Аудит Паевых Инвестиционных фондов (ПИФ)

1.   Введение

В последнее время все большее развитие в нашей стране получают паевые инвестиционные фонды (далее - Фонд), которые осуществляют свою деятельность на основании Федерального закона от 29.11.2001 N 156-ФЗ "Об инвестиционных фондах" (далее - Закон об инвестиционных фондах), также подзаконных нормативных актов Федеральной службы по финансовым рынкам (ФСФР).

2.   Обязательность аудита

Деятельность аудиторов регулирует Федеральный закон от 07.08.2001 N 119-ФЗ "Об аудиторской деятельности" (далее - Закон об аудите), который прямо станавливает, что в отношении инвестиционных фондов, также в иных случаях, становленных федеральным законом, проведение аудита является обязательным.

Требование об обязательности аудита содержится и в Законе об инвестиционных фондах, в соответствии со ст. 49 которого каждый Фонд должен иметь аудитора и в отношении имущества такого Фонда должна проводиться аудиторская проверка.

Указанное требование было введено в первую очередь для контроля Фондов со стороны ФСФР. Так, аудиторское заключение обязательно представляется в ФСФР, которая проверяет на его основании, были ли нарушения в деятельности Фонда. Кроме того, обязательная аудиторская проверка служит средством защиты прав инвесторов Фонда, которые могут ознакомиться с заключением аудитора в офисе правляющей компании или ее агентов и таким образом иметь объективное представление о финансовом положении Фонда.

Необходимо отметить, что обязательность аудиторской проверки была введена именно для Фонда, не для компании, которая им правляет. Однако иногда при назначении аудитора Фонда правляющая компания тверждает этого же аудитора и для проверки собственной деятельности.

Если ты мный, то сам напишешь список литературы и оформишь работу.

3.   Требования к аудитору

Законодательство предъявляет определенные требования к аудиторам Фондов. Кроме общих требований к аудиторам, которые содержатся в Законе об аудите, дополнительные требования были закреплены в Законе об инвестиционных фондах.

Во-первых, как и прочие, аудиторы Фондов должны иметь лицензию на аудиторскую деятельность, которая выдается Минфином России. В случае отсутствия такой лицензии ФСФР может отказать правляющей компании в регистрации правил Фонда (ст. 19 Закона об инвестиционных фондах).

Во-вторых, аудитор выбирается и назначается правляющей компанией Фонда. Такое назначение происходит на общем собрании акционеров или частников управляющей компании. Назначение аудитора происходит до создания Фонда и регистрации его правил, так как информация об аудиторе должна включаться в правила Фонда, которые являются основным документом, регламентирующим его деятельность.

В правилах Фонда правляющая компания казывает название аудитора, его местонахождение, также данные о лицензии аудитора. В заявлении о регистрации правил Фондов, которое представляется в ФСФР, правляющая компания казывает следующие сведения об аудиторе:

- полное фирменное наименование, место нахождения и почтовый адрес аудитора;

- контактный номер телефона, номер факса;

- адрес электронной почты (если имеется);

- фамилия, имя, отчество и реквизиты документа, достоверяющего личность физического лица, либо полное фирменное наименование юридического лица, осуществляющего функции единоличного исполнительного органа аудитора;

- номер, дата выдачи и срок действия лицензии на осуществление аудиторской деятельности;

- идентификационный номер налогоплательщика.

Управляющие компании тщательно подходят к выбору аудитора и редко меняют его. Это связано с тем, что изменение аудитора влечет необходимость внесения изменений в правила Фонда в виде казания имени нового аудитора и регистрации таких изменений в ФСФР, что обычно занимает до 30 дней.

В-третьих, законодательство станавливает минимальные требования к проведению аудита. В частности, аудиторской проверке на достоверность и соответствие требованиям законодательства подлежат бухгалтерский чет, ведение чета и отчетности в отношении имущества, составляющего Фонд, и операций с этим имуществом.

В-четвертых, аудитор должен быть независимым лицом. В качестве аудитора Фонда не может выступать аффилированное лицо правляющей компании, специализированного депозитария, регистратора или оценщика (ст. 49 Закона об инвестиционных фондах).

4.   Договор с аудитором

После назначения аудитора правляющая компания заключает с ним договор, в котором прописываются взаимные права и обязанности сторон, также четко очерчиваются функции, которые аудитор выполняет для Фонда.

В российском законодательстве не существует какой-либо типовой формы договора с аудитором Фондов или каких-либо обязательных словий, которые должны быть включены в него, кроме существенных словий в отношении договора слуг, установленных в Гражданском кодексе РФ. В связи с этим стороны сами определяют словия договора. В договоре с аудитором могут быть прописаны следующие словия: предмет договора, обязанности аудитора, его вознаграждение, сроки выполнения обязанностей, право, регулирующее договор, суд для рассмотрения споров и др.

Копия договора с аудитором, также копия соглашения о прекращении договора с аудитором в обязательном порядке представляются в ФСФР. В случае внесения изменений и дополнений в договоры правляющей компании с аудитором соответствующие изменения должны быть представлены правляющей компанией в ФСФР не позднее 5 дней со дня их внесения (п. 26 Постановления ФКЦБ России от 11.09.2002 N 35/пс).

5.   Функции аудитора

Основная функция аудитора заключается в проведении ежегодных и дополнительных аудиторских проверок Фонда.

В соответствии со ст. 50 Закона об инвестиционных фондах проведение ежегодных аудиторских проверок является обязательным. В результате таких проверок изучаются:

- бухгалтерский чет и ведение отчетности в отношении имущества, составляющего Фонд, и операций с этим имуществом;

- состав и структура имущества, составляющего Фонд;

- оценка расчетной стоимости одного инвестиционного пая, цены размещения и цены выкупа акции или суммы, на которую выдается один инвестиционный пай, и суммы денежной компенсации, подлежащей выплате в связи с погашением инвестиционного пая;

- соблюдение требований, предъявляемых к порядку хранения имущества, составляющего Фонд, и документов, достоверяющих права на такое имущество;

- сделки, совершенные с активами Фонда.

В первый год деятельности Фонда аудитор должен проводить аудит Фонда с даты начала первичного размещения паев (начала формирования Фонда).

Кроме ежегодных проверок аудитор может проводить дополнительные (внеплановые) проверки. Дополнительные проверки проводятся по требованию правляющей компании в соответствии с положениями договора.

6.   Заключение аудитора

По результатам аудиторской проверки аудитор готовит заключение, в котором отражаются итоги проверки аудитором деятельности Фонда.

Управляющей компании аудитор предоставляет аудиторское заключение в соответствии с аудиторским договором. правляющая компания, в свою очередь, должна предоставить заключение аудитора своим агентам, также согласно ст. 52 Закона об инвестиционных фондах заключение аудитора предоставляется по требованию любого заинтересованного лица в офисе правляющей компании или ее агентов.

Кроме того, заключение аудитора по результатам ежегодной аудиторской проверки бухгалтерского чета, ведения чета и составления отчетности в отношении имущества, составляющего Фонд, и операций с этим имуществом, представляется в ФСФР не позднее 1 апреля года, следующего за отчетным. Это означает, что аудитор должен готовить и представлять свое заключение до 1 апреля каждого года, если более короткие сроки не были оговорены в договоре с правляющей компанией Фонда (Постановление ФКЦБ России от 22.10.2003 N 03-41/пс).

7.   Вознаграждение аудитора

За выполнение своих функций аудитор получает вознаграждение. Закон относит вознаграждение аудитора к расходам, связанным с правлением имуществом Фонда.

Размер вознаграждения станавливается в договоре с правляющей компанией. Он может быть становлен как в твердой сумме, так и в процентах от стоимости активов Фонда.

Необходимо отметить, что Закон об инвестиционных фондах устанавливает определенные ограничения на размер вознаграждения аудитора. В частности, в совокупности с вознаграждением специализированного депозитария, регистратора, оценщика и правляющей компании он не может превышать 10% от среднегодовой стоимости чистых активов Фонда (ст. 41 Закона об инвестиционных фондах). правляющая компания может производить выплаты аудитору выше, чем становленные в законодательстве, однако такое вознаграждение в части, превышающей максимальный размер вознаграждения, выплачивается за счет собственных средств правляющей компании, не за счет имущества Фонда.

Вознаграждение аудитору начисляется с момента формирования Фонда, т.е. первичного размещения паев Фонда. Вознаграждение аудитору начисляется ежедневно за счет имущества, составляющего Фонд. Выплачиваться, однако, оно начинает только после спешного окончания формирования Фонда. Вознаграждение аудитору выплачивается в срок, предусмотренный в договоре между ним и правляющей компанией.

В целях защиты прав инвестора законодательство об инвестиционных фондах становило строгий контроль над суммами, выплачиваемыми аудитору. Так, информация о вознаграждении аудитора хранится правляющей компанией, что создает возможность для инвестора проверить в любой момент размер предыдущих выплат, сделанных в пользу аудитора (п. 4.5 Постановления ФКЦБ России от 18.02.2004 N 04-5/пс). Кроме того, специализированный депозитарий осуществляет контроль за соблюдением становленных размеров, порядка и сроков начисления вознаграждений аудитору (п. 1.2 Постановления ФКЦБ России от 10.02.2004 N 04-3/пс).

8.   Ответственность аудитора

Как и при аудите любой бухгалтерской (финансовой) отчетности, при аудите Фондов действует принцип разделения ответственности между правляющей компанией Фонда и аудитором. Так, генеральный директор и главный бухгалтер правляющей компании несут ответственность за достоверность сведений, представленных для аудиторской проверки. Аудиторская компания несет ответственность за подготовку заключения по результатам проверки Фонда. Объем такой ответственности перед правляющей компанией устанавливается в договоре с правляющей компанией.

9.   Заключение

Институт паевых инвестиционных фондов является сравнительно новым для России, однако в последние годы он активно развивается. Знание специфики Фондов, также специальных требований, предъявляемых к их аудиторам, поможет аудиторам привлечь правляющие компании Фондов в качестве клиентов, значит, расширить круг своих клиентов и направления своей работы.