Платежеспособность предприятий, ее анализ и пути укрепления
Дипломная работа - Бухгалтерский учет и аудит
Другие дипломы по предмету Бухгалтерский учет и аудит
?ью финансовой устойчивости, тогда как платежеспособность выступает лишь внешним проявлением. В то же время степень обеспеченности запасов и затрат источниками есть причина той или иной степени платежеспособности (или неплатежеспособности), выступает как следствие обеспеченности.
Таблица 7
Состояние источников формирования материальных запасов
Показатель2003 г2004 г1. Материальные запасы, тыс. руб.282521782. Собственные оборотные средства, тыс. руб.395230513. Функционирующий капитал, тыс. руб.395231464. Ссуды банка и займы, используемые для покрытия запасов, тыс. руб.50010005. Расчеты с кредиторами по товарным операциям, тыс. руб.9353126. Общая сумма источников формирования материальных запасов, тыс. руб.538744587. Отклонение суммы собственных оборотных средств от стоимости материальных запасов, тыс. руб.11278738. Отклонение суммы функционирующего капитала от стоимости материальных запасов, тыс. руб.11279689. Отклонение общей суммы источников формирования материальных запасов от стоимости материальных запасов, тыс. руб.25622280
Методика расчета представлена в приложении 9.
Анализ данных таблицы показал, что ОАО Калачевский хлебозавод находится в устойчивом финансовом состоянии и формирование запасов производится за счет собственных источников финансирования.
Наиболее обобщающим показателем финансовой устойчивости является излишек или недостаток источников средств для формирования запасов, рассчитываемый в виде разницы между величинами источников средств и запасов.
Определение показателей обеспеченности запасов источниками их формирования позволяет классифицировать финансовые ситуации по степени устойчивости.
Можно выделить четыре типа финансовых ситуаций:
1)абсолютную устойчивость финансового состояния.
Сос - Мз > 0, где
Сос собственные оборотные средства (чистый оборотный капитал)
Мз материальные запасы
За 2003 г 3952 2825 = 1127 тыс. руб.
За 2004 г 3051 2178 = 873 тыс. руб.
Абсолютная устойчивость финансового состояния ОАО Калачевский хлебозавод показывает, что запасы полностью покрываются собственными оборотными средствами.
- нормальную устойчивость финансового состояния, гарантирующую платежеспособность предприятия.
Сос - Мз 0, где
Фк функционирующий капитал
Фе = Сос +До, где
До долгосрочные обязательства.
Абсолютная и нормальная устойчивость финансового состояния характеризуется высоким уровнем рентабельности деятельности предприятия и отсутствием нарушений финансовой дисциплины.
3)неустойчивое финансовое состояние, сопряженное с
нарушением платежеспособности, при сохранении возможности восстановления равновесия за счет пополнения источников собственных средств и привлечения заемных средств.
Сос - Мз 0, где
Ио общая сумма источников формирования материальных запасов
Ио = Фк + Бз + Рк, где
Бз ссуды банка и займы, используемые для покрытия запасов
Рк расчеты с кредиторами по товарным операциям
Неустойчивое финансовое состояние характеризуется нарушениями финансовой дисциплины, перебоями в поступлении денежных средств, снижении доходности деятельности предприятия.
4)кризисное финансовое состояние, близкое к банкротству, когда денежные средства, краткосрочные ценные бумаги и дебиторская задолженность предприятия не покрывают кредиторскую задолженность и просроченные ссуды.
Сос Мз < 0 Фк Мз < 0, Ио Мз < 0
Кризисное финансовое состояние дополняется наличием регулярных неплатежей (просроченных ссуд банкам, просроченной задолженности поставщикам, наличием недоимок в бюджеты).
Для углубленного исследования финансовой устойчивости предприятия привлекаются данные Приложения к бухгалтерскому балансу (ф. №5) и учетных регистров, на основании которых устанавливаются суммы неплатежей и выявляются их причины.
Анализ показал, что на предприятии ОАО Калачевский хлебозавод на 2003 г и на 2004 г показатели больше нуля, что означает абсолютную финансовую устойчивость.
3.4.Анализ ликвидности и платежеспособности организации
Следует различать следующие категории: ликвидность баланса, ликвидность организации и платежеспособность организации. Связь, между которыми можно сравнить с многоэтажным домом, где все этажи равнозначны и один без другого не могут существовать, т.е. прослеживается причинно - следственная связь. Ликвидность баланса является основой (фундаментом) ликвидности организации и платежеспособности организации, т.е. если бухгалтерский баланс организации ликвиден, тогда и организация ликвидна и платежеспособна, и в свою очередь наоборот - если организация имеет высокий имидж и постоянно является платежеспособной, следовательно она является ликвидной. От степени ликвидности баланса зависит платежеспособность и ликвидность организации.
В экономической литературе ликвидность средств (активов) определяется как способность их превращаться в денежные средства, а степень ликвидности средств скоростью превращения в денежные средства.
Ликвидность баланса (баланса платежеспособности) определяется как степень покрытия обязательств организации его активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств. Ликвидность баланса - показывает способность организации погашать все виды обязательств (как краткосрочных, так и долгосрочных), т.е. в б