Исследование финансового состояния ОАО "Свердловскагропромснаб"
Дипломная работа - Экономика
Другие дипломы по предмету Экономика
себестоимость, тыс. рублейСп169564Прибыль, тыс. рублейП2086Маржинальный доход, тыс. рублей МД29760Доля маржинального доходаУмд17,34Порог рентабельности (Тк), тыс. рублейТкр159596Запас финансовой прочности в тыс. рублей в 054 7,02
Постоянные расходы = Коммерческие расхода + Управленческие расходы = 17526 + 10148 = 27674
Полная себестоимость = Себестоимость + Постоянные расходы = 141890 + 27674 = 169564
Маржинальный доход = Выручка - Переменные расходы = 171650 - 141890 = 29760
Доля маржинального дохода = (Маржинальный доход / Выручка) * 100% = (29760 / 171650) * 100% = 17,34%
Порог рентабельности = Постоянные расходы /Доля маржинального дохода*100= 27674 / 17,34 *100 = 159596
Запас финансовой прочности в тыс.руб. = Выручка - Порог рентабельности = 171650 - 159596 =12054
Запас финансовой прочности в % = (Выручка - Порог рентабельности) / Выручка *100 = (171650 - 159596) / 171650 * 100 = 7,02
Проводя анализ безубыточности производства, полученные результаты показывают, что в отчетном периоде предприятию Свердловскагропромснаб нужно было реализовать продукции на 159596 тыс.руб., чтобы покрыть все затраты, но при такой выручке рентабельность была бы равна нулю. Фактически же выручка составила 171650 тыс.руб., что выше пороговой на 12054 тыс.руб. Это и есть запас финансовой устойчивости или зона безубыточности предприятия. Хотя выручка и возросла за 2006 г. 36,04 % по отношению к 2005 г., что составило 45475 тыс.руб., но предприятию нужно постоянно следить за запасом финансовой устойчивости, т.к. данный запас составляет всего 7,02 %, что очень близко к нулю.
.4 Анализ аналитических показателей бухгалтерского баланса
Таблица 4 - Аналитические показатели бухгалтерского баланса
ПоказателиПредыдущий период (2005 г.)Отчетный период (2006 г.)ОтклоненияАбсолютные, +/-Динамика, %Валюта баланса123836116829-700794,34Постоянные активы4568630344-1534266,42Текущие активы78150864858335101,11Собственный капитал28889301731284101,04Заемный капитал7822557264-2096173,2Инвестируемый капитал10711487437-1967781,63Текущие пассивы167222939212670101,76Чистый оборотный капитал (ЧОК)6142857093-433592,94
При анализе показателей бухгалтерского баланса валюта баланса в отчетном периоде уменьшилась на 5,66%, что в абсолютном отклонении составило 7007 тыс.руб., за счет уменьшения постоянных активов на 33,58% или в абсолютном отклонении на 15342 тыс.руб.
Текущие активы изменились незначительно - увеличились всего на 1,11%, что составило 8335 от разницы анализируемых периодов.
В результате всей деятельности предприятия заемный капитал уменьшился на 26,8 %, а собственный капитал увеличился на 1,04% или на 1284 тыс.руб.
Текущие пассивы так же изменились - увеличились на 1,76%, что составило 12670 от разницы анализируемых периодов
Что же касается ЧОК, то он тоже уменьшился: на 7,06% или на 4335 тыс.руб., т.к. его можно определить по формуле ЧОК = ТА - ТП, то он составляет:
ЧОК2005 = 78150 - 16722 = 61428 тыс.руб.
ЧОК2006 = 86485 - 29392 = 57093 тыс.руб.
.5 Анализ платежеспособности и ликвидности баланса
Одним из показателей, характеризующих финансовое положение предприятия, является его платежеспособность, т.е. возможность наличными денежными ресурсами своевременно погашать свои платежные обязательства.
При анализе платежеспособности предприятия используют понятие ликвидности баланса - это способ обращать активы баланса в денежные средства для погашения обязательств и понятие финансовой устойчивости. Чем меньше требуется времени для инкассации данного актива, тем выше его ликвидность.
Таблица 5 - Анализ финансовой устойчивости
ПоказателиНормативРасчетРейтингПредыдущий период (2005 г.)Отчетный период (2006 г.)Предыдущий период (2005 г.)Отчетный период (2006 г.)Коэффициент обеспеченности ресурсами запасов (КО)?0,6-0,81,240,9711Коэффициент обеспеченности ресурсами текущих активов (КО)?0,10,790,6611Коэффициент маневренности (КМ)?0,52,131,89 11
ЧОК = 3П + 4П - 1А = ИК - ПА = 2А - 5П = ТА - ТП
ТА = 2А
СК = 3П
ЧОК2005 = 78150 - 16722 = 61428 тыс.руб.
ЧОК2006 = 86485 - 29392 = 57093 тыс.руб.
Запасы2005 + НДС2005 = 48962 + 459 = 49421
Запасы2006 + НДС2006 = 57787 + 1043 = 58830
Валюта баланса2005 = 123836
Валюта баланса2006 = 116829
КОЗ = ЧОК / Запасы
КО = ЧОК / ТА
КМ = ЧОК / СК
КОЗ 2005 = 61428 / 49421 = 1,24 КОЗ 2006 = 57093 / 58830 = 0,97
КО 2005 = 61428 / 78150 = 0,79 КО 2006 = 57093 / 86485 = 0,66
КМ 2005 = 61428 / 28889 = 2,13 КМ 2006 = 57093 / 30173 = 1,89
Коэффициент обеспеченности ресурсами запаса в 2005 году составил 1,24, а в 2006 году составил 0,97. Это значит, что финансовая устойчивость не достигнута. Таким образом, за счет собственных источников в 2005 году финансировалось 124% оборотных активов, а в 2006 году всего 97%.
Коэффициент обеспеченности ресурсами текущих активов в 2005 году составил 0,79, а в 2006 году 0,66 - оба показателя удовлетворяют норматив.
Коэффициент маневренности составил 2,13 на 2005 год и 1,89 на 2006 год.
По данным показателям в 2005 году и в 2006 году на предприятии была абсолютная устойчивость финансового состояния.
.6 Анализ ликвидности статей баланса
Таблица 6 - Анализ ликвидности статей баланса
АктивНПКППассивНПКППлатежный излишек (недостаток)НПКПА1 Наиболее ликвидные активы12154852П1 Наиболее срочные обязательства1429226956-13077-22104А2 Быстро реализуе- мые активы2638623846П2Краткосрочные пассивы16722293929664-5546А3 Медленно реализуемые активы 5054957787П3 Долгосрочные пассивы7822557264-27676523А4 Трудно реализуемые активы66086400П4 Постоянные пассивы2888930173-22281-23773Валюта баланса1238361168291238361168290 0
А1 = Денежные средства + Краткосрочные финансовые вложения
А2 = Дебиторская задолженность + Прочие оборотные активы
А3 = Запасы и затраты + НДС по потребительским ценностям
А4 = Основные средства + Незавершенное строительство