Банковское дело / Доходы и расходы / Лизинг / Финансовая статистика / Финансовый анализ / Финансовый менеджмент / Финансы / Финансы и кредит / Финансы предприятий / Шпаргалки Главная
Финансы
Финансы
| Джонс Эрнест. Деловые финансы: Пер. с англ. - М.: ЗАО Олимп- Бизнес,1998. - 416 е.: ил., 1998 | |
бизнес-план |
|
|
Составление сметы - это естественное завершение бизнес-плана - плана, который содержит ваш анализ текущего положения, постановку целей и задач, то есть ваше представление о развитии вашего предприятия, и стратегию, с помощью которой эти цели и задачи могут быть достигнуты. Однако, описав такой план словами, вам надо также сделать расчеты - высветить финансовые последствия своих предложений. Именно этим аспектом планирования занимается контроль за исполнением сметы: переводом вашего краткосрочного бизнес-плана (обычно это подробный план на 12 месяцев вперед) на финансовый язык и улучшением этих показателей по мере того, как становятся известны реальные факты. Представьте себе, что вы открываете свое дело. Вы неизбежно начнете оценивать свои планы и методы их выполнения, чтобы понять, будут ли они успешны и возможно ли вообще их реализовать. Чтобы проиллюстрировать эту мысль, обратимся к табл. 10.1, в которой описывается финансовое положение компании с точки зрения ее планов на будущее. Необходимо подчеркнуть, что в этой иллюстрации мы сжали наш прогноз до шести месяцев, хотя в реальной жизни это слишком короткий срок. Однако мы еще будем говорить о сметном периоде во второй части этой главы. Как вы видите из таблицы, предприятие планирует продать определенный объем товаров и оценивает их стоимость достаточно высоко. Вы также видите, что предприятие рассчитывает привлечь капитал, выпустив акции, и что ему придется вложить средства в такие объекты, как земля и здания, производственные помещения и оборудование, а также автомобили - другими словами, в основные средства. Вам надо попытаться ответить на вопросы, поставленные в данном примере, и подумать, как из этого бизнес-плана, выраженного в денежных показателях (расчетных), мы можем построить три основных отчета: плановый, или, как мы говорим, сметный, прогноз потока денежных средств, счет прибылей и убытков и баланс. Выполнив это задание и посмотрев ответы, предлагаемые в табл. 10.2, 10.3 и 10.4, вы, вероятно, вспомните аналогичную таблицу, которую мы изучали в конце главы 4. Вы поймете, что фактически мы проверяем финансовую состоятельность и надежность курса этой компании. Прекрасно иметь грандиозные планы на будущее, но для их осуществления нужно обладать финансовыми возможностями. Каждый из этих трех основных отчетов проверяет тот или иной аспект финансовой состоятельности плана конкретного предприятия. Во-первых, если мы последуем этому бизнес-плану, какова будет отдача - каким будет прирост или уменьшение денежной массы, которую мы инвестируем в предприятие? Это приводит нас к счету прибылей и убытков. Во-вторых, если Таблица 10.1. Контроль за исполнением сметы: упражнение Создается компания с ограниченной ответственностью, обладающая акционерным капиталом в 140 тыс. ф.ст., из которых она инвес-тирует 40 тыс. ф.ст. в землю и здания, 25 тыс. ф.ст. в производственные помещения и оборудование, 20 тыс. ф.ст. в транспортные средства, а остальное оставляет в виде денежных средств. Ее планы на 6 месяцев таковы (в ф.ст.). Объем продаж за 6 месяцев 650 000 Затраты на материалы в стоимости продаж 280 000 Затраты на рабочую силу в стоимости продаж 180 000 Накладные расходы, включая амортизацию: производственных помещений и оборудования 5 000 транспортных средств 5 000 160 000 Закупки материалов за период 300 000 Приход и расход денежных средств за 6 месяцев: Выручка Оплата Накладные расходы от продаж материалов и заработная плата (в ф.ст.) Июль 30 000 70 000 Август 60 000 70 000 Сентябрь 40 000 10 000 выплачиваются Октябрь 80 000 10 000 равномерно, Ноябрь 110 000 20 000 ежемесячно Декабрь 160 000 20 000 Итого 480 000 200 000 Примечание: на 31 декабря отсутствуют незавершенное производство или запасы готовой продукции. На основании приведенных выше фактов заложите в смету: (а) прогноз потока денежных средств на период с июля по декабрь; (б) счет прибылей и убытков на 6 месяцев, которые заканчиваются 31 декабря; (в) баланс на 31 декабря. мы начнем это дело, куда мы инвестируем наши деньги и откуда мы их будем привлекать в любой момент времени в течение планового периода? В нашем примере мы выбрали период в 6 месяцев от начала работы предприятия. Для ответа на эти вопросы мы составляем баланс, своего рода лмо-ментальный снимок того, где будут помещены деньги и откуда они будут поступать к нам 31 декабря. И наконец, нам надо посмотреть, способны ли мы достичь поставленных целей с точки зрения денежных средств, то есть оснащены ли мы необходимой наличностью в любой момент времени. Мы Таблица 10.2. Компания А: сметный прогноз потока денежных средств с июля по декабрь (в ф.ст.) Июль Авг. Сент. Окт. Нояб. Дек. Итого Приход Акцио нерный капитал 140 ООО Ч Ч Ч Ч - 140 000 Продажи 30 000 60 000 40 000 80 000 110 000 160 000 480 000 А 170 000 60 000 40 000 80 000 110 000 160 000 620 000 Расход Основные средства 85 000 Ч Ч Ч Ч - 85 000 Материалы 70 000 70 000 10 000 10 000 20 000 20 000 200 000 Заработная плата 30 000 30 000 30 000 30 000 30 000 30 000 180 000 Накладные расходы 25 000 25 000 25 000 25 000 25 000 25 000 150 000 В 210 000 125 000 65 000 65 000 75 000 75 000 615 000 Остаток (А- В) -40 000 -65 000 -25 000 15 000 35 000 85 000 Перене сенный остаток Ч -40 000 -105 000 -130 000 -115 000 -80 000 Остаток к переносу -40 000 -105 000 -130 000 -115 000 -80 000 5 000 5 000 Таблица 10.3. Компания А: сметный счет прибылей и убытков за 6 месяцев до 31 декабря (в ф.ст.) Объем продаж 650 ООО Минус: Затраты на материалы 280 ООО Затраты на рабочую силу 180 000 Накладные расходы 160 000 620 000 Прибыль 30 000 Таблица 10.4. Компания А: сметный баланс на 31 декабря (в ф.ст.) Затраты Амортизация на указанную дату Основные средства: Участки и здания Производственные помещения и оборудование Транспорт Оборотный капитал: Оборотные активы: Запас сырья Дебиторская задолженность Остаток на банковском счете Минус: Текущие обязательства Кредиторская задолженность Источники финансирования: Акционерный капитал Нераспределенная прибыль 40 000 - 40 000 25 000 5 000 20 000 20 000 5 000 15 000 85 000 10 000 75 000 20 000 170 000 5 000 195 000 100 000 95 000 170 000 140 000 30 000 170 000 определяем это с помощью сметного прогноза потока денеж-ных средств. Фактически при включении в смету этих трех отчетов на первом месте стоит прогноз потока денежных средств. Как показано в табл. 10.2, к сентябрю потребность в денеж- ных средствах составит 130 тыс. ф.ст., и если не удастся обеспечить их финансирование, то нет смысла переходить к счету прибылей и убытков или к балансу. (Если это вам непонятно, вернитесь к составлению прогноза потока денежных средств в главе 4.) . |
|
| << Предыдушая | Следующая >> |
| = К содержанию = | |
Похожие документы: "бизнес-план" |
|
|