Оценка эффективности инвестиций в развитие логистических систем тема диссертации по экономике, полный текст автореферата
Автореферат
| Ученая степень | кандидат экономических наук |
| Автор | Шепель, Александр Владимирович |
| Место защиты | Саратов |
| Год | 2004 |
| Шифр ВАК РФ | 08.00.05 |
Диссертация
Автореферат диссертации по теме "Оценка эффективности инвестиций в развитие логистических систем"
На правах рукописи
ШЕПЕЛЬ Александр Владимирович
ОЦЕНКА ЭФФЕКТИВНОСТИ ИНВЕСТИЦИЙ В РАЗВИТИЕ ЛОГИСТИЧЕСКИХ СИСТЕМ
(на примере предприятий нефтегазодобывающего комплекса)
Специальность 08.00.05 - Экономика и управление народным хозяйством (по отраслям и сферам деятельности, в том числе логистика)
АВТОРЕФЕРАТ
диссертации на соискание ученой степени кандидата экономических наук
Саратов 2004
Работа выпонена в Саратовском государственном техническом университете
Научный руководитель
доктор экономических наук, профессор
| Менжерес Владимир Николаевич |
Официальные оппоненты
- доктор экономических наук, профессор Санков Виктор Григорьевич
- кандидат экономических наук, доцент Шеховцева Елена Юрьевна
Ведущая организация
- Уфимский государственный нефтяной технический университет
Защита состоится л 29 декабря 2004 года в 16 часов на заседании диссертационного совета Д 212.242.11 при Саратовском государственном техническом университете по адресу: 410 054, г. Саратов, ул. Политехническая, 77, Саратовский государственный технический университет, корп. 1, ауд. 319.
С диссертацией можно ознакомиться в научно-технической библиотеке Саратовского государственного технического университета.
Автореферат разослан <УСР ноября 2004
Ученый секретарь диссертационного совета
ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА РАБОТЫ
Актуальность темы исследования. Рыночные преобразования, происходящие в экономике государства, привели . к интенсивным исследованиям нового научно-практического направления - логистики. В настоящее время диапазон деятельности, охватываемый логистикой, постоянно расширяется, включая не только внутрифирменную, но и межфирменную, межотраслевую, региональную, международную и другие виды логистической координации и интеграции.
Для России формирование и развитие микрологистических систем имеет первостепенное значение, так как позволит ускорить интеграцию нашей страны в мировое экономическое и информационное пространство. В то же время новые условия нынешнего периода требуют творческого переосмысления отечественных научно-теоретических и практических разработок, а также использования зарубежного опыта применительно к проблеме функционирования микрологистических систем, принимая во внимание, что логистика в концептуальном понимании в аспектах современных маркетинговой и интегральной парадигм не могла быть в поной мере востребована в нашей стране до начала реформ. Логистический подход требует новой методологии, методов и моделей описания объектов и принятия управленческих решений при синтезе микрологистических систем применительно к отраслевой специфике в условиях рыночных преобразований в России.
Инвестиционная деятельность предприятия - одно из основных направлений развития микрологистической системы (МС), которое находит широкое отражение как в научно-исследовательских работах, так и в практической деятельности предприятий нефтегазодобывающего комплекса. Тем не менее, существует ряд проблем, которые и на сегодняшний день носят статус актуальных и нуждаются в исследовании и последующем разрешении.
По мнению диссертанта, особенностью данной диссертационной работы является исследование проблем оценки эффективности инвестиций в развитие микрологистических систем нефтегазодобывающего комплекса (НГДК), в современных экономических условиях с учетом комплекса интересов всех участников инвестиционного процесса.
В своем исследовании диссертант считает актуальным выделить основное направление проблемы оценки эффективности инвестиций в развитие предприятий НГДК, которое в сформировавшихся в Российской Федерации и нефтегазодобывающей отрасли социально-экономических условиях представляется достаточно перспективным. В качестве такого направления была выбрана оценка экономической эффективности инвестиций в развитие предприятий НГДК на базе логистизации
инвестиционного проектирования.
Различным научно-теоретическим и практическим аспектам логистизации отраслей народного хозяйства посвящены работы многих отечественных ученых и специалистов, в частности А.У. Альбекова, Л.Л. Афанасьева, Г.Л. Багиева, Е.П. Белотелова, В.Н. Лившица, B.C. Лукинского, А.Л. Лурье, С.Р. Микитьянца, О.А. Новикова, Д.Т.Новикова, С.А. Панова, О.Д. Проценко, С.М. Резера, Р.Г.Соколова, Н.Д. Фасоляка, К.В. Холопова, Е.А. Хруцкого, В.Е. Хруцкого, В.В. Щербакова и других.
Теоретико-методологические основы, а также практический инструментарий логистики применительно к проблемам отечественной экономики переходного периода изложены в работах Б.А.Аникина, Н.В. Афанасьевой, А.М. Гаджинского, А.П. Гарнова, М.П. Гордона, Е.А. Голикова, М.Ш. Доветова, М.Е. Замановой, А.В. Зырянова, К.В.Инютиной, А.А.Колобова, Д.Д. Костоглодова, Л.Б. Миротина, Н.К. Моисеевой, Ю.М. Неруша, О.А. Новикова, И.Н. Омельченко, Б.К. Плоткина, В.М. Пурлика, М.Е. Рейфе, А.Н. Родникова, В.Г. Санкова,
A.И. Семененко, В.И.Сергеева, А.А. Смехова, Л.А. Сосуновой,
B.Н. Туровца, С.А. Уварова, Н.Д. Фасоляка, Л.С. Федорова, А.А. Чеботаева и других авторов.
Помимо анализа работ указанных авторов, также были исследованы труды по логистике и логистическому менеджменту таких известных зарубежных исследователей, как Р. Балоу, Е. Барди, Д. Бауэрсокс, Г.Дж. Бот, Дж. Кавинато, М. Кристофер, Д. Клосс, Дж. Койл, Д. Ламберт,
C. Лэнгли, Д. Тиксье, Р. Шапиро.
В формировании инвестиционно-аналитической части диссертационного исследования автор опирася на работы таких ученых, как Л.И.Абакин, А.Г. Аганбегян, А.Н. Анчишкин, B.C. Баландин,
B.C. Бард, П.Л. Виленский, Н.А. Вознесенский, Д.В. Гольдштейн,
A.Г. Грязнова, В.В. Ковалев, Н.Д. Кондратьев, В.В. Куликов, В.Н. Лившиц, Д.С Львов, B.C. Немчинов, Е.Р. Орлова, П.М. Павлов, Н.Я. Петраков,
C.А. Ситарян, С.А. Смоляк, С.Г. Струмилин, Т.С. Хачатуров и многих других.
Также автором были использованы материалы научно-теоретического и практического характера нефтегазодобывающей отрасли Российской Федерации, изложенные в трудах таких авторов, как Ю.Г. Абдулаев, В.А. Амиян, М.Н. Базлов, С.Г. Бланстер, Н.П. Васильева, Т.К. Велиев, Ф. Грей, Ш.Т. Джафаров, А.И. Жуков, П.Н. Лаврушко, Б.Г.Логинов, Э.А. Махмудбеков, В.М.Муравьев, И.М.Муравьев,
B.А. Сахаров, Н.Г. Середа, И.И. Суд, А.Н. Тимашев, Б.С. Чернов, В.Н. Шаров, В.П. Яковлев, А. С Яшин.
Из анализа перечисленных выше источников становится ясно, что до сих пор недостаточно разработаны научно-практические вопросы основы применительно к инвестициям в развитие
микрологистических систем, фактически не разработан понятийный аппарат инвестиций в развитие логистической системы НГДК, отсутствует концепция единой методики оценки, экономической эффективности инвестиций в развитие предприятий нефтегазодобывающего комплекса Российской Федерации.
Актуальность обозначенных выше проблем, наличие ряда нерешенных и дискуссионных вопросов оценки экономической эффективности инвестиций в развитие предприятий НГДК как микрологистических систем в современных экономических условиях, необходимость теоретического и практического их исследования обусловили выбор темы диссертационной работы, цель и задачи исследования, его предмет и объект.
Цель диссертационной работы состоит в обосновании научных подходов к решению проблемы оценки экономической эффективности инвестиций в развитие предприятий нефтегазодобывающего комплекса, как МС в современных экономических условиях с учетом комплекса интересов всех участников инвестиционного процесса.
Осуществление поставленной цели потребовало решения следующих задач:
-уточнить отдельные теоретические положения использования методов логистики с позиций ее возможного использования на предприятиях нефтегазодобывающего комплекса в условиях развития рыночных отношений на территории Российской Федерации;
-исследовать и обосновать рекомендации по совершенствованию теоретических и методических положений по оценке эффективности инвестиций в развитие логистических систем на основе логистизации инвестиционной деятельности предприятий НГДК;
-разработать классификацию инвестиционных проектов с учетом специфических отраслевых особенностей предприятий
нефтегазодобывающего комплекса на основе логистизации инвестиционного процесса;
-разработать основные направления совершенствования инвестиционного процесса в развитии предприятий НГДК Российской Федерации как микрологистических систем;
-разработать методические положения совершенствования инвестиционной деятельности при развитии предприятий НГДК на базе логистизации инвестиционного проектирования;
-разработать модель оценки экономической эффективности инвестиций в развитие предприятий нефтегазодобывающего комплекса, как микрологистических систем.
Предметом исследования выступает процесс анализа и оценки эффективности инвестиций в развитие логистических систем предприятий НГДК, как основы оптимизации их инвестиционной
деятельности.
Объектом исследования являются материальные, финансовые и информационные потоки предприятия НГДК РФ. В качестве базового объекта исследований выступает дочернее предприятие транснациональной нефтяной компании ТНК-ВР ОАО Саратовнефтегаз.
Методологической и теоретической основой исследования послужили научные труды отечественных и зарубежных авторов по проблемам, связанным с обеспечением развития инвестиционной деятельности логистической системы на основе оценки экономической эффективности инвестиций.
В диссертационном исследовании в качестве теоретической базы были использованы отечественная и зарубежная литература экономического и научно-технического характера, монографии и диссертационные исследования, материалы периодической печати, конференций и семинаров по логистике, финансам, менеджменту, нефтегазодобывающей промышленности, законодательные акты и решения, Указы Президента Российской Федерации, постановления Государственной Думы . и Правительства Российской Федерации, относящиеся к теме данного исследования, а также статистические данные ОАО Саратовнефтегаз (г. Саратов).
При выпонении исследования использовались такие методы, как системный подход к проблеме логистической концепции управления предприятием НГДК, методы статистического анализа, методы анализа денежных потоков и дисконтирования.
Выпоненная диссертационная работа представляет собой самостоятельное экономическое исследование одной из наиболее актуальных и практически важных проблем обеспечения стабильного экономического роста микрологистической системы НГДК.
Вопросы оценки экономической эффективности инвестиций в развитие микрологистических систем нефтегазодобывающего комплекса впервые рассмотрены системно, с учетом значительных отраслевых особенностей.
Научная новизна диссертационного исследования определяется авторской постановкой проблемы, разработкой методических положений и соответствующих практических рекомендаций по оценке экономической эффективности инвестиций в развитие предприятий НГДК на базе логистизации инвестиционного проектирования.
Научная новизна исследования отражена в следующих положениях: - выявлены особенности функционирования предприятий НГДК как микрологистических систем в условиях развития рыночных отношений на территории Российской Федерации, заключающиеся в адаптации предприятия к динамике рыночного спроса и предложения; оптимизации
потоков ресурсов и хозяйственных связей с контрагентами; рационализации производства с учетом основных тенденций научно-технического прогресса; интеграции ресурсов всех участников процесса производства, распределения, обмена и потребления продуктов и услуг предприятия; диверсификации деятельности предприятия для повышения ее финансовой устойчивости на рынке; трансформации ресурсов в полезный эффект, как для потребителей, так и для владельцев (акционеров) и сотрудников предприятия; использовании экономического потенциала предприятия для расширенного воспроизводства; применении инструментария инвестиций, менеджмента, маркетинга, логистики в управлении ресурсами предприятия для реализации миссии предприятия. Это дало возможность определить резервы при оптимизации управления их деятельностью;
- предложены авторские трактовки понятий: линвестиции, линвестиционный проект, линвестиционные операции, линвестиционный процесс, линвестиционный портфель, линвестиционная деятельность и линвестиционная политика для предприятия НГДК как микрологистической системы, отличающиеся от общепринятых введением понятий логистического подхода к инвестиционной деятельности, в частности, потоковый процесс, логистические потоки, что развивает понятийный аппарат логистики;
- предложен авторский вариант классификации инвестиционных проектов, допоненный их подробной детализацией, учитывающей специфические особенности нефтегазодобывающей отрасли, что является основой создания единой методики для оценки инвестиций в развитие логистических систем на примере предприятий НГДК;
- разработан авторский вариант концепции формирования единой методики оценки эффективности инвестиций в развитие логистических систем на примере предприятий НГДК на основе логистизации процессов инвестиционного проектирования, что позволяет обеспечивать рационализацию финансово-хозяйственной деятельности предприятия;
- разработаны методические положения совершенствования инвестиционного процесса при развитии предприятий НГДК как микрологистических систем, отличающиеся от традиционных положений возможностью управления отклонениями, что позволяет контролировать реализацию инвестиционного проекта на протяжении всего инвестиционного цикла;
- разработан авторский вариант модели оценки экономической эффективности инвестиций в развитие предприятий НГДК как микрологистической системы, что дает основание учесть отраслевые особенности и специфику рыночных отношений на основе авторского варианта концепции единой методики оценки эффективности инвестиций.
Положения, выносимые на защиту:
- авторская трактовка понятий: линвестиции, линвестиционный проект, линвестиционные операции, линвестиционный процесс, линвестиционный портфель, линвестиционная деятельность и линвестиционная политика для предприятия НГДК как микрологистической системы, развивающих и допоняющих понятийный аппарат логистики;
- авторская классификация инвестиционных проектов, обеспечивающая создание единого подхода к инвестиционной деятельности отраслевых микрологистических систем НГДК;
- авторская концепция единой методики управления инвестиционной деятельностью микрологистической системы НГДК, обеспечивающая отражение специфики подхода к инвестиционной деятельности в отрасли и способствующая повышению эффективности функционирования предприятия в рыночных условиях;
- авторская модель оценки экономической эффективности инвестиций в развитие предприятий НГДК на основе инвестиционного проектирования с обеспечением возможности прогнозирования результатов финансового потока.
Практическая значимость результатов исследования выражается в том, что рекомендации и положения, сформулированные в работе, способствуют обеспечению конкурентоспособности и повышению эффективности производственно-коммерческой деятельности на предприятиях НГДК за счет формирования единой инвестиционной политики и своевременной оценки экономической эффективности инвестиций в развитие предприятия НГДК как микрологистической системы.
Апробация работы. Основные положения и результаты диссертационного исследования представлялись на межрегиональных, межвузовских конференциях и семинарах.
Публикации. Основное содержание диссертационной работы опубликовано в девяти работах соискателя, общим объемом 2,27 печатных листа.
Реализация результатов работы. Основные результаты диссертационной работы использованы в производственно-коммерческой деятельности следующих предприятий НГДК РФ: ОАО Саратовнефтегаз (г.Саратов), ЗАО Геофизсервис (г.Саратов), ЗАО РЦСУ-ОНАКО (г. Саратов), ЗАО Нефть Повожья - Ресурс (г. Саратов).
Объем и структура работы. Логика изложения и задачи исследования определили структуру диссертации, которая включает введение, три главы, заключение, список использованной литературы и семнадцать приложений. В диссертации содержится 9 таблиц, 20 рисунков. В списке использованных источников 262 наименования.
ОСНОВНОЕ СОДЕРЖАНИЕ РАБОТЫ
Во введении обоснована актуальность темы диссертационного исследования, сформулированы цели и задачи его проведения, определена теоретико-методологическая основа, показаны научная новизна и практическая значимость полученных результатов.
В первой главе Теоретические основы функционирования и развития логистических систем предприятий нефтегазодобывающего комплекса рассмотрены особенности нефтегазодобывающих предприятий как логистических систем.
На сегодняшний день логистика позволяет повысить эффективность выпонения определенных функций в области информационных технологий, снабжения и поставок, обслуживания, финансов, обеспечения персоналом и производства. Предприятие, используя логистику в своей деятельности, способно сконцентрироваться на тех функциях, которые свойственны именно ему, на своей специфике. В отличие от ранней логистики современная парадигма логистики - это стратегия управления компанией, а не просто вид партнерского взаимодействия, она предполагает определенную реструктуризацию внутрикорпоративных процессов и внешних отношений компании.
В свою очередь, эффективная организация и управление инвестиционной деятельностью предопределяют дальнейшее развитие потоковых процессов логистической системы. Следовательно, инвестиции служат мощным источником рационализации и оптимизации производственно-хозяйственной деятельности логистической системы, одним из важных генераторов ее экономического роста, эффективным средством повышения конкурентоспособности, расширения и углубления ее позиции на рынке.
Экономический смысл инвестиционного процесса заключается в том, что именно вложение средств, на основе оценки экономической эффективности привлекаемого капитала, как часть логистизации производства, способно обеспечить развитие логистической системы, т.е. добиться значительного экономического успеха. На наш взгляд, - это главный аргумент, который дожен служить основанием для понимания инвестиций как инструмента развития логистической системы.
Под инвестициями логистической системы, на взгляд автора, следует понимать совокупность ресурсов, привлекаемых для целенаправленного финансирования объектов логистической системы, на основе организации финансовых потоков денежных средств, обеспечивающих получение прибыли и достижение социально-экономического эффекта за определенный временной отрезок.
Исходя из такого понимания сущности инвестиций, инвестиционную деятельность логистической системы можно определить как совокупность управленческих действий по практической реализации
инвестиций на основе логистического подхода.
Следующий шаг в развитии инвестиционной деятельности -формирование инвестиционной политики логистической системы как объективного процесса, имеющего свою логику, развивающегося в соответствии с присущими ему закономерностями и играющего важную роль в финансово-хозяйственной деятельности логистической системы.
Инвестиционная политика логистической системы дожна быть ориентирована на догосрочные цели и реализовываться в процессе текущей инвестиционной деятельности.
Цель инвестиционной политики логистической системы - это реализация концепции экономического и социального развития логистической системы в инвестиционной деятельности. Процесс формирования инвестиционной политики логистической системы схематично представлен в виде схемы на рис.1.
Рис. 1. Процесс формирования инвестиционной политики логистической системы
Поскольку логистика охватывает все элементы деятельности предприятия, обеспечивая скоординированное управление материальными, финансовыми и информационными потоками и высокие конечные результаты деятельности предприятия, автор делает вывод, что предприятие НГДК на фоне интегрированной парадигмы логистики можно классифицировать как микрологистическую систему.
Во второй главе Анализ и оценка эффективности инвестиций в развитие предприятий нефтегазодобывающего комплекса как МС в соответствии с задачами диссертационного исследования рассматриваются основные проблемы и особенности оценки экономической эффективности инвестиционной деятельности нефтегазодобывающих предприятий как микрологистических систем.
Рассматривая предприятие нефтегазодобывающего комплекса, следует отметить и специфичность самой отрасли. В современных условиях предприятие НГДК как МС объективно становится открытой системой, в которой успех связывается не только с совершенствованием внутренней структуры, но главным образом с тем, как предприятие сумеет приспособиться к постоянно изменяющейся внешней среде. Такой кибернетический подход к управлению предприятием обеспечивает его большую выживаемость в условиях неустойчивой конъюнктуры рынка, а также непредсказуемости отечественного законодательства. В свою очередь, внутренняя структура нефтегазодобывающего предприятия: во-первых, адаптируется под требования рынка, а во-вторых, определяет степень необходимых изменений. Поэтому именно инвестиции, включая все формы их проявления, являются тем финансовым элементом внутренней структуры предприятия, который предопределяет границы его развития. Современное рыночно-ориентированное предприятие НГДК как МС представляет собой не что иное, как совокупность определенным образом организованных потоков всех видов используемых ресурсов. Потоковые процессы рыночно-ориентированного предприятия НГДК как МС можно определить как взаимосвязанные и взаимообусловленные процессы движения собственных и привлеченных ресурсов для достижения целей предприятия.
Успешное развитие нефтегазодобывающего предприятия как МС в условиях рыночной экономики неразрывно связано с проведением эффективного управления всеми сферами его деятельности. Другими словами, предприятие нуждается в своевременном анализе, позволяющем оценить характеристики и эффективность его деятельности. А инвестиционная деятельность нефтегазодобывающего предприятия, как правило, нацелена на решение логистических проблем и требует тщательного структурирования и выбора наиболее, подходящих методов анализа. Логистизация потоковых процессов предприятия НГДК как МС позволяет изменить концепцию инвестиционного процесса предприятия, что выражается в интеграции сопутствующих потоковых процессов
инвестиционной деятельности в единую систему оценки эффективности инвестиций. По мнению автора, единая система оценки эффективности инвестиций - это только часть процесса логистизации инвестиционной деятельности предприятия НГДК. В качестве же фундаментальной основы построения эффективного инвестиционного процесса микрологистической системы НГДК, независимо от объемов потоковых процессов, следует использовать концепцию единой методологии управления инвестиционной деятельностью на базе логистизированного проектного подхода к инвестициям. В качестве основы для формирования единой методологии инвестиционной деятельности следует использовать проектный подход.
В самом общем виде можно выделить шесть составляющих (или шесть стадий) инвестиционного процесса в развитие предприятия НГДК как МС:
- инициализация - стадия генерации идей, на которых основываются инвестиционные проекты;
- планирование - стадия сбора информации, формулировки проектов и первичного отбора;
- утверждение - стадия проведения инвестиционного анализа и выбор между альтернативными возможностями;
- выпонение - стадия осуществления плюс текущий мониторинг проекта;
- мониторинг - стадия постинвестиционного контроля;
- закрытие - стадия остановки проекта и его изъятия из системы.
Реализуется инвестиционный процесс не изолированно, а в
конкретных условиях внешней среды и внутренней структуры микрологистической системы НГДК, которые, в свою очередь, оказывают влияние на все элементы инвестиционного процесса. Поэтому даже в условиях постоянного дефицита инвестиционных ресурсов руководству нефтегазодобывающего предприятия необходимо осознать важность внедрения инвестиционного процесса в поном объеме и на постоянной основе в структуру своего предприятия.
При рассмотрении большого количества проектов возникает потребность в делении инвестиционных предложений на виды, группы. В табл. 1 приводится единая классификация инвестиционных проектов, разработанная автором для предприятий НГДК по видам деятельности.
Кроме того, использование процесса классификационных оценок позволяет определить стоимость проекта на всем протяжении его жизненного цикла с большей точностью. Установление реальной стоимости любого вида проекта - это основа успешности проекта.
Анализ и оценка рисков занимают важное место в системе анализа догосрочных инвестиций в логистической системе. При этом под риском понимается вероятность получения меньших доходов (или прироста стоимости активов), чем ожидается инвестором.
Таблица 1
Классификация видов и групп инвестиционных проектов предприятий НГДК,
Виды, группы проектов Базовая добыча Развитие (новые проекты) Вид оценки
I. Геолого-разведочные работы (ГРР) + Оценка ГРР
1.1.Сейсмика +
1.2. Бурение разведочное (в т.ч. поисково-разведочное бурение, оценочное бурение) +
2. Бурение эксплуатационное + Оценка бурения
3. Геолого-технические мероприятия (ГТМ) + Оценка ГТМ
3.1. ГРП (гидроразрыв пласта) +
3.2. РИР (ремонтно-изоляционные работы) . +
3.3. ПМД (перевод скважины на механизированную добычу) +
3.4. ОПЗ (обработка призабойной зоны пласта) +
3.5. Зарезка вторых стволов +
З.б. Оптимизация +
3.7. МУН (методы увеличения нефтеотдачи пласта) +
3.8. Вывод из бездействия и консервации +
3.9. Возврат на другие горизонты +
3.10. ПР (прочие безальтернативные ремонты) +
4. Инфраструктурные проекты В составе оценок по более хрупным проектам, или оценка по упущенной выгоде
4.1. Строительство и реконструкция (в т.ч. обустройство) + +
4.1.1. систем сбора и транспортировки + +
4.1.2. систем подготовки нефти и газа + +
4.1.3. объектов энергообеспечения + +
4.1.4. систем ППД + +
4.1.5. объектов ОТ, ТБ и ООС + +
4.1.6. дорог + +
4.1.7. зданий и сооружений + +
4.2. Замена оборудования (не требующего монтажа) + +
4.2.1. ППМ (поддержания производственных мощностей) +
4.2.2. НО (новое оборудование) +
5. Прочие проекты + +
В третьей главе Оптимизация инвестиционного процесса на предприятиях нефтегазодобывающего комплекса как МС особенности инвестиционного процесса рассмотрены с позиций нефтегазодобывающего предприятия как микрологистической системы, с учетом отраслевой специфики и тенденций в развитии нефтяных предприятий.
Реализация любого инвестиционного проекта в рамках микрологистической системы НГДК тем или иным образом связана с возникающими несовпадениями первоначального согласованного и зафиксированного представления о проекте с тем, что получается в действительности.
По мнению автора, адекватное отражение и понимание степени влияния отклонений на инвестиционный процесс поможет не только
правильно выстроить процедурную и документальную части процесса, но и, что еще более важно, обеспечит возможность систематического контроля и анализа отклонений как в отдельном инвестиционном проекте, так и в масштабах предприятия в целом. В качестве основных стадий управления отклонениями автор выделяет: 1) управление рисками; 2) управление проблемами; 3) управление изменениями.
Предметом совершенствования инвестиционного процесса в развитии МС НГДК, безусловно, являются процессы управления инвестиционными проектами. Общее множество возможных процессов управления проектами автор предлагает рассматривать в графическом виде в форме трехмерного пространства (рис.2).
Рис. 2. Пространство процессов управления инвестиционными проектами нефтегазодобывающего предприятия как МС
Инвестиционный процесс в МС - это сложный и многогранный процесс, в основе которого не только финансовые, маркетинговые и технические, но и социальные вопросы. Успешное решение комплекса указанных вопросов является залогом эффективного использования инвестиционных ресурсов предприятия, а значит, и его будущего благополучия.
Одним из основных составляющих инвестиционного процесса на предприятии НГДК как МС является инвестиционное или проектное моделирование. Данное направление призвано решать задачи в области анализа, прогнозирования и планирования экономического положения как отдельно взятого проекта, так и всего инвестиционного портфеля
предприятия. В рамках данного направления осуществляется моделирование возможных состояний конкурентной среды логистической системы (процент реализации углеводородного сырья на внутреннем рынке), возможной стратегии и тактики поведения логистической системы на рынке в постоянно меняющихся условиях (курс рубля по отношению к долару, процент реализации углеводородного сырья на экспорт). Это дает возможность произвести оптимальную оценку инвестиционного проекта, тем самым минимизировать возможные риски и обеспечить дожный уровень ключевых оценочных показателей деятельности инвестиционного проекта, гарантирующих его успешность.
Для оценки эффективности инвестиционных проектов в МС НГДК автор предлагает использовать единую модель оценки эффективности инвестиционных проектов (далее, Модель). Агоритм действия Модели представлен на рис.3. Расчетно-аналитическая часть Модели базируется на методе дисконтирования, поскольку именно этот метод позволяет оценивать проект по большому количеству критериев, к примеру, простой или статистический метод позволяет оценить инвестиционный проект лишь по двум ключевым показателям - сроку окупаемости и простой норме прибыли. Для поного понимания и проставления приоритетов автором было проведено ранжирование двух упомянутых выше методов. Анализ позволил сделать вывод, что только комплексный анализ, с учетом не менее двух критериев, дает возможность безошибочно определить все характеристики инвестиционного проекта. С этих позиций в Модели в качестве основных использованы следующие критерии, перечисляемые далее в порядке от более важного к менее значимому: накопленный дисконтированный поток наличности (NPV), индекс доходности (PI), внутренняя норма рентабельности (IRR), срок окупаемости (РР).
Актуальность предлагаемой Модели расчета определяется возможностью использования ее в качестве составной части инвестиционного процесса (бизнес-планирования) на предприятиях нефтегазодобывающего комплекса, а также как самостоятельного инструмента для расчета показателей эффективности любых инвестиционных проектов, сопровождающих базовую деятельность предприятий нефтедобычи. Модель проста в использовании и не требует специальной подготовки для выпонения расчетов.
Анализ оценки экономической эффективности в развитие МС НГДК, произведенный на основании данных, внесенных в Модель, представлен в табл. 2 и на рис.4.
К основным ее преимуществам следует отнести возможности:
- применения на коротком (несколько месяцев) горизонте расчета;
- использования для оценки инвестиционных проектов по видам, по месторождениям, по скважинам;
Рис.3. Блок-схема расчета Модели экономической эффективности инвестиционного проекта на предприятии НГДК как МС
Результат оценки экономической эффективности проекта Обработка призабойной
Таблица 2
зоны пласта, произведенной в Модели_
Наименование показателей
ВСЕГО по проекту
2004 Ашарь
2004 Февраль
2004 Март
2004 Апрель
2004 М>Я
2004 Июнь
2004 Июль
2004 в|усг
2004 Сентябрь
2004 Октябрь
2004 Ноябрь
2004 Декабрь
2004 Год
2005 Год
2006 Год
2007 Год ЗДЮ
Добыча нефти -тыс т
Выручка, или $
0.244 0041
Эксплуатационные расходы, май 5
Капиталовложения (расчетные без НДС) мн $
Налоги мн $
Чистый петок наличности, май 5
Накопленный чисты! поток наличности, мн $
0096 1479 1 127
Накопленный дисконтированный ЧПН мн.!
-0034 -0 025 0023 0085 0080 0145
0355 0355
Окупаемость, лег
Внутренняя норма рентабельное ГОЛ
Индекс прибыльности Р1
Капитальные аложения Ч Ч Эксплуатационные затраты Х Ч Цена на нефть ЧДобычагаэа
-Добыча иефти
Ценананефп +/ 30%
Добыча нефти +/-30%
Капишшные влохенш +/-30%
Эксплуатационные змраш +/ 30%
Добыча газа +/ 30%
2,0 30 40 5А 6р 7р 1,0 9,0 10/) 110 120
Рис 4 Анализ чувствительности проекта Обработка призабойной зоны пласта, произведенный в Модели
- рассмотрения большого количества вариантов реализации проекта с целью определения оптимального соотношения затрат и ожидаемой производственной эффективности;
- корректировки прогноза лобщей экономической ситуации (учет динамики валютного курса, изменений на ценовом рынке, уровня инфляции).
Модель отличается высокой точностью (границы расчета экономической эффективности от реализации проекта могут варьироваться в диапазоне от нескольких месяцев до 15 лет). Кроме того, Модель обладает определенной степенью универсальности и с небольшими доработками легко может быть использована для расчета показателей эффективности инвестиционных проектов в отрасли, не связанной с добычей углеводородного сырья.
В настоящий момент предприятия НГДК, находясь в условиях жесткой конкуренции на рынке по добыче углеводородного сырья, ищут пути оптимизации своей производственно-хозяйственной деятельности. Для решения этого вопроса автор выстраивает зависимость развития предприятия НГДК от налаженного инвестиционного процесса логистической системы.
В заключении диссертации сформулированы основные выводы и рекомендации, полученные автором в результате проведенного исследования.
Основные выводы и предложения:
1. Установлено, что инвестиции в развитие МС представляют собой совокупность ресурсов, привлекаемых для целенаправленного финансирования объектов логистической системы на основе организации финансовых потоков денежных средств, обеспечивающих получение прибыли и достижение социально-экономического эффекта за определенный временной отрезок.
2. На основе исследования сущности инвестиций определено, что инвестиционная деятельность в развитии предприятия НГДК как МС представляет собой совокупность управленческих действий по практической реализации инвестиций с применением логистического подхода, способствующего интеграции потоковых процессов.
3. Выявлено, что инвестиционная политика логистической системы
- это объективный процесс, имеющий свою логику, развивающийся в соответствии с присущими ему закономерностями, выявление которых играет важную роль в финансово-хозяйственной деятельности логистической системы.
4. На основе использования интегрированной парадигмы логистики проведена классификация инвестиционных проектов в развитие предприятий НГДК как микрологистических систем и уточнено понятие инвестиционного проекта нефтегазодобывающего предприятия как МС, под которым следует понимать план или программу мероприятий, связанных с осуществлением инвестирования в потоковые
процессы микрологистической системы в определенный временной период, в рамках ее деятельности с целью последующего возмещения, получения прибыли или другого предусмотренного проектом эффекта.
5. На основе анализа финансовых потоков предприятий НГДК установлено, что операции, связанные с вложением денежных средств в реализацию инвестиционных проектов, следует охарактеризовать как инвестиционные операции, которые будут обеспечивать получение микрологистической системой НГДК выгод (прибыли, социального эффекта) в течение определенного периода времени.
6. В процессе исследования микрологистической системы НГДК определено, что инвестиционный процесс - это последовательно организованный, сложный комплекс инвестиционных операций, направленный на обеспечение результата, имеющего значение для эффективного развития предприятия НГДК как МС и позволяющего решать в комплексе не только финансовые, маркетинговые, технические, но и социальные вопросы.
7. На основании анализа инвестиционной деятельности определено, что инвестиционное или проектное моделирование представляет важнейшую составляющую инвестиционного процесса, направленного на развитие предприятия НГДК как МС, исходя из чего, предложено осуществлять моделирование возможных состояний конкурентной среды микрологистической системы, что дает возможность произвести оценку инвестиционного проекта, тем самым снизить риски и обеспечить такой уровень ключевых оценочных показателей деятельности инвестиционного проекта, которые гарантируют его успешность.
8. На предприятии НГДК как МС предложено использовать проектный подход к инвестиционной деятельности, что потребует логистизации производственно-хозяйственной деятельности предприятия в рамках выбранной инвестиционной политики, причем единая методология и специализированные шаблоны документов составляют существо логистизации управления инвестиционными проектами уровня предприятия НГДК как МС.
В целом предложения, сформулированные в данном диссертационном исследовании, являются методологической основой для формирования единой инвестиционной политики предприятия нефтегазодобывающего комплекса как МС, на базе проектного подхода к инвестиционной деятельности и предложенной модели оценки экономической эффективности инвестиций.
Основные положения диссертации изложены в следующих работах:
1. Шепель А. В. Анализ рисков как составная часть эффективности инвестиционной политики / А. В. Шепель//Системные исследования экономических процессов в современном обществе: Межвуз. науч. сб. / СГТУ. - Саратов: Научная книга, 2003. С. 286-296. (0,7 п. л.)
2. Шепель А. В. Анализ эффективности инвестиций в развитие логистических систем / А. В. Шепель // Инновационные технологии современной экономики: Межвуз. науч. сб. /СГТУ.- Саратов: Научная книга, 2003. С. 190-194. (0,25 п.л.)
3. Шепель А. В. Инвестиционная деятельность в логистической системе нефтегазодобывающего комплекса / А. В. Шепель // Логистика инновационной деятельности: Межвуз. науч. сб. по материалам peг. науч.-практ. конф. - Саратов: СГТУ, 2004. С. 202-205. (0,16 п.л.)
4. Шепель А. В. Инвестиции и логистика / А. В. Шепель // Инновационные технологии современной экономики: Межвуз. науч. сб. / СГТУ. - Саратов: Научная книга, 2003. С.194-197.(0,18 пл.)
5. Шепель А. В. Логистическая активность материальных потоков в системе закупок / А. В. Шепель // Актуальные проблемы современного менеджмента: Сб. науч. ст. по материалам юбил. конф. - Саратов: СГТУ, 2002. С. 93-97. (0,2 пл.)
6. Шепель А. В. Логистическая организация предпринимательства /А. В. Шепель //Развитие эффективного менеджмента: Межвуз. науч. сб. - Саратов: СГТУ, 2002. С. 115-120. (0,3 пл.)
7. Шепель А. В. Оценка стоимости проекта как основа эффективных инвестиций в развитие логистической системы / А. В. Шепель// Системные исследования экономических процессов в современном обществе: Межвуз. науч. сб. / СГТУ. -Саратов: Научная книга, 2003. С. 296-299. (0,18 пл.)
8. Шепель А. В. Проектный подход инвестиционной политики логистической системы / А. В. Шепель // Ведущие стратегии и механизмы современного общественного развития: Межвуз. науч. сб. / СГТУ. - Саратов: Аквариус, 2004. С. 380-382. (0,18 пл.)
9. Шепель А. В. Эффективная инвестиционная деятельность - основа перспективного развития микрологистической системы / А. В. Шепель // Современный российский менеджмент: состояние, проблемы, развитие: Сб. ст. П Всерос. науч.-метод. конф. -Пенза: Привож. Дом знаний, 2004. С. 231-232. (0,12 пл.)
ШЕПЕЛЬ Александр Владимирович
ОЦЕНКА ЭФФЕКТИВНОСТИ ИНВЕСТИЦИЙ В РАЗВИТИЕ ЛОГИСТИЧЕСКИХ СИСТЕМ
(на примере предприятий нефтегазодобывающего комплекса)
Автореферат
Корректор О. А. Панина
Лицензия ИД № 06268 от 14.11.01
Подписано в печать 19.11.04 Бум. тип. Тираж 100 экз.
Усл.-печ.л. 1,0 Заказ 489
Формат 60x841/16 Уч. изд. л. 1,0 Бесплатно
Саратовский государственный технический университет 410054, г. Саратов, ул. Политехническая, 77 Копипринтер СГТУ, 410054, г. Саратов, ул. Политехническая, 77
Диссертация: содержание автор диссертационного исследования: кандидат экономических наук , Шепель, Александр Владимирович
ВВВЕДЕНИЕ.
ГЛАВА 1. Теоретические основы формирования и развития/ логистических систем предприятий нефтегазодобывающего > комплекса.
1.1. Современная парадигма развития логистики.
1.2. Инвестиции как инструмент развития логистических систем.
1.3. Предприятия нефтегазодобывающего комплекса как микрологистические системы.
ГЛАВА 2. Анализ и оценка эффективности инвестиций в развитие предприятий нефтегазодобывающего комплекса, как микрологистических систем.
2.1. Потоковые процессы на предприятиях нефтегазодобывающего комплекса.
2.2. Анализ инвестиционных процессов в развитие логистических систем нефтегазодобывающего комплекса.
2.3. Анализ системы отношений при инвестировании различных проектов.
ГЛАВА 3. Оптимизация инвестиционного процесса в логистической^ системе предприятия нефтегазодобывающего комплекса;.103'
3.1. Основные направления совершенствования инвестиционного процесса в развитие предприятия нефтегазодобывающего комплекса.
3.2. Применение информационных технологий и моделирования при инвестиционном процессе в развитие логистической системы предприятия нефтегазодобывающего комплекса.
3.3. Логистика отношений инвестиционного процесса как основа оптимизации производственно-хозяйственной деятельности на предприятии нефтегазодобывающего комплекса.
Диссертация: введение по экономике, на тему "Оценка эффективности инвестиций в развитие логистических систем"
Рыночные преобразования, происходящие в экономике государства, привели к интенсивным исследованиям нового научно-практического направления. - логистики. В настоящее время диапазон деятельности; охватываемый логистикой, постоянно расширяется, включая не только внутрифирменную, но и межфирменную, межотраслевую, региональную, международную и другие виды логистической координации и интеграции.
Нынешнее состояние экономики Российской Федерации как экономики переходного периода: характеризуется падением объемов промышленного и сельскохозяйственного производства, высоким уровнем монополизма и государственной собственности в важнейших отраслях, финансовым кризисом и ростом неплатежей, .стремительным падением уровня жизни; населения, негативной реструктуризацией и свертыванием инвестиций. В этих условиях необходим поиск новых эффективных путей выхода из кризиса. Одним из таких путей является развитие и применение инструментария логистики, формирование и внедрение различных по функциональному назначению и организационно-экономическому уровню логистических систем.
Для России формирование и развитие микрологистических систем имеет первостепенное значение, так как позволит ускорить интеграцию нашей страны в мировое экономическое и информационное пространство. В то же время новые условия нынешнего периода требуют творческого переосмысления отечественных научно-теоретических и практических разработок, а также использования? зарубежного опыта применительно' к проблеме функционирования* микрологистических систем,, принимая во внимание, что логистика, в концептуальном понимании в аспектах современных маркетинговой и интегральной парадигм не могла быть в поной мере востребована в нашей стране до начала реформ. Логистический ^ подход требует новой методологии, методов и моделей описания объектов и принятия управленческих решений при синтезе микрологистических систем применительно к отраслевой специфике в условиях рыночных преобразований в России.
Инвестиционная деятельность предприятия s - одно из основных направлений развития микрологистической системы (МС), которое находит широкое отражение как в научно-исследовательских работах, так и в практической деятельности предприятий нефтегазодобывающего комплекса. Тем не менее, существует ряд проблем, которые и на сегодняшний день носят статус актуальных и нуждаются^ в исследовании и последующем разрешении.
По мнению диссертанта, особенностью данной диссертационной работы является исследование проблем оценки эффективности инвестиций в развитие микрологистических систем нефтегазодобывающего комплекса (НГДК), с учетом особенностей региональных, отраслевых и других приоритетов (интересов) участников инвестиционного процесса.
В своем исследовании диссертант считает актуальным выделить основное направление проблемы оценки эффективности инвестиций в развитие предприятий НГДК, которое в сформировавшихся в Российской Федерации и нефтегазодобывающей отрасли социально-экономических условиях представляется достаточно перспективным. В: качестве такого направления была выбрана оценка экономической эффективности инвестиций в развитие предприятий НГДК на базе логистизации инвестиционного проектирования.
Различным научно-теоретическим и практическим аспектам логистизации отраслей народного хозяйства посвящены работы многих отечественных ученых и специалистов, в частности А.У. Альбекова, Л.Л.Афанасьева, Г. Л. Багиева,. Е.П. Белотелова, В.Н.Лившица, B.C. Лукинского, А.Л.Лурье, G.P. Микитьянца, О.А.Новикова, Д.Т.Новикова, С.А.Панова, О. Д. Проценко, С.М. Резера, Р.Г.Соколова,
Н.Д. Фасоляка, К.В. Холопова, Е.А. Хруцкого, В.Е. Хруцкого, В.В. Щербакова и других.
Теоретико-методологические основы, а также практический инструментарий логистики применительно к проблемам отечественной экономики переходного периода изложены в работах Б.А.Аникина, Н.В.Афанасьевой, A.M. Гаджинского, А.П. Гарнова, М.П. Гордона, Е.А. Голикова, М.Ш Доветова, М:Е. Замановой, А.В; Зырянова, К.В.Инютиной, А.А.Колобова, Д.Д. Костоглодова, Л.Б. Миротина, Н.К.Моисеевой, Ю.М. Неруша, О.А. Новикова, И.Н. Омельченко, Б.К. Плоткина, В.М; Пурлика, М.Е. Рейфе, А.Н. Родникова, В.Г. Санкова;
A.И. Семененко, В.И. Сергеева, А.А. Смехова, Л.А. Сосуновой,
B.Н. Туровца, G.А. Уварова, Н.Д. Фасоляка, JI.G.' Федорова, А.А. Чеботаева и других авторов.
Помимо анализа работ указанных авторов, также были исследованы труды по логистике и логистическому менеджменту таких известных зарубежных исследователей, как Р. Балоу, Е. Барди, Д. Бауэрсокс, Г.Дж. Бота, Дж. Кавинато, М. Кристофер, Д. Клосс, Дж. Койл, Д. Ламберт,
C. Лэнгли, Д. Тиксье, Р. Шапиро.
В формировании инвестиционно-аналитической части диссертационного исследования автор опирася на работы таких ученых, как Л.И. Абакин, А.Г. Аганбегян, А.Н. Анчишкин, -B.C. Баландин, B.C. Бард, П.Л. Виленский, Н.А. Вознесенский, Д.В. Гольдштейн, А.Г. Грязнова,. В.В: Ковалев, Н.Д. Кондратьев, В.В.Куликов, В.Н.Лившиц, Д.С.Львов,
B.С. Немчинов, Е.Р. Орлова, П.М. Павлов, Н.Я; Петраков, С.А. Ситарян,
C.А. Смоляк, С.Г. Струмилин, Т.С. Хачатуров и многих других.
Также автором были использованы материалы научно-теоретического и практического характера нефтегазодобывающей отрасли Российской Федерации, изложенные в трудах таких авторов, как; Ю.Г. Абдулаев, В.А. Амиян, М.Н. Базлов, С.Г. Бланстер, Н.П. Васильева,. Т.К. Велиев, Ф. Грей, Ш.Т. Джафаров, А.И. Жуков, П.Н. Лаврушко, Б.Г.Логинов, Э.А. Махмудбеков, В.М. Муравьев, И.М.Муравьев, В.А. Сахаров,
Н.Г. Середа, И.И. Суд, А.Н. Тимашев, Б.С.Чернов, В.Н.Шаров, В.П. Яковлев, А.С. Яшин и других авторов.
Из анализа отраженных выше источников становится ясно, что до сих пор недостаточно разработаны научно-практические вопросы основы логистики применительно к: инвестициям в развитие микрологистических систем, фактически не разработан понятийный аппарат инвестиций' в развитие логистической системы НГДК отсутствует концепция единой методики оценки экономической эффективности инвестиций в развитие предприятий нефтегазодобывающего комплекса Российской Федерации.
Актуальность обозначенных выше проблем, наличие ряда нерешенных и дискуссионных вопросов оценки экономической эффективности инвестиций в развитие предприятий НГДК как микрологистических систем в современных экономических условиях, необходимость теоретического и практического их исследования обусловили выбор темы диссертационной работы, цель и задачи исследования, его предмет и объект.
Цель диссертационной* работы состоит в обосновании научных подходов к решению проблемы оценки экономической эффективности инвестиций в развитие предприятий нефтегазодобывающего комплекса как микрологистических систем в современных экономических условиях с учетом комплекса интересов всех участников инвестиционного процесса.
Осуществление поставленной цели потребовало решения следующих задач:
-уточнить отдельные теоретические положения; использования методов логистики с позиций ее возможного применения на предприятиях нефтегазодобывающего комплекса в условиях развития; рыночных отношений на территории Российской Федерации;
-исследовать и обосновать рекомендации по совершенствованию теоретических и методических положений по оценке эффективности инвестиций в развитие логистических систем на основе логистизации инвестиционной деятельности предприятий НГДК;
-разработать классификацию? инвестиционных проектов, с учетом специфических . отраслевых особенностей предприятий нефтегазодобывающего комплекса на основе логистизации инвестиционного процесса;
-разработать основные направления совершенствования инвестиционного процесса- в развитие предприятий НГДК Российской Федерации как микрологистических систем;
-разработать методические положения совершенствования: инвестиционной' деятельности при развитии предприятий НГДК на базе логистизации инвестиционного проектирования;
-разработать модель оценки экономической эффективности инвестиционных проектов в развитие предприятий нефтегазодобывающего комплекса, как микрологистических систем.
Предметом исследования выступает процесс анализа и оценки эффективности инвестиций в развитие логистических систем предприятий НГДК, как основы оптимизации их инвестиционной деятельности.
Объектом исследования являются: материальные, финансовые и информационные потоки предприятия НГДК РФ. В качестве базового объекта исследований выступает дочернее предприятие транснациональной нефтяной компании ТНК-ВР - ОАО Саратовнефтегаз.
Методологической и теоретической основой исследования послужили -научные труды отечественных и зарубежных авторов по проблемам, связанным с обеспечением развития инвестиционной деятельности логистической системы на основе оценки экономической эффективности инвестиций:
В диссертационном исследовании в качестве теоретической базы была использована отечественная и зарубежная литература экономического и научно-технического характера, монографии! и диссертационные исследования, материалы периодической печати, конференций и семинаров по логистике, финансам, менеджменту, нефтегазодобывающей промышленности, законодательные акты и решения, Указы Президента
Российской Федерации, Постановления: Государственной Думы и Правительства Российской Федерации, относящиеся к теме данного исследования, а также статистические данные ОАО Саратовнефтегаз (г. Саратов).
При выпонении исследования использовались такие методы, как системный подход к проблеме логистической концепции управления предприятием НГДК, методы статистического анализа, методы анализа денежных потоков и дисконтирования.
Выпоняемая диссертационная работа представляет собой самостоятельное экономическое исследование одной из наиболее актуальных и практически важных проблем обеспечения стабильного экономического роста микрологистической системы НГДК.
Вопросы оценки экономической эффективности инвестиционной деятельности в развитие микрологистических систем нефтегазодобывающего комплекса впервые рассмотрены системно, с учетом значительных отраслевых особенностей.
Научная новизна диссертационного исследования определяется авторской постановкой проблемы, разработкой методических положений: и соответствующих практических, рекомендации по оценке экономической эффективности инвестиций в развитие предприятий НГДК на базе логистизации инвестиционного проектирования;
Научная новизна исследования отражена в следующих положениях: выявлены; особенности функционирования? предприятий НГДК как микрологистических систем в условиях развития рыночных отношений на территории Российской Федерации, заключающиеся в адаптации предприятия к динамике рыночного спроса, и предложения; оптимизации потоков ресурсов и хозяйственных связей с контрагентами; рационализации производства с учетом основных тенденций научно-технического прогресса; интеграции ресурсов всех участников процесса производства, распределения, обмена и потребления продуктов, и услуг предприятия; диверсификации деятельности предприятия для повышения ее финансовой устойчивости на рынке; трансформации ресурсов в полезный эффект, как для потребителей, так и для владельцев (акционеров) и сотрудников предприятия; использовании экономического потенциала предприятия для расширенного воспроизводства; применении инструментария инвестиций, менеджмента, маркетинга, логистики в управлении ресурсами предприятия для реализации миссии предприятия. Это дало возможность определить резервы при оптимизации управления их деятельностью; предложены авторские трактовки понятий: линвестиции, линвестиционный проект, линвестиционные операции, линвестиционный процесс, линвестиционный портфель, линвестиционная деятельность и линвестиционная политика для предприятия НГДК как микрологистической системы, отличающиеся от общепринятых введением понятий логистического подхода к инвестиционной деятельности, в частности, потоковый процесс, логистические потоки, что развивает понятийный аппарат логистики; предложен авторский вариант классификации инвестиционных проектов, допоненный их подробной детализацией, учитывающей специфические особенности нефтегазодобывающей отрасли, что является-основой создания единой методики для оценки инвестиций в развитие логистических систем на примере предприятий НГДК; разработан авторский вариант концепции формирования единой методики оценки эффективности инвестиций в развитие логистических: систем на примере предприятий НГДК на основе логистизации процессов инвестиционного проектирования, что позволяет обеспечивать рационализацию финансово-хозяйственной деятельности предприятия; разработаны методические положения? совершенствования инвестиционного процесса при развитии предприятий НГДК как микрологистических систем, отличающиеся от традиционных положений возможностью управления отклонениями, что позволяет контролировать реализацию инвестиционного проекта на протяжении всего инвестиционного цикла; разработан авторский вариант модели оценки экономической эффективности инвестиций в развитие предприятий НГДК как микрологистической системы, что дает основание учесть отраслевые особенности и специфику рыночных отношений на основе авторского варианта концепции единой методики оценки эффективности инвестиций.
Практическая- значимость результатов исследования выражается в том, что рекомендации и положения, сформулированные в работе, способствуют обеспечению конкурентоспособности; и повышению эффективности производственно-коммерческой деятельности на предприятиях НГДК за счет формирования, единой инвестиционной политики и своевременной оценки экономической эффективности инвестиций в развитие предприятия НГДК как микрологистической системы.
Основные положения и результаты диссертационного исследования представлялись на межрегиональных, межвузовских конференциях и семинарах.
Основное содержание диссертационной работы опубликовано в: девяти работах соискателя, общим объемом 2,27 печатных листа.
Основные результаты диссертационной работы использованы в производственно-коммерческой деятельности следующих предприятий; НГДК РФ: ОАО Саратовнефтегаз (г. Саратов), ЗАО Геофизсервис (г. Саратов), ЗАО РЦСУ - ОНАКО (г. Саратов), ЗАО Нефть Повожья - Ресурс (г. Саратов).
Логика изложения и задачи исследования определили структуру диссертации, которая включает введение, три главы, заключение, список использованной литературы и семнадцать приложений. Содержание включает 9 таблиц, 20 рисунков. В списке использованных источников 262 наименования.
Диссертация: заключение по теме "Экономика и управление народным хозяйством: теория управления экономическими системами; макроэкономика; экономика, организация и управление предприятиями, отраслями, комплексами; управление инновациями; региональная экономика; логистика; экономика труда", Шепель, Александр Владимирович
ВЫВОДЫ И ПРЕДЛОЖЕНИЯ
Обоснование научных подходов; к решению проблем ^ оценки экономической эффективности инвестиционной деятельности нефтегазодобывающих предприятий как MJIC в современных экономических условиях с учетом комплекса интересов всех участников инвестиционного процесса позволило сформулировать следующие основные выводы и предложения.
1. ВI диссертационном исследовании выявлено, что инвестиции - это экономический потоковый процесс, возникающий; в результате логистических операций. по формированию и вложению ресурсов; с целью получения конкретных результатов. Их основная направленность состоит в устойчивом, поступательном и регулируемом развитии производства; раскрытие содержания, инвестирования как целостной; системы является основополагающей теоретической предпосыкой для. любой логистической; концепции развития.
Установлено, что инвестиции в развитие MJIC представляют собой совокупность ресурсов, привлекаемых для целенаправленного финансирования объектов логистической системы на основе организации финансовых потоков денежных средств, обеспечивающих получение прибыли и достижение социально-экономического эффекта за определенный; временной отрезок.
2. Выявлено что, инвестиционная деятельность в развитии логистической' системы НГДК - часть деятельности логистической системы, реализующая ее финансово-хозяйственную направленность путем достижения поставленных перед логистической системой управленческих задач по практической реализации инвестиций на основе логистического подхода, способствующего интеграции потоковых процессов.
3. В экономической литературе, законодательных актах и практической: деятельности нет общепринятого понятия инвестиционной политики предприятия нефтегазодобывающего комплекса как микрологистической системы.
В диссертации обосновывается формулировка понятия инвестиционной политики логистической системы - это объективный процесс, имеющий; свою логику, развивающийся в соответствии с присущими ему закономерностями, выявление которых играет важную роль в финансово-хозяйственной деятельности логистической системы.
3. Предприятие НГДК - это сложная организационно завершенная производственно-экономическая, структура, интегрирующая принципы управления ресурсными и сопутствующими потоками, на основе принципов общей теории управления. А поскольку логистика охватывает все элементы деятельности предприятия, обеспечивая скоординированное управление материальными, финансовыми и информационными потоками и высокие конечные результаты деятельности предприятия, автор делает вывод, что предприятие НГДК на основе интеграционной парадигмы логистики можно классифицировать как микрологистическую систему.
4. Рассматривая современное рыночно-ориентированное предприятие НГДК с позиций интеграционной парадигмы логистики, диссертант делает вывод, что деятельность такого предприятия представляет собой последовательную оптимизацию и рационализацию совокупного использования всех ресурсов предприятия в процессе их трансформации из исходных компонентов: производства в полезный эффект, как для потребителей, так для участников* производства. Другими словами, современное рыночно-ориентированное предприятие НГДК; представляет собой не что иное, как совокупность определенным образом организованных потоков всех видов используемых ресурсов.
На основе анализа потоковых процессов предприятия НГДК как MJIC диссертант делает вывод, что для эффективного развития современному рыночно-ориентированному предприятию нефтегазодобывающего комплекса необходима практическая реализация своей основной цели Ч оптимизации потоковых процессов. Основным инструментом- оптимизации потоковых процессов является логистизация деятельности предприятия.
Логистизация современного рыночно-ориентированного предприятия НГДК - это процесс оптимизации потоковых процессов, путем интеграции различных научных дисциплин (логистики, менеджмента, маркетинга, инвестиций и т. п.) для разработки и реализации стратегии! деятельности предприятия НГДК как МС в условиях рынка с наименьшими затратами1
5. В ходе исследования определено, что инвестиционный процесс в рамках микрологистической системы НГДК . Ч это последовательно организованный, сложный комплекс инвестиционных операций; направленный на создание результата, имеющего значение для эффективного развития предприятия; и позволяющего решать в комплексе не только финансовые, маркетинговые, технические, но и социальные вопросы.
Поскольку дифференциация инвестиционного процесса Ч основа для определения границ, с помощью которых можно отслеживать ход выпонения любого инвестиционного проекта и проводить регулирующие мероприятия; диссертант выделяет шесть составляющих (или шесть стадий) инвестиционного процесса на предприятии НГДК как МС: инициализация - стадия определения возможностей - генерация идей, на которых основываются инвестиционные проекты; планирование - стадия сбора информации, формулировки: проектов и первичного отбора; утверждение - стадия принятия решения - проведение инвестиционного анализа и выбор между альтернативными возможностями, получение разрешения на расходы (РР); выпонение - стадия: реализации - осуществление проекта, плюс текущий мониторинг проекта; мониторинг - стадия постинвестиционного контроля и регулирования; ; закрытие Ч стадия остановки проекта и его изъятия из системы.
Уточнено понятие инвестиционного проекта нефтегазодобывающего предприятия- как микрологистической системы, под которым следует понимать план или программу мероприятий; связанных с осуществлением инвестирования в потоковые процессы микрологистической системы в определенный временной период, в рамках ее деятельности с целью последующего возмещения, получения прибыли или другого предусмотренного проектом эффекта.
В свою очередь установлено, что операции, связанные с вложением денежных средств в реализацию инвестиционных проектов; следует охарактеризовать как инвестиционные: операции, которые будут обеспечивать получение микрологистической; системой НГДК выгод (прибыли, социального эффекта) в течение определенного периода времени.
Определено, что портфель инвестиционных. проектов нефтегазодобывающего предприятия как микрологистической; системы Ч это собранная воедино; адресная производственно-экономическая1 программа в разрезе инвестиционных проектов, направленная на оптимизацию потоковых процессов нефтегазодобывающего предприятия, с целью получения; прогнозируемого эффекта за определенный период времени.
6. В диссертации предложен авторский вариант единой классификации инвестиционных проектов предприятия нефтегазодобывающего комплекса как микрологистической системы, что является основой формирования единой инвестиционной- политики как для микрологистической системы, так и для крупной нефтяной компании.
7. В условиях современной экономики; все чаще имеет место факт несовпадения; первоначально согласованного и зафиксированного представления! об инвестиционном проекте с тем, что получается в действительности. G целью устранения этого несовпадения; диссертантом разработаны, методические положения- совершенствования.; инвестиционного процесса при развитии предприятий НГДК как микрологистических систем, отличающиеся* от традиционных положений; возможностью управления отклонениями, позволяющими контролировать реализацию инвестиционного проекта на протяжении всего инвестиционного цикла. По мнению автора, понимание и адекватное отражение предложенного направления в процессе управления; инвестиционными проектами поможет не только правильно выстроить процедурную и документальную части инвестиционного процесса, но и, что еще более важно, обеспечит возможность систематического контроля и анализа отклонений как в отдельном инвестиционном проекте, так и в масштабах предприятия в целом.
8. Характеристика критериев оценки; инвестиционных проектов развития логистических систем на примере предприятий НГДК, составленная путем обобщения, литературных источников и практики инвестиционной? деятельности предприятий, позволила сделать следующие выводы: ни один обособленно взятый критерий оценки привлекательности инвестиционного проекта развития логистических систем не дает в поной мере всеобъемлющей; информации, необходимой для принятия решения? о финансировании проекта; некоторые из критериев схожи друг с другом и дают, соответственно, похожие результаты; некоторые при определенных условиях вступают друг с другом в конфликт.
9. В качестве инструмента, позволяющего реализовать единый подход к инвестиционной деятельности в рамках микрологистическойл системы НГДК, целесообразно использовать предлагаемую ? автором модель оценки экономической эффективности инвестиционных проектов.
В диссертации предложенная автором модель расчета показателей экономической эффективности инвестиционных проектов; нефтедобычи рассмотрена в сравнении с другими, по мнению автора, менее совершенными моделями. Модель прошла апробацию на дочерних предприятиях ОАО Саратовнефтегаз (г. Саратов), ЗАО Геофизсервис (г. Саратов), ЗАО РЦОУ - ОНАКО (г.Саратов), ЗАО Нефть Повожья - Ресурс (г. Саратов) и ряде других предприятий НГДК.
10. На предприятии НГДК как МС предложено использовать проектный подход к инвестиционной деятельности, что потребует логистизации производственно-хозяйственной деятельности предприятия, в рамках выбранной инвестиционной политики, причем единая методология и специализированные шаблоны документов составляют существо логистизации управления инвестиционными проектами уровня предприятия НГДК как МЛ С.
Диссертация: библиография по экономике, кандидат экономических наук , Шепель, Александр Владимирович, Саратов
1. Об особенностях несостоятельности (банкротства) субъектов естественных монополий топливно-энергетического комплекса. Федеральный закон от 24 июня 1999 г. №1403.
2. Об иностранных инвестициях. Федеральный закон от 9 июля 1999 г. №160-ФЗ.
3. Об утверждении Изменений и допонений №2 Инструкции Государственной налоговой службы Российской Федерации от 10.08.98г. №47 О порядке начисления и уплаты акцизов. Приказ МНС России от 19 июля 1999 г. №АП-3-03/228.
4. О налогообложении горюче-смазочных материалов. Письмо МНС России №ВГ-6-03/590 от 26 июля 1999 г.
5. Абдулаев Ю. Г. Монтаж, эксплуатация: и ремонт оборудования фонтанных и нагнетательных скважин: Справочник рабочего / Ю. Г. Абдулаев, Т. К. Велиев, Ш. Т. Джафаров. М.: Недра, 1988. 246 с.
6. Абрамов С. И. Инвестирование / С. И. Абрамов. М.: ЮНИТИ, 2000. 434 с.
7. Аккоф Р. П. Планирование будущего корпорации / Р. П. Аккоф. М.: Прогресс, 1985. 327 с.
8. Акчурин Р. Т. Вексельное обращение в инвестиционном процессе / Р. Т. Акчурин. Изд-во ИНФРА, Вогоград: 2000. 272 с.
9. Алекперов В. Ю. Вертикально интегрированные нефтяные компании / В. Ю. Алекперов. М.: Изд-во АУТОП АН, 1996. 294 с.
10. Але М. Условия эффективности в экономике / М. Але. М.: Наука для общества, 1998. 304 с.^ 20. Альбеков А. У. Введение в коммерческую логистику: Учеб. пособие /
11. A. У. Альбеков, Д: Д. Костоглодов. Ростов-н/Д.: РГЭА, 1996. 88 с.
12. Амелин И. Д. Эксплуатация и технология разработки нефтяных и газовых месторождений / И. Д. Амелин, Р. С. Андиасов,
13. Ш. К. Гиматудинов. М.: Недра, 1978. 420 с.
14. Ансофф И. Новая корпоративная стратегия / И. Ансофф. СПб.: Питер Ком, 1999.416 с.
15. Аркин П. А. Организационно-экономический механизм экономической координации: логистический подход / П. А. Аркин. СПб.: СПбГУЭФ,1998. 159 с.
16. Афанасьева Н. В. Логистические системы и российские реформы / Н. В. Афанасьева СПб.: СПбГУЭФ, 1995. 147 с.
17. БагиевГ. JI. Маркетинг взаимодействия / Г. JI. Багиев. СПб.: у СПбГУЭФ, 1998. 113 с.
18. Багиев Г.JI. Основы современного маркетинга / Г. JI. Багиев, И. А. Аренков. СПб.: СПбГУЭФ, 1995. 116 с.
19. Багиев Г. JI. Маркетинг и культура предпринимательства / Г. JL Багиев,
20. B. В. Томилов, 3: А. Чернышева. СПб.: СПбГУЭФ, 1995. 115с.
21. Бажаев 3. Ю. В пользу интеграции / 3. Ю. Бажаев. Независимая газ.1999. 18 нояб. С. 4.
22. Байс М. Управленческая экономика и стратегия бизнеса: Учеб. пособие для вузов / М. Байс.: Пер. с англ.; под ред. А. М. Никитина. М.: ЮНИТИ-Дана, 1999. 743 с.
23. Баканов М. И. Теория экономического анализа / М. И. Баканов,
24. A. Д. Шеремет. М.: Финансы и статистика, 1995. 288 с.
25. Баландин B.C. Конкуренция в бизнес-системах / В.С.Баландин, ^ Н. С. Яшин, Э. А. Багиров. Саратов: СГТУ, 2001. 159 с.
26. Баландин В. С. Экономическое обоснование инвестиционных проектов на. предприятиях Саратовской области: типовая методика /
27. B. С. Баландин. Саратов: Издат. центр СГЭУ, 1999. 100 с.
28. Баландин В. С. Оценка эффективности инвестиционных проектов в современной экономике (теория и методология) / В. С. Баландин, Д. В. Гольдштейн. Саратов: СГТУ, 2003. 135 с.
29. Баландин B. C. Теория экономической эффективности инвестиций / В. С. Баландин, ТО. Б. Зеленский. Саратов. Издат. центр СГЭА, 1999. 216 с.
30. Баландин В: С. Экономический анализ проектных вариантов новой техники. Проблемы теории и практики / В. О. Баландин. Саратов: Изд-во Сарат. ун-та, 1977. 220 с.
31. Берлин С. И.Теория финансов / С. И. Берлин. М.: Приор, 1999. 512 с.
32. Блажевич В. А. Ремонтно-изоляционные работы при эксплуатации нефтяных месторождений / В. А. Блажевич, Е. Н. Умрихина, В. Г. Уметбаев. М.: Недра, 1981. 187 с.
33. Бланк И. А. Инвестиционный менеджмент / И. А. Бланк. Киев: МП. ИТЕМ ТД, 1995. 448 с.
34. Бовыкин В. И: Новый менеджмент: управление предприятиями на уровне высших стандартов; теория и практика эффективного управления / В. И; Бовыкин. М.: ОАО Экономика, 1997. 368 с.
35. Богатин Ю. В. Оценка эффективности бизнеса и инвестиций / Ю. В. Богатин. М.: ИНФРА-М, 1999. 254 с.43; Богатин Ю. В. Инвестиционный анализ / Ю. Bi Богатин. М.: ЮНИТИ-^ Дана, 2000. 286 с.
36. Бот Г. Д. Практическое руководство по управлению сбытом / Г. Д. Бот;: Пер. с англ. М^: Экономика, 1991. 271 с.
37. Большой экономический словарь / Под ред. А. Н. Азраиляна. 2-е изд. доп. и перераб. М.: Ин-т новой экономики, 1997. 864 с.
38. Бочаров В. В. Методы финансирования инвестиционной деятельности предприятий / В. В. Бочаров. М.: Финансы и статистика, 1998. 160 с.
39. Браверман Э. М. Математические модели планирования и управления в экономических системах / Э. М. Браверман. М.: Наука, 1976. 368 е.
40. Бузгалин A. BI Переходная экономика: Курс лекций по политической; экономии / А. В. Бузгалин. М.: Таурус, Просперус, 1994. 472 е.
41. Ван Рост Ш; Досье по логистике / Ш. Ван Рост. Брюссель: Бельгийский ин-т подготовки кадров, технического содействия и трансферта технологий, 1993. 33 с.
42. Василевский В. Н. Исследования нефтяных пластов и скважин / В. Н. Василевский, П. И. Петрова. М.: Недра, 1973. 240 с.
43. Васильев F. А. Логистика: Учеб. пособие / Г.А.Васильев, Л.А.Ибрагимов, Н. А. Нагапетьянц, Н. Г. Каменева. М;: ВЗФИ, 1 1993.126 с.
44. Вахрин П. Организация и финансирование инвестиций / П. Вахрин. М.: ЮНИТИ, 2000. 153 с.
45. Вейтилингэм Р. Руководство по использованию финансовой информации / Р. Вейтилингэм. М.: Экономика, 1999. 123 с.
46. Ветлу гинМ. Д. Основы логистики производства / М. Д. Ветлугин. М.: ВИПК Госснаба СССР, 1991. 48 с.
47. Виханский О. С. Стратегическое управление / О. С. Виханский. М.: Изд-во МГУ, 1995. 252 с.
48. Воропаев В. И. Управление проектами в России: основные понятия, история, достижения, перспективы / В. И. Воропаев. М.: Алане, 1995.225 с.
49. Все о маркетинге: Сборник материалов для руководителей предприятий, экономических и коммерческих служб. М.: Азимут-центр, 1992. 366 с.
50. Гаджинский" А. М. Логистика: Учебник для высших и средних специальных учебных заведений / A.M. Гаджинский. М.: ИВЦ Маркетинг, 1998. 228 с.
51. Гальперин В. М. Макроэкономика / В. М. Гальперин,
52. Г. Н. Гребенчиков, А. И. Леусский, Л. С. Тарасевич: Учебник. СПб.: Экон. шк., 1994; 398 с.
53. Гебрейт Дж. К. Экономические теории и цели общества / Дж. К. Гебрейт. М.: Прогресс, 1979. 173 с.
54. Голиков Е. А. Маркетинг и логистика: Учеб. пособие / Е. А. Голиков. 2-е изд. М.: Издат. Дом Дашков и К, 2000. 412 с.
55. Голубков Е. П. Маркетинговые исследования: теория, методология и У*' практика / Е. П. Голубков. М.: Финпресс, 1998. 416 с.
56. Гончаров В. В. Руководство для высшего управленческого персонала: В 2 т. / В. В. Гончаров. М.: МНИИПУ, 1997. Т. 1. 768 с.
57. Гончаров В. В. Руководство для высшего управленческого персонала:
58. В 2 т. / В. В. Гончаров. М.: МНРШПУ, 1997. Т. 2. 736 с.
59. Гончаров П. П. Основы логистики: Учеб. пособие / П. П. Гончаров. Оренбург: Издат. центр ОГАУ, 1995. 84 с.
60. Горбунов А. Р. Управление финансовыми потоками / А. Р. Горбунов. М.: Анкил, 2000. 223 с.
61. Горемыкин В. А. Планирование предпринимательской деятельности предприятия : Метод, пособие / В. А. Горемыкин, А. Ю. Богомолов. М.: ИНФРА-М, 1997. 334 с.
62. ГОСТ СССР 15467-79. Управление качеством продукции. Основные понятия, термины и определения. М.: Изд-во стандартов, 1987. 28 с.
63. Грачева М. В. Анализ проектных рисков / М.В.Грачева. М.: V4 Финстатинформ, 1999. 223 с.
64. Грей Форест. Добыча нефти / Форест Грей; / Пер.- с англ. М: / v ЗАО Олимп-Бизнес, 2003. 416 с.
65. Дегтяренко В. Н. Основы логистики и маркетинга /Bl Н. Дегтяренко. Ростов-н/Д.: Экспертное бюро. М.: Гардарика, 1996. 120 с.
66. Дегтяренко В. Н. Основы логистики и маркетинга: Учеб. пособие / В. Н. Дегтяренко. Ростов-н/Д.: ГАС, 1992. 28 с.
67. Деева А. И. Организация и финансирование инвестиций / А. И. Деева. М.: Изд-во Собрание, 1999. 160 с.
68. Демичев А. И. Экономика и организация промышленного производства / А. И. Демичев. М.: Мысль, 1975. 357 с.
69. Динес В. А. Конкурентоспособность и экономическая устойчивость промышленного предприятия / В: А. Динес, Н. С. Яшин. Саратов: Издат. центр СГСЭУ, 1999. 277 с.
70. Добыча, подготовка и транспорт природного газа и конденсата: ^т Справочное руководство в двух томах. Том I / Под ред.
71. Ю. П. Коротаева, Р. Д. Маргулова; М.: Недра, 1984. 324 с.
72. Доланд Дж. Рынок: микроэкономическая модель / Дж. Доланд, i Д. Линдсей.: Пер. с англ. В. Лукашевича.; под общ. ред. Б. Лисовика и
73. В: Лукашевича. СПб.: Автокомп, 1992. 496 с.
74. Заманова М. Е. Логистика бизнес-систем: Учеб. пособие / М. Е. Заманова. Саратов: СГТУ, 1997. 88 с.
75. Заманова М. Е. Логистика. Учеб. пособие / М. Е. Заманова. Саратов: СГТУ,.1995. 168 с.
76. Заманова М. Е. Особенности логистического подхода при принятии решений / М. Е. Заманова // Логистика в рыночной экономике: Межвуз. науч. сб. Саратов: СГТУ, 1996. С. 4-9.
77. Заманова М. Е. Проектирование организации и технологии транспортно-складских работ: Конспект лекций / М. Е. Заманова. Саратов: СПИ, 1990. 30 с.
78. Заманова; М. Е. Эффективность стратегии логистического развития: Учеб. пособие/Mi Е. Заманова. Саратов: СГТУ,. 1997. 52 с.
79. Земсков С. А. Практика применения функционально-стоимостного анализа / С. А. Земсков. М.: Финансы и статистика, 1987. 88 е.84; Зимин И. А. Реальные инвестиции / И. А. Зимин. М/. ЭКМОС, 2000. 143 с.
80. Иванова Г. Финансовое право России / Г. Иванова. М.: Приор, 2000. 213 с.
81. Игошин Н. В. Инвестиции. Организация управлениям и финансирование / Н. В. Игошин. Ми. ФИС, 1999. 141 с.
82. Идрисов А. Б. Стратегическое планирование и анализ инвестиций /
83. A. Б. Идрисов. М.: Инф.-издат. дом ФИЛИНЪ, 1996. 272 с.
84. Инновационные технологии современной экономики: Межвуз. науч . сб. / Отв. ред. В. Н; Менжерес. Саратов: Научная книга, 2003; 204 с.
85. Инфраструктура рынка: проблемы и перспективы: Учен: зап. / Под ред.
86. B. П. Федько. Вып. 1,2,3; Ростов-н/Д.: СКавГЭА, 1996, 1997, 1998.
87. Инютина К. В. Совершенствование планирования и организации материально-технического обеспечения производственных объединений / К. В. Инютина. JI.: Машиностроение, 1986. 247 с.
88. Инютина К. В. Основы логистики / К.В.Инютина, Б.С.Квашнин, О. В. Суслов. СПб.: СПБГУЭФ, 1999. 40 с.
89. Иогансен К. В. Спутник буровика / К. В. Иогансен. М.: Недра, 1981. 254 с.
90. Карлоф Б. Деловая стратегия / Б. Карлоф. М.: Экономика, 1991. 239 с.
91. Карп М. В. Налоговая система / М. В. Карп. М: ЗАО Финстатинформ, 2000. 117 с.
92. Котынюк Б. А. Инвестиционные проекты / Б. А. Котынюк. Киев: Раника 2000. 622 с.
93. Котынюк Б. А. Инвестиционное проектирование объектов социально-культурной сферы / Б. А. Котынюк. Киев: Раника, 2000. 432 с.
94. Корольков В. В. Логистика систем распределения и продвижения товара на рынок / В. В. Корольков // Логистика в рыночной экономике: Межвуз. науч. сб. Саратов: СГТУ, 1996. С. 30-31.
95. Коротаев Ю. П. Добыча, транспорт и подземное хранение газа / Ю. П. Коротаев, А. И. Ширковский. М.: Недра, 1984. 321 с.
96. Коротаев Ю.-П: Теория и проектирование разработки газовых и газоконденсатных месторождений: Учебник для вузов / Ю. П. Коротаев, С. Н. Закиров. Mi: Недра, 1981. 345 с.
97. Коссов В. В. Методические рекомендации по оценке эффективности проектов / В. В. Коссов, А.Г.Шахназаров, В.Н.Лившиц. М.: ЭКОНОМИКА, 2000. 421 с.
98. Костоглодов Д. Д. Макрологистические системы рыночной экономики / Д. Д. Костоглодов. Ростов-н/Д.: ГАС, 1996. 54 с.
99. Костоглодов Д. Д.Маркетинг и логистика фирмы / Д. Д. Костоглодов, И. И. Савиди, В. Н. Стаханов. М.: Изд-во ПРИОР, 2000. 128 с.
100. Крушвиц Л. Финансирование и инвестиции. Неоклассические основы теории финансов / Л. Крушвиц. М.: ИНФРА-М, 2000. 400 с.
101. Куликов Г. В. Японский менеджмент и теория международной конкурентоспособности / Г. В. Куликов. М.: СОЦИС РАН. 1996. № 10. С.118 120.
102. Курс общей экономической теории / Под ред. А.И.Добрынина и Л. С. Тарасевича. СПб.: СПбГУЭФ, 1996. 430 с.
103. Лаврушко П. Н. Подземный ремонт скважин/ П. Н. Лаврушко. М.: Недра, 1969.412 с.
104. Левашов С. А. Рыночные стратегии и логистика в деятельности фирмы / С. А. Левашов, В. Н. Менжерес. Саратов: СГТУ, 1998. 80 с.
105. Леншин И. А. Логистика: Учеб. пособие: В 2 ч. / И. А. Леншин, Ю. И. Смоляков. М.: Машиностроение, 1996. Ч. I 246 е., Ч. II - 96 с.
106. Леффлер Уильям. Переработка нефти / Уильям Леффлер. М.: ЗАО Олимп Бизнес, 1999. 120 с.
107. Лимитовский М. Основы оценки инвестиционных и финансовых решений / М. Лимитовский. М.: Прогресс, 1999. 232 с.
108. Литвинов А. А. Адаптивность как принцип конкурентного преимущества фирмы / А.А.Литвинов, С. Г. Светуньков // Научная сессия профессорско-преподавательского состава, научных сотрудников и аспирантов по итогам НИР 1999 года. СПб.: СПбГУЭФ, 2000. С.9-10.
109. Логистизация материальных и финансовых потоков экономики: Материалы Междунар. науч.-практ. конф. / Под ред. В. Н; Стаханова. Ростов-н/Д.: РГСУ, 1997. 96 с.
110. Логистика в переходный период к рыночной экономике: Тезисы докл. на Междунар. межвуз. конф. Саратов: СГТУ, 1995. 116 с.
111. Логистика и бизнес: Сб. материалов первой межотраслевой науч. и науч. практ. конф. Логистика в современных условиях развития экономики РФ. М.: МГАДИ (ТУ), Брандес, 1997. 430 с.
112. Логистика как форма оптимизации рыночных связей / Под ред. Л.С.Федорова. М.: Институт мировой экономики и международных отношений РАН, 1996. 122 с.
113. Логистика материальных потоков в рыночной экономике: Межвуз. науч. сб. Саратов: СГТУ, 1994. 92 с.
114. Логистика: Учеб. пособие / Под ред. Б. А. Аникина. М.: ИНФРА-М, 1997. 327 с.
115. Логистико-ориентированное управление организационно-экономической устойчивостью промышленных предприятий в рыночной среде / Под ред. А. А. Колобова. М.: МГТУ им. Н. Э. Баумана, 1997. 204 с.
116. Логистические и маркетинговые стратегии в региональной экономике: Межвуз. науч. сб. / Отв. ред. В. Н. Менжерес. Саратов: СГТУ, 1999. 173 с.
117. Логистические системы: Межвуз. науч. сб. / Отв. ред. М. Е. Заманова. Саратов: СГТУ, 1999. 188 с.
118. Логистические стратегии региональной экономики в переходный период: Сб. науч. статей / Отв. ред. В. Н. Менжерес. Саратов: СГТУ, 1999. 133 с.
119. Лубочнов = В. Маркетинговая логистика / В. Лубочнов // РИСК. 1996. № 4-5; С. 50-55; 1996. № 6-7. С. 54-59.
120. Львов Ю: А. Основы экономики и организации бизнеса / Ю. А. Львов. СПб.: ГМП ФОРМИКА, 1992. 384 с.
121. Мазур Н. И. Реструктуризация предприятий и компаний / И. И. Мазур,
122. B. Д. Шапиро; Под ред. И. И. Мазура. М.: Высшая школа, 2000. 587 с.
123. Мазур И. И. Управление проектами / И: И. Мазур, В. Д. Шапиро. М.: Высшая школа, 2001. 875 с.1281 Макконел К. Р. Экономикс: Проблемы и политика / К. Р. Макконел,
124. C. А. Брю. Пер. с англ.; Под ред. А. А. Пороховского. М.: Туран, 1996. Т. I. 399 с.
125. Маркетинг и логистика в переходный период в региональной экономике: Межвуз. науч . сб: / Отв. ред. В. Н. Менжерес. Саратов: СГТУ, 1998. 174 с.
126. Масленников И. К. Инструмент для бурения скважин /
127. И. К. Масленников, Г. И. Матвеев. М.: Недра, 1981. 341 с.
128. Махмудбеков Э. А. Новое в технике и технологии добычи нефти / Э. А. Махмудбеков, В. Н. Шаров. М.: Машиностроение, 1973. 381 с.
129. Меламедов С. А. Логистическая стратегия управления снабжением и запасами; сбытовых подразделений нефтяной компании.: Автореф. дис. канд. экон. наук / С. А. Меламедов. Саратов: СЕТУ, 2004. 20 с.
130. Мекумов Я. С. Организация и финансирование инвестиций / Я; С. Мекумов. М.: ИНФРА-М, 2000. 79 с.
131. Менжерес В: Н. Критерии эффективности организационных структур в; рыночной среде / В. Н. Менжерес, В. И. Рябуха. Саратов: СГТУ, 1998. 306 с.
132. Мескон М. Основы менеджмента / М. Мескон, М.Альберт, Ф. Хедоури. М.: Дело, 1994. 700 с.
133. Методика оценки уровня конкурентоспособности промышленной продукции. М.: Изд-во стандартов, 1983; 65 с.
134. Методические рекомендации по- оценке эффективности инвестиционных проектов и их отбору для финансирования. Официальное издание. М.: АОЗТ Информсервис, 1994. 81 с.
135. Методические указания по оценке эффективности инвестиционных проектов / Министерство экономики РФ, Министерство финансов РФ, Госкомитет РФ по строительной, архитектурной: и жилищной политике. Утверждено 21. 06. 1999 г. № ВК 477.
136. Мильнер Б. 3. Системный подход к организации управления / Б. 3. Мильнер, Л. И. Евенко, В. С. Рапопорт. М.: Экономика, 1983. 224 с.
137. Миротин JI. Б. Интермодальные и мультимодальные системы / Л. Б. Миротин, Ы. Э. Ташбаев. //Транспорт. 1992. № 1. С. 3-9.141. , Миротин Л: Б. Концепция логистики в бизнесе / Л. Б. Миротин //
138. Логистика. 1997. №12. С. 6-8.
139. Миротин Л. Б. Транспортная логистика: Учебник для автотранспортных вузов / Л. Б. Миротин, В. И. Николин, Ы. Э. Ташбаев: Омск, 1994: 236 с.
140. Могилевский В. Д. Формализация динамических систем / В. Д: Могилевский. М.: Экономика, 1999. 240 с.
141. Моделирование глобальных экономических процессов: Учеб. пособие / Под ред. Bl G. Дадаяна. М.: Экономика, 1984.320 с.
142. Моисеева Н. К. Современное предприятие: конкурентоспособность,, маркетинг, обновление / Н. К. Моисеева, Ю. П. Анискин. М.:. Внешторгиздат, 1993. Т. 1. 222 с.
143. Моисеева Н; К. Современное предприятие: конкурентоспособность, маркетинг, обновление / Н. К. Моисеева, Ю^ П; Анискин; Mi: Внешторгиздат, 1993. Т.2. 304 с.
144. Монден Я. Тоета: методы эффективного управления / Я. Монден. М.: Экономика, 1989. 288 с.
145. Муравьев В. М. Справочник мастера по добыче нефти / В: М. Муравьев. Изд-во 3, перераб. и доп. М.: Недра; 1975; 264 с.
146. Муравьев В. М. Спутник нефтяника / В. М. Муравьев, Н. Г. Середа. М.: Недра, 1971. 238 с.150i Муравьев ИМ; Технология и техника добычи нефти и газа / И. М; Муравьев, М. Н. Базлов, А. И. Жуков, Б. С. Чернов. М.: Недра, 1971,495 с.
147. Мясникова Л; А. Мезологистика: информация и: ожидания / Л: А. Мясникова; СПб.: СПбГУЭФ, 1998. 177 с.
148. Неруш Ю. М. Коммерческая логистика: Учебник для вузов / Ю. М. Неруш. М.: ЮНИТИ, 1997. 271 е.
149. Новиков Д. Т. Управление материальными ресурсами / Д. Т. Новиков: М.: Знание, 1990. 64 с.
150. Новиков Д. Т. Логистика и маркетинг в постреформенной экономике России / Д; Т. Новиков, Е. Т. Гребнев, А. Н. Глушковская // Маркетинг в России и за рубежом. 1999. № 5. С. 17-26.
151. Новиков Д. Т. Логистика и маркетинг в постреформенной экономике России / Д. Т. Новиков, Е. Т. Гребнев, А. Б. Звездова // Маркетинг в России и за рубежом. 1999. № 6. С. 18-26.
152. Новиков О. А. Логистика: Учеб. пособие / О. А. Новиков. СПб.: СЗПИ, 1996. 1J 2 с.
153. Новиков О. А. Производственно-коммерческая логистика: Учеб. пособие / О. А. Новиков, А. И. Семененко. СПб.: СПбГУЭФ, 1993. 4:1. 164 с.
154. Новиков О. А. Коммерческая логистика: Учеб. пособие / О. А. Новиков, С. А. Уваров. СПб.: СПбГУЭиФ, 1995. 110 с.
155. Новиков О. А. Управление системой материальных потоков на предприятиях оптовой торговли: Учеб. пособие / О.А.Новиков, Т. Т. Ценина. Д.: ФЭИ, 1991. 58 с.
156. Новожилов В. В. Проблемы измерения затрат и результатов при? оптимальном планировании / В. В; Новожилов. М.: Наука, 1972. 422 с.
157. Орешин В. П. Планирование производственной инфраструктуры: комплексный подход / В. П. Орешин. М.: Экономика; 1986. 214 е.,
158. Оркин К. Г. Расчеты в технологии и технике добычи нефти / К. Г. Оркин, А. М. Юрчук. М., Недра, 1967. 254 с.
159. Основы логистики: Учеб. пособие / Под ред. Л. Б. Миротина и В. И. Сергеева. М.: ИНФРА-М, 1999. 200 с.
160. Павлюченко В. Mi Управление инвестициями: В 2т / В. М. Павлюченко, В. В. Шеремет. М.: Высшая школа, 1998. 928 с.
161. Палис Ж. Геометрическая теория динамических систем / Ж. Палис, Ди В. Мелу. М.: Платон, 1998. 240 с.
162. Петере Э. Хаос и порядок на рынках капитала / Э. Петере. М.: Мир, 2000. 325 с.
163. Пиндайк Р. Микроэкономика / Р. Пиндайк, Д; Рубинфельд. М.: Экономика, Дело, 1992. 383 с.
164. Плоткин Б. К. Введение в коммерцию и* коммерческую логистику: Учеб. пособие / Б. К. Плоткин. СПб.: СПбГУЭФ, 1996. 171 с.
165. Плоткин; Б. К. Основы теории и практики? логистики: Методические указания / Б. К. Плоткин. СПб.-.СПбГУЭФ, 1996. 54 с.
166. Плоткин Б. К. Управление материальными ресурсами: Очерк коммерческой логистики / Б. К. Плоткин. Л:: ЛЭФИ; 1991.128 с.
167. Портер М: Международная конкуренция / М. Портер: Пер. с англ.; Под ред. и с предисл. В. Д. Щетинина. М.: Международные отношения, 1993.496 с.
168. Поспелов Д. А. Логико-лингвистические модели в системах управления / Д. А. Поспелов. М.: Энергоиздат, 1981. 231 с.
169. Промышленная логистика: Конспект лекций. Кафедра и институт организации труда при Рейнско-Вестфальской высшей технической школе. Аахен, Германия: Пер. с нем. СПб.: Политехника. 1994. 166 с.
170. Пурлик В. М. Логистика, торгово-посреднической деятельности / В: М; Пурлик. М-: Высшая школа, 1995. 202 с.
171. Пурлик В. М. Рынок инвестиционных товаров и логистика / В: Mi Пурлик. М.: Междунар. ун-т. бизнеса и управления, 1997. 192 с.
172. Рабинович И.А. Экономическое регулирование товарного обращения / И; А. Рабинович. М.: Экономика, 1991. 170 с.
173. Развитие рыночных форм хозяйствования в современной российской экономике: Межвуз. науч . сб. / Отв. ред. В. Н. Менжерес. Саратов: СГТУ, 2000. 198 с.
174. Рахилькин А. В. Логистика фирмы / А. В. Рахилькин. Новосибирск: Новосибирское книжное изд-во, 1997. 116 с.
175. Рейфе М. Е. Организация развития логистической деятельности на оптовом рынке / М; Е. Рейфе. СПб.: СПбГУЭФ, 1996. 27 с.
176. Реформирование предприятий. Типовая программа. Методические рекомендации. Опыт реструктуризации. Сб. док-в. М.: Издат. центр Акционер, 1998. 151 с.
177. Робинсон Дж. Экономическая теория несовершенной-конкуренции / Дж. Робинсон. Мл Прогресс, 1986. 472 с.
178. Робсон М. Практическое руководство по реинжинирингу бизнес-процессов / М. Робсон, Ф. Улах; Под ред. Н. Д. Эриашвили. М:: Аудит. ЮНИТИ, 1997. 224 с.
179. Родников А. Н. Логистика: Терминологический словарь / А. Н. Родников. М.: Экономика, 1995. 252 с.
180. Русалева Л; Ю. Основы логистики / Л. Ю. Русалева. Новосибирск: НГАЭУ, 1996.70 с.
181. Рыжова О. А. Организация материальных потоков в токающих и тянущих системах производства: Конспект лекций 7 О. А. Рыжова. Саратов: СГТУ, 1995. 50 с.
182. Рынок и логистика / Под ред. М. П. Гордона. М.: Экономика, 1993. 144 с.
183. Рынок: микроэкономическая модель: Пер. с англ. В. Лукашевича ; Под общ. ред. Б. Лисовика и В. Лукашевича. СПб.: Автокомп, 1992. 496 с.
184. Санков В. Г. О логистике внутренней- деятельности микрологистических систем / В. Г. Санков. // Инновационные технологии современной экономики: Межвуз. науч. сб. СГТУ -Саратов: Научная книга, 2003. С. 162-164.
185. Сборник задач по технологии и технике нефтедобычи /
186. И. Т. Мищенко, В. А. Сахаров, В. Г. Грон. М.: Недра, 1984. 153 с.
187. Светуньков С. Г. Экономические методы прогнозирования спроса (на примере промышленной энергетики) / С. Г. Светуньков;. Под ред. Г. Л. Багиева. М.: Изд-во МГУ, 1993. 123 с.
188. Семененко А. И. Введение в теорию обоснования логистических решений (эффективность логистических систем и цепей): Учеб. пособие / А. И. Семененко. СПб.: СПбГУЭФ, 1999. 247 с.
189. Семененко А. И. Предпринимательская логистика / А. И. Семененко. СПб.: Политехника, 1997. 352 с.
190. Семененко А.И. Предпринимательская логистика / А. И. Семененко. СПб.: СПбГУЭФ, 1994. Ч. I 124 е., Ч. II - 175 с.194; Семененко А. И. Логистика. Основы теории: Учебник для вузов /
191. A. И. Семененко, В. И. Сергеев. СПб.: Союз, 2001. 544 с.
192. Сергеев В. И. Логистика: Аналитический обзор / В. И. Сергеев. СПб.: Знание, 1996. 27 с.
193. Сергеев В; И. Логистика: Учеб. пособие / В; И. Сергеев. СПб.: СПбГИЭА, 1995. 131 с.197; Сергеев В. И. Логистика в бизнесе: Учебник / В. И. Сергеев. М.: ИНФРА-М, 2001.608 с.
194. Сергеев В. И. Менеджмент в бизнес-логистике / В. И. Сергеев. М.: Информ.-издат. дом ФИЛИНЪ, 1997. 772 с.
195. Сергеев В.И. Формирование макрологистических систем /
196. B. И. Сергеев, П. А. Эльяшевич. СПб.: Знание, 1997. 166 с:
197. Сергеев И. В. Организация и финансирование инвестиций / И.В.Сергеев, И. И. Веретенникова. М.: Финансы и статистика, 2000. 272 с.
198. Середа Н. Г. Основы нефтяного и газового дела / Н. Г. Середа, В. М. Муравьев. М.: Недра, 1980. 176 с.
199. Сетдиков Р. А. Реформирование механизма совершенствования экономических процессов в условиях развития предпринимательской среды. Автореф. дис. докт. экон. наук / Р. А. Сетдинов. СПб.: СПбГУЭФ, 1999. 36 с.
200. Системные исследования в экономике: Межвуз. науч. сб. / Отв. ред. В. Н. Менжерес. Саратов: Научная книга, 2003. 306 с.
201. Словарь современной экономической теории Макмилана. М;: ИНФРА-М, 1997. 608 с.
202. Смехов А. А. Введение в логистику / А. А. Смехов. М.: Транспорт, 1993. 112 с.
203. СмеховА. А. Основы транспортной логистики / А. А. Смехов. М.: Транспорт, 1995. 197 с.
204. Совершенствование механизмов управления в региональной экономике: Материалы Всеросс. науч. конф. / Отв. ред. Б. Я. Татарских. Пенза: ПДЗ, 1999. 100 с.
205. Современная экономика России: инновационные инструменты развития: Межвуз. науч. сб. / Отв. ред. В: Н. Менжерес. Саратов: Научная книга, 2003. 242 с.
206. Сосунова Л. А. Коммерция и эффективность услуг на оптовом рынке / JI. А. Сосунова. Самара: СамГЭА, 1997. 109 с.210; Сосунова Л. А. Макроэкономическая; концепция коммерции услуг / Л. А. Сосунова. СПб.: СПбГУЭФ, 1997. 156 с.
207. Справочная книга по добыче нефти / Под ред. Ш. К. Гиматудинова. М.: Недра, 1974. 195 с.
208. Справочник по добыче нефти. / Под ред. И. М. Муравьева. М.: Гостоптехиздат, 1958. Т. 1. 540 с.
209. Справочник по нефтепромысловому оборудованию /Подред. Е. И. Бухаленко. М.: Недра, 1983. 321 с.
210. Справочное руководство по проектированию разработки и эксплуатации нефтяных месторождений. Проектирование разработки / Под общ. ред. Ш. К. Гиматудинова. М.: Недра, 1983. 352 с.
211. Справочное руководство по проектированию разработки и эксплуатации нефтяных месторождений. Добыча нефти / Под общ. ред. Ш. К. Гиматудинова. М;: Недра, 1983. 436 с.
212. Стабилизация и развитие региональной экономики: Межвуз. науч. сб. / Отв. ред. В. Н. Менжерес. Саратов: СГТУ, 2000. 168 с.
213. Стратегическое планирование / Под ред. Э. А. Уткина. М.; Ассоциация авторов и издателей Тандем; Изд-во Э1СМОС, 1998. 440 с.
214. Теория фирмы / Под ред. В.М.Гальперина. СПб.: Экономическая школа, 1995 (Вехи экономической мысли. Вып.2). 534 с.
215. Транспортная логистика: Учеб. пособие / Под ред. Л. Б. Миротина. М.: МГАДИ(ТУ), 1996. 211 с.
216. Туровец О. Г. Логистика: Учеб. пособие / О. Г. Туровец, В. Н. Родионова. Воронеж: ВГТУ, 1994. 90 с.
217. Уваров С. А. Логистика / С. А. Уваров. СПб.: ЗАО Инвестиции в науку и производство, 1996. 232 с.
218. Уотерман Р. Фактор обновления. Как сохраняют конкурентоспособность лучшие компании / Р. Уотерман. Пер с англ. М.: Прогресс, 1988. 368 с.
219. Федоров Л. С. Максимальный эффект при минимуме затрат. Логистическая стратегия управления, материальными ресурсами в странах с развитой рыночной экономикой / Л: С. Федоров. / РИСК. 1994; № 1-2. С. 76-80.
220. Фишер С. Экономика / С.Фишер, Р. Дорнбуш, Р. Шмалензи; Пер. с англ. М.: Дело ТД, 1993. 864 с.
221. Формирование рыночной экономики: стратегия и тактика: Межвуз. науч. сб. / Отв. ред. В. Н. Менжерес. Саратов: СГТУ, 2000. 146 с.
222. Хакен Г. Синергетика. Иерархии неустойчивостей в самоорганизующихся системах и устройствах / Г. Хакен. М.: Мир, 1985. 311 с.
223. Харисова Л. М. Логистическое моделирование процесса сбыта готовой продукции: Автореф. дис. канд. экон. наук / Л. М. Харисова. СПб.: СПбГУЭиФ, 1996. 18 с.
224. Чемберлин Э. Теория монополистической конкуренции (Реориентация теории стоимости) / Э. Чемберлин. М.: Экономика, 1996. 35 Г с.
225. Черкасов В. Е. Международные инвестиции / В. Е. Черкасов. М.: Дело, 1999. 153 с.
226. Чудаков А. Д. Логистика: Учебник 7 А. Д. Чудаков. М.: Изд-во РДЛ,2001. 137 с.
227. Шарп У. Ф. Инвестиции /;У. Ф. Шарп, Г. Дж. Александер, Дж. Бейли; Пер. с англ. М.: ИНФРА-М, 1997. 1024 с.
228. Шевалье Ж. Логистика. Новые принципы менеджмента и конкурентоспособности / Ж. Шевалье, Т. Вань; Пер. с фр. М.:
229. Консатбанкир, 1997. 112 с.
230. Шепель А. В. Анализ рисков как составная часть эффективности инвестиционной политики / А. В. Шепель. // Системные исследования, экономических процессов в современном обществе: Межвуз. науч. сб. / СГТУ. Саратов: Научная книга, 2003. С. 286-296.
231. Шепель А. В. Анализ эффективности инвестиций в развитие логистических систем / А. В. Шепель. // Инновационные технологии современной экономики: Межвуз. науч. сб. / СГТУ. Саратов: Научная книга, 2003. С. 190-194.
232. Шепель А. В. Инвестиционная деятельность в логистической системе нефтегазодобывающего комплекса / А. В. Шепель. // Логистика инновационной деятельности: Межвуз. науч. сб. по материалам регион, науч.-практ. конф. Саратов: СГТУ, 2004. С. 202-205.
233. Шепель А. В. Инвестиции и логистика / А. В. Шепель. // Инновационные технологии современной экономики: Межвуз. науч. сб. / СГТУ. Саратов: Научная книга, 2003. С. 194-197.
234. Шепель А. В. Логистическая активность материальных потоков в системе закупок / А. В. Шепель. // Актуальные проблемы современного менеджмента: Сб. науч. ст. по материалам юбил. конф. Саратов: СГТУ,2002. С.93-97.
235. Шепель А. В: Логистическая организация предпринимательства / А. В. Шепель. // Развитие эффективного менеджмента: Межвуз. науч. сб. Саратов: СГТУ, 2002. С. 115-120.
236. Шепель А. В. Оценка стоимости проекта как основа эффективных инвестиций в развитие логистической системы / А. В. Шепель. //
237. Шепель А. В. Проектный подход инвестиционной политики логистической системы / А. В. Шепель. // Ведущие стратегии и механизмы современного общественного развития: Межвуз. науч. сб. /у, СГТУ. Саратов: Аквариус, 2004. С. 380-382.
238. A. Д. Шеремет, Р. С. Сейфулин, Е. В. Негашев. 3-е изд. М.: ИНФРА-М, 2000. 207 с.
239. Шеховцева Е. Ю. Организация информации в менеджменте логистических систем / Е. Ю. Шеховцева. Экономика и логистика менеджмента. Межвуз. науч. сб. Саратов: СГТУ, 1998. С. 79-82.
240. Шмален Г. Основы и проблемы экономики предприятия / Г. Шмален. М.: Финансы и статистика, 1996. 512 с.
241. Экономика переходного периода: Учеб. пособие / Под ред.
242. B. В: Радаева, А. В. Бузгалина. М.: Изд-во МГУ, 1995. 410 с.
243. Экономика предприятия: Пер. с нем. М.: ИНФРА-М, 1999. 928 с.
244. Экономика предприятия: Учебник/ Под ред. О. И: Вокова. М.: ИНФРА-М, 1997.416 с.
245. Экономический анализ: ситуации, тесты, примеры, задачи, выбор оптимальных решенийj финансовое прогнозирование: Учеб. пособие. Под ред. М. И. Баканова, А. Д. Шеремета. М.: Финансы и статистика, 1999.656 с.
246. Эффективность стратегий логистического развития: Межвуз. науч. сб. Саратов: СГТУ, 1995. 114 с.Р
247. Яковлев В. П. Оператор по исследованию скважин / В. П. Яковлев. М.: Гостоптехиздат, 1952. 252 с.
248. Яновский A.M. Конкурентоспособность товара и производителя продукции в системе рыночной экономики / А. М. Яновский // Стандарты и качество. 997. № 2. С. 43-44.
249. Яшин А. С. Справочник по капитальному ремонту нефтяных и газовых скважин / А. С. Яшин. М.: Недра, 1973. 263 с.
250. Яшин Н. С. Конкурентоспособность промышленных предприятий: методология, оценка, регулирование / Н. С. Яшин. Саратов: Издат. центр СГЭА, 1997. 248 с.
251. Ballou R. Н. Business Logistics Management / R. H. Ballou. Third Edition. New York. Prentice-Hall International. Inc., 1993.
252. Bowersox D. J. Logistical Management / D. J. Bowersox., D. J. Gloss, О. K. Helferish. Me Millan Publishing, 3rd ed. New York: lohn Willey, 1991.
253. Christopher M. Logistics and Supply Chain Management: Strategies for Reducing Costs and Improving Services / M. Christopher. UK: London. Pitman Publishing, 1999.
254. Cooper J. European Logistics / J.Cooper, M: Browne, M.Peters. Oxford: Blackwell Publishers, 1991.
255. Drucker P. F. The new realities: in government and politics, in economics and business in Society and world view / P. F. Drucker. New York: Harper and Row, Pablishers, 1992.
256. Hutchpnson N. E. An Integrated Approach in Logistics Management / N. E. Hutchpnson. Engle-wood Cliffs. New Jersey: Pricritis Hall, 1987.