< Предыдущая   Оглавление   Следующая >

Глава 8. БИЗНЕС-ПЛАН: СТРУКТУРА, ЛОГИКА И МЕТОДЫ ОБОСНОВАНИЯ

8.1. Виды бизнес-планов и их характеристика

В практике планирования выделяют бизнес-план инвестиционного проекта и бизнес-план предпринимательского проекта.

Бизнес-план - это директивный плановый документ, в котором решается стратегическая задача по созданию (расширению) предприятия (бизнес-план инвестиционного проекта) или модернизации действующего предприятия на качественно новой основе, включая технико-технологические, организационные, управленческие, информационные изменения (бизнес-план предпринимательского проекта).

Наибольшее применение и распространение бизнес-планирование получило при создании новых объектов для ведения хозяйственной деятельности. Поэтому в основном в литературных источниках этот вид планирования сводится лишь к составлению бизнес-планов инвестиционного проекта. В то же время недооценка бизнес-планов предпринимательского проекта в предпринимательской практике снижает эффективность решения внутрифирменных проблем.

Следует оговориться, что бизнес-планы не заменяют внутрифирменное планирование, которое в основном рассматривается в данном учебнике, они должны взаимодополнять друг друга, обеспечивая эффективное развитие предприятия на всех стадиях его жизненного цикла.

В общем виде бизнес-план решает задачи инвестиционного проекта:

- разработка концепции ведения бизнеса;

- определение степени жизнеспособности и будущей устойчивости предприятия, обоснование экономической целесообразности направлений развития предприятия;

- снижение риска предпринимательской деятельности за счет его прогнозирования и разработки вариантов снижения рисков;

- конкретизация перспектив бизнеса в виде системы количественных и качественных показателей, расчет ожидаемых финансовых результатов деятельности, объемов продаж, прибыли, рентабельности, запаса финансовой прочности, срока окупаемости инвестиций;

- привлечение потенциальных инвесторов за счет четкого представления выгоды проекта для вложения инвестиций;

- развитие перспективных взглядов на предприятие и его рабочую среду.

Таким образом, бизнес-план инвестиционного проекта решает задачи по увеличению (приросту, формированию) мощности предприятия за счет нового строительства, реконструкции.

Этот бизнес-план носит открытый характер, и цель его разработки - привлечение внешних инвесторов для выполнения его заданий и мероприятий. Бизнес-план инвестиционного проекта - основа для переговоров с потенциальными инвесторами для возможного вовлечения их в финансирование проекта, а также используется как заявка на кредит при получении заемных средств от организаций-кредиторов (банков, инвестиционных фондов). В этом бизнес-плане расписываются все положения, позволяющие инвестору (кредитору) убедиться в том, что он получит заявленную прибыль, что ему гарантирована возвратность его вложений, уровень производства и выпускаемая продукция будут конкурентоспособны, риски просчитаны и минимизированы.

Бизнес-план предпринимательского проекта в основном носит локальный (точечный) характер, и через него решается внутрифирменная проблема по оптимизации деятельности предприятия. Этот вид бизнес-плана находит широкое распространение за рубежом в организациях с дивизионной организационной структурой как инструмент эффективного управления по результатам. Выделение центров финансовой ответственности и делегирование полномочий структурным единицам в этих организациях предопределяют необходимость разработки бизнес-планов по структурным единицам для отбора наиболее важных финансируемых направлений развития организации. Кроме того, в результате организации хозяйственной деятельности возникает ряд проблем внутреннего характера, которые решаются наиболее эффективно с помощью бизнес-плана предпринимательского проекта.

В классическом варианте бизнес-план предпринимательского проекта решает следующие задачи:

- увеличение чистой прибыли и оптимизация затрат;

- увеличение рентабельности активов (отношение валовой или чистой прибыли к активам);

- обеспечение повышения фондоотдачи за счет роста объемов реализации продукции и услуг;

- повышение эффективности эксплуатации ресурсов (материальных, финансовых, трудовых).

Таким образом, в бизнес-плане предпринимательского проекта разрабатываются мероприятия, их ресурсное обеспечение по совершенствованию хозяйственной, организационной или финансовой деятельности предприятия за счет перепроектирования бизнес-процессов, модернизации, технического перевооружения производственных и управленческих процессов и других локальных действий.

Этот бизнес-план составляется по структурным подразделениям, видам бизнеса и направлениям деятельности предприятия. В системе управления этот бизнес-план разрабатывается для решения локальных проблем и включает обоснование объемов (с учетом приоритетности) централизованно выделяемых ресурсов, их целевое использование, а также результативность дополнительных затрат и ресурсов, направляемых на его реализацию. При этом необходимо сопоставить объем затрат и эффект от реализации данного проекта и выбрать наиболее эффективный.

Бизнес-план предпринимательского проекта - это документ внутреннего пользования, носит зачастую конфиденциальный (закрытый) характер в отличие от бизнес-плана инвестиционного проекта, который носит открытый характер.

В связи с тем, что эти два основных вида бизнес-плана решают разные задачи, их показатели, особенно отражаемые в резюме, отличаются.

Для инвестиционного проекта выходными показателями (критериями) эффективности служат:

- срок окупаемости инвестиций - отношение суммы затраченного инвестиционного ресурса на реализацию проекта к сумме чистой прибыли (абсолютная окупаемость) или к сумме чистой прибыли плюс амортизационные отчисления (общая окупаемость);

- уровень рентабельности инвестиций - отношение чистой прибыли к сумме использованных инвестиций на реализацию проекта с учетом коэффициента дисконтирования инвестиций в основные и оборотные средства по текущей стоимости;

- поток реальных денег (NPV), включая потоки денежных средств от операционной, инвестиционной, финансовой деятельности с учетом неотрицательных значений по всем годам реализации проекта (оценивается реальность осуществления проекта), рассчитывается следующим образом:

где CFt - чистый денежный поток в период t;

r - проектная дисконтная ставка;

n - планируемый срок реализации проекта;

I0- начальные инвестиционные затраты.

NPV должен иметь неотрицательное значение по всем годам реализации проекта.

Для предпринимательского проекта показатели оценки (критерии) дифференцированы в зависимости от решаемой задачи и цели разработки бизнес-плана. В общем виде это может быть:

- эффективность дополнительных затрат в реализацию бизнес-плана (отношение дополнительного эффекта к затратам на реализацию бизнес-плана предпринимательского проекта);

- повышение рентабельности деятельности предприятия;

- увеличение отдачи от использования ресурсной базы;

- частные показатели эффективности, измеряющие достижения поставленных целей с оптимальными затратами (увеличение доли рынка, повышение загрузки мощностей предприятия, повышение эффективности использования трудовых ресурсов и др.).

В бизнес-плане предпринимательского проекта предусматривается использование методов инжиниринга и реинжиниринга для перепроектирования бизнес-процессов, достижения коренных улучшений в деятельности предприятия, повышения основных показателей компании и ее структурных подразделений - стоимости предприятия, качества продукции и услуг, темпов роста и т. д., которые формируют предпринимательскую прибыльность.

< Предыдущая   Оглавление   Следующая >