности предприятия, то наиболее применимой окажется рыночная стоимость имущества, а для определения этого вида стоимости в данном конкретном случае лучше использовать метод сравнительного анализа продаж.

При налогообложении в качестве задачи оценки выступает правильность исчисления налогооблагаемой базы. Однако, даже если целью оценки является не налогообложение, а, скажем, переоценка, то в любом случае оценка стоимости имущества предприятия будет находиться в тесной взаимосвязи с производственно-экономическими и финансовыми показателями его деятельности.

К слову о взаимосвязи целей и задач оценки стоимости имущества предприятия с реализуемыми на практике подходами к её определению и получаемыми в результате соответствующими видами стоимости, можно привести основные практические различия между двумя направлениями в теории оценки: методикой оценки стоимости машин и оборудования и методикой оценки стоимости недвижимости, находящихся в тесной взаимосвязи друг с другом.

Основные отличия:

1. разный характер объекта оценки (на стоимость влияют разные факторы: стоимость недвижимости находится в сильной зависимости от территориального положения, в то время как на стоимость машин и оборудования этот фактор практически не влияет);

2. при оценке машин и оборудования возникает проблема идентификации объектов оценки. На крупных предприятиях количество различных объектов оценки из числа машин и оборудования достигает нескольких десятков тысяч единиц. Кроме того, достаточно трудно разграничить объекты недвижимости и тесно связанные с последними объекты машин и оборудования. Например, вентиляционные, отопительные и осветительные системы по существу являются оборудованием, но их следует относить к недвижимости. Лифт, установленный в здании, его кабина, привод и управление – это оборудование, а шахта лифта является сооружением;

3. при оценке машин и оборудования исключительно важную роль играет фактор износа. Как известно, земля не подвержена износу, здания изнашиваются, но медленно, а машины и оборудование – весьма интенсивно, причём зачастую первостепенную важность принимает моральный износ;

4. на стоимость машин и оборудования могут оказывать влияние такие нематериальные активы, как товарные знаки, изобретения, ноу-хау и др., в то время как в оценке недвижимости эти элементы роли не играют;

5. рынок машин и оборудования очень структурирован: достаточно много секторов, что приводит к усложнению процесса оценки;

6. для многих видов машин и оборудования рынок ограничен. Поэтому оценку приходится вести с применением затратного подхода;

7. рынок машин и оборудования весьма подвижен (обновление ассортимента, появление новых образцов).

Спектр задач, стоящих перед предприятием, которое нуждается в оценке стоимости его имущества, достаточно широк. Многие из них прямо оговариваются в законодательстве, некоторые подразумеваются или вытекают из условий договора или иных документов.

Федеральный закон «Об оценочной деятельности в Российской Федерации» относит к целям обязательной оценки приватизацию, вклад в уставный капитал или фонды юридических лиц, передаваемые в доверительное управление или аренду, залог, продажу или иное отчуждение объектов, принадлежащих полностью или частично государству, субъектам Федерации или муниципальным образованиям, переуступку долговых обязательств по данным объектам. А также разрешение споров о стоимости при национализации, ипотеке, выкупе или изъятии имущества у собственника для государственных и муниципальных нужд, при исчислении налогооблагаемой базы.

В учебнике «Организация и методы оценки предприятия (бизнеса)» приводятся наиболее характерные случаи, когда требуется оценка стоимости предприятия:

1. продажа предприятия;

2. продажа части имущества предприятия;

реорганизация (слияние, разделение, поглощение и т.п.) и ликвидация, проводимые как по решению собственника, так и по решению арбитражного суда