Geum.ru
Авторефераты по всем темам  >>  Авторефераты по техническим специальностям  

На правах рукописи

ГАНЮКОВА НАТАЛЬЯ ПАВЛОВНА

уПРАВЛЕНИЕ ФИНАНСОВЫМИ ПОТОКАМИ КОРПОРАЦИИ

В УСЛОВИЯХ РИСКА НА ОСНОВЕ ИМИТАЦИОННОЙ МОДЕЛИ

Специальность: 05.13.10 -

Управление в социальных и экономических системах

Автореферат

диссертации на соискание ученой степени

кандидата технических наук

Астрахань - 2012

Работа выполнена в Федеральном государственном бюджетном образовательном учреждении высшего профессионального образования Астраханский государственный технический университет.

Научный руководитель:        доктор технических наук, профессор

Квятковская Ирина Юрьевна.

Официальные оппоненты:        профессор  кафедры Системы искусственного интеллекта ФГБОУ ВПО Саратовский государственный технический университет имени  ГагаринааЮ.А.,

доктор технических наук, профессор

Большаков Александр Афанасьевич,

ректор ФГБОУ ДПО Государственная академия промышленного менеджмента им. Н.П. Пастухова,

кандидат технических наук, профессор

Аниськина Нина Николаевна.

Ведущая организация: п        ФГБОУ ВПО Московский государственный университет экономики, статистики и информатики (МЭСИ).

Защита состоится 29 марта 2012 г. в 15:30 на заседании диссертационного совета Д 307.001.06 при Астраханском государственном техническом университете по адресу: 414025, г. Астрахань, ул. Татищева, 16, главный корпус, ауд. № 313.

Ваши отзывы в количестве двух экземпляров, заверенные гербовой печатью организации, просим присылать по адресу: 414025, г. Астрахань, ул. Татищева 16, ученому секретарю диссертационного совета Д 307.001.06.

С диссертацией можно ознакомиться в научной библиотеке Астраханского государственного технического университета.

Автореферат разослан 27 февраля 2012 г.

Ученый секретарь

диссертационного совета                                 А. А. Ханова

Общая характеристика работы

Актуальность исследования.

В современных условиях кризиса появилась тенденция к укрупнению предприятий и возникновению производственно-коммерческих объединений корпоративной структуры (холдингов, концернов и т.п.). Финансовые потоки (ФП) являются универсальным индикатором эффективности функционирования каждого из бизнес-процессов корпорации, они могут характеризовать как деятельность отдельных структурных подразделений, так и эффективность управленческих решений, принимаемых в корпорации в целом. Контролируемое управление ФП является одной из принципиальных задач повышения эффективности управления предприятиями корпоративной структуры. Критически важно соответствие стратегического развития структурных подразделений генеральной стратегии корпорации в целом.

В области технических наук проблема управления ФП исследована А.Р.аГорбуновым, А.Г. Устиновым, В.В. Бобыревым, И.Ю. Килиным. В работах этих ученых исследованы модели и методы управления отдельными параметрами финансовой системы предприятий, но применение предложенных механизмов для корпоративных структур не описано. Мировые фундаментальные исследования в области данной проблематики представлены трудами ученых-экономистов: И.аАнсоффа, Р.аБрейли, Л.аГапенски, П.аДрукера, С.аМайерса, М.аПортера, А.Дж.аСтрикленда.

Фактически в России еще не накоплен достаточный опыт управления корпоративным сектором экономики, а применение имеющихся в мировой практике наработок ограничено условиями российской действительности. Отсутствует комплексный подход к задаче управления ФП, использующий совокупность современных программных средств и методик на основе математического и имитационного моделирования. Не определен механизм выявления системных закономерностей, характеризующих свойства корпоративных ФП на основе ретроспективного анализа, которые могут быть использованы при формировании нового бюджета. Отсутствует методика автоматизированной индикативной оценки рисков ФП корпорации с учетом особенностей процессного управления.

Данные обстоятельства вызывают необходимость постановки и решения актуальной научно-технической задачи разработки метода процессного управления ФП предприятия корпоративной структуры с учетом факторов риска с использованием современных информационных технологий и инструментальных средств.

Объект исследования. Финансовая деятельность предприятия корпоративной структуры.

Предмет исследования. Модели и методы управления финансовыми потоками корпорации.

Целью диссертационной работы является совершенствование управления финансовыми потоками предприятия корпоративной структуры на комплексной математической, алгоритмической и инструментальной основе. Для достижения поставленной цели требуется решение следующих задач:

  1. провести исследование существующих методов и моделей управления финансовыми потоками корпорации и их рисков, выделить системные свойства финансовых потоков и количественные оценки присущих им рисков с учетом эндогенных и экзогенных факторов;
  2. разработать метод управления финансовыми потоками, позволяющий от модели предметной области перейти к программной реализации информационно-советующей системы, необходимой для принятия решения в задачах внутрикорпоративного финансирования в условиях неопределенности;
  3. разработать семантическую и математическую модели предметной области в форме финансово-логистической модели внутрикорпоративных финансовых потоков с учетом факторов риска;
  4. на основе финансово-логистической модели разработать имитационную модель движения финансовых потоков корпорации с целью выявления причин возникновения рисков и оценки степени их критичности, апробировать ее в среде имитационного моделирования Arena;
  5. сформулировать методику проверки гипотезы о подобии параметров корпоративного и локальных бюджетов, основанную на фрактальном анализе динамических рядов, характеризующих финансовые потоки корпорации и ее подразделений;
  6. разработать структуру информационно-советующей системы, реализующей авторский метод процессного управления финансовыми потоками, позволяющую тиражировать ее в типовой корпорации.

Методы исследования. Основными методами являются абстрактно-логический, экономико-математический, имитационного моделирования, фрактальная математика, теория статистики и логистики.

Достоверность и обоснованность работы. Обоснованность полученных результатов обусловлена корректным применением вышеперечисленных методов. Достоверность подтверждается адекватностью результатов использования программного комплекса путем сопоставления бюджетов, сформированных традиционным способом и методом, предложенным в данной научной работе.

Научная новизна диссертационного исследования. Разработан метод управления финансовыми потоками корпорации, реализованный на основе авторской методики, алгоритмического и математического инструментария управления рисками, а именно:

Ц разработана модель предметной области в форме финансово-логистической модели, представляющая математическое описание функционирования системы финансовых потоков, позволяющая генерировать оценки степени рисков и формализовать постановки частных оптимизационных задач;

Ц для перехода к процессному управлению предложена процедура реклассификации, позволяющая агрегировать первичную информацию для анализа финансовых потоков и устранить избыточность информации объектного подхода при решении задач стратегического управления финансами корпорации;

Ц создана имитационная модель системы финансовых потоков корпорации, позволяющая эмулировать внутрикорпоративные процессы в целях определения оптимальных состояний, формирования реестра рисков и интегральной балльной оценки;

Ц разработан алгоритм внутрикорпоративного бюджетирования, отличающийся применением анализа фазовых портретов и R/S-анализа временных рядов для оценки фрактального подобия бюджетов подразделений бюджету корпорации.

Практическую ценность работы составляют:

1. Структура программного комплекса, являющегося элементом автоматизированного рабочего места специалистов по финансовому планированию корпорации.

2. Алгоритмы экспорта входной информации из информационной базы корпорации для реализации метода управления, формализованные в виде вновь разработанных шести карт маршрутов средствами бизнес-логики 1С.

3. Предложенный метод управления финансовыми потоками и разработанная автором Компьютерная система управления риском финансовых потоков корпорации на основе имитационной модели принят к реализации в планово-финансовом отделе корпорации ЭЛКО (г. Астрахань). Учебный вариант программного обеспечения используется в Астраханском государственном техническом университете.

Апробация результатов. Основные положения, теоретические и практические выводы работы представлены на ХХ, ХХI, ХХIII международных научных конференциях Математические методы в технике и технологиях (Ярославль, 2007; Саратов, 2008; Смоленск, 2010); Международной конференции Информационные технологии в образовании, технике и медицине (Волгоград, 2006); Международной научно-практической конференции Суперкомпьютеры: вычислительные и информационные технологии (Хабаровск, 2010); V Международной научно-практической конференция Результаты и проблемы социально-экономического развития Астраханской области (Астрахань, 2006); на научных конференциях профессорско-преподавательского состава АГТУ.

Публикации. По результатам выполненных научных исследований в 2006-2011гг. опубликовано 13 печатных работ, отражающих основное содержание диссертационной работы, в том числе 5 статей в рекомендуемых ВАК РФ научных журналах. Получено два свидетельства об официальной регистрации программы для ЭВМ №2009611877 и №2010615846.

Структура и объем диссертации. Диссертационная работа состоит из введения, четырех глав, заключения, библиографического списка и приложений. Основная часть диссертации изложена на 138 страницах, содержит 48 рисунков и 10 таблиц. Библиографический список включает 112 наименований.

основное содержание работы

Во введении обоснована актуальность темы диссертационной работы, сформулированы цели и задачи управления, методы решения, объект и предмет исследования, приведены основные результаты и научная новизна работы, описана структура диссертации.

В первой главе рассмотрены основные понятия и определены специфические черты объекта управления, проведен обзор и сравнительный анализ литературы по применению моделей и методов управления финансовыми потоками с использованием систем управления знаниями.

Проведен анализ объекта исследования предприятия корпоративной структуры (далее - корпорации) как социально-экономической системы (СЭС), представляющей совокупность относительно обособленных предприятий, участники которой, имея относительную юридическую и хозяйственную самостоятельность, объединяются для достижения общей цели под управлением головного подразделения (рис. 1). Задачей управляющего органа является осуществление такого управления (UFR), чтобы с учетом наличия информации о внешних воздействиях (W) обеспечить требуемое в настоящий момент состояние управляемой системы (Sta) в соответствии с управляющим воздействием (Z).

Рис. 1. Схема управления финансовыми потоками корпорации как СЭС

Под управлением ФП корпорации понимается система мероприятий, направленных на достижение общекорпоративных стратегических целей корпорации за счет повышения эффективности финансового обеспечения структурных подразделений. Выявлено, что большинство исследователей применяет объектный подход к управлению ФП, основанный на моделировании, анализе и прогнозировании по статьям бухгалтерского учета. Основным недостатком данного подхода являются: излишняя детализация, усложняющая расчеты; отсутствие необходимого объема наблюдений, позволяющего верифицировать математические модели, построенные по результатам анализа временных рядов. Отмечено, что управление ФП относится к опережающему типу и направлено на достижение двух целей, первая из которых связана со снижением рисков; вторая - с обеспечением соответствия внутрикорпоративных финансовых процессов стратегической цели корпорации.

С учетом проведенного анализа выполнена постановка задачи диссертационного исследования.

Рис. 2. Структура задачи процессного управления

Во второй главе описан переход к процессному управлению путем формирования и исследования агрегированных показателей, характеризующих определенные значимые процессы корпорации. ФП корпорации упорядочены по соответствию процессам в логистической цепи: закупкизапасы производствоскладирование распределение.

Выделены следующие процессы: Fzak - процесс Закупки, включающий операции с валютой (V) и кредитами (C); FzapЦ процесс Запасы, включающий дебиторские (D) и кредиторские ресурсы (K); Fpr - процесс Производство, результирующий финансовые потоки из предыдущих процессов; Fskl - процесс Складирование, включающий финансовые ресурсы, предназначенные для выделения в различные фонды корпорации; Fras - процесс Распределение, включающий обеспеченность системы финансовыми ресурсами. Управляющие параметры, характеризующие воздействия на внутрикорпоративные процессы, определяются как факторы риска (рис. 2).

Рис. 3. Структура ФЛ модели МФП корпорации

Методом статистической оценки данных прошлых периодов определены наиболее вероятные факторы риска и выделены вызываемые ими виды рисков FR присущие ФП корпорации: операционный риск FRo; рыночный риск FRm; кредитный риск FRk; коммерческий риск FRc; риск ликвидности FRl.

FR={FRo,FRm,FRk,FRc, FRl}.

Построена модель движения финансовых потоков (МФП) корпорации (рис. 3), которая, учитывая цель и задачи моделирования, а также контекст представленных в модели параметров, названа финансово-логистической (ФЛ). Структура модели представима в виде графа:  F = {FC, FU},

где FC={FC+, FC-, FR} - множество ФП корпорации, где FC+, FC- - положительные и отрицательные ФП; FR - множество рисков; FU={StrFU, Sta} - множество узлов, структурирующих ФП; Sta - множество состояний системы; StrFU={Fzak, Fzap, Fpr, Fskl, Fras} - структура узлов агрегирования.

В структуре МФП выделены внутрикорпоративные ФП (табл. 1):

FC={D, K, S, Sv, V, C, F, P, T, R}.

Таблица 1

Характеристика типов и видов финансовых потоков корпорации

Тип

Характеристика FC

Вид

Характеристика FC

Di

дебиторская задолженность

Di+/Di-

возникшая/погашенная дебитор. задолженность

Ki

кредиторская задолженность

Ki+/Ki-

возникновение/погашение кредитор. задолж.

Svi

внутренний финансовый результат структурных подразделений

Vi

валютные средства

Vi+/Vi-

покупка/продажа валюты

Ci

кредитные средства

Ci+/Ci-

получение/погашение кредита в данном цикле

Fi

фонды

Fi-/ Fi+

формирование/использование фондов

Pi

средства, предназначенные для распределения

Ti-

потребность в денежных средствах

Ri

поток распределения

В структуре МФП StrFU выделены следующие узлы агрегирования ФП: FU={U1, Е, U7}, тип узла характеризуется входящими ФП (табл. 2).

Таблица 2

Характеристика типов узлов модели

Тип

Характеристика узла

U1 = {W}

Экзогенная среда (сторонние предприятия и организации, с которыми возникают внешние финансовые потоки Ci, Vi, Ki, Di).

U2= {D, K}

Узел, аккумулирующий дебиторскую задолженность Di (FC+) и кредиторскую задолженность Ki (FC-).

U3 ={V, C}

Результат операций с валютой Vi (FC+) и кредитные операции Ci (FC-).

U4={P}

Финансовые результаты, поступающие из предыдущих узлов МФП.

U5 ={R}

Итоговый финансовый результат, т.е. FC, предназначенный для дальнейшего перераспределения финансовых ресурсов (Ri) в ответ на потребность (Ti-) в них структурных подразделений корпорации.

U6={I}

Эндогенная среда, (внутрикорпоративные подразделения, формирующие финансовый результат Svi и потребность в денежных средствах Ti-).

U7={F}

Oобособленный узел, характеризующий накопление финансовых средств (Fi) в фондах, которые могут являться источником внутрикорпоративного финансирования (Fi+).

Основными задачами управления ФП корпорации являются:

  1. Ri= Pi+ Ki- + Ti-+ Ci- + Fi+ →max - оптимизация результирующего потока.
  2. FRmin - снижение выявленных рисков ФР корпорации.
  3. Достижение условия Svi>Ti (превышение финансового результата подразделений над потребностью в финансировании).
  4. Определение значения Ri={Rzak, Rzap, Rpr, Rskl, Rras}, соответствующего заданным параметрам бюджетирования.

Для описания рисковых воздействий на ФП и выработки мероприятий по сокращению потерь разработана математическая модель управления ФП корпорации, представленная в виде орграфа с вершинами Ui, iI, веса ориентированных связей которых соответствуют значениям fcij. Расширено представление узла путем введения реестра рисков, выраженного вектором Pi={pivr}, где vr=, VR - общее количество видов риска FR. Значения pivr определяются на основе индикации наличия риска ФП (табл. 3).

Таблица 3

Принцип индикации наличия риска ФП

Степень риска

Наименование градаций риска

Индикация

<0,25

Приемлемый

Риск не существен

pivr=0

0,25 0,5

Допустимый

0,5 0,75

Критический

Риск существенен

pivr=1

>0,75

Катастрофический

Выделен сквозной финансовый поток (SFC), представляющий последовательность нескольких узлов и ФП, ведущую из начального узла (start) в конечный (end). Риск сквозного ФП FR(SFC) характеризует вероятность достижения финансовыми потоками ожидаемых значений, он отражает переходящий риск, передающийся ФП fcij от начального узла Ustart. к конечному узлу Uend  ФЛ МФП. При переходе от узла Ui к узлу Uj финансовый поток fcij наследует риск узла i и переносит его к узлу j, для которого осуществляется формирование нового реестра рисков в зависимости от текущего значения ФП fcij и наследуемого риска pjvr.

Процедура индикации риска vr-го вида выражена виде функциональной зависимости pjvr=frvr(pivr,fcij), характеризующейся значениями математического ожидания, стандартного отклонения и дисперсии.

Рассчитанные для каждого узла МФП реестры рисков агрегируются в виде матрицы MP = {pi}, элементы которой далее суммируются для формирования общей балльной оценки рисков:

где K - количество узлов ФЛМ. Комплексный риск сквозного ФП FR(SFC) представим в виде:

FR(SFC)=, vr=.

Учет риска преобразует систему ФП корпорации в многослойный граф G(U,аFC,аFR). Потоки внутри вершин одного узла являются безрисковыми. На графе G определено множество сквозных ФП SFCij c элементами:

  и ,n, , k=1,2,ЕK.

Для управления итоговым риском BMPvr  введена величина затрат на изменение риска vr-го вида реализации всего потока (BMPvr), и (pivr) - финансовые средства, затраченные на изменение величины риска в каждом узле.

Управление корпорацией направлено на минимизацию потерь при минимизации общих рисков: (BMPvr)→min путем перераспределения финансовых средств (pivr) на локализацию частных рисков pivr. В ситуации полного отсутствия рисков ФП обеспечивают устойчивость корпорации, но достижение такой ситуации затратно, в связи с чем, значение (BMP) будет неограниченно увеличиваться. Добавим ограничение на ресурсы Fvr, используемые для обеспечения финансовой устойчивости: (BMPvr) <Fvr.

МФП может быть использована для минимизации рисков в выделенных, наиболее критичных для корпорации, финансовых направлениях сквозных ФП SFC. Сформулированы частные задачи по управлению риском ФП (табл. 4.)

Таблица 4

Частные задачи по управлению риском ФП

№

Частные задачи

Формализация

1

Минимизация риска сквозного ФП

2

Минимизация потерь сквозного ФП

3

Минимизация максимального риска сквозного ФП

4

Минимизация однородных рисков во всех ФП

Аналитическое решение данной задачи затруднено, вследствие того, что на каждом шаге вычислений происходит преобразование рисков сквозного ФП с использованием алгоритмов или функций преобразования в зависимости от вида риска. Автором предложен механизм решения с использованием имитационной модели (ИМ).

Рис.4. Моделирующий алгоритм оценки рисков

с использованием ИМ

Основой для построения ИМ послужила структура разработанной ФЛ МФП (рис. 3). В качестве транзактов модели использованы изменения значения ФП в течение анализируемого периода, выраженные в виде временного ряда.

Представлено описание элементов и этапов создания ИМ. Предложена структурная схема моделирующего алгоритма (рис. 4), процессы которой рассмотрены с использование различных способов представления (например, аппарата Q-схем). ИМ позволяет оценивать риски методом статистических испытаний Монте-Карло. На основе имеющихся исторических данных и информации о характере функционирования системы задаются основные факторы риска в виде псевдослучайных величин с заданным распределением. В результате многократного проигрывания модели на выходе формируются значения FC за рассматриваемый временной горизонт. Полученное на выходе частотное распределение результирующих величин ФП позволяет оценить показатели риска.

Представлены параметрические формализации процессов ИМ. Предложен подбор параметров моделирования: выбора входных распределений на основе значений временного ряда ФП, а также распределений для факторов случайности системы на основе собранных эмпирических данных.

На основе схемы моделирующего алгоритма построена и апробирована ИМ финансовой системы корпорации с использованием среды имитационного моделирования Arena. Представлены: описание модели, ее субмоделей, характеристики выходной информации. Полученные на данном этапе балльные оценки рисков являются ориентиром для руководства корпорации при выработке управленческих решений, а также при раскрытии информации по рискам перед собственниками. Рассчитанный интегральный показатель рисков может быть использован, как критерий оценки эффективности управления ФП.

В третьей главе описаны элементы предлагаемого метода процессного управления финансовыми потоками корпорации в условиях риска.

Для перехода к процессному управлению предложена процедура реклассификации, позволяющая провести первичную подготовку данных для обработки и анализа. Разработанная ФЛМ позволяет выявить соответствие между счетами регистра бухгалтерского учета и узлами агрегации (рис. 5). В результате применения этой процедуры суммы, характеризующие величину ФП, накопленные по счетам регистров бухгалтерского учета подразделений корпорации, агрегируются в узлах ФЛ МФП в соответствии с вновь разработанными алгоритмами, представимыми средствами бизнес-логики 1С в виде карт маршрутов. Для привязки физических данных, хранящихся в регистрах бухгалтерских информационных систем, к выделенным процессам корпорации были построены шесть карт маршрутов, описанные в диссертационной работе.

Рис. 5. Схема процедуры реклассификации значений ФП

Агрегированные данные позволяют вычислить итоговый финансовый результат корпорации - поток к распределению Ri, а также временные ряды значений внутрикорпоративных финансовых потоков Ztr={zt}, используемые при дальнейшем анализе, индикации рисков и бюджетировании.

Для реализации механизмов, позволяющих контролировать следование общекорпоративной стратегии головного подразделения, деятельности финансово-самостоятельных структурных подразделений, разработана методика внутрикорпоративного бюджетирования. Она использует R/S-анализ и фазовый анализ с целью проверки гипотезы о наличии фрактального подобия сравниваемых параметров глобального и локальных бюджетов корпорации. В основе гипотезы о подобии лежит предположение, что структуры бюджетов корпораций могут отличаться в соответствии с учетной политикой, но структура внутрикорпоративных бюджетов всегда идентична. Бюджет представлен как двухуровневая иерархическая система, нижний уровень которой включает множество элементов (потребностей, затрат, возможностей и др.), а верхний уровень - совокупность кластеров (статей бюджета), объединяющих элементы нижнего уровня.

Исследованы временные ряды (ВР), соответствующие аналогичным кластерам глобального и локальных бюджетов корпорации. В качестве примера выбран кластер RT Расходы на транспортные услуги бюджета, характеризующий динамику ежедневных наблюдений за суммами, расходуемыми с этого счета за двухмесячный период Т (сентябрь - октябрь 2011г.):

  • RT1 = {rti1}, i=1,2,Е,T; - ВР, соответствующий глобальному бюджету;

Рис. 6. R/S-траектории, H-траектории трех ВР и пример фазового портрета для RT1

  • RT2 = {rti2}, i=1,2,Е,T; - ВР, соответствующий локальному бюджету коммерческого подразделения корпорации;
  • RT3 = {rti3}, i=1,2,Е,T; - ВР, соответствующий локальному бюджету производственного подразделения корпорации, где rtirЦ уровень, соответствующий результату i-го наблюдения для ВРr, .

К представленным ВР применены последовательный R/S-анализ, фазовый анализ и построены R/S-траектории, H-траектория, а также фазовые портреты (пример для RT1 на рис. 6). Для построения фазового пространства размерности применен вариант вида 2(RT)={(rti,аrti+1)}, i=1,2,Е,n-1.

Выделены квазициклы в представленных ВР. Рассмотрена статистика пар, полученных в результате последовательного R/S-анализа (p,h1p), (p,h2p) и (p,h3p) и фазового анализа (p,q1p), (p,q2p) и (p,q3p), где p - длина квазицикла; hrp - частота появления квазицикла длины p (в %) во ВР RTr, r номер исследуемого ВР для R/S-анализа; qrp частота появления квазицикла длины p (в %) во ВР RTr для фазового анализа.

Сводные таблицы процентного соотношения длин выделенных квазициклов RT1, RT2 и RT3 позволяют сопоставить полученные результаты расчетов и определить наличие или отсутствие подобия (табл. 5, 6).

Таблица 5

Сводное представление результатов R/S-анализа

Длина квазицикла p

1

2

3

4

5

6

7

8

9

10

RT1h1p,%

0

0

7

21

19

28

20

5

0

0

RT2 h2p,%

0

0

7

16

19

31

18

6

2

1

RT3 h3p, %

1

3

12

39

17

10

8

10

0

0

Таблица 6

Сводное представление результатов фазового анализа

Длина квазицикла p

1

2

3

4

5

6

7

8

9

10

RT1 q1p,%

0

0

6

19

17

41

7

10

0

0

RT2 q2p,%

0

0

5

17

22

37

10

9

0

0

RT3 q3p, %

0

4

15

36

30

7

5

3

0

0

Наличие подобия во ВР, соответствующего подобию бюджетов, проявляется в совпадении длины наиболее часто встречающихся квазициклов: наибольший процент квазициклов для RT1 и RT2 соответствуют квазициклам длины 6, а для RT1 и RT3 - длины 4.

Проведенное исследование позволяет сделать вывод о наличии подобия динамических свойств RT1 и RT2, а следовательно, о подобии соответствующих кластеров бюджетов, и значительном расхождении между динамическими свойствами RT1 и RT3, т.е. об отсутствии требуемого стратегического соответствия исследуемых кластеров бюджетов.

Для выявления подобия глобального и локального бюджетов в целом построены Двудольные графы групп подобия и Хроматические матрицы подобия, являющиеся визуальным средством поддержки принятия управленческих решений.

Рис.7. Алгоритм внутрикорпоративного

бюджетирования

Множество строк и столбцов матрицы подобия соответствует кластерам бюджета. Наличие сильного подобия в большинстве сравниваемых кластеров бюджетов характеризует соответствие финансовой политики структурного подразделения общей стратегии корпорации и может послужить основанием для утверждения бюджета подразделения.

Предложен и описан алгоритм внутрикорпоративного бюджетирования (рис. 7).

Разработанная совокупность моделей, алгоритмов и методик объединена в метод процессного управления финансовыми потоками корпорации.

В четвертой главе определены: набор программных средств, привлекаемых для обеспечения работы метода, контуры принятия решения и привлечения экспертных групп, механизмы адаптации предложенного метода к информационной базе типовой корпорации, использующей корпоративную бухгалтерскую информационную систему.

Применение ИМ финансовой системы корпорации обусловлено высокой степенью математической сложности и отсутствием возможности решить поставленную задачу управления ФП в условиях риска классическими методами. Представлена структура разработанного программного комплекса, реализующего авторский метод процессного управления (рис. 8).

Осуществлена проверка построенной ИМ на адекватность реальному объекту методами верификации моделирующих компьютерных программ и методами повышения валидации и доверия к модели.

Работа была апробирована в корпорации ЭЛКО. Были осуществлены прогоны модели на основе данных прошлых периодов; выявлено, что с использованием результатов данного научного исследования, по сравнению с самостоятельным распределением финансовых средств, интегральная балльная оценка рисков IFR уменьшилась на 37 %.

Рис. 8. Структурная схема программного комплекса

При проверке текущих бюджетов корпорации на наличие подобия были выработаны рекомендации по корректировке бюджетов двух структурных подразделений корпорации.

В заключении сформулированы выводы по результатам исследования.

Приложение содержит акты об использовании результатов работы и свидетельства о государственной регистрации программы для ЭВМ.

ОСНОВНЫЕ РЕЗУЛЬТАТЫ РАБОТЫ И ВЫВОДЫ

Основные научные и практические результаты диссертационной работы состоят в следующем:

  1. Проведен анализ существующих методов и моделей управления финансовыми потоками корпорации и их рисков, на основе которого выделены системные свойства финансовых потоков и присущих им рисков.
  2. Разработана формальная финансово-логистическая модель внутрикорпоративных финансовых потоков, характеризующая корпоративные финансовые процессы и движение финансовых средств между ними с учетом факторов риска.
  3. Разработана имитационная модель внутрикорпоративных процессов, реализующая управление финансовыми потоками корпорации на основе финансово-логистической модели, с целью выявления факторов рисков и оценки степени их критичности.
  4. Разработан алгоритм выявления подобия кластеров корпоративного и локальных бюджетов, основанный на методах фрактальной математики, позволяющий выявить соответствие глобального и локального бюджетов.
  5. Разработан метод управления финансовыми потоками корпорации, являющийся элементом автоматизированного рабочего места специалиста по корпоративному финансированию.
  6. Разработан программный комплекс информационно-советующего типа, обеспечивающий поддержку принятия решений по управлению финансовыми потоками корпорации и внутрикорпоративного финансирования в условиях риска на основе вновь разработанного метода управления.
  7. Проведена проверка эффективности разработанного метода: он успешно применен при решении задач внутрикорпоративного финансирования в корпорации ЭЛКО, о чем свидетельствует акт о внедрении. При сравнении предыдущих финансовых результатов и полученных с применением предложенного метода, выявлено, что во втором случае интегральная балльная оценка рисков финансовых потоков уменьшилась в среднем на 37%. При проверке текущих бюджетов подразделений корпорации на стратегическое соответствие были выработаны рекомендации по корректировке бюджетов двух структурных подразделений.
  8. Учебный вариант программного обеспечения используется в ФГБОУ ВПО Астраханский государственный технический университет.

основные публикации по теме диссертации:

Статьи в журналах, периодических изданиях, включенных в список ВАК РФ:

  1. Ганюкова, Н.П. Методология управления финансовыми потоками корпорации с точки зрения системы массового обслуживания / Н.П. Ганюкова, В.Ф. Шуршев // Вестник Астраханского государственного технического университета. - 2007. - №4 (37). - С. 49 - 53.
  2. Ганюкова, Н.П. Построение формализованной семантической модели знаний предприятия корпоративной структуры в форме предметной онтологии / Н.П. Ганюкова, В.Ф. Шуршев // Вестник Астраханского государственного технического университета. - 2007. - №6. - С. 166 - 169.
  3. Шуршев, В.Ф. Опережающее управление социально-экономическими системами корпоративного типа / В.Ф. Шуршев, Н.П. Ганюкова // Вестник Астраханского государственного технического университета. Серия: Управление, вычислительная техника и информатика. - 2010. - №1. - С. 23 - 37.
  4. Ганюкова, Н.П. Процессное управление системами корпоративного типа / Н.П. Ганюкова, А.А. Ханова // Вестник Саратовского государственного технического университета. - 2011. - № 3(57). Выпуск 1. - С. 235 - 241.
  5. Ханова, А.А. Совершенствование метода анализа основных фондов предприятия на основе имитационного моделирования / А.А. Ханова, Н.П. Ганюкова // Известия Томского политехнического университета. - 2011. - Т. 318. - №6 - C. 5 - 10.

Публикации в межвузовских научных сборниках, сборниках трудов международных научных конференций:

  1. Ганюкова, Н.П. Моделирование финансовой системы вертикально-интегрированной корпорации в разрезе финансовых потоков / Ганюкова Н.П. // Суперкомпьютеры: вычислительные и информационные технологии: материалы международной науч.-практ. конф., Хабаровск, 30 июня - 2 июля 2010г. ЦХабаровск: Изд-во Тихоокеан. гос. ун-та, 2010. - С. 184 - 190.
  2. Ганюкова, Н.П. К вопросу о применении теории фракталов в управлении корпоративными финансовыми потоками / Н.П. Ганюкова // Сб. трудов ХХIII Междунар. науч. конф. Математические методы в технике и технологиях - ММТТ-23: в 12 т. Т. 11. Секция 12,13 / под общ. ред. В.С. Балакирева. - Саратов: Изд-во Сарат. гос. техн. ун-та, 2010. - С. 107 - 109.
  3. Квятковская, И.Ю. Проблема управления финансовой системой корпорации в разрезе финансовых потоков / И.Ю. Квятковская, Н.П. Ганюкова // Труды Международной научно-практической конференции, посвященной 80-летию АГТУ Фундаментальные и прикладные исследования университетов, интеграция в региональный инновационный комплекс, 13Ц15 октября 2010 года / Астрахан. гос. техн. ун-т. - Астрахань: Изд-во АГТУ, 2010. - Т.1. - С. 69 - 72.
  4. Ганюкова, Н.П. Инструментарий имитационного моделирования для решения задач повышения эффективности экономических процессов / Н.П. Ганюкова // Материалы I междунар. научно-практ. конф. Инновационная деятельность в сфере образования и науки - приоритетное направление политики государства. - Астрахань: Изд-ль: Сорокин Р.В., 2009. - С. 121 - 123.
  5. Ганюкова, Н.П. Управление риском финансовых потоков нефинансовых корпораций на основе имитационных моделей / Н.П. Ганюкова // Сб. трудов ХХI Междунар. науч. конф. Математические методы в технике и технологиях - ММТТ-21: в 10 т. Т.8. Секция 8 / под общ. ред. В.С. Балакирева. - Саратов: Сарат. гос. техн. ун-т, 2008. - С. 35 - 37.
  6. Ганюкова, Н.П. Риск-менеджмент финансовых потоков корпорации / Н.П. Ганюкова, В.Ю. Ганюков // Сб. трудов ХХ междунар. науч. конф. Математические методы в технике и технологиях - ММТТ-20 в 10 т. Т.8 Секции 8 / под общ. ред. В.С. Балакирева. - Ярославль: Изд-во Яросл. гос. техн. ун-та, 2007. -

С. 63 - 64.

  1. Ганюкова, Н.П. Моделирование риска финансовых потоков корпорации / Н.П. Ганюкова, В.Ф. Шуршев // Сб. трудов ХХ междунар. науч.конф. Математические методы в технике и технологиях - ММТТ-20 в 10 т. Т.8 Секции 8 / под общ. ред. В.С. Балакирева. - Ярославль: Изд-во Яросл. гос. техн. ун-та, 2007. - С. 64 - 66.
  2. Ганюкова, Н.П. Среда имитационного моделирования в современной экономической науке / Н.П. Ганюкова, В.Ю. Ганюков // Материалы международной конференции Информационные технологии в образовании, технике и медицине. - Волгоград - 2006. - С.44 - 45.

Свидетельства об официальной регистрации программ для ЭВМ:

  1. Компьютерная система анализа экономической эффективности производственного предприятия на основе имитационной модели: Св. об офиц. рег. прогр. для ЭВМ № 2009611877 / Ганюкова Н.П., Колосова Е.О., Колосов В.В. Зарег. 10.04.2009г.
  2. Компьютерная система управления рисками финансовых потоков корпорации на основе имитационного моделирования: Св. об офиц. рег. прогр. для ЭВМ № 2010615846 / Ганюкова Н.П. Зарег. 08.09.2010г.

Тип.АГТУзак. №___ тир. 100 экз. Подписано в печать ___.___.2012

Авторефераты по всем темам  >>  Авторефераты по техническим специальностям